plan raportu
DESCRIPTION
Przykłady instrumentów indeksowych (Certyfikaty, jednostki indeksowe typu: mini wig20) oraz usługi zarządzania aktywami na zlecenie klienta na polski i zagranicznym rynku. Plan Raportu. Indeksowe instrumenty syntetyczne Jednostki Indeksowe Certyfikaty Indeksowe - PowerPoint PPT PresentationTRANSCRIPT
![Page 1: Plan Raportu](https://reader031.vdocuments.mx/reader031/viewer/2022013004/56813845550346895d9ff129/html5/thumbnails/1.jpg)
![Page 2: Plan Raportu](https://reader031.vdocuments.mx/reader031/viewer/2022013004/56813845550346895d9ff129/html5/thumbnails/2.jpg)
Indeksowe instrumenty syntetyczneJednostki IndeksoweCertyfikaty Indeksowe
Usługi Zarządzania Aktywami (Asset Management)
![Page 3: Plan Raportu](https://reader031.vdocuments.mx/reader031/viewer/2022013004/56813845550346895d9ff129/html5/thumbnails/3.jpg)
Indeksowe instrumenty syntetyczne należą do grupy instrumentów syntetycznych, czyli takich które odzwierciedlają profil dochodu danego instrumentu bez potrzeby posiadania instrumentów bazowych.
Wartość Indeksowych instrumentów jest bezpośrednio powiązana z wartością danego indeksu.
![Page 4: Plan Raportu](https://reader031.vdocuments.mx/reader031/viewer/2022013004/56813845550346895d9ff129/html5/thumbnails/4.jpg)
Indeksowe instrumenty syntetyczne dzielimy na:Jednostki indeksoweCertyfikaty indeksowe
![Page 5: Plan Raportu](https://reader031.vdocuments.mx/reader031/viewer/2022013004/56813845550346895d9ff129/html5/thumbnails/5.jpg)
Jednostka indeksowa - syntetyczny instrument finansowy, należący do instrumentów pochodnych, służący inwestowaniu w indeksy giełdowe bez potrzeby nabywania akcji spółek wchodzących w skład danego indeksu. Jednostka indeksowa zmienia wartość podobnie do indeksu giełdowego
![Page 6: Plan Raportu](https://reader031.vdocuments.mx/reader031/viewer/2022013004/56813845550346895d9ff129/html5/thumbnails/6.jpg)
Przykładem jednostki indeksowej na GPW jest miniWIG20 jednostka indeksowa na indeks WIG20, jej wewnętrzna wartość równa jest 10% wartości indeksu WIG20 wyrażonego w złotych.
Obecnie indeks WIG20 wynosi ok. 2750 pkt. Zatem cena jednostki miniWIG20 powinna
oscylować w granicach 275 zł
![Page 7: Plan Raportu](https://reader031.vdocuments.mx/reader031/viewer/2022013004/56813845550346895d9ff129/html5/thumbnails/7.jpg)
Jednostkę można nabyć lub sprzedać na GPW na zasadach podobnych do zwykłych akcji.
Można ją również wykonać, po cenie otwarcia następnego dnia.
![Page 8: Plan Raportu](https://reader031.vdocuments.mx/reader031/viewer/2022013004/56813845550346895d9ff129/html5/thumbnails/8.jpg)
Certyfikat indeksowy - syntetyczny instrument finansowy, należący do instrumentów pochodnych, umożliwiającym inwestycje o profilu zwrotu indeksu giełdowego emitowanym przez instytucję finansową.
![Page 9: Plan Raportu](https://reader031.vdocuments.mx/reader031/viewer/2022013004/56813845550346895d9ff129/html5/thumbnails/9.jpg)
Nazwa Instrument Bazowy
Rodzaj Wielkość emisji
RCCRUAOPEN BRENT CRUDE OIL(ropa)
Open-end 1.500.000
RCCECAOPEN Indeks CECE (środkowo europejski)
Open-end 1.000.000
RCCCXAOPEN Indeks CECEx (środkowo europejski +)
Open-end 1.000.000
RCDAXAOPENIndeks DAX (30 największych niemieckich)
Open-end 1.000.000
RCESXAOPENIndeks DJ Euro STOXX 50 (50 największych UE)
Open-end 1.000.000
RCUKBAOPENIndeks Eastbasket UK (12 największych Ukraina-Kazachstan)
Open-end 5.000.000
RCGLDAOPEN Złoto Open-end 1.000.000
RCRDXAOPENIndeks RDX(10 rosyjskich)
Open-end 1.500.000
![Page 10: Plan Raportu](https://reader031.vdocuments.mx/reader031/viewer/2022013004/56813845550346895d9ff129/html5/thumbnails/10.jpg)
Inwestor podejmuje decyzje o zainwestowaniu w złoto, ma do wyboru zakup kontraktu terminowego opiewającego na złoto (depozyt - 3.362 USD, wartość kontraktu 80.000 USD) albo certyfikatu strukturyzowanego RCGLDAOPEN (200,18 PLN). Pierwsza inwestycja wymaga posiadania większego kapitału i rachunku praw pochodnych a także obarczona jest większą akceptacją ryzyka związaną z występowaniem dźwigni finansowej. Inwestor decyduje się na zakup 100 szt. certyfikatów RCGLDAOPEN.
