dijital sigortacılık - anadolu sigorta 12 2015... · 1 nad sigrta aaliyet aoru 2015 kurumsal...

Faaliyet Raporu 2015

Hizmet döngümüzü yeni bir yörüngeye taşıyoruz:

dijital sigortacılık...

Genel Bilgiler 1 Kurumsal Profil 1 Vizyonumuz, Misyonumuz, Kurumsal Değerlerimiz 2 Tarihçe 4 Yönetim Kurulu Başkanı’nın Mesajı 6 Genel Müdür’ün Mesajı10 ŞirketinOrganizasyon,Sermayeve OrtaklıkYapıları 10 Organizasyon Şeması 11 Sermaye ve Ortaklık Yapısı11 İmtiyazlıPaylaraİlişkinAçıklamalar12 YönetimOrganıÜstDüzeyYöneticilerve PersonelSayısıileİlgiliBilgiler 12 Yönetim Kurulu 15 Bağımsız Yönetim Kurulu Üyelerine Ait Bağımsızlık Beyanları 16 İcra Kurulu 18 İçSistemlerKapsamındakiBirimlerin Yöneticileri 18 KategorileriİtibarıylaDönemİçinde ÇalışanPersonelinOrtalamaSayısı 19 MaliİşlerveAktüeryaBirimYöneticileri 19 YönetimOrganıÜyeleriileÜstDüzey YöneticilereSağlananMaliHaklar 19 MaliHaklar 19 Diğerİmkanlar22 ŞirketinAraştırmaveGeliştirme Çalışmaları 22 Yeni Hizmet ve Faaliyetlerle İlgili Olarak Araştırma ve Geliştirme Uygulamaları24 ŞirketFaaliyetleriveFaaliyetlereİlişkin ÖnemliGelişmeler 24 2015-2016 Ana Hedefimiz, Politikalarımız ve Çalışmalarımız 24 ŞirketinYapmışOlduğuYatırımlara İlişkinBilgiler 25 İçKontrolSistemiveİçDenetimFaaliyetleri 25 Teftiş Kurulu Başkanlığı 2015 Yılı Faaliyet Dönemi Değerlendirmesi 26 İç Kontrol Sistemi ve Yönetim Organının Değerlendirmesi

27 İştiraklereİlişkinBilgiler 27 ŞirketinİktisapEttiğiKendiPaylarına İlişkinBilgiler 27 ÖzelDenetimveKamuDenetimineİlişkin Açıklamalar 27 ŞirketAleyhineAçılanDavalarveOlası Sonuçları 27 ŞirketveYönetimKuruluÜyeleri HakkındaİdariveyaAdliYaptırımlara İlişkinAçıklamalar 27 GeçmişDönemHedefleriveGenelKurul KararlarınaİlişkinDeğerlendirmeler 27 BağışveYardımlarileSosyalSorumluluk ProjeleriÇerçevesindeYapılan HarcamalaraİlişkinBilgiler 28 Sosyal Sorumluluk Bilinci31 ŞirketinDahilOlduğuRiskGrubuile YaptığıİşlemlereİlişkinBilgiler32 FinansalDurum 32 ÖzetYönetimKuruluRaporu 36 FinansalBilgilerveGöstergeler 38 2015 Yılında Ekonomik Görünüm 44 Dünya ve Türkiye Sigortacılığının Genel Durumu ve Beklentiler 49 Mevzuata İlişkin Gelişme ve Değişiklikler 58 Anadolu Sigorta’da 2015 Yılına Ait Değerlendirmeler 66 ŞirketSermayesineİlişkin DeğerlendirmeveTespitler 67 KârDağıtımPolitikası70 RisklerveYönetimOrganının Değerlendirmesi 70 RiskTürleriİtibarıylaUygulanan RiskYönetimiPolitikalarınaİlişkin Bilgiler 73 RiskinErkenSaptanmasıKomitesi ÇalışmalarınaİlişkinBilgiler

75 DiğerHususlarveFinansalTablolar 75 Yönetim Kurulunun Yıllık Faaliyet Raporuna İlişkin Bağımsız Denetçi Raporu 76 Kurumsal Yönetim Komitesinin Yönetim Kurulu Üyeleri Hakkındaki Değerlendirmesi 78 Bilgilendirme Politikası 80 Kurumsal Yönetim İlkeleri Uyum Raporu 90 Anadolu Sigorta’da Faaliyet Gösteren Komiteler ve Yönetim Kurulu’nun Değerlendirmesi 94 Denetimden Sorumlu Komite Vasıtasıyla Bağımsız Denetim Kuruluşunun 2015 Yılı Faaliyet Dönemindeki İşleyişi Hakkında Değerlendirme 95 Anadolu Sigorta’da İnsan Kaynakları Uygulamaları 96 Olağan Genel Kurul Gündemi 97 Kâr Dağıtım Teklifi 98 2015 Yılı Kâr Dağıtım Tablosu 99 2015 Yılı Faaliyet Raporu Uygunluk Beyanı 100 Branşlar İtibarıyla Ayrıntılı Gelir Tablosu 102 31 Aralık 2015 Tarihinde Sona Eren Hesap Dönemine Ait Konsolide Olmayan Finansal Tablolar 184 Konsolide Edilen Ortaklıklara İlişkin Bilgiler 185 31 Aralık 2015 Tarihinde Sona Eren Hesap Dönemine Ait Konsolide Finansal Tablolar 266 Mali Durum, Kârlılık ve Tazminat Ödeme Gücüne İlişkin Değerlendirme 267 Mali Bünyeye İlişkin Veriler 268 Rapor Dönemi Dahil Beş Yıllık Döneme İlişkin Özet Finansal Bilgiler 268 Pay Sahiplerimize İlişkin Bilgiler

Genel Bilgiler

Anadolu Anonim Türk Sigorta Şirketi

2015YılıFaaliyetRaporu

TicaretUnvanıAnadolu Anonim Türk Sigorta Şirketi

İnternetSitesiwww.anadolusigorta.com.tr

AnadoluSigortaTicaretSicilNumarası:4593/557

AdresveİletişimBilgileri

GenelMüdürlükRüzgarlıbahçe Mah. Kavak Sok. No: 31 Kavacık 34805 İstanbulTel: 0850 744 0 744Faks: 0850 744 0 745E-posta: [email protected]

İstanbulBölgeMüdürlüğüBeytem Plaza Büyükdere Cad. 20/B Şişli 34394 İstanbulTel: 0850 744 0 744Faks: 0850 744 0 753E-posta: [email protected]

KadıköyBölgeMüdürlüğüK2 Plaza Sarıkanarya Sok. No: 14 Kozyatağı 34742 İstanbulTel: 0850 744 0 744Faks: 0850 744 0 754E-posta: [email protected]

AkdenizBölgeMüdürlüğüKonyaaltı Cad. No: 78 Muratpaşa 07050 Antalya Tel: 0850 744 0 744Faks: 0850 744 0 752E-posta: [email protected]

BatıAnadoluBölgeMüdürlüğüAtatürk Cad. No: 92 Anadolu Sigorta Binası 2 Pasaport Konak 35210 İzmirTel: 0850 744 0 744Faks: 0850 744 0 747E-posta: [email protected]

OrtaKaradenizBölgeMüdürlüğüKılıçdede Mah. Ülkem Sok. No: 8-A/7 İlkadım 55060 SamsunTel: 0850 744 0 744Faks: 0850 744 0 750E-posta: [email protected]

GüneyAnadoluBölgeMüdürlüğüReşatbey Mah. 62029. Sok. No: 16/A Seyhan 01120 AdanaTel: 0850 744 0 744Faks: 0850 744 0 746E-posta: [email protected]

İçAnadoluBölgeMüdürlüğüCinnah Cad. Farabi Sok. No: 43 Kavaklıdere 06690 AnkaraTel: 0850 744 0 744Faks: 0850 744 0 749E-posta: [email protected]

KaradenizBölgeMüdürlüğüKarşıyaka Mah. 4 Nolu Sok. No: 479 Ortahisar 61040 TrabzonTel: 0850 744 0 744Faks: 0850 744 0 751E-posta: [email protected]

MarmaraBölgeMüdürlüğüOdunluk Mah. Akademi Cad. Zeno İş Merkezi A Blok No10/5 Nilüfer 16110 Bursa Tel: 0850 744 0 744Faks: 0850 744 0 748E-posta: [email protected]

KKTCŞubesiMemduh Asaf Sok. 8 Köşklüçiftlik Lefkoşa / KKTCTel: 0392 227 95 95Faks: 0392 227 95 96E-posta: [email protected]

İçindekiler

Anadolu Sigorta’nın önceki dönem faaliyet raporları

1

Anadolu Sigorta Faaliyet Raporu 2015

Kurumsal Profil, Vizyonumuz, Misyonumuz, Kurumsal Değerlerimiz

2015 yılında, toplam prim üretimini bir önceki yıla göre yaklaşık %20,2 artışla, 3.610,7 milyon TL’ye çıkaran Anadolu Sigorta’nın toplam pazar payı elementer şirketler arasında %13,2’dir.

Anadolu Sigorta, Kuzey Kıbrıs Şubesi de dahil olmak üzere 10 Bölge Müdürlüğü ile faaliyetlerine devam etmektedir. Şirket’in 2015 yılı ortalama çalışan sayısı 1.083’tür.

Anadolu Sigorta’nın 2015 yılındaki en yüksek prim üretimi 1.042,8 milyon TL ile Kara Araçları Sorumluluk ve 845,7 milyon TL ile Kara Araçları branşlarında yazılmıştır. Bu branşları, sırasıyla 637,5 milyon TL ile Yangın ve Doğal Afetler branşı, 328,3 milyon TL ile Hastalık/Sağlık branşı, 298,8 milyon TL ile Genel Zararlar branşı ve 122,9 milyon TL ile Genel Sorumluluk branşı izlemiştir.

Ülkemizin ilk ulusal sigorta şirketi ve sektörümüzün öncü firması olan Anadolu Sigorta, misyon ve vizyonu ışığında Türkiye’de sigortacılığın gelişmesine katkı sağlamayı sürdürecek, dijital sigortacılık alanındaki atılımı ile sektördeki güçlü konumunu daha da pekiştirecektir.

• Anadolu Sigorta’yı, sigortaya ihtiyacı olan herkesin tercih edeceği sigorta markası yapmak,

• Uluslararası sigortacılıkta da referans gösterilen bir güce ulaşmak.

Köklülük:

• Atatürk’ün talimatıyla kurulmuştur.

• Türkiye’nin ilk ulusal sigorta şirketidir.

• Sigortacılık birikiminin getirdiği güçlü bir kurumsal yapıya sahiptir.

Öncülük:

• Ürün yaratmada öncüdür. • Hizmette öncüdür. • Teknolojide öncüdür. • Kendini yenileme

kabiliyetiyle öncülüğünün devamlılığını sağlar.

• Toplumsal sorumlulukta öncü role sahiptir.

Dürüstlük:

• Etik değerlere sahiptir. • Verdiği sözleri mutlaka tutar. • Şeffaflık ilkesine sahiptir. • İnsani değerlerden

vazgeçmez.

GüçlüYapı:

• Sürekliliği olan bir mali güce sahiptir.

• Yaygın ve etkin hizmet ağına sahiptir.

• Gelişmiş, nitelikli insan kaynağına sahiptir.

• İş Bankası sinerjisinden güç alır.

• Kurumsal değerlerimiz ışığında;• Sektöre yön vermek, • Türkiye’de sigorta bilincinin

yaygınlaşmasını sağlamak, • Müşteri odaklı hizmet anlayışını

uygulamak, • Finansal gücümüzü uluslararası

standartlara yükseltmek, • Şirketimizin değerini artırmaktır.

Kurumsal Profil

Vizyonumuz

Kurumsal Değerlerimiz

Misyonumuz

Genel BilgilerKurumsal Profil, Vizyonumuz, Misyonumuz, Kurumsal Değerlerimiz

2


Tarihçe

Genel BilgilerTarihçe

1920’ler 1960’lar 1980’ler1970’ler

1925Anadolu Sigorta 1 Nisan’da Ulu Önder Atatürk’ün girişimiyle, ilk ulusal bankamız olan Türkiye İş Bankası’nın öncülüğünde kuruldu.

1961İlk defa bilgi işletim sistemini kurdu.

1975Cumhuriyet dönemi ile birlikte milli sigortacılığın önderliğini yüklenen Anadolu Sigorta, 50. kuruluş yılını kutladı.

1983Türkiye’de paket sigorta sistemini başlatan, 17 ayrı güvenceyi bir arada sağlayan Mavi Sigorta poliçelerini ilk kez satışa sundu.

1984Kamuoyu ve sektörde büyük yankılar uyandıran, bu tarihe kadar Türkiye koşullarına uygulanmış en kapsamlı hayat poliçesi olan “Geleceğin Sigortası”nı uygulamaya koydu.

1986Türkiye sigortacılığında yeni bir branş olan “Elektronik Cihaz Sigortası” ilk defa Anadolu Sigorta bünyesinde başlatıldı.

1987Zirai sigorta branşında faaliyete başladı.

3


1990’lar 2000’ler 2010’lar

1991Hayat branşı, yasa gereği kurulan Anadolu Hayat Sigorta Şirketi’ne devredildi.

1993Azerbaycan’da kurulan ve faaliyete geçen Günay Anadolu Sigorta’ya idari ve teknik destek veren Anadolu Sigorta yurt dışında şirket kuran ilk Türk sigorta kuruluşu oldu.

1996Ülkemizde ilk kez uygulanan Hukuksal Koruma Sigortası alanında poliçe üretildi.

1997Bilişim olanaklarından en üst düzeyde yararlanmayı amaçlayan “Yeniden Yapılanma Projesi”ni uygulamaya koydu. Bütün servislerini, acentelerini on-line ve real time sistemiyle bilgi işlem ağına katarak hizmetlerini daha etkin ve verimli hale getirdi.

199917 Ağustos’ta yaşanan deprem felaketinin ardından sigortalılarına en kısa sürede ve en geniş boyutta hizmet verebilmek için çalışanları, bölge müdürlükleri ve acenteleriyle olağanüstü bir çalışma sürecine girerek 24 saat aralıksız hizmet verdi.

200150 yılı aşan bir süredir hizmetlerini sürdürdüğü Karaköy binasından Türkiye İş Bankası iştirakleriyle bir arada bulunacağı İş Kulelerine taşındı.

2002Maksimum Hizmet Sigortacılığı anlayışı ile yepyeni bir dönem başlattı. Kuruluşundan bugüne sahip olduğu hizmet anlayışını tek bir başlık altında sunarak sektörde yine bir ilke imza attı.

2004Yasal düzenlemeler gereği sağlık branşını Anadolu Hayat Emeklilik’ten devralarak hizmet yelpazesini genişletti. Benimsediği kalite yönetim sisteminin uluslararası bir düzeyde uygulandığının kanıtı olan ISO 9001:2000 Kalite Yönetim Sistemi belgesini aldı.

“Ürün ve Hizmetlerinden genel olarak en fazla memnun olunan sigorta şirketi” seçilerek Active Academy Sigortacılıkta Bireysel Müşteri Memnuniyeti Ödülü’nü kazandı.

2006Art arda 5. yılda da prim üretiminde sektör liderliğini korudu ve Türk sigortacılığında tarihi bir sonuca imza atarak 1 milyar YTL’yi aşan prim üretimini gerçekleştirdi.

2007Son altı yıldır prim üretiminde kesintisiz sektör birincisi olan Anadolu Sigorta, 2007 yılında toplam prim üretiminde 1 milyar ABD doları eşiğini geçen Türkiye’deki ilk sigorta şirketi oldu.

2008Tüm iş süreçlerinin gözden geçirilip yenilendiği C2C projesini başlattı. Sürdürülebilir büyüme stratejisi ile kârlılığını artırırken, üstün hizmet kalitesi ile arka arkaya 5. kez Active Academy Sigortacılıkta Bireysel Müşteri Memnuniyeti ödülünü aldı.

2010Kuruluşunun 85. yılını kutladı.

C2C projesi kapsamında planlanan ilk değişiklikler hayata geçirilmeye başlandı.

Yeni sosyal sorumluluk projesi “Bir Usta Bin Usta”yı başlatarak, Anadolu’da unutulmaya yüz tutmuş eski mesleklerin yeniden canlandırılmasına katkıda bulundu.

2012Sosyal sorumluluk projesi ve faaliyet raporlarıyla 4 adet uluslararası ödülün sahibi oldu.

2013Genel Müdürlük binasını Kavacık’a taşıyarak hizmetlerini yeni modern binasında sigortalılarına sunmaya başladı.

2014Toplam prim üretiminde 3 milyar TL’yi aştı.

201590. kuruluş yılını kutlarken, yeni websitesini hayata geçirdi.

Anadolu Sigorta 90. yıl reklam filmi

4


2015yılıyurtdışıveyurtiçindeekonomikvesiyasigündeminyoğunvebelirsizliklerledoluolduğubirdönemolmuştur.

IMF “Global Görünüm ve Politika Zorlukları” başlıklı raporunda global ekonominin yönünü belirleyecek 3 dönüşüm olarak; Fed’in para politikasını normalleştirmeye hazırlanmasını, Çin ekonomisinin büyüme modelinin yeniden dengeleme sürecine girmesini, emtialarda 10 yıldır süren süper konjonktürün sonuna gelinmiş görünmesini ortaya koymuştur. IMF aynı zamanda, uluslararası göçün gerek göç veren, gerekse göç alan ülkeler için baskı yaratıcı bir konu olduğunu da vurgulamıştır.

Özellikle yükselen piyasa ekonomilerinde görülen zayıflık ve gelişmiş ülkelerin hala kırılgan olan toparlanma süreci, küresel ekonominin önünde olan çok önemli engeller olarak durmaktadır. AB ve Asya’da yeni genişleme hamlelerinin konuşulmaya devam ettiği ortamda, Fed’in faiz artışı ve sterilizasyonu tartışıyor olması, ABD dolarının, özellikle gelişmekte olan ekonomilerdeki para birimlerine karşı değerlenmesine neden olmuştur. Gelişmekte olan piyasalardaki volatilite ve istikrarsız görünüm de bu ülkelerden önemli ölçüde sermaye çıkışını körüklemiştir.

Son iki yıldır sermaye hareketlerinin ana belirleyicisi olan Fed’in faiz artırma beklentisi, 16 Aralık 2015 tarihindeki toplantıda 25 baz puanlık faiz artırımı ile son bulmuş ve yeni bir dönemece girilmiştir. Fed Başkanı Janet Yellen tarihi faiz kararı sonrasında yaptığı konuşmada ABD ekonomisinin önemli bir yol katettiğini, küresel ekonomideki risklerin azaldığını, faiz artışının bundan sonra kademeli olacağını vurgulamıştır.

Petrol fiyatlarındaki gerileme, petrol ithalatçısı konumundaki gelişmekte olan ekonomilerin cari hesaplarına olumlu yansırken, petrol ihracatçısı konumundaki ülkeleri daha zor duruma sürüklemektedir. Diğer emtia fiyatlarındaki düşüş, Çin’deki dönüşüm nedeniyle talebin azalması sonucunda daha da hızlanmakta, deflasyonist etkileri de artırmaktadır.

Yönetim Kurulu Başkanı’nın Mesajı

Genel BilgilerYönetim Kurulu Başkanı’nın Mesajı

Sektörümüzdeki potansiyeli kullanmak ve sigorta bilincini artırarak büyümeye ivme kazandırmak, ülkemiz sigortacılığı ile özdeşleşen Anadolu Sigorta için her zaman asli görevlerden biri olmuştur.

5


Sektörümüzügeliştirmektemelhedeflerimizdendir.

Dünya ile kıyaslandığında sigortacılık sektörünün ülkemizde istenen büyüklüklerde olmadığı gözlemlense de, son üç yılda Türk sigortacılık sektörünün prim üretiminin GSYH içerisindeki payı ivme kazanarak artmıştır.

Ancak sigortacılık sektörü aynı zamanda, ülkemizde henüz doyum noktasına ulaşmamış, gelişmesini sürdüren ve yüksek potansiyel barındıran bir sektör olarak da öne çıkmaktadır. Türkiye’de sigorta bilincinin ve kavramının topluma yeterince yayılmaması ve kişi başına düşen gelir miktarının düşük seviyede bulunması gibi nedenlerle prim üretimi de düşük düzeyde gerçekleşmektedir.

Sektörümüzdeki potansiyeli kullanmak ve sigorta bilincini artırarak büyümeye ivme kazandırmak, ülkemiz sigortacılığı ile özdeşleşen Anadolu Sigorta için her zaman asli görevlerden biri olmuştur.

Kredibilitemizteyitedildi.

Sektörünün vazgeçilmez ve köklü katılımcılarından Anadolu Sigorta, finansal yapısının gücüyle de her zaman farkını ortaya koymaktadır.

Uluslararası kredi derecelendirme kuruluşu Fitch Ratings, Anadolu Sigorta’yı uluslararası ve ulusal düzeyde yatırım yapılabilir kategorisinde değerlendirerek, uluslararası notunu “BBB-”, ulusal notunu da “AA+” olarak açıklamıştır. Notlara ilişkin görünümleri de açıklayan Fitch Ratings not düzeylerini “durağan” olarak belirlemiştir.

Derecelendirme raporunda, söz konusu notun Anadolu Sigorta’nın sektöründeki öncü pozisyonuna işaret ettiği vurgulanırken; Şirketimizin sermaye yeterliliği, reasürans koruması ve kârlılık alanlarındaki güçlü duruşuna da dikkat çekilmiştir.

Başarılarımızıileritaşıyacağız.

Şirketimizin sağladığı hizmet kalitesi ve müşteri memnuniyeti, sektördeki konumu ve başarılarıyla birçok ödüle layık görülmektedir. Aldığımız ödüllerle bir taraftan başarımızı tescillendirirken, diğer taraftan omuzlarımıza yüklenen sorumlulukların bilincindeyiz. Zira şirketleri büyük yapan yalnızca rakamlar değil, zihinlerdeki algıdır. Anadolu Sigorta için bu algı, Şirketimizin 90 yıllık köklü mirasının verdiği güvendir.

Biz bugün İş Bankası şubeleri ve acentelerimizle oluşturduğumuz işbirliği neticesinde 5 binden fazla temas noktası ile ülkenin her yanındayız. En güçlü şekilde temsil edilmekte ve sigortalılarımıza kesintisiz hizmet sunmaktayız. Aktif ve öz sermaye büyüklüğü açısından sektörün en büyük oyuncularından olmamızın yanı sıra reasürans kalitesi ve kapasitesi açısından da güçlü duruşumuzu sürdürmekteyiz.

Anadolu Sigorta, gururla taşıdığı ulusal kimliğini gelecek yıllara da taşıma hedefiyle, Türk sigortacılığının gelişimine katkı sağlayacak; geliştirdiği ürün, hizmet ve sigortacılık uygulamaları ile her daim sektörüne öncülük edecektir.

Cumhuriyet Türkiye’sinin ilk sigorta şirketi olarak, bugüne kadar olduğu gibi bugünden sonra da Türkiye’nin tüm değerlerinin sigorta güvencesi olma anlayışını sürdürmeye devam edeceğiz.

Daha güvenli geleceği hep birlikte paylaşma dileğiyle sigortalılarımıza, tüm çalışanlarımıza ve hissedarlarımıza teşekkürlerimizi sunarız.

Saygılarımızla,

Caner ÇimenbiçerYönetim Kurulu Başkanı

Türkiyeekonomisi2015yılındasürdürülebilirbüyümesini,konjonktürünarzettiğidalgalanmalararağmendevamettirmiştir.

Küresel piyasalardaki sorunlara ek olarak, yurt içinde iki seçim süreci ve siyasi belirsizliklerin, sınır komşuları ile yaşanan sıkıntıların ve terör eylemlerinin yarattığı tedirginlikler ekonomik büyüme üzerindeki baskıları artırmıştır. 2015 yılı 9 aylık büyüme oranı %3,4 olarak gerçekleşirken, hükümetin hazırladığı OVP’de hedeflenen %3 büyümenin tutturulması mümkün hale gelmiştir. Ancak, büyüme modelinin tüketim ağırlıklı yapısının üretim lehine dönüştürülmesi sürdürülebilir büyüme açısından önem taşımaktadır.

Bütçe disiplini bozulmamış ve bütçe açığı %1 gibi son derece düşük bir oranda kalmaya devam etmiştir. Cari açık, yükselen kurların, düşen petrol fiyatlarının ithalatta yarattığı gerilemenin ve düşük büyümenin etkisiyle daralmıştır. Ancak son çeyrekte Rusya ile yaşanan krizin de etkisiyle ihracatımızda ve turizm gelirlerimizde düşüşler oluşturacak gelişmeler ortaya çıkmıştır.

Enflasyon, TCMB’nin hükümetle birlikte koyduğu %5’lik hedefin çok üzerinde %8,8 seviyesinde gerçekleşmiştir.

Özellikle yılın ikinci yarısında yurt içinde risk algısının bozulması Türkiye’nin diğer gelişmekte olan ülkelerden negatif yönde ayrışmasına neden olmuştur. Nitekim, 29 Eylül’de Türkiye’nin 5 yıllık risk primleri (CDS) 325 baz puan ile Ocak 2012’den bu yana en yüksek seviyesine çıkmıştır. USD/TL kuru ise 24 Eylül’de 3,0744 ile rekor seviyesini görmüş; TL’nin ABD doları karşısındaki değer kaybı Eylül sonu itibarıyla 2014 yılı sonuna göre %30 düzeyine çıkmıştır. 2015 yılı için TL’nin ABD doları karşısındaki değer kaybı ise %24,89 olarak gerçekleşmiştir.

Ekim başında yayınlanan IMF Dünya Ekonomik Görünüm Raporu’nda, Türkiye’nin bu yıl %3 ve gelecek yıl %2,9 büyüyeceği tahminine yer verilirken; global ekonominin 2015 yılındaki ılımlı ve inişli çıkışlı büyümenin ardından, gelecek yıl son 5 yılın en güçlü büyümesini kaydetmesinin beklendiği belirtilmiştir.

6


Genel Müdür’ün Mesajı

Globalsigortacılıksektörü2015yılındadünyaekonomisindekiaşılamayandurgunluğunyansımasıylasınırlıbirprimüretimigerçekleştirmiş,kârlılıkseviyesidüşükkalmıştır.

Gelişmekte olan ülkelerde büyüme hızı düşük seviyelerde kalırken, sigorta sektörünün gelişimini de baskılamış, diğer yandan doların değer artışı bu ülkelerin prim hacimlerinin dolar bazında daralmasına neden olmuştur.

Gelişmiş ülkeler ekonomilerinde ılımlı bir toparlanma yaşasa da, Euro bölgesi henüz ekonomik durgunluktan çıkamamış, dolayısıyla sigortacılıkta prim artış hızları düşük seyrini sürdürmüştür.

Hayat dışı sigorta sektörünün prim üretim artışının 2015-2016 yıllarında %2,5-3 bandında kalacağı tahmin edilmektedir.

Türksigortasektörü,2015yılındagerektoplamdagereksedeelementerbranştareelbüyümegerçekleştirmiştir.

Türkiye Sigorta Birliği (TSB) verilerine göre, sigorta şirketlerinin 2014’te 26,0 milyar TL olan prim üretimi, 2015 yılında %19,4 artarak 31,0 milyar TL’ye yükselmiştir. Bu tutarın 27,3 milyar TL’si hayat dışı, 3,7 milyar TL’si de hayat sigortalarından karşılanmıştır. Yıllık enflasyondan arındırılarak hesaplanan reel büyümeye bakıldığında ise sektörün %9,7 büyüdüğü görülmektedir. Hayat dışı sigorta sektörü prim üretimi artışı ise nominal olarak %14,7, reel olarak %5,4 büyümüştür.

Sigorta sektörü, geçen yıl en fazla prim üretimini 7,5 milyar TL ile kara araçları sorumluluk branşında gerçekleştirmiştir. Kara araçları branşındaki üretim 5,5 milyar TL olarak kaydedilmiştir. Yangın ve doğal afetler branşı 4,4 milyar TL üretimle üçüncü sırada yer alırken, bunu 3,4 milyar TL ile hastalık-sağlık ve 3,0 milyar TL ile genel zararlar branşı takip etmiştir.

Anadolu Sigorta yalnızca belli ürünlere yönelik bir stratejiden ziyade pazarın bütününe hitap eden bir strateji izlemektedir. Bunun sonucunda Şirketimiz 2015 yılındaki performansıyla toplam 6 branşı lider olarak tamamlamıştır.

Genel BilgilerGenel Müdür’ün Mesajı

7


Anadolu Sigorta yalnızca belli ürünlere yönelik bir stratejiden ziyade pazarın bütününe hitap eden bir strateji izlemektedir. Bunun sonucunda Şirketimiz 2015 yılındaki performansıyla toplam 6 branşı lider olarak tamamlamıştır.

Dijitalleşmedeönemlivecesuradımlaratıyoruz.

Dijital gelişmeler sigorta şirketlerine müşteri erişimi ve hizmet sunumunda yeni kapılar açmakta, sigortacılık sektöründe geleceğin rotasını belirlemektedir. Dijitalleşme ve çoklu müşteri erişim ve hizmet kanalının kullanımıyla, daha verimli operasyonlar ve daha önce erişilmemiş olan segmentlere erişim imkanı sayesinde sigortacılar aynı zamanda daha kapsamlı müşteri profili oluşturma, satış amaçlı bilgi edinme, finansal çözümleri bireysel ihtiyaçlara uyarlama ve özellikle de hayat dışı sigorta alanında tazminat taleplerini değerlendirme ve sonuçlandırma gibi süreçleri daha iyi yönetebilmektedir.

Öncülüğünü dijitalleşme adımlarında da kanıtlayan Anadolu Sigorta, müşterilerine sunmuş olduğu hizmetlerin her kanaldan aynı kalitede ve başarılı bir şekilde ulaşması amacıyla birçok ilke imza atmıştır. 2010 yılında internet üzerinden sigorta satışını başlatan Şirketimiz, 2015 yılında Bireysel internet şubesi Anadolu Online’ı, yeni tasarım ve geliştirilmiş teknik altyapısı ile sigortalıların beğenisine sunmuştur. Ayrıca, Anadolu Sigorta’nın dışarıya açılan vitrini olarak tanımladığımız kurumsal web sitesi www.anadolusigorta.com.tr güncel içerik ve teknolojik altyapı ile mobil cihazlarla uyumlu responsive tasarımıyla yenilenmiştir.

“Sigortam Cepte” uygulamamız ile 2010 yılından beri müşterilerimize dijital ortamda da hizmet veriyoruz. Özellikle son iki yıldır dijital ortamdaki varlığımızı yeni ve ses getirecek yatırımlarla pekiştiriyoruz.

Sigorta ürünlerinin satış kanallarına bakıldığında, prim üretiminde en yüksek payı %59 ile acentelerin aldığı görülmektedir. Bankaların payı %22,1, broker’ların payı %11,2, merkez payı %6,4, diğer satış kanallarının payı da %1,3 olmuştur.

2015 yılında 3 milyar TL üzerinde prim üreten şirket sayısı 3 olurken, 1-3 milyar TL arası prim üretimi gerçekleştiren şirket sayısı ise 6 olmuştur.

2015 yılında da teknik kârlılığı olumsuz etkileyen en önemli husus kara taşıtları zorunlu mali sorumluluk branşındaki gelişmelerdir. Kara taşıtları zorunlu mali sorumluluk branşında, Eylül sonu itibariyle hayat dışı sigorta şirketlerinin teknik zararı 1.660 milyon TL olarak gerçekleşmiştir.

Son dönemde döviz kurlarında yaşanan artış ile birlikte mevzuat değişiklikleri de sigorta şirketlerinin hasar maliyetlerinde artışa neden olmuştur. Söz konusu uygulama değişikliklerinin sigorta şirketlerine yaratacağı maliyet artışlarının poliçe primlerine yansıtılması da kaçınılmazdır. Bununla birlikte piyasadaki fiyat rekabeti ciddi prim artışlarının önüne geçmektedir.

AnadoluSigorta2015yılındaprimüretimindesektörünüzerindebüyümesağlamıştır.

Anadolu Sigorta, 2015 yılı prim üretiminde %20,2 büyüme (reel %10,5) elde ederek ulaştığı 3,6 milyar TL tutarındaki üretimiyle sektörde 2. sırada yer almıştır.

Anadolu Sigorta, 2015 yılındaki üretim performansıyla hayat dışı şirketler arasında %13,2’lik pazar payı elde etmiştir. Kara araçları sorumluluk, toplam portföyümüzde %28,9 ile en yüksek paya sahip branş olurken, sırasıyla %23,4 ile kara araçları, %17,7 ile yangın ve doğal afetler, %9,1 ile hastalık-sağlık branşları onu takip etmektedir.

Öncülüğünü dijitalleşme adımlarında da kanıtlayan Anadolu Sigorta, müşterilerine sunmuş olduğu hizmetlerin her kanaldan aynı kalitede ve başarılı bir şekilde ulaşması amacıyla birçok ilke imza atmıştır.

8


Genel BilgilerGenel Müdür’ün Mesajı

2015 yılında aldığımız uluslararası ve ulusal ödüller sektördeki konumumuzu teyit ederken üstlendiğimiz rolü hakkıyla yerine getirdiğimizi ortaya koymakta ve ilk günkü coşkumuzu koruyarak hizmetlerimizi mükemmelleştirme yolunda bize güç vermektedir.

-->

Müşterilerimiz 2015 yılında yeni özelliklerle güncellenen Sigortam Cepte uygulaması ile poliçelerini görebildikleri gibi, hasar ihbarı yapıp, çekici ve ikame araç da talep edebilmektedir. Sigortam Cepte uygulamamız android ve iOS platformlarını desteklemektedir. Amacımız müşterilerimize poliçe satışından hasar anına kadar sunduğumuz birçok hizmeti ve deneyimi iyileştirmektir.

Dijital teknolojileri sadece müşterimize hizmet için değil, aynı zamanda süreçlerimizi iyileştirmek için de kullanıyoruz. Tarife yönetiminden, pazarlama stratejilerinin oluşturulmasına kadar pek çok konuda güçlü analitik alt yapımızla analiz yeteneklerimizden yararlanıyoruz. Bu kapsamda poliçe yönetimi, temel muhasebe, ödeme ve tahsilat sistemlerimiz gibi devreye aldığımız uygulamalara yenilerini eklemeyi ve bu alandaki yatırımlarımızı artırmayı hedefliyoruz.

“BirUstaBinUsta”da5yılıgeridebıraktık.

Anadolu Sigorta’nın 2010 yılında hayata geçirdiği “Bir Usta Bin Usta” Projesi, altıncı yılında da kaybolmaya yüz tutan meslekleri canlandırmaya ve yeni usta adayları yetiştirmeye devam etmiştir. Proje kapsamında 2015’te gerçekleştirilen kurslar; Ardahan’da ‘Damal Bebek Yapımı’, Aydın Söke’de ‘Körüklü Çizme Yapımı’, Bartın’da ‘Tel Kırma’, İstanbul’da ‘Kukla Yapımı’ ve Zonguldak Devrek’te ‘Baston Yapımı’ kursları olmuştur.

Ulusal ve uluslararası alanda birçok ödüle layık görülen Bir Usta Bin Usta Projesi’nde bugüne kadar 25 mesleki eğitim düzenlenmiş ve 475 usta adayına eğitimler verilmiştir. Kursiyerler, MEB onaylı usta öğretici niteliğindeki kurs bitirme sertifikalarını alarak mezun olmuştur. Kurslar aracılığıyla yerel mesleklerin kaybolması engellenirken gençlere de yeni iş olanakları yaratılmıştır.

Hedefimiz, ilk 5 yılını başarı ile tamamlayan projemizi, 10. yılına aynı özveri ve kararlılıkla taşımaktır.

Ödüllerledolubiryıl

Şirketimiz 2015 yılında da uluslararası ve ulusal kurumlarca ödüllere layık görülmüştür. Sektördeki konumumuzu teyit eden ve üstlendiğimiz rolü hakkıyla yerine getirdiğimizi ortaya koyan bu ödüller, ilk günkü coşkumuzu koruyarak hizmetlerimizi mükemmelleştirme yolunda bize güç vermektedir.

Anadolu Sigorta 2014 Faaliyet Raporu, Amerikan İletişim Profesyonelleri Ligi’nde (LACP),‘Sigortacılık’ kategorisinde en büyük ödül olan Platin Ödül’e layık görülürken, Finansal/Hizmetler kategorisinde de Gümüş Ödül kazanmıştır. En Yaratıcı Raporlar (Most Creative) dalında tüm dünya sıralamasında Altın Ödül alan rapor, ayrıca Avrupa, Orta Doğu ve Afrika (EMEA) Bölgesi’nde de Platin Ödül’e layık görülmüştür.

Ayrıca Şirketimiz;

• Türkiye Müşteri Memnuniyeti Endeksi (TMME) 2014 yılı 4. çeyrek sonuçlarına göre, Müşteri Memnuniyetinde Sigorta Sektörü Lideri,

• Capital Dergisi, “Türkiye’nin En Beğenilen Şirketleri Araştırması”nda Türkiye’nin En Beğenilen Sigorta Şirketi,

• Brand Finance tarafından gerçekleştirilen ‘Türkiye’nin En Değerli Markaları - Turkey 100 2015’ araştırmasında, sigorta sektörünün en değerli markası seçilmiş;

• Kristal Elma, Whatsapp sitcom, medya kullanımı alanında, En İyi Sosyal Medya Uygulaması kategorisinde, Büyük Ödül, “App Koydum, Sigortam Cepte” filmi ile Film - TV ve Sinema/Sigortacılık ve Diğer Finansal Hizmetler kategorisinde, Bronz Elma kazanmıştır.

9


Sektörümüzüngeleceğineyönvermekararlılığındayız.

Türk sigortacılık tarihi ile beraber anılan Şirketimizin köklü yapısı, sektörün dinamiklerini ve beklentilerini iyi bilen, uygun ürün-hizmet karmasıyla yenilikçi çözümler geliştiren bir deneyimi de beraberinde getirmektedir.

Önümüzdeki dönemde, zayıf yatırım getirileri ve düşük faiz oranları sigorta sektörünü fiyatlandırma ve operasyonel yaklaşımlara yönelik farklı kararlar almaya zorlayacaktır. Büyümeyi desteklemeye ve risk yönetimini geliştirmeye yönelik teknolojik yatırımlar, sigorta sektörü için stratejik bir gereklilik halini alacaktır. Teknik kârlılık noktasında ise riske uygun fiyatlama ve dengeli portföy sağlanmasına yönelik çalışmalar hız kazanacaktır.

Biz de Anadolu Sigorta olarak istikrarla sürdürdüğümüz kârlı ve sağlıklı büyüme hedefimizi, adil fiyat rekabeti temelinde prim üretimi-teknik kârlılık dengesini sağlamak suretiyle ileri taşımaya kararlıyız.

Türkiye’yi sigortayla tanıştıran şirket olarak sektörümüzün geleceğine de yön verme hedefiyle öncü rolümüzü sürdüreceğiz. Takip edilen şirket konumumuzu güçlendirmek adına müşteri deneyimini daha yukarı taşıyacak uygulamaları hayata geçiriyoruz, teknolojik gelişmeleri en iyi yansıtacak şekilde altyapımızı kuruyoruz.

Maliyetlerin daha iyi yönetilmesiyle verimlilik artışı, riskleri daha iyi fiyatlama ve banka dağıtım kanalının etkinliğini artırma yönünde çalışmalarımız sürmektedir. Şirketimizin kısa ve orta vadeli planları arasında acentelerimizde çapraz satış oranını artırmak ve şirket portföyümüze yeni müşterileri kazandırmak bulunmaktadır. Dijitalleşme çalışmalarımız bankasürans ve devamında acente kanalımızda artarak devam ederken yetkinliklerimizi de en üst seviyeye taşıyacaktır. Üretimimizin çok büyük bir

kısmını gerçekleştiren acente kanalımızın gelişen dijital çağa uyum sağlamasıyla acentelerimizin portföy çeşitliliği ve üretim payları da artacaktır.

Uzun vadeli hedeflerimiz arasında ise müşterilerimize sunduğumuz kaliteli hizmeti devam ettirmek, müşterilerimizin güvenini ve sadakatini sağlayan koruyucu politikamızı geleceğe taşımak yer almaktadır.

Mevcut ve potansiyel müşterilerimize alternatif dağıtım ve hizmet kanallarımızdan ulaşmaya ve hizmetlerimizi sunmaya kararlılıkla devam edeceğiz.

Değişmez hedefimiz, sigortalılarımıza kendilerini güvende hissettikleri ve beklentilerinin üzerinde hizmet aldıkları uzun vadeli bir ilişkiyi sürdürebilmektir.

Bu yıl da başarıları birlikte göğüslediğimiz sigortalılarımıza, eksilmeyen güvenleri için, ekibimize ve dağıtım-hizmet teşkilatımıza, özverili çalışmaları için, teşekkürlerimi ve en iyi dileklerimi sunarım.

Saygılarımla,

Musa ÜlkenGenel Müdür

Değişmez hedefimiz, sigortalılarımıza kendilerini güvende hissettikleri ve beklentilerinin üzerinde hizmet aldıkları uzun vadeli bir ilişkiyi sürdürebilmektir.

10


Organizasyon Şeması

ŞirketinOrganizasyon,SermayeveOrtaklıkYapılarıOrganizasyon Şeması

Yönetim Kurulu

Genel MüdürMusa Ülken

Yönetim Kurulu Raportörlüğü

Teftiş Kurulu Başkanlığı

Risk Yönetimi ve İç Kontrol Müdürlüğü

Riskin Erken Saptanması Komitesi

Denetimden Sorumlu Komite

Kurumsal Yönetim Komitesi

1. Genel Müdür YardımcısıFiliz Tiryakioğlu

Oto SigortalarıMüdürlüğü

Acente ve Kanal

Yönetimi Müdürlüğü

Hukuk ve Rücu İşlemleri

Müdürlüğüİş Hukuku Müşaviri

Ömer Ekmekçi

Hukuk Danışmanı

Samim Ünan

Genel Müdürlük Danışmanı

Ahmet Hamdi Başar

Banka Sigortacılığı Müdürlüğü

Muhasebe ve Mali İşler Müdürlüğü

İnsan Kaynakları ve Eğitim

Müdürlüğü

Oto Dışı Hasar

Müdürlüğü

Kurumsal İletişim

Müdürlüğü

Kurumsal Strateji ve

Performans Yönetimi Başkanlığı

Oto HasarMüdürlüğü

Bireysel ve Ticari Sigortacılık Müdürlüğü Aktüerya Müdürlüğü Bilgi İşlem Müdürlüğü

Sorumluluk, Havacılık ve Özel Risk Sigortaları

Müdürlüğü

Sağlık SigortalarıMüdürlüğü

Kurumsal Sigortacılık Müdürlüğü

Kalite Yönetim Sistemleri Müdürlüğü

Bilgi ve İletişim Teknolojileri Çözüm

Geliştirme Müdürlüğü

Yangın ve Mühendislik Sigortaları Müdürlüğü

Risk Mühendisliği Müdürlüğü

Satın Alma, Destek ve İnşaat Müdürlüğü

NakliyatSigortaları Müdürlüğü Reasürans Müdürlüğü Proje ve Değişim

Yönetimi MüdürlüğüBölge Müdürlükleri

Güney Anadolu Batı Anadolu

Marmara İç Anadolu

Orta KaradenizKaradenizAkdenizİstanbulKadıköy

KKTC Şubesi

Genel Müdür YardımcısıM. Levent Sönmez

Genel Müdür YardımcısıFatih Gören

Genel Müdür YardımcısıM. Metin Oğuz

Genel Müdür YardımcısıErdinç Gökalp

Genel Müdür YardımcısıMehmet Abacı

Yönetim Raporlaması Müdürlüğü

11


Sermaye ve Ortaklık Yapısı

ŞirketinOrganizasyon,SermayeveOrtaklıkYapılarıSermaye ve Ortaklık Yapısıİmtiyazlı Paylara İlişkin Açıklamalar

OrtaklıkYapısı (%)

Diğer*

42,7

Milli Reasürans T.A.Ş.

57,3

İmtiyazlıPaylaraİlişkinAçıklamalar

11 Nisan 2013 tarihinde tescil edilen Esas Sözleşme değişikliği sonrasında Anadolu Sigorta’da imtiyazlı hisse kalmamıştır.

SermayeArtırımlarıveKaynakları

Anadolu Sigorta 2015 yılı içerisinde sermaye artırımı gerçekleştirmemiştir.

2015YılıİçerisindeEsasSözleşmedeYapılanDeğişiklikler

2015 yılı içerisinde esas sözleşmede herhangi bir değişiklik yapılmamıştır.

DerecelendirmeNotları

Kredi Derecelendirme Fitch Ratings Not GörünümUluslararası Finansal Durum BBB- durağanUlusal Finansal Durum AA+ durağan

Kurumsal Derecelendirme

SAHA Kurumsal Derecelendirme Hizmetleri A.Ş. Not

Kurumsal Derecelendirme Notu 9,16

* Borsa İstanbul’da işlem gören paylar

12


Yönetim Kurulu

YönetimOrganıÜstDüzeyYöneticilervePersonelSayısıİleİlgiliBilgilerYönetim Kurulu

AyşenAygülYönetim Kurulu Raportörü

CanerÇimenbiçerYönetim Kurulu Başkanı

HakanAranYönetim Kurulu Başkan Vekili

FarukKarpuzYönetim Kurulu Üyesi

HafızEkremKürkçüYönetim Kurulu Üyesi

MusaÜlkenGenel Müdür ve Yönetim Kurulu Üyesi

KubilayAykolYönetim Kurulu Üyesi

13


Yönetim Kurulu Toplantılarına İlişkin Bilgiler;

2015 yılı içinde 12 kez yapılan Anadolu Sigorta Yönetim Kurulu toplantılarının, yıl sonunda 1202’ncisi gerçekleştirilmiş,

Üyelerimizin geçerli mazeretleri nedeniyle tam katılımın sağlanamadığı üç toplantı dört üye eksiği ile yapılmıştır.

Yönetim Kurulu Komite Raporları, Teftiş Kurulu Başkanlığı Raporları, İcra Raporları, onaya sunulan önergeler, bilgi notları ve bankasürans çalışmalarının değerlendirildiği aylık çalışma raporları genel gündem konularını oluşturmaktadır.

Toplantı dosyaları üyelerimize ortalama beş gün önce iletilmektedir.

KemalEmreSayarYönetim Kurulu Üyesi

Prof.Dr.SavaşTaşkentYönetim Kurulu Üyesi (Bağımsız)

HasanHulkiYalçınYönetim Kurulu Üyesi

CengizTezelYönetim Kurulu Üyesi

Doç.Dr.AtakanYalçınYönetim Kurulu Üyesi (Bağımsız)

14


CanerÇimenbiçerYönetim Kurulu Başkanı1952, Bursa. 1973 yılında Orta Doğu Teknik Üniversitesi İdari Bilimler Fakültesi İşletme Bölümü’nden mezun olmuştur. Türkiye İş Bankası A.Ş.’deki kariyerine 1974 yılında Müfettiş Yardımcısı olarak başlayan Caner Çimenbiçer, Bankanın çeşitli kademelerinde görev yapmış, 2005-2008 yılları arasında Yönetim Kurulu Üyeliğine, 2008-2011 yılları arasında Yönetim Kurulu Başkanlığına seçilmiş, 2008-2009 yılları arasında Milli Reasürans T.A.Ş.’de Yönetim Kurulu Başkanı olarak görev yapmıştır. Anadolu Sigorta’da 1 Nisan 2011 tarihinde Yönetim Kurulu Başkanı ve Murahhas Aza, 25 Mart 2014 tarihinde ise Yönetim Kurulu Başkanı olarak seçilmiştir.

HakanAranYönetim Kurulu Başkan Vekili1968, Antakya. 1990 yılında Orta Doğu Teknik Üniversitesi Bilgisayar Mühendisliği Bölümü’nden mezun olmuştur. Aynı yıl Türkiye İş Bankası A.Ş. Bilgi İşlem Müdürlüğü’nde Stajyer Yazılım Uzmanı olarak göreve başlayan Hakan Aran, 1999 yılında Müdür Yardımcılığı, 2002 yılında Grup Müdürlüğü, 2005 yılında Yazılım Geliştirme Müdürlüğü ve son olarak da Temmuz 2008 tarihinde Genel Müdür Yardımcılığı görevlerine atanmıştır. 2001-2002 yılları arasında Başkent Üniversitesi Sosyal Bilimler Enstitüsü’nde işletme yüksek lisans programını burslu olarak tamamlayan Hakan Aran’ın Süreç Yönetimi ve Müşteri Odaklı Bankacılık Yaklaşımını Destekleyen Bilgi Teknolojileri Modeli konusunda işletme yüksek lisans tezi bulunmaktadır. Hakan Aran, SoftTech A.Ş., İş Net A.Ş. ve Erişim Müşteri Hizmetleri A.Ş.’de Yönetim Kurulu Başkanı olarak görev yapmaktadır.

MusaÜlkenGenel Müdür ve Yönetim Kurulu Üyesi1953, Tarsus. İstanbul İktisadi ve Ticari İlimler Akademisi İktisat-Maliye Bölümü’nden mezun olmuştur. İş kariyerine, Anadolu Sigorta Hasar Müdürlüğü’nde 1.11.1978 tarihinde memur olarak başlayan Musa Ülken Hasar ve Kaza Sigortaları Müdürlükleri’nde çeşitli kademelerde görev aldıktan sonra 01.05.1993 yılında Kaza Sigortaları Müdürlüğü görevine yükselmiştir. 06.06.1997 yılında Marmara Bölge Müdürlüğü, 01.06.2002 yılında Kadıköy Bölge Müdürlüğü görevlerine atanan Musa Ülken 01.08.2004 tarihinde Genel Müdür Yardımcısı, 01.02.2008 tarihinde I.Genel Müdür Yardımcısı, 30.05.2012 tarihinde ise Genel Müdür olarak atanmıştır. Türkiye Sigorta Şirketleri Birliği’nde Yönetim Kurulu Üyesidir.

KubilayAykolYönetim Kurulu Üyesi1974, Bolu. Orta Doğu Teknik Üniversitesi İktisadi ve İdari Birimler Fakültesi/İşletme Bölümü’nden 1997 yılında mezun olmuştur. Türkiye İş Bankası A.Ş.’deki kariyerine 1997 yılında Müfettiş Yardımcısı olarak başlamış olup, 2006 yılında Merter Şubesi Müdürlüğüne, 2007 yılında Bireysel Bankacılık Pazarlama Bölümü’nde Müdür Yardımcılığına ve 2009 yılında Bireysel Bankacılık Pazarlama Bölümü’nde Mikro Bireysel Segment Birim Müdürlüğüne yükselmiş, 2011 yılından bu yana Bireysel Bankacılık Ürün Bölüm Müdürü olarak görevini sürdürmektedir.

FarukKarpuzYönetim Kurulu Üyesi1961, Kahramanmaraş. Kariyerine 1983 yılında Türkiye İş Bankası A.Ş. Diyarbakır Şubesi’nde Memur olarak başlayan Karpuz, 1988-1991 arasında Islahiye Şubesi’nde Servis Yetkili Yardımcısı, 1991-1995 arasında Erdemli Şubesi’nde Servis Yetkilisi, 1995-1996 yılları arasında Elazığ Şubesi’nde II. Müdür, 1996-2007 yılları arasında; Cizre, Yenihal, Akşehir, Fethiye ve Afyonkarahisar şubelerinde Müdür, 2007-2012 yılları arasında Konya Bölge Müdürü ve 2012 yılında Samsun Şubesi Müdürü görevlerini yürütmüştür. Faruk Karpuz, Ağustos 2013’te Türkiye İş Bankası A.Ş. KOBİ ve İşletme Bankacılığı Satış Bölüm Müdürü, Ocak 2016’da ise Türkiye İş Bankası İnsan Kaynakları Bölüm Müdürü olarak atanmştır.

HafızEkremKürkçüYönetim Kurulu Üyesi1966, İstanbul. Uludağ Üniversitesi Eğitim Fakültesi’nden mezun olmuştur. Kariyerine 1993 yılında Türkiye İş Bankası A.Ş. Harbiye Şubesi’nde Memur olarak başlayan Kürkçü, 1995-2005 arasında Beyoğlu Şubesi’nde Servis Yetkilisi ve II. Müdür, 2005-2008 arasında Merkezi Operasyon Müdürlüğünde Müdür Yardımcısı olarak görev yapmıştır. 2008 tarihinde aynı Müdürlükte Birim Müdürü olmuştur. Eylül 2008 tarihinden bu yana Dış İşlemler ve Ticari Kredi Operasyonları Bölüm Müdürü olarak görevini sürdürmektedir.

KemalEmreSayarYönetim Kurulu Üyesi1976, Ankara. Orta Doğu Teknik Üniversitesi Endüstri Mühendisliği Bölümü mezunu olan Kemal Emre Sayar, Sabancı Üniversitesi’nde yönetimde bilişim teknolojileri, Boğaziçi Üniversitesi’nde ise ekonomi ve finans konulu yüksek lisans programlarını tamamlamıştır. İş hayatına, 1999 yılında Türkiye İş Bankası A.Ş. Teftiş Kurulu Başkanlığı’nda Müfettiş Yardımcısı olarak başlayan Kemal Emre Sayar, 2008 yılından itibaren sırasıyla Değişim Yönetimi Başkanlığı, Strateji ve Kurumsal Performans Yönetimi Bölümü ve İştirakler Bölümü’nde görev almıştır. Halen Türkiye İş Bankası A.Ş. İştirakler Bölümü’nde Birim Müdürü olarak görevini sürdürmektedir.

Prof.Dr.SavaşTaşkentYönetim Kurulu Üyesi (Bağımsız)1943, İstanbul. Savaş Taşkent orta öğrenimini İstanbul Alman Lisesi’nde; yüksek tahsilini İstanbul Üniversitesi Hukuk Fakültesi’nde yapmıştır. Taşkent, akademik yaşamına İstanbul Teknik Üniversitesinde, “İş Hukuku” kürsüsünde başlamış; doktora çalışmalarını ise İstanbul Üniversitesi Hukuk Fakültesinde yürütmüştür. 1980 yılında “İşverenin Yönetim Hakkı” adlı tezi ile Hukuk Doktoru; 1984 yılında İş ve Sosyal Güvenlik Hukuku bilim Dalında Üniversite Doçenti ve 1990 yılında da “İş Güvencesi (İşçinin Feshe Karşı Korunması)” adlı tezinin de yer aldığı yayınlarının değerlendirilmesi sonucunda Profesör unvanlarını kazanmıştır. 1982 ve 1987 yıllarında yurtdışında (Erlangen ve Heidelberg Üniversitelerinde) araştırma çalışmalarında bulunmuş; İş Hukuku alanında birçok kitap ve makale yazmış; Alman Hukukundan Türkçe’ye çeviriler yapmış; birçok ulusal ve uluslararası seminerde tebliğler sunmuştur. 1991-2000 yılları arasında Çalışma ve Sosyal Güvenlik Bakanlığında “Bakan Danışmanı” olarak görev yapan Savaş Taşkent, 1991-2003 yılları içinde Uluslararası Çalışma Örgütü (ILO) nun Cenevre’de toplanan

Konferansına “Hükümet Danışmanı” olarak katılmıştır. 31 Mart 2005 - 28 Mart 2014 yılları arasnda Türkiye İş Bankası’nda Yönetim Kurulu Üyesi olarak görev yapmıştır. İstanbul Teknik Üniversitesinde, 1986-1992 yılları arasında Dekan Yardımcısı; 1996-1998 yılları arasında da Rektör Yardımcısı olarak çalışmış; 19 Kasım 2013 tarihinde İ.T.Ü. Rektörü tarafından hukuk işleri ile ilgili Rektör Danışmanı olarak görevlendirilmiştir. 12 Ocak 2010 tarihinde yaş haddinden emekliye ayrılan Taşkent, halen İ.T.Ü. İşletme Fakültesinde “İş Hukuku” ve “İşletme Hukuku” derslerini vermektedir. 16 Nisan 2014 tarihinde Anadolu Sigorta Bağımsız Yönetim Kurulu Üyesi olarak seçilmiş olup aynı zamanda Kurumsal Yönetim ve Denetimden Sorumlu Komitelerin Başkanlık görevlerini yürütmektedir.

CengizTezelYönetim Kurulu Üyesi1962, Antalya. Berlin Freie Universität İşletme Bölümü mezunudur. Profesyonel iş yaşamına 1991 Aralık ayında Türkiye İş Bankası A.Ş.’de Para Piyasası ve Uluslararası Bond Brokerlığı’nda başlamıştır. 1995 -2007 yılları arasında İşbank AG Frankfurt/Main Genel Müdürlüğü’nde çeşitli birimlerde görev almıştır. Ardından Türkiye İş Bankası A.Ş.’de 2007 yılında İstanbul Balmumcu Şubesi Müdür Yardımcısı, 2008 yılında İstanbul Galata Şubesi Müdür Yardımcısı, 2008 yılında İstanbul Arapcamii Şubesi Şube Müdürü olarak görev yapmıştır. Halen 2012 yılında atandığı Yabancı Sermayeli Şirketler Şube Müdürlüğü görevini sürdürmektedir.

Doç.Dr.AtakanYalçınYönetim Kurulu Üyesi (Bağımsız)1971, Istanbul. 1994 yılında Boğaziçi Üniversitesi Elektrik ve Elektronik Mühendisliği Bölümü’nden mezun olmuştur. İşletme yönetimi yüksek lisans (MBA) derecesini 1996 yılında Southern Methodist Üniversitesi’nden; finans doktora derecesini ise 2002 yılında Boston College’dan almıştır. 2000 yılında Brandeis Üniversitesi, 2003-2004 yıllarında Boston College’da ve 2004-2012 yılları arasında da Koç Üniversitesi’nde öğretim üyesi olarak çalışmıştır. Halen Özyeğin Üniversitesi İşletme Fakültesi’nde Bankacılık ve Finans Bölümü Başkanı olarak görev yapmaktadır. Finansal yönetim, portföy yönetimi, finansal modelleme ve türev ürünler üzerine dersler veren Doç. Dr. Yalçın’ın Finansal Ekonomi alanında yaptığı araştırmalar Journal of Empirical Finance, Journal of Banking and Finance, Journal of Financial Research ve Journal of Marketing gibi alanının önde gelen dergilerinde yayınlanmıştır. Kendisi ayrıca CFA Enstitüsü üyesi olup bir çok akademik kurula da üyedir.

HasanHulkiYalçınYönetim Kurulu Üyesi1964, Ankara. Orta Doğu Teknik Üniversitesi Ekonomi Bölümü’nden mezun olan Hasan Hulki Yalçın, The University of Birmingham’da (İngiltere) uluslararası bankacılık ve finans konusunda yüksek lisans programını tamamlamıştır. Teftiş Kurulu Üyesi olarak çalışmaya başladığı Türkiye İş Bankası A.Ş.’de 14 yıl süre ile çeşitli unvanlarda görev yapan ve 2003 yılından itibaren çalışma hayatını Millî Reasürans T.A.Ş.’de sürdürmekte olan Hasan Hulki Yalçın, yurt dışında çeşitli mesleki eğitim programlarına katılmıştır. 16 Ocak 2009 tarihinde Millî Reasürans T.A.Ş. Yönetim Kurulu Üyeliği ve Genel Müdürlük görevine atanan Hasan Hulki Yalçın, aynı zamanda Türkiye Sigorta Birliği Hayat-Dışı Yönetim Komitesi Üyesidir.

YönetimOrganıÜstDüzeyYöneticilervePersonelSayısıİleİlgiliBilgilerYönetim Kurulu

-->

15


Bağımsız Yönetim Kurulu Üyelerine Ait Bağımsızlık Beyanları

Anadolu Anonim Türk Sigorta ŞirketiKurumsal Yönetim Komitesi’ne

Kurumsal Yönetim İlkeleri’nin Belirlenmesine ve Uygulanmasına İlişkin Tebliğ’de yer alan kriterler çerçevesinde ve ilgili mevzuat uyarınca bağımsızlık kriterlerini sağlamakta olduğumu beyan eder, Anadolu Anonim Türk Sigorta Şirketi ‘nin bağımsız yönetim Kurulu üyeliğine adaylığımı değerlendirmelerinize sunarım.

Saygılarımla,

Prof. Dr. Savaş Taşkent

16 Şubat 2015

Anadolu Anonim Türk Sigorta ŞirketiKurumsal Yönetim Komitesi’ne

Kurumsal Yönetim İlkeleri’nin Belirlenmesine ve Uygulanmasına İlişkin Tebliğ’de yer alan kriterler çerçevesinde ve ilgili mevzuat uyarınca bağımsızlık kriterlerini sağlamakta olduğumu beyan eder, Anadolu Anonim Türk Sigorta Şirketi ‘nin bağımsız yönetim Kurulu üyeliğine adaylığımı değerlendirmelerinize sunarım.

Saygılarımla,

Doç Dr. Atakan Yalçın

16 Şubat 2015

YönetimOrganıÜstDüzeyYöneticilervePersonelSayısıİleİlgiliBilgilerBağımsız Yönetim Kurulu Üyelerine Ait Bağımsızlık Beyanları

16


İcra Kurulu

YönetimOrganıÜstDüzeyYöneticilervePersonelSayısıİleİlgiliBilgilerİcra Kurulu

MusaÜlkenGenel Müdür

FilizTiryakioğluI. Genel Müdür Yardımcısı

ErdinçGökalpGenel Müdür Yardımcısı

MehmetAbacıGenel Müdür Yardımcısı

FatihGörenGenel Müdür Yardımcısı

MehmetMetinOğuzGenel Müdür Yardımcısı

M.LeventSönmezGenel Müdür Yardımcısı

17


MusaÜlkenGenel Müdür1953, Tarsus. İstanbul İktisadi ve Ticari İlimler Akademisi İktisat-Maliye Bölümü’nden mezun olmuştur. İş kariyerine, Anadolu Sigorta Hasar Müdürlüğü’nde 1.11.1978 tarihinde memur olarak başlayan Musa Ülken Hasar ve Kaza Sigortaları Müdürlükleri’nde çeşitli kademelerde görev aldıktan sonra 01.05.1993 yılında Kaza Sigortaları Müdürlüğü görevine yükselmiştir. 06.06.1997 yılında Marmara Bölge Müdürlüğü, 01.06.2002 yılında Kadıköy Bölge Müdürlüğü görevlerine atanan Musa Ülken 01.08.2004 tarihinde Genel Müdür Yardımcısı, 01.02.2008 tarihinde I.Genel Müdür Yardımcısı, 30.05.2012 tarihinde ise Genel Müdür olarak atanmıştır. Türkiye Sigorta Şirketleri Birliği’nde Yönetim Kurulu Üyesidir.

FilizTiryakioğluI. Genel Müdür YardımcısıAcente ve Kanal Yönetimi MüdürlüğüBanka Sigortacılığı Müdürlüğüİnsan Kaynakları ve Eğitim MüdürlüğüKurumsal İletişim MüdürlüğüKurumsal Strateji ve Performans Yönetimi Başkanlığı1967, Istanbul. Anadolu Üniversitesi İşletme Fakültesi İşletme Bölümü mezunu olan Filiz Tiryakioğlu, iş kariyerine 16.09.1985 tarihinde Anadolu Sigorta Yangın Müdürlüğü’nde memur olarak başlamıştır. 01.01.1990’da aynı müdürlükte Servis Yetkilisi Yardımcılığına yükselmiştir. 01.02.1993 tarihinde Hasar Müdürlüğü’ne Servis Yetkilisi unvanıyla atandıktan sonra, aynı müdürlükte sırasıyla 01.05.1996’da II. Müdürlüğe, 01.03.1998’de ise Müdür Yardımcılığına yükselmiştir. 01.06.2000 tarihinde Müdür unvanıyla Eğitim Müdürlüğü’ne atandıktan sonra 01.08.2004 tarihinde İnsan Kaynakları ve Eğitim Müdürlüğü görevine getirilen Filiz Tiryakioğlu, 01.02.2008 tarihinde Genel Müdür Yardımcılığı görevine, 25 Aralık 2013 tarihinde ise I. Genel Müdür Yardımcılığı görevine atanmıştır.

MehmetMetinOğuzGenel Müdür Yardımcısı Bölge MüdürlükleriKıbrıs ŞubesiOto Sigortaları MüdürlüğüSağlık Sigortaları Müdürlüğü 1959, Çanakkale. Orta Doğu Teknik Üniversitesi Fen Edebiyat Fakültesi Fizik-Matematik Bölümü’nden mezun olmuştur. Yüksek lisansını Marmara Üniversitesi Bankacılık ve Sigortacılık Enstitüsü Sigortacılık Bölümü’nde yapmıştır. İş kariyerine, Anadolu Sigorta Kaza Müdürlüğü’nde 16.10.1985 tarihinde Memur olarak başlayan M. Metin Oğuz, 01.02.1989’da Servis Yetkilisi Yardımcılığına, 01.02.1992’de Servis Yetkililiğine, 01.02.1995’te II. Müdürlüğe, 01.05.1997’de Müdür Yardımcılığına, 01.03.1998’de Müdürlüğe, 01.06.2002’de Oto Sigortaları Müdürlüğüne atanmıştır. 31.07.2004 tarihine kadar bu görevini sürdüren M. Metin Oğuz, 01.08.2004 tarihinde Genel Müdür Yardımcısı olmuştur.

M.LeventSönmezGenel Müdür YardımcısıBireysel ve Ticari Sigortacılık MüdürlüğüKurumsal Sigortacılık MüdürlüğüNakliyat Sigortaları MüdürlüğüRisk Mühendisliği MüdürlüğüSorumluluk, Havacılık ve Özel Risk Sigortaları MüdürlüğüYangın ve Mühendislik Sigortaları Müdürlüğü 1962, Ankara. İstanbul Teknik Üniversitesi Denizcilik Fakültesi Makine Bölümü’nden 1985 yılında mezun olduktan sonra sırasıyla Marmara Üniversitesi ve Maine University “Çağdaş Yönetim Teknikleri” lisansüstü ve “SITC (Swiss Re) Marine Insurance” eğitim programlarını tamamlamıştır. Yurtiçi ve yurtdışında çeşitli eğitim programlarına katılmış olan M. Levent Sönmez, ayrıca “Chartered Insurance Institute / London Dip. CII” derecesine sahiptir. Anadolu Sigorta’daki iş kariyerine, 01.05.1991 tarihinde Nakliyat Müdürlüğü’nde Risk Yönetimi Uzman Yardımcısı olarak başlayan M. Levent Sönmez, aynı müdürlükte sırasıyla 01.03.1994’te Kıdemli Risk Yönetimi Uzman Yardımcısı, 01.05.1996’da II. Müdür, 01.10.1997’de Müdür Yardımcısı ve 01.05.1999’da Müdür unvanına yükselmiştir. 01.06.2002’de Bakırköy Bölge Müdürü olan, 01.08.2004 tarihinde ise Kadıköy Bölge Müdürlüğüne getirilen M. Levent Sönmez 01.02.2008 tarihinde Genel Müdür Yardımcısı olmuştur.

ErdinçGökalpGenel Müdür YardımcısıAktüerya MüdürlüğüKalite Yönetim Sistemleri MüdürlüğüReasürans MüdürlüğüSatın Alma, Destek ve İnşaat MüdürlüğüYönetim Raporlaması Müdürlüğü 1967, Ankara. Kara Harp Okulu İşletme Bölümü’nden mezun olduktan sonra Marmara Üniversitesi Bankacılık ve Sigortacılık Enstitüsü Sigortacılık Bölümü’nde lisansüstü eğitim programını tamamlamıştır. Anadolu Sigorta’daki görevi sırasında Türkiye Sigorta ve Reasürans Birliği tarafından verilen Atatürk bursunu kazanarak yurt dışına gönderilmiştir. Anadolu Sigorta’daki iş kariyerine, 01.05.1991 tarihinde Pazarlama Müdürlüğü’nde Risk Yönetimi Uzman Yardımcısı olarak başlayan Erdinç Gökalp 23.09.1991’de aynı unvanla Reasürans Müdürlüğü’ne atanmıştır. Reasürans Müdürlüğü’nde 01.03.1994’te Kıdemli Risk Yönetimi Uzman Yardımcılığına, 01.05.1996’da II. Müdürlüğe yükselmiştir. 01.10.1997’de Müdür Yardımcısı unvanına yükseltilerek Pazarlama Müdürlüğü’ne atanan Erdinç Gökalp, 26.12.1997’de ise yine aynı unvanla Kaza Müdürlüğü’ne atanmıştır. 01.07.2001’de Müdür unvanına yükseltilerek Reasürans Müdürlüğü’nde görevlendirilen Erdinç Gökalp 01.02.2008 tarihinde Genel Müdür Yardımcısı olmuştur.

FatihGörenGenel Müdür YardımcısıHukuk ve Rücu İşlemleri MüdürlüğüMuhasebe ve Mali İşler MüdürlüğüOto Hasar MüdürlüğüOto Dışı Hasar Müdürlüğü 1969, Ankara. Ankara Üniversitesi Siyasal Bilgiler Fakültesi Uluslararası İlişkiler Bölümü’nden mezun olduktan sonra 1991-1994 yılları arasında T.C. Ziraat Bankası Bireysel Bankacılık ve Zirai Krediler Müdürlüklerinde Uzman olarak çalışmıştır. Anadolu Sigorta’daki iş kariyerine, 01.11.1994 tarihinde Teftiş Kurulu Başkanlığı’nda Müfettiş Yardımcısı olarak başlayan Fatih Gören, 01.11.1997’de Kıdemli Müfettişliğe, 01.11.1998’de III. Sınıf Müfettişliğe yükselmiştir. 01.06.2000’de Muhasebe ve Mali İşler Müdürlüğü’ne Müdür Yardımcısı olarak atandıktan sonra, 01.08.2004’te aynı müdürlükte Müdür unvanına yükselmiştir. Fatih Gören, 01.02.2008 tarihinde Genel Müdür Yardımcısı olmuştur.

MehmetAbacıGenel Müdür YardımcısıBilgi ve İletişim Teknolojileri Çözüm Geliştirme Müdürlüğü Bilgi İşlem MüdürlüğüProje ve Değişim Yönetimi Müdürlüğü1967, Ankara. 1991 yılında Orta Doğu Teknik Üniversitesi Metalürji Mühendisliği Bölümü’nden mezun olmuştur. Profesyonel iş yaşamına aynı yıl Türkiye İş Bankası A.Ş. Bilgi İşlem Müdürlüğü’nde Yazılım Uzmanı olarak başlayan Abacı, 1999’da Yazılım Geliştirme Bölümü’nde Müdür Yardımcısı, 2004’te ise Birim Müdürü unvanına yükselmiştir. 2008 yılında SoftTech A.Ş.’de Genel Müdür Yardımcılığı görevine getirilen Abacı, 2010 yılında Türkiye İş Bankası A.Ş. BT Çözüm Geliştirme Bölüm Müdürü, 2011 yılında ise Proje ve Değişim Yönetimi Bölüm Müdürü olarak görevini sürdürdü. 1 Ocak 2012 tarihinde SoftTech A.Ş.’de Genel Müdür Yardımcılığı görevine tekrar getirilen Mehmet Abacı, 01.06.2012 tarihi itibarıyla Anadolu Sigorta’ya Genel Müdür Yardımcısı olarak atanmıştır.

18


İç Sistemler Kapsamındaki Birimlerin Yöneticileri

Dr.İbrahimErdemEsenkayaTeftiş Kurulu Başkanı1969, İstanbul. İstanbul Üniversitesi Siyasal Bilgiler Fakültesi Kamu Yönetimi Bölümü’nden mezun olduktan sonra, İstanbul Üniversitesi İşletme Fakültesi İşletme İktisadı Enstitüsü Finansal Kuruluşların Yönetimi İhtisas Programında ihtisas ve İstanbul Üniversitesi Sosyal Bilimler Enstitüsü İşletme Yönetimi ve Organizasyon ana bilim dalında yüksek lisans yapmış, İstanbul Üniversitesi Sosyal Bilimler Enstitüsü Muhasebe-Denetim bilim dalında da doktora eğitimini tamamlamıştır. Akademik çalışmalarına İstanbul Esenyurt Üniversitesi’nde Yardımcı Doçent unvanı ile devam etmektedir. Anadolu Sigorta’daki iş kariyerine, 01.05.1995 tarihinde Teftiş Kurulu’nda Müfettiş Yardımcısı olarak başlayan Dr. İbrahim Erdem Esenkaya, 28.04.1998’de Kıdemli Müfettiş Yardımcılığına, 01.05.1999’da III. Sınıf Müfettişliğe yükselmiştir. 01.06.2001’de Muhasebe ve Mali İşler Müdürlüğü’ne Müdür Yardımcısı olarak atandıktan sonra, 01.01.2005’te İç Denetim Müdürlüğü’ne Müdür unvanı ile atanmıştır. Dr. İbrahim Erdem Esenkaya, 01.06.2007 tarihinde Teftiş Kurulu’nda Teftiş Kurulu Başkanlığı görevine getirilmiştir.

ÖmerAltunRisk Yönetimi ve İç Kontrol Müdürü 1970, Malatya. Hacettepe Üniversitesi Fen Fakültesi İstatistik Bölümü’nden mezun olmuştur. Anadolu Sigorta’daki iş kariyerine, 01.05.1997 tarihinde Muhasebe ve Mali İşler Müdürlüğü’nde Memur olarak başlayan Ömer Altun, 01.02.1998’de Risk Yönetimi Uzman Yardımcılığına, 03.03.2000’de Kıdemli Risk Yönetimi Uzman Yardımcılığına, 01.06.2002’de III. Sınıf Uzmanlığa, 01.07.2004’te II. Sınıf Uzmanlığa, 01.12.2005’te Müdür Yardımcılığına yükselmiştir. 01.02.2008 tarihinde Müdür unvanıyla Risk Yönetimi ve Aktüerya Müdürlüğü’ne atanmıştır. Müdürlük bilahare, iç sistemler organizasyonunun yeniden yapılandırılması kapsamında Risk Yönetimi ve İç Kontrol Müdürlüğü ismini almıştır. Türkiye Sigorta Birliği, MASAK İnceleme Araştırma Komitesi Başkanlığı görevini yürütmektedir.

YönetimOrganıÜstDüzeyYöneticilervePersonelSayısıİleİlgiliBilgilerİç Sistemler Kapsamındaki Birimlerin YöneticileriKategorileri İtibarıyla Dönem İçinde Çalışan Personelin Ortalama Sayısı

2015Üst düzey yöneticiler 7Yönetici 37Danışman 3Ara yönetici 145Uzman/Yetkili/Diğer çalışanlar 891Toplam 1.083

KategorileriİtibarıylaDönemİçindeÇalışanPersonelinOrtalamaSayısı

19


Mali İşler ve Aktüerya Birim Yöneticileri

MuratTetikMuhasebe ve Mali İşler Müdürü1968, Eskişehir. İstanbul Üniversitesi İngilizce İşletme Fakültesi’nden mezun olmuştur. Anadolu Sigorta’daki kariyerine 01.05.1997 tarihinde Teftiş Kurulunda Müfettiş Yardımcısı olarak başlayan Murat Tetik, 01.05.2000 tarihinde Kıdemli Müfettiş Yardımcılığına, 01.06.2001 tarihinde III. Sınıf Müfettişliğe, 01.06.2003 tarihinde II. Sınıf Müfettişliğe ve 01.08.2004 tarihinde Teftiş Kurulu Başkan Yardımcılığına terfi etmiştir. 01.01.2005 tarihinde Müdür Yardımcısı olarak tayin edildiği Muhasebe ve Mali İşler Müdürlüğünde 01.02.2008 tarihinde Müdür unvanına yükselmiştir. Türkiye Sigorta Birliği Maliye Muhasebe İnceleme ve Araştırma Komitesi üyeliğini sürdürmektedir.

TaylanMatkapSorumlu Aktüer / Aktüerya Müdürü1978, Antakya. Ankara Üniversitesi İstatistik Bölümü’nden mezun olduktan sonra Boston Üniversitesi Aktüerya Bilimleri ve Finans Bölümü’nde lisansüstü eğitim programını tamamlamıştır. İstanbul Üniversitesi Çalışma Ekonomisi ve Endüstri İlişkileri Anabilim dalında doktora eğitimini sürdürmektedir. Anadolu Sigorta’daki iş kariyerine, 01.12.2008 tarihinde Aktüeryal Danışmanlık Birimi’nde Sorumlu Aktüer/Müdür olarak başlayan Taylan Matkap 28.02.2011’de aynı unvanla Aktüerya Müdürlüğüne atanmıştır. Taylan Matkap, Aktüerler Derneği’nin genel sekreterlik görevi ile eş zamanlı olarak Dernek adına Avrupa Aktüerler Birliği (AAE) ve Uluslararası Aktüerler Birliği (IAA) ile ilişkilerin geliştirilmesi konusunda görev yapmaktadır.

MaliİşlerveAktüeryaBirimYöneticileriYönetim Organı Üyeleri ile Üst Düzey Yöneticilere Sağlanan Mali HaklarMali Haklar, Diğer İmkanlar

YönetimOrganıÜyeleriileÜstDüzeyYöneticilereSağlananMaliHaklar

MaliHaklar31 Aralık 2015 tarihinde sona eren hesap döneminde, yönetim organı ile genel müdür, genel müdür yardımcıları gibi üst düzey yöneticilere toplam 5.484 bin TL ücret ve benzeri menfaat sağlanmış olup daha ayrıntılı bilgiler finansal dipnotumuzun ilgili bölümünde yer almaktadır.

DiğerİmkanlarAnadolu Sigorta yönetim organı üyeleri ile üst düzey yöneticilerine iş ile ilgili temsil ve seyahat gibi diğer imkanlar kapsamında yapılan harcama tutarı 349 bin TL’dir.

20


2015 yılında Anadolu Sigorta “Dijital Strateji”sini oluşturarak bir dijital dönüşüm çalışması başlattı. Dijitalleşmenin Şirket için önemi belirlenirken; teknolojinin, mobil cihazlar ile veri analitiği olanaklarının etkin kullanımı ile müşteri deneyiminin iyileştirilmesi öncelikli olarak hedeflendi.

21


Yeni dijital ürün, hizmet ve iş modelleri ile müşteri deneyimini zenginleştirildi.

müşteri deneyimi

operasyonel verimlilikOperasyonel süreçlerde daha fazla verimlilik sağlamaya yönelik adımlar atıldı.

22


Anadolu Sigorta, geliştirdiği ürün, hizmet ve sigortacılık uygulamaları ile sektörüne öncülük etmeye devam etmektedir.

Yeni Hizmet ve Faaliyetlerle İlgili Olarak Araştırma ve Geliştirme Uygulamaları

• Müşteri memnuniyetini artırmak, operasyonel işlemleri azaltmak amacıyla poliçe beraberinde birden fazla ve farklı boyutlarda verilen evrak, ürün bazında kitapçıklar olarak düzenlenmiş, bunun yanı sıra CD olarak da hazırlanmıştır.

• ISO 9001:2008 Kalite Yönetim Sistemi kapsamında denetçi firma tarafından yapılan takip denetiminde, müdürlüklerin gerek yıl içinde Kalite Yönetim Sistemi çalışmaları için harcadığı emek, gerekse kalite denetimlerinde gösterdikleri ilgi ve hassasiyet sayesinde hiçbir uygunsuzluğa rastlanmayarak kalite belgesinin bir yıl daha devam etmesine onay verilmiştir.

• Kalite Yönetim Sisteminin Anadolu Sigorta’da sürekliliğini sağlamada önemli bir fonksiyonu yürüten, 2014 yılında yenilenen web tabanlı ve daha kullanıcı dostu yeni “Elektronik Kalite Yönetim Sistemi” (EKYS) uygulaması İstanbul ve Stockholm’de yapılan sunumlarda “İyi Uygulama Örneği” olarak tanıtılmıştır.

• Anadolu Sigorta’nın iş sürekliliği yönetim sistemi çalışmaları kapsamında; Genel Müdürlük, Arşiv ve Bölge Müdürlükleri için şirket binalarının tahliye edilmesi gereken bir sorun yaşandığında, çalışanlara ihtiyaç duyulacak desteğin en kısa sürede sağlanabilmesi için çabuk

• Tüketicinin Korunması Hakkında Kanun (TKHK)’un ilgili maddesi gereği sözleşmeler ile bilgilendirmelerin en az 12 punto büyüklüğünde, anlaşılabilir bir dilde, açık, sade ve okunabilir bir şekilde düzenlenmesi kapsamında aşağıdaki çıktıların 12 punto yapılması çalışmaları tamamlanmıştır.

- Teklif, poliçe, yenileme ve ek çıktıları,

- Poliçe ekinde verilen matbu evrak (klozlar, kitapçıklar, bilgilendirme formları ve genel şartlar),

- Müşteri mektupları.

• TKHK ve bağlı mevzuat hükümleri gereği tacir olmayan sigortalılara tanınan cayma hakkına ilişkin olarak mevzuat kapsamında poliçe ve bilgilendirme formlarına açıklamalar eklenmiştir. Cayma hakkının kullanılacağına ilişkin bildirimler için “Cayma Bildirim Formu” hazırlanarak Şirket web sitesi ana sayfasında yer alan “Yasal Bildirimler” bölümüne eklenmiştir.

• Bireysel Kredilerle Bağlantılı Sigortalar Uygulama Esasları Yönetmeliği’ne uygun olarak konut, ferdi kaza, güvenli gelecek, kasko sigortası poliçe çıktılarında güncellemeler yapılmıştır.

ulaşılabilir, korunaklı ve acil durum ekiplerinin daha kolay girebileceği açık alanlar gözetilerek “Acil Durum Toplanma Noktaları” ve “Alternatif Buluşma Noktaları” belirlenmiş ve tüm çalışanların her an ulaşabilir olması için intranet üzerinde yayımlanmaya başlanmıştır.

• İş Sürekliliği Yönetim Sistemi kapsamında çalışanların rollerine ilişkin farkındalıklarının artırılması ve takibi amacıyla Intranette yayımlanan İş Sürekliliği çalışan dokümanları bölümüne iş sürekliliğinde rolü olan çalışanların bilgileri ve tüm çalışanlar için kılavuz dokümanlar eklenmiştir.

• Rekabet Hukuku’na uyum çalışmaları kapsamında yerinde inceleme çalışmaları gerçekleştirilmiştir.

• En uygun sayıda ve yetkinlikte çalışanla en kaliteli işi çıkarmanın temel başarı olarak görüldüğü günümüz koşullarında, portföyünün artmasına bağlı olarak işlem yükünde artış olan ve sürekli iyileştirme, geliştirme anlayışı çerçevesinde süreçlerinde değişiklikler yaşanan Anadolu Sigorta’nın, ihtiyaç duyulan çalışan sayılarını en doğru şekilde tespit edebilmek amacıyla genel müdürlük ve bölge müdürlükleri norm kadro çalışmaları değişen uygulamalar ve süreçler paralelinde revize edilmiştir.

• Çalışanların görev aldığı müdürlük, birim, servise ve sahip olduğu unvana göre görev ve sorumluluk alanını tanımlamak için oluşturulan pozisyonlar bazında görev tanımları yeniden oluşturulmuştur.

• Sigortacılık Destek Hizmetleri Hakkında Yönetmelik gereği hizmet alınan firmalarla imzalanmak üzere hazırlanan hizmet alım sözleşmesi ve gizlilik anlaşması şablonları revize edilmiştir.

ŞirketinAraştırmaveGeliştirmeÇalışmalarıYeni Hizmet ve Faaliyetlerle İlgili Olarak Araştırma ve Geliştirme Uygulamaları

23


• Anadolu Sigorta’da kaliteyi, sürekli iyileştirmeyi, inovasyonu destekleyen öneri sistemi aracılığı ile 2015 yılında çalışanlardan 141 öneri gelmiş, değerlendirilerek uygulanabilir önerilere ilişkin çalışmalar yapılmış, tüm öneri sahiplerine önerilerine ilişkin geri bildirimde bulunulmuştur.

• Orta Karadeniz Bölge Müdürlüğü’nün Genel Müdürlük ile aynı konseptte yenilenen çalışma ofisine taşınma işlemleri tamamlanmıştır.

• Yangın ve mühendislik branşlarında Bölge Müdürlüğü/Banka Sigortacılığı Müdürlüğü yetkilerini aşan ihtiyari işleri ve teklif onaylarını değerlendirme ve yönetme sorumluluğu Kurumsal Sigortacılık Müdürlüğü’nden Yangın ve Mühendislik Sigortaları Müdürlüğü’ne devredilmiştir.

• Bölge Müdürlüklerindeki Banka Satış Kanal Sorumlularının Banka Sigortacılığı Müdürlüğü (BSM)’ne bağlanması ve satış ile üretim işlemlerinin BSM çatısı altında toplanmasından sonra gelinen noktada; Maksimum Satış Uzmanları (MSU) ve dolayısıyla MSU Ekip ve Grup Liderleri de idari olarak, Bölge Müdürlükleri yerine uzun süredir organik bağ içinde bulundukları BSM’ye bağlanmıştır.

• Jeokod adres verilerinin güncellenmesi çalışmaları yürütülmüştür.

• Anadolu Sigorta bireysel internet şubesi, yeni sistemlerle bütünleşik olacak şekilde yeni bir tasarım ve altyapı ile yeniden kullanıma açılmıştır. Mevcut ürünlere ek olarak yurt dışı seyahat ve güvenli gelecek ürünlerinin satışları da, internet şubesi içerisinden yapılabilir hale gelmiştir. Hasar dosya durumu görüntüleme özelliğine ek olarak, eksik evrakların internet üzerinden gönderilebilmesi imkanı geliştirilmiştir.

• Anadolu Sigorta’nın Sigortam Cepte uygulamasının altyapısı iOS ve android işletim sistemli cihazlarda çalışacak şekilde yenilenmiştir. Poliçe detayları, ödeme planı ve çıktı görüntüleme fonksiyonlarına ek olarak, kasko ve konut poliçeleri için hızlı bir şekilde hasar ihbarı alınması imkanı getirilmiştir.

• Ofisim Cepte mobil uygulaması, iOS ve android işletim sistemli cihazlar için kullanıma açılmıştır. Bu kapsamda acentelerin kendi üretim, hedef, yenileme, segment, ödül, duyuru ve sıralamalarını interaktif bir şekilde görüntüleyebileceği bir platform oluşturulmuştur. Uygulama, satış kanalı sorumlularının ve yetkili şirket kullanıcılarının, istedikleri acente ile ilgili bilgi alabilecekleri şekilde yaygınlaştırılmıştır.

• Alternatif dağıtım kanallarının geliştirilmesi ana programı kapsamında risk mühendislerinin sahada kullandıkları matbu formlar mobil ortama aktarılmıştır. Mobil ortamın sağladığı avantajlar ile lokasyon bilgisi, fotoğraf, harita objelerinin uygulama çıktısına eklenmesi ve risk analizi raporların anlık olarak gönderimi de sağlanmıştır.

• Anadolu Sigorta 2015 yılında uluslararası kredi derecelendirme kuruluşu Fitch Ratings tarafından uluslararası ve ulusal düzeyde yatırım yapılabilir kategorisinde değerlendirilmiştir. Şirket’in uluslararası notu “BBB-”, ulusal notu ise “AA+” olarak açıklanmıştır. Fitch Ratings not düzeylerini “durağan” olarak belirlemiştir.

• Şirketimiz SAHA Kurumsal Yönetim ve Derecelendirme Hizmetleri A.Ş. tarafından 10 üzerinden 9,16 Kurumsal Yönetim Derecelendirme Notu ile derecelendirilmiş olup, Borsa İstanbul’da Kurumsal Yönetim Endeksi’ne dahil olmuştur.

KurumsalYönetimDerecelendirmeNotu

9,16

Pay Sahipleri 9,45

Kamuyu Aydınlatma ve Şeffaflık 9,04

Menfaat Sahipleri 9,25

Yönetim Kurulu 8,99

Kurumsal Yönetim Derecelendirme Raporu

24


2016 yılının, yeni teknolojilerin ve mobil uygulamaların kullanılması açısından bir dönüm noktası olacağı tahmin edilmektedir.

2015-2016 Ana Hedefimiz, Politikalarımız

Şirketin Yapmış Olduğu Yatırımlara İlişkin Bilgiler

tarafından uygulamaya alınan geçmişe dönük kararların ve asgari ücret artışının getireceği ek hasar maliyetleri nedeniyle, 2016 yılının trafik ve dolayısıyla genel kârlılık açısından 2015’ten çok daha iyi olacağını söylemek mümkün olamamaktadır.

Sağlık branşında ise prim artış oranlarının yükseldiği ve söz konusu büyüme oranının kaynağının tamamlayıcı grup ürünündeki yeni satışlar olduğu gözlemlenmektedir.

Bunun yanı sıra 06.02.2015 tarihli, 29259 sayılı Resmi Gazete’de yayımlanan Bakanlar Kurulu Kararı doğrultusunda; yer altı ve yer üstü kömür madenciliği, kömürden gayri yer altı madenciliği faaliyetlerinde bulunan gerçek ve tüzel kişiler için, “Maden Çalışanları Zorunlu Ferdi Kaza Sigortası” yaptırma zorunluluğu getirilmesi de, sektöre yeni prim üretimi

Ülkemizdeki gelir düzeyinin düşüklüğü ve dağılımındaki bozukluk sigorta talebinin yaratılmasında önemli bir sorun teşkil etmektedir. Mali piyasaların gelişmişlik düzeyi sigorta mekanizması ile yaratılan kaynakların değerlendirilmesinde büyük önem taşımaktadır. Türkiye’deki mevcut piyasaların büyüklüğü buna yeterince imkan vermemektedir. Eğitim sisteminde de, erken yaşlarda geleceğe yönelik bilinç oluşturma ve tanıtım anlamında sigortacılığa yeterince ağırlık verilmemektedir.

Sektörde önceki yıllardaki aşırı fiyat rekabetinin yerini biraz daha kâr odaklı bir anlayışın almaya başladığı gözlemlenmektedir. Ayrıca düşürülemeyen operasyonel giderlerin kâr marjlarındaki olumsuz etkisinin de daha iyi anlaşılmaya başlandığı görülmektedir. Bu gelişmelere rağmen, özellikle trafik branşında otorite

anlamında katkı sağlayacak bir gelişme olarak görülmektedir.

Yeni prim üretimi açısından katkı sağlayacak bir diğer ürün de, tüm maket halinde satışı yapılan konutlar için zorunlu garantilerden bir tanesi haline getirilen Bina Tamamlama Sigortasıdır. Anadolu Sigorta, uzmanlık gerektiren bu sigorta için konusunda deneyimli reasürörler ile işbirliği anlaşması imzalamıştır.

Önümüzdeki dönemde, gerek devlet tarafından da desteklenen ve zorunlu tutulmaya başlanan sigortalar, gerekse sigortalılık oranındaki ve dolayısıyla penetrasyondaki artış hedefleri sayesinde, sektörün reel büyümesi ile ilgili iyimserliğin devam etmesi beklenmektedir. Sektör, bir yandan sistemsel altyapısını devamlı güncelleyerek, sigortalılarına sunduğu hizmetin kalitesini artırmaya çalışmakta bir yandan da dijital gelişmeler sayesinde değişmekte olan sigortalı profiline yönelik yeni ürün ve uygulamaları hayata geçirmektedir. Bu değişimin, önümüzdeki yıllarda artarak devam edeceği ve sektörün, gerek ürünlerin çapraz satışına gerekse hasar ve bağlı asistans hizmetleri operasyonuna yönelik iyileştirme yatırımlarına daha fazla ağırlık vereceği düşünülmektedir. Ayrıca, özellikle yeni teknolojilerin ve mobil uygulamaların kullanılması açısından önümüzdeki yılın bir dönüm noktası ve kabuk değiştirme yılı olacağı tahmin edilmektedir.

Anadolu Sigorta, bilgi ve iletişim teknolojileri yatırımları kapsamında, temel sigortacılık uygulamalarının değişimine ve operasyonel etkinliğin artırılmasına ilişkin yürütülen projeler için 2015 yılında 8,5 milyon ABD doları tutarında harcama yapmıştır. Söz konusu projelerin detayına ilişkin bilgiler “Şirketin Araştırma ve Geliştirme Çalışmaları” başlığı altında yer almaktadır.

ŞirketFaaliyetleriveFaaliyetlereİlişkinÖnemliGelişmeler2015-2016 Ana Hedefimiz, PolitikalarımızŞirketin Yapmış Olduğu Yatırımlara İlişkin Bilgiler

25


Teftiş Kurulu Başkanlığı 2015 Yılı Faaliyet Dönemi Değerlendirmesi

İçKontrolSistemiveİçDenetimFaaliyetleriTeftiş Kurulu Başkanlığı 2015 Yılı Faaliyet Dönemi Değerlendirmesi

Şirketimizde iç denetim faaliyeti, “Sigorta ve Reasürans ile Emeklilik Şirketlerinin İç Sistemlerine İlişkin Yönetmelik” hükümleri uyarınca, Şirketimiz Yönetim Kurulu’na bağlı Teftiş Kurulu Başkanlığı tarafından yürütülmektedir. Teftiş Kurulu Başkanlığı’nın 2015 Yılı Faaliyet Raporu, Yönetim Kurulu tarafından incelenerek bilgi edinilmiştir.

2015 yılında, 25 adet Genel Müdürlük birimi, 9 adet Bölge Müdürlüğü ve 1 adet Şube Müdürlüğü olmak üzere toplam 35 birimin denetimi tamamlanarak tespit ve değerlendirmeler raporlar halinde sunulmuştur.

Yapılan denetimler sonucunda hazırlanan raporların gereklerinin, denetlenen birimler tarafından ne ölçüde yapıldığının yakından takibi amacıyla başlatılan izleme denetimlerine 2015 yılında devam edilmiştir. 2015 yılında, 19 adedi 2014 yılı denetimlerinden kaynaklanan toplam 35 adet izleme denetimi yapılmıştır.

“Sigorta ve Reasürans ile Emeklilik Şirketlerinin İç Sistemlerine İlişkin Yönetmelik” uyarınca acente denetimlerine 2015 yılında devam edilmiş, bu kapsamda hedeflenen 676 adet acentenin denetimi tamamlanmış ve sonuçlar raporlar halinde sunulmuştur.

Diğer taraftan, Sigorta ve Reasürans ile Emeklilik Şirketlerinin İç Sistemlerine İlişkin Yönetmeliğin 16/1 ve 17/2 maddelerine istinaden, Yönetim Kurulumuz tarafından uygun bulunan iç denetim planında belirtilen ve 2013-2015 döneminde denetlenmesi öngörülen 2.723 adet acenteden, bu dönem içinde fesih olanlar düşüldükten sonra kalan acentelerin tamamı denetlenmiştir.

Acente denetimlerinden elde edilen tecrübeler doğrultusunda, merkezden denetimin yaygınlaştırılarak güçlendirilmesi, risk unsurlarının doğru bir şekilde tespit edilerek, bu unsurların önceden ortaya konmasını sağlayıcı erken uyarı sistemlerinin oluşturulması yönünde çalışmalar kapsamında, acentelerin geçmiş 3 yıllık finansal verileri dikkate alınarak puanlanması yoluyla değerlendirilmesi çalışmasına devam edilmiştir.

2015 yılında 14 adet soruşturma, 10 adet inceleme ve 7 adet diğer çalışmanın dahil olduğu toplam 31 adet çalışma tamamlanmıştır.

2015 yıl sonu itibarıyla Teftiş Kurulu kadrosunda, müfettiş, kıdemli müfettiş yardımcısı ve müfettiş yardımcısı unvanlarından oluşan 20 Kurul Üyesi bulunmaktadır. Kurul Üyelerinin mesleki gelişimlerinin ve bilgi birikimlerinin artırılması amacıyla yurt içi ve yurt dışında muhtelif seminer, toplantı ve eğitim programlarına katılım sağlanmaktadır. Bu kapsamda, Teftiş Kurulu Üyelerinin ulusal ve uluslararası düzeyde kabul görmüş mesleki sertifikaları almaları konusunda başlatılan çalışmalar 2015 yılında da devam ettirilmiştir.

Yapılan denetimlerin ve denetim sonrasında hazırlanan raporların “Uluslararası İç Denetim Standartları” dikkate alınarak, risk esaslı, risk yönetimine güvence ve Şirketimize “artı değer” sağlayıcı bir nitelik taşıması yönünde gelişmeler yakından takip edilmekte, buna bağlı olarak gereken düzenleme ve değişiklikler yapılmaktadır.

Teftiş Kurulu Başkanlığımız, öngörülen denetimden beklenen yararın maksimize edilmesi temel yaklaşımından hareket edilerek hazırlanan iç denetim planı kapsamındaki faaliyetleri ve bu kapsam dışındaki diğer faaliyetleri gerçekleştirmeye devam edecektir.

26


İç Kontrol Sistemi ve Yönetim Organının Değerlendirmesi

İçKontrolSistemiveİçDenetimFaaliyetleriİç Kontrol Sistemi ve Yönetim Organının Değerlendirmesi

21 Haziran 2008 tarih ve 26913 sayılı Resmi Gazete’de yayımlanarak yürürlüğe giren “Sigorta ve Reasürans ile Emeklilik Şirketlerinin İç Sistemlerine İlişkin Yönetmelik” hükümleri gereğince, Risk Yönetimi ve İç Kontrol Müdürlüğü, doğrudan Genel Müdür tarafından sevk ve idare edilecek yapıda kurulmuş, maruz kalınan riskler ile iç kontrol ortamının bağımsız/tarafsız ve etkin olarak değerlendirilebilmesine imkan verecek yetki ve sorumluluk ile donatılmıştır. Müdürlüğün kuruluşu ile işlerliğinin, yeterliliğinin ve etkinliğinin sağlanması, takibi ve eşgüdümü konusunda, İç Sistemlerden Sorumlu Yönetim Kurulu üyesi de Yönetim Kuruluna karşı ayrıca sorumlu tutulmuştur.

İç kontrol sisteminin işleyişi, faaliyetlerin ve faaliyetlerin yürütülmesinden sorumlu kişilerin görev, yetki ve sorumlulukları konu ile ilgili olarak çıkarılan Faaliyet Yönetmeliği’nde tanımlanmış olup, iç kontrol sistemi, meri mevzuat ile çok sayıda ulusal ve uluslararası literatür esas alınarak iç denetim sisteminden bağımsız olarak, ayrı bir mekanizma şeklinde kurgulanmıştır.

Merkezi olarak yapılan iç kontrol faaliyetleri, faaliyetleri yürütmekle ve veya yönetmekle görevli ve sorumlu çalışanların bu kapsamdaki operasyonel ve yönetsel sorumluluklarını kısmen ya da tamamen ortadan kaldırmamakta ve değiştirmemektedir. İç kontrol sisteminin etkinliği ve yeterliliği Şirketimiz Teftiş Kurulu Başkanlığınca ayrıca denetlenmektedir.

Şirket faaliyetlerinin doğası, karmaşıklığı ve risk yapısı ile uyumlu etkili bir iç kontrol sisteminin oluşturulabilmesi, Şirket faaliyetleri ile ilişkili risklerin uygun ve etkili bir biçimde yönetilerek azaltılmasının ve kontrol altında tutulmasının sağlanması ve Şirket birimlerinin faaliyetlerine yönelik olarak inceleme, kontrol, izleme, değerlendirme ve raporlama faaliyetlerinin risk odaklı bir yaklaşımla yürütülmesi ve yönetilmesi kapsamında; Şirketin tüm önemli iş süreçleri şematize edilmiş, kontrol noktaları belirlenmiş ve kontrol

noktalarını detaylandıran risk-kontrol matrisleri hazırlanmak suretiyle sistem dokümantasyonu tamamlanmıştır.

Şirketin, kontrolü dışında gerçekleşen olumsuz piyasa hareketleri, beklenmedik makro ekonomik olaylar, katastrofik veya yüksek tutarlı hasar ödemeleri ve diğer nedenlerle likidite krizine girmesi halinde alınacak aksiyonlara ilişkin olarak Acil Durum Aksiyon ve Fonlama Planı hazırlanmıştır.

Şirketin, küçük ya da büyük çaplı çeşitli tehditlere (cihaz arızası, insan hataları, hırsızlık, yangın, patlama, savaş hali, sabotaj, doğal afetler, terörist hareketler, enerji kesintileri gibi) maruz kalma olasılıkları ve bunların yarattığı zararların önlenmesi amacıyla, böyle bir tehlike durumunda, en kısa sürede tehdidin yarattığı duraksamanın atlatılarak ana faaliyetlerin yürür konuma getirilebilmesi için İş Sürekliliği Yönetim Sistemi kurulmuştur.

İş Sürekliliği Yönetim Sistemi kapsamında, Genel Müdürlük Acil Durum Yanıtlama Planı, BT Süreklilik Planı, İş Sürekliliği Yönetim Sistemi Genel Esasları, İş Sürekliliği Planı ve Olay Yönetimi Planı hazırlanarak Elektronik Doküman Yönetim Sistemi üzerinde yayımlanmıştır. Söz konusu planların işlerliği belli sürelerde teste tabi tutulmaktadır.

Bilgi sistemleri süreçleri ve fonksiyonlarının COBIT (Control Objectives for Information and Related Technology) ile uyumlu olarak yürütülmesinin sağlanması hedeflenmiş ve konu ile ilgili olarak başlatılan proje 2012 yılı sonu itibarıyla tamamlanmıştır. Bilgi Teknolojileri Yönetişim ve Bilgi Teknolojileri Süreçlerinde COBIT uyumluluk projesi kapsamında;

• Bilgi İşlem Teknolojileri (BİT) Yönetişim Modelinin Oluşturulması

• Yönetişim Süreçlerinin Oluşturulması• BİT Hizmet Geliştirme Süreçlerinin

Oluşturulması• BİT Hizmet Sunum ve İşletim

Süreçlerinin Oluşturulması• BİT Destek Süreçlerinin Oluşturulması• BİT Denetim Yönetimi konuları ele

alınmış ve direkt İcra Kurulu’na bağlı olmak üzere BİT strateji ve yönlendirme

faaliyetlerinden sorumlu Bilgi Sistemleri Yönetim Komitesi kurulmuştur. Bilgi Sistemleri Yönetimi Komitesi; bilgi sistemlerinin Şirketin stratejik amaçları doğrultusunda yönetilmesi, bilgi güvenliğinin sağlanmasına ilişkin politikaların, prosedürlerin ve süreçlerin tesis edilmesi ve bilgi sistemlerinin kullanılmasından kaynaklanan risklerin etkin biçimde yönetilmesi amacıyla oluşturulan bir komitedir. Komite temel olarak; bilgi sistemlerinin kullanımından kaynaklanan risklerin tanımlanması, değerlendirilmesi ve raporlanması, söz konusu risklerin yönetilmesine yönelik kuralların oluşturulması, kontrollerin tesis edilmesi ve izlenmesi konularında görev yapmaktadır.

İç kontrole ilişkin olarak uygulamaya konulan politika ve prosedürler ile yürütülen iç kontrol faaliyetlerinin, Şirketin doğası, faaliyetlerinin karmaşıklığı ve risk yapısı ile uyumlu olduğu ve etkin bir iç kontrol sisteminin asgari unsurlarına haiz olduğu değerlendirmesi yapılmıştır.

27


İştiraklere İlişkin BilgilerAnadolu Hayat Emeklilik A.Ş.’nin fiili faaliyet konusu, ferdi veya grup bireysel emeklilik faaliyetlerinde bulunmak, bu kapsamda emeklilik fonları kurmak, kuracağı fonlara ilişkin iç tüzüğü oluşturmak, emeklilik sözleşmeleri, yıllık gelir sigortası sözleşmeleri, portföy yönetimi sözleşmeleri, fon varlıklarının saklanması için saklayıcı ile saklama sözleşmeleri akdetmek, ferdi veya grup hayat ya da ölüm sigortaları ile bunlara bağlı kaza sigortaları, her türlü can sigortaları ve bütün bu sigortalarla ilgili reasürans işlemleri yapmaktır.

Şirket, Anadolu Hayat Emeklilik A.Ş.’nin %20’sine sahiptir.

31 Aralık 2015 Kayıtlı Değer İştirak OranıAnadolu Hayat Emeklilik A.Ş 495.280.000 %20,0

Şirketin İktisap Ettiği Kendi Paylarına İlişkin BilgilerŞirketin iktisap ettiği kendi payı bulunmamaktadır.

Özel Denetim ve Kamu Denetimine İlişkin AçıklamalarAnadolu Sigorta, bağımsız denetim şirketi Akis Bağımsız Denetim ve Serbest Muhasebeci Mali Müşavirlik Anonim Şirketi (KPMG) tarafından; altı aylık dönemlerde sınırlı bağımsız denetime, 12 aylık dönemlerde tam bağımsız denetime ayrıca üç ve dokuz aylık dönemlerde ise Türkiye İş Bankası konsolidasyonu denetimine tabidir. Yine Banka iştiraki olmamız nedeniyle yıllık olarak bankaların konsolidasyona tabi ortaklıklarında gerçekleştirilen bilgi sistemleri denetimine tabidir.

Şirket Aleyhine Açılan Davalar ve Olası SonuçlarıŞirket aleyhine açılan davalar ve olası sonuçları hakkında bilgiler mali tablo dipnotlarımızda “42- Riskler” başlığı altında yer almaktadır.

Şirket ve Yönetim Kurulu Üyeleri Hakkında İdari veya Adli Yaptırımlara İlişkin Açıklamalar2015 yılı içerisinde Şirket ve Yönetim Kurulu Üyeleri hakkında mevzuat hükümlerine aykırı uygulamalar nedeniyle karşılaşılan önemli nitelikte ceza ve yaptırım bulunmamaktadır.

Geçmiş Dönem Hedefleri ve Genel Kurul Kararlarına İlişkin Değerlendirmeler24 Mart 2015 yılında yapılmış olan Olağan Genel Kurulumuzda alınan bütün kararlar yerine getirilmiştir.

Anadolu Sigorta kaliteli hizmet vermek prensibiyle hareket etmekte olup yenilikçilik ve müşteri odaklılık kavramlarını geliştirerek hedefleri doğrultusunda pazar payındaki öncü konumunu korumuştur.

Bağış ve Yardımlar ile Sosyal Sorumluluk Projeleri Çerçevesinde Yapılan Harcamalara İlişkin BilgilerAnadolu Sigorta sosyal sorumluluk bilinci ile hareket etmekte olup yıl içinde bu kapsamda 623 bin TL harcama yapmıştır. Sosyal sorumluluk kapsamında yapılan faaliyetlerin detayına ilişkin bilgiler “Sosyal Sorumluluk Bilinci” başlığı altında yer almaktadır.

28


“Bir Usta Bin Usta” projesinin amacı; kamuoyunun ilgisini, kaybolmaya yüz tutan mesleklere ve yerel değerlere çekmek, bu mesleklerin yeniden canlanmasını sağlamak ve meslek ustalarının deneyimlerinin geleceğe taşınmasını sağlamaktır.

Sosyal Sorumluluk Bilinci

BağışveYardımlarileSosyalSorumlulukProjeleriÇerçevesindeYapılanHarcamalaraİlişkinBilgilerSosyal Sorumluluk Bilinci

www.birustabinusta.com.tr

29


2010 yılında 85. kuruluş yılını, geniş kapsamlı bir proje ile taçlandırmak isteyen Anadolu Sigorta, kurum stratejisine ve hedef kitlelerinin beklentilerine uygun olarak bir sosyal sorumluluk projesi geliştirdi. Projenin ismi, içeriği ve kapsamı ile en iyi örtüşecek şekilde, “Bir Usta Bin Usta” olarak belirlendi.

“Bir Usta Bin Usta” projesinin amacı; kamuoyunun ilgisini, kaybolmaya yüz tutan mesleklere ve yerel değerlere çekmek, bu mesleklerin yeniden canlanmasını sağlamak ve meslek ustalarının deneyimlerinin geleceğe taşınmasını sağlamaktır.

Proje, Kültür Bakanlığı Araştırma ve Eğitim Müdürlüğü’nün teknik danışmanlığında yapılmaktadır. Proje süresince Kültür Bakanlığı; iller ve illerdeki kaybolma riski olan meslekleri önermekte, STK’ları belirlemekte ve İl Kültür Müdürlükleri’ni yönlendirmektedir.

Proje kapsamında her yıl Kültür Bakanlığı’nın önerdiği iller arasından 5 il ve meslek seçilmekte ve her meslek için 15 ile 20 arasında kursiyer eğitilmektedir. Proje ile 10 yıl boyunca 50 mesleğin ve toplam 1.000 usta adayının desteklenmesi hedeflenmektedir.

“Bir Usta Bin Usta” projesi ilk defa 10 Haziran 2010 tarihinde bir toplantıyla basına tanıtılmıştır. İlk yılında proje kapsamında Karagöz Tasvir/Bursa, Lületaşı İşlemeciliği/Eskişehir, Edirnekâri/Edirne, Kutnu Dokumacılığı/Gaziantep, Kazaziye/Trabzon olarak 5 il ve meslek belirlenmiştir. Bu beş ilden başlayarak Kültür Bakanlığı’nın belirlediği sivil toplum kuruluşları tarafından düzenlenen kurslarda,

kursiyerler, meslekle ilgili temel eğitim almaya başlamışlardır.

“Bir Usta Bin Usta” projesinin ikinci senesi 2011 yılı için belirlenen iller; Çorum/Kargı Bezi Dokumacılığı, Hatay/İpek Dokumacılığı, Mardin/ Taş İşlemeciliği, Sivas/ Boynuz Tarak, Van/Savatlı Gümüş İşlemeciliğidir.

Proje kapsamında belgesel kanalı İz Tv, proje mesleklerinin belgesellerini çekmekte ve kurs sürecini fotoğraflayarak bir arşiv oluşturmaktadır.

Anadolu Sigorta, 2011 yılında Türkiye İş Bankası ile mikro kredi konusunda özel bir çalışma da yapmıştır. Buna göre Türkiye İş Bankası “Bir Usta Bin Usta” kursiyerlerine özel koşullu mikro kredi imkanı sunacaktır. Eğitim sürecinde, teknik donanıma sahip olan kursiyerler eğer dilerlerse eğitim sonunda verilen katılım belgeleri ile Türkiye İş Bankası’nın hazırladığı özel koşullu krediden yararlanabilecekler. Anadolu Sigorta böylece, sadece mesleki eğitim konusunda değil, mesleği yaşatmaya yönelik yapılan çalışmalara da destek olacaktır.

2011 yılında ayrıca projenin tanıtımına katkıda bulunmak üzere bir reklam filmi de hazırlanmış ve projenin geniş kitlelere duyurulması yönünde önemli adım atılmıştır.

30


BağışveYardımlarileSosyalSorumlulukProjeleriÇerçevesindeYapılanHarcamalaraİlişkinBilgilerSosyal Sorumluluk Bilinci

-->

2015 yılında “Bir Usta Bin Usta” projesi kapsamında Ardahan’da Damal Bebek Yapımı, Aydın’da Körüklü Çizme, Bartın’da Tel Kırma, İstanbul’da Kukla Yapımı ve Zonguldak’ta Devrek Baston Yapımı kursları gerçekleştirilmiştir.

Bir Usta Bin Usta projesinin üçüncü yılında, 2012 senesi içerisinde Ankara’da Sedef Kakma, Kars’ta Kilim ve Heybe Yapımı, Muğla’da Cam Üfleme, Nevşehir’de Çömlek Yapımı ve Tokat’ta Yazma Baskı kursları, 2013 yılında Kahramanmaraş’ta Ahşap Oyma, Manisa’da Gördes Halıcılığı, Mersin’de Namrun İğne Oyacılığı, Rize’de Sepet Örücülüğü ve Tekirdağ’da Karacakılavuz El Dokumacılığı kursları gerçekleştirilmiştir.

Projenin beşinci yılı olan 2014 yılında, Çanakkale’de Çini İşlemeciliği, Erzurum’da Oltu Taşı İşlemeciliği, Isparta’da Deri Aksesuar Yapımı, İzmir’de Keçe Aksesuar Yapımı ve Şanlıurfa’da Kehribar Taşı İşlemeciliği kursları gerçekleştirilmiştir. Projenin altıncı yılı olan 2015 yılında ise, Ardahan’da Damal Bebek Yapımı, Aydın’da Körüklü Çizme, Bartın’da Tel Kırma, İstanbul’da Kukla Yapımı ve Zonguldak’ta Devrek Baston Yapımı kursları gerçekleştirilmiştir.

Proje kapsamında 2010 yılından başlayarak; bilgilendirme amaçlı basın gezileri de düzenlenmektedir. Kurs illerinden seçilen basın ziyaretleri; 2010 yılında Edirne, 2011 yılında Mardin, 2012 yılında Nevşehir, 2013 yılında Rize, 2014 yılında Şanlıurfa, 2015 yılında Bartın’daki kurslara yönelik yapılmıştır.

Anadolu Sigorta, denizlerin kirlenmesini önlemek ve kirlilikle mücadeleye katkıda bulunmak amacıyla DenizTemiz Derneği/TURMEPA ile çalışma yapmaktadır. TURMEPA ile imzalanan protokolle, her türlü deniz aracının sigorta edilmesinden elde edilecek gelirden Türkiye’de denizlerin temizlenmesi için çalışmalar yürüten TURMEPA da pay almaktadır. İşbirliğiyle ilgili protokol 2010 yılında imzalanmıştır.

31


Şirketin Dahil Olduğu Risk Grubu ile Yaptığı İşlemlere İlişkin Bilgiler

ŞirketinDahilOlduğuRiskGrubuileYaptığıİşlemlereİlişkinBilgiler

2015 faaliyet yılı içerisinde; ilgili TTK hükümleri çerçevesinde Şirketimiz bir Türkiye İş Bankası A.Ş. Grubu şirketidir. TTK Madde 199 gereğince Şirketimiz Yönetim Kurulu, hakim şirketle ve hakim bir şirkete bağlı bir şirketle olan ilişkileri hakkında düzenlediği bağlılık raporunun sonuç bölümünde aşağıdaki beyanı vermiştir.

Şirketimiz ile hakim ortağımız olan Türkiye İş Bankası A.Ş. ve diğer ‘Grup Şirketleri’ arasında,

• Alacak, borç veya mal varlığı aktarımı

• Kefalet, garanti veya aval verilmesi gibi sorumluluk yaratıcı hukuki işlem,

• Kâr aktarımı sonucunu doğurabilecek hukuki işlem

bulunmamaktadır.

Şirketimizin 2015 yılında hakim ortağı ve diğer Grup Şirketleri ile gerçekleştirdiği, raporda ayrıntıları sunulan ticari işlemler Şirket’in faaliyet konusu dahilindeki işlemler olup, piyasada geçerli olan emsal bedeller üzerinden gerçekleştirilmiştir. Şirketimiz, hakim şirket ve ona bağlı şirketlerle 2015 faaliyet yılında yapılan tüm işlemlerde tarafımızca bilinen hal ve şartlara göre, hakim şirketin yönlendirmesiyle hakim şirket ya da ona bağlı bir şirketin yararına yaptığı hukuki işlemler ve 2015 faaliyet yılında hakim şirketin ya da ona bağlı bir şirketin yararına alınan veya alınmasından kaçınılan, tüm önlemler değerlendirilmiştir. 2015 faaliyet yılına ilişkin olarak bilinen hal ve şartlara göre oluşan bir işlemden dolayı Şirketimizin böyle bir zarara uğramadığını beyan ederiz.

Şirketimizin 2015 yılı içerisinde, ilişkili taraflarla olan önemli nitelikteki işlemlerine, 2015 yılı faaliyet raporu içeriğinde yer alan mali tablo dipnotlarımızdan 45 no’lu dipnotta yer verilmiştir.

32


Özet Yönetim Kurulu Raporu

Değerli pay sahiplerimiz,

Şirketimizin 90. faaliyet dönemini kapsayan 2015 yılına ait mali tablo rakamlarını onay ve görüşlerinize sunarken öncelikle ekonomik hayatta ve sigorta sektöründe yaşanan değişim ve gelişmeleri hatırlatmakta yarar görüyoruz.

2015 yılına bir önceki yılda görülen ılımlı toparlanmanın devam edeceği beklentileri ile giren küresel ekonomi, yıl içerisinde, gelişen ve gelişmekte olan ülke ekonomilerinde meydana gelen çeşitli dalgalanmaların etkisiyle beklenen ivmeyi yakalayamamıştır. Nitekim IMF tarafından yayımlanan Dünya Ekonomik Görünüm Raporu’nda 2015 yılı ilk altı aylık dönem itibariyle küresel büyümenin yavaşladığı belirtilmiş ve 2015 yılı küresel büyüme tahmini Ekim ayında yayımlanan güncelleme raporunda 0,2 puan düşürerek %3,1 olarak revize edilmiştir. Rapora göre 2015 yılında gelişmiş ekonomilerde görülen ılımlı büyümenin devam edeceği, gelişmekte olan ülkeler için ise 2014 yılına göre düşüş yaşanacağı belirtilmiştir.

2015 yılında dünya ekonomi gündemini meşgul eden önemli konulardan birisi de Fed tarafından gerçekleştirilmesi beklenen faiz artırımı olmuştur. Bu kapsamda Fed, faiz artırımı için ekonomik aktivitenin ivme kazanmasını bekleyeceğini, para politikasına yön veren önemli göstergelerden enflasyon ve işsizlik rakamlarında olumlu gelişmelerin izleneceğini belirtmiştir. Aralık ayı içerisinde yılın son toplantısını gerçekleştiren Fed uzun süredir beklenen faiz artırım kararını alarak 2006 yılından sonra 0,25 puanla ilk faiz artırımını gerçekleştirmiş ve faiz aralığını %0,25-0,50 bandına yükseltmiştir.

Türkiye Ekonomisi, yıllardır süregelen ve giderek artan jeopolitik riskler ve başta Avrupa Birliği olmak üzere ticaret ortaklarındaki finansal durgunluğun da etkileriyle potansiyelinin altında bir ekonomik performans göstererek, 2015 yılının ilk çeyreğinde %2,5, ikinci çeyreğinde %3,8 büyürken, üçüncü çeyreğinde ise %4,0 ile 2014 yılının ilk çeyreğinden bu yana en yüksek büyüme oranını gerçekleştirmiştir. 2014 yılının ilk yarısında %3,7 olan büyüme 2015 yılının ilk yarısında %3,1’e gerilemiş ve bu performansıyla, OECD, G20 ve Avrupa’da en hızlı büyüyen dördüncü ekonomi olmuştur. Hükümetin 11 Ocak 2016’da revize ettiği “Orta Vadeli Program 2016-2018’e göre 2015 sonunda yıllık büyüme %4,0 olarak tahmin edilirken 2016 yılı büyümesinin ise %4,5 seviyesinde olacağı öngörülmüştür.

IMF ise Ekim ayında yayımladığı Dünya Ekonomik Görünümü (WEO) raporunda Türkiye ekonomisinin büyümesi beklentilerinde önceki raporuna göre daha kötümser bir senaryo çizerek 2015 yılında %3,1 olarak öngördüğü büyüme tahminini %3,0 olarak revize etmiştir. İlgili raporda daha önce %3,6 olan Türkiye’nin 2016 yılı büyüme tahmini %2,9 olarak güncellenmiştir. Bu duruma sebep olarak, siyasi belirsizliğin iç talepte yaratacağı olumsuz değişimler ve Rusya ekonomisindeki daralma gösterilmektedir.

Dünya ekonomisinde devam etmekte olan durgunluğun 2015 yılında dünya sigorta piyasalarına da yansıdığı görülmektedir. Prim üretimi artışları sınırlı kalmış, yatırım gelirlerindeki daralmanın da etkisiyle kârlılık geçmiş yıllara kıyasla daha da düşmüş, bunların sonucu olarak sigorta şirketleri arasındaki rekabetin giderek kızıştığı görülmüştür.

FinansalDurumÖzet Yönetim Kurulu Raporu

33


2015 yılında dünya genelinde sigorta fiyatları bir çok branşta düşüş göstermiştir. Tüm dünyada sigorta sektörünün sunduğu kapasitedeki artış ve büyük felaket hasarlarının frekans ve şiddetindeki belirgin azalma bu düşüşün en önemli nedenleridir. Bunların yanında, reasürans maliyetlerindeki düşüş de, sigorta fiyatlarındaki düşüşe katkı sağlamıştır.

