apresentação corporativa maio 2019 liderança e …...2019/05/02 · 2016 2017 2018 abr18 mar19...

Apresentação

Corporativa

Maio 2019

Liderança e Inovação, com foco em adição de valor

2

Índice

1 Dental: benefício incipiente no Brasil

2 Vantagens competitivas estratégicas

3 Desempenho financeiro e operacional

4 Performance na B3

Um benefício

incipiente no Brasil

Planos Odontológicos:

4

Apesar da grande oferta de serviços odontológicos por dentistas

no país, apenas 13% dos brasileiros possui plano dental

O paradoxo dental brasileiro

Penetração de planos odontológicos

na população

77%

13%

Fonte: OdontoPrev

5

Benefício odontológico ainda incipiente no Brasil.

Crescimento contínuo do setor, apesar da recessão.

3,4

5

7,1

8,810,1 10,6

11,712,6

2006 2008 2010 2012 2014 2016 2018 MAR19

7,3

11,1

14,5

18,520,2

21,6

24,2 24,5

2006 2008 2010 2012 2014 2016 2018 MAR19

Planos Odontológicos no Brasil(milhões de vidas)

% da população com

plano dental no Brasil

Fonte: ANS Tabnet e Sala de Situação Mar/19

6

18,5

19,520,2

21,121,4

22,8

24,2 24,5

2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 MAR19

Planos médicos e odontológicos: evolução desde 2012

Planos Médico-hospitalares

(milhões de vidas)Planos Odontológicos

(milhões de vidas)

Fonte: ANS Tabnet e Sala de Situação MAR19

47,8

49,4

50,3

49,2

47,747,2 47,4 47,1

2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 MAR19

7

557

642

2.075¹ 1.9531.623

1.297979¹

533 509¹

100% n/a 3% 5% 2% n/a 1% n/a

7.220

OdontoPrev: líder de mercado há 21 anos

Fonte: OdontoPrev

¹ ANS Mar/19

Principais empresas de planos odontológicos 1T19 (mil vidas)

Dental (%) / Receita total

8

R$ milhões

Receita Líquida e Tíquete Médio ABR18-MAR19

1.661

994

382266 250 228 212 159¹ 119

5.144# Beneficiários (mil) 946

61%% Receita total n/a

17,59Tíquete médio (R$) 14,11

987

23%

41,44

1.089

16%

22,62

Corporativo

Planos

IndividuaisPME

7.220

100%

21,23

Consolidado

16%

23%

61%

1.297

1%

17,72

Fonte: OdontoPrev

¹2018

+= +

1.623

5%

12,52

1.953

3%

9,95

533

1%

18,93

9

Ranking de empresas por região

Região Vidas Ranking Vidas Ranking Vidas Ranking Vidas Ranking Vidas Ranking

Sudeste 4.042 1º 1.538 3º 1.828 2º 150 18° 933 4º

Sul 694 1º 120 4º 49 12° 42 13° 160 3º

Centro- Oeste 524 1º 194 2º 34 11° 12 14° 66 6º

Nordeste 1.610 1º 190 3º 54 16° 1.248 2° 157 4°

Norte 291 1º 33 8º 6 18° 257 2° 78 6°

Total 7.161 1º 2.075 2° 1.971 3° 1.709 4° 1.394 5°

Fonte: ANS – Tabnet Mar/19

Mil vidas

10

Sim

Geração de valor

30%

47%

100%

22

Foco dental

Estratégia

Market-share beneficiários

Market-share receita¹

Receita Dental/Receita Total %

Tíquete médio 1T19(R$/membro/mês)

Vantagens competitivas: OdontoPrev x Pares

¹ Dados 2017: exclui Amil Dental, Hapvida Dental e Interodonto.

² Porto Seguro, SulAmérica, Interodonto, e Hapvida.

