plan de reorganizare carpatic lamb srlplan de reorganizare carpatic lamb srl onform art. 101. din...

PLAN DE REORGANIZARE CARPATIC LAMB SRL

PLAN DE REORGANIZARE

CARPATIC LAMB SRL

„Societate in insolventa, in insolvency, en procedure collective”


Plan de reorganizare – Cuprins

1. Prezentare generala ................................................................................................................. 3

2. Principiile planului ................................................................................................................... 7

3. Prezentarea companiei ........................................................................................................... 10

3.1. Sectorul de activitate ovin ............................................................................................. 10

3.2. COMPLEX AGROINDUSTRIAL VERNESTI ......................................................................... 12

3.3. CARPATIC LAMB SRL ...................................................................................................... 13

3.4. Scurt istoric - date de identificare FRANKFURT IMPEX PROD SRL.................................... 15

3.5. Evolutia financiara 2005 – 2009 ..................................................................................... 17

4. Perspective de redresare ........................................................................................................ 18 .

4.1. Situatia financiara la 31 decembrie 2009 ....................................................................... 18

4.2. Activele societatii .......................................................................................................... 19

4.3. Mijloacele financiare disponibile ................................................................................... 19

4.4. Cererea pieţei faţă de oferta debitorului ....................................................................... 19

4.5. Măsuri concordante cu ordinea publică......................................................................... 19

4.6. Modalitatea de selecţie, desemnare şi înlocuire a administratorilor şi a directorilor….... 19

4.7 Descarcarea de gestiune ………………………………………………………………………………………….…. 19

4.8 Remuneratia administratorului judiciar ………………………………………………………………….….. 19

5. Masuri adecvate pentru punerea in aplicare a planului .......................................................... 20

5.1. Restructurarea operationala, financiara si corporativa a debitorului ............................. 20

6. Categoriile de creante ........................................................................................................... .24

6.1. Creante garantate ........................................................................................................ .24

6.2. Creantele salariale........................................................................................................ .25

6.3. Creante bugetare .......................................................................................................... 25

6.4. Creante chirografare privilegiate.................................................................................. .25

6.5. Alte creante chirografare ............................................................................................. .25

6.6. Creante curente ............................................................................................................ 26

6.7. Categorii de creante nedefavorizate ............................................................................. 26

6.8. Categorii de creante defavorizate si tratamentul acestora ............................................ 26

7. Programul de plata a creantelor ............................................................................................ 28

7.1. Bugetul de venituri si cheltuieli, flux de numerar, desfasurator plati ............................ 28

7.2. Despăgubiri in caz de faliment ...................................................................................... 29

8. Concluzii ................................................................................................................................ 32

Anexe ........................................................................................................................................... 35

2


1. Prezentare generala

Prezentul plan, intocmit in conformitate cu prevederile L85/2006, are ca scop fundamental

reorganizarea judiciara a societatii CARPATIC LAMB SRL, societate aflata in stare de insolventa.

Avand aceeasi structura a asociatilor ca si Frankfurt Impex Prod, Carpatic Lamb SRL a luat nastere ca

urmare a restrictiilor impuse de programul SAPARD care a cofinantat constructia abatorului Carpatic

Lamb, o investitie de 4,5 milioane de Euro, realizata cu sprijinul Uniunii Europene si al Guvernului

Romaniei in termen de 11 luni.

Astfel, planul de reorganizare al societatii CARPATIC LAMB SRL nu poate fi privit decat in stransa

corelare cu cel al societatii FRANKFURT IMPEX PROD SRL. Desi cele doua societati nu reprezinta un

grup de interes economic1, planul SC Carpatic Lamb SRL are implicatii directe si reciproce in planul SC

Frankfurt Impex Prod SRL, in primul rand ca urmare a angajamentului acestuia de co-debitor in

contractele de credit bancar.

Planul prezinta de asemenea si o varianta alternativa, ca solutie suplimentara in cazul in care planul

de reorganizare al SC FRANKFURT IMPEX PROD SRL esueaza. Aceasta varianta se bazeaza pe resurse

proprii de redresare si de acoperire a pasivului.

