Reflectarea aspectelor financiare ale Guvernanei Corporatiste la Banca Comercial Romn. Studiu de caz

CUPRINS

Cap. 1 Caracterizarea mediului de afaceri n care evolueaz BCR

Trecerea Romniei la economia de pia a determinatvmodificarea radical a organizrii i funcionrii sistemului bancar care ncepnd cu anul 1989 a evoluat odat cu dezvoltarea i diversificarea activitilor economice. Dintre bncile care i-au nscrisnnumele pe lista celor nou create i reorganizate dup 1989 se numr i Banca Comercial Romn.Banca Comercial Romn - S.A[footnoteRef:1], nfiinat potrivit Hotrrii Guvernului nr.1011/1990, prin preluarea de la Banca Naional a Romniei a operaiunilor specifice unei bnci comerciale, i-a demarat activitatea n noul cadru economico-financiar care se contura dup mutaia social-politic intervenit n decembrie 1989. nmatriculat n Romnia din 1990 ca societate pe aciuni, Banca Comercial Romn este autorizat de Banca Naional a Romniei s desfoare activiti n domeniul bancar. [1: Statutul Bncii Comerciale Romne: Art.1.]

Fondat la 1 decembrie 1990, n cadrulvprocesului de restructurare pe dou niveluri a sistemului bancar romnesc, Banca Comercial Romn a nceput s funcioneze prin preluarea portofoliului de credite pentru industrie, gestionat anterior de Banca Naional a Romniei, continund astfel o tradiie de peste 50 ani de activitate comercial. Membr a grupului Erste, Banca Comercial Romn desfoar activiti specifice unei bnci universale, aflndu-se pe primul loc n Romnia dup valoarea activelor 71,2 milioane RON[footnoteRef:2] i dup numrul de clieni pe care i deservete, tot primul loc l ocup i pe segmentele de economisire i creditare. [2: http://www.robanks.ro/20110217403/ultimele-stiri/finante-banci/topul-bancilor-din-romania-dupa-activele- detinute.html]

Banca ofer o ntreag gam de servicii bancare, incluznd soluii de internet banking, phone banking i e-commerce. Banca utilizeaz finanri corporative i contribuii ale acionarilor, standarde privind clienii, linii directoare pentru dezvoltarea afacerilor, standard contabile n cadrul unui sistem unitar i consolidat, deopotriv pentru sine i pentru subsidiarele sale. Banca Comercial Romn(BCR), membr a Erste Group, este o banc universal care deservete att clieni retail, ct i clieni corporativi. BCR este banca Nr.1 n Romnia dup valoarea activelor (peste 16 mld EUR), banca Nr.1 dup numrul de clieni i banca Nr.1 pe segmentele de economisire i creditare. BCR este n prezent cel mai important grup financiar din Romnia, incluznd operaiuni n strintate, precum i de leasing, economisire i creditare n scopuri locative (banc pentru locuine) i subsidiare pentru pensii private.Serviciile BCR sunt disponibile pe ntreg teritoriul Romniei. Reeaua BCR cuprinde 667 de sucursale i agenii retail (dedicate persoanelor fizice i microntreprinderilor) n toat ara, n orae cu peste 10.000 de locuitori. Clienii corporate - ntreprinderi mici i mijlocii (IMM-uri), precum i ntreprinderi mari sunt deservii n 48 de centre comerciale dedicate. BCR opereaz cea mai larg reea naional de ATM-uri i POS-uri peste 2.000 de bancomate i peste 18.000 de terminale electronice operaionale la comerciani pentru plile cu carduri.Principale momente n evoluia Bncii Comerciale Romne:[footnoteRef:3] [3: Idem]

