AS-8 a AS-15ESTNDARES DE AUDITORA RELACIONADOS CON LA VALORACIN Y RESPUESTA QUE EL AUDITOR HACE FRENTE AL RIESGO Y ENMIENDAS RELACIONADAS A LOS ESTNDARES DE LA PCAOBPg. 1/252

Documento original: AUDITING STANDARDS RELATED TO THE AUDITORS ASSESSMENT OF AND RESPONSE TO RISK AND RELATED AMENDMENTS TO PCAOB STANDARDS- Auditing and Related Professional Practices Standards Public Company Accounting Oversight Board PCAOB (http://www.pcaobus.org).[PCAOB Release No. 2010-004 August 5, 2010 PCAOB Rulemaking Docket Matter No. 026]

Nota aclaratoria: La nica versin oficial de estos estndares es la emitida en ingls por la Public Company Accounting Oversight Board PCAOB (http://www.pcaobus.org). Esta traduccin al espaol se publica nicamente con fines informativos y de divulgacin, y de ninguna manera sustituye la versin oficial en ingls. Esta es una traduccin al espaol de la versin oficial en ingls de los Auditing Standards Related to the Auditors Assessment of and Response to Risk. Traduccin realizada por Samuel A. Mantilla, asesor de investigacin contable de Deloitte &Touche Ltda., Colombia, con la revisin tcnica de Csar Cheng, Socio Director General de Deloitte & Touche Ltda., Colombia

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Resumen:

Despus de comentarios pblicos, la Public Company Accounting Oversight Board (la Junta o la PCAOB) est adoptando ocho estndares de auditora relacionados con la valoracin y la respuesta que el auditor hace frente al riesgo, los cuales reemplazarn seis de los estndares de auditora interinos de la Junta, as como las enmiendas relacionadas a los estndares de la PCAOB. Los ocho estndares y las enmiendas relacionadas sern aplicables a todas las firmas registradas que realicen auditoras de acuerdo con los estndares de la PCAOB.

Contactos en la Junta:

Keith Wilson, Deputy Chief Auditor (202/207-9134, wilsonk@pcaobus.org), Jessica Watts, Associate Chief Auditor (202/207-9376, wattsj@pcaobus.org), Hasnat Ahmad, Assistant Chief Auditor (202/207-9349, hmadh@pcaobus.org), Diane Jules, Assistant Chief Auditor (202/207-9111, julesd@pcaobus.org), and Hong Zhao, Assistant Chief Auditor (202/2079355, zhaoh@pcaobus.org).

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I.

Introduccin

La Junta est adoptando ocho estndares de auditora y las enmiendas relacionadas, los cuales benefician a los inversionistas mediante el establecer requerimientos que mejoran la efectividad de la valoracin y respuesta que, en una auditora, el auditor hace frente a los riesgos de declaracin equivocada material. En la auditora realizada de acuerdo con los estndares de la PCAOB, el riesgo subyace todo el proceso de auditora, incluyendo los procedimientos que el auditor aplica para respaldar la opinin que se expresa en el reporte del auditor. La mayora de los estndares de auditora interinos de la Junta relacionados con la valoracin y respuesta frente al riesgo en una auditora de 1 estados financieros fueron desarrollados en los aos 1980. Esos estndares describen en trminos generales las responsabilidades del auditor por valorar y responder frente al riesgo. Dirigen al auditor para que vare la cantidad de la atencin de auditora relacionada con cuentas particulares de los estados financieros, hacindolo con base en los riesgos presentados por ellos. Los estndares tambin le permitieron al auditor usar las pruebas de los controles para reducir las 2 pruebas sustantivas. Una serie de factores y eventos condujo a que la Junta volviera a examinar esos estndares y buscara mejorarlos. Incluy el uso extendido de las metodologas de auditora basadas-en-el-riesgo; recomendaciones para que la profesin avance en las maneras como los 3 auditores podran mejorar la valoracin del riesgo; consejo del Standing Advisory Group (SAG) 4 de la Junta; la adopcin del Estndar de Auditora No. 5, Auditora del control interno sobre la informacin financiera, integrada con la auditora de estados financieros; y observaciones derivadas de las actividades de vigilancia que realiza la Junta. El 21 de octubre de 2008 la Junta propuso un conjunto de estndares de auditora para actualizar los requerimientos para la valoracin y respuesta frente al riesgo en la auditora (los

1

Ejemplos de esos estndares incluyen AU sec. 312, Audit Risk and Materiality in Conducting an Audit [Riesgo de auditora y materialidad en la realizacin de la auditora], y AU sec. 319, Consideration of Internal Control in a Financial Statement Audit [Consideracin del control interno en la auditora del estado financiero].2

AU sec. 319.

3

Ver, e.g., Public Oversight Board, Panel on Audit Effectiveness (PAE), Reports and Recommendations (August 31, 2000). Para un resumen de las recomendaciones del PAE relacionadas con la valoracin del riesgo, ver, PCAOB Standing Advisory Group (SAG) Meeting Briefing Paper, Risk Assessment in Financial Statement Audits (February 16, 2005), Appendix A, disponible en: http://www.pcaobus.org/News_and_Events/Events/2005/02-16.aspx.4

Los webcasts de las reuniones del SAG estn disponibles en el sitio web de la Junta en: http://www.pcaobus.org/News_and_Events/Webcasts.

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ESTNDARES DE AUDITORA RELACIONADOS CON LA VALORACIN Y RESPUESTA QUE EL AUDITOR HACE FRENTE AL RIESGO estndares originalmente propuestos). Los estndares originalmente propuestos tuvieron la intencin de mejorar los estndares de auditora y beneficiar a los inversionistas mediante el establecer requerimientos que mejoran la efectividad de la valoracin y respuesta que el auditor hace frente al riesgo, mediante: Aplicacin de procedimientos que proporcionen una base razonable para identificar y valorar los riesgos de declaracin equivocada material, sea debida a fraude o error. Ajustar la respuesta de auditora para responder de manera apropiada a los riesgos de declaracin equivocada material. Hacer una evaluacin comprensiva de la evidencia obtenida durante la auditora para formar la(s) opinin(es) en el reporte del auditor.5

La Junta tambin busc enfatizar las responsabilidades del auditor por la consideracin del fraude, hacindolo mediante la incorporacin de requerimientos para la identificacin y respuesta frente a los riesgos de declaracin equivocada material debida a fraude (riesgos de fraude) y la evaluacin de los resultados de auditora a partir del estndar de la PCAOB, au sec. 316, 6 Consideration of Fraud in a Financial Statement Audit. La incorporacin de esos requerimientos aclara que las responsabilidades del auditor por valorar y responder frente a los riesgos de fraude son parte integral del proceso de auditora, ms que un proceso paralelo o separado. Tambin beneficia a los inversionistas al provocar que los auditores hagan una valoracin ms completa y profunda de los riesgos de fraude y desarrollen respuestas de auditora que sean apropiadas. Los mejoramientos en los estndares relacionados con la valoracin del riesgo tambin deben mejorar la integracin de la auditora de estados financieros con la auditora del control interno sobre la informacin financiera (auditora del control interno) mediante la articulacin del proceso para la identificacin y valoracin de los riesgos de declaracin equivocada material que aplican a ambas partes de la auditora integrada, cuando el auditor est desempeando una auditora integrada. Muchos de quienes comentaron sobre los estndares originalmente propuestos estuvieron respaldando los esfuerzos de la Junta para actualizar sus requerimientos de valoracin del riesgo y ofrecieron numerosas sugerencias para cambiar los estndares originalmente propuestos. Despus de considerar todos los comentarios recibidos sobre esos estndares, la Junta hizo numerosos refinamientos a los estndares originalmente propuestos. Dado que los estndares abordan muchos aspectos fundamentales del proceso de auditora y se espera que sirvan como fundamento para la futura emisin de estndares, el 17 de diciembre de 2009 la Junta volvi a 7 proponer los estndares para comentario pblico (los estndares vueltos a ser propuestos).5

PCAOB Release No. 2008-006, Proposed Auditing Standards Related to the Auditors Assessment of and Response to Risk (October 21, 2008).6

Pargrafos .14-.51 y pargrafos .68-.78 de AU sec. 316, Consideration of Fraud in a Financial Statement Audit [Consideracin del fraude en la auditora de estados financieros].7

PCAOB Release No. 2009-007, Proposed Auditing Standards Related to the Auditors Assessment of and Response to Risk (December 17, 2009).

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La Junta recibi 23 cartas comentario sobre los estndares vueltos a ser propuestos. El 8 9 de abril de 2010 la Junta discuti con el SAG los comentarios recibidos. La mayora de los comentaristas generalmente respald los estndares vueltos a ser propuestos y los mejoramientos hechos a esos estndares. Muchos comentaristas tambin ofrecieron sugerencias para mejorar los estndares, las cuales la Junta analiz cuidadosamente. Despus de considerar los comentarios recibidos, la Junta ha refinado los estndares para ofrecer claridad adicional. La Junta ha decidido adoptar los siguientes estndares para la valoracin y respuesta frente al riesgo en la auditora y las enmiendas relacionadas a los estndares de la PCAOB: Estndar de Auditora No. 8, Riesgo de auditora Estndar de Auditora No. 9, Planeacin de la auditora Estndar de Auditora No. 10, Supervisin del compromiso de auditora Estndar de Auditora No. 11, Consideracin de la materialidad en la planeacin y realizacin de la auditora Estndar de Auditora No. 12, Identificacin y valoracin de los riesgos de declaracin equivocada material Estndar de Auditora No. 13, Las respuestas del auditor frente a los riesgos de declaracin equivocada material Estndar de Auditora No. 14, Evaluacin de los resultados de la auditora Estndar de Auditora No. 15, Evidencia de auditora

8

Los Apndices 1 8 de esta publicacin presentan los Estndares de Auditora, y el Apndice 9 presenta las enmiendas relacionadas a los estndares de la PCAOB.

8

Los comentarios sobre los estndares originalmente propuestos y sobre los estndares vueltos a ser propuestos estn disponibles en el sitio web de la Junta en: http://www.pcaobus.org/Rules/Rulemaking/Pages/Docket027.aspx.9

La transcripcin de la parte de la reunin que se relaciona con los estndares vueltos a ser propuestos est disponible en el sitio web de la Junta en: http://www.pcaobus.org/Rules/Rulemaking/Pages/Docket026.aspx.