Türkiye sigorta sektörünün 2008 yılından beri süregelen reel büyüme trendi 2014 yılında özellikle hayat tarafındaki küçülmenin etkisiyle bozulmuş ve yıl %0,8 reel küçülme ile kapanmıştır. Çabuk toparlanan sektör baz etkisinin de yardımıyla yeniden çift hane nominal oranlara ulaşarak 2015 yılında %9,7 reel büyüme gerçekleştirmiştir. 2015 yılı verilerine göre, hayat dışı branşların toplam üretimdeki payı 27.264 milyon TL ile %87,9 olarak gerçekleşirken, hayat sigortalarının ise 3.761 milyon TL ile %12,1 oranında gerçekleşmiştir. 2015 yılı itibarıyla, Şirketimizin de dahil olduğu elementer sektörde yakalanan %20,1 seviyesindeki nominal büyüme oranının, birçok ekonomik bilinmeyen içermesine rağmen 2016 yılında da bu rakamlara yaklaşacağı ve %15 civarında gerçekleşeceği tahmin edilmektedir.

Hayat dışı sektörde 2015 yılı ilk 9 aylık sonuçlara göre sektörün pazar payının en büyük kısmını oluşturan kara araçları sorumluluk branşında 1.432 milyon TL teknik zarar ortaya çıkmıştır. Bu branşın çok büyük bir kısmını oluşturan trafik alt branşında ise bu zararın 1.660 milyon TL’ye kadar yükseldiği görülmektedir. Diğer araç sigortası branşı olan kara araçları (Kasko) branşında ise 374 milyon TL teknik kâr elde edilmiştir. Kaskodan sonra sektörün en çok kâr elde ettiği diğer branşlar sırasıyla 256 milyon TL ile ferdi kaza ve 185 milyon TL ile sağlık olmuştur. Tüm branşlar toplamında ise teknik zarar rakamı 125 milyon TL seviyesinde gerçekleşmiştir. Sonuç olarak hayatı dışı sektör 2015 yılı dokuz aylık mali tablolarında 15 milyon TL brüt kâr elde ederken, vergi ve diğer yükümlülüklerin etkisiyle 110 milyon TL net zarar elde etmiştir.

Şirketimizin finansal durumu ve faaliyet sonuçları incelendiğinde aktiflerimizin bir önceki yıla göre %28 artışla 4.888 milyon TL olarak gerçekleştiği, prim üretiminin ise bir önceki yıla göre 20,2 artışla 3.611 milyon TL’ye ulaştığı görülmektedir. Şirketimiz ayrıca gerçekleştirdiği prim artışı neticesinde hayat dışı sektör pazar payı sıralamasında ikinciliğe yükselmiştir. Toplam prim üretimimizdeki en yüksek payı %28,9 ile kara araçları sorumluluk branşı almıştır. Bu branşı, sırasıyla %23,4 ile kara araçları, %17,7 ile yangın ve doğal afetler, %9,1 ile sağlık branşları takip etmiştir. 2015 yılı içinde teknik bölümde özellikle kaza branşında alınan sonuçların teknik bölüme yansıması ve finansal piyasalardaki gelişmelerin mali bölüme yaptığı olumlu etki ile yıl sonunda 65,6 milyon TL brüt ve 63,8 milyon TL net kâr elde edilmiştir.

2016 yılında Şirketimizin hedefi, kaliteli hizmet, liderlik, yenilikçilik ve müşteri odaklılık kavramlarını geliştirerek reel üretimde ve kârlılıkta yakaladığı başarıyı sürdürülebilir şekilde arttırmak olacaktır.

34


Acenteler için geliştirilen Ofisim Cepte uygulaması ile üretim, hedef, yenileme, segment, ödül, duyuru ve sıralamaların anlık görüntülenebileceği bir platform oluşturuldu. Ayrıca geliştirilen Riskpad Tablet uygulaması ile poliçelendirmeye konu tesislerin risk analizi süreçleri mobil hale getirildi.

35


Yüksek ilgi gören Ofisim Cepte uygulaması acentelerin ihtiyaçları düşünülerek geliştirildi.

Ofisim Cepte

Ofisim Cepte uygulaması

36


Finansal Bilgiler ve Göstergeler

FinansalDurumFinansal Bilgiler ve Göstergeler

FinansalGöstergeler(binTL) 2015 2014Toplam Prim Üretimi 3.610.674 3.004.830Toplam Aktifler 4.887.545 3.804.993Ödenen Hasarlar 1.941.149 1.553.197Ödenmiş Sermaye 500.000 500.000Özkaynaklar 1.201.893 1.051.435Vergi Öncesi Kâr/Zarar 65.576 92.782Net Kâr/Zarar 63.806 71.700

SermayeYeterliliğineİlişkinOranlar 2015 2014Alınan Primler/Özkaynaklar 3,00 2,86Özkaynaklar/Toplam Aktifler 0,25 0,28Özkaynaklar/Teknik Karşılıklar 0,41 0,46

AktifKalitesiveLikiditeyeİlişkinOranlar 2015 2014Likit Aktifler/Toplam Aktifler 0,61 0,59Cari Oran 1,18 1,22Likidite Oranı 1,41 1,53Prim ve Reasürans Alacakları/Toplam Aktifler 0,19 0,21Acente Alacakları/Özkaynaklar 0,58 0,60

FaaliyetOranları 2015 2014Konservasyon Oranı (*) 0,77 0,77Tazminat Tediye Oranı 0,51 0,56

KârlılıkOranları 2015 2014Hasar Prim Oranı 0,82 0,78Masraf Oranı 0,25 0,25Bileşik Rasyo (Hasar Prim Oranı+Masraf Oranı) 1,07 1,03Vergi Öncesi Kâr-Zarar/Alınan Primler 0,02 0,03Mali Kâr (Brüt) (**) /Alınan Primler 0,07 0,05Teknik Kâr-Zarar/Alınan Primler 0,03 0,04

(*) SGK’ya devredilen prim dahil edilmiştir.(**) Mali kâr hesaplanırken kullanılan yatırım giderleri rakamında, teknik olmayan bölümden teknik bölüme aktarılan

yatırım gelirleri kalemi hariç tutulmuştur.

Anadolu Sigorta’nın toplam prim üretimi 2015 yılında %20,2 oranında artış göstererek 3.610,7 milyon TL’ye ulaşmıştır.

Anadolu Sigorta 2015 yılı faaliyetleri neticesinde 63,8 milyon TL net kâr elde etmiştir.

2015 yılında ödenen hasarlar %25,0 oranında artarak 1.941,2 milyon TL seviyesine çıkmıştır.

2015 yılında 1.201,9 milyon TL’ye yükselen özkaynaklar %14,3 oranında büyümüştür.

%20,2 63,8%24,9milyon TL milyon TL1.201,9

Özkaynaklar(bin TL)

ÖdenenHasarlar(bin TL)

NetKâr/Zarar(bin TL)

ToplamAktifler(bin TL)

4.8

87.5

45

1514

1.2

01.8

93

15

1.9

41.1

49

15

63.8

06

15

1.0

51.4

35

14

1.55

3.1

97

14

71.7

00

14

3.8

04

.99

3

37


ToplamPrimÜretimi(bin TL)

3.6

10.6

74

15

3.0

04

.83

0

14

PrimÜretimi(binTL) 2015 2014 (%değişim)Kaza 110.400 79.755 38,4Hastalık-Sağlık 328.342 279.983 17,3Kara Araçları 845.727 824.143 2,6Hava Araçları 18.543 12.563 47,6Su Araçları 84.936 67.021 26,7Nakliyat 70.902 66.019 7,4Yangın ve Doğal Afetler 637.516 503.259 26,7Genel Zararlar 298.821 239.216 24,9Kara Araçları Sorumluluk 1.042.780 780.421 33,6Hava Araçları Sorumluluk 26.133 30.205 -13,5Genel Sorumluluk 122.875 105.013 17,0Kredi 1.333 1.127 18,3Finansal Kayıplar 13.748 8.500 61,7Hukuksal Koruma 8.617 7.606 13,3Toplam 3.610.674 3.004.830 20,2

PrimArtışOranı(%)

Kaz

a

Has

talık

-Sağ

lık

Kar

a A

raçl

arı

Hav

a A

raçl

arı

Su A

raçl

arı

Nak

liyat

Yan

gın

ve D

oğal

A

fetl

er

Gen

el Z

arar

lar

Kar

a A

raçl

arı

Soru

mlu

luk

Hav

a A

raçl

arı

Soru

mlu

luk

Gen

el

Soru

mlu

luk

Kre

di

Fina

nsal

K

ayıp

lar

Huk

uksa

l K

orum

a

Topl

am

Anadolu Sigorta’nın 2015 yılında toplam prim üretimi sergilenen başarılı performans sonucunda %20,2 yükselmiştir. 2014 yılında 3.004,8 milyon TL seviyesinde olan prim üretimi 2015 yılında 3.610,7 milyon TL olarak kaydedilmiştir.

38

,4

17,3

2,6

47,6

26

,7

26

,7

7,4

33,6

-13

,5

17,0

18,3

13,3

61,7

20

,224,9

38


2015 Yılında Ekonomik Görünüm

edilmiştir. Rapora göre 2015 yılında gelişmiş ekonomilerde görülen ılımlı büyümenin devam edeceği, gelişmekte olan ülkeler için ise 2014 yılına göre düşüş yaşanacağı belirtilmiştir. Aynı raporda, dönem içerisinde emtia fiyatlarında izlenen aşağı yönlü sert hareketlerin, gelişmekte olan ülke para birimlerinin ABD doları karşısında değer kaybının ve özellikle Fed tarafından gerçekleştirilmesi beklenen faiz artırımının yarattığı finansal volatilitenin başta gelişmekte olan ülke ekonomilerinde olmak üzere dünya ekonomisi üzerindeki riskleri artırdığı vurgulanmıştır. Raporda ayrıca, 2016 yılında ekonomik aktivitenin ivme kazanacağı, 2015 yılını zayıf geçiren ekonomilerde dahi ılımlı bir toparlanma yaşanacağı beklentisi belirtilmiştir. Bu doğrultuda IMF, 2016 yılında küresel ekonomi için %3,6 seviyesinde büyüme öngörmüş ancak, 2015 yılının son çeyreğinde yaşanan gelişmeler doğrultusunda, IMF, Ocak ayı güncelleme raporunda 2016 yılı için beklentilerini revize ederek 0,2 puan düşüşle 3,4 olarak açıklamıştır. Raporda, petrol fiyatlarındaki düşüşün Ortadoğu ekonomilerine olumsuz etkileri ve ABD ekonomisinin beklenenin aksine yatay seyretmesi, revizyonun nedenleri olarak belirtilmiştir.

2015 yılı ABD ekonomisi için büyümenin dalgalandığı bir yıl olmuştur. İlk çeyrek itibariyle %0,6 oranında büyüyen ABD ekonomisi, ikinci çeyrekte ivme kazanarak %3,9 oranında büyümüş, üçüncü çeyrekte ise ekonomik aktivite tekrar yavaşlamış ve büyüme oranı %2,0 olarak gerçekleşmiştir. Mevsimsel etkiler ve ABD dolarının güçlenmesinin neden olduğu olumsuz ihracat etkisi ilk çeyrekte büyüme rakamının düşük kalmasına neden olurken, ikinci çeyrekte tüketici harcamalarındaki artış ve yatırımların yükselmesi büyümenin %3,9 olarak gerçekleşmesine neden olmuştur. Küresel ekonomide izlenen durgunluğun ABD ekonomisine etkilerinin azalması nedeniyle, ABD ekonomisi üçüncü

FinansalDurumFinansal Bilgiler ve Göstergeler2015 Yılında Ekonomik Görünüm

2015’e bir önceki yılda görülen ılımlı toparlanmanın devam edeceği beklentileri ile giren küresel ekonomi, yıl içerisinde, gelişen ve gelişmekte olan ülke ekonomilerinde meydana gelen çeşitli dalgalanmaların etkisiyle beklenen ivmeyi yakalayamamıştır.

Büyüme(%) 2014 2015(T) 2016(P)Dünya 3,4 3,1 3,4Gelişmiş Ekonomiler 1,8 1,9 2,1ABD 2,4 2,5 2,6Euro Bölgesi 0,9 1,5 1,7Japonya 0,0 0,6 1,0Gelişmekte Olan Ülkeler 4,6 4,0 4,3Çin 7,3 6,9 6,3Brezilya 0,1 -3,8 -3,5Türkiye 2,9 3,0 2,9

Kaynak: IMF World Economic Outlook, Ocak 2016(T): Tahmin, (P): Projeksiyon

DünyaEkonomisi

2015 yılına bir önceki yılda görülen ılımlı toparlanmanın devam edeceği beklentileri ile giren küresel ekonomi, yıl içerisinde, gelişen ve gelişmekte olan ülke ekonomilerinde meydana gelen çeşitli dalgalanmaların etkisiyle beklenen ivmeyi yakalayamamıştır. Nitekim IMF tarafından yayımlanan Dünya Ekonomik Görünüm Raporu’nda 2015 yılı ilk altı aylık dönem itibariyle küresel büyümenin yavaşladığı belirtilmiş ve 2015 yılı küresel büyüme tahmini Ekim ayında yayımlanan güncelleme raporunda 0,2 puan düşürülerek %3,1 olarak revize

39


çeyrekte beklentilerin üzerinde %2,0 seviyesinde büyümüştür. Ekonomide önceki çeyreğe göre meydana gelen yavaşlamaya rağmen, büyümeye en büyük katkıyı sağlayan tüketim harcamalarının yüksek seviyesini koruması ve ücretlerde meydana gelen artış yılsonuna ait olumlu beklentileri kuvvetlendirmektedir.

2015 yılında dünya ekonomi gündemini meşgul eden önemli konulardan birisi de Fed tarafından gerçekleştirilmesi beklenen faiz artırımı olmuştur. Bu kapsamda Fed, faiz artırımı için ekonomik aktivitenin ivme kazanmasını bekleyeceğini, para politikasına yön veren önemli göstergelerden enflasyon ve işsizlik rakamlarında olumlu gelişmelerin izleneceğini belirtmiştir.

Ancak ekonomik göstergelerde beklenen olumlu performansın yılsonuna dek oluşmaması, faiz artırım kararının ertelenmesine yol açarken diğer ülkelerin ekonomileri ve para birimleri üzerindeki baskıları da artırmıştır. 2015 yılı içerisinde dalgalı bir seyir izleyen enflasyon rakamı, açıklanan Aralık ayı verilerine göre aylık bazda 0,3 puan gerilemiş yıllık enflasyon oranı ise %0,7 olarak gerçekleşmiştir. ABD dolarının diğer para birimlerine karşı güçlenmesi ve petrol fiyatlarının düşük seyretmesi nedeniyle enflasyonda beklenen yükseliş gerçekleşmemiş, bu durum da Fed tarafından planlanan faiz artırımının ertelenmesine neden olan faktörlerden birisi olmuştur. Para politikasının belirleyicilerinden bir diğeri olan işsizlik oranında ise toparlanma yıl boyunca devam etmiştir. Ocak ayında %5,7 seviyesinde açıklanan işsizlik rakamı, Eylül ayı itibariyle beklentileri karşılayarak %5,1 seviyesine gerilemiştir. Bu gelişmeler paralelinde Aralık ayı içerisinde yılın son toplantısını gerçekleştiren Fed’in toplantı tutanaklarına göre, yılın son döneminde hane halkı tüketim harcamalarında ve sabit sermaye yatırımlarındaki kayda değer artışa değinilmiş, düşen işsizlik oranına ve

bu durumun enflasyon üzerinde beklenen olumlu etkilerine dikkat çekilmiştir. Ekonomide gelinen noktanın gelecekte de desteklenmesi adına Fed; uzun süredir beklenen faiz artırım kararını alarak 2006 yılından sonra 0,25 puanla ilk faiz artırımını gerçekleştirmiş ve faiz aralığını %0,25-0,50 bandına yükseltmiştir.

2015 yılına düşük enflasyon, zayıf talep ve Yunanistan’da yaşanan siyasi ve ekonomik riskler gibi problemlerle giren Avrupa Birliği, ilk üç çeyrekte ılımlı bir toparlanma göstermiştir. Yunanistan’da yapılan erken seçimde Tsipras Hükümeti’nin iktidara gelmesi ve yeni hükümetin borç krizinin çözüm sürecinde kreditörlerle anlaşamaması ekonomi üzerindeki baskıları artırsa da Temmuz ayında kreditörler ve Yunanistan hükümetinin yeni kurtarma paketi üzerinde anlaşmaya varması AB ekonomisine yönelik risklerin azalmasına neden olmuştur. Öte yandan, Avrupa Merkez Bankası (ECB)’nın Euro Bölgesi’nde izlenen düşük enflasyonu ve zayıflayan talebi artırarak ekonomik toparlanmayı hızlandırmaya yönelik uyguladığı varlık alım programının hacmi genişletilerek aylık 60 milyar Euro’ya çıkarılmıştır. Ayrıca program kapsamına devlet tahvillerinin alımı da dahil edilmiştir.

Euro Bölgesi’nde yaşanan bu dalgalanmalara rağmen ECB’nin uyguladığı para politikası ve zayıflayan Euro’nun olumlu etkisi ile Euro Bölgesi ilk üç çeyrekte sırasıyla yıllık bazda %1,2, %1,5 ve %1,6 seviyesinde büyümüştür. Varlık alım programının etkisiyle toparlanma gösteren enflasyon ise, Mart-Ağustos döneminde yükselişe geçmiş ancak Eylül ayında, enerji fiyatlarındaki sert düşüş nedeniyle yeniden negatife dönerek aylık bazda -0,1 olarak gerçekleşmiştir.

2015 yılında dünya ekonomi gündemini meşgul eden önemli konulardan birisi Fed tarafından gerçekleştirilmesi beklenen faiz artırımı olmuştur.

40


-->

İhracata dayalı büyüme politikası izleyen Çin’de ise, küresel talebin düşük seyretmesi ve ekonominin dinamiği olan yatırım harcamalarının beklenen seviyede olmaması, ekonomide beklenen ivmenin yakalanamamasına neden olmuştur. Çin ekonomisi 2015 yılı ilk iki çeyreğinde %7, üçüncü çeyrekte ise %6,9 oranında büyümüştür. Bunun yanında düşük talep nedeniyle üretim hacminin düşmesi ÜFE’de etkilerini göstermiş, Üretici Fiyat Endeksi Ağustos ayında üst üste 42. dönem de düşerek %-5,9 seviyesinde gerçekleşmiştir. Uluslararası ticarette yaşanan durgunluğun etkisi ile duraklayan Çin sanayi üretimi ekonomik büyümeyi baskılamakla beraber, özellikle ağır sanayi mallarının üretiminde kullanılan girdilerin üreticisi konumunda bulunan diğer ülke ekonomilerinde de baskıya neden olmuştur. Çin ekonomisinde görülen kademeli duraksama neticesinde Çin Merkez Bankası ekonomiyi desteklemek amacıyla borç alma ve borç verme faiz oranlarını 0,25 baz puan, zorunlu karşılık oranlarını da 0,50 puan indirmiştir. Gelişmekte olan ülkeler arasında ilk sırada yer alan Çin ekonomisinde gözlemlenen olumsuz hava ve Yuan’ın ABD doları karşısında en değerli para birimlerinden birisi olması nedeniyle Çin Merkez Bankası ihracatı destekleyerek ekonomik aktiviteyi canlandırma hedefiyle Ağustos ayında Yuan’ı %2 oranında devalüe etmiştir.

EUR/USD paritesi 2015 yılı boyunca oldukça volatil bir seyir izlemiştir. Fed’in yeni Başkanı Yellen’ın yılın başlarındaki açıklamasında para politikasında normalleşmeye gitmede sabırlı olunacağı ifadesinin çıkarılması piyasalar tarafından yakın zamanda faiz artırımına başlanabileceği şeklinde yorumlanmış ve 2015 yılına 1,21 seviyesinden giren EUR/USD paritesi Şubat sonu itibariyle son 12 yılın en düşük seviyesi olan 1,1193


seviyesine inmiştir. Mart ayında da düşüşünü sürdüren parite, 1,06 seviyelerine kadar geriledikten sonra yıl içindeki dalgalı seyirine geri dönmüş ve yılı 1,0886 seviyesinde kapatmıştır.

2014 yılında sert düşüşler gösteren, başta petrol olmak üzere emtia fiyatları, AB ekonomisindeki Yunanistan kaynaklı gelişmeler, Çin ekonomisindeki süregelen daralma ve azalan ticaret hacmi, Fed’in faiz artırımı belirsizliği gibi global sebeplerle 2015 yılında da dalgalı bir seyir izlemiştir. Brent petrolün varil fiyatında 2014 yılının ikinci yarısında başlayan düşüş, 2015 yılında da arz talep dengesindeki bozulmanın etkisiyle devam etmiş ve yılsonu itibariyle Brent petrol 37 ABD doları seviyesine kadar gerilemiştir. Talep yönünden bakmak gerekirse, Çin ekonomisindeki olumsuz gelişmeler, düşen sanayi üretimi rakamları petrol talebini azaltan en önemli veri olarak karşımıza çıkmaktadır. Arzı artırıcı unsur olarak ise İran’ın batılı ülkelerle anlaşmaya varması, ABD’de kaya gazı ve killi şişten petrol üretiminin artması, OPEC’in ham petrol üretimde kesinti yapılmayacağına yönelik açıklamaları gösterilebilir. 2015 yılına da bir önceki yıl gibi dalgalı bir seyirle başlayana altın fiyatları, Fed’in faiz artırım ihtimalini yaklaşmasıyla ABD dolarına olan talebin artması, artan küresel riskler ve AB ülkelerinde ve Çin’deki negatif ekonomik göstergeler paralelinde Temmuz ayında son beş yılın en düşük seviyesine inerek 1.100 ABD doları/ons civarında gerçekleşmiştir. Yılın geri kalan döneminde dalgalı bir seyir izleyen altın fiyatları Aralık ayını 1.062 ABD doları/ons seviyesinden kapatmıştır.

2015 yılında arz-talep dengesindeki bozulmanın etkisiyle gerileyen brent petrol 2015 yılını 37 ABD doları seviyesinden kapatmıştır. Çin ekonomisindeki olumsuz gelişmeler, düşen sanayi üretimi rakamları petrol talebini azaltan en önemli veri olarak karşımıza çıkmaktadır.

41


TürkiyeEkonomisi

Türkiye ekonomisi, yıllardır süregelen ve giderek artan jeopolitik riskler ve başta Avrupa Birliği olmak üzere ticaret ortaklarındaki finansal durgunluğun da etkileriyle potansiyelinin altında bir ekonomik performans göstererek, 2015 yılının ilk çeyreğinde %2,5, ikinci çeyreğinde %3,8 büyürken, üçüncü çeyreğinde ise %4,0 ile 2014 yılının ilk çeyreğinden bu yana en yüksek büyüme oranını gerçekleştirmiştir. 2014 yılının ilk yarısında %3,7 olan büyüme 2015 yılının ilk yarısında %3,1’e gerilemiş ve bu performansıyla, OECD, G20 ve Avrupa’da en hızlı büyüyen dördüncü ekonomi olmuştur. Hükümetin 11 Ocak 2016’da revize ettiği “Orta Vadeli Program (OVP) 2016-2018”e göre 2015 sonunda yıllık büyüme %4,0 olarak tahmin edilirken 2016 yılı büyümesinin ise %4,5 seviyesinde olacağı öngörülmüştür.

IMF ise Ekim ayında yayımladığı Dünya Ekonomik Görünümü (WEO) raporunda Türkiye ekonomisinin büyümesi beklentilerinde önceki raporuna göre daha kötümser bir senaryo çizerek 2015 yılında %3,1 olarak öngördüğü büyüme tahminini %3,0 olarak revize etmiştir. İlgili raporda daha önce %3,6 olan Türkiye’nin 2016 yılı büyüme tahmini %2,9 olarak güncellemiştir. Bu duruma sebep olarak, siyasi belirsizliğin iç talepte yaratacağı olumsuz değişimler ve Rusya ekonomisindeki daralma gösterilmiştir.

2015 yılının ilk beş ayında TÜFE, petrol fiyatlarındaki düşüşün olumlu etkilerine rağmen, özellikle gıda fiyatlarındaki artış ve Türk Lirasının gelişmiş ülke para birimleri karşısında değer kaybetmesi sebebiyle %8,1’e kadar yükselmiştir. TÜFE, Haziran ve Temmuz aylarında ise petrol fiyatlarındaki

düşüşün artarak devam etmesi ve sebze meyve fiyatlarındaki azalma neticesinde gerileyerek sırasıyla %7,2 ve %6,8 olarak gerçekleşmiştir. Temmuz ayında gerçekleşen %6,8’lik oran son 26 ayın en düşük TÜFE oranı olarak dikkat çekmiştir. Ağustos ve Eylül ayında gıda fiyatlarındaki yükseliş devam etmiş, döviz kurlarında yaşanan olumsuz gelişmelerin de etkisiyle TÜFE rakamı artarak %7,1 ve %7,9 olarak gerçekleşmiştir. Ekim ayında ise baz etkisiyle bir miktar gerileyen TÜFE %7,6 seviyesine inmiştir. Kasım ayında %8,10 düzeyinde gerçekleşen TÜFE’de yıllık artış 2015 yılında %8,81 oranında gerçekleşirken bu rakam son dört yılın en yüksek enflasyon oranı olmuştur. IMF, Ekim ayında yayımladığı Dünya Ekonomik Görünümü raporunda Türkiye’nin enflasyonuna yönelik tahminlerini 2015 yılı için %6,6’dan %7,4’e, 2016 yılı için %6,5’ten %7,0’ye yükseltmiştir.

2015 yılında, küresel para politikalarındaki farklılaşma, Fed’in faiz artırımı belirsizliği, AB’deki gelişmeler neticesinde Türkiye’nin de içinde bulunduğu gelişmekte olan ülkelere sermaye akımları yavaşlamış, döviz kurlarındaki oynaklık artmış ve ülkemizdeki iç belirsizliklerin de etkisiyle TCMB için politika belirlemesi zor bir yıl olmuştur. TCMB, Şubat ayındaki Para Politikası Kurulu toplantısında, Ocak

Türkiye ekonomisi, yıllardır süregelen ve giderek artan jeopolitik riskler ve başta AB olmak üzere ticaret ortaklarındaki finansal durgunluğun da etkileriyle potansiyelinin altında bir ekonomik performans göstermiştir.

Yıllar BüyümeGSYH(%) EnflasyonOranı(%)2015 4,0 8,82016 4,5 7,52017 5,0 6,02018 5,0 5,0

OrtaVadeliProgram2016-2018Verileri

42


Enerji ve petrol fiyatlarındaki olumlu etki, zayıf iç talep, Türkiye ekonomisindeki düşük büyüme ve pozitif dış ticaret neticesinde konjonktürel olarak bir parça da olsa düzelme gösteren cari işlemler açığı 2015 yılında gerilemiştir.

-->

TCMB Şubat ayında rekor kıran ABD dolarının yükselişini durdurmak için finansal dalgalanmaların arttığı dönemlerde döviz kurundaki oynaklığın giderilmesi amacıyla döviz piyasasındaki koşullara göre döviz satım ihalesi tutarının günlük olarak belirleneceğini, piyasada aşırı oynaklığın olduğu günlerde ise döviz satım tutarının bir gün önceden ilan edilen asgari tutarın %50 fazlasına kadar artırılabileceği şeklinde karar alarak uygulamaya başlamıştı. Ancak Şubat ayından sonraki süreçte de ABD dolarının ateşinin sönmemesi ve rekorlar tazelemesi üzerine TCMB 10 Nisan’da yeni bir karar almış ve önceki kararındaki “%50 fazlası” ifadesini “30 milyon ABD doları fazlasına” olarak değiştirmiş bu da yetmeyince 18 Ağustos’ta söz konusu tutarı 70 milyon ABD dolarına yükseltmiştir. Aralık ayında Fed’in faiz artırımı sürecine başlamasıyla birlikte nasıl tepki vereceği merakla beklenen TCMB serbest hesaplara, ABD doları cinsi

ve Şubat ayındaki olumlu konjonktürel gelişmeler, enerji ve gıda fiyatlarındaki olumlu göstergelerin etkisiyle gecelik marjinal fonlama oranını %11,25’ten %10,75’e, piyasa yapıcı bankalara repo işlemleri yoluyla tanınan borçlanma faiz oranını %10,75’ten %10,25’e, MB borçlanma faiz oranını %7,5’ten %7,25’e ve politika faizi olan haftalık vadeli repo ihalesi oranını %7,75’ten %7,50’ye indirmiştir. Ancak Kurul, gıda fiyatlarındaki artış, döviz kurundaki ani ve negatif dalgalanmalar, enflasyon beklentisindeki bozulma, ülke içindeki siyasi karışıklıklar ve küresel ölçekte artan terör olaylarını da göz önünde bulundurarak, Mart-Aralık döneminde faiz oranlarını sabit tutmuştur. TCMB Para Politikası Kurulu’nun 22 Aralık’ta gerçekleştirdiği toplantıda Fed’in faiz artırımına başlamasına paralel olarak bir sonraki toplantıdan itibaren para politikasında sadeleştirme adımlarına başlanabileceği belirtilmiştir.


zorunlu karşılıklara ve rezerv opsiyonlarına ödediği faiz oranını %0,24’ten %0,49’a yükseltmiştir.

Türkiye’de kronik hale gelen yüksek cari açık sorunu, komşu ülkelerde meydana gelen ve giderek artan terör olayları, bu olayların neticesinde artan göçün ekonomik finansmanı, döviz kurlarındaki yüksek oynaklık, azalan turizm gelirleri, Rusya başta olmak üzere önemli ticari ortaklarımızdaki yaşanan ekonomik sıkıntılara bağlı olarak yaşanan düşük ticaret hacmi gibi olumsuz gelişmelere rağmen, enerji ve petrol fiyatlarındaki olumlu etki, zayıf iç talep, Türkiye ekonomisindeki düşük büyüme ve pozitif dış ticaret neticesinde konjonktürel olarak bir parça da olsa düzelme göstermiş ve 2014 yılı sonunda 46,5 milyar ABD doları olan cari işlemler açığı 2015 yılı sonunda 32,2 milyar ABD dolarına gerilemiştir. Söz konusu iyileşme ekonominin kırılganlığı açısından olumlu bir görünüm verse de dış kaynak ve özellikle doğrudan yabancı sermaye girişlerindeki yavaşlama ve yurt dışına yapılan doğrudan yabancı sermaye yatırımlarındaki artış bu olumlu görüntünün yapısal iyileşmelerden kaynaklanan kalıcı ve sürdürülebilir bir durum olmadığını düşündürmektedir.

2015 yılında ihracat önceki yıla göre %8,7 azalarak 143,9 milyar ABD dolarına gerilerken, ithalat %14,4 azalışla 202,7 milyar ABD dolarına inmiştir. Bu verilere paralel olarak da 2015 yılındaki dış ticaret açığı %25,2 azalarak 63,3 milyar ABD dolarına gerilemiştir.

2014 yılında %65,1 olan ihracatın ithalatı karşılama oranı ise %69,5’e yükselmiştir. Türkiye’nin en büyük ihracat pazarı olan AB ülkelerine yönelik ihracatı EUR/USD paritesindeki azalma paralelinde

43


hareket etmiş ve 2014 yılının aynı dönemine göre %1,5 oranında bir daralma meydana gelmiştir. Yine bu dönemde Rusya, İran, Irak, Mısır gibi önemli ticari ortaklarına yapılan ihracat rakamındaki gerileme ihracat rakamındaki azalışın büyük bir kısmını oluşturmaktadır. 2015 yılında ithalat rakamlarındaki düşüş dikkati çekmektedir. Bu düşüşte enerji fiyatlarındaki düşüş yanında, iç karışıklıklar ve kurlardaki oynaklık paralelinde azalan iç talep etkili olmuştur. Hükümetin revize ettiği OVP’de 2016 yılında ithalatın 210,7 milyar ABD doları, ihracatın ise 155,5 milyar ABD doları civarında gerçekleşeceği öngörülmüştür.

Türkiye’de 2015 yılında GSYH büyümesindeki ılımlı seyrin işgücü piyasasına olumsuz etkilerine rağmen 2007 yılından bu yana süren istihdam artışı devam etmiş ve 7 milyon kişinin üzerinde bir artış rakamına ulaşmıştır. Hizmetler sektörü bu artışın ana faktörü olurken, sanayi sektörünün katkısı bu yıl da sınırlı olmuştur. Hükümetin açıkladığı OVP’de, iç talepteki ılımlı seyrin devam etmesi ve yatırımlardaki zayıflama nedeniyle, işsizlik oranının artışının süreceği ve 2015 yılı sonunda %10,5, 2016 yılı sonunda ise %10,2 olarak gerçekleşeceği tahmin edilmektedir. 2015 yılının ilk on ayında işsizlik oranı %10,5 olarak gerçekleşirken, istihdam edilenlerin sayısı geçen yılın aynı dönemine göre 718 bin kişi artmış ve istihdam oranı %46,2 olmuştur. Aynı dönemde işgücüne katılma oranı 0,6 puan artarak %51,6 olarak gerçekleşmiştir. Bu oranın artışındaki temel etken kadınların işgücüne katılımındaki yükseliştir. Bu artış olumlu olmakla birlikte henüz gelişmiş ülkeler seviyesine yaklaşamamaktadır. İşsizlik oranının değerlendirilmesinde en

önemli kalem olan mevsim etkisinden arındırılmış işsiz sayısı Ekim ayında %10,6 olarak gerçekleşirken, işgücüne katılım oranı ise %51,5 olarak gerçekleşmiştir.

Yeni hükümetin kurulması ve tek parti iktidarının devamı piyasalar tarafından olumlu olarak karşılansa da, sınırımızdaki güçlü jeopolitik riskler, ülkemizde ve dünyada meydana gelebilecek terör olaylarının etkisi, mülteci sorunu, Rusya ile yaşanan gerginlik, AB ekonomilerindeki durgunluk, Çin ve Japonya ekonomisindeki resesyon ihtimali, Fed’in faiz artırımına devam etmesi gibi toplumsal ve ekonomik risklerin 2016 yılında Türkiye ekonomisinin gelişiminde etkili olacağı açıktır. Rusya ile yaşanan kriz sebebiyle meydana gelecek turizm gelirlerindeki azalış ve iki ülke arasındaki zayıflayacak ticaret hacmi 2016 yılında dış ticaret rakamlarını olumsuz etkileyecek ve bunun paralelinde cari açık olumsuz etkilenebilecektir. Fed’in faiz artırımına başlaması ve kademeli olarak devam edeceğini belirtmesinin döviz kurları üzerinde yarattığı baskı ekonomi ve büyüme rakamları için olumsuz sonuçlar doğuracaktır. Öte yandan asgari ücretin 2016 yılında %30 oranında artırılarak 1.300 TL’ye yükseltilmesinin ülke ekonomisi üzerinde henüz net ölçülemeyen önemli etkileri olacaktır. Gerçekleştirilen artışın tüm yükünün işveren üzerinde bırakılmaması bir nebzede olsa hafifletici unsur olmakla birlikte söz konu artışın kısa vadede kayıt dışı istihdam ve buna paralel işsizlik rakamına, ihracat ve enflasyon oranına olumsuz etki etmesi muhtemeldir.

Türkiye’de 2015 yılında GSYH büyümesindeki ılımlı seyrin işgücü piyasasına olumsuz etkilerine rağmen 2007 yılından bu yana süren istihdam artışı devam etmiş ve 7 milyon kişinin üzerinde bir artış rakamına ulaşmıştır.

44


2015 yılında dünya sigorta sektöründe prim üretimi artışları sınırlı kalmış, yatırım gelirlerindeki daralmanın da etkisiyle kârlılık geçmiş yıllara kıyasla daha da düşmüştür.

-->

DünyaSigortacılığınınGenelDurumu

Dünya ekonomisinde devam etmekte olan durgunluğun 2015 yılında dünya sigorta piyasalarına da yansıdığı görülmektedir. Prim üretimi artışları sınırlı kalmış, yatırım gelirlerindeki daralmanın da etkisiyle kârlılık geçmiş yıllara kıyasla daha da düşmüş, bunların sonucu olarak sigorta şirketleri arasındaki rekabetin giderek kızıştığı görülmüştür.

Ekonomik büyüme hızı, gelişmekte olan ülkelerde de geçmiş yıllarda olduğu gibi düşmeye devam etmiştir. Bu durum sigorta sektörünün gelişimini de etkilemekle birlikte, bir diğer önemli etki ABD dolarının değer artışı nedeniyle bu ülkelerin prim hacimlerinin ABD doları bazında daralması olmuştur.

FinansalDurumFinansal Bilgiler ve GöstergelerDünya ve Türkiye Sigortacılığının Genel Durumu ve Beklentiler

Gelişmiş ülkelerde ise 2015’te görülen ılımlı ekonomik toparlanma henüz sigortacılığa yansımamıştır. Artan rekabetin etkisiyle prim artış hızı bu ülkelerde düşmeye devam etmiştir. Bunun bir nedeni de, Euro Bölgesi’nin henüz ekonomik durgunluktan çıkamamış olmasıdır.

Hayat dışı sigorta sektörünün prim üretiminin 2015 yılında %2,5 oranında, 2016 yılında ise bunun biraz üzerine çıkarak %3 düzeyinde bir artış yakalaması beklenmektedir.

Sigorta sektörünün kârlılığı bölgesel olarak değişiklik göstermekle birlikte 2015’te genel olarak durağan seyretmiştir. Yatırım gelirlerinin düşme eğiliminde olması da bir önceki yıla nazaran kârlılık oranında düşüşe neden olmuştur.

2015 yılında dünya genelinde sigorta fiyatları bir çok branşta düşüş göstermiştir. Tüm dünyada sigorta sektörünün sunduğu kapasitedeki artış ve büyük felaket hasarlarının frekans ve şiddetindeki belirgin azalma bu düşüşün en önemli nedenleridir. Bunların yanında, reasürans maliyetlerindeki düşüş de, sigorta fiyatlarındaki düşüşe katkı sağlamıştır. Fiyatlardaki azalma, yangın branşında %5’i aşmış, kaza branşında, bölge bazında değişmekle beraber, ortalama %2 ila %4 oranında değişirken, finansal riskler ve sorumluluk branşlarında ise yaklaşık %5 oranında gerçekleşmiştir.

Hayat dışı sigortacılıkta daralan kâr marjları ve artan rekabet, sigorta şirketlerini teknolojiye giderek daha çok yatırım yapmaya yönlendirmektedir. 2015, bu gelişmenin hızlanarak devam ettiği bir yıl olmuştur. Sigortacılar; veri analizi, bulut bilişim, felaket modellemesi gibi alanlarda ciddi bilişim yatırımlarına yönelmişlerdir. Bu yatırımların başlıca amaçları müşteriye daha kolay ulaşmak, işlem maliyetlerini

HayatDışıSigortacılıkDünyaPrimÜretimiPrimBüyüklüğüReelDeğişim(%)

2016 2015 2014 2013Dünya 3,0 2,5 2,8 3,2Gelişmiş Ülkeler 1,8 1,7 2,0 2,1Gelişmekte olan ülkeler 7,9 5,6 6,3 8,0

45


düşürmek, riskleri daha iyi tanımak, böylece daha iyi risk yönetimi ve kabulü yapmak olmuştur. Gelecekte teknolojinin sigortacılığı daha da artan oranda şekillendirmesi, acenteleri de içerecek şekilde, başta sosyal medya ve mobil uygulamalar olmak üzere tüm kanallarda müşteri ilişkilerinin daha yetkin bir şekilde idare edilmesini sağlaması beklenmektedir.

2015’te klasik sigorta branşlarındaki üretim artışı yavaşlarken özel risklere yönelik yeni ürünlerin giderek yaygınlaştığı görülmüştür. Türkiye de dahil pek çok ülkede giderek artan siber saldırılar, siber risklere karşı teminat sağlayan sigorta ürünlerine yönelik talebin artmasına neden olmuştur. Artan taleple eşzamanlı olarak fiyatlarda da artış görülmesi, bu branşın gelecekte kazanacağı önemin bir habercisi olarak yorumlanabilir.

Yine 2015’te talebin hızla arttığı branşlardan biri de sözleşmesel riskler olmuş, bu branştaki prim artışı yıl ortasında %15’i bulmuştur. Bu konudaki sigortalara olan talebi, başlıca tüm dünyada artan şirket satın alma ve birleşmeleri artırmıştır. Gayrimenkul sektöründeki canlılık ve artan satın almalar, yine bu branştaki tapu sigortalarına olan talebin giderek artmasını sağlamıştır.

2015 yılında felaket hasarları son on yılın ortalaması olan 61 milyar ABD dolarının oldukça altında seyrederek 30,5 milyar ABD doları seviyesinde kalmıştır. 2015 yılında meydana gelen en büyük felaket hasarları, yılın ilk yarısında ABD ve Avrupa’da yaşanan kar yağışı ve fırtınalar olmuştur. Bu hasarların her biri yaklaşık 1 milyar ABD doları civarında gerçekleşmiştir.

Ancak 2015’te gerçekleşen en büyük hasar bir doğal afet değildir. Ağustos ayında Çin’in Tianjin Limanı’nda gerçekleşen ve 3,3 milyar ABD doları tutarında sigortalı hasara yol açması beklenen patlamanın, bugüne dek Asya’da gerçekleşen en büyük insan kaynaklı hasar olması beklenmektedir. Boyutları ve oluş şekli itibarıyla benzerlerinden çok daha büyük olan bu hasar, sigortacıların ve reasürans sektörünün risk algısını değiştirebilecek niteliktedir.

Hayat sigortacılığı sektöründe ise dünya genelinde 2015 yılı ekonomik büyümenin mütevazı düzeyde oluşu, düşük faiz oranları, mali piyasalardaki oynaklık ve düzenlemeler gibi faktörlere rağmen kârlılıkta artış seyri gözlenmektedir. Bu artışta gelişmekte olan piyasalar lokomotif görevi görmektedir. Hayat sigortacılığı, acente odaklı ve kısıtlı ürün seçenekleri ile karakterize olmuş gibi görünse de, dijital teknolojinin nimetlerinden faydalanıp müşteri odaklı açılımlarla dönüşüm yaşamaya devam etmektedir. 2016 yılında hayat sigortacılığının kârlılığında az da olsa yine artış olması öngörülmektedir.

Reasürans piyasalarına baktığımızda reasürans şirketlerinin sermaye büyüklüğünün 2015 yılında daraldığı görülmektedir. Üçüncü çeyrek itibarıyla %1,7 seviyesindeki bu daralma sonucunda reasürans şirketlerinin toplam sermayesi 10 milyar ABD doları azalarak 565 milyar ABD doları seviyesine inmiştir. Bu olgunun en önemli etkenleri ABD dolarının yükselişi ve artan bono faizleri olarak kaydedilmiştir.

2015’te klasik sigorta branşlarındaki üretim artışı yavaşlarken özel risklere yönelik yeni ürünlerin giderek yaygınlaştığı görülmüştür.

46


-->


Buna karşılık, alternatif reasürans sermayesi artarak klasik sermayedeki bu daralmayı fazlasıyla telâfi etmiştir. 2015 yılı üçüncü çeyrek itibarıyla alternatif reasürans sermayesindeki artış %8 olarak gerçekleşmiş ve bu sermaye 69 milyar ABD dolarına ulaşmıştır. Klasik sermayenin %14’üne varan alternatif sermaye, yıllardır azalmakta olan reasürans fiyatlarının 2015 yılında daha da düşmesinin başlıca nedeni olmuştur.

Reasürans fiyatlarının düşmesinde düşük seyreden felaket hasarlarının da etkisi olmuştur. Bir diğer etken, reasörürlerin önceki yıllarda ihtiyacın ötesinde ayırdıkları karşılıkları 2015’te serbest bırakmalarıdır. Reasürans şirketlerinin bu nedenle de artan kârlılığı, reasürans fiyatları üzerindeki aşağı yöndeki baskıya katkıda bulunmuştur.

Buna karşın, reasürans fiyatlarındaki düşüş eğilimi devam ederek fiyatları teknik olarak düşebilecekleri en alt seviyeye yaklaştırmış bulunmaktadır.Çoğu branşta, fiyatların hasar maliyetlerini ancak karşıladığı görülmektedir.

Reasürans arzının önümüzdeki yıl sabit kalması, reasürans talebinin ise artması öngörülmektedir. Bu öngörünün arkasındaki sebeplerden en önemlisi kredi derecelendirme kuruluşlarının ve ülkelerin kanun koyucularının daha fazla reasürans ihtiyacı yaratan Solvency II, C-ROSS gibi mevzuatları yürürlüğe alma aşamasında olmalarıdır. Ek olarak, sigorta şirketlerinin yeni ürünler sunma arayışları sonucu doğacak kapasite ihtiyaçlarının da bu talep artışına katkıda bulunması beklenmektedir. Mesela giderek artmakta olan siber risk sigortaları, toplu saldırıların yaratacağı hasar yükü nedeniyle reasüransın yoğun olarak kullanılacağı bir branş oluşturmaktadır.

2015 yılında, sigorta ve reasürans camiasında satın alma ve birleşme aktivitelerinde ciddi bir artış gerçekleşmiştir. Aon Benfield verilerine göre, 2015 yılında küresel sigorta sektörünün birleşme ve satın alma hacmi 770 anlaşma ile 89 milyar ABD dolarına ulaşmış; bir önceki yıldaki hacmin 701 anlaşma ile 31 milyar ABD doları olduğu dikkate alındığında %187’lik bir değer artışı kaydedildiği gözlenmiştir.

Satın alma ve birleşme aktivitelerindeki bu artışın temel motivasyonları, coğrafi olarak genişlemek, yeni ürünlere ve dağıtım kanallarına ulaşmak, ölçek ekonomilerinden hareketle verimliliği artırmak ve daha sağlam müşteri ilişkileri oluşturmak olarak özetlenebilir. Ek olarak, düşük faiz oranları, sermaye fazlası ve yeni alternatif

sermayenin oluşturduğu rekabet koşulları, satın almaları mevcut sermayeyi daha etkin yönetmek için uygun bir yöntem haline getirmiştir.

Buna karşın, satın alma ve birleşmelerin yatırımcıların bu hedeflerine ulaşmalarında yararlı olduğu konusunda tartışmalar devam etmektedir. Bu konuda neticeyi zaman gösterecektir.

2015 yılında öne çıkan satın alma ve birleşmelerden biri, RenaissanceRe Holdings’in 1,9 milyar ABD dolarlık bir fiyatla Platinum Underwriters Holdings’i satın alması olmuştur. XL Group 4,2 milyar ABD dolarını geçen bir fiyatla Catlin Group’u satın alarak, XLCatlin adıyla operasyonlarını sürdürmektedir. Endurance Specialty Holdings, 1,8 milyar ABD doları bedelle Montpelier Re Holdings’i satın almıştır. 2015’teki en önemli satın almalardan biri de yatırım şirketi Exor’un Partner Re’yi 6,9 milyar ABD doları bedelle alması olmuştur.

Yıllardır üzerinde konuşulan Solvency II mevzuatı 1 Ocak 2016 itibarıyla Avrupa Birliği ülkelerinde uygulamaya geçmiştir. Bu durumun reasürans talebini, dolayısıyla sigorta şirketlerinin masraf düzeylerini artırıcı bir etkisi olması beklenmektedir. C-ROSS mevzuatının da kademeli olarak yürürlüğe girmesi, dünyanın en büyük ikinci ekonomisi olan Çin’in sigorta piyasası üzerinde benzer bir etki yaratacaktır. Bu gelişmelerin uzun süredir gerçekleşmeyen büyük felaket hasarlarıyla ve ekonomik canlanma sonucu artan taleple birleşmesi halinde, 2016 yılında küresel ölçekte sigorta ve reasürans fiyatlarının artması beklenebilir.

Reasürans fiyatlarındaki düşüş eğilimi devam ederek fiyatları teknik olarak düşebilecekleri en alt seviyeye yaklaştırmış bulunmaktadır. Çoğu branşta, fiyatların hasar maliyetlerini ancak karşıladığı görülmektedir.

47


Türkiye’de sigorta sektörü 2014 yılındaki %0,8 reel küçülmesinin ardından çabuk toparlanarak, baz etkisinin de yardımıyla yeniden çift hane nominal oranlara ulaşmış ve 2015 yılında %9,7 reel büyüme gerçekleştirmiştir.

TürkiyeSigortacılığınınGenelDurumuveBeklentiler

Sektörün 2008 yılından beri süregelen reel büyüme trendi 2014 yılında özellikle hayat tarafındaki küçülmenin etkisiyle bozulmuş ve yıl %0,8 reel küçülme ile kapanmıştır. Çabuk toparlanan sektör baz etkisinin de yardımıyla yeniden çift hane nominal oranlara ulaşarak 2015 yılında %9,7 reel büyüme gerçekleştirmiştir. 2015 yılı verilerine göre, hayat dışı branşların toplam üretimdeki payı 27.264 milyon TL ile %87,9 olarak gerçekleşirken, hayat sigortalarının ise 3.761 milyon TL ile %12,1 oranında gerçekleşmiştir.

2015 yılı itibarıyla hayat dışı branşlarda yakalanan %20,1 seviyesindeki nominal büyüme oranın, birçok ekonomik bilinmeyen içermesine rağmen 2016 yılında da bu rakamlara yaklaşacağı ve %15 civarında gerçekleşeceği tahmin edilmektedir.

Hayat dışı sektörde 2015 yılı ilk 9 aylık sonuçlara göre sektörün pazar payının en büyük kısmını oluşturan kara araçları sorumluluk branşında 1.432 milyon TL teknik zarar ortaya çıkmıştır. Bu branşın çok büyük bir kısmını oluşturan trafik alt branşında ise bu zararın 1.660 milyon TL’ye kadar yükseldiği görülmektedir. Diğer araç sigortası branşı olan kara araçları (Kasko) branşında ise 374 milyon TL teknik kâr elde edilmiştir. Kaskodan sonra sektörün en çok kâr elde ettiği diğer branşlar sırasıyla 256 milyon TL ile ferdi kaza ve 185 milyon TL ile sağlık olmuştur. Tüm branşlar toplamında ise teknik zarar rakamı 125 milyon TL seviyesinde gerçekleşmiştir. Bununla birlikte sektör mali tablosuna mali bölümden aktarılan 1.325 milyon

TL’lik tutarın etkisi göz önüne alınmalıdır. Sonuç olarak hayatı dışı sektör 2015 yılı dokuz aylık mali tablolarında 15 milyon TL brüt kâr elde ederken, vergi ve diğer yükümlülüklerin etkisiyle 110 milyon TL net zarar elde etmiştir.

Hazine Müsteşarlığı’nın 5 Aralık 2014 tarihinde yayımlanan ve 1 Ocak 2015 tarihinden itibaren yürürlüğe giren genelgesi kapsamında şirketlerin ayırmış olduğu IBNR karşılıklarının hesaplanma yönteminde değişikliğe gidilmiştir.

2015 trafik branşı açısından oldukça hareketli bir yıl olmuştur. 14 Mayıs 2015 yılında yayımlanıp 1 Haziran 2015’te yürürlüğe giren Karayolları Motorlu Araçlar Zorunlu Mali Sorumluluk Sigortası Genel Şartları kapsamında “eşdeğer parça” kullanımıyla yapılan onarımlar ve kazalardaki aracın değer kaybından doğan zararların da sigorta kapsamına alınmış olması trafik sigortaları branşının teknik dengesini olumsuz yönde etkilemiştir. Ayrıca aynı mevzuatla sektöre, “destekten yoksun kalma” tazminatının hesaplanması ile ilgili önemli değişiklikler ve standardizasyon getirilmiştir. Yine trafik branşında Hazine Müsteşarlığı 27 Ekim 2015 tarihinde yayımladığı yazı ile önemli bir değişikliğe gitmiş ve 2008 yılından bu yana primlerin serbestçe şirketler tarafından belirlendiği Karayolu Motorlu Araçlar Zorunlu Mali Sorumluluk (Trafik) Sigortası poliçe primlerinde ticari araçlar için üst sınır getirmiştir. Araç tipine göre farklılık gösteren söz konusu üst sınır uygulaması 28 Ekim 2015 tarihinde yürürlüğe girmiş ve sigorta sektörüne önemli etki etmiştir.

48


-->


2015 yılı Kasım ayında yapılan seçim vaatleri arasında da yer alan asgari ücret rakamının, 2016 yılı için Asgari Ücret Tespit Komisyonu tarafından brüt 1.647,00 TL, net 1.300,99 TL olarak belirlenmesinin de sigorta sektörüne olumsuz etkileri olacaktır. Karayolları Motorlu Araçlar Zorunlu Mali Sorumluluk Sigortası’nda vefat ve sakatlık tazminatlarının büyük oranda asgari ücret üzerinden hesaplanması sebebiyle, ilgili branşta yüksek olan zarar oranının daha da artacağı ve asgari ücret artışının sektöre ortalama yıllık 2 ile 2,5 milyar TL arası ek yük getireceği öngörülmektedir.

Bu gelişmelere bağlı olarak Karayolları Motorlu Araçlar Zorunlu Mali Sorumluluk Sigortası primlerinde de yüksek oranda artışlar olması kaçınılmaz bir gerçek olarak karşımıza çıkmaktadır.

BranşAdı

2015 2014

ToplamÜretim(TL) ÜretimPayı% ToplamÜretim(TL) ÜretimPayı% Değişim(%)

Kaza 1.196.577.633 4,39 1.035.675.457 4,56 15,54

Hastalık-Sağlık 3.436.286.131 12,60 2.930.346.787 12,90 17,27

Kara Araçları 5.551.397.549 20,36 5.085.067.734 22,39 9,17

Kasko 5.551.397.549 20,36 5.085.067.734 22,39 9,17

Raylı Araçlar 16.835 0,00 10.586 0,00 59,03

Hava Araçları 75.365.723 0,28 58.724.204 0,26 28,34

Su Araçları 176.889.820 0,65 140.455.545 0,62 25,94

Nakliyat 534.078.929 1,96 488.871.753 2,15 9,25

Yangın Ve Doğal Afetler 4.391.714.837 16,11 3.844.573.725 16,93 14,23

Genel Zararlar 2.977.729.279 10,92 2.429.292.744 10,70 22,58

Kara Araçları Sorumluluk 7.486.398.536 27,46 5.528.325.411 24,34 35,42

Trafik 6.941.671.601 25,46 5.070.820.284 22,33 36,89

Hava Araçları Sorumluluk 123.098.712 0,45 92.765.288 0,41 32,70

Su Araçları Sorumluluk 16.758.157 0,06 9.409.070 0,04 78,11

Genel Sorumluluk 758.010.417 2,78 634.407.542 2,79 19,48

Kredi 185.239.267 0,68 138.958.449 0,61 33,31

Kefalet 29.154.217 0,11 26.554.285 0,12 9,79

Finansal Kayıplar 226.583.127 0,83 178.765.763 0,79 26,75

Hukuksal Koruma 95.863.842 0,35 84.360.711 0,37 13,64

Destek 3.165.708 0,01 2.984.038 0,01 6,09

Hayatdışı Toplam 27.264.328.716 87,88 22.709.549.092 87,38 20,06

Hayat Toplam 3.761.410.459 12,12 3.280.003.588 12,62 14,68

Genel Toplam 31.025.739.176 100,00 25.989.552.680 100,00 19,38

49


2015 yılı içinde Anadolu Sigorta faaliyetlerini ve faaliyet sonuçlarını etkileyen mevzuatta meydana gelen değişikliklerden öne çıkanlarına ilişkin özet bilgiler aşağıda sunulmuştur.

KarayollarıMotorluAraçlarZorunluMaliSorumlulukSigortasıveZorunluKarayoluTaşımacılıkMaliSorumlulukSigortasıAsgariTeminatlarıHakkındaSektörDuyurusu(2015/1)

Hazine Müsteşarlığı’nın 24.02.2014 tarih ve 2014/8 sayılı Sektör Duyurusunda, 01.07.2014 tarihi itibarıyla ayakta yolcu taşımasına izin verilen Otobüs (Sürücü dahil 31 ve üstü koltuk) araç türünde düzenlenen ve bu tarihte yürürlükte olan Trafik ve ZKTMS poliçeleri için kaza başına sağlık gideri, sakatlanma ve ölüm asgari teminat limitleri, 2014 yılı için, mevcut teminat tutarına ayakta yolcu sayısı 10 alınarak 1.699.510 TL tutar eklenerek belirlenmesi gerektiği belirtilmiştir. 28.05.2014 tarihli 2014/13 sayılı Sektör Duyurusunda ise 2015 ve sonraki üç yıl için ayakta yolcu için eklenecek tutar belirlenmiştir. 06.05.2015 tarih ve 2015/1 sayılı “Karayolları Motorlu Araçlar Zorunlu Mali Sorumluluk Sigortası ve Zorunlu Karayolu Taşımacılık Mali Sorumluluk Sigortası Asgari Teminatları Hakkında Sektör Duyurusu”nda ise anılan araç türü için 28.12.2014 tarih ve 29219 sayılı Resmi Gazete’de yayımlanan teminat limitlerine ayakta yolcu için 2015-2018 yılları arasında eklenmesi gereken tutar belirtilmiştir.

MotorluAraçSigortalarındaEşdeğerParçaBelgelemeEsaslarınaİlişkinGenelge(2015/2)

Halihazırda trafik sigortası genel şartları kapsamında yapılmakta olan eşdeğer yedek parça tedariki uygulamaları hakkında önemli düzenlemeler getirilmiştir. Bu düzenlemeler kapsamında 01.06.2015 tarihine kadar herhangi bir standardı bulunmayan eşdeğer yedek parçalar ve logosuz orijinal yedek parçalar için 01.06.2015 tarihinden itibaren

belgelendirme zorunluluğu getirilmiştir. Bu zorunluluk, eşdeğer yedek parçalar için 17065 belgesine sahip sertifikasyon kuruluşları tarafından verilecek eşdeğerlik belgesi olmayan yedek parçaların tedarik edilmesini engellemektedir. Bugüne kadar tedariki yapılmakta olan logosuz orijinal yedek parçalar için ise parça üreticileri tarafından verilecek orijinallik belgelerinin temini zorunlu hale gelmiştir.

TaksitleSatışSözleşmeleriHakkındaYönetmelik

‘Kurulacak taksitle satış sözleşmelerinin içeriğini ve şeklini belirleyen Yönetmelik, dayanak aldığı 6502 sayılı Tüketicinin Korunması Hakkında Kanun’un Genel Esaslar başlıklı ikinci kısmın 4. Maddesinde değinilen hususlara paralel olarak sözleşme ve bilgilendirme formlarının en az on iki punto büyüklüğünde, anlaşılır bir dilde, açık, sade ve okunabilir bir şekilde düzenlenmesi gerektiğine hükmetmektedir. Bu açıdan Finansal Hizmetlere İlişkin Mesafeli Sözleşmeler Yönetmeliği ile de benzeşen Yönetmelik, Cayma hakkı süresini mesafeli sözleşmelerden farklı olarak yedi gün ile sınırlamıştır. Diğer uyumlu olunması gereken hususlar aşağıdaki gibidir, -Tüketicinin cayma hakkını kullanması durumunda, satıcı veya sağlayıcı cayma bildiriminin kendisine ulaştığı tarihten itibaren yedi gün içinde almış olduğu bedeli ve tüketiciyi borç altına sokan her türlü belgeyi, tüketiciye hiçbir masraf yüklemeksizin iade etmekle yükümlüdür.

• Satıcı veya sağlayıcının bu maddede belirtilen yükümlülüklere aykırı hareket etmesi veya tüketiciyi cayma hakkı konusunda gerektiği şekilde bilgilendirmemesi durumunda, tüketici cayma hakkını kullanmak için on dört günlük süreyle bağlı değildir. Her halükârda bu süre cayma süresinin bittiği tarihten itibaren bir yıl sonra sona erer.

• Sözleşme öncesi bilgilendirme, sözleşmenin zorunlu içeriği, kapsam dışı sözleşmeler, tüketici ile kredi verenin hak ve yükümlülükleri, cayma hakkı, erken ödeme bilgilendirmesi yapılmış olmalıdır.

• Satıcı, yükümlülüklerini hiç ya da gereği gibi yerine getirmezse tüketiciden herhangi bir bedel talep edemez.

• Haksız şart; tüketiciyle müzakere edilmeden sözleşmeye dahil edilen ve tarafların sözleşmeden doğan hak ve yükümlülüklerinde dürüstlük kuralına aykırı düşecek biçimde tüketici aleyhine dengesizliğe neden olan sözleşme düzenlenemez.

ErasmusPlusKapsamındakiYararlanıcılarınİkametİzniTaleplerindeAranacakÖzelSağlıkSigortasınaİlişkinGenelge(2015/1)

Genelgede belirtilen müşteri kitlesi için poliçe düzenlenmek istenmesi durumunda gerekli olan asgari şartları belirtmektedir.

KefaletveTekRiskSigortalarınaİlişkinGenelge(2015/3)

2015/3 sayılı Genelge içeriğinde yer alan; Hayat Dışı Sigorta branşları arasında bulunan “emniyeti suiistimal” branşı ruhsatnamelerinin yenilenmesi amacıyla 30.01.2015 tarihine kadar Müsteşarlığa iletilmesi gerektiği belirtilmiştir.

SigortaveReasüransileEmeklilikŞirketlerininSermayeYeterliliklerininÖlçülmesineveDeğerlendirilmesineİlişkinYönetmelik

Söz konusu yönetmelik değişikliği ile Sermaye açığının giderilmesine yönelik olarak Kamu otoritesince değişik müdahale aşamaları tanımlanmış ve hesaplama sistematiğinde genel olarak, aktif, yazım ve reasürans riskleri üzerinde etkili olacak şekilde değişikliklere gidilmiştir.

Mevzuata İlişkin Gelişme ve Değişiklikler

FinansalDurumFinansal Bilgiler ve GöstergelerMevzuata İlişkin Gelişme ve Değişiklikler

50


SigortaveReasüransileEmeklilikŞirketlerininSermayeYeterliliklerininÖlçülmesineveDeğerlendirilmesineİlişkinYönetmelikteDeğişiklikYapılmasınaDairTaslakYönetmelik

1- Taslak yönetmelikte topluluk içi işlemler kapsamında; bankalarda tutulan mevduat, bankalardan olan kredi kartı alacakları, bankalar kanalıyla yapılan üretimler ve topluluk içi reasürans şirketlerine yapılan devirler için olumsuz manada ayrışan yeni ve yüksek risk çarpanları öngörülmüştür.

2- Taslak yönetmelikteki bir diğer sonuca etkili önemli değişiklik reasürans riski hesaplamasında reasürör şirketlerinin rating derecesine göre değişen risk bazlı çarpan uygulamasına son verilmek istenmesidir.

TehlikeliMaddelerİçinYaptırılacakZorunluSorumlulukSigortalarınaİlişkinTarifeveTalimattaDeğişiklikYapılmasınaDairTarifeveTalimat

Tehlikeli Madde Zorunlu sorumluluk poliçeleri için hazırlanan tarifelerdeki ölüm ibaresinin, ölüm ve sürekli sakatlık ibaresiyle değiştirildiği sektörle paylaşılmıştır.

DenizAraçlarıZMSSTarifeveTalimatTebliğindeDeğişiklikYapılmasınaDairTebliğTaslağı

Söz konusu taslak 22.04.2015 tarihinde aynı şekliyle mevzuata, dönüştürülmüştür. Taslağa konu teminatın verilmesi amacıyla devlet eliyle Haziran Ayı itibarıyla bir P&I şirketi kurulmuştur (Türk P&I Sigorta A.Ş.). Ürünün sigorta şirketleri açısından zorunlu düzenlenme şartı bulunmamaktadır.

TıbbiKötüUygulamayaİlişkinZorunluMaliSorumlulukSigortasınaİlişkinSektörDuyurusu(2015/3)

İlgili duyuru ile Tıbbi Kötü Uygulama sigorta poliçesi teminatı kapsamında bulunan doktor ve diş hekimlerinin; özel ya da kamu sağlık birimlerinde ya da kendi özel muayenehanelerinde çalışmaları esnasında mesleki sorumlulukları nedeniyle işbu sigorta poliçesini yaptırmak

zorunda oldukları belirtilmektedir. Kendi hesabına çalışan uzman hekimlerin gerek kendi imkanları gerek bir başka sağlık kurumunun imkanlarından yararlanarak gerçekleştirdikleri faaliyetlerinin de bu poliçe teminatı altında olduğu ifade edilmiştir.

ZorunluDepremSigortasıTelefonNumarasıKontrolleriHakkında

Zorunlu Deprem Sigortası poliçelerinde cep telefonu zorunluluğu getirilmiştir.

SigortacılıkHesapPlanındaYeniAltHesapAçılmasınaDair2015/5sayılıSektörDuyurusu(2015/5)

Doğrudan Kefalet (736) ve Dolaylı kefalet (706) TKZ hesaplarının tanımlanmasına yönelik mevzuattır.

FinansalHizmetlereİlişkinMesafeliSözleşmelerYönetmeliği

3. maddenin l fıkrasında sigorta sözleşmeleri açıkça tüketici işlemi olarak tanımlanmıştır. 4. maddede, tüketici sözleşmelerinde bilgilendirme ayrıca düzenlenmiş, sözleşme süresi içinde tüketici aleyhine değişiklik yapılamayacağı hükme bağlanmış, tüketiciden talep edilebilecek masrafların sözleşmeden ayrı bir kağıtta tüketiciye verilmesi zorunlu kılınmıştır, tüketicinin ücret borcu için düzenlenecek kambiyo senedinin sadece “nama yazılı” olabileceği ve her bir taksit için ayrı ayrı düzenlenmesi kuralı getirilmiş; 5. maddede haksız şartlarla ilgili ilkeler konularak bu konuda yönetmelik çıkarılacağı ifade edilmiştir; 6. maddede hizmet sağlamaktan haklı bir sebep olmaksızın kaçınılamayacağı ve başka bir hizmetin alınması şartına bağlanamayacağı düzenlenmiştir; 13 ila 16. maddeler arasında ayıplı hizmetten sorumluluk hükümleri vardır; 18. maddede taksitle satışlarda sigortalı 7 gün içinde sözleşmeden cayabilecektir; 29. ve 38. maddelere göre tüketici ve konut finasmanı kredilerinde tüketicinin talebi olmadan kredi ile ilgili sigorta yaptırılamayacaktır; 42. maddede ön ödemeli konut satışlarında seçenekli olarak konut tamamlama sigortası yaptırılabilecektir;

47. maddeye göre işyeri dışında kurulan sigorta sözleşmeleri yazılı olacak ve tüketici 14 gün içinde cayabilecektir; 49. maddede finansal hizmetlere ilişkin mesafeli sözleşmelerde sözleşme öncesi bilgilendirme ve sigortalının cayma hakkı özel olarak düzenlenmiştir; 51/8. maddede, paket tur düzenleyicilerinin zorunlu sigorta yaptırmaları ile ilgili hükümler vardır; 61. maddede ticari reklamlarla ilgili özel kurallar getirilmiştir; 66 ila 73. maddeler arasında tüketici yargısı özel olarak düzenlenmiştir; 77. maddede birçok ceza yaptırımı öngörülmüştür.

• Sözleşme şartları açık ve anlaşılır bir dille yazılmış olmalı

• Sözleşme öncesi bilgilendirme, sözleşmenin zorunlu içeriği, kapsam dışı sözleşmeler, tüketici ile kredi verenin hak ve yükümlülükleri, cayma hakkı, erken ödeme bilgilendirmesi yapılmış olmalı

• Satıcı, yükümlülüklerini hiç ya da gereği gibi yerine getirmezse tüketiciden herhangi bir bedel talep edemez.

• Haksız şart; tüketiciyle müzakere edilmeden sözleşmeye dahil edilen ve tarafların sözleşmeden doğan hak ve yükümlülüklerinde dürüstlük kuralına aykırı düşecek biçimde tüketici aleyhine dengesizliğe neden olan sözleşme düzenlenemez.

Kurulacak mesafeli satış sözleşmelerinin içeriğini ve şeklini belirleyen Yönetmelik, dayanak aldığı 6502 sayılı Tüketicinin Korunması Hakkında Kanun’un Genel Esaslar başlıklı ikinci kısmın 4. Maddesinde değinilen hususlara paralel olarak sözleşme ve bilgilendirme formlarının en az on iki punto büyüklüğünde, anlaşılır bir dilde, açık, sade ve okunabilir bir şekilde düzenlenmesi gerektiğine hükmetmektedir. Mesafeli Sözleşmeler Yönetmeliğinde Cayma hakkı süresi taksitle satış sözleşmesinden farklı olarak on dört gündür.

-->


51


RücuveSovtajTutarlarınaİlişkinGenelge(2015/6)

2015/6 sayılı genelge kapsamında, metin içeriği ile muhasebe hesaplarında yer alan “gelir” ifadeleri “tutar” ifadeleri ile değiştirilmiş, fiili bakımdan ancak Maliye Bakanlığı tarafından kabul görmesi durumunda işlerlik kazanacak olan “Tahsil edilen rücu ve sovtaj tutarları olumlu/olumsuz farkları” hesabına ilişkin işleyiş açıklanmıştır. Söz konusu hesabın, ilk etapta tahakkuk ettirilen rücu sovtaj gelirleri ile daha sonra fiili olarak tahsil edilen rücu sovtaj gelirleri arasındaki farklar üzerinden çalışması öngörülmüştür.

KarayollarıMotorluAraçlarZorunluMaliSorumlulukSigortasındaİkametgahEsaslıPoliçeTanzimiveAsgariTeminatlarHakkındaSektörDuyurusundaDeğişiklikyapılmasınaİlişkinSektörDuyurusu(2015/6)

24.02.2014 tarih ve 2014/8 sayılı Sektör Duyurusu’nun 1. maddesi aşağıdaki şekilde değiştirilmiştir. “Gerçek kişiler için düzenlenecek Karayolları Motorlu Araçlar Zorunlu Mali Sorumluluk Sigortası poliçelerinde şirketlerin tercihine göre işletenin ikametgah ilinin ya da aracın plaka numarasının temsil ettiği ilin esas alınmasına; tüzel kişiler için ise, bağlı bulunduğu vergi dairesinin bulunduğu il ya da aracın plaka numarasının temsil ettiği ilin esas alınmasına karar verilmiştir.”

KarayollarıMotorluAraçlarZorunluMaliSorumlulukSigortasıPoliçeleriDüzenlenirkenŞirketNev’iDeğişikliklerineİlişkinSektörDuyurusu(2015/7)

21.11.2014 tarih ve 2014/28 sayılı Sektör Duyurusu’nda şirketlerin nev’i değişikliği sonrasında düzenlenecek Trafik Sigortası poliçelerinde hasarsızlık indirimi haklarını dikkate alınması gerektiği belirtilmiştir. 2015/7 sayılı duyuruda ise bu hakkın sadece nev’i değiştiren şirketler ve leasing kiracıları ile sınırlandırılmış olduğu, sigortalı araç malikinin şahıstan şirkete çevrilmesi durumunda ise söz konusu basamak indirim

hakkının kullanılmasına imkan tanımadığı belirtilmiştir. Öte yandan, tarife serbestisi paralelinde, bu durumun tarife priminin belirlenmesinde kullanılan parametreler arasına eklenmesi ile mümkün olabileceği belirtilmiştir.

SigortaveReasüransileEmeklilikŞirketlerininMaliBünyelerineİlişkinYönetmelikteDeğişiklikYapılmasınaDairYönetmelik

7/8/2007 tarihli ve 26606 sayılı Resmî Gazete’de yayımlanan Sigorta ve Reasürans ile Emeklilik Şirketlerinin Mali Bünyelerine İlişkin Yönetmeliğin 7 nci maddesinin birinci fıkrasının sonuna aşağıdaki cümle eklenmiştir. “Müsteşarlık belirli branşlar ve/veya şirketler için bu süreyi kısaltabilir.” Ayrıca, aynı Yönetmeliğin 14 üncü maddesinin başlığı “Aktif azaltıcı işlem yasağı” olarak değiştirilmiş ve aynı maddeye aşağıdaki fıkralar eklenmiştir. “(6) Şirketler, topluluk içindeki aracılarına sigortacılık prensiplerine aykırı olarak diğer aracılarına göre daha yüksek oranda komisyon, ek komisyon ve benzeri ödeme yapamaz, doğrudan veya dolaylı olarak kazanç aktaramaz. (7) Şirketler, topluluk içindeki diğer ortaklıklara ilişkin sigortaları sigortacılık prensiplerine aykırı olarak piyasa rayicinden daha düşük primle yapamaz.”

Verasetveİntikalvergisikonulusektörduyurusu(2015/8)

Bireysel Kredilere bağlı ferdi kaza sigortalarında, banka veya lehtarlara ödeme yapılması durumunda veraset ve intikal vergisi tevkifatı yapılması istenmektedir.

YanlışSigortaUygulamalarınınTespiti,Bildirimi,KaydıveBuUygulamalarlaMücadeleUsulveEsaslarıHakkındaYönetmelikteDeğişiklikYapılmasınaDairYönetmelik

30/4/2011 tarihli ve 27920 sayılı Resmî Gazete’de yayımlanan Yanlış Sigorta Uygulamalarının Tespiti, Bildirimi, Kaydı ve Bu Uygulamalarla Mücadele Usul ve Esasları Hakkında Yönetmeliğin 5 inci

maddesinin birinci fıkrasının (c) bendi aşağıdaki şekilde değiştirilmiştir. “c) Aracı yanlış sigorta uygulamaları: Sigorta aracılarının şirketlere, sigortalılara veya sigorta ilişkisi içerisindeki ilgili kişilere karşı gerçekleştirdikleri yanlış sigorta uygulamalarıdır. Sigorta aracılarının sigorta konusuna ilişkin bariz şekilde bilinmesi gereken özellikleri yanlış girerek sigorta şirketinin hak ettiği primi azaltıcı poliçe istihsal işlemleri bu kapsamda değerlendirilir.”

ZorunluSigortaTakibineİlişkinYönetmelikteDeğişiklikYapılmasınaDairYönetmelik

09.08.2014 tarih ve 29083 sayılı Resmi Gazete’de yayımlanan Zorunlu Sigorta Takibine İlişkin Yönetmelik’in bazı maddelerinde değişiklik yapılmış, yeni maddeler eklenmiştir. Yönetmelik kapsamındaki sigortalar için uygulamada öncelik sırası Müsteşarlık tarafından belirlenir, sigorta şirketleri zorunlu sigortalar için teklif vermek zorundadır, sigorta şirketleri poliçe tanziminden caydırmaya yönelik fiyatlama ve komisyon tespiti yapamaz, portföylerinde Müsteşarlığın belirleyeceği esaslar çerçevesinde dengesizlik bulunan şirketler için SBM Yönetmeliği çerçevesinde tedbir uygulamaya Müsteşarlık yetkilidir.

KarayollarıMotorluAraçlarZorunluMaliSorumlulukSigortasındaTarifeUygulamaEsaslarıHakkındaYönetmelikteDeğişiklikYapılmasınaDairYönetmelik

07.03.2015 tarih ve 29288 sayılı Resmi Gazete’de yayımlanan Karayolları Motorlu Araçlar Zorunlu Mali Sorumluluk Sigortasında Tarife Uygulama Esasları Hakkında Yönetmelikte Değişiklik Yapılmasına Dair Yönetmelik ile Yönetmeliğin 9. maddesinin 2. fıkrası yürürlükten kaldırılmış olup, ZKYTMS poliçesi olan taşımacılar için düzenlenen Trafik sigortası poliçelerinde verilen ZKYTMS indirimi (%20) artık uygulanmayacaktır.

52


-->


BinaTamamlamaSigortasıGenelŞartları

Emniyeti suiistimal branşı dolayısıyla Şirketimizin doğrudan kefalet branşı ruhsatı bulunmakta olup Hazine Müsteşarlığına da dolaylı kefalet branşı ruhsatı için poliçe düzenlemek amacıyla başvuruda bulunmuştur. İlgili genel şartlar tüketici kanunu paralelinde tüketicinin maketten konut alması durumunda mütahit nedeniyle mağdur olunmasına engel olmak amacıyla çıkartılmış olup müteahhidin ölmesi, iflası ya da projenin öngörülenden 12 ay mücbir sebebe bağlı olmayan gecikmeler durumunda konut alan vatandaşın mağduriyetini gidermek amacını taşımaktadır.

TrafikSigortasınınSonlandırılmasınaİlişkinEsaslarHakkındaSektörDuyurusu(2015/13)

09.03.2015 tarih ve 2015/13 sayılı T.C. Başbakanlık Hazine Müsteşarlığı Sigortacılık Genel Müdürlüğü sektör duyurusu ile Trafik Sigortası sözleşmelerinin sonlandırılması esaslara bağlanmıştır. 1. “Mükerrer poliçeye ilişkin olarak, mevcut poliçelerin vadesinin bitimine 30 gün öncesinden itibaren mükerrer poliçe düzenlenebilir. Bu durumda, mükerrer poliçelerin başlama tarihleri dikkate alınmaksızın, bu poliçelerden herhangi birisi gelecek dönem için geçerli olacakken diğerleri mebdeinden (başlangıcından) sonlandırılabilir.

Ayrıca, yeni bir poliçe düzenlemesi veya poliçe yenileme durumlarında, yenileme vadesinden itibaren veya yeni poliçenin tanzim tarihinden itibaren 30 günlük süre içerisinde mükerrer poliçe düzenlenebilir. Bu kapsamda düzenlenen mükerrer poliçeler teminat boşluğu olmayacak şekilde sigortalının talebi üzerine söz konusu 30 günlük süre içerisinde sonlandırılabilir.” 2.“Bu sektör duyusunun 1 inci maddesine istisna olarak, kazanılmış gün primine yıllık poliçe priminin %10’unun ilave edilmesi ile hesaplanacak fesih prim tutarının sigortalı tarafından sigortacıya ödenmiş

olması ve yeni düzenlenecek poliçenin bir önceki münfesih poliçeyle bitiş ve başlangıç tarihlerinin teminat boşluğu olmayacak şekilde birbirlerini izlemesi kaydıyla, trafik sigortası poliçesi sigortalının talebi üzerine sonlandırılabilir.”

BireyselKredilerleBağlantılıSigortalarUygulamaEsaslarıYönetmeliği

MADDE 14 - (1) Dain-i mürtehin bulunan sigorta poliçelerine yönelik; fesih, iptal, teminat içeriklerinin değiştirilmesi ve iştira edilmesi gibi talepler dain-i mürtehinin konuya ilişkin olarak elektronik ortamda veya benzeri araçlarla şirket tarafından bilgilendirilmesinden itibaren üç iş günü sonra sonuç doğurur.

2015/7-MuallakTazminatKarşılığıHesaplamasıileİlgiliGenelgede(2014/16)DeğişiklikYapılmasınaİlişkinGenelge(2015/7)

IBNR hesabı sonucunda bulunan tutarın bir önceki üç aylık dönemki tutardan fazla olması halinde 2015, 2016 ve 2017 yılları için bir önceki üç aylık döneme göre artış tutarının üçer aylık dönemler itibarıyla sırasıyla %25, 30, 35,40,45, 50, 55, 60, 70, 80, 90 ve 100’ü esas alınarak IBNR hesabı yapılabilir. IBNR hesabına ve uygulanan artış oranına ilişkin açıklamaların branşlar bazında ilgili finansal tabloların dipnotlarında ve detaylı olarak aktüerya raporunda yer alması gerekmektedir.

SağlıkSigortalarıGenelŞartlarındaDeğişiklikYapılmasınaDairGenelŞartDeğişikliğiTaslağı

Söz konusu taslak 05.05.2015 tarihinde değiştirilmeden gerçekleşerek duyurulmuştur. Sağlık Sigortası Genel Şartları’na yeni eklenen, “Grup Sigortalarında Bilgilendirme Formu ve Katılım Sertifikası” başlıklı Madde-18, sigorta şirketlerine, grup sözleşmesi kapsamındaki sigortalılara bilgilendirme formu ve katılım sertifikası verme yükümlülüğü getirmektedir. İmza karşılığı

verilmesi istenen ve bir örneğinin şirket tarafından saklanması istenen bu formların, sigortacı ve sigortalının fiziki olarak bir araya gelmesinin söz konusu olmadığı hallerde, elektronik ortamda verilmesini de mümkün kılmaktadır.

Sağlık,Hastalık,FerdiKazaveHayatSigortasıSözleşmelerindeBilgilendirmeFormuİçeriğineİlişkinGenelgeTaslağı

Bilgilendirme Formlarına “Sigorta kapsamına girecek veya giren kişiler, ilgili belgeleri imzalamakla risk değerlendirmesi yapılabilmesi ve tazminat başvurularının sonuçlandırılabilmesi amacıyla sağlık bilgilerinin, sigortalılık kayıtlarının ve diğer bilgilerin Sigorta Bilgi ve Gözetim Merkezinden (SBGM), Sosyal Güvenlik Kurumundan, Sağlık Bakanlığından, sağlık kurum ve kuruluşlarından ve sigorta şirketlerinden edinilmesine ve şirket nezdindeki bahse konu bilgi ve kayıtların SBGM, sigorta şirketleri ve ilgili mevzuatta yetkilendirilen merciler ile paylaşılmasına rıza göstermiş sayılır.” maddesinin eklenmesi gerekmektedir.

ZorunluSigortaTakibineİlişkinYönetmeliğinUygulamasınaDairSektörDuyurusu(2015/15)

Zorunlu Sigortaların takibine ilişkin yönetmelik kapsamına Tehlikeli Madde ve Tehlikeli Atık zorunlu sorumluluk sigortası ile Tüpgaz zorunlu sorumluluk sigortasının alınarak düzenlenen poliçelerin anlık olarak sigorta şirketlerinin bilgi işlem altyapılarından Hatmer’e aktarımının yapılması şartı getirilmiştir.

53


SigortaŞirketlerinceSigortaAcenteleriveTeknikPersonelStatikIPKontrollerineİlişkinSektörDuyurusunaİlişkinSektörDuyurusu(2015/16)

Söz konusu sektör duyurusu, Sigorta acentelerince yapılacak sigorta ürünlerinin satışı ve satışıyla bağlantılı işlemlerin sadece teknik personel yetkisini haiz çalışanlar tarafından yapılması konusunda sigorta şirketlerinin alması gereken tedbirlere ilişkin olarak 26.11.2014 tarihinde yayımlanan, 2014/30 sayılı sektör duyurusu ile ilgili olarak yayımlanmıştır. 2014/30 sayılı sektör duyurusu içeriğinde, sigorta acentelerinde yapılacak poliçe satış ve üretiminin sadece teknik personel tarafından yapılabilmesinin temini için Şirketlerin ivedi olarak bir Statik IP kontrol sistemi oluşturması gerektiği vurgulanmıştır. 2015/16 sayılı sektör duyurusu içeriğinde ise belirtilen kontrol sisteminin hala oluşturulmadığı belirtilmiş ve uyum için 01.10.2015 tarihi son tarih olarak belirlenmiştir.

SigortaAcenteleriYönetmeliğindeDeğişiklikYapılmasınaİlişkinYönetmelik

MADDE 4 - Aynı Yönetmeliğin geçici 1 inci maddesi aşağıdaki şekilde değiştirilmiştir.

“GEÇİCİ MADDE 1 - (1) Bu Yönetmeliğin finansal kiralama ve finansman şirketleri, acentelik sözleşmesi, teknik personel, yardımcı teknik personel ve müdürle ilgili hükümlerine 30/4/2015 tarihine kadar, diğer hükümlerine 22/10/2014 tarihine kadar uyum sağlanır.”

6553-ElektronikTicaretinDüzenlenmesiHakkındaKanun

Kanunun amacı elektronik ticarete ilişkin esas ve usulleri düzenlemektir. Bu kanun, ticari iletişimi, hizmet sağlayıcı ve aracı sağlayıcıların sorumluluklarını, elektronik iletişim araçlarıyla yapılan sözleşmeler ile elektronik ticarete ilişkin bilgi verme yükümlülüklerini ve uygulanacak yaptırımları kapsar.

”MotorluAraçSigortalarındaEşdeğerParçaBelgelemeEsaslarınaİlişkinGenelge”HükümlerineUygunİşlemTesisEdilmesineİlişkinSektörDuyurusu(2015/18)

İlgili genelge eşdeğer parça belgelendirme sürecini düzenlemekte ve Şirketimize aşağıdaki yükümlülükleri getirmektedir. Şirketimizce tedarik edilecek eşdeğer parçalar; TSE ya da IAF (International accreditation Forum) çatısı altındaki akreditasyon kuruluşlarının birinden ISO 17065 standardına uygun olarak akredite edilmiş olan belgeleme kurumlarından alınmış ürün bazlı belgelere haiz olmalıdır. Şirketimizin parça tedarik sistemini 2015/2 ve bağlı genelgeler ile duyurulan yeni mevzuata uygun hale getirilmiş olması gereklidir.

”MotorluAraçlaraİlişkinZorunluSigortalardaTazminatÖdemelerineEsasOlanMaluliyetOranlarıHakkındaSektörDuyurusundaDeğişiklikYapılmasınaİlişkinSektörDuyurusu(2015/17)

Trafik kazası sonucu malul kalan kişiler için özürlü sağlık kurulu raporu vermeye yetkili sağlık kurumlarının yönetmeliğe uygun olarak maluliyet oranları belirlemesi gerektiği ifade edilmiştir. Sigorta şirketlerinin ise; trafik sigortası ve maluliyet teminatı verdikleri motorlu araçlara ilişkin diğer poliçelerinden yapılan başvurularda; kazazedelerin maluliyet oranlarının belirlenmesinde özürlülük ölçütü, sınıflandırılması ve özürlülere verilecek sağlık kurulu raporu yönetmeliğine uygun olarak düzenlenen raporlar üzerinden incelemelerini yapması ve ihtiyaç duyulması halinde heyet raporlarına itiraz prosedürünün uygulanması gerektiği belirtilmiştir.

SigortaAcentelerininSermayeYapısıvePersonelininMeslekiDeneyimiKonusundaSektörDuyurusu(2015/10)

Acente personelinin mesleki deneyimi, eğitim durumu, sermayesi ve sermaye olarak konulabilecek mal varlıklarına ilişkin olarak oluşan tereddütlerin giderilmesi amacıyla istihsal edilen duyurudur. Şirketimiz için herhangi bir yükümlülük getirmemektedir. Acenteler belirtilen kriterleri sağlayarak TOBB levha kaydındaki şube ve acentelik bilgilerini güncellemekle yükümlüdür. Şirketimiz ise almış olduğu şube başvurularında, sektör duyurusunun yayını öncesinde olduğu gibi, levha kaydını kontrol etmek ve kaydında sorun bulunmayan acente şubeleri ile çalışmakla yükümlüdür. Diğer taraftan, mevzuata dair her yeni yayında gerçekleştirildiği üzere, acentelerimize bilgilendirme gönderilmektedir.

KarayollarıTrafikYönetmeliğindeDeğişiklikYapılmasınaDairYönetmelik

17.04.2015 tarihli, 29329 sayılı Resmi Gazete’de yayımlanan “Karayolları Trafik Yönetmeliğinde Değişiklik Yapılmasına Dair Yönetmelik” ile mevcut uygulamalarımızı ilgilendiren değişiklikler Mevcut Yönetmeliğin ”Tanımlar” başlıklı 3. Madde’sinin “c) Araçlara ilişkin tanımlar” başlığı altında yer almaktadır. Yönetmelik uygulamalarımızda herhangi bir değişiklik yapılması ihtiyacı doğurmamıştır.

KaraAraçlarıKaskoSigortasıGenelŞartlarındaYapılanDeğişikliğeİlişkinSektörDuyurusu(2015/20)

Kara Araçları Kasko Sigortası Genel Şartlarında Yapılan Değişikliğe İlişkin Sektör Duyurusu ile getirilen değişiklikler hasar uygulamalarına yöneliktir. Bu değişikliklerin 01.06.2015 tarihi itibarıyla yürürlüğe alınması gerekenlerine ilişkin olarak gereken önlemler alınmıştır. Hasarlı bir aracın hasar tarihindeki rayiç değerinin tespitine ilişkin olarak, poliçede herhangi bir referansın belirlenmemiş olması durumunda Hazine Müsteşarlığı tarafından belirlenen yöntemin uygulanması gerektiğine ilişkin yeni düzenlemenin yürürlük tarihi 01.09.2015’tir.

54


-->


TıbbiKötüUygulamayaİlişkinZorunluMaliSorumlulukSigortasınaİlişkinSektörDuyurusu(2015/21)

TKUZMS sigortasının B.1. maddesinde ‘Sigorta sözleşmesin konusuna ilişkin olarak sigortalının kendisine tazminat talebinde bulunulduğunu öğrendiği ya da zarar görenin doğrudan sigortacıya başvurduğu anda riziko gerçekleşmiş sayılır’ denilmektedir. İlgili duyuruda sigortalının tazminat talebinin öğrenilmesi tarihi savcının uzlaşma teklifini taraflara tebliğ ettiği tarih olarak kabul edileceği ve bu tarih itibarıyla sözleşmeyi düzenleyen şirketin tazminat başvurusundan sorumlu olacağı ifade edilmektedir.

Sağlık,Hastalık,FerdiKazaveHayatSigortasıSözleşmelerindeBilgilendirmeFormuİçeriğineİlişkinGenelge(2015/10)

Hazine Müsteşarlığı tarafından yayımlanan “Sağlık, Hastalık, Ferdi Kaza ve Hayat Sigortası Sözleşmelerinde Bilgilendirme Formu İçeriğine İlişkin Genelge (2015/10)”de bilgilendirme formlarında aşağıdaki ifadenin kullanılması gerektiği belirtilmektedir. “Sigorta kapsamına girecek veya giren kişiler, ilgili belgeleri imzalamakla risk değerlendirmesi yapılabilmesi ve tazminat başvurularının sonuçlandırılabilmesi amacıyla sağlık bilgilerinin, sigortalılık kayıtlarının ve diğer bilgilerin Sigorta Bilgi ve Gözetim Merkezinden (SBGM), Sosyal Güvenlik Kurumundan, Sağlık Bakanlığından, sağlık kurum ve kuruluşlarından ve sigorta şirketlerinden edinilmesine ve şirket nezdindeki bahse konu bilgi ve kayıtların SBGM, sigorta şirketleri ve ilgili mevzuatta yetkilendirilen merciler ile paylaşılmasına rıza göstermiş sayılır.”

SağlıkSigortasıGenelŞartlarındaYapılanDeğişikliğeİlişkinSektörDuyurusu(2015/22)

Genelgedeki değişiklikle getirilen en önemli değişiklik; 10.10.1990 tarihinde yürürlüğe giren Sağlık Sigortaları Genel Şartlarına eklenen 18’inci madde olmuştur.

Söz konusu maddeye göre;

• Grup Sözleşmesi kapsamındaki tüm sigortalılara katılım sertifikası ve bilgilendirme formu verilmesi şartı getirildiği,

• Bilgilendirme formu ve katılım sertifikasının imza karşılığında verileceği ve imzalı belgenin bir nüshasının Şirkette saklanacağı,

• Bilgilendirme formunun sigortalının grup sözleşmesine dahil olmadan önce, katılım sertifikasının ise grup sözleşmesine dahil olmasını müteakip 15 gün içinde verilmesi gerektiği,

• Sigortalı ile sigortacının bir araya gelmesinin mümkün olmadığı durumlarda, ispat yükümlülüğünün sigortacıda olması şartı ile bilgilendirme formu ile katılım sertifikasının elektronik ortamda iletilebileceği,

• Grup sözleşmesi kapsamındaki sigortalıların katılım sertifikası ve bilgilendirme formuna web üzerinde kendilerine özel bir alandan erişebilmesinin sağlanması

gerektiği belirtilmiştir.

MadenÇalışanlarıZorunluFerdiKazaSigortasıTarifeveTalimatıTebliği

06.02.2015 tarih ve 29259 sayılı Resmi Gazete’de yayımlanan Bakanlar Kurulu Kararı ile Maden Çalışanları Zorunlu Ferdi Kaza Sigortası (MÇZFK) ürününün yürürlüğe alınması kararlaştırılmıştır. 06.05.2015 tarihli ve 29347 sayılı Resmi Gazete’de ise Maden Çalışanları Zorunlu Ferdi Kaza Sigortası Tarife ve Talimatı

Tebliği yayımlanmıştır. Yer altı ve yer üstü kömür madenciliği ile kömürden gayri yer altı madenciliği faaliyetlerinde bulunan gerçek ve tüzel kişilerin bu poliçeyi düzenletmeleri gerekmektedir. Kararın yürürlüğe girdiği tarih itibarıyla sigortaya tâbi faaliyeti bulunan gerçek ve tüzel kişiler, aynı veya benzer teminatı sağlayan sigorta poliçeleri bulunup bulunmadığına bakılmaksızın, Kararın yürürlüğe girmesinden itibaren bir buçuk ay içinde Karar çerçevesinde sigorta talebinde bulunmak zorundadırlar.

Buna göre teklif taleplerinin 20.06.2015 tarihine kadar iletilmesi beklenmektedir.

MadenÇalışanlarıZorunluFerdiKazaSigortası(Sigorta)KapsamındaYapılacakRiskİncelemesineİlişkinGenelge(2015/11)

Risk İnceleme Heyeti atamaları SBM sisteminden yapılmakta olup bu genelge ile risk incelemesine ilişkin süreç belirlenmiştir.

TıbbiKötüUygulamayaİlişkinZorunluMaliSorumlulukSigortasındaKurumKatkısınaİlişkinUsulveEsaslaraDairTebliğ(2010/1)’deDeğişiklikYapılmasınaİlişkinTebliğ(2015/9)

Tebliğ sıklıkla tereddütlere neden olan İşyeri Hekimleri ve Acil Nöbeti tutan hekimler için poliçe düzenleme esaslarına netlik getirmektedir. Acil sağlık hizmeti sunmak üzere hastanelerde görevlendirilen hekimler, her durumda ihtisas branşlarına göre poliçe yaptırmalıdırlar. Yalnızca ihtisas branşı 1. Risk Grubunda yer alan ve işyeri hekimi olarak görev yapan hekimler için 2. risk grubunda bulunan “İş ve Meslek Hastalıkları (İşçi sağlığı ve iş güvenliği)” seçilerek poliçe düzenlenmesi gerekmekte, diğer risk gruplarındaki branşlarda ihtisas yapmış işyeri hekimlerinin kendi branşlarında poliçe yaptırması gerekmektedir.

55


ZorunluSigortaTakibineİlişkinGenelge(2015/12)

Zorunlu Sigorta Takibine İlişkin Yönetmeliğin uygulanmasına dair sektör duyurusu (2015/15) çerçevesinde, düzenlemekle yükümlü olunan Tehlikeli Maddeler ve Tehlikeli Atık Mali Sorumluluk sigortası ve Tüp Gaz sorumluluk sigortalarının iptallerinin birtakım kısıtlamalara tabi olduğu ve kısıtlar dahilindeki iptallerin yalnızca gün esaslı olarak yapılabilecekleri belirtilmiştir.

KarayollarıMotorluAraçlarZorunluMaliSorumlulukSigortasıGenelŞartlarıKapsamındaTazminatveGiderlerinÖdenmesineİlişkinGenelge(2015/14)

Genelgede, hak sahibi aracının, bu madde uyarınca Hazine Müsteşarlığınca belirlenen ölçütleri karşılayan, dilediği onarım merkezinde onarılmasını talep edebilir denilmektedir. İlgili düzenleme kapsamında hak sahibinin yetkili, anlaşmalı ve özel tüm servislerde onarım talep edebileceği belirtilmektedir.

GüvenceHesabıKatkıPayındaAsgariMaktuTutarınaİlişkinGenelge(2015/15)

Genelgeye göre otomobil grubu araçlar için 1 Temmuz 2015’ten itibaren düzenlenecek trafik sigortası poliçelerinde Güvence Hesabı’na aktarılacak katkı payı asgari 9 TL olarak belirlenmiştir. Söz konusu maktu tutarın üçte ikisi sigorta ettirenden, geriye kalanı sigorta şirketinden olmak üzere aktarılacaktır. Bununla birlikte, nispi aktarılması gereken tutarın (%2 oranında hesaplanan Güvence Hesabı katkı payı) bahse konu maktu tutardan fazla olması durumunda, aktarımın nispi esasa göre belirlenen tutara göre yapılması gerekmektedir.

MotorluAraçSigortalarındaLogosuzOrijinalParçaBelgelemeEsaslarınaİlişkinGenelge(2015/16)

İlgili genelge ile logosuz orijinal parça kullanımı sadece üretici firmanın bir beyan ile parçanın orijinali ile aynı özelliklere sahip olduğunu belgelemesi şartına bağlamıştır.

MadenÇalışanlarıZorunluFerdiKazaSigortasıHakkındaKarardaDeğişiklikYapılmasınaİlişkinBakanlarKuruluKararı(2015/7707)

Ürünün satışının sorumluluk ruhsatına sahip şirketlerce yapılmasına ilişkin (madde 5-1) düzeltilip ferdi kaza ruhsatına sahip şirketler olarak değiştirilmiştir.

Ayrıca poliçe yürürlükteyken 6. ayda yapılacak risk incelemesi sonucu asgari sigortalama şartlarının kaybedildiğinin tespiti durumunda, tekrar inceleme yapılması ve buna bağlı poliçenin fesih edilmesi ile ilgili süre 1 aydan 4 aya çıkarılmıştır.

SigortaveReasüransBrokerleriYönetmeliği

Mevzuat esasen brokerleri ilgilendirmekle birlikte özellikle brokerlerin sigorta poliçesi düzenleyemeyeceğine ilişkin 17. maddesinin Şirketimiz açısından kritik olabileceği değerlendirilmiştir. Söz konusu maddeye göre brokerlik protokollerinin revize edilmesi ve brokerlerin sistemsel olarak üretim yetkilerinin tamamen kaldırılması gerekmektedir.

KarayollarıMotorluAraçlarZorunluMaliSorumlulukSigortasıGenelŞartları

Yeni genel şartlarla eşdeğer parça kullanımıyla yapılan onarımlar ve kazalarda aracın değer kaybından doğan zararlar da sigorta kapsamına alınmıştır. Bu şekilde kazalarda mağdur tarafın onarım giderleri dışında araçta oluşan değer kayıpları da sigorta şirketleri tarafından ödenmeye

başlanacaktır. Yeni uygulamayla birlikte onarımlarda kullanılacak yedek parça konusunda da sertifikasyon şartı ve eş değer parça kullanımında belli standart getirilmiştir. Ayrıca yeni düzenlemeyle birlikte destekten yoksun kalma tazminat hesaplamalarında hesap yönteminin standartlaştırılması sağlanmıştır. Diğer bir değişiklik ise genel şartların teminat dışında kalan haller bölümünde yapılan düzenlemeyle kusurlu sürücülerin yakınları tarafından ileri sürülecek tazminat başvurularının önüne geçilmek istenmesi olmuştur.

MadenÇalışanlarıZorunluFerdiKazaSigortasıHakkındaKarar

06.02.2015 tarihli, 29259 sayılı Resmi Gazete’de yayımlanan Bakanlar Kurulu Kararı doğrultusunda; yer altı ve yer üstü kömür madenciliği, kömürden gayri yer altı madenciliği faaliyetlerinde bulunan gerçek ve tüzel kişiler için, “Maden Çalışanları Zorunlu Ferdi Kaza Sigortası” yaptırma zorunluluğu getirilmiştir. Söz konusu karar doğrultusunda, maden ruhsatının alınması ve faaliyetin sürdürülmesi, sigortalanmaya elverişli bulunma koşuluna bağlanmış ve madenleri denetleme görevi fiilen sigorta sektörüne verilmiştir. Bilahare 06.05.2015 tarihinde Maden Çalışanları Zorunlu Ferdi Kaza Sigortası Tarife ve Talimatı Tebliği Resmi Gazete’de yayımlanarak yürürlüğe girmiştir. Tebliğe göre Bakanlar Kurulu Kararının 06.05.2015 olan yürürlük tarihinden itibaren bir buçuk ay içerisinde maden işletenlerce sigorta talebinde bulunulması zorunlu tutulmuştur. Bu kapsamda ilk sigortalama taleplerinin 22.06.2015 tarihine kadar gelmesi öngörülmüş, sistemsel hazırlıkların tamamlanma süresi bu tarih baz alınarak planlanmıştır.

56


Mobil dünyada müşteri ile temas noktamız olan Sigortam Cepte uygulaması tüm mobil platformlar için yenilendi. Belirli branşlarda poliçe düzenlenmesi ve hasar ihbarı alınması sağlandı, mevcut hizmetler çeşitlendirildi.

57


Sigorta işlemlerini pratik hale getiren Sigortam Cepte uygulaması yeni güncellemelerle geliştirilmeye devam edilecek.

Sigortam Cepte

Sigortam Cepte uygulaması

58


Anadolu Sigorta’da 2015 Yılına Ait Değerlendirmeler

FinansalDurumFinansal Bilgiler ve GöstergelerAnadolu Sigorta’da 2015 Yılına Ait Değerlendirmeler

2015 - Prim Üretiminin Branşlar Bazında Dağılımı (%)

Anadolu Sigorta’nın faaliyet göstermekte olduğu branşlar hayat sigortaları dışında kalan, kaza, hastalık-sağlık, kara araçları, hava araçları, su araçları, nakliyat, yangın ve doğal afetler, genel zararlar, kara araçları sorumluluk, hava araçları sorumluluk, genel sorumluluk, kredi, finansal kayıplar ve hukuksal koruma sigortasıdır.

PrimÜretimleriveTeknikSonuçlar

2015 yılında Anadolu Sigorta’nın prim üretimi 3.611 milyon TL’ye ulaşmıştır.

Toplam portföy içinde %28,9 ile en yüksek pay kara araçları sorumluluk branşındadır. Kara araçları sorumluluk branşının ardından sırasıyla kara araçları, yangın ve doğal afetler ile hastalık-sağlık branşları gelmektedir.

Branş Dağılım(%)

Kara Araçları Sorumluluk 28,9

Kara Araçları 23,4

Yangın ve Doğal Afetler 17,7

Hastalık-Sağlık 9,1

Genel Zararlar 8,3

Genel Sorumluluk 3,4

Kaza 3,0

Su Araçları 2,4

Nakliyat 2

Hava Araçları Sorumluluk 0,7

Hava Araçları 0,5

Finansal Kayıplar 0,4

Hukuksal Koruma 0,2

Kredi 0

59


3.6

10.6

74

8.6

17

13.7

48

1.33

3

122

.875

26

.13

3

1.0

42

.78

0

637.

516

29

8.8

21

70.9

02

84

.93

6

18.5

43

845

.727

328

.34

2

3.0

04

.83

0

7.6

06

8.5

00

1.12

7105

.013

30

.20

5

780

.421

50

3.2

59

23

9.2

16

66

.019

67.0

21

12.5

63

824

.14

3

279

.98

3

PrimÜretimi2014-2015(bin TL)

Kaz

a

Has

talık

-Sağ

lık

Kar

a A

raçl

arı

Hav

a A

raçl

arı

Su A

raçl

arı

Nak

liyat

Yan

gın

ve D

oğal

A

fetl

er

Gen

el Z

arar

lar

Kar

a A

raçl

arı

Soru

mlu

luk

Hav

a A

raçl

arı

Soru

mlu

luk

Gen

el

Soru

mlu

luk

Kre

di

Fina

nsal

K

ayıp

lar

Huk

uksa

l K

orum

a

Topl

am

110

.40

0

79.7

55

2014 2015

60


PrimÜretimi(bin TL)



110

.40

032

8.3

42

845

.727

15

15

15

79.7

5527

9.9

83

824

.14

3

14

14

14

ÖdenenHasar(bin TL)



15.7

352

65.1

0755

3.6

04

15

15

15

11.2

43

211.

84

353

1.2

27

14

14

14

Hasar/PrimOranı(%)

Hasar/PrimOranı(%)

Hasar/PrimOranı(%)

23

,88

6,1

74

,4

15

15

15

15,2

82

,270

,6

14

14

14

TeknikKârlılıkOranı(%)



42

,38

,0

15

15

15

48

,21,

310

,4

14

14

14

Kaza

2015 yılında kaza sigortalarında prim üretimi bir önceki yıla göre %38,4 oranında artarak 110.400 bin TL olurken 15.735 bin TL hasar ödemesi yapılmıştır. 2015 yılında kaza branşının teknik kârı %21,6 oranında artarak 46.698 bin TL olarak gerçekleşmiştir.

Hastalık-Sağlık

2015 yılında hastalık-sağlık branşında bir önceki yıla göre %17,3 oranında artışla 328.342 bin TL prim üretimi elde edilirken 265.107 bin TL hasar ödemesi yapılmıştır. 2015 yılında hastalık-sağlık branşında 15.283 bin TL teknik zarar elde edilmiştir.

KaraAraçları

Kara araçları sigortalarında 2015 yılında prim üretimi bir önceki yıla göre %2,6 oranında artarak 845.727 bin TL olmuştur. Aynı dönemde hasar ödemeleri de %4,2 oranında artarak 553.604 bin TL’ye yükselmiştir. 2014 yılında 85.313 bin TL teknik kâr gerçekleşen branşta, 2015 yılında teknik kâr rakamı 67.264 bin TL olarak gerçekleşmiştir.


-->

-4,7

61





18.5

43

84

.93

670

.90

2

15

15

15

12.5

6367

.021

66

.019

14

14

14




15.0

1447

.361

17.3

16

15

15

15

4.7

98

57.5

60

20

.452

14

14

14

Hasar/PrimOranı(%)

Hasar/PrimOranı(%)

Hasar/PrimOranı(%)

66

,44

6,4

15

15

15

107,

325

,6

14

14

14




13,6

28

,2

15

15

15

61,9

-5,2

34

,5

14

14

14

HavaAraçları

Hava araçları sigortaları prim üretimi 18.543 bin TL olarak gerçekleşirken hasar ödemeleri 2014 yılına göre %212,9 oranında artışla 15.014 bin TL olarak gerçekleşmiştir. Hava araçları branşında 2015 yılında 12.339 bin TL teknik zarar oluşmuştur.

SuAraçları

2015 yılında, su araçları sigortaları prim üretimi, bir önceki yıla göre %26,7 oranında artarak 84.936 bin TL olarak gerçekleşmiştir. İlgili branşta 2014 yılında 57.560 bin TL olarak gerçekleşen ödenen hasar rakamı 2015 yılında %17,7 oranında azalarak 47.361 bin TL olarak gerçekleşmiştir. 2014 yılında 3.506 bin TL teknik zarar edilen su araçları branşında, ödenen hasar rakamındaki azalışa ve prim artışına paralel olarak 2015 yılında 11.588 bin TL teknik kâr gerçekleşmiştir.

Nakliyat

2015 yılında nakliyat sigortaları prim üretimi %7,4 oranında artış göstermiş ve 70.902 bin TL olarak gerçekleşmiştir. Nakliyat sigortalarında ödenen hasar miktarı 17.316 bin TL olurken teknik kâr 19.997 bin TL olarak gerçekleşmiştir.

-33

6,1

-66

,5

33

,7

62





637.

516

29

8.8

211.

04

2.7

80

15

15

15

50

3.2

59

23

9.2

1678

0.4

21

14

14

14




221

.00

018

6.6

1355

8.1

37

15

15

15

129

.415

110

.22

04

42

.93

4

14

14

14

Hasar/PrimOranı(%)

Hasar/PrimOranı(%)

Hasar/PrimOranı(%)

63,8

78,5

105

,9

15

15

15

51,5

67,9

82

,3

14

14

14




5,1

15

15

15

12,6

3,6

8,0

14

14

14

YangınveDoğalAfetler

2015 yılında yangın ve doğal afetler sigortaları prim üretimi %26,7 oranında artarak 637.516 bin TL olarak gerçekleşirken 221.000 bin TL hasar ödemesi yapılmıştır. 2015 yılında teknik kâr 32.401 bin TL olarak gerçekleşmiştir.

GenelZararlar

2015 yılında genel zararlar sigortaları prim üretimi %24,9 oranında artarak 298.821 bin TL olarak gerçekleşmiştir. Bu dönemde 186.613 bin TL hasar ödemesi yapılırken, teknik kâr rakamı 10.890 bin TL olarak gerçekleşmiştir.

KaraAraçlarıSorumluluk

Anadolu Sigorta prim üretiminde en yüksek paya sahip olan kara araçları sorumluluk sigortalarında prim üretimi 2015 yılında %33,6 oranında artarak 1.042.780 bin TL olarak gerçekleşirken 558.137 bin TL hasar ödemesi yapılmıştır. Kara araçları sorumluluk branşında 2015 yılı sonunda 127.001 bin TL teknik zarar gerçekleşmiştir.


-->

12,2

0,4

63





26

.13

312

2.8

751.

333

15

15

15

30

.20

510

5.0

131.

127

14

14

14




1.57

5

20

4,1

51.0

40

461

15

15

15

29

6

92,0

32.2

43

778

14

14

14

Hasar/PrimOranı(%)

Hasar/PrimOranı(%)

Hasar/PrimOranı(%)

48

,60

,0

15

15

15

42

6,8

91,0

14

14

14




50

,4

15

15

15

1,7

-12

0,6

14

14

14

HavaAraçlarıSorumluluk

Hava araçları sorumluluk sigortaları branşında 2015 yılında prim üretimi %13,5 oranında azalarak 26.133 bin TL olarak gerçekleşmiştir. Bu branşta teknik kârlılık oranı -%7,5, teknik zarar rakamı 1.950 bin TL düzeyinde gerçekleşmiştir.

GenelSorumluluk

2015 yılında genel sorumluluk branşında prim üretimi %17,0 artarak 122.875 bin TL olarak gerçekleşmiştir. Ödenen hasarlar 32.243 bin TL’den 51.040 bin TL’ye yükselirken teknik denge 126.639 bin TL zarardan 61.933 bin TL teknik kâra dönmüştür.

Kredi

Kredi sigortaları branşında 2015 yılında 1.333 bin TL prim üretimi gerçekleşirken 461 bin TL hasar ödemesi yapılmıştır. İlgili branşta 2015 yılı faaliyetleri sonucunda 326 bin TL teknik kâr gerçekleşmiştir. 24

,5

-119

,6

-7,5

64





13.7

48

8.6

173

.610

.674

15

15

15

8.5

00

7.6

06

3.0

04

.83

0

14

14

14




8.0

08

181

1.9

41.1

49

15

15

15

26

162

1.55

3.1

97

14

14

14

Hasar/PrimOranı(%)

Hasar/PrimOranı(%)

Hasar/PrimOranı(%)

1,3

81,6

0

15

15

9,0

77,

70

1514

14

14

2,9

0

15

4,0

0

14




10,5

15

15

30

,2

89,

0

83

,0

14

14

FinansalKayıplar

2015 yılında finansal kayıplar branşında 13.748 bin TL prim üretimi gerçekleşirken 8.008 bin TL hasar ödemesi yapılmıştır. Finansal Kayıplar branşında cari yıl sonunda 1.438 bin TL teknik kâr elde edilmiştir.

HukuksalKoruma

Hukuksal koruma sigortaları branşında 2015 yılında prim üretimi 8.617 bin TL olarak gerçekleşmiştir. Bu branşta cari yılda %89,0 teknik kârlılık oranı ile 7.671 bin TL teknik kâr elde edilmiştir.

Toplam

Anadolu Sigorta’nın 2015 yılında toplam prim üretimi %20,2 oranında artarak 3.610.674 bin TL seviyesine ulaşırken ödenen hasar rakamı %25,0 artarak 1.941.149 bin TL olarak gerçekleşmiştir. Hasar prim oranındaki 3,9 puanlık yükselişe paralel olarak teknik kâr rakamı %14,5 oranında azalarak 103.634 bin TL olarak gerçekleşmiştir.


-->

33,9

-9,2

65


YatırımGelirleri

2015 yılında yatırım gelirleri %42,1 artarak 368.013 bin TL olarak gerçekleşmiştir.

2015 yılında vadeli mevduat faiz gelirinden 148.344 bin TL, devlet tahvili ve özel sektör tahvili itfa gelirlerinden 25.549 bin TL hisse senedi temettü gelirlerinden ise 9.858 bin TL gelir yazılmıştır.

Cari dönemde finansal yatırımlardan 9.642 bin TL satış geliri elde edilmiş olup bu bakiyenin 3.289 bin TL tutarındaki kısmı

tahvil ve bono satışlarından, 3.254 bin TL tutarındaki kısmı hisse senedi satışlarından, 1.784 bin TL tutarındaki kısmı yatırım fonu satışlarından kaynaklanmıştır. Bu tutarlar dışında kalan 1.315 bin TL’lik kısım ise repo işlemine konu finansal varlıkların satımından kaynaklanan gelirlerden oluşmaktadır.

Hisse senedi, tahvil ve bono, yatırım fonları, repo ve vadeli mevduatların değerleme gelirlerinden oluşan finansal yatırımların değerlemesi hesabı da 33.543 bin TL gelir etkisi yaratmıştır.

Cari dönemde 109.290 bin TL tutarında kambiyo kârı oluşmuş, iştiraklerden gelirlerimiz ise 18.000 bin TL olarak gerçekleşmiştir.

Anadolu Sigorta ayrıca 2015 yılında, muhasebe politika değişikliğine giderek, gayrimenkullerin piyasa değeriyle değerlemeye başlamış, bu değerleme sonucunda 7.458 bin TL gelir elde etmiştir. Ayrıca gayrimenkul satış ve kira işlemlerinden de 5.221 bin TL gelir sağlanmıştır.

YatırımGiderleri

2015 yılında yatırım giderleri %38,7 artarak 382.414 bin TL olarak gerçekleşirken, bu giderler içinde en büyük payı 276.543 bin TL ile teknik bölüme aktarılan yatırım gelirleri oluşturmuştur. 01.01.2008 tarihinden itibaren yürürlüğe giren Hazine Müsteşarlığı’nın Mali

Tablolarda Kullanılan Anahtarların Usul ve Esaslarına İlişkin Genelgesine istinaden teknik karşılıkları karşılayan varlıkların yatırım geliri teknik bölüme aktarılmıştır. Söz konusu aktarım yöntemine göre teknik bölüme aktarılan yatırım gelirleri geçmiş yıla oranla %45,2 ’lik bir artışla 276.543 bin TL olarak gerçekleşmiştir.

YatırımGeliri(binTL) 2015 2014 Değişim(%)Finansal Yatırımlardan Elde Edilen Gelirler 183.751 130.175 41,2Finansal Yatırımların Nakde Çevrilmesinden Elde Edilen Kârlar 9.642 31.151 -69,0Finansal Yatırımların Değerlemesi 33.543 19.421 72,7Kambiyo Kârları 109.290 59.971 82,2İştiraklerden Gelirler 18.000 16.000 12,5Arazi, Arsa ile Binalardan Elde Edilen Gelirler 12.678 1.815 598,5Türev Ürünlerden Elde Edilen Gelirler 675 206 227,7Diğer Yatırımlar 434 189 129,6Toplam 368.013 258.928 42,1

YatırımGideri(binTL) 2015 2014 Değişim(%)Faiz Dahil Yatırım ve Yönetim Giderleri -939 -137 587,5Yatırımlar Değer Azalışları -2.824 -3.510 -19,5Yatırımların Nakde Çevrilmesinden Elde Edilen Zararlar -9.629 -7.713 24,8Teknik Bölüme Aktarılan Yatırım Gelirleri -276.543 -190.509 45,2Türev Ürünler Sonucunda Oluşan Zararlar -75 -185 -59,5Kambiyo Zararları -61.168 -49.954 22,4Amortisman Giderleri -31.236 -23.662 32,0Toplam -382.414 -275.670 38,7

66


FinansalDurumFinansal Bilgiler ve Göstergeler - Anadolu Sigorta’da 2015 Yılına Ait DeğerlendirmelerŞirket Sermayesine İlişkin Değerlendirme ve Tespitler

-->

DiğerFaaliyetlerdenGelirveKârlarileGiderveZararlar

Diğer faaliyetlerden gelir ve kârlar ile gider ve zararlar hesabı 2015 yılı sonunda -23.656 bin TL olarak gerçekleşmiştir. Söz konusu hesap bakiyesinin önemli kısmı -25.546 bin TL ile karşılıklar hesabından kaynaklanırken ertelenmiş vergi yükümlülüğü hesabı 6.510 bin TL tutarında gider etkisi yaratmıştır.

FaaliyetSonuçları

Anadolu Sigorta’nın 2015 yılına ilişkin bazı rasyoları karşılaştırmalı olarak aşağıda sunulmuştur.

2016 yılında sigorta sektörünün büyümeye devam etmesi öngörülmekte olup, Anadolu Sigorta’nın hedefi kaliteli hizmet, liderlik, yenilikçilik ve müşteri odaklılık kavramlarını geliştirerek reel üretim artışı sağlamak ve sürdürülebilir bir kâra ulaşmak olacaktır. Teknik sonuçlar yakından takip edilerek özellikle kârlı olmayan branşlarda hasar prim oranları iyileştirilmek suretiyle teknik kârlılığın arttırılması hedeflenecektir. Şirket stratejik hedeflerine ulaşmak için bugüne kadar olduğu üzere kaliteli hizmet anlayışından ödün vermeden hizmetlerini

sigortalılarına sunmaya devam ederken marka değerini daha da arttırmayı arzulamaktadır.

ŞirketSermayesineİlişkinDeğerlendirmeveTespitler

Önümüzdeki yıllarda sigortacılık sektöründe şirketlerin karşılaşacağı en önemli hususlardan biri büyümeye paralel olarak ortaya çıkabilecek sermaye ihtiyaçlarının karşılanması ve sermayenin iyi yönetilmesi olacaktır.

Anadolu Sigorta’da büyüme ve kârlılık hedeflerine yönelik planlamalar sermaye gereksinimleri de gözetilerek hazırlanmaktadır. Şirket sermayesinin mevzuattaki gereksinimler dikkate alınarak yeterli seviyede olmasına özen gösterilmektedir. Sermaye yeterliliğine ilişkin bilgiler finansal dipnotların ilgili bölümünde yer almaktadır.

DiğerFaaliyetlerdenGelirveKârlarileGiderveZararlar(binTL) 2015 2014 Değişim(%)Karşılıklar Hesabı -25.546 -20.361 25,5Reeskont Hesabı 1.459 -3.360 -143,4Ertelenmiş Vergi Hesabı -6,510 7.396 -Diğer Gelir ve Kârlar 7.600 5.142 47,8Diğer Gider ve Zararlar -659 -554 19,0Toplam -23.656 -11.736 101,6

2015 2014Teknik Kârlılık Oranı %2,9 %4,0Hasar - Prim Oranı %81,6 %77,7Özsermaye Kârlılık Oranı %5,3 %6,8Aktif Kârlılık Oranı %1,3 %1,9

2015 2014 Değişim(%)Teknik Bölüm Dengesi 103.634 121.260 -14,5Yatırım Gelirleri 368.013 258.928 42,1Yatırım Giderleri -382.414 -275.670 38,7Diğer Faaliyetlerden Gelir ve Kârlar ile Gider ve Zararlar -23.656 -11.736 101,6Toplam 65.576 92.782 -29,3Kâr/Zarar (Brüt) 65.576 92.782 -29,3Vergi Karşılığı -1.770 -21.082 -91,6Kâr/Zarar (Net) 63.806 71.670 -11,0

67


• Şirketimizin ortaklar ve kâra katılan diğer kişiler için uygulanan kâr dağıtım esasları, Türk Ticaret Kanunu, Sermaye Piyasası Mevzuatı ve Esas Sözleşmemizdeki ilgili düzenlemelere tabidir.

• Yönetim Kurulumuzun, Genel Kurulumuzun onayına sunduğu kâr dağıtım teklifleri Pay Sahiplerimizin beklentileri ile Şirketimizin büyüme gereği arasındaki hassas dengenin bozulmamasını sağlayacak şekilde, Şirket’in faaliyetlerine ilişkin geleceğe yönelik beklentilerini, sermaye yeterlilik hedeflerini ve sermaye piyasalarındaki şartları da göz önünde bulundurarak ve Şirketimizin kârlılık durumunu dikkate alarak hazırlanmaktadır.

• Yönetim Kurulumuzca, net dağıtılabilir dönem kârının en az %30’unun bedelsiz hisse şeklinde ve/veya nakden dağıtılmasının Genel Kurul’a teklif edilmesi esasına dayanan bir kâr dağıtım politikası benimsenmiştir.

• Yasal kayıtlara göre hesaplanan net dağıtılabilir dönem kârının, Şirketimiz ödenmiş sermayesinin %5’inin altında kaldığı hallerde Yönetim Kurulumuz Genel Kurul’a kâr payı dağıtılmamasını teklif edebilir.

