1

Teknik Strateji Bülteni 29.01.2021Yatırım Danışmanlığı

Piyasa Gelişmeleri

BIST-100

VIOP-30 Şubat Vade Kontratı

BIST-30 Destek-Direnç Tablosu

Günlük Hisse Beklentileri

Dolar/TL

VIOP Döviz

Euro/Dolar

Ons Altın - Gümüş

Brent Petrol

2

Piyasa Gelişmeleri 29.01.2021Yatırım Danışmanlığı

Güne yine satıcılı bir başlangıç yapan BIST-100 endeksi açılış sonrasında gelen tepki alımlarıyla günü 1,498 seviyesinden kapattı. İşlem hacmi 31.7 milyar TL

seviyesinde gerçekleşirken, endekse dahil olan 93 hisse değer kazandı, 6 hisse ise değer kaybetti. Güne başlarken Dolar/TL 7.38 seviyesinden işlem görürken,

yurtdışı vadeli piyasalarda negatif bir seyir izleniyor.

Küresel hisse piyasaları bir gün önceki sert satışların ardından dün toparlanmaya çalıştı ve pozitif tarafta kapandı. Avrupa’da aşı tedariki sorunları ve ECB

açıklamaları, ABD’de ise şirket bilançoları ve hisse spekülasyonları dalgalanmaya sebep olmuştu. Ancak henüz ortam tamamen sakinleşmiş değil. Gamestop ve AMC

hisselerinde yaşanan dramatik hareketler sonrasında bazı aracı kurumların işlemlere kısıtlama getirmesi tartışma konusu haline geldi. Öte yandan Avrupa Birliği’nin

aşı ihracatını sınırlama ihtimali piyasalar üzerinde baskı yaratmaya devam edebilir. İçeride ise dün TCMB enflasyon raporu takip edildi. Geniş katılımın görüldüğü

sunum ve sonrasındaki soru-cevap kısmında, katılımcıların tatmin olduğunu gözlemledik. TCMB Başkanı Naci Ağbal, sıkı duruşun korunacağını, uzun vadeli enflasyon

hedeflerine ulaşmak için de gerekenin yapılacağını ifade etti. Bu toplantı ile beraber TL benzerlerine göre güçlü kalmaya devam etti. Bugün içeride dış ticaret

dengesi, ABD’de ise kişisel gelir ve tüketici güven endeksi takip edilecek. Piyasalarda dalgalanma sürebilir, bu nedenle özellikle yurtdışı piyasaların yakında takip

edilmesini öneriyoruz.

BIST-100 endeksinin güne yatay açılış yapmasını bekliyoruz. Dün yaşanan tepki alımları sonrasında 1,500-1,525 ve 1,550 direnç seviyeleri iken 1,480-1,460 destek

seviyeleri olarak izlenebilir. 1,480 daha kısa vadeli pozisyonlar için zarar-kes seviyesidir.

3

BIST-100 29.01.2021Yatırım Danışmanlığı

BIST-100 endeksinin güne yatay açılış yapmasını bekliyoruz. Dün yaşanan tepki alımları

sonrasında 1,500-1,525 ve 1,550 direnç seviyeleri iken 1,480-1,460 destek seviyeleri olarak

izlenebilir.

1,480 daha kısa vadeli pozisyonlar için zarar-kes seviyesidir.

BIST-100 (Günlük)