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II.

reas notables de cambio en los estndares

Los cambios realizados a los estndares vueltos a ser propuestos reflejan refinamientos ms que cambios importantes en el enfoque. Esta seccin describe las reas ms notables de cambio a los estndares vueltos a ser propuestos, e.g., dado que afectan mltiples estndares o mltiples secciones de un estndar individual. El Apndice 10 discute con mayor detalle esos y otros cambios.

A. Estndares de planeacin y supervisin Los estndares vueltos a ser propuestos incluyen un estndar que cubre tanto la planeacin como la supervisin de la auditora. Algunos comentaristas observaron que la planeacin y la supervisin de la auditora se deben cubrir en estndares separados. La planeacin y la supervisin de la auditora, si bien estn relacionadas en algunos aspectos, son actividades distintas que se deben presentar en estndares separados. De acuerdo con ello, la Junta ha dividido el estndar de planeacin y supervisin en estndares separados para la planeacin y para la supervisin. La presentacin de los requerimientos de planeacin y supervisin en estndares separados es un cambio tcnico que, por s mismo, tal y como se describe en los estndares vueltos a ser propuestos, no afecta las responsabilidades del auditor por la planeacin de la auditora o por la supervisin del trabajo de los miembros del equipo del compromiso.

B. Requerimientos para las auditoras de mltiples localizaciones El estndar vuelto a ser propuesto sobre planeacin y supervisin de la auditora incluy requerimientos en relacin con el establecimiento del alcance para la prueba de las localizaciones individuales en los compromisos de mltiples localizaciones. El estndar vuelto a ser propuesto sobre la consideracin de la materialidad en la planeacin y realizacin de la auditora incluy requerimientos para la determinacin de la materialidad de las localizaciones individuales en las auditoras de mltiples localizaciones. Algunos comentaristas solicitaron aclaracin sobre las expectativas de la Junta en relacin con cmo aplicar esos requerimientos en las auditoras en las cuales parte del trabajo es realizado por otros auditores, especficamente, los auditores de estados financieros de localizaciones individuales o unidades de negocio que se incluyen en los estados financieros consolidados. Los requerimientos para las mltiples localizaciones han sido revisados para tener en 10 cuenta las situaciones en las cuales parte del trabajo es realizado por otros auditores. El Apndice 10 discute con mayor detalle esas revisiones y explica las expectativas de la Junta en relacin con cmo aplicar los respectivos requerimientos en situaciones que implican otros auditores.

10

Pargrafos 11-14 del Estndar de Auditora No. 9, Planeacin de la auditora, y pargrafo 10 del Estndar de Auditora No. 11, Consideracin de la materialidad en la planeacin y ejecucin de la auditora.

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El estndar vuelto a ser propuesto sobre planeacin y supervisin tambin incluy una declaracin, similar a una declaracin contenida en el Estndar de Auditora No. 5, de que La direccin contenida en el pargrafo 5 del Estndar de Auditora Propuesto, Las respuestas del auditor frente a los riesgos de declaracin equivocada material, en relacin con la incorporacin de un elemento de impredecibilidad en los procedimientos de auditora significa que el auditor debe variar de ao a ao la naturaleza, oportunidad y extensin de los procedimientos de auditora en las localizaciones o unidades de negocio. Algunos comentaristas sealaron que la declaracin en el estndar de auditora vuelto a ser propuesto sobre planeacin y supervisin era innecesariamente prescriptiva. Despus de considerar los comentarios recibidos, el requerimiento relacionado con la impredecibilidad fue eliminado del estndar de planeacin de la auditora, y la discusin contenida en el Estndar de Auditora No. 13 en relacin con la incorporacin de un elemento de impredecebilidad fue ampliada para incluir la variacin de las pruebas en las 11 localizaciones seleccionadas. Sin embargo, esto no cambia los requerimientos contenidos en el Estndar de Auditora No. 5 en relacin con la incorporacin, en las auditoras del control interno, 12 de la impredecibilidad en las pruebas de los controles en las localizaciones individuales.

C. Requerimiento de realizar recorridos En los estndares originalmente propuestos, el estndar sobre la identificacin y valoracin de los riesgos de declaracin equivocada material refirieron a los auditores al Estndar de Auditora No. 5 para la discusin de la realizacin de recorridos. Algunos de quienes comentaron los estndares originalmente propuestos sealaron que el estndar propuesto debe incluir la discusin de los recorridos, ms que referirse al Estndar de Auditora No. 5. El estndar vuelto a ser propuesto sobre la identificacin y valoracin de los riesgos de declaracin equivocada material incluyeron la discusin de los objetivos para el entendimiento de las fuentes probables de declaraciones equivocadas potenciales y la realizacin, lo cual constituye un paralelo de la 13 discusin contenida en el Estndar de Auditora No. 5. Algunos de quienes comentaron expresaron preocupacin en el sentido de que los nuevos requerimientos conduciran a recorridos innecesarios, particularmente cuando se realizan slo auditoras de estados financieros. La intencin de incluir la discusin de los recorridos fue describir cmo realizar los recorridos, no imponer requerimientos adicionales en relacin con cundo realizar los recorridos. La discusin ha sido revisada para centrarla nicamente en cmo el auditor debe realizar los recorridos, y ha sido eliminada la discusin de los objetivos para el entendimiento de las fuentes 14 de declaraciones equivocadas materiales. En consecuencia, los objetivos contenidos en el pargrafo 34 del Estndar de Auditora No. 5 para el entendimiento de las fuentes potenciales de probable declaracin equivocada continuarn aplicando solamente a las auditoras integradas.

11

Pargrafo 5 del Estndar de Auditora No. 13, Las respuestas del auditor frente a los riesgos de declaracin equivocada material.12

Pargrafos 61 y B13 del Estndar de Auditora No. 5. Pargrafo 34 del Estndar de Auditora No. 5.

13

14

Pargrafos 37-38 del Estndar de Auditora No. 12, Identificacin y valoracin de los riesgos de declaracin equivocada material.

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D. Requerimientos relacionados con las revelaciones del estado financiero Dada la importancia que las revelaciones tienen para la presentacin razonable de los estados financieros, y con base en las observaciones provenientes de las actividades de vigilancia que realiza la Junta, los estndares vueltos a ser propuestos incluyen requerimientos adicionales que tienen la intencin de incrementar la atencin del auditor en las revelaciones contenidas en los estados financieros. Por ejemplo, el estndar vuelto a ser propuesto sobre la identificacin y valoracin de los riesgos de declaracin equivocada material incluyen un requerimiento nuevo relacionado con desarrollar una expectativa sobre las revelaciones necesarias del estado financiero, como parte de la obtencin del entendimiento de la compaa y su entorno. Algunos de quienes comentaron sealaron que se deben aclarar los requerimientos como que aplican a las revelaciones requeridas por la estructura aplicable de informacin financiera. Tambin, el estndar vuelto a ser propuesto sobre la evaluacin de los resultados de la auditora incluy requerimientos ampliados para que el auditor evale si los estados financieros incluyen las revelaciones requeridas. Algunos de quienes comentaron sealaron que el estndar debe aclarar que los requerimientos aplican solamente a las revelaciones materiales. Despus de analizar los comentarios, esos dos requerimientos han sido revisados para aclarar que se refieren a la presentacin razonable de los estados financieros en conformidad con 15 la estructura aplicable de informacin financiera.

III.

Discusin adicional de los estndares y comentarios

Algunos de quienes presentaron comentarios sobre los estndares vueltos a ser propuestos sealaron que la Junta debe proporcionar ms informacin sobre sus requerimientos, incluyendo cmo se espera que los requerimientos afecten las auditoras. Los comentaristas solicitaron informacin sobre cmo los estndares de la Junta se comparan con los estndares de los otros emisores de estndares. Algunos comentaristas tambin solicitaron ms explicacin respecto de ciertos requerimientos contenidos en los estndares vueltos a ser propuestos por la Junta. El Apndice 10 de esta publicacin ha sido ampliado para proporcionar antecedentes adicionales de ciertos requerimientos contenidos en los estndares de la Junta y discusin adicional sobre las respuestas de la Junta a los comentarios, incluyendo las bases para sus conclusiones en relacin con ciertos requerimientos. Al analizar los comentarios sobre el apndice a los estndares vueltos a ser propuestos que compara los estndares vueltos a ser propuestos con los estndares anlogos de la International Auditing and Assurance Standards Board (IAASB) y la Auditing Standards Board (ASB) del American Institute of Certified Public Accountants, la Junta observ que una serie de las explicaciones solicitadas por los comentaristas, e.g., las razones para las diferencias en ciertos requerimientos, se discuten en otras partes de esta publicacin, e.g., en el apndice que ofrece discusin adicional de los comentarios.15

Pargrafo 13 del Estndar de Auditora No. 12 y pargrafo 31 del Estndar de Auditora No. 14, Evaluacin de los resultados de la auditora-

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El Apndice 10 de esta publicacin discute la racionalidad principal para los objetivos y los requerimientos contenidos en los estndares que hoy se estn adoptando. El Apndice 11 de esta publicacin discute ciertas diferencias entre los objetivos y los requerimientos de los estndares de la PCAOB y los estndares anlogos de IAASB y ASB. Cuando se observa una diferencia entre los estndares de la Junta y los estndares anlogos de IAASB y ASB, el Apndice 11 contiene la referencia a la discusin de los requerimientos de la Junta contenida en el Apndice 10.

IV.

Fecha efectiva

La publicacin que acompa los estndares vueltos a ser propuestos seal que la Junta espera que los estndares seran efectivos para las auditoras de aos fiscales que comiencen en o despus del 15 de diciembre de 2010, sujeto a aprobacin de la Securities and Exchange Commission (SEC), y la Junta solicit comentarios sobre la fecha efectiva propuesta. Varios comentaristas sealaron que la Junta debe dar tiempo suficiente para que las firmas de auditora hagan los cambios a sus metodologas y entrenen a su personal sobre los nuevos estndares de valoracin del riesgo. Despus de considerar los comentarios recibidos y la oportunidad de la adopcin de los estndares, la Junta ha determinado que los estndares adjuntos y las enmiendas relacionadas sern efectivos, sujeto a aprobacin de la SEC, para las auditoras de los perodos fiscales que comiencen en o despus del 15 de diciembre de 2010. En su determinacin, la Junta consider que muchos auditores ya emplean metodologas de auditora basadas-en-el-riesgo, lo cual debe facilitar los cambios de metodologa y el entrenamiento necesario para implementar los estndares en la fecha efectiva. El da 5. De Agosto, en el ao 2010, lo anterior fue, de acuerdo con los estatutos de la Public Company Accounting Oversight Board,

ADOPTADO POR LA JUNTA.