Pentru a putea fundamenta aceasta reorganizare, trebuie in primul rand identificate cauzele care au

condus societatea la starea de insolventa. Acestea pot fi sintetizate dupa cum urmeaza:

Volumul ridicat in total datorii a obligatiilor aferente creditelor bancare, respectiv a

dobanzilor, ratelor si comisioanelor pe care acestea le-au generat si totodata masurile necomerciale,

contradictorii, uneori chiar abuzive ale bancii care asigura creditarea si desfasurarea operatiunilor

curente, masuri intreprinse odata cu retragerea unui asociat grec din cadrul societatii;

Scaderea generala a consumului, efect al evolutiei nefavorabile a pietei datorate crizei

economice mondiale care a afectat toate sectoarele, inclusiv cel in care isi desfasoara obiectul de

activitate societatea debitoare - Productia si conservarea carnii (exclusiv ovine)2;

Masuri fiscale menite sa descurajeze exportul – societatea achizitioneaza animale de la

persoane fizice (fara tva) sau de la firme (cu tva) in timp ce vanzarea la export se face fara tva,

urmand sa recupereze tva-ul de la stat. Astfel se produce un decalaj intre plati si incasari, tva-ul

incasandu-se dupa o perioada de 3 – 6 luni;

O implicare a organelor statului mult prea slaba in dezvoltarea sectorului agricol si in

supravegherea sacrificarilor de animale din sectorul ovin3;

1 Potrivit art 118 alin 1 din Legea nr 161/2003 privind unele masuri pentru asigurarea transparentei in exercitarea demnitatilor publice, a functiilor publice si in mediul de afaceri, prevenirea si sanctionarea coruptiei, cu modificarile si completarile ulterioare, grupul de interes economic - G.I.E. reprezinta o asociere intre doua sau mai multe persoane fizice sau juridice, constituita pe o perioada determinata, in scopul inlesnirii sau dezvoltarii activitatii economice a membrilor sai, precum si al imbunatatirii rezultatelor activitatii respective. 2 Prezentare detaliata in capitolul 3.1 „Sectorul de activitate ovin” 3 Conforma datelor de la INS, in anul 2009, sacrificarile de ovine si caprine in unitati industriale specializate reprezinta doar 1,78% din totalul animalelor sacrificate.

3


Perioada de gratie la creditul de investitie, mult prea scurta (un an pentru principal, nimic

pentru dobanda), abatorul neincepand sa functioneze la capacitate, cand deja au inceput

rambursarile au condus la decapitalizarea societatii;

Situatia in care se afla FRANKFURT IMPEX PROD SRL, societate cu implicatii in legaturi de

actionariat, comerciale si productive cu CARPATIC LAMB SRL, aceasta reprezentand ferma de

ingrasare a ovinelor, care nu se dovedeste a fi suficient de profitabila datorita costurilor mari pe care

le genereaza;

Caracter puternic sezonier cu perioade de varf in lunile martie – aprilie si august (in perioada

Pascala si de Sfanta Maria).

In aceste conditii, tinand cont si de garantiile imobiliare mult peste nivelul finantarilor existente

(garantii in suma de 8.88 milioane de euro comparativ cu creditele existente de 1.92 milioane euro),

fara o perspectiva certa de redresare in conditii obisnuite, administratorii celor doua societati au

solicitat instantei intrarea in insolventa in scopul reorganizarii judiciare.

Asa cum mentioneaza si administratorul judiciar, societatea debitoare a semnalat existenta starii de

insolventa si si-a exprimat intentia de a-si reorganiza activitatea, considerand ca trebuie sa intervina

in vederea redresarii situatiei.

Prin sentinta comerciala nr.4740 din data de 16.10.2009 s-a dispus deschiderea procedurii

insolventei debitoarei SC CARPATIC LAMB SRL in dosarul nr.30335/3/2009 aflat pe rolul Tribunalului

Bucuresti- Sectia VII-a Comerciala, fiind admisa cererea debitoarei de deschidere a procedurii.

Notificarea deschiderii procedurii de insolventa a fost publicata in ziarul „Gandul” in data de

23.11.2009. Prin aceeasi sentinta s-a numit administrator judiciar Cabinetul Individual de Insolventa

Chiriac Marin UNPRL.