Kurum Net İşlem

BANK-OF-AMERICA YATIRIM BANK 226.365.049

UNLU MENKUL DEGERLER 171.514.039

YAPI KREDI YAT. 155.658.933

ZIRAAT YAT. 143.797.690

GARANTI YAT. 115.042.911

Diğer 442.146.180

Kurum Net İşlem

TACIRLER YAT. -228.571.775

DENIZ YATIRIM -203.061.491

AK YATIRIM -189.248.395

INFO YATIRIM MENKUL -113.246.973

A1 CAPITAL MENKUL DEGERLER -102.777.149

Diğer -417.619.021

Aracı Kurum Pozisyonları - Günlük

Aracı Kurum Pozisyonları – Yılbaşından Bugüne

Kurum Net İşlem

HSBC YATIRIM 676.559.666

GARANTI YAT. 647.599.402

GLOBAL MENKUL 595.268.279

CREDIT SUISSE MENKUL 540.583.121

DENIZ YATIRIM 381.213.361

Diğer 2.562.942.881

Kurum Net İşlem

AK YATIRIM -1.151.796.128

IS YATIRIM -911.678.293

CITI MENKUL -456.109.746

MARBAS MENKUL -425.735.098

TEB YATIRIM -358.353.912

Diğer -2.100.844.993

4

VIOP-30 Şubat Vade Kontratı 29.01.2021Yatırım Danışmanlığı

Kontratta açılışın ardından aşağı yönlü hareketin devamını görmemiz halinde 1.587

seviyesini ilk destek olarak takip ediyor olacağız. 1.587 altında 1.580 ve 1.570 diğer

destekler olarak izlenebilir.

Olası yukarı yönlü hareketlerde ise 1.620 – 1.635 ve 1.650 seviyeleri direnç olarak

izlenmelidir. Yukarı yönlü hareketin tekrar ivmelenmesi için 1.620 üzerinde kalıcılık

sağlanması gerektiğini düşünüyoruz.

VIOP-30 (Günlük)

Kurum Net İşlem

TACIRLER YAT. 10.479

MEKSA YATIRIM 9.226

OYAK YATIRIM 6.075

GCM YATIRIM MEN 4.151

DENIZ YATIRIM 3.783

Diğer 10.279

Kurum Net İşlem

AK YATIRIM -8.779

TEB YATIRIM -5.349

IS YATIRIM -5.212

VAKIF YAT. -5.000

CREDIT SUISSE M -4.213

Diğer -15.440

Aracı Kurum Pozisyonları - Günlük

Aracı Kurum Pozisyonları – Kümülatif

Kurum Net İşlem

BANK-OF-AMERICA 75.962

TEB YATIRIM 70.264

TACIRLER YAT. 21.996

DENIZ YATIRIM 8.678

GEDIK YATIRIM 4.393

Diğer 8.294

Kurum Net İşlem

GARANTI YAT. -54.375

AK YATIRIM -29.418

IS YATIRIM -18.055

YAPI KREDI YAT. -15.046

CREDIT SUISSE M -12.622

Diğer -60.071

5

BIST-30 Destek-Direnç Tablosu 29.01.2021Yatırım Danışmanlığı

Destek-Direnç Tablosu

BIST-30 Endeksine dahil olan hisse

senetlerinin mekanik destek direnç

tablosudur. Destek ve dirençlerin,

hisselerin fiyat adımına yuvarlanması

gerekir. Mevcut seviyenin Pivot

seviyenin üzerinde ya da altında olması

yön açısından fikir verebilir.

6

Günlük Hisse Beklentileri 29.01.2021Yatırım Danışmanlığı

Gün sonu kapanış fiyatları baz

alınarak, çok kısa vadeli (1-3 gün)

teknik göstergelere göre

düzenlenmiştir. Temel göstergelerle

ve daha uzun vadeye göre

farklılaşabilir. BIST-30 endeksinin

ortalama standart sapması 2.80

seviyesindedir.

7

Dolar/TL 29.01.2021Yatırım Danışmanlığı

Dün içeride TCMB enflasyon raporu takip edildi. Geniş katılımın görüldüğü sunum ve sonrasındaki soru-cevap kısmında, katılımcıların tatmin olduğunu

gözlemledik. TCMB Başkanı Naci Ağbal, sıkı duruşun korunacağını, uzun vadeli enflasyon hedeflerine ulaşmak için de gerekenin yapılacağını ifade etti. Bu

toplantı ile beraber TL benzerlerine göre güçlü kalmaya devam etti.