/s/ J. Gordon Seymour

J. Gordon Seymour Secretario

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APNDICE 1 Estndar de Auditora No. 8 Riesgo de auditora APNDICE 2 Estndar de Auditora No. 9 Planeacin de la auditora APNDICE 3 Estndar de Auditora No. 10 Supervisin del compromiso de auditora APNDICE 4 Estndar de Auditora No. 11 Consideracin de la materialidad en la planeacin y ejecucin de la auditora APNDICE 5 Estndar de Auditora No. 12 Identificacin y valoracin de los riesgos de declaracin equivocada material APNDICE 6 Estndar de Auditora No. 13 Las respuestas del auditor frente a los riesgos de declaracin equivocada material APNDICE 7 Estndar de Auditora No. 14 Evaluacin de los resultados de la auditora APNDICE 8 Estndar de Auditora No. 15 Evidencia de auditora APNDICE 9 Enmiendas a los Estndares de la PCAOB APNDICE 10 Discusin adicional de los Estndares de Auditora, Enmiendas a los Estndares de la PCAOB, y Comentarios sobre los estndares vueltos a ser propuestos APNDICE 11 Comparacin de los objetivos y requerimientos de los Estndares de Auditora de la PCAOB adjuntos con los estndares anlogos de la International Auditing and Assurance Standards Board y de la Auditing Standards Board del American Institute of Certified Public Accountants.

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Apndice 1

AS-8Riesgo de auditora

APNDICE 1

Estndar de Auditora No. 8 Riesgo de auditora

Introduccin 1. Este estndar discute la consideracin que, respecto del riesgo de auditora, hace el 1 auditor en una auditora de estados financieros que hace parte de una auditora integrada o solamente en una auditora de estados financieros. Objetivo 2. El objetivo del auditor es realizar la auditora de estados financieros de una manera que reduzca el riesgo de auditora a un nivel apropiadamente bajo. Riesgo de auditora 3. Para formar una base apropiada para expresar una opinin sobre los estados financieros, el auditor tiene que planear y ejecutar la auditora para obtener seguridad razonable respecto de si 2 los estados financieros estn libres de declaracin equivocada material debida a error o fraude. La 3 seguridad razonable se obtiene mediante el reducir el riesgo de auditora a un nivel apropiadamente bajo mediante la aplicacin del debido cuidado profesional, que incluye obtener evidencia de auditora suficiente y apropiada.

1

Cuando el auditor est llevando a cabo la auditora integrada de los estados financieros y del control interno sobre la informacin financiera, tambin aplican los requerimientos contenidos en el Estndar de Auditora No. 5, Auditora del control interno sobre la informacin financiera, que est integrada con la auditora de estados financieros. Sin embargo, los riesgos de declaracin equivocada material de los estados financieros son los mismos tanto para la auditora de estados financieros como para la auditora del control interno sobre la informacin financiera.2

Declaracin equivocada se define en el Apndice A del Estndar de Auditora No. 14, Evaluacin de los resultados de la auditora.3

Ver AU sec. 110, Responsabilidades y funciones del auditor independiente, y pargrafo .10 de AU sec. 230, Debido cuidado profesional en la ejecucin del trabajo, para una discusin adicional sobre seguridad razonable.

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Apndice 1

AS-8Riesgo de auditora4. En la auditora de estados financieros, riesgo de auditora es el riesgo de que el auditor exprese una opinin de auditora inapropiada cuando los estados financieros estn declarados equivocadamente en forma material, i.e., los estados financieros no estn presentados razonablemente en conformidad con la estructura aplicable de informacin financiera. El riesgo de auditora es una funcin del riesgo de declaracin equivocada material y del riesgo de deteccin. Nota: El auditor debe mirar los requerimientos de la Securities and Exchange Commission para la compaa sometida a auditora, con relacin a los principios de contabilidad aplicables a esa compaa. Riesgo de declaracin equivocada material 5. El riesgo de declaracin equivocada material se refiere al riesgo de que los estados financieros estn declarados equivocadamente en forma material. El Estndar de Auditora No. 12, Identificacin y valoracin de los riesgos de declaracin equivocada material, seala que el auditor debe valorar los riesgos de declaracin equivocada material en dos niveles: (1) a nivel del estado 4 5 financiero y (2) a nivel de aseveracin. 6. Los riesgos de declaracin equivocada material a nivel de estado financiero se relacionan de manera penetrante con los estados financieros tomados como un todo y potencialmente afectan muchas aseveraciones. Los riesgos de declaracin equivocada material a nivel de estado financiero pueden ser especialmente relevantes para la consideracin que el auditor hace respecto del riesgo de declaracin equivocada material debida a fraude. Por ejemplo, un ambiente de control inefectivo, la carencia de suficiente capital para continuar las operaciones y condiciones declinantes que afecten la industria de la compaa pueden crear presiones u oportunidades para que la administracin manipule los estados financieros, conduciendo a riesgo ms alto de declaracin equivocada material. 7. El riesgo de declaracin equivocada material a nivel de aseveracin consta de los siguientes componentes: a. Riesgo inherente, el cual se refiere a la susceptibilidad de una aseveracin frente a la declaracin equivocada material, debida a fraude o error, que pudiera ser material, individualmente o en combinacin con otras declaraciones equivocadas materiales, antes de considerar cualesquiera controles relacionados. b. Riesgo de control, el cual es el riesgo de que una declaracin equivocada debida a error o fraude que pudiera ocurrir en una aseveracin y que pudiera ser material, individualmente o en combinacin con otras declaraciones equivocadas, no sera prevenido o detectado oportunamente por el control interno de la compaa. El riesgo de control es funcin de la efectividad del diseo y la operacin del control interno.

4

Pargrafo 59 del Estndar de Auditora No. 12.

5

Ver Estndar de Auditora No. 15, Evidencia de auditora, para una descripcin de las aseveraciones del estado financiero.

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Apndice 1

AS-8Riesgo de auditora8. El riesgo inherente y el riesgo de control estn relacionados con la compaa, su entorno y su control interno, y el auditor valora esos riesgos con base en la evidencia que obtiene. El auditor valora el riesgo inherente usando la informacin obtenida a partir de la ejecucin de los procedimientos de valoracin del riesgo y considera las caractersticas de las cuentas y 6 revelaciones contenidas en los estados financieros. El auditor valora el riesgo de control usando la evidencia obtenida a partir de las pruebas de los controles (si el auditor planea confiar en esos 7 controles para valorar el riesgo de control como menos que el mximo) y a partir de otras fuentes. Riesgo de deteccin 9. En la auditora de estados financieros, el riesgo de deteccin es el riesgo de que los procedimientos aplicados por el auditor no detectarn una declaracin equivocada que exista y que pudiera ser material, individualmente o en combinacin con otras declaraciones equivocadas. El riesgo de deteccin es afectado por (1) la efectividad de los procedimientos sustantivos y (2) su aplicacin por el auditor, i.e., si los procedimientos fueron ejecutados con debido cuidado profesional. 10. El auditor usa el riesgo valorado de deteccin equivocada material para determinar el nivel apropiado de riesgo de deteccin para la aseveracin del estado financiero. A ms alto sea el riesgo de declaracin equivocada material, ms bajo necesita ser el riesgo de deteccin con el fin de reducir el riesgo de auditora a un nivel apropiadamente bajo. 11. El auditor reduce el nivel del riesgo de deteccin mediante la naturaleza, oportunidad y extensin de los procedimientos sustantivos aplicados. En la medida en que disminuye el nivel apropiado del riesgo de deteccin, se incrementa la evidencia proveniente de los procedimientos 8 sustantivos que el auditor debe obtener.

6

Pargrafo 59.a del Estndar de Auditora No. 12.

7

Pargrafos 32-34 del Estndar de Auditora No. 13, Las respuestas del auditor frente a los riesgos de declaracin equivocada material.8

Pargrafo 37 del Estndar de Auditora No. 13.

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Apndice 2

AS-9Planeacin de la auditoraAPNDICE 2

Estndar de Auditora No. 9 Planeacin de la auditora

Introduccin 1. Este estndar establece los requerimientos en relacin con la planeacin de la auditora. Objetivo 2. El objetivo del auditor es planear la auditora de manera que la auditora sea realizada de manera efectiva. Responsabilidad, que por la planeacin, tiene el socio del compromiso 3. El socio del compromiso es responsable por el compromiso y por su desempeo. De acuerdo con ello, el socio del compromiso es responsable por la planeacin de la auditora y al satisfacer esta responsabilidad puede buscar ayuda de parte de los miembros del equipo del compromiso que sean apropiados. Los miembros del equipo del compromiso que le ayudan al socio del compromiso con la planeacin de la auditora tambin deben cumplir con los requerimientos relevantes contenidos en este estndar. Planeacin de la auditora 4. El auditor debe planear de manera apropiada la auditora. Este estndar describe las 2 responsabilidades del auditor por la planeacin apropiada de la auditora. 5. La planeacin de la auditora incluye establecer la estrategia general de auditora para el compromiso y desarrollar el plan de auditora, el cual incluye, en particular, los procedimientos planeados de valoracin del riesgo y las respuestas planeadas frente a los riesgos de declaracin equivocada material. La planeacin no es una fase discreta de la auditora sino, ms an, un proceso continuo e interactivo que puede comenzar brevemente despus (o en vinculacin con) la terminacin de la auditora anterior y contina hasta la terminacin de la auditora actual.1 1

Los trminos que se definen en el Apndice A, Definiciones, se presentan en negrilla la primera vez que aparecen.2

El trmino, auditor, tal y como se usa en este estndar, comprende tanto al socio del compromiso como a los miembros del equipo del compromiso que le ayudan al socio del compromiso en la planeacin de la auditora.

