tema de cercetare mdrp
DESCRIPTION
Modele de decizie risc si prognozaTRANSCRIPT
-
Tem de cercetare
Cota unic n Romnia
Masterand : Mare M. Nicoleta Alina
Facultatea de tiine Aplicate
MDRP, An I
2014
-
TEM DE CERCETARE
1
Cuprins:
Capitolul 1: Adoptarea cotei unice de impozitare n Romnia ................................................ 2
1.1 Motivele introducerii cotei unice n Romnia...................................................................... 3
1.2 Opiunile Romniei.............................................................................................................. 5
1.3 Avantajele cotei unice.......................................................................................................... 7
1.4 Caracteristicile cotei unice de impozitare.......................................................................... 10
Capitolul 2: Studiu de caz....................................................................................................... 14
2.1 Model de regresie liniar multipl..................................................................................... 14
2.2 Testul Student.................................................................................................................... 20
2.3 Testul Durbin Watson..................................................................................................... 25
2.4 Testul Breuch Godfrey................................................................................................... 26
Bibliografie............................................................................................................................. 28
-
TEM DE CERCETARE
2
Capitolul 1
Adoptarea cotei unice de impozitare n Romnia
Cota unic d impozitar a fost lansat d ctr doi spcialiti n conomi amricani,
Hall i Rabushka, la ncputul anilor 80, dzvoltnd o id lansat iniial d ctr Milton
Fridman. st important d rmarcat faptul c propunra lor s-a justificat, n opinia lor,
printr-o trstur particular a sistmului d tax amrican xistnt: (...) faptul ocant ca mai
mult d jumtat din vnituril din afacri nu sunt dclarat1. Din acst motiv i susinau
faptul c acasta cota unic nu va fi mai ndrapt dct sistmul actual d tax din cauza
vaziunii fiscal d amploar. Dsigur, vaziuna fiscal st o ralitat n toat luma; cu
toat acsta, Hall i Rabushka nu au vnit cu prob concludnt n susinra afirmaii lor.
Ci doi spcialiti amricani propunau nlocuira sistmului fiscal progrsiv, car
sufr d scpri i dducri, cu o singur cota uniform pntru toat vnituril, aplicat o
singur dat - cota unic. Cu toat acsta, cota unic (...) st progrsiv acolo und
contaz mai mult: pntru sraci 2, n snsul c st nsoit d o scutir (xcptar) pntru
vnituril mai mici d un anumit prag. D fapt, acasta nsamn c sunt dou fluri d tax:
0, pntru toat vnituril pn la un prag3, i o alt rat4 pntru toat cllalt vnituri.
xcptara populaii cl mai srac d la impozitar st probabil un compromis pntru a s
accpta ca c autorii rcunosc c rprzint (...) un avantaj xtraordinar pntru lita
conomic5. ntr-un scnariu nutru privind impactul asupra vniturilor bugtar, xist
nvingtori i nvini n urma introducrii coti unic; dac ci mai sraci sunt xcptai, iar
ci mai bogai sunt cu siguran avantajai, povara fiscal s mut asupra clasi d mijloc.
1 Hall, R.. si A.Rabushka (2007), Th Flat Tax, updatd rvisd dition, Hoovr Prss, pp.142
2 Hall, R.. si A.Rabushka, Th Rout to a Progrssiv Flat Tax, Cato Journal vol.5, no.2, 1985, pp.466
3 Pragul propus pntru Statl Unit st d 22.500 USD anual.
4 i au propus o rata d 19%.
5 Hall, R.. si A.Rabushka, op.cit., 2007, pp.152
-
TEM DE CERCETARE
3
Conform calcullor autorilor, povara fiscal va fi mai mar pntru prsoanl cu un
vnit plasat ntr 30 000 USD i 90 000 USD anual. Totui, i nu au ncrcat s calculz nici
un indicator d ingalitat.
Cota unic nu a fost aplicat la scar larg n Statl Unit (acasta a fost introdus n
as stat fdral), dar a dvnit din c n c mai atractiv n uropa d st. stonia a fost
primul stat car a introdus acast cota unic n 1994, fiind urmat d cllalt dou stat
baltic, dup car Rusia n 2001, Srbia n 2003, Rpublica Slovaca i Ucraina n 2004,
Romnia i Gorgia n 2005. O part dintr stat au mninut impozit difrit p vnit i p
profit, n acst mod cota unic rfrindu-s n cl mai mult cazuri doar la impozitul p
vnit; acsta variaz ntr 12% n Ucraina, 33% n Lituania i chiar 37,5% n Islanda. Cu
xcpia Gorgii i Ltonii introducra coti unic a fost asociat cu o crtr a
dducrilor prsonal. n 2007 mai mult stat au hotrt introducra coti unic, ntr car:
Macdonia, Muntngru, Mongolia, Kyrgystan, Kazakhstan, urmat n 2008 d Albania i
Bulgaria (cu o rat d 10%) i d asmna d Rpublic Cha. La nivlul anului 2008, 24 d
stat au cota unic6, dintr car i Irak - un xmplu d cum a fost xportata ida coti unic
naint d a fi fost tstat.
1.1. Motivl introducrii coti unic n Romnia
Rducra vaziunii fiscal i crtra vniturilor la bugtul d stat, stimulara
ntrprindrilor s fac mai mult profit i s ralizz noi invstiii, crara d locuri d munc
mai bin pltit sunt ctva dintr principall motiv car au stat la baza introducrii coti
unic d impozitar d 16 la sut d ctr Guvrn.
Dup mai muli ani n car inflaia a fost la cot xtrm d ridicat, majoritata
companiilor din Romnia ajunssr s fi dcapitalizat. Unl nu au tiut cum s fac
managmntul financiar i au ajuns n falimnt sau nc sunt ntr-o situai financiar foart
proast.
