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  • 1. Teleconferncia Resultados 1T13 07/05/2013

2. Aviso ImportanteDeclaraes contidas nesta apresentao relativas s perspectivas dosnegcios da Companhia, projees de resultados operacionais e financeiros, ereferncias ao potencial de crescimento da Companhia, constituem merasprevises e foram baseadas nas expectativas da Administrao em relao aoseu desempenho futuro. Estas expectativas so altamente dependentes docomportamento do mercado, da situao econmica do Brasil, da indstria edos mercados internacionais, portanto esto sujeitas a mudanas.2 3. Volume de vendas: Mineral crisotila: reduziu 17,4% Fibrocimento: cresceu 6,9% Telha de concreto: retraiu 13,4% Receita lquida atingiu R$ 211,3 milhes, crescimento de 0,5% Margem Bruta de 40%, reduo de 5 p.p. EBTIDA reduziu 16,0% e atingiu R$ 38,8 milhes, com margem de 18% Lucro lquido atinge R$ 21,5 milhes com retrao de 28,2% Investimentos somam R$ 17,8 milhes, evoluo de 264,2% Implementao da 13 unidade do Grupo Eternit em Manaus Lanamento da telha Tgula Prime 3Destaques do Perodo 1T13 vs 1T12 4. O Grupo EternitAtividadeFabricao de produtos defibrocimento e comercializao delouas, metais sanitrios ecomponentes para sistemasconstrutivosMinerao deCrisotilaFabricao detelhas de concretoe comercializaode louassanitriasFbricas 4 1 1 6Posio deMercadoLder em fibrocimentoMarket Share - 30%3 maior domundoMarket Share 15%Lder em telhas deconcretoMarket Share 30%5 maior do Brasil em louassanitriasCapacidade Anual 1 milho de t / fibrocimento 300 mil t 10 milhes de mCapacidadeUtilizadaFibrocimento 80% 100% 60%Maior e mais diversificada indstria de coberturas do Pas 20124 5. Mineral CrisotilaRocha de serpentinito com fibras de minrio crisotila5Portflio de Minerao 6. Telhas de FibrocimentoTelhas de ConcretoTelhas Metlicas6Portflio para Telhados 7. 7Portflio para Telhados Acessrios Tgula 8. Caixas dgua de polietilenoComponentes8Portflio para Sistemas Construtivos 9. Louas SanitriasAssentos Sanitrios9Portflio para Banheiros 10. Metais Sanitrios10Portflio para Banheiros 11. Metais para cozinhas11Portflio para Cozinhas 12. 12Lanamento Telha Tgula Prime 13. Desempenho Operacional 14. - 17,4%2010 2011 2012 1T11 1T12 1T13142,7 134,2 151,626,1 34,8 22,8163,6 162,5 151,942,7 38,1 37,4306,3 296,7 303,568,8 72,960,2Vendas do Mineral Crisotila (em mil toneladas)Mercado Interno Mercado Externo6,0%2,3%- 3,1%1T13 x 1T12 Mercado Interno reduo 1,7% Mercado Externo reduo 34,6%2012 x 2011 Mercado Interno reduo 6,5% Mercado Externo aumento 13,0%14 15. 2010 2011 2012 1T11 1T12 1T13826,9859,3786,0202,6 187,6 200,5Vendas de Fibrocimento* (em mil toneladas)* Inclui componentes para sistemas construtivos- 8,5%3,9%6,9%- 7,4%15 16. 2010* 2011 2012 1T11 1T12 1T134774.7765.2535.9615.6171.308 1.3971.209* A Tgula foi adquirida em 11 de fevereiro de 2010. Os 477 mil m2 no foram consolidados na Eternit.13,5%6,8% - 13,4%- 5,8%16Vendas de Telhas de Concreto (em mil m) 17. Desempenho Econmico Financeiro 18. Receita Lquida Consolidada (em R$ milhes)Mercado Interno Mercado Externo12,8% 0,5%8,1% 10,5%182010 2011 2012 1T11 1T12 1T13111,2 100,4 170,919,1 34,0 28,2647,5 719,9735,4167,2 176,2 183,1758,7820,3906,3186,3210,2 211,3 19. Composio da Receita Lquida Consolidada(**) Outros: telhas metlicas, caixas