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Apndice 2

AS-9Planeacin de la auditoraActividades preliminares del compromiso6. El auditor debe realizar las siguientes actividades al comienzo de la auditora: a. Aplicar procedimientos relacionados con la continuacin de la relacin con el cliente y con 3 el compromiso especfico de auditora, b. Determinar el cumplimiento con los requerimientos de independencia y tica, y Nota: La determinacin del cumplimiento con los requerimientos de independencia y tica no est limitada a las actividades preliminares del compromiso y debe ser revaluada con los cambios en las circunstancias. c. Establecer un entendimiento con el cliente en relacin con los servicios a ser realizados 4 con el compromiso.

Actividades de planeacin 7. La naturaleza y extensin de las actividades de planeacin que son necesarias dependen del tamao y la complejidad de la compaa, de la experiencia previa del auditor con la compaa, y de los cambios en las circunstancias que ocurran durante la auditora. Cuando desarrolla la estrategia de auditora y el plan de auditora, tal y como se discute en los pargrafos 8-10, el auditor debe evaluar si las siguientes materias son importantes para los estados financieros y para el control interno sobre la informacin financiera de la compaa y, si lo son, cmo afectarn los procedimientos del auditor: Conocimiento del control interno sobre la informacin financiera de la compaa, obtenido durante los otros compromisos llevados a cabo por el auditor; Materias que afectan la industria en la cual opera la compaa, tal como prcticas de informacin financiera, condiciones econmicas, leyes y regulaciones, y cambios tecnolgicos; Materias relacionadas con el negocio de la compaa, incluyendo su organizacin, caractersticas de operacin y estructura de capital; La extensin de los cambios recientes, si los hay, en la compaa, sus operaciones, o su control interno sobre la informacin financiera;

3

Los pargrafos .14-.16 de QC sec. 20, Sistema de control de calidad para la prctica de contabilidad y auditora de las firmas de CPA. AU sec. 161, La relacin de los estndares de auditora generalmente aceptados con los estndares de control de calidad, explica cmo los estndares de control de calidad se relacionan con la realizacin de las auditoras.4

AU sec. 310, Designacin del auditor independiente.

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Apndice 2

AS-9Planeacin de la auditora Los juicios preliminares del auditor sobre materialidad, riesgo, y, en las auditoras integradas, otros factores relacionados con la determinacin de las debilidades materiales; Deficiencias de control previamente comunicadas al comit de auditora o a la administracin; Materias legales o regulatorias de las cuales la compaa sea consciente; El tipo y la extensin de la evidencia disponible relacionada con la efectividad del control interno sobre la informacin financiera de la compaa; Juicios preliminares sobre la efectividad del control interno sobre la informacin financiera; Informacin pblica sobre la compaa, que sea relevante para la evaluacin de la probabilidad de declaraciones equivocadas materiales del estado financiero y la efectividad del control interno sobre la informacin financiera de la compaa; Conocimiento sobre los riesgos relacionados con la compaa, evaluados como parte de la evaluacin de la aceptacin y retencin del cliente del auditor; y La complejidad relativa de las operaciones de la compaa. Nota: Muchas compaas ms pequeas tienen operaciones menos complejas. Adicionalmente, algunas compaas ms grandes, complejas, pueden tener menos unidades o procesos complejos. Los factores que pueden sealar operaciones menos complejas incluyen: pocas lneas de negocio; procesos de negocio y sistemas de informacin financiera menos complejo; funciones de contabilidad ms centralizadas; participacin amplia de la administracin principal en las actividades del da-a-da del negocio; y pocos niveles de administracin, cada uno con espacios amplios de control. Estrategia de auditora 8. El auditor debe establecer una estrategia general de auditora que seale el alcance, la oportunidad y la direccin de la auditora y gue el plan de auditora. 9. Al establecer la estrategia general de auditora, el auditor debe tener en cuenta:6 5

5

Estndar de Auditora No. 11, Consideracin de la materialidad en la planeacin y ejecucin de la auditora.6

Si no existe comit de auditora, todas las referencias al comit de auditora contenidas en este estndar aplican a toda la junta de directores de la compaa. Ver 15 U.S.C. 78c(a)58 y 7201(a)(3).

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Apndice 2

AS-9Planeacin de la auditoraa. Los objetivos de la presentacin de reportes del compromiso, y la naturaleza de las 7 comunicaciones requeridas por los estndares de la PCAOB, b. Los factores que sean importantes en la direccin de las actividades del equipo del 8 compromiso, c. Los resultados de las actividades preliminares del compromiso y la evaluacin realizada por el auditor sobre los asuntos importantes de acuerdo con el pargrafo 7 de este estndar, y9

d. La naturaleza, oportunidad y extensin de los recursos necesarios para realizar el 10 compromiso. Plan de auditora 10. de: El auditor debe desarrollar y documentar un plan de auditora que incluya una descripcin

a. La naturaleza, oportunidad y extensin planeados de los procedimientos de administracin 11 del riesgo; b. La naturaleza, oportunidad y extensin planeados de las pruebas de los controles y de los 12 procedimientos sustantivos; y c. Otros procedimientos de auditora planeados que se requiere sean aplicados con el fin de que el compromiso cumpla con los estndares de la PCAOB.

7

Ver, e.g., AU sec. 310 y AU sec. 380, Comunicacin con los comits de auditora. Tambin, varias leyes o regulaciones requieren que otras materias sean comunicadas. (Ver, e.g., Rule 2-07 of Regulation S-X, 17 CFR 210.2-07; y Rule 10A-3 segn la Securities Exchange Act of 1934, 17 CFR 240.10A-3.) Los requerimientos de este estndar no modifican las comunicaciones requeridas por esas otras leyes o regulaciones.8

Ver, e.g., pargrafo 6 del Estndar de Auditora No. 10, Supervisin del compromiso de auditora. Pargrafo 6 de este Estndar.

9

10

Ver, e.q., pargrafo .06 de AU sec. 230, Debido cuidado profesional en la ejecucin del trabajo, pargrafo 16 de este estndar, y pargrafo 5.a del Estndar de Auditora No. 13, Las respuestas del auditor frente a los riesgos de declaracin equivocada material.11

Estndar de Auditora No. 12, Identificacin y valoracin de los riesgos de declaracin equivocada material.12

Estndar de Auditora No. 13 y Estndar de Auditora No. 5, Auditora del control interno sobre la informacin financiera, que est integrada con la auditora de estados financieros.

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Apndice 2

AS-9Planeacin de la auditoraCompromisos de mltiples localizaciones 11. En la auditora de los estados financieros de una compaa con operaciones en mltiples 13 localizaciones o unidades de negocio, el auditor debe determinar la extensin en la cual los procedimientos de auditora deben ser aplicados en las localizaciones o unidades de negocio seleccionadas, a fin de obtener evidencia suficiente y apropiada para obtener seguridad razonable respecto de si los estados financieros consolidados estn libres de declaracin equivocada material. Esto incluye determinar las localizaciones o unidades de negocio en las cuales aplicar los procedimientos de auditora, as como tambin la naturaleza, oportunidad y extensin de los procedimientos a ser aplicados en esas localizaciones o unidades de negocio individuales. El auditor debe valorar los riesgos de declaracin equivocada material para los estados financieros asociados con la localizacin o unidad de negocios y correlacionar la cantidad de atencin de auditora dedicada a la localizacin o unidad de negocios con el grado de riesgo de declaracin equivocada material asociado con esa localizacin o unidad de negocios. 12. Los factores que son relevantes para la valoracin de los riesgos de declaracin equivocada material asociados con la localidad o unidad de negocios particular y con la determinacin de los procedimientos de auditora necesarios incluyen: a. La naturaleza y cantidad de activos, pasivos y transacciones ejecutados en la localizacin o unidad de negocios, incluyendo, e.g., transacciones importantes ejecutadas en la localizacin o unidad de negocios que estn por fuera del curso normal del negocio de la compaa, o que de otra manera parezcan inusuales dado el entendimiento que el auditor 14 tiene de la compaa y su entorno; b. La materialidad de la localizacin o unidad de negocios; c.15

Los riesgos especficos asociados con la localizacin o unidad de negocios que presente 16 una posibilidad razonable de declaracin equivocada material para los estados financieros consolidados de la compaa;

d. Si los riesgos de declaracin equivocada material asociados con la localizacin o unidad de negocios aplican a otras localizaciones o unidades de negocios de manera que, en13

El trmino unidades de negocio incluye subsidiarias, divisiones, sucursales, componentes, o inversiones.14

Pargrafo .66 de AU sec. 316, Consideration of Fraud in a Financial Statement Audit.

15

El pargrafo 10 del Estndar de Auditora No. 11 describe la consideracin de la materialidad en la planeacin y aplicacin de los procedimientos de auditora en una localizacin o unidad de negocios particular.16

Hay posibilidad razonable de un evento, tal y como se usa en este estndar, cuando la probabilidad del evento es ya sea razonablemente posible o probable, tal y como esos trminos se usan en la FASB Accounting Standards Codification, Contingencies Topic, pargrafo 450-20-251.

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Apndice 2

AS-9Planeacin de la auditoracombinacin, presenten una posibilidad razonable de declaracin equivocada material para los estados financieros consolidados de la compaa; e. El grado de centralizacin de los registros o del procesamiento de la informacin; f. La efectividad del ambiente de control, particularmente con relacin al control que la administracin hace respecto del ejercicio de autoridad delegado a otros y su capacidad para supervisar de manera efectiva las actividades en la localizacin o unidad de negocios; y

g. La frecuencia, oportunidad y alcance de las actividades de monitoreo realizadas por la compaa o por otros en la localizacin o unidad de negocios. Nota: Cuando se realiza la auditora del control interno sobre la informacin financiera, refirase al Apndice B, Temas especiales, del Estndar de Auditora 17 No. 5 para las consideraciones cuando la compaa tiene mltiples localizaciones o unidades de negocio. 13. Al determinar las localizaciones o unidades de negocio en las cuales aplicar los procedimientos de auditora, el auditor puede tener en cuenta las actividades relevantes realizadas por la auditora interna, tal y como se describe en AU sec. 322, Consideracin que hace el auditor respecto de la funcin de auditora interna en la auditora de estados financieros, u otros, tal y como se describe en el Estndar de Auditora No. 5 AU sec. 322 y el Estndar de Auditora No. 5 establece requerimientos en relacin con el uso del trabajo de auditora interna y otros. 14. AU sec. 543, Parte de la auditora realizada por otros auditores independientes, describe las responsabilidades del auditor en relacin con el uso del trabajo y los reportes de otros auditores independientes que auditen los estados financieros de una o ms de las localizaciones o unidades 18 de negocio que se incluyan en los estados financieros consolidados. En esas situaciones, el auditor debe aplicar los procedimientos contenidos en los pargrafos 11-13 de este estndar a fin de determinar las localizaciones o unidades de negocio en las cuales se deben aplicar los procedimientos de auditora.