6 Conform Cntrului pntru Librtat si Prospritat (Statl Unit)
-
TEM DE CERCETARE
4
Pntru c intnia ra s s rlansz conomia, s s fac mai mult invstiii,
s s ajut acst ntrprindri s prospr, au considrat ca o diminuar a nivlului d
fiscalitat pntru ntrprindri st absolut ncsar. D aca, prin analizl car s-au fcut i
constatnd, d fapt, ct st rata ral d colctar a profitului i-au dat sama c xist i o
bun doza d vaziun fiscal. Acsta a fost motivul pntru car a fost introdus cota la 16 la
sut.7
Un al doila motiv pntru car s-a introdus cota unic st acla c s-a dorit
stimulara ntrprindrilor s fac mai mult profit - unl s s rcapitalizz sau toat s s
capitalizz mai bin - ca c st n intrsul conomii, al Guvrnului i al rii, doarc
acti bani s duc n invstiii car craz mai mult locuri d munc.8
Crtra volumului d afacri s-a transformat ntotdauna n locuri d munc mai
numroas, mai bin pltit, car sunt n avantajul ctanului i al Guvrnului i trbui s
fi stimulat acast activitat, pntru c st vital pntru oric tar s crz locuri d munc
i mai als ntr-o ar c Romnia, und avm nvoi d crara d locuri d munc bin
pltit, car s ncap s diminuz acast tndin d migrai a fori d munc ctr ril
din vstul uropi.
P d alt part, pntru c xist un nivl nalt d fiscalitat n ca c privt
fora d munc, un alt motiv car a stat la baza introducrii coti unic a fost impozitara
vniturilor, rspctiv ncsitata d a scoat locuril d munc la suprafa.
Pn n 2006 Romnia a avut o tndin, car, din fricir, s-a invrsat, d crtr a
pii fori d munc gri sau la ngru. n 2005 pst 230.000 d locuri d munca au fost
nrgistrat. Din pcat, nu xista o statistic clar car s fac difrna ntr locuril d
munc nou crat i locuril d munc car au fost oficial nrgistrat. Sigur c acst lucru s-a
rflctat ntr-o crtr importanta a vniturilor bugtar p difrit capitol, inclusiv la
7 Dasclu, ., (2006) Sistmul bugtar n Romnia, ditura Didactic i Pdagogic, Bucurti, p. 152
8 Anglscu, C. Socol C., Socol A.G. (2009) Politici conomic, ditura conomic, Bucurti, p. 231
-
TEM DE CERCETARE
5
contribuii social, acasta st o dovad c msur a fost corct i c a avut impactul
scontat.9
Ctva lmnt car rflct influnta coti unic. n 2005 la capitolul vnituri
la bugtul gnral consolidat s-a nrgistrat o crtr nominal d 17,7 la sut, rspctiv 8 la
sut n trmni rali fa d anul antrior. n priml cinci luni din 2006 crtra vniturilor
la bugtul gnral consolidat, comparativ cu prioada similar a anului trcut, st d 21,8 la
sut. Colctril din contribuiil la asigurril social au crscut n 2005 cu 19,4 la sut, iar
vnituril la bugt colctat din impozit indirct au crscut, d asmna, cu 25 la sut.
Cota unic a avut o influn i asupra invstiiilor strin, car n 2005 s-au ridicat la pst
5,2 miliard uro.10
1.2. Opiunil Romnii
n sns rstrns, cota unic (flat tax) nsamn o impozitar proporional a vniturilor
prsoanlor fizic i a profiturilor. Un caz particular st cnd cl dou ra d impozitar
sunt gal. Un argumnt n favoara acsti situaii st vitara distorsiunii indus d
fiscalizara difrniat a clor doi factori d produci, munca i capitalul. Cota unic st
przntat ca altrnativ la impozitara progrsiv, car nsamn c rata marginal d
impozitar crt p msur c crt baza d impozitar. Cu xcpia Gorgii, nicio alt ar
nu a adoptat cota unic n sns rstrns. n toat cllalt ri xist o dducr prsonal d
baz, ca c nsamn c impozitul nu st supus uni cot unic d impozitar, ci la dou
cot, dintr car prima st gal cu zro. Ca urmar, impozitara vniturilor nu st
proporional, ci uor progrsiv, chiar i n cazul aa-numiti cot unic. n sns mai larg -
cl rinut n acst articol - prin cota unic s nlg impozitara proporional a vnitului
9 Anglscu, C. Socol C., Socol A.G. (2009) op.cit., p. 233
10 Iacob, D., (2007) Politica fiscal i crtra conomic (cu rfrir la Romnia), Tz d doctorat, Bucurti, p. 105
-
TEM DE CERCETARE
6
impozabil. n cl c urmaz, vor fi przntat caractristicil principal al rformlor
fiscal din ril car au adoptat cota unic.11
Romnia a nlocuit impozitara progrsiv a vnitului prsoanlor fizic (procntl
fiind ntr 18% i 40%) cu o cot unic d 16%, combinat cu o dducr prsonal
dgrsiv. n conscin, n cazul Romnii, impozitara st uor progrsiv. Impozitul p
profit a fost rdus i l, d la 25% la 16%. Dividndl au fost impozitat n 2005 la 10%, un
nivl mai rdus dct cotl impozitului p vnit, iar din 2006, cota st d 16%. Acst lucru
rprzint o dubl impozitar a factorului capital - fapt vitat d rform slovac - ca c
ridic nivlul d impozitar pntru un invstitor individual la 29,44%, dac firma distribui
ntrgul profit sub form d dividnd. n 2005-2006, Romnia a ocupat locul doi n
clasamntul rformatorilor ntocmit d Banca Mondial i publicat n raportul Doing Businss
din 2007, ca c a fost o continuar i o mbuntir a programlor d rform iniiat n
2004, cnd Romnia a fost clasat p locul opt d ctr acai organizai. Cl mai mult
rform au vizat consolidara conomii d pia, prin simplificara i acclrara
procdurilor administrativ. Toat acsta au amliorat smnificativ poziia Romnii n
clasamntul Doing Businss, d la locul 71 la 49.12
Conform Ordonani d Urgn 138/2008 pntru modificara i compltara Lgii nr.