1990-1993 - perioada de definire i consolidare a structurilornoperaionale ale bncii, n aceast perioad are loc extinderea reelei unitilor teritoriale,dpersonalul crete numeric, se extinde baza de clieni reprezentat aproape integral de ageni economici i firme industriale cu capital de stat;1994-1998 - a reprezentatvperioada de afirmare a BCR pe plan intern i internaional odat cu ntrirea poziiei sale pe pia,dcaracterizat prin dezvoltarea dinamic a activitilor tradiionale i apariia altora noi cum ar fi creditarea investiiilor, creditarea n valut, derularea prin unitile proprii a operaiunilor de comer exterior, efectuarea de tranzacii pe piaa de capital i prestarea unor servicii ctre populaie. Banca a continuat s finaneze procesele de restructurare i retehnologizare din economie, orientndu-se spre susinerea ntr-o mai mare msur a ntreprinztorilor privai mici i mijlocii. La sfritul anului 1994 Banca Comercial Romn era prima banc din Romnia care a nceput procesarea cardurilor VISA, un an mai trziu ca membru principal al EUROPAY INTERNATIONAL, accepta la pli prin reeaua sa, carduri internaionale emise sub sigla acestei organizaii. n 1997, BCR este prima banc din Romnia care a ieit pe pieele internaionale de capital prin emisiunea de euroobligaiuni realizat cu sprijinul Bncii de Investiii Merrill Lynch, fr garanii guvernamentale;1999 - este marcat debutul unei noi etape n evoluia bncii,hparticipnd la o+premier pe piaa romneasc respectiv fuziunea prin absorbie a BANCOREX, n urma acestui proces rezultnd o banc mai solid, lider incontestabil pe piaa intern i cu o reprezentare mai bun n strintate prin subsidiarele sale;2003 - are loc privatizarea Bncii Comerciale Romne, prin vnzarea pachetului de aciuni ctre BERD i IFC;2004 - devine prima banc din Romnia care introduceoo structur de management pe dou niveluri, un Consiliu de Supraveghere total independent compus numai din membri neexecutivi cu responsabiliti n domeniul supravegherii, administrrii i coordonrii activitilor i un Comitet Executiv ales de acionari din rndul salariailor cu responsabiliti crescute n domeniul managementului operaional al bncii;2005 - se nfiineaz BCR Asigurri de Via; 2006 - se finalizeazmachiziionarea Bncii Comerciale Romne de ctre banca austriac Erste Bank care a achiziionat n octombrie 61,9% din aciunile BCR de la Guvernul Romn, BERD i IFC, iar n luna noiembrie a aceluiai an a achiziionat o participaie n proporie de 7,2% printr-o ofert fcut angajailor bncii;2007 - i face intrarea pe piaa romneasc BCR Administrare Fond de Pensii; 2008 - Banca Comercial Romnlvinde operaiunile de asigurri ctre Vienna Insurance Group i tot n acest an intr pe piaa romneasc BCR Banca pentru Locuine; 2009 - BCR adopt un program de emitere obligaiuni pe termen mediu Medium Term Notes (MTN) n valoare total de 3 miliarde euro;2011 - Erste Groupvanun ncheierea unui acord cu patru dintre cei cinci acionari minoritari la Banca Comercial Romn - SIF Banat Criana, SIF Transilvania, SIF Muntenia i SIF Oltenia - prin care Erste Group va achiziiona o participaie de 23,35% aciuni de la BCR.[footnoteRef:4] [4: http://www.bursa.ro/?s=piata_de_capital&articol=163309]

Acionarul majoritar al BCR este Erste Bank. Grupul Erste este unul dintre liderii sistemului financiar din Europa Central i de Est.Figura nr.1 evideniaz forma capitalului social al Bncii Comerciale Romne, n proporie de 92,45% capital strin, respectiv 7,55% capital romn. Figura nr. 3.1 Forma capitalului social la BCR-ERSTE

Surs: http://www.bcr.ro/ro/despre-noi/guvernanta-corporativa/actionariat-bcr

Banca Comercial Romn a ntocmit la 31 decembrie 2011 situaiile financiare, n conformitater cu prevederile Legii Contabilitii nr.82/1991, cu modificrile i completrile ulterioare i ale Ordinului Bncii Naionale a Romniei nr. 13/2008 pentru aprobarea Reglementrilor contabile conforme cu directivele europene, aplicabile instituiilor de credit, completat i modificat prin Ordinele Bncii Naionale ale Romniei nr.16/2009 i nr. 26/2010.Bilanul contabil incheiat la 31 decembrie 2011 a fost n sum de 70.921.029,6 mii RON, n cretere fa de 31 decembrie 2010 cu 5%. Indicele de inflaie pentru anul 2011 a fost de 3,14% ceea ce nseamn o cretere real a activului bilanier cu 1,8%.