Cambios ocurridos durante el curso de la auditora15. Cuando sea necesario, el auditor debe modificar la estrategia general de auditora y el plan de auditora, si las circunstancias cambian de manera importante durante el curso de la auditora,17

Pargrafos B10-B16 del Estndar de Auditora No. 5.

La redaccin truncada o confusa corresponde al original: as described in Auditing Standard No. 5. AU sec. 322 and Auditing Standard No. 5 establish requirements regarding using the work of internal audit and others, respectively. (N del t).18

Para las auditoras integradas, ver tambin los pargrafos C8-C11 del Estndar de Auditora No.

5.

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Apndice 2

AS-9Planeacin de la auditoraincluyendo los cambios debidos a la valoracin revisada de los riesgos de declaracin equivocada material o el descubrimiento de un riesgo de declaracin equivocada material previamente no identificado. Personas con habilidades o conocimiento especializados 16. El auditor debe determinar si se necesitan habilidades o conocimientos especializados para realizar las valoraciones del riesgo que sean apropiadas, planear o para aplicar los procedimientos de auditora, o para evaluar los resultado de la auditora. 17. Si una persona con habilidad o conocimiento especializado, empleada o comprometida por el auditor, participa en la auditora, el auditor tiene que tener conocimiento suficiente de la materia sujeto a ser abordada por tal persona a fin de permitirle al auditor: a. Comunicar los objetivos del trabajo de esa persona; b. Determinar si los procedimientos de esa persona logran los objetivos del auditor; y c. Evaluar los resultados de los procedimientos de esa persona en cuanto se relacionen con la naturaleza, oportunidad y extensin de los otros procedimientos de auditora planeados y los efectos en el reporte del auditor.

Consideraciones adicionales en las auditoras iniciales 18. El auditor debe realizar las siguientes actividades antes de comenzar la auditora inicial: a. Aplicar procedimientos relacionados con la aceptacin de la relacin con el cliente y el compromiso de auditora especfico; y b. Comunicarse con el auditor predecesor en las situaciones en que haya habido cambio de auditores, hacindolo de acuerdo con la AU sec. 315, Comunicaciones entre los auditores predecesor y sucesor. 19. El propsito y el objetivo de la planeacin de la auditora son los mismos para la auditora inicial o para el compromiso de auditora recurrente. Sin embargo, para la auditora inicial, el auditor debe determinar las actividades de planeacin adicionales que sean necesarias para establecer una estrategia de auditora y un plan de auditora que sean apropiados, incluyendo determinar los procedimientos de auditora necesarios para obtener evidencia de auditora 19 suficiente y apropiada en relacin con los saldos de apertura.

19

Ver tambin el pargrafo 3 del Estndar de Auditora No. 6, Evaluacin de la consistencia de los estados financieros.

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Apndice 2

AS-9Planeacin de la auditoraAPNDICE A Definicin

A1. Para los propsitos de este estndar, el trmino que se lista abajo se define como sigue: A2. Socio del compromiso El miembro del equipo del compromiso con la responsabilidad primaria por la auditora.

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Apndice 3

AS-10Supervisin del compromiso de auditoraAPNDICE 3

Estndar de Auditora No. 10 Supervisin del compromiso de auditora

Introduccin

1. Este estndar establece requerimientos en relacin con la supervisin del compromiso de auditora, incluyendo la supervisin de los miembros del equipo del compromiso. Objetivo 2. El objetivo del auditor es supervisar el compromiso de auditora, incluyendo la supervisin del trabajo de los miembros del equipo del compromiso de manera que el trabajo sea realizado tal y como se dirigi y respalde las conclusiones alcanzadas. Responsabilidad que el socio del compromiso tiene por la supervisin 3. El socio del compromiso es responsable por el compromiso y su ejecucin. De acuerdo con ello, el socio del compromiso es responsable por la supervisin adecuada del trabajo de los miembros del equipo del compromiso y por el cumplimiento con los estndares de la PCAOB, 2 3 incluyendo los estndares relacionados con el uso del trabajo de especialistas, otros auditores, 4 5 auditores internos, y otros que participen en la prueba de los controles. Los pargrafos 5-6 de1

1

Los trminos que se definen en el Apndice A, Definiciones, se presentan en negrilla la primera vez que aparecen.2

AU sec. 336, Uso del trabajo de un especialista. AU sec. 543, Parte de la auditora realizada por otros auditores independientes.

3

4

AU sec. 322, La consideracin que el auditor hace respecto de la funcin de auditora interna en la auditora de estados financieros.5

Pargrafos 16-19 del Estndar de Auditora No. 5, Auditora del control interno sobre la informacin financiera, que est integrada con la auditora de estados financieros.

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Apndice 3

AS-10Supervisin del compromiso de auditoraeste estndar describen la naturaleza y extensin de las actividades de supervisin necesarias 6 para la supervisin adecuada de los miembros del equipo del compromiso. 4. En el cumplimiento de sus responsabilidades en conformidad con este estndar, el socio del compromiso puede buscar ayuda de parte de los miembros del equipo del compromiso que sean apropiados. Los miembros del equipo del compromiso que le ayudan al socio del compromiso con la supervisin de los otros miembros del equipo del compromiso tambin deben cumplir con los requerimientos contenidos en este estndar con relacin a las responsabilidades de supervisin asignadas a ellos.

Supervisin de los miembros del equipo del compromiso5. El socio del compromiso y, segn sea aplicable, los otros miembros del compromiso que realicen actividades de supervisin, deben: a. Informar a los miembros del equipo del compromiso sobre sus responsabilidades, incluyendo: (1) Los objetivos de los procedimientos que ellos aplican; (2) La naturaleza, oportunidad y extensin de los procedimientos que ellos aplican; y (3) Las materias que podran afectar los procedimientos a ser aplicados o la evaluacin de los resultados de esos procedimientos, incluyendo los aspectos relevantes de la 8 compaa, su entorno y su control interno sobre la informacin financiera, as como los problemas posibles de contabilidad y auditora; b. Dirigir a los miembros del equipo del compromiso para que los problemas importantes de contabilidad y auditora, que surjan durante la auditora, los lleven para la atencin del socio del compromiso o de los otros miembros del equipo del compromiso que realicen7

6

Ver tambin, pargrafo .06 de AU sec. 230, Debido cuidado profesional en la ejecucin del trabajo.7

AU sec. 230.06 y el pargrafo 5 del Estndar de Auditora No. 13, Las respuestas del auditor frente a los riesgos de declaracin equivocada material. Establecen requerimientos en relacin con la asignacin apropiada de los miembros del equipo del compromiso.8

El Estndar de Auditora No. 12, Identificacin y valoracin de los riesgos de declaracin equivocada material, describe las responsabilidades del auditor por obtener un entendimiento de la compaa, su entorno y su control interno sobre la informacin financiera.

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Apndice 3

AS-10Supervisin del compromiso de auditoraactividades de supervisin, de manera que puedan evaluar esos problemas y determinar 9 qu acciones apropiadas tomar de acuerdo con los estndares de la PCAOB; Nota: En la aplicacin del debido cuidado profesional de acuerdo con la ASU sec. 230, cada miembro del equipo del compromiso tiene la responsabilidad de llevar a la atencin de las personas apropiadas, los desacuerdos o preocupaciones que el miembro del equipo del compromiso pueda tener con relacin a los problemas de contabilidad y auditora que considere son de importancia para los estados financieros o para el reporte del auditor, independiente de cmo puedan haber surgido esos desacuerdos o preocupaciones. c. Revisar el trabajo de los miembros del equipo del compromiso para evaluar si: (1) El trabajo fue realizado y documentado; (2) Se lograron los objetivos de los procedimientos; y (3) Los resultados del trabajo respaldan las conclusiones alcanzadas.10

6. Para determinar la extensin necesaria para que los miembros del equipo del compromiso realicen su trabajo tal y como es dirigido y formen las conclusiones apropiadas, el socio del compromiso y los otros miembros del equipo del compromiso que realicen actividades de supervisin deben tener en cuenta: a. La naturaleza de la compaa, incluyendo su tamao y complejidad;11

b. La naturaleza del trabajo asignado a cada miembro del equipo del compromiso, incluyendo: (1) Los procedimientos a ser aplicados, y (2) Los controles o cuentas y revelaciones a ser probados; c.9

Los riesgos de declaracin equivocada material; y

Ver, e.g., pargrafo 15 del Estndar de Auditora No. 9, Planeacin de la auditora, pargrafo 74 del Estndar de Auditora No. 12, y pargrafos 20-23 y 35-36 del Estndar de Auditora No. 14, Evaluacin de los resultados de la auditora.10

El Estndar de Auditora No. 14 describe las responsabilidades del auditor por evaluar los resultados de la auditora, y el Estndar de Auditora No. 3, Documentacin de la auditora, establece los requerimientos en relacin con la documentacin de la auditora.11

Pargrafo 10 del Estndar de Auditora No. 12.

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Apndice 3

AS-10Supervisin del compromiso de auditorad. El conocimiento, la habilidad y capacidad de cada miembro del equipo del compromiso.12

Nota: De acuerdo con los requerimientos del pargrafo 5 del Estndar de Auditora No. 13, Las respuestas del auditor frente a los riesgos de declaracin equivocada material, la extensin de la supervisin de los miembros del equipo del compromiso 13 debe estar en consonancia con los riesgos de declaracin equivocada material.

APNDICE A Definicin

A1. Para los propsitos de este estndar, el trmino que se lista abajo se define como sigue: A2. Socio del compromiso El miembro del equipo del compromiso con la responsabilidad primaria por la auditora.

12

Ver tambin el pargrafo 5.a. del Estndar de Auditora No. 13 y la AU sec. 230.06.