Não

Volume/Cross-sell

71%

53%

<2%²

14²

Pares

11

18,22 18,93 17,95 17,88

12,92 12,19 11,269,49

1T18 1T19 1T18 1T19 1T18 1T19 1T18 1T19

Tíquete médio OdontoPrev x Empresas Pares (∆anual % tíquete médio)

20,53

21,10

1T18 1T19

12

Métricas selecionadas de empresas pares 1T19

Fonte: OdontoPrevPlanos Odontológicos Planos de Saúde Consolidado

2,8

4,9

-15,7

9,3

-5,7

12,1

-0,6

14,0

3,9

43,6

71,3

60,4

79,0

76,5

44,5

29,0

15,2

15,4

16,0

17,3

18,8

34,3

3,0

16,0

10,0

12,1

19,5

12,1

7,3

69,6

87,6

81,5

93,6

87,8

Beneficiários

(mil vidas)

Receita líquida

(∆anual %)

Tíquete médio

(∆anual %)

Sinistralidade -

Acumulado 12M

(%)

ROE -

Acumulado 12M

(%)

Índice Combinado

- Acumulado 12M

(%)

7.220

2.704

1.953

2.368

1.623

2.242

1.297

246

533

13

7.220

2.075

1.953

1.623

1.297

979

533

3.520

2.704

2.368

3.579

2.242

246

5.595¹

4.657

3.991

3.539

3.579

779

Dental Médico

Número de beneficiários: dental e médicoMil vidas

Fonte: OdontoPrev

¹ANS MAR19

1T19

7.220

979¹

14

3 ciclos de crescimento

acelerado no setor dental

desde 2006, por movimentos

estratégicos específicos

15

Ciclos de crescimento acelerado no setor desde 2006

OperadoraPeríodo Crescimento Movimento

estratégico

Ciclo 01

Ciclo 02

Ciclo 03

2006 -

2009

2010 -

2013

a partir de

2014

~1 milhão

de membros

~1 milhão

de membros

~1,5 milhão

de membros

Fusão com

OdontoPrev

Aquisição pela UnitedHealthcare

IPOs+

16

20.994

24.479

+592

+912

1.982

Evolução do setor odontológico desde 2015Mil vidas

2015 MAR19

Fonte: ANS Sala de Situação MAR19

Das 3,5 milhões de novas

vidas no setor desde 2015,

duas empresas, com 15% de

share, representaram 43%,

ou 1,5 milhão de beneficiários.

Outros

17

42

287

252

177

130 124

83

155132

2017 2018 ABR18-MAR19

2017 2018 ABR18-MAR19

2017 2018 ABR18-MAR19

Adições líquidas orgânicas no negócio core

Fonte: OdontoPrev

NotreDame e Hapvida: Apenas planos médicos

Mil vidas

Adições líquidas no saúdeAdições líquidas no dental Adições líquidas no saúde

18

1.592¹ 1.5651.664

1.9732.056

2.211 2.232²

1.024969¹

1.050¹

1.257¹

1.540

1.8841.971

2013 2014 2015 2016 2017 2018 MAR19

A relação dental/médico cresceu de 64% para 88% desde 2013

Mil vidas

Fonte: OdontoPrev

¹ ANS Tabnet e Sala de situação

² Excluindo vidas da GreeLine.

Relação dental/médico (%)Planos médicos Planos odontológicos

63%64%

75%

85%

62%64%

88%

19

1.702¹

1.895¹ 1.9372.049

2.2262.356 2.368

694¹

1.044¹1.125¹

1.279

1.416

1.680 1.623

2013 2014 2015 2016 2017 2018 MAR19

A relação dental/médico cresceu de 41% para 69% desde 2013

Mil vidas

Fonte: OdontoPrev

¹ ANS Tabnet e Sala de situação

Relação dental/médico (%)Planos médicos Planos odontológicos

58%

62%

64%

71%

55%

41%

69%

20

Lucro/prejuízo (R$ milhões)

Fonte: Amil (Valor Econômico)

-284

-114

-323

+54+8

-659

2014 2015 2016 2017 2018 2014-2018

21

14,3

15,2

16,1 17,0

18,6

19,7

20,421,1

15,815,2

15,115,8

15,7

17,6

18,418,9

16,516,1

15,6

17,7 18,0

16,9

17,7

17,9

12,211,8

12,7 12,8 12,813,1

14,1

10,2

10,6

12,3 12,012,2

9,610

10,611,0

10,0

10,7

10,19,5

2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 1T19

Precificação racional + inovação de valor = tíquete superiorR$/membro/mês Evolução do tíquete médio 2012 – 1T19