![Page 11: Plan Raportu](https://reader031.vdocuments.mx/reader031/viewer/2022013004/56813845550346895d9ff129/html5/thumbnails/11.jpg)
2 Listopada
Zakup 100 szt. RCGLDAOPEN
Instrument
Kupno/sprzed
ażIlość Cena
Prowizja
Wartość
transakcji
RCGLDAOPEN
Kupno 100 200,1878,07
(0,39%)20.096
,07
![Page 12: Plan Raportu](https://reader031.vdocuments.mx/reader031/viewer/2022013004/56813845550346895d9ff129/html5/thumbnails/12.jpg)
Kurs USD/PLN - 2,5184 Instrument bazowy * mnożnik * kursUSD/PLN = 796,50* 0,1 * 2,5184 = 200,59 PLN
Kurs USD/PLN - 2,3184 Instrument bazowy * mnożnik * kursUSD/PLN = 796,50 * 0,1 * 2,3184 = 184,66 PLN
Inwestor poniósł stratę związaną ze spadkiem wartości dolara
184,66 - 200,59 = - 15,93 PLN (-7,94%) chociaż wartość instrumentu bazowego nie uległa
zmianie.
![Page 13: Plan Raportu](https://reader031.vdocuments.mx/reader031/viewer/2022013004/56813845550346895d9ff129/html5/thumbnails/13.jpg)
15 Stycznia 2008:
Sprzedaż 100 szt.
Kurs USD/PLN 2,5184
Instrument
Kupno/
sprzedaż
Ilość CenaProwiz
ja
Wartość
transakcji
RCGLDAOPEN
Sprzedaż
100 248,4596,89
(0,39%)
24.748,11
![Page 14: Plan Raportu](https://reader031.vdocuments.mx/reader031/viewer/2022013004/56813845550346895d9ff129/html5/thumbnails/14.jpg)
Rentowność inwestycji
Stopa zwrotu z powyższej transakcji: 24.748,11 - 20.096,07 = 4.652,04 PLN +23,15%
Ilość CenaProwi
zjaKurs USD
Wartość
transakcji
Kupno (02.11.2007)
100 200,1878,07
(0,39%)
2,518420.096,07
Sprzedaż
(15.01.2008)
100 248,4596,89
(0,39%)
2,518424.748,11
+ 4.652,
04 (+
23,15%)
![Page 15: Plan Raportu](https://reader031.vdocuments.mx/reader031/viewer/2022013004/56813845550346895d9ff129/html5/thumbnails/15.jpg)
Zarządzanie aktywami (asset management) należy do podstawowych usług finansowych. Głównym zadaniem instytucji finansowych (przede wszystkim kredytowych) jest zarządzanie majątkami klientów indywidualnych i instytucjonalnych.
Celem zarządzania aktywami jest osiągnięcie wysokiego wzrostu wartości przy danym kapitale lub osiągnięcie założonego wzrostu przy możliwie najniższej wartości zainwestowanego kapitału.
![Page 16: Plan Raportu](https://reader031.vdocuments.mx/reader031/viewer/2022013004/56813845550346895d9ff129/html5/thumbnails/16.jpg)
Dopasowane do klienta
Wymaga sporego Kapitału:AmerBrokers 250 tys. zł.Skarbiec 500 tys. zł.Raiffeisen Bank 0.5 – 10 mln zł.
![Page 17: Plan Raportu](https://reader031.vdocuments.mx/reader031/viewer/2022013004/56813845550346895d9ff129/html5/thumbnails/17.jpg)
Dziękujemy za uwagę
Jakub Grabowski
Katarzyna Kolasa