571/2003 privind Codul fiscal, cota d impozit p profit car s aplic asupra profitului
impozabil st d 16%, cu xcpiil prvzut d lg. n ca c privt impozitul p vnit,
conform acliai ordonan, cota d impozit pntru dtrminara impozitului p vnituril
din activiti indpndnt, salarii, cdara folosini bunurilor, pnsii, activiti agricol,
prmii, alt surs st d 16% aplicat asupra vnitului impozabil corspunztor ficri surs
din catgoria rspctiv. Fac xcpi d la prvdril przntat mai sus cotl d impozit
prvzut n catgoriil d vnituri din invstiii i din jocuri d noroc.13
11 Motanu, T., Cataram, D., u, L., Cmpanu, ., (2005) Politici fiscal i bugtar uropn, ditura Univrsitaria, Bucurti, p. 71
12 Anglscu, C. Socol C., Socol A.G. (2009) op.cit., p. 234
13 Prda, . L., (2007) Politici fiscal n procsul intgrrii n Uniuna uropan, Tz d doctorat, Bucurti, p. 40
-
TEM DE CERCETARE
7
1.3. Avantajl coti unic
La ncputul anului 2005, Romnia a adoptat cota unic rdus d impozitar a
vniturilor prsoanlor fizic i a profiturilor agnilor conomici al cri nivl st d 16%.
Totui, dup cum am prcizat i antrior n lucrar, Romnia nu st singura ar uropan
car a adoptat o astfl d msur d politic fiscal.
Acast orintar din parta multor ri spr cota unic d impunr st dtrminat
d avantajl p car l ofr. Acst avantaj sunt przntat n litratura d spcialitat ca
fiind urmtoarl:14
stimulaz nclinaia ctr munc i invstiii;
rduc costuril administraii fiscal, prin simplificara procdurilor d
vidn i control, simplificar dtrminat d absna globalizrii vniturilor
la sfritul anului, impozitul, fiind, n cl mai mult cazuri, unic i final;
poat contribui la crtra vniturilor bugtar prin crtra bazi impozabil
(vezi. curba Laffr n capitolul 2);
rduc vaziuna fiscal, prin scdra costului d oportunitat al uni astfl d
activiti;
contribui la crtra atractivitii mdiului conomic, cu impact pozitiv n
atragra invstiiilor strin;
limin o mar part din dducri i xonrri, lsnd librtat contribuabilului
d a-i dirija vnituril n raport cu nvoil prsonal i nu cu procupara d
rducr a sarcinii fiscal, putnd contribui p acast cal la crtra
ficini alocrii rsurslor;
rspct anumit principii d chitat fiscal, prin dducra d baz sau
vnitul minim garantat, car ofr scutir d impozit pntru prsoanl cu
vnituri rdus;
14
Prda, . L., (2007) op.cit., p. 42
-
TEM DE CERCETARE
8
rduc prsiunil anumitor grupuri d intrs n favoara unor rgimuri fiscal
prfrnial.
n acst punct, considrm c trbui fcut distincia ntr avantajl proprii uni cot
unic d impozitar i cl caractristic rducrii impozitlor n gnral, fi l proporional
sau progrsiv. Din acst punct d vdr, apar vidnt faptul c o part din avantajl
numrat sunt valabil i n cazul rducrii nivlului actual al impozitlor progrsiv. Cota
unic nu nsamn numaidct cot rdus, di d cl mai mult ori, a st stabilit la
nivluri sczut, tocmai pntru a nu-i afcta ngativ p ci cu vnituril cl mai mici (vzi
tab. nr. 1). Singura xcpi notabil o constitui Lituania, car ar o cot unic d 33 %,
considrat d muli ca fiind ridicat15. Nivlul ridicat al coti unic poat produc fct
contrar clor mnionat. S n gndim doar la prsoanl slab calificat, cu vnituri rdus,
c trisc din alocaii social (n gnral nimpozabil), car odat angajat n cmpul muncii,
vor trbui s pltasc un impozit gal cu o trim din vnituril ctigat. st foart
probabil ca astfl d prsoan s nu aib nici un stimulnt ctr munca ntr-un cadru oficial,
prfrnd statutul actual i optnd pntru compltara vniturilor n zon conomii
subtran.
n acst contxt, considrm c, pntru a analiz riguroas, trbui sparat fctl
proprii al coti unic d cl valabil n gnral cnd ar loc o rducr a prsiunii fiscal.