Sabah saatlerinde 7.36 seviyesinden işlem gören kurda dalgalı-yatay seyir ve teknik olarak sıkışma sürüyor. 7.50 seviyesini ilk direnç, 7.32 seviyesinden

geçen 200 günlük hareketli ortalamayı ise ilk destek olarak izlemeye devam ediyoruz. Dolar endeksinde 91.00 seviyesinin aşılması halinde kurda da yukarı

yönlü baskının arttığını görebiliriz.

USD/TL (Günlük) USDTRY—USDRUB—USDZAR—USDBRL performansları

8

VIOP Döviz 29.01.2021Yatırım Danışmanlığı

Şubat vadeli Dolar/TL kontratında aşağı yönlü sıkışmayı takip etmeye

devam ediyoruz. 7.43 ve 7.38 kısa vadede ilk destek seviyeleri olarak

takip edilmelidir. Yukarıda ise 7.57 ve 7.67 seviyelerini direnç olarak

takip ediyor olacağız.

VIOP- Dolar/TL Şubat Vade Kontratı (Günlük) VIOP- Euro/TL Şubat Vade Kontratı (Günlük)

Şubat vadeli Euro/TL kontratında aşağı yönlü sıkışma sürüyor. Bu

aşamada 9.22 ve 9.35 seviyeleri direnç, 9.09 ve 9.00 seviyeleri destek

olarak izlenebilir.

9

Euro/Dolar 29.01.2021Yatırım Danışmanlığı

FED toplantısının ardından parite 1.21 seviyesinde yatay seyrediyor. Sabah saatlerinde ABD vadelilerinde satıcılı bir seyir hakim. Parite için bu hareketin

devamı önemli olacaktır. Satışların derinleşmesi ve güvenli liman arayışı sebebiyle dolar endeksinde 91.00 seviyesinin üzeri görülmesi durumunda paritede

de bugün tekrar aşağı yönlü hareketler görebiliriz. Aşağıda 1.2050 ilk önemli destek olarak izlenmelidir. Paritede kısa vadede 1.2190 ve 1.2275 direnç,

1.2050 ve 1.1920 destek seviyeleri olarak izlenebilir.

Öte yandan, üst düzey AB yetkilileri, AstraZeneca'nın Kovid-19 aşısı tedarikinde kesintiye gideceğini açıklamasının ardından AB ülkelerinden aşı ihracatına

sınırlama getirecek bir mekanizmanın yarın başlatılacağını açıkladı. Bu haberle ilgili gelişmeler önümüzdeki dönemde gerginliği artırabilir ve paritede bir

risk fiyatlamasına dönüşebilir.

EUR/USD (Günlük) Dolar Endeksi (Günlük)

10

Ons Altın - Gümüş 29.01.2021Yatırım Danışmanlığı

FED toplantısının ardından hisse piyasalarında devam eden satışlar ve

dolar endeksindeki yukarı yönlü hareket ile ons altın baskı altında

kalmaya devam ediyor. Kısa vadeli yükseliş trendi henüz bozulmuş değil

ancak gümüşte dün Reddit hücumuyla görülen sert alımlardan altının

henüz faydalanamadığı görülüyor. Teknik olarak 1.820 üzerinde kalındığı

sürece pozisyonlar korunabilir. 1.820 altında ise aşağı yönlü hareketin

hızlanması beklenmelidir. Yukarı yönlü hareketlerde 1.865 seviyesinde

bulunan 100 günlük hareketli ortalamayı ilk direnç olarak izlemeye

devam ediyoruz. Altında yukarı yönlü net bir hareket için, teşvik

paketiyle ilgili belirsizliklerin ortadan kalkması gerektiğini düşünüyoruz.

