Risk Yönetimi Başkanlığı

GÜNDEMGÜNDEM

I. RATING MODELİ VE UYGULAMA SONUÇLARI

II.II. AKTİF KREDİ PORTFÖY YÖNETİMİ VE KREDİ

RİSKİ MODÜLÜ

III.III. PİYASA RİSKİ MODÜLÜPİYASA RİSKİ MODÜLÜ

IV.IV. BASEL II ÇALIŞMALARIBASEL II ÇALIŞMALARI

V.V. PROJEKSİYONLAR VE PLANLARPROJEKSİYONLAR VE PLANLAR

•RATİNG MODELİRATİNG MODELİ

•Özel KriterlerÖzel KriterlerRed KriteriRed Kriteri

Firma BüyüklüğüFirma Büyüklüğü

•Sübjektif KriterlerSübjektif Kriterler •Objektif KriterlerObjektif Kriterler

•Ortaklar & Yönetim YapısıOrtaklar & Yönetim Yapısı

•MoraliteMoralite

•Finansal YetenekFinansal Yetenek

•Uzman KanaatiUzman Kanaati

•Üretim & Ticaret YeteneğiÜretim & Ticaret Yeteneği

•Satış & Pazarlama YeteneğiSatış & Pazarlama Yeteneği

•Rasyo AnaliziRasyo Analizi

•Reel Durum AnaliziReel Durum Analizi

•Kredi Kullanım PerformansıKredi Kullanım Performansı

•Dış Ticaret PerformansıDış Ticaret Performansı

•Banka ve Piyasa İstihbaratıBanka ve Piyasa İstihbaratı

Puan Not Yorum

1 90,0% A1+ Maksimum güvenirlilik ve kalite

2 80,0% A1- Maksimum güvenirlilik ve kalite

3 75,0% A2+ Çok yüksek güvenirlilik ve kalite

4 70,0% A2- Çok yüksek güvenirlilik ve kalite

5 65,0% A3+ Yüksek güvenirlilik ve kalite

6 60,0% A3- Yüksek güvenirlilik ve kalite

7 57,5% A4+ Güvenilir ve kaliteli

8 55,0% A4- Güvenilir ve kaliteli

9 52,5% A5+ Orta oranda güvenilir

10 50,0% A5- Orta oranda güvenilir

11 47,5% B1+ Düşük oranda güvenilir ve spekülatif

12 45,0% B1- Düşük oranda güvenilir ve spekülatif

13 42,5% B2+ Zayıf durum ve yüksek risk

14 40,0% B2- Zayıf durum ve yüksek risk

15 37,5% C1+ Çok zayıf durum ve yüksek risk

16 35,0% C1- Çok zayıf durum ve yüksek risk

17 32,5% C2+ Aşırı derecede riskli ve zayıf

18 30,0% C2- Aşırı derecede riskli ve zayıf

19 0,0% D Maksimum risk

Rating Notları ve YorumlanmasıRating Notları ve Yorumlanması

Rating Notu Bazında Rapor Sayısı Yüzde Dağılımı0.

00%

0.23

%

0.34

%

1.65

%

2.22

%

6.42

%

12.1

6%

22.0

5%

26.9

9%

14.0

3%

8.52

%

3.52

%

0.85

%

0.34

%

0.00

%

0.00

%

0.45

%

0.23

%

0.00

%

0%

5%

10%

15%

20%

25%

30%

35%A1

+

A1-

A2+

A2-

A3+

A3-

A4+

A4-

A5+

A5-

B1+

B1-

B2+

B2-

C1+

C1-

C2+

C2- D

AKTİF KREDİ PORTFÖY YÖNETİMİ

KREDİ RİSKİ MODÜLÜ

Aktif Kredi Portföy Yönetimi Nedir?

Analitik Puanlama, Derecelendirme Portföy Modelleme

Çeşitlendirme (Diversification) AvantajıYoğunlaşma (Concentration) Riskinin ÖlçümüPortföy Kredi Riski Metodolojisinin Risk Tabanlı Sermaye Tahsisinin Temelini OluşturmasıYeni Verilecek Krediler için Marjinal Risk Etkisini GörebilmeStress Testi Uygulayarak Kriz Durumlarının Muhtemel Etkilerini Görebilmek

Portföy Modelleme - Çeşitlendirme

Kredi tahsis edilen faktör sayısı

Not: Kredilerin tahsis edildiği faktör sayısına göre ayrılması gereken ekonomik sermayenin, tüm kredilerin 1 faktöre tahsis edilmesi durumunda ayrılması gereken ekonomik sermayeye bölünmesiyle bulunan oran.

Portföyün Modellenmesi

Kredi Kayıp Tutarı

Tem

errü

t O

lası

lığı

Ekonomik Sermaye

99% Güven AralığıBeklenmeyen Kayıp

Fiyatlama ve Provizyonile karşılanır

Ekonomik Sermaye ve Provizyonile karşılanır

Senaryo Analizi ile incelenir ve limitler ile kontrol edilir

Beklenen Kayıp

Limitler

Ürün veya Risk Tipi Risk Derecesi Endüstri veya Sektör Vade

Nihai Hedef :

!! YOĞUNLAŞMALARI ÖNLEMEK !!+

!! ÇEŞİTLENMELERİ ARTIRMAK !! +!! DOĞRU KREDİ FİYATLANDIRMASI YAPMAK !!