Astfl, n ca c privt nclinaia ctr munc i invstiii acasta crt i atunci cnd ar
loc o rducr a impozitlor progrsiv, doar c, n cazul coti unic, absna progrsivitii
impunrii dup un anumit nivl al vniturilor, nu pnalizaz ntr-o manir din c n c mai
accntuat procupara d a munci mai mult. Ajuni n acst punct, s impun atnii
constatara c o cot unic nu nsamn numaidct impozit proporional, cum d mult
ori xist tndina d a s considra. D altfl, n practica fiscal, dac n raportm la
vnituril prsonal brut (i nu la cl impozabil) nu avm d a fac cu impozit
proporional, chiar dac vnituril sunt impozitat cu o singur cot. n majoritata cazurilor
n car funcionaz cota unic st vorba d o coxistn a progrsivitii impunrii pn la
un anumit prag d vnituri, dincolo d car intrvin proporionalitata. Mai mult,
progrsivitata impunrii scad p msur c vnituril crsc pn la nivlul d la car s
transform n proporionalitat. Cu alt cuvint, cota unic ofr progrsivitat fr a inhiba
15
*** Th cas for flat taxs - Th conomist, April 16th 2005, p. 64;
-
TEM DE CERCETARE
9
nclinaia ctr munc a prsoanlor c dja nrgistrau un nivl ridicat al vniturilor. Cota
unic d impunr dtrmin xistna unor impozit proporional doar n situaia n car nu
xist nici un fl d dducri sau xonrri, ca c n practic st puin probabil a s
ntmpla.16
n ca c privt rducra costurilor administraii fiscal, acasta st strns lgat
d liminara dducrilor, car gnraz raportri mai puin numroas i mai puin
complx ctr organl fiscal. D asmna, nu trbui pirdut din vdr faptul c, cu ct
sistmul d impunr st mai complx, prmind dducri, rducri i xonrri divrs, cu
att procupara contribuabililor d a s folosi d acsta, unori chiar la limita lgalitii,
st mai mar, antrnnd i o amplificar a forturilor organlor fiscal d a idntifica i
corcta astfl d tndin. D xmplu, n SUA, costuril IRS (Intrnal Rvnu Srvic)
pntru colctara a 100 USD din tax i impozit sunt d 52 d cni, n timp c n Frana sunt
d 1,44 USD17. Chiar dac sunt mai puin numroas, dducril nu pot fi liminat intgral,
din simplul motiv al ncsitii asigurrii chitii fiscal (vnitul minim nimpozabil), iar o
analiz mai atnt a procdurilor d impunr rlv faptul c obligativitata raportrilor
financiar, la sfritul anului, din parta contribuabililor nu st nlturat n totalitat. Actia
trbui s dpun la organl fiscal documnt car s atst drptul la dducri, pntru
fctuara rgularizrilor anual.
n acst contxt, avantajl proprii coti unic d impozitar pot fi sinttizat astfl:18
simplificara sistmului fiscal astfl nct acsta s fi p nlsul
contribuabililor, mai als din punctul d vdr al ndplinirii obligaiilor d
raportar i vidnir, cu fct n planul rducrii costurilor d administrar
i a vaziunii fiscal;
crtra bazi d impunr prin liminara anumitor dducri i scutiri,
concomitnt cu slbira prsiunilor divrslor grupuri d intrs n favoara
16
Anglscu, C. Socol C., Socol A.G. (2009) op.cit., p. 236 17
Prda, . L., (2007) op.cit., p. 44
18 Anglscu, C. Socol C., Socol A.G. (2009) op.cit., p. 239
-
TEM DE CERCETARE
10
unor tratamnt fiscal prfrnial, c poat gnra vnituri mai mari pntru
bugtl public;
crtra stimulntlor pntru munc i invstiii ntr-o msur mai mar dct
n cazul cotlor progrsiv, mai als pntru prsoanl cu vnituri ridicat.
1.4. Caractristicil coti unic d impozitar
Caractristicil coti unic pot fi przntat sinttic astfl:
1. Cota unic rspund p dplin critriilor d chitat n domniul fiscal.
Opiuna pntru impozitara n cota unic a vniturilor prsoanlor fizic
constitui una dintr modalitil prin car s poat aciona asupra fluxurilor din conomi i
asigur rglara sistmului fiscal. Acsta ar o ficin mai mar n rglara ingalitilor
dintr difrit catgorii d prsoan car obin aclai vnit din surs difrit.
2. Cota unic limin dubla impunr a conomiilor i a invstiiilor.
Avnd n vdr c forml d vnit sunt taxat n mod gal i numai o singur
dat, oamnii sunt libri s alag oric invstii p car o considr profitabil, astfl nct,
prin intrmdiul instrumntlor fiscal, conomia poat funciona la potnial maxim.
3. Cota unic va crt vnituril ncasat la bugtul d stat.
Prin aplicara sistmului progrsiv d impozitar n Romnia, n prioad
antrioar dati d 1.01.2005, s-a ajuns ca impozitara s aps foart tar un numr mic d
salarii mdii i mari, sistmul subxploatnd alt surs. Apra din acst motiv o discrpan
vidnt d sarcin fiscal, nclcndu-s principiul chitii orizontal: i anum, c la
acai sum trbui s s pltasc aclai impozit, indifrnt d sursa vnitului.19
4. Cota unic vin n sprijinul i clor cu vnituri rdus printr-un sistm d dducri
foart ficint.
19
Prda, . L., (2007) op.cit., p. 46
-
TEM DE CERCETARE
11
5. Cota unic rduc vaziuna fiscal, prin micorara costului d oportunitat al
vitrii achitrii impozitlor la bugtul d stat.
n condiiil n car sistmul fiscal st unul simplu i ficint, fctul
psihologic p car l ar rducra coti d impozitar fac ca oamnii s procdz la
achitara datoriilor fa d stat n mod rapid i corct. Actia nu mai sunt tntai d cutara
unor mtod complicat car s l facilitz micorara bazi impozabil, n principal
doarc costul acstor activiti s poat ridica n unl cazuri pst cota d impozit car
trbui pltit. Sistmul d impozitar progrsiv a salariilor a crat prmis putrnic pntru
mutara vniturilor p canal mai puin taxat. n acst condiii proporia salariilor mici a
crscut, iar a clor mdii-mari a sczut, ntr-o prioad d crtr conomic, fapt car
conduc la concluzia c st foart probabil ca o part din vnituri s fi fost transfrat p alt
canal cu o impunr mai rdus. 20
6. Cota unic rduc chltuilil d administrar fiscal
Administraia public va chltui mai puini bani cu monitorizara i auditara
sistmului d vrm c impozitul st unic i s calculaz mult mai clar i mai concis. n
sistmul impozitrii progrsiv, statul ava tot mai puin d adunat d la contribuabili n urma
procdurii d globalizar i tot mai mult d dat napoi.
7. Cota unic ofr contribuabililor mai mult control asupra banilor i rduc
implicara autoritilor n gstionara surplusului ficri prsoan
Prin aplicara coti unic oamnii sunt stimulai s muncasc mai mult,
doarc numai o mic part din ctigul lor intr n possia statului. Astfl, difrna car l
rmn poat fi gstionat dup bunul plac al ficruia, acast librtat punnd accnt p
dzvoltara propritii privat i a sctorului privat din conomi, mai dgrab dct p
sctorul public, n car statul iniiaz program i politici prin car vin n sprijinul
ctnilor.