Fonte: OdontoPrev

22

Vantagens

competitivas

estratégicas

23

Modelo único de negócio OdontoPrev

Dentistas

Credenciados

Geração de caixa positiva à cada dia

Clientes

Tíquete

por usuário

Reembolso da

sinistralidade

R$ R$

24

Plataforma de tecnologia proprietária: decisões baseadas em indicadores

Prontuário eletrônico de todos os beneficiários

3 décadas de dados atuariais

Gestão de risco e prevenção à fraude

25

Modelo de negócios único OdontoPrev

Líder de mercado

desde anos 90

Modelo de negócios

único e asset-light

Baixa necessidade de CAPEX

Receitas pré-pagas e recorrentes

Alta previsibilidade

de fluxo de caixa

Capital de giro negativo

Dívida zeroPagamentos trimestrais de

dividendos

26

Múltiplos canais de distribuição, em todo o Brasil

Organizações

médicas e planos

de saúde

Plataformas

Bancárias

exclusivas

Parcerias com

lojas de

departamento

Internet

Venda direta

Equipe própria

Corretores

independentes

27

Front-office

Tomadores de preço

Venda

Presença nacional

Distribuição: Plataformas

bancárias e corretores

+

Back-office

Formador de preço

Desenho de produtos

Gestão do atendimento

Rede credenciada

Rede credenciada

Sócios fortes e comprometidos a longo prazo

28

As maiores plataformas de distribuição bancária

Clientes

Distribuição

nacional

Exclusividade

+ 71 milhões + 40 milhões

20 anos

48% das agências & 52% dos clientes bancários brasileiros

29

A maior e melhor rede credenciada do mercado

Distribuição nacional

Formação acadêmica

diferenciada

Educação continuada

29.000 profissionais credenciados em 2.600 cidades

30

Desempenho

Financeiro e

Operacional

31

Evolução anual da receita líquida(Variação anual %)

17,7%

16,5%

13,5%

6,7%

10,3%

12,3%

4,4%

14,8%

16,6%

18,8%

9,1%9,3%

11,8%

1T 2T 3T 4T 1T 2T 3T 4T 1T 2T 3T 4T 1T 2T 3T 4T 1T 2T 3T 4T 1T 2T 3T 4T 1T 2T 3T 4T 1T

2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019

OrgânicoConsolidado

32

(R$ milhões)

Evolução trimestral da Receita Líquida por Segmento

Corporativo PME Planos Individuais

232 253

61 72

74

109

1T18 1T19 1T18 1T19

+48,3%

+17,5%

+9,0%

63%

20%

17%

370

58%

25%

17%

440

18,8%

33

(R$ milhões)

Receita líquida anual por segmento

874 921 930 922 974 994

139 162 187 219

255 266145168

243286

347382

2014 2015 2016 2017 2018 ABR18-MAR19

1.1561.250

1.3651.437

CAGR: 25,6%

1.661

CAGR: 16,4%25%

39%


75%61%

1.592

34

Evolução da receita líquida e tíquete médio por segmento desde 2014

2014 2015

35

20

15

TÍQUETE MÉDIO (R$ / membro / mês)

2016 2017 2018 ABR18

MAR19

Correlação com PIB, alta competição Crescimento forte e margens superiores

330

921 930

430

922

505

974

602

994

874

284

25

30

648

Receita corporativa(R$ milhões)

Receita massificada (R$ milhões)

35

Alto Baixo

Massificado

Tíquete médio (R$/membro/mês)

NÚMERO DE

COMPETIDORES

Corporativo

Massificados: barreiras à entrada

¹ M: milhões

Margem de contribuição: Receita (-) Custos de Serviços (-) Desp. Comercialização

Margem de contribuição

(%)

• Distribuição

• Conhecimento

atuarial

• Seleção adversa

• PDD/Inadimplência

• Churn/Cancalemento

• Marcas fortes

36

Inovação de valor: receita massificada dobra desde 2014

ABR18-MAR19 x ABR14-MAR15

¹ M: milhões


Alto Baixo

22

15

Massificado

Tíquete médio (R$/membro/mês)

Receita líquida R$994 M

NÚMERO DE

COMPETIDORES

Corporativo


18

34

Margem de contribuição

ABR18-MAR19 (%)

44

47

+12%

+125%



+15%

+50%

37

Baixo

<5%

Alto

Bancos/Varejistas

R$33

Alta

Dois segmentos de negócio

Alto

+50%

Médio

Própria/Corretores

R$17

Baixa

Impacto do PIB

Penetração

Potencial de crescimento

Distribuição

Tíquete médio 1T19(R$/membro/mês)

Barreiras à entrada

Corporativo Massificados

38

Segmentação da receita incremental anual(R$ milhões)