Debitoarea si-a manifestat in continuare interesul in depunerea unui plan de reorganizare, prin

cererea de intrare in insolventa. Administratorul judiciar a depus tabelului definitiv de creante, la

data de 15.02.2010, care a fost refacut in urma incheierilor din data de 12.03.2010 si 23.04.2010,

date de Tribunalul Bucuresti- Sectia VII-a Comerciala si redepus la data de 07.06.2010., refacut in urma SC

1594/05.10.2012 a Tribunalului Prahova si redepus la data de 10./01.2013. Valoarea totala a creantelor propuse pentru a fi achitate de catre debitoare in urma aprobarii planului de reorganizare este de 9.870.957 lei, reprezentand 98,8 % din totalul datoriilor inscrise la masa credala 9.938.656 lei. In termen de 30 de zile de la afişarea tabelului definitiv de creanţe, societatea poate depune un plan

de reorganizare4.

4 Art. 94. - (1) Următoarele categorii de persoane vor putea propune un plan de reorganizare: a) debitorul, cu aprobarea adunării generale a acţionarilor/asociaţilor, în termen de 30 de zile de la afişarea

tabelului definitiv de creanţe, cu condiţia formulării, potrivit art. 28, a intenţiei de reorganizare, dacă procedura

a fost declanşată de acesta;

4


Planul prevede restructurarea şi continuarea activităţii debitorului, precum si lichidarea unor bunuri

din averea acestuia si atragerea unor noi investitori.

Principiile care stau la baza intocmirii planului sunt:

Exploatarea eficienta a contractelor existente si totodata dezvoltarea permanenta a

portofoliului de clienti

Este unicul abator din tara sustinut de o ferma atasata, cu o capacitate de 16-18.000 capete/serie.

Combinatia ferma de crestere si ingrasare intensiva cu abator propriu, ultramodern, construit la

toate standardele CE, permite furnizarea produselor proprii si flux continuu in orice perioada a

sezonului, oferind societatii o pozitie favorizata pe nisa de piata pe care functioneaza. Patrunderea

pe pietele tarilor arabe, mari consumatoare de carne de oaie si miel reprezinta un obiectiv, dar si o

oportunitate pentru societate. Activitatea de productie isi va pastra continuitatea, profitul rezultat

urmand sa acopere de asemenea creante inscrise la masa credala.

Contributia codebitorului FRANKFURT IMPEX PROD SRL

In baza contractului de credit in care societatea inrudita este parte in calitate de codebitor, si

conform planului de reorganizare a acestei societati, SC Frankfurt Impex Prod distribuie in contul

datoriei pe care Carpatic Lamb SRL o are fata de creditorul garantat, conform art.95 alin 6 pct. E

Legea 85/2006, o parte din bunurile averii sale.

Atragerea de parteneri finantatori

Acesta reprezinta un alt obiectiv al administratorilor/asociatiilor grupului de firme Carpatic Lamb –

Frankfurt Impex Prod. Posibilitatea cooptarii unui nou asociat care ar contribui cu o majorare de

capital social in valoare de 1,5 si 2 milioane de euro si care ar prelua 30%-50% din partile sociale ale

firmei ar asigura necesarul de finantare. In acest sens exista deja unele discutii atat cu parteneri

italieni, cat si greci.

Valorificarea unei parti din activul societatii

Avand in vedere faptul ca SC Carpatic Lamb SRL impreuna cu Frankfurt Impex Prod SRL detin cca

62.000 mp terenuri, din care cca 15.500 mp sunt suprafete construite, planul prevede o eventuala

vanzare a unei parti rezultate in urma parcelarii fermei de 40.000 mp impreuna cu cladirile aferente

de 12.000 mp; acoperindu-se prin aceasta vanzare capitalul de lucru, in conditiile in care activele

ramase, putand asigura continuarea activitatii.

Continutul prezentului plan atinge cerintele Sectiunilor 5 si 6 din legea 85/2006. Datorita

propunerilor comerciale pe care debitoarea le-a formulat prin prezentul plan, incercand ca in aceasta

perioada sa isi valorifice activitatea de exploatare, activele sale prin distribuire si vanzare partiala, sa

coopteze un eventual investitor in vederea acoperirii integrale a pasivului, exista certe premise ca

adunarea creditorilor sa voteze pozitiv planul de reorganizare, si in aceste conditii, acesta sa fie

confirmat si de catre judecatorul sindic.

5


Conform Art. 101. din Legea 85/2006 planul urmareste un tratament corect şi echitabil pentru toate

categoriile de creditori, respectand urmatoarele conditii:

a) nici una dintre categorii nu primeste mai puţin decât ar fi primit în cazul falimentului;

b) nici o categorie sau nici o creanţă aparţinând unei categorii nu primeşte mai mult decât valoarea

totală a creanţei sale;

c) în cazul în care o categorie defavorizată respinge planul, nici o categorie de creanţe cu rang

inferior categoriei defavorizate neacceptate, astfel cum rezultă din ierarhia prevăzută la art. 100 alin.