20
Ibidm
-
TEM DE CERCETARE
12
8. Cota unic rduc timpul i numrul formularlor car trbui compltat pntru
achitara obligaii fa d stat.
n acst sns, cota unic aduc dou bnficii:21
a) P d-o part, ofr o mai mar transparn sistmului fiscal, ntruct asigur cu
uurin posibilitata oricrui contribuabil s i calculz mrima obligaiilor fiscal i s
nlag ntrg mcanismul d impunr fr a mai ava nclariti cu privir la modul d
calcul i la suml p car l datoraz.
b) P d alt part, crt randamntul impozitlor ca urmar a rducrii chltuililor
cu stabilira i ncasara acstora datorit simplitii sistmului.
Totodat, pltitorii d tax i impozit i rduc chltuilil privind consilira
financiar i ndrumara ncsar n sistmul cotlor progrsiv, iar spcialitii n fiscalitat
i pot orinta aria d activitat ctr zon mult mai productiv. n sistmul d impozitar al
coti unic nu s mai fac risip d for d munc i st nlturat birocraia costisitoar
car craz cu uurin confuzii.
9. Cota unic dzvolt un mdiu foart atractiv pntru invstitori, comptiia privind
nivlul impozitlor rprzint un bnficiu al globalizrii.
ntr-o conomi global n car fora d munc i capitalul s mic n dplin
librtat dincolo d granil naional al oricrui stat, stul d politici fiscal adoptat d
ficar ar rprzint un instrumnt important folosit n atragra rsurslor intrnaional
limitat.
Przntat sinttic, caractristicil coti unic sunt:22
Rduc ingalitata (acai rat d impozitar pntru toi);
Rduc vaziuna fiscal;
21
Prda, . L., (2007) op.cit., p. 47 22
Anglscu, C. Socol C., Socol A.G. (2009) op.cit., p. 250
-
TEM DE CERCETARE
13
Ofr stimulnt pntru ci c dorsc s conomisasc i s invstasc;
limin toat tipuril d xcpii i scutiri d la plata taxlor;
Favorizaz prsoanl bogat n dtrimntul clor srac;
Favorizaz invstiiil n aciuni (obinra d dividnd), doarc profituril
sunt impozitat o singur dat
-
TEM DE CERCETARE
14
Capitolul 2
Studiu de caz
Pentru redarea modelului de regresie liniar multipl am utilizat date referitoare la
Romnia, ntre anii 1990 i 2009 despre impozitele indirecte totale, accize, TVA i Indicele
Preului de Consum, implementnd astfel datele extrase n Eviews. Anul de baz ales este
2000. Valorile preluate sunt cele din tabelul de mai jos, fiind exprimate n milioane lire
sterline.
Anul Impozite
indirecte totale
Accize TVA IPC
1990 61.096 19.871 34.136 76.8
1991 66.466 21.660 37.523 82.6
1992 70.361 22.501 41.031 86.1
1993 72.591 24.267 41.762 88.3
1994 78.338 26.457 44.690 90
1995 85.507 28.167 47.539 92.4
1996 91.537 30.174 51.692 94.7
1997 96.637 31.866 54.475 96.4
1998 102.478 34.487 57.003 97.9
1999 109.161 36.471 61.415 99.2
2000 112.874 37.271 64.302 100
2001 115.007 36.597 67.051 101.2
2002 120.246 37.284 71.154 102.5
2003 127.731 38.081 77.308 103.9
2004 133.748,5 39.458,45 81.735,42 105.3
2005 135.366,6 39.289,65 83.537,46 107.5
2006 142.036,1 46.196,13 79.359,44 110
2007 155.309,3 50.612,33 87.678,99 112.5
2008 157.470,4 52.747,27 89.749,5 114
-
TEM DE CERCETARE
15
2009 158.690,2 56.894,63 92642,8 117,2
Surs: www.eurostat.com
Site-ul Institutului Naional de Statistic, INS.
Specificarea unui model econometric presupune, de asemenea, alegerea unei funcii
matematice f x cu ajutorul creia poate fi descris legtura dintre variabile. n cazul unui
model unifactorial, procedeul cel mai des folosit l constituie reprezentarea grafic a celor
dou iruri de valori cu ajutorul corelogramei.
Forma modelului de regresie liniar multipl este:
ttttt eIPCTVAaccizetotindp ***__Im 321 ; t=1,2,,T, unde T=20.
Semnificaia indicatorilor necunoscui pe care-i calculeaz pachetul de programe
EViews este urmtoarea:
60000
80000
100000
120000
140000
160000
10000 20000 30000 40000 50000 60000
ACCIZE
IMPO
ZIT
E_I
ND
IREC
TE
70
80
90
100
110
120
10000 20000 30000 40000 50000 60000
ACCIZE
IPC
0
200000
400000
600000
800000
1000000
10000 20000 30000 40000 50000 60000
ACCIZE
TVA
-
TEM DE CERCETARE
16
, pp probabilitatea asociat parametrului , respectiv , . O valoare ct mai
apropiat de zero a acestei probabiliti va indica o semnificaie ridicat a parametrului
respectiv, n caz contrar, aceasta confirmnd, mpreun cu testul t, faptul c parametrul
respectiv este nesemnificativ.
2
cR = coeficientul de deteminare corectat sau ajustat. Acesta este utilizat n vederea
evidenierii numrului de variabile factoriale cuprinse n model, precum i a numrului de
observaii pe baza crora au fost estimai parametrii modelului. n cazul unui model
multifactorial acesta va nregistra valori inferioare coeficientului de deteminaie. Expresia
acestui indicator este urmtoarea:
L= logaritmul funciei de verosimilitate (presupunnd c erorile sunt normal
distribuite), funcie ce este determinat innd seama de valorile estimate ale parametrilor.