Cap. 2 Analiza sistemului de management al BCR din perspectiva standardelor de Guvernan CorporatistStandardele internaionale privind guvernana corporativ au n vedere preponderent sfera societilor pe aciuni. n Romnia, societile listate la BVB sunt departe de a avea un management care s in cont de interesele tuturor acionarilor. Principiile de guvernan corporativ sunt ignorate de emitenii mai mici i aplicate cu inconsecvena de cei mari. Ideea unei administrri cu un grad ridicat de transparen nu prea ncnt administratorii societilor, dei este vehiculat n mediul bursier de ceva timp. Majoritatea companiilor consider complicata adoptarea regulilor de guvernan corporativ, deoarece presupune modificarea actului constitutiv al societii. Schimbrile ar viza, printre altele, respectarea drepturilor acionarilor, tratamentul echitabil al tuturor acionarilor, precum i o comunicare suficient i transparent. Nu n ultimul rnd, guvernana corporativ presupune un sistem de control bine pus la punct.Societile nu sunt obligate s aplice sistemul amintit pentru a se lista la bursa. Aplicarea acestuia constituie, totui, o necesitate, legea pieei de capital fiind realizat dup Directive ale Uniunii Europene care fac referire la o bun guvernan corporativ. Este motivul pentru care Bursa de Valori a realizat un cod de management modern. BCR se afla printre putinele companii (dac nu chiar singura) care se listeaz la Bursa i care i-a eficientizat managementul nca din 2005.2.1. Managementul organizaiei reflectat prin conductorii acesteiaStructura de conducere este format din Comitetul executiv funcia de conducere, care asigur conducerea operativ a bncii i din Consiliul de supraveghere functia de supraveghere, care supravegheaz, administreaz i coordoneaz activitatea Comitetului Executiv. Competentele si atributiile acestora sunt reglementate prin Actul constitutiv, prin Regulamentele de organizare si functionare ale fiecaruia si prin Regulamentul de functionare a BCR.2.2. Managementul organizaiei reflectat prin instanele proprii ale BCR (AGA, CA, .a.)Principalul for de luare a deciziilor al bncii este Adunarea General a Acionarilor (AGA), care reprezint toi acionarii. Aceasta este structurat i funcioneaz n conformitate cu reglementrile naionale i Actul Constitutiv al BCR. Cele mai importante apecte cu privire la AGA sunt urmtoarele: aciunile emise de Banc au valoare egal i acord deintorilor drepturi egale; organul de guvernare al Bncii este AGA. Toi acionarii pot participa la adunrile generale, personal sau printr-un reprezentant; membrii Comitetului Executiv i cei ai Consilului de Supraveghere particip deopotriv la AGA; AGA este convocat de Comitetul Executiv; AGA poate fi convocat, de asemenea, la solicitarea scris a unuia sau mai multor acionari, cu condiia ca acetia s reprezinte cel puin cinci procente din capitalul social, iar solicitarea s se efectueze n legtur cu chestiuni de competena AGA.Responsabilitile principale ale AGA includ: discutarea, aprobarea sau modificarea situaiilor financiare anuale, dup consultarea rapoartelor Consiliului de Supraveghere, Comitetul Executiv i auditorului financiar, inclusiv a rapoartelor comitetelor Consiliului de Supraveghere i stabilirea de dividende, rezerve sau alte alocri; alegerea i revocarea membrilor Consiliului de Supraveghere; evaluarea performanei membrilor Consiliului de Supraveghere i Comitetului Executiv i descrcarea membrilor Consiliului de Supraveghere i Comitetului Executiv de gestiunea acestora aferent execiiului financiar anterior; aprobarea bugetului i planului de afaceri pentru urmtorul exerciiu financiar; adoptarea de decizii privind schimbrile la nivelul obiectelor de activitate principale ale Bncii.Fiind condus de un Consiliu de Supraveghere i de un Comitet Executiv, Banca este organizat n sistem dual, ndeplinind cerinele legislaiei bancare i comerciale deopotriv n vigoare.Consiliul de Supraveghere (CS) asigur supravegherea, conducerea i coordonarea Comitetului Executiv n conformitatea cu legea, prevederile Actului Constitutiv al BCR i hotrrile Adunrilor Generale ale Acionarilor i n baza propriilor sale Reguli Interne. CS nfiineaz i menine un Comitet de Remunerare, un Comitet de Risc i un Comitet de Audit i Conformitate, ale cror responsabiliti i reguli de conducere i funcionare sunt stabilite n conformitate cu Actul Constitutiv al BCR i propriile reguli interne aprobate de CS. De asemenea, CS poate nfiina alte comitete, n msura n care consider necesar acest lucru.Comitetul Executiv (CE) asigur conducerea general a companiei, n conformitate cu legea. CE acioneaz sub controlul CS. n conformitate cu prevederile Actului Constitutiv al BCR, membrii CE sunt autorizai s conduc operaiunile curente i sunt mputernicii s angajeze juridic Banca.Obligaiile i responsabilitile membrilor CE sunt stipulate n Actul Constitutiv al BCR, Regulamentul Intern al Comitetului Executiv, Cartea Operaional i legislaia aplicabil. Responsabilitile specific ale fiecrui membru al CE sunt stabilite de Consiliul de Supraveghere n conformitate cu principiile Erste Group privind guvernarea corporativ. CE poate nfiina, de asemenea, comitete, n cazul n care consider acest lucru necesar i adecvat. De asemenea, CE rspunde de evaluarea performanei Bncii n ceea ce privete responsabilitatea social, n baza rapoartelor periodice transmise de ctre echipa Comunitate, din cadrul Direciei de Comunicare.Membrii CS trebuie s dein: reputaie i experien profesional adecvat cu natura, obiectul i complexitatea activitii bancare i responsbilitilor alocate, cunotine teoretice i practice, pentru a putea lua decizii n cunotin de cauz cu privire la toate aspectele aferente activitilor ndeplinite, astfel nct activitatea lor s fie conform cu regulile unei practici bancare prudente i sntoase.n plus, cererile membrilor CS i CE deopotriv sunt analizate, verificate i aprobate n final de Banca Naional a Romniei.Preedintele Comitetului Executiv este directorul executiv al Bncii. Acesta rspunde de conducerea executiv general, sub supravegherea i ndrumarea Consiliului de Supraveghere.