(3), nu primeşte mai mult decât ar primi în cazul falimentului.

6

Forme de indestulare a creditorilor** An 1 An 2 An 3 Total

Prin incasari din activitatea de baza 7.757.935 8.090.338

9.848.050 25.696.323

Prin incasari din prestari de servicii 331.822 339.482 347.143 1.018.447

Prin venituri rezultate in urma distribuirii* 8.463.008 - - 8.463.008

Total varianta 1 16.492.161 8.429.820 10.195.193 35.177.778

Varianta alternativa:

Prin atragerea de investitori/vanzare de active - - 7.125.000 7.125.000

Total varianta alternativa 8.089.757 8.429.820 17.320.193 33.839.770


2. Principiile planului

Planul de reorganizare este intocmit de catre debitor impreuna cu salariatii acestuia, in temeiul si cu

respectarea art. 94 alin. (1) litera (a) si anume, cu aprobarea adunării generale a asociaţilor, în

termen de 30 de zile de la afişarea tabelului definitiv de creanţe, cu condiţia formulării, potrivit art.

28, a intenţiei de reorganizare, dacă procedura a fost declanşată de acesta, şi potrivit art. 33 alin. (6),

în cazul în care procedura a fost deschisă ca urmare a cererii unuia sau a mai multor creditori.

In temeiul art. 94 alin. (3) planul de reorganizare prevede restructurarea si continuarea activitatii

debitorului si anume „planul va putea să prevadă fie restructurarea şi continuarea activităţii

debitorului, fie lichidarea unor bunuri din averea acestuia, fie o combinaţie a celor două variante de

reorganizare”.

Planul prevede conform art.95 alin.6 pct. E - lichidarea unora dintre bunurile averii debitorului5,

separat, sau distribuirea acestora către creditorii debitorului, în contul creanţelor pe care aceştia le

au faţă de averea debitorului.

Obiectivul principal al planului il constituie mentinerea activitatii firmei si achitarea intr-o mare

masura a tuturor creantelor.

Reorganizarea operaţională şi financiară are in vedere achitarea în cea mai mare parte a creanţelor

restante, prezentand o situatie de restituire a obligaţiilor faţă de creditori, într-un cuantum net

avantajos cu cel la care s-ar fi îndestulat aceştia în cazul în care s-ar fi iniţiat procedura de faliment,

intrucat nu ne aflam in fata unei stari de insolvabilitate, ci in fata unei stari de incapacitate temporara

de plata.

Surse de finantare – forme de indestulare

Restituirea datoriilor conform tabelului definitiv de creante, se bazeaza pe cele 4 forme de

indestulare a creditorilor, aflate la dispozitia companiei: lei

* Operatiune non-cash conform Art. 95, alin. 6, pct. E din Legea 85/2006

** Valori preluate din anexa fluxul de numerar fara TVA

5 In cazul de fata este vorba de co-debitorul Frankfurt Impex Prod, care raspunde in mod solidar cu debitorul principal in baza contractului de credit.

7


1. venituri rezultate din activitatea de exploatare: contracte in derulare, de productie, conform

obiectului principal de activitate al societatii - Productia si conservarea carnii (exclusiv ovine).

La intern, distribuirea produselor se face prin intermediul Frankfurt Impex Prod SRL care are

incheiate contracte cadru cu reteaua de magazine Carrefour si Metro Cash&Carry.

Pentru carcase de miel societatea are ca parteneri externi: Italia, Grecia si Franta. Partenerii externi

Platesc marfa chiar si in avans, patrunderea pe aceste piete fiind considerata o oportunitate majora

pentru societate. Totodata, abatorul realizeaza venituri suplimentare si din prestari de servicii

sub forma sacrificarilor de ovine din alte surse decat din ferma proprie;

2. contributia co-debitorului FRANKFURT IMPEX PROD SRL

In baza contractului de credit in care societatea inrudita este parte in calitate de codebitor si conform

planului de reorganizare a acestei societati, SC Frankfurt Impex Prod distribuie in contul datoriei pe

care Carpatic Lamb SRL o are fata de creditorul garantat, conform art.95 alin 6 pct. E Legea 85/2006,

o parte din bunurile averii sale.