13

El pargrafo 5.b. del Estndar de Auditora No. 13 seala que la extensin de la supervisin de los equipos del compromiso hace parte de las respuestas generales del auditor frente a los riesgos de declaracin equivocada material.

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Apndice 4

AS-11Consideracin de la materialidad en la planeacin y ejecucin de la auditoraAPNDICE 4

Estndar de Auditora No. 11 Consideracin de la materialidad en la planeacin y ejecucin de la auditora

Introduccin 1. Este estndar establece requerimientos en relacin con la consideracin que en la 1 planeacin y ejecucin de la auditora hace el auditor respecto de la materialidad. Materialidad en el contexto de la auditora 2. Al interpretar las leyes federales de valores, la Corte Suprema de los Estados Unidos ha sostenido que un hecho es material si hay una probabilidad sustancial de que el hecho habra sido percibido por el inversionista razonable como que habra alterado de manera importante la 2 mezcla total de informacin disponible. Tal y como lo ha observado la Corte Suprema, las determinaciones de la materialidad requieren valoraciones delicadas de las inferencias que un accionista razonable obtendra a partir de un conjunto dado de hechos y la importancia de esas 3 inferencias para l 3. Para obtener seguridad razonable respecto de si los estados financieros estn libres de declaracin equivocada material, el auditor debe planear y aplicar procedimientos para detectar las declaraciones equivocadas que, individualmente o en combinacin con otras declaraciones equivocadas, resultaran en declaracin equivocada material de los estados financieros. Esto incluye estar alerta cuando se planean y aplican los procedimientos de auditora por las declaraciones equivocadas que podran ser materiales debido a factores cuantitativos o cualitativos. Tambin, la evaluacin de las declaraciones equivocadas no-corregidas, de acuerdo con el Estndar de Auditora No. 14, Evaluacin de los resultados de la auditora, requiere la1

El Estndar de Auditora No. 14 establece requerimientos en relacin con la consideracin que al evaluar los resultados de auditora el auditor hace respecto de la materialidad.2

TSC Industries v. Northway, Inc., 426 U.S. 438, 449 (1976). Ver tambin Basic, Inc. v. Levinson, 485 U.S. 224 (1988).3

TSC Industries, 426 U.S. at 450.

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Apndice 4

AS-11Consideracin de la materialidad en la planeacin y ejecucin de la auditoraconsideracin de factores tanto cualitativos como cuantitativos. Sin embargo, solamente con base en factores cualitativos ordinariamente no sera prctico disear procedimientos de auditora para detectar declaraciones equivocadas que sean materiales. 4. Para las auditoras integradas, el Estndar de Auditora No. 5, Auditora del control interno sobre la informacin financiera, que est integrada con la auditora de estados financieros, establece que, En la planeacin de la auditora del control interno sobre la informacin financiera, el auditor debe usar las mismas consideraciones de materialidad que usara en la planeacin de la 5 auditora de los estados financieros anuales de la compaa. Objetivo 5. El objetivo del auditor es aplicar de manera apropiada el concepto de materialidad en la planeacin y ejecucin de los procedimientos de auditora.4

Consideracin de la materialidad en la planeacin y ejecucin de la auditora Establecimiento del nivel de materialidad para los estados financieros tomados en su conjunto 6. Para planear la naturaleza, oportunidad y extensin de los procedimientos de auditora, el auditor debe establecer un nivel de materialidad para los estados financieros tomados en su conjunto que sea apropiado a la luz de las circunstancias particulares. Esto incluye consideracin de las ganancias de la compaa y de otros factores relevantes. Para determinar la naturaleza, oportunidad y extensin de los procedimientos de auditora, el nivel de materialidad para los estados financieros tomados en su conjunto necesita ser expresado como una cantidad especfica. Nota: Si no estn disponibles los estados financieros para la auditora del perodo, el auditor puede establecer un nivel inicial de materialidad, hacindolo con base en cantidades estimadas o preliminares del estado financiero. En esas situaciones, el auditor debe tener en cuenta los efectos que los cambios conocidos o esperados tengan en los estados financieros de la compaa, incluyendo las transacciones o ajustes importantes que se espera se reflejen en los estados financieros a final del perodo. Establecimiento de los niveles de materialidad para cuentas o revelaciones particulares 7. El auditor debe evaluar si, a la luz de las circunstancias particulares, hay ciertas cuentas o revelaciones para las cuales hay una probabilidad sustancial de que las declaraciones equivocadas4

Apndice B del Estndar de Auditora No. 14. Pargrafo 20 del Estndar de Auditora No. 5.

5

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Apndice 4

AS-11Consideracin de la materialidad en la planeacin y ejecucin de la auditorade cantidades menores que el nivel de materialidad establecido para los estados financieros tomados en su conjunto podran influenciar el juicio de un inversionista razonable. Si es as, el auditor debe establecer niveles separados de materialidad para esas cuentas o revelaciones, a fin de planear la naturaleza, oportunidad y extensin de los procedimientos de auditora para esas cuentas o revelaciones. Nota: Las cantidades menores de declaraciones equivocadas podran influir en el juicio de un inversionista razonable a causa de factores cualitativos, e.g., a causa de la sensibilidad de las circunstancias que rodean las declaraciones equivocadas, tales como conflictos de inters en transacciones con partes relacionadas. Determinacin de la declaracin equivocada tolerable 8. El auditor debe determinar la cantidad o cantidades de la declaracin equivocada tolerable para los propsitos de la valoracin de los riesgos de declaracin equivocada material y la planeacin y ejecucin de los procedimientos de auditora a nivel de cuenta o revelacin. El auditor debe determinar la declaracin equivocada tolerable a una cantidad o cantidades que reduzca a un nivel apropiadamente bajo la probabilidad de que el total de las declaraciones equivocadas no corregidas y no detectadas resultaran en declaracin equivocada material de los estados financieros. De acuerdo con ello, la declaracin equivocada tolerable debe ser menor que el nivel de materialidad para los estados financieros tomados en su conjunto y, si es aplicable, el nivel de materialidad o los niveles para las cuentas o revelaciones particulares. 9. Al determinar la declaracin equivocada tolerable y planear y ejecutar los procedimientos de auditora, el auditor debe tener en cuenta la naturaleza, causa (si se conoce), y cantidad de las declaraciones equivocadas que se acumularon en las auditoras de estados financieros de perodos anteriores. Consideraciones para compromisos de mltiples localizaciones 10. Para los propsitos de la auditora de los estados financieros consolidados de una compaa con mltiples localizaciones o unidades de negocio, el auditor debe determinar la declaracin equivocada tolerable para las localizaciones o unidades de negocio individuales, hacindolo a una cantidad que reduzca a un nivel apropiadamente bajo la probabilidad de que el total de declaraciones equivocadas no corregidas y no detectadas resultara en declaracin equivocada material de los estados financieros consolidados. De acuerdo con ello, la declaracin equivocada tolerable a nivel de localizacin individual debe ser menor que el nivel de materialidad para los estados financieros tomados en su conjunto. Consideraciones en la medida en que la auditora progrese 11. El auditor debe volver a evaluar el nivel o niveles de materialidad establecido(s) y la declaracin equivocada tolerable cuando, a causa de los cambios en las circunstancias particulares o informacin adicional que llame la atencin del auditor, haya una probabilidad sustancial de que las declaraciones equivocadas de cantidades que difieran de manera importante en relacin con el Pg. 29/252

Apndice 4

AS-11Consideracin de la materialidad en la planeacin y ejecucin de la auditoranivel o niveles de materialidad que se establecieron inicialmente influiran en el juicio de un inversionista razonable. Las situaciones en las cuales los cambios en las circunstancias o informacin adicional que llame la atencin del auditor requeriran tal evaluacin incluyen: a. El nivel o niveles de materialidad y la declaracin equivocada tolerable fueron establecidos inicialmente con base en cantidades estimadas o preliminares del estado financiero que difieren de manera importante de las cantidades actuales. b. Eventos o cambios en las condiciones, ocurridos despus que se estableci inicialmente el nivel o niveles de materialidad y la declaracin equivocada tolerable, es probable que afecten las percepciones de los inversionistas sobre la posicin financiera, los resultados de las operaciones o los flujos de efectivo de la compaa. Nota: Ejemplos de tales eventos o cambios en las condiciones incluyen (1) cambios en leyes, regulaciones o la estructura aplicable de informacin financiera, que afecten las expectativas de los inversionistas sobre la medicin o revelacin de ciertos elementos y (2) nuevos acuerdos contractuales importantes que llamen la atencin ante un aspecto particular del negocio de la compaa que se revele por separado en los estados financieros. 12. Si la nueva evaluacin que hace el auditor resulta en una cantidad ms baja del nivel o niveles de materialidad o de la declaracin equivocada tolerable que inicialmente fueron establecidos por el auditor, el auditor debe (1) evaluar el efecto, que la cantidad o cantidades ms bajas tiene en sus valoraciones del riesgo y en sus procedimientos de auditora y (2) modificar la naturaleza, oportunidad y extensin de los procedimientos de auditora en cuanto sea necesario para obtener evidencia de auditora suficiente y apropiada. Nota: La nueva evaluacin del nivel o niveles de materialidad y de la declaracin equivocada tolerable tambin es relevante para la evaluacin que el auditor, de acuerdo 6 con el Estndar de Auditora No. 14, hace respecto de las declaraciones equivocadas no corregidas.

6

Pargrafo 17 del Estndar de Auditora No. 14.

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Apndice 5

AS-12Identificacin y valoracin de los riesgos de declaracin equivocada materialAPNDICE 5

Estndar de Auditora No. 12 Identificacin y valoracin de los riesgos de declaracin equivocada materialIntroduccin 1. Este estndar establece requerimientos en relacin con el proceso de identificacin y 1 valoracin de los riesgos de declaracin equivocada material de los estados financieros. 2. Los pargrafos 4-58 de este estndar discuten las responsabilidades del auditor por la 2 aplicacin de procedimientos de valoracin del riesgo. Los pargrafos 59-73 de este estndar discuten la identificacin y valoracin de los riesgos de declaracin equivocada material usando informacin obtenida a partir de la aplicacin de los procedimientos de valoracin del riesgo. Objetivo 3. El objetivo del auditor es identificar y valorar de manera apropiada los riesgos de declaracin equivocada material, proporcionando as una base para disear e implementar las respuestas a los riesgos de declaracin equivocada material. Aplicacin de procedimientos de valoracin del riesgo 4. El auditor debe aplicar procedimientos de valoracin del riesgo que sean suficientes para proporcionar una base razonable para la identificacin y valoracin de los riesgos de declaracin

1

Pargrafos 5-8 del Estndar de Auditora No. 8, Riesgo de auditora.