2.3. Reglementarea Guvernanei Corporatiste n interiorul organizaieiLegea nr.31/1990 republicat nu conine prevederi referitoare la independena directorilorLegea nr. 297/2004 i Regulamentul CNVM nr.13/2004 conin prevederi exprese care exercit funcii de conducereSistemul de control Comitetul de Audit i Conformitate (al Consiliului de Supraveghere) Audit extern Audit intern Control internImplementarea principiilor de guvernan corporatist s-a realizat printr-un program de instruire/implementare la care au participat membrii Consiliului de Supraveghere i ai Comitetului Executiv, directorii executivi i reprezentani ai acionarilor. Ca rezultate a acestui program se enumer: definirea clar a rolurilor i responsabilitilor structurilor de conducere, o mai bun comunicare, iar Consiliul de supraveghere a fost implicat n discuii privind implementarea strategiei.n implementarea planului de guvernan corporativ pot aprea diverse riscuri att din plan intern ct i extern. Ca factor intern poate fi tendina Comitetului Executiv/vicepreedinilor executivi de a transfera deciziile fie la nivel superior (Consiliul de Supraveghere), fie la nivel inferior (directori executivi). Printre factorii externi ce pot influena aplicarea planului se enumer reglementarea excesiv a pieei financiare care face ca prile interesate (stakeholders) s fie mai puin motivate s monitorizeze atent activitatea conducerii; iar limitele create de cadrul legislativ i de reglementare duce la o limitare a unei guvernane corporative corespunztoare.