Doar in cazul in care planul conform caruia co-debitorul SC Frankfurt Prod Impex isi aduce

contributia la stingerea datoriilor SC Carpatic Lamb SRL, esueaza, se va lua in considerare o

varianta alternativa in care se propune atragerea de finantatori sau valorificarea unor active ca

surse de finantare, dupa cum urmeaza:

3. atragerea de finantatori – care sa preia 30%-40% din partile sociale, asigurand astfel o infuzie de

capital de 1,5 – 2 milioane de euro.

4. valorificarea unor active – valorificarea unor parcele din terenul aferent abatorului de ovine de

21.021 mp. Lichidarea parţială sau totală a activului debitorului în vederea executării planului se

face potrivit art. 116 – 120.

Durata planului

Conform art. 95 alin.3 din L85/2006, executarea planului de reorganizare se va intinde pe o perioada

de maxim 3 ani de zile. Cu acordul a doua treimi din creditorii aflati in sold dupa 18 luni, se va putea

analiza oportunitatea prelungirii planului cu inca 12 luni.

Sursele de rambursare, asigura o despagubire dupa cum urmeaza:

creantele garantate 100%

creantele salariale 100%

creantele bugetare 100%

chirografari privilegiati conform art 96 alin.(1) 100%

alte creante chirografare 100% (creditorii care consimt a fi indestulati mai putin decat in cazul

falimentului, in scopul participarii la vot, vor primi 85% din valoarea creantelor lor); creante nascute in timpul procedurii 100%.

Aceasta maniera de despagubire reprezinta o situatie net avantajoasa fata de cea in care ar fi fost

despagubiti in caz de faliment.

Tinand cont de valoarea mare a activelor comparativ cu masa credala, in caz de faliment procentele

de indestulare ar fi:



8



chirografari conform art 96 alin.(1) 100%

alte creante chirografare 100% (90% creantele subordonate)

creante nascute in timpul procedurii 100%.

Insa trebuie tinut cont de doua aspecte:

- principiul Legii 85/2006 de a prima reorganizarea in fata falimentului6;

- in conditii de faliment, valorificarea activelor ar fi deosebit de dificila, fiind foarte probabil ca ea sa

dureze mai mult ca si perioada de reorganizare, acest lucru tinand cont de specializarea de nisa a

activelor ce face ca numarul potentialilor cumparatori sa fie foarte redus, de momentul greu cu care

se confrunta sectorul.

Continuarea activitatii de productie asigura atat conservarea valorii activelor, cat si o indestulare a

mai multor creditori intr-o varianta mai rapida decat in cazul falimentului.

6 Simularea falimentului, cu toate implicatiile acestuia, este prezentat in mod detaliat in cap.7.2 „Despagubiri in caz de faliment”.

9


3. Prezentarea companiei

3.1. Sectorul de activitate ovin

Romania producea inainte de 1989 aproape 200 mii tone carne de oaie. Astazi se produce cu

aproape 40% mai putin, fiind necesara adoptarea unor masuri de redresare al acestui sector zootehnic si anume:

relansarea sectorului in vederea stimularii consumului de carne la intern si a exportului de

carne de oaie;

alinierea la standardele Comunitatii Europene privind modul de acordare a subventiilor si

clasificarea carcaselor;

recastigarea pietelor externe pentru carnea de oaie, pe relatia tarilor arabe si a Comunitatii

Europene.

Conform datelor de la Institutului National de Statistica, in anul 2009 comparativ cu anul 2008

numarul total de ovine si caprine sacrificate si greutatea lor in carcasa au crescut cu 12,3%, respectiv cu 40,3%.

Sacrificarile de ovine si caprine in anii 2008-2009

(mii de capete)

4000

3000

2000

Total 2008

Total 2009

1000

0

Ian Feb Mar Apr Mai Iun Iul Aug Sep Oct Nov Dec

In acelasi timp, insa, taierile in unitati industriale specializate au scazut cu 39,4% la numarul de capete sacrificate, respectiv cu 36,9% la greutatea in carcasa a acestora.

Sacrificarile de ovine si caprine in unitati industriale

specializate in 2008-2009

80

60

40

Unit spec 2008

Unit spec 2009

20

0

Ian Feb Mar Apr Mai Iun Iul Aug Sep Oct Nov Dec

In anul 2009, sacrificarile de ovine si caprine in unitati industriale specializate reprezinta doar 1,78% din totalul animalelor sacrificate, in scadere fata de anul 2008 cand acest procent era de 3,07%.