2

Los trminos que se definen en el Apndice A, Definiciones, se presentan en negrilla la primera vez que aparecen.

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Apndice 5

AS-12Identificacin y valoracin de los riesgos de declaracin equivocada materialequivocada material, ya sea debida a error o fraude, y para disear procedimientos de auditora 4 adicionales. 5. Los riesgos de declaracin equivocada material pueden surgir de una variedad de fuentes, incluyendo factores externos, tales como condiciones en la industria y entorno de la compaa, y factores especficos-de-la-compaa, tales como la naturaleza de la compaa, sus actividades y el control interno sobre la informacin financiera. Por ejemplo, los factores externos o especficos-dela-compaa pueden afectar los juicios realizados en la determinacin de los estimados de contabilidad o crear presiones para manipular los estados financieros a fin de lograr ciertas metas financieras. Tambin, los riesgos de declaracin equivocada material pueden relacionarse con, e.g., personal que carece de las competencias necesarias de informacin financiera, sistemas de informacin que fallan en capturar de manera exacta las transacciones de negocio o procesos de informacin financiera que no estn adecuadamente alineados con los requerimientos contenidos en la estructura aplicable de informacin financiera. En consecuencia, los procedimientos de auditora que son necesarios para identificar y valorar de manera apropiada los riesgos de declaracin equivocada material incluyen la consideracin tanto de factores externos como de factores especficos-de-la-compaa. Este estndar discute los siguientes procedimientos de valoracin del riesgo: a. Obtencin de un entendimiento de la compaa y de su entorno (pargrafos 7-17); b. Obtencin de un entendimiento del control interno sobre la informacin financiera (pargrafos 18-40); c. Consideracin de informacin proveniente de la evaluacin de la aceptacin y retencin del cliente, actividades de planeacin de la auditora, auditoras pasadas, y otros compromisos llevados a cabo para la compaa (pargrafos 41-45);3

d. Aplicacin de procedimientos analticos (pargrafos 46-48); e. Realizacin de una discusin entre los miembros del equipo del compromiso, en relacin con los riesgos de declaracin equivocada material (pargrafos 49-53); y f. Indagacin al comit de auditora, la administracin, y otros al interior de la compaa, sobre los riesgos de declaracin equivocada material (pargrafos 54-58).

3

AU sec. 316, Consideracin del fraude en la auditora de estados financieros, discute el fraude, sus caractersticas, y los tipos de declaraciones equivocadas debidas a fraude que sean relevantes para la auditora, i.e., declaraciones equivocadas que surgen de informacin financiera fraudulenta y declaraciones equivocadas que surgen del uso indebido de activos.4

El Estndar de Auditora No. 15, Evidencia de auditora, describe los procedimientos de auditora adicionales como que constan de pruebas de controles y procedimientos sustantivos.

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Apndice 5

AS-12Identificacin y valoracin de los riesgos de declaracin equivocada materialNota: Este estndar describe un enfoque para la identificacin y valoracin de los riesgos de declaracin equivocada material que comienza a nivel del estado financiero y con el entendimiento general del auditor sobre la compaa y su entorno, y que trabaja hacia abajo con las cuentas y revelaciones importantes y 5 sus aseveraciones relevantes. 6. En una auditora integrada, los riesgos de declaracin equivocada material de los estados financieros son los mismos tanto para la auditora del control interno sobre la informacin financiera como para la auditora de estados financieros. Los procedimientos de valoracin del riesgo que usa el auditor deben aplicar tanto a la auditora del control interno sobre la informacin financiera como a la auditora de estados financieros. Obtencin de un entendimiento de la compaa y de su entorno 7. El auditor debe obtener un entendimiento de la compaa y su entorno (entendimiento de la compaa) para entender los eventos, condiciones, y las actividades de la compaa que razonablemente se pueda esperar tengan un efecto importante en los riesgos de declaracin equivocada material. La obtencin de un entendimiento de la compaa incluye el entendimiento de: a. Factores relevantes de la industria, regulatorios y otros de carcter externo; b. La naturaleza de la compaa; c. La seleccin y aplicacin que la compaa hace respecto de los principios de contabilidad, incluyendo las revelaciones relacionadas:

d. Los objetivos y estrategias de la compaa y los riesgos de negocio relacionados que razonablemente se pueda esperar resulten en riesgos de declaracin equivocada material; y e. La medicin y el anlisis que la compaa hace de su desempeo financiero. 8. Al obtener el entendimiento de la compaa, el auditor debe evaluar si los cambios importantes en la compaa, ocurridos a partir de perodos anteriores, incluyendo los cambios en su control interno sobre la informacin financiera, afectan los riesgos de declaracin equivocada material. Factores de industria, regulatorios y otros de carcter externo 9. La obtencin de un entendimiento de los factores de industria, regulatorio y otros de carcter externo comprende factores de industria, incluyendo el entorno competitivo y los desarrollos tecnolgicos; el entorno regulatorio, incluyendo la estructura aplicable de informacin5

El pargrafo 11 del Estndar de Auditora No. 15 discute las aseveraciones del estado financiero.

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Apndice 5

AS-12Identificacin y valoracin de los riesgos de declaracin equivocada materialfinanciera y el entorno legal y poltico, as como factores externo, incluyendo las condiciones econmicas generales. Naturaleza de la compaa 10. de: La obtencin de un entendimiento de la naturaleza de la compaa incluye el entendimiento6 7

La estructura organizacional y el personal de administracin de la compaa; Las fuentes de financiacin de las operaciones de la compaa y de las actividades de inversin de la compaa, incluyendo la estructura de capital de la compaa, la financiacin si capital (e.g. deuda subordinada o dependencias de financiacin de proveedores), y otros instrumentos de deuda; Las inversiones importantes de la compaa, incluyendo inversiones segn el mtodo de patrimonio, negocios conjuntos y entidades de inters variable; Las caractersticas de operacin de la compaa, incluyendo su tamao y complejidad; Nota: El tamao y la complejidad de la compaa pueden afectar los riesgos de declaracin equivocada material y la manera como la compaa aborda esos riesgos.

Las fuentes de las ganancias de la compaa, incluyendo la rentabilidad relativa de los productos y servicios clave; y Los proveedores clave y las relaciones con los clientes. Nota: Cuando determina la existencia de partes relacionadas de acuerdo con AU sec. 334, Partes relacionadas, el auditor debe tener en cuenta la informacin recolectada cuando obtiene el entendimiento de la naturaleza de la compaa.

11. Como parte de la obtencin del entendimiento de la compaa, tal y como es requerido por el pargrafo 7, el auditor debe considerar aplicar los siguientes procedimientos y la extensin en la cual se deben aplicar los procedimientos:

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En relacin con los principios de contabilidad aplicables a la compaa sometida a auditora el auditor debe mirar los requerimientos de la Securities and Exchange Commission para esa compaa.7

AU sec. 317, Actos ilegales cometidos por los clientes, discute la consideracin que el auditor hace respecto de las leyes y regulaciones relevantes para la auditora.

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Apndice 5

AS-12Identificacin y valoracin de los riesgos de declaracin equivocada material Lectura de informacin pblica sobre la compaa, que sea relevante para la evaluacin de la probabilidad de declaraciones equivocadas materiales del estado financiero y, en la auditora integrada, la efectividad del sistema de control interno sobre la informacin financiera de la compaa, e.g., boletines de prensa emitidos por la compaa, materiales de presentacin preparados por la compaa para analistas o grupos de inversionistas, y reportes de analistas; Observacin o lectura de transcripciones de solicitudes de ganancias y, en la extensin en que est pblicamente disponible, de otras reuniones con inversionistas o agencias calificadoras; Obtencin de un entendimiento de los acuerdos de compensacin con la administracin principal, incluyendo acuerdos de incentivos de compensacin, cambios o ajustes a esos acuerdos, y bonos especiales; y Obtencin de informacin sobre la actividad de negociacin en los valores de la compaa y las tenencias en valores de la compaa por parte de tenedores importantes, para identificar desarrollos inusuales potencialmente importantes (e.g., de Formas 3, 4, 5, 13D y 13G).

Seleccin y aplicacin de los principios de contabilidad, incluyendo las revelaciones relacionadas 12. Como parte de la obtencin de un entendimiento de la seleccin y aplicacin de los principios de contabilidad de la compaa, incluyendo las revelaciones relacionadas, el auditor debe evaluar si la seleccin y aplicacin de los principios de contabilidad de la compaa son apropiadas para su negocio y son consistentes con la estructura aplicable de informacin financiera y con los principios de contabilidad usados en la industria relevante. Tambin, para identificar y valorar los riesgos de declaracin equivocada material relacionados con revelaciones omitidas, incompletas o inexactas, el auditor debe desarrollar expectativas sobre las revelaciones que sean necesarias para que los estados financieros de la compaa sean presentados razonablemente en conformidad con la estructura aplicable de informacin financiera. 13. Las siguientes materias, si se presentan, son relevantes para el entendimiento necesario de la seleccin y aplicacin de los principios de contabilidad de la compaa, incluyendo las revelaciones relacionadas: Cambios importantes en los principios de contabilidad, las polticas de informacin financiera o las revelaciones de la compaa, as como las razones para tales cambios; Las competencias en informacin financiera del personal que participa en la seleccin y aplicacin de los principios de contabilidad nuevos o complejos que sean importantes;

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AS-12Identificacin y valoracin de los riesgos de declaracin equivocada material Las cuentas o revelaciones para las cuales se use juicio en la aplicacin de los principios de contabilidad importantes, especialmente en la determinacin de los estimados y supuestos de la administracin; El efecto que los principios de contabilidad importantes tengan en las reas de controversia o emergentes para las cuales haya carencia de orientacin con autoridad o consenso; Los mtodos que la compaa usa para contabilizar las transacciones importantes e inusuales; y Los estndares de informacin financiera y las leyes y regulaciones que sean nuevas para la compaa, incluyendo cundo y cmo y cundo la compaa adoptar tales requerimientos.