-5 -6

1

3 510

17 20 21

7 8 9 910 4

1011 11

18 12 48 3 6

24

28 36

1T17 2T17 3T17 4T17 1T18 2T18 3T18 4T18 1T19

1914

1419 18 20

52

59

67

39

Variação anual da receita corporativa

-2,3% -2,7%

+0,6%+1,2%

+2,1%

+4,4%

+7,2%+8,5%

+9,0%

1T17 2T17 3T17 4T17 1T18 2T18 3T18 4T18 1T19

40

Planos individuais bancários tornando-se mais relevantes

¹Exclui Odonto System

1T15 1T16 1T17 1T18

Número de Beneficiários (mil vidas)

586 652 782¹430 652

70%

30%

1T19

OutrosCanais bancários

54%46% 54%

46% 50%50% 50%50%

41

Efeitos positivos dos canais bancários

Preço médio de

lista 1T19

Custo de aquisição

Rentabilidade Menor

R$37,5 a R$42,5

25% a 45%

Lojas de

departamento

R$45,6 a R$55,2

10% a 15%

Maior

&

42

Evolução da Receita dos Planos IndividuaisR$ milhões

145168

243

286

347

382

2014 2015 2016 2017 2018 ABR18MAR19

43

Evolução do portfolio PME

¹Exclui Odonto System

1T15 1T16 1T17 1T18

Número de Beneficiários (mil vidas)

857 912 959¹790 963

Canais bancários

83%

17%

84%

16%

86%

14%

1T19

87%

13%

87%

13%

44

Evolução da Receita PMER$ milhões

139162

187

219

255266

2014 2015 2016 2017 2018 ABR18MAR19

45

Índice de Sinistralidade trimestral e acumulado em 12 meses (% ROL)

Acumulado em 12 mesesTrimestral

47,6

49,2

49,4

46,446,0

47,0

48,4

45,0

43,6

44,0

54,6

43,7

48,8

43,9

44,1

48,2

43,4

48,6

45,2

52,6

45,0

47,6

41,9

45,7

40,4

1T 2T 3T 4T 1T 2T 3T 4T 1T 2T 3T 4T 1T 2T 3T 4T 1T 2T 3T 4T 1T 2T 3T 4T 1T 2T 3T 4T 1T

2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 2019

46

Sinistralidade consolidada e por segmento

(% Receita / últimos doze meses)

56,6 56,1

54,4

52,551,5 51,1 50,9 50,7 50,2

45,5 45,0

43,642,4

41,1 41,140,6 40,2 39,9

25,5 26,0 27,127,5 28,3

29,0 29,230,0 30,7

49,0 48,447,2

45,745,0 44,7 44,3 44,1

43,6

1T17 2T17 3T17 4T17 1T18 2T18 3T18 4T18 1T19

Planos Individuais

PME

CONSOLIDADO

Corporativo

Inclui

47

Precificação minimiza maior custo de serviços dos planos individuais

Tíquete médio Custo de serviços

1T19

7,6

17,2

7,8

22,9

11,3

39,5


(R$ / vida / mês)

48

Despesas ComerciaisCusto de Serviços

Métricas selecionadas por segmento

Margem de Contribuição


(% Receita)


48,446,6

7,6 7,1

43,946,3

37,0 36,1

10,312,2

52,8 51,7

27,130,4

24,022,5

48,947,1

1T18 1T19 1T18 1T19 1T18 1T19 1T18 1T19 1T18 1T19 1T18 1T19 1T18 1T19 1T18 1T19 1T18 1T19

49

Despesas comerciais por segmento

Despesas

comerciais média 7%


12% 23%

Vendas próprias

Corretores

Canais bancários

-

10% - 15%

10% - 15% Online

10% - 15%

5% - 7,5%

Lojas de

departamento

Online

25% - 45%

5% - 7,5%

10% - 15% 10% - 15%

(% Receita)

Corretores

Canais bancários Canais bancários

50

Despesas de Comercialização consolidada e por segmento

5,7 5,4 5,8 5,6

7,6

4,5

5,9

7,0 7,1

11,7 11,912,9

12,0

10,3

14,0

12,911,8

12,2

22,4

24,3 24,623,7 24,0

25,3

23,1

20,8

22,5

9,9 10,1 10,4 10,311,3

10,210,8 11,0 11,7

1T17 2T17 3T17 4T17 1T18 2T18 3T18 4T18 1T19

Planos Individuais

PME

Inclui

Corporativo

CONSOLIDADO

(% Receita)