• Kâr payı dağıtım işlemlerimiz genel kurul toplantısının yapıldığı hesap dönemi sonuna kadar tamamlanmak suretiyle gerçekleştirilmektedir.

• Esas sözleşmemiz uyarınca, birinci kâr payının ayrılmasından sonra kalan tutarın en fazla %3’üne kadar ve üç maaş ile sınırlı olmak üzere çalışanlarımıza kâr payı ödenmektedir.

• Şirketimiz Sermaye Piyasası mevzuatında düzenlenen usul ve esaslara uyulmak kaydıyla temettü avansı dağıtabilir.

• Şirketimizde imtiyazlı hisse bulunmamaktadır.

• Şirketimizde kurucu intifa senedi ile Yönetim Kurulu Üyelerimize kâr payı verilmesi uygulaması bulunmamaktadır.

Kâr Dağıtım Politikası

FinansalDurumKâr Dağıtım Politikası

68


2015 yılında websitesi kullanıcı deneyimi gözetilerek yenilendi ve tasarımı mobil cihazlarla uyumlu hale getirildi. Anadolu Sigorta Online Bireysel Şube’ye eklenen yeni bir fonksiyon ile hasar sürecine ilişkin eksik evrakların Şirket’e iletilebilmesi sağlandı.

69


Anadolu Sigorta Online Bireysel Şubesi’nde 2015 yılsonu itiariyle toplam 140 bine yakın oturum açıldı.

Anadolu Sigorta kurumsal websitesi, 2015 yılında 5 milyona yakın kez görüntülendi.

140 Bin5 Milyon

Anadolu Sigorta Online Bireysel Şubesi

70


RisklerveYönetimOrganınınDeğerlendirmesiRisk Türleri İtibarıyla Uygulanan Risk Yönetimi Politikalarına İlişkin Bilgiler

Şirket risk politikaları ve bunlara ilişkin uygulama usulleri yönetim kurulu tarafından oluşturularak yürürlüğe konulan ve üst düzey yönetim tarafından uygulanan yazılı standartları ihtiva etmektedir.

Uluslararası uygulamalara paralel olarak sigortalama riski, kredi riski, piyasa riski, operasyonel risk ve Şirketin sunduğu hizmetlerden suç gelirlerinin aklanması ve terörün finansmanı amacıyla yararlanılması kapsamındaki risk türleri itibarıyla Yönetim Kurulunca belirlenerek yürürlüğe girmiş bulunan bu politikalar, risk yönetimi fonksiyonunun organizasyonunu ve kapsamını, risklerin ölçülme usullerini, Şirket Risk Yönetimi Komitesi’nin görev ve sorumluluklarını, risk limitlerinin saptanma usullerini, limit ihlallerinin oluşması durumunda izlenecek yolları, çeşitli olay ve durumlarda verilmesi zorunlu onay ve teyitleri içeren genel nitelikli standartlardır.

Sigortalama, kredi, piyasa ve operasyonel risklerin yanı sıra bu risklerin karşılıklı ve zincirleme etkileşiminden kaynaklanan riskler de söz konusu olabilmektedir. Bu itibarla aktif ve pasif pozisyondan kaynaklanan tüm risk unsurlarının bütünleşik olarak gözetilmesi esastır. Şirketin uzun dönem varlık ve yükümlülük dağılımındaki temel strateji getirinin maksimize edilmesi amacına hizmet etmek üzere, en uygun likidite riski düzeyinde, varlık ve yükümlülükler arasında uyumun sağlanmasıdır. Bu çerçevede aşağıdaki hususlar önemle gözetilir.

• Şirketin para ve sermaye piyasalarındaki faaliyetinin temel amacı mümkün olan en yüksek getirinin belirli bir risk düzeyinde elde edilmesidir. Varlık yatırımlarındaki öncelikler sırasıyla güvenli yatırım, likidite ve getiridir.

• Varlıkların yatırıma yönlendirilmesinde; piyasa ve likidite riskleri ile portföy temerküz riski, bilinen ya da tahmin edilebilen geçici vergi, kurumlar vergisi, reasürör ödemeleri ve hasar ödemeleri gibi yüksek tutarlı borçlar ve sigortacılık faaliyetinden kaynaklanan alacaklar dikkate alınır.

• Varlık portföyü senaryo analizi ve stres testleri yolu ile faiz oranı, kur ve hisse senedi fiyat düzeyi yönünden çeşitli şoklara tabi tutularak sınanır. Söz konusu analizler asgari olarak üçer aylık dönemler itibarıyla yerine getirilir.

• Herhangi bir dönem itibarıyla bilinen yükümlülüklerin yanı sıra olası katastrofik riskler için de ayrıca hasar fazlası anlaşmasının alt limiti kadar nakit döviz pozisyonunun tutulmasına azami dikkat gösterilir.

Şirketin risk toleransı, uzun vadeli stratejiler, öz kaynak olanakları, sağlanacak getiriler ile genel ekonomik beklentiler dikkate alınarak Yönetim Kurulu tarafından belirlenir ve risk limitleri ile ifade edilir. Tesis edilen limitlerde oluşan aşımlar Risk Yönetimi ve İç Kontrol Müdürlüğü’nce, politikalarda belirlenen usuller doğrultusunda, ilgili dönemdeki piyasa koşulları da dikkate alınarak Genel Müdüre ve Yönetim Kuruluna raporlanır.

Risk Yönetimi Politikalarının uygulanmasından Üst Yönetim sorumludur. Politikalara uyumun sağlanması bakımından Üst Yönetim, Genel Müdür, Genel Müdür Yardımcıları ile ilgili Birim Müdürleri ve Bölge Müdürlerini ifade eder. Diğer taraftan, risk yönetimi süreçlerinin parçası olarak kabul edilen işlemleri yerine getiren tüm yetki sahipleri, süreçteki görevleri çerçevesinde yaptıkları işler ile kendilerince sağlanan ve kararların oluşturulmasına mesnet teşkil eden her türlü veri ve bilginin doğruluğu ve güvenilirliğinden ayrıca sorumludur.

1-SigortalamaRiskiPolitikası

Sigortalama riski, olup olmayacağı belli olmayan doğal riskler ile olacağı kesin olarak bilinen, ancak ne zaman olacağı belli olmayan olaylara teminat verme faaliyetini sürdürülebilir bir ticari kazanca dönüştürme sürecinde, esas olarak sigortacılık tekniğinin doğru ve etkin olarak uygulanamamasından kaynaklanabilecek riskler olarak tanımlanmaktadır. Sigortalama Riski Politikalarının kapsamını riske verilecek teminatın koşulları ve fiyatı, devrine karar verilen riskler için ise verilen teminatların hangilerinin hangi tutarlara kadar ve kimlere devredileceğinin belirlenmesinde uygulanacak esaslar ile risk portföyü hasar frekansının etkin olarak izlenmesine yönelik çalışmaların yeterli sıklıkta ve isabetli reasürans stratejilerinin oluşturulabilmesine olanak tanıyacak nitelikte yapılması ile ilgili izleme ve raporlama sistemi oluşturmaktadır.

Risk Türleri İtibarıyla Uygulanan Risk Yönetimi Politikalarına İlişkin Bilgiler

71


Sigortacılık riskinin yönetimi, risk portföyünün zarar yaratma potansiyeli düşük riskler ile oluşturulması esasına dayanır. Kötü risk seçimi ve yanlış poliçe fiyatlamasının önüne geçilmesi ve isabetli reasürans politikalarının oluşturulabilmesi amacıyla risk portföyü hasar frekansı ve hasar şiddetinin etkin olarak izlenmesi sağlanır. Risk portföyü acente, branş, sektör, bölge, marka, model, tarife, ürün, müşteri ve sair parametreler itibarıyla ayrı ayrı izlenir.

Hasar performansının ölçümü, mevzuata uyumun izlenmesi ve sigortalama riski kontrollerinin etkinliğine ilişkin bilgilendirmenin sağlanması için kapsamlı bir sigortalama riski raporlama sisteminden yararlanılır. Portföyün risklilik durumu; icracı müdürlükler ve Risk Yönetimi ve İç Kontrol Müdürlüğü tarafından Genel Müdüre ve Yönetim Kurulu’na düzenli olarak raporlanır.

2-KrediRiskiPolitikası

Kredi riski, Şirkete borçlu olan sigortalılar, acenteler, reasürörler, fronting şirketleri, koasürans şirketleri ve sair tarafların yükümlülüklerini kısmen ya da tamamen yerine getirmemelerinden dolayı şirketin zarara uğrama ihtimalini ifade eder. Aynı zamanda iştirak ilişkisi içerisinde bulunan şirketlerin mali durumlarındaki bozulmanın neden olduğu piyasa değeri kaybına da işaret eder. Kredi riskinin yönetimi, kontrolü ve izlenmesine ilişkin yöntem ve sorumluluklar ile kredi riski limitlerine ilişkin hususlar Kredi Riski politikasında belirlenmiştir.

Kredi riskinin etkin yönetimi için sorunların erken teşhisi ve tanımlanması esastır. Kredi riskini olumsuz yönde etkileyecek, Şirketin risk toleransının üzerinde bir kredi riskine yol açabilecek, sigorta aracıları için tahsilat oranlarındaki bozulmalar, üretim performanslarındaki düşüşler, Şirket kurallarına uyum disiplinindeki gevşemeler ve diğer istihbari veriler, Reasürör firma ve diğer karşı taraflar için ise istihbar edilen her türlü olumsuz derecelendirme ve gelişmelere ait göstergeler erken uyarı sinyali olarak belirlenir. Kredi riskine ilişkin verilerin ve istihbaratın sağlanması icracı birimlerin görev ve sorumluluğundadır. Elde edilen her türlü bilgi karar alma, izleme, raporlama, denetleme süreçleri dahilinde ivedilikle dikkate alınır.

Kredi riskinin yönetimi ve kararların oluşturulması konularında yararlanılabilecek, riskin karşı taraflar bazında izlenmesini, beklenen ve beklenmeyen zararların dikkate alınmasını ve kararların yalnızca herhangi bir anda karşı taraftan elde edilen ya da elde edilmesi umulan getiriye göre değil üstlenilen riske göre belirlenmesini olanaklı kılacak yetkinlikte bir kredi riski derecelendirme sistemi kullanılır. Karşı tarafların risklilik durumları Risk Yönetimi ve İç Kontrol Müdürlüğü tarafından Genel Müdüre ve Yönetim Kuruluna düzenli olarak raporlanır. Risk Yönetimi ve İç Kontrol Müdürlüğü ayrıca, Şirketin kredi riskini etkileyen ya da etkilemesi olası bölgesel, sektörel ve piyasa trendlerini güncel olarak izler, sonuçları Genel Müdüre ve Yönetim Kurulu’na raporlar.

3-PiyasaRiskiPolitikası

Piyasa riski, Şirket’in getirisi faiz oranı ile ilişkilendirilmiş borçlanmayı temsil eden finansal araçlara, hisse senetlerine, diğer menkul kıymetlere, bilânço içi veya bilânço dışı tüm döviz ve dövize endeksli varlıklara ve yükümlülüklere, belirtilen araçlara dayalı türev sözleşmelere ilişkin pozisyonlarının değerinde faiz oranları, hisse senedi fiyatları ve döviz kurlarındaki dalgalanmalar nedeniyle meydana gelebilecek zarar riskini ifade eder.

Para ve sermaye piyasalarındaki faaliyetlerinin temel ve nihai amacı getiri elde etmek olan Şirket’in bu faaliyeti dolayısıyla karşı karşıya kaldığı riskin ölçülmesi, raporlanması ve kontrol altında tutulması piyasa riski politikalarının temelini oluşturmaktadır. Şirket’in maruz kaldığı piyasa riskinin, mevzuatın öngördüğü sınırlarda ve Şirket’in risk iştahına uygun olması birincil önceliktir. Piyasa riski yönetiminde risk iştahı, icracı fon yönetimi birimi ile anlaşmalı portföy yönetim şirketlerine tanınan piyasa riski limitleri ile ifade edilir. Piyasa riski limitleri, riske maruz değer yöntemi ile saptanan limitler ile her bir grup menkul kıymetin toplam portföye ve öz kaynaklara oranına göre belirlenen iki gruptan oluşur. Limitlerdeki aşım durumu Risk Yönetimi ve İç Kontrol Müdürlüğü ve icracı fon yönetimi birimi tarafından yakından ve sürekli izlenir. Limitlerde aşım oluşması halinde, aşım ve nedenleri icranın değerlendirmeleri ile birlikte Genel Müdüre ve Yönetim Kuruluna raporlanır. Limitlerdeki aşım durumunun Yönetim Kurulu tarafından belirlenen oran ya da sürelerin üzerinde olması halinde duruma ilişkin aksiyon Yönetim Kurulu tarafından belirlenir.

72


-->

RisklerveYönetimOrganınınDeğerlendirmesiRisk Türleri İtibarıyla Uygulanan Risk Yönetimi Politikalarına İlişkin Bilgiler

Piyasa riskinin hesaplanmasında uluslararası kabul görmüş istatistik yöntemler kullanılır. Hesaplamalar, izleyen günlere ait risk tahminini içerdiğinden, tahminlerin isabetliliği, sonradan gerçekleşen değerler ile karşılaştırılarak günlük olarak izlenir. Diğer taraftan, gerçekleşme ihtimali düşük, ancak zarar boyutu büyük olabilecek olayların etkilerini saptamaya yönelik olarak portföy çeşitli senaryolar tahtında sınanır. Değerlendirmeler Şirketin aktif ve pasiflerinin cins ve vadeleri arasındaki olası uyumsuzlukları da içerecek şekilde ayrıntılı ve düzenli olarak Genel Müdüre ve Yönetim Kurulu’na raporlanır.

4-OperasyonelRiskPolitikası

Operasyonel risk; örgütlenme, iş akışı, yetersiz ya da işlemeyen iş süreçleri, teknoloji, insan gücü, kişinin işini düzgün yapmaması, idari hatalar, talihsiz olaylar, görevi kötüye kullanmak, kaza ve dolandırıcılık, sistemler ya da dış etkenler, mevzuat, yönetim ve faaliyet ortamı çerçevesinde oluşabilecek, Şirket’i maddi ve/ veya itibari kayba uğratabilecek, mutlak sigortalama, kredi ve piyasa riski dışında kalan her türlü risk olarak tanımlanmaktadır.

Faaliyetler sırasında karşılaşılabilecek operasyonel riskler “Şirket Risk Kataloğu” esas alınarak sınırlandırılır. Şirket Risk Kataloğu, karşılaşılabilecek tüm risklerin tanımlanması ve sınıflandırılmasında kullanılan temel belge niteliğinde olup, değişen koşullar paralelinde güncellenir. Operasyonel risklerin belirlenmesinde “Kendi Kendini Değerlendirme Metodolojisi” uygulanır. Bu yöntem, yürütülen faaliyetlere ilişkin risklerin işi yapan personelin katılımıyla ortaya konulmasını içerir.

Operasyonel riskin ölçülmesi ve değerlendirilmesinde niteliksel ve niceliksel yöntemler bir arada kullanılır. Ölçümlerde, “Etki-Olabilirlik Analizi”, “Kontrol Kültürü Anketi” ile dahili ve/veya harici “Zarar Veritabanı”ndan elde edilen bilgilerden yararlanılır. Operasyonel riskin yönetiminde, faaliyetlere ilişkin olarak maruz kalınabilecek riskler nedeniyle zarara uğrama olasılığının giderilmesi ya da azaltılmasına yönelik kontroller geliştirilmesi yoluna gidilir. Mevcut ya da sonradan geliştirilmiş kontrollerin etkililiği, yeterliliği ve bu konuda benimsenen eylem planlarının uygulamaya konulması süreci Risk Yönetimi ve İç Kontrol Müdürlüğü ve Teftiş Kurulu Başkanlığı ile eşgüdüm içerisinde değerlendirilir. Faaliyetler sırasında maruz kalınabilecek tüm operasyonel riskler Risk Yönetimi ve İç Kontrol Müdürlüğü tarafından izlenir ve düzenli olarak Genel Müdüre ve Yönetim Kuruluna raporlanır.

5-SuçGelirlerininAklanmasıveTerörizminFinansmanıileMücadelePolitikası

Bu politikanın temel amacı; Şirketin sunduğu sigortacılık hizmetinden suç gelirlerinin aklanması veya terörün finansmanı amacıyla yararlanılması ile ilgili olarak maruz kalınan risklerin tanımlanması, derecelendirilmesi, izlenmesi, değerlendirilmesi ve azaltılmasını sağlamaktır. Nihai amacın gerçekleştirilmesi müşteri ve işlemlerin, yasal mevzuata tam uyumlu ve etkin olarak izlenmesi ve kontrol altında tutulması yolları ile sağlanır.

Şirketin sunduğu sigortacılık hizmetinden, suç gelirlerinin aklanması veya terörün finansmanı amacıyla yararlanılması ya da Şirketin 5549 sayılı “Suç Gelirlerinin Aklanmasının Önlenmesi Hakkında Kanun” ve ilgili yönetmelik ve tebliğlerle getirilen yükümlülüklere tam olarak uyamaması gibi nedenlerle maruz kalınan risklere yönelik olarak merkezden yürütülen tanımlama, ölçme, izleme, kontrol ve raporlama faaliyetleri politikanın genel kapsamını oluşturur.

Şirketin nihai amaca yönelik temel stratejisi; risk yönetimi faaliyetlerinin risk odaklı bir yaklaşım ve konuyla ilgili mevzuat ve uluslararası düzeyde kabul gören ilke, esas ve standartlar çerçevesinde; bağımsız, tarafsız, amaca yönelik, verimli ve etkin bir biçimde ve özenle planlanıp yürütülmesi ve yönetilmesidir. Bu doğrultuda, mümkün ve uygun olan en gelişmiş araç ve yöntemlerin kullanılması esastır. Risk yönetimi, izleme ve kontrol faaliyetleri sonucunda elde edilen bulgular, Yönetim Kurulu’nun bu konuda yetki devri yapmış olduğu Yönetim Kurulu Üyesi aracılığıyla Yönetim Kurulu’na düzenli olarak raporlanır.

73


RisklerveYönetimOrganınınDeğerlendirmesiRiskin Erken Saptanması Komitesi Çalışmalarına İlişkin Bilgiler

30.12.2011 tarih ve 28158 sayılı Resmi Gazete’de yayımlanarak yürürlüğe giren Seri:IV, No:56 sayılı Kurumsal Yönetim İlkelerinin Belirlenmesine ve Uygulanmasına İlişkin Tebliğ hükümleri uyarınca; Şirketin varlığını, gelişmesini ve devamını tehlikeye düşürebilecek risklerin erken teşhisi, tespit edilen risklerle ilgili önlemlerin ve çarelerin uygulanması ve riskin yönetilmesi amacıyla gerekli her türlü çalışmanın yapılması hususlarında görev yapmak üzere 27.02.2012 tarihi itibarıyla Riskin Erken Saptanması Komitesi’nin kurulmasına karar verilmiştir.

Komite her iki ayda bir Yönetim Kurulu’na verdiği raporlar ile durum değerlendirmesi yapmakta, raporlar denetçiye de iletilmektedir.

RİSKYÖNETİMİFAALİYETLERİVERİSKDEĞERLENDİRMESİ

Maruz kalınan riskler, sigortalama, kredi, piyasa ve operasyonel risk kategorileri altında ayrı ayrı izlenmekte, değerlendirilmekte ve kontrol edilmektedir. Şirketin sunduğu sigortacılık hizmetinden, suç gelirlerinin aklanması veya terörün finansmanı amacıyla yararlanılması ya da Şirketin 5549 sayılı Suç Gelirlerinin Aklanmasının Önlenmesi Hakkında Kanun ve ilgili yönetmelik ve tebliğlerle getirilen yükümlülüklere tam olarak uyamaması gibi nedenlerle maruz kalınan riskler ise ilgili mevzuat gereğince diğer risk türlerinden bağımsız olarak ele alınmaktadır.

Şirketin maruz kaldığı riskler, potansiyel etkilerinin büyüklüğü bakımından değerlendirildiğinde; küresel, ulusal ve yakın coğrafyadaki gelişmelerin teknik ve mali performansa etkileri, olası İstanbul depremi ve düşük teknik kârlılık konuları ön plana çıkmaktadır.

Türkiye gibi dışa açık ve geniş cari açığı olan ekonomilerde makro ekonomik ve finansal istikrara ilişkin risklerin ulusal gelişmelerin yanı sıra daha çok küresel gelişmelerden kaynaklandığı bilinmektedir. Özellikle son yıllarda zayıf küresel iktisadi görünüme bağlı olarak risk algılamalarındaki ani değişimler ve aşırı oynak sermaye akımları makro finansal riskleri besleyen temel unsurlar olmuştur.

Başta petrol fiyatları olmak üzere emtia fiyatlarında yaşanan büyük düşüşler ile jeopolitik tansiyonlar yeni istikrarsızlık kaynakları olarak ortaya çıkmıştır. Bu bakımdan, genel anlamda gelişmekte olan tüm ekonomilerin büyümelerinin önündeki riskler ve belirsizlikler;

• Fed’in para politikası kararları ve bunun gelişmekte olan ekonomilere olası etkileri,

• Euro Bölgesi’ndeki kırılgan yapının devam etmesi,

• Gerilemeye devam eden petrol fiyatlarının petrol ihraç eden ülke ekonomilerini etkilemesi nedeniyle küresel ekonomik görünümün daha da kötüleştiği endişelerini artırması,

• Dünyanın farklı coğrafyalarında yeniden yükselmeye başlayan jeopolitik tansiyonlar

olarak sıralanabilmektedir.

Türkiye ekonomisi büyüme performansı açısından son 10 yılda hak edilmiş övgüler almış olmasına rağmen, söz konusu performans cari işlemler açığı sorununu da beraberinde getirmiştir. Türkiye ekonomisinin cari açık vermeden büyüyemeyen ve barındırdığı dengesizlikler nedeniyle sermaye girişlerindeki duraksamaya karşı kırılgan bir yapıda olduğu bilinen bir gerçektir. Küresel risk iştahının azaldığı konjonktürde, büyümenin finansmanı Türkiye ekonomisi açısından son derece kritik bir gündem oluşturacaktır.

2016 yılında Fed kararları, jeopolitik gelişmeler, petrol fiyatlarının seyri, iç politik gündem ve güney doğuda yaşanan çatışma halinin ekonomide volatil dönemlerin yaşanmasına neden olabileceği açıktır. Söz konusu konjonktür, kredi faiz oranları, kredi kullanımı, konut ve otomobil satışları gibi sigorta sektörünün üretim performansıyla bağlantılı pek çok ekonomik parametrede önemli sapmalara ortam oluşturabilecektir. Ancak genel beklenti sigorta sektörünün 2016 yılında 2015 yılına paralel bir performans göstereceği yönündedir.

Deprem ve sair katastrofik risklerden kaynaklanabilecek tazminat tutarlarının, yapılmış olan muhtelif anlaşmalarının üst limitlerinin üzerinde gerçekleşmesi durumu Şirketin normal bir faaliyet döneminde telafi edilemeyecek büyüklükte zararlara yol açabilecek nitelik taşımaktadır. İstanbul’da oluşacak bir depreminin şiddeti ve oluşturacağı muhtemel zararın tespiti için modelleme yazılımları kullanılmakta, nihai koruma düzeyi belirlenirken bu yazılımların hata payı içerebileceği de ayrıca dikkate alınmaktadır.

Riskin Erken Saptanması Komitesi Çalışmalarına İlişkin Bilgiler

74


-->

RisklerveYönetimOrganınınDeğerlendirmesiRiskin Erken Saptanması Komitesi Çalışmalarına İlişkin Bilgiler

Diğer taraftan bedeni hasarlar, kasko hasarları, tsunami, deprem sonrası yangın, kur dalgalanmaları nedeniyle koruma düzeyimizde meydana gelebilecek değişiklikler, enflasyon, kâr kaybına bağlı ileri düzey teminatlar, yıl içinde portföyün büyümesi gibi modelleme programlarınca hesaplanamayan belirsizliklerin bir kısmı senaryo çalışmalarıyla tespit edilmekte, diğerleri için ise belli bir güvenlik payı bırakılmaktadır. Şirketin katastrofik riskler için aldığı toplam koruma tutarının, Reasürans Stratejisi uyarınca asgari olarak modellenen 1000 yılda bir meydana gelecek düzeydeki bir deprem için yeterli düzeyde olduğu değerlendirmesi yapılmıştır.

Münferit olarak değerlendirildiğinde hayati düzeyde görülmemekle birlikte olası İstanbul depremi ile aynı anda tetiklenerek önemli düzeyde artması muhtemel piyasa, kredi ve operasyonel risklerin yönetimi açısından Acil Durum Aksiyon ve Fonlama Planı ile İş Sürekliliği planları hazırlanmıştır. Söz konusu planların işlerliği düzenli aralıklarla test edilmektedir.

Şirket için kritik düzeyde önemli olan risk faktörlerinin başında, elementer branşlarda faaliyet gösteren tüm sektör şirketleri için de geçerli olmak üzere, düşük faaliyet kârlılığı gelmektedir. Aşırı fiyat rekabetinden kaynaklanan ve sermaye birikimine engel teşkil eden bu durumun, kriz dönemleri haricinde sürekli büyüyen Türk sigorta endüstrisinin gelecek dönemlerde ulaşacağı derinliğe paralel olarak, tedricen ortadan kalkacağı tahmin edilmektedir. Geniş kapsamlı bir dönüşüm programı çerçevesinde Şirket nezdinde yürütülen projelerin operasyonel verimliliğe yapacağı katkının teknik kârlılık anlamındaki sıkıntıyı önemli düzeyde azaltması da ayrıca beklenmektedir.

75


DiğerHususlarveFinansalTablolarYönetim Kurulunun Yıllık Faaliyet Raporuna İlişkin Bağımsız Denetçi Raporu

AnadoluAnonimTürkSigortaŞirketiGenelKurulu’na,

YönetimKurulununYıllıkFaaliyetRaporununBağımsızDenetimStandartlarıÇerçevesindeDenetimineİlişkinRapor

Anadolu Anonim Türk Sigorta Şirketi’nin (“Şirket”) 31 Aralık 2015 tarihinde sona eren hesap dönemine ilişkin yıllık faaliyet raporunu, denetlemiş bulunuyoruz.

Yönetim Kurulunun Yıllık Faaliyet Raporuna İlişkin SorumluluğuŞirket yönetimi, 6102 sayılı Türk Ticaret Kanunu’nun (“TTK”) 514’üncü maddesi ve 7 Ağustos 2007 tarih ve 26606 sayılı Resmi Gazete’de yayımlanan “Sigorta ve Reasürans ile Emeklilik Şirketlerinin Mali Bünyelerine İlişkin Yönetmelik” (“Yönetmelik”) hükümleri uyarınca yıllık faaliyet raporunun finansal tablolarla tutarlı olacak ve gerçeği yansıtacak şekilde hazırlanmasından ve bu nitelikteki bir faaliyet raporunun hazırlanmasını sağlamak için gerekli gördüğü iç kontrolden sorumludur.

Bağımsız Denetçinin Sorumluluğu Sorumluluğumuz, Şirket’in faaliyet raporuna yönelik olarak TTK’nın 397’nci maddesi ve Yönetmelik çerçevesinde yaptığımız bağımsız denetime dayanarak, bu faaliyet raporunda yer alan finansal bilgilerin Şirket’in 28 Ocak 2016 tarihli bağımsız denetçi raporuna konu olan finansal tablolarıyla tutarlı olup olmadığı ve gerçeği yansıtıp yansıtmadığı hakkında görüş vermektir.

Yaptığımız bağımsız denetim, sigortacılık mevzuatı gereği yürürlükte bulunan bağımsız denetim ilkelerine ilişkin düzenlemelere ve Kamu Gözetimi Muhasebe ve Denetim Standartları Kurumu tarafından yayımlanan Türkiye Denetim Standartları’nın bir parçası olan Bağımsız Denetim Standartları’na uygun olarak yürütülmüştür. Bu standartlar, etik hükümlere uygunluk sağlanmasını ve bağımsız denetimin, faaliyet raporunda yer alan finansal bilgilerin finansal tablolarla tutarlı olup olmadığına ve gerçeği yansıtıp yansıtmadığına dair makul güvence elde etmek üzere planlanarak yürütülmesini gerektirmektedir.

Bağımsız denetim, tarihi finansal bilgiler hakkında denetim kanıtı elde etmek amacıyla denetim prosedürlerinin uygulanmasını içerir. Bu prosedürlerin seçimi, bağımsız denetçinin mesleki muhakemesine dayanır.

Bağımsız denetim sırasında elde ettiğimiz bağımsız denetim kanıtlarının, görüşümüzün oluşturulması için yeterli ve uygun bir dayanak oluşturduğuna inanıyoruz.

Görüş Görüşümüze göre yönetim kurulunun yıllık faaliyet raporu içinde yer alan finansal bilgiler, tüm önemli yönleriyle, denetlenen finansal tablolarla tutarlıdır ve gerçeği yansıtmaktadır.

Mevzuattan Kaynaklanan Diğer Yükümlülükler TTK’nın 402’nci maddesinin üçüncü fıkrası uyarınca; BDS 570 “İşletmenin Sürekliliği” çerçevesinde, Anadolu Anonim Türk Sigorta Şirketi’nin öngörülebilir gelecekte faaliyetlerini sürdüremeyeceğine ilişkin raporlanması gereken önemli bir hususa rastlanılmamıştır.

Akis Bağımsız Denetim ve Serbest Muhasebeci Mali Müşavirlik A.Ş.A member of KPMG International Cooperative

Alper GüvençSorumlu Denetçi

29 Şubat 2016İstanbul, Türkiye

Yönetim Kurulunun Yıllık Faaliyet Raporuna İlişkin Bağımsız Denetçi Raporu

Akis Bağımsız Denetim ve Serbest Muhasebeci Mali Müşavirlik A.Ş.Kavacık Rüzgarlı Bahçe Mah.Kavak Sok. No: 3Beykoz 34805 İstanbul

Telephone +90 (216) 681 90 00Fax +90 (216) 681 90 90İnternet www.kpmg.com.tr

76


DiğerHususlarveFinansalTablolarKurumsal Yönetim Komitesinin Yönetim Kurulu Üyeleri Hakkındaki Değerlendirmesi

Yönetim Kurulumuz, Genel Müdür dışında icracı olmayan üyelerden oluşmaktadır.

Yönetim Kurulu Başkanlığı ile Genel Müdürlük görevleri farklı kişiler tarafından yürütülmektedir.

Şirketimizin gerçek kişi nihai hâkim pay sahibi bulunmadığı dikkate alınarak, Yönetim Kurulu Üyelerimizin, tamamının bağımsız hareket edebilme ve dolayısıyla da Şirketimiz ile menfaat sahiplerinin çıkarlarını her şeyin üstünde tutarak kararlarda tarafsız davranabilme avantajına doğal olarak sahip oldukları düşünülmektedir.

Yönetim Kurulumuz düzenli olarak ve önceden planlandığı şekilde en az ayda bir defa ve gerekli görülen hallerde ise bu süreye bağlı olmaksızın toplanmaktadır. Yönetim kurulumuz 2015 yılı içinde 12 adet toplantı gerçekleştirmiştir. Yönetim Kurulu Üyelerimiz prensip olarak her toplantıya katılmayı benimsemiştirler.

Yönetim Kurulu toplantı tarihinin bir önceki toplantıda tespit edilmesine özen gösterilmekte ve daha sonra da yazılı olarak çağrı yapılmaktadır. Toplantı tarihinin tüm Üyelerimizin katılımına imkan sağlayacak şekilde tespit edilmesi planlanmakta ve öngörülemeyen istisnai durumlar dışında, Yönetim Kurulu toplantıları tüm Üyelerimizin katılımıyla gerçekleştirilmektedir.

Yönetim kurulu gündemi, Genel Müdürümüz ve Yönetim Kurulu Üyelerimizin önerileri doğrultusunda Yönetim Kurulu Başkanı tarafından belirlenmektedir.

Yönetim Kurulu toplantısı gündeminde yer alan konular ile ilgili belge ve bilgilerin, toplantıdan en az beş gün önce Yönetim Kurulu Üyelerimizin incelemesine sunulmasına ve bu zamanlamaya uymanın mümkün olmadığı hallerde ise Yönetim Kurulu Üyelerimize eşit bilgi akışı sağlanmasına azami özen gösterilmektedir.

Her Yönetim Kurulu Üyemizin bir oy hakkı mevcut olup, Üyelerimizin ağırlıklı oy hakkı veya olumlu/olumsuz veto hakkı bulunmamaktadır.

Yönetim Kurulumuz ana sözleşmemiz uyarınca, salt çoğunlukla toplanmakta ve toplantıya katılanların salt çoğunluğu ile karar almaktadır.

Esas sözleşmemiz uyarınca,

Yönetim Kurulu kanun ve esas sözleşme uyarınca Genel Kurulun yetkisine bırakılmış bulunanlar dışında, Şirket’in işletme konusunun gerçekleştirilmesi için gerekli olan her çeşit iş ve işlemler hakkında karar almaya yetkilidir.

Türk Ticaret Kanununun 375. maddesinde öngörülen devredilemez görev ve yetkiler ile diğer maddelerdeki devredilemez görev ve yetkiler saklı kalmak üzere, yönetim kurulu, yönetimi bir iç yönerge ile kısmen veya tamamen Türk Ticaret Kanununun 367. maddesine göre devredebilir.

Yönetim Kurulumuz, temel fonksiyonlarının haricinde yer alan,

• Şirketin yıllık bütçe ve iş planlarını onaylama,

• Şirketin yıllık faaliyet raporlarını hazırlamak ve genel kurula sunmak üzere kesinleştirme,

• Genel kurul toplantılarının mevzuata ve şirket esas sözleşmesine uygun olarak yapılmasını sağlama,

• Genel kurul kararlarının gereğini yerine getirme,

• Yöneticilerin kariyer planlarını ve ödüllendirilmelerini onaylama,

• Şirketin Pay Sahipleri, menfaat sahipleri ve halkla ilişkilerine yönelik politikaları belirleme,

• Şirketin bilgilendirme politikasını belirleme,

• Şirket ve çalışanları için etik kuralları belirleme,

• Komitelerin çalışma esaslarını belirlemek; etkin ve verimli çalışmalarını sağlama,

• Şirket organizasyon yapısının günün koşullarına cevap vermesini teminen gerekli tedbirleri alma,

• Önceki yönetim kurullarının faaliyetlerini inceleme

gibi sorumluluklarının gereğini, icra organlarının ve komitelerin görüş ve önerilerini de dikkate alarak, ifa etmektedir.

Yönetim Kurulumuz on bir üyeden oluşmakta ve bu sayı Yönetim Kurulu faaliyetlerinin etkin bir şekilde organize edilebilmesine olanak sağlamaktadır. Yönetim Kurulumuz bünyesinde iki adet bağımsız üyemiz görev yapmaktadır.

Kurumsal Yönetim Komitesinin Yönetim Kurulu Üyeleri Hakkındaki Değerlendirmesi

77


Bağımsız olmayan Yönetim Kurulu Üyelerimizin Şirketimiz dışında başka görevler alması, belirli kurallara bağlanmamış olmakla birlikte, temsilcisi oldukları kurumlardaki doğal görevleri ile temsilcisi oldukları kurumlara ait kuruluşlardaki doğal görevleri dışında herhangi bir görevleri bulunmamaktadır. Bununla birlikte Yönetim Kurulu Üyelerimiz Şirket işleri için yeterli zaman ayırmakta olup yetkilerini, görevin tam olarak yerine getirilebilmesini teminen ihtiyaç duyulan her türlü bilgiye sahip bir şekilde, basiretli biçimde ve iyi niyet kuralları çerçevesinde kullanmaktadır. Bağımsız Yönetim Kurulu Üyelerimizin geçmiş tecrübeleri ve varsa halen Şirketimiz dışındaki görevleri özgeçmişlerinde açıklanmakta olup internet sitemiz ve faaliyet raporumuzda sunulmaktadır.

Yönetim Kurulumuz karar alma işlevini yerine getirirken,

• Şirketimizin piyasa değerinin mümkün olan en üst seviyeye çıkarılması,

• Şirketimiz faaliyetlerinin, Pay Sahiplerimizin uzun vadeli ve istikrarlı bir kazanç sağlamasını temin edecek şekilde yürütülmesi,

• Pay Sahiplerimiz ile Şirketimizin büyüme gereği arasındaki hassas dengenin bozulmaması

temel düşüncelerinden hareket etmektedir.

Yönetim Kurulumuzun oluşumunda,

• Yönetim kurulu üyeliği seçimlerinde adayların toplantıda hazır bulunmasına,

• Adaylar hakkında Pay Sahiplerimize bilgi verilmesine,

• Pay Sahiplerimize adaylara soru sorma hakkı tanınmasına,

• Genel kurul toplantılarımızda yönetim kurulu üyeliğine aday olan kişilerin, başka hangi şirketlerin yönetim kurullarında görev aldığı ve münhasıran bu konuda belirlenen şirket içi düzenlemelere uyulup uyulmadığı hakkında Pay Sahiplerimizin bilgilendirilmesine

özen gösterilmektedir.

Göreve yeni başlayan Yönetim Kurulu Üyelerimize, asgari olarak,

• Yöneticilerimiz ile tanışma ve Şirketimiz Birimlerine ziyaretleri,

• Yöneticilerimizin özgeçmişleri ve performans değerlendirmelerini,

• Şirketimizin stratejik hedefleri, güncel durum ve sorunlarını,

• Şirketimizin pazar payı, mali yapısı ve performans göstergelerini

kapsayan bir uyum programı sunulur.

Yasal mevzuat uyarınca, sigorta genel müdürlerinin en az dört yıllık yükseköğrenim görmüş, sigortacılık, bankacılık, iktisat, işletmecilik, muhasebe, hukuk, maliye, matematik, istatistik veya mühendislik alanlarından birinde en az on yıllık deneyime sahip olmaları gerekmekte ve yönetim kurulu üyelerinin yarıdan fazlasının en az dört yıllık yükseköğrenim görmüş olmaları ve bu alanların en az birinde bilgi ve deneyim sahibi olmaları zorunluluğu bulunmaktadır.

Yönetim Kurulu Üyelerimiz bu nitelikleri haiz olup,

• Bankacılık ve sigortacılık alanında tatminkar bilgi ve beceri düzeyine,

• Mali tablo ve raporları, okuma ve analiz becerisine,

• Şirketimizin tabi olduğu hukuki düzenlemeler ve genel piyasa şartları hakkında temel bilgiye,

• Görev yapmak üzere seçildiği süre boyunca yönetim kurulu toplantılarına düzenli olarak katılma iradesine ve imkanına

sahip bulunmaktadır.

Yönetim Kurulumuz, Şirket hakkındaki kamuya açık olmayan ve/veya ticari sır niteliğindeki bilgilerin Şirket dışına çıkarılmasını önlemeye yönelik gerekli tedbirleri almıştır.

Fatih Gören Genel Müdür Yardımcısı ve Kurumsal Yönetim Komitesi Üyesi

Hasan Hulki YalçınYönetim Kurulu Üyesi veKurumsal Yönetim Komitesi Üyesi

Prof. Dr. Savaş TaşkentYönetim Kurulu Üyesi Kurumsal Yönetim Komitesi Başkanı

78


Yönetim Kurulumuz tarafından onaylanmış olan bilgilendirme politikamız aşağıda yer almaktadır.

Bilgilendirme politikasında bir değişiklik olması halinde de, değişiklik yapılan hususlar ve gerekçeleri Yönetim Kurulumuzun onayından geçtikten sonra kamuya açıklanır.

GenelÇerçeve

Anadolu Anonim Türk Sigorta Şirketi, başta Sigortacılık Kanunu ve söz konusu kanuna ilişkin düzenlemeler olmak üzere, Sermaye Piyasası Mevzuatı, Türk Ticaret Kanunu ve hisse senetlerimizin işlem görmekte olduğu Borsa İstanbul (BİST) mevzuatı çerçevesinde gereken her türlü finansal bilgi ile diğer açıklama ve bilgilendirmeleri, genel kabul görmüş muhasebe prensipleri ile kurumsal yönetim prensiplerini de gözeterek yerine getirir; bu kapsamda ayrıntılı bir bilgilendirme ve kamuyu aydınlatma politikası güder.

Bilgilendirme politikasının temel amacı, ticari sır kapsamı dışındaki gerekli bilgi ve açıklamaların pay sahipleri, yatırımcılar, çalışanlar, müşteriler, alacaklılar, reasürörler ve ilgili diğer taraflara zamanında, doğru, eksiksiz, anlaşılabilir, kolay ve en düşük maliyetle ulaşılabilir olarak, eşit koşullarda iletilmesinin sağlanmasıdır.

Kurumsal Yönetim prensiplerinin benimsenerek uygulanması konusunda aktif bir yaklaşım içinde olan Şirketimiz, kamuyu aydınlatma ve bilgilendirme konusunda, ilgili mevzuat gereklerinin ve uluslararası en iyi uygulamaların hayata geçirilmesine azami gayreti göstermektedir. Anadolu Anonim Türk Sigorta Şirketi Bilgilendirme Politikası, yukarıda yer verilen çerçevede hazırlanarak Yönetim Kurulu tarafından onaylanmış ve uygulamaya konulmuştur.

Anadolu Anonim Türk Sigorta Şirketi kamuyu bilgilendirme amacıyla Kamuyu Aydınlatma Platformu’nu (KAP), Merkezi Kayıt Kuruluşu E-Şirket’i, Elektronik Genel Kurul Sistemi’ni (EGKS), ulusal / yerel gazeteleri, Türkiye Ticaret Sicili Gazetesi’ni (TTSG) ve şirket kurumsal internet sitesini kullanmaktadır.

YetkiveSorumluluk

Şirketimizde kamunun aydınlatılması ve bilgilendirme politikasının oluşturulması, izlenmesi, gözetimi ve geliştirilmesi nihai olarak Yönetim Kurulu’nun yetki ve sorumluluğu altındadır. Politika kapsamında bilgilendirme fonksiyonunun yürütülmesi ve koordinasyonu için finansal yönetim ve raporlamadan sorumlu yöneticiler ile Yatırımcı İlişkileri Birimi görevlendirilmiştir. Söz konusu Birimin yetkilileri Denetimden Sorumlu Komite, Kurumsal Yönetim Komitesi ve Yönetim Kurulu ile koordinasyon içinde bu sorumluluklarını ifa ederler.

KamuyuAydınlatmadaYapılanÇalışmalarileKullanılanYöntemveAraçlar

Sigortacılık mevzuatı, Sermaye Piyasası Mevzuatı, Türk Ticaret Kanunu ve diğer ilgili mevzuat çerçevesinde kamuyu aydınlatmada yapılan çalışmalar ile kullanılan araç ve yöntemlere aşağıda yer verilmiştir:

3’er aylık dönemlerde T.C Hazine Müsteşarlığı Sigortacılık Genel Müdürlüğü ve Sermaye Piyasası Kurulu tarafından yayınlanan mevzuata uygun olarak hazırlanan, Denetimden Sorumlu Komite üyeleri ile Genel Müdür veya Şirketimizin finansal raporlamadan sorumlu yöneticileri tarafından yazılı doğruluk beyanı ile imzalanan mali tablolar ve ilgili mali tablolara ilişkin dipnot ve açıklamalar ile yarı yıl ve yıl sonlarında gerçekleştirilen bağımsız denetim raporları öngörülen yasal süreler içinde Kamuyu aydınlatma Platformu’nda (KAP) ve Şirketimiz internet sitesinde yayınlanır. Ayrıca şirketimiz, 3’er aylık dönemlerde ayrıntılı mali tablolar hazırlayarak Hazine Müsteşarlığı portalına yüklemekte ve bu tabloların önemli bir bölümünü bilgi amaçlı olarak Türkiye Sigorta Birliği’ne (TSB) iletmektedir.

Sermaye Piyasası Kurumu (SPK) mevzuatı kapsamında yapılması gereken özel durum açıklamaları, süresi içinde KAP’ta duyurulur. Özel durum açıklamaları en geç kamuya açıklama yapıldıktan sonraki iş gününde Anadolu Sigorta internet sitesinde de ilan edilir ve beş yıl süreyle internet sitesinde bulundurulur.

Özel durumların kamuya açıklanmasına kadar geçen sürede gizliliğin sağlanmasına yönelik olarak, içsel bilgiye erişimi bulunan kişiler ilgili mevzuattan kaynaklanan sorumluluklar hakkında bilgilendirilmekte, Şirket’e belirli bir hizmet sağlaması sebebiyle içsel bilgilere erişimi olabilecek kişi ve kurumlarla yapılan anlaşmalarda ise gerektiğinde gizlilik maddesine yer verilmektedir. Diğer taraftan, Anadolu Sigorta, 5684 sayılı Sigortacılık Kanunu ve ilgili mevzuat gereğince Şirket ve müşteri sırlarının saklanması ve kanunen açıkça yetkili merciler dışındaki kişilere açıklanmaması hususundaki yasal yükümlüğüne titizlikle uymaktadır. Bu yükümlülük Anadolu Sigorta çalışanlarının yanı sıra, Şirket’in destek hizmeti aldığı kuruluş ve çalışanları için de geçerlidir.

Esas Sözleşme değişikliği, Genel Kurul toplantıları, sermaye artırımı, yıl sonu mali tablo bildirimi gibi durumlarda ilan ve duyurular ilgili mevzuat ve Esas Sözleşme hükümlerine uygun olarak TTSG ve ulusal gazetelerde ilanları kapsayacak şekilde gerçekleştirilmektedir. Genel Kurula ilişkin bilgi ve belgeler ayrıca Türk Ticaret Kanunu hükümlerine uygun olarak Elektronik Genel Kurul Sistemi aracılığıyla hissedarlara iletilir.

Yıllık faaliyet raporu, ilgili mevzuat düzenlemelerine uygun olarak her yıl Genel Kurul toplantısından önce, gerekli bilgi ve açıklamaları içerecek şekilde hazırlanarak pay sahiplerinin incelemesine sunulmakta, KAP’ta ve internet sitemizde (Türkçe ve İngilizce) yayınlanmaktadır. İlgili rapor basılı olarak talep edildiğinde Şirketimiz Yatırımcı İlişkileri Biriminden temin edilebilmektedir.

Bilgilendirme Politikası

DiğerHususlarveFinansalTablolarBilgilendirme Politikası

79


Basın ile düzenli olarak görüşme ve toplantılar yapılması öngörülmemekte, gerek görüldüğünde veya basın temsilcilerinden gelen taleplerin yanıtlanmasına gerek duyulduğunda yazılı ve görsel medya vasıtasıyla basın açıklamaları yapılmaktadır.

Yazılı ve görsel medyaya basın açıklamaları Yönetim Kurulu Başkanı, Genel Müdür veya vekili ile söz konusu kişilerin uygun göreceği diğer yetkililerce yapılabilir. Şirket hakkında yurtiçindeki basın-yayın organlarında yer alan haberler, profesyonel bir medya takip ajansı aracılığıyla takip edilmektedir. Bu çerçevede, özel durumların kamuya açıklanmasına ilişkin mevzuat kapsamında açıklama yapılması gereksinimi ortaya çıkması halinde, ilgili birimlerden gerekli bilgiler derlenmek suretiyle konuya ilişkin olarak açıklama yapılmaktadır.

Basın-yayın organlarında çıkan ancak ilgili mevzuat uyarınca özel durum açıklaması yapılması yükümlülüğü doğurmayan haber ve söylentilere ilişkin açıklama yapılırken, haberin niteliği, basın-yayın organının ulaştığı kitlenin genişliği, haberin Şirket’in itibarını etkileyip etkilemediği gibi hususlar dikkate alınarak açıklamanın yöntem ve içeriği belirlenir. Bu tür haber ve söylentilerle ilgili olarak açıklama içeriğinin kamuya açıklama gereksinimi doğuran bir unsur içermesi halinde, konuya ilişkin olarak ilgili mevzuat hükümleri doğrultusunda özel durum açıklaması da yapılır.

Yurt içinde ve yurt dışında düzenlenen yatırımcı toplantıları ve yatırımcı ziyaretleri (road - show) ile pay sahipleri ve ilgili diğer taraflara bilgi aktarımı sağlanmaktadır. Yatırımcı İlişkileri Birimi tarafından yürütülen söz konusu toplantı ve ziyaretlere iş durumlarına göre Genel Müdür, finansal yönetim ve raporlamadan sorumlu yöneticiler ile Yatırımcı İlişkileri Birimi çalışanları iştirak etmektedir. Gerekli görülen hallerde bahse konu temas ekipleri daha da genişletilebilmektedir. Yatırımcılarla yapılan tanıtım ve bilgilendirme toplantılarında açıklanan

sunum ve raporlara, tüm piyasa katılımcılarının eşzamanlı olarak eşit seviyede bilgi sahibi olmalarını sağlamak amacıyla, Şirket’in kurumsal internet sitesinde yer alan Yatırımcı İlişkileri bölümünde yer verilmektedir.

Elektronik posta yolu ile pay sahipleri, yurt içi ve yurt dışı yatırımcılara ve Şirketimiz hakkında araştırma raporu düzenleyen kuruluşlara, başta finansal tablolar olmak üzere, ilgili bilgiler Yatırımcı İlişkileri Birimi tarafından iletilebilmektedir.

Kurumsal İnternet Sitemizde yer alan Yatırımcı İlişkileri (Investor Relations) sayfalarında (www.anadolusigorta.com.tr) Şirketimiz hakkında ayrıntılı bilgi ve veriler yer almaktadır. Söz konusu sayfalar Yatırımcı İlişkileri Birimi tarafından takip edilerek güncel tutulmaktadır. Tüm menfaat sahipleri tarafından elektronik posta, mektup, telefon gibi araçlar ile yöneltilen her türlü soru en kısa sürede Yatırımcı İlişkileri Birimi’nin koordinasyonunda cevaplandırılmaktadır.

YapılanDiğerBildirimler

Yukarıda belirtilenler dışındaki bildirimler ise Şirket imza sirkülerince belirlenen yetkiler dahilinde imzalanarak kamuya açıklanmaktadır.

GeleceğeYönelikDeğerlendirmeler

Yatırımcıların kararlarını etkileyebilecek geleceğe yönelik değerlendirmelerin kamuya açıklanması halinde Yönetim Kurulu, Genel Müdür veya Genel Müdür tarafından yetkilendirilmiş kişilerin onayı ile Kamuyu Aydınlatma Platformu, faaliyet raporları veya mevzuatta belirtilen diğer yöntemlerle kamuya açıklama yapar. Daha önce kamuya açıklanan hususlar ile gerçekleşmeler arasında önemli ölçüde bir farklılık bulunması halinde ilgili mevzuat çerçevesinde gerektiği takdirde açıklama yapılır.

İdariSorumluluğuBulunanKişilerinBelirlenmesi

İdari sorumluluğu bulunan kişiler; yönetim kurulu üyeleri ile yönetim kurulu üyesi olmadığı halde, Şirketimizin içsel bilgilerine doğrudan ya da dolaylı olarak düzenli bir şekilde erişen ve Şirketimizin gelecekteki gelişimini ve ticari hedeflerini etkileyen idari kararları verme yetkisi olan kişilerdir.

Bu kapsamda, idari sorumluluğu bulunan kişiler belirlenirken, kişilerin Şirket organizasyonu içerisindeki görevleri ve bu kişilerce erişilen bilginin içeriği kriter olarak alınmaktadır.

Şirketimizde Yönetim Kurulu Üyeleri, Genel Müdür ve Genel Müdür Yardımcılarının yanı sıra, Şirket’in bütününe ilişkin bilgiye erişimi bulunan ve aktif-pasif yapısı, kar-zarar, nakit akışı, stratejik hedefler vb. unsurları makro düzeyde etkileyebilecek idari kararlar verme yetkisi olan bir kısım birimlerin yöneticileri idari sorumluluğu bulunan kişiler olarak belirlenmiştir.

AnadoluSigortaKurumsalİnternetSitesi(www.anadolusigorta.com.tr)

Bilgilendirme ve kamunun aydınlatılmasında Şirketimiz internet sitesi aktif olarak kullanılmaktadır. Site, Kurumsal Yönetim ilkelerinin ve düzenleyici otoritelerin öngördüğü bilgi ve verileri Türkçe ve İngilizce dillerinde içermektedir. İnternet Sitesinin sürekli olarak güncel tutulmasına özen gösterilmektedir.

Hissedarlarla olan iletişimde Türk Ticaret Kanunu’nun internet sitesine ilişkin hükümleri gereğince Merkezi Kayıt Kuruluşu bünyesinde kurulmuş olan, Şirketimiz internet sitesindeki “Bilgi Toplum Hizmetleri” bağlantısından da ulaşılabilen E-Şirket platformu da kullanılmaktadır. İlgili mevzuatta belirlenen belgelere bu platform aracılığıyla da ulaşılabilmektedir.

80


DiğerHususlarveFinansalTablolarKurumsal Yönetim İlkeleri Uyum Raporu

BÖLÜMI-KURUMSALYÖNETİMİLKELERİNEUYUMBEYANI

En az finansal performans kadar önemli olduğuna inandığımız, Kurumsal Yönetim İlkeleri’nin hayata geçirilmesinde, gerek ulusal ve uluslararası sermaye piyasalarının gelişmesi gerekse Şirketimiz menfaatleri açısından, büyük yarar görülmektedir.

Seri: II-17.1 Sayılı Kurumsal Yönetim Tebliğ’inde uygulanması zorunlu tutulan ilkeler Şirketimizce uygulanmaktadır.

Bu kapsamda esas sözleşmemizde,

• Menfaat sahiplerinin şirket yönetimine katılımını,

• Azlık hakları kapsamının ilgili mevzuat hükümleri dışında genişletilmesini,

öngören düzenlemeler yer almamakta ve Yönetim Kurulumuzda azınlık payı temsilcisi bulunmamaktadır.

Esas sözleşmemizde bağış yapılabileceğine ilişkin bir madde yer almadığından Şirketimizin bağış politikası bulunmamaktadır.

Yönetim kurulundaki kadın üye sayısına ilişkin Şirketimiz politikası bulunmamaktadır.

İstisnai nitelik arz eden henüz uygulanmayan prensipler, bugüne kadar menfaat sahipleri arasında herhangi bir çıkar çatışmasına yol açmamıştır.

6102 Sayılı Türk Ticaret Kanunu hükümleri doğrultusunda 24 Mart 2015 tarihinde yapılan Olağan Genel Kurul Toplantısında, Şirket Esas Sözleşmesi ile ilgili herhangi bir değişiklik olmamıştır.

Şirketimizin kurumsal yönetim ilkelerine uyum düzeyine ilişkin değerlendirme ve tespitleri ile uyum düzeyinin kapsam ve nitelik itibarıyla geliştirilmesine yönelik düşünceleri aşağıda sunulmuştur.

BÖLÜMII-PAYSAHİPLERİ

2.1YatırımcıİlişkileriBölümü

Şirketimizde Yatırımcı İlişkileri Birimi 2005 yılı içinde oluşturulmuştur. Yatırımcı ilişkileri bölümünde, Sn. Fatih Gören, Sn. Murat Tetik, Sn. Barış Hüseyin Şafak ve Sn. Cem Çözer görev yapmaktadır.

Genel Müdür Yardımcısı Sn. Fatih Gören birim başkanlığı görevinin yanı sıra Kurumsal Yönetim Komitesi üyesi olarak da görev yapmaktadır.

Söz konusu birim başta bilgi alma ve inceleme hakkı olmak üzere pay sahipliği haklarının korunması ve kullanılmasının kolaylaştırılmasında etkin rol oynamakta ve Yönetim Kurulu ile pay sahipleri arasındaki iletişimi sağlamaktadır. Yatırımcı İlişkileri Bölümü çalışanlarının tamamının gerekli Sermaye Piyasası lisansları bulunmaktadır.

Yatırımcı İlişkiler Bölümü, faaliyetlerini üç ayda bir olmak üzere yılda dört defa Yönetim Kuruluna raporlamaktadır.

Yatırımcı İlişkileri Birimi esas itibarıyla,

• Pay sahiplerine ilişkin kayıtların sağlıklı, güvenli ve güncel olarak tutulmasını sağlama,

• Şirket ile ilgili kamuya açıklanmamış, gizli ve/veya ticari sır niteliğindeki bilgiler hariç olmak üzere, Pay sahiplerinin ve

potansiyel yatırımcıların Şirket ile ilgili yazılı bilgi taleplerini yanıtlama,

• Pay sahipliği haklarının kullanımını etkileyebilecek nitelikteki bilgi ve açıklamaların güncel olarak şirketin internet sitesinde pay sahiplerinin kullanımına sunma,

• Genel Kurul toplantısının yürürlükteki mevzuata, esas sözleşmeye ve diğer şirket içi düzenlemelere uygun olarak yapılmasını sağlama,

• Genel Kurul toplantısında, pay sahiplerinin yararlanabileceği dokümanları hazırlama,

• Oylama sonuçlarının kaydının tutulmasını ve sonuçlarla ilgili raporların pay sahiplerine duyurulmasını sağlama,

• Kurumsal yönetim ve kamuyu aydınlatma ile ilgili her türlü husus da dahil olmak üzere sermaye piyasası mevzuatından kaynaklanan yükümlülüklerin yerine getirilmesini gözetme ve izleme,

• Yurtiçinde veya yurtdışında uluslararası kuruluşlar tarafından organize edilen yatırımcı ilişkileri toplantılarına Şirketimizi temsilen katılımı sağlama,

• Toplantılarda kullanılacak sunum materyallerini hazırlama

görevlerini yerine getirmek üzere faaliyet göstermektedir.

2015 yılı içerisinde araştırmacılar ve yatırımcılarımızdan gelen Şirketimiz ve/veya kamuya açıklamış olduğumuz mali tablo sonuçları ile ilgili şifahi ve yazılı

Söz konusu birimde görev yapan çalışanlarımızın iletişim bilgileri aşağıda sunulmuştur.

AdıSoyadı Unvanı TelefonNo ElektronikAdresSn. Fatih Gören Genel Müdür Yrd. 0 850 744 00 55 [email protected]. Murat Tetik Müdür 0 850 744 02 55 [email protected]. Barış H. Şafak Yönetmen 0 850 744 02 54 [email protected]. Cem Çözer Uzman 0 850 744 01 64 [email protected]

Kurumsal Yönetim İlkeleri Uyum Raporu

81


bilgi taleplerinin tamamı karşılanmıştır. Dönem içerisinde yerli ve yabancı yatırım şirketlerinden gelen toplantı talepleri kabul edilmiş ve gerekli bilgilendirmeler yapılmıştır. 2015 yılı içerisinde 1 roadshow ve üç yatırımcı konferansına iştirak edilmiş, 28 adedi yabancı yatırım şirketleriyle olmak üzere toplam 40 adet yatırımcı toplantısı ve 7 adet telekonferans gerçekleştirilmiştir. Bu toplantılarda sektörümüz ve Şirketimiz hakkında sunumlar yapılmış ve yatırımcı sorularına cevap verilmiştir.

2.2PaySahiplerininBilgiEdinmeHaklarınınKullanımı

Pay Sahiplerimizin, ticari sır niteliğinde olmayan veya kamuya açıklanmamış bilgiler hariç olmak üzere, her türlü bilgi talebi karşılanmaktadır.

Pay Sahiplerimizden gelen bilgi talepleri, Pay Sahipleri ile ilişkiler birimindeki çalışanlarımızca değerlendirilmekte olup, ticari sır ve gizlilik sınırları korunarak, en kısa sürede, tam, gerçeği dürüst bir şekilde yansıtacak şekilde ve özenle karşılanmaktadır.

Pay Sahiplerimizin sıkça ihtiyaç duydukları konulardaki açıklamalar ile haklarının kullanımını etkileyecek gelişmelerle ilgili bilgiler, www.anadolusigorta.com.tr adresinden ulaşılabilecek olan internet sitemizde Türkçe ve İngilizce olarak yer almaktadır.

Yasal mevzuat uyarınca, azınlık pay sahipleri bazı somut olayların incelenmesine yönelik olarak Genel Kuruldan özel denetçi atanmasını talep etme hakkına sahip bulunmaktadır.

Pay sahiplerimiz 2015 yılı içinde Genel Kurulumuzdan özel denetçi tayini talebinde bulunmamışlardır.

Esas sözleşmemizde özel denetçi atanması talebi bireysel bir hak olarak düzenlenmemiştir. Öte yandan T.T.K’nın 438. maddesi uyarınca her pay sahibinin kanunda belirtilen şartları sağlaması koşulu ile özel denetçi atanması isteği saklı bulunmaktadır.

Mevzuat uyarınca gerek Genel Kurulun özel denetçi atanması talebinin gereğini yerine getirmek zorunda olması, gerekse özel denetçi atanması talebinin gündeme bağlılık ilkesinin istisnalarından birini oluşturması dikkate alınarak, ticari sır niteliği taşıyan veya henüz kamuya açıklanmamış olan bilgilerin gizliliğinin korunmasına yönelik olarak uygulamada sıkıntı yaratabileceği kaygısıyla, özel denetçi atanması talebinin esas sözleşmede bireysel bir hak olarak düzenlenmesi hususunun gelişmelere bağlı olarak ileride değerlendirilmesi düşünülmektedir.

Pay sahipliği haklarının sağlıklı olarak kullanılabilmesi için gerekli olan bütün bilgilerin, genelde internet sitemiz, yıllık faaliyet raporumuz ve özel durum açıklamalarımız, özelde ise bireysel talepler aracılığıyla olmak üzere, pay sahiplerimizin kullanımına sunulduğu düşünülmektedir.

Pay sahiplerimizin, Şirketimizin sermaye, yönetim veya denetim bakımından doğrudan veya dolaylı olarak ilişkili olduğu gerçek ya da tüzel kişiler ile Şirketimiz arasındaki hukuki ve ticari ilişkilere ilişkin bilgi talepleri de mevzuatın elverdiği ölçüde karşılanmaktadır.

Pay sahiplerimizin bilgi alma haklarının genişletilmesi amacına yönelik olarak, haklarının kullanımını etkileyebilecek her türlü bilgi güncel olarak internet sitemizde pay sahiplerimizin kullanımına sunulmuştur.

2.3GenelKurulToplantıları

2015 yılı içinde, 24 Mart 2015 tarihinde yapılan 2014 yılına ait olağan Genel Kurul toplantısı olmak üzere, bir adet Genel Kurul toplantısı yapılmıştır.

Söz konusu toplantı, 500 Milyon TL’lik ödenmiş sermayemizin %67,1’ini veya 335,7 Milyon TL’lik kısmını temsil eden Pay Sahiplerimizin katılımı ile gerçekleştirilmiştir.

Toplantıya, Şirketimiz yönetim kurulu üyeleri, ilgili diğer kişiler, finansal tabloların hazırlanmasında sorumluluğu bulunan yetkililer ve denetçiler, Şirketimizin mali tablolarını denetleyen Bağımsız Denetim

Kuruluşundan bir yetkili ve bir kısım çalışanımız katılırken diğer menfaat sahipleri ve medyadan katılım olmamıştır.

Toplantı yeri, günü, saati, gündemi ve vekaletname örneğini içeren toplantı davetine ilişkin ilan, Türkiye Ticaret Sicili Gazetesi, Posta ve Habertürk gazeteleri, www.anadolusigorta.com.tr internet adresi, MKK ve KAP’ta olmak üzere, toplantı tarihinden üç hafta önce yayımlanmıştır.

Genel kurul ilanlarında,

• Toplantı günü ve saati,

• Toplantı yeri,

• Gündem,

• Gündem maddelerine ilişkin olarak ihtiyaç duyulan bilgiler,

• Gündemde esas sözleşme değişikliği var ise değişen madde/maddelerin ilgili kurumlardan izin alınan eski ve yeni şekilleri,

• Davetin hangi organ tarafından yapıldığı,

• İlk toplantının herhangi bir nedenle ertelenmesi üzerine genel kurul yeniden toplantıya davet ediliyor ise, ilk toplantının erteleme sebebi ile bu toplantıda yeterli olan toplantı nisabı,

• Olağan toplantı ilanlarında faaliyet raporu ile mali tabloların, diğer genel kurul evrakının ve dokümanının hangi adreste incelenebileceği

hususlarının yer almasına özen gösterilmektedir.

Yıllık faaliyet raporu dahil, mali tablo ve raporlar, ihtiyaç duyulan genel kurul gündem maddeleri ile ilgili olarak hazırlanan bilgilendirme dokümanı ve gündem maddelerine dayanak teşkil eden diğer belgeler ile esas sözleşmenin son hali ve esas sözleşmede değişiklik yapılacak ise tadil metni ve gerekçesi; genel kurul toplantısına davet için yapılan ilan tarihinden itibaren, Şirketimizin merkez ve şubelerinde pay sahiplerimizin incelemelerine açık tutulmaktadır.

82



Genel Kurul ile ilgili bütün bilgi ve belgelere, www.anadolusigorta.com.tr adresinde yer alan internet sitemizden de ulaşılabilmektedir. Ayrıca İnternet sitemizde, şirketimizin ortaklık yapısını yansıtan toplam pay sayısı ve oy hakkı, genel kurul toplantı gündemimizde yönetim kurulu üyelerinin azli, değiştirilmesi veya seçimi varsa, azil ve değiştirme gerekçeleri, yönetim kurulu üyeliğine aday gösterilecek kişiler hakkında bilgi, pay sahiplerinin, Sermaye Piyasası Kurulu (SPK)’nun ve/veya şirketin ilgili olduğu diğer kamu kurum ve kuruluşlarının gündeme madde konulmasına ilişkin talepleri, gündemde esas sözleşme değişikliği olması durumunda ilgili yönetim kurulu kararı ile birlikte, esas sözleşme değişikliklerinin eski ve yeni şekillerine de yer verilmiştir.

2015 yılında yönetim hakimiyetini elinde bulunduran pay sahiplerinin, yönetim kurulu üyelerinin, üst düzey yöneticilerin ve bunların eş ve ikinci dereceye kadar kan ve sıhrî yakınlarının kendi veya başkası hesabına, şirket veya bağlı ortaklıkları ile çıkar çatışmasına neden olabilecek nitelikte herhangi bir işlemi olmamıştır. Eğer bu tarz bir işlem planlanırsa, genel kurul toplantılarında önceden onay ve bilgi verilecektir.

Bağımsız yönetim kurulu üyelerinin çoğunluğunun olumlu oyunun arandığı ve olumsuz oy vermeleri nedeniyle kararın genel kurula bırakıldığı işlemlerin gündeme taşınmasının söz konusu olması durumunda, bu işlemler ile işlemlere ilişkin genel kurul kararı hakkında bilgi verilecektir. 2015 yılı içerisinde bağımsız yönetim kurulu üyelerinin çoğunluğunun onaylamadığı bir işlem bulunmamaktadır.

Genel kurula katılımın kolaylaştırılmasını yönelik, mevzuatta öngörülen hususlara harfiyen riayet edilmesine azami özen gösterilmekte olup, Pay Sahiplerimizin genel kurullarımıza katılım konusunda herhangi bir güçlükle karşılaşmadıkları düşünüldüğü gibi, ayrıca Pay Sahiplerimizden de bu bugüne kadar bu yönde bir bildirim alınmamıştır.

Dönem içinde yapılan bağış ve yardım bulunmadığı bilgisi genel kurul toplantısında ayrı bir gündem maddesi ile ortaklara sunulmuştur.

Genel kurul tutanakları, Pay Sahiplerine toplantı bitiminde tevdi edilmekte; ayrıca toplantıya iştirak etmemiş Pay Sahiplerinin de bilgilendirilmesi amacıyla, www.anadolusigorta.com.tr adresinde yer alan internet sitemizde Türkçe ve İngilizce yer verilmek suretiyle elektronik erişime açık tutulmaktadır.

Genel kurul gündemi hazırlanırken, her teklifin ayrı bir başlık altında verilmiş olmasına, gündem başlıklarının açık ve farklı yorumlara yol açmayacak şekilde ifade edilmesine, mevzuatın da yasaklamış olduğu “diğer” veya “çeşitli” gibi gündem maddesi belirlenmemesine özen gösterilmektedir.

Toplantılarda kendisini vekil vasıtasıyla temsil ettirecek Pay Sahiplerimiz için vekaletname örnekleri toplantı duyuruları ile birlikte ilan edilmekte ve ayrıca elektronik ortamda da Pay Sahiplerimizin kullanımına sunulmaktadır.

Pay Sahiplerimizin Şirketimiz Yatırımcı İlişkileri Bölümüne iletmiş olduğu ve gündemde yer almasını istedikleri konular, Yönetim Kurulu tarafından değerlendirilmektedir.

Gerek yasal mevzuat gerekse esas sözleşmemiz uyarınca, olağan genel kurul toplantılarının hesap dönemi bitiminden itibaren üç ay içerisinde yapılması gerekmektedir.

Genel kurul toplantılarımız esas sözleşmemiz uyarınca Şirket merkezimizin bulunduğu yerde ve bütün Pay Sahiplerimizin katılmasına imkan verecek bir mekanda yapılmaktadır.

Genel kurulda kullanılabilecek toplam oy adedi, Pay Sahipleri bazında sınıflandırılmakta ve hazirun cetvelinde belirtilmek suretiyle toplantı başlangıcında Pay Sahiplerinin bilgisine sunulmaktadır.

Pay Sahiplerimiz tarafından Yönetim Kuruluna yöneltilen soruya, pay sahipliği haklarının kullanılması için gerekli olması ve ticari sır kapsamına girmemesi kaydıyla cevap verilmektedir.

Genel Kurul Toplantı Başkanımız, toplantıyı etkin ve Pay Sahiplerinin haklarını kullanmalarını sağlayacak şekilde yönetmektedir.

Genel Kurul toplantısında Pay Sahiplerimizce sorulan her sorunun doğrudan Genel Kurul toplantısında cevaplandırılmış olmasına özen gösterilir. Sorulan sorunun gündemle ilgili olmaması veya hemen cevap verilemeyecek kadar kapsamlı olması halinde, sorulan soru en geç 15 gün içerisinde Yatırımcı İlişkileri Bölümü tarafından yazılı olarak cevaplanır. Genel kurul toplantısı sırasında sorulan tüm sorular ile bu sorulara verilen cevaplar, en geç genel kurul tarihinden sonraki 30 gün içerisinde Yatırımcı İlişkileri Bölümü tarafından ortaklık İnternet sitesinde kamuya duyurulur.

Yönetim Kurulu Üyelerimiz, mali tabloların hazırlanmasında sorumluluğu bulunan Yetkililerimiz ve Denetçilerimiz ile gündemde özellik arz eden konularda açıklamalarda bulunmak üzere konu ile ilgili kişiler olanaklar ölçüsünde toplantıda hazır bulunmaya özen göstermektedirler.

Genel Kurul toplantılarımızda her gündem maddesi ayrı ayrı oylanmakta ve oylama sonuçlarına ilişkin herhangi bir şüphe oluşmaması için genel kurul toplantısı bitmeden oylar sayılarak oylama sonuçları Pay Sahiplerimize duyurulmaktadır.

24 Mart 2015 Olağan Genel Kurul Toplantısında, Pay Sahipleri tarafından,

1. Toplantı Başkanlığı’nın seçimi ve Olağan Genel Kurul toplantı tutanağının Toplantı Başkanlığı’nca imzalanması için yetki verilmesi,

2. 2014 yılına ait Yönetim Kurulu Faaliyet Raporu daha önce ortakların incelemesine sunulduğu için okunmaması, Bağımsız Denetim Kuruluşu Raporunun görüş bölümünün okunması ve söz konusu raporların müzakeresi,

-->

83


3. 2014 yılı finansal tabloların incelenerek onaylanması,

4. Dönem içinde boşalan Yönetim Kurulu Üyeliğine Türk Ticaret Kanunu’nun 363. Maddesi gereği seçilen yeni üyenin üyeliğinin onaylanması,

5. Yönetim Kurulu Üyelerinin ibra edilmesi,

6. Şirket kâr dağıtım politikası hakkında bilgi verilmesi ve Yönetim Kurulu tarafından hazırlanan kâr dağıtım teklifinin onaylanması,

7. Yönetim Kurulu üyelerinin seçimi ve görev sürelerinin saptanması,

8. Yönetim Kurulu üyelerinin Türk Ticaret Kanunu’nun 395 ve 396. maddelerinde yazılı muameleleri yapabilmeleri ile ilgili izinlerin onaylanması,

9. Yönetim Kurulu üyelerinin ücretlerinin saptanması,

10. Bağımsız denetim kuruluşunun seçimi,

11. Yıl içinde yapılan bağışlar hakkında bilgi verilmesi,

şeklindeki gündem maddelerinin tamamı oy çokluğu veya oy birliği ile kabul edilmiştir.

Genel Kurul toplantımızda pay sahibimizden gelen soru Toplantı Başkanı tarafından yanıtlanmıştır.

Toplantıda pay sahiplerimiz tarafından gündem önerisi verilmemiştir.

Genel Kurul toplantı tutanaklarımıza yazılı olarak veya www.anadolusigorta.com.tr adresinde yer alan internet sitemiz aracılığıyla elektronik ortamda Türkçe ve İngilizce olarak erişilebilmektedir.

2.4OyHaklarıveAzlıkHakları

Şirketimizin sermayesi, her biri 1 Kuruş değerinde ve 1 oy hakkına sahip 50.000.000.000 paya bölünmüştür.

Herhangi bir hissedarımız ile Şirketimiz arasında karşılıklı iştirak ilişkisi bulunmamaktadır.

Şirketimiz esas sözleşmesinde azlık haklarının sermayenin yirmide birinden daha düşük bir şekilde belirlendiğine ilişkin bir hüküm yer almamaktadır.

Genel Kurulumuzun takdirleri doğrultusunda seçilmekte olan Yönetim Kurulumuzda azınlık payı temsilcisi bulunmamaktadır.

Pay Sahiplerimizin genel kurulda kullanabileceği oy sayısında herhangi bir üst sınır bulunmamaktadır.

Oy hakkı konusunda imtiyazlı hisse bulunmamaktadır.

Oy hakkı, payın iktisap edilmesi anında doğmakta ve oy hakkının iktisap tarihinden itibaren belirli bir süre sonra kullanılmasını öngörecek bir düzenlememiz bulunmamaktadır.

Esas sözleşmemizde, pay sahibi olmayan kişilerin temsilci olarak vekaleten oy kullanmasını engelleyen hükümler yer almamaktadır.

Pay Sahiplerimiz oy haklarını genel kurul toplantılarında bizzat kullanabildikleri gibi, pay sahibi olan veya pay sahibi olmayan üçüncü bir şahıs vasıtasıyla da kullanabilmektedirler.

Her gerçek kişi pay sahibi genel kurulda ancak bir kişi tarafından temsil edilmekte ve tüzel kişi Pay Sahiplerinin birden fazla kişi ile temsil edilmesi durumunda bunlardan ancak birisi tarafından oy kullanılmaktadır. Oy kullanmaya kimin yetkili olduğu yetki belgesinde gösterilmektedir.

2.5KârPayıHakkı

Şirketimizin kâr payı dağıtım politikasında yer alan önemli hususlara aşağıda verilmekte olup; söz konusu politika Genel Kurul’da Pay Sahiplerinin bilgisine sunulmakta Şirketimizin yıllık faaliyet raporlarında ve internet sitesinde yayınlanmaktadır.

Esas sözleşmemizde dağıtılabilir kârdan Sermaye Piyasası Kurulu düzenlemeleri doğrultusunda Genel Kurul tarafından tespit edilecek oranda birinci temettü dağıtılması esası benimsenmiştir.

Yönetim Kurulumuzun, Genel Kurulumuzun onayına sunduğu kâr dağıtım teklifleri Pay Sahiplerimizin beklentileri ile Şirketimizin büyüme gereği arasındaki hassas dengenin bozulmamasını sağlayacak şekilde, Şirket’in faaliyetlerine ilişkin geleceğe yönelik beklentilerini, sermaye yeterlilik hedeflerini ve sermaye piyasalarındaki şartları da göz önünde bulundurarak ve Şirketimizin kârlılık durumunu dikkate alarak hazırlanmaktadır.

Yönetim kurulunun, genel kurula kârın dağıtılmamasını teklif etmesi halinde, bunun nedenleri ile dağıtılmayan kârın kullanım şekline ilişkin bilgi genel kurul toplantısında pay sahiplerine sunulur, faaliyet raporunda yer alır ve şirketin internet sitesinde açıklanır.

Yönetim Kurulumuzca net dağıtılabilir dönem kârının en az %30’unun bedelsiz hisse şeklinde veya nakden dağıtılmasının Genel Kurula teklif edilmesi esasına dayanan bir kâr dağıtım politikası benimsenmiştir.

Kârdan pay alma konusunda imtiyazlı hisse bulunmamaktadır.

Kurucu intifa senedi ile Yönetim Kurulu Üyelerimize kâr payı verilmesi uygulaması bulunmamaktadır.

84



Esas sözleşmemiz uyarınca, birinci kâr payının ayrılmasından sonra kalan tutar üzerinden en fazla üç maaş ile sınırlı olmak üzere çalışanlarımıza kâr payı ödenmektedir.

Kâr payı ödemelerinin mevzuatta öngörülen süreler dikkate alınarak mümkün olan en kısa sürede yapılmasına dikkat edilmektedir.

2015 yılında 21 milyon TL tutarında nakit kâr payı dağıtımı yapılmıştır.

2.6PaylarınDevri

Esas sözleşmemizde pay devrini kısıtlayan herhangi bir hüküm bulunmamaktadır.

Azınlık ve yabancı Pay Sahipleri dahil, tüm Pay Sahiplerimize eşit muamele yapılmaktadır.

BÖLÜMIII–KAMUYUAYDINLATMAveŞEFFAFLIK

3.1KurumsalİnternetSitesiveİçeriği

Şirketimizin Türkçe ve İngilizce internet sitesi bulunmaktadır. İnternet sitemizin adresi www.anadolusigorta.com.tr’dir. Bilgilendirme ve kamunun aydınlatılmasında Şirketimiz internet sitesi aktif olarak kullanılmaktadır.

İnternet sitemiz Kurumsal Yönetim İlkeleri’nin ve düzenleyici otoritelerin öngördüğü bilgi ve verileri içermektedir.

İnternet Sitemiz kanalıyla gelen görüş ve önerilere önem verilmekte ve Şirketimiz bünyesinde değerlendirilmektedir. İnternet sitemizin sürekli olarak güncel tutulmasına özen gösterilmektedir.

Şirketimizin antetli kağıdında internet sitemizin adresi yer almaktadır.

3.2FaaliyetRaporu

Faaliyet raporumuz, Kurumsal Yönetim İlkelerinde sayılan bilgileri kapsayacak ayrıntıda hazırlanmaktadır.

Yıllık faaliyet raporumuz, Yönetim Kurulumuz tarafından hazırlanmakta olup, mali tabloların şirketin finansal durumunu tam olarak yansıttığına ve şirketin mevzuata tam olarak uyduğuna dair beyanı içermektedir.

BÖLÜMIV–MENFAATSAHİPLERİ

4.1MenfaatSahiplerininBilgilendirilmesi

Pay Sahiplerimiz, çalışanlarımız, alacaklılarımız, müşterilerimiz, tedarikçilerimiz, çeşitli sivil toplum kuruluşlarımız, Devletimiz ve Şirketimize yatırım yapmayı düşünebilecek potansiyel tasarruf sahiplerini kapsayan, Şirketimizle ilgili menfaat sahiplerini ilgilendiren hususlarda mümkün olduğunca yazılı olarak (elektronik posta, kurumsal internet sitesi, Kamuyu Aydınlatma Platformu kanallarıyla) bilgilendirme yapılmasına ve kendileriyle olan ilişkilerin imkanlar ölçüsünde yazılı sözleşmeler ile düzenlenmesine özen gösterilmektedir.

Menfaat sahiplerinin haklarının mevzuat veya sözleşme ile düzenlenmediği durumlarda, menfaat sahiplerinin çıkarları iyi niyet kuralları çerçevesinde ve şirket imkanları ölçüsünde, şirketin itibarı da gözetilerek korunmaktadır. Menfaat sahiplerinin, şirketin mevzuata aykırı ve etik olmayan işlemlerini ilgililere iletebilmesi için gerekli yapılandırma mevcuttur.

4.2MenfaatSahiplerininYönetimeKatılımı

Esas sözleşmemizde menfaat sahiplerinin şirketin yönetimine katılımını öngören bir düzenleme yer almamakla beraber şirket iç düzenlemelerinde buna yönelik uygulamalar mevcuttur.

Şirket çalışanlarına yönelik olarak bir öneri yönetmeliği oluşturulmuştur. Yenilik getirici ve iyileştirici öneriler bu yönetmelik kapsamında değerlendirilerek Şirket bünyesinde hayata geçirilmektedir.

Menfaat sahiplerinin görüş ve şikâyetleri, Denetimden Sorumlu Komite tarafından takip edilmektedir.

Çalışan ve tedarikçilerden oluşan menfaat sahiplerinin görüşlerini paylaştıkları Acente Toplantıları, Türkiye İş Bankası Şubeler Toplantıları ve Müdürler Toplantıları yapılmaktadır.

4.3İnsanKaynaklarıPolitikası

Şirketimizce benimsenen insan kaynakları politikasının esasları aşağıda belirtilmiştir.

Görev tanımları ve dağılımları ile performans kriterleri şirket yönetimi tarafından belirlenmiş ve çalışanlara duyurulmuştur. İşe alımda eşit koşullardaki kişilere eşit fırsat sağlanması ilkesi benimsenmiş ve işe alım kriterleri unvan bazında yazılı olarak belirlenmiş olup, uygulamada bu kriterlere uyulmaktadır.

Yönetici görev değişikliklerinin şirket yönetiminde aksaklığa sebep olabileceği öngörülen durumlarda yeni görevlendirilecek yöneticilerin belirlenmesi hususunda halefiyet planlaması hazırlanır.

-->

85


Eğitim, tayin ve terfi kararlarında, mümkün olduğunca objektif verilerin kullanılmasına ve Şirket menfaatlerinin göz önünde bulundurulmasına özen gösterilir.

Çalışanlarımızın bilgi ve becerilerini artırmalarına yönelik eğitim planları yapılmaktadır.

Şirketimiz çalışanları Banka ve Sigorta İşçileri Sendikası’na üyedirler.

Çalışanlarımız için güvenli çalışma ortamı ve koşulları sağlanmış olup, bu koşulların sosyal ve teknolojik ihtiyaca bağlı olarak iyileştirilmesine yönelik çalışmalar yapılmaktadır.

Çalışanlarımız ile ilgili olarak alınan kararlar veya çalışanlarımızı ilgilendiren gelişmeler çalışanlarımıza bildirilmektedir.

Çalışanlarımız arasında ırk, din, dil ve cinsiyet ayrımı yapılmaması, insan haklarına saygı gösterilmesi ve çalışanların şirket içi fiziksel, ruhsal ve duygusal kötü muamelelere karşı korunması için önlemler alınmaktadır.

Çalışanlarımız ile ilişkileri yürütmek üzere temsilci atanması uygulaması bulunmamaktadır. Bununla birlikte çalışanlarımızla ilişkileri yürütmek üzere, Şirketimizde örgütlü bulunan Banka ve Sigorta İşçileri Sendikası tarafından, genel müdürlük ve bölge müdürlüklerimiz kapsamında belirlenen, sendika temsilcisi çalışanlarımız bulunmaktadır.

Çalışanlarımıza yönelik Tazminat Politikamız Şirketimiz internet sitesinde yer almaktadır.

Şirket çalışanlarına ayrımcılık yapıldığına ilişkin herhangi bir şikâyet gelmemiştir.

4.4EtikKurallarveSosyalSorumluluk

Şirketimizin ve çalışanlarının mevcut yasa ve yönetmelikler çerçevesinde faaliyetlerini icra ederken uymaları gereken mesleki ahlak kurallarını belirleyen etik kurallar Şirketimiz internet sitesinde yayınlanmaktadır.

Teminat sağlanan projelerin çevre ve kamu sağlığı açısından ilgili mevzuata uygun olmasına özen gösterilmektedir.

Şirketimiz, sosyal sorumluluk bilinci çerçevesinde eğitime, akademik faaliyetlere, sportif organizasyonlara ve kültür ve sanat etkinliklerine destek vermektedir. 2010 yılında başlayan ve halen devam etmekte olan “Bir Usta Bin Usta Sosyal Sorumluluk Projesi” ile kamuoyunun ilgisini, kaybolmaya yüz tutan mesleklere ve yerel değerlere çekmek ve bu mesleklerin yeniden canlanmasını sağlamak amaçlanmaktadır.

BÖLÜMV–YÖNETİMKURULU

5.1YönetimKurulununYapısıveOluşumu

Yönetim Kurulumuz, Yönetim Kurulu Üyelerimizin verimli ve yapıcı çalışmalar yapmalarına, hızlı ve rasyonel kararlar almalarına ve komitelerin oluşumuna ve çalışmalarını etkin bir şekilde organize etmelerine imkan sağlayacak şekilde on bir üyeden oluşur.

Yönetim Kurulu Üyelerimizin özgeçmişleri kurumsal internet sitemizde ve faaliyet raporumuzda bulunmaktadır.

Şirketimizin gerçek kişi nihai hâkim pay sahibi bulunmadığı dikkate alınarak, Yönetim Kurulu Üyelerimizin, tamamının bağımsız hareket edebilme ve dolayısıyla

da Şirketimiz ile menfaat sahiplerinin çıkarlarını her şeyin üstünde tutarak kararlarda tarafsız davranabilme avantajına doğal olarak sahip oldukları düşünülmektedir.

Yönetim Kurulumuz bünyesinde iki adet bağımsız üyemiz görev yapmaktadır. Bağımsız üyelerimiz son on yıl içinde altı yıldan fazla üye olarak görev yapmamışlardır. Tüm yönetim kurulu üyelerimizin görev süreleri bir yıldır.

Aday Gösterme Komitesi’nin görevlerini yerine getirdiği Kurumsal Yönetim Komitesi tarafından Bağımsız Yönetim Kurulu Üyelerimiz için, 16 Şubat 2015 tarihinde iki aday gösterilmiş olup, tüm adayların bağımsızlık kriterlerini taşıyıp taşımadığına ilişkin olarak hazırlanan raporlar belirtilen tarihlerde Yönetim Kurulu’na sunulmuştur.

Bağımsız yönetim kurulu üyelerimiz, ilgili mevzuatta yayımlanan bağımsızlık ile ilgili kriterleri taşımakta olup bağımsızlık beyanları mevzuata uygun bir şekilde alınmış ve söz konusu beyanlara yıllık faaliyet raporunda yer verilmiştir. Dönem içerisinde bağımsızlığı ortadan kaldıran herhangi bir durum ortaya çıkmamıştır. Bağımsızlığı ortadan kaldıran bir durum ortaya çıktığı takdirde, değişiklik bağımsız üye tarafından kamuya duyurulmak üzere derhal yönetim kuruluna iletilir. Bu durumda bağımsızlığını kaybeden yönetim kurulu üyesi ilke olarak istifa eder.

Yönetim Kurulumuz, Genel Müdür dışında icracı olmayan üyelerden oluşmaktadır. Yönetim Kurulu Başkanlığı ile Genel Müdürlük görevleri farklı kişiler tarafından yürütülmektedir.

86



Yönetim Kurulumuz karar alma işlevini yerine getirirken,

• Şirketimizin piyasa değerinin mümkün olan en üst seviyeye çıkarılması,

• Şirketimiz faaliyetlerinin, Pay Sahiplerimizin uzun vadeli ve istikrarlı bir kazanç sağlamasını temin edecek şekilde yürütülmesi,

• Pay Sahiplerimiz ile Şirketimizin büyüme gereği arasındaki hassas dengenin bozulmaması

temel düşüncelerinden hareket etmektedir.

Yönetim Kurulumuzun oluşumunda,

• Yönetim kurulu üyeliği seçimlerinde adayların toplantıda hazır bulunmasına,

• Adaylar hakkında Pay Sahiplerimize bilgi verilmesine,

• Pay Sahiplerimize adaylara soru sorma hakkı tanınmasına,

özen gösterilmektedir.

Yönetim Kurulumuz ayda en az bir kez olmak üzere düzenli olarak toplanmaya özen göstermektedir.

Şirketimizin her türlü Kurumsal Yönetim İlkeleri Tebliği’nde belirtilen önem seviyesindeki ilişkili taraf işlemlerinde, süreklilik arz eden işlemlerinde, önemli nitelikteki alım/satım işlemlerinde ve üçüncü kişiler lehine teminat, rehin ipotek ve kefalet verilmesine ilişkin yönetim kurulu kararlarında bağımsız üyelerin çoğunluğunun onayı aranır. Bağımsız üyelerin çoğunluğunun söz konusu işlemi onaylamaması halinde, bu durum işleme ilişkin yeterli bilgiyi içerecek şekilde kamuyu aydınlatma düzenlemeleri çerçevesinde kamuya duyurulur. Söz konusu işlem ilişkili taraf işlemi veya önemli nitelikteki alım/

satım işlemi ise işlem ayrıca genel kurul onayına sunulur. Söz konusu genel kurul toplantılarında, işlemin tarafları ve bunlarla ilişkili kişilerin oy kullanamayacakları bir oylamada karar alınarak diğer pay sahiplerinin genel kurulda bu tür kararlara katılmaları sağlanır. Bu maddede belirtilen durumlar için yapılacak genel kurul toplantılarında toplantı nisabı aranmaz. Oy hakkı bulunanların basit çoğunluğu ile karar alınır. Bu fıkrada belirtilen esaslara uygun olarak alınmayan Yönetim Kurulu ile Genel Kurul kararları geçerli sayılmaz

Şirket ve yönetim organı üyeleri hakkında uygulanmış herhangi bir idari veya adli yaptırım bulunmamaktadır.

Yönetim Kurulumuzda kadın üye bulunmamakla birlikte bu konuya ilişkin bir politika da oluşturulmamıştır.

-->

Yönetim Kurulu Üyelerimiz ile ilişkin bilgiler aşağıda sunulmuştur.

AdıSoyadı Unvanı EğitimDurumu

İcracı/İcracıolmayanüye

GörevYaptığıKurum GörevYaptığıKurumdakiUnvanı

MeslekiTecrübesi

Sn. Caner Çimenbiçer Başkan Lisans İİBF İcracı olmayan - - 41 yıl

Sn. Hakan Aran Başkan Vekili Lisansüstü İşletme

İcracı olmayan Türkiye İş Bankası A.Ş /Grup İçi

Genel Müdür Yardımcısı

26 yıl

Sn. Musa Ülken Genel Müdür Lisans İİBF İcracı Anadolu Anonim Türk Sigorta Şirketi

Genel Müdür 37 yıl

Sn. Kubilay Aykol Üye Lisans İİBF İcracı olmayan Türkiye İş Bankası A.Ş /Grup İçi

Bölüm Müdürü 19 yıl

Sn. Faruk Karpuz Üye Lise İcracı olmayan Türkiye İş Bankası A.Ş /Grup İçi


Sn. Hafız Ekrem Kürkçü Üye Lisans Eğitim F. İcracı olmayan Türkiye İş Bankası A.Ş /Grup İçi


Sn. Kemal Emre Sayar Üye Lisansüstü Ekonomi ve Finans

İcracı olmayan Türkiye İş Bankası A.Ş. /Grup İçi

Birim Müdürü 16 yıl

Sn. Cengiz Tezel Üye Lisans İşletme İcracı olmayan Türkiye İş Bankası A.Ş /Grup İçi

Şube Müdürü 24 yıl

Sn. Hasan Hulki Yalçın Üye Lisansüstü Bankacılık ve Finans

İcracı olmayan Milli Reasürans T.A.Ş. /Grup İçi

Genel Müdür 27 yıl

Sn. Prof. Dr. Savaş Taşkent

Bağımsız Üye Lisansüstü Hukuk

İcracı olmayan İTÜ İşletme Fakültesi /Grup Dışı

Hukuk Bilim Dalı Öğretim Üyesi

44 yıl

Sn. Doç. Dr. Atakan Yalçın Bağımsız Üye Lisansüstü Finans

İcracı olmayan Özyeğin Üniversitesi /Grup Dışı

İşletme Fakültesi Bankacılık ve Finans Bölümü Başkanı

15 yıl

87


Bağımsız olmayan Yönetim Kurulu Üyelerimizin Şirketimiz dışında başka görevler alması, belirli kurallara bağlanmamış olmakla birlikte, çalıştıkları kurumlardaki doğal görevleri ile çalıştıkları kurumlara ait kuruluşlardaki doğal görevleri dışında herhangi bir görevleri bulunmamaktadır. Bununla birlikte Yönetim Kurulu Üyelerimiz Şirket işleri için yeterli zaman ayırmakta olup yetkilerini, görevin tam olarak yerine getirilebilmesini teminen ihtiyaç duyulan her türlü bilgiye sahip bir şekilde, basiretli biçimde ve iyi niyet kuralları çerçevesinde kullanmaktadır.

Bağımsız Yönetim Kurulu Üyelerimizin geçmiş tecrübeleri ve varsa halen Şirketimiz dışındaki görevleri özgeçmişlerinde açıklanmakta olup internet sitemiz ve faaliyet raporumuzda sunulmaktadır.

5.2YönetimKurulununFaaliyetEsasları

Yönetim kurulu gündemi, Genel Müdürümüz ve Yönetim Kurulu Üyelerimizin önerileri doğrultusunda Yönetim Kurulu Başkanı tarafından belirlenmektedir.

Yönetim kurulumuz 2015 yılı içinde 12 adet toplantı gerçekleştirmiştir.

Toplantı tarihinin tüm üyelerimizin katılımına imkan sağlayacak şekilde tespit edilmesine özen gösterilmekte ve öngörülemeyen istisnai durumlar dışında, Yönetim Kurulu toplantıları tüm üyelerimizin katılımıyla gerçekleştirilmektedir.

Yönetim Kurulu toplantı tarihinin bir önceki toplantıda tespit edilmesine özen gösterilmekte ve daha sonra da yazılı olarak çağrı yapılmaktadır.

Yönetim Kurulumuz faaliyetlerinin yürütülmesine, üyelerimizin ve denetçilerimizin bilgilendirilmesine ve kendileri ile olan iletişimin sağlanmasına yönelik mevcut sekreterya, 2005 yılı içinde Yönetim Kurulu Raportörlüğü’ne dönüştürülmüştür.

2015 yılında alınan Yönetim Kurulu kararları toplantılara katılan üyelerin oy birliği ile alınmıştır.

Yönetim Kurulumuz, ilk toplantısını tercihen seçiminin yapıldığı tarihte gerçekleştirmektedir.

İlk toplantıda, Yönetim Kurulu Başkanı ve başkan vekilinin seçiminin yanı sıra, görev dağılımı ve komitelerin oluşturulmasına yönelik kararlar alınmaktadır.

Yönetim Kurulu Üyelerimiz prensip olarak her toplantıya katılmaktadır.

Yönetim Kurulumuz düzenli olarak ve önceden planlandığı şekilde en az ayda bir defa ve gerekli görülen hallerde ise bu süreye bağlı olmaksızın toplanmak için özen göstermektedir.

Yönetim Kurulu toplantısı gündeminde yer alan konular ile ilgili belge ve bilgilerin, toplantıdan en az beş gün önce Yönetim Kurulu Üyelerimizin incelemesine sunulmasına ve bu zamanlamaya uymanın mümkün olmadığı hallerde ise Yönetim Kurulu Üyelerimize eşit bilgi akışı sağlanmasına azami özen gösterilmektedir.

Her Yönetim Kurulu Üyemizin bir oy hakkı mevcut olup, üyelerimizin ağırlıklı oy hakkı veya olumlu/olumsuz veto hakkı bulunmamaktadır.

Yönetim Kurulu, üye tam sayısının çoğunluğu ile toplanır. Kararlar, hazır bulunan üyelerin çoğunluğu ile alınır.

Yönetim Kurulu Üyelerimiz görevleri esnasındaki kusurları nedeniyle şirkette sebep olacakları zarar riskine karşı yıllık 75 milyon ABD doları teminatla sigorta ettirilmişlerdir.

5.3YönetimKuruluBünyesindeOluşturulanKomitelerinSayı,YapıveBağımsızlığı

Şirketimizde Denetimden Sorumlu Komite, Kurumsal Yönetim Komitesi ve Riskin Erken Saptanması Komitesi mevcuttur.

Yönetim kurulu yapılanması gereği, Kurumsal Yönetim Komitesi, Aday Gösterme Komitesi ve Ücret Komitesi görevlerini de yerine getirmektedir.

Komitelerin her birinde icrada görevli olmayan iki Yönetim Kurulu Üyesi bulunmaktadır.

Yönetim Kurulu Üyelerimiz ilke olarak birden fazla komitede görev almamaktadırlar. Bununla birlikte Denetimden Sorumlu Komitenin tamamı ve Kurumsal Yönetim Komitesinin Başkanı bağımsız yönetim kurulu üyelerinden seçilmesi gerektiği için bağımsız yönetim kurulu üyelerimiz iki farklı komitede görev yapmaktadır.

Kurumsal Yönetim Komitesi Şirkette kurumsal yönetim ilkelerinin uygulanıp uygulanmadığını, uygulanmıyor ise gerekçesini ve bu prensiplere tam olarak uymama dolayısıyla meydana gelen çıkar çatışmalarını tespit eder ve Yönetim Kurulu’na uygulamaları iyileştirici önerilerde bulunur. Ayrıca Yönetim Kuruluna uygun adayların saptanması, değerlendirilmesi, eğitilmesi ve ödüllendirilmesi konularında şeffaf bir sistem oluşturulması ve bu hususta politika ve stratejiler belirlenmesi konularında çalışmalar yapar. Yönetim Kurulu üyelerinin ve yöneticilerin sayısı konusunda öneriler geliştirir. Yönetim Kurulu üyelerinin ve yöneticilerin performans değerlendirmesi, kariyer planlaması ve ödüllendirilmesi konusundaki yaklaşım, ilke ve uygulamaları belirler ve gözetimini yapar. Ücretlendirme Politikasında belirlenen faaliyetleri yerine getirir ve Yatırımcı İlişkileri Bölümünün çalışmalarını koordine eder.

88



Denetimden sorumlu komite; şirketin muhasebe sistemi, finansal bilgilerinin kamuya açıklanması, bağımsız denetimi ve şirketin iç kontrol ve iç denetim sisteminin işleyişinin ve etkinliğinin gözetimini yapar. Bağımsız denetim kuruluşunun seçimi, bağımsız denetim sözleşmelerinin hazırlanarak bağımsız denetim sürecinin başlatılması ve bağımsız denetim kuruluşunun her aşamadaki çalışmaları denetimden sorumlu komitenin gözetiminde gerçekleştirilir. Şirketin hizmet alacağı bağımsız denetim kuruluşu ile bu kuruluşlardan alınacak hizmetler denetimden sorumlu komite tarafından belirlenir ve Yönetim Kurulunun onayına sunulur.

Denetimden sorumlu komite, kamuya açıklanacak yıllık ve ara dönem finansal tabloların şirketin izlediği muhasebe ilkeleri ile gerçeğe uygunluğuna ve doğruluğuna ilişkin değerlendirmelerini, şirketin sorumlu yöneticileri ve bağımsız denetçilerinin görüşlerini alarak kendi değerlendirmeleriyle birlikte yönetim kuruluna yazılı olarak bildirir.

Şirketin, muhasebe, iç kontrol ve iç denetim sistemi ile bağımsız denetimi ile ilgili olarak Şirkete ulaşan şikayetlerin incelenmesi, sonuca bağlanması, Şirket çalışanlarının, Şirketin muhasebe ve bağımsız denetim konularındaki bildirimlerinin gizlilik ilkesi çerçevesinde değerlendirilmesi konularında uygulanacak yöntem ve kriterler Denetimden Sorumlu Komite tarafından belirlenir.

Denetimden sorumlu komite; 2015 yılında muhtelif tarihlerde olmak üzere dört kere toplanmış olup toplantı sonuçları tutanağa bağlanarak alınan kararlar

yönetim kuruluna sunulmuştur. Söz konusu kararlarda mali tabloların incelendiği belirtilerek kamuya açıklanması uygun bulunmuş, ayrıca şirkete ulaşan şikayetler ve şikayet yönetim sistemi hakkında Yönetim Kurulu bilgilendirilmiştir.

Riskin erken saptanması komitesi; şirketin varlığını, gelişmesini ve devamını tehlikeye düşürebilecek risklerin erken teşhisi, tespit edilen risklerle ilgili gerekli önlemlerin alınması ve riskin yönetilmesi amacıyla çalışmalar yapmakla sorumlu olup, risk yönetim sistemlerini en az yılda bir kez gözden geçirilmektedir.

Şirketimizde, Kurumsal Yönetim Komitesinde Sn. Prof. Dr. Savaş Taşkent, Sn. Hasan Hulki Yalçın ve Sn. Fatih Gören görev yapmaktadır. Komitenin başkanlığını Sn. Prof. Dr. Savaş Taşkent yürütmektedir.

Denetim Komitesinde Sn. Prof. Dr. Savaş Taşkent başkan olarak görev yaparken Sn. Doç. Dr. Atakan Yalçın üye olarak görev yapmaktadır.

Riskin Erken Saptanması Komitesinde ise Sn. Doç. Dr. Atakan Yalçın başkan, Sn. Hakan Aran üye olarak görevlerini sürdürmektedir.

Denetimden Sorumlu Komite üyelerinin tamamı, diğer komitelerin ise başkanları, bağımsız yönetim kurulu üyeleri arasından seçilir.

Genel Müdürümüz herhangi bir komitede yer almamaktadır.

Komitelerin yapısı ve faaliyet esasları yazılı olarak oluşturulmuş ve internet sitemizde yayınlanmıştır.

Şirketimizin gerçek kişi nihai hâkim pay sahibi bulunmadığı dikkate alınarak, komitelerde görev yapan Yönetim Kurulu Üyelerimizin, tamamının bağımsız hareket edebilme ve dolayısıyla da kararlarında tarafsız davranabilme avantajına doğal olarak sahip oldukları düşünülmektedir.

5.4RiskYönetimiveİçKontrolMekanizması

Risk yönetimi sistem ve süreçlerinin yeniden yapılandırılması amacıyla 2006 yılında kurulan Risk Yönetimi Müdürlüğü faaliyetleri, 21 Haziran 2008 tarih ve 26913 sayılı Resmi Gazete’de yayımlanan “Sigorta ve Reasürans ile Emeklilik Şirketlerinin İç Sistemlerine İlişkin Yönetmelik” hükümleri çerçevesinde, iç kontrol faaliyetlerini de kapsayacak şekilde genişletilmiş ve Müdürlük ismi Risk Yönetimi ve İç Kontrol Müdürlüğü olarak değiştirilmiştir.

Müdürlük faaliyetlerinin temel amacı;

• Risklerin icrai birimlerden bağımsız olarak ölçülmesi, değerlendirilmesi ve kontrol altında tutulması,

• Şirket varlıklarının korunması,

• Faaliyetlerin etkin ve verimli bir şekilde Kanuna ve ilgili diğer mevzuata, şirket içi politikalar ile kurallara ve sigortacılık teamüllerine uygun olarak yürütülmesi,

• Muhasebe ve finansal raporlama sisteminin güvenilirliğinin, bütünlüğünün ve bilgilerin zamanında elde edilebilirliğinin

sağlanmasıdır.

-->

89


Nihai amaca yönelik temel strateji ise; risk yönetimi ve iç kontrol faaliyetlerinin risk odaklı bir yaklaşımla ve konuyla ilgili mevzuat ile uluslararası düzeyde kabul gören ilke, esas ve standartlar çerçevesinde bağımsız, tarafsız, amaca yönelik, verimli ve etkin bir biçimde ve özenle planlanıp yürütülmesi ve yönetilmesidir. Bu doğrultuda, mümkün ve uygun olan en gelişmiş araç ve yöntemlerin kullanılması esastır.

Müdürlük faaliyetleri doğrudan Genel Müdür tarafından sevk ve idare edilir. Müdürlüğün kuruluşu ile işlerliğinin, yeterliliğinin ve etkinliğinin sağlanması, takibi ve eşgüdümü konusunda, İç Sistemlerden Sorumlu Yönetim Kurulu Üyesi de Yönetim Kuruluna karşı ayrıca sorumludur.

Risklerin icrai fonksiyonlardan bağımsız bir şekilde incelenmesi sonucunda ulaşılan tüm bulgular Müdürlükçe, İç Sistemlerden Sorumlu Yönetim Kurulu Üyesi’ne, Genel Müdür’e ve Yönetim Kurulu’na düzenli olarak raporlanır.

Yönetim Kurulu, risk yönetimi ve iç kontrol mekanizmasının etkinliğini Şirket’in Teftiş Kurulu Başkanlığı aracılığıyla denetler.

5.5ŞirketinStratejikHedefleri

Şirketimizin vizyonu,

“Şirketimizi sigortaya ihtiyacı olan herkesin tercih edeceği sigorta markası yapmak, uluslararası sigortacılıkta da referans gösterilen bir güce ulaşmak”

Misyonu ise;

“Şirketimizin köklü, öncü, dürüst ve güçlü kurumsal değerlerinin ışığında; sektöre yön vermek, Türkiye’de sigorta bilincinin yaygınlaşmasını sağlamak, müşteri odaklı hizmet anlayışını uygulamak, finansal gücümüzü uluslar arası standartlara yükseltmek ve şirketimizin değerini artırmak”

olarak belirlenmiştir.

Şirketimizin vizyonu ve misyonu www.anadolusigorta.com.tr adresinde yer alan internet sitemizde kamuya duyurulmuştur.

Stratejik hedeflerimiz yöneticilerimizce, rekabet koşulları, genel ekonomik konjonktür, ulusal ve uluslararası finans piyasalarındaki genel beklentiler ile şirketimizin orta ve uzun vadeli hedefleri dikkate alınmak suretiyle belirlenmekte ve Yönetim Kurulumuzun onayına sunulmaktadır.

Önerilen stratejiler ve hedefler Yönetim Kurulumuzca, her açıdan ve kapsamlı olarak müzakere edilmektedir.

Onaylanan strateji ve hedeflere ilişkin gerçekleşmeler, yönetim kurulu toplantılarında ve aylık dönemler itibarıyla, şirket faaliyetleri, mali yapısı ve performans durumunun değerlendirilmesi kapsamında, gözden geçirilmektedir.

Yönetim Kurulumuz gözetim ve denetim fonksiyonunu etkin ve sürekli bir şekilde yerine getirebilmek amacıyla prensip olarak her ay toplanmaktadır.

Toplantılarda esas itibarıyla şirket faaliyetleri, onaylanan yıllık bütçe ve hedeflerin gerçekleşme düzeyi,

şirketin sektör içindeki yeri, mali yapı ve performans durumu, raporlama ve faaliyetlerin uluslararası standartlara uyum derecesi değerlendirilmektedir.

5.6MaliHaklar

Şirketimizde Yönetim Kurulu Üyeleri ve üst düzey yöneticilere sağlanan ücret ve benzeri menfaatlerin toplamı mali tablolarımızın dipnotlarında açıklanmakta ve bu vesile ile yıllık faaliyet raporumuza girmekte, internet sitemizde yayınlanmakta ve halka duyurulmaktadır.

Pay sahiplerine görüş bildirme imkanı tanımak açısından Yönetim Kurulu Üyelerinin ücretlendirme esasları genel kurul toplantısında ayrı bir madde olarak ortakların bilgisine sunulmaktadır. Şirket’in her kademesindeki yönetici ve çalışanları için hazırlanmış olan ücretlendirme politikası, yazılı hale getirilmiş, genel kurulun bilgisine sunulmuş ve Şirketimizin internet sitesinde yayınlanmaktadır.

Bağımsız yönetim kurulu üyeleri de dahil olmak üzere Yönetim Kurulu Üyelerimizin ücretlendirmesinde hisse senedi opsiyonları veya şirketin performansına dayalı ödeme planları kullanılmamaktadır. Bununla birlikte bağımsız Yönetim Kurulu Üyelerinin ücretlerinin bağımsızlıklarını koruyacak düzeyde olduğu düşünülmektedir.

Yönetim kurulu üyelerimizin ve üst düzey yöneticilerimizin Şirketimizden doğrudan veya dolaylı olarak, nakdi veya gayri nakdi kredi kullanması hiçbir zaman söz konusu olmamıştır. Şirketimiz herhangi bir Yönetim Kurulu Üyesine veya üst düzey yöneticisine borç ve kefalet benzeri teminatlar vermemiştir.

90


DiğerHususlarveFinansalTablolarAnadolu Sigorta’da Faaliyet Gösteren Komiteler ve Yönetim Kurulu’nun Değerlendirmesi

Yönetim Kurulu’nun görev ve sorumluluklarını sağlıklı bir biçimde yerine getirmesini teminen Şirketimiz nezdinde “Denetimden Sorumlu Komite”, “Riskin Erken Saptanması Komitesi” ve “Kurumsal Yönetim Komitesi” kurulmuştur. Kurumsal Yönetim Komitesi aynı zamanda “Aday Gösterme Komitesi” ve “Ücret Komitesi”nin görevlerini de yerine getirmektedir.

Komitelerin görevlerini yerine getirmeleri için gereken her türlü kaynak ve destek yönetim kurulu tarafından sağlanmaktadır. Komiteler, çalışmaların etkinliği için gerekli görülen ve çalışma ilkelerinde açıklanan sıklıkta toplanmakta ve çalışmaları hakkındaki bilgiyi ve toplantı sonuçlarını içeren raporları yönetim kuruluna sunmaktadır.

Komitelerimizin amaçları, yapısı, çalışma usul ve esasları ile faaliyetleri aşağıda açıklanmıştır.

KURUMSALYÖNETİMKOMİTESİ

Başkan: Prof. Dr. Savaş Taşkent

Üye:Hasan Hulki Yalçın

Üye: Fatih Gören

Amacı

Şirket’in kurumsal yönetim ilkelerine uyumunu izlemek, bu konuda iyileştirme çalışmalarında bulunmak ve Yönetim Kurulu’na öneriler sunmak.

Yapısı

Kurumsal Yönetim Komitesi, Yönetim Kurulu’nun 10.03.2005 tarih ve 5508 sayılı kararıyla onaylanarak kurulmuştur. Komite’nin yapısı, usul ve esasları ile faaliyetlerine ilişkin hükümler, Sermaye Piyasası Kurulu’nca yayımlanan Kurumsal Yönetim Tebliği’ne dayanılarak hazırlanmış olup 26 Haziran 2014 tarihinde Yönetim Kurulu’nun 06838 no’lu kararıyla yürürlüğe girmiştir. Bu hükümler, Yönetim Kurulu tarafından yürütülür.

Komite Yönetim Kurulu üyeleri arasından seçilecek en az iki üye ile Yatırımcı İlişkileri Yöneticisinden oluşur.

Komite üyeleri kendi aralarından bir Başkan seçerler. Komite başkanı, bağımsız Yönetim Kurulu üyeleri arasından seçilir. Yönetim Kurulu üyesi olmayan konusunda uzman kişiler, Komitede üye olabilir.

Komitenin, Yönetim Kurulu üyeleri arasından seçilen üye sayısının iki olması halinde her ikisinin; ikiden fazla olması halinde ise çoğunluğunun, icrada görevli olmayan Yönetim Kurulu üyelerinden oluşması zorunludur. Genel Müdür Komitede görev alamaz.

Yatırımcı İlişkileri Yöneticisinin Şirkette tam zamanlı olarak çalışıyor olması ve Kurumsal Yönetim Komitesi üyesi olarak görevlendirilmesi zorunludur.

Yönetim Kurulu üyeliğinin sona ermesi ile birlikte veya Yönetim Kurulu Kararı ile Kurumsal Yönetim Komitesi üyeliği de sona erer.

ÇalışmaUsulveEsasları

• Kurumsal Yönetim Komitesi, en az üç ayda bir kez olmak üzere, yılda en az dört kez toplanır.

• Komite, bütün üyelerin katılımıyla toplanır ve toplantıya katılan üyelerin çoğunluğu ile karar alır.

• Komite karar defteri tutulur ve alınan kararlar, sıra numarası verilmek suretiyle bu deftere kaydedilir.

• Komite, toplantı sonuçlarını, tutanağa bağlayarak, yapılan değerlendirmeleri ve alınan kararları, gerekçeleri ile birlikte ve yazılı olarak, ilgili Komite toplantısını izleyen en geç 1 ay içerisinde Yönetim Kurulu’na sunar.

• Komite’nin kararları, Yönetim Kurulu’nun onayıyla yürürlüğe girer.

• Komite, görev ve sorumluluk alanıyla ilgili tespitlerini, değerlendirmelerini ve önerilerini derhal Yönetim Kurulu’na yazılı olarak bildirir.

• Komite gerekli gördüğü kişileri toplantılarına davet edebilir ve görüşlerini alabilir.

• Komite toplantı gündeminin belirlenmesi, toplantı çağrılarının yapılması, Komite üyeleri ile iletişimin sağlanması, karar defterinin tutulması ve Komiteye ait diğer sekreterya işleri, Yatırımcı İlişkileri Birimi/Bölümü tarafından yerine getirilir.

• Komite görevini yerine getirirken gereken her türlü kaynak ve destek, Yönetim Kurulu tarafından sağlanır.

• Komite, faaliyetleri ile ilgili olarak, uzmanlık gerektiren ve ihtiyaç gördüğü konularda, Yönetim Kurulu’nun onayıyla, bağımsız uzman görüşlerinden yararlanabilir. Komitenin ihtiyaç duyduğu danışmanlık hizmetinin bedeli Şirket tarafından karşılanır.

• Komite üyeleri görevlerini bağımsızlık ve tarafsızlık ilkeleri çerçevesinde yürütürler.

Faaliyetleri

Komite, kurumsal yönetim alanında aşağıdaki faaliyetleri yürütür:

• Şirkette kurumsal yönetim ilkelerinin uygulanıp uygulanmadığını, uygulanmıyor ise gerekçesini ve bu prensiplere tam olarak uymama dolayısıyla meydana gelen çıkar çatışmalarını tespit eder ve Yönetim Kurulu’na kurumsal yönetim uygulamalarını iyileştirici tavsiyelerde bulunur.

Anadolu Sigorta’da Faaliyet Gösteren Komiteler ve Yönetim Kurulu’nun Değerlendirmesi

91


• Şirketin Yatırımcı İlişkileri Bölümünün çalışmalarını gözetir. Komite, bu kapsamda Şirketin yatırımcılar ile iletişimine ilişkin temel esasları belirler, bunları düzenli olarak gözden geçirir.

• Yatırımcı İlişkileri Bölümü ile birlikte, Şirket ile pay sahipleri arasında etkin iletişimin sağlanması, yaşanabilecek anlaşmazlıkların giderilmesi ve çözüme ulaştırılması amacına hizmet eden geliştirici önerileri Yönetim Kurulu’na sunar.

• Şirketin Kurumsal Yönetim İlkelerine Uyum Raporunu, Şirketin yıllık faaliyet raporunda yayımlanmadan önce gözden geçirerek, görüşlerini Yönetim Kurulu’na sunar.

• Şirketin Bilgilendirme Politikası’nın belirlenmesine veya değiştirilmesine yönelik tavsiye ve değerlendirmelerde bulunarak, Yönetim Kurulu’na sunar. Bilgilendirme Politikası’nın Şirketin menfaat sahipleri ile iletişimi açısından mevzuatta belirlenen asgari içeriği kapsamasını ve Şirket tarafından bilgilendirme amaçlı hazırlanan doküman, sunum ve açıklamaların kapsamını, niteliğini, tutarlılığını ve doğruluğunu gözden geçirerek, Bilgilendirme Politikasına uygun olarak hazırlanmasını gözetir.

• Şirket içinde kurumsal yönetim kültürünün yerleşmesine ve bu kültürün her seviyedeki yönetici ve çalışan tarafından benimsenmesine yönelik çalışmalarda bulunur. Kurumsal yönetim alanında yurt içi ve yurt dışı gelişmeleri izleyerek, Şirket açısından olası etkilerini araştırır.

Aday Gösterme ve Ücret Komitelerinin görevleri, bu komiteler oluşturuluncaya kadar, Kurumsal Yönetim Komitesi tarafından yerine getirilecektir.

Komite’nin aday gösterme konusundaki görev ve sorumlulukları aşağıda belirtilmektedir:

• Yönetim Kurulu ve idari sorumluluğu bulunan yöneticilik pozisyonları için uygun adayların saptanması, değerlendirilmesi, eğitilmesi ve ödüllendirilmesi konularında şeffaf bir sistem oluşturulması ve bu hususta politika ve stratejiler belirlenmesi konularında çalışmalar yapar.

• Yönetim Kurulu’nun yapısı ve verimliliği hakkında düzenli değerlendirmeler yaparak bu konularda yapılabilecek değişikliklere ilişkin tavsiyelerini Yönetim Kuruluna sunar.

• Komite, Kurulca her yıl açıklanan Şirketin dahil olduğu grup tarafından uygulanması zorunlu olan, Yönetim Kurulu için bağımsız üyelerin aday gösterilmesine ilişkin mevzuatta öngörülen görevleri yerine getirmekle sorumludur.

Komite’nin ücret konusundaki görev ve sorumlulukları aşağıda belirtilmektedir:

• Yönetim Kurulu üyelerinin ve idari sorumluluğu bulunan yöneticilerin ücretlendirilmesinde kullanılacak ilke, kriter ve uygulamaları Şirketin uzun vadeli hedeflerini dikkate alarak belirler ve bunların gözetimini yapar.

• Ücretlendirmede kullanılan kriterlere ulaşma derecesi dikkate alınarak belirlenen, Yönetim Kurulu üyelerine ve idari sorumluluğu bulunan yöneticilere verilecek ücretlere ilişkin önerilerini Yönetim Kurulu’na sunar.

• Yönetim Kurulu üyelerinin ve idari sorumluluğu bulunan yöneticilerin ücretlendirme esaslarının belirlendiği Şirket ücret politikasının oluşturulması ve değişikliğine ilişkin tavsiye ve değerlendirmelerde bulunarak, görüşlerini Yönetim Kurulu’na sunar.

Kurumsal Yönetim Komitesi, kendi görev alanına ilişkin olarak Yönetim Kurulu’nun vereceği diğer görev ve sorumlulukları yerine getirir.

DENETİMDENSORUMLUKOMİTE

Başkan: Prof. Dr. Savaş Taşkent

Üye: Doç. Dr. Atakan Yalçın

Amacı

Şirketin muhasebe sisteminin, finansal bilgilerin kamuya açıklanmasının, Şirketin bağımsız denetiminin ve iç kontrol sisteminin işleyişinin ve etkinliğinin gözetimini yapmak.

Yapısı

Denetimden Sorumlu Komite 26.06.2003 tarih ve 5317 sayılı kararıyla onaylanarak kurulmuştur. Komite’nin, usul ve esasları ile faaliyetlerine ilişkin hükümler Sermaye Piyasası Kurulu’nca yayımlanan Kurumsal Yönetim Tebliği’ne dayanılarak hazırlanmış olup 26 Haziran 2014 tarihinde Yönetim Kurulu’nun 06839 no’lu kararıyla yürürlüğe girmiştir. Bu hükümler, Yönetim Kurulu tarafından yürütülür.

92


DiğerHususlarveFinansalTablolarAnadolu Sigorta’da Faaliyet Gösteren Komiteler ve Yönetim Kurulu’nun Değerlendirmesi

Komite Yönetim Kurulu üyeleri arasından seçilecek en az iki üyeden oluşur.

Komite üyeleri kendi aralarında bir Başkan seçerler.

Komite üyelerinin tamamı, bağımsız Yönetim Kurulu üyeleri arasından seçilir.

Mümkün olması halinde, Denetimden Sorumlu Komite üyelerinden en az birinin denetim/muhasebe ve finans konusunda en az 5 yıllık tecrübeye sahip olması tercih edilir.

Yönetim Kurulu üyeliğinin sona ermesi ile birlikte veya Yönetim Kurulu Kararı ile Denetimden Sorumlu Komite üyeliği de sona erer.


• Komite en az üç ayda bir kez olmak üzere, yılda en az dört kez toplanır.

• Komite, bütün üyelerin katılımıyla toplanır ve toplantıya katılan üyelerin çoğunluğu ile karar alır.

• Komite karar defterini tutar ve alınan kararları, sıra numarası vermek suretiyle bu deftere kaydeder.

• Komite toplantı sonuçlarını, tutanağa bağlayarak, yapılan değerlendirmeleri ve alınan kararları, gerekçeleri ile birlikte ve yazılı olarak, ilgili Komite toplantısını izleyen en geç 1 ay içerisinde Yönetim Kurulu’na sunar.