Relaia de calcul a acestui indicator, utilizat de ctre pachetul de programe EViews, este
urmtoarea:
n
unL
t
2ln2ln1
2
unde: 2tu suma ptratelor erorilor;
k = numrul variabilelor exogene;
n = numrul de observaii.
Acest indicator este utilizat n vederea elaborrii unor teste statistice destinate
depistrii variabilelor omise dintr-un model econometric, precum i a unor teste destinate
depistrii variabilelor redundante dintr-un model econometric, ca, de exemplu, testul LR sau
raportul verosimilitilor (Likelihood Ratio).
y = media variabilei dependente sau endogene, avnd urmtoarea relaie de calcul:
22 111 Rkn
nRc
-
TEM DE CERCETARE
17
n
y
y
n
i
i 1
ys = abaterea medie ptratic (standard) corespunztoare variabilei dependente, a crei
relaie de calcul este urmtoarea:
1
1
2
n
yy
s
n
i
i
y
AIC = criteriul Akaike este utilizat n cazul comparrii a dou sau mai multe modele
econometrice. Relaia de calcul a acestuia, utilizat de ctre pachetul de programe EViews,
este urmtoarea:
n
k
n
LAIC
22
Regula de decizie utilizat n cazul aplicrii acestui test este aceea potrivit creia este
ales acel model econometric pentru care s-a obinut valoarea cea mai mic corespunztoare
acestui indicator.
SC = criteriul Schwartz este, de asemenea, utilizat pentru a compara dou sau mai
multe modele econometrice. Relaia de calcul a acestuia, utilizat de ctre pachetul de
programe EViews, este urmtoarea:
n
nk
n
LSC
ln2
i n acest caz, este ales acel model econometric pentru care s-a obinut valoarea cea
mai mic corespunztoare acestui indicator.
p(F) = probabilitatea asociat statisticii F. O valoare ct mai apropiat de zero a
acestei probabiliti va indica o semnificaie ridicat a rezultatelor estimrii, respectiv a
modelului.
- dispersia variabilei reziduale
-
TEM DE CERCETARE
18
1
2
2
kn
yys
ii
unde: k = numrul variabilelor exogene.
- abaterile medii ptratice ale celor doi estimatori:
2
22
1
xx
x
nss
i
2
2
xx
ss
i
- raportul de corelaie:
1
1
1
2
20
1
2
20
1
2
20
1
2
20
1
2
20
1
2
2
ns
yy
yy
yy
yy
yy
RRy
i
ii
i
i
i
ii
i
i
i
i
- variabila Durbin-Watson, d:
20
1
2
20
2
2
1
i
i
i
ii
d
n urma estimrii parametrilor n Eviews, s-a obinut ecuaia:
LS IMPOZITE_INDIRECTE=C(1)+C(2)*ACCIZE+C(3)*TVA+C(4)*IPC
IMPOZITE_INDIRECTE=C(1)+C(2)*ACCIZE+C(3)*TVA+C(4)*IPC
IMPOZITE_INDIRECTE=3387.048759+1.336466883*ACCIZE+1.023796151*TVA-
56.29175601*IPC
Rezultatele obinute sunt sintetizate n tabelul urmtor:
-
TEM DE CERCETARE
19
Estimation Command:
=====================
LS IMPOZITE_INDIRECTE=C(1)+C(2)*ACCIZE+C(3)*TVA+C(4)*IPC
Estimation Equation:
=====================
IMPOZITE_INDIRECTE=C(1)+C(2)*ACCIZE+C(3)*TVA+C(4)*IPC
Substituted Coefficients:
=====================
IMPOZITE_INDIRECTE=3387.048759+1.336466883*ACCIZE+1.023796151*TVA-
56.29175601*IPC.
Implementnd n Eviews datele iniiale i estimnd parametrii modelului de regresie prin
metoda OLS se obin urmtoarele rezultate:
Dependent Variable: IMPOZITE_INDIRECTE
Method: Least Squares
Date: 03/01/13 Time: 06:04
Sample(adjusted): 1990 2009
Included observations: 19 after adjusting endpoints
IMPOZITE_INDIRECTE=C(1)+C(2)*ACCIZE+C(3)*TVA+C(4)
*IPC
Coefficien
t
Std. Error t-Statistic Prob.
C(1) 3387.049 7414.856 0.456792 0.6544
C(2) 1.336467 0.101767 13.13258 0.0000
C(3) 1.023796 0.050505 20.27103 0.0000
C(4) -56.29176 118.9345 -0.473300 0.6428
R-squared 0.999260 Mean dependent var 107050.6
Adjusted R-squared 0.999113 S.D. dependent var 30059.36
S.E. of regression 895.4656 Akaike info criterion 16.61723
-
TEM DE CERCETARE
20
Sum squared resid 12027880 Schwarz criterion 16.81606
Log likelihood -153.8637 Durbin-Watson stat 1.532864
Din tabelul de Output generat de Eviews, observm estimaiile coeficienilor, erorile
lor standard, valoarea statisticii t, precum i valoarea p corespunztoare.
Testul student
Avem ipotezele :
Ipoteza nul, 0H : = 0 sau t = 0, t = 1,2,3
Ipoteza alternativ, 1H : 0 sau t 0, t = 1,2,3
Astfel coeficientul accizelor din modelul de regresie este 1
= 1.3364, eroarea
standard )( 1
SE = 0,10, iar statistica 1t = 13.13, calculat astfel: ErrorStd
tCoefficien
SEt
.)(
1
11
;
valoarea p (p value) = 0.0000, care ne arat c volumul accizelor n cadrul impozitelor
indirecte totale este un factor important.
Coeficientul TVA-ului este 2 1.0237, eroarea standard )(SE 0.05, iar statistica
2t = 20.27. Valoarea probabilitii este i aici 0.0000, deci TVA-ul este o component
semnificativ pentru impozitele indirecte totale din modelul de regresie estimat.