XAUUSD (Günlük) XAGUSD (Günlük)

Reddit üzerinden iletişime geçen ve Game Stop hissesi üzerinde sert

hareketlere neden olarak ABD’de gündeme oturan bireysel

yatırımcılar, dün bu kez gümüş fiyatları üzerinde spekülasyon yaparak

yukarı yönlü hareketlere neden oldu. ETF alımları bu denli bir hareketi

desteklemezken, altın fiyatlarının da gümüşteki yükselişe uyum

sağlayamadığı görülüyor. Teknik olarak 26.00 seviyesinin üzerinde

kalıcılığın sağlanması yukarı yönlü hareketler açısından olumlu olsa da,

spekülasyon temelli bu yükselişin kısa vadede henüz kalıcı olacağını

düşünmüyoruz. Geri çekilmelerde 25.50 ve 24.70 destek seviyeleri

olarak izlenebilir. 24.70 altında kısa vadeli yükselen trend

bozulacaktır. Gümüşü orta-uzun vadeli yatırım için altına göre daha

cazip bulmaya devam ediyoruz.

11

Brent Petrol 29.01.2021Yatırım Danışmanlığı

Brent’te takip ettiğimiz yükselen kanalın alt bandında yatay seyir sürüyor. 55 dolar seviyesi bu aşamada önemli destek olarak izlenmelidir. Bu seviyenin

altında aşağı yönlü hareketler hızlanabilir. 55.80 ve 56.50 seviyeleri ise kısa vadede direnç olarak takip edilmelidir.

Ham petrol stoklarında Kovid-19 krizinden sonra görülen yüksek seviyelerden sonra düşüş trendi sürüyor. Veriler petrol fiyatlarını destekliyor ancak kısa

vadede hisse piyasalarında satışların devam etmesi durumunda emtia piyasalarında da aşağı yönlü hareketler görülebilir.

Brent (Günlük) ABD Ham Petrol Stokları

Kaynak: U.S. Energy Information Administration

12

Sezai ŞAKLAROĞLU, ACIFE

Genel Müdür Yardımcısı - Hisse Senedi Strateji, SGMK

Yatırım Danışmanlığı ve Bireysel Portföy Yönetimi

Altan AYDIN

ALTAN.AYDIN@vakifyatirim.com.tr

Eren KURU

EREN.KURU@vakifyatirim.com.tr

Umut Deniz PAK

UMUTDENIZ.PAK@vakifyatirim.com.tr

Direktör

Analist

Analist

Yatırım Danışmanlığı

mailto:ALTAN.AYDIN@vakifyatirim.com.trmailto:EREN.KURU@vakifyatirim.com.trmailto:UMUTDENIZ.PAK@vakifyatirim.com.tr

13

Burada yer alan yatırım bilgi, yorum ve tavsiyeleri yatırım danışmanlığı kapsamında değildir. Yatırım danışmanlığı hizmeti; aracı

kurumlar, portföy yönetim şirketleri, yatırım ve kalkınma bankaları ile müşteri arasında imzalanacak yatırım danışmanlığı

sözleşmesi çerçevesinde ve yetkili kuruluşlar tarafından kişilerin risk ve getiri tercihleri dikkate alınarak kişiye özel

sunulmaktadır. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler ise genel niteliktedir. Burada yer alan yorum ve tavsiyeler, mali durumunuz

ile risk ve getiri tercihlerinize uygun olmayabilir. Bu nedenle, sadece burada yer alan bilgilere dayanılarak yatırım kararı

verilmesi beklentilerinize uygun sonuçlar doğurmayabilir. Gerek bu yayındaki, gerekse bu yayında kullanılan kaynaklardaki hata

ve eksikliklerden ve bu yayındaki bilgilerin kullanılması sonucunda yatırımcıların ve/veya ilgili kişilerin uğrayabilecekleri

doğrudan ve/veya dolaylı zararlardan, kâr yoksunluğundan, manevi zararlardan ve her ne şekil ve surette olursa olsun üçüncü

kişilerin uğrayabileceği her türlü zararlardan dolayı Vakıf Yatırım Menkul Değerler A.Ş. sorumlu tutulamaz.

ÇekinceYatırım Danışmanlığı