• Komite’nin kararları, Yönetim Kurulu’nun onayıyla yürürlüğe girer.


• Komite’nin faaliyetleri ve toplantı sonuçları hakkında yıllık faaliyet raporunda açıklama yapılır. Komite’nin hesap dönemi içinde Yönetim Kurulu’na kaç kez yazılı bildirimde bulunduğu da yıllık faaliyet raporunda belirtilir.


• Komite toplantı gündeminin belirlenmesi, toplantı çağrılarının yapılması, Komite üyeleri ile iletişimin sağlanması, karar defterinin tutulması ve Komite’ye ait diğer sekreterya işleri, Teftiş Kurulu Başkanlığı/Denetim Bölümünce yerine getirilir.




Faaliyetleri

Denetimden Sorumlu Komite başlıca aşağıdaki faaliyetleri yürütür:

• Şirketin muhasebe sisteminin, finansal bilgilerinin kamuya açıklanmasının, bağımsız denetim ve iç kontrol ile iç denetim sisteminin işleyişinin ve etkinliğinin gözetimini yapar.

• Bağımsız denetim kuruluşunun seçimi, bağımsız denetim sözleşmelerinin hazırlanarak bağımsız denetim sürecinin başlatılması ve bağımsız denetim kuruluşunun her aşamadaki çalışmaları Denetimden Sorumlu Komite’nin gözetiminde gerçekleştirilir.

• Şirketin hizmet alacağı bağımsız denetim kuruluşu ile bu kuruluşlardan alınacak hizmetleri belirler ve Yönetim Kurulu’nun onayına sunar.

• Şirketin muhasebe, iç kontrol ve iç denetim sistemi ile bağımsız denetimiyle ilgili olarak Şirkete ulaşan şikâyetlerin incelenmesi, sonuca bağlanması, Şirket çalışanlarının, Şirketin muhasebe ve bağımsız denetim konularındaki bildirimlerinin gizlilik ilkesi çerçevesinde değerlendirilmesi konularında uygulanacak yöntem ve kriterleri belirler.

• Kamuya açıklanacak yıllık ve ara dönem finansal tabloların Şirketin izlediği muhasebe ilkeleri ile gerçeğe uygunluğuna ve doğruluğuna ilişkin değerlendirmelerini, Şirketin sorumlu yöneticileri ve bağımsız denetçilerinin görüşlerini alarak kendi değerlendirmeleriyle birlikte yazılı olarak Yönetim Kurulu’na sunar.

Denetimden Sorumlu Komite, Yönetim Kurulu’nun vereceği diğer görev ve sorumlulukları yerine getirir.

-->

93


RİSKİNERKENSAPTANMASIKOMİTESİ

Başkan:Doç. Dr. Atakan Yalçın

Üye: Hakan Aran

Amacı

Şirketin varlığını, gelişmesini ve devamını tehlikeye düşürebilecek riskleri yönetmek.

Yapısı

Riskin Erken Saptanması Komitesi, Genel Müdürlüğün 24.02.2012 tarih, 3550 sayılı önergesinin görüşülmesi sonucunda; 30.12.2011 tarihli ve 28158 sayılı Resmi Gazete’de yayımlanarak yürürlüğe giren Seri: IV No: 56 sayılı Kurumsal Yönetim İlkelerinin Belirlenmesine ve Uygulanmasına İlişkin Tebliğ’in 4.5.1 sayılı maddesi uyarınca kurulmuştur. Komite’nin yapısı, usul ve esasları ile faaliyetlerine ilişkin hükümler Türk Ticaret Kanunu’nun 378. maddesi ile Sermaye Piyasası Kurulu’nca yayımlanan Kurumsal Yönetim Tebliği’ne dayanılarak hazırlanmış olup 26 Haziran 2014 tarihinde Yönetim Kurulu’nun 06840 no’lu kararıyla yürürlüğe girmiştir. Bu hükümler, Yönetim Kurulu tarafından yürütülür.

Komite, Yönetim Kurulu üyeleri arasından seçilecek en az iki üyeden oluşur.

Komite üyeleri kendi aralarından bir Başkan seçerler. Komite başkanı bağımsız Yönetim Kurulu üyeleri arasından seçilir. Yönetim Kurulu üyesi olmayan konusunda uzman kişiler, Komitede üye olabilir.

Komitenin iki üyeden oluşması halinde her ikisinin; ikiden fazla üyeden oluşması halinde ise üyelerinin çoğunluğunun, icrada görevli olmayan Yönetim Kurulu üyelerinden oluşması zorunludur. Genel Müdür Komitede üye olamaz.

Yönetim Kurulu üyeliğinin sona ermesi ile birlikte veya Yönetim Kurulu Kararı ile Komite üyeliği sona erer.


• Komite en az üç ayda bir kez olmak üzere, yılda en az dört kez toplanır.

• Komite, bütün üyelerinin katılımıyla toplanır ve toplantıya katılan üyelerin çoğunluğu ile karar alır.

• Komite karar defteri tutar ve alınan kararları, sıra numarası vermek suretiyle bu deftere kaydeder.

• Komite, toplantı sonuçlarını, tutanağa bağlayarak, yapılan değerlendirmeleri ve alınan kararları, gerekçeleri ile birlikte ve yazılı olarak, ilgili Komite toplantısını izleyen en geç 1 ay içerisinde Yönetim Kurulu’na sunar.

• Komite kararları, Yönetim Kurulu’nun onayıyla yürürlüğe girer.



• Komite toplantı gündeminin belirlenmesi, toplantı çağrılarının yapılması, Komite üyeleri ile iletişimin sağlanması, karar defterinin tutulması ve Komiteye ait diğer sekreterya işleri, Risk Yönetimi Birimi/Bölümü tarafından yerine getirilir.




Faaliyetleri

Riskin Erken Saptanması Komitesi aşağıdaki faaliyetleri yürütür:

• Şirketin varlığını, gelişmesini ve devamını tehlikeye düşürebilecek risklerin erken teşhisi, tespit edilen risklerle ilgili gerekli önlemlerin alınması ve riskin yönetilmesi amacıyla çalışmalar yapar.

• Komite, başta pay sahipleri olmak üzere tüm menfaat sahiplerini etkileyebilecek olan risklerin etkilerini en aza indirebilecek Şirket risk yönetimi sisteminin oluşturulması ve geliştirilmesine yönelik öneri ve görüşlerini, yazılı olarak Yönetim Kurulu’na sunar.

• Şirketin risk yönetim sistemlerini en az yılda bir kez gözden geçirir.

• Risk yönetimine ilişkin uygulamaların Yönetim Kurulu ve Komite kararlarına uygun gerçekleştirilmesinin gözetimini yapar.

• Şirket yıllık faaliyet raporunda yer alacak risk yönetimi konusuna ilişkin tespit ve değerlendirmeleri gözden geçirir.

Komite, kendi görev alanına ilişkin olarak Yönetim Kurulu’nun vereceği diğer görev ve sorumlulukları yerine getirir.

94


DiğerHususlarveFinansalTablolarDenetimden Sorumlu Komite Vasıtasıyla Bağımsız Denetim Kuruluşunun 2015 Yılı Faaliyet Dönemindeki İşleyişi Hakkında Değerlendirme

Bağımsız(Dış)DenetimKuruluşuveBağımsızlığı

Periyodik mali tablo ve mali tablo dipnotları, Şirketimizin gerçek finansal durumunu gösterecek şekilde, mevcut yasal mevzuat ve sigortacılık muhasebe standartları çerçevesinde hazırlanmakta ve mevzuatın öngördüğü dönemlerde bağımsız denetimden geçirilerek kamuya açıklanmaktadır.

Bağımsız denetim kuruluşumuz belirli aralıklarla rotasyona tabi tutulmakta olup, bir bağımsız denetim kuruluşu; sürekli ve/veya özel denetimlerde en çok 7 hesap dönemi için seçilmekte ve aynı bağımsız denetim kuruluşu ile yeniden sürekli ve/veya özel denetim sözleşmesi imzalanması için en az 2 hesap döneminin geçmesi beklenmektedir.

Şirketimizde dış denetim tamamen bağımsız olarak gerçekleştirilmekte olup dış denetçi, doğruluk, mesleki dürüstlük ve açık sözlülük içinde bağımsızlığını kısıtlayabilecek herhangi bir çıkar çatışmasına girmeksizin faaliyet göstermektedir. Şirketimizi denetleyen dış denetçi düşüncede bağımsız hareket ettiği gibi üçüncü kişilerin de bağımsızlığından şüphe duymalarına sebep olacak faaliyetlerde bulunmaz.

Bağımsız denetim hizmeti aldığımız kuruluşlardan denetim hizmeti haricinde doğrudan veya dolaylı olarak herhangi bir hizmet alınmamakta ve söz konusu kuruluşlara cari piyasa şartlarına göre makul olan denetim ücreti dışında herhangi bir ücret ödemesi yapılmamaktadır.

Bağımsız denetim hizmeti aldığımız kuruluşların Şirketimizde bağımsızlığını pekiştirmekte olan unsurlar ise Denetim Komitemizin varlığı, etkin bir muhasebe ve iç denetim sistemine sahip olmamız ve kamunun doğru şekilde bilgilendirilmesine önem veren etik kuralları benimsemiş olmamız şeklinde sıralanmaktadır.

Şirketimizdeki dış denetimin bağımsız olarak gerçekleştirilmesi mali tablolarımızın doğruluğunu ve dürüstlüğünü kamuya karşı belgelemekte ve hissedarlarımız tarafından teminat olarak algılanmaktadır. Dış denetçinin bağımsız görüşü mali tablolarımızın güvenilirliğini artırmasıyla da Şirketimizin kurumsal imajını güçlendirmektedir. Etik değerleri doğrultusunda kamuyu aydınlatmayı ve şeffaflığı sağlamayı kendisine ilke edinen Şirketimiz, dış denetçinin bağımsız davranmasına önem vererek yatırımcılarının güvenini kazanmakta ve dolayısıyla sermaye çekmeye katkı sağlayarak ülke ekonomisinin gelişmesine de hizmet etmeyi amaçlamaktadır.

Denetimden Sorumlu Komite Vasıtasıyla Bağımsız Denetim Kuruluşunun 2015 Yılı Faaliyet Dönemindeki İşleyişi Hakkında Değerlendirme

Doç. Dr. Atakan YalçınDenetimden Sorumlu Komite Üyesi

Prof. Dr. Savaş TaşkentDenetimden Sorumlu Komite Başkanı

95


DiğerHususlarveFinansalTablolarAnadolu Sigorta’da İnsan Kaynakları Uygulamaları

İnsanKaynaklarıPolitikamız

Şirketimiz 1925 yılında ulu önder Mustafa Kemal Atatürk’ün direktifi ile kurulan ilk milli sigorta şirketi olmanın onurunu taşımaktadır. Kuruluşundan bu yana “Türk Sigorta Okulu” olarak nitelendirilen ve benimsenen Şirketimiz sürekli bir büyüme ve gelişme göstermektedir.

Şirketimizin temel politikalarının uygulanmasında en büyük görevi üstlenen çalışanlarımıza büyük önem verilmektedir. Bu nedenle insan kaynaklarının ana amacı; Şirketimizin hedef ve stratejileri doğrultusunda eleman ihtiyaçlarının belirlenerek kaliteli insan gücü alımının gerçekleştirilmesi, çalışanların motivasyonu, performans değerlendirmesi, bireyler ve gruplar arası ilişkilerin ve iletişimin sağlanarak değişime açık ve sürekli başarıya yönelik insanlar yaratılmasına yardımcı olmaktır.

KariyerGelişimi

Şirketimizde iş aileleri çerçevesinde farklı kariyer yolları bulunmaktadır. Her iş ailesi ve seviyesinden işe alınan çalışanların kariyer gelişimi üst düzey yöneticilik pozisyonlarına kadar uzanmaktadır.

Şirketimiz İnsan Kaynakları stratejisi; “Müşteri memnuniyetini sağlamaya yönelik yaratıcılığı ve yenilikçiliği öne çıkaran organizasyonel iklim ile çalışanların gelişimini destekleyen üstün performans kültürü oluşturmak.” şeklinde tanımlanmaktadır. Bu stratejimiz doğrultusunda, iş aileleri özelinde hazırlanan eğitim ve gelişim planını başarı ile tamamlayan çalışanlarımız, bulundukları seviye için belirlenen sürelerde gerekli performansı ve yetkinlikleri göstermeleri halinde bir üst seviyeye yükselebilirler.

Uzman seviyesine yükselme aşamasında, çalışanlarımız iş ailesi ve pozisyonlarına göre farklılaşan yükselme sınavına girerek, ilgili seviyeden beklenen teknik bilgi ve yetkinlik seviyelerine uygunluklarına ilişkin değerlendirmeye dahil olurlar.

Tüm kadrolarımızın orta noktası olan Uzman seviyesinde bulunan çalışanlarımıza, kariyer ilerleyişleri esnasında yönetici veya alanının uzmanı olarak ilerleme seçeneği tanınarak ikili kariyer yolu sunulur. Bu seviyedeki kariyer yolları, Şirketimiz Gelişim Merkezi Uygulaması kapsamında şekillenir ve desteklenir. Yönetici ve uzman yetkinliklerinin değerlendirildiği uygulama; çalışanlarımıza bireye özel gelişim planları sunarken, farklı kaynaklarla destekleyerek bir üst pozisyon için hazır hale gelmesine destek verir. Aramıza katılan ve takımımızın bir parçası olan tüm seviyelerdeki çalışanlarımıza, kişisel gelişimlerini desteklemek amacıyla sahip oldukları mevcut yetkinliklerin yanı sıra, kariyerlerini geliştirmeleri için edinmeleri gereken yetkinlikler doğrultusunda çok sayıda eğitim fırsatları sağlanır.

PerformansYönetimi

Çalışanlarımız, belirlenen performans ölçütleri doğrultusunda yılda iki kez değerlendirilirler. Değerlendirme içerikleri iş aileleri bazındaki yetkinlik gereklilikleri çerçevesinde farklılaşır. Bu değerlendirmelerden elde edilen sonuçlar doğrultusunda çalışanlarımızın eğitim ihtiyaçları saptanıp, kariyer planlaması yapılır.

İşGüvencesi

Çalışanlarımız, sendika ve şirketimizce oluşturulan sendikal düzen çerçevesinde belirli bir iş güvencesi altında görev yapmaktadırlar.

ÜcretPolitikası

Çalışanlarımızın ücretleri, iki yılda bir imzalanan toplu iş sözleşmesi ile günün koşullarına göre belirlenen yıllık veya altışar aylık artış oranları ile ayarlanmaktadır.

Aylık ücretlerin yanı sıra geniş kapsamlı sosyal yardımlar bulunmaktadır.

SosyalOlanaklar

Şirketimiz çalışanları günün koşullarına uygun sosyal hak ve olanaklardan yararlanmaktadırlar. Çalışanlarımızın ve bakmakla yükümlü oldukları aile bireylerinin sağlık giderleri “Sağlık Yardımı Yönetmeliği” ne uygun olarak şirketimizce karşılanmaktadır. Tüm mensuplarımız anlaşmalı sağlık kuruluşları sistemi ile ücret ödemeksizin her türlü sağlık ihtiyaçlarını karşılayabilmektedirler. Çalışanlarımızın işe geliş ve gidişleri için servis aracı temin edilmiş olup, öğle yemeği Şirketimiz tarafından karşılanmaktadır.

Emeklilik

Çalışanlarımız, şirketimizin özel statüsü çerçevesinde kurulmuş iki özel sandıktan emekli olmakta ve bu sandıklardan bağlanan aylıklar ile emeklilik döneminde iyi koşullarda bir yaşam standardına sahip olabilmeleri sağlanmaktadır.

Eğitim

Şirketimiz çalışanlarının kariyer planlarına uygun olarak görevlerinin gerektirdiği yetkinlik bazlı eğitimler, teknik ve mesleki eğitimler düzenlenmektedir.

Ayrıca Şirketimiz, yöneticilerini kendi kaynakları içerisinden yetiştiren bir kurum olarak çalışanlarının eğitimine ayrı bir önem vermektedir. Bu doğrultuda, çalışanlarımıza ilk işe başladıklarında verilen oryantasyon ve mesleki eğitimlerinin ardından, yöneticilik yetkinliklerinin de geliştirilmesi yönünde planlamalar yapılarak gereken destek verilmektedir.

Anadolu Sigorta’da İnsan Kaynakları Uygulamaları

96


DiğerHususlarveFinansalTablolarOlağan Genel Kurul Gündemi

ANADOLUANONİMTÜRKSİGORTAŞİRKETİ24MART2016TARİHLİOLAĞANGENELKURULGÜNDEMİ

1. Açılış, Toplantı Başkanlığı’nın belirlenmesi ve Olağan Genel Kurul toplantı tutanağının Toplantı Başkanlığı’nca imzalanması için yetki verilmesi,

2. 2015 yılına ait Yönetim Kurulu Faaliyet Raporu’nun okunarak müzakeresi ve Bağımsız Denetim Kuruluşu’na ait raporun okunması,

3. 2015 yılı finansal tabloların okunarak müzakeresi ve onaylanması,

4. Dönem içinde boşalan Yönetim Kurulu Üyeliğine Türk Ticaret Kanunu’nun 363. maddesi gereği seçilen üyenin üyeliğinin onaylanması,

5. Yönetim Kurulu üyelerinin ibra edilmesi,

6. Kâr dağıtımı politikası hakkında bilgilendirme ve kâr dağıtımına ilişkin karar verilmesi,

7. Bilgilendirme politikası hakkında bilgi verilmesi,

8. Yönetim Kurulu üyelerinin seçimi ve görev sürelerinin saptanması,

9. Yönetim Kurulu Üyeleri’ne Türk Ticaret Kanunu’nun 395. ve 396. maddelerinde yazılı muameleleri yapabilmeleri için izin verilmesi,

10. Yönetim Kurulu üyelerinin ücretlerinin saptanması,

11. Bağımsız denetim kuruluşunun belirlenmesi,

12. Yıl içinde yapılan bağışlar hakkında bilgi verilmesi

Olağan Genel Kurul Gündemi

97


DiğerHususlarveFinansalTablolarKâr Dağıtım Teklifi

Şirketimizin, Genel Kurul’un onayına sunulan Kâr Payı Dağıtım Politikası çerçevesinde hazırlanan kâr dağıtım teklifi aşağıda sunulmaktadır;

2015 yılı faaliyetlerimiz sonucunda 63.806.242 TL net cari dönem kârımız oluşmuştur. Söz konusu tutardan, 5520 sayılı Kurumlar Vergisi Kanunun 5.maddesinde yer alan istisna hükümlerinden yararlanmak üzere pasifte özel bir fon hesabında tutulması ve gerektiğinde sermaye artırımında kullanılması kararı alınmış olan gayrimenkul satış kazancından oluşan, dağıtıma konu edilmeyen 2.541.499 TL kısmın düşülmesinden sonra yasal kayıtlarımıza göre 61.264.743 TL dönem kârı hesaplanmaktadır.

Sermaye Piyasası Kurulu’nun 27 Ocak 2010 tarihli toplantısında konsolide finansal tablo düzenleme yükümlülüğü bulunan şirketlerin, yasal kayıtlarında bulunan kaynaklarından karşılanabildiği sürece, net dağıtılabilir kâr tutarını, II-14.1 sayılı Sermaye Piyasasında Finansal Raporlamaya İlişkin Esaslar Tebliği çerçevesinde hazırlayıp kamuya ilan edecekleri konsolide finansal tablolarında yer alan net dönem kârlarını dikkate alarak hesaplamaları karara bağlanmış olup Anadolu Hayat Emeklilik A.Ş.’nin konsolide edilmesinden, dağıtıma konu edilmeyen gayrimenkul satış kazancı düşülmesinden sonra 72.441.307 TL tutarında konsolide net kâr ortaya çıkmaktadır.

Buna göre, kamu otoritesi tarafından Genel Kurul tarihine kadar aksine bir düzenleme yapılmadığı takdirde;

• Yasal kayıtlara göre oluşan net kâr rakamının %5’i olarak hesaplanan 3.063.237 TL’nin genel kanuni yedek akçe olarak ayrılması,• SPK’ya göre kalan tutar olan 69.378.070 TL’nin %30,27’si oranında hesaplanan 21.000.000 TL’nin ortaklara birinci kâr payı olarak

dağıtılması,• Esas sözleşme kapsamında 1.451.342 TL’nin çalışanlara dağıtılan kâr payı olarak ayrılması,• Esas sözleşme kapsamında 3.575.016 TL’nin statü yedeği olarak ayrılması,• Yukarıdaki kalemlerin ardından kalan yasal kayıtlara göre 32.175.148 TL’nin olağanüstü yedeklere aktarılması,• Ayrıca 5520 sayılı Kurumlar Vergisi Kanunun 5. Maddesinde yer alan istisna hükümlerinden yararlanmak üzere, dağıtıma konu olmayan

2.541.499 TL tutarındaki gayrimenkul satış kazancının ilgili yedeklere aktarılması

önerilmektedir.

Kâr Dağıtım Teklifi

98


DiğerHususlarveFinansalTablolar2015 Yılı Kâr Dağıtım Tablosu

ANADOLUANONİMTÜRKSİGORTAŞİRKETİ2015YILIKÂRDAĞITIMTABLOSU(TL)

1. Ödenmiş/Çıkarılmış Sermaye 500.000.0002. Genel Kanuni Yedek Akçe (Yasal Kayıtlara Göre) 34.311.746

Esas sözleşme uyarınca kâr dağıtımda imtiyaz var ise söz konusu imtiyaza ilişkin bilgi Yoktur SPK’yaGöre YasalKayıtlara(YK)Göre3. Dönem Kârı (*) 74.211.266 63.034.7024. Ödenecek Vergiler (-) (1.769.959) (1.769.959)5. Net Dönem Kârı (=) 72.441.307 61.264.7436. Geçmiş Yıllar Zararları (-) - -7. Genel Kanuni Yedek Akçe (-) 3.063.237 3.063.2378. NET DAĞITILABİLİR DÖNEM KÂRI 69.378.070 58.201.5069. Yıl İçinde Yapılan Bağışlar (+) -

10. Bağışlar Eklenmiş Net Dağıtılabilir Dönem Kârı 69.378.07011. Ortaklara Birinci Kâr Payı

- Nakit 21.000.000- Bedelsiz -- Toplam 21.000.000

12. İmtiyazlı Pay Sahiplerine Dağıtılan Kâr Payı -13. Dağıtılan Diğer Kâr Payı (Yönetim Kurulu Üyelerine, Çalışanlara, vb) 1.451.34214. İntifa Senedi Sahiplerine Dağıtılan Kâr Payı -15. Ortaklara İkinci Kâr Payı -16. Genel Kanuni Yedek Akçe -17. Statü Yedekleri 3.575.016 3.575.01618. Özel Yedekler - -19. OLAĞANÜSTÜ YEDEK 43.351.712 32.175.14820. Dağıtılması Öngörülen Diğer Kaynaklar

- Geçmiş Yıl Kârı- Olağanüstü Yedekler- Kanun ve Esas Sözleşme Uyarınca Dağıtılabilir Diğer Yedekler

(*) 31 Aralık 2015 dönem kârında 5520 sayılı Kurumlar Vergisi Kanunu’nun 5. maddesi uyarınca gayrimenkul satış gelirinin %75’inden kaynaklanan, özsermaye altında “Dağıtıma Konu Olmayan Kârı” hesap kaleminde izlenmek üzere ayrılan 2.541.499 TL dikkate alınmamıştır.

KÂRPAYIORANLARITABLOSU

GRUBUTOPLAMDAĞITILAN

KÂRPAYITOPLAMDAĞITILANKÂRPAYI/NETDAĞITILABİLİRDÖNEMKÂRIORANI

(%)

1TLNOMİNALDEĞERLİPAYAİSABETEDENKÂRPAYI

NAKİT(TL) BEDELSİZ(TL) TUTARI(TL) ORANI(%)B 21.000.000 0 %30,27 0,042 %4,20

TOPLAM 21.000.000 0 %30,27 0,042 %4,20

2015 Yılı Kâr Dağıtım Tablosu

99


DiğerHususlarveFinansalTablolar2015 Yılı Faaliyet Raporu Uygunluk Beyanı

Şirketimizin 2015 yılı faaliyet raporu, 7 Ağustos 2007 tarih ve 26606 sayılı Resmi Gazete’de yayımlanarak yürürlüğe giren Sigorta ve Reasürans ile Emeklilik Şirketlerinin Mali Bünyelerine İlişkin Yönetmelikte belirlenen usul ve esaslar çerçevesinde hazırlanmıştır.

Murat TETİKMuhasebe ve Mali İşler Müdürü

Fatih GÖRENGenel Müdür Yardımcısı

Musa ÜLKENGenel Müdür

Caner ÇİMENBİÇER Yönetim Kurulu Başkanı

2015 Yılı Faaliyet Raporu Uygunluk Beyanı

100


Branşlar İtibarıyla Ayrıntılı Gelir TablosuANADOLU ANONİM TÜRK SİGORTA ŞİRKETİ

Diğer Hususlar ve Finansal TablolarBranşlar İtibarıyla Ayrıntılı Gelir Tablosu

I-TEKNİK BÖLÜM KazaHastalık/

SağlıkKara

AraçlarıHava

AraçlarıSu

Araçları NakliyatYangın ve

Doğal AfetlerGenel

ZararlarKara Araçları

SorumlulukHava Araçları

SorumlulukGenel

Sorumluluk KrediFinansal Kayıplar

Hukuksal Koruma Toplam

Açıklama

A- Hayat Dışı Teknik Gelir 95.014.495 302.378.091 883.751.342 -2.556.542 33.831.040 54.423.026 280.579.372 174.847.673 887.738.444 6.030.238 130.768.886 1.977.106 1.699.281 9.780.485 2.860.262.936

1- Kazanılmış Primler (Reasürör Payı Düşülmüş Olarak) 76.423.510 290.123.192 791.787.471 -2.556.542 29.861.213 44.156.818 242.188.093 155.646.515 762.001.651 3.564.428 118.722.315 17 1.589.775 7.845.832 2.521.354.286

1.1- Yazılan Primler (Reasürör Payı Düşülmüş Olarak) 89.489.409 301.804.016 843.260.116 4.517.165 30.408.324 45.181.403 261.519.107 171.150.990 933.836.452 3.955.162 84.141.074 0 1.876.885 8.617.352 2.779.757.454

1.2- Kazanılmamış Primler Karşılığında Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak) (+/-) -13.415.390 -11.680.824 -51.472.645 -588.495 -1.760.373 -1.024.585 -19.331.014 -15.504.475 -189.768.083 -390.734 -4.584.842 17 -287.110 -771.520 -310.580.074

1.3-SGK Kazanılmamış Primler Karşılığında Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak) (+/-) 349.492 0 0 0 0 0 0 0 17.933.282 0 0 0 0 0 18.282.774

1.4- Devam Eden Riskler Karşılığında Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak) (+/-) 0 0 0 -6.485.213 1.213.263 0 0 0 0 0 39.166.083 0 0 0 33.894.132

2- Teknik Olmayan Bölümden Aktarılan Yatırım Gelirleri 18.332.384 12.011.534 66.881.408 0 2.122.619 7.162.414 32.263.601 14.351.852 109.254.412 545.695 11.572.542 0 109.506 1.934.648 276.542.615

3- Diğer Teknik Gelirler 4.580 248.437 5.491.360 0 2.945 12.565 106.912 21.672 43.367 8 1.071 0 0 5 5.932.923

4- Tahakkuk Eden Rucu ve Sovtaj Gelirleri 254.020 -5.072 19.591.103 0 1.844.263 3.091.229 6.020.766 4.827.634 16.439.013 1.920.108 472.958 1.977.089 0 0 56.433.113

B- Hayat Dışı Teknik Gider (-) -48.316.211 -317.660.739 -816.487.502 -9.782.583 -22.242.619 -34.426.448 -248.178.310 -163.957.761 -1.014.739.540 -7.980.142 -68.835.752 -1.650.672 -261.656 -2.109.182 -2.756.629.118

1- Gerçekleşen Hasarlar (Reasürör Payı Düşülmüş Olarak) -18.165.606 -249.811.507 -588.829.058 -8.592.698 -19.820.930 -20.487.221 -154.540.083 -122.211.721 -806.999.557 -7.275.421 -57.691.939 -1.680.770 -538.679 -105.638 -2.056.750.827

1.1- Ödenen Hasarlar (Reasürör Payı Düşülmüş Olarak) -12.848.087 -249.423.079 -551.597.881 -12.174.193 -21.151.823 -13.946.928 -120.821.205 -112.631.977 -553.597.698 -1.575.450 -33.674.532 -8.619 -1.399.340 -180.574 -1.685.031.386

1.2- Muallak Hasarlar Karşılığında Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak) (+/-) -5.317.518 -388.428 -37.231.177 3.581.495 1.330.893 -6.540.293 -33.718.878 -9.579.744 -253.401.859 -5.699.971 -24.017.407 -1.672.151 860.662 74.935 -371.719.442

2- İkramiye ve İndirimler Karşılığında Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak) (+/-) 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

3- Diğer Teknik Karşılıklarda Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak) (+/-) -1.400.411 0 -4.524.662 0 0 0 -13.431.353 -1.452.050 0 0 0 0 -187.374 0 -20.995.851

4- Faaliyet Giderleri (-) -26.684.735 -58.075.656 -190.322.001 -1.188.300 -2.094.346 -13.663.464 -70.014.458 -36.723.336 -193.371.257 -704.544 -10.985.936 30.098 464.668 -1.990.805 -605.324.073

5- Diğer Teknik Giderler -2.065.460 -9.773.575 -32.811.780 -1.585 -327.343 -275.763 -10.192.417 -3.570.653 -14.368.726 -176 -157.878 0 -271 -12.739 -73.558.366

C- Teknik Bölüm Dengesi- Hayat Dışı (A - B) 46.698.283 -15.282.648 67.263.840 -12.339.126 11.588.421 19.996.578 32.401.061 10.889.913 -127.001.097 -1.949.904 61.933.134 326.434 1.437.625 7.671.303 103.633.819

II-TEKNİK OLMAYAN BÖLÜM

C- Teknik Bölüm Dengesi- Hayat Dışı 103.633.819

J- Genel Teknik Bölüm Dengesi (C) 103.633.819

K- Yatırım Gelirleri 368.012.897

1- Finansal Yatırımlardan Elde Edilen Gelirler 183.751.030

2-Finansal Yatırımların Nakde Çevrilmesinden Elde Edilen Kârlar 9.642.262

3- Finansal Yatırımların Değerlemesi 33.542.592

4- Kambiyo Kârları 109.289.546

5- İştiraklerden Gelirler 18.000.000

6- Bağlı Ortaklıklar ve Müşterek Yönetime Tabi Teşebbüslerden Gelirler 0

7- Arazi, Arsa ile Binalardan Elde Edilen Gelirler 12.678.354

8- Türev Ürünlerden Elde Edilen Gelirler 674.700

9- Diğer Yatırımlar 434.414

10- Hayat Teknik Bölümünden Aktarılan Yatırım Gelirleri 0

L- Yatırım Giderleri (-) -382.414.280

1- Yatırım Yönetim Giderleri – Faiz Dahil (-) -939.230

2- Yatırımlar Değer Azalışları (-) -2.824.154

3- Yatırımların Nakte Çevrilmesi Sonucunda Oluşan Zararlar (-) -9.629.064

4- Hayat Dışı Teknik Bölümüne Aktarılan Yatırım Gelirleri (-) -276.542.615

5- Türev Ürünler Sonucunda Oluşan Zararlar (-) -74.638

6- Kambiyo Zararları (-) -61.168.299

7- Amortisman Giderleri (-) -31.236.280

8- Diğer Yatırım Giderleri (-) 0

M- Diğer Faaliyetlerden ve Olağandışı Faaliyetlerden Gelir ve Kârlar ile Gider ve Zararlar (+/-) -23.656.235

1- Karşılıklar Hesabı (+/-) -25.546.469

2- Reeskont Hesabı (+/-) 1.458.591

3- Zorunlu Deprem Sigortası Hesabı (+/-) 0

4- Enflasyon Düzeltmesi Hesabı (+/-) 0

5- Ertelenmiş Vergi Varlığı Hesabı (+/-) 0

6- Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü Gideri (-) -6.509.894

7- Diğer Gelir ve Kârlar 7.600.350

8- Diğer Gider ve Zararlar (-) -658.813

9- Önceki Yıl Gelir ve Kârları 0

10- Önceki Yıl Gider ve Zararları (-) 0

N- Dönem Net Kârı veya Zararı 63.806.242

1- Dönem Kârı ve Zararı 65.576.201

2- Dönem Kârı Vergi ve Diğer Yasal Yükümlülük Karşılıkları (-) -1.769.959

3- Dönem Net Kâr veya Zararı 63.806.242

4- Enflasyon Düzeltme Hesabı 0


101

I-TEKNİK BÖLÜM KazaHastalık/

SağlıkKara

AraçlarıHava

AraçlarıSu

Araçları NakliyatYangın ve

Doğal AfetlerGenel

ZararlarKara Araçları

SorumlulukHava Araçları

SorumlulukGenel

Sorumluluk KrediFinansal Kayıplar

Hukuksal Koruma Toplam

Açıklama

A- Hayat Dışı Teknik Gelir 95.014.495 302.378.091 883.751.342 -2.556.542 33.831.040 54.423.026 280.579.372 174.847.673 887.738.444 6.030.238 130.768.886 1.977.106 1.699.281 9.780.485 2.860.262.936

1- Kazanılmış Primler (Reasürör Payı Düşülmüş Olarak) 76.423.510 290.123.192 791.787.471 -2.556.542 29.861.213 44.156.818 242.188.093 155.646.515 762.001.651 3.564.428 118.722.315 17 1.589.775 7.845.832 2.521.354.286

1.1- Yazılan Primler (Reasürör Payı Düşülmüş Olarak) 89.489.409 301.804.016 843.260.116 4.517.165 30.408.324 45.181.403 261.519.107 171.150.990 933.836.452 3.955.162 84.141.074 0 1.876.885 8.617.352 2.779.757.454

1.2- Kazanılmamış Primler Karşılığında Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak) (+/-) -13.415.390 -11.680.824 -51.472.645 -588.495 -1.760.373 -1.024.585 -19.331.014 -15.504.475 -189.768.083 -390.734 -4.584.842 17 -287.110 -771.520 -310.580.074

1.3-SGK Kazanılmamış Primler Karşılığında Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak) (+/-) 349.492 0 0 0 0 0 0 0 17.933.282 0 0 0 0 0 18.282.774

1.4- Devam Eden Riskler Karşılığında Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak) (+/-) 0 0 0 -6.485.213 1.213.263 0 0 0 0 0 39.166.083 0 0 0 33.894.132

2- Teknik Olmayan Bölümden Aktarılan Yatırım Gelirleri 18.332.384 12.011.534 66.881.408 0 2.122.619 7.162.414 32.263.601 14.351.852 109.254.412 545.695 11.572.542 0 109.506 1.934.648 276.542.615

3- Diğer Teknik Gelirler 4.580 248.437 5.491.360 0 2.945 12.565 106.912 21.672 43.367 8 1.071 0 0 5 5.932.923

4- Tahakkuk Eden Rucu ve Sovtaj Gelirleri 254.020 -5.072 19.591.103 0 1.844.263 3.091.229 6.020.766 4.827.634 16.439.013 1.920.108 472.958 1.977.089 0 0 56.433.113

B- Hayat Dışı Teknik Gider (-) -48.316.211 -317.660.739 -816.487.502 -9.782.583 -22.242.619 -34.426.448 -248.178.310 -163.957.761 -1.014.739.540 -7.980.142 -68.835.752 -1.650.672 -261.656 -2.109.182 -2.756.629.118

1- Gerçekleşen Hasarlar (Reasürör Payı Düşülmüş Olarak) -18.165.606 -249.811.507 -588.829.058 -8.592.698 -19.820.930 -20.487.221 -154.540.083 -122.211.721 -806.999.557 -7.275.421 -57.691.939 -1.680.770 -538.679 -105.638 -2.056.750.827

1.1- Ödenen Hasarlar (Reasürör Payı Düşülmüş Olarak) -12.848.087 -249.423.079 -551.597.881 -12.174.193 -21.151.823 -13.946.928 -120.821.205 -112.631.977 -553.597.698 -1.575.450 -33.674.532 -8.619 -1.399.340 -180.574 -1.685.031.386

1.2- Muallak Hasarlar Karşılığında Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak) (+/-) -5.317.518 -388.428 -37.231.177 3.581.495 1.330.893 -6.540.293 -33.718.878 -9.579.744 -253.401.859 -5.699.971 -24.017.407 -1.672.151 860.662 74.935 -371.719.442

2- İkramiye ve İndirimler Karşılığında Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak) (+/-) 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0 0

3- Diğer Teknik Karşılıklarda Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak) (+/-) -1.400.411 0 -4.524.662 0 0 0 -13.431.353 -1.452.050 0 0 0 0 -187.374 0 -20.995.851

4- Faaliyet Giderleri (-) -26.684.735 -58.075.656 -190.322.001 -1.188.300 -2.094.346 -13.663.464 -70.014.458 -36.723.336 -193.371.257 -704.544 -10.985.936 30.098 464.668 -1.990.805 -605.324.073

5- Diğer Teknik Giderler -2.065.460 -9.773.575 -32.811.780 -1.585 -327.343 -275.763 -10.192.417 -3.570.653 -14.368.726 -176 -157.878 0 -271 -12.739 -73.558.366

C- Teknik Bölüm Dengesi- Hayat Dışı (A - B) 46.698.283 -15.282.648 67.263.840 -12.339.126 11.588.421 19.996.578 32.401.061 10.889.913 -127.001.097 -1.949.904 61.933.134 326.434 1.437.625 7.671.303 103.633.819

II-TEKNİK OLMAYAN BÖLÜM

C- Teknik Bölüm Dengesi- Hayat Dışı 103.633.819

J- Genel Teknik Bölüm Dengesi (C) 103.633.819

K- Yatırım Gelirleri 368.012.897

1- Finansal Yatırımlardan Elde Edilen Gelirler 183.751.030

2-Finansal Yatırımların Nakde Çevrilmesinden Elde Edilen Kârlar 9.642.262

3- Finansal Yatırımların Değerlemesi 33.542.592

4- Kambiyo Kârları 109.289.546

5- İştiraklerden Gelirler 18.000.000

6- Bağlı Ortaklıklar ve Müşterek Yönetime Tabi Teşebbüslerden Gelirler 0

7- Arazi, Arsa ile Binalardan Elde Edilen Gelirler 12.678.354

8- Türev Ürünlerden Elde Edilen Gelirler 674.700

9- Diğer Yatırımlar 434.414

10- Hayat Teknik Bölümünden Aktarılan Yatırım Gelirleri 0

L- Yatırım Giderleri (-) -382.414.280

1- Yatırım Yönetim Giderleri – Faiz Dahil (-) -939.230

2- Yatırımlar Değer Azalışları (-) -2.824.154

3- Yatırımların Nakte Çevrilmesi Sonucunda Oluşan Zararlar (-) -9.629.064

4- Hayat Dışı Teknik Bölümüne Aktarılan Yatırım Gelirleri (-) -276.542.615

5- Türev Ürünler Sonucunda Oluşan Zararlar (-) -74.638

6- Kambiyo Zararları (-) -61.168.299

7- Amortisman Giderleri (-) -31.236.280

8- Diğer Yatırım Giderleri (-) 0

M- Diğer Faaliyetlerden ve Olağandışı Faaliyetlerden Gelir ve Kârlar ile Gider ve Zararlar (+/-) -23.656.235

1- Karşılıklar Hesabı (+/-) -25.546.469

2- Reeskont Hesabı (+/-) 1.458.591

3- Zorunlu Deprem Sigortası Hesabı (+/-) 0

4- Enflasyon Düzeltmesi Hesabı (+/-) 0

5- Ertelenmiş Vergi Varlığı Hesabı (+/-) 0

6- Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü Gideri (-) -6.509.894

7- Diğer Gelir ve Kârlar 7.600.350

8- Diğer Gider ve Zararlar (-) -658.813

9- Önceki Yıl Gelir ve Kârları 0

10- Önceki Yıl Gider ve Zararları (-) 0

N- Dönem Net Kârı veya Zararı 63.806.242

1- Dönem Kârı ve Zararı 65.576.201

2- Dönem Kârı Vergi ve Diğer Yasal Yükümlülük Karşılıkları (-) -1.769.959

3- Dönem Net Kâr veya Zararı 63.806.242

4- Enflasyon Düzeltme Hesabı 0

102


31 Aralık 2015 Tarihinde Sona ErenHesap Dönemine Ait Konsolide Olmayan Finansal Tablolar


103

ANADOLU ANONİM TÜRK SİGORTA ŞİRKETİ

Anadolu Anonim Türk Sigorta Şirketi Yönetim Kurulu’na

Finansal Tablolara İlişkin Rapor

Anadolu Anonim Türk Sigorta Şirketi’nin (“Şirket”) 31 Aralık 2015 tarihli bilançosu, aynı tarihte sona eren hesap dönemine ait; gelir tablosu, özsermaye değişim tablosu ve nakit akış tablosu ile önemli muhasebe politikalarını özetleyen dipnotlar ve diğer açıklayıcı notlardan oluşan ilişikteki finansal tablolarını denetlemiş bulunuyoruz.

Yönetimin Finansal Tablolara İlişkin SorumluluğuŞirket yönetimi; finansal tabloların sigortacılık mevzuatı gereği yürürlükte bulunan muhasebe ve finansal raporlamaya ilişkin düzenlemeler ve bunlar ile düzenlenmeyen konularda Türkiye Muhasebe Standartları hükümlerini içeren; “Sigortacılık Muhasebe ve Finansal Raporlama Mevzuatı”na uygun olarak hazırlanmasından, gerçeğe uygun bir biçimde sunumundan ve hata veya hile kaynaklı önemli yanlışlık içermeyen finansal tabloların hazırlanmasını sağlamak için gerekli gördüğü iç kontrolden sorumludur.

Bağımsız Denetçinin SorumluluğuSorumluluğumuz, yaptığımız bağımsız denetime dayanarak, bu finansal tablolar hakkında görüş vermektir. Yaptığımız bağımsız denetim, sigortacılık mevzuatı gereği yürürlükte bulunan bağımsız denetim ilkelerine ilişkin düzenlemelere ve Kamu Gözetimi, Muhasebe ve Denetim Standartları Kurumu tarafından yayımlanan Türkiye Denetim Standartlarının bir parçası olan Bağımsız Denetim Standartlarına uygun olarak yürütülmüştür. Bu standartlar, etik hükümlere uygunluk sağlanmasını ve bağımsız denetimin, finansal tabloların önemli yanlışlık içerip içermediğine dair makul güvence elde etmek üzere planlanarak yürütülmesini gerektirmektedir.

Bağımsız denetim, finansal tablolardaki tutar ve açıklamalar hakkında denetim kanıtı elde etmek amacıyla denetim prosedürlerinin uygulanmasını içerir. Bu prosedürlerin seçimi, finansal tablolardaki hata veya hile kaynaklı “önemli yanlışlık” risklerinin değerlendirilmesi de dahil, bağımsız denetçinin mesleki muhakemesine dayanır. Bağımsız denetçi risk değerlendirmelerini yaparken, şartlara uygun denetim prosedürlerini tasarlamak amacıyla, işletmenin finansal tablolarının hazırlanması ve gerçeğe uygun sunumuyla ilgili iç kontrolü değerlendirir, ancak bu değerlendirme, işletmenin iç kontrolünün etkinliğine ilişkin bir görüş verme amacı taşımaz. Bağımsız denetim, bir bütün olarak finansal tabloların sunumunun değerlendirilmesinin yanı sıra, işletme yönetimi tarafından kullanılan muhasebe politikalarının uygunluğunun ve yapılan muhasebe tahminlerinin makul olup olmadığının değerlendirilmesini de içerir.


GörüşGörüşümüze göre, ilişikteki finansal tablolar, Anadolu Anonim Türk Sigorta Şirketi’nin 31 Aralık 2015 tarihi itibarıyla finansal pozisyonunu, aynı tarihte sona eren hesap dönemine ait finansal performansını ve nakit akışlarını, Sigortacılık Muhasebe ve Finansal Raporlama Mevzuatı’na uygun olarak tüm önemli yönleriyle gerçeğe uygun bir biçimde sunmaktadır.



Bağımsız Denetçi Raporu

Diğer Hususlar ve Finansal Tablolar31 Aralık 2015 Tarihinde Sona Eren Hesap Dönemine Ait Konsolide Olmayan Finansal Tablolar

104




Mevzuattan Kaynaklanan Diğer Yükümlülüklere İlişkin Rapor

1) 6102 sayılı Türk Ticaret Kanunu’nun (“TTK”) 398’inci maddesinin dördüncü fıkrası uyarınca düzenlenen Riskin Erken Saptanması Sistemi ve Komitesi Hakkında Denetçi Raporu 28 Ocak 2016 tarihinde Şirket’in Yönetim Kurulu’na sunulmuştur.

2) TTK’nın 402’nci maddesinin dördüncü fıkrası uyarınca, Şirket’in 1 Ocak - 31 Aralık 2015 hesap döneminde defter tutma düzeninin, TTK ile Şirket esas sözleşmesinin finansal raporlamaya ilişkin hükümlerine uygun olmadığına dair önemli bir hususa rastlanmamıştır.

3) TTK’nın 402’nci maddesinin dördüncü fıkrası uyarınca Yönetim Kurulu tarafımıza denetim kapsamında istenen açıklamaları yapmış ve talep edilen belgeleri vermiştir.

Akis Bağımsız Denetim ve Serbest Muhasebeci Mali Müşavirlik A.Ş.

A member of KPMG International Cooperative


28 Ocak 2016İstanbul, Türkiye



105


T.C. Başbakanlık Hazine Müsteşarlığı tarafından yapılan düzenlemeler çerçevesinde yürürlükte bulunan muhasebe ilke ve standartlarına göre 31 Aralık 2015 tarihi itibarıyla hazırlanan yıllık hesap dönemine ait konsolide olmayan finansal tablolar ile bunlara ilişkin açıklama ve dipnotların “Sigorta ve Reasürans Şirketleri ile Emeklilik Şirketlerinin Finansal Raporlamaları Hakkında Yönetmelik” hükümlerine ve Şirketimiz muhasebe kayıtlarına uygun olduğunu belirtiriz.

İstanbul, 28 Ocak 2016

Musa ÜLKEN Fatih GÖRENYönetim Kurulu Üyesi ve Genel Müdür Genel Müdür Yardımcısı

Murat TETİK Taylan MATKAP Muhasebe ve Mali İşler Müdürü Aktüer

31 Aralık 2015 Tarihi İtibarıyla HazırlananYıllık Konsolide Olmayan Finansal Raporu

106




Sayfa

BİLANÇO 108

GELİR TABLOSU 113

ÖZSERMAYE DEĞİŞİM TABLOSU 116

NAKİT AKIŞ TABLOSU 118

KÂR DAĞITIM TABLOSU 119

FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR 120-182

Dipnot 1 Genel bilgiler 120

Dipnot 2 Önemli muhasebe politikalarının özeti 121

Dipnot 3 Önemli muhasebe tahminleri ve hükümleri 140

Dipnot 4 Sigorta riskinin ve finansal riskin yönetimi 141

Dipnot 5 Bölüm bilgileri 153

Dipnot 6 Maddi duran varlıklar 156

Dipnot 7 Yatırım amaçlı gayrimenkuller 157

Dipnot 8 Maddi olmayan duran varlıklar 158

Dipnot 9 İştiraklerdeki yatırımlar 159

Dipnot 10 Reasürans varlıkları ve yükümlülükleri 159

Dipnot 11 Finansal varlıklar 160

Dipnot 12 Kredi ve alacaklar 165

Dipnot 15 Özsermaye 167

Dipnot 16 Diğer yedekler ve isteğe bağlı katılımın sermaye bileşeni 169

Dipnot 17 Sigorta yükümlülükleri ve reasürans varlıkları 170

Dipnot 18 Yatırım anlaşması yükümlülükleri 174

Dipnot 19 Ticari ve diğer borçlar, ertelenmiş gelirler 174

Dipnot 20 Finansal borçlar 175

Dipnot 21 Ertelenmiş vergiler 175

Dipnot 22 Emeklilik sosyal yardım yükümlülükleri 176

Dipnot 23 Diğer yükümlülükler ve masraf karşılıkları 176

Dipnot 24 Net sigorta prim geliri 177

Dipnot 25 Aidat (ücret) gelirleri 177

Dipnot 26 Yatırım gelirleri 177

Dipnot 27 Finansal varlıkların net tahakkuk gelirleri 177

Dipnot 28 Gerçeğe uygun değer farkı kâr veya zarara yansıtılan aktifler 177

Dipnot 29 Sigorta hak ve talepleri 177

Dipnot 30 Yatırım sözleşmeleri hakları 177

İçindekiler


107

Sayfa

Dipnot 31 Zaruri diğer giderler 177

Dipnot 32 Gider çeşitleri 177

Dipnot 33 Çalışanlara sağlanan fayda giderleri 178

Dipnot 34 Finansal maliyetler 178

Dipnot 35 Gelir vergileri 178

Dipnot 36 Net kur değişim gelirleri 178

Dipnot 37 Hisse başına kazanç 178

Dipnot 38 Hisse başı kâr payı 179

Dipnot 39 Faaliyetlerden yaratılan nakit 179

Dipnot 40 Hisse senedine dönüştürülebilir tahvil 179

Dipnot 41 Paraya çevrilebilir imtiyazlı hisse senetleri 179

Dipnot 42 Riskler 179

Dipnot 43 Taahhütler 180

Dipnot 44 İşletme birleşmeleri 180

Dipnot 45 İlişkili taraflarla işlemler 180

Dipnot 46 Raporlama döneminden sonra ortaya çıkan olaylar 181

Dipnot 47 Diğer 182

108




VARLIKLAR

I- Cari Varlıklar Dipnot

Bağımsız Denetimden Geçmiş

Cari Dönem31 Aralık 2015

Bağımsız Denetimden Geçmiş (Yeniden düzenlenmiş) (*)

Önceki Dönem31 Aralık 2014

A- Nakit ve Nakit Benzeri Varlıklar 14 2.304.904.212 1.606.048.7141-Kasa 14 18.864 37.3472-Alınan Çekler -- --3-Bankalar 14 1.937.834.876 1.356.733.4464-Verilen Çekler ve Ödeme Emirleri 14 (125.585) (171.519)5-Banka Garantili ve Üç Aydan Kısa Vadeli Kredi Kartı Alacakları 14 367.176.057 249.449.4406-Diğer Nakit ve Nakit Benzeri Varlıklar -- --B- Finansal Varlıklar ile Riski Sigortalılara Ait Finansal Yatırımlar 11 680.812.513 644.067.9571- Satılmaya Hazır Finansal Varlıklar 11 569.121.106 442.140.7892- Vadeye Kadar Elde Tutulacak Finansal Varlıklar 11 15.555.214 73.670.0473- Alım Satım Amaçlı Finansal Varlıklar 11 96.232.135 134.054.7334- Krediler -- --5- Krediler Karşılığı -- --6- Riski Hayat Poliçesi Sahiplerine Ait Finansal Yatırımlar -- --7- Şirket Hissesi -- --8- Finansal Varlıklar Değer Düşüklüğü Karşılığı 11 (95.942) (5.797.612)C- Esas Faaliyetlerden Alacaklar 12 928.282.683 797.454.1131- Sigortacılık Faaliyetlerinden Alacaklar 12 869.275.449 751.368.8502- Sigortacılık Faaliyetlerinden Alacaklar Karşılığı 2.21,12 (8.305.178) (7.677.067)3- Reasürans Faaliyetlerinden Alacaklar 12 59.472.101 47.022.3654- Reasürans Faaliyetlerinden Alacaklar Karşılığı -- --5- Sigorta ve Reasürans Şirketleri Nezdindeki Depolar 12 7.840.311 6.739.9656- Sigortalılara Krediler (İkrazlar) -- --7- Sigortalılara Krediler (İkrazlar) Karşılığı -- --8- Emeklilik Faaliyetlerinden Alacaklar -- --9- Esas Faaliyetlerden Kaynaklanan Şüpheli Alacaklar 12 150.758.235 113.380.50710- Esas Faaliyetlerden Kaynaklanan Şüpheli Alacaklar Karşılığı 12 (150.758.235) (113.380.507)D- İlişkili Taraflardan Alacaklar -- --1- Ortaklardan Alacaklar -- --2- İştiraklerden Alacaklar -- --3- Bağlı Ortaklıklardan Alacaklar -- --4- Müşterek Yönetime Tabi Teşebbüslerden Alacaklar -- --5- Personelden Alacaklar -- --6- Diğer İlişkili Taraflardan Alacaklar -- --7- İlişkili Taraflardan Alacaklar Reeskontu -- --8- İlişkili Taraflardan Şüpheli Alacaklar -- --9- İlişkili Taraflardan Şüpheli Alacaklar Karşılığı -- --E- Diğer Alacaklar 12 10.378.575 5.321.0411- Finansal Kiralama Alacakları -- --2- Kazanılmamış Finansal Kiralama Faiz Gelirleri -- --3- Verilen Depozito ve Teminatlar 357.920 358.7184- Diğer Çeşitli Alacaklar 10.020.655 4.962.3235- Diğer Çeşitli Alacaklar Reeskontu -- --6- Şüpheli Diğer Alacaklar -- --7- Şüpheli Diğer Alacaklar Karşılığı -- --F- Gelecek Aylara Ait Giderler ve Gelir Tahakkukları 280.651.377 208.618.3531- Ertelenmiş Üretim Giderleri 17 275.073.222 205.884.9232- Tahakkuk Etmiş Faiz ve Kira Gelirleri -- --3- Gelir Tahakkukları 10,12 5.577.825 2.733.4304- Gelecek Aylara Ait Diğer Giderler 330 --G- Diğer Cari Varlıklar 23.705.128 2.230.4841- Gelecek Aylar İhtiyacı Stoklar 1.049.275 212.2582- Peşin Ödenen Vergiler ve Fonlar 19 22.398.667 1.848.4923- Ertelenmiş Vergi Varlıkları -- --4- İş Avansları 12 253.035 165.1035- Personele Verilen Avanslar 12 4.151 4.6316- Sayım ve Tesellüm Noksanları -- --7- Diğer Çeşitli Cari Varlıklar -- --8- Diğer Cari Varlıklar Karşılığı -- --I- Cari Varlıklar Toplamı 4.228.734.488 3.263.740.662

(*) Yeniden düzenleme için Dipnot 2.1.6’ya bakınız.İlişikteki dipnotlar, bu finansal tabloların tamamlayıcı parçalarıdır.

31 Aralık 2015 Tarihi İtibarıyla Konsolide Olmayan Bilanço(Para Birimi: Türk Lirası (TL) olarak ifade edilmiştir.)


109



VARLIKLAR

II- Cari Olmayan Varlıklar Dipnot

BağımsızDenetimden Geçmiş




A- Esas Faaliyetlerden Alacaklar -- --1- Sigortacılık Faaliyetlerinden Alacaklar -- --2- Sigortacılık Faaliyetlerinden Alacaklar Karşılığı -- --3- Reasürans Faaliyetlerinden Alacaklar -- --4- Reasürans Faaliyetlerinden Alacaklar Karşılığı -- --5- Sigorta ve Reasürans Şirketleri Nezdindeki Depolar -- --6- Sigortalılara Krediler (İkrazlar) -- --7- Sigortalılara Krediler (İkrazlar) Karşılığı -- --8- Emeklilik Faaliyetlerinden Alacaklar -- --9- Esas Faaliyetlerden Kaynaklanan Şüpheli Alacaklar -- --10- Esas Faaliyetlerden Kaynaklanan Şüpheli Alacaklar Karşılığı -- --B- İlişkili Taraflardan Alacaklar -- --1- Ortaklardan Alacaklar -- --2- İştiraklerden Alacaklar -- --3- Bağlı Ortaklıklardan Alacaklar -- --4- Müşterek Yönetime Tabi Teşebbüslerden Alacaklar -- --5- Personelden Alacaklar -- --6- Diğer İlişkili Taraflardan Alacaklar -- --7- İlişkili Taraflardan Alacaklar Reeskontu -- --8- İlişkili Taraflardan Şüpheli Alacaklar -- --9- İlişkili Taraflardan Şüpheli Alacaklar Karşılığı -- --C- Diğer Alacaklar 12 2.207.981 --1- Finansal Kiralama Alacakları -- --2- Kazanılmamış Finansal Kiralama Faiz Gelirleri -- --3- Verilen Depozito ve Teminatlar -- --4- Diğer Çeşitli Alacaklar 2.839.780 --5- Diğer Çeşitli Alacaklar Reeskontu (631.799) --6- Şüpheli Diğer Alacaklar -- --7- Şüpheli Diğer Alacaklar Karşılığı -- --D- Finansal Varlıklar 9 495.280.000 391.400.0001- Bağlı Menkul Kıymetler -- --2- İştirakler 9 495.280.000 391.400.0003- İştirakler Sermaye Taahhütleri -- --4- Bağlı Ortaklıklar -- --5- Bağlı Ortaklıklar Sermaye Taahhütleri -- --6- Müşterek Yönetime Tabi Teşebbüsler -- --7- Müşterek Yönetime Tabi Teşebbüsler Sermaye Taahhütleri -- --8- Finansal Varlıklar ve Riski Sigortalılara Ait Finansal Yatırımlar -- --9- Diğer Finansal Varlıklar -- --10- Finansal Varlıklar Değer Düşüklüğü Karşılığı -- --E- Maddi Varlıklar 6 90.862.004 65.145.2581- Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller 6,7 54.343.600 36.242.0002- Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller Değer Düşüklüğü Karşılığı -- --3- Kullanım Amaçlı Gayrimenkuller 6 11.532.400 6.788.7334- Makine ve Teçhizatlar 6 41.909.394 34.554.0185- Demirbaş ve Tesisatlar 6 12.253.700 11.775.4166- Motorlu Taşıtlar 6 619.736 1.362.2237- Diğer Maddi Varlıklar (Özel Maliyet Bedelleri Dahil) 6 20.322.655 19.401.1278- Kiralama Yoluyla Edinilmiş Maddi Varlıklar 6 4.166.354 4.166.3549- Birikmiş Amortismanlar 6 (54.285.835) (49.144.613)10- Maddi Varlıklara İlişkin Avanslar (Yapılmakta Olan Yatırımlar Dahil) -- --F- Maddi Olmayan Varlıklar 8 52.009.300 62.254.8411- Haklar -- --2- Şerefiye 8 16.250.000 16.250.0003- Faaliyet Öncesi Döneme Ait Giderler -- --4- Araştırma ve Geliştirme Giderleri -- --5- Diğer Maddi Olmayan Varlıklar 8 93.201.169 88.079.9016- Birikmiş İtfalar (Amortismanlar) 8 (66.877.216) (43.804.438)7- Maddi Olmayan Varlıklara İlişkin Avanslar 8 9.435.347 1.729.378G-Gelecek Yıllara Ait Giderler ve Gelir Tahakkukları 17 5.221.880 3.562.0381- Ertelenmiş Üretim Giderleri 17 5.221.880 3.562.0382- Gelir Tahakkukları -- --3- Gelecek Aylara Ait Diğer Giderler -- --H-Diğer Cari Olmayan Varlıklar 21 13.229.325 18.889.9131- Efektif Yabancı Para Hesapları -- --2- Döviz Hesapları -- --3- Gelecek Yıllar İhtiyacı Stoklar -- --4- Peşin Ödenen Vergiler ve Fonlar -- --5- Ertelenmiş Vergi Varlıkları 21 13.229.325 18.889.9136- Diğer Çeşitli Cari Olmayan Varlıklar -- --7- Diğer Cari Olmayan Varlıklar Amortismanı -- --8- Diğer Cari Olmayan Varlıklar Karşılığı -- --II- Cari Olmayan Varlıklar Toplamı 658.810.490 541.252.050Varlıklar Toplamı 4.887.544.978 3.804.992.712


110




YÜKÜMLÜLÜKLER

III- Kısa Vadeli Yükümlülükler Dipnot

Bağımsız Denetimden GeçmişCari Dönem

31 Aralık 2015

Bağımsız Denetimden Geçmiş(Yeniden düzenlenmiş) (*)


A- Finansal Borçlar 20 210.669.647 --1- Kredi Kuruluşlarına Borçlar -- --2- Finansal Kiralama İşlemlerinden Borçlar -- --3- Ertelenmiş Finansal Kiralama Borçlanma Maliyetleri -- --4- Uzun Vadeli Kredilerin Ana Para Taksitleri ve Faizleri -- --5- Çıkarılmış Tahviller (Bonolar) Anapara, Taksit ve Faizleri -- --6- Çıkarılmış Diğer Finansal Varlıklar -- --7- Çıkarılmış Diğer Finansal Varlıklar İhraç Farkı -- --8- Diğer Finansal Borçlar (Yükümlülükler) 20 210.669.647 --B- Esas Faaliyetlerden Borçlar 19 339.189.344 302.045.9831- Sigortacılık Faaliyetlerinden Borçlar 19 226.165.931 218.662.9432- Reasürans Faaliyetlerinden Borçlar -- --3- Sigorta ve Reasürans Şirketlerinden Alınan Depolar 10,19 4.365.775 7.277.1334- Emeklilik Faaliyetlerinden Borçlar -- --5- Diğer Esas Faaliyetlerden Borçlar 19 108.657.638 76.105.9076- Diğer Esas Faaliyetlerden Borçlar Borç Senetleri Reeskontu -- --C-İlişkili Taraflara Borçlar 19 92.190 --1- Ortaklara Borçlar -- --2- İştiraklere Borçlar -- --3- Bağlı Ortaklıklara Borçlar -- --4- Müşterek Yönetime Tabi Teşebbüslere Borçlar -- --5- Personele Borçlar 92.190 --6- Diğer İlişkili Taraflara Borçlar -- --D- Diğer Borçlar 19 60.481.800 47.561.3331- Alınan Depozito ve Teminatlar 3.177.561 2.916.5772- Tedavi Giderlerine İlişkin SGK’ya Borçlar 27.524.238 16.625.2343- Diğer Çeşitli Borçlar 30.287.110 28.268.7724- Diğer Çeşitli Borçlar Reeskontu (507.109) (249.250)E-Sigortacılık Teknik Karşılıkları 17 2.844.320.564 2.214.197.9541- Kazanılmamış Primler Karşılığı - Net 17 1.451.927.808 1.159.630.5072- Devam Eden Riskler Karşılığı - Net 2.26,17 6.485.214 40.379.3463- Matematik Karşılığı - Net -- --4- Muallak Tazminat Karşılığı - Net 17 1.385.907.542 1.014.188.1015- İkramiye ve İndirimler Karşılığı - Net -- --6- Diğer Teknik Karşılıklar - Net -- --F- Ödenecek Vergi ve Benzeri Diğer Yükümlülükler ile Karşılıkları 19 37.087.955 27.386.1351- Ödenecek Vergi ve Fonlar 34.487.522 25.121.4852- Ödenecek Sosyal Güvenlik Kesintileri 2.600.433 2.264.6503- Vadesi Geçmiş, Ertelenmiş veya Taksitlendirilmiş Vergi ve Diğer Yükümlülükler -- --4- Ödenecek Diğer Vergi ve Benzeri Yükümlülükler -- --5- Dönem Kârı Vergi ve Diğer Yasal Yükümlülük Karşılıkları 35 1.769.959 21.081.9606- Dönem Kârının Peşin Ödenen Vergi ve Diğer Yükümlülükleri (1.769.959) (21.081.960)7- Diğer Vergi ve Benzeri Yükümlülük Karşılıkları -- --G- Diğer Risklere İlişkin Karşılıklar -- --1- Kıdem Tazminatı Karşılığı -- --2- Sosyal Yardım Sandığı Varlık Açıkları Karşılığı -- --3- Maliyet Giderleri Karşılığı -- --H- Gelecek Aylara Ait Gelirler ve Gider Tahakkukları 87.824.309 80.052.2631- Ertelenmiş Komisyon Gelirleri 19 54.739.019 45.447.0652- Gider Tahakkukları 23 33.076.660 34.605.1983- Gelecek Aylara Ait Diğer Gelirler 8.630 --I- Diğer Kısa Vadeli Yükümlülükler 23 1.492.709 1.433.1531- Ertelenmiş Vergi Yükümlüğü -- --2- Sayım ve Tesellüm Fazlalıkları -- --3- Diğer Çeşitli Kısa Vadeli Yükümlülükler 23 1.492.709 1.433.153III - Kısa Vadeli Yükümlülükler Toplamı 3.581.158.518 2.672.676.821




111



YÜKÜMLÜLÜKLER

IV- Uzun Vadeli Yükümlülükler Dipnot




(Yeniden düzenlenmiş) (*)


A- Finansal Borçlar -- --1- Kredi Kuruluşlarına Borçlar -- --2- Finansal Kiralama İşlemlerinden Borçlar -- --3- Ertelenmiş Finansal Kiralama Borçlanma Maliyetleri -- --4- Çıkarılmış Tahviller -- --5- Çıkarılmış Diğer Finansal Varlıklar -- --6- Çıkarılmış Diğer Finansal Varlıklar İhraç Farkı -- --7- Diğer Finansal Borçlar (Yükümlülükler) -- --B- Esas Faaliyetlerden Borçlar -- --1- Sigortacılık Faaliyetlerinden Borçlar -- --2- Reasürans Faaliyetlerinden Borçlar -- --3- Sigorta ve Reasürans Şirketlerinden Alınan Depolar -- --4- Emeklilik Faaliyetlerinden Borçlar -- --5- Diğer Esas Faaliyetlerden Borçlar -- --6- Diğer Esas Faaliyetlerden Borçlar Borç Senetleri Reeskontu -- --C- İlişkili Taraflara Borçlar -- --1- Ortaklara Borçlar -- --2- İştiraklere Borçlar -- --3- Bağlı Ortaklıklara Borçlar -- --4- Müşterek Yönetime Tabi Teşebbüslere Borçlar -- --5- Personele Borçlar -- --6- Diğer İlişkili Taraflara Borçlar -- --D- Diğer Borçlar -- --1- Alınan Depozito ve Teminatlar -- --2- Tedavi Giderlerine İlişkin SGK’ya Borçlar -- --3- Diğer Çeşitli Borçlar -- --4- Diğer Çeşitli Borçlar Reeskontu (-) -- --E- Sigortacılık Teknik Karşılıkları 17 89.248.488 68.252.6371- Kazanılmamış Primler Karşılığı - Net -- --2- Devam Eden Riskler Karşılığı - Net -- --3- Matematik Karşılığı - Net -- --4- Muallak Tazminat Karşılığı - Net -- --5- İkramiye ve İndirimler Karşılığı - Net -- --6- Diğer Teknik Karşılıklar - Net 17 89.248.488 68.252.637F- Diğer Yükümlülükler ve Karşılıkları -- --1- Ödenecek Diğer Yükümlülükler -- --2- Vadesi Geçmiş, Ertelenmiş veya Taksitlendirilmiş Vergi ve Diğer Yükümlülükler -- --3- Diğer Borç ve Gider Karşılıkları -- --G- Diğer Risklere İlişkin Karşılıklar 23 15.244.930 12.628.1151- Kıdem Tazminatı Karşılığı 23 15.244.930 12.628.1152- Sosyal Yardım Sandığı Varlık Açıkları Karşılığı -- --H-Gelecek Yıllara Ait Gelirler ve Gider Tahakkukları -- --1- Ertelenmiş Komisyon Gelirleri -- --2- Gider Tahakkukları -- --3- Gelecek Aylara Ait Diğer Gelirler -- --I- Diğer Uzun Vadeli Yükümlülükler -- --1- Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü -- --2- Diğer Çeşitli Uzun Vadeli Yükümlülükler -- --IV- Uzun Vadeli Yükümlülükler Toplamı 104.493.418 80.880.752


112




ÖZSERMAYE

V- Özsermaye Dipnot






A- Ödenmiş Sermaye 500.000.000 500.000.000

1- (Nominal) Sermaye 2.13,15 500.000.000 500.000.000

2- Ödenmemiş Sermaye -- --

3- Sermaye Düzeltmesi Olumlu Farkları -- --

4- Sermaye Düzeltmesi Olumsuz Farkları -- --

5- Tescili Beklenen Sermaye -- --

B- Sermaye Yedekleri 15 25.887.403 8.809.304

1- Hisse Senedi İhraç Primleri -- --

2- Hisse Senedi İptal Kârları -- --

3- Sermayeye Eklenecek Satış Kârları -- --

4- Yabancı Para Çevirim Farkları -- --

5- Diğer Sermaye Yedekleri 15 25.887.403 8.809.304

C- Kâr Yedekleri 580.597.470 439.463.962

1- Yasal Yedekler 15 34.311.746 30.779.762

2- Statü Yedekleri 15 11.726.993 7.262.220

3- Olağanüstü Yedekler 15 60.728.553 20.545.601

4- Özel Fonlar (Yedekler) -- --

5- Finansal Varlıkların Değerlemesi 15 430.663.565 336.666.816

6- Diğer Kâr Yedekleri 15 43.166.613 44.209.563

D- Geçmiş Yıllar Kârları 2.1.6 31.601.927 31.462.272

1- Geçmiş Yıllar Kârları 2.1.6 31.601.927 31.462.272

E-Geçmiş Yıllar Zararları -- --

1- Geçmiş Yıllar Zararları -- --

F-Dönem Net Kârı 63.806.242 71.699.601

1- Dönem Net Kârı 61.264.743 70.779.329

2- Dönem Net Zararı -- --

3- Dağıtıma Konu Olmayan Dönem Kârı 15 2.541.499 920.272

Özsermaye Toplamı 1.201.893.042 1.051.435.139

Yükümlülükler Toplamı 4.887.544.978 3.804.992.712(*) Yeniden düzenleme için Dipnot 2.1.6’ya bakınız.

İlişikteki dipnotlar, bu finansal tabloların tamamlayıcı parçalarıdır.



113



I-TEKNİK BÖLÜM Dipnot


1 Ocak - 31 Aralık 2015


(Yeniden Düzenlenmiş) (*)

1 Ocak - 31 Aralık 2014A- Hayat Dışı Teknik Gelir 2.860.262.936 2.441.216.7891- Kazanılmış Primler (Reasürör Payı Düşülmüş Olarak) 2.521.354.285 2.235.759.3401.1- Yazılan Primler (Reasürör Payı Düşülmüş Olarak) 17 2.779.757.454 2.325.110.0611.1.1- Brüt Yazılan Primler 17 3.610.673.887 3.004.830.0661.1.2 -Reasüröre Devredilen Primler 10,17 (731.404.966) (605.617.965)1.1.3- SGK’ya Aktarılan Primler 17 (99.511.467) (74.102.040)1.2- Kazanılmamış Primler Karşılığında Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak) 17,29 (292.297.301) (62.089.748)1.2.1- Kazanılmamış Primler Karşılığı 17 (357.300.300) (68.928.251)1.2.2- Kazanılmamış Primler Karşılığında Reasürör Payı 17 46.720.226 4.900.8461.2.3- Kazanılmış Primler Karşılığında SGK Payı 18.282.773 1.937.6571.3- Devam Eden Riskler Karşılığında Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak) 29 33.894.132 (27.260.973)1.3.1- Devam Eden Riskler Karşılığı 34.155.326 (30.198.184)1.3.2- Devam Eden Riskler Karşılığında Reasürör Payı (261.194) 2.937.2112- Teknik Olmayan Bölümden Aktarılan Yatırım Gelirleri 276.542.615 190.509.4103- Diğer Teknik Gelirler (Reasürör Payı Düşülmüş Olarak) 5.932.923 2.788.8093.1- Brüt Diğer Teknik Gelirler 5.932.923 2.788.8093.2- Brüt Diğer Teknik Gelirlerde Reasürör Payı -- --4- Tahakkuk Eden Rücu ve Sovtaj Gelirleri 56.433.113 12.159.230B- Hayat Dışı Teknik Gider (2.756.629.118) (2.319.957.258)1- Gerçekleşen Tazminatlar (Reasürör Payı Düşülmüş Olarak) 17 (2.056.750.827) (1.738.079.061)1.1- Ödenen Tazminatlar (Reasürör Payı Düşülmüş Olarak) 17,29 (1.685.031.386) (1.412.362.272)1.1.1- Brüt Ödenen Tazminatlar 17 (1.941.148.764) (1.553.196.954)1.1.2- Ödenen Tazminatlarda Reasürör Payı 10,17 256.117.378 140.834.6821.2- Muallak Tazminatlar Karşılığında Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak) 17,29 (371.719.441) (325.716.789)1.2.1- Muallak Tazminatlar Karşılığı 17 (634.990.652) (420.158.951)1.2.2- Muallak Tazminatlar Karşılığında Reasürör Payı 17 263.271.211 94.442.1622- İkramiye ve İndirimler Karşılığında Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak) -- --2.1- İkramiye ve İndirimler Karşılığı -- --2.2- İkramiye ve İndirimler Karşılığında Reasürör Payı -- --3- Diğer Teknik Karşılıklarda Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak) 29 (20.995.851) (15.970.036)4- Faaliyet Giderleri 32 (605.324.073) (522.686.229)5- Matematik Karşılıklarda Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak) -- --5.1- Matematik Karşılıklar -- --5.2- Matematik Karşılıklarda Reasürör Payı -- --6- Diğer Teknik Giderler 2.25 (73.558.367) (43.221.932)6.1- Brüt Diğer Teknik Giderler 2.25 (73.558.367) (43.221.932)6.2- Diğer Teknik Giderlerde Reasürör Payı -- --C- Teknik Bölüm Dengesi- Hayat Dışı (A - B) 103.633.818 121.259.531D- Hayat Teknik Gelir -- --1- Kazanılmış Primler (Reasürör Payı Düşülmüş Olarak) -- --1.1- Yazılan Primler (Reasürör Payı Düşülmüş Olarak) -- --1.1.1- Brüt Yazılan Primler -- --1.1.2- Reasüröre Devredilen Primler -- --1.2- Kazanılmamış Primler Karşılığında Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak) -- --1.2.1- Kazanılmamış Primler Karşılığı -- --1.2.2- Kazanılmamış Primler Karşılığında Reasürör Payı -- --1.3- Devam Eden Riskler Karşılığında Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak) -- --1.3.1- Devam Eden Riskler Karşılığı -- --1.3.2- Devam Eden Riskler Karşılığında Reasürör Payı -- --2- Hayat Branşı Yatırım Geliri -- --3- Yatırımlardaki Gerçekleşmemiş Kârlar -- --4- Diğer Teknik Gelirler (Reasürör Payı Düşülmüş Olarak) -- --4.1- Brüt Diğer Teknik Gelirler -- --4.2- Brüt Diğer Teknik Gelirlerde Reasürör Payı -- --5- Tahakkuk Eden Rücu Gelirleri -- --

31 Aralık 2015 Tarihinde Sona Eren Hesap Dönemine AitKonsolide Olmayan Gelir Tablosu(Para Birimi: Türk Lirası (TL) olarak ifade edilmiştir.)

114










E- Hayat Teknik Gider -- --

1- Gerçekleşen Tazminatlar (Reasürör Payı Düşülmüş Olarak) -- --

1.1- Ödenen Tazminatlar (Reasürör Payı Düşülmüş Olarak) -- --

1.1.1- Brüt Ödenen Tazminatlar -- --

1.1.2- Ödenen Tazminatlarda Reasürör Payı -- --

1.2- Muallak Tazminatlar Karşılığında Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak) -- --

1.2.1- Muallak Tazminatlar Karşılığı -- --

1.2.2- Muallak Hasarlar Karşılığında Reasürör Payı -- --

2- İkramiye ve İndirimler Karşılığında Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak) -- --

2.1- İkramiye ve İndirimler Karşılığı -- --

2.2- İkramiye ve İndirimler Karşılığında Reasürör Payı -- --

3- Matematik Karşılığında Değişim (Yatırım Riski Poliçe Sahiplerine Ait Poliçeler için Ayrılan Karşılıklar) -- --

3.1- Matematik Karşılığı -- --

3.1.1- Aktüeryal Matematik Karşılık -- --

3.1.2- Kâr Payı Karşılığı (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak -- --

3.2- Matematik Karşılığında Reasürör Payı -- --

3.2.1- Aktüeryal Matematik Karşılıklar Reasürör Payı -- --

3.2.2- Kâr Payı Karşılığı Reasürör Payı (Yatırım Riski Poliçe Sahiplerine Ait Poliçeler için Ayrılan Karşılıklar) -- --

4- Diğer Teknik Karşılıklarda Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak) -- --

5- Faaliyet Giderleri -- --

6- Yatırım Giderler -- --

7- Yatırımlardaki Gerçekleşmemiş Zararlar -- --

8- Teknik Olmayan Bölüme Aktarılan Yatırım Gelirleri -- --

F- Teknik Bölüm Dengesi- Hayat (D - E) -- --

G- Emeklilik Teknik Gelir -- --

1- Fon İşletim Gelirleri -- --

2- Yönetim Gideri Kesintisi -- --

3- Giriş Aidatı Gelirleri -- --

4- Ara Verme Halinde Yönetim Gideri Kesintisi -- --

5- Özel Hizmet Gideri Kesintisi -- --

6- Sermaye Tahsis Avansı Değer Artış Gelirleri -- --

7- Diğer Teknik Gelirler -- --

H- Emeklilik Teknik Gideri -- --

1- Fon İşletim Giderleri -- --

2- Sermaye Tahsis Avansları Değer Azalış Giderleri -- --


4- Diğer Teknik Giderler -- --

I- Teknik Bölüm Dengesi- Emeklilik (G - H) -- --

(*) Yeniden düzenleme için Dipnot 2.1.6’ya bakınız.




115



II-TEKNİK OLMAYAN BÖLÜM Dipnot






C- Teknik Bölüm Dengesi- Hayat Dışı (A-B) 103.633.818 121.259.531

F- Teknik Bölüm Dengesi- Hayat (D-E) -- --

I - Teknik Bölüm Dengesi- Emeklilik (G-H) -- --

J- Genel Teknik Bölüm Dengesi (C+F+I) 103.633.818 121.259.531

K- Yatırım Gelirleri 368.012.898 258.928.064

1- Finansal Yatırımlardan Elde Edilen Gelirler 4.2 183.751.030 130.174.857

2- Finansal Yatırımların Nakde Çevrilmesinden Elde Edilen Kârlar 4.2 9.642.262 31.151.423

3- Finansal Yatırımların Değerlemesi 4.2 33.542.592 19.421.434

4- Kambiyo Kârları 4.2 109.289.546 59.970.980

5- İştiraklerden Gelirler 4.2 18.000.000 16.000.000

6- Bağlı Ortaklıklar ve Müşterek Yönetime Tabi Teşebbüslerden Gelirler -- --

7- Arazi, Arsa ile Binalardan Elde Edilen Gelirler 12.678.354 1.815.006

8- Türev Ürünlerden Elde Edilen Gelirler 4.2 674.700 205.678

9- Diğer Yatırımlar 434.414 188.686

10- Hayat Teknik Bölümünden Aktarılan Yatırım Gelirleri -- --

L- Yatırım Giderleri (382.414.280) (275.669.933)

1- Yatırım Yönetim Giderleri - Faiz Dâhil 4.2 (939.230) (136.623)

2- Yatırımlar Değer Azalışları 4.2 (2.824.154) (3.509.979)

3- Yatırımların Nakde Çevrilmesi Sonucunda Oluşan Zararlar 4.2 (9.629.064) (7.713.065)

4- Hayat Dışı Teknik Bölümüne Aktarılan Yatırım Gelirleri (276.542.615) (190.509.410)

5- Türev Ürünler Sonucunda Oluşan Zararlar 4.2 (74.638) (184.509)

6- Kambiyo Zararları 4.2 (61.168.299) (49.954.025)

7- Amortisman Giderleri 6,8 (31.236.280) (23.662.322)

8- Diğer Yatırım Giderleri -- --

M- Diğer Faaliyetlerden ve Olağandışı Faaliyetlerden Gelir ve Kârlar ile Gider ve Zararlar (23.656.235) (11.736.101)

1- Karşılıklar Hesabı 47 (25.546.469) (20.360.660)

2- Reeskont Hesabı 47 1.458.591 (3.360.281)

3- Özellikli Sigortalar Hesabı -- --

4- Enflasyon Düzeltmesi Hesabı -- --

5- Ertelenmiş Vergi Varlığı Hesabı 35 -- 7.396.097

6- Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü Gideri 35 (6.509.894) --

7- Diğer Gelir ve Kârlar 7.600.350 5.142.413

8- Diğer Gider ve Zararlar (658.813) (553.670)

9- Önceki Yıl Gelir ve Kârları -- --

10- Önceki Yıl Gider ve Zararları -- --

N- Dönem Net Kârı veya Zararı 63.806.242 71.699.601

1- Dönem Kârı ve Zararı 65.576.201 92.781.561

2- Dönem Kârı Vergi ve Diğer Yasal Yükümlülük Karşılıkları 35 (1.769.959) (21.081.960)

3- Dönem Net Kâr veya Zararı 63.806.242 71.699.601

4- Enflasyon Düzeltme Hesabı -- --(*) Yeniden düzenleme için Dipnot 2.1.6’ya bakınız.


116




Bağımsız Denetimden Geçmiş (Yeniden Düzenlenmiş) (*) Özsermaye Değişim Tablosu - 31 Aralık 2014

Dipnot Sermaye

İşletmenin kendi hisse

senetleriVarlıklarda değer artışı

Özsermaye enflasyon

düzeltmesi farkları

Yabancı para çevrim

farklarıYasal

yedeklerStatü

yedekleriDiğer yedekler ve

dağıtılmamış kârlarNet dönem

kârıGeçmiş yıllar kâr-zararları Toplam

I - Önceki Dönem Sonu Bakiyesi (31.12.2013) 500.000.000 -- 302.035.089 -- -- 30.638.111 6.993.082 69.868.926 67.461.924 (63.981.132) 913.016.000II - Muhasebe Politikasında Değişiklikler (*) -- -- -- -- -- -- -- -- -- 31.462.272 31.462.272III - Yeni Bakiye (I + II) (01.01.2014) 500.000.000 -- 302.035.089 -- -- 30.638.111 6.993.082 69.868.926 67.461.924 (32.518.860) 944.478.272A - Sermaye Artırımı -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- --1 - Nakit -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- --2 - İç Kaynaklardan -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- --B - İşletmenin Aldığı Kendi Hisse Senetleri -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- --C - Gelir Tablosunda Yer Almayan Kazanç ve Kayıplar -- -- -- -- -- -- -- 625.539 -- -- 625.539D - Varlıklarda Değer Artışı 11,15 -- -- 34.631.727 -- -- -- -- -- -- -- 34.631.727E - Yabancı Para Çevrim Farkları -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- --F - Diğer Kazanç ve Kayıplar -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- --G - Enflasyon Düzeltme Farkları -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- --H - Dönem Net Kârı -- -- -- -- -- -- -- -- 71.699.601 -- 71.699.601I - Dağıtılan Temettü -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- --J - Yedeklere Transfer 15 -- -- -- -- -- 141.651 269.138 3.070.003 (67.461.924) 63.981.132 --II - Dönem Sonu Bakiyesi - 31 Aralık 2014 500.000.000 -- 336.666.816 -- -- 30.779.762 7.262.220 73.564.468 71.699.601 31.462.272 1.051.435.139

Bağımsız Denetimden Geçmiş Özsermaye Değişim Tablosu - 31 Aralık 2015

Dipnot Sermaye






farklarıYasal

yedeklerStatü




I - Önceki Dönem Sonu Bakiyesi (31.12.2014) 500.000.000 -- 336.666.816 -- -- 30.779.762 7.262.220 73.564.468 71.699.601 31.462.272 1.051.435.139II - Muhasebe Politikasında Değişiklikler -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- --III - Yeni Bakiye (I + II) (01.01.2015) 500.000.000 -- 336.666.816 -- -- 30.779.762 7.262.220 73.564.468 71.699.601 31.462.272 1.051.435.139A - Sermaye Artırımı -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- --1 - Nakit -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- --2 - İç Kaynaklardan -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- --B - İşletmenin Aldığı Kendi Hisse Senetleri -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- --C - Gelir Tablosunda Yer Almayan Kazanç ve Kayıplar -- -- -- -- -- -- -- (1.042.950) -- -- (1.042.950)D - Varlıklarda Değer Artışı 11,15 -- -- 93.996.749 -- -- -- -- 16.157.827 -- -- 110.154.576E - Yabancı Para Çevrim Farkları -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- --F - Diğer Kazanç ve Kayıplar -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- --G - Enflasyon Düzeltme Farkları -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- --H - Dönem Net Kârı -- -- -- -- -- -- -- -- 63.806.242 -- 63.806.242I - Dağıtılan Temettü -- -- -- -- -- -- -- -- (22.459.965) -- (22.459.965)J - Yedeklere Transfer 15 -- -- -- -- -- 3.531.984 4.464.773 41.103.224 (49.239.636) 139.655 --II - Dönem Sonu Bakiyesi - 31 Aralık 2015 500.000.000 -- 430.663.565 -- -- 34.311.746 11.726.993 129.782.569 63.806.242 31.601.927 1.201.893.042


31 Aralık 2015 Tarihinde Sona Eren Hesap Dönemine AitKonsolide Olmayan Özsermaye Değişim Tablosu(Para Birimi: Türk Lirası (TL) olarak ifade edilmiştir.)



117

Bağımsız Denetimden Geçmiş (Yeniden Düzenlenmiş) (*) Özsermaye Değişim Tablosu - 31 Aralık 2014

Dipnot Sermaye






farklarıYasal

yedeklerStatü




I - Önceki Dönem Sonu Bakiyesi (31.12.2013) 500.000.000 -- 302.035.089 -- -- 30.638.111 6.993.082 69.868.926 67.461.924 (63.981.132) 913.016.000II - Muhasebe Politikasında Değişiklikler (*) -- -- -- -- -- -- -- -- -- 31.462.272 31.462.272III - Yeni Bakiye (I + II) (01.01.2014) 500.000.000 -- 302.035.089 -- -- 30.638.111 6.993.082 69.868.926 67.461.924 (32.518.860) 944.478.272A - Sermaye Artırımı -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- --1 - Nakit -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- --2 - İç Kaynaklardan -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- --B - İşletmenin Aldığı Kendi Hisse Senetleri -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- --C - Gelir Tablosunda Yer Almayan Kazanç ve Kayıplar -- -- -- -- -- -- -- 625.539 -- -- 625.539D - Varlıklarda Değer Artışı 11,15 -- -- 34.631.727 -- -- -- -- -- -- -- 34.631.727E - Yabancı Para Çevrim Farkları -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- --F - Diğer Kazanç ve Kayıplar -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- --G - Enflasyon Düzeltme Farkları -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- --H - Dönem Net Kârı -- -- -- -- -- -- -- -- 71.699.601 -- 71.699.601I - Dağıtılan Temettü -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- --J - Yedeklere Transfer 15 -- -- -- -- -- 141.651 269.138 3.070.003 (67.461.924) 63.981.132 --II - Dönem Sonu Bakiyesi - 31 Aralık 2014 500.000.000 -- 336.666.816 -- -- 30.779.762 7.262.220 73.564.468 71.699.601 31.462.272 1.051.435.139

Bağımsız Denetimden Geçmiş Özsermaye Değişim Tablosu - 31 Aralık 2015

Dipnot Sermaye






farklarıYasal

yedeklerStatü




I - Önceki Dönem Sonu Bakiyesi (31.12.2014) 500.000.000 -- 336.666.816 -- -- 30.779.762 7.262.220 73.564.468 71.699.601 31.462.272 1.051.435.139II - Muhasebe Politikasında Değişiklikler -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- --III - Yeni Bakiye (I + II) (01.01.2015) 500.000.000 -- 336.666.816 -- -- 30.779.762 7.262.220 73.564.468 71.699.601 31.462.272 1.051.435.139A - Sermaye Artırımı -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- --1 - Nakit -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- --2 - İç Kaynaklardan -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- --B - İşletmenin Aldığı Kendi Hisse Senetleri -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- --C - Gelir Tablosunda Yer Almayan Kazanç ve Kayıplar -- -- -- -- -- -- -- (1.042.950) -- -- (1.042.950)D - Varlıklarda Değer Artışı 11,15 -- -- 93.996.749 -- -- -- -- 16.157.827 -- -- 110.154.576E - Yabancı Para Çevrim Farkları -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- --F - Diğer Kazanç ve Kayıplar -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- --G - Enflasyon Düzeltme Farkları -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- --H - Dönem Net Kârı -- -- -- -- -- -- -- -- 63.806.242 -- 63.806.242I - Dağıtılan Temettü -- -- -- -- -- -- -- -- (22.459.965) -- (22.459.965)J - Yedeklere Transfer 15 -- -- -- -- -- 3.531.984 4.464.773 41.103.224 (49.239.636) 139.655 --II - Dönem Sonu Bakiyesi - 31 Aralık 2015 500.000.000 -- 430.663.565 -- -- 34.311.746 11.726.993 129.782.569 63.806.242 31.601.927 1.201.893.042


118




Dipnot


31 Aralık 2015



31 Aralık 2014A. ESAS FAALİYETLERDEN KAYNAKLANAN NAKİT AKIMLARI1. Sigortacılık faaliyetlerinden elde edilen nakit girişleri 3.881.788.562 3.153.798.3742. Reasürans faaliyetlerinden elde edilen nakit girişleri -- --3. Emeklilik faaliyetlerinden elde edilen nakit girişleri -- --4. Sigortacılık faaliyetleri nedeniyle yapılan nakit çıkışı (3.643.412.204) (2.924.054.056)5. Reasürans faaliyetleri nedeniyle nakit çıkışı (13.550.082) (6.560.002)6. Emeklilik faaliyetleri nedeniyle nakit çıkışı -- --7. Esas faaliyetler sonucu oluşan nakit 224.826.276 223.184.3168. Faiz ödemeleri -- --9. Gelir vergisi ödemeleri 19 (22.398.667) (22.930.452)10. Diğer nakit girişleri 233.503.726 26.050.55811. Diğer nakit çıkışları (42.151.838) (37.055.680)12. Esas faaliyetlerden kaynaklanan net nakit 393.779.497 189.248.742B. YATIRIM FAALİYETLERİNDEN KAYNAKLANAN NAKİT AKIMLARI 1. Maddi varlıkların satışı 17.987.811 --2. Maddi varlıkların iktisabı 6, 8 (22.158.602) (21.111.793)3. Mali varlık iktisabı 11 (609.793.354) (541.175.656)4. Mali varlıkların satışı 617.953.122 865.215.7925. Alınan faizler 162.853.642 (142.557.704)6. Alınan temettüler 12.000.000 10.000.0007. Diğer nakit girişleri 165.276.635 62.448.1098. Diğer nakit çıkışları (90.897.471) (205.552.139)9. Yatırım faaliyetlerinden kaynaklanan net nakit 253.221.783 27.266.609C. FİNANSMAN FAALİYETLERİNDEN KAYNAKLANAN NAKİT AKIMLARI 1. Hisse senedi ihracı -- --2. Kredilerle ilgili nakit girişleri -- --3. Finansal kiralama borçları ödemeleri -- --4. Ödenen temettüler (22.459.965) --5. Diğer nakit girişleri -- --6. Diğer nakit çıkışları -- --7. Finansman faaliyetlerinden kaynaklanan net nakit (22.459.965) --D. KUR FARKLARININ NAKİT VE NAKİT BENZERLERİNE OLAN ETKİSİ 1.931.150 1.701.066E. Nakit ve nakit benzerlerinde meydana gelen net artış 626.472.465 218.216.417F. Dönem başındaki nakit ve nakit benzerleri mevcudu 14 1.043.729.224 825.512.807G. Dönem sonundaki nakit ve nakit benzerleri mevcudu 14 1.670.201.689 1.043.729.224


31 Aralık 2015 Tarihinde Sona Eren Hesap Dönemine AitKonsolide Olmayan Nakit Akış Tablosu(Para Birimi: Türk Lirası (TL) olarak ifade edilmiştir.)



119


DipnotBağımsız Denetimden Geçmiş

31 Aralık 2015 (**)

Bağımsız Denetimden Geçmiş31 Aralık 2014 (***)

I. DÖNEM KÂRININ DAĞITIMI1.1. DÖNEM KÂRI (*) 74.211.266 94.279.4371.2. ÖDENECEK VERGİ VE YASAL YÜKÜMLÜLÜKLER (1.769.959) (21.081.960)

1.2.1. Kurumlar Vergisi (Gelir Vergisi) (1.769.959) (21.081.960)1.2.2. Gelir Vergisi Kesintisi -- --1.2.3. Diğer Vergi ve Yasal Yükümlülükler -- --

A NET DÖNEM KÂRI (1.1 - 1.2) 72.441.307 73.197.4771.3. GEÇMİŞ DÖNEMLER ZARARI (-) -- --1.4. BİRİNCİ TERTİP YASAL AKÇE 3.063.237 3.531.9841.5. ŞİRKETTE BIRAKILMASI VE TASARRUFU ZORUNLU YASAL FONLAR (-) -- --B DAĞITILABİLİR NET DÖNEM KÂRI [(A-(1.3 + 1.4 + 1.5)] 69.378.070 69.665.4931.6. ORTAKLARA BİRİNCİ TEMETTÜ (-) -- --

1.6.1. Hisse Senedi Sahiplerine -- 21.000.0001.6.2. İmtiyazlı Hisse Senedi Sahiplerine -- --1.6.3. Katılma İntifa Senedi Sahiplerine -- --1.6.4. Kâra İştirakli Tahvil Sahiplerine -- --1.6.5. Kâr ve Zarar Ortaklığı Belgesi Sahiplerine -- --

1.7. PERSONELE TEMETTÜ (-) -- 1.459.9651.8. YÖNETİM KURULUNA TEMETTÜ (-) -- --1.9. ORTAKLARA İKİNCİ TEMETTÜ (-) -- --

1.9.1. Hisse Senedi Sahiplerine -- --1.9.2. İmtiyazlı Hisse Senedi Sahiplerine -- --1.9.3. Katılma İntifa Senedi Sahiplerine -- --1.9.4. Kâra İştirakli Tahvil Sahiplerine -- --1.9.5. Kâr ve Zarar Ortaklığı Belgesi Sahiplerine -- --

1.10. İKİNCİ TERTİP YASAL YEDEK AKÇE (-) -- --1.11. STATÜ YEDEKLERİ (-) -- 4.464.7731.12. OLAĞANÜSTÜ YEDEKLER -- 42.740.7551.13. DİĞER YEDEKLER -- --1.14. ÖZEL FONLAR -- --II. YEDEKLERDEN DAĞITIM -- --2.1. DAĞITILAN YEDEKLER -- --2.2. İKİNCİ TERTİP YASAL YEDEKLER (-) -- --2.3. ORTAKLARA PAY (-) -- --

2.3.1. Hisse Senedi Sahiplerine -- --2.3.2 İmtiyazlı Hisse Senedi Sahiplerine -- --2.3.3. Katılma İntifa Senedi Sahiplerine -- --2.3.4 Kâra İştirakli Tahvil Sahiplerine -- --2.3.5 Kâr ve Zarar Ortaklığı Belgesi Sahiplerine -- --

2.4. PERSONELE PAY (-) -- --2.5. YÖNETİM KURULUNA PAY (-) -- --III. HİSSE BAŞINA KÂR -- --3.1. HİSSE SENEDİ SAHİPLERİNE -- 0,1885593.2. HİSSE SENEDİ SAHİPLERİNE (%) -- %18,863.3. İMTİYAZLI HİSSE SENEDİ SAHİPLERİNE -- --3.4. İMTİYAZLI HİSSE SENEDİ SAHİPLERİNE (%) -- --IV. HİSSE BAŞINA TEMETTÜ -- --4.1. HİSSE SENEDİ SAHİPLERİNE -- 0,0424.2. HİSSE SENEDİ SAHİPLERİNE (%) -- %4,204.3. İMTİYAZLI HİSSE SENEDİ SAHİPLERİNE -- --4.4. İMTİYAZLI HİSSE SENEDİ SAHİPLERİNE (%) -- --

(*) Sermaye Piyasası Kurulu’nun 2014/2 sayılı Haftalık Bülteni’nde yer alan “Kâr Payı Rehberi” uyarınca kâr dağıtımı, konsolide kâr rakamı esas alınarak yapılmıştır. 31 Aralık 2015 dönem kârında, Kurumlar Vergisi Kanunu’nun 5’inci maddesi uyarınca iştirak ve gayrimenkul satış gelirlerinin %75’inden kaynaklanan ve özsermaye altında “Dağıtıma Konu Olmayan Dönem Kârı” hesap kaleminde izlenmek üzere ayrılan 2.541.499 TL’lik tutar dikkate alınmamıştır.(**) 2015 yılına ilişkin kâr dağıtım önerisi henüz Yönetim Kurulu tarafından hazırlanmamış olduğundan 2015 yılı kâr dağıtım tablosu doldurulmamıştır.(***) 2014 yılı rakamları, Kâr Dağıtım Tablosunun “SPK’ya Göre” bölümündeki veriler ile doldurulmuştur.

31 Aralık 2015 Tarihinde Sona Eren Hesap Dönemine AitKonsolide Olmayan Kâr Dağıtım Tablosu(Para Birimi: Türk Lirası (TL) olarak ifade edilmiştir.)


120


31 Aralık 2015 Tarihi İtibarıyla HazırlananKonsolide Olmayan Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar(Para Birimi: Türk Lirası (TL) olarak ifade edilmiştir.)



1 Genel bilgiler

1.1 Ana şirketin adı ve grubun son sahibi

Anadolu Anonim Türk Sigorta Şirketi’nin (“Şirket”), nihai ortaklık yapısı aşağıda yer almaktadır.

31 Aralık 2015 tarihi itibarıyla Şirket sermayesinde dolaylı hâkimiyeti söz konusu olan sermaye grubu Türkiye İş Bankası A.Ş. (“İş Bankası”) Grubu’dur.

Adı31 Aralık 2015 31 Aralık 2014

Pay tutarı (TL) Pay oranı (%) Pay tutarı (TL) Pay oranı (%)

Milli Reasürans T.A.Ş. 286.550.106 57,31 286.550.106 57,31Diğer 213.449.894 42,69 213.449.894 42,69Ödenmiş sermaye 500.000.000 100,00 500.000.000 100,00

1.2 Kuruluşun ikametgahı ve yasal yapısı, şirket olarak oluştuğu ülke ve kayıtlı büronun adresi (veya eğer kayıtlı büronun olduğu yerden farklıysa, faaliyetin sürdürüldüğü esas yer)

Şirket Türkiye’de tescil edilmiş olup, “Anonim Şirket” statüsünde faaliyet göstermektedir. Şirket Genel Müdürlüğü “Rüzgarlıbahçe Mahallesi, Kavak Sokak, No:31 34805 Kavacık/İstanbul” adresinde yer almaktadır. Genel Müdürlük haricinde Şirket’in İstanbul’da iki, Antalya, İzmir, Samsun, Adana, Ankara, Trabzon ve Bursa’da birer adet olmak üzere toplam dokuz Bölge Müdürlüğü ve Kuzey Kıbrıs Türk Cumhuriyeti’nde bir adet şubesi bulunmaktadır.

1.3 İşletmenin fiili faaliyet konusu

Şirket, kaza, hastalık - sağlık, kara araçları, hava araçları, su araçları, nakliyat, yangın ve doğal afetler, genel zararlar, kara araçları sorumluluk, hava araçları sorumluluk, genel sorumluluk, kredi, finansal kayıplar ve hukuksal koruma olmak üzere hayat dışı sigortacılığın hemen hemen bütün branşlarında faaliyet göstermektedir.

31 Aralık 2015 tarihi itibarıyla Şirket, 2.468 yetkili ve 93 yetkisiz (31 Aralık 2014: 2.485 yetkili ve 91 yetkisiz) olmak üzere, toplam 2.561 acente (31 Aralık 2014: toplam 2.576 acente) ile çalışmaktadır.

1.4 Kuruluşun faaliyetlerinin ve esas çalışma alanlarının niteliklerinin açıklanması

Şirket faaliyetlerini, 14 Haziran 2007 tarih ve 26552 sayılı Resmi Gazete’de yayımlanan 5684 sayılı Sigortacılık Kanunu (“Sigortacılık Kanunu”) ve bu kanuna dayanılarak Hazine Müsteşarlığı tarafından yayımlanan diğer yönetmelik ve düzenlemeler çerçevesinde yürütmekte olup; yukarıda 1.3 - İşletmenin fiili faaliyet konusu notunda belirtilen sigortacılık branşlarında faaliyetlerini sürdürmektedir.

Şirket hisseleri Borsa İstanbul’da (“BİST”) işlem görmekte olup, halka açık şirket statüsündedir. Şirket, 6362 Sayılı Sermaye Piyasası Kanunu’nun VIII’nci kısım, 136’ncı maddesi 5’inci fıkrası hükmü uyarınca, kuruluş, gözetim, muhasebe ve bağımsız denetim standartları konularında kendi mevzuatına tabi olarak faaliyet göstermektedir.

1.5 Kategorileri itibarıyla dönem içinde çalışan personelin ortalama sayısı

Kategorileri itibarıyla dönem içinde çalışan personelin ortalama sayısı aşağıdaki gibidir:

31 Aralık 2015 31 Aralık 2014

Üst düzey yöneticiler 7 7Yönetici 37 37Danışman 3 3Ara yönetici 145 142Uzman/Yetkili/Diğer çalışanlar 891 799Toplam 1.083 988


121



1.6 Üst yönetime sağlanan ücret ve benzeri menfaatler

31 Aralık 2015 tarihinde sona eren hesap döneminde, yönetim kurulu başkan ve üyelerine 1.110.000 TL

(31 Aralık 2014: 1.034.290 TL), üst düzey yöneticilere 4.374.000 TL (31 Aralık 2014: 3.915.203 TL) ücret ve benzeri menfaat sağlanmıştır.

1.7 Finansal tablolarda; yatırım gelirlerinin ve faaliyet giderlerinin (personel, yönetim, araştırma geliştirme, pazarlama ve satış, dışarıdan sağlanan fayda ve hizmetler ile diğer faaliyet giderleri) dağıtımında kullanılan anahtarlar

Şirketlerce hazırlanacak olan finansal tablolarda kullanılan anahtara ilişkin usul ve esaslar, Hazine Müsteşarlığı tarafından 4 Ocak 2008 tarih ve 2008/1 sayılı “Sigortacılık Hesap Planı Çerçevesinde Hazırlanmakta Olan Finansal Tablolarda Kullanılan Anahtarların Usul ve Esaslarına İlişkin Genelge” çerçevesinde belirlenmiştir.

Söz konusu genelge uyarınca şirketler, Hazine Müsteşarlığı tarafından önerilen yöntem veya Hazine Müsteşarlığı’ndan onay alınması şartı ile kendi belirleyecekleri bir yöntem ile teknik bölüm faaliyet giderlerini, sigorta bölümlerine dağıtabilirler. Bu çerçevede Şirket, ilgili branşlar için yapıldığı kesin olarak belgelenen ve münhasıran bu branşlara ait olduğu konusunda tereddüt olmayan maliyetlerini direkt, diğer faaliyet giderlerini ise her bir alt branş için son 3 yılda üretilen poliçe sayısı, brüt yazılan prim miktarı ile hasar ihbar adedinin toplam üretilen poliçe sayısı, brüt yazılan prim miktarına ve hasar ihbar adedine oranlanmasıyla bulunan 3 oranın ortalamasına göre dağıtmaktadır.

Hayat dışı teknik karşılıkları karşılayan varlıkların yatırıma yönlendirilmesinden elde edilen tüm gelirler, teknik olmayan bölümden teknik bölüme aktarılmakta, diğer yatırım gelirleri ise teknik olmayan bölüm altında sınıflandırılmaktadır.

1.8 Finansal tabloların tek bir şirket mi yoksa şirketler grubunu mu içerdiği

İlişikteki finansal tablolar, sadece Şirket’in konsolide olmayan finansal bilgilerini içermekte olup, 2.2 - Konsolidasyon notunda daha detaylı anlatıldığı üzere 31 Aralık 2015 tarihi itibarıyla konsolide finansal tablolar ayrıca hazırlanmaktadır.

1.9 Raporlayan işletmenin adı veya diğer kimlik bilgileri ve bu bilgide önceki raporlama döneminden sonra meydana gelen değişiklikler

Şirket’in Ticaret Unvanı: Anadolu Anonim Türk Sigorta ŞirketiŞirket’in Genel Müdürlüğü’nün Adresi: Rüzgarlıbahçe Mahallesi, Kavak Sokak, No:31

34805 Kavacık/İstanbulŞirket’in elektronik site adresi: www.anadolusigorta.com.tr

Yukarıda sunulan bilgilerde önceki raporlama dönemi sonundan itibaren herhangi bir değişiklik olmamıştır.

1.10 Raporlama döneminden sonraki olaylar

Bilanço tarihinden sonra Şirket’in faaliyetleri, bu faaliyetlerin kayıt ve belge düzeni ile Şirket politikalarında herhangi bir değişiklik olmamıştır.

2 Önemli muhasebe politikalarının özeti

2.1 Hazırlık esasları

2.1.1 Finansal tabloların düzenlenmesinde kullanılan temeller ve kullanılan özel muhasebe politikalarıyla ilgili bilgiler

Şirket, 6362 Sayılı Sermaye Piyasası Kanunu’nun VIII’ncı kısım, 136’ncı maddesi 5’inci fıkrası hükmü uyarınca, kuruluş, gözetim, muhasebe ve bağımsız denetim standartları konularında kendi mevzuatına tabi olarak faaliyet göstermektedir. Dolayısıyla Şirket, finansal tablolarını, Sigortacılık Kanunu’nun 18’inci maddesi ile 4632 sayılı Bireysel Emeklilik Tasarruf ve Yatırım Sistemi Kanunu’nun (“Bireysel Emeklilik Kanunu”) 11’inci maddelerine dayanılarak Hazine Müsteşarlığı tarafından yayımlanan “Sigorta ve Reasürans ile Emeklilik Şirketlerinin Finansal Raporlamaları Hakkında Yönetmelik” hükümleri gereğince yürürlükte bulunan düzenlemeler çerçevesinde Türkiye Muhasebe Standartları (“TMS”), Türkiye Finansal Raporlama Standartları (“TFRS”) ve Hazine Müsteşarlığı tarafından muhasebe ve finansal raporlama esaslarına ilişkin yayımlanan diğer yönetmelik, açıklama ve genelgelere (tümü “Raporlama Standartları”) uygun olarak hazırlamaktadır.

122





Söz konusu yönetmeliğin 4 üncü maddesinde; sigorta sözleşmelerine, bağlı ortaklık, birlikte kontrol edilen ortaklık ve iştiraklerin muhasebeleştirilmesi ve konsolide finansal tablolar, kamuya açıklanacak finansal tablolar ile bunlara ilişkin açıklama ve dipnotların düzenlenmesine ilişkin usul ve esasların Hazine Müsteşarlığı’nca çıkarılacak tebliğler ile belirleneceği belirtilmiştir.

18 Nisan 2008 tarih ve 26851 sayılı Resmi Gazete’de yayımlanan “Finansal Tabloların Sunumu Hakkında Tebliğ” ile finansal tabloların önceki dönemlerle ve diğer şirketlerin finansal tabloları ile karşılaştırılmasını teminen, şirketlerin hazırlayacakları finansal tabloların şekil ve içeriği düzenlenmiştir.

2.1.2 Finansal tabloların anlaşılması için uygun olan diğer muhasebe politikaları

Hiperenflasyonist ülkelerde muhasebeleştirme

Türkiye’de faaliyet gösteren şirketlerin finansal tabloları 31 Aralık 2004 tarihi itibarıyla TMS 29 - Yüksek Enflasyonlu Ekonomilerde Finansal Raporlama’ya uygun olarak, TL’nin genel satın alım gücündeki değişmeler nedeniyle yapılan düzeltmeleri yansıtacak şekilde ifade edilmiştir. TMS 29, yüksek enflasyonlu ekonomilerin para birimi ile hazırlanan finansal tabloların raporlama dönemi sonundaki ölçüm biriminden gösterilmesini ve önceki dönemlere ait bakiyelerin de aynı birimden gösterilmesini öngörmektedir.

Hazine Müsteşarlığı’nın 4 Nisan 2005 tarihli ve 19387 numaralı yazısına istinaden, Şirket 31 Aralık 2004 tarihli finansal tablolarını, Sermaye Piyasası Kurulu (“SPK”)’nın 15 Ocak 2003 tarihli ve 25290 sayılı Resmi Gazete’de yayımlanarak yürürlüğe giren “Sermaye Piyasasında Muhasebe Standartları Hakkında Tebliğ”de (“Seri: XI No: 25 Sayılı Tebliğ”) yer alan “Yüksek Enflasyon Dönemlerinde Mali Tabloların Düzeltilmesi” ile ilgili kısımdaki hükümlere göre düzelterek 2005 yılı açılış finansal tablolarını hazırlamıştır. Ayrıca, Hazine Müsteşarlığı’nın aynı yazısına istinaden 2005 yılı başından itibaren finansal tabloların enflasyona göre düzeltilmesi uygulaması sona erdirilmiştir. Dolayısıyla, 31 Aralık 2015 tarihi itibarıyla hazırlanan bilançoda tablolarda yer alan parasal olmayan varlık ve yükümlülükler ile sermaye dahil özkaynak kalemleri, 31 Aralık 2004 tarihine kadar olan girişlerin 31 Aralık 2004 tarihine kadar enflasyona göre düzeltilmesi, bu tarihten sonraki girişlerin ise nominal değerlerinden taşınmasıyla gösterilmiştir.

Diğer muhasebe politikaları

Diğer muhasebe politikalarına ilişkin bilgiler, yukarıda 2.1.1 - Finansal tabloların düzenlenmesinde kullanılan temeller ve kullanılan özel muhasebe politikalarıyla ilgili bilgiler kısmında ve bu raporun müteakip bölümlerinde her biri kendi başlığı altında açıklanmıştır.

2.1.3 Geçerli olan ve raporlama para birimi

İlişikteki finansal tablolar, Şirket’in geçerli para birimi olan TL cinsinden sunulmuştur.

2.1.4 Finansal tablolarda sunulan tutarların yuvarlanma derecesi

TL olarak verilen finansal bilgiler, en yakın tam TL değerine yuvarlanarak gösterilmiştir.

2.1.5 Finansal tabloların düzenlenmesine kullanılan ölçüm temeli

Finansal tablolar, güvenilir ölçümü mümkün olması durumunda gerçeğe uygun değerleri ile ölçülen alım-satım amaçlı finansal varlıklar, satılmaya hazır finansal varlıklar, türev finansal araçlar ile iştirakler hariç yüksek enflasyon döneminin sona erdiği tarih kabul edilen 31 Aralık 2004 tarihine kadar enflasyon muhasebesinin etkilerine göre düzeltilmiş tarihi maliyet esasına göre hazırlanmıştır.


123



2.1.6 Muhasebe politikaları, muhasebe tahminlerinde değişiklikler ve hatalar

Kullanım amaçlı gayrimenkullerin muhasebeleştirme sonrası ölçümlerine ilişkin politika değişiklikleri

“TMS 16 - Maddi Duran Varlıklar” standardı uyarınca maddi duran varlıklar, ilk kayıtlara alınmalarını müteakip ‘maliyet modeli” veya gerçeğe uygun değerlerinin güvenilir ölçümlerinin mümkün olması durumunda ‘yeniden değerleme modeli’ ile ölçülebilmektedir. Şirket daha önce finansal tablolarında maliyet modeline göre ölçmek suretiyle maliyet bedelleri üzerinden gösterdiği kullanım amaçlı gayrimenkullerini muhasebe politikalarında değişiklik yaparak cari dönemin üçüncü çeyreği itibarıyla gerçeğe uygun değerleri üzerinden ölçmek suretiyle yeniden değerleme modeline göre göstermeye başlamıştır. “TMS 8 - Muhasebe Politikaları, Muhasebe Tahminlerinde Değişiklikler ve Hatalar” standardı, maddi duran varlıkların ölçümüne ilişkin muhasebe politikalarında değişiklik yapılarak maliyet modelinden, yeniden değerleme modeline geçilmesi durumunda önceki dönem finansal tablolarının yeniden düzenlenmesine gerek kalmaksızın değerleme farklarının yeniden değerleme farkları olarak değişikliğin yapıldığı dönem finansal tablolarında gösterilmesini gerektirmektedir.

Kullanım amaçlı gayrimenkullerin ekspertiz raporlarına dayanılarak gerçeğe uygun değeri 11.532.400 TL olarak hesaplanmış, 17.008.240 TL tutarındaki yeniden değerleme farkları, 31 Aralık 2015 tarihi itibarıyla hazırlanan ilişikteki finansal tablolarda vergi etkisi net gösterilmek suretiyle 16.157.827 TL olarak ‘Diğer Sermaye Yedekleri’ hesabında özkaynaklar içerisinde muhasebeleştirilmiştir.

Yatırım amaçlı gayrimenkullerin muhasebeleştirme sonrası ölçümlerine ilişkin politika değişiklikleri

“TMS 40 - Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller” standardı uyarınca işletmelerin, yatırım amaçlı gayrimenkullerinin ilk kayıtlara alınmalarını müteakip ölçümlerinde ‘gerçeğe uygun değer yöntemi’ veya ‘maliyet bedeli yöntemi’nden birisini kullanmak konusunda seçim hakları bulunmaktadır. Raporlama standartları, işletmelerin finansal tablo okuyucularının daha mantıklı bir değerlendirme yapabilmelerine olanak vereceğine inanılması durumunda daha önce belirledikleri yöntemi değiştirmesine izin vermektedir.

“TMS 8 - Muhasebe Politikaları, Muhasebe Tahminlerinde Değişiklikler ve Hatalar” standardı bu türden bir değişikliği isteğe bağlı bir değişiklik olarak tanımlamakta ve etkilerinin hesaplanması suretiyle geçmiş dönem finansal tablolarının yeniden düzenlenmesini gerektirmektedir. Şirket cari dönemin üçüncü çeyreği itibarıyla, daha önce maliyet bedeli yöntemine göre ölçtüğü yatırım amaçlı gayrimenkullerini gerçeğe uygun değer yöntemine göre ölçmeye başlamış ve muhasebe politikalarında yapılan değişikliğin etkisi önceki dönem finansal tablolarından düzeltilmek suretiyle gösterilmiştir.

Yatırım amaçlı gayrimenkullerin ekspertiz raporlarına dayanılarak gerçeğe uygun değeri 54.343.600 TL olarak hesaplanmış, önceki dönemler ile ilişkilendirilen 33.265.186 TL tutarındaki değer artışı, 31 Aralık 2015 tarihi itibarıyla hazırlanan ilişikteki finansal tablolarda vergi etkisi net gösterilmek suretiyle 31.601.927 TL olarak ‘Geçmiş Yıl Kârları’ hesabında özkaynaklar içerisinde; 7.457.593 TL ise kâr/zarar hesapları içerisindeki “Arazi, Arsa ile Binalardan Elde Edilen Gelirler” hesabında muhasebeleştirilmiştir.

124





Yatırım amaçlı gayrimenkullerin müteakip ölçümlerine ilişkin muhasebe politikalarında yapılan değişikliklerin 31 Aralık 2013 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibarıyla hazırlanan finansal tablolar üzerindeki etkileri aşağıdaki tablolarda gösterilmiştir.

31 Aralık 2014Daha önceden

raporlananYeniden

düzenlenmiş

Yatırım amaçlı gayrimenkuller 6.982.776 36.242.000Birikmiş amortismanlar (52.723.166) (49.144.613)Ertelenmiş vergi varlıkları 20.125.763 18.889.913Geçmiş yıl kârları -- 31.462.272Dönem net kârı 71.559.946 71.699.901

Amortisman ve itfa payı giderleri (23.801.977) (23.662.322)


raporlananYeniden

düzenlenmiş

Yatırım amaçlı gayrimenkuller 6.982.776 36.242.000Birikmiş amortismanlar (46.556.664) (43.117.766)Geçmiş yıl kârları/(zararları) (63.981.132) (32.518.860)

Muhasebe tahminlerine ilişkin açıklamalar 3 - Önemli muhasebe tahminleri ve hükümleri notunda verilmiştir.

2.2 Konsolidasyon

Hazine Müsteşarlığı tarafından 31 Aralık 2008 tarih ve 27097 sayılı Resmi Gazete’de yayımlanan “Konsolidasyon Tebliği” ile sigorta, reasürans ve emeklilik şirketlerinin; 31 Mart 2009 tarihinden itibaren konsolide olmayan finansal tablolara ilave olarak konsolide finansal tablo yayımlaması istenmektedir. Bu çerçevede, Şirket’in iştiraki konumundaki Anadolu Hayat Emeklilik Anonim Şirketi (“Anadolu Hayat”) finansal tabloları özsermaye yöntemine göre konsolide edilmek suretiyle ayrıca konsolide finansal tablolar hazırlanmaktadır.

Hazine Müsteşarlığı’nın 12 Ağustos 2008 tarih 2008/36 sayılı “Sigorta ve Reasürans ile Emeklilik Şirketlerinin Bağlı Ortaklık, Birlikte Kontrol Edilen Ortaklık ve İştiraklerdeki Yatırımlarının Bireysel Finansal Tablolarına Yansıtılmasına İlişkin Sektör Duyurusu”nda, bireysel finansal tablo hazırlanması sırasında bağlı ortaklık, birlikte kontrol edilen ortaklık ve iştiraklerdeki yatırımların TMS 27 - Konsolide ve Bireysel Finansal Tablolar standardının 37’nci paragrafında belirtilen maliyet yöntemine veya TMS 39 - Finansal Araçlar: Muhasebeleştirme ve Ölçme standardına uygun olarak muhasebeleştirilmesinin mümkün olduğu belirtilmektedir. Söz konusu duyurulara paralel olarak, Şirket raporlama dönemi sonu itibarıyla konsolide olmayan finansal tablolarında söz konusu iştirakini, borsalarda oluşan fiyatları kullanarak gerçeğe uygun değeri üzerinden göstermiştir.

2.3 Bölüm raporlaması

Bir faaliyet bölümü, Şirket’in faaliyet gösterdiği iş alanlarının, diğer faaliyet bölümleri ile yapılan işlemlerden doğan hasılat ve harcamalar dahil, hasılat elde eden ve harcama yapabilen ve Yönetim Kurulu (karar almaya yetkili mercii olarak) tarafından faaliyet sonuçları düzenli bir şekilde gözden geçirilen, performansı ölçülen ve finansal bilgileri ayırt edilebilen bir parçasıdır. Şirket’in faaliyet gösterdiği ana coğrafi alan Türkiye olduğu için coğrafi bölümlere göre raporlama sunulmamıştır. Şirket’in bölümlere göre faaliyet raporlamasına ilişkin bilgiler TFRS 8 - Faaliyet Bölümleri standardı kapsamında Not 5’te açıklanmıştır.


125



2.4 Yabancı para karşılıkları

İşlemler, Şirket’in geçerli para birimi olan TL olarak kaydedilmektedir. Yabancı para cinsinden gerçekleştirilen işlemler, işlemlerin gerçekleştirildiği tarihlerdeki geçerli olan kurlardan kaydedilmektedir. Raporlama dönemi sonu itibarıyla, yabancı para cinsinden olan parasal varlık ve yükümlülükler, raporlama dönemi sonundaki kurlardan TL’ye çevrilmekte ve çevrim sonucu oluşan çevrim farkları satılmaya hazır finansal varlıkların gerçeğe uygun değer değişimleri üzerinden oluşan kur farkları hariç, sonucun pozitif veya negatif olmasına göre ilişikteki finansal tablolarda kambiyo kârları ve kambiyo zararları hesaplarına yansıtılmaktadır.

Yabancı para cinsinden satılmaya hazır finansal varlıkların itfa edilmiş maliyet bedelleri üzerinden oluşan kur farkları kâr/zarar hesaplarında muhasebeleştirilirken, gerçekleşmemiş kazanç ve kayıplar üzerinden hesaplanan kur farkları özkaynak hesaplarında “finansal varlıkların değerlemesi” hesabında muhasebeleştirilmektedir.