Coeficientul IPC-ului este 3 -56,291, eroarea standard )( 3SE 118,93, iar
statistica 3t -0,47. Probabilitatea pentru acest indicator este ns 0.64, care depete pragul
de 0.05. nsa testul student ( testul t) are asociat o p-value apropiat i anume de 0,65, deci
putem afirma, asumndu-ne un risc de 65% c eroarea pe care o facem prin respingerea
ipotezei nule este mare, prin urmare putem s acceptm 0H , deci IPC-ul nu influeneaz
semnificativ impozitele indirecte totale.
-
TEM DE CERCETARE
21
Coeficientul termenului liber n modelul de regresie este
=3387,049, eroarea
standard )(
SE =7414,856, statistica t exprimat prin
t = 0,45, avnd valoarea probabilitii
p de 0.65. Dei el depete probabilitatea de 0.05, aplicnd testul t putem afirma c ne
asumm un risc de 65% ca valoarea lui s fie 0 i deci acceptm ipoteza nul, acceptnd
faptul c i termenul liber nu este semnificativ pentru modelul de regresie multipl ales.
Raportul de determinaie ( 2R ) arat care este procentul prin care este explicat influena
factorilor semnificativi. El se calculeaz ca: SPAT
e
SPAT
SPARR t
2
2 1
Se utilizeaz n
aprecierea calitii modelului. Acesta nu poate lua dect valori ncadrate n intervalul [0,1].
Cu ct valorile sunt mai apropiate de valoarea 1, cu att modelul este mai bun. Valoarea pe
care o ia aici este de 0.999260 i astfel putem afirma c modelul de regresie este bun.
Aproximativ 99.92% din totalul impozitelor indirecte totale sunt explicate prin intermediul
modelului de regresie liniar multipl ales.
S.E. of regression este urmtorul indicator din tabelul nostru, calculat astfel:
4Re
2
n
rgressionSEof
i, unde r reprezint reziduurile;
2
ir = Sum Square Resid, pe
care l gsim anterior n tabelul de Output. Astfel SE of Regression= 4656,89520
12027880 .
Tabelul urmtor red valoarea reziduurilor n anii observai:
Obs Residual
1990 8556.62
1991 2441.55
1992 -190.236
1993 -4067.17
1994 -4326.80
1995 -3442.69
1996 -4004.77
1997 -4115.59
-
TEM DE CERCETARE
22
1998 -4678.79
1999 -3052.63
2000 -1774.55
2001 -314.539
2002 1941.25
2003 6147.58
2004 7930.89
2005 6557.98
2006 -1636.83
2007 946.553
2008 -2524.48
2009 -393.346
IPCTVAaccizettoindp t ***__Im 321
.*291,56*0237.1*3364.1049,3387__Im tttt IPCTVAaccizettoindp
Tabelul anterior conine valoarea reziduurilor pentru fiecare dintre cele 20 observaii calculate
conform formulei .__Im__Im ttt ttoindptotindpr
-6000
-4000
-2000
0
2000
4000
6000
8000
10000
90 92 94 96 98 00 02 04 06 08
IMPOZITE_INDIRECTE Residuals
-
TEM DE CERCETARE
23
Graficele care explic valorile reziduurilor au fost i ele extrase din Eviews dup cum
urmeaz: primul grafic prezint valorile pe care le iau reziduurile calculate, lund ca interval
(-6000; 6000), iar cel de-al doilea arat i graficele dup care au fost calculate reziduurile
adic att graficul Impozitelor indirecte totale n valoare nominal luat din tabelul surs,
reprezentat de linia roie (Actual) ct i graficul Impozitelor indirecte totale luate ca valoare
ajustat, reprezentat de linia verde (Fitted). Linia albastr, fiind deci graficul reziduurilor este
reprezentat tocmai de difierena dintre celelalte dou valori prezentate anterior.
Observm n cel de-a doilea i al treilea grafic c valorile nominale i cele ajustate sunt
aproape egale, de aceea liniile din graficul al doilea aproape se suprapun rezultnd deci valori
mici ale reziduurilor acestora.
-5000
0
5000
1000040000
80000
120000
160000
200000
90 92 94 96 98 00 02 04 06 08
Residual Actual Fitted
-
TEM DE CERCETARE
24
Obs Actual Fitted Residual Residual Plot
1990 61096.0 52539.4 8556.62 | . | . *|
1991 66466.0 64024.4 2441.55 | . | * . |
1992 70361.0 70551.2 -190.236 | . * . |
1993 72591.0 76658.2 -4067.17 | .* | . |
1994 78338.0 82664.8 -4326.80 | .* | . |
1995 85507.0 88949.7 -3442.69 | . * | . |
1996 91537.0 95541.8 -4004.77 | .* | . |
1997 96637.0 100753. -4115.59 | .* | . |
1998 102478. 107157. -4678.79 | * | . |
1999 109161. 112214. -3052.63 | . * | . |
2000 112874. 114649. -1774.55 | . * | . |
2001 115007. 115322. -314.539 | . * . |
2002 120246. 118305. 1941.25 | . | * . |
2003 127731. 121583. 6147.58 | . | . * |
2004 133748. 125818. 7930.89 | . | . * |
2005 135367. 128809. 6557.98 | . | . * |
2006 142036. 143673. -1636.83 | . * | . |
2007 155309. 154363. 946.553 | . |* . |
2008 157470. 159995. -2524.48 | . * | . |
2009 158690. 159084. -393.346 | . *| . |
Testul F se utilizeaz pentru a testa validitatea modelului n ansamblul su.
El se calculeaz ca raport ntre variaia explicat pe baza regresiei i variaia neexplicat de
regresie fiecare dintre acestea fiind la rndul lor mprite la gradele lor de libertate. Formula
de calcul arat astfel:
)1/()(
/)(2
2
kTyy
kyyF
ii
i
, cu k = numrul de variabile pentru
model, aici 3 iar T = numrul de observaii, adic 20.