51

46,7

43,0

44,3 44,0

47,748,2

49,2

47,7

46,246,6

49,1

45,7

44,143,6

25,1

23,323,9

21,1

22,4

24,9

23,8

25,5

26,4 26,2

22,0

24,5

26,1 25,9

20

25

30

35

35

40

45

50

2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 ABR18-MAR19

Sinistralidade e margem EBITDA ajustada desde IPO

Sinistralidade (%) Margem EBITDA ajustada (%)

Sinistralidade

Margem EBITDA ajustada

(% Receita)

52

4660 76 81

154

208227

273305

327300

352

415

430

2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 ABR18-MAR19

IPO

(R$ milhões e % ROL)

EBITDA ajustado desde o IPO

25,1%

23,3% 23,9%

21,1%22,0%

24,9%23,8%

25,5%

26,4%26,2%

22,0%

24,5%

26,1%25,9%

IPO

Margem EBITDA ajustado

53

17

48 5559

121145 146

188 195

221 216

245

285300

2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017 2018 ABR18-MAR19

10

60

110

160

210

260

310

360

IPO

18,4%

17,3%

15,4%

17,7% 17,4%

15,2%

17,6%

16,8%

17,7%

15,8%17,0%

17,9% 18,1%

Lucro líquido e Margem líquida desde o IPO(R$ milhões e % ROL)

Margem líquida

54

Caixa Líquido, dívida zero(R$ milhões)

266

334

443

508497

531

2014 2015 2016 2017 2018 1T19

55

EBITDA ajustado CAPEX

305327

300

352

415

106121

18,5 13,9 13,5 13,9 21,95,8 3,9

2014 2015 2016 2017 2018 1T18 1T19

0

50

100

150

200

250

300

350

400

450

EBITDA Ajustado e CAPEX

56

43

100

54

328

86

51

13

11

12

12 15

14

15

16

18

1T17 2T17 3T17 4T17 1T18 2T18 3T18 4T18 1T19

55

111

65

15 15

42

102

Alocação de capital prioriza JCP e dividendos trimestrais

Dividendos JCP

R$ milhões

15

69

Funding para

Pagamento 70% payout

em 2019

57

Fluxo de Caixa desde o IPO(R$ milhões)

Caixa Líquido

DEZ06

Geração

de caixa Aquisições Capex Remuneração

aos acionistasPlano

de opções¹

Caixa líquido

MAR19+ +- - - =

204,7

530,6

+2.659,1

-299,3 -130,2

+329,6

-2.143,5 -89,8

22,6% da Receita

-15,0

-362,5

-1.766,0Dividendos e JCP

Restituições de Capital

Recompra de ações

¹ Programa de recompra, visando o Plano de Incentivo de Longo Prazo

-

58

Quadro resumo efeitos extraordinários 1T19

Balanço Patrimonial

R$ mil EBITDA EBITDA Ajustado Lucro líquido Passivo Diferido

ISS (reversão em março/2019) 14.632 (13.568) 9.719 -

Incentivo de Longo Prazo (4.937) - (3.258) -

IFRS 16 / CPC 06 (R2) 1.908 - (226) -

Ágio Odonto System - - - 2.478

TOTAL 11.603 (13.568) 6.235 2.478

DRE

59

Aquisição em agosto/18, incorporação em janeiro/19

Operadora 100% odontológica, player #7 do Brasil;

642 mil beneficiários: 54% massificados;

Liquidação financeira em 07/08/18 de R$179 milhões, e incorporação em

02/01/2019;

1T19: Receita líquida R$25,8 milhões, tíquete médio de R$14,5 e sinistralidade

de 29,1%;

Preço da aquisição: 9x EBITDA Ajustado 2017.