Objetivos, estrategias y riesgos de negocio relacionados, de la compaa 14. El propsito de obtener un entendimiento de los objetivos, estrategias y riesgos de negocio relacionados, de la compaa, es identificar los riesgos de negocio que razonablemente se podra esperar que resulten en declaracin equivocada material de los estados financieros. Nota: Algunos riesgos de negocio relevantes pueden ser identificados mediante el uso de otros procedimientos de valoracin del riesgo, tales como obtener un entendimiento de la naturaleza de la compaa y un entendimiento de los factores de industria, regulatorio y otros de carcter externo. 15. Los siguientes son ejemplos de situaciones en las cuales los riesgos de negocio pueden resultar en declaracin equivocada material de los estados financieros: Desarrollos de la industria (un potencial riesgo de negocios relacionado puede ser, e.g., que la compaa no tiene el personal o la experticia para hacer frente a los cambios en la industria.) Nuevos productos y servicios (un potencial riesgo de negocios relacionado puede ser, e.g., que el nuevo producto o servicio no ser exitoso.) Uso de la tecnologa de la informacin (TI) (un potencial riesgo de negocios relacionado puede ser, e.g., que los sistemas y procesos sean incompatibles.) Nuevos requerimientos de contabilidad (un potencial riesgo de negocios relacionado puede ser, e.g., implementacin incompleta o inadecuado de un nuevo requerimiento de contabilidad.)

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AS-12Identificacin y valoracin de los riesgos de declaracin equivocada material Ampliacin del negocio (un potencial riesgo de negocios relacionado puede ser, e.g., que la demanda de los productos o servicios de la compaa no haya sido estimada de manera exacta.) Los efectos de la implementacin de una estrategia, particularmente cualesquiera efectos que conducirn a nuevos requerimientos de contabilidad (un potencial riesgo de negocios relacionado puede ser, e.g., implementacin incompleta o inadecuada de la estrategia.) Requerimientos de informacin financiera actuales o prospectivos (un potencial riesgo de negocios relacionado puede ser, e.g., la prdida de financiacin debida a la incapacidad de la compaa para satisfacer los requerimientos de contabilidad.) Requerimientos regulatorios (un potencial riesgo de negocios relacionado puede ser, e.g., que haya una exposicin legal incrementada.) Nota: Los riesgos de negocio podran afectar los riesgos de declaracin material a nivel del estado financiero, lo cual afectara muchas cuentas y revelaciones contenidas en los estados financieros. Por ejemplo, la prdida de financiacin de la compaa o la declinacin de las condiciones que afecten la industria de la compaa podra afectar su capacidad para liquidar sus obligaciones cuando se venzan. Esto, a su vez, podra afectar los riesgos de declaracin equivocada material relacionados con, e.g., la clasificacin de los pasivos de largo plazo o la valuacin de los activos de largo plazo, o podra resultar en duda sustancial acerca de la capacidad de la compaa para continuar como empresa en marcha. Otros riesgos de negocio podran afectar los riesgos de declaracin equivocada material para cuentas, revelaciones o aseveraciones particulares. Por ejemplo, un nuevo producto o servicio no exitoso o una ampliacin del negocio fallida pueden afectar los riesgos de declaracin equivocada material relacionados con la valuacin de inventario y otros activos relacionados. 16. El propsito de obtener un entendimiento de las medidas de desempeo de la compaa es identificar las medidas de desempeo, sean externas o internas, que afectan los riesgos de declaracin equivocada material. 17. Los siguientes son ejemplos de medidas de desempeo que pueden afectar los riesgos de declaracin equivocada material: Medidas que conforman la base de compromisos contractuales o acuerdos de incentivos de compensacin; Medidas usadas por partes externas, tales como analistas y agencias calificadoras, para revisar el desempeo de la compaa; y

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Apndice 5

AS-12Identificacin y valoracin de los riesgos de declaracin equivocada material Medidas que la compaa usa para monitorear sus operaciones, que puedan resaltar resultados o tendencias inesperados que conduzcan a que la administracin investigue su causa y tome accin correctiva, incluyendo la correccin de declaraciones equivocadas. Nota: Los primeros dos ejemplos representan medidas de desempeo que pueden afectar los riesgos de declaracin equivocada material mediante la creacin de incentivos o presiones para que la administracin de la compaa manipule ciertas cuentas o revelaciones para lograr ciertas metas de desempeo (u ocultar la falla en lograr esas metas). El tercer ejemplo representa medidas de desempeo que la administracin puede usar para monitorear los riesgos que afectan los estados financieros. Nota: Las compaas ms pequeas pueden tener procesos menos formales para medir y revisar el desempeo financiero. En tales casos, el auditor puede identificar las medidas de desempeo que sean relevantes, hacindolo mediante la consideracin de la informacin que la compaa use para administrar el negocio. Obtencin de un entendimiento del control interno sobre la informacin financiera 18. El auditor debe obtener un entendimiento suficiente de cada componente del control interno sobre la informacin financiera (entendimiento del control interno) para (a) identificar los tipos de declaraciones equivocadas potenciales, (b) valorar los factores que afectan los riesgos de declaracin equivocada material, y (c) disear procedimientos de auditora adicionales. 19. La naturaleza, oportunidad y extensin de los procedimientos que sean necesarios para 9 obtener un entendimiento del control interno dependen del tamao y complejidad de la compaa; el conocimiento que tenga el auditor respecto del control interno sobre la informacin financiera de la compaa; la naturaleza de los controles de la compaa, incluyendo el uso que la compaa haga de la TI; la naturaleza y extensin de los cambios en sistemas y operaciones; y la naturaleza de la documentacin que la compaa tenga de su control interno sobre la informacin financiera. Nota: El auditor tambin puede obtener un entendimiento de ciertos controles que no hacen parte del control interno sobre la informacin financiera, e.g., controles sobre la8

8

Los pargrafos 21-22 de este estndar discuten los componentes del control interno sobre la informacin financiera.9

El pargrafo 13 del Estndar de Auditora No. 5, Auditora del control interno sobre la informacin financiera, que est integrada con la auditora de estados financieros, seala, El tamao y la complejidad de la compaa, sus procesos de negocio, y sus unidades de negocio, pueden afectar la manera como la compaa logra muchos de sus objetivos de control. El tamao y la complejidad de la compaa tambin pueden afectar los riesgos de declaracin equivocada material y los controles necesarios para abordar esos riesgos.

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Apndice 5

AS-12Identificacin y valoracin de los riesgos de declaracin equivocada materialcompletitud y exactitud de las operaciones o de otra informacin no financiera usada como 10 evidencia de auditora. 20. La obtencin de un entendimiento del control interno incluye la evaluacin del diseo de los controles que sean relevantes para la auditora y la determinacin de si los controles han sido implementados. Nota: Los procedimientos que el auditor aplica para obtener evidencia sobre la efectividad del diseo incluyen indagar al personal apropiado, observacin de las operaciones de la compaa, e inspeccin de la documentacin relevante. Los recorridos, tal y como se describen en los pargrafos 37-38, que incluyen esos procedimientos, ordinariamente son suficientes para evaluar la efectividad del diseo. Nota: La determinacin de si un control ha sido implementado significa determinar si el control existe y si la compaa lo est usando. Los procedimientos para determinar si un control ha sido implementado pueden ser aplicados en vinculacin con la evaluacin de su diseo. Los procedimientos aplicados para determinar si un control ha sido implementado incluyen indagar al personal apropiado, en combinacin con la observacin de la aplicacin de los controles o la inspeccin de la documentacin. Los recorridos, tal y como se describen en los pargrafos 37-38, que incluyen esos procedimientos, usualmente son suficientes para determinar si un control ha sido implementado. 21. El control interno sobre la informacin financiera puede describirse como que consta de los 11 siguientes componentes: El ambiente de control, El proceso de valoracin del riesgo de la compaa. Informacin y comunicacin, Actividades de control, y Monitoreo de los controles.

22. Cuando establece y mantiene el control interno sobre la informacin financiera de la compaa, la administracin puede usar una estructura de control interno con componentes que sean diferentes de los componentes identificados en el pargrafo precedente. En la sola auditora10

Pargrafo 10 del Estndar de Auditora No. 15.

11

Las diferentes estructuras de control interno usan trminos y enfoques diferentes para describir los componentes del control interno sobre la informacin financiera.

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Apndice 5

AS-12Identificacin y valoracin de los riesgos de declaracin equivocada materialde estados financieros, al evaluar el diseo de los controles y determinar si han sido implementados, el auditor puede usar la estructura usada por la administracin u otra estructura 12 confiable, reconocida. Para las auditoras integradas, el Estndar de Auditora No. 5, seala, Para realizar su auditora del control interno sobre la informacin financiera el auditor debe usar la misma estructura de control confiable, reconocida, que la administracin use para su evaluacin 13 anual de la efectividad del control interno sobre la informacin financiera de la compaa. Ambiente de control 23. El auditor debe obtener un entendimiento del ambiente de control de la compaa, incluyendo las polticas y acciones de la administracin, la junta y el comit de auditora en relacin con el ambiente de control de la compaa. 24. La obtencin de un entendimiento del ambiente de control incluye valorar: Si la filosofa de la administracin y el estilo de operacin promueven el control interno efectivo sobre la informacin financiera; Si son desarrollados y entendidos valores slidos de integridad y tica, particularmente de la alta administracin; y Si la junta o el comit de auditora entienden y ejercen la responsabilidad por la vigilancia sobre la informacin financiera y el control interno Nota: En la sola auditora de estados financieros, esta valoracin se puede basar en la evidencia obtenida en el entendimiento del control interno, de acuerdo con el pargrafo 23, y el otro conocimiento relevante que tenga el auditor. En la auditora integrada de estados financieros y control interno sobre la informacin financiera, el Estndar de Auditora No. 14 5 describe la responsabilidad del auditor por la evaluacin del ambiente de control. 25. Si el auditor identifica una deficiencia de control en el ambiente de control de la compaa, el auditor debe evaluar la extensin en la cual esta deficiencia de control es indicadora de un factor de riesgo de fraude, tal y como se discute en los pargrafos 65-66 de este estndar.15

12

Ver Securities Exchange Act Release No. 34-47986 (June 5, 2003) para una descripcin de las caractersticas de una estructura confiable, reconocida.13

Pargrafo 5 del Estndar de Auditora N