banking handout 1 05.2015

8/18/2019 Banking Handout 1 05.2015

1/9

29-May-15

1

S E M I I / 2 0 1 5

Banking

Creditul si rata dobanzii

Expresie a relatiilor de redistribuire si a celor deschimb

Valoarea actuala ce se transmite de catre creditorunui debitor, care se angajeaza sa o ramburseze, la odata viitoare, in conditiile specificate in contractul de

credit Intelegere contractuala in care imprumutatul

primeste o anumita valoare, in prezent, si accepta sao ramburseze imprumutatorului la o data viitoare.

Elemente ce definesc un rapoart de credit

Participantii la raportul de credit

Promisiunea de rambursare

Scadenta

Dobanda

Consemnarea si transferabilitatea


2/9

29-May-15

2

Formele creditului

Credit comercial Credit bancar

Credit de consum

Credit obligatar

Credit ipotecar

Creditul comercial

Acordat intre agentii economici

Vanzarea marfurilor cu amanarea platii

Contribuie la fluidizarea schimburilor

Este dependent de resursele de care dispune

vanzatorul, dar si de destinatia marfurilor vandute

Forme ale creditului comercial

Creditul cumparator

- plati in avans

- prefinantare a produselor ce urmeaza a fi achizitionate

Creditul vanzator


3/9

29-May-15

3

Creditul bancar

Creditorul– banca Mare flexibilitate

Mare diversitate: Destinatie

Solicitant

Analiza dosarului de credit Ratingul de credit / Scoring

Creditul de consum

Vanzarea cu plata in rate a unor bunuri de consum,direct la comerciant

Legatura stransa cu creditul bancar

DAE = dobanda anuala efectiva

DAE = rata dobanzii + comison de administrare +alte comisioane (analiza, gestiune) !!!

Creditul obligatar

Titluri tranzactionate prin intermediul BNR

Emise de administratia centrala

Certificare de trezorerie

Obligatiuni de stat (tranzactionate si la BVB)

Titluri tranzactionate la BVB

Obligatiuni municipale

Obligatiuni corporative


4/9

29-May-15

4

Titlurile de stat

Potrivit MF: ofertele de titluri de stat trebuie saacopere

Deficitul bugetar (finantat in proportii egale din resurse de pepiata interna si de pe piata externa)

Refinantarea titlurilor de stat scadente

Creditul obligatar

Obligatiuni corporative: BERD

BCR

BT

Obligatiuni Municipale

Alba Iulia Bistrita

Obligatiuni BERD


5/9

29-May-15

5

Obligatiuni Municipale

Creditul ipotecar / imobiliar

Caracteristici credit:

- Perioada de acordare: maxim 30 ani

- Moneda creditului: RON sau EUR

- dobanda: EURIBOR 3M + 6,5% (marja bancii) /ROBOR 6M + 4,5% (marja bancii)

- Avans: minimum 20% (pentru credite in lei) / 25%(pentru creditul in valuta) din pretul de achizitie alocuinteti/valoarea imobilului

- Suma maxima: 1.000.000 Ron / 250.000 Eur

Creditul si rata dobanzii

Rata dobanzii - masurarea ratei dobanzii

- rata dobanzii si factori de influenta

- structura ratei dobanzii in functie de risc si la termen

Una dintre cele mai urmarite variabile de pe piatafinanciara: - are consecinte importante asupra economiei in ansamblu

- influenteaza decizii precum:

partajarea veniturilor intre consum si economisire

achizitia unei locuinte

achizitia de obligatiuni de pe piata

realizarea oricarui alt plasament


6/9

29-May-15

6

Dobanda simpla / dobanda compusa

Diferente !!!

Daca avem “n” unitati monetare plasate sub formaunui depozit pe termen de 1 an se obtine:

n (principalul) + D (dobanda) = n (1+i) => dobanda simpla

Daca plasamentul se continua pe mai multi ani

N(1+i)t => dobanda compusa

Rata reala vs Rata nominala

Rata nominala a dobanzii nu tine cont de un factorimportant si anume inflatie

=> rata reala a dobanzii

Structura ratei dobanzii - risc

Structura ratei dobanzii din punct de vedere alriscului este data de elemente precum: Riscul de faliment

Lichiditate

Fiscalitate

O obligatiune emisa de o companie privata prezintarisc mai mare decat o obligatiune emisa de catre stat= prima de risc