2.5 Maddi duran varlıklar

Kullanım amaçlı gayrimenkuller hariç olmak üzere maddi duran varlıklar, 31 Aralık 2004 tarihine kadar olan dönem için enflasyona göre düzeltilmiş maliyet tutarları ile izlenmektedir. Daha sonraki dönemlerde maddi duran varlıklar için herhangi bir enflasyon düzeltmesi yapılmamış, 31 Aralık 2004 tarihi itibarıyla enflasyona göre endekslenmiş tutarlar, varsa değer düşüklüğü için ayrılan karşılıklar düşülmek suretiyle maliyet tutarı olarak kabul edilmiştir. 1 Ocak 2005 tarihinden itibaren satın alınan maddi duran varlıklar, maliyetlerinden varsa kur farkı gibi tutarlar düşüldükten sonra kalan değerleri üzerinden, varsa değer düşüklüğü için ayrılan karşılıklar düşülmek suretiyle kayıtlara yansıtılmaktadır.

Şirket, kullanım amaçlı gayrimenkullerinin ilk kayıtlara alınmaları sonrası ölçümlerine ilişkin muhasebe politikalarında değişiklik yaparak cari dönemin üçüncü çeyreğinden itibaren ‘maliyet yönteminden’ ‘yeniden değerleme yöntemine’ geçmiş ve bu gayrimenkullerini gerçeğe uygun değerleri üzerinden ölçmek suretiyle finansal tablolarında göstermeye başlamıştır.

Kullanım amaçlı binalar, mesleki yeterliliğe sahip bağımsız değerleme uzmanları tarafından yapılan değerlemelerde belirtilen gerçeğe uygun değerlerinden binaların müteakip birikmiş amortismanlarının indirilmesi suretiyle bulunan değerleriyle finansal tablolara yansıtılmıştır. Yeniden değerleme tarihindeki birikmiş amortisman varlığın brüt defter değeri ile netleştirilmiş ve net tutar yeniden değerleme sonrasındaki değere getirilmiştir.

Kullanım amaçlı arsa ve binaların taşınan değerlerinde yeniden değerleme sonucu meydana gelen artışlar, vergi etkileri netleştirilmiş olarak, bilançoda özsermaye altında yer alan “Diğer Sermaye Yedekleri” hesabına kaydedilmektedir. Gayrimenkul bazında yapılan değerlendirmeler sonucunda bir önceki dönemdeki artışlarına karşılık gelen değer azalışları söz konusu fondan düşülmekteyken; diğer tüm azalışlar ise kâr/zarar hesaplarına yansıtılmaktadır.

Maddi duran varlıkların elden çıkarılmasından doğan kazanç ve kayıplar net elden çıkarma hâsılatı ile ilgili maddi duran varlığın net defter değerinin arasındaki fark olarak hesaplanmakta ve ilgili dönemin gelir tablosuna yansıtılmaktadır.

Arsalar için sınırsız ömürleri olması sebebi ile amortisman ayrılmamaktadır. Amortisman, maddi duran varlıkların maliyetleri veya yeniden değerlenmiş tutarları üzerinden maddi varlıkların faydalı ömürleri esas alınarak doğrusal amortisman yöntemi kullanılarak ayrılmaktadır.

Maddi duran varlıklara yapılan normal bakım ve onarım harcamaları gider olarak muhasebeleştirilmektedir.

Maddi duran varlıklar üzerinde rehin, ipotek ve benzeri herhangi bir takyidat bulunmamaktadır.

Muhasebe tahminlerinde, cari döneme önemli bir etkisi olan ya da sonraki dönemlerde önemli bir etkisi olması beklenen değişiklik bulunmamaktadır.

Maddi duran varlıklar için ilgili amortisman payları faydalı ömürleri esas alınarak maliyet değerleri üzerinden doğrusal amortisman yöntemi kullanılarak hesaplanmaktadır.

126





Maddi duran varlıkların amortismanında kullanılan oranlar ve tahmini ekonomik ömür olarak öngörülen süreler aşağıdaki gibidir:

Maddi duran varlıklar Tahmini ekonomik ömür (Yıl) Amortisman oranı (%)Kullanım amaçlı gayrimenkuller 50 2,0Makine ve teçhizatlar 3 - 16 6,3 - 33,3Demirbaş ve tesisatlar 4 - 16 6,3 - 25,0Motorlu taşıtlar 5 20,0Diğer maddi varlıklar (özel maliyet bedelleri dahil) 5 - 10 10,0 - 20,0Fin. Kirlm. yoluyla edinilmiş maddi duran varlıklar 4 - 10 10,0 - 25,0

2.6 Yatırım amaçlı gayrimenkuller

Yatırım amaçlı gayrimenkuller, kira geliri veya değer artış kazancı ya da her ikisini birden elde etmek amacıyla elde tutulmaktadır.

Yatırım amaçlı gayrimenkuller ilk kayda alınmalarında, işlem maliyetleri de dahil edilmek üzere maliyet bedeli ile ölçüldükten sonra gerçeğe uygun değerinden ölçülür. Gerçeğe uygun değer ile değerleme sonucunda oluşan değişimler ise gelir tablosunda muhasebeleştirilir.

Yatırım amaçlı elde tutulan bir gayrimenkulün satılması durumunda oluşan ve net satış bedeli ile satışa konu varlığın defter değeri arasındaki fark kâr veya zararda muhasebeleştirilir.

Yatırım amaçlı gayrimenkuller, kullanılamaz hale gelmeleri ve satışından gelecekte herhangi bir ekonomik yarar sağlanamayacağının belirlenmesi durumunda bilanço dışı bırakılırlar.

Gerçeğe uygun değer esasına göre izlenen yatırım amaçlı elde tutulan gayrimenkul, maddi duran varlık olarak yeniden sınıflandığında, söz konusu gayrimenkulün kullanım şeklindeki değişikliğin gerçekleştiği tarihteki gerçeğe uygun değeri, sınıflama değişikliği ile ilgili muhasebeleştirme işleminde maliyet olarak dikkate alınır.

2.7 Maddi olmayan duran varlıklar

Şirket’in maddi olmayan duran varlıkları bilgisayar yazılımları, şerefiye ve maddi olmayan varlıklara ilişkin verilen avanslardan oluşmaktadır.

Maddi olmayan duran varlıklar TMS 38 - Maddi Olmayan Duran Varlıkların Muhasebeleştirilmesi Standardı uyarınca kayıtlara maliyet bedelleri üzerinden alınmaktadır. Maddi olmayan duran varlıkların maliyetleri, 31 Aralık 2004 tarihinden önce aktife giren varlıklar için aktife girdikleri tarihten yüksek enflasyon döneminin sona erdiği tarih kabul edilen 31 Aralık 2004’e kadar geçen süre dikkate alınıp enflasyon düzeltmesine tabi tutularak daha sonraki tarihteki girişler ise ilk alış bedelleri dikkate alınarak finansal tablolara yansıtılmıştır.

Şirket, maddi olmayan duran varlıklara ilişkin tükenme paylarını, ilgili varlıkların faydalı ömürlerine göre doğrusal amortisman yöntemini kullanarak maliyet değerleri üzerinden ayırmaktadır.

Şerefiye, satın alınan bağlı ortaklığın/iştirakin tanımlanabilen net varlıklarındaki Şirket payının gerçeğe uygun değerinin satın alma maliyetini aşan tutarı olarak ifade edilir. İştiraklerin alımından elde edilen şerefiye tutarı “İştirakler” hesabına dahil edilir ve genel bakiyenin bir kısmı olarak değer düşüklüğü testine tabi tutulur. Ayrı olarak muhasebeleştirilen şerefiye tutarı için her yıl değer düşüklüğü testi yapılır ve maliyetinden birikmiş değer düşüklüğü karşılıklarının düşülmesiyle gösterilir. Şerefiyedeki değer düşüklüğü karşılıkları iptal edilmez. İşletmenin elden çıkarılması sonucu oluşan kazanç veya kayıplar satılan işletmeyle ilişkili olan şerefiyenin defter değerini de içerir.

Değer düşüklüğü testi için şerefiye nakit yaratan birimlere dağıtılır. Dağıtımlar, şerefiyenin oluştuğu işletme birleşmelerinden fayda sağlaması beklenen nakit yaratan birimlere ya da nakit yaratan birim gruplarına yapılır.

Şirket, 31 Ağustos 2004 tarihi itibarıyla Anadolu Hayat Emeklilik A.Ş.’nin sağlık sigortası portföyünü tüm hak ve yükümlülükleri ile birlikte devralmıştır. Devralınan portföy için tespit edilen 16.250.000 TL’lik değer şerefiye olarak aktifleştirilmiştir.


127



2.8 Finansal varlıklar

Finansal varlıklar; nakit mevcudunu, sözleşmeden doğan ve karşı taraftan nakit veya başka bir finansal varlık edinme veya karşılıklı olarak finansal araçları değiştirme hakkını ya da karşı tarafın sermaye aracı işlemlerini ifade eder.

Finansal varlıklar, gerçeğe uygun değer farkı kâr/zarara yansıtılan finansal varlıklar, vadeye kadar elde tutulacak finansal yatırımlar, satılmaya hazır finansal varlıklar ve kredi ve alacaklar olarak dört grupta sınıflandırılabilir.

Gerçeğe uygun değer farkı kâr/zarara yansıtılan finansal varlıklar, ilişikteki finansal tablolarda alım-satım amaçlı finansal varlıklar olarak tanımlanmış olup, alım-satım amaçlı finansal varlıklar ve türev finansal varlıklardan oluşmaktadır. Gerçeğe uygun değer farkı kâr/zarara yansıtılan finansal varlıklar gerçeğe uygun değerleri üzerinden ölçülmekte ve ölçüm sonucu oluşan kazanç ya da kayıplar gelir tablosuna yansıtılmaktadır. Alım-satım amaçlı borçlanma senetlerinin elde tutulması süresince kazanılan faiz gelirleri ile elde etme maliyeti ile ilgili menkul değerlerin gerçeğe uygun değerleri arasındaki fark, gelir tablosunda faiz gelirleri içinde gösterilmekte olup söz konusu finansal varlıkların vadesinden önce elden çıkarılması sonucunda oluşan kazanç veya kayıplar ticari gelir/gider olarak muhasebeleştirilmektedir. Türev finansal varlıklara ilişkin muhasebe politikaları 2.10 - Türev finansal araçlar notunda detaylandırılmıştır.

Kredi ve alacaklar, sabit veya belirlenebilir nitelikte ödemelere sahip olan, aktif bir piyasada işlem görmeyen ve borçluya para, mal ve hizmet sağlama yoluyla yaratılan türev olmayan finansal varlıklardır. Şirket’in finansal tablolarında kredi ve alacaklar, var ise değer düşüklüğü için ayrılan karşılık tutarı düşülerek, etkin faiz yöntemiyle hesaplanan itfa edilmiş maliyet bedelleri üzerinden ölçülmektedir.

Vadeye kadar elde tutulacak finansal varlıklar, vade sonuna kadar elde tutulma niyetiyle edinilen, fonlama kabiliyeti dahil olmak üzere vade sonuna kadar elde tutulabilmesi için gerekli koşulların sağlanmış olduğu, sabit veya belirlenebilir ödemeleri ile sabit vadesi bulunan ve kredi ve alacaklar dışında kalan finansal varlıklardan oluşmaktadır. Vadeye kadar elde tutulacak finansal varlıklar ilk kayda alımlarını takiben, var ise değer düşüklüğü için ayrılan karşılık tutarı düşülerek, etkin faiz yöntemiyle hesaplanan itfa edilmiş maliyet bedelleri üzerinden muhasebeleştirilmektedir. Şirket’in önceden vadeye kadar elde tutulan yatırımlar arasında sınıflandırılan ancak, sınıflandırma esaslarına uyulmadığından iki yıl boyunca bu sınıflandırmaya tabi tutulmayacak finansal varlığı bulunmamaktadır.

Satılmaya hazır finansal varlıklar, kredi ve alacaklar, vadeye kadar elde tutulacak yatırımlar ve alım-satım amaçlılar dışında kalan finansal varlıklardan oluşmaktadır.

Satılmaya hazır finansal varlıklar maliyet bedelleri üzerinden kayıtlara alınmakta olup, müteakip dönemlerde ilgili finansal varlıkların gerçeğe uygun değerleri üzerinden ölçülmektedir. Satılmaya hazır finansal varlıkların gerçeğe uygun değerlerindeki değişikliklerden kaynaklanan ve ilgili finansal varlıkların etkin faiz yöntemiyle hesaplanan itfa edilmiş maliyet bedelleri ile gerçeğe uygun değerleri arasındaki farkları ifade eden gerçekleşmemiş kazanç ve kayıplar özkaynak kalemleri içerisinde “Finansal Varlıkların Değerlemesi” hesabında gösterilmektedir. Satılmaya hazır finansal varlıkların elden çıkarılması durumunda gerçeğe uygun değer uygulaması sonucunda özkaynak hesaplarında oluşan değer, gelir tablosuna aktarılmaktadır.

Aktif bir piyasada işlem görmeyen yatırımlar için gerçeğe uygun değer, değerleme yöntemleri kullanılarak hesaplanmakta; faiz, vade ve benzeri diğer koşullar bakımından aynı nitelikli piyasalarda işlem gören benzer menkul değerlerin piyasa fiyatları baz alınarak gerçeğe uygun değer tespiti yapılmaktadır.

Satılmaya hazır finansal varlık olarak sınıflandırılan hisse senetlerinden aktif bir piyasada (borsada) işlem görenler, söz konusu piyasadaki (borsadaki) kayıtlı fiyatları dikkate alınarak gerçeğe uygun değerleri ile finansal tablolara yansıtılmaktadır. Aktif bir piyasada (borsada) işlem görmeyen hisse senetleri ise elde etme maliyetleri üzerinden izlenmekte, bu varlıklar varsa değer azalış karşılıkları düşüldükten sonra maliyet bedelleri ile finansal tablolarda gösterilmektedir.

Menkul değerlerin alım ve satım işlemleri teslim tarihinde muhasebeleştirilmektedir.

İştirakler, Şirket’in iştiraki konumundaki Anadolu Hayat Emeklilik A.Ş. hisseleri Şirket’in konsolide olmayan finansal tablolarında borsalarda oluşan fiyat üzerinden gerçeğe uygun değeri ile ölçülmektedir.

Finansal varlıklar, bu varlıklar üzerindeki sözleşmeye bağlı haklardaki kontrol kaybedildiği zaman kayıtlardan çıkarılır. Bu durum bu hakların gerçekleşmesi, vadesinin dolması veya teslim edilmesi durumunda oluşur.

128





2.9 Varlıklarda değer düşüklüğü

Finansal varlıklarda değer düşüklüğü

Şirket her raporlama döneminde, bir finansal varlık veya finansal varlık grubunun değer düşüklüğüne uğradığına ilişkin ortada tarafsız göstergelerin bulunup bulunmadığı hususunu değerlendirir. Bir finansal varlık ya da finansal varlık grubunun, sadece ve sadece ilgili varlığın ilk muhasebeleştirilmesinden sonra bir veya birden fazla zarar/kayıp olayının meydana geldiğine ve söz konusu zarar olayının ilgili finansal varlığın veya varlık grubunun güvenilir bir biçimde tahmin edilebilen gelecekteki tahmini nakit akışları üzerindeki etkisi sonucunda değer düşüklüğüne uğradığına ilişkin tarafsız bir göstergenin bulunması durumunda değer düşüklüğüne uğradığı varsayılır ve değer düşüklüğü zararı oluşur.

Alacaklar, tahsil edilememe riskine karşı özel karşılıkları düşüldükten sonraki net tutarlarıyla gösterilmiştir. Kredi ve alacaklar tutarlarının tahsil edilemeyecek olduğunu düzenli incelemeler neticesinde gösteren bir durumun söz konusu olması halinde alacaklar için tahsil edilebileceği tutara kadar özel karşılık ayrılmaktadır.

Sermaye araçlarının geri kazanılabilir tutarı o aracın gerçeğe uygun değeridir. Gerçeğe uygun değerleriyle ölçülen borçlanma araçlarının geri kazanılabilir tutarı tahmini gelecekteki nakit akımlarının piyasadaki faiz oranları ile bugünkü değere indirgenmiş halini ifade eder.

Değer düşüklüğü kayıtlara alındıktan sonra oluşan bir olay eğer değer düşüklüğünün geri çevrilmesini nesnel olarak sağlıyorsa değer düşüklüğü geri çevrilir. İtfa edilmiş maliyet ile ölçülen finansal varlıklar ile satılmaya hazır finansal varlık olarak sınıflandırılmış borçlanma senetlerindeki değer düşüklüğünün geri çevrilmesi gelir tablosundan yapılır. Satılmaya hazır finansal varlık olarak sınıflandırılmış sermaye araçlarından oluşan finansal varlıklardaki değer düşüklüğünün geri çevrilmesi ise doğrudan özkaynaklardan yapılır.

Duran varlıklarda değer düşüklüğü

Şirket, her raporlama döneminde varlıklarının değer düşüklüğüne uğramış olabileceğine dair herhangi bir belirtinin bulunup bulunmadığını değerlendirmektedir. Böyle bir belirtinin mevcut olması durumunda ilgili varlığın geri kazanılabilir tutarını TMS 36 - Varlıklarda Değer Düşüklüğüne İlişkin Türkiye Muhasebe Standardı çerçevesinde tahmin etmekte ve geri kazanılabilir tutarın ilgili varlığın defter değerinin altında olması durumunda değer düşüklüğü karşılığı ayırmaktadır.

Dönemin reeskont ve karşılık giderleri 47 - Diğer notunda detaylı olarak sunulmuştur.

2.10 Türev finansal araçlar

Raporlama dönemi sonu itibarıyla Şirket’in türev finansal aracı bulunmamaktadır. Şirket türev işlemlerini, TMS 39 - Finansal Araçlar: Muhasebe ve Ölçme standardı hükümleri uyarınca alım-satım amaçlı işlemler olarak sınıflandırmaktadır.

Türev işlemlerin ilk olarak kayda alınmasında gerçeğe uygun değerleri dikkate alınmaktadır.

Türev işlemlerden doğan yükümlülük ve alacaklar sözleşme tutarları üzerinden nazım hesaplara kaydedilmektedir.

Türev işlemler kayda alınmalarını izleyen dönemlerde gerçeğe uygun değerleri üzerinden ölçülmekte ve gerçeğe uygun değerin pozitif veya negatif olmasına göre “Alım-satım amaçlı finansal varlıklar” veya “Diğer finansal borçlar” hesaplarında bilanço içerisinde gösterilmektedir. Yapılan ölçüm sonucu ilgili türev finansal araçların gerçeğe uygun değerlerinde meydana gelen değişimler, gelir tablosuna yansıtılmaktadır.

2.11 Finansal varlıkların netleştirilmesi

Finansal varlıklar ve borçlar, Şirket’in netleştirmeye yönelik bir hakka veya yaptırım gücüne sahip olması ve ilgili finansal aktif ve pasifi net tutarları üzerinden tahsil etme/ödeme niyetinde olması veya ilgili finansal varlığı ve borcu eşzamanlı olarak sonuçlandırma hakkına sahip olması durumlarında bilançoda net tutarları üzerinden gösterilmektedir.

Gelir ve giderler, sadece Raporlama Standartları’nca izin verildiği sürece veya Şirket’in alım satım işlemleri gibi benzer işlemler sonucu oluşan kâr ve zararlar için net olarak gösterilmektedir.


129



2.12 Nakit ve nakit benzeri varlıklar

Nakit akış tablolarının hazırlanmasına esas olan “nakit ve nakit benzerleri”; Şirket’in serbest kullanımında olan veya bloke olarak tutulmayan kasa, alınan çekler, vadesiz banka mevduatları ve diğer nakit ve nakit benzeri varlıklar ile orijinal vadesi üç aydan kısa olan bankalardaki vadeli mevduatlar ile menkul kıymetlere yapılan yatırımlar olarak tanımlanmaktadır.

2.13 Sermaye

Şirket’in sermayesinde dolaylı hakimiyeti söz konusu olan sermaye grubu İş Bankası Grubu’dur. 31 Aralık 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibarıyla, Şirket’in sermaye ve ortaklık yapısı aşağıdaki gibidir:




Dönem içinde yapılan sermaye artırımları ve kaynakları

Şirket 31 Aralık 2015 tarihi itibarıyla sermaye artırımı gerçekleştirmemiştir (31 Aralık 2014: Yoktur).

Sermayeyi temsil eden hisse senetlerine tanınan imtiyazlar

Şirket’in 31 Aralık 2015 tarihi itibarıyla çıkarılmış sermayesi 500.000.000 TL’dir (31 Aralık 2014: 500.000.000 TL). Şirket’in 11 Nisan 2013 tarihinde tescil ettirdiği Esas Sözleşme değişikliği doğrultusunda 1,5 TL tutarındaki 150 adet A grubu imtiyazlı hisseleri yürürlükten kaldırılmış olduğundan sermaye, her biri 1 Kuruş değerinde ve 1 oy hakkına sahip 50.000.000.000 paya (31 Aralık 2014: 50.000.000.000 pay) bölünmüştür.

Şirket’te kayıtlı sermaye sistemi

Şirket kayıtlı sermaye sistemine dahil olup, 31 Aralık 2015 tarihi itibarıyla Şirket’in kayıtlı sermaye tavanı 700.000.000 TL’dir (31 Aralık 2014: 700.000.000 TL).

Şirket’in geri satın alınan kendi hisseleri

Yoktur.

2.14 Sigorta ve yatırım sözleşmeleri - sınıflandırma

Poliçe sahibinin olumsuz etkilenmesine neden olan, önceden tanımlanmış gelecekteki belirsiz bir olayın (sigorta ile teminat altına alınan olay) gerçekleşmesi durumunda, Şirket’in poliçe sahibinin zararını tazmin etmeyi kabul etmek suretiyle önemli bir sigorta riskini kabullendiği sözleşmeler sigorta sözleşmesi olarak sınıflandırılmaktadır. Sigorta riski, finansal risk dışında kalan riskleri kapsamaktadır. Sigorta sözleşmeleri kapsamında alınmış olan bütün primler yazılan primler hesabı altında gelir olarak muhasebeleştirilmektedir.

Değişkeni sözleşmenin taraflarından birine özgü olmayan finansal olmayan bir değişken durumunu hesaba katan belirli bir faiz oranı, finansal araç fiyatı, mal fiyatı, döviz kuru, faiz veya fiyat endeksleri, kredi notu ya da kredi endeksi veya diğer değişkenlerin bir veya daha fazlasındaki yalnızca değişikliklere dayanan ödemeyi yapmayı öngören sözleşmeler yatırım sözleşmeleri olarak sınıflandırılmaktadır.

Raporlama dönemi sonu itibarıyla Şirket’in önceden belirlenmiş bir riski teminat altına alan yatırım sözleşmesi olarak sınıflandırılmış sözleşmesi bulunmamaktadır.

130





2.15 Sigorta ve yatırım sözleşmelerinde isteğe bağlı katılım özellikleri

Sigorta ve yatırım sözleşmelerindeki isteğe bağlı katılım özelliği, garanti edilen faydalara ilaveten, aşağıda yer alan ek faydalara sahip olmaya yönelik sözleşmeye dayalı bir haktır.

(i) Sözleşmeye dayalı toplam faydaların önemli bir kısmını teşkil etmeye namzet;

(ii) Tutarı ve zamanlaması sözleşme gereği ihraç edenin takdirinde olan; ve

(iii) Sözleşme gereği aşağıdakilere dayalı olan:

(1) Belirli bir sözleşmeler havuzunun veya belirli bir sözleşme türünün performansına;

(2) İhraç eden tarafından elde tutulan belirli bir varlık havuzunun gerçekleşmiş ve/veya gerçekleşmemiş yatırım gelirlerine; veya

(3) Sözleşme ihraç eden şirketin, fonun veya başka bir işletmenin kâr veya zararına.

Şirket’in raporlama dönemi sonu itibarıyla, isteğe bağlı katılım özelliği olan sigorta veya yatırım sözleşmesi bulunmamaktadır.

2.16 İsteğe bağlı katılım özelliği olmayan yatırım sözleşmeleri

Şirket’in raporlama dönemi sonu itibarıyla, isteğe bağlı katılım özelliği olmayan yatırım sözleşmesi bulunmamaktadır.

2.17 Borçlar

Finansal yükümlülükler; başka bir işletmeye nakit ya da başka bir finansal varlık verilmesini gerektirecek işlemler sonucunda oluşan yükümlülükleri ifade etmektedir. Şirket’in finansal tablolarında finansal yükümlülükler, etkin faiz yöntemine göre itfa edilmiş maliyet bedelleri üzerinden gösterilmektedir. Bir finansal yükümlülük ödendiğinde kayıtlardan çıkarılmaktadır.

2.18 Vergiler

Kurumlar vergisi

Kurum kazançları %20 oranında kurumlar vergisine tabidir. Bu oran, kurumların ticari kazancına vergi yasaları gereğince indirimi kabul edilmeyen giderlerin ilave edilmesi ile vergi yasalarında yer alan istisna (iştirak kazançları istisnası gibi) ve diğer indirimlerin (yatırım teşvikleri gibi) sonucu, bulunacak vergi matrahına uygulanır. Kâr dağıtılmadığı takdirde başka bir vergi ödenmemektedir.

Türkiye’deki bir işyeri ya da daimi temsilcisi aracılığı ile gelir elde eden kurumlar ile Türkiye’de yerleşik kurumlara ödenen kâr paylarından (temettüler) stopaj yapılmaz. Bunlar dışındaki kurumlara yapılan temettü ödemeleri üzerinden %15 oranında stopaj uygulanır. Dar mükellef kurumlara ve gerçek kişilere yapılan kâr dağıtımlarına ilişkin stopaj oranlarının uygulanmasında, ilgili Çifte Vergilendirmeyi Önleme Anlaşmalarında yer alan uygulamalar da göz önünde bulundurulur. Kârın sermayeye ilavesi, kâr dağıtımı sayılmaz ve stopaj uygulanmaz.

Geçici vergiler o yıl kazançlarının tabi olduğu kurumlar vergisi oranında hesaplanarak ödenir. Yıl içinde ödenen geçici vergiler, o yılın yıllık kurumlar vergisi beyannamesi üzerinden hesaplanan kurumlar vergisine mahsup edilebilmektedir.

Türkiye’de ödenecek vergiler konusunda vergi otoritesi ile mutabakat sağlamak gibi bir uygulama bulunmamaktadır. Kurumlar vergisi beyannameleri hesap döneminin kapandığı ayı takip eden dördüncü ayın 25’inci günü akşamına kadar bağlı bulunulan vergi dairesine verilir. Bununla beraber, vergi incelemesine yetkili makamlar beş yıl zarfında muhasebe kayıtlarını inceleyebilir ve hatalı işlem tespit edilirse ödenecek vergi miktarları değişebilir.

Ertelenmiş vergi

Ertelenmiş vergi borcu veya varlığı, TMS 12 - Gelir Vergileri standardı uyarınca varlıkların ve borçların finansal tablolarda gösterilen değerleri ile yasal vergi matrahı hesabında dikkate alınan tutarları arasındaki “geçici farklar” üzerinden vergi etkilerinin hesaplanmasıyla belirlenmektedir. Vergi mevzuatına göre varlıkların ya da borçların iktisap tarihinde oluşan mali ya da ticari kârı etkilemeyen farklar bu hesaplamanın dışında tutulmaktadır.


131



Hesaplanan ertelenmiş vergi varlıkları ile ertelenmiş vergi yükümlülükleri, finansal tablolarda, sadece Şirket’in cari vergi varlıklarını, cari vergi yükümlülükleri ile netleştirmek için yasal bir hakkı varsa net olarak gösterilmektedir.

Varlıkların değerlemesi sonucu oluşan değerleme farkları gelir tablosunda muhasebeleştirilmişse, bunlara ilişkin cari dönem kurumlar vergisi ile ertelenmiş vergi geliri veya gideri de gelir tablosunda muhasebeleştirilmektedir. İlgili varlıkların değerlemesi sonucu oluşan değerleme farkları doğrudan doğruya özkaynak hesaplarında muhasebeleştirilmişse, ilgili vergi etkileri de doğrudan özkaynak hesaplarında muhasebeleştirilmektedir.

Transfer fiyatlandırması

Kurumlar Vergisi Kanunu’nun 13’üncü maddesinin transfer fiyatlandırması yoluyla “örtülü kazanç dağıtımı” başlığı altında transfer fiyatlandırması konusu işlenmekte olup; 18 Kasım 2007 tarihinde yayımlanan “Transfer Fiyatlandırması Yoluyla Örtülü Kazanç Dağıtımı Hakkında Genel Tebliğ”i bu konu hakkında uygulamadaki detayları belirlemiştir.

İlgili tebliğe göre, eğer vergi mükellefleri ilgili kuruluşlarla (kişilerle), fiyatlandırmaları emsallere uygunluk ilkesi çerçevesinde yapılmayan ürün, hizmet veya mal alım ve satım işlemlerine giriyorlarsa, ilgili kârların transfer fiyatlaması yoluyla örtülü bir şekilde dağıtıldığı kanaatine varılacaktır. Bu tarz transfer fiyatlaması yoluyla örtülü kâr dağıtımları kurumlar vergisi açısından vergi matrahından indirilemeyecektir.

2.19 Çalışanlara sağlanan faydalar

Emeklilik ve emeklilik sonrası yükümlülükler

Tanımlanmış fayda planı, çoğunlukla yaş, toplam hizmet süresi gibi bir veya daha fazla faktöre dayanan, çalışanların ve onların bakmakla yükümlü oldukları kişilerin alacakları emeklilik prim ve maaşlarını belirten hizmet dönemi sonrasına ilişkin emeklilik planıdır.

Şirket çalışanları, 506 sayılı Sosyal Sigortalar Kanunu’nun geçici 20’nci maddesine dayanılarak kurulmuş olan “Anadolu Anonim Türk Sigorta Şirketi Memurları Emekli Sandığı”nın üyesidir. 8 Mayıs 2008 tarih 26870 sayılı Resmi Gazetede yayımlanan 5754 sayılı “Sosyal Sigortalar ve Genel Sağlık Sigortası Kanunu ile Bazı Kanun ve Kanun Hükmünde Kararnamelerde Değişiklik Yapılmasına Dair Kanun” ile banka sandıklarının iştirakçileri ve aylık veya gelir bağlanmış olanlar ve bunların hak sahiplerinin herhangi bir işleme gerek kalmaksızın ilgili maddenin yayımı tarihinden itibaren üç yıl içinde Sosyal Güvenlik Kurumuna devredilmesi ve bu Kanun kapsamına alınması, üç yıllık devir süresinin Bakanlar Kurulu kararı ile en fazla iki yıl uzatılabileceği hüküm altına alınmış ve son olarak 08.05.2015 tarihine kadar uzatılmıştı.

23 Nisan 2015 tarih ve 29335 sayılı Resmi Gazete’de yayımlanan 6645 Sayılı Kanunun 51’inci maddesi ile, Banka ve Sigorta Sandıklarının SGK’ya devri ile ilgili 5510 Sayılı Kanunun Geçici 20’nci maddesinin birinci fıkrası değiştirilerek; “506 sayılı Kanunun geçici 20’nci maddesi kapsamındaki bankalar, sigorta ve reasürans şirketleri, ticaret odaları, sanayi odaları, borsalar veya bunların teşkil ettikleri birlikler personeli için kurulmuş bulunan sandıkların iştirakçileri ile aylık veya gelir bağlanmış olanlar ile bunların hak sahiplerinin Sosyal Güvenlik Kurumuna devir tarihini belirlemeye Bakanlar Kurulu yetkilidir. Devir tarihi itibarıyla sandık iştirakçileri bu Kanunun 4 üncü maddesinin birinci fıkrasının (a) bendi kapsamında sigortalı sayılırlar.” şeklini almıştır.

Bu düzenleme uyarınca, 506 sayılı Kanunun geçici 20’nci maddesi kapsamındaki bankalar, sigorta ve reasürans şirketleri, ticaret odaları, sanayi odaları, borsalar veya bunların teşkil ettikleri birlikler personeli için kurulmuş bulunan sandıkların iştirakçileri ile aylık veya gelir bağlanmış olanlar ile bunların hak sahipleri 08.05.2015 tarihine kadar Sosyal Güvenlik Kurumuna devredilmesi gerekmekte iken; devir tarihini belirleme yetkisi Bakanlar kuruluna verilmiş olup, bu suretle sandıkların devri bilinmeyen bir tarihe ertelenmiştir. 19 Haziran 2008 tarihinde kanunun devir hükümlerini içeren geçici 20’nci maddesinin birinci fıkrasının da arasında yer aldığı bazı maddelerinin iptali ve yürürlüğün durdurulması istemiyle Anayasa Mahkemesi’ne Cumhuriyet Halk Partisi tarafından yapılan başvuru, adı geçen mahkemenin 30 Mart 2011 tarihli toplantısında alınan karar doğrultusunda reddedilmiştir.

Her bir sandık için sandıktan ayrılan iştirakçiler de dahil olmak üzere, devir tarihi itibarıyla devredilen kişilerle ilgili olarak yükümlülüğünün peşin değerinin aşağıdaki hükümlere göre hesaplanması gerekmektedir:

a) Peşin değerin aktüeryal hesabında kullanılacak teknik faiz oranı %9.80 olarak esas alınır.

b) Sandıkların bu Kanun kapsamındaki sigorta kolları itibarıyla gelir ve giderleri dikkate alınarak yükümlülüğünün peşin değeri hesaplanır.

132





Kıdem tazminatı karşılığı

İş Kanunu’na göre, Şirket bir senesini doldurmuş olan ve istifa veya kötü davranış dışındaki sebeplerden Şirket’le ilişkisi kesilen veya hizmet yılını dolduran ve emekliliğe hak kazanan, askere çağrılan veya vefat eden personeli için kıdem tazminatı ödemekle yükümlüdür. Ödenecek tazminat her hizmet yılı için sendika üyesi çalışanlarda; ölüm, maluliyet, emekliye ayrılma, yaşlılık aylığı bağlanma hallerinde 60 günlük, diğer hallerde de 45 günlük ücretleri tutarındadır. Diğer çalışanlarda ise, bir aylık maaş tutarı kadardır. Ancak, ödenecek kıdem tazminatı her bir hizmet yılı için, 31 Aralık 2015 tarihi itibarıyla, hükümet tarafından belirlenen 4.092,53 TL (31 Aralık 2014: 3.438,22 TL) ile sınırlandırılmıştır. KGK tarafından 12 Mart 2013 tarihli 28585 sayılı resmi gazete ile yayınlanan “Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Türkiye Muhasebe Standardı (“TMS 19”) Hakkında Tebliğ” ile yürürlüğe konulan ve 31 Aralık 2012 tarihinden sonra başlayan hesap dönemlerinde geçerli olan TMS 19’a göre tanımlanmış net fayda borcunun yeniden ölçülmesi ile ortaya çıkan aktüeryal kayıp ve kazançlar özkaynaklar altında diğer kapsamlı gelirde muhasebeleştirilmelidir ve bu etki geriye dönük olarak uygulanmalıdır. Şirket, aktüeryal kayıp ve kazançlarını özsermaye hesaplarında diğer kâr yedeklerine hesabında muhasebeleştirmektedir.

TMS 19 - Çalışanlara Sağlanan Faydalar standardı kıdem tazminatı karşılığı hesaplamasında aktüeryal metotların kullanılmasını gerektirmektedir. 31 Aralık 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibarıyla kullanılan aktüeryal tahminler şöyledir:

31 Aralık 2015 31 Aralık 2014İskonto oranı %4,61 %4,46Beklenen maaş/tavan artış oranı %5,83 %4,37Tahmin edilen personel devir hızı %3,27 %6,29

Yukarıda belirtilen beklenen maaş/limit artış oranı hükümetin yıllık enflasyon tahminlerine göre belirlenmiştir.

Çalışanlara sağlanan diğer faydalar

Şirket, çalışanlarının bir hesap dönemi boyunca sunduğu hizmetler karşılığında ödenmesi beklenen iskonto edilmemiş, çalışanlara sağlanan kısa vadeli faydalar için finansal tablolarında TMS 19 kapsamında karşılık ayırmaktadır.

2.20 Karşılıklar

Geçmiş olaylardan kaynaklanan mevcut bir yükümlülüğün bulunması, yükümlülüğün yerine getirilmesinin muhtemel olması ve yükümlülük tutarının güvenilir bir şekilde ölçülebilmesi durumunda söz konusu karşılık muhasebeleştirilmektedir. Karşılıklar, raporlama dönemi sonu itibarıyla yükümlülüğün yerine getirilmesi için yapılacak harcamanın Şirket yönetimi tarafından yapılan en iyi tahminine göre hesaplanır ve etkisinin önemli olduğu durumlarda bugünkü değerine indirmek suretiyle iskonto edilir. Tutarın yeterince güvenilir olarak ölçülemediği ve yükümlülüğün yerine getirilmesi için Şirket’ten kaynak çıkma ihtimalinin bulunmadığı durumlarda söz konusu yükümlülük “koşullu” olarak kabul edilmekte ve dipnotlarda açıklanmaktadır.

Koşullu varlıklar geçmiş olaylardan kaynaklanan ve Şirket’in tam anlamıyla kontrolünde bulunmayan, bir veya daha fazla kesin mahiyette olmayan olayın ileride gerçekleşip gerçekleşmemesi ile teyit edilecek olan varlıklardır. Şirket koşullu varlıkları finansal tablolara yansıtmamaktadır ancak ilgili gelişmelerin finansal tablolarda doğru olarak yansıtılmalarını teminen koşullu varlıklarını sürekli olarak değerlendirmeye tabi tutmaktadır. Ekonomik faydanın Şirket’e girmesinin neredeyse kesin hale gelmesi durumunda ilgili varlık ve buna ilişkin gelir, değişikliğin oluştuğu dönemin finansal tablolarına dahil edilmekte, ekonomik fayda girişinin muhtemel hale gelmesi durumunda ise söz konusu koşullu varlık finansal tablo dipnotlarında açıklanmaktadır.

2.21 Gelirlerin muhasebeleştirilmesi

Yazılan primler ve hasarlar

Yazılan primler, dönem içinde tanzim edilen poliçelerin yanı sıra geçmiş yıllarda tanzim edilen poliçe primlerinden iptaller, vergiler ve reasürörlere devredilen primler düşüldükten sonra kalan tutarı temsil etmektedir. Yazılan brüt primler üzerinden reasürör firmalara devredilen primler kâr/zarar hesaplarında “reasüröre devredilen primler” içerisinde gösterilmek suretiyle muhasebeleştirilmektedir.

Hasarlar ödendikçe gider yazılmaktadır. Dönem sonunda rapor edilip henüz fiilen ödenmemiş hasarlar ile gerçekleşmiş ancak rapor edilmemiş hasarlar, muallak hasar ve tazminatlar karşılığı ayrılmak suretiyle giderleştirilmektedir. Muallak ve ödenen hasarların reasürör payları bu karşılıklar içerisinde netleştirilmektedir.


133



Rücu, sovtaj ve benzeri gelirler

Hazine Müsteşarlığı’nın 20 Eylül 2010 tarihli “Rücu ve Sovtaj Gelirlerine İlişkin 2010/13 sayılı Genelge”si uyarınca, sigorta şirketlerinden ibraname temin edilmesine gerek olmaksızın, sigorta şirketlerinin tazminat ödemesini gerçekleştirerek sigortalılarından ibraname (ödemenin yapıldığına dair banka dekont mektubu) almış olmaları ve karşı sigorta şirketine ya da 3. şahıslara bildirim yapılması kaydıyla, borçlu sigorta şirketinin teminat limitine kadar olan rücu alacakları tahakkuk ettirilebilecektir. Ancak, söz konusu tutarın tazminat ödemesini takip eden altı ay içerisinde karşı sigorta şirketinden veya dört ay içerisinde üçüncü şahıslardan tahsil edilememesi durumunda alacak karşılığı ayrılacaktır. Şirket, raporlama dönemi itibarıyla, söz konusu genelge kapsamında 45.354.423 TL (31 Aralık 2014: 26.118.178 TL) rücu geliri tahakkuk ettirmiş olup diğer rücu ve sovtaj geliri ile birlikte toplam 49.626.517 TL (31 Aralık 2014: 30.648.790 TL) (Not 12) tutarında net rücu ve sovtaj alacağını esas faaliyetlerden alacaklar hesabında göstermiştir. Şirket, genelgede belirtilen sürelerde tahsil edilemeyen rücu alacaklarına ilişkin olarak 8.305.178 TL (31 Aralık 2014: 7.677.067 TL) (Not 12) tutarında alacak karşılığı ayırmıştır.

31 Aralık 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihlerinde sona eren hesap dönemlerine ilişkin tahsil edilen net rücu ve sovtaj gelirlerinin branş bazında detayı aşağıdaki gibidir:

31 Aralık 2015 31 Aralık 2014Kara araçları 292.754.774 255.938.892Kara araçları sorumluluk 7.174.650 4.894.794Yangın ve doğal afetler 3.654.611 1.951.328Nakliyat 2.946.419 2.556.620Su araçları 1.052.607 1.087.073Genel zararlar 164.084 248.943Genel sorumluluk 135.207 129.658Kredi 68.150 2.410Kaza 7.759 452.519Hava araçları -- 16.861Hukuksal Koruma -- (22.011)Toplam 307.958.261 267.257.087

31 Aralık 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibarıyla tahakkuk edilen net rücu ve sovtaj gelirleri branş bazında detayı aşağıdaki gibidir:

31 Aralık 2015 31 Aralık 2014Kara araçları 36.648.709 29.805.959Kara araçları sorumluluk 4.252.062 213.733Genel zararlar 3.904.872 16.671Yangın ve doğal afetler 3.485.325 397.028Nakliyat 1.048.488 181.347Kaza 274.558 --Su araçları 12.503 34.052Toplam 49.626.517 30.648.790

Alınan ve ödenen komisyonlar

Sigorta poliçelerinin üretimi ile ilgili aracılara ödenen komisyon giderleri ile devredilen primler karşılığında reasürörlerden alınan komisyon gelirleri aşağıda 2.24 - Kazanılmamış primler karşılığı notunda daha detaylı anlatıldığı üzere; 1 Ocak 2008 tarihinden önce üretilen poliçeler için kazanılmamış primler karşılığı hesaplamasında, 1 Ocak 2008 tarihinden sonra üretilen poliçeler için ise sırasıyla ertelenmiş komisyon giderleri ve ertelenmiş komisyon gelirleri hesaplarında dikkate alınmak suretiyle tahakkuk esasına göre poliçenin ömrü boyunca faaliyet sonuçlarına yansıtılmaktadır.

134





Faiz gelir ve giderleri

Faiz gelir ve giderleri tahakkuk esasına göre etkin faiz yöntemi kullanılarak muhasebeleştirilmektedir. Etkin faiz, finansal varlık ya da yükümlülüğün ömrü süresince tahmin edilen nakit ödemeleri ve akımlarını defter değerine iskontolayan orandır. Etkin faiz oranı bir finansal varlık ya da yükümlülüğün kayıtlara alınmasıyla hesaplanmakta ve müteakip olarak değiştirilmemektedir.

Etkin faiz oranı hesaplaması, etkin faizin ayrılmaz bir parçası olan iskonto ve primleri, ödenen ya da alınan ücret ve komisyonları ve işlem maliyetlerini kapsamaktadır. İşlem maliyetleri, finansal bir varlık ya da yükümlülüğün iktisap edilmesi, ihraç edilmesi ya da elden çıkarılması ile direkt ilişkili olan ek maliyetlerdir.

Ticari gelir/gider

Ticari gelir/gider, gerçeğe uygun değer farkı kâr veya zarara yansıtılan finansal varlıklar ile satılmaya hazır finansal varlıkların elden çıkarılması sonucu ortaya çıkan kazanç ve kayıpları içermektedir. Ticari gelir ve ticari gider, ilişikteki finansal tablolarda sırasıyla “Finansal yatırımların nakde çevrilmesinden elde edilen kârlar” ve “Yatırımların nakde çevrilmesi sonucunda oluşan zararlar” hesapları içerisinde gösterilmiştir.

Temettü

Temettü gelirleri, ilgili temettüyü elde etme hakkının ortaya çıkması ile muhasebeleştirilmektedir.

2.22 Kiralama işlemleri

Finansal kiralama sözleşmelerinin süresi azami 10 yıldır. Finansal kiralama yoluyla edinilen maddi duran varlıklar Şirket’in aktifinde varlık, pasifinde ise finansal kiralama işlemlerinden borçlar olarak kaydedilmektedir. Bilançoda varlık ve borç olarak yer alan tutarların tespitinde, varlıkların gerçeğe uygun değerleri ile kira ödemelerinin bugünkü değerlerinden küçük olanı esas alınarak, kiralamadan doğan finansman maliyetleri, kiralama süresi boyunca sabit bir faiz oranı oluşturacak şekilde dönemlere yayılmaktadır.

Finansal kiralama yoluyla edinilen varlıkların değerinde meydana gelmiş düşüş ve varlıklardan gelecekte beklenen yarar, varlığın defter değerinden düşükse, kiralanan varlıklar net gerçekleşebilir değeri ile değerlenmektedir. Finansal kiralama yoluyla alınan varlıklara, maddi duran varlıklar için uygulanan esaslara göre amortisman hesaplanmaktadır.

Faaliyet kiralamalarında yapılan kira ödemeleri kira süresi boyunca, eşit tutarlarda gider kaydedilmektedir.

2.23 Kâr payı dağıtımı

SPK tarafından 27 Ocak 2010 tarihinde 2009 yılı faaliyetlerinden elde edilen kârların dağıtım esasları ile ilgili olarak; payları borsada işlem gören anonim ortaklıklar için, herhangi bir asgari kâr dağıtım zorunluluğu getirilmemesine, bu kapsamda, kâr dağıtımının Kurul’un II-19.1 sayılı Kâr Payı Tebliği’nde yer alan esaslar, ortaklıkların esas sözleşmelerinde bulunan hükümler ve şirketler tarafından kamuya açıklanmış olan kâr dağıtım politikaları çerçevesinde gerçekleştirilmesine karar verilmiştir.

Bunun yanında söz konusu SPK kararı ile konsolide finansal tablo düzenleme yükümlülüğü bulunan şirketlerin, yasal kayıtlarında bulunan kaynaklarından karşılanabildiği sürece, net dağıtılabilir kâr tutarını, kamuya ilan edecekleri konsolide finansal tablolarında yer alan net dönem kârlarını dikkate alarak hesaplamaları gerektiği düzenlenmiştir.

Şirket’in Kâr Dağıtım Politikası çerçevesinde hazırlanarak 24 Mart 2015 tarihli Olağan Genel Kurul’da oya sunulan 2014 yılı faaliyetlerinden elde edilmiş dönem kârının dağıtılmasına ilişkin Yönetim Kurulu teklifi oy birliği ile kabul edilmiştir.

Buna göre 67.107.690 TL’lik net dağıtılabilir dönem kârının; 21.000.000 TL’si ortaklara 25 Mart 2015 tarihinden itibaren nakit kâr payı olarak dağıtılmıştır. Şirket çalışanlarına dağıtılan 1.459.965 TL tutarında kâr payı ve statü yedeği olarak ayrılan 4.464.773 TL sonrası kalan 40.182.952 TL olağanüstü yedeklere aktarılmıştır.


135



2.24 Kazanılmamış primler karşılığı

7 Ağustos 2007 tarih ve 26606 sayılı Resmi Gazete’de yayımlanarak 1 Ocak 2008 tarihinden itibaren yürürlüğe giren “Sigorta ve Reasürans ile Emeklilik Şirketlerinin Teknik Karşılıklarına ve Bu Karşılıkların Yatırılacağı Varlıklara İlişkin Yönetmelik” (“Teknik Karşılıklar Yönetmeliği”) uyarınca, kazanılmamış primler karşılığı, yürürlükte bulunan sigorta sözleşmeleri için tahakkuk etmiş primlerin herhangi bir komisyon veya diğer bir indirim yapılmaksızın brüt olarak gün esasına göre ertesi hesap dönemi veya hesap dönemlerine sarkan kısmından oluşmaktadır. Belirli bir bitiş tarihi olmayan emtea nakliyat sigortası sözleşmelerinde, son üç ayda tahakkuk etmiş primlerin %50’si kazanılmamış primler karşılığı olarak ayrılmaktadır.

Kazanılmamış primler karşılığı, matematik karşılık ayrılan sigorta sözleşmeleri hariç diğer sözleşmeler için ayrılmaktadır. Yıllık yenilenen sigorta teminatı içeren bir yıldan uzun süreli sigorta sözleşmelerinin yıllık sigorta teminatına karşılık gelen primleri için de kazanılmamış primler karşılığı hesaplanmaktadır.

7 Ağustos 2007 tarihinde yayımlanan Teknik Karşılıklar Yönetmeliği’nin 1 Ocak 2008 tarihinde yürürlüğe girmiş olması nedeniyle; Teknik Karşılıklar Yönetmeliğinin yayımı tarihi ile yürürlüğe girme tarihi arasında geçecek süre içinde teknik karşılıklara ilişkin olarak uygulanacak hükümleri belirlemek üzere Hazine Müsteşarlığı, 4 Temmuz 2007 tarih ve 2007/3 sayılı “Sigorta ve Reasürans ile Emeklilik Şirketlerinin Karşılıklarının 5684 Sayılı Sigortacılık Kanunu Hükümlerine Uyumunun Sağlanmasına İlişkin Genelge”’sini (“Uyum Genelgesi”) yayımlamıştır. Daha önce yapılan hesaplamalarda kazanılmamış primler karşılığı hesabı sırasında deprem primleri düşülürken; Uyum Genelgesi ile 14 Haziran 2007 tarihinden sonra tanzim edilen poliçeler için, kazanılmamış primler karşılığı hesabı sırasında deprem primlerinin düşülmemesi gerektiği belirtilmiştir. Dolayısıyla Şirket, 14 Haziran 2007 tarihinden önce yazdığı deprem primleri için kazanılmamış primler karşılığı hesaplamazken bu tarihten sonra yazdığı deprem primleri için kazanılmamış primler karşılığı hesaplamaya başlamıştır.

Kazanılmamış primler karşılığı; Hazine Müsteşarlığı tarafından yayımlanan 27 Mart 2009 tarih ve 2009/9 sayılı “Teknik Karşılıklarla İlgili Mevzuatın Uygulanmasına İlişkin Sektör Duyurusu”na istinaden bütün poliçelerin öğleyin saat 12:00’da başlayıp yine öğleyin saat 12:00’da bittiği dikkate alınarak tüm poliçeler için düzenlendiği gün ile bitiş günü için yarım gün olarak hesaplanmıştır.

Teknik karşılıklar yönetmeliği uyarınca dövize endeksli sigorta sözleşmelerine ilişkin kazanılmamış primler karşılığının hesabı sırasında, sigorta sözleşmesinde ayrıca bir kur belirtilmemişse ilgili primin tahakkuk tarihindeki Türkiye Cumhuriyet Merkez Bankasının Resmî Gazete’de ilan ettiği döviz satış kurları dikkate alınır.

Raporlama dönemi sonu itibarıyla Şirket, finansal tablolarında 1.848.552.863 TL (31 Aralık 2014: 1.491.252.563 TL) kazanılmamış primler karşılığı ve 341.649.490 TL (31 Aralık 2014: 294.929.264 TL) kazanılmamış primler karşılığı reasürör payı ayırmıştır. Ayrıca, 31 Aralık 2015 tarihi itibarıyla kazanılmamış primler karşılığında 54.975.565 TL (31 Aralık 2014: 36.692.792 TL) SGK payı bulunmaktadır.

2.25 Muallak tazminat karşılığı

Tahakkuk etmiş ve hesaben tespit edilmiş ancak daha önceki hesap dönemlerinde veya cari hesap döneminde fiilen ödenmemiş tazminat bedelleri veya bu bedel hesaplanamamış ise tahmini bedelleri ile gerçekleşmiş ancak rapor edilmemiş tazminat bedelleri için muallak tazminat karşılığı ayrılmaktadır.

Hesap dönemlerinden önce meydana gelmiş ancak bu tarihlerden sonra ihbar edilmiş tazminatlar, gerçekleşmiş ancak rapor edilmemiş tazminat bedelleri olarak kabul edilmektedir.

Hazine Müsteşarlığı tarafından 5 Aralık 2014 tarihinde yayımlanan “Muallak Tazminat Karşılığına İlişkin Genelge (2014/16)” ile AZMM hesaplama yöntemi açıklanmıştır. Sigorta ve reasürans şirketleri “Standart Zincir, Hasar/Prim, Cape Cod, Frekans/Şiddet, Münich Zincir Yöntem ve Bornhuetter-Ferguson” olmak üzere altı farklı yöntem ile AZMM hesaplaması yapılabilmektedir.

Şirket, AZMM yöntemi ile hesaplanan IBNR rakamı olan 483.809.233 TL’yi (31 Aralık 2014: 327.611.024 TL) ve bu tutarın reasürans payı olan 47.092.646 TL’yi (31 Aralık 2014: 17.969.121 TL) finansal tablolarına yansıtmıştır.

IBNR tutarı belirlenirken daha homojen bir veri seti ile hesaplama yapılabilmesi amacıyla büyük hasar olarak nitelendirilen uç hasarları ayrı bir dosyada, Hazine Müsteşarlığı’nın 2014/16 sayılı genelgesinde öngörmüş olduğu üzere Box-Plot yöntemi ile elenmiştir.

136





Hazine Müsteşarlığı’nın 2014/16 sayılı genelgesinde öngörmüş olduğu üzere IBNR, şirket aktüeri tarafından hesaplanmıştır. Branş bazında olmak üzere; kullanılacak olan verinin seçimi, düzeltme işlemleri, en uygun metodun ve gelişim faktörlerinin seçimi ile gelişim faktörlerine müdahale aktüeryal yöntemler kullanılarak şirket aktüeri tarafından yapılmıştır ve bu hususlar Aktüerler Yönetmeliği’nin 11’inci maddesi uyarınca Hazine Müsteşarlığı’na gönderilen aktüerya raporunda ayrıntılı biçimde yer almaktadır.

Kullanılan hasar karşılık yazılımı ile hasar gelişim faktörleri tüm metodlar için test edilmiş ve sonrasında aktüeryal analizler ile uygun faktör seçimi yapılmıştır. Bir sonraki adımda gelişim katsayıları retrospektif (out-turn) çalışma ile geriye dönük olarak değerlendirilmiştir. Veriler içerisinde yüksek tutarlı hasarlar, enflasyon etkisi, KTT uygulaması gibi analizi etkileyebilecek faktörler belirlenerek düzeltmeler yapılmıştır.

Aktüeryal çalışmalar sonucunda; her bir branş için portföyün gelişim katsayılarının eğilim fonksiyonu belirlenmiş ve her bir gelişim dönemi için bu fonksiyonun sonucu hesaplanmıştır. Netice itibarıyla veri noktalarından en az hata ile geçen eğri dikkate alınmıştır.

Bu kapsamda tüm branşlarda gelişim katsayıları yeniden hesaplamıştır ve gerçekleşen hasar üçgenleri incelenerek gelişim katsayılarını bozan hasar dosyalarına ilişkin etkiler elimine edilmiştir.

Yine Hazine Müsteşarlığı’nın 2015/28 sayılı genelgesi uyarınca Zorunlu Trafik, İhtiyari Mali Sorumluluk ve Genel Sorumluluk branşlarında artış oranı %10 esas alınarak elde edilen IBNR tutarı finansal tablolara yansıtılmıştır.

Buna göre finansal tablolara henüz yansıtılmamış net IBNR tutarı Zorunlu Trafik branşı için 203.903.058 TL, İhtiyari Mali Sorumluluk branşı için 7.407.845 TL ve Genel Sorumluluk branşı için 10.774.133 TL olmak üzere toplam net 222.085.036 TL’dir.

Şirket’in branş bazında seçmiş olduğu AZMM yöntemleri aşağıdaki tabloda yer almaktadır.

30 Haziran 2015 itibarıyla Yangın ve Doğal Afetler branşında “Münich Zinciri” yöntemi terk edilerek, “Standart Zincir” yöntemi uygulanmaya başlanmıştır.

Şirket, net IBNR tutarı hesaplamasını branşlar bazında; yürürlükte bulunan reasürans anlaşmaları etkisini yansıtacak şekilde güncel reasürans payları üzerinden yapmıştır.

31 Aralık 2015 31 Aralık 2014Kara araçları Standart Zincir Standart ZincirSu araçları Standart Zincir Standart ZincirZorunlu trafik Cape Cod Cape Codİhtiyari mali sorumluluk Standart Zincir Standart ZincirHava araçları sorumluluk Standart Zincir Standart ZincirYangın ve doğal afetler Standart Zincir Munich ZinciriHava araçları Standart Zincir Standart ZincirKaza Standart Zincir Standart ZincirGenel zararlar Standart Zincir Standart ZincirFinansal kayıplar Standart Zincir Standart ZincirSağlık Standart Zincir Standart ZincirNakliyat Standart Zincir Standart ZincirKredi Standart Zincir Standart ZincirHukuksal Koruma Standart Zincir Standart ZincirGenel sorumluluk Cape Cod Cape Cod


137



Hazine Müsteşarlığı’nın 26 Kasım 2011 tarih ve “Gerçekleşmiş Ancak Rapor Edilmemiş Tazminat Karşılığı (IBNR) Hesaplamasına İlişkin Açıklamalar Hakkında Genelge”si uyarınca şirketler dava sonuçlanma tarihi dikkate alınarak geriye doğru son beş yıllık gerçekleşmelere göre alt branşlar itibarıyla şirket aleyhine açılan davaların tutarları üzerinden bir kazanma oranı hesaplayarak dava sürecinde olan dosyaları için tahakkuk ettirilen muallak dosyalardan %25’i aşmamak kaydıyla (yeni faaliyete başlanan ve beş yıllık verisi bulunmayan branşlarda %15) söz konusu oran nispetinde indirim yapabilirler. İlgili düzenleme kapsamında Şirket’in son beş yıllık davalık dosya veri seti kullanılarak %15-%25 aralığında hesaplanan kazanma oranları dikkate alınarak 104.862.951 TL (31 Aralık 2014: 75.260.122 TL) ve bu tutarın reasürans payı olan 18.207.321 TL (31 Aralık 2014: 9.912.780 TL) muallak tazminatlar karşılıklarından tasfiye edilmiştir.

31 Aralık 2015 tarihi itibarıyla Şirket’in hesaplanan kazanma oranı %0 -%100 aralığındadır (31 Aralık 2014: %0-%100). 31 Aralık 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibarıyla branş bazında kullanılan kazanma oranları ve indirilen tutarlar aşağıdaki gibidir:

31 Aralık 2015Branş

Kullanılan kazanma oranı

İndirilecek tutar brüt

İndirilecek tutar net

Genel sorumluluk %25 44.952.215 40.954.135Kara araçları sorumluluk %10 34.977.046 34.149.860Yangın ve doğal afetler %25 16.115.339 5.546.618Genel Zararlar %25 3.014.805 1.082.648Kara araçları %21 2.994.637 2.925.531Nakliyat %25 804.446 394.117Su araçları %25 677.619 482.354Kaza %16 656.803 469.951Kredi %25 636.655 636.655Finansal Kayıplar %3 28.162 8.537Hukuksal Koruma %25 5.224 5.224Toplam 104.862.951 86.655.630





Kara araçları sorumluluk %13 27.061.833 26.173.740Genel sorumluluk %25 31.775.165 30.362.994Yangın ve doğal afetler %23 10.183.292 4.417.948Kara araçları %21 2.623.152 2.533.992Genel Zararlar %19 2.057.461 686.961Su araçları %25 791.187 493.422Nakliyat %25 431.542 362.137Kaza %14 304.698 284.356Kredi %25 25.000 25.000Hukuksal Koruma %25 6.792 6.792Toplam 75.260.122 65.347.342

138





2011/18 sayılı “Sosyal Güvenlik Kurumuna Tedavi Masraflarına İlişkin Yapılan Ödemelerin Muhasebeleştirilmesine ve Sigortacılık Hesap Planında Yeni Hesap Kodu Açılmasına Dair Genelge” Kapsamında Trafik Kazaları Tedavi Masraflarına İlişkin Yapılan Yeni Düzenleme

6111 sayılı “Bazı Alacakların Yeniden Yapılandırılması ile Sosyal Sigortalar ve Genel Sağlık Sigortası Kanunu ve Diğer Bazı Kanun ve Kanun Hükmünde Kararnamelerde Değişiklik Yapılması Hakkında Kanun”un 58, 59, Geçici 1 ve Geçici 2’nci maddeleri, 25 Şubat 2011 tarihli ve 27857 sayılı Resmi Gazete’de yayımlanarak yürürlüğe girmiştir.

Bahse konu kanunun 59’uncu maddesiyle, 25 Şubat 2011 tarihinden itibaren, trafik kazalarına sağlık teminatı sağlayan zorunlu sigortalarda; sigorta şirketlerince yazılan primlerin %15’ini aşmamak üzere Hazine Müsteşarlığınca belirlenecek tutarın Sosyal Güvenlik Kurumu’na (“SGK”) aktarılması ve bu aktarımla birlikte sigorta şirketlerinin trafik kazalarından kaynaklanan yaralanmalar neticesinde ortaya çıkan tedavi giderlerine ilişkin sorumlulukların SGK’ya devredilmesi hükme bağlanmıştır. Yine aynı kanunun Geçici 1’inci maddesi ile 59’uncu madde kapsamında aktarılacak tutarın %20’sini aşmamak üzere Hazine Müsteşarlığı’nca belirlenecek tutarın SGK’ya aktarılması ile 25 Şubat 2011 tarihinden önce trafik kazalarından kaynaklanan yaralanmalara ilişkin sunulan tedavi hizmetlerinin de SGK tarafından karşılanacağı hükme bağlanmıştır. Bu kanun çerçevesinde 27 Ağustos 2011 tarihli ve 28038 sayılı “Trafik Kazaları Nedeniyle İlgililere Sunulan Sağlık Hizmet Bedellerinin tahsiline İlişkin Usul ve Esaslar Hakkında Yönetmelik” Resmi Gazete’de yayımlanarak yürürlüğe girmiştir. İlgili yönetmelik ve Hazine Müsteşarlığı’nın 17 Ekim 2011 tarih ve 2011/18 sayılı “Sosyal Güvenlik Kurumuna (SGK) Tedavi Masraflarına İlişkin Yapılan Ödemelerin Muhasebeleştirilmesine ve Sigortacılık Hesap Planında Yeni Hesap Kodu Açılmasına Dair Genelge”si uyarınca Şirket, Kanunun yayımlandığı tarihten önce meydana gelen trafik kazaları sonucunda oluşan tedavi masraflarına ilişkin 2.279.273 TL tutarındaki tahakkuk eden muallak hasar dosyalarını “Ödenen Tazminatlar” hesabıyla karşılıklı çalıştırılarak tasfiye etmiştir. Aynı tutar Şirket’in finansal tablolarında “Diğer Borçlar” altında “SGK’ya Borçlar” olarak sınıflanmıştır.

Şirket 2011/18 sayılı Genelge uyarınca, 31 Mart 2011 tarihi itibarıyla tüm Kanun kapsamına giren tedavi masraflarına ilişkin veriler hariç olmak üzere test IBNR tutarlarını yeniden hesaplamış ve sonrasında muhasebe kayıtlarındaki IBNR ile yeni hesaplanan IBNR arasındaki 2.375.923 TL farkı tasfiye edilecek gerçekleşmiş ancak rapor edilmemiş tutar olarak “Ödenen Tazminatlar” hesabıyla karşılıklı çalıştırarak tasfiye etmiştir. Aynı tutar Şirket’in finansal tablolarında “Diğer Borçlar” altında “SGK’ya borçlar” olarak sınıflanmıştır.

31 Aralık 2015 tarihi itibarıyla, ilgili kanunun yayımlandığı tarihten önce meydana gelen trafik kazaları sonucunda, zorunlu koltuk ferdi kaza sigortası için %2,08, zorunlu taşımacılık sigortası için %15,8 ve trafik sigortası için %7,02 şirket hisse oranları çerçevesinde, Hazine Müsteşarlığı tarafından bildirilen tutar ve kayıtlardan çıkarılan muallak tazminat karşılıkları arasındaki farklara ilişkin “Diğer Teknik Giderler” hesabına 448 TL (31 Aralık 2014: 1.153.499 TL) aktarılmıştır.

2.26 Devam eden riskler karşılığı

Teknik Karşılıklar Yönetmeliği kapsamında, şirketler, kazanılmamış primler karşılığını ayırırken yürürlükte bulunan sigorta sözleşmeleri dolayısıyla ortaya çıkabilecek hasar ve tazminatların ilgili sözleşmeler için ayrılmış kazanılmamış primler karşılığından fazla olma ihtimaline karşı, her hesap dönemi itibarıyla, son 12 ayı kapsayacak şekilde yeterlilik testi yapmak zorundadır. Bu test yapılırken, net kazanılmamış primler karşılığının beklenen net hasar prim oranı ile çarpılması gerekmektedir. Beklenen net hasar prim oranı, gerçekleşmiş hasarların (muallak hasar ve tazminatlar, net + ödenen hasarlar ve tazminatlar, net - devreden muallak hasar ve tazminatlar, net) kazanılmış prime (yazılan primler, net + devreden kazanılmamış primler karşılığı, net - kazanılmamış primler karşılığı, net) bölünmesi suretiyle bulunur.

Hazine Müsteşarlığı’nın 2012/15 sayılı genelgesi uyarınca; önceki dönemlerde her bir alt branş için yapılan hesaplamalar 31 Aralık 2012 tarihi itibarıyla ana branş bazında yapılmaya başlanmıştır. Bu hesaplamaya göre beklenen hasar prim oranının %95’in üzerinde olması halinde, %95’i aşan oranın net kazanılmamış primler karşılığı ile çarpılması sonucunda bulunan tutar ilgili ana branşın kazanılmamış primler karşılığına ilave edilir. İlgili test sonucu, raporlama dönemi sonu itibarıyla Şirket, finansal tablolarında 18.531.890 TL devam eden riskler karşılığı (31 Aralık 2014: 52.687.216 TL) ve 12.046.676 TL devam eden riskler karşılığı reasürans payı (31 Aralık 2014: 12.307.870 TL) ayırmıştır.

Hazine Müsteşarlığı’nın 2015/30 sayılı sektör duyurusu uyarınca, 31 Aralık 2015 tarihi itibarıyla yapılan devam eden riskler karşılığı hesaplaması için belirlenen beklenen hasar prim oranının tespitinde kullanılan açılış muallak hasar karşılığı tutarı cari dönem ile tutarlı bir şekilde yeniden belirlenmiştir.

Hazine Müsteşarlığı’nın 2011/18 sayılı genelgesi uyarınca; Zorunlu Trafik, Zorunlu Karayolu Taşımacılık Mali Sorumluluk ve Otobüs Zorunlu Koltuk Ferdi Kaza branşlarına ait devam eden riskler karşılığı hesaplanmasında kullanılan beklenen hasar prim oranı hesaplamasında SGK’ya aktarılacak prim ve hasara ilişkin tüm tutarlar pay ve paydadan indirilerek hesaplama yapılmıştır.


139



2.27 Dengeleme karşılığı

1 Ocak 2008 tarihinden itibaren yürürlüğe giren Teknik Karşılıklar Yönetmeliği ile birlikte şirketlerin takip eden hesap dönemlerinde meydana gelebilecek tazminat oranlarındaki dalgalanmaları dengelemek ve katastrofik riskleri karşılamak üzere kredi ve deprem teminatları için dengeleme karşılığı ayırması gerekmektedir. İlk defa 2008 yılında uygulanmaya başlanan bu karşılık, her bir yıla tekabül eden deprem ve kredi net primlerinin %12’si oranında hesaplanmaktadır. Net primin hesaplanmasında, bölüşmesiz reasürans anlaşmaları için ödenen tutarlar devredilen prim olarak telakki edilir. Karşılık ayrılmasına son beş finansal yılda yazılan net primlerin en yüksek tutarının %150’sine ulaşılıncaya kadar devam edilir.

Hasarın meydana gelmesi durumunda, reasüröre isabet eden miktarlar ile sözleşmede belirtilen muafiyet limitinin altında kalan miktarlar dengeleme karşılıklarından indirilemez. Verilen teminat nedeniyle ödenen tazminatlar varsa birinci yıl ayrılan karşılıklardan başlamak üzere ilk giren ilk çıkar yöntemine göre dengeleme karşılıklarından düşülür. Dengeleme karşılıkları, ilişikteki finansal tablolarda uzun vadeli yükümlülükler içerisinde “diğer teknik karşılıklar” hesabında gösterilmiştir. Raporlama dönemi sonu itibarıyla, ilişikteki finansal tablolarda 81.545.727 TL (31 Aralık 2014: 60.549.876 TL) tutarında dengeleme karşılığı ayrılmıştır.

2.28 İlişkili taraflar

Finansal tabloların amacı doğrultusunda aşağıdaki kriterlerden birinin varlığında taraf, Şirket ile ilişkili sayılır:

(a) Söz konusu tarafın, doğrudan ya da dolaylı olarak bir veya birden fazla aracı yoluyla:

• İşletmeyi kontrol etmesi, işletme tarafından kontrol edilmesi ya da işletme ile ortak kontrol altında bulunması (ana ortaklıklar, bağlı ortaklıklar ve aynı iş dalındaki bağlı ortaklıklar dahil olmak üzere);

• Şirket üzerinde önemli etkisinin olmasını sağlayacak payının olması; veya

• Şirket üzerinde ortak kontrole sahip olması;

(b) Tarafın, Şirket’in bir iştiraki olması;

(c) Tarafın, Şirket’in ortak girişimci olduğu bir iş ortaklığı olması;

(d) Tarafın, Şirket’in veya ana ortaklığının kilit yönetici personelinin bir üyesi olması;

(e) Tarafın, (a) ya da (d) de bahsedilen herhangi bir bireyin yakın bir aile üyesi olması;

(f) Tarafın; kontrol edilen, ortak kontrol edilen ya da önemli etki altında veya (d) ya da (e)’de bahsedilen herhangi bir bireyin doğrudan ya da dolaylı olarak önemli oy hakkına sahip olduğu bir işletme olması;

(g) Tarafın, işletmenin ya da işletme ile ilişkili taraf olan bir işletmenin çalışanlarına işten ayrılma sonrasında sağlanan fayda planları olması.

İlişkili taraflarla yapılan işlem ilişkili taraflar arasında kaynakların, hizmetlerin ya da yükümlülüklerin bir bedel karşılığı olup olmadığına bakılmaksızın transferidir.

Olağan faaliyetler nedeniyle ilişkili taraflarla bazı iş ilişkilerine girilebilir.

2.29 Hisse başına kazanç

Hisse başına kazanç, Şirket’in dönem net kârının, dönemin ağırlıklı ortalama hisse senedi sayısına bölünmesi ile hesaplanmıştır. Türkiye’de firmalar mevcut sermayedarların payı oranında dağıtmak suretiyle geçmiş yıllar kârlarından sermaye artışı (“Bedelsiz Hisseler”) yapabilirler. Hisse başına kazanç hesaplamasında bedelsiz hisseler ihraç edilmiş hisseler olarak değerlendirilmektedir. Buna göre, bu hesaplamalarda kullanılan ağırlıklı ortalama hisse sayısı, söz konusu hisse senedi dağıtımlarının geçmişe dönük etkileri de dikkate alınarak bulunmuştur.

140






Şirket’in raporlama dönemi sonu itibarıyla finansal pozisyonu hakkında ilave bilgi sağlayan raporlama dönemi sonrası olaylar (raporlama döneminden sonra ortaya çıkan ve düzeltme kaydı gerektiren olaylar) finansal tablolara yansıtılır. Raporlama döneminden sonra ortaya çıkan ve düzeltme kaydı gerektirmeyen önemli olaylar ise dipnotlarda belirtilir.

2.31 Henüz uygulanmayan yeni standart ve yorumlar

31 Aralık 2015 tarihinde sona eren hesap dönemi itibarıyla henüz yürürlüğe girmemiş olan ve ilişikteki finansal tabloların hazırlanmasında uygulanmamış olunan yeni standartlar, standartlara ve yorumlara yapılan bir takım güncellemeler bulunmaktadır. Bu yeni standartlar ve standartlara güncellemelerin TFRS 9 dışında Şirket’in finansal tablolarına önemli bir etkisinin olması beklenmemektedir.

TFRS 9 Finansal Araçlar - Sınıflandırma ve Ölçümleme

Aralık 2012’de yayınlanan değişiklikle yeni standart, 1 Ocak 2018 tarihi ve sonrasında başlayan yıllık hesap dönemleri için geçerli olacaktır. TFRS 9 Finansal Araçlar standardının ilk safhası finansal varlıkların ve yükümlülüklerin ölçülmesi ve sınıflandırılmasına ilişkin yeni hükümler getirmektedir. TFRS 9’da yapılan değişiklikler esas olarak finansal varlıkların sınıflama ve ölçümünü ve gerçeğe uygun değer farkı kâr veya zarara yansıtılarak ölçülen olarak sınıflandırılan finansal yükümlülüklerin ölçümünü etkileyecektir ve bu tür finansal yükümlülüklerin gerçeğe uygun değer değişikliklerinin kredi riskine ilişkin olan kısmının diğer kapsamlı gelir tablosunda sunumunu gerektirmektedir. Standardın erken uygulanmasına izin verilmektedir. Şirket, standardın finansal durumu ve performansı üzerine etkilerini değerlendirmektedir.

3 Önemli muhasebe tahminleri ve hükümleri

Bu bölümde verilen notlar, 4.1 - Sigorta riskinin yönetimi ve 4.2 - Finansal riskin yönetimi’ne ilişkin verilen açıklamalara ilave olarak sağlanmıştır.

Finansal tabloların hazırlanması, raporlanan aktif ve pasif tutarlarını, gelir ve giderleri ve muhasebe ilkelerinin uygulanmasını etkileyecek bazı tahmin ve yorumların yapılmasını gerektirmektedir. Fiili sonuçlar cari tahminlerden farklı olabilir.

Tahminler ve tahminlerin temelini teşkil eden varsayımlar sürekli olarak gözden geçirilmektedir. Muhasebe tahminlerindeki güncellemeler tahminlerin güncellemesinin yapıldığı dönemde ve bu güncellemelerden etkilenen müteakip dönemlerde kayıtlara alınır.

Özellikle, ilişikteki finansal tablolarda sunulan tutarlar üzerinde en fazla etkisi olan, önemli tahminlerdeki belirsizliklere ve kritik olan yorumlara ait bilgiler aşağıdaki notlarda açıklanmıştır.

Not 4.1 - Sigorta riskinin yönetimi

Not 4.2 - Finansal riskin yönetimi

Not 10 - Reasürans varlıkları ve yükümlülükleri

Not 11 - Finansal varlıklar

Not 12 - Kredi ve alacaklar

Not 17 - Sigorta yükümlülükleri ve reasürans varlıkları

Not 17 - Ertelenmiş üretim komisyonları

Not 19 - Ticari ve diğer borçlar, ertelenmiş gelirler

Not 21 - Ertelenmiş vergiler

Not 23 - Diğer yükümlülükler ve masraf karşılıkları


141



4 Sigorta riskinin ve finansal riskin yönetimi

4.1 Sigorta riskinin yönetimi

Sigorta riski, gerçekleşme ihtimali bulunan olaylara teminat verme sürecinde sigortacılık tekniğinin doğru ve etkin olarak uygulanamamasından kaynaklanabilecek risktir. Riskin seçiminden ve seçilen riske verilecek teminatın kapsamının, koşullarının ve fiyatının hatalı belirlenmesinden ya da sigortalılara verilen teminatların, hangilerinin, hangi tutara kadar Şirket bünyesinde tutulacağının ve devredilmesine karar verilenlerin hangi koşullarda, kimlere devredileceğinin hatalı belirlenmesinden kaynaklanmaktadır.

Sigorta sözleşmelerinden kaynaklanan risklerin yönetilmesindeki amaç ve bu risklerin azaltılmasına ilişkin politikalar

Faaliyetler sırasında karşılaşılabilecek riskler, Şirket Yönetim Kurulu tarafından onaylanarak yürürlüğe giren ve temel belge niteliğinde olan “Risk Yönetimi Politikaları” çerçevesinde yönetilmektedir. Risk yönetimi politikalarının temel amacı, risk ölçme, değerlendirme ve kontrol usullerinin saptanması ve nihai olarak Şirket’in aktif kalitesi ile belirli bir getiri karşılığında üstlenmeyi göze aldığı risk düzeyinin, sigortacılık mevzuatının öngördüğü sınırlar ve Şirket’in risk toleransı ile uyumunun sağlanmasıdır. Nihai amacın gerçekleştirilmesi; sigortacılık faaliyetinden kaynaklanan riskin seçiminde, riske ilişkin tam ve doğru bilgi edinme yoluyla riskin kalitesinin önemle gözetilmesi, risk portföyü hasar frekansı ile hasar şiddetlerinin etkin olarak izlenmesi, treteler, ihtiyari reasürans ve koasürans anlaşmaları gibi riskin devrine ilişkin araçlar ile risk limitleri gibi risk yönetimi araçlarının etkin biçimde kullanılması yolları ile sağlanmaktadır.

Risk toleransı, Şirket’in uzun vadeli stratejileri, özkaynak olanakları, sağlanacak getiriler ile genel ekonomik beklentiler dikkate alınarak Yönetim Kurulu tarafından belirlenir ve risk limitleri ile ifade edilir. Sigortalama sürecinde yetki limitleri; poliçe üretimi aşamasında, acentelere, bölge müdürlüklerine, teknik müdürlüklere, genel müdür yardımcılarına ve Üst Kurula branşlar, kabulü mümkün olmayan ya da ön izin ile mümkün olabilecek özel riskler, teminat kapsamları ve coğrafi bölgeler bazında verilen risk kabul yetkileri ile hasar tazminatlarının ödenmesi aşamasında, bölge müdürlüklerine, hasar yönetimi müdürlüğüne, oto hasar müdürlüğüne ve genel müdür ve yardımcılarından oluşan Hasar Kuruluna verilen hasar ödeme yetki limitleridir.

Risk kabulü her halükarda ihtiyatlılık prensipleri çerçevesinde teknik kâr beklentisine göre yapılır. Poliçe teminat kapsamı, koşulu ve fiyatı bu beklentiye yönelik olarak oluşturulur.

Sigortalama sürecinin başlangıcını oluşturan poliçelendirme işlemlerini yerine getiren tüm yetki sahiplerinin, Şirket’in ilgili işlemden doğan riskleri kabullenmesinin uygun olacağına kani ve bu kanaate ulaşmasına yetecek tüm istihbarı bilgiyi temin etmiş olması esastır. Diğer taraftan risk kabul kararı, verilecek teminatın reasürörlere ve/veya koasürörlere devri imkanı ve koşullarının irdelenmesi ile olanaklı hale gelmektedir.

Taşınılan sigorta risklerinin Şirket’in mali bünyesini tahrip edici nitelikteki zararlara sebebiyet vermesinin önüne geçilmesi, taşınılan risklerin Şirket’in risk toleransı ve öz kaynak olanaklarının üstünde kalan kısmının, treteler, ihtiyari reasürans ve koasürans anlaşmaları yoluyla reasürörlere/koasürörlere devri ile sağlanır. Reasürans korumasının kapsamı ve koşulları her sigorta branşının kendine özgü yapısı dikkate alınarak belirlenir.

Sigorta riskleri genel olarak, deprem ve sair katastrofik riskler dışında normal bir faaliyet döneminde telafi edilemeyecek büyüklükte zararlara yol açabilecek nitelik taşımamaktadır. Bu itibarla, sigorta riski açısından yüksek derecede duyarlılık deprem ve sair katastrofik riskler için söz konusudur.

Deprem ve sair katastrofik risklerden kaynaklanabilecek tazminat tutarlarının, yapılmış olan hasar fazlası anlaşmalarının üst limitlerinin üzerinde gerçekleşmesi durumu Şirket’in birincil derecedeki sigortacılık riski olarak öne çıkmakta ve ihtiyatlı bir yaklaşımla yönetilmektedir. Hasar fazlası anlaşmaları üst limiti, olası İstanbul depreminin şiddeti ve oluşturacağı zarar ihtimali bakımından öngörülen en kötü senaryo tahtında ve uluslararası kabul görmüş deprem modellemeleri vasıtasıyla belirlenmektedir. Şirketin katastrofik riskler için aldığı toplam koruma tutarı en az 1000 yılda bir meydana gelecek düzeyde bir deprem için öngörülen tazminat tutarı dikkate alınarak belirlenmektir.

142





Sigorta riski yoğunlaşmaları

Şirket’in branşlar bazında sigortacılık riski yoğunlaşması brüt ve net (reasürans sonrası) olarak aşağıdaki tabloda özetlenmiştir:

Toplam hasar yükümlülüğü (*)

31 Aralık 2015

Brüt toplam hasar

yükümlülüğü

Toplam hasaryükümlülüğü reasürör payı

Net toplamhasar

yükümlülüğüKara araçları sorumluluk 792.901.221 (19.137.207) 773.764.014Genel sorumluluk 362.417.122 (71.333.402) 291.083.720Yangın ve doğal afetler 325.947.406 (233.078.873) 92.868.533Genel zararlar 135.123.261 (98.567.511) 36.555.750Kara araçları 121.797.869 489.732 122.287.601Su araçları 44.281.777 (28.552.564) 15.729.213Nakliyat 36.165.288 (23.526.688) 12.638.600Kaza 23.179.924 (4.057.472) 19.122.452Finansal kayıplar 13.682.143 (12.926.920) 755.223Hava araçları sorumluluk 11.311.404 (715.949) 10.595.455Hava araçları 6.676.863 (1.487.700) 5.189.163Hastalık-sağlık 2.435.130 (163.213) 2.271.917Kredi 2.257.355 (13.000) 2.244.355Hukuksal koruma 801.653 (107) 801.546Toplam 1.878.978.416 (493.070.874) 1.385.907.542


31 Aralık 2014

Brüt toplam hasar

yükümlülüğü


Net toplamhasar

yükümlülüğüKara araçları sorumluluk 536.683.814 (16.321.658) 520.362.156Genel sorumluluk 302.883.129 (35.816.816) 267.066.313Yangın ve doğal afetler 126.898.890 (67.749.236) 59.149.654Genel zararlar 68.615.172 (41.639.167) 26.976.005Kara araçları 83.781.790 1.274.635 85.056.425Su araçları 35.733.940 (18.673.835) 17.060.105Nakliyat 19.805.194 (13.706.887) 6.098.307Hava araçları 28.943.534 (20.172.876) 8.770.658Finansal kayıplar 17.017.918 (15.402.033) 1.615.885Kaza 15.096.696 (1.291.762) 13.804.934Hava araçları sorumluluk 4.955.110 (59.627) 4.895.483Hastalık-sağlık 1.936.936 (53.446) 1.883.490Kredi 759.191 (186.986) 572.205Hukuksal koruma 876.450 31 876.481Toplam 1.243.987.764 (229.799.663) 1.014.188.101

(*) Toplam hasar yükümlülüğü, fiilen gerçekleşmiş tahmini tazminat bedellerini, indirilmiş davalı muallaklar tutarlarını ve gerçekleşmiş ancak rapor edilmemiş tazminat bedellerini içermektedir.


143



Şirket’in hasarın oluştuğu coğrafi bölgeye göre sigorta riski yoğunlaşması brüt ve net (reasürans sonrası) olarak aşağıdaki tabloda özetlenmiştir:


31 Aralık 2015Brüt toplam

hasar yükümlülüğüToplam hasar yükümlülüğü

reasürör payıNet toplam

hasar yükümlülüğü

Türkiye 1.443.297.017 (463.960.502) 979.336.515Avrupa 1.493.087 (68.658) 1.424.429Afrika 233.465 (156.388) 77.077Asya 107.555 -- 107.555Toplam 1.445.131.124 (464.185.548) 980.945.576

Toplam hasar yükümlülüğü31 Aralık 2015

Brüt toplam hasar yükümlülüğü

Toplam hasar yükümlülüğü reasürör payı

Net toplam hasar yükümlülüğü

Marmara Bölgesi 1.137.664.480 (412.169.503) 725.494.977İç Anadolu Bölgesi 74.902.822 (3.465.073) 71.437.749Ege Bölgesi 53.281.050 (3.272.023) 50.009.027Akdeniz Bölgesi 52.863.005 (7.216.702) 45.646.303G. Doğu Anadolu Bölgesi 40.096.870 (9.169.708) 30.927.162Karadeniz Bölgesi 42.423.121 (16.263.951) 26.159.170Doğu Anadolu Bölgesi 42.065.669 (12.403.542) 29.662.127Toplam 1.443.297.017 (463.960.502) 979.336.515

(*) Toplam hasar yükümlülüğü, fiilen gerçekleşmiş tahmini tazminat bedellerini içermektedir. 483.809.233 TL tutarındaki brüt gerçekleşmiş ancak rapor edilmemiş hasar ve tazminat bedeli, hasarın oluştuğu coğrafi bölgeye göre dağıtımı yapılamayan 54.901.010 TL tutarındaki trete işleri ve (104.862.951) TL tutarında davalı sürecindeki dosyalardan tenzil edilen muhtemel gelirler hariçtir.






Türkiye 945.064.232 (221.076.633) 723.987.599Avrupa 1.905.186 (566.539) 1.338.647Amerika 156.303 (95.322) 60.981Asya 224.723 (4.829) 219.894Toplam 947.350.444 (221.743.323) 725.607.121





Marmara Bölgesi 522.387.693 (121.442.279) 400.945.414İç Anadolu Bölgesi 137.929.862 (43.864.250) 94.065.612Ege Bölgesi 73.890.193 (11.987.253) 61.902.940Akdeniz Bölgesi 68.908.939 (10.656.183) 58.252.756G. Doğu Anadolu Bölgesi 43.207.867 (7.764.575) 35.443.292Karadeniz Bölgesi 34.487.066 (2.878.530) 31.608.536Doğu Anadolu Bölgesi 64.252.612 (22.483.563) 41.769.049Toplam 945.064.232 (221.076.633) 723.987.599


144





Branşlar itibarıyla verilen sigorta teminatı tutarı


Kara araçları sorumluluk 5.815.758.509.513 4.654.710.390.062Hastalık-sağlık 127.386.361.920 151.297.301.000Yangın ve doğal afetler 113.337.662.301 96.950.579.558Kaza 108.257.529.723 96.127.353.408Genel sorumluluk 46.994.504.007 59.258.632.580Genel zararlar 46.367.784.061 37.012.012.369Kara araçları 46.280.638.734 40.623.491.870Nakliyat 17.497.239.726 14.331.713.699Hava araçları sorumluluk 5.194.503.027 5.324.064.633Hukuksal koruma 4.776.739.825 4.184.780.935Su araçları 2.115.462.411 1.904.293.907Finansal kayıplar 707.337.973 469.945.601Hava araçları 570.396.075 429.356.389Toplam (*) 6.335.244.669.296 5.162.623.916.011

(*) Reasürör payı ve SGK payı düşülmüş net tutarlar

4.2 Finansal riskin yönetimi

Giriş ve genel açıklamalar

Bu not, aşağıda belirtilenlerin her biri için Şirket’in maruz kaldığı riskleri, risklerini yönetmek ve ölçmek için uyguladığı politikaları prosedürlerin, amaçlarını ve sermaye yönetimi ile ilgili bilgileri göstermektedir. Şirket finansal araçların kullanımından kaynaklanan aşağıdaki risklere maruz kalmaktadır:

• kredi riski

• likidite riski

• piyasa riski

Risk yönetimi yapısının tesis edilmesi ve gözetimindeki tüm sorumluluk Yönetim Kurulu’ndadır. Risk yönetimi sistemini tasarlamak ve uygulamak, risk yönetimi politikalarını ve uygulama usullerini belirlemek, risk yönetimi politika ve usullerinin uygulanmasını ve bunlara uyulmasını sağlamak Risk Yönetimi ve İç Kontrol Müdürlüğü’nün görevleri arasındadır. Risk Yönetimi ve İç Kontrol Müdürlüğü faaliyetleri doğrudan Genel Müdür tarafından sevk ve idare edilir. Yönetim Kurulu risk yönetimi sisteminin etkinliğini Şirket’in Teftiş Kurulu Başkanlığı aracılığıyla denetlemektedir.

Şirket’in risk yönetim politikaları ve bunlara ilişkin uygulama usulleri Yönetim Kurulu tarafından oluşturularak yürürlüğe konulan ve üst düzey yönetim tarafından uygulanan yazılı standartları ihtiva etmektedir. Bu politikalar, risk yönetimi fonksiyonunun organizasyonunu ve kapsamını, risklerin ölçülme usullerini, Yönetim Kurulu’nun, üst yönetimin ve tüm çalışanların görev ve sorumluluklarını, risk limitlerinin saptanma usullerini, limit ihlallerinin oluşması durumunda izlenecek yolları, çeşitli olay ve durumlarda verilmesi zorunlu onay ve teyitleri içeren genel nitelikli standartlardır.


145



Kredi riski

Kredi riski en basit şekilde karşı tarafın üzerinde mutabık kalınan sözleşme şartlarına uygun olarak yükümlülüklerini yerine getirememe olasılığı olarak tanımlanır. Şirket’in kredi riskine maruz kaldığı başlıca bilanço kalemleri aşağıdaki gibidir:

• bankalar

• diğer nakit ve nakit benzeri varlıklar

• satılmaya hazır finansal varlıklar (hisse senetleri hariç)

• alım-satım amaçlı finansal varlıklar (hisse senetleri hariç)

• vadeye kadar elde tutulacak finansal varlıklar

• sigortalılardan prim alacakları

• acentelerden alacaklar

• reasürörlerden komisyon ve ödenen hasarlarla ilgili alacaklar

• sigorta yükümlülüklerinden kaynaklanan reasürans payları

• ilişkili taraflardan alacaklar

• diğer alacaklar

Sigorta riskini yönetmede en yaygın yöntem reasürans sözleşmesi yapmaktır. Fakat reasürans sözleşmesi yoluyla sigorta riskinin devredilmesi, ilk sigorta yapan olarak Şirket’in yükümlülüğünü ortadan kaldırmamaktadır. Eğer reasürans şirketi hasarı ödemezse, Şirket’in poliçe sahibine karşı olan sorumluluğu devam eder. Şirket, reasürans şirketinin güvenilirliğini, yıllık yapılan sözleşme öncesi söz konusu şirketin finansal durumunu inceleyerek değerlendirmektedir.

Kredi riskine maruz varlıkların defter değerleri aşağıdaki tabloda gösterilmiştir.


Nakit ve nakit benzeri varlıklar (Not 14) 2.305.010.933 1.606.182.886Esas faaliyetlerden alacaklar (Not 12) 928.282.683 797.454.113Finansal varlıklar (Not 11) (*) 562.261.032 539.941.067Muallak tazminat karşılığındaki reasürör payı (Not 10), (Not 17) 493.070.874 229.799.663Peşin ödenen vergiler ve fonlar (Not 19) 22.398.667 1.848.492Diğer alacaklar (Not 12) 12.586.556 5.321.041Gelir tahakkukları (Not 12) 5.577.825 2.733.430Diğer cari varlıklar (Not 12) 257.186 169.734Toplam 4.329.445.756 3.183.450.426

(*) 118.551.481 TL tutarındaki hisse senetleri dâhil edilmemiştir (31 Aralık 2014: 104.126.890 TL).

146





31 Aralık 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibarıyla, esas faaliyetlerden alacakların yaşlandırması ve ayrılan karşılıklar aşağıdaki gibidir:

31 Aralık 2015 31 Aralık 2014Brüt tutar Ayrılan karşılık Brüt tutar Ayrılan karşılık

Vadesi gelmemiş alacaklar 662.243.535 -- 583.917.123 --Vadesi 0-30 gün gecikmiş alacaklar 90.517.564 -- 89.759.753 --Vadesi 31-60 gün gecikmiş alacaklar 16.577.325 -- 13.190.866 --Vadesi 61-90 gün gecikmiş alacaklar 5.602.047 -- 3.147.750 --Vadesi 90 günden fazla gecikmiş alacaklar (*) 154.676.931 (150.758.235) 116.737.854 (113.380.507)Toplam (**) 929.617.402 (150.758.235) 806.753.346 (113.380.507)

(*) Hazine Müsteşarlığı’nın 3 Şubat 2005 tarih ve B.02.1.HM.O.SGM.0.3.1/01/05 no.’lu yazısı uyarınca rücu işlemlerinin dava/icra yoluyla yapılması durumunda ilgili tutarlar finansal tablolarda esas faaliyetlerden kaynaklanan şüpheli alacaklar hesabında takip edilmekte, aynı tutarda şüpheli alacaklar karşılığı ayrılmaktadır. İlgili tutarlar yukarıdaki tabloda ‘vadesi 90 günden fazla gecikmiş alacaklar’ satırında gösterilmiştir.(**) Finansal tablolarda belirtilen sigortacılık ve reasürans faaliyetlerinden alacaklar bakiyesinde 929.617.402 TL (31 Aralık 2014: 806.753.346 TL) tutarının haricinde aracılar kanalıyla tahsil edilip Şirket’e henüz devredilmemiş 108.102.177 TL (31 Aralık 2014: 81.109.551 TL) ve rücu-sovtaj alacağı olarak 49.626.517 TL (31 Aralık 2014: 30.648.790 TL) bulunmakta olup kanuni takibe konu olmamış vadesi şahıslarda 4 ay, şirketlerde ise 6 aydan fazla gecikmiş 8.305.178 TL (31 Aralık 2014: 7.677.067 TL) tutarında rücu alacak karşılığı dahil edilmemiştir.

Sigortacılık faaliyetlerinden ve esas faaliyetlerden kaynaklanan şüpheli alacak karşılığının dönem içindeki hareketi aşağıdaki gibidir:


Dönem başı sigortacılık faaliyetlerinden alacaklar karşılığı 113.380.507 102.829.158Dönem içinde yapılan tahsilatlar (348.983) (1.071.425)Dönem içinde ayrılan değer düşüklüğü karşılıkları (Not 47) 748.206 2.518.673Dönem içinde rücu alacakları için ayrılan şüpheli alacaklar karşılıkları (Not 47) 36.978.505 9.104.101Dönem sonu sigortacılık faaliyetlerinden alacaklar karşılığı 150.758.235 113.380.507

Likidite riski

Likidite riski, Şirket’in nakit çıkışlarını tam olarak ve zamanında karşılayacak düzeyde ve nitelikte nakit mevcuduna sahip bulunmaması nedeniyle maruz kalabileceği zarar ihtimalidir.

Likidite riskinin yönetimi

Likidite riskinden korunmak amacıyla varlık ve yükümlülükler arasında vade uyumunun sağlanması gözetilmekte, ortaya çıkabilecek likidite ihtiyacının eksiksiz bir biçimde sağlanabilmesi amacıyla likit değerler muhafaza edilmektedir.


147



Parasal varlık ve yükümlülüklerin kalan vade dağılımları:

31 Aralık 2015 Kayıtlı değeri 1 aya kadar 1 - 3 ay 3 - 6 ay 6 - 12 ay 1 yıldan uzun Vadesiz

Nakit ve nakit benzeri varlıklar 2.304.904.212 757.875.875 1.537.438.950 -- -- -- 9.589.387

Finansal varlıklar 680.812.513 11.888.027 22.176.537 13.944.222 72.233.650 304.131.367 256.438.710

Esas faaliyetlerden alacaklar 928.282.683 81.504.262 345.748.838 407.774.676 82.529.424 10.725.483 --

Diğer alacaklar ve cari varlıklar 12.228.636 4.260.956 1.111.564 1.612.816 3.035.319 2.207.981 --

Gelir tahakkukları 5.577.825 -- 1.348.196 -- -- 4.229.629 --

Toplam parasal varlıklar 3.931.805.869 855.529.120 1.907.824.085 423.331.714 157.798.393 321.294.460 266.028.097

Sigortacılık teknik karşılıkları (*) 1.385.907.542 193.379.758 386.759.515 157.100.713 146.675.348 501.992.208 --

Esas faaliyetlerden borçlar 339.189.344 108.657.637 41.382.701 70.857.244 118.291.762 -- --

Diğer borçlar 60.481.800 22.649.598 34.654.641 -- -- 3.177.561 --

Ödenecek vergi ve benzeri diğer yükümlülükler ile karşılıkları 37.088.955 37.088.955 -- -- -- -- --

Finansal borçlar 210.669.647 210.669.647 -- -- -- -- --

Diğer risklere ilişkin karşılıklar ve gider tahakkukları 51.247.452 -- 17.120.234 9.759.024 7.690.111 16.678.083 --

Toplam parasal yükümlülükler 2.084.584.740 572.445.595 479.917.091 237.716.981 272.657.221 521.847.852

(*) Muallak tazminat karşılıkları tahmin edilen ödeme tarihleri göz önüne alınarak vade dağılımına tabi tutulmuş olup muallak tazminat karşılıklarının tamamı ilişikteki finansal tablolarda kısa vadeli yükümlülükler içinde gösterilmiştir.


Nakit ve nakit benzeri varlıklar 1.606.048.714 563.509.281 960.079.777 82.459.656 -- -- --



Diğer alacaklar ve cari varlıklar 4.962.323 2.949.214 718.715 431.465 862.929 -- --

Gelir tahakkukları 2.733.430 -- 1.250.015 1.483.415 -- -- --




Diğer borçlar 47.561.333 18.251.375 26.393.381 -- -- 2.916.577 --


Diğer risklere ilişkin karşılıklar ve gider tahakkukları 47.233.313 -- 3.356.650 15.759.247 -- 28.117.416 --

Toplam parasal yükümlülükler 1.438.414.865 274.525.222 381.943.100 215.669.013 194.862.942 371.414.588 --


148





Piyasa riski

Piyasa riski, faiz oranı ve döviz kurları gibi piyasa fiyatlarında olabilecek değişikliklerin Şirket’in gelirini veya elinde bulundurduğu finansal araçların değerini etkileme riskidir. Piyasa riski yönetiminin amacı, risk kârlılığının optimize edilerek, piyasa riski tutarının kabul edilebilir parametrelerde kontrol edilebilmesidir.

Kur riski

Şirket dövize dayalı yapılan sigortacılık ve reasürans faaliyetleri sebebiyle kur riskine maruz kalmaktadır.

Yabancı para işlemlerinden doğan kur farkı gelirleri ve giderleri işlemin yapıldığı dönemde kayıtlara intikal ettirilmiştir. Dönem sonlarında, yabancı para işlemlerinin kaydedildiği aktif ve pasif hesapların bakiyeleri, dönem sonu Türkiye Cumhuriyet Merkez Bankası (“TCMB”) döviz alış kurlarından değerlemeye tabi tutularak TL’ye çevrilmiş ve oluşan kur farkları kambiyo işlemleri kârı ve zararı olarak kayıtlara yansıtılmıştır.

Şirket’in maruz kaldığı kur riskine ilişkin detaylar ilişikteki tabloda verilmiştir:

31 Aralık 2015 ABD Doları Avro Diğer para birimleri Toplam

Esas faaliyetlerden alacaklar 185.603.152 59.359.667 3.747.550 248.710.369Finansal varlıklar 17.469.980 11.206.804 -- 28.676.784Nakit ve nakit benzeri varlıklar 174.413.814 7.810.072 2.552.838 184.776.724Toplam yabancı para varlıklar 377.486.946 78.376.543 6.300.388 462.163.877

Sigortacılık teknik karşılıkları 126.270.805 32.537.953 1.139.896 159.948.654Esas faaliyetlerden borçlar 129.628.522 8.029.263 (158.758) 137.499.027Toplam yabancı para yükümlülükler 255.899.327 40.567.216 981.138 297.447.681

Bilanço pozisyonu 121.587.619 37.809.327 5.319.250 164.716.196


Esas faaliyetlerden alacaklar 170.593.626 44.519.657 5.389.927 220.503.210Finansal varlıklar -- 12.320.065 -- 12.320.065Nakit ve nakit benzeri varlıklar 120.322.331 2.232.333 987.046 123.541.710Toplam yabancı para varlıklar 290.915.957 59.072.055 6.376.973 356.364.985

Sigortacılık teknik karşılıkları 91.396.977 24.659.552 691.344 116.747.873Esas faaliyetlerden borçlar 111.938.980 9.454.831 -- 121.393.811Toplam yabancı para yükümlülükler 203.335.957 34.114.383 691.344 238.141.684


Yukarıdaki tablonun değerlendirilebilmesi amacıyla ilgili yabancı para tutarlarının TL karşılıkları gösterilmiştir.

Dövize dayalı teknik karşılıklar herhangi bir kur belirtilmemişse 31 Aralık 2015 tarihli TCMB döviz satış kuru (31 Aralık 2014: TCMB satış kuru) ile değerlenirken diğer dövize dayalı işlemler, işlem tarihindeki geçerli kurlar esas alınarak muhasebeleştirilip, raporlama dönemi sonu itibarıyla yabancı para cinsinden aktif ve pasif kalemler 31 Aralık 2015 tarihli TCMB alış kurları (31 Aralık 2014: TCMB alış kurları) ile değerlenmiştir.


149



Maruz kalınan kur riski

31 Aralık 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibarıyla yabancı para bakiyelerin çevriminde kullanılan kurlar aşağıdaki gibidir:

ABD Doları Avro

31 Aralık 2015 2,9076 3,177631 Aralık 2014 2,3189 2,8207

TL’nin aşağıdaki para birimlerine karşılık yüzde 10 değer kaybı dolayısıyla 31 Aralık 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihlerinde sona eren hesap dönemlerinde özkaynaklarda ve gelir tablosunda (vergi etkisi hariç) oluşacak değişim aşağıdaki tabloda gösterilmiştir. Bu analiz tüm diğer değişkenlerin, özellikle faiz oranlarının, sabit kaldığı varsayımıyla hazırlanmıştır. TL’nin ilgili para birimlerine karşı yüzde 10 değer kazanması durumunda etki aynı tutarda fakat ters yönde olacaktır.

31 Aralık 2015 31 Aralık 2014Gelir tablosu Özkaynak (*) Gelir tablosu Özkaynak (*)

ABD Doları 12.099.615 12.158.762 8.758.000 8.758.000Avro 3.780.933 3.780.933 2.495.767 2.495.767Diğer 531.925 531.925 568.563 568.563Toplam, net 16.412.473 16.471.620 11.822.330 11.822.330

(*) Özkaynak etkisi, TL’nin ilgili yabancı para birimlerine karşı %10’luk değer kaybından dolayı oluşacak gelir tablosu etkisini de içermektedir.

Maruz kalınan faiz oranı riski

Alım-satım amaçlı olmayan portföylerin maruz kaldığı temel risk, piyasa faiz oranlarındaki değişim sonucu, finansal varlıklardan ileride elde edilecek nakit akımlarında meydana gelecek dalgalanma ve finansal varlıkların gerçeğe uygun değerlerindeki azalma sonucu oluşacak zarardır. Faiz oranı riskinin yönetimi faiz oranı aralığının izlenmesi ve yeniden fiyatlandırma bantları için önceden onaylanmış limitlerin belirlenmesi ile yapılmaktadır.

Raporlama dönemi sonu itibarıyla, Şirket’in faiz getirili ve faiz götürülü finansal varlık ve yükümlülüklerinin faiz profili aşağıdaki tabloda detaylandırılmıştır:


Sabit faizli finansal varlıklar/(yükümlülükler):Bankalar (Not 14) 1.928.245.489 1.350.525.371Diğer finansal yükümlülükler (210.669.647) --Satılmaya hazır finansal varlıklar - devlet borçlanma senetleri (Not 11) 310.377.056 260.405.699Satılmaya hazır finansal varlıklar - özel sektör borçlanma senetleri (Not 11) 25.540.683 --Sigorta ve reasürans şirketleri nezdindeki depolar (Not 12) 7.840.311 6.739.965Diğer - finansal varlıklar (Not 11) 11.888.027 5.887.281Diğer finansal yükümlülükler (210.669.647) --

Değişken faizli finansal varlıklar:Vadeye kadar elde tutulacak finansal varlıklar - devlet borçlanma senetleri (Not 11) 15.555.214 73.670.047Satılmaya hazır finansal varlıklar - devlet borçlanma senetleri (Not 11) 34.236.829 11.198.005Satılmaya hazır finansal varlıklar - özel sektör borçlanma senetleri (Not 11) 25.877.633 19.993.767Alım satım amaçlı finansal varlıklar - devlet borçlanma senetleri (Not 11) 898.362 900.017

(*) 9.589.387 TL tutarındaki vadesiz bankalar mevduatı dahil edilmemiştir (31 Aralık 2014: 6.208.075 TL).

150





Finansal enstrümanların faize duyarlılığı

Gelir tablosunun faize duyarlılığı, aşağıda varsayılan nispetlerde faiz oranlarındaki değişimin 31 Aralık 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibarıyla portföyde bulunan alım-satım amaçlı ve satılmaya hazır finansal varlıkların gerçeğe uygun değerlerine olan etkisidir. Bu analiz sırasında, diğer değişkenlerin sabit olduğu varsayılmaktadır. Hesaplamalarda söz konusu değişimlerin vergi etkileri dikkate alınmamıştır.

31 Aralık 2015Gelir tablosu Özkaynak (*)

100 bp artış 100 bp azalış 100 bp artış 100 bp azalış

Alım-satım amaçlı finansal varlıklar (1.842) 1.889 (1.842) 1.889Satılmaya hazır finansal varlıklar -- -- (3.958.553) 4.116.851Toplam, net (1.842) 1.889 (3.960.395) 4.118.740

(*) Özkaynak etkisi, faiz oranlarında varsayılan oranlardaki değişimin gelir tablosu üzerindeki etkisini de içermektedir.



Alım-satım amaçlı finansal varlıklar (20.889) 21.616 (20.889) 21.616Satılmaya hazır finansal varlıklar -- -- -- --Toplam, net (20.889) 21.616 (20.889) 21.616


Gerçeğe uygun değer gösterimi

Finansal araçların tahmini gerçeğe uygun değerleri, elde bulunan piyasa verileri kullanılarak ve eğer mümkünse uygun değerleme yöntemleri kullanılarak belirlenmektedir.

Şirket, elinde bulundurduğu menkul kıymetlerini alım-satım amaçlı finansal varlıklar, satılmaya hazır finansal varlıklar ve vadeye kadar elde tutulacak finansal varlıklar olarak sınıflandırmıştır. Alım-satım amaçlı finansal varlıklar ve satılmaya hazır finansal varlıklar ilişikteki finansal tablolarda borsalarda oluşan fiyatlar veya brokerler tarafından açıklanan fiyatlar kullanılmak suretiyle gerçeğe uygun değerleri üzerinden gösterilmişlerdir. Aktif bir piyasada (borsada) işlem görmeyen hisse senetleri ise elde etme maliyetleri üzerinden izlenmekte, bu varlıklar varsa değer azalış karşılıkları düşüldükten sonra maliyet bedelleri ile finansal tablolarda gösterilmektedir. İlişikteki finansal tablolarda etkin faiz yöntemine göre hesaplanan itfa edilmiş maliyet bedelleri üzerinden gösterilen ve 31 Aralık 2015 tarihi itibarıyla defter değeri 15.555.214 TL (31 Aralık 2014: 73.670.047 TL) olan vadeye kadar elde tutulacak finansal varlıkların gerçeğe uygun değeri 14.936.855 TL (31 Aralık 2014: 74.133.508 TL) olarak ölçülmüştür ve gerçeğe uygun değer ölçümü Seviye 1 olarak sınıflandırılmıştır.

Şirket yönetimi diğer finansal varlık ve yükümlülüklerin gerçeğe uygun değerlerinin kayıtlı değerlerinden önemli ölçüde farklı olmadığını tahmin etmektedir.

Hisse senetlerinin gerçeğe uygun değer duyarlılığı

Hisse senedi fiyat riski, hisse senedi endeks seviyelerinin ve ilgili hisse senedinin değerinin değişmesi sonucunda hisse senetlerinin piyasa değerlerinin düşmesi riskidir.


151



İMKB’de işlem gören ve piyasa değerleri ile ölçülen hisse senetlerinin, endekste yaşanması muhtemel %10’luk değer kaybı sonucunda gerçeğe uygun değerlerindeki değişimlerin (tüm diğer değişkenler sabit olmak kaydıyla) Şirket’in kâr/zararı üzerindeki etkisi (vergi etkisi hariç) aşağıdaki gibidir:


Alım-satım amaçlı finansal varlıklar (265.467) (265.467) (303.683) (303.683)Satılmaya hazır finansal varlıklar -- (11.486.174) -- (9.717.561)İştirakler -- (49.528.000) -- (39.140.000)Toplam, net (265.467) (61.279.641) (303.683) (49.161.244)


Gerçeğe uygun değer ile ölçüme ilişkin sınıflandırma

TFRS 7 - Finansal Araçlar: Açıklama standardı finansal tablolarda gerçeğe uygun değerleri üzerinden ölçülerek gösterilen finansal araçların gerçeğe uygun değerlerinin belirlenmesinde kullanılan verilerin önemini yansıtan bir sıra dahilinde sınıflandırılarak gösterilmesini gerektirmektedir. Bu sınıflandırma esas olarak söz konusu verilerin gözlemlenebilir nitelikte olup olmamasına dayanmaktadır. Gözlemlenebilir nitelikteki veriler, bağımsız kaynaklardan edinilen piyasa verilerinin kullanılması; gözlemlenebilir nitelikte olmayan veriler ise Şirket’in piyasa tahmin ve varsayımlarının kullanılması anlamına gelmektedir. Bu şekilde bir ayırım, genel olarak aşağıdaki sınıflamaları ortaya çıkarmaktadır.

1’inci Seviye: Özdeş varlıklar ya da borçlar için aktif piyasalardaki kayıtlı (düzeltilmemiş) fiyatlar;

2’nci Seviye: 1 inci seviyede yer alan kayıtlı fiyatlar dışında kalan ve varlıklar ya da borçlar açısından doğrudan (fiyatlar aracılığıyla) ya da dolaylı olarak (fiyatlardan türetilmek suretiyle) gözlemlenebilir nitelikteki veriler;

3’üncü Seviye: Varlık ya da borçlara ilişkin olarak gözlemlenebilir piyasa verilerine dayanmayan veriler (gözlemlenebilir nitelikte olmayan veriler).

Sınıflandırma, kullanılabilir olması durumunda gözlemlenebilir nitelikteki piyasa verilerinin kullanılmasını gerektirmektedir.

Bu çerçevede gerçeğe uygun değerleri üzerinden ölçülen finansal varlık ve yükümlülüklerin gerçeğe uygun değer sınıflandırması aşağıdaki gibidir:

31 Aralık 20151. Seviye 2. Seviye 3. Seviye Toplam

Finansal varlıklar:İştirakler (Not 9) 495.280.000 -- -- 495.280.000Alım-satım amaçlı finansal varlıklar (Not 11) 96.232.135 -- -- 96.232.135Satılmaya hazır finansal varlıklar (*) (Not 11) 567.990.094 -- 358.464 568.348.558Toplam finansal varlıklar 1.159.502.229 -- 358.464 1.159.860.693


Finansal varlıklar:İştirakler (Not 9) 391.400.000 -- -- 391.400.000Alım-satım amaçlı finansal varlıklar (Not 11) 134.054.733 -- -- 134.054.733Satılmaya hazır finansal varlıklar (*) (Not 11) 432.428.727 -- 3.297.263 435.725.990Toplam finansal varlıklar 957.883.460 -- 3.297.263 961.180.723

(*) 31 Aralık 2015 tarihi itibarıyla, 676.606 TL tutarındaki hisse senetleri halka açık hisse senetleri olmadığı ve güvenilir biçimde gerçeğe uygun değerleri belirlenemediği için maliyet değerleri ile ölçülmüşlerdir (31 Aralık 2014: 617.187 TL).

152





Aşağıdaki tabloda, gerçeğe uygun değer ölçümü Seviye 3 olarak sınıflandırılan satılmaya hazır finansal varlıkların mutabakatı verilmiştir:


Dönem başı satılmaya hazır finansal varlıklar 3.297.263 3.297.263Bedelsiz sermaye artışı 42.626 --Avea İletişim Hizmetleri A.Ş. hisseleri satışı (2.981.425)Dönem sonu satılmaya hazır finansal varlıklar 358.464 3.297.263

Finansal varlıklardan kaynaklanan kazanç ve kayıplar

Gelir tablosunda muhasebeleştirilen finansal kazanç ve kayıplar: 31 Aralık 2015 31 Aralık 2014

Banka mevduatlarından elde edilen faiz gelirleri 168.846.805 99.252.595Kambiyo kârları 109.289.546 59.970.980İştirak gelirleri 18.000.000 16.000.000Satılmaya hazır finansal varlık olarak sınıflandırılmış borçlanma senetlerinden elde edilen gelirler 32.656.433 35.373.747Alım satım amaçlı finansal varlık olarak sınıflandırılmış borçlanma senetlerinden elde edilen gelirler 74.661 75.040Vadeye kadar elde tutulacak finansal varlık olarak sınıflandırılmış borçlanma senetlerinden elde edilen gelirler 3.511.381 10.730.801Satılmaya hazır finansal varlık olarak sınıflandırılmış hisse senetlerinden elde edilen gelirler 12.782.052 10.197.910Alım satım amaçlı finansal varlık olarak sınıflandırılmış hisse senetlerinden elde edilen gelirler 430.223 702.880Satılmaya hazır finansal varlık olarak sınıflandırılmış yatırım fonlarından elde edilen gelirler 498.879 7.810.467Alım satım amaçlı finansal varlık olarak sınıflandırılmış yatırım fonlarından elde edilen gelirler 6.817.395 13.498.121Türev ürünlerden elde edilen gelirler 674.700 205.678Diğer 1.318.055 3.106.153Yatırım gelirleri 354.900.130 256.924.372

Menkul kıymet değer azalışları (2.824.154) (3.509.979)Kambiyo zararları (61.168.299) (49.954.025)Türev ürünler sonucunda oluşan zararlar (74.638) (184.509)Menkul kıymet satış zararları (9.629.064) (7.713.065)Yatırım yönetim giderleri-faiz dahil (939.230) (136.623)Yatırım giderleri (74.635.385) (61.498.201)

Gelir tablosunda muhasebeleştirilen finansal kazanç ve kayıplar, net 280.264.745 195.426.171

Özsermayede muhasebeleştirilen finansal kazanç ve kayıplar: 31 Aralık 2015 31 Aralık 2014

İştiraklerin gerçeğe uygun değerlerinde meydana gelen değişiklikler (Not 15) 115.880.000 23.200.000Satılmaya hazır finansal varlıkların elden çıkarılması sonucu özsermayeden gelir tablosuna aktarılan kazançlar (Not 15) 617.378 (3.609.723)Satılmaya hazır finansal varlıkların gerçeğe uygun değerlerinde meydana gelen değişiklikler (Not 15) (22.500.629) 15.041.450Özsermayede muhasebeleştirilen finansal kazanç ve kayıplar toplamı, net 93.996.749 34.631.727


153



Sermaye yönetimi

Şirket’in başlıca sermaye yönetim politikaları aşağıda belirtilmiştir:

• Hazine Müsteşarlığı tarafından belirlenen sermaye yeterliliği şartlarına uymak

• Şirket’in devamlılığı ilkesi çerçevesinde faaliyetlerinin devamını sağlamak

Hazine Müsteşarlığı tarafından 19 Ocak 2008 tarih ve 26761 sayılı Resmi Gazete’de yayımlanan “Sigorta ve Reasürans ile Emeklilik Şirketlerinin Sermaye Yeterliliklerinin Ölçülmesine ve Değerlendirilmesine İlişkin Yönetmelik” uyarınca 30 Haziran 2015 tarihi itibarıyla Şirket tarafından yapılan hesaplamalarda gerekli özsermaye tutarı 857.574.388 TL olarak belirlenmiştir. Şirket’in ilgili yönetmelik hükümleri uyarınca 31 Aralık 2015 tarihi itibarıyla kabul edilen özsermaye tutarı, 30 Haziran 2015 dönemi itibarıyla hesaplanan gerekli özsermaye tutarının üzerindedir.

5 Bölüm bilgileri

Bir bölüm, Şirket’in ürün veya hizmet üretimiyle (faaliyet bölümleri) ilişkili ayrılabilen bir parçası ya da ürün ve hizmetlerin üretildiği risk ve faydaların diğer bölümlerden ayırt edilebildiği ekonomik çevredir (coğrafi bölüm).

Faaliyet alanı bölümleri

Şirket’in bölümlere göre faaliyet raporlamasına ilişkin bilgiler TFRS 8 - Faaliyet Bölümleri standartı kapsamında bu bölümde açıklanmıştır.

Yangın ve doğal afetler sigortası

Bu sigorta ile yangının, yıldırımın, infilakın veya yangın ve infilak sonucu meydana gelen duman, buhar ve hararetin sigortalı mallarda doğrudan neden olacağı maddi zararlar, sigorta bedeline kadar temin olunmuştur.

Kara araçları sorumluluk sigortası

Şirket, poliçede tanımlanan motorlu aracın işletilmesi sırasında, bir kimsenin ölümüne veya yaralanmasına veya bir şeyin zarara uğramasına sebebiyet vermiş olmasından dolayı, 2918 sayılı Karayolları Trafik Kanunu’na göre işletene düşen hukuki sorumluluğu, zorunlu sigorta limitlerine kadar temin eder.

Araca bağlı olarak çekilmekte olan römork veya yarı römorkların (hafif römorklar dahil) veya çekilen bir aracın sebebiyet vereceği zararlar çekicinin sigortası kapsamındadır. Ancak, insan taşımada kullanılan römorklar, bunlar için poliçede özel şartları belirtilecek ek bir sorumluluk sigortası sağlanmış olması kaydıyla teminata dahil olur.

Meydana gelen bir kazada zararın önlenmesi ve azaltılması amacıyla, sigorta ettirenin yapacağı makul ve zorunlu masraflar Şirket tarafından karşılanır. Bu sigorta işletenin (sigorta ettirenin) haksız taleplere karşı savunmasını da temin eder.

Kara araçları (Kasko) sigortası

Kasko Sigortası; aracı, aşağıda yazılı tehlikelerin biri veya birkaçına karşı teminat altına alır. Poliçede belirtilmeleri koşuluyla, aracın standardının dışında yer alan her türlü aksesuar ve ses, iletişim, görüntü cihazları da sigorta kapsamı içindedir.

• Aracın karayolunda kullanılabilen motorlu, motorsuz taşıtlarla müsademesi,

• Gerek hareket gerek durma halinde iken sigortalının veya aracı kullananın iradesi dışında araca ani ve harici etkiler neticesinde sabit veya hareketli bir cismin çarpması veya aracın böyle bir cisme çarpması, devrilmesi, düşmesi, yuvarlanması gibi kazalar,

• Üçüncü kişilerin kötü niyet veya muziplikle yaptıkları hareketler,

• Aracın yanması,

• Aracın çalınması veya çalınmaya teşebbüs edilmesi.

154





Hastalık - Sağlık sigortası

Hastalık - Sağlık sigortası, sigortalıların sigorta süresi içinde hastalanmaları ve/veya herhangi bir kaza sonucu yaralanmaları halinde tedavileri için gerekli masrafları ile varsa gündelik tazminatları, bu genel şartlarla varsa özel şartlar çerçevesinde poliçede yazılı meblağlara kadar temin eder. Sigortanın coğrafi sınırları poliçede belirtilir.

Coğrafi bölümlere göre raporlama

Şirket’in faaliyet gösterdiği ana coğrafi alan Türkiye olduğu için coğrafi bölümlere göre raporlama sunulmamıştır.

