Voeg een achtergrondfoto in door te klikken op het pictogram midden op de dia

Building the renewed cooperative bank

Growing a better

world together

Strategisch Framework

Growing a better world together

Excellente

klantfocus

IJzersterke

bank

Medewerkers

in hun kracht

10 Strategische Topprioriteiten

• 100% digitaal gemak

in alles

• Top klantadvies dichtbij

• Groei met innovatie

• Topprestaties

• Balans optimaal

• Uitvoering

buitengewoon goed

• Concrete

maatschappelijke

bijdrage

• Betrokken leden en

communities

• Geïnspireerde

medewerkers

• Eén Rabo cultuur

Betekenisvolle

coöperatie

Bankieren voor Nederland Banking for Food

Uitdagingen blijven

Hoofdstuk | Naam

Klimaat

Lage renteomgeving

Technologie

Wereldeconomie

Wet- en regelgeving

Grootste successen 2019

Excellente Klantfocus

2016 2017 2018 2019

Retail Corporate

NPS

82% online

actieve

corporate

klanten

Fundr

Groei

Krediet

portefeuille

45 Jaar

Foundation

Impact

BPD

Woningen

Initiatief

€45 mln

Coöperatief

Dividend

Grootste successen 2019

Betekenisvolle coöperatie

RepTrak

2016 2017 2018 2019

Rabobank Strong Reputation

Grootste successen 2019

IJzersterke bank

CET1

Poortwachter

financiële

systeem

Verkoop

niet-kern

activiteiten

afgerond

C/I ratio

verbeterd

2016 2017 2018 2019

CET1 Target

Grootste successen 2019

Medewerkers in hun kracht

Engagement Scan

Diversiteit &

Inclusiviteit

Agile

Working @

Scale

Meest

aantrekkelijke

bank voor

IT’ers

Q4 - 2017 Q2 - 2018 Q4 - 2018 Q2 - 2019 Q4 - 2019

Engagement Scan

Financiële resultaten

Kernactiviteiten groeien

Retail Nederland (€ mld) DLL leasing (€ mld)

Wholesale (€ mld) Rural (€ mld)

96

208 202

2013

275

2014

205

85 83

20182015

196

290

89

2016

193

87

2017

190

85

188

83

2019

304285 285 280 271

Other lendingMortgages

2326

2830 31

34 36

20172013 2014 2015 2016 2018 2019

28 30 33 36 34 38 40

32 3134 33 31

3337

20172013 20162014 2015

60

2018 2019

6167 69

6571

77

NL & Non F&AF&A

25

20172013 20192014

22

2015 2016 2018

27 28 2729

36

Transfer RNA F&A Portefeuille naar RAF

31

Sterke uitgangspositie om impact van toekomstige

regelgeving op te vangen

1 2 3 4

1,306

2016

1,158

20182017 2019

211

198201

206

Risicogewogen activa (RWA) (€ mld)

Wholesale funding gereduceerd en gediversificeerd

1 2 3 4

1,306

2016 20182017 2019

189

160

153 152

Wholesale funding (€ mld)

20172016 2018 2019

NPS

Senior

TLTRO

Covered

Green

Jaarlijkse uitgifte per producttype (€ mld)

16

13 1312

Stabiele rente winst

Rente winst (€ mln) en netto rentemarge (in % van gemiddelde balanstotaal)

8.835 8.843 8.559 8.483

1,41%

2019

1,30%

2016

1,39%

2017 2018

Rente winstNetto rentemarge (12-mnd gemiddelde)

1,39%

Corrigeren voor exceptional items maakt vergelijken

makkelijker

in € mln 2018 2019

Fair value items -115 -162

Verkoop RNA 0 342

Afwikkeling rentederivaten -52 -40

Herstructureringskosten -120 -93

Impairment Achmea 0 -300

Totale effect -287 -253

Inkomsten beïnvloed door afbouw niet-kernactiviteiten

Overige inkomsten (excl. Exceptional items)

Rente winstCommissie inkomsten

Exceptional items (Fair value items, sale RNA)

Onderliggende baten (€ mln)

8.559 8.483

1.931 1.989

1.645 1.233

-115

210

12.805 12.001 12.020 11.915

12.13512.31412.177

2016 2017 2018 2019

11.705

Kostenverlaging van 4% gerealiseerd

Onderliggende bedrijfslasten (€ mln)

4.868 4.821

2.406 2.161

7.115

2016 2017

172

2018

163

2019

8.5948.054

7.446

7.2747.5347.405 6.952

Exceptional items

Personeelskosten

Overige bedrijfslasten

Kredietverliezen op genormaliseerd niveau

1.033

310

-190

190

975

201920182015 2016 2017

-5 bps

7 bps

24 bps23 bps

5 bps

Netto winst lager door renteklimaat en kredietverliezen

997

991

2018

2.024

2017

1.027

2016

1.306

1.158

1.516 1.6981.212

2019

2.674

3.004

H2H1

Netto winst (€ mln)

2.203

Kapitaalpositie wederom versterkt

2016 20182017 2019

13,5%

15,5%

16,0%16,3%

Common Equity Tier 1 ratio

€1,3 mld

toegevoegd

aan eigen

vermogen

+0,3%-punt

in 2019

14%

Verwachte Basel IV impact verlaagd tot ~25-28%

Optimaliseringvan product enportfolio mix

Mogelijkhedenom assets te

verkopen

DataverbeteringHerprijzen bij

verlenging

~ 2/3 of total impact

Opties om impact verder te verkleinenBasel IV impact op RWA (voor mitigatie)

Initiële inschatting xx Overgebleven impact

30% - 35%

25% - 28%

Verbeterde efficiencyratio versterkt winstgevendheid

2016 20182017 2019

70,9% 71,3%

65,9%

63,8%

Efficiencyratio (incl toezichtsheffingen)

Kosten voor

regelgeving

& toezicht

Investering in

digitalisering

Structurele

kosten-

verlaging

Rabobank boekt €2,2 miljard nettowinst over 2019

Krediet

verliezen

23 bps

+ 18 bps

Kosten

- 4%

Efficiency

63,8%

- 2,1%-pnt

CET1-ratio

16,3%

+ 0,3%-pnt

Krediet-

verlening

+ €6 mld

Deposito’s

+ €11 mld

Return op

vermogen

5,3%

- 2%-pnt

Rabobank draagt bij aan transities

Hoofdstuk | Naam

Energie

Food & Agri

Woningmarkt

Zelfredzaamheid

Poortwachter

Voeg een achtergrondfoto in door te klikken op het pictogram midden op de dia

Building the renewed cooperative bank

Growing a better

world together