Menadžment finansijskih institucija

Doc.dr Mirjana Orašanin

Bijeljina, 24.11.2015.

Regulisanje rada banaka idrugih finansijskih

institucija- Direktive EU- Regulisanje osnivanja i poslovanja banaka- Regulisanje osnivanja i poslovanja drugih

finansijskih institucija- Organizacija i način upravljanja bankama i

drugim finansijskim institucijama- Nadzor banaka i drugih finansijskih institucija

Regulisanje rada finansijskih institucija direktivama EU

- Direktiva 92/30/EEC reguliše kontrolu kreditnih institucija na konsolidovanoj osnovi;

- Direktiva 93/6/EEC uređuje adekvatnost kapitala kreditnih institucija i investicionih firmi čime se obezbeđuje konsolidovano praćenje bankarskih i investicionih grupa.

- Direktiva 98/78/EEC uređuje poslovanje osiguravajućih društava.

Prva bankarska direktiva 1977. godine reguliše uslove osnivanja banke, slobodu pružanja usluga, osnivanje nadzornih organa, minimum sopstvenog kapitala, broj i kvalifikacije rukovodećeg kadra banke, reguliše postupak prikupljanja depozita i odobravanja kredita.

- Druga bankarska direktiva 1989. godine reguliše minimum osnivačkog kapitala banke na 5 m.€, depozitnim poslovima mogu se baviti samo kreditne institucije, mogućnost osnivanja filijala u svim zemljama EU a da matična zemlja vrši kontrolu poslovanja banke na celoj teritoriji EU uz podelu nadzornih funkcija sa vlastima zemalja domaćina.

- Direktiva o sopstvenom kapitalu iz 1989, definiše sastav kapitala banke iz dva dela osnivački, obavezni rezervni fond i fond rizika, koji ne sme biti veći od osnovnog kapitala.

- Direktiva o garanciji depozita, propisuje da banka

može svoje obaveze da izvršava iz svoje imovine zašta mora da formira sopstvene fondove u visini od 8% vrednosti imovine.

- Direktiva o godišnjim obračunima banaka propisuje bilansne šeme, postupak procene aktive i bilansnih stavki, obavezu i postupak sastavljanja konsolidovanog bilansa

- Direktiva o velikom povlačenju novca (dozvoljena najviša isplata jednom klijentu do visine 25%fondova banke, ukupno 80%)

- Direktiva o nadzoru nad kreditnim institucijama na konsolidovanoj osnovi, donosi obavezu nadzora nad konsolidovanim bilansima finansijskih grupacija

- Direktiva o prospektu (reguliše sadržaj prospekta emitenta)

- Direktiva o stavljanju na berzanske liste pojedinih

HOV, redovno objavljivanje informacija

- Direktiva o obaveštavanju o većinskim udelima u firmama koje su kotirane na berzi

- Direktiva o internim pravilima (sprečava zloupotrebu

internih informacija o firmama na štetu spoljnih investitora)

- Direktiva o investicionim uslugama (svaka država treba da odredi nadležne organe za izdavanje dozvola, garanciju rada i nadzor investicionih firmi, nivo početnog kapitala i rukovodstva)

- Direktiva o finansijskom bonitetu investicionih firmi - minimalni osnivački kapital na iznos između 125.000 i 770.000 €

- Direktiva o investicionim fondovima propisuje pravila za kupovinu i prodaju akcija u fondovima, prospekt fonda,upravljanje fonda,nadzor fonda

- Direktiva o sprečavanju pranja novca (odnosi se na finansijske institucije, kreditne ustanove i osiguravajuća društva)

- Ukupno 17 direktiva. Predstoji usvajanje direktive za

oporezivanje prihoda od kamate na štednju i promena usvojenih pravila postupanja pri oporezivanju preduzeća. Poboljšanje direktive o prospektima pri emitovanju HOV, unapređenje propisa o računovodstvu fin. institucija, donošenje direktive o prekograničnoj upotrebi kolaterala, direktive o prodaji fin. usluga na daljinu, direktiva o investicionim fondovima, direktiva o kontroli penzionih fondova, donošenje sporazuma o pripajanju finansijskih institucija.