60

Aquisição em agosto/18, incorporação em janeiro/19

1T19 4T18 3T18

Receita operacional líquida (ROL) 25.843 27.072 17.278

Tíquete médio (R$/vida/mês) 14,50 15,14 14,66

Número de beneficiários 641.844 636.728 633.628

Custo de serviços 7.514 7.903 5.793

Índice de sinistralidade (%) 29,1 29,2 33,5

Despesa de comecialização 2.145 2.068 1.393

Índice DC (%) 8,3 7,6 8,1

Margem de contribuição 16.184 17.100 10.092

Margem de contribuição (%) 62,6 63,2 58,4

Provisão para perdas sobre créditos 330 483 535

PDD (%) 1,3 1,8 3,1

R$ mil, exceto onde especificado

61

Alíquota de ISS: R$13,8 milhões em reversões no 1T19

2017 Jan e Fev/18 Mar/18

1% 3%

ISS

recolhido em

Barueri

Lei 157/16

Alíquota dos

municípios

STF

reverte

Lei 157/16

2% 2%1%

Set/18

Retorno à

alíquota de 1%

2%1%

Trânsito em

julgado

Mar/19

decisão preliminar,

sem impacto

contábil, dado

provisionamento

decisão final,

com impacto

contábil.

62

OdontoPrev:

Performance na B3

63

Expansão do número de investidores individuais

2015 2016 2017 2018 MAI19

1.9752.651

4.727

9.834

Fonte: B3

13.251

64

Estrutura acionária globalizada: investidores em 30 países

Fonte: OdontoPrev

ABR19Administradores

0,21%Tesouraria

0,12%

50,01%

Free Float

49,66%

Capital total531.294.792 ações ordinárias

49% Free float263.868.807 ações ordinárias

Outros

2,0%

2,9%

1,7%

1,2%

1,0%

0,4%

0,4%

45,9%

14,7%

9,3%6,6%

8,8%

5,1%

65

Diretoria de RI

e Planejamento

Estratégico

José Roberto

Pacheco

12 anos*

Diretoria

Administrativo

Financeiro

Luis André

Blanco

9 anos*

Diretoria

Comercial

Corporativa

Elsen

Carvalho

2 anos*

Diretoria

Comercial

Massificados

Carlos

Rogoginsky

6 anos*

Diretoria

Clínico

Operacional

José Maria

Benozatti

19 anos*

Diretoria de

Recursos

Humanos

Rose Gabay

10 anos*

Gestão profissional desde fundação nos anos 80

Assembleia Geral de Acionistas

Conselho de Administração

Conselho Fiscal

Comitê

De

Auditoria

Auditoria

Interna

Comitê

de

Gestão de

Pessoas

Auditoria

Externa

* Número de anos na OdontoPrev.

Diretor

Presidente

Rodrigo Bacellar

2 anos*

Diretoria

Corporativa

Marcos

Viveiros

-

66

AGE em 03/maio elegeu novos membros do Conselho de Administração

Nome Cargo Cargo no Bradesco

Luiz Trabuco PresidentePresidente do Conselho de

Administração

Manoel Peres Vice-Presidente Presidente Bradesco Saúde

Octávio de Lazari Conselheiro Presidente do Banco Bradesco

Vinícius Albernaz Conselheiro Presidente da Bradesco Seguros

Ivan Gontijo Conselheiro Diretor Geral da Bradesco Seguros

Samuel Monteiro Conselheiro Conselheiro da Bradesco Saúde

Cesar Suaki Conselheiro independente -

Murilo Passos Conselheiro independente -

Conselho de Administração OdontoPrev

67

Padrões superiores de Governança Corporativa

Administração profissional, não familiar, desde a fundação em 1987;

Presidente do Conselho distinto do CEO, desde 1998;

Conselho sem função executiva;

Divulgação de remuneração mínima, média e máxima de executivos

3 CEOs desde a fundação em 1987 e 1 DRI desde o IPO em 2006

68

Métricas para a remuneração variável dos gestores

Crescimento receita

EBITDA incremental (R$)

Expansão de beneficiários

Pesquisas de Satisfação

Beneficiários

Dentistas

RH das empresas clientes

Atendimento

Metas Quantitativas

69

Agenda com Mercado

As atividades de Relações com Investidores da OdontoPrev, incluindo Conferências, webcasts, reuniões individuais e apresentações públicas

são sempre realizadas com a presença da Presidência e/ou Diretoria de RI da Companhia, desde a abertura de capital em 2006.