Cap. 3 Analiza criteriilor de Guvernan CorporatistBanca Comercial Romn i-a propus ca obiectiv strategic consolidarea cotelor de pia printr-un management responsabil i orientat la vedere, un sistem de control (inclusiv audit) bine pus la punct, orientndu-se spre dezvoltare durabil i un management al riscului corespunztor, i consolidndu-i totodat ncrederea clienilor, acionarilor i a altor pri interesate, mai exact stakeholders.De-a lungul timpului s-au realizat schimbri structurale i funcionale semnificative. 3.1. Informarea acionarilor (independena administratorilor, existena unui responsabil al relaiilor cu investitorii, instalarea unui sistem contabil conform normelor internaionale).AGA este organul de conducere al bncii.AGA ordinar delibereaz i ia hotrri cu privire la: discutarea, aprobarea sau modificarea Situaiilor financiare anuale, dup ascultarea rapoartelor Consiliului de Supraveghere, Comitetului Executiv i auditorului financiar, inclusiv a rapoartelor comitetelor Consiliului de Supraveghere, dac este cazul, i stabilirea dividendelor, rezervelor sau a altor distribuiri; alegerea i revocarea membrilor Consiliului de Supraveghere; stabilirea remuneraiei cuvenite membrilor Consiliului de Supraveghere pentru exercitiul n curs; evaluarea activitii membrilor Consiliului de Supraveghere i ai Comitetului Executiv i descrcarea de gestiune a membrilor Consiliului de Supraveghere i ai Comitetului Executiv pentru exerciiul financiar precedent; aprobarea bugetului de venituri i cheltuieli i, dac este cazul, a programului de activitate pentru exerciiul financiar urmtor; aprobarea gajrii, nchirierii sau desfiinrii unitilor Bncii; aprobarea demarrii procedurilor legale mpotriva membrilor Consiliului de Supraveghere i desemnarea persoanei mputernicite s reprezinte Banca ntr-un astfel de proces; aprobarea i revocarea auditorilor financiari i stabilirea duratei minime a contractului ncheiat cu acetia.AGA extraordinar delibereaz i ia hotrri cu privire la: reducerea capitalului social; rentregirea capitalului social n vederea ntrunirii cerinelor prevzute de lege cu privire la capitalul social minim; modificarea activitii principale a Bncii aa cum acesta este stabilit n Articolul 7 din Actul Constitutiv; fuziunea cu alte societi sau divizarea Bncii; lichidarea i dizolvarea Bncii; emisiunea de obligaiuni; conversia aciunilor dintr-o categorie n alta; reorganizarea, consolidarea sau actele de dispoziie cu privire la activele fixe atunci cnd valoarea tranzaciilor cu acestea depaete 25 (douazeci i cinci) la sut din fondurile proprii ale Bncii; ncheierea de contracte, de ctre membrii Comitetului Executiv, cu privire la achiziia, vnzarea, nchirierea, schimbul sau gajarea de active din patrimoniul Bncii, dac valoarea acestor active depaete 50 (cincizeci) la sut din valoarea contabil a activelor Bncii la data ncheierii unui asemenea contract; achiziionarea de ctre Banc a propriilor aciuni, direct sau indirect, n conformitate cu prevederile legii; modificarea Actului Constitutiv al Bncii;Toi acionarii pot participa la adunrile generale ale acionarilor, personal sau printr-un reprezentant. Acionarii pot fi reprezentai n Adunarea General a Acionarilor n baza unei procuri speciale ce va fi depus la Banca cu cel puin 2 (dou) zile lucrtoare nainte de adunarea respectiv.

3.2. Drepturile i obligaiile acionarilor, protecia acionarilor minoritari.Acionarii notri au la dispoziie mai multe canale prin care pot transmite recomandri i ndrumri ctre BCR. Principalul canal prin care acionarii furnizeaz n mod direct recomandri i ndrumri Consiliului de Supraveghere i Comitetului Executiv este Adunarea General a Acionarilor.n aceast instituie, conducerea se realizeaz pe dou niveluri ierarhice respectiv:- Consiliul Executiv ce conduce activitatea curent (6 angajai ai bncii CEO, CFO, COO, Risk, Corporate, Retail)- Consiliul de Supraveghere care supravegheaz i evalueaz activitatea Comitetului Executiv (7 directori non-executivi independeni)Specific acestei instituii este separarea funciilor de CEO i preedinte al Consiliului de Supraveghere.