- U oblasti prudencione kontrole treba doneti direktivu o likvidaciji banaka i osiguravajućih društava,

- direktivu o postupanju sa “elektronskim novcem” kao i poboljšati

- direktivu o pranju novca i

- unaprediti pravila za nadzor finansijskih konglomerata.

Regulisanje osnivanja i poslovanjabanaka- delatnost i osnivanje banaka- regulisanje adekvatnosti kapitala banaka- regulisanje kreditnog rizika banaka

(kvartalni izveštaji NBS-u o klasifikovanoj bilansnoj i vanbilansnoj aktivi shodno stepenu naplativosti a u cilju utvrđivanja kreditnog rizika).

- Zakon o bankama (44/03, 74/04, 116/11, 5/12, 59/13)

Delatnost i osnivanje banaka- Banka je akcionarsko društvo sa sedištem u RS, koje

ima dozvolu za rad Agencije za bankarstvo (NBS u Srbiji) i obavlja depozitne i kreditne poslove, a može obavljati i druge poslove u skladu sa zakonom.

- Poslovi koje banke mogu obavljati u skladu sa Zakonom: depozitni, kreditni devizni i devizno-valutni, poslovi platnog prometa, izdavanje platnih kartica, poslovi sa HOV, brokersko-dilerski, izdavanje garancija, avala i drugih oblika jemstva, faktoringa, forfetinga, zastupanja u osiguranju i dr.

- Ekskluzivno pravo: primanje depozita, davanje kredita i izdavanje platnih kartica

- Dozvola za rad Narodne banke, a u BIH Agencije za bankarstvo.- Dvostepeni postupak osnivanja: preliminarno odobrenje i dozvola za

rad- Novčani deo akcionarskog kapitala najmanje 10.000.000 EUR-a u

Srbiji, a u BIH 15.000.000 km.

Regulisanje adekvatnosti kapitala banke

- Bazel I (1988.) 8% (12% kod nas)- Bazel II- Bazel IIIRizična aktiva banke =

Rizične bilansne aktive +Rizična vanbilansna aktiva –

Iznos obrazovanih rezervi za identifikovane gubitke

Regulisanje kreditnog rizika banke- kvartalni izveštaji NBS-u o klasifikovanoj bilansnoj i

vanbilansnoj aktivi shodno stepenu naplativosti a u cilju utvrđivanja kreditnog rizika

- Svaki dužnik se kvalifikuje shodno najlošijem roku izmirenja svojih obaveza prema banci-dobija se iznos potencijalnih gubitaka banke.

- Ukoliko su potencijalni gubici banke veći od 50% njenog kapitala dolazi do pokretanja postupka ocene njenog finansijskog stanja i neposredne kontrole kreditnog portfelja nakon čega može doći do sanacije i stečaja banke. Klasifikacija: A,B,V,G,D kategorija.

- Stope izdvajanja posebnih rezervi za potencijalne gubitke iznose 1-2%, 5-10%, 20-35%, 40-75% i 100% respektivno.

Regulisanje likvidnosti banaka

Banka je dužna da odnos između zbira likvidnih potraživanja prvog reda i likvidnih potraživanja drugog reda s jedne i zbira obaveza banke po viđenju i bez ugovorenog roka dospeća i obaveza sa ugovorenim rokom dospeća sa druge strane održava tako da:

- iznosi najmanje 1,0 –prosek svih radnih dana u mesecu

- iznosi najmanje 0,8 –kada je obračunat za radni dan

- ne bude manji od 0,9 –duže od tri uzastopna radna dana

- Likvidna potraživanja banke prvog reda čine gotovina i potraživanja banke kod kojih je ugovoreno da dospevaju u narednih mesec dana. - Likvidna potraživanja banke drugog reda čine ostala potraživanja

banke koja dospevaju u narednih mesec dana.- Obaveze banke po viđenju i bez ugovorenog roka dospeća čini deo

sledećih obaveza:

1. 40% depozita po viđenju banaka 2. 20% depozita po viđenju ostalih deponenata 3. 10% štednih uloga 4. 5% garancija i drugih oblika jemstava 20% neiskorišćenih odobrenih neopozivih kreditnih linija - Obaveze banke sa ugovorenim rokom dospeća čine ostale obavezebanke koje dospevaju u narednih mesec dana od dana vršenja obračuna pokazatelja likvidnosti.