-
TEM DE CERCETARE
25
Analiznd datele din modelul nostru se observ c avem F = 7288.15 i o probabilitate de
0.00000. Prin urmare, putem s acceptm c n ansamblu modelul de regresie liniar multipl
studiat este bun.
Testul Durbin Watson
Analiza autocorelrii de ordinul I
- 0),cov( 1 tt ee
Pentru ecuaia de regresie analizat:
ttttt eIPCTVAaccizetotindp ***__Im 321 ;
autocorelarea de ordin I a erorilor se exprim prin relaia: ttt vee 1 pentru t=2,...,T unde
tv ~N(0,
2
t ). Testul statistic DW folosete perechea de ipoteze:
0H : = 0 (ipoteza nul); 1H : 0 (ipoteza alternativ).
Statistica DW este tabelat, valorile ei depinznd de nivelul de semnificaie precizat,
de numrul de observaii din eantion i de numrul variabilelor de influen din modelul de
regresie. Aceasta, pentru un nivel de semnificaie precizat, are dou valori critice ce se obin
din tabelele DW, 1d i 2d .
Regiunile de respingere a ipotezei nule sunt definite astfel:
Dac )4,( 22 ddDW , nu exist autocorelare;
Dac ),0( 1dDW autocorelaie pozitiv a erorilor;
Dac )4,4( 1dDW autocorelaie negativ a erorilor;
Dac ns valoarea testului DW se afl n intervalele rmase ),( 21 dd sau )4,4( 12 dd testul
nu este concludent.
-
TEM DE CERCETARE
26
n modelul analizat , statistica DW= 1.53. Pentru un prag de semnificaie de 5%, un
numr de 20 observaii i patru variabile de influen valorile tabelate ale statisticii sunt: 1d
0.93 iar 2d 1,69. Valoarea obinut n model aparine intervalului ),( 21 dd deci nu ne putem
pronuna asupra autocorelrii perturbaiilor.
Testul Breuch-Godfrey
Analiza autocorelrii de ordin superior
Prin acest test se va analiza existena unei autocorelaii de ordinul k, k 1. Se
presupune c erorile modelului de regresie sunt date de ecuaia:
tktkttt veeee ...2211 , pentru t = k,...,T, iar tv ~N(0, 2
v )
Pentru a evalua statistic prezena unei autocorelaii de ordinul k, se vor utiliza
urmtoarele ipoteze statistice:
0H : 0...21 k ;
1H : 01 sau 02 sau ... 0s
Aplicnd acest test cu dou ntrzieri, n Eviews pentru modelul nostru de regresie se
obin rezultatele:
Breusch-Godfrey Serial Correlation LM Test:
F-statistic 16333.02 Probability 0.000000
Obs*R-squared 19.99143 Probability 0.000046
Test Equation:
Dependent Variable: RESID
Method: Least Squares
Date: 03/01/13 Time: 06:43
Presample missing value lagged residuals set to zero.
-
TEM DE CERCETARE
27
Variable Coefficien
t
Std. Error t-Statistic Prob.
C(1) 1.27E-10 4.47E-11 2.830515 0.0134
C(2) 9.85E-14 8.32E-16 118.3794 0.0000
C(3) -3.29E-14 3.45E-16 -95.38869 0.0000
C(4) -2.07E-13 7.32E-13 -0.282104 0.7820
RESID(-1) 0.009649 0.013203 0.730837 0.4769
RESID(-2) 0.024063 0.011612 2.072196 0.0572
R-squared 0.999572 Mean dependent var 0.000000
Adjusted R-squared 0.999419 S.D. dependent var 2.19E-10
S.E. of regression 5.28E-12 Akaike info criterion -
48.85169
Sum squared resid 3.91E-22 Schwarz criterion -
48.55297
Log likelihood 494.5169 Durbin-Watson stat 2.145422
Se observ c probabilitatea statisticii F este 0.0000, deci putem decide cu privire la
existena autocorelaiei de ordinul 2.
n urma analizei datelor introduse n acest model de regresie multipl, pentru mai bune
rezultate n privina homoscedasticitii, autocorelrii erorilor, sau normalitii modelului se
pot introduce mai multe observaii care s surprind legturile dintre ele.
Previziune
60000
80000
100000
120000
140000
160000
90 92 94 96 98 00 02 04 06 08 10 12
IMPOZITE_IF
Forecast: IMPOZITE_IF
Actual: IMPOZITE_INDIRECTE
Forecast sample: 1990 2012
Included observations: 20
Root Mean Squared Error 2.14E-10
Mean Absolute Error 1.54E-10
Mean Abs. Percent Error 1.33E-13
Theil Inequality Coefficient 9.38E-16
Bias Proportion 0.000000
Variance Proportion 0.181349
Covariance Proportion 125244277154651.515600
-
TEM DE CERCETARE
28
Bibliografie
1. Anglscu, C. Socol C., Socol A.G. Politici conomic, ditura conomic, Bucurti, 2009
2. Dasclu, ., Sistmul bugtar n Romnia, ditura Didactic i Pdagogic, Bucurti, 2006
3. Hall, R.. si A.Rabushka , Th Flat Tax, updatd rvisd dition, Hoovr Prss, 2007
4. Hall, R.. si A.Rabushka, Th Rout to a Progrssiv Flat Tax, Cato Journal vol.5, no.2,
1985
5. Motanu, T., Cataram, D., u, L., Cmpanu, ., Politici fiscal i bugtar uropn,
ditura Univrsitaria, Bucurti, 2005
6. Prda, . L., Politici fiscal n procsul intgrrii n Uniuna uropan, Tz d doctorat,
Bucurti, 2007
7. *** Th cas for flat taxs - Th conomist, April 16th 2005
8. *** www.bnr.ro
9. *** www.consiliulfiscal.ro
10. *** http://epp.eurostat.ec.europa.eu/
11. *** www.insse.ro
12. *** www.mfp.ro
13. *** www.worldbank.org
14. *** www.eurostat.com