Criterii de eligibilitate- Evitarea conflictelor de interese privind sarcinile sau responsabilitile deinute de banc;- Membrii Comitetului Executiv nu pot fi adminitratori sau manageri ai altor societi comerciale sau instituii de credit (excepii bine definite)- Membrii Consiliului de Supraveghere nu pot fi membri ai Comitetului Executiv, directori executivi sau consultani ai bncii- Banca nu poate acorda credite sau alte faciliti membrilor Consiliului de Supraveghere i ai Comitetului Executiv 3.3. Compoziia Consiliului de Administraie Comitetul Executivasigur conducerea operativ a Bncii i administrarea eficace a riscului de conformitate.Membri ai Comitetului Executiv sunt autorizai s conduc Banca n desfurarea activitii de zi cu zi a acesteia i au puterea i autoritatea de a angaja legal Banca, n conformitate cu prevederile Actului Constitutiv. Comitetul Executiv este alctuit din apte membri numii de ctre Consiliul de Supraveghere, unul dintre acetia fiind desemnat Preedinte al Comitetului Executiv; Membri ai Comitetului Executiv trebuie s ndeplineasc condiiile generale prevzute de legile n vigoare, precum i condiiile speciale referitoare la conductorii bncii, prevzute n legea bancar, n reglementrile Bncii Naionale a Romniei i de Politica de selecie i de remunerare a structurii de conducere n Grupul BCR; Remuneraia membrilor Comitetului Executiv este stabilit de ctre Consiliul de Supraveghere; Durata mandatului Comitetului Executiv este de patru ani; Preedintele i ceilali membri ai Comitetului Executiv au competenele i atribuiile stabilite prin lege i prin Regulamentul de organizare i funcionare al Comitetului Executiv. n cazul n care membrii Comitetului Executiv sunt salariai ai Bncii, pe ntreaga durat a mandatului lor, contractul individual de munc al acestora se suspend.Principalele atribuii ale Comitetului Executiv au n vedere: conducerea implementrii intelor financiare, strategiei i planului de afaceri ale Bncii aprobarea i revizuirea n mod sistematic i regulat a strategiei i politicilor privind administrarea riscurilor, aprobarea strategiilor i politicilor aferente capitalului intern i fondurilor proprii corespunztoare (cuprinztoare i proporionale cu natura, extinderea i complexitatea activitii desfurate de banc) monitorizeaz i evalueaz, periodic eficacitatea cadrului i practicilor de administrare a activitii Bncii, respectiv a politicilor referitoare la cadrul de administrare i revizuiete cadrul de administrare, pentru a ine cont de orice schimbare a factorilor interni i externi care afecteaz Banca aprobarea planului explicit privind capitalul aprobarea i evaluarea apetitului la risc al Bncii aprobarea nivelului dobnzilor, comisioanelor i altor costuri bancare similare percepute i pltite de Banc n acord cu bugetul aprobat de Adunarea General a Acionarilor aprobarea regulamentelor de organizare i functionare a comitetelor nfiinate de Comitetul ExecutivComponena Comitetului Executiv este urmtoarea: Tomas Spurny Preedinte executiv, CEO Bernd Mittermair - Vicepreedinte executiv Financiar, CFO Frank-Michael Beitz - Vicepreedinte executiv Risc, CRO Martin Skopek - Vicepreedinte executiv Retail & Private banking, Wolfgang Schoiswohl - Vicepreedinte executiv Corporate banking Christian Bruckner Vicepreedinte executiv Operaiuni & IT, COO Sergiu Manea Vicepreedinte executiv Clieni de grup & Piee de capitalComitetul Executiv poate nfiinta attea comitete dupa cum consider necesar. Orice astfel de comitete vor avea competenele i autoritatea prevzute n hotrrea Comitetului Executiv de nfiinare a acestor comitete, precum i atribuiile stabilite