7/9

29-May-15

7

Riscul atasat emitentului

Cresterea probabilitatii de faliment al emitentului =>cresterea primei de risc

Evaluarea riscului: Agentiile internationale de rating

Credit rating

Lichiditatea

Lichiditatea determina o parte importanta a primeide risc

Cu cat creste lichiditatea activului, rata dobanziiscade


8/9

29-May-15

8

Fiscalitatea

Rata dobanzii depinde si de fiscalitatea aplicata

dobanzii activului vizat In situatia in care dobanda aferenta unei oblligatiuni

este supusa impozitarii, rata dobanzii creste

Moneda in context international

Regim valutar optim: Curs valutar fix sau flexibil

Coordonarea politicilor monetare intre tari

Crearea zonelor monetare optime legate intre ele prin cursuri valutare flexibile

Moneda in context international


9/9

29-May-15

Functiile monedei in economie

Mijloc de schimb Etalon al valorii

Instrument de rezerva a valorii

Etalon al platilor amanate

De studiat (pt probleme)

RMO – rezervele minime obligatorii http://www.bnr.ro/Rezervele-minime-obligatorii--3330.aspx

ROBID – ROBOR http://www.bnr.ro/ROBID-ROBOR-5672.aspx

Reguli privind stabilirea Robid – Robor http://www.bnr.ro/Ratele-medii-ale-dobanzilor-pe-piata-

monetara-interbancara-5612.aspx
http://www.bnr.ro/Rezervele-minime-obligatorii--3330.aspxhttp://www.bnr.ro/ROBID-ROBOR-5672.aspxhttp://www.bnr.ro/Ratele-medii-ale-dobanzilor-pe-piata-monetara-interbancara-5612.aspxhttp://www.bnr.ro/Ratele-medii-ale-dobanzilor-pe-piata-monetara-interbancara-5612.aspxhttp://www.bnr.ro/Ratele-medii-ale-dobanzilor-pe-piata-monetara-interbancara-5612.aspxhttp://www.bnr.ro/Ratele-medii-ale-dobanzilor-pe-piata-monetara-interbancara-5612.aspxhttp://www.bnr.ro/Ratele-medii-ale-dobanzilor-pe-piata-monetara-interbancara-5612.aspxhttp://www.bnr.ro/Ratele-medii-ale-dobanzilor-pe-piata-monetara-interbancara-5612.aspxhttp://www.bnr.ro/Ratele-medii-ale-dobanzilor-pe-piata-monetara-interbancara-5612.aspxhttp://www.bnr.ro/Ratele-medii-ale-dobanzilor-pe-piata-monetara-interbancara-5612.aspxhttp://www.bnr.ro/Ratele-medii-ale-dobanzilor-pe-piata-monetara-interbancara-5612.aspxhttp://www.bnr.ro/Ratele-medii-ale-dobanzilor-pe-piata-monetara-interbancara-5612.aspxhttp://www.bnr.ro/Ratele-medii-ale-dobanzilor-pe-piata-monetara-interbancara-5612.aspxhttp://www.bnr.ro/Ratele-medii-ale-dobanzilor-pe-piata-monetara-interbancara-5612.aspxhttp://www.bnr.ro/Ratele-medii-ale-dobanzilor-pe-piata-monetara-interbancara-5612.aspxhttp://www.bnr.ro/Ratele-medii-ale-dobanzilor-pe-piata-monetara-interbancara-5612.aspxhttp://www.bnr.ro/Ratele-medii-ale-dobanzilor-pe-piata-monetara-interbancara-5612.aspxhttp://www.bnr.ro/Ratele-medii-ale-dobanzilor-pe-piata-monetara-interbancara-5612.aspxhttp://www.bnr.ro/Ratele-medii-ale-dobanzilor-pe-piata-monetara-interbancara-5612.aspxhttp://www.bnr.ro/Ratele-medii-ale-dobanzilor-pe-piata-monetara-interbancara-5612.aspxhttp://www.bnr.ro/Ratele-medii-ale-dobanzilor-pe-piata-monetara-interbancara-5612.aspxhttp://www.bnr.ro/ROBID-ROBOR-5672.aspxhttp://www.bnr.ro/ROBID-ROBOR-5672.aspxhttp://www.bnr.ro/ROBID-ROBOR-5672.aspxhttp://www.bnr.ro/ROBID-ROBOR-5672.aspxhttp://www.bnr.ro/ROBID-ROBOR-5672.aspxhttp://www.bnr.ro/Rezervele-minime-obligatorii--3330.aspxhttp://www.bnr.ro/Rezervele-minime-obligatorii--3330.aspxhttp://www.bnr.ro/Rezervele-minime-obligatorii--3330.aspxhttp://www.bnr.ro/Rezervele-minime-obligatorii--3330.aspxhttp://www.bnr.ro/Rezervele-minime-obligatorii--3330.aspxhttp://www.bnr.ro/Rezervele-minime-obligatorii--3330.aspxhttp://www.bnr.ro/Rezervele-minime-obligatorii--3330.aspx

banking handout 1 05.2015

Documents