Kara araçları sorumluluk

Hastalık/Sağlık

Kara araçları

Yangın ve doğal afetler Diğer Dağıtılmayan Toplam

1 Ocak - 31 Aralık 20151- Kazanılmış primler (reasürör payı düşülmüş olarak) 762.001.651 290.123.192 791.787.471 242.188.093 435.253.878 -- 2.521.354.2851.1- Yazılan primler (reasürör payı düşülmüş olarak) 933.836.452 301.804.016 843.260.116 261.519.107 439.337.763 -- 2.779.757.4541.2- Kazanılmamış primler karşılığında değişim (reasürör payı ve devreden kısım düşülmüş olarak) (171.834.801) (11.680.824) (51.472.645) (19.331.014) (37.978.017) -- (292.297.301)1.3- Devam eden riskler karşılığında değişim (reasürör payı ve devreden kısım düşülmüş olarak) -- -- -- -- 33.894.132 -- 33.894.1322- Diğer teknik gelirler (reasürör payı düşülmüş olarak) 43.367 248.437 5.491.360 106.912 42.847 -- 5.932.9233- Tahakkuk eden rücu ve sovtaj gelirleri 16.439.013 (5.072) 19.591.103 6.020.766 14.387.303 -- 56.433.113Teknik gelir (*) 778.484.031 290.366.557 816.869.934 248.315.771 449.684.028 -- 2.583.720.321

1- Gerçekleşen hasarlar (reasürör payı düşülmüş olarak) (806.999.557) (249.811.507) (588.829.058) (154.540.083) (256.570.622) -- (2.056.750.827)1.1- Ödenen hasarlar (reasürör payı düşülmüş olarak) (553.597.698) (249.423.079) (551.597.881) (120.821.205) (209.591.523) -- (1.685.031.386)1.2- Muallak hasarlar karşılığında değişim (reasürör payı ve devreden kısım düşülmüş olarak) (253.401.859) (388.428) (37.231.177) (33.718.878) (46.979.099) -- (371.719.441)2- Diğer teknik karşılıklarda değişim (reasürör payı ve devreden kısım düşülmüş olarak) -- -- (4.524.662) (13.431.353) (3.039.836) -- (20.995.851)3- Faaliyet giderleri (193.371.257) (58.075.656) (190.322.001) (70.014.458) (93.540.701) -- (605.324.073)4- Diğer teknik giderler (14.368.726) (9.773.575) (32.811.780) (10.192.417) (6.411.869) -- (73.558.367)Teknik gider (1.014.739.540) (317.660.738) (816.487.501) (248.178.311) (359.563.028) -- (2.756.629.118)

Yatırım gelirleri 368.012.898 368.012.898Yatırım giderleri (*) (105.871.665) (105.871.665)Diğer (**) (17.146.341) (17.146.341)Vergi öncesi net dönem kârı 72.086.095 72.086.095

Vergi gideri (8.279.853) (8.279.853)

Net dönem kârı 63.806.242(*) 276.542.615TL tutarındaki teknik olmayan bölümden teknik bölüme aktarılan yatırım gelirleri dahil edilmemiştir.(**) 6.509.894 TL tutarında ertelenmiş vergi gideri, vergi giderinde gösterilmiştir.


155




Hastalık/Sağlık

Karaaraçları


1 Ocak - 31 Aralık 20141- Kazanılmış Primler (Reasürör Payı Düşülmüş Olarak) 704.976.162 242.507.645 786.541.564 190.560.310 311.173.659 -- 2.235.759.3401.1- Yazılan Primler (Reasürör Payı Düşülmüş Olarak) 698.476.272 256.547.252 790.728.883 213.840.185 365.517.469 -- 2.325.110.0611.2- Kazanılmamış Primler Karşılığında Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak) 6.499.890 (14.039.607) (4.187.319) (23.279.875) (27.082.837) -- (62.089.748)1.3- Devam Eden Riskler Karşılığında Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak) -- -- -- -- (27.260.973) -- (27.260.973)2- Diğer Teknik Gelirler (Reasürör Payı Düşülmüş Olarak) 65.238 320.015 2.276.330 93.174 34.052 -- 2.788.8093- Tahakkuk Eden Rücu ve Sovtaj Gelirleri 5.516.244 -- 5.561.204 918.516 163.266 -- 12.159.230Teknik gelir (*) 710.557.644 242.827.660 794.379.098 191.572.000 311.370.977 -- 2.250.707.379

1- Gerçekleşen Hasarlar (Reasürör Payı Düşülmüş Olarak) (579.959.219) (199.455.063) (555.299.019) (98.225.647) (305.140.113) -- (1.738.079.061)1.1- Ödenen Hasarlar (Reasürör Payı Düşülmüş Olarak) (437.438.283) (198.906.106) (529.436.786) (82.711.965) (163.869.132) -- (1.412.362.272)1.2- Muallak Hasarlar Karşılığında Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak) (142.520.936) (548.957) (25.862.233) (15.513.682) (141.270.981) -- (325.716.789)2- Diğer Teknik Karşılıklarda Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak) -- -- (3.035.177) (10.577.300) (2.357.559) -- (15.970.036)3- Faaliyet Giderleri (181.604.847) (44.314.719) (186.178.682) (38.744.510) (71.843.471) -- (522.686.229)4- Diğer Teknik Giderler (10.218.490) (6.594.484) (14.949.198) (5.851.538) (5.608.222) -- (43.221.932)Teknik gider (771.782.556) (250.364.266) (759.462.076) (153.398.995) (384.949.365) -- (2.319.957.258)

Yatırım gelirleri 258.928.064 258.928.064Yatırım giderleri (85.160.523) (85.160.523)Diğer (**) (19.132.198) (19.132.198)Vergi öncesi net dönem kârı 85.385.464

Vergi gideri (13.685.863) (13.685.863)

Net dönem kârı 71.699.601

(*) 190.509.410 TL tutarındaki teknik olmayan bölümden teknik bölüme aktarılan yatırım gelirleri dahil edilmemiştir.(**) 7.396.097TL tutarında ertelenmiş vergi geliri, vergi giderinde gösterilmiştir.

156





6 Maddi duran varlıklar

1 Ocak - 31 Aralık 2015 dönemleri arasındaki maddi duran varlık hareketleri aşağıdaki gibidir:

1 Ocak 2015 Girişler Transferler ÇıkışlarDeğerleme

farkları 31 Aralık 2015

Maliyet:Yatırım amaçlı binalar (Not 7) 36.242.000 59.500 10.584.507 -- 7.457.593 54.343.600Kullanım amaçlı binalar (*) 6.788.733 304.228 (10.584.507) -- 15.023.946 11.532.400Makine ve teçhizatlar 34.554.018 7.449.593 -- (94.217) -- 41.909.394Demirbaş ve tesisatlar 11.775.416 596.516 -- (118.232) -- 12.253.700Motorlu taşıtlar 1.362.223 -- -- (742.487) -- 619.736Diğer maddi varlıklar (özel maliyet bedelleri dahil) 19.401.127 921.528 -- -- -- 20.322.655Fin. kiralama yoluyla edinilen maddi duran varlıklar 4.166.354 -- -- -- -- 4.166.354

114.289.871 9.331.365 -- (954.936) 22.481.539 145.147.839Birikmiş amortismanlar:Yatırım amaçlı binalar (Not 7) -- -- -- -- -- --Kullanım amaçlı binalar 2.041.475 33.579 -- -- (2.041.475) 33.579Makine ve teçhizatlar 25.913.753 3.776.154 -- (66.717) -- 29.623.190Demirbaş ve tesisatlar 9.395.902 692.013 -- (111.701) -- 9.976.214Motorlu taşıtlar 773.729 113.404 -- (606.901) -- 280.232Diğer maddi varlıklar (özel maliyet bedelleri dahil) 6.853.450 3.352.816 -- -- -- 10.206.266Fin. kiralama yoluyla edinilen maddi duran varlıklar 4.166.304 50 -- -- -- 4.166.354

49.144.613 7.968.016 -- (785.319) (2.041.475) 54.285.835

Net defter değeri 65.145.258 90.862.004

(*) Kullanım amaçlı gayrimenkuller, 2015 yılı üçüncü çeyreğinden itibaren gerçeğe uygun değerleri üzerinden gösterilmekte olup, önceki dönemlerde ise maliyet bedelleri üzerinden sunulmuştur.

Şirket’in kullanım amaçlı gayrimenkulleri 2015 yılsonu itibarıyla gerçeğe uygun değer üzerinden değerlenmekte ve bu kapsamda değer tespitine tabi tutulmaktadır. Bu gayrimenkullere ilişkin ekspertiz raporları, 2015 yılının Haziran ve Temmuz aylarında SPK lisanslı gayrimenkul değerleme şirketi tarafından hazırlanmıştır. Şirket’in kullanım amaçlı gayrimenkulleri üzerinde ipotek bulunmamaktadır.

Kullanım amaçlı gayrimenkullerin 31 Aralık 2015 tarihi itibarıyla belirlenen gerçeğe uygun değerleri (KDV hariç) ile net defter değerleri aşağıdaki gibidir:

Kullanım amaçlı arsa ve binalarEkspertiz

bedeliNet defter değeri(31 Aralık 2015)

İzmir Bölge Müdürlüğü 7.957.400 7.938.011Adana Bölge Müdürlüğü 1.750.000 1.745.694Lefkoşe Kıbrıs Şube 720.000 716.571Adana Ofis 425.000 423.935Diğer 680.000 674.610Toplam 11.532.400 11.498.821


157



Gerçeğe uygun değer ölçümü

Kullanım amaçlı arsa ve binaların gerçeğe uygun değeri, emsal değer yöntemi ile belirlenmiştir. Emsal değer yöntemi ile gerçeğe uygun değeri belirlenmiş olan kullanım amaçlı arsa ve binaların, gerçeğe uygun değer ölçümü Seviye 2 olarak sınıflandırılmıştır.


1 Ocak 2014 Girişler ÇıkışlarDeğerleme


Maliyet:Yatırım amaçlı binalar (Not 7) 36.242.000 -- -- -- 36.242.000Kullanım amaçlı binalar 6.520.974 319.222 (51.463) -- 6.788.733Makine ve teçhizatlar 32.800.391 2.925.379 (1.171.752) -- 34.554.018Demirbaş ve tesisatlar 11.331.085 444.331 -- -- 11.775.416Motorlu taşıtlar 1.285.983 383.160 (306.920) -- 1.362.223Diğer maddi varlıklar (özel maliyet bedelleri dahil) 18.262.277 1.138.850 -- -- 19.401.127Fin. kiralama yoluyla edinilen maddi duran varlıklar 4.166.354 -- -- -- 4.166.354

110.609.064 5.210.942 (1.530.135) -- 114.289.871Birikmiş amortismanlar:Yatırım amaçlı binalar (Not 7) -- 139.655 -- (139.655) --Kullanım amaçlı binalar 1.935.467 131.780 (25.772) -- 2.041.475Makine ve teçhizatlar 23.879.216 3.198.899 (1.164.362) -- 25.913.753Demirbaş ve tesisatlar 8.729.811 666.091 -- -- 9.395.902Motorlu taşıtlar 813.465 215.321 (255.057) -- 773.729Diğer maddi varlıklar (özel maliyet bedelleri dahil) 3.593.702 3.259.748 -- -- 6.853.450Fin. kiralama yoluyla edinilen maddi duran varlıklar 4.166.105 199 -- -- 4.166.304

43.117.766 7.611.693 (1.445.191) (139.655) 49.144.613


31 Aralık 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibarıyla, Şirket’in maddi duran varlıklarının üzerinde herhangi bir ipotek bulunmamaktadır.

7 Yatırım amaçlı gayrimenkuller

Yatırım amaçlı gayrimenkuller için girişler, çıkışlar, dönemin amortisman gideri ve birikmiş amortismanları “6 - Maddi duran varlıklar” notunda maddi duran varlıkların dönem içi hareketleri tablosunda verilmiştir.

Yatırım amaçlı gayrimenkuller bilançoda cari dönemin üçüncü çeyreği itibarıyla gerçeğe uygun değer yöntemi ile gösterilmeye başlanmış olup, politika değişikliğine ilişkin detaylı bilgi 2.1.6 notunda verilmiştir.

Şirket’in yatırım amaçlı gayrimenkulleri, Sermaye Piyasası Kurulu tarafından yetkilendirilmiş bağımsız profesyonel değerleme uzmanları tarafından hazırlanan ekspertiz raporları çerçevesinde 2015 yılı içerisinde 7.457.593 TL değer kazanmıştır. Yatırım amaçlı gayrimenkullerden ilgili hesap döneminde 1.797.989 TL kira geliri elde edilmiştir (31 Aralık 2014: 1.772.698 TL).

Yatırım amaçlı gayrimenkullerin ekspertiz (KDV hariç) ve net defter değerleri, gayrimenkul bazında aşağıdaki gibidir. Bu gayrimenkullere ilişkin ekspertiz raporları, 2015 yılının Haziran ve Ağustos aylarında SPK lisanslı gayrimenkul değerleme şirketi tarafından hazırlanmıştır. Söz konusu gayrimenkuller üzerinde ipotek bulunmamaktadır.

158





Ekspertiz ve net defter değerleri

Yatırım amaçlı arsa ve binalarNet defter değeri

(31.12.2013)Net defter değeri


(31.12.2015)

Bina/İzmir 15.500.000 15.500.000 26.542.600Bina/Mersin 13.350.000 13.350.000 16.300.000Bina/İzmir 7.392.000 7.392.000 8.670.000Bina/Bursa -- -- 2.000.000Bina/Adana -- -- 600.000Diğer 231.000

Ekspertiz ve net defter değeri 36.242.000 36.242.000 54.343.600


Yatırım amaçlı gayrimenkullerim gerçeğe uygun değeri, emsal değer yöntemi ile belirlenmiştir. Emsal değer yöntemi ile gerçeğe uygun değeri belirlenmiş olan yatırım amaçlı gayrimenkullerin, gerçeğe uygun değer ölçümü Seviye 2 olarak sınıflandırılmıştır.

8 Maddi olmayan duran varlıklar

1 Ocak - 31 Aralık 2015 dönemleri arasındaki maddi olmayan duran varlık hareketleri aşağıdaki gibidir:

1 Ocak 2015 Girişler Transferler Çıkışlar 31 Aralık 2015

Maliyet:Şerefiye 16.250.000 -- -- -- 16.250.000Maddi olmayan varlıklara ilişkin avanslar 1.729.378 11.110.660 (3.404.691) -- 9.435.347Diğer maddi olmayan varlıklar 88.079.901 1.716.577 3.404.691 -- 93.201.169

106.059.279 12.827.237 -- -- 118.886.516Birikmiş tükenme payları:Diğer maddi olmayan varlıklar 43.804.438 23.190.615 (117.837) -- 66.877.216

43.804.438 23.190.615 (117.837) -- 66.877.216





90.426.187 15.633.092 -- -- 106.059.279Birikmiş tükenme payları:Diğer maddi olmayan varlıklar 27.614.154 16.190.284 -- -- 43.804.438

27.614.154 16.190.284 -- -- 43.804.438



159



9 İştiraklerdeki yatırımlar

31 Aralık 2015 31 Aralık 2014Kayıtlı değer İştirak oranı Kayıtlı değer İştirak oranı

Anadolu Hayat Emeklilik A.Ş. 495.280.000 %20,0 391.400.000 %20,0İştirakler, net 495.280.000 391.400.000

Finansal varlıklar toplamı (Not 4.2) 495.280.000 391.400.000

AdıAktif

toplamıÖzsermaye

toplamıGeçmiş yıllar

kârlarıDönem net kârı

Denetimden geçip

geçmediği DönemiAnadolu Hayat Emeklilik A.Ş. (konsolide) 11.893.996.679 783.025.976 101.289.300 145.882.820 Geçti 31 Aralık 2015

Cari dönemde, iştiraklerden gelirler kaleminde içsel kaynaklardan yapılan sermaye artırımı nedeniyle edinilen 6.000.000 TL tutarında nakit alternatifli bedelsiz hisse senedi bulunmaktadır. Ayrıca, iştiraklerden 12.000.000 TL tutarında nakdi temettü elde edilmiştir.

10 Reasürans varlıkları ve yükümlülükleri

Şirket’in 31 Aralık 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibarıyla, yapmış olduğu mevcut reasürans anlaşmaları gereği reasürans varlıkları ve yükümlülükleri aşağıdaki tabloda detaylı olarak gösterilmiştir:

Reasürans varlıkları 31 Aralık 2015 31 Aralık 2014

Kazanılmamış primler karşılığındaki reasürör payı (Not 17) 341.649.490 294.929.264Muallak tazminat karşılığındaki reasürör payı (Not 4.2), (Not 17) 493.070.874 229.799.663Devam eden riskler karşılığındaki reasürör payı (Not 17) 12.046.676 12.307.870Reasürans şirketlerinden komisyon alacakları tahakkuku 159.943 1.250.015Reasürans şirketleri nezdindeki depolar (Not 12) 7.840.311 6.739.965Rücu ve sovtaj alacak karşılığındaki reasürör payı 218.531 36.305Toplam 854.985.825 545.063.082

Reasürans varlıkları ile ilgili muhasebeleştirilen değer düşüklüğü bulunmamaktadır.

Reasürans borçları 31 Aralık 2015 31 Aralık 2014

Reasürans şirketlerine yazılan primlerle ilgili ödenecek borçlar (Not 19) 188.370.605 188.610.275Ertelenmiş komisyon gelirleri (Not 19) 54.739.019 45.447.065Reasürans şirketlerine yazılan primlerle ilgili komisyon borçları (Not 23) 2.237.886 1.576.728Reasürans şirketlerinden alınan depolar (Not 19) 4.365.775 7.277.133Toplam 249.713.285 242.911.201

160





Şirket’in reasürans sözleşmeleri gereği gelir tablosunda muhasebeleştirilmiş kazanç ve kayıplar aşağıdaki tabloda gösterilmiştir:


Dönem içerisinde reasüröre devredilen primler (Not 17) (731.404.966) (605.617.965)Dönem başı kazanılmamış primler karşılığında reasürör payı (Not 17) (294.929.264) (290.028.419)Dönem sonu kazanılmamış primler karşılığında reasürör payı (Not 17) 341.649.490 294.929.264Kazanılmış primlerde reasürör payı (Not 17) (684.684.740) (600.717.120)

Dönem içerisinde ödenen hasarlarda reasürör payı (Not 17) 256.117.378 140.834.682Dönem başı muallak tazminat karşılığında reasürör payı (Not 17) (229.799.663) (135.357.501)Dönem sonu muallak tazminat karşılığında reasürör payı (Not 17) 493.070.874 229.799.663Hasarlardaki reasürör payı (Not 17) 519.388.589 235.276.844

Dönem içerisinde reasürörlerden tahakkuk eden komisyon gelirleri 107.002.636 99.029.989Dönem başı ertelenmiş komisyon gelirleri 45.366.287 39.307.119Dönem sonu ertelenmiş komisyon gelirleri (54.739.019) (45.366.287)Reasürörlerden kazanılan komisyon gelirleri 97.629.904 92.970.821

Reasürans şirketlerine komisyon borçları tahakkuku (2.237.886) (1.576.728)Reasürans şirketlerinden komisyon alacakları tahakkuku 159.943 1.250.015Toplam, net (69.744.190) (272.796.168)

11 Finansal varlıklar

31 Aralık 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibarıyla Şirket’in finansal varlık portföyü aşağıdaki gibidir:


Satılmaya hazır finansal varlıklar 569.121.106 442.140.789Vadeye kadar elde tutulacak finansal varlıklar 15.555.214 73.670.047Alım satım amaçlı finansal varlıklar 96.232.135 134.054.733Satılmaya hazır finansal varlıklar için ayrılan değer düşüklüğü karşılıkları (95.942) (5.797.612)Toplam 680.812.513 644.067.957


161



31 Aralık 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibarıyla, Şirket’in satılmaya hazır finansal varlıklarının detayı aşağıdaki gibidir:

31 Aralık 2015Nominal

değeriMaliyet

bedeliGerçeğe

uygun değeriKayıtlı değeri

Borçlanma araçları:Devlet tahvilleri - TL 347.622.931 341.176.972 344.613.885 344.613.885Özel sektör bono ve tahvilleri - TL 33.660.000 33.339.144 33.948.336 33.948.336

İş Faktoring A.Ş. tarafından ihraç edilen tahviller (Not 45) 5.800.000 5.479.144 5.522.064 5.522.064İş Finansal Kiralama A.Ş. tarafından ihraç edilen tahviller (Not 45) 5.000.000 5.000.000 5.046.154 5.046.154İş Gayrimenkul Yatırım Ortaklığı A.Ş. tarafından ihraç edilen tahviller (Not 45) 14.360.000 14.360.000 14.749.064 14.749.064Diğer 8.500.000 8.500.000 8.631.054 8.631.054

Özel sektör bono ve tahvilleri - USD 17.649.132 17.267.984 17.469.980 17.469.980Türkiye Sınai Kalkınma Bankası A.Ş. tarafından ihraç edilen tahviller (Not 45) 5.698.896 5.807.175 5.843.739 5.843.739Diğer 11.950.236 11.460.809 11.626.241 11.626.241

398.932.063 391.784.100 396.032.201 396.032.201

Diğer sabit getirili olmayan finansal varlıklar:Yatırım fonları 4.341.424.158 57.573.560 57.096.156 57.096.156

İş Portföy Yönetimi A.Ş.’nin kurucusu olduğu fonlar (Not 45) 4.340.847.658 57.346.386 56.859.827 56.859.827Diğer 576.500 227.174 236.329 236.329

Hisse senetleri 61.252.064 87.528.612 115.992.749 115.992.749Hisse senetleri değer düşüklüğü karşılığı -- -- (95.942) (95.942)

4.402.676.222 145.102.172 172.992.963 172.992.963

Toplam satılmaya hazır finansal varlıklar (Not 4.2) 4.801.608.285 536.886.272 569.025.164 569.025.164

162






değeriMaliyet

bedeliGerçeğe



İş Gayrimenkul Yatırım Ortaklığı A.Ş. tarafından ihraç edilen tahviller (Not 45) 14.360.000 14.360.000 14.713.703 14.713.703İş Finansal Kiralama tarafından ihraç edilen tahviller (Not 45) 5.000.000 5.000.000 5.078.714 5.078.714Diğer 200.000 201.015 201.350 201.350

281.467.366 280.191.688 291.597.471 291.597.471


İş Portföy Yönetimi A.Ş.’nin kurucusu olduğu fonlar (Not 45) 3.714.742.000 43.165.318 43.655.648 43.655.648Hisse senetleri 56.198.951 82.023.168 106.887.670 106.887.670Hisse senetleri değer düşüklüğü karşılığı -- -- (5.797.612) (5.797.612)

3.770.940.951 125.188.486 144.745.706 144.745.706


31 Aralık 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibarıyla, Şirket’in alım satım amaçlı finansal varlıklarının detayı aşağıdaki gibidir:


değeriMaliyet

bedeliGerçeğe


Borçlanma araçları:Devlet tahvilleri - TL 900.000 905.152 898.362 898.362Diğer - TL 11.884.791 11.888.027 11.888.027

900.000 12.789.943 12.786.389 12.786.389


İş Portföy Yönetimi A.Ş.’nin kurucusu olduğu fonlar (Not 45) 3.804.186.891 56.033.754 69.584.268 69.584.268İşbank AG’nin kurucusu olduğu fonlar (Not 45) 90.131 7.804.000 11.206.804 11.206.804

Hisse senetleri 2.137.783 3.664.047 2.654.674 2.654.6743.806.414.805 67.501.801 83.445.746 83.445.746

Toplam alım satım amaçlı finansal varlıklar (Not 4.2) 3.807.314.805 80.291.744 96.232.135 96.232.135


163




değeriMaliyet

bedeliGerçeğe


Borçlanma araçları:Devlet tahvilleri - TL 900.000 907.616 900.017 900.017Diğer - TL -- 5.885.733 5.887.281 5.887.281

900.000 6.793.349 6.787.298 6.787.298


İş Bankası’nın kurucusu olduğu fonlar (Not 45) 120.605.000 9.009.287 15.972.195 15.972.195İş Portföy Yönetimi A.Ş.’nin kurucusu olduğu fonlar (Not 45) 7.272.463.818 89.847.008 95.938.343 95.938.343İşbank AG’nin kurucusu olduğu fonlar (Not 45) 90.131 7.804.000 12.320.065 12.320.065

Hisse senetleri 2.287.783 4.085.272 3.036.832 3.036.8327.395.446.732 110.745.567 127.267.435 127.267.435


31 Aralık 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibarıyla, Şirket’in vadeye kadar elde tutulacak finansal varlıklarının detayı aşağıdaki gibidir:


değeriMaliyet

bedeliGerçeğe


Borçlanma araçları:Devlet tahvilleri - TL 14.866.200 14.890.092 14.936.855 15.555.214Toplam vadeye kadar elde tutulacak finansal varlıklar 14.866.200 14.890.092 14.936.855 15.555.214


değeriMaliyet

bedeliGerçeğe



Şirket’in yukarıdaki tablolarda gösterilen borçlanma senetlerinin (vadeye kadar elde tutulacak finansal varlıklar) tamamı borsalarda işlem gören menkul kıymetlerden oluşmaktadır.

31 Aralık 2015 tarihi itibarıyla, satılmaya hazır finansal varlık olarak sınıflandırılan ve net defter değeri 1.035.070 TL olan hisse senetleri halka açık hisse senetleri değildir (31 Aralık 2014: 3.914.450 TL).

Dönem içerisinde Şirket tarafından ihraç edilen veya daha önce ihraç edilmiş olup, dönem içerisinde itfa edilen borçlanmayı temsil eden menkul kıymet bulunmamaktadır.

Şirket’in finansal varlık portföyleri içerisinde vadesi dolmuş ancak henüz değer düşüklüğüne uğramış borçlanma senedi bulunmamaktadır. Satılmaya hazır finansal varlık olarak sınıflandırılan hisse senetleri için 31 Aralık 2015 tarihi itibarıyla 95.942 TL değer düşüklüğü karşılığı ayrılmıştır (31 Aralık 2014: 5.797.612 TL).

164





Satılmaya hazır finansal varlık olarak sınıflanan sermayede payı temsil eden menkul kıymetler dahil finansal varlıklarda son üç yılda meydana gelen değer artışları (ilgili vergi etkileri dahil):

YılDeğer artışında

değişimToplam

değer artışı

2015 93.996.749 430.663.5652014 34.631.727 336.666.8162013 89.799.174 302.035.089

Finansal varlıkların dönem içerisindeki hareketleri aşağıdaki gibidir:

31 Aralık 2015Alım-satım

amaçlı (*)

Satılmaya hazır

Vadeye kadar elde tutulacak Toplam

Dönem başındaki değer 128.167.452 436.343.177 73.670.047 638.180.676Dönem içindeki alımlar 10.000.000 599.793.354 -- 609.793.354Elden çıkarılanlar (itfa veya satış) (58.662.297) (497.664.595) (61.626.214) (617.953.106)Finansal varlıkların gerçeğe uygun değerlerindeki değişim (Not 15) 4.838.953 24.897.206 -- 29.736.159Finansal varlıkların itfa edilmiş maliyet gelirlerindeki değişim -- -- 3.511.381 3.511.381Bedelsiz edinilen hisse senetleri -- 5.656.022 -- 5.656.022Dönem sonundaki değer 84.344.108 569.025.164 15.555.214 668.924.486

(*) 11.888.027 TL (31 Aralık 2014: 5.887.281 TL) tutarındaki diğer bakiyesi hariç tutulmuştur.


amaçlı (*)

Satılmaya hazır


Dönem başındaki değer 59.183.393 450.876.549 94.501.549 604.561.491Dönem içindeki alımlar 90.450.000 450.725.656 -- 541.175.656Elden çıkarılanlar (itfa veya satış) (30.910.832) (494.361.599) (18.745.842) (544.018.273)Finansal varlıkların gerçeğe uygun değerlerindeki değişim (Not 15) 9.444.891 24.347.100 -- 33.791.991Finansal varlıkların itfa edilmiş maliyet gelirlerindeki değişim -- -- (2.085.660) (2.085.660)Bedelsiz edinilen hisse senetleri -- 4.755.471 -- 4.755.471Dönem sonundaki değer 128.167.452 436.343.177 73.670.047 638.180.676



165



Şirket’in sigortacılık faaliyetleri gereği Hazine Müsteşarlığı lehine teminat olarak verdiği finansal varlıkların detayı aşağıdaki gibidir.


değeriMaliyet

bedeliGerçeğe

uygun değeriDefter değeri

Vadeye kadar elde tutulacak finansal varlıklar (Not 17) 14.866.200 14.890.092 14.936.855 15.555.214Toplam 14.866.200 14.890.092 14.936.855 15.555.214


değeriMaliyet

bedeliGerçeğe


Satılmaya hazır finansal varlıklar (Not 17) 10.000.000 9.801.651 10.145.962 10.145.962Vadeye kadar elde tutulacak finansal varlıklar (Not 17) 55.937.785 57.921.026 74.133.508 73.670.047Toplam 65.937.785 67.722.677 84.279.470 83.816.009

12 Kredi ve alacaklar


Esas faaliyetlerden alacaklar (Not 4.2) 928.282.683 797.454.113Diğer alacaklar (Not 4.2) 12.586.556 5.321.041Gelir tahakkukları (Not 4.2) 5.577.825 2.733.430Diğer cari varlıklar (Not 4.2) 257.186 169.734Toplam 946.704.250 805.678.318

Kısa vadeli alacaklar 944.496.269 805.678.318Orta ve uzun vadeli alacaklar 2.207.981 --Toplam 946.704.250 805.678.318

Şirket’in 31 Aralık 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibarıyla esas faaliyetlerden alacaklar hesabının detayı aşağıdaki gibidir:


Acente, broker ve diğer aracılardan alacaklar 690.773.097 624.433.183Rücu ve sovtaj yoluyla tahsil edilecek tutarlar 49.626.517 30.648.790Sigortalılardan alacaklar 34.014.724 33.242.694Banka garantili ve üç aydan uzun vadeli kredi kartı alacakları 94.861.111 63.044.183Sigortacılık faaliyetlerinden alacaklar toplamı 869.275.449 751.368.850

Reasürans faaliyetlerinden alacaklar 59.472.101 47.022.365Sigorta ve reasürans şirketleri nezdindeki depolar (Not 4.2), (Not 10) 7.840.311 6.739.965Sigortacılık faaliyetlerinden alacaklar karşılığı - rücu alacakları (8.305.178) (7.677.067)Sigortacılık faaliyetlerinden şüpheli alacaklar - rücu alacakları 123.623.771 86.645.265Sigortacılık faaliyetlerinden şüpheli alacaklar karşılığı - rücu alacakları (Not 4.2) (123.623.771) (86.645.265)Esas faaliyetlerden kaynaklanan şüpheli alacaklar - prim alacakları 27.134.464 26.735.242Esas faaliyetlerden kaynaklanan şüpheli alacaklar karşılığı - prim alacakları (Not 4.2) (27.134.464) (26.735.242)Esas faaliyetlerden alacaklar 928.282.683 797.454.113

166





31 Aralık 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibarıyla, alacaklar için alınmış olan ipotek ve diğer teminatların detayı aşağıdaki gibidir:


İpotek senetleri 70.149.267 71.597.067Teminat mektupları 79.133.111 71.825.655Diğer garanti ve kefaletler 17.322.671 15.188.186Teminata alınan hazine bonosu ve devlet tahvilleri 2.951.479 2.976.479Toplam 169.556.528 161.587.387

Vadesi gelmiş bulunan ve henüz vadesi gelmeyen alacaklar için ayrılan şüpheli alacak tutarları

a) Kanuni ve idari takipteki alacaklar (vadesi gelmiş): 27.134.464 TL (31 Aralık 2014: 26.735.242 TL).

b) Kanuni ve idari takipteki rücu alacakları karşılığı: 131.928.949 TL (31 Aralık 2014: 94.322.332 TL).

İşletmenin ortaklar, iştirakler ve bağlı ortaklıklarla olan alacak ve borç ilişkisi 45 - İlişkili taraflarla işlemler notunda detaylı olarak verilmiştir.

Yabancı paralarla temsil edilen ve kur garantisi olmayan alacak ve borçlar ile aktifte mevcut yabancı paraların ayrı ayrı tutarları ve TL’ye dönüştürme kurları 4.2 - Finansal riskin yönetimi notunda verilmiştir.

13 Türev finansal araçlar

Şirket’in 31 Aralık 2015 tarihi itibarıyla türev finansal araçları bulunmamaktadır (31 Aralık 2014: Bulunmamaktadır).

14 Nakit ve nakit benzeri varlıklar

Şirket’in 31 Aralık 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibarıyla nakit ve nakit benzeri varlıkların detayı aşağıdaki gibidir:

31 Aralık 2015 31 Aralık 2014Dönem sonu Dönem başı Dönem sonu Dönem başı

Kasa 18.864 37.347 37.347 49.256Bankalar 1.937.834.876 1.356.733.446 1.356.733.446 901.838.577Verilen çekler ve ödeme emirleri (125.585) (171.519) (171.519) (1.025.984)Banka garantili ve üç aydan kısa vadeli kredi kartı alacakları 367.176.057 249.449.440 249.449.440 252.850.367Bilançoda gösterilen nakit ve nakit benzeri varlıklar 2.304.904.212 1.606.048.714 1.606.048.714 1.153.712.216

Bloke edilmiş tutarlar (*) (Not 17) (340.277.623) (223.171.410) (223.171.410) (151.508.238)Orijinal vadesi üç aydan uzun bankalar (287.914.280) (335.567.238) (335.567.238) (174.210.161)Bankalar mevduatı reeskontu (6.510.620) (3.580.842) (3.580.842) (2.481.010)Nakit akış tablosundaki nakit ve nakit benzerlerinin mevcudu 1.670.201.689 1.043.729.224 1.043.729.224 825.512.807

(*) 31 Aralık 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibarıyla bloke edilmiş tutarlar Şirket’in sigortacılık faaliyetleri gereği Hazine Müsteşarlığı lehine tutulmaktadır.


167



Şirket’in 31 Aralık 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibarıyla bankalar hesabının detayı aşağıdaki gibidir:


Yabancı para bankalar mevduatı- vadeli 177.329.471 119.637.331- vadesiz 7.431.915 3.883.616

TL bankalar mevduatı- vadeli 1.750.916.018 1.230.888.040- vadesiz 2.157.472 2.324.459

Bankalar 1.937.834.876 1.356.733.446

15 Özsermaye

Ödenmiş sermaye

Şirket’in sermayesinde dolaylı hâkimiyete İş Bankası Grubu sahiptir.

Şirket 31 Aralık 2015 tarihinde sona eren hesap döneminde sermaye artırımı yapmamıştır.


Diğer sermaye yedekleri

Vergi mevzuatı hükümlerine göre şirketlerin aktiflerinde yer alan gayrimenkul ve iştiraklerin satışından doğan kazançların %75’lik kısmı, en az beş tam yıl süreyle pasifte özel bir fon hesabında tutulması kaydıyla kurumlar vergisinden istisnadır. İstisna edilen kazanç beş yıl içinde sermayeye ilave dışında herhangi bir şekilde başka bir hesaba nakledilemez veya işletmeden çekilemez. 31 Aralık 2015 tarihi itibarıyla 8.081.516 TL tutarındaki 2010 yılı, 80.025 TL tutarındaki 2011 yılı, 647.763 TL tutarındaki 2013 yılı ve 920.272 TL tutarındaki 2014 yılı sabit kıymet ve iştirak satış kazancı istisna tutarı diğer sermaye yedeklerine sınıflanmıştır.


Dönem başındaki diğer sermaye yedekleri 8.809.304 8.161.541Kârdan transfer 920.272 647.763Kullanım amaçlı gayrimenkuller yeniden değerleme fonları (Not 6) 16.157.827 --Dönem sonundaki diğer sermaye yedekleri 25.887.403 8.809.304

168





Yasal yedekler

Türk Ticaret Kanunu’na göre yasal yedek akçeler; birinci ve ikinci tertip yasal yedek akçelerden oluşmaktadır. Birinci tertip yasal yedek akçeler, Şirket sermayesinin %20’sine ulaşıncaya kadar, kanuni dönem kârının %5’i oranında ayrılmaktadır. İkinci tertip yasal yedek akçeler, şirket sermayesinin %5’ini aşan tüm kâr payı dağıtımlarının %10’u oranında ayrılmaktadır. Birinci ve ikinci yasal yedek akçeler, toplam sermayenin %50’sini aşmadığı sürece dağıtılamazlar; ancak ihtiyari yedek akçelerin tükenmesi halinde zararların karşılanmasında kullanılabilirler.

Yasal yedeklere ilişkin hareket tablosu aşağıdaki gibidir:


Dönem başındaki yasal yedekler 30.779.762 30.638.111Kârdan transfer 3.531.984 141.651Dönem sonundaki yasal yedekler 34.311.746 30.779.762

Olağanüstü yedekler

Olağanüstü yedeklere ilişkin hareket tablosu aşağıdaki gibidir:


Dönem başındaki olağanüstü yedekler 20.545.601 18.123.361Kârdan transfer 40.182.952 2.422.240Dönem sonundaki olağanüstü yedekler 60.728.553 20.545.601

Statü yedekleri

Statü yedeklerine ilişkin hareket tablosu aşağıdaki gibidir:


Dönem başındaki statü yedekleri 7.262.220 6.993.082Kârdan transfer 4.464.773 269.138Dönem sonundaki statü yedekleri 11.726.993 7.262.220


169



Finansal varlıkların değerlemesi

Satılmaya hazır finansal varlık olarak sınıflandırılmış menkul kıymetlere ve iştirake ilişkin değerleme farklarının hareket tabloları aşağıda sunulmuştur:

31 Aralık 2015 31 Aralık 2014Satılmaya

hazır FV İştirakler ToplamSatılmaya

hazır FV İştirakler ToplamDönem başındaki değerleme farkları 26.298.684 310.368.132 336.666.816 8.866.957 293.168.132 302.035.089

Dönem içinde gerçeğe uygun değer değişimi (6.367.019) 115.880.000 109.512.981 24.347.100 23.200.000 47.547.100Dönem içinde gelir tablosuna yansıtılan 617.378 (18.000.000) (17.382.622) (3.609.723) (6.000.000) (9.609.723)Ertelenmiş vergi etkisi 1.866.390 -- 1.866.390 (3.305.650) -- (3.305.650)Dönem sonundaki değerleme farkları 22.415.433 408.248.132 430.663.565 26.298.684 310.368.132 336.666.816

Diğer kâr yedekleri

Hazine Müsteşarlığı tarafından yayımlanan 4 Temmuz 2007 tarih ve 2007/3 sayılı “Sigorta ve Reasürans ile Emeklilik Şirketlerinin Karşılıklarının 5684 Sayılı Sigortacılık Kanunu Hükümlerine Uyumunun Sağlanmasına İlişkin Genelge”sinde; 5684 sayılı Sigortacılık Kanunu hükümleri arasında yer almaması sebebiyle 2007 yılı için deprem hasar karşılığı ayrılmayacağı hükme bağlanmıştır. Ancak daha önceki dönemlerde ayrılan deprem hasar karşılıklarının (31 Aralık 2006 tarihinde bilançoda yer alan deprem hasar karşılığı tutarı) bahse konu kanunun geçici 5’inci maddesi gereğince ihtiyari yedek akçelere aktarılması gerektiği, bu itibarla 31 Aralık 2006 tarihi itibarıyla mevcut deprem hasar karşılığı tutarı ve bu tutarın yatırıma yönlendirilmesi sonucu elde edilen gelirler de dahil olmak üzere söz konusu karşılıkların 1 Eylül 2007 tarihi itibarıyla Tek düzen Hesap Planı içerisinde açılacak olan 549.01 numaralı “aktarımı yapılan deprem hasar karşılıkları” isimli hesaba aktarılması ve hiçbir şekilde kâr dağıtımına konu olmaması ve başka bir hesaba aktarılmaması gerektiği belirtilmiştir.

Şirket bu genelge kapsamında, 31 Aralık 2006 tarihi itibarıyla finansal tablolarında ayırdığı deprem hasar karşılıkları ile bu tutarın yatırıma yönlendirilmesi sonucu elde edilen gelirler de dahil olmak üzere toplam 96.036.157 TL tutarındaki deprem hasar karşılığını finansal tablolarda diğer kâr yedekleri hesabında göstermiştir. Bu tutarın 51.846.111 TL’si 2010 yılında sermaye artırımında kullanılmıştır. TMS 19’a göre tanımlanmış net fayda borcunun yeniden ölçülmesi ile ortaya çıkan aktüeryal kayıp ve kazanç tutarı olan net (1.042.950) TL’nin eklenmesiyle hesabın bakiyesi 43.166.613 TL olmuştur.

Dağıtıma konu olmayan dönem kârı

Vergi mevzuatı hükümlerine göre şirketlerin aktiflerinde yer alan iştirak ve gayrimenkullerin satışından doğan kazançların %75’lik kısmı, en az beş tam yıl süreyle pasifte özel bir fon hesabında tutulması kaydıyla kurumlar vergisinden istisnadır. İstisna edilen kazanç beş yıl içinde sermayeye ilave dışında herhangi bir şekilde başka bir hesaba nakledilemez veya işletmeden çekilemez. Şirket bu konuya ilişkin olarak Hazine Müsteşarlığı’nın yayımlamış olduğu 27 Ekim 2008 tarih ve 2008/41 sayılı sektör duyurusunda yapılan açıklamalar doğrultusunda, 31 Aralık 2015 tarihi itibarıyla gerçekleştirmiş olduğu gayrimenkul satışlarından sağlanan 2.541.499 TL (31 Aralık 2014: 920.272 TL) tutarındaki satış kârını özsermaye altında “Dağıtıma Konu Olmayan Dönem kârı” olarak sınıflandırmıştır.

16 Diğer yedekler ve isteğe bağlı katılımın sermaye bileşeni

31 Aralık 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibarıyla, “finansal varlıkların değerlemesi” hesabında muhasebeleştirilen satılmaya hazır finansal varlıkların gerçeğe uygun değerlerindeki değişim ile “diğer kâr yedekleri” hesabında muhasebeleştirilen daha önceki yıllarda ayrılan deprem hasar karşılıklarına ilişkin detaylı bilgiler yukarıda 15 - Özsermaye notunda verilmiştir. 31 Aralık 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibarıyla Şirket’in, isteğe bağlı katılım özelliği olan sözleşmesi bulunmamaktadır.

170





17 Sigorta yükümlülükleri ve reasürans varlıkları

Şirket için en önemli muhasebe tahminlerinden biri yürürlükte olan poliçelerinden doğacak olan hasar ödemelerine ilişkin nihai yükümlülüklerin tahmin edilmesidir. Sigortacılık ile ilgili yükümlülüklerin tahmin edilmesi, doğası itibarıyla çok sayıda belirsizliğin değerlendirilmesini içerir. Şirket, söz konusu sigortacılık teknik karşılıkları ile ilgili hesaplamaları 2 - Önemli muhasebe politikalarının özeti notunda daha detaylı açıklandığı üzere Sigortacılık Kanunu ve ilgili mevzuat çerçevesinde yapmakta ve finansal tablolarına yansıtmaktadır.

Şirket’in 31 Aralık 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibarıyla, teknik karşılıklarının detayı aşağıdaki gibidir:


Brüt kazanılmamış primler karşılığı 1.848.552.863 1.491.252.563Kazanılmamış primler karşılığında reasürör payı (Not 10) (341.649.490) (294.929.264)Kazanılmamış primler karşılığında SGK payı (54.975.565) (36.692.792)Kazanılmamış primler karşılığı, net 1.451.927.808 1.159.630.507

Brüt muallak tazminat karşılığı 1.878.978.416 1.243.987.764Muallak tazminat karşılında reasürör payı (Not 10) (493.070.874) (229.799.663)Muallak tazminat karşılığı, net 1.385.907.542 1.014.188.101

Brüt devam eden riskler karşılığı 18.531.890 52.687.216Devam eden riskler karşılında reasürör payı (Not 10) (12.046.676) (12.307.870)Devam eden riskler karşılığı, net 6.485.214 40.379.346

Dengeleme karşılığı, net 81.545.727 60.549.876Serbest karşılıklar, net (*) 7.702.761 7.702.761Diğer teknik karşılıklar, net 89.248.488 68.252.637

Toplam teknik karşılıklar, net 2.933.569.052 2.282.450.591

Kısa vadeli 2.844.320.564 2.214.197.954Orta ve uzun vadeli 89.248.488 68.252.637Toplam sigorta teknik karşılıkları, net 2.933.569.052 2.282.450.591

(*) Şirket yönetimi tarafından ekonomide meydana gelebilecek olumsuz gelişmelerin olası etkileri nedeniyle, tamamı geçmiş dönemlerde finansal tablolara yansıtılan 7.702.761 TL tutarındaki serbest karşılığı içermektedir.


171



31 Aralık 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibarıyla, sigorta yükümlülükleri ve reasürans varlıklarının hareket tablosu aşağıdaki gibidir:

Kazanılmamış primler karşılığı31 Aralık 2015

Brüt Reasürör Payı SGK payı Net

Dönem başı kazanılmamış primler karşılığı 1.491.252.563 (294.929.264) (36.692.792) 1.159.630.507Dönem içerisinde yazılan primler 3.610.673.887 (731.404.966) (99.511.467) 2.779.757.454Dönem içerisinde kazanılan primler (3.253.373.587) 684.684.740 81.228.694 (2.487.460.153)Dönem sonu kazanılmamış primler karşılığı 1.848.552.863 (341.649.490) (54.975.565) 1.451.927.808

Kazanılmamış primler karşılığı

31 Aralık 2014

BrütReasürör

payı SGK payı Net


Muallak tazminat karşılığı31 Aralık 2015

Brüt Reasürör payı Net

Dönem başı muallak tazminat karşılığı 1.243.987.764 (229.799.663) 1.014.188.101Dönem içerisinde bildirimi yapılan hasarlar ve dönem başı muallak tazminat karşılığına ilişkin tahminlerdeki değişiklikler 2.576.139.416 (519.388.589) 2.056.750.827Dönem içinde ödenen hasarlar (1.941.148.764) 256.117.378 (1.685.031.386)Dönem sonu muallak tazminat karşılığı 1.878.978.416 (493.070.874) 1.385.907.542



Dönem başı muallak tazminat karşılığı 823.828.813 (135.357.501) 688.471.312Dönem içerisinde bildirimi yapılan hasarlar ve dönem başı muallak tazminat karşılığına ilişkin tahminlerdeki değişiklikler 1.973.355.905 (235.276.844) 1.738.079.061Dönem içinde ödenen hasarlar (1.553.196.954) 140.834.682 (1.412.362.272)Dönem sonu muallak tazminat karşılığı 1.243.987.764 (229.799.663) 1.014.188.101

172





Hasarların gelişimi tablosu

Muallak tazminat karşılığının tahmin edilmesinde kullanılan ana varsayım Şirket’in geçmiş dönemlerdeki hasar gelişim tecrübesidir. Hukuk kararları veya yasalardaki değişiklikler gibi dış faktörlerin muallak tazminat karşılığını nasıl etkileyeceğinin belirlenmesinde, Şirket yönetimi kendi hükümlerini kullanmaktadır. Yasal değişiklikler ve tahmin etme sürecindeki belirsizlikler gibi bazı değişkenlerin duyarlılığı ölçülebilir değildir. Ayrıca, hasarın meydana geldiği zamanla ödemenin yapıldığı zaman arasındaki uzun süren gecikmeler, raporlama dönemi sonu itibarıyla muallak tazminat karşılığının kesin olarak belirlenebilmesini engellemektedir. Dolayısıyla, toplam yükümlülükler, müteakip yaşanan gelişmelere bağlı olarak değişebilmekte ve toplam yükümlülüklerin tekrar tahmin edilmesi sonucu oluşan farklar daha sonraki dönemlerde finansal tablolara yansımaktadır.

Sigorta yükümlülüklerinin gelişimi, Şirket’in toplam hasar yükümlülüklerini tahmin etmedeki performansını ölçmeye olanak sağlamaktadır. Aşağıdaki tabloların üst kısımlarında gösterilen rakamlar, hasarların meydana geldiği yıllardan itibaren, Şirket’in hasarlarla ilgili toplam tahminlerinin müteakip yıllardaki değişimini göstermektedir. Tabloların alt kısmında gösterilen rakamlar ise toplam yükümlülüklerin, finansal tablolarda gösterilen muallak tazminat karşılıkları ile mutabakatını vermektedir.

31 Aralık 2015Hasar yılı 2011 2012 2013 2014 2015 ToplamHasar yılı 1.076.294.828 1.495.831.758 1.222.446.719 1.650.596.281 2.275.471.459 7.720.641.0451 yıl sonra 1.144.862.138 1.543.473.873 1.292.816.917 1.798.922.951 -- 5.780.075.8792 yıl sonra 1.190.218.111 1.609.766.674 1.343.700.980 -- -- 4.143.685.7653 yıl sonra 1.239.664.600 1.683.416.144 -- -- -- 2.923.080.7444 yıl sonra 1.284.766.945 -- -- -- -- 1.284.766.945Hasarların cari tahmini 1.284.766.945 1.683.416.144 1.343.700.980 1.798.922.951 2.275.471.459 8.386.278.479Bugüne kadar yapılan toplam ödemeler 1.166.344.699 1.453.964.968 1.174.348.650 1.482.441.065 1.448.180.559 6.725.279.941Finansal tablolardaki toplam karşılık 118.422.246 229.451.176 169.352.330 316.481.886 827.290.900 1.660.998.5382010 ve öncesi ile ilgili finansal tablolarda ayrılan karşılıklar -- -- -- -- -- 217.979.878Dönem sonu finansal tablolarda gösterilen toplam brüt muallak tazminat 1.878.978.416

31 Aralık 2014Hasar yılı 2010 2011 2012 2013 2014 ToplamHasar yılı 856.910.386 1.075.581.281 1.495.474.317 1.229.263.704 1.717.748.856 6.374.978.5441 yıl sonra 867.349.763 1.144.103.263 1.543.105.072 1.300.026.322 -- 4.854.584.4202 yıl sonra 878.025.588 1.189.429.253 1.609.382.065 -- -- 3.676.836.9063 yıl sonra 900.866.545 1.238.843.054 -- -- -- 2.139.709.5994 yıl sonra 928.050.817 -- -- -- -- 928.050.817Hasarların cari tahmini 928.050.817 1.238.843.054 1.609.382.065 1.300.026.322 1.717.748.856 6.794.051.114Bugüne kadar yapılan toplam ödemeler 861.604.436 1.131.547.961 1.398.954.819 1.116.056.443 1.189.365.685 5.697.529.344Finansal tablolardaki toplam karşılık 66.446.381 107.295.093 210.427.246 183.969.879 528.383.171 1.096.521.7702009 ve öncesi ile ilgili finansal tablolarda ayrılan karşılıklar -- -- -- -- -- 147.465.994Dönem sonu finansal tablolarda gösterilen toplam brüt muallak tazminat 1.243.987.764


173



Şirket’in hayat ve hayat dışı dallar için tesis etmesi gereken teminat tutarları ile varlıklar itibarıyla hayat ve hayat dışı dallara göre tesis edilmiş teminat tutarları

31 Aralık 2015Tesis edilmesi

gereken (**) Tesis edilen (*) Kayıtlı değeriHayat dışı:

Bankalar (Not 14) 339.186.373 340.277.623Finansal varlıklar (*) (Not 11) 15.150.590 15.555.214

Toplam 286.658.129 354.336.963 355.832.837




Toplam 282.343.518 307.309.643 306.987.419

(*) “Sigorta ve Reasürans Şirketleri ile Emeklilik Şirketlerinin Mali Bünyelerine İlişkin Yönetmelik”in teminatların değerlemesini düzenleyen 6’ncı maddesi uyarınca finansal varlıklar içerisinde gösterilen devlet tahvilleri ve hazine bonoları, TCMB tarafından 31 Aralık 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibarıyla açıklanan günlük fiyatları ile değerlenerek gösterilmiştir.(**) “Sigorta ve Reasürans Şirketleri ile Emeklilik Şirketlerinin Mali Bünyelerine İlişkin Yönetmelik”in teminatların tesisi ve serbest bırakılmasını düzenleyen 7’nci maddesi uyarınca sigorta şirketleri ile hayat ve ferdi kaza branşında faaliyet gösteren emeklilik şirketleri teminatlarını, sermaye yeterliliği hesaplama dönemlerini takip eden iki ay içerisinde tesis etmek zorundadır. “Sigorta ve Reasürans ile Emeklilik Şirketlerinin Sermaye Yeterliliklerinin Ölçülmesine ve Değerlendirilmesine İlişkin Yönetmelik” uyarınca şirketler sermaye yeterliliği tablosunu Haziran ve Aralık dönemleri olmak üzere yılda iki defa hazırlar ve 2 ay içinde Hazine Müsteşarlığı’na gönderirler. 31 Aralık 2015 (31 Aralık 2014) tarihi itibarıyla tesis edilmesi gereken tutarlar 30 Haziran 2015 (30 Haziran 2014) tarihi itibarıyla hesaplanan tutarlar üzerinden olacağından, 30 Haziran 2015 (30 Haziran 2014) itibarıyla yapılan hesaplamalara göre belirlenen tutarlar “tesis edilmesi gereken” tutarlar olarak gösterilmiştir.

Şirket’in hayat poliçe adetleri ile dönem içinde giren, ayrılan hayat ve mevcut hayat sigortalıların adet ve matematik karşılıkları

Yoktur.

Dönem içinde yeni giren hayat sigortalıların adet ile brüt ve net prim tutarları ferdi ve grup olarak dağılımları

Yoktur.

Dönem içinde portföyden ayrılan hayat sigortalıların adet ile brüt ve net prim tutarları matematik karşılıklarının tutarlarının ferdi ve grup olarak dağılımları

Yoktur.

Ertelenmiş üretim komisyonları

Poliçe üretimi ile ilgili aracılara ödenen komisyonlarının ertesi dönemlere sarkan kısmı “gelecek aylara ait giderler” ve “gelecek yıllara ait giderler” hesapları içerisinde aktifleştirilmektedir. 31 Aralık 2015 tarihi itibarıyla, cari varlıklar içinde gösterilen 275.073.222 TL (31 Aralık 2014: 205.884.923 TL) tutarındaki ertelenmiş üretim giderleri; 249.521.695 TL (31 Aralık 2014: 200.624.439 TL) tutarında ertelenmiş üretim komisyonları ve 25.551.527 TL (31 Aralık 2014: 5.260.484 TL) tutarında peşin ödenmiş diğer giderlerden oluşmaktadır. Cari olmayan varlıklar içinde gösterilen 5.221.880 TL (31 Aralık 2014: 3.562.038 TL) tutarındaki gelecek yıllara ait giderlerin tamamı peşin ödenmiş giderlerden oluşmaktadır.

174





31 Aralık 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibarıyla ertelenmiş üretim komisyonlarının hareketi aşağıdaki gibidir:


Dönem başındaki ertelenmiş üretim komisyonları 200.624.439 190.775.088Dönem içinde tahakkuk eden aracılara komisyonlar 526.399.728 429.400.515Dönem içinde giderleşen komisyonlar (477.502.472) (419.551.164)Dönem sonu ertelenmiş üretim komisyonları (*) 249.521.695 200.624.439

(*) Reasürans komisyonları altında muhasebeleşen komisyon giderleri dahil edilmiştir.

Bireysel emeklilik

Yoktur.

18 Yatırım anlaşması yükümlülükleri

Yoktur.

19 Ticari ve diğer borçlar, ertelenmiş gelirler


Esas faaliyetlerden borçlar 339.189.344 302.045.983Finansal borçlar 210.669.647 --Diğer borçlar 60.481.800 47.561.333Ertelenmiş komisyon gelirleri (Not 10) 54.739.019 45.447.065Ödenecek vergi ve benzer diğer yükümlülükler 37.087.955 27.386.135Personele borçlar 92.190 --Toplam 702.259.955 422.440.516

Kısa vadeli 702.259.955 422.440.516Orta ve uzun vadeli -- --Toplam 702.259.955 422.440.516

31 Aralık 2015 tarihi itibarıyla 60.481.800 TL (31 Aralık 2014: 47.561.333 TL) tutarındaki diğer borçların 27.017.129 TL (31 Aralık 2014: 16.375.984 TL) tutarındaki kısmı tedavi giderlerine ilişkin SGK’ya yapılacak ödemelerden, 30.287.110 TL (31 Aralık 2014: 28.268.772 TL) tutarındaki kısmı Tarsim ve DASK’a olan borçlar ile dışarıdan sağlanan fayda ve hizmetler için yapılacak olan ödemelerden ve 3.177.561 TL (31 Aralık 2014: 2.916.577 TL) tutarındaki kısmı alınan depozito ve teminatlardan oluşmaktadır.

Şirket’in 31 Aralık 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibarıyla, esas faaliyetlerden borçlar hesabının detayı aşağıdaki gibidir:


Reasürans şirketlerine borçlar (Not 10) 188.370.605 188.610.275Acente, broker ve aracılara borçlar 37.795.326 30.052.668Sigortacılık faaliyetlerinden borçlar 226.165.931 218.662.943

Diğer esas faaliyetlerden borçlar 108.657.638 76.105.907Sigorta ve reasürans şirketlerinden alınan depolar (Not 10) 4.365.775 7.277.133Esas faaliyetlerden borçlar 339.189.344 302.045.983


175



Hesaplanan kurumlar vergisi ve peşin ödenen vergiler aşağıdaki tabloda detaylandırılmıştır:


Peşin ödenen vergiler 24.168.626 22.930.452Hesaplanan kurumlar vergisi karşılığı (1.769.959) (21.081.960)Cari dönem vergi varlığı/(yükümlülüğü), net 22.398.667 1.848.492

Cari ve gelecek dönemlerde yararlanılacak yatırım indiriminin toplam tutarı

Yoktur.

20 Finansal borçlar

Şirket’in 31 Aralık 2015 tarihi itibarıyla repo işlemlerinden kaynaklanan 210.669.647 TL finansal borcu bulunmaktadır (31 Aralık 2014: Yoktur).

21 Ertelenmiş vergiler

31 Aralık 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibarıyla, ertelenmiş vergi varlık ve yükümlülüklerini doğuran kalemler aşağıdaki gibidir:

31 Aralık 2015 31 Aralık 2014Ertelenmiş vergi

varlığı/(yükümlülüğü)Ertelenmiş vergi

varlığı/(yükümlülüğü)

Diğer karşılıklar 5.375.706 3.588.669Dengeleme karşılığı 12.101.836 8.907.829Devam eden riskler karşılığı 1.297.043 8.075.869Kıdem tazminatı ve kullanılmayan izin karşılıkları 3.091.670 2.812.254Rücu alacakları karşılığı 1.661.036 1.535.413Amortisman TMS düzeltme farkları (2.460.037) (2.192.013)Alacak ve borçların iskontolanması (56.576) (88.941)Finansal varlıklar değerleme farkları (1.746.888) (1.547.916)Gelir yazılan 3. şahıs rücu alacakları (3.147.915) (965.401)Gayrimenkul değerlemesi (2.886.550) (1.235.850)Ertelenmiş vergi varlığı, net 13.229.325 18.889.913

Şirket’in 31 Aralık 2015 tarihi itibarıyla indirilebilir mali zararı bulunmamaktadır (31 Aralık 2014: Yoktur).

Ertelenmiş vergi varlığı hareket tablosu:


1 Ocak itibarıyla 18.889.913 16.191.701Ertelenmiş vergi geliri/(gideri) (Not 35) (6.509.894) 7.396.097Özkaynak altında gösterilen ertelenmiş vergi geliri/(gideri) (Not 15) 849.306 (4.697.885)Ertelenmiş vergi aktifi 13.229.325 18.889.913

176





22 Emeklilik sosyal yardım yükümlülükleri

8 Mayıs 2008 tarih 26870 sayılı Resmi Gazetede yayımlanan 5754 sayılı “Sosyal Sigortalar ve Genel Sağlık Sigortası Kanunu ile Bazı Kanun ve Kanun Hükmünde Kararnamelerde Değişiklik Yapılmasına Dair Kanun” ile banka sandıklarının iştirakçileri ve aylık veya gelir bağlanmış olanlar ve bunların hak sahiplerinin herhangi bir işleme gerek kalmaksızın ilgili maddenin yayımı tarihinden itibaren üç yıl içinde Sosyal Güvenlik Kurumuna devredilmesi ve bu Kanun kapsamına alınması, üç yıllık devir süresinin Bakanlar Kurulu kararı ile en fazla iki yıl uzatılabileceği hüküm altına alınmış ve son olarak 08.05.2015 tarihine kadar uzatılmıştı.

23.04.2015 tarih ve 29335 sayılı Resmi Gazetede yayımlanan 6645 Sayılı Kanunun 51’inci maddesi ile, Banka ve Sigorta Sandıklarının SGK’ya devri ile ilgili 5510 Sayılı Kanunun Geçici 20’nci maddesinin birinci fıkrası değiştirilerek; “506 sayılı Kanunun geçici 20 nci maddesi kapsamındaki bankalar, sigorta ve reasürans şirketleri, ticaret odaları, sanayi odaları, borsalar veya bunların teşkil ettikleri birlikler personeli için kurulmuş bulunan sandıkların iştirakçileri ile aylık veya gelir bağlanmış olanlar ile bunların hak sahiplerinin Sosyal Güvenlik Kurumuna devir tarihini belirlemeye Bakanlar Kurulu yetkilidir. Devir tarihi itibarıyla sandık iştirakçileri bu Kanunun 4’üncü maddesinin birinci fıkrasının (a) bendi kapsamında sigortalı sayılırlar.” şeklini almıştır.

Bu düzenleme uyarınca, 506 sayılı Kanunun geçici 20’nci maddesi kapsamındaki bankalar, sigorta ve reasürans şirketleri, ticaret odaları, sanayi odaları, borsalar veya bunların teşkil ettikleri birlikler personeli için kurulmuş bulunan sandıkların iştirakçileri ile aylık veya gelir bağlanmış olanlar ile bunların hak sahipleri 08 Mayıs 2015 tarihine kadar Sosyal Güvenlik Kurumuna devredilmesi gerekmekte iken; devir tarihini belirleme yetkisi Bakanlar kuruluna verilmiş olup, bu suretle sandıkların devri bilinmeyen bir tarihe ertelenmiştir.

23 Diğer yükümlülükler ve masraf karşılıkları

31 Aralık 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibarıyla, diğer riskler için ayrılan karşılıkların detayı aşağıdaki gibidir:


Kıdem tazminatı karşılığı 15.244.930 12.628.115İzin karşılığı 1.492.709 1.433.153Diğer risklere ilişkin karşılıklar 16.737.639 14.061.268


Güvence hesabı karşılığı 9.759.024 7.182.519Acente ödül karşılıkları 9.125.000 3.356.650Personel prim karşılığı 8.500.000 7.000.000Vergi tarhiyat karşılığı (Not 42), (Not 47) 3.084.516 15.489.301Eşel komisyonu gider karşılığı (Not 10) 2.237.886 1.576.728Fatura tahakkukları 370.234 --Gelecek aylara ait diğer gelirler ve gider tahakkukları 33.076.660 34.605.198

Kıdem tazminatı karşılığının dönem içindeki hareketi aşağıdaki gibidir:


Dönem başı kıdem tazminatı karşılığı 12.628.115 11.720.142Faiz maliyeti (Not 47) 1.288.802 1.196.136Hizmet maliyeti (Not 47) 1.085.271 930.599Dönem içindeki ödemeler (Not 47) (1.060.945) (436.838)Aktüeryal fark (Not 15) 1.303.687 (781.924)Dönem sonu kıdem tazminatı karşılığı 15.244.930 12.628.115


177



24 Net sigorta prim geliri

Hayat dışı dallar itibarıyla net sigorta prim gelirleri ilişikteki gelir tablosunda detaylandırılmıştır.

25 Aidat (ücret) gelirleri

Yoktur.

26 Yatırım gelirleri

Yukarıda 4.2 - Finansal riskin yönetimi notunda gösterilmiştir.

27 Finansal varlıkların net tahakkuk gelirleri


28 Gerçeğe uygun değer farkı kâr veya zarara yansıtılan aktifler


29 Sigorta hak ve talepleri

31 Aralık 2015 31 Aralık 2014Ödenen hasarlar, reasürör payı düşülmüş olarak 1.685.031.386 1.412.362.272Kazanılmamış primler karşılığında değişim, reasürör payı düşülmüş olarak 292.297.301 62.089.748Muallak tazminatlar karşılığında değişim, reasürör payı düşülmüş olarak 371.719.441 325.716.789Dengeleme karşılığındaki değişim 20.995.851 15.970.036Devam eden riskler karşılığında değişim, reasürör payı düşülmüş olarak (33.894.132) 27.260.973Toplam 2.336.149.847 1.843.399.818

30 Yatırım sözleşmeleri hakları

Yoktur.

31 Zaruri diğer giderler

Giderlerin Şirket içindeki niteliklerine veya işlevlerine dayanan gruplama aşağıda 32 - Gider çeşitleri notunda verilmiştir.

32 Gider çeşitleri

31 Aralık 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihlerinde sona eren hesap dönemlerine ilişkin faaliyet giderlerinin detayı aşağıdaki gibidir:


Komisyon giderleri 434.055.605 385.141.391Dönem içinde tahakkuk eden aracılara komisyonlar 481.698.669 390.315.759Ertelenmiş üretim komisyonlarındaki değişim (47.643.064) (5.174.368)

Çalışanlara sağlanan fayda giderleri (Not 33) 113.296.033 104.693.751Yönetim giderleri 82.642.008 69.230.043Reklam ve pazarlama giderleri 19.727.757 13.987.613Dışarıdan sağlanan fayda ve hizmetler 9.858.726 8.250.751Reasürörlerden kazanılan komisyon gelirleri (54.256.056) (58.617.320)

Dönem içerisinde reasürörlerden tahakkuk eden komisyon gelirleri (62.301.577) (60.026.011)Ertelenmiş komisyon gelirlerindeki değişim 8.045.521 1.408.691

Toplam 605.324.073 522.686.229

178





33 Çalışanlara sağlanan fayda giderleri


Maaş, ücretler ve tazminatlar 84.272.162 76.090.749SSK İşveren payı 19.392.154 15.758.608Diğer 9.631.717 12.844.394Toplam 113.296.033 104.693.751

34 Finansal maliyetler

Dönemin tüm finansman giderleri yukarıda 4.2 - Finansal riskin yönetimi notunda gösterilmiştir. Üretim maliyetine veya sabit varlıkların maliyetine verilen finansman gideri bulunmamaktadır. Finansal giderlerin tamamı gelir tablosuna yansıtılmaktadır.

35 Gelir vergileri

Finansal tablolarda gösterilen gelir vergisi giderlerini oluşturan kalemler aşağıdaki gibidir:

31 Aralık 2015 31 Aralık 2014Kurumlar vergisi karşılık gideri:Hesaplanan kurumlar vergisi karşılığı (1.769.959) (21.081.960)Ertelenmiş vergi geliri/gideri:İndirilebilir/vergilendirilebilir geçici farkların oluşmasından ve kapanmasından kaynaklanan vergi geliri/(gideri) (6.509.894) 7.396.097Toplam vergi gideri (8.279.853) (13.685.863)

31 Aralık 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihlerinde sona eren hesap dönemlerinde, Şirket’in finansal tablolarında oluşan vergi öncesi faaliyet kârı üzerinden yasal vergi oranı ile hesaplanan gelir vergisi karşılığı ile Şirket’in etkin vergi oranı ile hesaplanan fiili gelir vergisi karşılığı arasındaki mutabakatı aşağıdaki tabloda detaylandırılmıştır:

31 Aralık 2015 31 Aralık 2014Vergi öncesi olağan kâr 72.086.095 Vergi oranı (%) 85.385.464 Vergi oranı (%)Yasal vergi oranına göre gelir vergisi karşılığı 14.417.219 20,00 17.077.093 20,00Vergi istisnasına tabi gelirler (7.407.303) (10,28) (4.661.167) (5,46)Kanunen kabul edilmeyen giderler 1.269.937 1,76 1.269.937 1,49Gelir tablosuna yansıyan toplam vergi gideri 8.279.853 13,04 13.685.863 16,03

36 Net kur değişim gelirleri


37 Hisse başına kazanç

Hisse başına kazanç Şirket’in dönem net kârının, dönemin ağırlıklı ortalama hisse senedi sayısına bölünmesi ile hesaplanmıştır.


Hesap dönemi itibarıyla kâr/(zarar) 63.806.242 71.669.601Ağırlık ortalama hisse senedi sayısı 50.000.000.000 50.000.000.000Hisse başına kazanç/(kayıp) (TL) 0,0013 0,0014


179



38 Hisse başı kâr payı

Hissedarlara 2015 yılı içinde 1 TL nominal değerli hisse başına brüt 0,042 kuruş nakit temettü (toplam nakit temettü 21.000.000 TL) ödenmiştir (31 Aralık 2014: Yoktur).

39 Faaliyetlerden yaratılan nakit

Esas faaliyetlerden kaynaklanan nakit akımları ilişikteki nakit akış tablolarında gösterilmiştir.

40 Hisse senedine dönüştürülebilir tahvil

Yoktur.

41 Paraya çevrilebilir imtiyazlı hisse senetleri

Yoktur.

42 Riskler

Şirket faaliyetleri gereği sigorta sözleşmelerinden kaynaklanan çok sayıda hukuki anlaşmazlıklar ve tazminat davaları ile karşı karşıyadır. Bu davalar muallak tazminat karşılığı ayrılmak suretiyle finansal tablolara yansıtılmaktadır.

31 Aralık 2015 tarihi itibarıyla, Şirket aleyhine açılmış bütün davaların toplam tutarı 925.745.000 TL’dir (31 Aralık 2014: 1.040.392.000 TL). Şirket aleyhine açılmış davalar için teminat tutarı ölçüsünde muallak hasar karşılığı ayrılmıştır.

31 Aralık 2015 tarihi itibarıyla, Şirket tarafından üçüncü kişiler aleyhine açılmış davaların toplam tutarı 233.643.000 TL’dir (31 Aralık 2014: 194.259.000 TL).

Anadolu Anonim Türk Sigorta Şirketi tarafından Türk Ticaret Kanunu ve Medeni Kanun hükümleri uyarınca kurulmuş olan “Anadolu Anonim Türk Sigorta Şirketi Mensupları Dayanışma Vakfı”na Vakıf senedi ve ilgili mevzuat çerçevesinde Şirket yükümlülüklerini yerine getirmek üzere yapılan ödemelerle ilgili olarak Vergi Denetim Kurulu müfettişleri tarafından bir inceleme yapılmıştır. Bu inceleme sonucunda söz konusu yükümlülük tutarlarının ücret esasında vergilendirilmesi ve dolayısıyla gelir vergisi stopajına ve damga vergisine tabi tutulması gerektiği iddiasıyla 2007, 2008, 2009, 2010 ve 2011 dönemleri için vergi inceleme raporu düzenlenmiştir.

Anayasa Mahkemesi’nin 21 Şubat 2015 tarih ve 29274 sayılı Resmi Gazete’de yayımlanan 12 Kasım 2014 tarihli kararı çerçevesinde 2007 ve 2008 dönemlerine ilişkin tüm davalarla ilgili olarak nihai hukuki sürecin Şirket lehine sonuçlanması beklendiğinden, tesis edilmiş olan toplam 12.768.684 TL tutarındaki karşılık çözülmüştür. Aralık 2013 ve sonrası dönemler için ayrılan karşılıkların durumu ise devam eden hukuki sürecin gelişimine göre bilahare değerlendirilecek olup, bu hususla ilgili olarak cari dönemde 3.084.516 TL (31 Aralık 2014: 15.489.301 TL) tutarında karşılık ayrılmıştır. Ayrıca Şirket yukarıdaki açıklama paralelinde ilgili vergi incelemesine istinaden ödediği toplam 4.229.629 TL (31 Aralık 2014: Yoktur) tutarı geri alacağı ihtimaliyle cari dönem içerisinde gelir tahakkuku olarak muhasebeleştirmiştir.

Maliye Bakanlığı Vergi Denetim Kurulu tarafından yürütülen inceleme sonucunda sovtaj işlemlerinin banka ve sigorta muameleleri vergisine tabi tutulmadığı gerekçesi ile Şirket’e 2009 yılı için 2,1 milyon TL vergi aslı, 3,1 milyon TL vergi ziyaı cezası 26 Aralık 2014 tarihinde tebliğ edilmiştir, 6 Şubat 2015 tarihinde aynı konuya istinaden 2010, 2011 ve 2012 dönemleri için de 10 milyon TL vergi aslı, 15 milyon TL vergi cezası ilave olarak tebliğ edilmiştir. Şirket uygulamasının mevzuata uygun olduğu düşünmekte olduğundan finansal tablolarda herhangi bir karşılık ayrılmamıştır.

180





43 Taahhütler

Şirket’in faaliyetleri gereği hayat dışı sigorta branşlarında vermiş olduğu teminatların detayı Not 17’de gösterilmiştir.

Genel müdürlük ve bölge ofislerinin kullanımı için kiralanmış gayrimenkuller ile pazarlama ve satış ekibine tahsis edilen kiralık araçlar için faaliyet kiralaması çerçevesinde ödenecek asgari kira ödemelerinin toplamı aşağıdadır:

31 Aralık 2015 31 Aralık 20141 yıldan az 3.392.007 7.517.871Bir yıldan fazla beş yıldan az 1.918.527 3.476.491Ödenecek asgari kira ödemelerinin toplamı 5.310.534 10.994.362

44 İşletme birleşmeleri

Yoktur.

45 İlişkili taraflarla işlemler

Şirket’in hakim ortağı Türkiye İş Bankası Anonim Şirketi Grubu ile bağlı olduğu gruplar ve bu grupların iştirak ve bağlı ortaklıkları bu finansal tablolar açısından ilişkili kuruluş olarak tanımlanmıştır.

31 Aralık 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibarıyla, ilişkili kuruluş bakiyeleri aşağıdaki gibidir:


İş Bankası - bankalar mevduatı 914.658.774 533.547.278Bankalar 914.658.774 533.547.278

İş Gayrimenkul Yatırım Ortaklığı A.Ş.’nin ihraç ettiği tahviller (Not 11) 14.749.064 14.713.703İş Finansal Kiralama A.Ş.’nin ihraç ettiği tahviller (Not 11) 5.046.154 5.078.714İş Faktoring A.Ş.’nin ihraç ettiği tahviller (Not 11) 5.522.064 --Türkiye Sınai Kalkınma Bankası’nın ihraç ettiği tahviller (Not 11) 5.843.739 --İş Portföy Yönetimi A.Ş.’nin kurucusu olduğu yatırım fonları (Not 11) 126.444.095 155.566.186İşbank AG’ın kurucusu olduğu yatırım fonları (Not 11) 11.206.804 12.320.065Finansal varlıklar 168.811.920 187.678.668

Türkiye İş Bankası A.Ş. - Banka kanalı ile yazılan poliçelerden olan prim alacakları 106.339.774 91.802.800Şişecam Sigorta Aracılık Hiz. A.Ş. kanalı ile yazılan poliçelerden olan prim alacakları 5.621.566 2.924.252Trakya Cam Sanayii A.Ş. 47.472 167.971Milli Reasürans T.A.Ş. 40.850 1.416Anadolu Hayat Emeklilik A.Ş. - prim alacakları 586.490 490.293Esas faaliyetlerden alacaklar 112.636.152 95.386.732

Milli Reasürans T.A.Ş.-reasürans faaliyetleri ile ilgili olan borçlar 9.387.546 11.953.520Türkiye İş Bankası A.Ş. - ödenecek komisyonlar 9.603.965 7.082.553Şişecam Sigorta Aracılık Hizmetleri A.Ş. - ödenecek komisyonlar 349.731 23.437Esas faaliyetlerden borçlar 19.341.242 19.059.510

İlişkili kuruluşlardan olan alacaklar için teminat alınmamıştır.

Ortaklar ve iştiraklerden alacaklar nedeniyle ayrılan şüpheli alacak karşılığı tutarı ve bunların borçları bulunmamaktadır.

Ortaklar ve iştirakler lehine verilen garanti, taahhüt, kefalet, avans, ciro gibi yükümlülükler bulunmamaktadır.


181



Şirket, 2015 yılı içinde ilişkili kuruluşlar poliçeleri için 53.855.115 TL prim (31 Aralık 2014: 59.098.301 TL) tahakkuk ettirmiştir. 31 Aralık 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihlerinde sona eren hesap dönemlerinde ilişkili kuruluşlarla gerçekleştirilen diğer işlemler aşağıdaki gibidir:


İş Bankası - Banka kanalı ile yazılan primler 410.699.700 328.891.626Şişecam Sigorta Aracılık Hizmetleri A.Ş. kanalı ile yazılan primler 17.600.899 41.316.107Anadolu Hayat Emeklilik A.Ş. - yazılan primler 2.805.903 2.214.450Milli Reasürans T.A.Ş. 510.277 440.421Yazılan primler 431.616.779 372.862.604

Milli Reasürans T.A.Ş. (105.383.566) (93.328.833)Reasüröre devredilen primler (105.383.566) (93.328.833)

İş Bankası - mevduat faiz gelirleri 61.509.302 55.732.060İş Portföy Yönetimi- yatırım fonu satış geliri 1.784.202 9.488.742İş Bankası - tahvil satış/itfa geliri 599.000 11.828.210İş Gayrimenkul Yatırım Ortaklığı-tahvil satış/itfa geliri 1.545.076 560.304İş Finansal Kiralama-tahvil satış/itfa geliri 896.366 --İş Yatırım Menkul Değerler-tahvil satış/itfa geliri 864.204 --Yatırım gelirleri 67.198.150 77.609.316

Türkiye İş Bankası A.Ş. - tahakkuk eden komisyon gideri (54.279.283) (39.896.267)Şişecam Sigorta Aracılık Hizmetleri A.Ş. - tahakkuk eden komisyon gideri (3.520.602) (8.674.189)Milli Reasürans T.A.Ş.- tahakkuk eden komisyon geliri 23.600.904 21.497.125Faaliyet gelirleri/(giderleri), net (34.198.981) (27.073.331)

Anadolu Hayat ve Emeklilik A.Ş. - kira gelirleri 170.435 163.212Diğer gelirler 170.435 163.212

İş Merkezleri Yönetim ve İşletim A.Ş. - bina hizmet gideri (3.212.713) (2.628.651)İş Portföy Yönetimi - yönetim komisyonu (690.905) (632.924)Anadolu Anonim Türk Sigorta Şirketi Memurları Emekli Sandığı Vakfı-kira gideri (2.790.764) (2.606.606)Diğer giderler (6.694.382) (5.868.1811)

46 Raporlama döneminden sonra ortaya çıkan olaylar

Raporlama döneminden sonra ortaya çıkan olaylar, 1.10 - Raporlama döneminden sonraki olaylar notunda sunulmuştur.

182





47 Diğer

Finansal tablolardaki “diğer” ibaresini taşıyan hesap kalemlerinden dahil olduğu grubun toplam tutarının %20’sini veya bilanço aktif toplamının %5’ini aşan kalemlerin ad ve tutarları

Yukarıdaki notlarda her notun kendi içerisinde gösterilmiştir.

“Diğer alacaklar” ile “Diğer kısa veya uzun vadeli borçlar” hesap kalemi içinde bulunan ve bilanço aktif toplamının yüzde birini aşan, personelden alacaklar ile personele borçlar tutarlarının ayrı ayrı toplamları

Yoktur.

Nazım hesaplarda takip edilen rücu alacaklarına ilişkin tutarlar

Yoktur.

Taşınmazlar üzerinde sahip olunan ayni haklar ve bunların değerleri

Yoktur.

Önceki döneme ilişkin gelir ve giderler ile önceki döneme ait gider ve zararların tutarlarını ve kaynakları gösteren açıklayıcı not

Yoktur.

31 Aralık 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihlerinde sona eren hesap dönemleri itibarıyla reeskont ve karşılık giderlerinin detayı aşağıdaki gibidir:

Karşılık giderleri 31 Aralık 2015 31 Aralık 2014

İzin karşılık giderleri (Not 23) (59.556) (245.663)Kıdem tazminatı karşılık gideri (Not 23) (1.313.128) (1.689.897)Şüpheli alacak karşılığı gideri (Not 4.2) (37.726.711) (11.622.774)Vergi tarhiyat gider karşılığı (Not 23) (363.899) (7.873.752)Diğer karşılık gelirleri/(giderleri) 13.916.825 1.071.426Karşılıklar hesabı (25.546.469) (20.360.660)

Reeskont giderleri 31 Aralık 2015 31 Aralık 2014

Reeskont faiz gelirleri 18.199.693 12.636.796Reeskont faiz giderleri (16.741.102) (15.997.077)Reeskont hesabı 1.458.591 (3.360.281)


183


31 Aralık 2015 Tarihinde Sona ErenHesap Dönemine Ait Konsolide Finansal Tablolar

184


Diğer Hususlar ve Finansal TablolarKonsolide Edilen Ortaklıklara İlişkin Bilgiler

Bireysel emeklilik ve hayat sigortaları alanlarında hizmet sunan Anadolu Hayat Emeklilik, 1990 yılında “Türkiye’nin ilk hayat sigortası şirketi” olarak kurulmuştur. Türkiye’nin halka açık ilk emeklilik şirketi olan Anadolu Hayat Emeklilik, Bireysel Emeklilik Sistemi’nde ulaştığı katılımcı sayısı ile zirvedeki yerini korumaktadır.

Bir Türkiye İş Bankası iştiraki olan Anadolu Hayat Emeklilik’in payları, Borsa İstanbul (BİST) Yıldız Pazarı’nda ANHYT sembolü ile işlem görmektedir.

Genel Müdürlüğü İstanbul’da bulunan Anadolu Hayat Emeklilik; İstanbul (3), Ankara (2), Adana, Antalya, Bursa, Trabzon, İzmir ve Kocaeli’nde bulunan bölge satış müdürlükleri, Kuzey Kıbrıs Türk Cumhuriyeti’ndeki şubesi, direkt satış ekibi ve 300’e yaklaşan acentesiyle ürünlerini müşterileriyle buluşturmaktadır.

Anadolu Hayat Emeklilik güçlü bir bankasürans ağına sahiptir. Şirket; başta Türkiye İş Bankası olmak üzere, bankasürans ağında yer alan şubeleri hizmet sürecinin temel bir dağıtım kanalı olarak kullanmaktadır.

Hayat sigortaları branşında 402 milyon TL prim üretimi ile %11’lik pazar payı elde eden Anadolu Hayat Emeklilik, 1,7 milyar TL’yi aşan sigortalı varlıkları ile açık ara liderliğini sürdürmüştür.

1 Ocak 2016 tarihli Emeklilik Gözetim Merkezi (EGM) verilerine göre, Anadolu Hayat Emeklilik 2014 yılsonuna göre katılımcı sayısında %19, fon büyüklüğünde ise %21 düzeyinde büyüme sağlamıştır. Fon büyüklüğünde, devlet katkısı fon tutarı dahil 8.945 milyon TL’ye, katılımcı sayısında da 1.026.467 kişiye ulaşan Anadolu Hayat Emeklilik; devlet katkısı dahil fon büyüklüğünde %19, katılımcı sayısında da %17 pazar payı ile sektöre yön vermektedir.

Anadolu Hayat Emeklilik’in konsolide olmayan toplam aktifleri 2015 yılsonu itibarıyla bir önceki yıla göre %16 oranında artış göstererek 11.889 milyon TL’ye ulaşmıştır. Elde edilen 145 milyon TL net kâr seviyesi ile sürdürülebilir kârlılık anlamında bir yılı daha başarı ile tamamlamıştır.

Konsolide Edilen Ortaklıklara İlişkin Bilgiler


185


Anadolu Anonim Türk Sigorta Şirketi Yönetim Kurulu’na

Finansal Tablolara İlişkin Rapor

Anadolu Anonim Türk Sigorta Şirketi’nin (“Şirket”) 31 Aralık 2015 tarihli konsolide bilançosu, aynı tarihte sona eren hesap dönemine ait; konsolide gelir tablosu, konsolide özsermaye değişim tablosu ve konsolide nakit akış tablosu ile önemli muhasebe politikalarını özetleyen dipnotlar ve diğer açıklayıcı notlardan oluşan ilişikteki konsolide finansal tablolarını denetlemiş bulunuyoruz.

Yönetimin Finansal Tablolara İlişkin SorumluluğuŞirket yönetimi; konsolide finansal tabloların sigortacılık mevzuatı gereği yürürlükte bulunan muhasebe ve finansal raporlamaya ilişkin düzenlemeler ve bunlar ile düzenlenmeyen konularda Türkiye Muhasebe Standartları hükümlerini içeren; “Sigortacılık Muhasebe ve Finansal Raporlama Mevzuatı”na uygun olarak hazırlanmasından, gerçeğe uygun bir biçimde sunumundan ve hata veya hile kaynaklı önemli yanlışlık içermeyen finansal tabloların hazırlanmasını sağlamak için gerekli gördüğü iç kontrolden sorumludur.

Bağımsız Denetçinin SorumluluğuSorumluluğumuz, yaptığımız bağımsız denetime dayanarak, bu konsolide finansal tablolar hakkında görüş vermektir. Yaptığımız bağımsız denetim, sigortacılık mevzuatı gereği yürürlükte bulunan bağımsız denetim ilkelerine ilişkin düzenlemelere ve Kamu Gözetimi, Muhasebe ve Denetim Standartları Kurumu tarafından yayımlanan Türkiye Denetim Standartlarının bir parçası olan Bağımsız Denetim Standartlarına uygun olarak yürütülmüştür. Bu standartlar, etik hükümlere uygunluk sağlanmasını ve bağımsız denetimin, finansal tabloların önemli yanlışlık içerip içermediğine dair makul güvence elde etmek üzere planlanarak yürütülmesini gerektirmektedir.

Bağımsız denetim, finansal tablolardaki tutar ve açıklamalar hakkında denetim kanıtı elde etmek amacıyla denetim prosedürlerinin uygulanmasını içerir. Bu prosedürlerin seçimi, finansal tablolardaki hata veya hile kaynaklı “önemli yanlışlık” risklerinin değerlendirilmesi de dahil, bağımsız denetçinin mesleki muhakemesine dayanır. Bağımsız denetçi risk değerlendirmelerini yaparken, şartlara uygun denetim prosedürlerini tasarlamak amacıyla, işletmenin finansal tablolarının hazırlanması ve gerçeğe uygun sunumuyla ilgili iç kontrolü değerlendirir, ancak bu değerlendirme, işletmenin iç kontrolünün etkinliğine ilişkin bir görüş verme amacı taşımaz. Bağımsız denetim, bir bütün olarak finansal tabloların sunumunun değerlendirilmesinin yanı sıra, işletme yönetimi tarafından kullanılan muhasebe politikalarının uygunluğunun ve yapılan muhasebe tahminlerinin makul olup olmadığının değerlendirilmesini de içerir.


GörüşGörüşümüze göre, ilişikteki konsolide finansal tablolar, Anadolu Anonim Türk Sigorta Şirketi’nin 31 Aralık 2015 tarihi itibarıyla konsolide finansal pozisyonunu, aynı tarihte sona eren hesap dönemine ait konsolide finansal performansını ve konsolide nakit akışlarını, Sigortacılık Muhasebe ve Finansal Raporlama Mevzuatı’na uygun olarak tüm önemli yönleriyle gerçeğe uygun bir biçimde sunmaktadır.




Diğer Hususlar ve Finansal Tablolar31 Aralık 2015 Tarihinde Sona Eren Hesap Dönemine Ait Konsolide Finansal Tablolar

186




Mevzuattan Kaynaklanan Diğer Yükümlülüklere İlişkin Rapor

1) 6102 sayılı Türk Ticaret Kanunu’nun (“TTK”) 398’inci maddesinin dördüncü fıkrası uyarınca düzenlenen Riskin Erken Saptanması Sistemi ve Komitesi Hakkında Denetçi Raporu 28 Ocak 2016 tarihinde Şirket’in Yönetim Kurulu’na sunulmuştur.

2) TTK’nın 402’nci maddesinin dördüncü fıkrası uyarınca, Şirket’in 1 Ocak - 31 Aralık 2015 hesap döneminde defter tutma düzeninin, TTK ile Şirket esas sözleşmesinin finansal raporlamaya ilişkin hükümlerine uygun olmadığına dair önemli bir hususa rastlanmamıştır.

3) TTK’nın 402’nci maddesinin dördüncü fıkrası uyarınca Yönetim Kurulu tarafımıza denetim kapsamında istenen açıklamaları yapmış ve talep edilen belgeleri vermiştir.

Akis Bağımsız Denetim ve Serbest Muhasebeci Mali Müşavirlik A.Ş.

A member of KPMG International Cooperative


28 Ocak 2016İstanbul, Türkiye



187


T.C. Başbakanlık Hazine Müsteşarlığı tarafından yapılan düzenlemeler çerçevesinde yürürlükte bulunan muhasebe ilke ve standartlarına göre 31 Aralık 2015 tarihi itibarıyla hazırlanan yıllık hesap dönemine ait konsolide finansal tablolar ile bunlara ilişkin açıklama ve dipnotların “Sigorta ve Reasürans Şirketleri ile Emeklilik Şirketlerinin Finansal Raporlamaları Hakkında Yönetmelik” hükümlerine ve Şirketimiz muhasebe kayıtlarına uygun olduğunu belirtiriz.

İstanbul, 28 Ocak 2016

Musa ÜLKEN Fatih GÖRENYönetim Kurulu Üyesi ve Genel Müdür Genel Müdür Yardımcısı

Murat TETİK Taylan MATKAP Muhasebe ve Mali İşler Müdürü Aktüer

31 Aralık 2015 Tarihi İtibarıyla HazırlananYıllık Konsolide Finansal Raporu

188




Sayfa

KONSOLİDE BİLANÇO 190

KONSOLİDE GELİR TABLOSU 195

KONSOLİDE ÖZSERMAYE DEĞİŞİM TABLOSU 198

KONSOLİDE NAKİT AKIŞ TABLOSU 200

KONSOLİDE KÂR DAĞITIM TABLOSU 201

KONSOLİDE FİNANSAL TABLOLARA İLİŞKİN DİPNOTLAR 202-265

Dipnot 1 Genel bilgiler 202

Dipnot 2 Önemli muhasebe politikalarının özeti 204

Dipnot 3 Önemli muhasebe tahminleri ve hükümleri 222

Dipnot 4 Sigorta riskinin ve finansal riskin yönetimi 223

Dipnot 5 Bölüm bilgileri 235

Dipnot 6 Maddi duran varlıklar 238

Dipnot 7 Yatırım amaçlı gayrimenkuller 239

Dipnot 8 Maddi olmayan duran varlıklar 240

Dipnot 9 İştiraklerdeki yatırımlar 241

Dipnot 10 Reasürans varlıkları ve yükümlülükleri 241

Dipnot 11 Finansal varlıklar 242

Dipnot 12 Kredi ve alacaklar 247

Dipnot 13 Türev finansal araçlar 248

Dipnot 14 Nakit ve nakit benzeri varlıklar 248

Dipnot 15 Özsermaye 249

Dipnot 16 Diğer yedekler ve isteğe bağlı katılımın sermaye bileşeni 251

Dipnot 17 Sigorta yükümlülükleri ve reasürans varlıkları 252

Dipnot 18 Yatırım anlaşması yükümlülükleri 256

Dipnot 19 Ticari ve diğer borçlar, ertelenmiş gelirler 256

Dipnot 20 Finansal borçlar 257

Dipnot 21 Ertelenmiş vergiler 257

Dipnot 22 Emeklilik sosyal yardım yükümlülükleri 258

Dipnot 23 Diğer yükümlülükler ve masraf karşılıkları 258

Dipnot 24 Net sigorta prim geliri 259

Dipnot 25 Aidat (ücret) gelirleri 259

Dipnot 26 Yatırım gelirleri 259

Dipnot 27 Finansal varlıkların net tahakkuk gelirleri 259

Dipnot 28 Gerçeğe uygun değer farkı kâr veya zarara yansıtılan aktifler 259

Dipnot 29 Sigorta hak ve talepleri 259

Dipnot 30 Yatırım sözleşmeleri hakları 259

İçindekiler


189

Sayfa

Dipnot 31 Zaruri diğer giderler 259

Dipnot 32 Gider çeşitleri 260

Dipnot 33 Çalışanlara sağlanan fayda giderleri 260

Dipnot 34 Finansal maliyetler 260

Dipnot 35 Gelir vergileri 260

Dipnot 36 Net kur değişim gelirleri 261

Dipnot 37 Hisse başına kazanç 261

Dipnot 38 Hisse başı kâr payı 261

Dipnot 39 Faaliyetlerden yaratılan nakit 261

Dipnot 40 Hisse senedine dönüştürülebilir tahvil 261

Dipnot 41 Paraya çevrilebilir imtiyazlı hisse senetleri 261

Dipnot 42 Riskler 262

Dipnot 43 Taahhütler 262

Dipnot 44 İşletme birleşmeleri 262

Dipnot 45 İlişkili taraflarla işlemler 263

Dipnot 46 Raporlama döneminden sonra ortaya çıkan olaylar 264

Dipnot 47 Diğer 265

190




VARLIKLAR

I- Cari Varlıklar Dipnot





A- Nakit ve Nakit Benzeri Varlıklar 14 2.304.904.212 1.606.048.7141-Kasa 14 18.864 37.3472-Alınan Çekler -- --3-Bankalar 14 1.937.834.876 1.356.733.4464-Verilen Çekler ve Ödeme Emirleri 14 (125.585) (171.519)5-Banka Garantili ve Üç Aydan Kısa Vadeli Kredi Kartı Alacakları 14 367.176.057 249.449.4406-Diğer Nakit ve Nakit Benzeri Varlıklar -- --B- Finansal Varlıklar ile Riski Sigortalılara Ait Finansal Yatırımlar 11 680.812.513 644.067.9571- Satılmaya Hazır Finansal Varlıklar 11 569.121.106 442.140.7892- Vadeye Kadar Elde Tutulacak Finansal Varlıklar 11 15.555.214 73.670.0473- Alım Satım Amaçlı Finansal Varlıklar 11 96.232.135 134.054.7334- Krediler -- --5- Krediler Karşılığı -- --6- Riski Hayat Poliçesi Sahiplerine Ait Finansal Yatırımlar -- --7- Şirket Hissesi -- --8- Finansal Varlıklar Değer Düşüklüğü Karşılığı 11 (95.942) (5.797.612)C- Esas Faaliyetlerden Alacaklar 12 928.282.683 797.454.1131- Sigortacılık Faaliyetlerinden Alacaklar 12 869.275.449 751.368.8502- Sigortacılık Faaliyetlerinden Alacaklar Karşılığı 2.21,12 (8.305.178) (7.677.067)3- Reasürans Faaliyetlerinden Alacaklar 12 59.472.101 47.022.3654- Reasürans Faaliyetlerinden Alacaklar Karşılığı -- --5- Sigorta ve Reasürans Şirketleri Nezdindeki Depolar 12 7.840.311 6.739.9656- Sigortalılara Krediler (İkrazlar) -- --7- Sigortalılara Krediler (İkrazlar) Karşılığı -- --8- Emeklilik Faaliyetlerinden Alacaklar -- --9- Esas Faaliyetlerden Kaynaklanan Şüpheli Alacaklar 12 150.758.235 113.380.50710- Esas Faaliyetlerden Kaynaklanan Şüpheli Alacaklar Karşılığı 12 (150.758.235) (113.380.507)D- İlişkili Taraflardan Alacaklar 12 -- --1- Ortaklardan Alacaklar -- --2- İştiraklerden Alacaklar -- --3- Bağlı Ortaklıklardan Alacaklar -- --4- Müşterek Yönetime Tabi Teşebbüslerden Alacaklar -- --5- Personelden Alacaklar 12 -- --6- Diğer İlişkili Taraflardan Alacaklar -- --7- İlişkili Taraflardan Alacaklar Reeskontu -- --8- İlişkili Taraflardan Şüpheli Alacaklar -- --9- İlişkili Taraflardan Şüpheli Alacaklar Karşılığı -- --E- Diğer Alacaklar 12 10.378.575 5.321.0411- Finansal Kiralama Alacakları -- --2- Kazanılmamış Finansal Kiralama Faiz Gelirleri -- --3- Verilen Depozito ve Teminatlar 357.920 358.7184- Diğer Çeşitli Alacaklar 10.020.655 4.962.3235- Diğer Çeşitli Alacaklar Reeskontu -- --6- Şüpheli Diğer Alacaklar -- --7- Şüpheli Diğer Alacaklar Karşılığı -- --F- Gelecek Aylara Ait Giderler ve Gelir Tahakkukları 280.651.377 208.618.3531- Ertelenmiş Üretim Giderleri 17 275.073.222 205.884.9232- Tahakkuk Etmiş Faiz ve Kira Gelirleri -- --3- Gelir Tahakkukları 10,12 5.577.825 2.733.4304- Gelecek Aylara Ait Diğer Giderler 330 --G- Diğer Cari Varlıklar 23.705.128 2.230.4841- Gelecek Aylar İhtiyacı Stoklar 1.049.275 212.2582- Peşin Ödenen Vergiler ve Fonlar 19 22.398.667 1.848.4923- Ertelenmiş Vergi Varlıkları -- --4- İş Avansları 12 253.035 165.1035- Personele Verilen Avanslar 12 4.151 4.6316- Sayım ve Tesellüm Noksanları -- --7- Diğer Çeşitli Cari Varlıklar -- --8- Diğer Cari Varlıklar Karşılığı -- --I- Cari Varlıklar Toplamı 4.228.734.488 3.263.740.662


31 Aralık 2015 Tarihi İtibarıyla Konsolide Bilanço(Para Birimi: Türk Lirası (TL) olarak ifade edilmiştir.)


191



VARLIKLAR

II- Cari Olmayan Varlıklar Dipnot





A- Esas Faaliyetlerden Alacaklar -- --1- Sigortacılık Faaliyetlerinden Alacaklar -- --2- Sigortacılık Faaliyetlerinden Alacaklar Karşılığı -- --3- Reasürans Faaliyetlerinden Alacaklar -- --4- Reasürans Faaliyetlerinden Alacaklar Karşılığı -- --5- Sigorta ve Reasürans Şirketleri Nezdindeki Depolar -- --6- Sigortalılara Krediler (İkrazlar) -- --7- Sigortalılara Krediler (İkrazlar) Karşılığı -- --8- Emeklilik Faaliyetlerinden Alacaklar -- --9- Esas Faaliyetlerden Kaynaklanan Şüpheli Alacaklar -- --10- Esas Faaliyetlerden Kaynaklanan Şüpheli Alacaklar Karşılığı -- --B- İlişkili Taraflardan Alacaklar -- --1- Ortaklardan Alacaklar -- --2- İştiraklerden Alacaklar -- --3- Bağlı Ortaklıklardan Alacaklar -- --4- Müşterek Yönetime Tabi Teşebbüslerden Alacaklar -- --5- Personelden Alacaklar -- --6- Diğer İlişkili Taraflardan Alacaklar -- --7- İlişkili Taraflardan Alacaklar Reeskontu -- --8- İlişkili Taraflardan Şüpheli Alacaklar -- --9- İlişkili Taraflardan Şüpheli Alacaklar Karşılığı -- --C- Diğer Alacaklar 12 2.207.981 --1- Finansal Kiralama Alacakları -- --2- Kazanılmamış Finansal Kiralama Faiz Gelirleri -- --3- Verilen Depozito ve Teminatlar -- --4- Diğer Çeşitli Alacaklar 2.839.780 --5- Diğer Çeşitli Alacaklar Reeskontu (631.799) --6- Şüpheli Diğer Alacaklar -- --7- Şüpheli Diğer Alacaklar Karşılığı -- --D- Finansal Varlıklar 9 156.605.195 141.148.3611- Bağlı Menkul Kıymetler -- --2- İştirakler 9 156.605.195 141.148.3613- İştirakler Sermaye Taahhütleri -- --4- Bağlı Ortaklıklar -- --5- Bağlı Ortaklıklar Sermaye Taahhütleri -- --6- Müşterek Yönetime Tabi Teşebbüsler -- --7- Müşterek Yönetime Tabi Teşebbüsler Sermaye Taahhütleri -- --8- Finansal Varlıklar ve Riski Sigortalılara Ait Finansal Yatırımlar -- --9- Diğer Finansal Varlıklar -- --10- Finansal Varlıklar Değer Düşüklüğü Karşılığı -- --E- Maddi Varlıklar 6 90.862.004 65.145.2581- Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller 6,7 54.343.600 36.242.0002- Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller Değer Düşüklüğü Karşılığı -- --3- Kullanım Amaçlı Gayrimenkuller 6 11.532.400 6.788.7334- Makine ve Teçhizatlar 6 41.909.394 34.554.0185- Demirbaş ve Tesisatlar 6 12.253.700 11.775.4166- Motorlu Taşıtlar 6 619.736 1.362.2237- Diğer Maddi Varlıklar (Özel Maliyet Bedelleri Dahil) 6 20.322.655 19.401.1278- Kiralama Yoluyla Edinilmiş Maddi Varlıklar 6 4.166.354 4.166.3549- Birikmiş Amortismanlar 6 (54.285.835) (49.144.613)10- Maddi Varlıklara İlişkin Avanslar (Yapılmakta Olan Yatırımlar Dahil) -- --F- Maddi Olmayan Varlıklar 8 52.009.300 62.254.8411- Haklar -- --2- Şerefiye 8 16.250.000 16.250.0003- Faaliyet Öncesi Döneme Ait Giderler -- --4- Araştırma ve Geliştirme Giderleri -- --5- Diğer Maddi Olmayan Varlıklar 8 93.201.169 88.079.9016- Birikmiş İtfalar (Amortismanlar) 8 (66.877.216) (43.804.438)7- Maddi Olmayan Varlıklara İlişkin Avanslar 8 9.435.347 1.729.378G-Gelecek Yıllara Ait Giderler ve Gelir Tahakkukları 17 5.221.880 3.562.0381- Ertelenmiş Üretim Giderleri 17 5.221.880 3.562.0382- Gelir Tahakkukları -- --3- Gelecek Aylara Ait Diğer Giderler -- --H-Diğer Cari Olmayan Varlıklar 21 13.229.325 18.889.9131- Efektif Yabancı Para Hesapları -- --2- Döviz Hesapları -- --3- Gelecek Yıllar İhtiyacı Stoklar -- --4- Peşin Ödenen Vergiler ve Fonlar -- --5- Ertelenmiş Vergi Varlıkları 21 13.229.325 18.889.9136- Diğer Çeşitli Cari Olmayan Varlıklar -- --7- Diğer Cari Olmayan Varlıklar Amortismanı -- --8- Diğer Cari Olmayan Varlıklar Karşılığı -- --II- Cari Olmayan Varlıklar Toplamı 320.135.685 291.000.411Varlıklar Toplamı 4.548.870.173 3.554.741.073


192




YÜKÜMLÜLÜKLER

III- Kısa Vadeli Yükümlülükler Dipnot



Bağımsız Denetimden Geçmiş(Yeniden düzenlenmiş) (*)


A- Finansal Borçlar 20 210.669.647 --1- Kredi Kuruluşlarına Borçlar -- --2- Kiralama İşlemlerinden Borçlar -- --3- Ertelenmiş Finansal Kiralama Borçlanma Maliyetleri -- --4- Uzun Vadeli Kredilerin Ana Para Taksitleri ve Faizleri -- --5- Çıkarılmış Tahviller (Bonolar) Anapara, Taksit ve Faizleri -- --6- Çıkarılmış Diğer Finansal Varlıklar -- --7- Çıkarılmış Diğer Finansal Varlıklar İhraç Farkı -- --8- Diğer Finansal Borçlar (Yükümlülükler) 20 210.669.647 --B- Esas Faaliyetlerden Borçlar 19 339.189.344 302.045.9831- Sigortacılık Faaliyetlerinden Borçlar 19 226.165.931 218.662.9432- Reasürans Faaliyetlerinden Borçlar -- --3- Sigorta ve Reasürans Şirketlerinden Alınan Depolar 10,19 4.365.775 7.277.1334- Emeklilik Faaliyetlerinden Borçlar -- --5- Diğer Esas Faaliyetlerden Borçlar 19 108.657.638 76.105.9076- Diğer Esas Faaliyetlerden Borçlar Borç Senetleri Reeskontu -- --C-İlişkili Taraflara Borçlar 19 92.190 --1- Ortaklara Borçlar -- --2- İştiraklere Borçlar -- --3- Bağlı Ortaklıklara Borçlar -- --4- Müşterek Yönetime Tabi Teşebbüslere Borçlar -- --5- Personele Borçlar 92.190 --6- Diğer İlişkili Taraflara Borçlar -- --D- Diğer Borçlar 19 60.481.800 47.561.3331- Alınan Depozito ve Teminatlar 3.177.561 2.916.5772- Tedavi Giderlerine İlişkin SGK’ya Borçlar 27.524.238 16.625.2343- Diğer Çeşitli Borçlar 30.287.110 28.268.7724- Diğer Çeşitli Borçlar Reeskontu (507.109) (249.250)E-Sigortacılık Teknik Karşılıkları 17 2.844.320.564 2.214.197.9541- Kazanılmamış Primler Karşılığı - Net 17 1.451.927.808 1.159.630.5072- Devam Eden Riskler Karşılığı - Net 2.26,17 6.485.214 40.379.3463- Matematik Karşılığı - Net -- --4- Muallak Tazminat Karşılığı - Net 17 1.385.907.542 1.014.188.1015- İkramiye ve İndirimler Karşılığı - Net -- --6- Diğer Teknik Karşılıklar - Net -- --F- Ödenecek Vergi ve Benzeri Diğer Yükümlülükler ile Karşılıkları 19 37.087.955 27.386.1351- Ödenecek Vergi ve Fonlar 34.487.522 25.121.4852- Ödenecek Sosyal Güvenlik Kesintileri 2.600.433 2.264.6503- Vadesi Geçmiş, Ertelenmiş veya Taksitlendirilmiş Vergi ve Diğer Yükümlülükler -- --4- Ödenecek Diğer Vergi ve Benzeri Yükümlülükler -- --5- Dönem Kârı Vergi ve Diğer Yasal Yükümlülük Karşılıkları 19,35 1.769.959 21.081.9606- Dönem Kârının Peşin Ödenen Vergi ve Diğer Yükümlülükleri 19,35 (1.769.959) (21.081.960)7- Diğer Vergi ve Benzeri Yükümlülük Karşılıkları -- --G- Diğer Risklere İlişkin Karşılıklar -- --1- Kıdem Tazminatı Karşılığı -- --2- Sosyal Yardım Sandığı Varlık Açıkları Karşılığı -- --3- Maliyet Giderleri Karşılığı -- --H- Gelecek Aylara Ait Gelirler ve Gider Tahakkukları 87.824.309 80.052.2631- Ertelenmiş Komisyon Gelirleri 19 54.739.019 45.447.0652- Gider Tahakkukları 23 33.076.660 34.605.1983- Gelecek Aylara Ait Diğer Gelirler 8.630 --I- Diğer Kısa Vadeli Yükümlülükler 23 1.492.709 1.433.1531- Ertelenmiş Vergi Yükümlüğü -- --2- Sayım ve Tesellüm Fazlalıkları -- --3- Diğer Çeşitli Kısa Vadeli Yükümlülükler 23 1.492.709 1.433.153III - Kısa Vadeli Yükümlülükler Toplamı 3.581.158.518 2.672.676.821




193



YÜKÜMLÜLÜKLER

IV- Uzun Vadeli Yükümlülükler Dipnot






A- Finansal Borçlar -- --1- Kredi Kuruluşlarına Borçlar -- --2- Finansal Kiralama İşlemlerinden Borçlar -- --3- Ertelenmiş Finansal Kiralama Borçlanma Maliyetleri -- --4- Çıkarılmış Tahviller -- --5- Çıkarılmış Diğer Finansal Varlıklar -- --6- Çıkarılmış Diğer Finansal Varlıklar İhraç Farkı -- --7- Diğer Finansal Borçlar (Yükümlülükler) -- --B- Esas Faaliyetlerden Borçlar -- --1- Sigortacılık Faaliyetlerinden Borçlar -- --2- Reasürans Faaliyetlerinden Borçlar -- --3- Sigorta ve Reasürans Şirketlerinden Alınan Depolar -- --4- Emeklilik Faaliyetlerinden Borçlar -- --5- Diğer Esas Faaliyetlerden Borçlar -- --6- Diğer Esas Faaliyetlerden Borçlar Borç Senetleri Reeskontu -- --C- İlişkili Taraflara Borçlar -- --1- Ortaklara Borçlar -- --2- İştiraklere Borçlar -- --3- Bağlı Ortaklıklara Borçlar -- --4- Müşterek Yönetime Tabi Teşebbüslere Borçlar -- --5- Personele Borçlar -- --6- Diğer İlişkili Taraflara Borçlar -- --D- Diğer Borçlar -- --1- Alınan Depozito ve Teminatlar -- --2- Tedavi Giderlerine İlişkin SGK’ya Borçlar -- --3- Diğer Çeşitli Borçlar -- --4- Diğer Çeşitli Borçlar Reeskontu (-) -- --E- Sigortacılık Teknik Karşılıkları 17 89.248.488 68.252.6371- Kazanılmamış Primler Karşılığı - Net -- --2- Devam Eden Riskler Karşılığı - Net -- --3- Matematik Karşılığı - Net -- --4- Muallak Tazminat Karşılığı - Net -- --5- İkramiye ve İndirimler Karşılığı - Net -- --6- Diğer Teknik Karşılıklar - Net 17 89.248.488 68.252.637F- Diğer Yükümlülükler ve Karşılıkları -- --1- Ödenecek Diğer Yükümlülükler -- --2- Vadesi Geçmiş, Ertelenmiş veya Taksitlendirilmiş Vergi ve Diğer Yükümlülükler -- --3- Diğer Borç ve Gider Karşılıkları -- --G- Diğer Risklere İlişkin Karşılıklar 23 15.244.930 12.628.1151- Kıdem Tazminatı Karşılığı 23 15.244.930 12.628.1152- Sosyal Yardım Sandığı Varlık Açıkları Karşılığı -- --H-Gelecek Yıllara Ait Gelirler ve Gider Tahakkukları -- --1- Ertelenmiş Komisyon Gelirleri -- --2- Gider Tahakkukları -- --3- Gelecek Aylara Ait Diğer Gelirler -- --I- Diğer Uzun Vadeli Yükümlülükler -- --1- Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü -- --2- Diğer Çeşitli Uzun Vadeli Yükümlülükler -- --IV- Uzun Vadeli Yükümlülükler Toplamı 104.493.418 80.880.752


194




ÖZSERMAYE

V- Özsermaye Dipnot






A- Ödenmiş Sermaye 500.000.000 500.000.000

1- (Nominal) Sermaye 2.13,15 500.000.000 500.000.000

2- Ödenmemiş Sermaye -- --

3- Sermaye Düzeltmesi Olumlu Farkları -- --

4- Sermaye Düzeltmesi Olumsuz Farkları -- --

5- Tescili Beklenen Sermaye -- --

B- Sermaye Yedekleri 15 25.887.403 8.809.304

1- Hisse Senedi İhraç Primleri -- --

2- Hisse Senedi İptal Kârları -- --

3- Sermayeye Eklenecek Satış Kârları -- --

4- Yabancı Para Çevirim Farkları -- --

5- Diğer Sermaye Yedekleri 15 25.887.403 8.809.304

C- Kâr Yedekleri 197.520.109 154.907.376

1- Yasal Yedekler 15 52.415.164 46.999.839

2- Statü Yedekleri 15 11.788.629 7.710.040

3- Olağanüstü Yedekler 15 60.745.557 20.962.756

4- Özel Fonlar (Yedekler) -- --

5- Finansal Varlıkların Değerlemesi 15 29.179.139 35.200.299

6- Diğer Kâr Yedekleri 15 43.391.620 44.034.442

D- Geçmiş Yıllar Kârları 2.1.6 64.827.919 60.952.290

1- Geçmiş Yıllar Kârları 2.1.6 64.827.919 60.952.290

E-Geçmiş Yıllar Zararları -- --

1- Geçmiş Yıllar Zararları -- --

F-Dönem Net Kârı 74.982.806 76.514.530

1- Dönem Net Kârı 72.441.307 75.119.905

2- Dönem Net Zararı -- --

3- Dağıtıma Konu Olmayan Dönem Kârı 15 2.541.499 1.394.625

Özsermaye Toplamı 863.218.237 801.183.500

Yükümlülükler Toplamı 4.548.870.173 3.554.741.073(*) Yeniden düzenleme için Dipnot 2.1.6’ya bakınız.




195








1 Ocak - 31 Aralık 2014A- Hayat Dışı Teknik Gelir 2.860.262.936 2.441.216.7891- Kazanılmış Primler (Reasürör Payı Düşülmüş Olarak) 2.521.354.285 2.235.759.3401.1- Yazılan Primler (Reasürör Payı Düşülmüş Olarak) 17 2.779.757.454 2.325.110.0611.1.1- Brüt Yazılan Primler 17 3.610.673.887 3.004.830.0661.1.2 -Reasüröre Devredilen Primler 10,17 (731.404.966) (605.617.965)1.1.3- SGK’ya Aktarılan Primler 17 (99.511.467) (74.102.040)1.2- Kazanılmamış Primler Karşılığında Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak) 17,29 (292.297.301) (62.089.748)1.2.1- Kazanılmamış Primler Karşılığı 17 (357.300.300) (68.928.251)1.2.2- Kazanılmamış Primler Karşılığında Reasürör Payı 17 46.720.226 4.900.8461.2.3- Kazanılmış Primler Karşılığında SGK Payı 18.282.773 1.937.6571.3- Devam Eden Riskler Karşılığında Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak) 29 33.894.132 (27.260.973)1.3.1- Devam Eden Riskler Karşılığı 34.155.326 (30.198.184)1.3.2- Devam Eden Riskler Karşılığında Reasürör Payı (261.194) 2.937.2112- Teknik Olmayan Bölümden Aktarılan Yatırım Gelirleri 276.542.615 190.509.4103- Diğer Teknik Gelirler (Reasürör Payı Düşülmüş Olarak) 5.932.923 2.788.8093.1- Brüt Diğer Teknik Gelirler 5.932.923 2.788.8093.2- Brüt Diğer Teknik Gelirlerde Reasürör Payı -- --4- Tahakkuk Eden Rücu ve Sovtaj Gelirleri 56.433.113 12.159.230B- Hayat Dışı Teknik Gider (2.756.629.118) (2.319.957.258)1- Gerçekleşen Tazminatlar (Reasürör Payı Düşülmüş Olarak) 17 (2.056.750.827) (1.738.079.061)1.1- Ödenen Tazminatlar (Reasürör Payı Düşülmüş Olarak) 17,29 (1.685.031.386) (1.412.362.272)1.1.1- Brüt Ödenen Tazminatlar 17 (1.941.148.764) (1.553.196.954)1.1.2- Ödenen Tazminatlarda Reasürör Payı 10,17 256.117.378 140.834.6821.2- Muallak Tazminatlar Karşılığında Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak) 17,29 (371.719.441) (325.716.789)1.2.1- Muallak Tazminatlar Karşılığı 17 (634.990.652) (420.158.951)1.2.2- Muallak Tazminatlar Karşılığında Reasürör Payı 17 263.271.211 94.442.1622- İkramiye ve İndirimler Karşılığında Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak) -- --2.1- İkramiye ve İndirimler Karşılığı -- --2.2- İkramiye ve İndirimler Karşılığında Reasürör Payı -- --3- Diğer Teknik Karşılıklarda Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak) 29 (20.995.851) (15.970.036)4- Faaliyet Giderleri 32 (605.324.073) (522.686.229)5- Matematik Karşılıklarda Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak) -- --5.1- Matematik Karşılıklar -- --5.2- Matematik Karşılıklarda Reasürör Payı -- --6- Diğer Teknik Giderler 2.25 (73.558.367) (43.221.932)6.1- Brüt Diğer Teknik Giderler 2.25 (73.558.367) (43.221.932)6.2- Diğer Teknik Giderlerde Reasürör Payı -- --C- Teknik Bölüm Dengesi- Hayat Dışı (A - B) 103.633.818 121.259.531D- Hayat Teknik Gelir -- --1- Kazanılmış Primler (Reasürör Payı Düşülmüş Olarak) -- --1.1- Yazılan Primler (Reasürör Payı Düşülmüş Olarak) -- --1.1.1- Brüt Yazılan Primler -- --1.1.2- Reasüröre Devredilen Primler -- --1.2- Kazanılmamış Primler Karşılığında Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak) -- --1.2.1- Kazanılmamış Primler Karşılığı -- --1.2.2- Kazanılmamış Primler Karşılığında Reasürör Payı -- --1.3- Devam Eden Riskler Karşılığında Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak) -- --1.3.1- Devam Eden Riskler Karşılığı -- --1.3.2- Devam Eden Riskler Karşılığında Reasürör Payı -- --2- Hayat Branşı Yatırım Geliri -- --3- Yatırımlardaki Gerçekleşmemiş Kârlar -- --4- Diğer Teknik Gelirler (Reasürör Payı Düşülmüş Olarak) -- --4.1- Brüt Diğer Teknik Gelirler -- --4.2- Brüt Diğer Teknik Gelirlerde Reasürör Payı -- --5- Tahakkuk Eden Rücu Gelirleri -- --

31 Aralık 2015 Tarihinde Sona Eren Hesap Dönemine AitKonsolide Gelir Tablosu(Para Birimi: Türk Lirası (TL) olarak ifade edilmiştir.)

196










E- Hayat Teknik Gider -- --

1- Gerçekleşen Tazminatlar (Reasürör Payı Düşülmüş Olarak) -- --

1.1- Ödenen Tazminatlar (Reasürör Payı Düşülmüş Olarak) -- --

1.1.1- Brüt Ödenen Tazminatlar -- --

1.1.2- Ödenen Tazminatlarda Reasürör Payı -- --

1.2- Muallak Tazminatlar Karşılığında Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak) -- --

1.2.1- Muallak Tazminatlar Karşılığı -- --

1.2.2- Muallak Hasarlar Karşılığında Reasürör Payı -- --

2- İkramiye ve İndirimler Karşılığında Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak) -- --

2.1- İkramiye ve İndirimler Karşılığı -- --

2.2- İkramiye ve İndirimler Karşılığında Reasürör Payı -- --

3- Matematik Karşılığında Değişim (Yatırım Riski Poliçe Sahiplerine Ait Poliçeler için Ayrılan Karşılıklar) -- --

3.1- Matematik Karşılığı -- --

3.1.1- Aktüeryal Matematik Karşılık -- --

3.1.2- Kâr Payı Karşılığı (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak) -- --

3.2- Matematik Karşılığında Reasürör Payı -- --

3.2.1- Aktüeryal Matematik Karşılıklar Reasürör Payı -- --

3.2.2- Kâr Payı Karşılığı Reasürör Payı (Yatırım Riski Poliçe Sahiplerine Ait Poliçeler için Ayrılan Karşılıklar) -- --

4- Diğer Teknik Karşılıklarda Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak) -- --


6- Yatırım Giderler -- --

7- Yatırımlardaki Gerçekleşmemiş Zararlar -- --

8- Teknik Olmayan Bölüme Aktarılan Yatırım Gelirleri -- --

F- Teknik Bölüm Dengesi- Hayat (D - E) -- --

G- Emeklilik Teknik Gelir -- --

1- Fon İşletim Gelirleri -- --

2- Yönetim Gideri Kesintisi -- --

3- Giriş Aidatı Gelirleri -- --

4- Ara Verme Halinde Yönetim Gideri Kesintisi -- --

5- Özel Hizmet Gideri Kesintisi -- --

6- Sermaye Tahsis Avansı Değer Artış Gelirleri -- --

7- Diğer Teknik Gelirler -- --

H- Emeklilik Teknik Gideri -- --

1- Fon İşletim Giderleri -- --

2- Sermaye Tahsis Avansları Değer Azalış Giderleri -- --


4- Diğer Teknik Giderler -- --

I- Teknik Bölüm Dengesi- Emeklilik (G - H) -- --





197



II-TEKNİK OLMAYAN BÖLÜM Dipnot






C- Teknik Bölüm Dengesi- Hayat Dışı (A-B) 103.633.818 121.259.531

F- Teknik Bölüm Dengesi- Hayat (D-E) -- --

I - Teknik Bölüm Dengesi- Emeklilik (G-H) -- --

J- Genel Teknik Bölüm Dengesi (C+F+I) 103.633.818 121.259.531

K- Yatırım Gelirleri 379.189.462 263.742.993

1- Finansal Yatırımlardan Elde Edilen Gelirler 4.2 183.751.030 130.174.857

2- Finansal Yatırımların Nakde Çevrilmesinden Elde Edilen Kârlar 4.2 9.642.262 31.151.423

3- Finansal Yatırımların Değerlemesi 4.2 33.542.592 19.421.434

4- Kambiyo Kârları 4.2 109.289.546 59.970.980

5- İştiraklerden Gelirler 4.2 29.176.564 20.814.929

6- Bağlı Ortaklıklar ve Müşterek Yönetime Tabi Teşebbüslerden Gelirler -- --

7- Arazi, Arsa ile Binalardan Elde Edilen Gelirler 12.678.354 1.815.006

8- Türev Ürünlerden Elde Edilen Gelirler 4.2 674.700 205.678

9- Diğer Yatırımlar 434.414 188.686

10- Hayat Teknik Bölümünden Aktarılan Yatırım Gelirleri -- --

L- Yatırım Giderleri (382.414.280) (275.669.933)

1- Yatırım Yönetim Giderleri - Faiz Dâhil 4.2 (939.230) (136.623)

2- Yatırımlar Değer Azalışları 4.2 (2.824.154) (3.509.979)

3- Yatırımların Nakde Çevrilmesi Sonucunda Oluşan Zararlar 4.2 (9.629.064) (7.713.065)

4- Hayat Dışı Teknik Bölümüne Aktarılan Yatırım Gelirleri (276.542.615) (190.509.410)

5- Türev Ürünler Sonucunda Oluşan Zararlar 4.2 (74.638) (184.509)

6- Kambiyo Zararları 4.2 (61.168.299) (49.954.025)

7- Amortisman Giderleri 6,8 (31.236.280) (23.662.322)

8- Diğer Yatırım Giderleri -- --

M- Diğer Faaliyetlerden ve Olağandışı Faaliyetlerden Gelir ve Kârlar ile Gider ve Zararlar (23.656.235) (11.736.101)

1- Karşılıklar Hesabı 47 (25.546.469) (20.360.660)

2- Reeskont Hesabı 47 1.458.591 (3.360.281)

3- Özellikli Sigortalar Hesabı -- --

4- Enflasyon Düzeltmesi Hesabı -- --

5- Ertelenmiş Vergi Varlığı Hesabı 35 -- 7.396.097

6- Ertelenmiş Vergi Yükümlülüğü Gideri 35 (6.509.894) --

7- Diğer Gelir ve Kârlar 7.600.350 5.142.413

8- Diğer Gider ve Zararlar (658.813) (553.670)

9- Önceki Yıl Gelir ve Kârları -- --

10- Önceki Yıl Gider ve Zararları -- --

N- Dönem Net Kârı veya Zararı 74.982.806 76.514.530

1- Dönem Kârı ve Zararı 76.752.765 97.596.490

2- Dönem Kârı Vergi ve Diğer Yasal Yükümlülük Karşılıkları 35 (1.769.959) (21.081.960)

3- Dönem Net Kâr veya Zararı 74.982.806 76.514.530

4- Enflasyon Düzeltme Hesabı -- --(*) Yeniden düzenleme için Dipnot 2.1.6’ya bakınız.