Fiyatlama

Fiyat =

Kar Payı Giderleri +

Kar Payı Dışı Giderler +

Beklenmeyen Kayıp +

Ekonomik Sermaye Maliyeti

Aktif Portföy Yönetimi

Kayıp Tutarı

Tem

errü

t O

lası

lığı

Yeni Beklenen Kayıp

Orjinal Beklenen Kayıp

Yeni 99% Güvenlikli Kayıp Seviyesi

Orjinal 99% Güvenlikli Kayıp Seviyesi

Orjinal Dağılım

Yeni Dağılım

Yeni Ekonomik Sermaye

Orjinal Ekonomik Sermaye

Portföy Modelleme Yöntemleri

Tam Değerleme (Mark-to-Market)CreditMetrics - JP Morgan

Kredilerin Opsiyon GörüldüğüKMV Portfolio Manager - Moody’s

Makro-EkonomikCredit Portfolio View - McKinsey

Aktüaryen Yöntem (Temerrüt Hali)CreditRisk+ - CreditSuisse

Aktüaryen Yöntemde Gerekli Veriler

Kredi Risk Tutarı Temerrüde Düşme Oranları ve Düşme

Oranı Volatiliteleri;Krediler ayrıldıkları derece sınıfına,

önceden belirlenen kredi kategorilerine göre temerrüt olasılıkları geçmiş verilerden hesaplanır

Kazanım Oranı Faktör Dağılımları

Örnek Bir Portföyün Değerlendirilmesi

Portföyün Kredi Kayıp Dağılımının Belirlenmesi

Portföye Stres Testlerinin Uygulanması-I

Portföye Stres Testlerinin Uygulanması-II

Portföye Stres Testlerinin Karşılaştırılması

PİYASA RİSKİ MODÜLÜ

RİSKE MARUZ DEĞERİN HESAPLANMASIRİSKE MARUZ DEĞERİN HESAPLANMASI

VolatilitelerKorelasyonlar

EWMAGARCH

Varyans/KovaryansMatrisi

Hesaplar

Tarihi verilerGünlük risk faktörleri

(O/N, 1 Haftalık,1,3,6,12 aylık faiz oranları,

döviz kurları, vb.)Pozisyon verileri

Parametrik RMDTarihsel Benzetme RMD

Monte Carlo Benzetme RMD

Risk Raporu

VERİ RMD HESABI SONUÇ

Hisse Senedi

Piyasa Fiyatlarınınİststistiksel Dağılımı

X Pozisyon

Pozisyon

$ Kuru

X Pozisyon

Platin Fiyatı

X Pozisyon

Korelasyonlar

=

=

=

PozisyonunDeğer Dağılımı

Toplam Değer Dağılımı

RMD HESAPLARINDA POZİSYON, PİYASA FİYATLARININRMD HESAPLARINDA POZİSYON, PİYASA FİYATLARININOLASILIK DAĞILIMI VE PİYASA FAKTÖRLERİ ARASINDAKİOLASILIK DAĞILIMI VE PİYASA FAKTÖRLERİ ARASINDAKİKORELASYONLAR KULLANILIR.KORELASYONLAR KULLANILIR.

Örnek Bir Portföyün Değerlendirilmesi

ParametrikParametrik RMDRMD

Tarihsel SimülasyonTarihsel Simülasyon

Monte Carlo Simülasyonu

Back Testing Back Testing KontrolüKontrolü

Yapay Sinir Ağlarını Yapay Sinir Ağlarını Kullanarak Tahmin YapılmasıKullanarak Tahmin Yapılması

BASEL II UYGULAMALARI

KREDİ RİSKİ UYGULAMA ALANIKREDİ RİSKİ UYGULAMA ALANI

Credit Mitigation

Operasyonel Risk

PROJEKSİYONLAR ve PLANLAR

KREDİ RİSKİ

ŞUBE RATİNG RAPORUKURUMSAL RATING RAPORUSCORING RAPORU

PERAKENDE BANKACILIK SÜREÇLERİKURUMSAL BANKACILIK SÜREÇLERİŞUBE RATİNG SÜRECİ

MALİ TAHLİL PERSONELİNİN DEĞERLENDİRİLMESİŞUBE KURUMSAL PAZARLAMA PERSONELİNİN DEĞERLENDİRİLMESİŞUBE BİREYSEL PAZARLAMA PERSONELİNİN DEĞERLENDİRİLMESİ

SÜREÇ

İNSAN

MODEL

PİYASA RİSKİ

STANDART MODELİÇSEL MODEL-PARAMETRİK RMDİÇSEL MODEL-TARİHSEL SİMÜLASYONİÇSEL MODEL-MONTE CARLO SİMÜLASYONUAKTİF-PASİF YÖNETİMİ

STOP-LOSS VE PORTFÖY YOĞUNLUK LİMİTLERİNİN BELİRLENMESİ

BÖLÜMLERİN PERFORMANS ÖLÇÜMÜ

MODEL

SÜREÇ

İNSAN

OPERASYONEL RİSK

OPERASYONEL KAYIPLARA AİT VERİLERİN TOPLANMASIOPERASYONEL RİSKLERİN ÖLÇÜM MODELİİ

PERAKENDE BANKACILIK SÜREÇLERİKURUMSAL BANKACILIK SÜREÇLERİŞUBE RATİNG SÜRECİ

MALİ TAHLİL PERSONELİNİN DEĞERLENDİRİLMESİŞUBE KURUMSAL PAZARLAMA PERSONELİNİN DEĞERLENDİRİLMESİŞUBE BİREYSEL PAZARLAMA PERSONELİNİN DEĞERLENDİRİLMESİ

SÜREÇ

İNSAN

MODEL