Data País Cidade Corretor Evento

Mai 20-21, 2019 Londres NDR UBS

Mai 22-24, 2019 New York NDR HSBC

Mai 23, 2019 Boston NDR HSBC

Mai 29-30, 2019 Miami Emerging Markets Debt and Equity Conference

Mai 31, 2019 Zurique NDR UBS

Jun 3, 2019 Hong Kong NDR Itaú BBA

Jun 4-5, 2019 Cingapura NDR Itaú BBA

Jun 6, 2019 Abu Dhabi NDR Itaú BBA

Jun 12, 2019 São Paulo Apresentação a Investidores

Jul 02, 2019 São Paulo NDR Citibank

Jul 04-05, 2019 Santiago NDR Citibank

Ago 1,2019 Divulgação de Resultados 2T19

Ago 2, 2019 Conference call com analistas e investidores

Ago 2, 2019 São Paulo Apresentação a Investidores

Ago 20, 2019 São Paulo BZ Consumer & Healthcare Check-Up

Set 9-10, 2019 Londres Morgan Stanley Conference

Set 11, 2019 New York Morgan Stanley 17th Annual Global Healthcare Conference

Set 12, 2019 Toronto NDR Credit Suisse

Set 13, 2019 Montreal NDR Credit Suisse

Set 16, 2019 Chicago NDR Credit Suisse

Set 17, 2019 New York NDR Credit Suisse

Set 18, 2019 New York BTG Pactual 10th Latin American CEO Conference

Out 30, 2019 Divulgação da Resultados 3T19

Out 31, 2019 Conference call com analistas e investidores

Nov 6, 2019 São Paulo Healthcare Day Presentation

70

Por que investir na OdontoPrev?

Padrões superiores

de Governança

Corporativa

Modelo de negócio

comprovado e

sustentávelMaior e melhor rede de

cirurgiões dentistas

especialistas

Sólida estrutura

de capital

Forte remuneração

aos acionistasMúltiplos vetores

de crescimento

Gestão

especializada,

focada em valor

Tecnologia

proprietária de

classe mundial

+ 7 milhões de

clientesParticipante

FTSE4Good

71

Sobre a OdontoPrev

A OdontoPrev, empresa de capital aberto desde 2006, é líder em planos

odontológicos na América Latina, e maior operadora do setor de saúde do

Brasil em número de beneficiários, com mais de 7 milhões de clientes. A rede

de cirurgiões-dentistas da OdontoPrev é especializada, com aproximadamente

29 mil credenciados. A Companhia é listada no Novo Mercado da B3, participa

do índice britânico FTSE4Good, e tem prática de distribuição trimestral de

resultados a acionistas, de mais de 30 países

72

Relações com Investidores e Planejamento Estratégico

Jose Roberto Pacheco

Diretor de RI e PE

Darcio Nunciatelli

Analista de RI

Stella Hong

Supervisora de RI

Heriane Silva

Assistente de RI

Escritório Corporativo

Avenida Marcos Penteado de Ulhôa

Rodrigues 939

Torre II / Edifício Jatobá / 14º andar

Barueri, SP. BRASIL. CEP: 06460-040

Tel: (11) 4878-8893

E-mail: [email protected]

www.odontoprev.com.br/ri

Banco Depositário & Formador de Mercado

Auditores Independentes

Código de Negociação B3

73

Apêndice

Receita líquida 182 259 318 382 685 835 955 1.070 1.156 1.250 1.365 1.437 1.592 1.661

Tíquete médio (R$/vida/mês) 12,25 12,53 12,07 12,80 12,87 13,66 14,33 15,22 16,07 17,04 18,58 19,66 20,43 21,23

Beneficiários (mil) 1.492 2.113 2.460 4.175 4.978 5.533 5.976 6.172 6.316 6.409 6.267 6.309 7.230 7.220

EBITDA 46 60 76 81 154 208 227 273 305 327 300 352 415 430

Margem EBITDA (%) 25,1 23,3 23,9 21,1 22,4 24,9 23,8 25,5 26,4 26,2 22,0 24,5 26,1 25,9

Lucro líquido 17 48 55 59 121 145 146 188 195 221 216 245 285 300

Valor de Mercado 872 1.122 587 2.833 4.443 4.711 5.701 5.223 5.239 5.021 6.694 8.453 7.305 8.713

Retorno aos acionistas de ODPV3 (%) 22 31 -46 183 80 8 25 -5 5 0 37 30 -13 12

IBX-100 (%) 7 48 -42 73 3 -11 12 -3 -3 -12 37 28 15 13

ABR18-

MAR1920182012 2013 2014 2015 2016 20172007 2008 2009 2010 20112006R$ milhões

apresentação corporativa maio 2019 liderança e …...2019/05/02 · 2016 2017 2018 abr18 mar19...

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