dgua de polietileno, assentos sanitrios, filtros para tubulaes de gua, metaissanitrios, componentes para sistemas construtivos e mrmore sinttico.2007 1T13(*) Outros: telhas metlicas, caixas dgua de polietileno e componentes para sistemas construtivos.MineralCrisotila35,0%Fibrocimento59,3%Outros (*)5,7%NovosNegcios5,7%MineralCrisotila28,5%Fibrocimento54,5%Telhas deConcreto eAcessrios9,0%LouasSanitrias4,4%Outros (**)3,6%NovosNegcios17,0%19 20. Matrias-primas(*)63%Mo-de-obra11%Depreciao3%Outroscustos21%Energia2%Composio do Custo de Produo 1T13Fibrocimento Mineral CrisotilaTelhas de Concreto(*) - Cimento (47%), mineral crisotila (41%) e outros (12%)(*) - Combustvel, explosivos, embalagens, entre outros(***) - Cimento ( 58%), areia (30%) e outros (12%)Materiais(**)31%Mo-de-obra40%Depreciao8%Outros custos13%Energia8%Matrias-primas(***)47%Mo-de-obra15%Depreciao13%Outroscustos21%Energia 4%20 21. 2010 2011 2012 1T11 1T12 1T13144,4 140,1184,326,446,238,8EBITDA (em R$ milhes)75,0% - 16,0%- 2,9% 31,6%21 22. 2010 2011 2012 1T11 1T12 1T13102,097,2113,016,829,921,5Lucro Lquido (em R$ milhes)-4,7% 16,3%78,0% - 28,2%22 23. MargensMargem LquidaMargem EBITDAMargem Bruta43%39%44%38%45%40%19%17%20%14%22%18%13% 12% 12%9%14%10%2010 2011 2012 1T11 1T12 1T1323 24. Investimentos 25. Investimentos (em R$ milhes)2010 2011 2012 1T11 1T12 1T13 2013*27 24334 5 946112532341461322125121144169346698 51894Equipamentos/Caminhes SAMAAumento Capacidade TgulaInvestimentos Correntes Aquisio TgulaAumento Capacidade EternitNovos Negcios Administrativo Fbrica e Louas - CSCPrevisoAquisio terreno - CearMrmore Sinttico25 26. 40% de participaoConhecimento de tecnologia deproduo e de produtosBaixo custo de produoExperincia em desenvolvimentode novos produtosExperincia em desenvolvimentode novos mercados60% de participaoConhecimento do mercado localForte rede de distribuioLogstica eficienteFora da marcaRecursos para investimentosConhecimento do BrasilInvestimentos em ativos: R$ 97 milhesCapacidade: 1.500.000 peas / anoStatus das obras: iniciadasPrazo para concluso: dezembro de 2013Estimativa de Faturamento Bruto a plena capacidade: na ordem de R$ 127 milhesMo de obra direta: 330 colaboradoresUnidade Multiprodutos no Cear Fbrica de Louas SanitriasJoint-Venture: Companhia Sulamericana de Cermica S. A.26 27. Investimentos previstos: na ordem de R$ 40 milhesPrazo para instalao: curto a mdio prazosRecursos: preferencialmente de terceirosInstalao da 13. unidade no Estado do AmazonasEm 15 de abril de 2013, o Conselho de Administrao aprovou, emreunio extraordinria, o projeto de implantao de uma unidade depesquisa, desenvolvimento e produo de insumos e materiaisde construo na Cidade de Manaus, Amazonas, em linha com oPlano Estruturado de Expanso e Diversificao das atividades do GrupoEternit.27 28. Mercado de Capitais 29. 60%2%12%26%Estrutura Acionria Abr/13DestaquesGerao L. Par. F. I. A. 15,25%Luiz Barsi Filho 13,56%Victor Adler + VIC DTVM 8,50%Diretoria 1,66%Aes em Tesouraria 0,03%Pessoas FsicasPessoas JurdicasResidentes no ExteriorClubes, Fundos e FundaesFREE-FLOAT 84,4%Conselho de AdministraoMembroDesdeSergio Alexandre Melleiro (*) 1993Lrio Albino Parisotto (*) 2004lio A. Martins 2007Luiz Barsi Filho 2008Marcelo Munhoz Auricchio 2011Luis Terepins (*) 2011Benedito Carlos Dias da Silva (*) 2012(*) Conselheiro IndependenteConselho FiscalMembroDesdeCharles Ren Lebarbenchon 2013Paulo Henrique Zukanovich 2013Edson Carvalho de Oliveira Filho 2013 29 30. Poltica de Remunerao Lucro lquido vs. ProventosLucro Lquido Dividendos e JCP76 % 79 % 74%Pay Out 63%Em R$ milhes2009 2010 2011 2012 2013731029711321558172 721883%30 31. 