Regulisanje deviznog rizika banaka- Banka je dužna da odnose između aktive i pasive održava tako da

ukupna rizična devizna pozicija banke (zbir dugih i kratkih otvorenih neto deviznih pozicija banke po svim valutama i plemenitim metalima) na kraju svakog radnog dana ne bude veća od 30%, (20%, 10%) kapitala banke.

- Otvorena neto devizna pozicija banke predstavlja razliku između potraživanja i obaveza banke u jednoj stranoj valuti ili plemenitom metalu.

- Može biti otvorena duga i kratka pozicija.

Otvorena duga pozicija – ako je vrednost potraživanja banke u određenoj stranoj valuti veća od vrednosti njenih obaveza u istoj valuti

Otvorena kratka pozicija – ako je vrednost potraživanja banke u određenoj stranoj valuti manja od vrednosti njenih obaveza u istoj valuti

- Pri obračunu ukupne rizične devizne pozicije banke ne mogu se međusobno prebijati otvorene kratke i duge pozicije po različitim valutama

Regulisanje osnivanja i poslovanja drugih finansijskih institucija

- Berza je pravno lice organizovano kao ad koje obavlja dekatnost organizovanja trgovine HOV i drugim finansijskim instrumentima. Osnivač može biti RS, domaće i strano, pravno i fizičko lice. Novčani deo kapitala je 1.000.000 €

- Komisija za HOV je regulator, izdaje dozvolu za rad berze.

- Brokersko-dilersko društvo je pravno lice organizovano kao ad koje delatnost obavlja na organizovanom tržištu, u skladu sa Zakonom.

Novčani iznos kapitalaza obavljanje brokerskih poslova i poslova investicionog savetnika 50.000 €; dilerski poslovi i poslovi agenta emisije 100.000 €; poslovi market mejkera i portfolio menadžera 200.000 €; poslovi pokrovitelja emisije 300.000 €.

Kastodi banka Osiguranje Finansijski lizing 100.000 € Dobrovoljni penzijski fondovi – društvo za upravlj.

1.000.000 € Investicioni fondovi – društvo za upravljanje i.f. 200.000

€, o.i.f. 200.000 €; p.i.f. 50.000 € po članu

Ograničenja ulaganja imovine dobrovoljnih penzijskih fondova:

U jednu nepokretnost najviše 5% imovine dobrovoljnog penzionog fonda, u sve nepokretnosti 15%.

- Do 10% imovine dobrovoljnog penzionog fonda u HOV jednog izdavaoca ili povezanih lica.

- Do 5% imovine dobrovoljnog penzionog fonda u HOV

koje izdaje organizator koji je organizovao penzijski plan koji je pristupio tom fondu

- Do 5% imovine dobrovoljnog penzionog fonda u novčane

depozite kod banaka - Ulaganjem imovine dpf ne može se sticati više od 15%

vlasničkog učešća tj. akcija sa pravom glasa jednog izdavaovca

Ograničenja ulaganja imovine investicionog fonda: - Do 10% imovine investicionog fonda u HOV jednog

izdavaoca ili povezanih lica - Do 20% imovine investicionog fonda u novčane

depozite u jednoj banci ili u više banaka koje su povezana lica

- Imovina investicionog fonda se ne može ulagati u

pokretne stvari - Do 35% imovine investicionog fonda u HOV RS, NBS ili

drugo pravno lice uz garanciju RS

- Otvoreni invest.fondovi i zatovreni investicioni fondovi ne mogu sticati više od 20% vlasničkog učešća tj. akcija sa pravom glasa jednog izdavaoca

Pitanja za diskusiju1)Definišite regulisanje rada

finansijskih institucija direktivama EU?

2) Definišite regulisanje osnivanja i poslovanja banaka?

3) Šta čini deo obaveza banke po viđenju i bez ugovorenog roka dospeća?

4) Definišite ograničenja ulaganja imovine dobrovoljnih penzionih fondova i imovine investicionog fonda?

5) Definišite organizaciju i način upravljanja bankama i drugim finansijskim institucijama?

6) Definišite nadzor nad bankama i drugim finansijskim institucijama?