198




Bağımsız Denetimden Geçmiş (Yeniden Düzenlenmiş) (*) Konsolide Özsermaye Değişim Tablosu - 31 Aralık 2014

Dipnot Sermaye






farklarıYasal

yedeklerStatü




I - Önceki Dönem Sonu Bakiyesi (31.12.2013) 500.000.000 -- 11.454.748 -- -- 45.293.051 7.161.457 71.411.204 66.403.111 (48.878.904) 652.844.667II - Muhasebe Politikasında Değişiklikler (*) -- -- -- -- -- -- -- (330) 235.997 47.330.605 47.566.272III - Yeni Bakiye (I + II) (01.01.2014) 500.000.000 -- 11.454.748 -- -- 45.293.051 7.161.457 71.410.874 66.639.108 (1.548.299) 700.410.939A - Sermaye Artırımı -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- --1 - Nakit -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- --2 - İç Kaynaklardan -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- --B - İşletmenin Aldığı Kendi Hisse Senetleri -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- --C - Gelir Tablosunda Yer Almayan Kazanç ve Kayıplar -- -- -- -- -- -- -- 512.480 -- -- 512.480D - Varlıklarda Değer Artışı 11,15 -- -- 23.745.551 -- -- -- -- -- -- -- 23.745.551E - Yabancı Para Çevrim Farkları -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- --F - Diğer Kazanç ve Kayıplar -- -- -- -- -- -- -- 330 (235.997) 235.667 --G - Enflasyon Düzeltme Farkları -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- --H - Dönem Net Kârı -- -- -- -- -- -- -- -- 76.514.530 -- 76.514.530I - Dağıtılan Temettü -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- --J - Yedeklere Transfer 15 -- -- -- -- -- 1.706.788 548.583 1.882.818 (66.403.111) 62.264.922 --II - Dönem Sonu Bakiyesi - 31 Aralık 2014 500.000.000 -- 35.200.299 -- -- 46.999.839 7.710.040 73.806.502 76.514.530 60.952.290 801.183.500

Bağımsız Denetimden Geçmiş Konsolide Özsermaye Değişim Tablosu - 31 Aralık 2015

Dipnot Sermaye






farklarıYasal

yedeklerStatü




I - Önceki Dönem Sonu Bakiyesi (31.12.2014) 500.000.000 -- 35.200.299 -- -- 46.999.839 7.710.040 73.806.502 76.514.530 60.952.290 801.183.500II - Muhasebe Politikasında Değişiklikler -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- --III - Yeni Bakiye (I + II) (01.01.2015) 500.000.000 -- 35.200.299 -- -- 46.999.839 7.710.040 73.806.502 76.514.530 60.952.290 801.183.500A - Sermaye Artırımı -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- --1 - Nakit -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- --2 - İç Kaynaklardan -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- --B - İşletmenin Aldığı Kendi Hisse Senetleri -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- --C - Gelir Tablosunda Yer Almayan Kazanç ve Kayıplar -- -- -- -- -- -- -- (642.822) -- -- (642.822)D - Varlıklarda Değer Artışı 11,15 -- -- (6.021.160) -- -- -- -- 16.610.291 -- 1.920.839 12.509.970E - Yabancı Para Çevrim Farkları -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- --F - Diğer Kazanç ve Kayıplar -- -- -- -- -- -- -- -- (1.922.428) -- (1.922.428)G - Enflasyon Düzeltme Farkları -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- --H - Dönem Net Kârı -- -- -- -- -- -- -- -- 74.982.806 -- 74.982.806I - Dağıtılan Temettü 2.23 -- -- -- -- -- -- -- -- (22.892.789) -- (22.892.789)J - Yedeklere Transfer 15 -- -- -- -- -- 5.415.325 4.078.589 40.250.609 (51.699.313) 1.954.790 --II - Dönem Sonu Bakiyesi - 31 Aralık 2015 500.000.000 -- 29.179.139 -- -- 52.415.164 11.788.629 130.024.580 74.982.806 64.827.919 863.218.237


31 Aralık 2015 Tarihinde Sona Eren Hesap Dönemine AitKonsolide Özsermaye Değişim Tablosu(Para Birimi: Türk Lirası (TL) olarak ifade edilmiştir.)



199

Bağımsız Denetimden Geçmiş (Yeniden Düzenlenmiş) (*) Konsolide Özsermaye Değişim Tablosu - 31 Aralık 2014

Dipnot Sermaye






farklarıYasal

yedeklerStatü




I - Önceki Dönem Sonu Bakiyesi (31.12.2013) 500.000.000 -- 11.454.748 -- -- 45.293.051 7.161.457 71.411.204 66.403.111 (48.878.904) 652.844.667II - Muhasebe Politikasında Değişiklikler (*) -- -- -- -- -- -- -- (330) 235.997 47.330.605 47.566.272III - Yeni Bakiye (I + II) (01.01.2014) 500.000.000 -- 11.454.748 -- -- 45.293.051 7.161.457 71.410.874 66.639.108 (1.548.299) 700.410.939A - Sermaye Artırımı -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- --1 - Nakit -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- --2 - İç Kaynaklardan -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- --B - İşletmenin Aldığı Kendi Hisse Senetleri -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- --C - Gelir Tablosunda Yer Almayan Kazanç ve Kayıplar -- -- -- -- -- -- -- 512.480 -- -- 512.480D - Varlıklarda Değer Artışı 11,15 -- -- 23.745.551 -- -- -- -- -- -- -- 23.745.551E - Yabancı Para Çevrim Farkları -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- --F - Diğer Kazanç ve Kayıplar -- -- -- -- -- -- -- 330 (235.997) 235.667 --G - Enflasyon Düzeltme Farkları -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- --H - Dönem Net Kârı -- -- -- -- -- -- -- -- 76.514.530 -- 76.514.530I - Dağıtılan Temettü -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- --J - Yedeklere Transfer 15 -- -- -- -- -- 1.706.788 548.583 1.882.818 (66.403.111) 62.264.922 --II - Dönem Sonu Bakiyesi - 31 Aralık 2014 500.000.000 -- 35.200.299 -- -- 46.999.839 7.710.040 73.806.502 76.514.530 60.952.290 801.183.500

Bağımsız Denetimden Geçmiş Konsolide Özsermaye Değişim Tablosu - 31 Aralık 2015

Dipnot Sermaye






farklarıYasal

yedeklerStatü




I - Önceki Dönem Sonu Bakiyesi (31.12.2014) 500.000.000 -- 35.200.299 -- -- 46.999.839 7.710.040 73.806.502 76.514.530 60.952.290 801.183.500II - Muhasebe Politikasında Değişiklikler -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- --III - Yeni Bakiye (I + II) (01.01.2015) 500.000.000 -- 35.200.299 -- -- 46.999.839 7.710.040 73.806.502 76.514.530 60.952.290 801.183.500A - Sermaye Artırımı -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- --1 - Nakit -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- --2 - İç Kaynaklardan -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- --B - İşletmenin Aldığı Kendi Hisse Senetleri -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- --C - Gelir Tablosunda Yer Almayan Kazanç ve Kayıplar -- -- -- -- -- -- -- (642.822) -- -- (642.822)D - Varlıklarda Değer Artışı 11,15 -- -- (6.021.160) -- -- -- -- 16.610.291 -- 1.920.839 12.509.970E - Yabancı Para Çevrim Farkları -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- --F - Diğer Kazanç ve Kayıplar -- -- -- -- -- -- -- -- (1.922.428) -- (1.922.428)G - Enflasyon Düzeltme Farkları -- -- -- -- -- -- -- -- -- -- --H - Dönem Net Kârı -- -- -- -- -- -- -- -- 74.982.806 -- 74.982.806I - Dağıtılan Temettü 2.23 -- -- -- -- -- -- -- -- (22.892.789) -- (22.892.789)J - Yedeklere Transfer 15 -- -- -- -- -- 5.415.325 4.078.589 40.250.609 (51.699.313) 1.954.790 --II - Dönem Sonu Bakiyesi - 31 Aralık 2015 500.000.000 -- 29.179.139 -- -- 52.415.164 11.788.629 130.024.580 74.982.806 64.827.919 863.218.237


200




Dipnot


31 Aralık 2015



31 Aralık 2014A. ESAS FAALİYETLERDEN KAYNAKLANAN NAKİT AKIMLARI1. Sigortacılık faaliyetlerinden elde edilen nakit girişleri 3.881.788.562 3.153.798.3742. Reasürans faaliyetlerinden elde edilen nakit girişleri -- --3. Emeklilik faaliyetlerinden elde edilen nakit girişleri -- --4. Sigortacılık faaliyetleri nedeniyle yapılan nakit çıkışı (3.643.412.204) (2.924.054.056)5. Reasürans faaliyetleri nedeniyle nakit çıkışı (13.550.082) (6.560.002)6. Emeklilik faaliyetleri nedeniyle nakit çıkışı -- --7. Esas faaliyetler sonucu oluşan nakit 224.826.276 223.184.3168. Faiz ödemeleri -- --9. Gelir vergisi ödemeleri 19 (22.398.667) (22.930.452)10. Diğer nakit girişleri 233.503.726 26.050.55811. Diğer nakit çıkışları (42.151.838) (37.055.680)12. Esas faaliyetlerden kaynaklanan net nakit 393.779.497 189.248.742B. YATIRIM FAALİYETLERİNDEN KAYNAKLANAN NAKİT AKIMLARI 1. Maddi varlıkların satışı 17.987.811 --2. Maddi varlıkların iktisabı 6,8 (22.158.602) (21.111.793)3. Mali varlık iktisabı 11 (609.793.354) (541.175.656)4. Mali varlıkların satışı 617.953.122 865.215.7925. Alınan faizler 162.853.642 (142.557.704)6. Alınan temettüler 12.000.000 10.000.0007. Diğer nakit girişleri 165.276.635 62.448.1098. Diğer nakit çıkışları (90.897.471) (205.552.139)9. Yatırım faaliyetlerinden kaynaklanan net nakit 253.221.783 27.266.609C. FİNANSMAN FAALİYETLERİNDEN KAYNAKLANAN NAKİT AKIMLARI 1. Hisse senedi ihracı -- --2. Kredilerle ilgili nakit girişleri -- --3. Finansal kiralama borçları ödemeleri -- --4. Ödenen temettüler (22.459.965) --5. Diğer nakit girişleri -- --6. Diğer nakit çıkışları -- --7. Finansman faaliyetlerinden kaynaklanan net nakit (22.459.965) --D. KUR FARKLARININ NAKİT VE NAKİT BENZERLERİNE OLAN ETKİSİ 1.931.150 1.701.066E. Nakit ve nakit benzerlerinde meydana gelen net artış 626.472.465 218.216.417F. Dönem başındaki nakit ve nakit benzerleri mevcudu 14 1.043.729.224 825.512.807G. Dönem sonundaki nakit ve nakit benzerleri mevcudu 14 1.670.201.689 1.043.729.224


31 Aralık 2015 Tarihinde Sona Eren Hesap Dönemine AitKonsolide Nakit Akış Tablosu(Para Birimi: Türk Lirası (TL) olarak ifade edilmiştir.)



201

DipnotBağımsız Denetimden Geçmiş

31 Aralık 2015 (**)

Bağımsız Denetimden Geçmiş31 Aralık 2014 (***)

I. DÖNEM KÂRININ DAĞITIMI1.1. DÖNEM KÂRI (*) 74.211.266 94.279.4371.2. ÖDENECEK VERGİ VE YASAL YÜKÜMLÜLÜKLER (1.769.959) (21.081.960)

1.2.1. Kurumlar Vergisi (Gelir Vergisi) (1.769.959) (21.081.960)1.2.2. Gelir Vergisi Kesintisi -- --1.2.3. Diğer Vergi ve Yasal Yükümlülükler -- --

A NET DÖNEM KÂRI (1.1 - 1.2) 72.441.307 73.197.4771.3. GEÇMİŞ DÖNEMLER ZARARI (-) -- --1.4. BİRİNCİ TERTİP YASAL AKÇE 3.063.237 3.531.9841.5. ŞİRKETTE BIRAKILMASI VE TASARRUFU ZORUNLU YASAL FONLAR (-) -- --B DAĞITILABİLİR NET DÖNEM KÂRI [(A-(1.3 + 1.4 + 1.5)] 69.378.070 69.665.4931.6. ORTAKLARA BİRİNCİ TEMETTÜ (-) -- --

1.6.1. Hisse Senedi Sahiplerine -- 21.000.0001.6.2. İmtiyazlı Hisse Senedi Sahiplerine -- --1.6.3. Katılma İntifa Senedi Sahiplerine -- --1.6.4. Kâra İştirakli Tahvil Sahiplerine -- --1.6.5. Kâr ve Zarar Ortaklığı Belgesi Sahiplerine -- --

1.7. PERSONELE TEMETTÜ (-) -- 1.459.9651.8. YÖNETİM KURULUNA TEMETTÜ (-) -- --1.9. ORTAKLARA İKİNCİ TEMETTÜ (-) -- --

1.9.1. Hisse Senedi Sahiplerine -- --1.9.2. İmtiyazlı Hisse Senedi Sahiplerine -- --1.9.3. Katılma İntifa Senedi Sahiplerine -- --1.9.4. Kâra İştirakli Tahvil Sahiplerine -- --1.9.5. Kâr ve Zarar Ortaklığı Belgesi Sahiplerine -- --

1.10. İKİNCİ TERTİP YASAL YEDEK AKÇE (-) -- --1.11. STATÜ YEDEKLERİ (-) -- 4.464.7731.12. OLAĞANÜSTÜ YEDEKLER -- 42.740.7551.13. DİĞER YEDEKLER -- --1.14. ÖZEL FONLAR -- --II. YEDEKLERDEN DAĞITIM -- --2.1. DAĞITILAN YEDEKLER -- --2.2. İKİNCİ TERTİP YASAL YEDEKLER (-) -- --2.3. ORTAKLARA PAY (-) -- --

2.3.1. Hisse Senedi Sahiplerine -- --2.3.2 İmtiyazlı Hisse Senedi Sahiplerine -- --2.3.3. Katılma İntifa Senedi Sahiplerine -- --2.3.4 Kâra İştirakli Tahvil Sahiplerine -- --2.3.5 Kâr ve Zarar Ortaklığı Belgesi Sahiplerine -- --

2.4. PERSONELE PAY (-) -- --2.5. YÖNETİM KURULUNA PAY (-) -- --III. HİSSE BAŞINA KÂR -- --3.1. HİSSE SENEDİ SAHİPLERİNE -- 0,1885593.2. HİSSE SENEDİ SAHİPLERİNE (%) -- %18,863.3. İMTİYAZLI HİSSE SENEDİ SAHİPLERİNE -- --3.4. İMTİYAZLI HİSSE SENEDİ SAHİPLERİNE (%) -- --IV. HİSSE BAŞINA TEMETTÜ -- --4.1. HİSSE SENEDİ SAHİPLERİNE -- 0,0424.2. HİSSE SENEDİ SAHİPLERİNE (%) -- %4,204.3. İMTİYAZLI HİSSE SENEDİ SAHİPLERİNE -- --4.4. İMTİYAZLI HİSSE SENEDİ SAHİPLERİNE (%) -- --

(*) Sermaye Piyasası Kurulu’nun 2014/2 sayılı Haftalık Bülteni’nde yer alan “Kâr Payı Rehberi” uyarınca kâr dağıtımı, konsolide kâr rakamı esas alınarak yapılmıştır. 31 Aralık 2015 dönem kârında, Kurumlar Vergisi Kanunu’nun 5’inci maddesi uyarınca iştirak ve gayrimenkul satış gelirlerinin %75’inden kaynaklanan ve özsermaye altında “Dağıtıma Konu Olmayan Dönem Kârı” hesap kaleminde izlenmek üzere ayrılan 2.541.499 TL’lik tutar dikkate alınmamıştır.(**) 2015 yılına ilişkin kâr dağıtım önerisi henüz Yönetim Kurulu tarafından hazırlanmamış olduğundan 2015 yılı kâr dağıtım tablosu doldurulmamıştır.(***) 2014 yılı rakamları, Kâr Dağıtım Tablosunun “SPK’ya Göre” bölümündeki veriler ile doldurulmuştur.

31 Aralık 2015 Tarihinde Sona Eren Hesap Dönemine AitKonsolide Kâr Dağıtım Tablosu(Para Birimi: Türk Lirası (TL) olarak ifade edilmiştir.)


202


31 Aralık 2015 Tarihi İtibarıyla HazırlananKonsolide Finansal Tablolara İlişkin Dipnotlar


(Para Birimi: Türk Lirası (TL) olarak ifade edilmiştir.)


1 Genel bilgiler

1.1 Ana şirketin adı ve grubun son sahibi

Anadolu Anonim Türk Sigorta Şirketi’nin (“Şirket”), nihai ortaklık yapısı aşağıda yer almaktadır.

31 Aralık 2015 tarihi itibarıyla Şirket sermayesinde dolaylı hâkimiyeti söz konusu olan sermaye grubu Türkiye İş Bankası A.Ş. (“İş Bankası”) Grubu’dur.




1.2 Kuruluşun ikametgahı ve yasal yapısı, şirket olarak oluştuğu ülke ve kayıtlı büronun adresi (veya eğer kayıtlı büronun olduğu yerden farklıysa, faaliyetin sürdürüldüğü esas yer)

Şirket Türkiye’de tescil edilmiş olup, “Anonim Şirket” statüsünde faaliyet göstermektedir. Şirket Genel Müdürlüğü “Rüzgarlıbahçe Mahallesi, Kavak Sokak, No:31 34805 Kavacık/İstanbul” adresinde yer almaktadır. Genel Müdürlük haricinde Şirket’in İstanbul’da iki, Antalya, İzmir, Samsun, Adana, Ankara, Trabzon ve Bursa’da birer adet olmak üzere toplam dokuz Bölge Müdürlüğü ve Kuzey Kıbrıs Türk Cumhuriyeti’nde bir adet şubesi bulunmaktadır.

1.3 İşletmenin fiili faaliyet konusu

Şirket, kaza, hastalık - sağlık, kara araçları, hava araçları, su araçları, nakliyat, yangın ve doğal afetler, genel zararlar, kara araçları sorumluluk, hava araçları sorumluluk, genel sorumluluk, kredi, finansal kayıplar ve hukuksal koruma olmak üzere hayat dışı sigortacılığın hemen hemen bütün branşlarında faaliyet göstermektedir.

31 Aralık 2015 tarihi itibarıyla Şirket, 2.468 yetkili ve 93 yetkisiz (31 Aralık 2014: 2.485 yetkili ve 91 yetkisiz) olmak üzere, toplam 2.561 acente (31 Aralık 2014: toplam 2.576 acente) ile çalışmaktadır.

1.4 Kuruluşun faaliyetlerinin ve esas çalışma alanlarının niteliklerinin açıklanması

Şirket faaliyetlerini, 14 Haziran 2007 tarih ve 26552 sayılı Resmi Gazete’de yayımlanan 5684 sayılı Sigortacılık Kanunu (“Sigortacılık Kanunu”) ve bu kanuna dayanılarak Hazine Müsteşarlığı tarafından yayımlanan diğer yönetmelik ve düzenlemeler çerçevesinde yürütmekte olup; yukarıda 1.3 - İşletmenin fiili faaliyet konusu notunda belirtilen sigortacılık branşlarında faaliyetlerini sürdürmektedir.

Şirket hisseleri Borsa İstanbul’da (“BİST”) işlem görmekte olup, halka açık şirket statüsündedir. Şirket, 6362 Sayılı Sermaye Piyasası Kanunu’nun VIII’nci kısım, 136’ncı maddesi 5’inci fıkrası hükmü uyarınca, kuruluş, gözetim, muhasebe ve bağımsız denetim standartları konularında kendi mevzuatına tabi olarak faaliyet göstermektedir.

1.5 Kategorileri itibarıyla dönem içinde çalışan personelin ortalama sayısı

Kategorileri itibarıyla dönem içinde çalışan personelin ortalama sayısı aşağıdaki gibidir:


Üst düzey yöneticiler 7 7Yönetici 37 37Danışman 3 3Ara yönetici 145 142Uzman/Yetkili/Diğer çalışanlar 891 799Toplam 1.083 988


203




1.6 Üst yönetime sağlanan ücret ve benzeri menfaatler

31 Aralık 2015 tarihinde sona eren hesap döneminde, yönetim kurulu başkan ve üyelerine 1.110.000 TL

(31 Aralık 2014: 1.034.290 TL), üst düzey yöneticilere 4.374.000 TL (31 Aralık 2014: 3.915.203 TL) ücret ve benzeri menfaat sağlanmıştır.

1.7 Finansal tablolarda; yatırım gelirlerinin ve faaliyet giderlerinin (personel, yönetim, araştırma geliştirme, pazarlama ve satış, dışarıdan sağlanan fayda ve hizmetler ile diğer faaliyet giderleri) dağıtımında kullanılan anahtarlar

Şirketlerce hazırlanacak olan finansal tablolarda kullanılan anahtara ilişkin usul ve esaslar, Hazine Müsteşarlığı tarafından 4 Ocak 2008 tarih ve 2008/1 sayılı “Sigortacılık Hesap Planı Çerçevesinde Hazırlanmakta Olan Finansal Tablolarda Kullanılan Anahtarların Usul ve Esaslarına İlişkin Genelge” çerçevesinde belirlenmiştir.

Söz konusu genelge uyarınca şirketler, Hazine Müsteşarlığı tarafından önerilen yöntem veya Hazine Müsteşarlığı’ndan onay alınması şartı ile kendi belirleyecekleri bir yöntem ile teknik bölüm faaliyet giderlerini, sigorta bölümlerine dağıtabilirler. Bu çerçevede Şirket, ilgili branşlar için yapıldığı kesin olarak belgelenen ve münhasıran bu branşlara ait olduğu konusunda tereddüt olmayan maliyetlerini direkt, diğer faaliyet giderlerini ise her bir alt branş için son 3 yılda üretilen poliçe sayısı, brüt yazılan prim miktarı ile hasar ihbar adedinin toplam üretilen poliçe sayısı, brüt yazılan prim miktarına ve hasar ihbar adedine oranlanmasıyla bulunan 3 oranın ortalamasına göre dağıtmaktadır.

Hayat dışı teknik karşılıkları karşılayan varlıkların yatırıma yönlendirilmesinden elde edilen tüm gelirler, teknik olmayan bölümden teknik bölüme aktarılmakta, diğer yatırım gelirleri ise teknik olmayan bölüm altında sınıflandırılmaktadır.

1.8 Finansal tabloların tek bir şirket mi yoksa şirketler grubunu mu içerdiği

İlişikteki finansal tablolar, Şirket’in konsolide finansal bilgilerini içermekte olup, uygulanan konsolidasyon esaslarına ilişkin bilgiler 2.2 - Konsolidasyon notunda detaylandırılmıştır.

Sermayesinde sahip olduğu %20 oranındaki payla Şirket’in iştiraki konumundaki Anadolu Hayat Emeklilik A.Ş.’nin (“Anadolu Hayat”) 31 Aralık 2015 tarihi itibarıyla hazırlanan konsolide finansal tabloları özkaynak yöntemine göre konsolide edilmiştir.

Anadolu Hayat’ın fiili faaliyet konusu, ferdi veya grup bireysel emeklilik faaliyetlerinde bulunmak, bu kapsamda emeklilik fonları kurmak, kuracağı fonlara ilişkin iç tüzüğü oluşturmak, emeklilik sözleşmeleri, yıllık gelir sigortası sözleşmeleri, portföy yönetimi sözleşmeleri, fon varlıklarının saklanması için saklayıcı ile saklama sözleşmeleri akdetmek, ferdi veya grup hayat ya da ölüm sigortaları ile bunlara bağlı kaza sigortaları, her türlü can sigortaları ve bütün bu sigortalarla ilgili reasürans işlemleri yapmaktır.

1.9 Raporlayan işletmenin adı veya diğer kimlik bilgileri ve bu bilgide önceki raporlama döneminden sonra meydana gelen değişiklikler

Şirket’in Ticaret Unvanı: Anadolu Anonim Türk Sigorta ŞirketiŞirket’in Genel Müdürlüğü’nün Adresi: Rüzgarlıbahçe Mahallesi, Kavak Sokak, No:31

34805 Kavacık/İstanbulŞirket’in elektronik site adresi: www.anadolusigorta.com.tr

Yukarıda sunulan bilgilerde önceki raporlama dönemi sonundan itibaren herhangi bir değişiklik olmamıştır.


Bilanço tarihinden sonra Şirket’in faaliyetleri, bu faaliyetlerin kayıt ve belge düzeni ile Şirket politikalarında herhangi bir değişiklik olmamıştır.

204






2 Önemli muhasebe politikalarının özeti

2.1 Hazırlık esasları

2.1.1 Finansal tabloların düzenlenmesinde kullanılan temeller ve kullanılan özel muhasebe politikalarıyla ilgili bilgiler

Şirket, 6362 Sayılı Sermaye Piyasası Kanunu’nun VIII’ncı kısım, 136’ncı maddesi 5’inci fıkrası hükmü uyarınca, kuruluş, gözetim, muhasebe ve bağımsız denetim standartları konularında kendi mevzuatına tabi olarak faaliyet göstermektedir. Dolayısıyla Şirket, finansal tablolarını, Sigortacılık Kanunu’nun 18’inci maddesi ile 4632 sayılı Bireysel Emeklilik Tasarruf ve Yatırım Sistemi Kanunu’nun (“Bireysel Emeklilik Kanunu”) 11’inci maddelerine dayanılarak Hazine Müsteşarlığı tarafından yayımlanan “Sigorta ve Reasürans ile Emeklilik Şirketlerinin Finansal Raporlamaları Hakkında Yönetmelik” hükümleri gereğince yürürlükte bulunan düzenlemeler çerçevesinde Türkiye Muhasebe Standartları (“TMS”), Türkiye Finansal Raporlama Standartları (“TFRS”) ve Hazine Müsteşarlığı tarafından muhasebe ve finansal raporlama esaslarına ilişkin yayımlanan diğer yönetmelik, açıklama ve genelgelere (tümü “Raporlama Standartları”) uygun olarak hazırlamaktadır.

Söz konusu yönetmeliğin 4 üncü maddesinde; sigorta sözleşmelerine, bağlı ortaklık, birlikte kontrol edilen ortaklık ve iştiraklerin muhasebeleştirilmesi ve konsolide finansal tablolar, kamuya açıklanacak finansal tablolar ile bunlara ilişkin açıklama ve dipnotların düzenlenmesine ilişkin usul ve esasların Hazine Müsteşarlığı’nca çıkarılacak tebliğler ile belirleneceği belirtilmiştir.

18 Nisan 2008 tarih ve 26851 sayılı Resmi Gazete’de yayımlanan “Finansal Tabloların Sunumu Hakkında Tebliğ” ile finansal tabloların önceki dönemlerle ve diğer şirketlerin finansal tabloları ile karşılaştırılmasını teminen, şirketlerin hazırlayacakları finansal tabloların şekil ve içeriği düzenlenmiştir.

2.1.2 Finansal tabloların anlaşılması için uygun olan diğer muhasebe politikaları

Hiperenflasyonist ülkelerde muhasebeleştirme

Türkiye’de faaliyet gösteren şirketlerin finansal tabloları 31 Aralık 2004 tarihi itibarıyla TMS 29 - Yüksek Enflasyonlu Ekonomilerde Finansal Raporlama’ya uygun olarak, TL’nin genel satın alım gücündeki değişmeler nedeniyle yapılan düzeltmeleri yansıtacak şekilde ifade edilmiştir. TMS 29, yüksek enflasyonlu ekonomilerin para birimi ile hazırlanan finansal tabloların raporlama dönemi sonundaki ölçüm biriminden gösterilmesini ve önceki dönemlere ait bakiyelerin de aynı birimden gösterilmesini öngörmektedir.

Hazine Müsteşarlığı’nın 4 Nisan 2005 tarihli ve 19387 numaralı yazısına istinaden, Şirket 31 Aralık 2004 tarihli finansal tablolarını, Sermaye Piyasası Kurulu (“SPK”)’nın 15 Ocak 2003 tarihli ve 25290 sayılı Resmi Gazete’de yayımlanarak yürürlüğe giren “Sermaye Piyasasında Muhasebe Standartları Hakkında Tebliğ”de (“Seri: XI No: 25 Sayılı Tebliğ”) yer alan “Yüksek Enflasyon Dönemlerinde Mali Tabloların Düzeltilmesi” ile ilgili kısımdaki hükümlere göre düzelterek 2005 yılı açılış finansal tablolarını hazırlamıştır. Ayrıca, Hazine Müsteşarlığı’nın aynı yazısına istinaden 2005 yılı başından itibaren finansal tabloların enflasyona göre düzeltilmesi uygulaması sona erdirilmiştir. Dolayısıyla, 31 Aralık 2015 tarihi itibarıyla hazırlanan bilançoda tablolarda yer alan parasal olmayan varlık ve yükümlülükler ile sermaye dahil özkaynak kalemleri, 31 Aralık 2004 tarihine kadar olan girişlerin 31 Aralık 2004 tarihine kadar enflasyona göre düzeltilmesi, bu tarihten sonraki girişlerin ise nominal değerlerinden taşınmasıyla gösterilmiştir.

Diğer muhasebe politikaları

Diğer muhasebe politikalarına ilişkin bilgiler, yukarıda 2.1.1 - Finansal tabloların düzenlenmesinde kullanılan temeller ve kullanılan özel muhasebe politikalarıyla ilgili bilgiler kısmında ve bu raporun müteakip bölümlerinde her biri kendi başlığı altında açıklanmıştır.

2.1.3 Geçerli olan ve raporlama para birimi

İlişikteki finansal tablolar, Şirket’in geçerli para birimi olan TL cinsinden sunulmuştur.

2.1.4 Finansal tablolarda sunulan tutarların yuvarlanma derecesi

TL olarak verilen finansal bilgiler, en yakın tam TL değerine yuvarlanarak gösterilmiştir.


205




2.1.5 Finansal tabloların düzenlenmesine kullanılan ölçüm temeli

Finansal tablolar, güvenilir ölçümü mümkün olması durumunda gerçeğe uygun değerleri ile ölçülen alım-satım amaçlı finansal varlıklar, satılmaya hazır finansal varlıklar, türev finansal araçlar ile iştirakler hariç yüksek enflasyon döneminin sona erdiği tarih kabul edilen 31 Aralık 2004 tarihine kadar enflasyon muhasebesinin etkilerine göre düzeltilmiş tarihi maliyet esasına göre hazırlanmıştır.

2.1.6 Muhasebe politikaları, muhasebe tahminlerinde değişiklikler ve hatalar

Kullanım amaçlı gayrimenkullerin muhasebeleştirme sonrası ölçümlerine ilişkin politika değişiklikleri

“TMS 16 - Maddi Duran Varlıklar” standardı uyarınca maddi duran varlıklar, ilk kayıtlara alınmalarını müteakip ‘maliyet modeli” veya gerçeğe uygun değerlerinin güvenilir ölçümlerinin mümkün olması durumunda ‘yeniden değerleme modeli’ ile ölçülebilmektedir. Şirket daha önce finansal tablolarında maliyet modeline göre ölçmek suretiyle maliyet bedelleri üzerinden gösterdiği kullanım amaçlı gayrimenkullerini muhasebe politikalarında değişiklik yaparak cari dönemin üçüncü çeyreği itibarıyla gerçeğe uygun değerleri üzerinden ölçmek suretiyle yeniden değerleme modeline göre göstermeye başlamıştır. “TMS 8 - Muhasebe Politikaları, Muhasebe Tahminlerinde Değişiklikler ve Hatalar” standardı, maddi duran varlıkların ölçümüne ilişkin muhasebe politikalarında değişiklik yapılarak maliyet modelinden, yeniden değerleme modeline geçilmesi durumunda önceki dönem finansal tablolarının yeniden düzenlenmesine gerek kalmaksızın değerleme farklarının yeniden değerleme farkları olarak değişikliğin yapıldığı dönem finansal tablolarında gösterilmesini gerektirmektedir.

Kullanım amaçlı gayrimenkullerin ekspertiz raporlarına dayanılarak gerçeğe uygun değeri 11.532.400 TL olarak hesaplanmış, 17.008.240 TL tutarındaki yeniden değerleme farkları, 31 Aralık 2015 tarihi itibarıyla hazırlanan ilişikteki finansal tablolarda vergi etkisi net gösterilmek suretiyle 16.157.827 TL olarak ‘Diğer Sermaye Yedekleri’ hesabında özkaynaklar içerisinde muhasebeleştirilmiştir.

Yatırım amaçlı gayrimenkullerin muhasebeleştirme sonrası ölçümlerine ilişkin politika değişiklikleri

“TMS 40 - Yatırım Amaçlı Gayrimenkuller” standardı uyarınca işletmelerin, yatırım amaçlı gayrimenkullerinin ilk kayıtlara alınmalarını müteakip ölçümlerinde ‘gerçeğe uygun değer yöntemi’ veya ‘maliyet bedeli yöntemi’nden birisini kullanmak konusunda seçim hakları bulunmaktadır. Raporlama standartları, işletmelerin finansal tablo okuyucularının daha mantıklı bir değerlendirme yapabilmelerine olanak vereceğine inanılması durumunda daha önce belirledikleri yöntemi değiştirmesine izin vermektedir.

“TMS 8 - Muhasebe Politikaları, Muhasebe Tahminlerinde Değişiklikler ve Hatalar” standardı bu türden bir değişikliği isteğe bağlı bir değişiklik olarak tanımlamakta ve etkilerinin hesaplanması suretiyle geçmiş dönem finansal tablolarının yeniden düzenlenmesini gerektirmektedir. Şirket cari dönemin üçüncü çeyreği itibarıyla, daha önce maliyet bedeli yöntemine göre ölçtüğü yatırım amaçlı gayrimenkullerini gerçeğe uygun değer yöntemine göre ölçmeye başlamış ve muhasebe politikalarında yapılan değişikliğin etkisi önceki dönem finansal tablolarından düzeltilmek suretiyle gösterilmiştir.

Yatırım amaçlı gayrimenkullerin ekspertiz raporlarına dayanılarak gerçeğe uygun değeri 54.343.600 TL olarak hesaplanmış, önceki dönemler ile ilişkilendirilen 33.265.186 TL tutarındaki değer artışı, 31 Aralık 2015 tarihi itibarıyla hazırlanan ilişikteki finansal tablolarda vergi etkisi net gösterilmek suretiyle 31.601.927 TL olarak ‘Geçmiş Yıl Kârları’ hesabında özkaynaklar içerisinde; 7.457.593 TL ise kâr/zarar hesapları içerisindeki “Arazi, Arsa ile Binalardan Elde Edilen Gelirler” hesabında muhasebeleştirilmiştir.

206






Yatırım amaçlı gayrimenkullerin müteakip ölçümlerine ilişkin muhasebe politikalarında yapılan değişikliklerin 31 Aralık 2013 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibarıyla hazırlanan finansal tablolar üzerindeki etkileri aşağıdaki tablolarda gösterilmiştir.


raporlananYeniden

düzenlenmiş

Yatırım amaçlı gayrimenkuller 6.982.776 36.242.000Birikmiş amortismanlar (52.723.166) (49.144.613)Ertelenmiş vergi varlıkları 20.125.763 18.889.913Geçmiş yıl kârları 13.386.141 60.952.290Dönem net kârı 74.592.102 76.514.530

Amortisman ve itfa payı giderleri (23.801.977) (23.662.322)


raporlananYeniden

düzenlenmiş

Yatırım amaçlı gayrimenkuller 6.982.776 36.242.000Birikmiş amortismanlar (46.556.664) (43.117.766)Geçmiş yıl kârları/(zararları) (48.878.904) (1.548.299)

Muhasebe tahminlerine ilişkin açıklamalar 3 - Önemli muhasebe tahminleri ve hükümleri notunda verilmiştir.

2.2 Konsolidasyon

Hazine Müsteşarlığı tarafından 31 Aralık 2008 tarih ve 27097 sayılı Resmi Gazete’de yayımlanan Sigorta ve Reasürans Şirketleri ile Emeklilik Şirketlerinin Konsolide Finansal Tablolarının Düzenlenmesine İlişkin Tebliğ” (“Konsolidasyon Tebliği”) ile sigorta, reasürans ve emeklilik şirketlerinin; 31 Mart 2009 tarihinden itibaren konsolide olmayan finansal tablolara ilave olarak konsolide finansal tablo yayımlaması istenmektedir.

Bu çerçevede, Şirket’in iştiraki konumundaki Anadolu Hayat’ın finansal tabloları özsermaye yöntemine göre konsolide edilmek suretiyle ilişikteki konsolide finansal tablolar hazırlanmaktadır.

2.3 Bölüm raporlaması

Bir faaliyet bölümü, Şirket’in faaliyet gösterdiği iş alanlarının, diğer faaliyet bölümleri ile yapılan işlemlerden doğan hasılat ve harcamalar dahil, hasılat elde eden ve harcama yapabilen ve Yönetim Kurulu (karar almaya yetkili mercii olarak) tarafından faaliyet sonuçları düzenli bir şekilde gözden geçirilen, performansı ölçülen ve finansal bilgileri ayırt edilebilen bir parçasıdır. Şirket’in faaliyet gösterdiği ana coğrafi alan Türkiye olduğu için coğrafi bölümlere göre raporlama sunulmamıştır. Şirket’in bölümlere göre faaliyet raporlamasına ilişkin bilgiler TFRS 8 - Faaliyet Bölümleri standardı kapsamında Not 5’te açıklanmıştır.

2.4 Yabancı para karşılıkları

İşlemler, Şirket’in geçerli para birimi olan TL olarak kaydedilmektedir. Yabancı para cinsinden gerçekleştirilen işlemler, işlemlerin gerçekleştirildiği tarihlerdeki geçerli olan kurlardan kaydedilmektedir. Raporlama dönemi sonu itibarıyla, yabancı para cinsinden olan parasal varlık ve yükümlülükler, raporlama dönemi sonundaki kurlardan TL’ye çevrilmekte ve çevrim sonucu oluşan çevrim farkları satılmaya hazır finansal varlıkların gerçeğe uygun değer değişimleri üzerinden oluşan kur farkları hariç, sonucun pozitif veya negatif olmasına göre ilişikteki finansal tablolarda kambiyo kârları ve kambiyo zararları hesaplarına yansıtılmaktadır.

Yabancı para cinsinden satılmaya hazır finansal varlıkların itfa edilmiş maliyet bedelleri üzerinden oluşan kur farkları kâr/zarar hesaplarında muhasebeleştirilirken, gerçekleşmemiş kazanç ve kayıplar üzerinden hesaplanan kur farkları özkaynak hesaplarında “finansal varlıkların değerlemesi” hesabında muhasebeleştirilmektedir.


207




2.5 Maddi duran varlıklar

Kullanım amaçlı gayrimenkuller hariç olmak üzere maddi duran varlıklar, 31 Aralık 2004 tarihine kadar olan dönem için enflasyona göre düzeltilmiş maliyet tutarları ile izlenmektedir. Daha sonraki dönemlerde maddi duran varlıklar için herhangi bir enflasyon düzeltmesi yapılmamış, 31 Aralık 2004 tarihi itibarıyla enflasyona göre endekslenmiş tutarlar, varsa değer düşüklüğü için ayrılan karşılıklar düşülmek suretiyle maliyet tutarı olarak kabul edilmiştir. 1 Ocak 2005 tarihinden itibaren satın alınan maddi duran varlıklar, maliyetlerinden varsa kur farkı gibi tutarlar düşüldükten sonra kalan değerleri üzerinden, varsa değer düşüklüğü için ayrılan karşılıklar düşülmek suretiyle kayıtlara yansıtılmaktadır.

Şirket, kullanım amaçlı gayrimenkullerinin ilk kayıtlara alınmaları sonrası ölçümlerine ilişkin muhasebe politikalarında değişiklik yaparak cari dönemin üçüncü çeyreğinden itibaren ‘maliyet yönteminden’ ‘yeniden değerleme yöntemine’ geçmiş ve bu gayrimenkullerini gerçeğe uygun değerleri üzerinden ölçmek suretiyle finansal tablolarında göstermeye başlamıştır.

Kullanım amaçlı binalar, mesleki yeterliliğe sahip bağımsız değerleme uzmanları tarafından yapılan değerlemelerde belirtilen gerçeğe uygun değerlerinden binaların müteakip birikmiş amortismanlarının indirilmesi suretiyle bulunan değerleriyle finansal tablolara yansıtılmıştır. Yeniden değerleme tarihindeki birikmiş amortisman varlığın brüt defter değeri ile netleştirilmiş ve net tutar yeniden değerleme sonrasındaki değere getirilmiştir.

Kullanım amaçlı arsa ve binaların taşınan değerlerinde yeniden değerleme sonucu meydana gelen artışlar, vergi etkileri netleştirilmiş olarak, bilançoda özsermaye altında yer alan “Diğer Sermaye Yedekleri” hesabına kaydedilmektedir. Gayrimenkul bazında yapılan değerlendirmeler sonucunda bir önceki dönemdeki artışlarına karşılık gelen değer azalışları söz konusu fondan düşülmekteyken; diğer tüm azalışlar ise kâr/zarar hesaplarına yansıtılmaktadır.

Maddi duran varlıkların elden çıkarılmasından doğan kazanç ve kayıplar net elden çıkarma hâsılatı ile ilgili maddi duran varlığın net defter değerinin arasındaki fark olarak hesaplanmakta ve ilgili dönemin gelir tablosuna yansıtılmaktadır.

Arsalar için sınırsız ömürleri olması sebebi ile amortisman ayrılmamaktadır. Amortisman, maddi duran varlıkların maliyetleri veya yeniden değerlenmiş tutarları üzerinden maddi varlıkların faydalı ömürleri esas alınarak doğrusal amortisman yöntemi kullanılarak ayrılmaktadır.

Maddi duran varlıklara yapılan normal bakım ve onarım harcamaları gider olarak muhasebeleştirilmektedir.

Maddi duran varlıklar üzerinde rehin, ipotek ve benzeri herhangi bir takyidat bulunmamaktadır.

Muhasebe tahminlerinde, cari döneme önemli bir etkisi olan ya da sonraki dönemlerde önemli bir etkisi olması beklenen değişiklik bulunmamaktadır.

Maddi duran varlıklar için ilgili amortisman payları faydalı ömürleri esas alınarak maliyet değerleri üzerinden doğrusal amortisman yöntemi kullanılarak hesaplanmaktadır.

Maddi duran varlıkların amortismanında kullanılan oranlar ve tahmini ekonomik ömür olarak öngörülen süreler aşağıdaki gibidir:

Maddi duran varlıklar Tahmini ekonomik ömür (Yıl) Amortisman oranı (%)Kullanım amaçlı gayrimenkuller 50 2,0Makine ve teçhizatlar 3 - 16 6,3 - 33,3Demirbaş ve tesisatlar 4 - 16 6,3 - 25,0Motorlu taşıtlar 5 20,0Diğer maddi varlıklar (özel maliyet bedelleri dahil) 5 - 10 10,0 - 20,0Fin. Kirlm. yoluyla edinilmiş maddi duran varlıklar 4 - 10 10,0 - 25,0

208






2.6 Yatırım amaçlı gayrimenkuller

Yatırım amaçlı gayrimenkuller, kira geliri veya değer artış kazancı ya da her ikisini birden elde etmek amacıyla elde tutulmaktadır.

Yatırım amaçlı gayrimenkuller ilk kayda alınmalarında, işlem maliyetleri de dahil edilmek üzere maliyet bedeli ile ölçüldükten sonra gerçeğe uygun değerinden ölçülür. Gerçeğe uygun değer ile değerleme sonucunda oluşan değişimler ise konsolide gelir tablosunda muhasebeleştirilir.

Yatırım amaçlı elde tutulan bir gayrimenkulün satılması durumunda oluşan ve net satış bedeli ile satışa konu varlığın defter değeri arasındaki fark kâr veya zararda muhasebeleştirilir.

Yatırım amaçlı gayrimenkuller, kullanılamaz hale gelmeleri ve satışından gelecekte herhangi bir ekonomik yarar sağlanamayacağının belirlenmesi durumunda bilanço dışı bırakılırlar.

Gerçeğe uygun değer esasına göre izlenen yatırım amaçlı elde tutulan gayrimenkul, maddi duran varlık olarak yeniden sınıflandığında, söz konusu gayrimenkulün kullanım şeklindeki değişikliğin gerçekleştiği tarihteki gerçeğe uygun değeri, sınıflama değişikliği ile ilgili muhasebeleştirme işleminde maliyet olarak dikkate alınır.

2.7 Maddi olmayan duran varlıklar

Şirket’in maddi olmayan duran varlıkları bilgisayar yazılımları, şerefiye ve maddi olmayan varlıklara ilişkin verilen avanslardan oluşmaktadır.

Maddi olmayan duran varlıklar TMS 38 - Maddi Olmayan Duran Varlıkların Muhasebeleştirilmesi Standardı uyarınca kayıtlara maliyet bedelleri üzerinden alınmaktadır. Maddi olmayan duran varlıkların maliyetleri, 31 Aralık 2004 tarihinden önce aktife giren varlıklar için aktife girdikleri tarihten yüksek enflasyon döneminin sona erdiği tarih kabul edilen 31 Aralık 2004’e kadar geçen süre dikkate alınıp enflasyon düzeltmesine tabi tutularak daha sonraki tarihteki girişler ise ilk alış bedelleri dikkate alınarak finansal tablolara yansıtılmıştır.

Şirket, maddi olmayan duran varlıklara ilişkin tükenme paylarını, ilgili varlıkların faydalı ömürlerine göre doğrusal amortisman yöntemini kullanarak maliyet değerleri üzerinden ayırmaktadır.

Şerefiye, satın alınan bağlı ortaklığın/iştirakin tanımlanabilen net varlıklarındaki Şirket payının gerçeğe uygun değerinin satın alma maliyetini aşan tutarı olarak ifade edilir. İştiraklerin alımından elde edilen şerefiye tutarı “İştirakler” hesabına dahil edilir ve genel bakiyenin bir kısmı olarak değer düşüklüğü testine tabi tutulur. Ayrı olarak muhasebeleştirilen şerefiye tutarı için her yıl değer düşüklüğü testi yapılır ve maliyetinden birikmiş değer düşüklüğü karşılıklarının düşülmesiyle gösterilir. Şerefiyedeki değer düşüklüğü karşılıkları iptal edilmez. İşletmenin elden çıkarılması sonucu oluşan kazanç veya kayıplar satılan işletmeyle ilişkili olan şerefiyenin defter değerini de içerir.

Değer düşüklüğü testi için şerefiye nakit yaratan birimlere dağıtılır. Dağıtımlar, şerefiyenin oluştuğu işletme birleşmelerinden fayda sağlaması beklenen nakit yaratan birimlere ya da nakit yaratan birim gruplarına yapılır.

Şirket, 31 Ağustos 2004 tarihi itibarıyla Anadolu Hayat Emeklilik A.Ş.’nin sağlık sigortası portföyünü tüm hak ve yükümlülükleri ile birlikte devralmıştır. Devralınan portföy için tespit edilen 16.250.000 TL’lik değer şerefiye olarak aktifleştirilmiştir.

2.8 Finansal varlıklar

Finansal varlıklar; nakit mevcudunu, sözleşmeden doğan ve karşı taraftan nakit veya başka bir finansal varlık edinme veya karşılıklı olarak finansal araçları değiştirme hakkını ya da karşı tarafın sermaye aracı işlemlerini ifade eder.

Finansal varlıklar, gerçeğe uygun değer farkı kâr/zarara yansıtılan finansal varlıklar, vadeye kadar elde tutulacak finansal yatırımlar, satılmaya hazır finansal varlıklar ve kredi ve alacaklar olarak dört grupta sınıflandırılabilir.

Gerçeğe uygun değer farkı kâr/zarara yansıtılan finansal varlıklar, ilişikteki konsolide finansal tablolarda alım-satım amaçlı finansal varlıklar olarak tanımlanmış olup, alım-satım amaçlı finansal varlıklar ve türev finansal varlıklardan oluşmaktadır. Gerçeğe uygun değer farkı kâr/zarara yansıtılan finansal varlıklar gerçeğe uygun değerleri üzerinden ölçülmekte ve ölçüm sonucu oluşan kazanç ya da kayıplar gelir tablosuna yansıtılmaktadır. Alım-satım amaçlı borçlanma senetlerinin elde tutulması süresince kazanılan faiz gelirleri ile elde etme maliyeti ile ilgili menkul değerlerin gerçeğe uygun değerleri arasındaki fark, gelir tablosunda faiz gelirleri içinde gösterilmekte olup söz konusu finansal varlıkların vadesinden önce elden çıkarılması sonucunda oluşan kazanç veya kayıplar ticari gelir/gider olarak muhasebeleştirilmektedir. Türev finansal varlıklara ilişkin muhasebe politikaları 2.10 - Türev finansal araçlar notunda detaylandırılmıştır.


209




Kredi ve alacaklar, sabit veya belirlenebilir nitelikte ödemelere sahip olan, aktif bir piyasada işlem görmeyen ve borçluya para, mal ve hizmet sağlama yoluyla yaratılan türev olmayan finansal varlıklardır. Şirket’in konsolide finansal tablolarında kredi ve alacaklar, var ise değer düşüklüğü için ayrılan karşılık tutarı düşülerek, etkin faiz yöntemiyle hesaplanan itfa edilmiş maliyet bedelleri üzerinden ölçülmektedir.

Vadeye kadar elde tutulacak finansal varlıklar, vade sonuna kadar elde tutulma niyetiyle edinilen, fonlama kabiliyeti dahil olmak üzere vade sonuna kadar elde tutulabilmesi için gerekli koşulların sağlanmış olduğu, sabit veya belirlenebilir ödemeleri ile sabit vadesi bulunan ve kredi ve alacaklar dışında kalan finansal varlıklardan oluşmaktadır. Vadeye kadar elde tutulacak finansal varlıklar ilk kayda alımlarını takiben, var ise değer düşüklüğü için ayrılan karşılık tutarı düşülerek, etkin faiz yöntemiyle hesaplanan itfa edilmiş maliyet bedelleri üzerinden muhasebeleştirilmektedir. Şirket’in önceden vadeye kadar elde tutulan yatırımlar arasında sınıflandırılan ancak, sınıflandırma esaslarına uyulmadığından iki yıl boyunca bu sınıflandırmaya tabi tutulmayacak finansal varlığı bulunmamaktadır.

Satılmaya hazır finansal varlıklar, kredi ve alacaklar, vadeye kadar elde tutulacak yatırımlar ve alım-satım amaçlılar dışında kalan finansal varlıklardan oluşmaktadır.

Satılmaya hazır finansal varlıklar maliyet bedelleri üzerinden kayıtlara alınmakta olup, müteakip dönemlerde ilgili finansal varlıkların gerçeğe uygun değerleri üzerinden ölçülmektedir. Satılmaya hazır finansal varlıkların gerçeğe uygun değerlerindeki değişikliklerden kaynaklanan ve ilgili finansal varlıkların etkin faiz yöntemiyle hesaplanan itfa edilmiş maliyet bedelleri ile gerçeğe uygun değerleri arasındaki farkları ifade eden gerçekleşmemiş kazanç ve kayıplar özkaynak kalemleri içerisinde “Finansal Varlıkların Değerlemesi” hesabında gösterilmektedir. Satılmaya hazır finansal varlıkların elden çıkarılması durumunda gerçeğe uygun değer uygulaması sonucunda özkaynak hesaplarında oluşan değer, gelir tablosuna aktarılmaktadır.

Aktif bir piyasada işlem görmeyen yatırımlar için gerçeğe uygun değer, değerleme yöntemleri kullanılarak hesaplanmakta; faiz, vade ve benzeri diğer koşullar bakımından aynı nitelikli piyasalarda işlem gören benzer menkul değerlerin piyasa fiyatları baz alınarak gerçeğe uygun değer tespiti yapılmaktadır.

Satılmaya hazır finansal varlık olarak sınıflandırılan hisse senetlerinden aktif bir piyasada (borsada) işlem görenler, söz konusu piyasadaki (borsadaki) kayıtlı fiyatları dikkate alınarak gerçeğe uygun değerleri ile finansal tablolara yansıtılmaktadır. Aktif bir piyasada (borsada) işlem görmeyen hisse senetleri ise elde etme maliyetleri üzerinden izlenmekte, bu varlıklar varsa değer azalış karşılıkları düşüldükten sonra maliyet bedelleri ile finansal tablolarda gösterilmektedir.

Menkul değerlerin alım ve satım işlemleri teslim tarihinde muhasebeleştirilmektedir.

İştirakler, ilişikteki konsolide finansal tablolarda Şirket’in iştiraki konumundaki Anadolu Hayat’ın finansal tabloları özkaynak yöntemine göre konsolide edilmiştir.

Finansal varlıklar, bu varlıklar üzerindeki sözleşmeye bağlı haklardaki kontrol kaybedildiği zaman kayıtlardan çıkarılır. Bu durum bu hakların gerçekleşmesi, vadesinin dolması veya teslim edilmesi durumunda oluşur.

2.9 Varlıklarda değer düşüklüğü

Finansal varlıklarda değer düşüklüğü

Şirket her raporlama döneminde, bir finansal varlık veya finansal varlık grubunun değer düşüklüğüne uğradığına ilişkin ortada tarafsız göstergelerin bulunup bulunmadığı hususunu değerlendirir. Bir finansal varlık ya da finansal varlık grubunun, sadece ve sadece ilgili varlığın ilk muhasebeleştirilmesinden sonra bir veya birden fazla zarar/kayıp olayının meydana geldiğine ve söz konusu zarar olayının ilgili finansal varlığın veya varlık grubunun güvenilir bir biçimde tahmin edilebilen gelecekteki tahmini nakit akışları üzerindeki etkisi sonucunda değer düşüklüğüne uğradığına ilişkin tarafsız bir göstergenin bulunması durumunda değer düşüklüğüne uğradığı varsayılır ve değer düşüklüğü zararı oluşur.

Alacaklar, tahsil edilememe riskine karşı özel karşılıkları düşüldükten sonraki net tutarlarıyla gösterilmiştir. Kredi ve alacaklar tutarlarının tahsil edilemeyecek olduğunu düzenli incelemeler neticesinde gösteren bir durumun söz konusu olması halinde alacaklar için tahsil edilebileceği tutara kadar özel karşılık ayrılmaktadır.

Sermaye araçlarının geri kazanılabilir tutarı o aracın gerçeğe uygun değeridir. Gerçeğe uygun değerleriyle ölçülen borçlanma araçlarının geri kazanılabilir tutarı tahmini gelecekteki nakit akımlarının piyasadaki faiz oranları ile bugünkü değere indirgenmiş halini ifade eder.

210






Değer düşüklüğü kayıtlara alındıktan sonra oluşan bir olay eğer değer düşüklüğünün geri çevrilmesini nesnel olarak sağlıyorsa değer düşüklüğü geri çevrilir. İtfa edilmiş maliyet ile ölçülen finansal varlıklar ile satılmaya hazır finansal varlık olarak sınıflandırılmış borçlanma senetlerindeki değer düşüklüğünün geri çevrilmesi gelir tablosundan yapılır. Satılmaya hazır finansal varlık olarak sınıflandırılmış sermaye araçlarından oluşan finansal varlıklardaki değer düşüklüğünün geri çevrilmesi ise doğrudan özkaynaklardan yapılır.

Duran varlıklarda değer düşüklüğü

Şirket, her raporlama döneminde varlıklarının değer düşüklüğüne uğramış olabileceğine dair herhangi bir belirtinin bulunup bulunmadığını değerlendirmektedir. Böyle bir belirtinin mevcut olması durumunda ilgili varlığın geri kazanılabilir tutarını TMS 36 - Varlıklarda Değer Düşüklüğüne İlişkin Türkiye Muhasebe Standardı çerçevesinde tahmin etmekte ve geri kazanılabilir tutarın ilgili varlığın defter değerinin altında olması durumunda değer düşüklüğü karşılığı ayırmaktadır.

Dönemin reeskont ve karşılık giderleri 47 - Diğer notunda detaylı olarak sunulmuştur.

2.10 Türev finansal araçlar

Raporlama dönemi sonu itibarıyla Şirket’in türev finansal aracı bulunmamaktadır. Şirket türev işlemlerini, TMS 39 - Finansal Araçlar: Muhasebe ve Ölçme standardı hükümleri uyarınca alım-satım amaçlı işlemler olarak sınıflandırmaktadır.

Türev işlemlerin ilk olarak kayda alınmasında gerçeğe uygun değerleri dikkate alınmaktadır.

Türev işlemlerden doğan yükümlülük ve alacaklar sözleşme tutarları üzerinden nazım hesaplara kaydedilmektedir.

Türev işlemler kayda alınmalarını izleyen dönemlerde gerçeğe uygun değerleri üzerinden ölçülmekte ve gerçeğe uygun değerin pozitif veya negatif olmasına göre “Alım-satım amaçlı finansal varlıklar” veya “Diğer finansal borçlar” hesaplarında bilanço içerisinde gösterilmektedir. Yapılan ölçüm sonucu ilgili türev finansal araçların gerçeğe uygun değerlerinde meydana gelen değişimler, gelir tablosuna yansıtılmaktadır.

2.11 Finansal varlıkların netleştirilmesi

Finansal varlıklar ve borçlar, Şirket’in netleştirmeye yönelik bir hakka veya yaptırım gücüne sahip olması ve ilgili finansal aktif ve pasifi net tutarları üzerinden tahsil etme/ödeme niyetinde olması veya ilgili finansal varlığı ve borcu eşzamanlı olarak sonuçlandırma hakkına sahip olması durumlarında konsolide bilançoda net tutarları üzerinden gösterilmektedir.

Gelir ve giderler, sadece Raporlama Standartları’nca izin verildiği sürece veya Şirket’in alım satım işlemleri gibi benzer işlemler sonucu oluşan kâr ve zararlar için net olarak gösterilmektedir.

2.12 Nakit ve nakit benzeri varlıklar

Nakit akış tablolarının hazırlanmasına esas olan “nakit ve nakit benzerleri”; Şirket’in serbest kullanımında olan veya bloke olarak tutulmayan kasa, alınan çekler, vadesiz banka mevduatları ve diğer nakit ve nakit benzeri varlıklar ile orijinal vadesi üç aydan kısa olan bankalardaki vadeli mevduatlar ile menkul kıymetlere yapılan yatırımlar olarak tanımlanmaktadır.

2.13 Sermaye

Şirket’in sermayesinde dolaylı hakimiyeti söz konusu olan sermaye grubu İş Bankası Grubu’dur. 31 Aralık 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibarıyla, Şirket’in sermaye ve ortaklık yapısı aşağıdaki gibidir:





211




Dönem içinde yapılan sermaye artırımları ve kaynakları

Şirket 31 Aralık 2015 tarihi itibarıyla sermaye artırımı gerçekleştirmemiştir (31 Aralık 2014: Yoktur).

Sermayeyi temsil eden hisse senetlerine tanınan imtiyazlar


Şirket’te kayıtlı sermaye sistemi

Şirket kayıtlı sermaye sistemine dahil olup, 31 Aralık 2015 tarihi itibarıyla Şirket’in kayıtlı sermaye tavanı 700.000.000 TL’dir (31 Aralık 2014: 700.000.000 TL).

Şirket’in geri satın alınan kendi hisseleri

Yoktur.

2.14 Sigorta ve yatırım sözleşmeleri - sınıflandırma

Poliçe sahibinin olumsuz etkilenmesine neden olan, önceden tanımlanmış gelecekteki belirsiz bir olayın (sigorta ile teminat altına alınan olay) gerçekleşmesi durumunda, Şirket’in poliçe sahibinin zararını tazmin etmeyi kabul etmek suretiyle önemli bir sigorta riskini kabullendiği sözleşmeler sigorta sözleşmesi olarak sınıflandırılmaktadır. Sigorta riski, finansal risk dışında kalan riskleri kapsamaktadır. Sigorta sözleşmeleri kapsamında alınmış olan bütün primler yazılan primler hesabı altında gelir olarak muhasebeleştirilmektedir.

Değişkeni sözleşmenin taraflarından birine özgü olmayan finansal olmayan bir değişken durumunu hesaba katan belirli bir faiz oranı, finansal araç fiyatı, mal fiyatı, döviz kuru, faiz veya fiyat endeksleri, kredi notu ya da kredi endeksi veya diğer değişkenlerin bir veya daha fazlasındaki yalnızca değişikliklere dayanan ödemeyi yapmayı öngören sözleşmeler yatırım sözleşmeleri olarak sınıflandırılmaktadır.

Raporlama dönemi sonu itibarıyla Şirket’in önceden belirlenmiş bir riski teminat altına alan yatırım sözleşmesi olarak sınıflandırılmış sözleşmesi bulunmamaktadır.

2.15 Sigorta ve yatırım sözleşmelerinde isteğe bağlı katılım özellikleri

Sigorta ve yatırım sözleşmelerindeki isteğe bağlı katılım özelliği, garanti edilen faydalara ilaveten, aşağıda yer alan ek faydalara sahip olmaya yönelik sözleşmeye dayalı bir haktır.

(i) Sözleşmeye dayalı toplam faydaların önemli bir kısmını teşkil etmeye namzet;

(ii) Tutarı ve zamanlaması sözleşme gereği ihraç edenin takdirinde olan; ve

(iii) Sözleşme gereği aşağıdakilere dayalı olan:

(1) Belirli bir sözleşmeler havuzunun veya belirli bir sözleşme türünün performansına;

(2) İhraç eden tarafından elde tutulan belirli bir varlık havuzunun gerçekleşmiş ve/veya gerçekleşmemiş yatırım gelirlerine; veya

(3) Sözleşme ihraç eden şirketin, fonun veya başka bir işletmenin kâr veya zararına.

Şirket’in raporlama dönemi sonu itibarıyla, isteğe bağlı katılım özelliği olan sigorta veya yatırım sözleşmesi bulunmamaktadır.

2.16 İsteğe bağlı katılım özelliği olmayan yatırım sözleşmeleri

Şirket’in raporlama dönemi sonu itibarıyla, isteğe bağlı katılım özelliği olmayan yatırım sözleşmesi bulunmamaktadır.

212






2.17 Borçlar

Finansal yükümlülükler; başka bir işletmeye nakit ya da başka bir finansal varlık verilmesini gerektirecek işlemler sonucunda oluşan yükümlülükleri ifade etmektedir. Şirket’in finansal tablolarında finansal yükümlülükler, etkin faiz yöntemine göre itfa edilmiş maliyet bedelleri üzerinden gösterilmektedir. Bir finansal yükümlülük ödendiğinde kayıtlardan çıkarılmaktadır.

2.18 Vergiler

Kurumlar vergisi

Kurum kazançları %20 oranında kurumlar vergisine tabidir. Bu oran, kurumların ticari kazancına vergi yasaları gereğince indirimi kabul edilmeyen giderlerin ilave edilmesi ile vergi yasalarında yer alan istisna (iştirak kazançları istisnası gibi) ve diğer indirimlerin (yatırım teşvikleri gibi) sonucu, bulunacak vergi matrahına uygulanır. Kâr dağıtılmadığı takdirde başka bir vergi ödenmemektedir.

Türkiye’deki bir işyeri ya da daimi temsilcisi aracılığı ile gelir elde eden kurumlar ile Türkiye’de yerleşik kurumlara ödenen kâr paylarından (temettüler) stopaj yapılmaz. Bunlar dışındaki kurumlara yapılan temettü ödemeleri üzerinden %15 oranında stopaj uygulanır. Dar mükellef kurumlara ve gerçek kişilere yapılan kâr dağıtımlarına ilişkin stopaj oranlarının uygulanmasında, ilgili Çifte Vergilendirmeyi Önleme Anlaşmalarında yer alan uygulamalar da göz önünde bulundurulur. Kârın sermayeye ilavesi, kâr dağıtımı sayılmaz ve stopaj uygulanmaz.

Geçici vergiler o yıl kazançlarının tabi olduğu kurumlar vergisi oranında hesaplanarak ödenir. Yıl içinde ödenen geçici vergiler, o yılın yıllık kurumlar vergisi beyannamesi üzerinden hesaplanan kurumlar vergisine mahsup edilebilmektedir.

Türkiye’de ödenecek vergiler konusunda vergi otoritesi ile mutabakat sağlamak gibi bir uygulama bulunmamaktadır. Kurumlar vergisi beyannameleri hesap döneminin kapandığı ayı takip eden dördüncü ayın 25’inci günü akşamına kadar bağlı bulunulan vergi dairesine verilir. Bununla beraber, vergi incelemesine yetkili makamlar beş yıl zarfında muhasebe kayıtlarını inceleyebilir ve hatalı işlem tespit edilirse ödenecek vergi miktarları değişebilir.

Ertelenmiş vergi

Ertelenmiş vergi borcu veya varlığı, TMS 12 - Gelir Vergileri standardı uyarınca varlıkların ve borçların finansal tablolarda gösterilen değerleri ile yasal vergi matrahı hesabında dikkate alınan tutarları arasındaki “geçici farklar” üzerinden vergi etkilerinin hesaplanmasıyla belirlenmektedir. Vergi mevzuatına göre varlıkların ya da borçların iktisap tarihinde oluşan mali ya da ticari kârı etkilemeyen farklar bu hesaplamanın dışında tutulmaktadır.

Hesaplanan ertelenmiş vergi varlıkları ile ertelenmiş vergi yükümlülükleri, finansal tablolarda, sadece Şirket’in cari vergi varlıklarını, cari vergi yükümlülükleri ile netleştirmek için yasal bir hakkı varsa net olarak gösterilmektedir.

Varlıkların değerlemesi sonucu oluşan değerleme farkları gelir tablosunda muhasebeleştirilmişse, bunlara ilişkin cari dönem kurumlar vergisi ile ertelenmiş vergi geliri veya gideri de gelir tablosunda muhasebeleştirilmektedir. İlgili varlıkların değerlemesi sonucu oluşan değerleme farkları doğrudan doğruya özkaynak hesaplarında muhasebeleştirilmişse, ilgili vergi etkileri de doğrudan konsolide özkaynak hesaplarında muhasebeleştirilmektedir.

Transfer fiyatlandırması

Kurumlar Vergisi Kanunu’nun 13’üncü maddesinin transfer fiyatlandırması yoluyla “örtülü kazanç dağıtımı” başlığı altında transfer fiyatlandırması konusu işlenmekte olup; 18 Kasım 2007 tarihinde yayımlanan “Transfer Fiyatlandırması Yoluyla Örtülü Kazanç Dağıtımı Hakkında Genel Tebliğ”i bu konu hakkında uygulamadaki detayları belirlemiştir.

İlgili tebliğe göre, eğer vergi mükellefleri ilgili kuruluşlarla (kişilerle), fiyatlandırmaları emsallere uygunluk ilkesi çerçevesinde yapılmayan ürün, hizmet veya mal alım ve satım işlemlerine giriyorlarsa, ilgili kârların transfer fiyatlaması yoluyla örtülü bir şekilde dağıtıldığı kanaatine varılacaktır. Bu tarz transfer fiyatlaması yoluyla örtülü kâr dağıtımları kurumlar vergisi açısından vergi matrahından indirilemeyecektir.


213




2.19 Çalışanlara sağlanan faydalar

Emeklilik ve emeklilik sonrası yükümlülükler

Tanımlanmış fayda planı, çoğunlukla yaş, toplam hizmet süresi gibi bir veya daha fazla faktöre dayanan, çalışanların ve onların bakmakla yükümlü oldukları kişilerin alacakları emeklilik prim ve maaşlarını belirten hizmet dönemi sonrasına ilişkin emeklilik planıdır.

Şirket çalışanları, 506 sayılı Sosyal Sigortalar Kanunu’nun geçici 20’nci maddesine dayanılarak kurulmuş olan “Anadolu Anonim Türk Sigorta Şirketi Memurları Emekli Sandığı”nın üyesidir. 8 Mayıs 2008 tarih 26870 sayılı Resmi Gazetede yayımlanan 5754 sayılı “Sosyal Sigortalar ve Genel Sağlık Sigortası Kanunu ile Bazı Kanun ve Kanun Hükmünde Kararnamelerde Değişiklik Yapılmasına Dair Kanun” ile banka sandıklarının iştirakçileri ve aylık veya gelir bağlanmış olanlar ve bunların hak sahiplerinin herhangi bir işleme gerek kalmaksızın ilgili maddenin yayımı tarihinden itibaren üç yıl içinde Sosyal Güvenlik Kurumuna devredilmesi ve bu Kanun kapsamına alınması, üç yıllık devir süresinin Bakanlar Kurulu kararı ile en fazla iki yıl uzatılabileceği hüküm altına alınmış ve son olarak 08.05.2015 tarihine kadar uzatılmıştı.

23 Nisan 2015 tarih ve 29335 sayılı Resmi Gazete’de yayımlanan 6645 Sayılı Kanunun 51’inci maddesi ile, Banka ve Sigorta Sandıklarının SGK’ya devri ile ilgili 5510 Sayılı Kanunun Geçici 20’nci maddesinin birinci fıkrası değiştirilerek; “506 sayılı Kanunun geçici 20’nci maddesi kapsamındaki bankalar, sigorta ve reasürans şirketleri, ticaret odaları, sanayi odaları, borsalar veya bunların teşkil ettikleri birlikler personeli için kurulmuş bulunan sandıkların iştirakçileri ile aylık veya gelir bağlanmış olanlar ile bunların hak sahiplerinin Sosyal Güvenlik Kurumuna devir tarihini belirlemeye Bakanlar Kurulu yetkilidir. Devir tarihi itibarıyla sandık iştirakçileri bu Kanunun 4 üncü maddesinin birinci fıkrasının (a) bendi kapsamında sigortalı sayılırlar.” şeklini almıştır.

Bu düzenleme uyarınca, 506 sayılı Kanunun geçici 20’nci maddesi kapsamındaki bankalar, sigorta ve reasürans şirketleri, ticaret odaları, sanayi odaları, borsalar veya bunların teşkil ettikleri birlikler personeli için kurulmuş bulunan sandıkların iştirakçileri ile aylık veya gelir bağlanmış olanlar ile bunların hak sahipleri 08.05.2015 tarihine kadar Sosyal Güvenlik Kurumuna devredilmesi gerekmekte iken; devir tarihini belirleme yetkisi Bakanlar kuruluna verilmiş olup, bu suretle sandıkların devri bilinmeyen bir tarihe ertelenmiştir. 19 Haziran 2008 tarihinde kanunun devir hükümlerini içeren geçici 20’nci maddesinin birinci fıkrasının da arasında yer aldığı bazı maddelerinin iptali ve yürürlüğün durdurulması istemiyle Anayasa Mahkemesi’ne Cumhuriyet Halk Partisi tarafından yapılan başvuru, adı geçen mahkemenin 30 Mart 2011 tarihli toplantısında alınan karar doğrultusunda reddedilmiştir.

Her bir sandık için sandıktan ayrılan iştirakçiler de dahil olmak üzere, devir tarihi itibarıyla devredilen kişilerle ilgili olarak yükümlülüğünün peşin değerinin aşağıdaki hükümlere göre hesaplanması gerekmektedir:

a) Peşin değerin aktüeryal hesabında kullanılacak teknik faiz oranı %9.80 olarak esas alınır.

b) Sandıkların bu Kanun kapsamındaki sigorta kolları itibarıyla gelir ve giderleri dikkate alınarak yükümlülüğünün peşin değeri hesaplanır.

Kıdem tazminatı karşılığı

İş Kanunu’na göre, Şirket bir senesini doldurmuş olan ve istifa veya kötü davranış dışındaki sebeplerden Şirket’le ilişkisi kesilen veya hizmet yılını dolduran ve emekliliğe hak kazanan, askere çağrılan veya vefat eden personeli için kıdem tazminatı ödemekle yükümlüdür. Ödenecek tazminat her hizmet yılı için sendika üyesi çalışanlarda; ölüm, maluliyet, emekliye ayrılma, yaşlılık aylığı bağlanma hallerinde 60 günlük, diğer hallerde de 45 günlük ücretleri tutarındadır. Diğer çalışanlarda ise, bir aylık maaş tutarı kadardır. Ancak, ödenecek kıdem tazminatı her bir hizmet yılı için, 31 Aralık 2015 tarihi itibarıyla, hükümet tarafından belirlenen 4.092,53 TL (31 Aralık 2014: 3.438,22 TL) ile sınırlandırılmıştır. KGK tarafından 12 Mart 2013 tarihli 28585 sayılı resmi gazete ile yayınlanan “Çalışanlara Sağlanan Faydalara İlişkin Türkiye Muhasebe Standardı (“TMS 19”) Hakkında Tebliğ” ile yürürlüğe konulan ve 31 Aralık 2012 tarihinden sonra başlayan hesap dönemlerinde geçerli olan TMS 19’a göre tanımlanmış net fayda borcunun yeniden ölçülmesi ile ortaya çıkan aktüeryal kayıp ve kazançlar özkaynaklar altında diğer kapsamlı gelirde muhasebeleştirilmelidir ve bu etki geriye dönük olarak uygulanmalıdır. Şirket, aktüeryal kayıp ve kazançlarını özsermaye hesaplarında diğer kâr yedeklerine hesabında muhasebeleştirmektedir.

214






TMS 19 - Çalışanlara Sağlanan Faydalar standardı kıdem tazminatı karşılığı hesaplamasında aktüeryal metotların kullanılmasını gerektirmektedir. 31 Aralık 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibarıyla kullanılan aktüeryal tahminler şöyledir:

31 Aralık 2015 31 Aralık 2014İskonto oranı %4,61 %4,46Beklenen maaş/tavan artış oranı %5,83 %4,37Tahmin edilen personel devir hızı %3,27 %6,29

Yukarıda belirtilen beklenen maaş/limit artış oranı hükümetin yıllık enflasyon tahminlerine göre belirlenmiştir.

Çalışanlara sağlanan diğer faydalar

Şirket, çalışanlarının bir hesap dönemi boyunca sunduğu hizmetler karşılığında ödenmesi beklenen iskonto edilmemiş, çalışanlara sağlanan kısa vadeli faydalar için finansal tablolarında TMS 19 kapsamında karşılık ayırmaktadır.

2.20 Karşılıklar

Geçmiş olaylardan kaynaklanan mevcut bir yükümlülüğün bulunması, yükümlülüğün yerine getirilmesinin muhtemel olması ve yükümlülük tutarının güvenilir bir şekilde ölçülebilmesi durumunda söz konusu karşılık muhasebeleştirilmektedir. Karşılıklar, raporlama dönemi sonu itibarıyla yükümlülüğün yerine getirilmesi için yapılacak harcamanın Şirket yönetimi tarafından yapılan en iyi tahminine göre hesaplanır ve etkisinin önemli olduğu durumlarda bugünkü değerine indirmek suretiyle iskonto edilir. Tutarın yeterince güvenilir olarak ölçülemediği ve yükümlülüğün yerine getirilmesi için Şirket’ten kaynak çıkma ihtimalinin bulunmadığı durumlarda söz konusu yükümlülük “koşullu” olarak kabul edilmekte ve dipnotlarda açıklanmaktadır.

Koşullu varlıklar geçmiş olaylardan kaynaklanan ve Şirket’in tam anlamıyla kontrolünde bulunmayan, bir veya daha fazla kesin mahiyette olmayan olayın ileride gerçekleşip gerçekleşmemesi ile teyit edilecek olan varlıklardır. Şirket koşullu varlıkları konsolide finansal tablolara yansıtmamaktadır ancak ilgili gelişmelerin konsolide finansal tablolarda doğru olarak yansıtılmalarını teminen koşullu varlıklarını sürekli olarak değerlendirmeye tabi tutmaktadır. Ekonomik faydanın Şirket’e girmesinin neredeyse kesin hale gelmesi durumunda ilgili varlık ve buna ilişkin gelir, değişikliğin oluştuğu dönemin konsolide finansal tablolarına dahil edilmekte, ekonomik fayda girişinin muhtemel hale gelmesi durumunda ise söz konusu koşullu varlık konsolide finansal tablo dipnotlarında açıklanmaktadır.

2.21 Gelirlerin muhasebeleştirilmesi

Yazılan primler ve hasarlar

Yazılan primler, dönem içinde tanzim edilen poliçelerin yanı sıra geçmiş yıllarda tanzim edilen poliçe primlerinden iptaller, vergiler ve reasürörlere devredilen primler düşüldükten sonra kalan tutarı temsil etmektedir. Yazılan brüt primler üzerinden reasürör firmalara devredilen primler kâr/zarar hesaplarında “reasüröre devredilen primler” içerisinde gösterilmek suretiyle muhasebeleştirilmektedir.

Hasarlar ödendikçe gider yazılmaktadır. Dönem sonunda rapor edilip henüz fiilen ödenmemiş hasarlar ile gerçekleşmiş ancak rapor edilmemiş hasarlar, muallak hasar ve tazminatlar karşılığı ayrılmak suretiyle giderleştirilmektedir. Muallak ve ödenen hasarların reasürör payları bu karşılıklar içerisinde netleştirilmektedir.

Rücu, sovtaj ve benzeri gelirler

Hazine Müsteşarlığı’nın 20 Eylül 2010 tarihli “Rücu ve Sovtaj Gelirlerine İlişkin 2010/13 sayılı Genelge”si uyarınca, sigorta şirketlerinden ibraname temin edilmesine gerek olmaksızın, sigorta şirketlerinin tazminat ödemesini gerçekleştirerek sigortalılarından ibraname (ödemenin yapıldığına dair banka dekont mektubu) almış olmaları ve karşı sigorta şirketine ya da 3. şahıslara bildirim yapılması kaydıyla, borçlu sigorta şirketinin teminat limitine kadar olan rücu alacakları tahakkuk ettirilebilecektir. Ancak, söz konusu tutarın tazminat ödemesini takip eden altı ay içerisinde karşı sigorta şirketinden veya dört ay içerisinde üçüncü şahıslardan tahsil edilememesi durumunda alacak karşılığı ayrılacaktır. Şirket, raporlama dönemi itibarıyla, söz konusu genelge kapsamında 45.354.423 TL (31 Aralık 2014: 26.118.178 TL) rücu geliri tahakkuk ettirmiş olup diğer rücu ve sovtaj geliri ile birlikte toplam 49.626.517 TL (31 Aralık 2014: 30.648.790 TL) (Not 12) tutarında net rücu ve sovtaj alacağını esas faaliyetlerden alacaklar hesabında göstermiştir. Şirket, genelgede belirtilen sürelerde tahsil edilemeyen rücu alacaklarına ilişkin olarak 8.305.178 TL (31 Aralık 2014: 7.677.067 TL) (Not 12) tutarında alacak karşılığı ayırmıştır.


215




31 Aralık 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihlerinde sona eren hesap dönemlerine ilişkin tahsil edilen net rücu ve sovtaj gelirlerinin branş bazında detayı aşağıdaki gibidir:

31 Aralık 2015 31 Aralık 2014Kara araçları 292.754.774 255.938.892Kara araçları sorumluluk 7.174.650 4.894.794Yangın ve doğal afetler 3.654.611 1.951.328Nakliyat 2.946.419 2.556.620Su araçları 1.052.607 1.087.073Genel zararlar 164.084 248.943Genel sorumluluk 135.207 129.658Kredi 68.150 2.410Kaza 7.759 452.519Hava araçları -- 16.861Hukuksal Koruma -- (22.011)Toplam 307.958.261 267.257.087

31 Aralık 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibarıyla tahakkuk edilen net rücu ve sovtaj gelirleri branş bazında detayı aşağıdaki gibidir:

31 Aralık 2015 31 Aralık 2014Kara araçları 36.648.709 29.805.959Kara araçları sorumluluk 4.252.062 213.733Genel zararlar 3.904.872 16.671Yangın ve doğal afetler 3.485.325 397.028Nakliyat 1.048.488 181.347Kaza 274.558 --Su araçları 12.503 34.052Toplam 49.626.517 30.648.790

Alınan ve ödenen komisyonlar

Sigorta poliçelerinin üretimi ile ilgili aracılara ödenen komisyon giderleri ile devredilen primler karşılığında reasürörlerden alınan komisyon gelirleri aşağıda 2.24 - Kazanılmamış primler karşılığı notunda daha detaylı anlatıldığı üzere; 1 Ocak 2008 tarihinden önce üretilen poliçeler için kazanılmamış primler karşılığı hesaplamasında, 1 Ocak 2008 tarihinden sonra üretilen poliçeler için ise sırasıyla ertelenmiş komisyon giderleri ve ertelenmiş komisyon gelirleri hesaplarında dikkate alınmak suretiyle tahakkuk esasına göre poliçenin ömrü boyunca faaliyet sonuçlarına yansıtılmaktadır.

Faiz gelir ve giderleri

Faiz gelir ve giderleri tahakkuk esasına göre etkin faiz yöntemi kullanılarak muhasebeleştirilmektedir. Etkin faiz, finansal varlık ya da yükümlülüğün ömrü süresince tahmin edilen nakit ödemeleri ve akımlarını defter değerine iskontolayan orandır. Etkin faiz oranı bir finansal varlık ya da yükümlülüğün kayıtlara alınmasıyla hesaplanmakta ve müteakip olarak değiştirilmemektedir.

Etkin faiz oranı hesaplaması, etkin faizin ayrılmaz bir parçası olan iskonto ve primleri, ödenen ya da alınan ücret ve komisyonları ve işlem maliyetlerini kapsamaktadır. İşlem maliyetleri, finansal bir varlık ya da yükümlülüğün iktisap edilmesi, ihraç edilmesi ya da elden çıkarılması ile direkt ilişkili olan ek maliyetlerdir.

Ticari gelir/gider

Ticari gelir/gider, gerçeğe uygun değer farkı kâr veya zarara yansıtılan finansal varlıklar ile satılmaya hazır finansal varlıkların elden çıkarılması sonucu ortaya çıkan kazanç ve kayıpları içermektedir. Ticari gelir ve ticari gider, ilişikteki konsolide finansal tablolarda sırasıyla “Finansal yatırımların nakde çevrilmesinden elde edilen kârlar” ve “Yatırımların nakde çevrilmesi sonucunda oluşan zararlar” hesapları içerisinde gösterilmiştir.

216






Temettü

Temettü gelirleri, ilgili temettüyü elde etme hakkının ortaya çıkması ile muhasebeleştirilmektedir.

2.22 Kiralama işlemleri

Finansal kiralama sözleşmelerinin süresi azami 10 yıldır. Finansal kiralama yoluyla edinilen maddi duran varlıklar Şirket’in aktifinde varlık, pasifinde ise finansal kiralama işlemlerinden borçlar olarak kaydedilmektedir. Bilançoda varlık ve borç olarak yer alan tutarların tespitinde, varlıkların gerçeğe uygun değerleri ile kira ödemelerinin bugünkü değerlerinden küçük olanı esas alınarak, kiralamadan doğan finansman maliyetleri, kiralama süresi boyunca sabit bir faiz oranı oluşturacak şekilde dönemlere yayılmaktadır.

Finansal kiralama yoluyla edinilen varlıkların değerinde meydana gelmiş düşüş ve varlıklardan gelecekte beklenen yarar, varlığın defter değerinden düşükse, kiralanan varlıklar net gerçekleşebilir değeri ile değerlenmektedir. Finansal kiralama yoluyla alınan varlıklara, maddi duran varlıklar için uygulanan esaslara göre amortisman hesaplanmaktadır.

Faaliyet kiralamalarında yapılan kira ödemeleri kira süresi boyunca, eşit tutarlarda gider kaydedilmektedir.

2.23 Kâr payı dağıtımı

SPK tarafından 27 Ocak 2010 tarihinde 2009 yılı faaliyetlerinden elde edilen kârların dağıtım esasları ile ilgili olarak; payları borsada işlem gören anonim ortaklıklar için, herhangi bir asgari kâr dağıtım zorunluluğu getirilmemesine, bu kapsamda, kâr dağıtımının Kurul’un II-19.1 sayılı Kâr Payı Tebliği’nde yer alan esaslar, ortaklıkların esas sözleşmelerinde bulunan hükümler ve şirketler tarafından kamuya açıklanmış olan kâr dağıtım politikaları çerçevesinde gerçekleştirilmesine karar verilmiştir.

Bunun yanında söz konusu SPK kararı ile konsolide finansal tablo düzenleme yükümlülüğü bulunan şirketlerin, yasal kayıtlarında bulunan kaynaklarından karşılanabildiği sürece, net dağıtılabilir kâr tutarını, kamuya ilan edecekleri konsolide finansal tablolarında yer alan net dönem kârlarını dikkate alarak hesaplamaları gerektiği düzenlenmiştir.

Şirket’in Kâr Dağıtım Politikası çerçevesinde hazırlanarak 24 Mart 2015 tarihli Olağan Genel Kurul’da oya sunulan 2014 yılı faaliyetlerinden elde edilmiş dönem kârının dağıtılmasına ilişkin Yönetim Kurulu teklifi oy birliği ile kabul edilmiştir.

Buna göre 67.107.690 TL’lik net dağıtılabilir dönem kârının; 21.000.000 TL’si ortaklara 25 Mart 2015 tarihinden itibaren nakit kâr payı olarak dağıtılmıştır. Şirket çalışanlarına dağıtılan 1.459.965 TL tutarında kâr payı ve statü yedeği olarak ayrılan 4.464.773 TL sonrası kalan 40.182.952 TL olağanüstü yedeklere aktarılmıştır.

2.24 Kazanılmamış primler karşılığı

7 Ağustos 2007 tarih ve 26606 sayılı Resmi Gazete’de yayımlanarak 1 Ocak 2008 tarihinden itibaren yürürlüğe giren “Sigorta ve Reasürans ile Emeklilik Şirketlerinin Teknik Karşılıklarına ve Bu Karşılıkların Yatırılacağı Varlıklara İlişkin Yönetmelik” (“Teknik Karşılıklar Yönetmeliği”) uyarınca, kazanılmamış primler karşılığı, yürürlükte bulunan sigorta sözleşmeleri için tahakkuk etmiş primlerin herhangi bir komisyon veya diğer bir indirim yapılmaksızın brüt olarak gün esasına göre ertesi hesap dönemi veya hesap dönemlerine sarkan kısmından oluşmaktadır. Belirli bir bitiş tarihi olmayan emtea nakliyat sigortası sözleşmelerinde, son üç ayda tahakkuk etmiş primlerin %50’si kazanılmamış primler karşılığı olarak ayrılmaktadır.

Kazanılmamış primler karşılığı, matematik karşılık ayrılan sigorta sözleşmeleri hariç diğer sözleşmeler için ayrılmaktadır. Yıllık yenilenen sigorta teminatı içeren bir yıldan uzun süreli sigorta sözleşmelerinin yıllık sigorta teminatına karşılık gelen primleri için de kazanılmamış primler karşılığı hesaplanmaktadır.

7 Ağustos 2007 tarihinde yayımlanan Teknik Karşılıklar Yönetmeliği’nin 1 Ocak 2008 tarihinde yürürlüğe girmiş olması nedeniyle; Teknik Karşılıklar Yönetmeliğinin yayımı tarihi ile yürürlüğe girme tarihi arasında geçecek süre içinde teknik karşılıklara ilişkin olarak uygulanacak hükümleri belirlemek üzere Hazine Müsteşarlığı, 4 Temmuz 2007 tarih ve 2007/3 sayılı “Sigorta ve Reasürans ile Emeklilik Şirketlerinin Karşılıklarının 5684 Sayılı Sigortacılık Kanunu Hükümlerine Uyumunun Sağlanmasına İlişkin Genelge”’sini (“Uyum Genelgesi”) yayımlamıştır. Daha önce yapılan hesaplamalarda kazanılmamış primler karşılığı hesabı sırasında deprem primleri düşülürken; Uyum Genelgesi ile 14 Haziran 2007 tarihinden sonra tanzim edilen poliçeler için, kazanılmamış primler karşılığı hesabı sırasında deprem primlerinin düşülmemesi gerektiği belirtilmiştir. Dolayısıyla Şirket, 14 Haziran 2007 tarihinden önce yazdığı deprem primleri için kazanılmamış primler karşılığı hesaplamazken bu tarihten sonra yazdığı deprem primleri için kazanılmamış primler karşılığı hesaplamaya başlamıştır.


217




Kazanılmamış primler karşılığı; Hazine Müsteşarlığı tarafından yayımlanan 27 Mart 2009 tarih ve 2009/9 sayılı “Teknik Karşılıklarla İlgili Mevzuatın Uygulanmasına İlişkin Sektör Duyurusu”na istinaden bütün poliçelerin öğleyin saat 12:00’da başlayıp yine öğleyin saat 12:00’da bittiği dikkate alınarak tüm poliçeler için düzenlendiği gün ile bitiş günü için yarım gün olarak hesaplanmıştır.

Teknik karşılıklar yönetmeliği uyarınca dövize endeksli sigorta sözleşmelerine ilişkin kazanılmamış primler karşılığının hesabı sırasında, sigorta sözleşmesinde ayrıca bir kur belirtilmemişse ilgili primin tahakkuk tarihindeki Türkiye Cumhuriyet Merkez Bankasının Resmî Gazete’de ilan ettiği döviz satış kurları dikkate alınır.

Raporlama dönemi sonu itibarıyla Şirket, konsolide finansal tablolarında 1.848.552.863 TL (31 Aralık 2014: 1.491.252.563 TL) kazanılmamış primler karşılığı ve 341.649.490 TL (31 Aralık 2014: 294.929.264 TL) kazanılmamış primler karşılığı reasürör payı ayırmıştır. Ayrıca, 31 Aralık 2015 tarihi itibarıyla kazanılmamış primler karşılığında 54.975.565 TL (31 Aralık 2014: 36.692.792 TL) SGK payı bulunmaktadır.

2.25 Muallak tazminat karşılığı

Tahakkuk etmiş ve hesaben tespit edilmiş ancak daha önceki hesap dönemlerinde veya cari hesap döneminde fiilen ödenmemiş tazminat bedelleri veya bu bedel hesaplanamamış ise tahmini bedelleri ile gerçekleşmiş ancak rapor edilmemiş tazminat bedelleri için muallak tazminat karşılığı ayrılmaktadır.

Hesap dönemlerinden önce meydana gelmiş ancak bu tarihlerden sonra ihbar edilmiş tazminatlar, gerçekleşmiş ancak rapor edilmemiş tazminat bedelleri olarak kabul edilmektedir.

Hazine Müsteşarlığı tarafından 5 Aralık 2014 tarihinde yayımlanan “Muallak Tazminat Karşılığına İlişkin Genelge (2014/16)” ile AZMM hesaplama yöntemi açıklanmıştır. Sigorta ve reasürans şirketleri “Standart Zincir, Hasar/Prim, Cape Cod, Frekans/Şiddet, Münich Zincir Yöntem ve Bornhuetter-Ferguson” olmak üzere altı farklı yöntem ile AZMM hesaplaması yapılabilmektedir.

Şirket, AZMM yöntemi ile hesaplanan IBNR rakamı olan 483.809.233 TL’yi (31 Aralık 2014: 327.611.024 TL) ve bu tutarın reasürans payı olan 47.092.646 TL’yi (31 Aralık 2014: 17.969.121 TL) konsolide finansal tablolarına yansıtmıştır.

IBNR tutarı belirlenirken daha homojen bir veri seti ile hesaplama yapılabilmesi amacıyla büyük hasar olarak nitelendirilen uç hasarları ayrı bir dosyada, Hazine Müsteşarlığı’nın 2014/16 sayılı genelgesinde öngörmüş olduğu üzere Box-Plot yöntemi ile elenmiştir.

Hazine Müsteşarlığı’nın 2014/16 sayılı genelgesinde öngörmüş olduğu üzere IBNR, şirket aktüeri tarafından hesaplanmıştır. Branş bazında olmak üzere; kullanılacak olan verinin seçimi, düzeltme işlemleri, en uygun metodun ve gelişim faktörlerinin seçimi ile gelişim faktörlerine müdahale aktüeryal yöntemler kullanılarak şirket aktüeri tarafından yapılmıştır ve bu hususlar Aktüerler Yönetmeliği’nin 11’inci maddesi uyarınca Hazine Müsteşarlığı’na gönderilen aktüerya raporunda ayrıntılı biçimde yer almaktadır.

Kullanılan hasar karşılık yazılımı ile hasar gelişim faktörleri tüm metodlar için test edilmiş ve sonrasında aktüeryal analizler ile uygun faktör seçimi yapılmıştır. Bir sonraki adımda gelişim katsayıları retrospektif (out-turn) çalışma ile geriye dönük olarak değerlendirilmiştir. Veriler içerisinde yüksek tutarlı hasarlar, enflasyon etkisi, KTT uygulaması gibi analizi etkileyebilecek faktörler belirlenerek düzeltmeler yapılmıştır.

Aktüeryal çalışmalar sonucunda; her bir branş için portföyün gelişim katsayılarının eğilim fonksiyonu belirlenmiş ve her bir gelişim dönemi için bu fonksiyonun sonucu hesaplanmıştır. Netice itibarıyla veri noktalarından en az hata ile geçen eğri dikkate alınmıştır.

Bu kapsamda tüm branşlarda gelişim katsayıları yeniden hesaplamıştır ve gerçekleşen hasar üçgenleri incelenerek gelişim katsayılarını bozan hasar dosyalarına ilişkin etkiler elimine edilmiştir.

Yine Hazine Müsteşarlığı’nın 2015/28 sayılı genelgesi uyarınca Zorunlu Trafik, İhtiyari Mali Sorumluluk ve Genel Sorumluluk branşlarında artış oranı %10 esas alınarak elde edilen IBNR tutarı finansal tablolara yansıtılmıştır.

Buna göre finansal tablolara henüz yansıtılmamış net IBNR tutarı Zorunlu Trafik branşı için 203.903.058 TL, İhtiyari Mali Sorumluluk branşı için 7.407.845 TL ve Genel Sorumluluk branşı için 10.774.133 TL olmak üzere toplam net 222.085.036 TL’dir.

218






Şirket’in branş bazında seçmiş olduğu AZMM yöntemleri aşağıdaki tabloda yer almaktadır.

30 Haziran 2015 itibarıyla Yangın ve Doğal Afetler branşında “Münich Zinciri” yöntemi terk edilerek, “Standart Zincir” yöntemi uygulanmaya başlanmıştır.

Şirket, net IBNR tutarı hesaplamasını branşlar bazında; yürürlükte bulunan reasürans anlaşmaları etkisini yansıtacak şekilde güncel reasürans payları üzerinden yapmıştır.

31 Aralık 2015 31 Aralık 2014Kara araçları Standart Zincir Standart ZincirSu araçları Standart Zincir Standart ZincirZorunlu trafik Cape Cod Cape Codİhtiyari mali sorumluluk Standart Zincir Standart ZincirHava araçları sorumluluk Standart Zincir Standart ZincirYangın ve doğal afetler Standart Zincir Munich ZinciriHava araçları Standart Zincir Standart ZincirKaza Standart Zincir Standart ZincirGenel zararlar Standart Zincir Standart ZincirFinansal kayıplar Standart Zincir Standart ZincirSağlık Standart Zincir Standart ZincirNakliyat Standart Zincir Standart ZincirKredi Standart Zincir Standart ZincirHukuksal Koruma Standart Zincir Standart ZincirGenel sorumluluk Cape Cod Cape Cod

Hazine Müsteşarlığı’nın 26 Kasım 2011 tarih ve “Gerçekleşmiş Ancak Rapor Edilmemiş Tazminat Karşılığı (IBNR) Hesaplamasına İlişkin Açıklamalar Hakkında Genelge”si uyarınca şirketler dava sonuçlanma tarihi dikkate alınarak geriye doğru son beş yıllık gerçekleşmelere göre alt branşlar itibarıyla şirket aleyhine açılan davaların tutarları üzerinden bir kazanma oranı hesaplayarak dava sürecinde olan dosyaları için tahakkuk ettirilen muallak dosyalardan %25’i aşmamak kaydıyla (yeni faaliyete başlanan ve beş yıllık verisi bulunmayan branşlarda %15) söz konusu oran nispetinde indirim yapabilirler. İlgili düzenleme kapsamında Şirket’in son beş yıllık davalık dosya veri seti kullanılarak %15-%25 aralığında hesaplanan kazanma oranları dikkate alınarak 104.862.951 TL (31 Aralık 2014: 75.260.122 TL) ve bu tutarın reasürans payı olan 18.207.321 TL (31 Aralık 2014: 9.912.780 TL) muallak tazminatlar karşılıklarından tasfiye edilmiştir.


219




31 Aralık 2015 tarihi itibarıyla Şirket’in hesaplanan kazanma oranı %0 -%100 aralığındadır (31 Aralık 2014: %0-%100). 31 Aralık 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibarıyla branş bazında kullanılan kazanma oranları ve indirilen tutarlar aşağıdaki gibidir:





Genel sorumluluk %25 44.952.215 40.954.135Kara araçları sorumluluk %10 34.977.046 34.149.860Yangın ve doğal afetler %25 16.115.339 5.546.618Genel Zararlar %25 3.014.805 1.082.648Kara araçları %21 2.994.637 2.925.531Nakliyat %25 804.446 394.117Su araçları %25 677.619 482.354Kaza %16 656.803 469.951Kredi %25 636.655 636.655Finansal Kayıplar %3 28.162 8.537Hukuksal Koruma %25 5.224 5.224Toplam 104.862.951 86.655.630





Kara araçları sorumluluk %13 27.061.833 26.173.740Genel sorumluluk %25 31.775.165 30.362.994Yangın ve doğal afetler %23 10.183.292 4.417.948Kara araçları %21 2.623.152 2.533.992Genel Zararlar %19 2.057.461 686.961Su araçları %25 791.187 493.422Nakliyat %25 431.542 362.137Kaza %14 304.698 284.356Kredi %25 25.000 25.000Hukuksal Koruma %25 6.792 6.792Toplam 75.260.122 65.347.342

220






2011/18 sayılı “Sosyal Güvenlik Kurumuna Tedavi Masraflarına İlişkin Yapılan Ödemelerin Muhasebeleştirilmesine ve Sigortacılık Hesap Planında Yeni Hesap Kodu Açılmasına Dair Genelge” Kapsamında Trafik Kazaları Tedavi Masraflarına İlişkin Yapılan Yeni Düzenleme

6111 sayılı “Bazı Alacakların Yeniden Yapılandırılması ile Sosyal Sigortalar ve Genel Sağlık Sigortası Kanunu ve Diğer Bazı Kanun ve Kanun Hükmünde Kararnamelerde Değişiklik Yapılması Hakkında Kanun”un 58, 59, Geçici 1 ve Geçici 2’nci maddeleri, 25 Şubat 2011 tarihli ve 27857 sayılı Resmi Gazete’de yayımlanarak yürürlüğe girmiştir.

Bahse konu kanunun 59’uncu maddesiyle, 25 Şubat 2011 tarihinden itibaren, trafik kazalarına sağlık teminatı sağlayan zorunlu sigortalarda; sigorta şirketlerince yazılan primlerin %15’ini aşmamak üzere Hazine Müsteşarlığınca belirlenecek tutarın Sosyal Güvenlik Kurumu’na (“SGK”) aktarılması ve bu aktarımla birlikte sigorta şirketlerinin trafik kazalarından kaynaklanan yaralanmalar neticesinde ortaya çıkan tedavi giderlerine ilişkin sorumlulukların SGK’ya devredilmesi hükme bağlanmıştır. Yine aynı kanunun Geçici 1’inci maddesi ile 59’uncu madde kapsamında aktarılacak tutarın %20’sini aşmamak üzere Hazine Müsteşarlığı’nca belirlenecek tutarın SGK’ya aktarılması ile 25 Şubat 2011 tarihinden önce trafik kazalarından kaynaklanan yaralanmalara ilişkin sunulan tedavi hizmetlerinin de SGK tarafından karşılanacağı hükme bağlanmıştır. Bu kanun çerçevesinde 27 Ağustos 2011 tarihli ve 28038 sayılı “Trafik Kazaları Nedeniyle İlgililere Sunulan Sağlık Hizmet Bedellerinin tahsiline İlişkin Usul ve Esaslar Hakkında Yönetmelik” Resmi Gazete’de yayımlanarak yürürlüğe girmiştir. İlgili yönetmelik ve Hazine Müsteşarlığı’nın 17 Ekim 2011 tarih ve 2011/18 sayılı “Sosyal Güvenlik Kurumuna (SGK) Tedavi Masraflarına İlişkin Yapılan Ödemelerin Muhasebeleştirilmesine ve Sigortacılık Hesap Planında Yeni Hesap Kodu Açılmasına Dair Genelge”si uyarınca Şirket, Kanunun yayımlandığı tarihten önce meydana gelen trafik kazaları sonucunda oluşan tedavi masraflarına ilişkin 2.279.273 TL tutarındaki tahakkuk eden muallak hasar dosyalarını “Ödenen Tazminatlar” hesabıyla karşılıklı çalıştırılarak tasfiye etmiştir. Aynı tutar Şirket’in finansal tablolarında “Diğer Borçlar” altında “SGK’ya Borçlar” olarak sınıflanmıştır.

Şirket 2011/18 sayılı Genelge uyarınca, 31 Mart 2011 tarihi itibarıyla tüm Kanun kapsamına giren tedavi masraflarına ilişkin veriler hariç olmak üzere test IBNR tutarlarını yeniden hesaplamış ve sonrasında muhasebe kayıtlarındaki IBNR ile yeni hesaplanan IBNR arasındaki 2.375.923 TL farkı tasfiye edilecek gerçekleşmiş ancak rapor edilmemiş tutar olarak “Ödenen Tazminatlar” hesabıyla karşılıklı çalıştırarak tasfiye etmiştir. Aynı tutar Şirket’in finansal tablolarında “Diğer Borçlar” altında “SGK’ya borçlar” olarak sınıflanmıştır.

31 Aralık 2015 tarihi itibarıyla, ilgili kanunun yayımlandığı tarihten önce meydana gelen trafik kazaları sonucunda, zorunlu koltuk ferdi kaza sigortası için %2,08, zorunlu taşımacılık sigortası için %15,8 ve trafik sigortası için %7,02 şirket hisse oranları çerçevesinde, Hazine Müsteşarlığı tarafından bildirilen tutar ve kayıtlardan çıkarılan muallak tazminat karşılıkları arasındaki farklara ilişkin “Diğer Teknik Giderler” hesabına 448 TL (31 Aralık 2014: 1.153.499 TL) aktarılmıştır.

2.26 Devam eden riskler karşılığı

Teknik Karşılıklar Yönetmeliği kapsamında, şirketler, kazanılmamış primler karşılığını ayırırken yürürlükte bulunan sigorta sözleşmeleri dolayısıyla ortaya çıkabilecek hasar ve tazminatların ilgili sözleşmeler için ayrılmış kazanılmamış primler karşılığından fazla olma ihtimaline karşı, her hesap dönemi itibarıyla, son 12 ayı kapsayacak şekilde yeterlilik testi yapmak zorundadır. Bu test yapılırken, net kazanılmamış primler karşılığının beklenen net hasar prim oranı ile çarpılması gerekmektedir. Beklenen net hasar prim oranı, gerçekleşmiş hasarların (muallak hasar ve tazminatlar, net + ödenen hasarlar ve tazminatlar, net - devreden muallak hasar ve tazminatlar, net) kazanılmış prime (yazılan primler, net + devreden kazanılmamış primler karşılığı, net - kazanılmamış primler karşılığı, net) bölünmesi suretiyle bulunur.

Hazine Müsteşarlığı’nın 2012/15 sayılı genelgesi uyarınca; önceki dönemlerde her bir alt branş için yapılan hesaplamalar 31 Aralık 2012 tarihi itibarıyla ana branş bazında yapılmaya başlanmıştır. Bu hesaplamaya göre beklenen hasar prim oranının %95’in üzerinde olması halinde, %95’i aşan oranın net kazanılmamış primler karşılığı ile çarpılması sonucunda bulunan tutar ilgili ana branşın kazanılmamış primler karşılığına ilave edilir. İlgili test sonucu, raporlama dönemi sonu itibarıyla Şirket, konsolide finansal tablolarında 18.531.890 TL devam eden riskler karşılığı (31 Aralık 2014: 52.687.216 TL) ve 12.046.676 TL devam eden riskler karşılığı reasürans payı (31 Aralık 2014: 12.307.870 TL) ayırmıştır.

Hazine Müsteşarlığı’nın 2015/30 sayılı sektör duyurusu uyarınca, 31 Aralık 2015 tarihi itibarıyla yapılan devam eden riskler karşılığı hesaplaması için belirlenen beklenen hasar prim oranının tespitinde kullanılan açılış muallak hasar karşılığı tutarı cari dönem ile tutarlı bir şekilde yeniden belirlenmiştir.

Hazine Müsteşarlığı’nın 2011/18 sayılı genelgesi uyarınca; Zorunlu Trafik, Zorunlu Karayolu Taşımacılık Mali Sorumluluk ve Otobüs Zorunlu Koltuk Ferdi Kaza branşlarına ait devam eden riskler karşılığı hesaplanmasında kullanılan beklenen hasar prim oranı hesaplamasında SGK’ya aktarılacak prim ve hasara ilişkin tüm tutarlar pay ve paydadan indirilerek hesaplama yapılmıştır.


221




2.27 Dengeleme karşılığı

1 Ocak 2008 tarihinden itibaren yürürlüğe giren Teknik Karşılıklar Yönetmeliği ile birlikte şirketlerin takip eden hesap dönemlerinde meydana gelebilecek tazminat oranlarındaki dalgalanmaları dengelemek ve katastrofik riskleri karşılamak üzere kredi ve deprem teminatları için dengeleme karşılığı ayırması gerekmektedir. İlk defa 2008 yılında uygulanmaya başlanan bu karşılık, her bir yıla tekabül eden deprem ve kredi net primlerinin %12’si oranında hesaplanmaktadır. Net primin hesaplanmasında, bölüşmesiz reasürans anlaşmaları için ödenen tutarlar devredilen prim olarak telakki edilir. Karşılık ayrılmasına son beş finansal yılda yazılan net primlerin en yüksek tutarının %150’sine ulaşılıncaya kadar devam edilir.

Hasarın meydana gelmesi durumunda, reasüröre isabet eden miktarlar ile sözleşmede belirtilen muafiyet limitinin altında kalan miktarlar dengeleme karşılıklarından indirilemez. Verilen teminat nedeniyle ödenen tazminatlar varsa birinci yıl ayrılan karşılıklardan başlamak üzere ilk giren ilk çıkar yöntemine göre dengeleme karşılıklarından düşülür. Dengeleme karşılıkları, ilişikteki finansal tablolarda uzun vadeli yükümlülükler içerisinde “diğer teknik karşılıklar” hesabında gösterilmiştir. Raporlama dönemi sonu itibarıyla, ilişikteki konsolide finansal tablolarda 81.545.727 TL (31 Aralık 2014: 60.549.876 TL) tutarında dengeleme karşılığı ayrılmıştır.

2.28 İlişkili taraflar

Finansal tabloların amacı doğrultusunda aşağıdaki kriterlerden birinin varlığında taraf, Şirket ile ilişkili sayılır:

(a) Söz konusu tarafın, doğrudan ya da dolaylı olarak bir veya birden fazla aracı yoluyla:

• İşletmeyi kontrol etmesi, işletme tarafından kontrol edilmesi ya da işletme ile ortak kontrol altında bulunması (ana ortaklıklar, bağlı ortaklıklar ve aynı iş dalındaki bağlı ortaklıklar dahil olmak üzere);

• Şirket üzerinde önemli etkisinin olmasını sağlayacak payının olması; veya

• Şirket üzerinde ortak kontrole sahip olması;

(b) Tarafın, Şirket’in bir iştiraki olması;

(c) Tarafın, Şirket’in ortak girişimci olduğu bir iş ortaklığı olması;

(d) Tarafın, Şirket’in veya ana ortaklığının kilit yönetici personelinin bir üyesi olması;

(e) Tarafın, (a) ya da (d) de bahsedilen herhangi bir bireyin yakın bir aile üyesi olması;

(f) Tarafın; kontrol edilen, ortak kontrol edilen ya da önemli etki altında veya (d) ya da (e)’de bahsedilen herhangi bir bireyin doğrudan ya da dolaylı olarak önemli oy hakkına sahip olduğu bir işletme olması;

(g) Tarafın, işletmenin ya da işletme ile ilişkili taraf olan bir işletmenin çalışanlarına işten ayrılma sonrasında sağlanan fayda planları olması.

İlişkili taraflarla yapılan işlem ilişkili taraflar arasında kaynakların, hizmetlerin ya da yükümlülüklerin bir bedel karşılığı olup olmadığına bakılmaksızın transferidir.

Olağan faaliyetler nedeniyle ilişkili taraflarla bazı iş ilişkilerine girilebilir.

2.29 Hisse başına kazanç

Hisse başına kazanç, Şirket’in dönem net kârının, dönemin ağırlıklı ortalama hisse senedi sayısına bölünmesi ile hesaplanmıştır. Türkiye’de firmalar mevcut sermayedarların payı oranında dağıtmak suretiyle geçmiş yıllar kârlarından sermaye artışı (“Bedelsiz Hisseler”) yapabilirler. Hisse başına kazanç hesaplamasında bedelsiz hisseler ihraç edilmiş hisseler olarak değerlendirilmektedir. Buna göre, bu hesaplamalarda kullanılan ağırlıklı ortalama hisse sayısı, söz konusu hisse senedi dağıtımlarının geçmişe dönük etkileri de dikkate alınarak bulunmuştur.


Şirket’in raporlama dönemi sonu itibarıyla finansal pozisyonu hakkında ilave bilgi sağlayan raporlama dönemi sonrası olaylar (raporlama döneminden sonra ortaya çıkan ve düzeltme kaydı gerektiren olaylar) finansal tablolara yansıtılır. Raporlama döneminden sonra ortaya çıkan ve düzeltme kaydı gerektirmeyen önemli olaylar ise dipnotlarda belirtilir.

222






2.31 Henüz uygulanmayan yeni standart ve yorumlar

31 Aralık 2015 tarihinde sona eren hesap dönemi itibarıyla henüz yürürlüğe girmemiş olan ve ilişikteki konsolide finansal tabloların hazırlanmasında uygulanmamış olunan yeni standartlar, standartlara ve yorumlara yapılan bir takım güncellemeler bulunmaktadır. Bu yeni standartlar ve standartlara güncellemelerin TFRS 9 dışında Şirket’in konsolide finansal tablolarına önemli bir etkisinin olması beklenmemektedir.

TFRS 9 Finansal Araçlar - Sınıflandırma ve Ölçümleme

Aralık 2012’de yayınlanan değişiklikle yeni standart, 1 Ocak 2018 tarihi ve sonrasında başlayan yıllık hesap dönemleri için geçerli olacaktır. TFRS 9 Finansal Araçlar standardının ilk safhası finansal varlıkların ve yükümlülüklerin ölçülmesi ve sınıflandırılmasına ilişkin yeni hükümler getirmektedir. TFRS 9’da yapılan değişiklikler esas olarak finansal varlıkların sınıflama ve ölçümünü ve gerçeğe uygun değer farkı kâr veya zarara yansıtılarak ölçülen olarak sınıflandırılan finansal yükümlülüklerin ölçümünü etkileyecektir ve bu tür finansal yükümlülüklerin gerçeğe uygun değer değişikliklerinin kredi riskine ilişkin olan kısmının diğer kapsamlı gelir tablosunda sunumunu gerektirmektedir. Standardın erken uygulanmasına izin verilmektedir. Şirket, standardın finansal durumu ve performansı üzerine etkilerini değerlendirmektedir.

3 Önemli muhasebe tahminleri ve hükümleri

Bu bölümde verilen notlar, 4.1 - Sigorta riskinin yönetimi ve 4.2 - Finansal riskin yönetimi’ne ilişkin verilen açıklamalara ilave olarak sağlanmıştır.

Konsolide finansal tabloların hazırlanması, raporlanan konsolide aktif ve konsolide pasif tutarlarını, gelir ve giderleri ve muhasebe ilkelerinin uygulanmasını etkileyecek bazı tahmin ve yorumların yapılmasını gerektirmektedir. Fiili sonuçlar cari tahminlerden farklı olabilir.

Tahminler ve tahminlerin temelini teşkil eden varsayımlar sürekli olarak gözden geçirilmektedir. Muhasebe tahminlerindeki güncellemeler tahminlerin güncellemesinin yapıldığı dönemde ve bu güncellemelerden etkilenen müteakip dönemlerde kayıtlara alınır.

Özellikle, ilişikteki konsolide finansal tablolarda sunulan tutarlar üzerinde en fazla etkisi olan, önemli tahminlerdeki belirsizliklere ve kritik olan yorumlara ait bilgiler aşağıdaki notlarda açıklanmıştır.

Not 4.1 - Sigorta riskinin yönetimi

Not 4.2 - Finansal riskin yönetimi

Not 10 - Reasürans varlıkları ve yükümlülükleri

Not 11 - Finansal varlıklar

Not 12 - Kredi ve alacaklar

Not 17 - Sigorta yükümlülükleri ve reasürans varlıkları

Not 17 - Ertelenmiş üretim komisyonları

Not 19 - Ticari ve diğer borçlar, ertelenmiş gelirler

Not 21 - Ertelenmiş vergiler

Not 23 - Diğer yükümlülükler ve masraf karşılıkları


223




4 Sigorta riskinin ve finansal riskin yönetimi

4.1 Sigorta riskinin yönetimi

Sigorta riski, gerçekleşme ihtimali bulunan olaylara teminat verme sürecinde sigortacılık tekniğinin doğru ve etkin olarak uygulanamamasından kaynaklanabilecek risktir. Riskin seçiminden ve seçilen riske verilecek teminatın kapsamının, koşullarının ve fiyatının hatalı belirlenmesinden ya da sigortalılara verilen teminatların, hangilerinin, hangi tutara kadar Şirket bünyesinde tutulacağının ve devredilmesine karar verilenlerin hangi koşullarda, kimlere devredileceğinin hatalı belirlenmesinden kaynaklanmaktadır.

Sigorta sözleşmelerinden kaynaklanan risklerin yönetilmesindeki amaç ve bu risklerin azaltılmasına ilişkin politikalar

Faaliyetler sırasında karşılaşılabilecek riskler, Şirket Yönetim Kurulu tarafından onaylanarak yürürlüğe giren ve temel belge niteliğinde olan “Risk Yönetimi Politikaları” çerçevesinde yönetilmektedir. Risk yönetimi politikalarının temel amacı, risk ölçme, değerlendirme ve kontrol usullerinin saptanması ve nihai olarak Şirket’in aktif kalitesi ile belirli bir getiri karşılığında üstlenmeyi göze aldığı risk düzeyinin, sigortacılık mevzuatının öngördüğü sınırlar ve Şirket’in risk toleransı ile uyumunun sağlanmasıdır. Nihai amacın gerçekleştirilmesi; sigortacılık faaliyetinden kaynaklanan riskin seçiminde, riske ilişkin tam ve doğru bilgi edinme yoluyla riskin kalitesinin önemle gözetilmesi, risk portföyü hasar frekansı ile hasar şiddetlerinin etkin olarak izlenmesi, treteler, ihtiyari reasürans ve koasürans anlaşmaları gibi riskin devrine ilişkin araçlar ile risk limitleri gibi risk yönetimi araçlarının etkin biçimde kullanılması yolları ile sağlanmaktadır.

Risk toleransı, Şirket’in uzun vadeli stratejileri, özkaynak olanakları, sağlanacak getiriler ile genel ekonomik beklentiler dikkate alınarak Yönetim Kurulu tarafından belirlenir ve risk limitleri ile ifade edilir. Sigortalama sürecinde yetki limitleri; poliçe üretimi aşamasında, acentelere, bölge müdürlüklerine, teknik müdürlüklere, genel müdür yardımcılarına ve Üst Kurula branşlar, kabulü mümkün olmayan ya da ön izin ile mümkün olabilecek özel riskler, teminat kapsamları ve coğrafi bölgeler bazında verilen risk kabul yetkileri ile hasar tazminatlarının ödenmesi aşamasında, bölge müdürlüklerine, hasar yönetimi müdürlüğüne, oto hasar müdürlüğüne ve genel müdür ve yardımcılarından oluşan Hasar Kuruluna verilen hasar ödeme yetki limitleridir.

Risk kabulü her halükarda ihtiyatlılık prensipleri çerçevesinde teknik kâr beklentisine göre yapılır. Poliçe teminat kapsamı, koşulu ve fiyatı bu beklentiye yönelik olarak oluşturulur.

Sigortalama sürecinin başlangıcını oluşturan poliçelendirme işlemlerini yerine getiren tüm yetki sahiplerinin, Şirket’in ilgili işlemden doğan riskleri kabullenmesinin uygun olacağına kani ve bu kanaate ulaşmasına yetecek tüm istihbarı bilgiyi temin etmiş olması esastır. Diğer taraftan risk kabul kararı, verilecek teminatın reasürörlere ve/veya koasürörlere devri imkanı ve koşullarının irdelenmesi ile olanaklı hale gelmektedir.

Taşınılan sigorta risklerinin Şirket’in mali bünyesini tahrip edici nitelikteki zararlara sebebiyet vermesinin önüne geçilmesi, taşınılan risklerin Şirket’in risk toleransı ve öz kaynak olanaklarının üstünde kalan kısmının, treteler, ihtiyari reasürans ve koasürans anlaşmaları yoluyla reasürörlere/koasürörlere devri ile sağlanır. Reasürans korumasının kapsamı ve koşulları her sigorta branşının kendine özgü yapısı dikkate alınarak belirlenir.

Sigorta riskleri genel olarak, deprem ve sair katastrofik riskler dışında normal bir faaliyet döneminde telafi edilemeyecek büyüklükte zararlara yol açabilecek nitelik taşımamaktadır. Bu itibarla, sigorta riski açısından yüksek derecede duyarlılık deprem ve sair katastrofik riskler için söz konusudur.

Deprem ve sair katastrofik risklerden kaynaklanabilecek tazminat tutarlarının, yapılmış olan hasar fazlası anlaşmalarının üst limitlerinin üzerinde gerçekleşmesi durumu Şirket’in birincil derecedeki sigortacılık riski olarak öne çıkmakta ve ihtiyatlı bir yaklaşımla yönetilmektedir. Hasar fazlası anlaşmaları üst limiti, olası İstanbul depreminin şiddeti ve oluşturacağı zarar ihtimali bakımından öngörülen en kötü senaryo tahtında ve uluslararası kabul görmüş deprem modellemeleri vasıtasıyla belirlenmektedir. Şirketin katastrofik riskler için aldığı toplam koruma tutarı en az 1000 yılda bir meydana gelecek düzeyde bir deprem için öngörülen tazminat tutarı dikkate alınarak belirlenmektir.