ulterior prin regulamentele de organizare i funcionare ale acestora.Comitetele Comitetului Executiv Comitetul de Administrare a Activelor i Pasivelor (ALCO) ALCOrevizuiete, raporteaz ctre i asistComitetul Executiv n ndeplinirea atribuiilor ce i revin n domeniul managementului structurii activelor i pasivelor, strategiei de finanare, politicii de dobnzi, politicii de lichiditate i este un organ de analiz i decizie care emite hotrri i recomandri potrivit limitelor de autoritate stabilite. ALCOeste formatdin toi membri ai Comitetului Executiv al BCR Responsabilitile, organizarea, modul de operare i procedurile ALCO sunt stabilite prin Regulamentul de Organizare i Funcionare al Comitetului de Administrare al Activelor i Pasivelor Componena ALCO: Tomas Spurny Presedinte Bernd Mittermair - Vicepreedinte Martin Skopek - Membru Wolfgang Schoiswohl - Membru Frank-Michael Beitz - Membru Christian Bruckner Membru Sergiu Manea Membru Comitetul de Credite Comitetul de Crediterevizuiete, raporteaz ctre i asistComitetul Executiv n ndeplinirea atribuiilor ce i revin pe linia acordrii creditelor, modificarea condiiilor termenilor de acordare, utilizare i/sau garantare a unor credite acordate anterior, ncheiere a acordurilor, prelungirea termenului de valabilitate a acordurilor, emitere a scrisorilor de garanie, operaiuni de factoring i alte activiti. Comitetul de credite i desfoar activitatea pe 2 linii funcionale distincte linia funcional retail i linia funcionala corporate. Comitetul de Credite Retail este format din 2 membri: Frank-Michael Beitz - Preedinte Martin Skopek - Membru Comitetul de Credite Corporate este format din 3 membri: Frank-Michael Beitz - Preedinte Tomas Spurny CEO - Membru Wolfgang Schoiswohl - MembruResponsabilitile, organizarea, modul de operare i procedurile Comitetului de Credite sunt stabilite prin Regulamentul de Organizare i Funcionare al Comitetului de Credite Comitetul de Management al Riscurilor Operaionale (ORCO) Comitetul de Management al Riscurilor Operaionalerevizuiete, raporteaz ctre i asistComitetul Executiv n ndeplinirea atribuiilor ce i revin n domeniul managementului riscului operaional i este un organ de analiz i decizie care emite hotrri i recomandri potrivit limitelor de autoritate stabilite. Aprob metodologia i procesele legate de continuitatea afacerii i recomand msuri adecvate Comitetului Executiv. Comitetul de Management al Riscurilor Operaionaleeste formatdin 8 membri i 7 invitai permaneni (fr drept de vot) Responsabilitile, organizarea, modul de operare i procedurile ORCO sunt stabilite prin Regulamentul de Organizare i Funcionare al Comitetului de Management al Riscurilor Operaionale Componena ORCO: Frank-Michael Beitz - Preedinte Bernd Mittermair - Vicepreedinte Christian Bruckner - Vicepreedinte Arion Negril - Membru Toma Pinchis - Membru Florentin Stanciu - Membru Radu Nelepcu - Membru Marilena Popovici Membru Comitetul de investiii i vnzri (CIV) CIVanalizeaz, decide, informeaz i asist Comitetul Executiv n ndeplinirea atribuiilor ce i revin n domeniul administrrii spaiilor, proprietilor i serviciilor generale efectuate de BCR REM i/sau societile din Grupul BCR, n cel al aprobrii costurilor, precum i n coordonarea bugetrii costurilor pentru Grupul BCR potrivit limitelor de autoritate stabilite. Comitetul de investiii i vnzri esteformatdin 3 membri Responsabilitile, organizarea, modul de operare i procedurileCIVsunt stabilite prin Regulamentul de Organizare i Funcionare al Comitetului de investiii i vnzri Componena CIV : Bernd Mittermair Preedinte Tomas Spurny Membru Christian Bruckner - Membru