406080100120140160180200220ETER3IBOVESPAR$ 9,60Desempenho da Ao (Dez/06 Abr/13)No perodo de 28/12/2006 a 30/04/2013, as aes da Eternit registraram valorizao de 58,4%contra uma valorizao do ndice IBOVESPA de 25,7%.Neste mesmo perodo, considerando o pagamento de dividendos e JCP as aes da Eternitregistraram valorizao de 180,6%.55.91031 32. Eternit Opo de InvestimentoADR - Level IETNTYGovernanaCrescimentocomDividendosViso deFuturoCase deSucessoMarcaEternitMarcaAssista ao Filme InstitucionalEternit por meio deste QR Code.32 33. Cenrio do Setor 34. 228 265 277 305 33649,1% 52,0% 50,9% 49,0% 49,6%2009 2010 2011 2012 20138,5%7,4%6,4%4,6%5,4% 5,6%2009 2010 2011 2012 2013465510 545 622 678228 265 277 305 3361.4102.030 2.075 2.169 2.238 2.276 2.311 2.368 2.366 2.384*previstoCesta Bsica SP x Salrio Mnimo (poder de compra)Disponibilidade de Crdito Taxa de Desemprego BrasilGoverno, Indstria, Habitao, Rural, Comrcio, PessoasFsicas de Crdito (R$ bilhes)Fonte:BACENIndicadores EconmicosSalrio Mnimo (R$) Cesta Bsica em SP (R$) %Fonte:BACEN34 35. 2008 2009 2010 2011 2012 20138,2-6,311,63,6 1,9 1,85,1-0,27,52,70,93,137,116,8 18,315,75,11,1PIB Construo Civil (%) PIB Brasileiro (%) Eternit (%)Indicadores Econmicos PIB vs. Receita Bruta Consolidada EternitFonte: BACEN crescimento projetado do PIB brasileiro e da construo civil para o ano de 2013.O crescimento da receita bruta consolidada da Eternit comparado ao perodo acumulado de janeiro maro de 2013 vs. omesmo perodo acumulado do ano de 2012, j deflacionado pelo IGP-M. 35 36. Crisotila O amianto do Brasil 37. Crisotila O amianto do BrasilO uso do mineral crisotila no Brasil regulamentado pela Lei Federal 9.055/95,Decreto 2.350/97 e normas regulamentadorasdo Ministrio do Trabalho. Tambm estprevisto na Conveno 162 da OrganizaoInternacional do Trabalho (OIT).Rocha de serpentinito com fibras de minrio crisotilaAmianto brancoFibras curvas, sedosas e sem pontaAlta concentrao de magnsio: 3MgOSiO2H2OBiopersistncia*: 2,5 dias*Biopersistncia: Tempo que uma partcula inaladapermanece no pulmo antes de ser eliminada pelosmecanismos de defesa do organismo. Para provocar danopulmonar, a fibra precisa ter capacidade de penetrao ede durabilidade nos alvolos.37 38. O uso do Mineral Crisotila no mundoPases com proibio de uso cerca de 55Pases compradores da SAMA mais de 20Pases com uso regular mais de 150 38 39. Brasil conclui, em 2010, pesquisa indita sobre os riscos do amiantoProjeto Asbesto AmbientalExposio Ambiental ao Asbesto: Avaliao do Risco e Efeitos na SadeProcesso CNPq n. 420001/2006-9O resultado da pesquisa, realizada por renomados mdicos ligados aimportantes universidades federais brasileiras, divulgado 25 de novembrode 2010 em Braslia, comprova que:Em relao s avaliaes da amostra dos moradores estudados, no foramencontradas alteraes clnicas, funcionais respiratrias e tomogrficas dealta resoluo, passveis de atribuio inalao ambiental fibras deasbesto.Na avaliao ocupacional, no se identificou novas