224






Sigorta riski yoğunlaşmaları

Şirket’in branşlar bazında sigortacılık riski yoğunlaşması brüt ve net (reasürans sonrası) olarak aşağıdaki tabloda özetlenmiştir:


31 Aralık 2015

Brüt toplam hasar

yükümlülüğü


Net toplamhasar

yükümlülüğüKara araçları sorumluluk 792.901.221 (19.137.207) 773.764.014Genel sorumluluk 362.417.122 (71.333.402) 291.083.720Yangın ve doğal afetler 325.947.406 (233.078.873) 92.868.533Genel zararlar 135.123.261 (98.567.511) 36.555.750Kara araçları 121.797.869 489.732 122.287.601Su araçları 44.281.777 (28.552.564) 15.729.213Nakliyat 36.165.288 (23.526.688) 12.638.600Kaza 23.179.924 (4.057.472) 19.122.452Finansal kayıplar 13.682.143 (12.926.920) 755.223Hava araçları sorumluluk 11.311.404 (715.949) 10.595.455Hava araçları 6.676.863 (1.487.700) 5.189.163Hastalık-sağlık 2.435.130 (163.213) 2.271.917Kredi 2.257.355 (13.000) 2.244.355Hukuksal koruma 801.653 (107) 801.546Toplam 1.878.978.416 (493.070.874) 1.385.907.542


31 Aralık 2014

Brüt toplam hasar

yükümlülüğü


Net toplamhasar

yükümlülüğüKara araçları sorumluluk 536.683.814 (16.321.658) 520.362.156Genel sorumluluk 302.883.129 (35.816.816) 267.066.313Yangın ve doğal afetler 126.898.890 (67.749.236) 59.149.654Genel zararlar 68.615.172 (41.639.167) 26.976.005Kara araçları 83.781.790 1.274.635 85.056.425Su araçları 35.733.940 (18.673.835) 17.060.105Nakliyat 19.805.194 (13.706.887) 6.098.307Hava araçları 28.943.534 (20.172.876) 8.770.658Finansal kayıplar 17.017.918 (15.402.033) 1.615.885Kaza 15.096.696 (1.291.762) 13.804.934Hava araçları sorumluluk 4.955.110 (59.627) 4.895.483Hastalık-sağlık 1.936.936 (53.446) 1.883.490Kredi 759.191 (186.986) 572.205Hukuksal koruma 876.450 31 876.481Toplam 1.243.987.764 (229.799.663) 1.014.188.101

(*) Toplam hasar yükümlülüğü, fiilen gerçekleşmiş tahmini tazminat bedellerini, indirilmiş davalı muallaklar tutarlarını ve gerçekleşmiş ancak rapor edilmemiş tazminat bedellerini içermektedir.


225




Şirket’in hasarın oluştuğu coğrafi bölgeye göre sigorta riski yoğunlaşması brüt ve net (reasürans sonrası) olarak aşağıdaki tabloda özetlenmiştir:






Türkiye 1.443.297.017 (463.960.502) 979.336.515Avrupa 1.493.087 (68.658) 1.424.429Afrika 233.465 (156.388) 77.077Asya 107.555 -- 107.555Toplam 1.445.131.124 (464.185.548) 980.945.576





Marmara Bölgesi 1.137.664.480 (412.169.503) 725.494.977İç Anadolu Bölgesi 74.902.822 (3.465.073) 71.437.749Ege Bölgesi 53.281.050 (3.272.023) 50.009.027Akdeniz Bölgesi 52.863.005 (7.216.702) 45.646.303G. Doğu Anadolu Bölgesi 40.096.870 (9.169.708) 30.927.162Karadeniz Bölgesi 42.423.121 (16.263.951) 26.159.170Doğu Anadolu Bölgesi 42.065.669 (12.403.542) 29.662.127Toplam 1.443.297.017 (463.960.502) 979.336.515







Türkiye 945.064.232 (221.076.633) 723.987.599Avrupa 1.905.186 (566.539) 1.338.647Amerika 156.303 (95.322) 60.981Asya 224.723 (4.829) 219.894Toplam 947.350.444 (221.743.323) 725.607.121





Marmara Bölgesi 522.387.693 (121.442.279) 400.945.414İç Anadolu Bölgesi 137.929.862 (43.864.250) 94.065.612Ege Bölgesi 73.890.193 (11.987.253) 61.902.940Akdeniz Bölgesi 68.908.939 (10.656.183) 58.252.756G. Doğu Anadolu Bölgesi 43.207.867 (7.764.575) 35.443.292Karadeniz Bölgesi 34.487.066 (2.878.530) 31.608.536Doğu Anadolu Bölgesi 64.252.612 (22.483.563) 41.769.049Toplam 945.064.232 (221.076.633) 723.987.599


226






Branşlar itibarıyla verilen sigorta teminatı tutarı


Kara araçları sorumluluk 5.815.758.509.513 4.654.710.390.062Hastalık-sağlık 127.386.361.920 151.297.301.000Yangın ve doğal afetler 113.337.662.301 96.950.579.558Kaza 108.257.529.723 96.127.353.408Genel sorumluluk 46.994.504.007 59.258.632.580Genel zararlar 46.367.784.061 37.012.012.369Kara araçları 46.280.638.734 40.623.491.870Nakliyat 17.497.239.726 14.331.713.699Hava araçları sorumluluk 5.194.503.027 5.324.064.633Hukuksal koruma 4.776.739.825 4.184.780.935Su araçları 2.115.462.411 1.904.293.907Finansal kayıplar 707.337.973 469.945.601Hava araçları 570.396.075 429.356.389Toplam (*) 6.335.244.669.296 5.162.623.916.011

(*) Reasürör payı ve SGK payı düşülmüş net tutarlar

4.2 Finansal riskin yönetimi

Giriş ve genel açıklamalar

Bu not, aşağıda belirtilenlerin her biri için Şirket’in maruz kaldığı riskleri, risklerini yönetmek ve ölçmek için uyguladığı politikaları prosedürlerin, amaçlarını ve sermaye yönetimi ile ilgili bilgileri göstermektedir. Şirket finansal araçların kullanımından kaynaklanan aşağıdaki risklere maruz kalmaktadır:

• kredi riski

• likidite riski

• piyasa riski

Risk yönetimi yapısının tesis edilmesi ve gözetimindeki tüm sorumluluk Yönetim Kurulu’ndadır. Risk yönetimi sistemini tasarlamak ve uygulamak, risk yönetimi politikalarını ve uygulama usullerini belirlemek, risk yönetimi politika ve usullerinin uygulanmasını ve bunlara uyulmasını sağlamak Risk Yönetimi ve İç Kontrol Müdürlüğü’nün görevleri arasındadır. Risk Yönetimi ve İç Kontrol Müdürlüğü faaliyetleri doğrudan Genel Müdür tarafından sevk ve idare edilir. Yönetim Kurulu risk yönetimi sisteminin etkinliğini Şirket’in Teftiş Kurulu Başkanlığı aracılığıyla denetlemektedir.

Şirket’in risk yönetim politikaları ve bunlara ilişkin uygulama usulleri Yönetim Kurulu tarafından oluşturularak yürürlüğe konulan ve üst düzey yönetim tarafından uygulanan yazılı standartları ihtiva etmektedir. Bu politikalar, risk yönetimi fonksiyonunun organizasyonunu ve kapsamını, risklerin ölçülme usullerini, Yönetim Kurulu’nun, üst yönetimin ve tüm çalışanların görev ve sorumluluklarını, risk limitlerinin saptanma usullerini, limit ihlallerinin oluşması durumunda izlenecek yolları, çeşitli olay ve durumlarda verilmesi zorunlu onay ve teyitleri içeren genel nitelikli standartlardır.


227




Kredi riski

Kredi riski en basit şekilde karşı tarafın üzerinde mutabık kalınan sözleşme şartlarına uygun olarak yükümlülüklerini yerine getirememe olasılığı olarak tanımlanır. Şirket’in kredi riskine maruz kaldığı başlıca bilanço kalemleri aşağıdaki gibidir:

• bankalar

• diğer nakit ve nakit benzeri varlıklar

• satılmaya hazır finansal varlıklar (hisse senetleri hariç)

• alım-satım amaçlı finansal varlıklar (hisse senetleri hariç)

• vadeye kadar elde tutulacak finansal varlıklar

• sigortalılardan prim alacakları

• acentelerden alacaklar

• reasürörlerden komisyon ve ödenen hasarlarla ilgili alacaklar

• sigorta yükümlülüklerinden kaynaklanan reasürans payları

• ilişkili taraflardan alacaklar

• diğer alacaklar

Sigorta riskini yönetmede en yaygın yöntem reasürans sözleşmesi yapmaktır. Fakat reasürans sözleşmesi yoluyla sigorta riskinin devredilmesi, ilk sigorta yapan olarak Şirket’in yükümlülüğünü ortadan kaldırmamaktadır. Eğer reasürans şirketi hasarı ödemezse, Şirket’in poliçe sahibine karşı olan sorumluluğu devam eder. Şirket, reasürans şirketinin güvenilirliğini, yıllık yapılan sözleşme öncesi söz konusu şirketin finansal durumunu inceleyerek değerlendirmektedir.

228






Kredi riskine maruz varlıkların defter değerleri aşağıdaki tabloda gösterilmiştir.


Nakit ve nakit benzeri varlıklar (Not 14) 2.305.010.933 1.606.182.886Esas faaliyetlerden alacaklar (Not 12) 928.282.683 797.454.113Finansal varlıklar (Not 11) (*) 562.261.032 539.941.067Muallak tazminat karşılığındaki reasürör payı (Not 10), (Not 17) 493.070.874 229.799.663Peşin ödenen vergiler ve fonlar (Not 19) 22.398.667 1.848.492Diğer alacaklar (Not 12) 12.586.556 5.321.041Gelir tahakkukları (Not 12) 5.577.825 2.733.430Diğer cari varlıklar (Not 12) 257.186 169.734Toplam 4.329.445.756 3.183.450.426

(*) 118.551.481 TL tutarındaki hisse senetleri dâhil edilmemiştir (31 Aralık 2014: 104.126.890 TL).

31 Aralık 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibarıyla, esas faaliyetlerden alacakların yaşlandırması ve ayrılan karşılıklar aşağıdaki gibidir:

31 Aralık 2015 31 Aralık 2014Brüt tutar Ayrılan karşılık Brüt tutar Ayrılan karşılık

Vadesi gelmemiş alacaklar 662.243.535 -- 583.917.123 --Vadesi 0-30 gün gecikmiş alacaklar 90.517.564 -- 89.759.753 --Vadesi 31-60 gün gecikmiş alacaklar 16.577.325 -- 13.190.866 --Vadesi 61-90 gün gecikmiş alacaklar 5.602.047 -- 3.147.750 --Vadesi 90 günden fazla gecikmiş alacaklar (*) 154.676.931 (150.758.235) 116.737.854 (113.380.507)Toplam (**) 929.617.402 (150.758.235) 806.753.346 (113.380.507)

(*) Hazine Müsteşarlığı’nın 3 Şubat 2005 tarih ve B.02.1.HM.O.SGM.0.3.1/01/05 no.’lu yazısı uyarınca rücu işlemlerinin dava/icra yoluyla yapılması durumunda ilgili tutarlar konsolide finansal tablolarda esas faaliyetlerden kaynaklanan şüpheli alacaklar hesabında takip edilmekte, aynı tutarda şüpheli alacaklar karşılığı ayrılmaktadır. İlgili tutarlar yukarıdaki tabloda ‘vadesi 90 günden fazla gecikmiş alacaklar’ satırında gösterilmiştir.(**) Konsolide finansal tablolarda belirtilen sigortacılık ve reasürans faaliyetlerinden alacaklar bakiyesinde 929.617.402 TL (31 Aralık 2014: 806.753.346 TL) tutarının haricinde aracılar kanalıyla tahsil edilip Şirket’e henüz devredilmemiş 108.102.177 TL (31 Aralık 2014: 81.109.551 TL) ve rücu-sovtaj alacağı olarak 49.626.517 TL (31 Aralık 2014: 30.648.790 TL) bulunmakta olup kanuni takibe konu olmamış vadesi şahıslarda 4 ay, şirketlerde ise 6 aydan fazla gecikmiş 8.305.178 TL (31 Aralık 2014: 7.677.067 TL) tutarında rücu alacak karşılığı dahil edilmemiştir.

Sigortacılık faaliyetlerinden ve esas faaliyetlerden kaynaklanan şüpheli alacak karşılığının dönem içindeki hareketi aşağıdaki gibidir:


Dönem başı sigortacılık faaliyetlerinden alacaklar karşılığı 113.380.507 102.829.158Dönem içinde yapılan tahsilatlar (348.983) (1.071.425)Dönem içinde ayrılan değer düşüklüğü karşılıkları (Not 47) 748.206 2.518.673Dönem içinde rücu alacakları için ayrılan şüpheli alacaklar karşılıkları (Not 47) 36.978.505 9.104.101Dönem sonu sigortacılık faaliyetlerinden alacaklar karşılığı 150.758.235 113.380.507


229




Likidite riski

Likidite riski, Şirket’in nakit çıkışlarını tam olarak ve zamanında karşılayacak düzeyde ve nitelikte nakit mevcuduna sahip bulunmaması nedeniyle maruz kalabileceği zarar ihtimalidir.

Likidite riskinin yönetimi

Likidite riskinden korunmak amacıyla varlık ve yükümlülükler arasında vade uyumunun sağlanması gözetilmekte, ortaya çıkabilecek likidite ihtiyacının eksiksiz bir biçimde sağlanabilmesi amacıyla likit değerler muhafaza edilmektedir.

Parasal varlık ve yükümlülüklerin kalan vade dağılımları:


Nakit ve nakit benzeri varlıklar 2.304.904.212 757.875.875 1.537.438.950 -- -- -- 9.589.387



Diğer alacaklar ve cari varlıklar 12.228.636 4.260.956 1.111.564 1.612.816 3.035.319 2.207.981 --

Gelir tahakkukları 5.577.825 -- 1.348.196 -- -- 4.229.629 --




Diğer borçlar 60.481.800 22.649.598 34.654.641 -- -- 3.177.561 --


Finansal borçlar 210.669.647 210.669.647 -- -- -- -- --

Diğer risklere ilişkin karşılıklar ve gider tahakkukları 51.247.452 -- 17.120.234 9.759.024 7.690.111 16.678.083 --

Toplam parasal yükümlülükler 2.084.584.740 572.445.595 479.917.091 237.716.981 272.657.221 521.847.852



Nakit ve nakit benzeri varlıklar 1.606.048.714 563.509.281 960.079.777 82.459.656 -- -- --



Diğer alacaklar ve cari varlıklar 4.962.323 2.949.214 718.715 431.465 862.929 -- --

Gelir tahakkukları 2.733.430 -- 1.250.015 1.483.415 -- -- --




Diğer borçlar 47.561.333 18.251.375 26.393.381 -- -- 2.916.577 --


Diğer risklere ilişkin karşılıklar ve gider tahakkukları 47.233.313 -- 3.356.650 15.759.247 -- 28.117.416 --

Toplam parasal yükümlülükler 1.438.414.865 274.525.222 381.943.100 215.669.013 194.862.942 371.414.588 --


230






Piyasa riski

Piyasa riski, faiz oranı ve döviz kurları gibi piyasa fiyatlarında olabilecek değişikliklerin Şirket’in gelirini veya elinde bulundurduğu finansal araçların değerini etkileme riskidir. Piyasa riski yönetiminin amacı, risk kârlılığının optimize edilerek, piyasa riski tutarının kabul edilebilir parametrelerde kontrol edilebilmesidir.

Kur riski

Şirket dövize dayalı yapılan sigortacılık ve reasürans faaliyetleri sebebiyle kur riskine maruz kalmaktadır.

Yabancı para işlemlerinden doğan kur farkı gelirleri ve giderleri işlemin yapıldığı dönemde kayıtlara intikal ettirilmiştir. Dönem sonlarında, yabancı para işlemlerinin kaydedildiği aktif ve pasif hesapların bakiyeleri, dönem sonu Türkiye Cumhuriyet Merkez Bankası (“TCMB”) döviz alış kurlarından değerlemeye tabi tutularak TL’ye çevrilmiş ve oluşan kur farkları kambiyo işlemleri kârı ve zararı olarak kayıtlara yansıtılmıştır.

Şirket’in maruz kaldığı kur riskine ilişkin detaylar ilişikteki tabloda verilmiştir:


Esas faaliyetlerden alacaklar 185.603.152 59.359.667 3.747.550 248.710.369Finansal varlıklar 17.469.980 11.206.804 -- 28.676.784Nakit ve nakit benzeri varlıklar 174.413.814 7.810.072 2.552.838 184.776.724Toplam yabancı para varlıklar 377.486.946 78.376.543 6.300.388 462.163.877

Sigortacılık teknik karşılıkları 126.270.805 32.537.953 1.139.896 159.948.654Esas faaliyetlerden borçlar 129.628.522 8.029.263 (158.758) 137.499.027Toplam yabancı para yükümlülükler 255.899.327 40.567.216 981.138 297.447.681



Esas faaliyetlerden alacaklar 170.593.626 44.519.657 5.389.927 220.503.210Finansal varlıklar -- 12.320.065 -- 12.320.065Nakit ve nakit benzeri varlıklar 120.322.331 2.232.333 987.046 123.541.710Toplam yabancı para varlıklar 290.915.957 59.072.055 6.376.973 356.364.985

Sigortacılık teknik karşılıkları 91.396.977 24.659.552 691.344 116.747.873Esas faaliyetlerden borçlar 111.938.980 9.454.831 -- 121.393.811Toplam yabancı para yükümlülükler 203.335.957 34.114.383 691.344 238.141.684


Yukarıdaki tablonun değerlendirilebilmesi amacıyla ilgili yabancı para tutarlarının TL karşılıkları gösterilmiştir.

Dövize dayalı teknik karşılıklar herhangi bir kur belirtilmemişse 31 Aralık 2015 tarihli TCMB döviz satış kuru (31 Aralık 2014: TCMB satış kuru) ile değerlenirken diğer dövize dayalı işlemler, işlem tarihindeki geçerli kurlar esas alınarak muhasebeleştirilip, raporlama dönemi sonu itibarıyla yabancı para cinsinden aktif ve pasif kalemler 31 Aralık 2015 tarihli TCMB alış kurları (31 Aralık 2014: TCMB alış kurları) ile değerlenmiştir.


231




Maruz kalınan kur riski

31 Aralık 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibarıyla yabancı para bakiyelerin çevriminde kullanılan kurlar aşağıdaki gibidir:

ABD Doları Avro

31 Aralık 2015 2,9076 3,177631 Aralık 2014 2,3189 2,8207

TL’nin aşağıdaki para birimlerine karşılık yüzde 10 değer kaybı dolayısıyla 31 Aralık 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihlerinde sona eren hesap dönemlerinde konsolide özkaynaklarda ve konsolide gelir tablosunda (vergi etkisi hariç) oluşacak değişim aşağıdaki tabloda gösterilmiştir. Bu analiz tüm diğer değişkenlerin, özellikle faiz oranlarının, sabit kaldığı varsayımıyla hazırlanmıştır. TL’nin ilgili para birimlerine karşı yüzde 10 değer kazanması durumunda etki aynı tutarda fakat ters yönde olacaktır.


ABD Doları 12.099.615 12.158.762 8.758.000 8.758.000Avro 3.780.933 3.780.933 2.495.767 2.495.767Diğer 531.925 531.925 568.563 568.563Toplam, net 16.412.473 16.471.620 11.822.330 11.822.330

(*) Konsolide özkaynak etkisi, TL’nin ilgili yabancı para birimlerine karşı %10’luk değer kaybından dolayı oluşacak konsolide gelir tablosu etkisini de içermektedir.

Maruz kalınan faiz oranı riski

Alım-satım amaçlı olmayan portföylerin maruz kaldığı temel risk, piyasa faiz oranlarındaki değişim sonucu, finansal varlıklardan ileride elde edilecek nakit akımlarında meydana gelecek dalgalanma ve finansal varlıkların gerçeğe uygun değerlerindeki azalma sonucu oluşacak zarardır. Faiz oranı riskinin yönetimi faiz oranı aralığının izlenmesi ve yeniden fiyatlandırma bantları için önceden onaylanmış limitlerin belirlenmesi ile yapılmaktadır.

Raporlama dönemi sonu itibarıyla, Şirket’in faiz getirili ve faiz götürülü finansal varlık ve yükümlülüklerinin faiz profili aşağıdaki tabloda detaylandırılmıştır:


Sabit faizli finansal varlıklar/(yükümlülükler):Bankalar (Not 14) 1.928.245.489 1.350.525.371Satılmaya hazır finansal varlıklar - devlet borçlanma senetleri (Not 11) 310.377.056 260.405.699Satılmaya hazır finansal varlıklar - özel sektör borçlanma senetleri (Not 11) 25.540.683 --Sigorta ve reasürans şirketleri nezdindeki depolar (Not 12) 7.840.311 6.739.965Diğer - finansal varlıklar (Not 11) 11.888.027 5.887.281Diğer finansal yükümlülükler (210.669.647) --

Değişken faizli finansal varlıklar:Vadeye kadar elde tutulacak finansal varlıklar - devlet borçlanma senetleri (Not 11) 15.555.214 73.670.047Satılmaya hazır finansal varlıklar - devlet borçlanma senetleri (Not 11) 34.236.829 11.198.005Satılmaya hazır finansal varlıklar - özel sektör borçlanma senetleri (Not 11) 25.877.633 19.993.767Alım satım amaçlı finansal varlıklar - devlet borçlanma senetleri (Not 11) 898.362 900.017

(*) 9.589.387 TL tutarındaki vadesiz bankalar mevduatı dahil edilmemiştir (31 Aralık 2014: 6.208.075 TL).

232






Finansal enstrümanların faize duyarlılığı

Konsolide gelir tablosunun faize duyarlılığı, aşağıda varsayılan nispetlerde faiz oranlarındaki değişimin 31 Aralık 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibarıyla portföyde bulunan alım-satım amaçlı ve satılmaya hazır finansal varlıkların gerçeğe uygun değerlerine olan etkisidir. Bu analiz sırasında, diğer değişkenlerin sabit olduğu varsayılmaktadır. Hesaplamalarda söz konusu değişimlerin vergi etkileri dikkate alınmamıştır.



Alım-satım amaçlı finansal varlıklar (1.842) 1.889 (1.842) 1.889Satılmaya hazır finansal varlıklar -- -- (3.958.553) 4.116.851Toplam, net (1.842) 1.889 (3.960.395) 4.118.740

(*) Konsolide özkaynak etkisi, faiz oranlarında varsayılan oranlardaki değişimin gelir tablosu üzerindeki etkisini de içermektedir.



Alım-satım amaçlı finansal varlıklar (20.889) 21.616 (20.889) 21.616Satılmaya hazır finansal varlıklar -- -- -- --Toplam, net (20.889) 21.616 (20.889) 21.616


Gerçeğe uygun değer gösterimi

Finansal araçların tahmini gerçeğe uygun değerleri, elde bulunan piyasa verileri kullanılarak ve eğer mümkünse uygun değerleme yöntemleri kullanılarak belirlenmektedir.

Şirket, elinde bulundurduğu menkul kıymetlerini alım-satım amaçlı finansal varlıklar, satılmaya hazır finansal varlıklar ve vadeye kadar elde tutulacak finansal varlıklar olarak sınıflandırmıştır. Alım-satım amaçlı finansal varlıklar ve satılmaya hazır finansal varlıklar ilişikteki konsolide finansal tablolarda borsalarda oluşan fiyatlar veya brokerler tarafından açıklanan fiyatlar kullanılmak suretiyle gerçeğe uygun değerleri üzerinden gösterilmişlerdir. Aktif bir piyasada (borsada) işlem görmeyen hisse senetleri ise elde etme maliyetleri üzerinden izlenmekte, bu varlıklar varsa değer azalış karşılıkları düşüldükten sonra maliyet bedelleri ile konsolide finansal tablolarda gösterilmektedir. İlişikteki konsolide finansal tablolarda etkin faiz yöntemine göre hesaplanan itfa edilmiş maliyet bedelleri üzerinden gösterilen ve 31 Aralık 2015 tarihi itibarıyla defter değeri 15.555.214 TL (31 Aralık 2014: 73.670.047 TL) olan vadeye kadar elde tutulacak finansal varlıkların gerçeğe uygun değeri 14.936.855 TL (31 Aralık 2014: 74.133.508 TL) olarak ölçülmüştür ve gerçeğe uygun değer ölçümü Seviye 1 olarak sınıflandırılmıştır.

Şirket yönetimi diğer finansal varlık ve yükümlülüklerin gerçeğe uygun değerlerinin kayıtlı değerlerinden önemli ölçüde farklı olmadığını tahmin etmektedir.

Hisse senetlerinin gerçeğe uygun değer duyarlılığı

Hisse senedi fiyat riski, hisse senedi endeks seviyelerinin ve ilgili hisse senedinin değerinin değişmesi sonucunda hisse senetlerinin piyasa değerlerinin düşmesi riskidir.


233




İMKB’de işlem gören ve piyasa değerleri ile ölçülen hisse senetlerinin, endekste yaşanması muhtemel %10’luk değer kaybı sonucunda gerçeğe uygun değerlerindeki değişimlerin (tüm diğer değişkenler sabit olmak kaydıyla) Şirket’in kâr/zararı üzerindeki etkisi (vergi etkisi hariç) aşağıdaki gibidir:


Alım-satım amaçlı finansal varlıklar (265.467) (265.467) (303.683) (303.683)Satılmaya hazır finansal varlıklar -- (11.486.174) -- (9.717.561)Toplam, net (265.467) (11.751.641) (303.683) (10.021.244)


Gerçeğe uygun değer ile ölçüme ilişkin sınıflandırma

TFRS 7 - Finansal Araçlar: Açıklama standardı finansal tablolarda gerçeğe uygun değerleri üzerinden ölçülerek gösterilen finansal araçların gerçeğe uygun değerlerinin belirlenmesinde kullanılan verilerin önemini yansıtan bir sıra dahilinde sınıflandırılarak gösterilmesini gerektirmektedir. Bu sınıflandırma esas olarak söz konusu verilerin gözlemlenebilir nitelikte olup olmamasına dayanmaktadır. Gözlemlenebilir nitelikteki veriler, bağımsız kaynaklardan edinilen piyasa verilerinin kullanılması; gözlemlenebilir nitelikte olmayan veriler ise Şirket’in piyasa tahmin ve varsayımlarının kullanılması anlamına gelmektedir. Bu şekilde bir ayırım, genel olarak aşağıdaki sınıflamaları ortaya çıkarmaktadır.

1’inci Seviye: Özdeş varlıklar ya da borçlar için aktif piyasalardaki kayıtlı (düzeltilmemiş) fiyatlar;

2’nci Seviye: 1 inci seviyede yer alan kayıtlı fiyatlar dışında kalan ve varlıklar ya da borçlar açısından doğrudan (fiyatlar aracılığıyla) ya da dolaylı olarak (fiyatlardan türetilmek suretiyle) gözlemlenebilir nitelikteki veriler;

3’üncü Seviye: Varlık ya da borçlara ilişkin olarak gözlemlenebilir piyasa verilerine dayanmayan veriler (gözlemlenebilir nitelikte olmayan veriler).

Sınıflandırma, kullanılabilir olması durumunda gözlemlenebilir nitelikteki piyasa verilerinin kullanılmasını gerektirmektedir.

Bu çerçevede gerçeğe uygun değerleri üzerinden ölçülen finansal varlık ve yükümlülüklerin gerçeğe uygun değer sınıflandırması aşağıdaki gibidir:


Finansal varlıklar:Alım-satım amaçlı finansal varlıklar (Not 11) 96.232.135 -- -- 96.232.135Satılmaya hazır finansal varlıklar (*) (Not 11) 567.990.094 -- 358.464 568.348.558Toplam finansal varlıklar 664.222.229 -- 358.464 664.580.693


Finansal varlıklar:Alım-satım amaçlı finansal varlıklar (Not 11) 134.054.733 -- -- 134.054.733Satılmaya hazır finansal varlıklar (*) (Not 11) 432.428.727 -- 3.297.263 435.725.990Toplam finansal varlıklar 566.483.460 -- 3.297.263 569.780.723

(*) 31 Aralık 2015 tarihi itibarıyla, 676.606 TL tutarındaki hisse senetleri halka açık hisse senetleri olmadığı ve güvenilir biçimde gerçeğe uygun değerleri belirlenemediği için maliyet değerleri ile ölçülmüşlerdir (31 Aralık 2014: 617.187 TL).

234






Aşağıdaki tabloda, gerçeğe uygun değer ölçümü Seviye 3 olarak sınıflandırılan satılmaya hazır finansal varlıkların mutabakatı verilmiştir:


Dönem başı satılmaya hazır finansal varlıklar 3.297.263 3.297.263Bedelsiz sermaye artışı 42.626 --Avea İletişim Hizmetleri A.Ş. hisseleri satışı (2.981.425)Dönem sonu satılmaya hazır finansal varlıklar 358.464 3.297.263

Finansal varlıklardan kaynaklanan kazanç ve kayıplar

Konsolide Gelir tablosunda muhasebeleştirilen finansal kazanç ve kayıplar: 31 Aralık 2015 31 Aralık 2014

Banka mevduatlarından elde edilen faiz gelirleri 168.846.805 99.252.595Kambiyo kârları 109.289.546 59.970.980İştirak gelirleri 29.176.564 20.814.929Satılmaya hazır finansal varlık olarak sınıflandırılmış borçlanma senetlerinden elde edilen gelirler 32.656.433 35.373.747Alım satım amaçlı finansal varlık olarak sınıflandırılmış borçlanma senetlerinden elde edilen gelirler 74.661 75.040Vadeye kadar elde tutulacak finansal varlık olarak sınıflandırılmış borçlanma senetlerinden elde edilen gelirler 3.511.381 10.730.801Satılmaya hazır finansal varlık olarak sınıflandırılmış hisse senetlerinden elde edilen gelirler 12.782.052 10.197.910Alım satım amaçlı finansal varlık olarak sınıflandırılmış hisse senetlerinden elde edilen gelirler 430.223 702.880Satılmaya hazır finansal varlık olarak sınıflandırılmış yatırım fonlarından elde edilen gelirler 498.879 7.810.467Alım satım amaçlı finansal varlık olarak sınıflandırılmış yatırım fonlarından elde edilen gelirler 6.817.395 13.498.121Türev ürünlerden elde edilen gelirler 674.700 205.678Diğer 1.318.055 3.106.153Yatırım gelirleri 366.076.694 261.739.301

Menkul kıymet değer azalışları (2.824.154) (3.509.979)Kambiyo zararları (61.168.299) (49.954.025)Türev ürünler sonucunda oluşan zararlar (74.638) (184.509)Menkul kıymet satış zararları (9.629.064) (7.713.065)Yatırım yönetim giderleri-faiz dahil (939.230) (136.623)Yatırım giderleri (74.635.385) (61.498.201)

Gelir tablosunda muhasebeleştirilen finansal kazanç ve kayıplar, net 291.441.309 200.241.100

Konsolide özsermayede muhasebeleştirilen finansal kazanç ve kayıplar: 31 Aralık 2015 31 Aralık 2014

Özkaynak yöntemine göre konsolide edilen iştiraklerden gelen (Not 15) (2.137.909) 6.313.825Satılmaya hazır finansal varlıkların elden çıkarılması sonucu özsermayeden gelir tablosuna aktarılan kazançlar (Not 15) 617.378 (3.609.723)Satılmaya hazır finansal varlıkların gerçeğe uygun değerlerinde meydana gelen değişiklikler (Not 15) (4.500.629) 21.041.450Özsermayede muhasebeleştirilen finansal kazanç ve kayıplar toplamı, net (6.021.160) 23.745.552


235




Sermaye yönetimi

Şirket’in başlıca sermaye yönetim politikaları aşağıda belirtilmiştir:

• Hazine Müsteşarlığı tarafından belirlenen sermaye yeterliliği şartlarına uymak

• Şirket’in devamlılığı ilkesi çerçevesinde faaliyetlerinin devamını sağlamak

Hazine Müsteşarlığı tarafından 19 Ocak 2008 tarih ve 26761 sayılı Resmi Gazete’de yayımlanan “Sigorta ve Reasürans ile Emeklilik Şirketlerinin Sermaye Yeterliliklerinin Ölçülmesine ve Değerlendirilmesine İlişkin Yönetmelik” uyarınca 30 Haziran 2015 tarihi itibarıyla Şirket tarafından yapılan hesaplamalarda gerekli özsermaye tutarı 857.574.388 TL olarak belirlenmiştir. Şirket’in ilgili yönetmelik hükümleri uyarınca 31 Aralık 2015 tarihi itibarıyla kabul edilen özsermaye tutarı, 30 Haziran 2015 dönemi itibarıyla hesaplanan gerekli özsermaye tutarının üzerindedir.

5 Bölüm bilgileri

Bir bölüm, Şirket’in ürün veya hizmet üretimiyle (faaliyet bölümleri) ilişkili ayrılabilen bir parçası ya da ürün ve hizmetlerin üretildiği risk ve faydaların diğer bölümlerden ayırt edilebildiği ekonomik çevredir (coğrafi bölüm).

Faaliyet alanı bölümleri

Şirket’in bölümlere göre faaliyet raporlamasına ilişkin bilgiler TFRS 8 - Faaliyet Bölümleri standartı kapsamında bu bölümde açıklanmıştır.

Yangın ve doğal afetler sigortası

Bu sigorta ile yangının, yıldırımın, infilakın veya yangın ve infilak sonucu meydana gelen duman, buhar ve hararetin sigortalı mallarda doğrudan neden olacağı maddi zararlar, sigorta bedeline kadar temin olunmuştur.

Kara araçları sorumluluk sigortası

Şirket, poliçede tanımlanan motorlu aracın işletilmesi sırasında, bir kimsenin ölümüne veya yaralanmasına veya bir şeyin zarara uğramasına sebebiyet vermiş olmasından dolayı, 2918 sayılı Karayolları Trafik Kanunu’na göre işletene düşen hukuki sorumluluğu, zorunlu sigorta limitlerine kadar temin eder.

Araca bağlı olarak çekilmekte olan römork veya yarı römorkların (hafif römorklar dahil) veya çekilen bir aracın sebebiyet vereceği zararlar çekicinin sigortası kapsamındadır. Ancak, insan taşımada kullanılan römorklar, bunlar için poliçede özel şartları belirtilecek ek bir sorumluluk sigortası sağlanmış olması kaydıyla teminata dahil olur.

Meydana gelen bir kazada zararın önlenmesi ve azaltılması amacıyla, sigorta ettirenin yapacağı makul ve zorunlu masraflar Şirket tarafından karşılanır. Bu sigorta işletenin (sigorta ettirenin) haksız taleplere karşı savunmasını da temin eder.

Kara araçları (Kasko) sigortası

Kasko Sigortası; aracı, aşağıda yazılı tehlikelerin biri veya birkaçına karşı teminat altına alır. Poliçede belirtilmeleri koşuluyla, aracın standardının dışında yer alan her türlü aksesuar ve ses, iletişim, görüntü cihazları da sigorta kapsamı içindedir.

• Aracın karayolunda kullanılabilen motorlu, motorsuz taşıtlarla müsademesi,

• Gerek hareket gerek durma halinde iken sigortalının veya aracı kullananın iradesi dışında araca ani ve harici etkiler neticesinde sabit veya hareketli bir cismin çarpması veya aracın böyle bir cisme çarpması, devrilmesi, düşmesi, yuvarlanması gibi kazalar,

• Üçüncü kişilerin kötü niyet veya muziplikle yaptıkları hareketler,

• Aracın yanması,

• Aracın çalınması veya çalınmaya teşebbüs edilmesi.

236






Hastalık - Sağlık sigortası

Hastalık - Sağlık sigortası, sigortalıların sigorta süresi içinde hastalanmaları ve/veya herhangi bir kaza sonucu yaralanmaları halinde tedavileri için gerekli masrafları ile varsa gündelik tazminatları, bu genel şartlarla varsa özel şartlar çerçevesinde poliçede yazılı meblağlara kadar temin eder. Sigortanın coğrafi sınırları poliçede belirtilir.

Coğrafi bölümlere göre raporlama

Şirket’in faaliyet gösterdiği ana coğrafi alan Türkiye olduğu için coğrafi bölümlere göre raporlama sunulmamıştır.


Hastalık/Sağlık

Kara araçları


1 Ocak - 31 Aralık 20151- Kazanılmış primler (reasürör payı düşülmüş olarak) 762.001.651 290.123.192 791.787.471 242.188.093 435.253.878 -- 2.521.354.2851.1- Yazılan primler (reasürör payı düşülmüş olarak) 933.836.452 301.804.016 843.260.116 261.519.107 439.337.763 -- 2.779.757.4541.2- Kazanılmamış primler karşılığında değişim (reasürör payı ve devreden kısım düşülmüş olarak) (171.834.801) (11.680.824) (51.472.645) (19.331.014) (37.978.017) -- (292.297.301)1.3- Devam eden riskler karşılığında değişim (reasürör payı ve devreden kısım düşülmüş olarak) -- -- -- -- 33.894.132 -- 33.894.1322- Diğer teknik gelirler (reasürör payı düşülmüş olarak) 43.367 248.437 5.491.360 106.912 42.847 -- 5.932.9233- Tahakkuk eden rücu ve sovtaj gelirleri 16.439.013 (5.072) 19.591.103 6.020.766 14.387.303 -- 56.433.113Teknik gelir (*) 778.484.031 290.366.557 816.869.934 248.315.771 449.684.028 -- 2.583.720.321

1- Gerçekleşen hasarlar (reasürör payı düşülmüş olarak) (806.999.557) (249.811.507) (588.829.058) (154.540.083) (256.570.622) -- (2.056.750.827)1.1- Ödenen hasarlar (reasürör payı düşülmüş olarak) (553.597.698) (249.423.079) (551.597.881) (120.821.205) (209.591.523) -- (1.685.031.386)1.2- Muallak hasarlar karşılığında değişim (reasürör payı ve devreden kısım düşülmüş olarak) (253.401.859) (388.428) (37.231.177) (33.718.878) (46.979.099) -- (371.719.441)2- Diğer teknik karşılıklarda değişim (reasürör payı ve devreden kısım düşülmüş olarak) -- -- (4.524.662) (13.431.353) (3.039.836) -- (20.995.851)3- Faaliyet giderleri (193.371.257) (58.075.656) (190.322.001) (70.014.458) (93.540.701) -- (605.324.073)4- Diğer teknik giderler (14.368.726) (9.773.575) (32.811.780) (10.192.417) (6.411.869) -- (73.558.367)Teknik gider (1.014.739.540) (317.660.738) (816.487.501) (248.178.311) (359.563.028) -- (2.756.629.118)


Vergi gideri (8.279.853) (8.279.853)


(*) 276.542.615TL tutarındaki teknik olmayan bölümden teknik bölüme aktarılan yatırım gelirleri dahil edilmemiştir.(**) 6.509.894 TL tutarında ertelenmiş vergi gideri, vergi giderinde gösterilmiştir.


237





Hastalık/Sağlık

Karaaraçları


1 Ocak - 31 Aralık 20141- Kazanılmış Primler (Reasürör Payı Düşülmüş Olarak) 704.976.162 242.507.645 786.541.564 190.560.310 311.173.659 -- 2.235.759.3401.1- Yazılan Primler (Reasürör Payı Düşülmüş Olarak) 698.476.272 256.547.252 790.728.883 213.840.185 365.517.469 -- 2.325.110.0611.2- Kazanılmamış Primler Karşılığında Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak) 6.499.890 (14.039.607) (4.187.319) (23.279.875) (27.082.837) -- (62.089.748)1.3- Devam Eden Riskler Karşılığında Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak) -- -- -- -- (27.260.973) -- (27.260.973)2- Diğer Teknik Gelirler (Reasürör Payı Düşülmüş Olarak) 65.238 320.015 2.276.330 93.174 34.052 -- 2.788.8093- Tahakkuk Eden Rücu ve Sovtaj Gelirleri 5.516.244 -- 5.561.204 918.516 163.266 -- 12.159.230Teknik gelir (*) 710.557.644 242.827.660 794.379.098 191.572.000 311.370.977 -- 2.250.707.379

1- Gerçekleşen Hasarlar (Reasürör Payı Düşülmüş Olarak) (579.959.219) (199.455.063) (555.299.019) (98.225.647) (305.140.113) -- (1.738.079.061)1.1- Ödenen Hasarlar (Reasürör Payı Düşülmüş Olarak) (437.438.283) (198.906.106) (529.436.786) (82.711.965) (163.869.132) -- (1.412.362.272)1.2- Muallak Hasarlar Karşılığında Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak) (142.520.936) (548.957) (25.862.233) (15.513.682) (141.270.981) -- (325.716.789)2- Diğer Teknik Karşılıklarda Değişim (Reasürör Payı ve Devreden Kısım Düşülmüş Olarak) -- -- (3.035.177) (10.577.300) (2.357.559) -- (15.970.036)3- Faaliyet Giderleri (181.604.847) (44.314.719) (186.178.682) (38.744.510) (71.843.471) -- (522.686.229)4- Diğer Teknik Giderler (10.218.490) (6.594.484) (14.949.198) (5.851.538) (5.608.222) -- (43.221.932)Teknik gider (771.782.556) (250.364.266) (759.462.076) (153.398.995) (384.949.365) -- (2.319.957.258)


Vergi gideri (13.685.863) (13.685.863)


(*) 190.509.410 TL tutarındaki teknik olmayan bölümden teknik bölüme aktarılan yatırım gelirleri dahil edilmemiştir.(**) 7.396.097TL tutarında ertelenmiş vergi geliri, vergi giderinde gösterilmiştir.

238






6 Maddi duran varlıklar


1 Ocak 2015 Girişler Transferler ÇıkışlarDeğerleme


Maliyet:Yatırım amaçlı binalar (Not 7) 36.242.000 59.500 10.584.507 -- 7.457.593 54.343.600Kullanım amaçlı binalar (*) 6.788.733 304.228 (10.584.507) -- 15.023.946 11.532.400Makine ve teçhizatlar 34.554.018 7.449.593 -- (94.217) -- 41.909.394Demirbaş ve tesisatlar 11.775.416 596.516 -- (118.232) -- 12.253.700Motorlu taşıtlar 1.362.223 -- -- (742.487) -- 619.736Diğer maddi varlıklar (özel maliyet bedelleri dahil) 19.401.127 921.528 -- -- -- 20.322.655Fin. kiralama yoluyla edinilen maddi duran varlıklar 4.166.354 -- -- -- -- 4.166.354

114.289.871 9.331.365 -- (954.936) 22.481.539 145.147.839Birikmiş amortismanlar:Yatırım amaçlı binalar (Not 7) -- -- -- -- -- --Kullanım amaçlı binalar 2.041.475 33.579 -- -- (2.041.475) 33.579Makine ve teçhizatlar 25.913.753 3.776.154 -- (66.717) -- 29.623.190Demirbaş ve tesisatlar 9.395.902 692.013 -- (111.701) -- 9.976.214Motorlu taşıtlar 773.729 113.404 -- (606.901) -- 280.232Diğer maddi varlıklar (özel maliyet bedelleri dahil) 6.853.450 3.352.816 -- -- -- 10.206.266Fin. kiralama yoluyla edinilen maddi duran varlıklar 4.166.304 50 -- -- -- 4.166.354

49.144.613 7.968.016 -- (785.319) (2.041.475) 54.285.835


(*) Kullanım amaçlı gayrimenkuller, 2015 yılı üçüncü çeyreğinden itibaren gerçeğe uygun değerleri üzerinden gösterilmekte olup, önceki dönemlerde ise maliyet bedelleri üzerinden sunulmuştur.

Şirket’in kullanım amaçlı gayrimenkulleri 2015 yılsonu itibarıyla gerçeğe uygun değer üzerinden değerlenmekte ve bu kapsamda değer tespitine tabi tutulmaktadır. Bu gayrimenkullere ilişkin ekspertiz raporları, 2015 yılının Haziran ve Temmuz aylarında SPK lisanslı gayrimenkul değerleme şirketi tarafından hazırlanmıştır. Şirket’in kullanım amaçlı gayrimenkulleri üzerinde ipotek bulunmamaktadır.

Kullanım amaçlı gayrimenkullerin 31 Aralık 2015 tarihi itibarıyla belirlenen gerçeğe uygun değerleri (KDV hariç) ile net defter değerleri aşağıdaki gibidir:

Kullanım amaçlı arsa ve binalar Ekspertiz bedeliNet defter değeri(31 Aralık 2015)

İzmir Bölge Müdürlüğü 7.957.400 7.938.011Adana Bölge Müdürlüğü 1.750.000 1.745.694Lefkoşe Kıbrıs Şube 720.000 716.571Adana Ofis 425.000 423.935Diğer 680.000 674.610Toplam 11.532.400 11.498.821


239





Kullanım amaçlı arsa ve binaların gerçeğe uygun değeri, emsal değer yöntemi ile belirlenmiştir. Emsal değer yöntemi ile gerçeğe uygun değeri belirlenmiş olan kullanım amaçlı arsa ve binaların, gerçeğe uygun değer ölçümü Seviye 2 olarak sınıflandırılmıştır.


1 Ocak 2014 Girişler Çıkışlar

Değerleme farkları 31 Aralık 2014

Maliyet:Yatırım amaçlı binalar (Not 7) 36.242.000 -- -- -- 36.242.000Kullanım amaçlı binalar 6.520.974 319.222 (51.463) -- 6.788.733Makine ve teçhizatlar 32.800.391 2.925.379 (1.171.752) -- 34.554.018Demirbaş ve tesisatlar 11.331.085 444.331 -- -- 11.775.416Motorlu taşıtlar 1.285.983 383.160 (306.920) -- 1.362.223Diğer maddi varlıklar (özel maliyet bedelleri dahil) 18.262.277 1.138.850 -- -- 19.401.127Fin. kiralama yoluyla edinilen maddi duran varlıklar 4.166.354 -- -- -- 4.166.354

110.609.064 5.210.942 (1.530.135) -- 114.289.871Birikmiş amortismanlar:Yatırım amaçlı binalar (Not 7) -- 139.655 -- (139.655) --Kullanım amaçlı binalar 1.935.467 131.780 (25.772) -- 2.041.475Makine ve teçhizatlar 23.879.216 3.198.899 (1.164.362) -- 25.913.753Demirbaş ve tesisatlar 8.729.811 666.091 -- -- 9.395.902Motorlu taşıtlar 813.465 215.321 (255.057) -- 773.729Diğer maddi varlıklar (özel maliyet bedelleri dahil) 3.593.702 3.259.748 -- -- 6.853.450Fin. kiralama yoluyla edinilen maddi duran varlıklar 4.166.105 199 -- -- 4.166.304

43.117.766 7.611.693 (1.445.191) (139.655) 49.144.613


31 Aralık 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibarıyla, Şirket’in maddi duran varlıklarının üzerinde herhangi bir ipotek bulunmamaktadır.

7 Yatırım amaçlı gayrimenkuller

Yatırım amaçlı gayrimenkuller için girişler, çıkışlar, dönemin amortisman gideri ve birikmiş amortismanları “6 - Maddi duran varlıklar” notunda maddi duran varlıkların dönem içi hareketleri tablosunda verilmiştir.

Yatırım amaçlı gayrimenkuller bilançoda cari dönemin üçüncü çeyreği itibarıyla gerçeğe uygun değer yöntemi ile gösterilmeye başlanmış olup, politika değişikliğine ilişkin detaylı bilgi 2.1.6 notunda verilmiştir. Şirket’in yatırım amaçlı gayrimenkulleri, Sermaye Piyasası Kurulu tarafından yetkilendirilmiş bağımsız profesyonel değerleme uzmanları tarafından hazırlanan ekspertiz raporları çerçevesinde 2015 yılı içerisinde 7.457.593 TL değer kazanmıştır. Yatırım amaçlı gayrimenkullerden ilgili hesap döneminde 1.797.989 TL kira geliri elde edilmiştir (31 Aralık 2014: 1.772.698 TL).

240






Yatırım amaçlı gayrimenkullerin ekspertiz (KDV hariç) ve net defter değerleri, gayrimenkul bazında aşağıdaki gibidir. Bu gayrimenkullere ilişkin ekspertiz raporları, 2015 yılının Haziran ve Ağustos aylarında SPK lisanslı gayrimenkul değerleme şirketi tarafından hazırlanmıştır. Söz konusu gayrimenkuller üzerinde ipotek bulunmamaktadır.

Ekspertiz ve net defter değerleri

Yatırım amaçlı arsa ve binalarNet defter değeri



(31.12.2015)

Bina/İzmir 15.500.000 15.500.000 26.542.600Bina/Mersin 13.350.000 13.350.000 16.300.000Bina/İzmir 7.392.000 7.392.000 8.670.000Bina/Bursa -- -- 2.000.000Bina/Adana -- -- 600.000Diğer 231.000

Ekspertiz ve net defter değeri 36.242.000 36.242.000 54.343.600


Yatırım amaçlı gayrimenkullerim gerçeğe uygun değeri, emsal değer yöntemi ile belirlenmiştir. Emsal değer yöntemi ile gerçeğe uygun değeri belirlenmiş olan yatırım amaçlı gayrimenkullerin, gerçeğe uygun değer ölçümü Seviye 2 olarak sınıflandırılmıştır.

8 Maddi olmayan duran varlıklar




106.059.279 12.827.237 -- -- 118.886.516Birikmiş tükenme payları:Diğer maddi olmayan varlıklar 43.804.438 23.190.615 (117.837) -- 66.877.216

43.804.438 23.190.615 (117.837) -- 66.877.216





90.426.187 15.633.092 -- -- 106.059.279Birikmiş tükenme payları:Diğer maddi olmayan varlıklar 27.614.154 16.190.284 -- -- 43.804.438

27.614.154 16.190.284 -- -- 43.804.438



241




9 İştiraklerdeki yatırımlar

31 Aralık 2015 31 Aralık 2014Kayıtlı değer İştirak oranı Kayıtlı değer İştirak oranı

Anadolu Hayat Emeklilik A.Ş. 156.605.195 %20,0 141.148.361 %20,0İştirakler, net 156.605.195 141.148.361

Finansal varlıklar toplamı (Not 4.2) 156.605.195 141.148.361

AdıAktif

toplamıÖzsermaye

toplamıGeçmiş yıllar

kârlarıDönem net kârı

Denetimden geçip

geçmediği DönemiAnadolu Hayat Emeklilik A.Ş. (konsolide) 11.893.996.679 783.025.976 101.289.300 145.882.820 Geçti 31 Aralık 2015

Cari dönemde, özkaynak yöntemine göre konsolidasyon sonucunda iştiraklerden 29.176.564 TL (31 Aralık 2014: 20.814.929 TL) tutarında gelir elde edilmiştir.

10 Reasürans varlıkları ve yükümlülükleri

Şirket’in 31 Aralık 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibarıyla, yapmış olduğu mevcut reasürans anlaşmaları gereği reasürans varlıkları ve yükümlülükleri aşağıdaki tabloda detaylı olarak gösterilmiştir:

Reasürans varlıkları 31 Aralık 2015 31 Aralık 2014

Kazanılmamış primler karşılığındaki reasürör payı (Not 17) 341.649.490 294.929.264Muallak tazminat karşılığındaki reasürör payı (Not 4.2), (Not 17) 493.070.874 229.799.663Devam eden riskler karşılığındaki reasürör payı (Not 17) 12.046.676 12.307.870Reasürans şirketlerinden komisyon alacakları tahakkuku 159.943 1.250.015Reasürans şirketleri nezdindeki depolar (Not 12) 7.840.311 6.739.965Rücu ve sovtaj alacak karşılığındaki reasürör payı 218.531 36.305Toplam 854.985.825 545.063.082

Reasürans varlıkları ile ilgili muhasebeleştirilen değer düşüklüğü bulunmamaktadır.

Reasürans borçları 31 Aralık 2015 31 Aralık 2014

Reasürans şirketlerine yazılan primlerle ilgili ödenecek borçlar (Not 19) 188.370.605 188.610.275Ertelenmiş komisyon gelirleri (Not 19) 54.739.019 45.447.065Reasürans şirketlerine yazılan primlerle ilgili komisyon borçları (Not 23) 2.237.886 1.576.728Reasürans şirketlerinden alınan depolar (Not 19) 4.365.775 7.277.133Toplam 249.713.285 242.911.201

242






Şirket’in reasürans sözleşmeleri gereği konsolide gelir tablosunda muhasebeleştirilmiş kazanç ve kayıplar aşağıdaki tabloda gösterilmiştir:


Dönem içerisinde reasüröre devredilen primler (Not 17) (731.404.966) (605.617.965)Dönem başı kazanılmamış primler karşılığında reasürör payı (Not 17) (294.929.264) (290.028.419)Dönem sonu kazanılmamış primler karşılığında reasürör payı (Not 17) 341.649.490 294.929.264Kazanılmış primlerde reasürör payı (Not 17) (684.684.740) (600.717.120)

Dönem içerisinde ödenen hasarlarda reasürör payı (Not 17) 256.117.378 140.834.682Dönem başı muallak tazminat karşılığında reasürör payı (Not 17) (229.799.663) (135.357.501)Dönem sonu muallak tazminat karşılığında reasürör payı (Not 17) 493.070.874 229.799.663Hasarlardaki reasürör payı (Not 17) 519.388.589 235.276.844

Dönem içerisinde reasürörlerden tahakkuk eden komisyon gelirleri 107.002.636 99.029.989Dönem başı ertelenmiş komisyon gelirleri 45.366.287 39.307.119Dönem sonu ertelenmiş komisyon gelirleri (54.739.019) (45.366.287)Reasürörlerden kazanılan komisyon gelirleri 97.629.904 92.970.821

Reasürans şirketlerine komisyon borçları tahakkuku (2.237.886) (1.576.728)Reasürans şirketlerinden komisyon alacakları tahakkuku 159.943 1.250.015Toplam, net (69.744.190) (272.796.168)

11 Finansal varlıklar

31 Aralık 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibarıyla Şirket’in finansal varlık portföyü aşağıdaki gibidir:


Satılmaya hazır finansal varlıklar 569.121.106 442.140.789Vadeye kadar elde tutulacak finansal varlıklar 15.555.214 73.670.047Alım satım amaçlı finansal varlıklar 96.232.135 134.054.733Satılmaya hazır finansal varlıklar için ayrılan değer düşüklüğü karşılıkları (95.942) (5.797.612)Toplam 680.812.513 644.067.957


243




31 Aralık 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibarıyla, Şirket’in satılmaya hazır finansal varlıklarının detayı aşağıdaki gibidir:


değeriMaliyet

bedeliGerçeğe



İş Faktoring A.Ş. tarafından ihraç edilen tahviller (Not 45) 5.800.000 5.479.144 5.522.064 5.522.064İş Finansal Kiralama A.Ş. tarafından ihraç edilen tahviller (Not 45) 5.000.000 5.000.000 5.046.154 5.046.154İş Gayrimenkul Yatırım Ortaklığı A.Ş. tarafından ihraç edilen tahviller (Not 45) 14.360.000 14.360.000 14.749.064 14.749.064Diğer 8.500.000 8.500.000 8.631.054 8.631.054

Özel sektör bono ve tahvilleri - USD 17.649.132 17.267.984 17.469.980 17.469.980Türkiye Sınai Kalkınma Bankası A.Ş. tarafından ihraç edilen tahviller (Not 45) 5.698.896 5.807.175 5.843.739 5.843.739Diğer 11.950.236 11.460.809 11.626.241 11.626.241

398.932.063 391.784.100 396.032.201 396.032.201


İş Portföy Yönetimi A.Ş.’nin kurucusu olduğu fonlar (Not 45) 4.340.847.658 57.346.386 56.859.827 56.859.827Diğer 576.500 227.174 236.329 236.329

Hisse senetleri 61.252.064 87.528.612 115.992.749 115.992.749Hisse senetleri değer düşüklüğü karşılığı -- -- (95.942) (95.942)

4.402.676.222 145.102.172 172.992.963 172.992.963


244







değeriMaliyet

bedeliGerçeğe



İş Gayrimenkul Yatırım Ortaklığı A.Ş. tarafından ihraç edilen tahviller (Not 45) 14.360.000 14.360.000 14.713.703 14.713.703İş Finansal Kiralama tarafından ihraç edilen tahviller (Not 45) 5.000.000 5.000.000 5.078.714 5.078.714Diğer 200.000 201.015 201.350 201.350

281.467.366 280.191.688 291.597.471 291.597.471


İş Portföy Yönetimi A.Ş.’nin kurucusu olduğu fonlar (Not 45) 3.714.742.000 43.165.318 43.655.648 43.655.648

Hisse senetleri 56.198.951 82.023.168 106.887.670 106.887.670Hisse senetleri değer düşüklüğü karşılığı -- -- (5.797.612) (5.797.612)

3.770.940.951 125.188.486 144.745.706 144.745.706


31 Aralık 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibarıyla, Şirket’in alım satım amaçlı finansal varlıklarının detayı aşağıdaki gibidir:


değeriMaliyet

bedeliGerçeğe


Borçlanma araçları:Devlet tahvilleri - TL 900.000 905.152 898.362 898.362Diğer - TL 11.884.791 11.888.027 11.888.027

900.000 12.789.943 12.786.389 12.786.389


İş Portföy Yönetimi A.Ş.’nin kurucusu olduğu fonlar (Not 45) 3.804.186.891 56.033.754 69.584.268 69.584.268İşbank AG’nin kurucusu olduğu fonlar (Not 45) 90.131 7.804.000 11.206.804 11.206.804

Hisse senetleri 2.137.783 3.664.047 2.654.674 2.654.6743.806.414.805 67.501.801 83.445.746 83.445.746



245





değeriMaliyet

bedeliGerçeğe


Borçlanma araçları:Devlet tahvilleri - TL 900.000 907.616 900.017 900.017Diğer - TL -- 5.885.733 5.887.281 5.887.281

900.000 6.793.349 6.787.298 6.787.298


İş Bankası’nın kurucusu olduğu fonlar (Not 45) 120.605.000 9.009.287 15.972.195 15.972.195İş Portföy Yönetimi A.Ş.’nin kurucusu olduğu fonlar (Not 45) 7.272.463.818 89.847.008 95.938.343 95.938.343İşbank AG’nin kurucusu olduğu fonlar (Not 45) 90.131 7.804.000 12.320.065 12.320.065

Hisse senetleri 2.287.783 4.085.272 3.036.832 3.036.8327.395.446.732 110.745.567 127.267.435 127.267.435


31 Aralık 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibarıyla, Şirket’in vadeye kadar elde tutulacak finansal varlıklarının detayı aşağıdaki gibidir:


değeriMaliyet

bedeliGerçeğe




değeriMaliyet

bedeliGerçeğe



Şirket’in yukarıdaki tablolarda gösterilen borçlanma senetlerinin (vadeye kadar elde tutulacak finansal varlıklar) tamamı borsalarda işlem gören menkul kıymetlerden oluşmaktadır.

31 Aralık 2015 tarihi itibarıyla, satılmaya hazır finansal varlık olarak sınıflandırılan ve net defter değeri 1.035.070 TL olan hisse senetleri halka açık hisse senetleri değildir (31 Aralık 2014: 3.914.450 TL).

Dönem içerisinde Şirket tarafından ihraç edilen veya daha önce ihraç edilmiş olup, dönem içerisinde itfa edilen borçlanmayı temsil eden menkul kıymet bulunmamaktadır.

Şirket’in finansal varlık portföyleri içerisinde vadesi dolmuş ancak henüz değer düşüklüğüne uğramış borçlanma senedi bulunmamaktadır. Satılmaya hazır finansal varlık olarak sınıflandırılan hisse senetleri için 31 Aralık 2015 tarihi itibarıyla 95.942 TL değer düşüklüğü karşılığı ayrılmıştır (31 Aralık 2014: 5.797.612 TL).

246






Satılmaya hazır finansal varlık olarak sınıflanan sermayede payı temsil eden menkul kıymetler dahil finansal varlıklarda son üç yılda meydana gelen değer artışları (ilgili vergi etkileri dahil):

YılDeğer artışında

değişimToplam

değer artışı

2015 (6.021.160) 29.179.1392014 23.745.552 35.200.2992013 (23.174.020) 11.454.747

Finansal varlıkların dönem içerisindeki hareketleri aşağıdaki gibidir:


amaçlı (*)

Satılmaya hazır


Dönem başındaki değer 128.167.452 436.343.177 73.670.047 638.180.676Dönem içindeki alımlar 10.000.000 599.793.354 -- 609.793.354Elden çıkarılanlar (itfa veya satış) (58.662.297) (497.664.595) (61.626.214) (617.953.106)Finansal varlıkların gerçeğe uygun değerlerindeki değişim (Not 15) 4.838.953 24.897.206 -- 29.736.159Finansal varlıkların itfa edilmiş maliyet gelirlerindeki değişim -- -- 3.511.381 3.511.381Bedelsiz edinilen hisse senetleri -- 5.656.022 -- 5.656.022Dönem sonundaki değer 84.344.108 569.025.164 15.555.214 668.924.486



amaçlı (*)

Satılmaya hazır


Dönem başındaki değer 59.183.393 450.876.549 94.501.549 604.561.491Dönem içindeki alımlar 90.450.000 450.725.656 -- 541.175.656Elden çıkarılanlar (itfa veya satış) (30.910.832) (494.361.599) (18.745.842) (544.018.273)Finansal varlıkların gerçeğe uygun değerlerindeki değişim (Not 15) 9.444.891 24.347.100 -- 33.791.991Finansal varlıkların itfa edilmiş maliyet gelirlerindeki değişim -- -- (2.085.660) (2.085.660)Bedelsiz edinilen hisse senetleri -- 4.755.471 -- 4.755.471Dönem sonundaki değer 128.167.452 436.343.177 73.670.047 638.180.676



247




Şirket’in sigortacılık faaliyetleri gereği Hazine Müsteşarlığı lehine teminat olarak verdiği finansal varlıkların detayı aşağıdaki gibidir.

31 Aralık 2015

Nominal değeriMaliyet

bedeliGerçeğe


Vadeye kadar elde tutulacak finansal varlıklar (Not 17) 14.866.200 14.890.092 14.936.855 15.555.214Toplam 14.866.200 14.890.092 14.936.855 15.555.214

31 Aralık 2014

Nominal değeriMaliyet

bedeliGerçeğe


Satılmaya hazır finansal varlıklar (Not 17) 10.000.000 9.801.651 10.145.962 10.145.962Vadeye kadar elde tutulacak finansal varlıklar (Not 17) 55.937.785 57.921.026 74.133.508 73.670.047Toplam 65.937.785 67.722.677 84.279.470 83.816.009

12 Kredi ve alacaklar


Esas faaliyetlerden alacaklar (Not 4.2) 928.282.683 797.454.113Diğer alacaklar (Not 4.2) 12.586.556 5.321.041Gelir tahakkukları (Not 4.2) 5.577.825 2.733.430Diğer cari varlıklar (Not 4.2) 257.186 169.734Toplam 946.704.250 805.678.318

Kısa vadeli alacaklar 944.496.269 805.678.318Orta ve uzun vadeli alacaklar 2.207.981 --Toplam 946.704.250 805.678.318

Şirket’in 31 Aralık 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibarıyla esas faaliyetlerden alacaklar hesabının detayı aşağıdaki gibidir:


Acente, broker ve diğer aracılardan alacaklar 690.773.097 624.433.183Rücu ve sovtaj yoluyla tahsil edilecek tutarlar 49.626.517 30.648.790Sigortalılardan alacaklar 34.014.724 33.242.694Banka garantili ve üç aydan uzun vadeli kredi kartı alacakları 94.861.111 63.044.183Sigortacılık faaliyetlerinden alacaklar toplamı 869.275.449 751.368.850

Reasürans faaliyetlerinden alacaklar 59.472.101 47.022.365Sigorta ve reasürans şirketleri nezdindeki depolar (Not 4.2), (Not 10) 7.840.311 6.739.965Sigortacılık faaliyetlerinden alacaklar karşılığı - rücu alacakları (8.305.178) (7.677.067)Sigortacılık faaliyetlerinden şüpheli alacaklar - rücu alacakları 123.623.771 86.645.265Sigortacılık faaliyetlerinden şüpheli alacaklar karşılığı - rücu alacakları (Not 4.2) (123.623.771) (86.645.265)Esas faaliyetlerden kaynaklanan şüpheli alacaklar - prim alacakları 27.134.464 26.735.242Esas faaliyetlerden kaynaklanan şüpheli alacaklar karşılığı - prim alacakları (Not 4.2) (27.134.464) (26.735.242)Esas faaliyetlerden alacaklar 928.282.683 797.454.113

248






31 Aralık 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibarıyla, alacaklar için alınmış olan ipotek ve diğer teminatların detayı aşağıdaki gibidir:


İpotek senetleri 70.149.267 71.597.067Teminat mektupları 79.133.111 71.825.655Diğer garanti ve kefaletler 17.322.671 15.188.186Teminata alınan hazine bonosu ve devlet tahvilleri 2.951.479 2.976.479Toplam 169.556.528 161.587.387

Vadesi gelmiş bulunan ve henüz vadesi gelmeyen alacaklar için ayrılan şüpheli alacak tutarları

a) Kanuni ve idari takipteki alacaklar (vadesi gelmiş): 27.134.464 TL (31 Aralık 2014: 26.735.242 TL).

b) Kanuni ve idari takipteki rücu alacakları karşılığı: 131.928.949 TL (31 Aralık 2014: 94.322.332 TL).

İşletmenin ortaklar, iştirakler ve bağlı ortaklıklarla olan alacak ve borç ilişkisi 45 - İlişkili taraflarla işlemler notunda detaylı olarak verilmiştir.

Yabancı paralarla temsil edilen ve kur garantisi olmayan alacak ve borçlar ile aktifte mevcut yabancı paraların ayrı ayrı tutarları ve TL’ye dönüştürme kurları 4.2 - Finansal riskin yönetimi notunda verilmiştir.

13 Türev finansal araçlar

Şirket’in 31 Aralık 2015 tarihi itibarıyla türev finansal araçları bulunmamaktadır (31 Aralık 2014: Bulunmamaktadır).

14 Nakit ve nakit benzeri varlıklar

Şirket’in 31 Aralık 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibarıyla nakit ve nakit benzeri varlıkların detayı aşağıdaki gibidir:

31 Aralık 2015 31 Aralık 2014Dönem sonu Dönem başı Dönem sonu Dönem başı

Kasa 18.864 37.347 37.347 49.256Bankalar 1.937.834.876 1.356.733.446 1.356.733.446 901.838.577Verilen çekler ve ödeme emirleri (125.585) (171.519) (171.519) (1.025.984)Banka garantili ve üç aydan kısa vadeli kredi kartı alacakları 367.176.057 249.449.440 249.449.440 252.850.367Bilançoda gösterilen nakit ve nakit benzeri varlıklar 2.304.904.212 1.606.048.714 1.606.048.714 1.153.712.216

Bloke edilmiş tutarlar (*) (Not 17) (340.277.623) (223.171.410) (223.171.410) (151.508.238)Orijinal vadesi üç aydan uzun bankalar (287.914.280) (335.567.238) (335.567.238) (174.210.161)Bankalar mevduatı reeskontu (6.510.620) (3.580.842) (3.580.842) (2.481.010)Nakit akış tablosundaki nakit ve nakit benzerlerinin mevcudu 1.670.201.689 1.043.729.224 1.043.729.224 825.512.807

(*) 31 Aralık 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibarıyla bloke edilmiş tutarlar Şirket’in sigortacılık faaliyetleri gereği Hazine Müsteşarlığı lehine tutulmaktadır.


249




Şirket’in 31 Aralık 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibarıyla bankalar hesabının detayı aşağıdaki gibidir:


Yabancı para bankalar mevduatı- vadeli 177.329.471 119.637.331- vadesiz 7.431.915 3.883.616

TL bankalar mevduatı- vadeli 1.750.916.018 1.230.888.040- vadesiz 2.157.472 2.324.459

Bankalar 1.937.834.876 1.356.733.446

15 Özsermaye

Ödenmiş sermaye

Şirket’in sermayesinde dolaylı hâkimiyete İş Bankası Grubu sahiptir.

Şirket 31 Aralık 2015 tarihinde sona eren hesap döneminde sermaye artırımı yapmamıştır.


Diğer sermaye yedekleri

Vergi mevzuatı hükümlerine göre şirketlerin aktiflerinde yer alan gayrimenkul ve iştiraklerin satışından doğan kazançların %75’lik kısmı, en az beş tam yıl süreyle pasifte özel bir fon hesabında tutulması kaydıyla kurumlar vergisinden istisnadır. İstisna edilen kazanç beş yıl içinde sermayeye ilave dışında herhangi bir şekilde başka bir hesaba nakledilemez veya işletmeden çekilemez. 31 Aralık 2015 tarihi itibarıyla 8.081.516 TL tutarındaki 2010 yılı, 80.025 TL tutarındaki 2011 yılı, 647.763 TL tutarındaki 2013 yılı ve 920.272 TL tutarındaki 2014 yılı sabit kıymet ve iştirak satış kazancı istisna tutarı diğer sermaye yedeklerine sınıflanmıştır.


Dönem başındaki diğer sermaye yedekleri 8.809.304 8.161.541Kârdan transfer 920.272 647.763Kullanım amaçlı gayrimenkuller yeniden değerleme fonları (Not 6) 16.157.827 --Dönem sonundaki diğer sermaye yedekleri 25.887.403 8.809.304

250






Yasal yedekler

Türk Ticaret Kanunu’na göre yasal yedek akçeler; birinci ve ikinci tertip yasal yedek akçelerden oluşmaktadır. Birinci tertip yasal yedek akçeler, Şirket sermayesinin %20’sine ulaşıncaya kadar, kanuni dönem kârının %5’i oranında ayrılmaktadır. İkinci tertip yasal yedek akçeler, şirket sermayesinin %5’ini aşan tüm kâr payı dağıtımlarının %10’u oranında ayrılmaktadır. Birinci ve ikinci yasal yedek akçeler, toplam sermayenin %50’sini aşmadığı sürece dağıtılamazlar; ancak ihtiyari yedek akçelerin tükenmesi halinde zararların karşılanmasında kullanılabilirler.

Yasal yedeklere ilişkin hareket tablosu aşağıdaki gibidir:


Dönem başındaki yasal yedekler 46.999.839 45.293.051Kârdan transfer 5.415.325 1.706.788Dönem sonundaki yasal yedekler 52.415.164 46.999.839

Olağanüstü yedekler

Olağanüstü yedeklere ilişkin hareket tablosu aşağıdaki gibidir:


Dönem başındaki olağanüstü yedekler 20.962.756 19.723.583Kârdan transfer 39.782.801 1.239.173Dönem sonundaki olağanüstü yedekler 60.745.557 20.962.756

Statü yedekleri

Statü yedeklerine ilişkin hareket tablosu aşağıdaki gibidir:


Dönem başındaki statü yedekleri 7.710.040 7.161.457Kârdan transfer 4.078.589 548.583Dönem sonundaki statü yedekleri 11.788.629 7.710.040

Finansal varlıkların değerlemesi

Satılmaya hazır finansal varlık olarak sınıflandırılmış menkul kıymetlere ve iştirake ilişkin değerleme farklarının hareket tabloları aşağıda sunulmuştur:

31 Aralık 2015 31 Aralık 2014Dönem başındaki değerleme farkları 35.200.299 11.454.747Dönem içinde gerçeğe uygun değer değişimi (6.367.019) 24.347.100Özkaynak yöntemine göre konsolide edilen iştiraklerden gelen (2.137.909) 6.313.825Dönem içinde konsolide gelir tablosuna yansıtılan 617.378 (3.609.723)Ertelenmiş vergi etkisi 1.866.390 (3.305.650)Dönem sonundaki değerleme farkları 29.179.139 35.200.299


251




Diğer kâr yedekleri

Hazine Müsteşarlığı tarafından yayımlanan 4 Temmuz 2007 tarih ve 2007/3 sayılı “Sigorta ve Reasürans ile Emeklilik Şirketlerinin Karşılıklarının 5684 Sayılı Sigortacılık Kanunu Hükümlerine Uyumunun Sağlanmasına İlişkin Genelge”sinde; 5684 sayılı Sigortacılık Kanunu hükümleri arasında yer almaması sebebiyle 2007 yılı için deprem hasar karşılığı ayrılmayacağı hükme bağlanmıştır. Ancak daha önceki dönemlerde ayrılan deprem hasar karşılıklarının (31 Aralık 2006 tarihinde bilançoda yer alan deprem hasar karşılığı tutarı) bahse konu kanunun geçici 5’inci maddesi gereğince ihtiyari yedek akçelere aktarılması gerektiği, bu itibarla 31 Aralık 2006 tarihi itibarıyla mevcut deprem hasar karşılığı tutarı ve bu tutarın yatırıma yönlendirilmesi sonucu elde edilen gelirler de dahil olmak üzere söz konusu karşılıkların 1 Eylül 2007 tarihi itibarıyla Tek düzen Hesap Planı içerisinde açılacak olan 549.01 numaralı “aktarımı yapılan deprem hasar karşılıkları” isimli hesaba aktarılması ve hiçbir şekilde kâr dağıtımına konu olmaması ve başka bir hesaba aktarılmaması gerektiği belirtilmiştir.

Şirket bu genelge kapsamında, 31 Aralık 2006 tarihi itibarıyla konsolide finansal tablolarında ayırdığı deprem hasar karşılıkları ile bu tutarın yatırıma yönlendirilmesi sonucu elde edilen gelirler de dahil olmak üzere toplam 96.036.157 TL tutarındaki deprem hasar karşılığını finansal tablolarda diğer kâr yedekleri hesabında göstermiştir. Bu tutarın 51.846.111 TL’si 2010 yılında sermaye artırımında kullanılmıştır. TMS 19’a göre tanımlanmış net fayda borcunun yeniden ölçülmesi ile ortaya çıkan aktüeryal kayıp ve kazanç tutarı olan net (1.042.950) TL’nin eklenmesiyle ve konsolidasyon neticesinde 225.007 TL tutarın eklenmesiyle hesabın bakiyesi 43.391.620 TL olmuştur.

Dağıtıma konu olmayan dönem kârı

Vergi mevzuatı hükümlerine göre şirketlerin aktiflerinde yer alan iştirak ve gayrimenkullerin satışından doğan kazançların %75’lik kısmı, en az beş tam yıl süreyle pasifte özel bir fon hesabında tutulması kaydıyla kurumlar vergisinden istisnadır. İstisna edilen kazanç beş yıl içinde sermayeye ilave dışında herhangi bir şekilde başka bir hesaba nakledilemez veya işletmeden çekilemez. Şirket bu konuya ilişkin olarak Hazine Müsteşarlığı’nın yayımlamış olduğu 27 Ekim 2008 tarih ve 2008/41 sayılı sektör duyurusunda yapılan açıklamalar doğrultusunda, 31 Aralık 2015 tarihi itibarıyla gerçekleştirmiş olduğu gayrimenkul satışlarından sağlanan 2.541.499 TL (31 Aralık 2014: 920.272 TL) tutarındaki satış kârını özsermaye altında “Dağıtıma Konu Olmayan Dönem kârı” olarak sınıflandırmıştır.

16 Diğer yedekler ve isteğe bağlı katılımın sermaye bileşeni

31 Aralık 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibarıyla, “finansal varlıkların değerlemesi” hesabında muhasebeleştirilen satılmaya hazır finansal varlıkların gerçeğe uygun değerlerindeki değişim ile “diğer kâr yedekleri” hesabında muhasebeleştirilen daha önceki yıllarda ayrılan deprem hasar karşılıklarına ilişkin detaylı bilgiler yukarıda 15 - Özsermaye notunda verilmiştir. 31 Aralık 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibarıyla Şirket’in, isteğe bağlı katılım özelliği olan sözleşmesi bulunmamaktadır.

252






17 Sigorta yükümlülükleri ve reasürans varlıkları

Şirket için en önemli muhasebe tahminlerinden biri yürürlükte olan poliçelerinden doğacak olan hasar ödemelerine ilişkin nihai yükümlülüklerin tahmin edilmesidir. Sigortacılık ile ilgili yükümlülüklerin tahmin edilmesi, doğası itibarıyla çok sayıda belirsizliğin değerlendirilmesini içerir. Şirket, söz konusu sigortacılık teknik karşılıkları ile ilgili hesaplamaları 2 - Önemli muhasebe politikalarının özeti notunda daha detaylı açıklandığı üzere Sigortacılık Kanunu ve ilgili mevzuat çerçevesinde yapmakta ve finansal tablolarına yansıtmaktadır.

Şirket’in 31 Aralık 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibarıyla, teknik karşılıklarının detayı aşağıdaki gibidir:


Brüt kazanılmamış primler karşılığı 1.848.552.863 1.491.252.563Kazanılmamış primler karşılığında reasürör payı (Not 10) (341.649.490) (294.929.264)Kazanılmamış primler karşılığında SGK payı (54.975.565) (36.692.792)Kazanılmamış primler karşılığı, net 1.451.927.808 1.159.630.507

Brüt muallak tazminat karşılığı 1.878.978.416 1.243.987.764Muallak tazminat karşılında reasürör payı (Not 10) (493.070.874) (229.799.663)Muallak tazminat karşılığı, net 1.385.907.542 1.014.188.101

Brüt devam eden riskler karşılığı 18.531.890 52.687.216Devam eden riskler karşılında reasürör payı (Not 10) (12.046.676) (12.307.870)Devam eden riskler karşılığı, net 6.485.214 40.379.346

Dengeleme karşılığı, net 81.545.727 60.549.876Serbest karşılıklar, net (*) 7.702.761 7.702.761Diğer teknik karşılıklar, net 89.248.488 68.252.637

Toplam teknik karşılıklar, net 2.933.569.052 2.282.450.591

Kısa vadeli 2.844.320.564 2.214.197.954Orta ve uzun vadeli 89.248.488 68.252.637Toplam sigorta teknik karşılıkları, net 2.933.569.052 2.282.450.591

(*) Şirket yönetimi tarafından ekonomide meydana gelebilecek olumsuz gelişmelerin olası etkileri nedeniyle, tamamı geçmiş dönemlerde finansal tablolara yansıtılan 7.702.761 TL tutarındaki serbest karşılığı içermektedir.


253




31 Aralık 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibarıyla, sigorta yükümlülükleri ve reasürans varlıklarının hareket tablosu aşağıdaki gibidir:


Brüt Reasürör Payı SGK payı Net



Brüt Reasürör payı SGK payı Net




Dönem başı muallak tazminat karşılığı 1.243.987.764 (229.799.663) 1.014.188.101Dönem içerisinde bildirimi yapılan hasarlar ve dönem başı muallak tazminat karşılığına ilişkin tahminlerdeki değişiklikler 2.576.139.416 (519.388.589) 2.056.750.827Dönem içinde ödenen hasarlar (1.941.148.764) 256.117.378 (1.685.031.386)Dönem sonu muallak tazminat karşılığı 1.878.978.416 (493.070.874) 1.385.907.542



Dönem başı muallak tazminat karşılığı 823.828.813 (135.357.501) 688.471.312Dönem içerisinde bildirimi yapılan hasarlar ve dönem başı muallak tazminat karşılığına ilişkin tahminlerdeki değişiklikler 1.973.355.905 (235.276.844) 1.738.079.061Dönem içinde ödenen hasarlar (1.553.196.954) 140.834.682 (1.412.362.272)Dönem sonu muallak tazminat karşılığı 1.243.987.764 (229.799.663) 1.014.188.101

254






Hasarların gelişimi tablosu

Muallak tazminat karşılığının tahmin edilmesinde kullanılan ana varsayım Şirket’in geçmiş dönemlerdeki hasar gelişim tecrübesidir. Hukuk kararları veya yasalardaki değişiklikler gibi dış faktörlerin muallak tazminat karşılığını nasıl etkileyeceğinin belirlenmesinde, Şirket yönetimi kendi hükümlerini kullanmaktadır. Yasal değişiklikler ve tahmin etme sürecindeki belirsizlikler gibi bazı değişkenlerin duyarlılığı ölçülebilir değildir. Ayrıca, hasarın meydana geldiği zamanla ödemenin yapıldığı zaman arasındaki uzun süren gecikmeler, raporlama dönemi sonu itibarıyla muallak tazminat karşılığının kesin olarak belirlenebilmesini engellemektedir. Dolayısıyla, toplam yükümlülükler, müteakip yaşanan gelişmelere bağlı olarak değişebilmekte ve toplam yükümlülüklerin tekrar tahmin edilmesi sonucu oluşan farklar daha sonraki dönemlerde finansal tablolara yansımaktadır.

Sigorta yükümlülüklerinin gelişimi, Şirket’in toplam hasar yükümlülüklerini tahmin etmedeki performansını ölçmeye olanak sağlamaktadır. Aşağıdaki tabloların üst kısımlarında gösterilen rakamlar, hasarların meydana geldiği yıllardan itibaren, Şirket’in hasarlarla ilgili toplam tahminlerinin müteakip yıllardaki değişimini göstermektedir. Tabloların alt kısmında gösterilen rakamlar ise toplam yükümlülüklerin, finansal tablolarda gösterilen muallak tazminat karşılıkları ile mutabakatını vermektedir.

31 Aralık 2015Hasar yılı 2011 2012 2013 2014 2015 ToplamHasar yılı 1.076.294.828 1.495.831.758 1.222.446.719 1.650.596.281 2.275.471.459 7.720.641.0451 yıl sonra 1.144.862.138 1.543.473.873 1.292.816.917 1.798.922.951 -- 5.780.075.8792 yıl sonra 1.190.218.111 1.609.766.674 1.343.700.980 -- -- 4.143.685.7653 yıl sonra 1.239.664.600 1.683.416.144 -- -- -- 2.923.080.7444 yıl sonra 1.284.766.945 -- -- -- -- 1.284.766.945Hasarların cari tahmini 1.284.766.945 1.683.416.144 1.343.700.980 1.798.922.951 2.275.471.459 8.386.278.479Bugüne kadar yapılan toplam ödemeler 1.166.344.699 1.453.964.968 1.174.348.650 1.482.441.065 1.448.180.559 6.725.279.941Konsolide finansal tablolardaki toplam karşılık 118.422.246 229.451.176 169.352.330 316.481.886 827.290.900 1.660.998.5382010 ve öncesi ile ilgili finansal tablolarda ayrılan karşılıklar -- -- -- -- -- 217.979.878Dönem sonu konsolide finansal tablolarda gösterilen toplam brüt muallak tazminat 1.878.978.416

31 Aralık 2014Hasar yılı 2010 2011 2012 2013 2014 ToplamHasar yılı 856.910.386 1.075.581.281 1.495.474.317 1.229.263.704 1.717.748.856 6.374.978.5441 yıl sonra 867.349.763 1.144.103.263 1.543.105.072 1.300.026.322 -- 4.854.584.4202 yıl sonra 878.025.588 1.189.429.253 1.609.382.065 -- -- 3.676.836.9063 yıl sonra 900.866.545 1.238.843.054 -- -- -- 2.139.709.5994 yıl sonra 928.050.817 -- -- -- -- 928.050.817Hasarların cari tahmini 928.050.817 1.238.843.054 1.609.382.065 1.300.026.322 1.717.748.856 6.794.051.114Bugüne kadar yapılan toplam ödemeler 861.604.436 1.131.547.961 1.398.954.819 1.116.056.443 1.189.365.685 5.697.529.344Konsolide finansal tablolardaki toplam karşılık 66.446.381 107.295.093 210.427.246 183.969.879 528.383.171 1.096.521.7702009 ve öncesi ile ilgili finansal tablolarda ayrılan karşılıklar -- -- -- -- -- 147.465.994Dönem sonu konsolide finansal tablolarda gösterilen toplam brüt muallak tazminat 1.243.987.764


255




Şirket’in hayat ve hayat dışı dallar için tesis etmesi gereken teminat tutarları ile varlıklar itibarıyla hayat ve hayat dışı dallara göre tesis edilmiş teminat tutarları




Toplam 286.658.129 354.336.963 355.832.837




Toplam 282.343.518 307.309.643 306.987.419

(*) “Sigorta ve Reasürans Şirketleri ile Emeklilik Şirketlerinin Mali Bünyelerine İlişkin Yönetmelik”in teminatların değerlemesini düzenleyen 6’ncı maddesi uyarınca finansal varlıklar içerisinde gösterilen devlet tahvilleri ve hazine bonoları, TCMB tarafından 31 Aralık 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibarıyla açıklanan günlük fiyatları ile değerlenerek gösterilmiştir.(**) “Sigorta ve Reasürans Şirketleri ile Emeklilik Şirketlerinin Mali Bünyelerine İlişkin Yönetmelik”in teminatların tesisi ve serbest bırakılmasını düzenleyen 7’nci maddesi uyarınca sigorta şirketleri ile hayat ve ferdi kaza branşında faaliyet gösteren emeklilik şirketleri teminatlarını, sermaye yeterliliği hesaplama dönemlerini takip eden iki ay içerisinde tesis etmek zorundadır. “Sigorta ve Reasürans ile Emeklilik Şirketlerinin Sermaye Yeterliliklerinin Ölçülmesine ve Değerlendirilmesine İlişkin Yönetmelik” uyarınca şirketler sermaye yeterliliği tablosunu Haziran ve Aralık dönemleri olmak üzere yılda iki defa hazırlar ve 2 ay içinde Hazine Müsteşarlığı’na gönderirler. 31 Aralık 2015 (31 Aralık 2014) tarihi itibarıyla tesis edilmesi gereken tutarlar 30 Haziran 2015 (30 Haziran 2014) tarihi itibarıyla hesaplanan tutarlar üzerinden olacağından, 30 Haziran 2015 (30 Haziran 2014) itibarıyla yapılan hesaplamalara göre belirlenen tutarlar “tesis edilmesi gereken” tutarlar olarak gösterilmiştir.

Şirket’in hayat poliçe adetleri ile dönem içinde giren, ayrılan hayat ve mevcut hayat sigortalıların adet ve matematik karşılıkları

Yoktur.

Dönem içinde yeni giren hayat sigortalıların adet ile brüt ve net prim tutarları ferdi ve grup olarak dağılımları

Yoktur.

Dönem içinde portföyden ayrılan hayat sigortalıların adet ile brüt ve net prim tutarları matematik karşılıklarının tutarlarının ferdi ve grup olarak dağılımları

Yoktur.

256






Ertelenmiş üretim komisyonları

Poliçe üretimi ile ilgili aracılara ödenen komisyonlarının ertesi dönemlere sarkan kısmı “gelecek aylara ait giderler” ve “gelecek yıllara ait giderler” hesapları içerisinde aktifleştirilmektedir. 31 Aralık 2015 tarihi itibarıyla, cari varlıklar içinde gösterilen 275.073.222 TL (31 Aralık 2014: 205.884.923 TL) tutarındaki ertelenmiş üretim giderleri; 249.521.695 TL (31 Aralık 2014: 200.624.439 TL) tutarında ertelenmiş üretim komisyonları ve 25.551.527 TL (31 Aralık 2014: 5.260.484 TL) tutarında peşin ödenmiş diğer giderlerden oluşmaktadır. Cari olmayan varlıklar içinde gösterilen 5.221.880 TL (31 Aralık 2014: 3.562.038 TL) tutarındaki gelecek yıllara ait giderlerin tamamı peşin ödenmiş giderlerden oluşmaktadır.

31 Aralık 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibarıyla ertelenmiş üretim komisyonlarının hareketi aşağıdaki gibidir:


Dönem başındaki ertelenmiş üretim komisyonları 200.624.439 190.775.088Dönem içinde tahakkuk eden aracılara komisyonlar 526.399.728 429.400.515Dönem içinde giderleşen komisyonlar (477.502.472) (419.551.164)Dönem sonu ertelenmiş üretim komisyonları (*) 249.521.695 200.624.439

(*) Reasürans komisyonları altında muhasebeleşen komisyon giderleri dahil edilmiştir.

Bireysel emeklilik

Yoktur.

18 Yatırım anlaşması yükümlülükleri

Yoktur.

19 Ticari ve diğer borçlar, ertelenmiş gelirler


Esas faaliyetlerden borçlar 339.189.344 302.045.983Finansal borçlar 210.669.647 --Diğer borçlar 60.481.800 47.561.333Ertelenmiş komisyon gelirleri (Not 10) 54.739.019 45.447.065Ödenecek vergi ve benzer diğer yükümlülükler 37.087.955 27.386.135Personele borçlar 92.190 --Toplam 702.259.955 422.440.516

Kısa vadeli 702.259.955 422.440.516Orta ve uzun vadeli -- --Toplam 702.259.955 422.440.516

31 Aralık 2015 tarihi itibarıyla 60.481.800 TL (31 Aralık 2014: 47.561.333 TL) tutarındaki diğer borçların 27.017.129 TL (31 Aralık 2014: 16.375.984 TL) tutarındaki kısmı tedavi giderlerine ilişkin SGK’ya yapılacak ödemelerden, 30.287.110 TL (31 Aralık 2014: 28.268.772 TL) tutarındaki kısmı Tarsim ve DASK’a olan borçlar ile dışarıdan sağlanan fayda ve hizmetler için yapılacak olan ödemelerden ve 3.177.561 TL (31 Aralık 2014: 2.916.577 TL) tutarındaki kısmı alınan depozito ve teminatlardan oluşmaktadır.


257




Şirket’in 31 Aralık 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibarıyla, esas faaliyetlerden borçlar hesabının detayı aşağıdaki gibidir:


Reasürans şirketlerine borçlar (Not 10) 188.370.605 188.610.275Acente, broker ve aracılara borçlar 37.795.326 30.052.668Sigortacılık faaliyetlerinden borçlar 226.165.931 218.662.943

Diğer esas faaliyetlerden borçlar 108.657.638 76.105.907Sigorta ve reasürans şirketlerinden alınan depolar (Not 10) 4.365.775 7.277.133Esas faaliyetlerden borçlar 339.189.344 302.045.983

Hesaplanan kurumlar vergisi ve peşin ödenen vergiler aşağıdaki tabloda detaylandırılmıştır:


Peşin ödenen vergiler 24.168.626 22.930.452Hesaplanan kurumlar vergisi karşılığı (1.769.959) (21.081.960)Cari dönem vergi varlığı/(yükümlülüğü), net 22.398.667 1.848.492

Cari ve gelecek dönemlerde yararlanılacak yatırım indiriminin toplam tutarı

Yoktur.

20 Finansal borçlar

Şirket’in 31 Aralık 2015 tarihi itibarıyla repo işlemlerinden kaynaklanan 210.669.647 TL finansal borcu bulunmaktadır (31 Aralık 2014: Yoktur).

21 Ertelenmiş vergiler

31 Aralık 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibarıyla, ertelenmiş vergi varlık ve yükümlülüklerini doğuran kalemler aşağıdaki gibidir:

31 Aralık 2015 31 Aralık 2014Ertelenmiş vergi

varlığı/(yükümlülüğü)Ertelenmiş vergi

varlığı/(yükümlülüğü)

Diğer karşılıklar 5.375.706 3.588.669Dengeleme karşılığı 12.101.836 8.907.829Devam eden riskler karşılığı 1.297.043 8.075.869Kıdem tazminatı ve kullanılmayan izin karşılıkları 3.091.670 2.812.254Rücu alacakları karşılığı 1.661.036 1.535.413Amortisman TMS düzeltme farkları (2.460.037) (2.192.013)Alacak ve borçların iskontolanması (56.576) (88.941)Finansal varlıklar değerleme farkları (1.746.888) (1.547.916)Gelir yazılan 3. şahıs rücu alacakları (3.147.915) (965.401)Gayrimenkul değerlemesi (2.886.550) (1.235.850)Ertelenmiş vergi varlığı, net 13.229.325 18.889.913

Şirket’in 31 Aralık 2015 tarihi itibarıyla indirilebilir mali zararı bulunmamaktadır (31 Aralık 2014: Yoktur).

258






Ertelenmiş vergi varlığı hareket tablosu:


1 Ocak itibarıyla 18.889.913 16.191.701Ertelenmiş vergi geliri/(gideri) (Not 35) (6.509.894) 7.396.097Özkaynak altında gösterilen ertelenmiş vergi geliri/(gideri) (Not 15) 849.306 (4.697.885)Ertelenmiş vergi aktifi 13.229.325 18.889.913

22 Emeklilik sosyal yardım yükümlülükleri

8 Mayıs 2008 tarih 26870 sayılı Resmi Gazetede yayımlanan 5754 sayılı “Sosyal Sigortalar ve Genel Sağlık Sigortası Kanunu ile Bazı Kanun ve Kanun Hükmünde Kararnamelerde Değişiklik Yapılmasına Dair Kanun” ile banka sandıklarının iştirakçileri ve aylık veya gelir bağlanmış olanlar ve bunların hak sahiplerinin herhangi bir işleme gerek kalmaksızın ilgili maddenin yayımı tarihinden itibaren üç yıl içinde Sosyal Güvenlik Kurumuna devredilmesi ve bu Kanun kapsamına alınması, üç yıllık devir süresinin Bakanlar Kurulu kararı ile en fazla iki yıl uzatılabileceği hüküm altına alınmış ve son olarak 08.05.2015 tarihine kadar uzatılmıştı.

23.04.2015 tarih ve 29335 sayılı Resmi Gazete’de yayımlanan 6645 Sayılı Kanunun 51’inci maddesi ile, Banka ve Sigorta Sandıklarının SGK’ya devri ile ilgili 5510 Sayılı Kanunun Geçici 20’nci maddesinin birinci fıkrası değiştirilerek; “506 sayılı Kanunun geçici 20’nci maddesi kapsamındaki bankalar, sigorta ve reasürans şirketleri, ticaret odaları, sanayi odaları, borsalar veya bunların teşkil ettikleri birlikler personeli için kurulmuş bulunan sandıkların iştirakçileri ile aylık veya gelir bağlanmış olanlar ile bunların hak sahiplerinin Sosyal Güvenlik Kurumuna devir tarihini belirlemeye Bakanlar Kurulu yetkilidir. Devir tarihi itibarıyla sandık iştirakçileri bu Kanunun 4’üncü maddesinin birinci fıkrasının (a) bendi kapsamında sigortalı sayılırlar.” şeklini almıştır.

Bu düzenleme uyarınca, 506 sayılı Kanunun geçici 20’nci maddesi kapsamındaki bankalar, sigorta ve reasürans şirketleri, ticaret odaları, sanayi odaları, borsalar veya bunların teşkil ettikleri birlikler personeli için kurulmuş bulunan sandıkların iştirakçileri ile aylık veya gelir bağlanmış olanlar ile bunların hak sahipleri 08 Mayıs 2015 tarihine kadar Sosyal Güvenlik Kurumuna devredilmesi gerekmekte iken; devir tarihini belirleme yetkisi Bakanlar kuruluna verilmiş olup, bu suretle sandıkların devri bilinmeyen bir tarihe ertelenmiştir.

23 Diğer yükümlülükler ve masraf karşılıkları

31 Aralık 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibarıyla, diğer riskler için ayrılan karşılıkların detayı aşağıdaki gibidir:


Kıdem tazminatı karşılığı 15.244.930 12.628.115İzin karşılığı 1.492.709 1.433.153Diğer risklere ilişkin karşılıklar 16.737.639 14.061.268


Güvence hesabı karşılığı 9.759.024 7.182.519Acente ödül karşılıkları 9.125.000 3.356.650Personel prim karşılığı 8.500.000 7.000.000Vergi tarhiyat karşılığı (Not 42), (Not 47) 3.084.516 15.489.301Eşel komisyonu gider karşılığı (Not 10) 2.237.886 1.576.728Fatura tahakkukları 370.234 --Gelecek aylara ait diğer gelirler ve gider tahakkukları 33.076.660 34.605.198


259




Kıdem tazminatı karşılığının dönem içindeki hareketi aşağıdaki gibidir:


Dönem başı kıdem tazminatı karşılığı 12.628.115 11.720.142Faiz maliyeti (Not 47) 1.288.802 1.196.136Hizmet maliyeti (Not 47) 1.085.271 930.599Dönem içindeki ödemeler (Not 47) (1.060.945) (436.838)Aktüeryal fark (Not 15) 1.303.687 (781.924)Dönem sonu kıdem tazminatı karşılığı 15.244.930 12.628.115

24 Net sigorta prim geliri

Hayat dışı dallar itibarıyla net sigorta prim gelirleri ilişikteki gelir tablosunda detaylandırılmıştır.

25 Aidat (ücret) gelirleri

Yoktur.

26 Yatırım gelirleri


27 Finansal varlıkların net tahakkuk gelirleri


28 Gerçeğe uygun değer farkı kâr veya zarara yansıtılan aktifler


29 Sigorta hak ve talepleri

31 Aralık 2015 31 Aralık 2014Ödenen hasarlar, reasürör payı düşülmüş olarak 1.685.031.386 1.412.362.272Kazanılmamış primler karşılığında değişim, reasürör payı düşülmüş olarak 292.297.301 62.089.748Muallak tazminatlar karşılığında değişim, reasürör payı düşülmüş olarak 371.719.441 325.716.789Dengeleme karşılığındaki değişim 20.995.851 15.970.036Devam eden riskler karşılığında değişim, reasürör payı düşülmüş olarak (33.894.132) 27.260.973Toplam 2.336.149.847 1.843.399.818

30 Yatırım sözleşmeleri hakları

Yoktur.

31 Zaruri diğer giderler

Giderlerin Şirket içindeki niteliklerine veya işlevlerine dayanan gruplama aşağıda 32 - Gider çeşitleri notunda verilmiştir.

260






32 Gider çeşitleri

31 Aralık 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihlerinde sona eren hesap dönemlerine ilişkin faaliyet giderlerinin detayı aşağıdaki gibidir:


Komisyon giderleri 434.055.605 385.141.391Dönem içinde tahakkuk eden aracılara komisyonlar 481.698.669 390.315.759Ertelenmiş üretim komisyonlarındaki değişim (47.643.064) (5.174.368)

Çalışanlara sağlanan fayda giderleri (Not 33) 113.296.033 104.693.751Yönetim giderleri 82.642.008 69.230.043Reklam ve pazarlama giderleri 19.727.757 13.987.613Dışarıdan sağlanan fayda ve hizmetler 9.858.726 8.250.751Reasürörlerden kazanılan komisyon gelirleri (54.256.056) (58.617.320)

Dönem içerisinde reasürörlerden tahakkuk eden komisyon gelirleri (62.301.577) (60.026.011)Ertelenmiş komisyon gelirlerindeki değişim 8.045.521 1.408.691

Toplam 605.324.073 522.686.229

33 Çalışanlara sağlanan fayda giderleri


Maaş, ücretler ve tazminatlar 84.272.162 76.090.749SSK İşveren payı 19.392.154 15.758.608Diğer 9.631.717 12.844.394Toplam 113.296.033 104.693.751

34 Finansal maliyetler

Dönemin tüm finansman giderleri yukarıda 4.2 - Finansal riskin yönetimi notunda gösterilmiştir. Üretim maliyetine veya sabit varlıkların maliyetine verilen finansman gideri bulunmamaktadır. Finansal giderlerin tamamı gelir tablosuna yansıtılmaktadır.

35 Gelir vergileri

Finansal tablolarda gösterilen gelir vergisi giderlerini oluşturan kalemler aşağıdaki gibidir:

31 Aralık 2015 31 Aralık 2014Kurumlar vergisi karşılık gideri:Hesaplanan kurumlar vergisi karşılığı (1.769.959) (21.081.960)Ertelenmiş vergi geliri/gideri:İndirilebilir/vergilendirilebilir geçici farkların oluşmasından ve kapanmasından kaynaklanan vergi geliri/(gideri) (6.509.894) 7.396.097Toplam vergi gideri (8.279.853) (13.685.863)


261




31 Aralık 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihlerinde sona eren hesap dönemlerinde, Şirket’in finansal tablolarında oluşan vergi öncesi faaliyet kârı üzerinden yasal vergi oranı ile hesaplanan gelir vergisi karşılığı ile Şirket’in etkin vergi oranı ile hesaplanan fiili gelir vergisi karşılığı arasındaki mutabakatı aşağıdaki tabloda detaylandırılmıştır:

31 Aralık 2015 31 Aralık 2014Vergi öncesi olağan kâr 83.262.659 Vergi oranı (%) 90.200.393 Vergi oranı (%)Yasal vergi oranına göre gelir vergisi karşılığı 16.652.532 20,00 18.040.079 20,00Vergi istisnasına tabi gelirler (9.642.616) (11,58) (4.426.282) (4,91)Kanunen kabul edilmeyen giderler 1.269.937 1,53 72.066 0,08Gelir tablosuna yansıyan toplam vergi gideri 8.279.853 9,94 13.685.863 15,17

36 Net kur değişim gelirleri


37 Hisse başına kazanç

Hisse başına kazanç Şirket’in dönem net kârının, dönemin ağırlıklı ortalama hisse senedi sayısına bölünmesi ile hesaplanmıştır.


Hesap dönemi itibarıyla kâr/(zarar) 74.982.806 76.514.530Ağırlık ortalama hisse senedi sayısı 50.000.000.000 50.000.000.000Hisse başına kazanç/(kayıp) (TL) 0,0015 0,0015

38 Hisse başı kâr payı

Hissedarlara 2015 yılı içinde 1 TL nominal değerli hisse başına brüt 0,042 kuruş nakit temettü (toplam nakit temettü 21.000.000 TL) ödenmiştir (31 Aralık 2014: Yoktur.).

39 Faaliyetlerden yaratılan nakit

Esas faaliyetlerden kaynaklanan nakit akımları ilişikteki nakit akış tablolarında gösterilmiştir.

40 Hisse senedine dönüştürülebilir tahvil

Yoktur.

41 Paraya çevrilebilir imtiyazlı hisse senetleri

Yoktur.

262






42 Riskler

Şirket faaliyetleri gereği sigorta sözleşmelerinden kaynaklanan çok sayıda hukuki anlaşmazlıklar ve tazminat davaları ile karşı karşıyadır. Bu davalar muallak tazminat karşılığı ayrılmak suretiyle konsolide finansal tablolara yansıtılmaktadır.

31 Aralık 2015 tarihi itibarıyla, Şirket aleyhine açılmış bütün davaların toplam tutarı 925.745.000 TL’dir (31 Aralık 2014: 1.040.392.000 TL). Şirket aleyhine açılmış davalar için teminat tutarı ölçüsünde muallak hasar karşılığı ayrılmıştır.

31 Aralık 2015 tarihi itibarıyla, Şirket tarafından üçüncü kişiler aleyhine açılmış davaların toplam tutarı 233.643.000 TL’dir (31 Aralık 2014: 194.259.000 TL).

Anadolu Anonim Türk Sigorta Şirketi tarafından Türk Ticaret Kanunu ve Medeni Kanun hükümleri uyarınca kurulmuş olan “Anadolu Anonim Türk Sigorta Şirketi Mensupları Dayanışma Vakfı”na Vakıf senedi ve ilgili mevzuat çerçevesinde Şirket yükümlülüklerini yerine getirmek üzere yapılan ödemelerle ilgili olarak Vergi Denetim Kurulu müfettişleri tarafından bir inceleme yapılmıştır. Bu inceleme sonucunda söz konusu yükümlülük tutarlarının ücret esasında vergilendirilmesi ve dolayısıyla gelir vergisi stopajına ve damga vergisine tabi tutulması gerektiği iddiasıyla 2007, 2008, 2009, 2010 ve 2011 dönemleri için vergi inceleme raporu düzenlenmiştir.

Anayasa Mahkemesi’nin 21 Şubat 2015 tarih ve 29274 sayılı Resmi Gazete’de yayımlanan 12 Kasım 2014 tarihli kararı çerçevesinde 2007 ve 2008 dönemlerine ilişkin tüm davalarla ilgili olarak nihai hukuki sürecin Şirket lehine sonuçlanması beklendiğinden, tesis edilmiş olan toplam 12.768.684 TL tutarındaki karşılık çözülmüştür. Aralık 2013 ve sonrası dönemler için ayrılan karşılıkların durumu ise devam eden hukuki sürecin gelişimine göre bilahare değerlendirilecek olup, bu hususla ilgili olarak cari dönemde 3.084.516 TL (31 Aralık 2014: 15.489.301 TL) tutarında karşılık ayrılmıştır. Ayrıca Şirket yukarıdaki açıklama paralelinde ilgili vergi incelemesine istinaden ödediği toplam 4.229.629 TL (31 Aralık 2014: Yoktur) tutarı geri alacağı ihtimaliyle cari dönem içerisinde gelir tahakkuku olarak muhasebeleştirmiştir.

Maliye Bakanlığı Vergi Denetim Kurulu tarafından yürütülen inceleme sonucunda sovtaj işlemlerinin banka ve sigorta muameleleri vergisine tabi tutulmadığı gerekçesi ile Şirket’e 2009 yılı için 2,1 milyon TL vergi aslı, 3,1 milyon TL vergi ziyaı cezası 26 Aralık 2014 tarihinde tebliğ edilmiştir, 6 Şubat 2015 tarihinde aynı konuya istinaden 2010, 2011 ve 2012 dönemleri için de 10 milyon TL vergi aslı, 15 milyon TL vergi cezası ilave olarak tebliğ edilmiştir. Şirket uygulamasının mevzuata uygun olduğu düşünmekte olduğundan finansal tablolarda herhangi bir karşılık ayrılmamıştır.

43 Taahhütler

Şirket’in faaliyetleri gereği hayat dışı sigorta branşlarında vermiş olduğu teminatların detayı Not 17’de gösterilmiştir.

Genel müdürlük ve bölge ofislerinin kullanımı için kiralanmış gayrimenkuller ile pazarlama ve satış ekibine tahsis edilen kiralık araçlar için faaliyet kiralaması çerçevesinde ödenecek asgari kira ödemelerinin toplamı aşağıdadır:

31 Aralık 2015 31 Aralık 20141 yıldan az 3.392.007 7.517.871Bir yıldan fazla beş yıldan az 1.918.527 3.476.491Ödenecek asgari kira ödemelerinin toplamı 5.310.534 10.994.362

44 İşletme birleşmeleri

Yoktur.


263




45 İlişkili taraflarla işlemler

Şirket’in hakim ortağı Türkiye İş Bankası Anonim Şirketi Grubu ile bağlı olduğu gruplar ve bu grupların iştirak ve bağlı ortaklıkları bu konsolide finansal tablolar açısından ilişkili kuruluş olarak tanımlanmıştır.

31 Aralık 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihleri itibarıyla, ilişkili kuruluş bakiyeleri aşağıdaki gibidir:


İş Bankası - bankalar mevduatı 914.658.774 533.547.278Bankalar 914.658.774 533.547.278

İş Gayrimenkul Yatırım Ortaklığı A.Ş.’nin ihraç ettiği tahviller (Not 11) 14.749.064 14.713.703İş Finansal Kiralama A.Ş.’nin ihraç ettiği tahviller (Not 11) 5.046.154 5.078.714İş Faktoring A.Ş.’nin ihraç ettiği tahviller (Not 11) 5.522.064 --Türkiye Sınai Kalkınma Bankası’nın ihraç ettiği tahviller (Not 11) 5.843.739 --İş Portföy Yönetimi A.Ş.’nin kurucusu olduğu yatırım fonları (Not 11) 126.444.095 155.566.186İşbank AG’ın kurucusu olduğu yatırım fonları (Not 11) 11.206.804 12.320.065Finansal varlıklar 168.811.920 187.678.668

Türkiye İş Bankası A.Ş. - Banka kanalı ile yazılan poliçelerden olan prim alacakları 106.339.774 91.802.800Şişecam Sigorta Aracılık Hiz. A.Ş. kanalı ile yazılan poliçelerden olan prim alacakları 5.621.566 2.924.252Trakya Cam Sanayii A.Ş. 47.472 167.971Milli Reasürans T.A.Ş. 40.850 1.416Anadolu Hayat - prim alacakları 586.490 490.293Esas faaliyetlerden alacaklar 112.636.152 95.386.732

Milli Reasürans T.A.Ş.-reasürans faaliyetleri ile ilgili olan borçlar 9.387.546 11.953.520Türkiye İş Bankası A.Ş. - ödenecek komisyonlar 9.603.965 7.082.553Şişecam Sigorta Aracılık Hizmetleri A.Ş. - ödenecek komisyonlar 349.731 23.437Esas faaliyetlerden borçlar 19.341.242 19.059.510

İlişkili kuruluşlardan olan alacaklar için teminat alınmamıştır.

Ortaklar ve iştiraklerden alacaklar nedeniyle ayrılan şüpheli alacak karşılığı tutarı ve bunların borçları bulunmamaktadır.

Ortaklar ve iştirakler lehine verilen garanti, taahhüt, kefalet, avans, ciro gibi yükümlülükler bulunmamaktadır.

264






Şirket, 2015 yılı içinde ilişkili kuruluşlar poliçeleri için 53.855.115 TL prim (31 Aralık 2014: 59.098.301 TL) tahakkuk ettirmiştir. 31 Aralık 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihlerinde sona eren hesap dönemlerinde ilişkili kuruluşlarla gerçekleştirilen diğer işlemler aşağıdaki gibidir:


İş Bankası - Banka kanalı ile yazılan primler 410.699.700 328.891.626Şişecam Sigorta Aracılık Hizmetleri A.Ş. kanalı ile yazılan primler 17.600.899 41.316.107Anadolu Hayat - yazılan primler 2.805.903 2.214.450Milli Reasürans T.A.Ş. 510.277 440.421Yazılan primler 431.616.779 372.862.604

Milli Reasürans T.A.Ş. (105.383.566) (93.328.833)Reasüröre devredilen primler (105.383.566) (93.328.833)

İş Bankası - mevduat faiz gelirleri 61.509.302 55.732.060İş Portföy Yönetimi- yatırım fonu satış geliri 1.784.202 9.488.742İş Bankası - tahvil satış/itfa geliri 599.000 11.828.210İş Gayrimenkul Yatırım Ortaklığı-tahvil satış/itfa geliri 1.545.076 560.304İş Finansal Kiralama-tahvil satış/itfa geliri 896.366 --İş Yatırım Menkul Değerler-tahvil satış/itfa geliri 864.204 --Yatırım gelirleri 67.198.150 77.609.316

Türkiye İş Bankası A.Ş. - tahakkuk eden komisyon gideri (54.279.283) (39.896.267)Şişecam Sigorta Aracılık Hizmetleri A.Ş. - tahakkuk eden komisyon gideri (3.520.602) (8.674.189)Milli Reasürans T.A.Ş.- tahakkuk eden komisyon geliri 23.600.904 21.497.125Faaliyet gelirleri/(giderleri), net (34.198.981) (27.073.331)

Anadolu Hayat ve Emeklilik A.Ş. - kira gelirleri 170.435 163.212Diğer gelirler 170.435 163.212

İş Merkezleri Yönetim ve İşletim A.Ş. - bina hizmet gideri (3.212.713) (2.628.651)İş Portföy Yönetimi - yönetim komisyonu (690.905) (632.924)Anadolu Anonim Türk Sigorta Şirketi Memurları Emekli Sandığı Vakfı-kira gideri (2.790.764) (2.606.606)Diğer giderler (6.694.382) (5.868.1811)

46 Raporlama döneminden sonra ortaya çıkan olaylar

Raporlama döneminden sonra ortaya çıkan olaylar, 1.10 - Raporlama döneminden sonraki olaylar notunda sunulmuştur.


265




47 Diğer

Konsolide finansal tablolardaki “diğer” ibaresini taşıyan hesap kalemlerinden dahil olduğu grubun toplam tutarının %20’sini veya bilanço aktif toplamının %5’ini aşan kalemlerin ad ve tutarları

Yukarıdaki notlarda her notun kendi içerisinde gösterilmiştir.

“Diğer alacaklar” ile “Diğer kısa veya uzun vadeli borçlar” hesap kalemi içinde bulunan ve bilanço aktif toplamının yüzde birini aşan, personelden alacaklar ile personele borçlar tutarlarının ayrı ayrı toplamları

Yoktur.

Nazım hesaplarda takip edilen rücu alacaklarına ilişkin tutarlar

Yoktur.

Taşınmazlar üzerinde sahip olunan ayni haklar ve bunların değerleri

Yoktur.

Önceki döneme ilişkin gelir ve giderler ile önceki döneme ait gider ve zararların tutarlarını ve kaynakları gösteren açıklayıcı not

Yoktur.

31 Aralık 2015 ve 31 Aralık 2014 tarihlerinde sona eren hesap dönemleri itibarıyla reeskont ve karşılık giderlerinin detayı aşağıdaki gibidir:

Karşılık giderleri 31 Aralık 2015 31 Aralık 2014

İzin karşılık giderleri (Not 23) (59.556) (245.663)Kıdem tazminatı karşılık gideri (Not 23) (1.313.128) (1.689.897)Şüpheli alacak karşılığı gideri (Not 4.2) (37.726.711) (11.622.774)Vergi tarhiyat gider karşılığı (Not 23) (363.899) (7.873.752)Diğer karşılık gelirleri/(giderleri) 13.916.825 1.071.426Karşılıklar hesabı (25.546.469) (20.360.660)

Reeskont giderleri 31 Aralık 2015 31 Aralık 2014

Reeskont faiz gelirleri 18.199.693 12.636.796Reeskont faiz giderleri (16.741.102) (15.997.077)Reeskont hesabı 1.458.591 (3.360.281)

266


Diğer Hususlar ve Finansal TablolarMali Durum, Kârlılık ve Tazminat Ödeme Gücüne İlişkin Değerlendirme

Prim üretimi gelişimi

Anadolu Sigorta’nın 2015 yılındaki prim üretimi 3.610.674 bin TL olarak gerçekleşmiştir. Prim üretimi içinde en önemli paya sahip branşlar sırasıyla kara araçları sorumluluk, kara araçları, yangın ve doğal afetler ve hastalık-sağlık branşları olmuştur.

2015 yılında primin 731.405 bin TL’lik kısmı reasürans yoluyla devredilerek özellikle yangın, su araçları ve genel zararlar gibi tazminat ödemesinin yüksek olabildiği branşlarda konservasyonda kalan riskin önemli ölçüde azaltılması sağlanmıştır.

Tazminat ödeme gücü ve gelişimi

Hasar ödemelerini sigortalılara tam ve zamanında yapmayı görev edinen Anadolu Sigorta, 2015 yılı içinde de güçlü aktif yapısı ve dengeli likidite oranı ile bu hedefine ulaşmıştır. Yangın ve genel zararlar gibi büyük teminat verilen branşlarda yapılan reasürans anlaşmaları ile riskin büyük kısmı devredilmiş ve ödenen yüksek tutarlı tazminatlardan Şirket aktif yapısının etkilenmemesi sağlanmıştır.

2015 yılında 1.941.149 bin TL tazminat ödemesi gerçekleşmiştir. Ödenen tazminatın önemli kısmı sırasıyla kara araçları sorumluluk, kara araçları, hastalık-sağlık ile yangın ve doğal afetler branşlarında gerçekleşen hasarlarından kaynaklanmıştır. Hasar-prim oranı önceki yıla göre 3,9 puan artarak %81,6 olarak gerçekleşmiştir.

Kârlılık Değerlendirmesi

2015 yılında 65.576 bin TL tutarında brüt kâr gerçekleşirken, özsermaye kârlılık oranı ve aktif kârlılık oranları ise sırasıyla %5,3 ve %1,3 olarak gerçekleşmiştir.

Mali Durum, Kârlılık ve Tazminat Ödeme Gücüne İlişkin Değerlendirme

Toplam Prim Üretimi (bin TL)

13 14 15

2.74

9.70

4

3.00

4.83

0

3.61

0.67

4

Hasar Ödemeleri (bin TL)

13 14 15

1.24

9.19

9

1.55

3.19

7

1.94

1.14

9

Konservasyon Payı (bin TL)

13 14 15

1.14

6.96

6

1.41

2.36

2

1.68

5.03

1

Hasar Prim Oranı (%)

13 14 15

73,7 77

,7 81,6

Brüt Kâr/Zarar(bin TL)

13 14 15

67.4

62

92.7

82

65.5

76

Brüt Kâr-Zarar/Brüt Prim (%)

13 14 15

2,5

3,1

1,8


267

Aktif Gelişimi

2015 sonu itibariyle aktif toplamı bir önceki yıla göre %28,5 artış göstererek 4.887.545 bin TL’ye ulaşmıştır. Aktif toplamı içinde %61,1’lik payla en büyük kalemi oluşturan nakit ve nakit benzeri varlıklar ile finansal varlıklar toplamı bir önceki yıla göre %32,7 oranında artış göstererek 2.985.717 bin TL’ye ulaşmış ve bu hacmi ile sigortalılara muhtemel hasarlarının ödenebilmesi hususunda güven vermiştir.

Sermaye Gelişimi

Anadolu Sigorta’nın nominal sermayesi 2015 yıl sonu itibarıyla 500.000 bin TL olarak kaydedilmiştir.

Diğer Hususlar ve Finansal TablolarMali Bünyeye İlişkin Veriler

Mali Bünyeye İlişkin Veriler

Aktif Büyüklüğü(bin TL)

13 14 15

3.25

2.77

0

3.80

4.99

3

4.88

7.54

5

Ödenmiş Sermaye (bin TL)

13 14 15

500.

000

500.

000

500.

000

268


(Bin TL) 2015 2014 2013 2012 2011Brüt Primler 3.610.674 3.004.830 2.749.704 2.234.633 1.926.090Teknik Bölüm Dengesi 103.634 121.260 100.878 -72.500 -10.068Yatırım Gelirleri 368.013 258.928 186.213 154.411 150.280Yatırım Giderleri -382.414 -275.670 -187.216 -154.271 -141.443Diğer Gelir ve Gider -23.656 -11.736 -32.414 8.378 5.301Dönem Brüt Kârı ve Zararı 65.576 92.782 67.462 -63.981 4.069Vergi Karşılığı -1.770 -21.082 0 0 0Dönem Net Kârı veya Zararı 63.806 71.700 67.462 -63.981 4.069Özsermaye Toplamı 1.201.893 1.051.435 913.016 756.361 705.124Aktif Toplamı 4.887.545 3.804.993 3.252.770 2.498.198 2.209.016

Sermaye

Kayıtlı sermaye: 700.000.000 TLÖdenmiş sermaye: 500.000.000 TL

Hisse Bilgileri

Şirketimiz sermayesi her biri 1 Kuruş değerinde ve 1 oy hakkına sahip 50.000.000.000 paya bölünmüştür. Paylarımızın halka açıklık oranı %48’dir.

Borsa

Şirketimiz pay senetleri Borsa İstanbul’da Yıldız Pazar’da ANSGR kodu ile işlem görmekte olup BİST Kurumsal Yönetim, BİST Mali, BİST Sigorta, BİST Tüm, BİST Tüm-100, BİST Yıldız endekslerine dahildir.

Olağan Genel Kurul Toplantısı

Anadolu Anonim Türk Sigorta Şirketi’nin Yönetim Kurulunca alınan karar doğrultusunda, Şirket’in 2015 yılına ait Olağan Genel Kurul Toplantısı 24 Mart 2016 Perşembe günü saat 10:30’da Şirket Genel Müdürlük adresinde yapılacaktır.

Yatırımcı İlişkileri Birimi

Rüzgarlıbahçe Mahallesi Kavak Sokak No: 31 Kavacık 34805 İSTANBULTel: 0850 744 0 744E-posta: [email protected] adresi: http://www.anadolusigorta.com.tr/tr/yatirimci-iliskileri

Diğer Hususlar ve Finansal TablolarRapor Dönemi Dahil Beş Yıllık Döneme İlişkin Özet Finansal BilgilerPay Sahiplerimize İlişkin Bilgiler

Rapor Dönemi Dahil Beş Yıllık Döneme İlişkin Özet Finansal Bilgiler

Pay Sahiplerimize İlişkin Bilgiler

Anadolu Sigorta Web Sitesi Yatırımcı İlişkileri Sayfası

Produced by TayburnTel: (90 212) 227 04 36

www.tayburnkurumsal.com

Genel Müdürlük

Adres: Rüzgarlıbahçe Mah. Kavak Sok. No: 31 34805 Kavacık/İSTANBULTel: 0850 744 0 744Faks: 0850 744 0 745E-posta: [email protected]

www.anadolusigorta.com.tr

dijital sigortacılık - anadolu sigorta 12 2015... · 1 nad sigrta aaliyet aoru 2015 kurumsal...

Documents