Consiliul de Supraveghere supravegheaza si coordoneaz activitatea Comitetului Executiv, cu respectarea prevederilor legii, ale Actului Constitutiv i hotrrilor Adunrii Generale a Acionarilor.Este format din 7 (apte) membrii, numii pe termen de trei ani, cu posibilitatea de a fi alei pe noi perioade de trei ani.Membrii Consiliului de Supraveghere: nu pot fi membri ai Comitetului Executiv sau salariai ai Bncii; nu pot fi salariai i nu pot deine funcia de membru n Consiliul de Administraie sau Consiliul de Supraveghere, ori de membru al directoratului sau funcia de auditor financiar la o alt instituie de credit din Romnia; trebuie s aib competena, experiena i integritatea cerute de legislaia i regulamentele aplicabile i de Politica de selecie i de remunerare a structurii de conducere n Grupul BCR.

Consiliul de Supraveghere se ntrunete n sedinte periodice, o data la trei luni. Atunci cand este necesar, pot fi convocate edinte speciale. Atribuiile i responsabilitile Consiliul de Supraveghere sunt stabilite prin legislaia aplicabil, Actul constitutiv precum i prin Regulamentul de organizare i funcionare al Consiliului de Supraveghere. Principalele atribuii au n vedere: stabilirea elementelor definitorii ale cadrului de administrare a activitii bncii (structura organizatoric i stabilirea liniilor funcionale, componenta Comitetului Executiv, alocarea responsabilitilor i stabilirea competenelor i a mandatului membrilor acestuia, aprobarea Regulamentului de funcionare al BCR i a regulamentelor de organizare i funcionare ale Consiliului de Supraveghere i Comitetului Executiv), evaluarea eficacitii cadrului de administrare a activitii Bncii, a politicilor aferente; aprobarea i revizuirea strategiei generale de afaceri i a politicilor generale la nivelul bncii i subsidiarelor sale; aprobarea statutului auditului intern i a planului anual de audit intern; stabilirea funciei de conformitate, evaluarea politicii cu privire la riscul de conformitate, a modului de implementare i administrare a riscului de conformitate; aprobarea liniilor directoare privind politica de personal i a politicii generale de remunerare a bncii. Consiliul de Supraveghere poate constitui comitete cu rol consultativ sau decizional - dup cum consider necesar i adecvat. Atribuiile acestor comitete vor fi stabilite prin Regulamentul de organizare i funcionare a Consiliului de Supraveghere, precum i prin regulamentele de organizare i funcionare a respectivelor comitete.Comitetele Consiliului de Supraveghere Comitetul de Remunerare Comitetul de Remunerarerevizuiete, raporteaz ctre, acord consultan i asistConsiliul de Supraveghere n ndeplinirea atribuiilor i responsabilitilor sale cu privire la politica de remunerare, i n special acord consultan i monitorizeaz remuneraiile, bonusurile i beneficiile membrilor Comitetului Executiv. Comitetul de Remunerareeste formatdin trei membri ai Consiliului de Supraveghere. Responsabilitile, organizarea, modul de operare i procedurile Comitetului de Remunerare sunt stabilite prin Regulamentul de funcionare i organizare al Comitetului de Remunerare. Componena Comitetului de Remunerare: Andreas Treichl - preedinte Manfred Wimmer - vicepreedinte Florin Pogonaru - membru Comitetul de Audit i Conformitate Comitetul de Audit i Conformitaterevizuiete, raporteaz ctre, acord consultan i asistConsiliul de Supraveghere n ndeplinirea atribuiilor care i revin pe linia controlului intern, conformitii i auditului, precum i cu privire la calitatea i performana contabililor i auditorilor interni ai Bncii, veridicitatea informaiilor financiare ale Bncii i caracterul adecvat al controalelor i politicilor financiare. Comitetul de Audit i Conformitateeste formatdin trei membri ai Consiliului de Supraveghere. MembriiComitetului de Audit i Conformitate trebuie s aib cunostine de baza n domeniile financiar i contabilitate i cel putin un membru al Comitetului de Audit i Conformitate va avea experien n contabilitate sau management financiar. Responsabilitile, organizarea, modul de operare i procedurile Comitetului de Audit i Conformitate sunt stabilite prin Regulamentul de funcionare i organizare al Comitetului de Audit i Conformitate. Componenta Comitetului de Audit i Conformitate: Manfred Wimmer - preedinte Florin Pogonaru - vicepreedinte Bernhard Spalt - membru Comitetul de Risc Comitetul de RiscasistConsiliul de Supraveghere n ndeplinirea atribuiilor care i revin pe linia administrrii riscurilor i este un organ de analiz i decizie care emite hotrri i recomandri potrivit limitelor de autoritate stabilite. Comitetul de Risceste formatdin trei membri ai Consiliului de Supraveghere, plus un membru supleant. Responsabilitile, organizarea, modul de operare i procedurile Comitetului de Risc sunt stabilite prin Regulamentul de organizare i funcionare al Comitetului de Risc. Componena Comitetului de Risc: Bernhard Spalt - preedinte Manfred Wimmer - vicepreedinte Florin Pogonaru - membru Herbert Juranek - membru supleant

3.4. Remunerarea conductorilorPrincipiile de selecie i remunerare aplicabile CS i CE sunt prevzute n cardul Politicii de Selecie i Remunerare a Personalului de Conducere din Grupul BCR. Procesul de determinare a calificrilor i expertizei membrilor celor dou organe de guvernare se bazeaz pe cerinele legislaiei romne, prevederile Actului Constitutiv al BCR i principiile Erste Group. n privina procesului de selecie, condiiilor de eligibilitate i criteriilor de independen, acestea sunt armonizate cu cerinele europene i din Romnia i pun accent specific pe cele dou niveluri de conducere.

Remunerarea membrilor CS si CE, managerilor principali i personalului executiv se efectueaz n conformitate cu Directiva privind Cerinele de Capital III (CRD III) a Uniunii Europene i Regulamentul 18 al Bncii Naionale a Romniei.

Cap. 4 Analiza financiar a Bncii Comerciale Romne n perioada 2010-20114.1 Analiza ratelor de lichiditate, a profitului i rentabilitii4.2 Analiza soldurilor intermediare de gestiuneConcluzii

BCR este prima banc ce a adoptat principii moderne de guvernan corporativ, n curs de extindere la nivelul ntregului grup BCR. Statutul, structura i organizarea BCR permit o implementare facil i complet a normelor de guvernan corporativ specifice pieei de capital romneti.