10


In cadrul Uniunii Europene, Spania si Marea Britanie, detin peste 20 milioane de capete ovine fiecare.

Locurile urmatoare sunt ocupate de Romania, Franta, Grecia si Italia.

Sectorul ovinelor din UE se caracterizeaza prin:

Venituri mici ale producatorilor;

scaderea acuta a productiei nationale;

scaderea consumului, in special in randul generatiilor tinere.

Cresterea preturilor furajelor si a factorilor de productie agricola, in general reprezinta o amenintare

deosebita pentru cresterea ovinelor, care are ca rezultat cresterea preturilor produselor finite si a

tensiunii in cadrul unui sector care se afla deja intr-o situatie critica din punctul de vedere al

competitivitatii.

Sectorul european al carnii de miel nu dispune de un veritabil acces la fondurile comunitare de

promovare a produselor agricole si necesita o campanie de promovare sustinuta pentru a dezvolta

preferintele consumatorilor. Valoarea biologică ridicată, proprietătile organoleptice si culinare

conferă cărnii de oaie însusiri nutritive, tonifiante si dietetice superioare, fiind recomandabilă în

hrana tuturor categoriilor de vârstă, de aici rezultând si importanta care se acordă acestei productii a

ovinelor.

Parlamentul European, prin rezolutia adoptata in anul 2008, cu privire la viitorul ovinelor si caprinelor

in Europa invita Consiliul ministrilor agriculturii sa aloce de urgenta un sprijin financiar suplimentar

pentru producătorii UE de carne si de lapte de oaie si de capra pentru ca acestia sa poata dezvolta un

sector UE de ovine si de caprine care sa fie dinamic, autosuficient, condus de piata si orientat spre

consumatori.

Romania nu a exportat carne de ovine pana in prezent, motivul fiind lipsa abatoarelor specializate,

care sa indeplineasca standardele impuse de Uniunea Europeana. Majoritatea exporturilor de ovine

de pana acum – aproximativ 2.000.000 capete/an – au fost in viu, ca materie prima, nu ca produs

finit.

Exportul de ovine al Romaniei din anul 2008 s-a mentinut la 2,5 milioane de capete, cat s-a inregistrat

si in 2007. In 2008, valoarea totala a exporturilor a fost de 170 de milioane de euro. Patru cincimi din

productia destinata exportului a mers catre piata comunitara, 10% a reprezentat exportul in tarile

arabe, iar 10% este exportul catre alte tari. Exporturile in viu sunt de 90%, iar exportul de carne de

oaie este de 10%. Primele trei tari clasate dupa cantitatea importata sunt Grecia, Italia si Franta.

11


3.2. COMPLEX AGROINDUSTRIAL VERNESTI

1. Pozitionare geografica:

Comuna VERNESTI, Jud. BUZAU pe DN 10, directia BUZAU-BRASOV la 110 Km , N-E de BUCURESTI.

2. Pozitie strategica:

Este pozitionat la limita zonei de ovine merinos (rasa de carne) controland atat aceasta zona (cca 2,5 milione capete) cat si zonele adiacente unei raze de cca 250 - 300 km populate de tigaie si spanca (tot rase de carne) aflandu-se astfel in mijlocul unui bazin de aprovizionare cu materie prima de cca 4 milioane capete ovine.

3. Pozitionare comerciala:

Complexul este unicul din jumatatea de est a Romaniei, care este abilitat pentru comertul cu ovine intracomunitar atat in viu (ferma este autorizata ca centru de colectare pentru comert intracomunitar) cat si in carne, abatorul fiind autorizat pentru comert intracomunitar avand ştampila ovala nr.106 si HCCP implementat.

Combinatia ferma de crestere si ingrasare intensiva cu abator propriu, ultramodern, construit la toate standardele CE, permite furnizarea produselor proprii si flux continuu in orice perioada a sezonului.

4. Utilitati:

Intreg complexul dispune de:

Alimentare cu apa din resurse proprii incluzand foraj de adancime si turn de apa. Apa este de o foarte buna calitate conform analizelor repetate si obligatorii emise de

laboratoarele competente.

Alimentare cu gaze naturale in urma unor investitii din fonduri proprii. Alimentare cu energie electrica de joasa si medie tensiune; dispune de punct trafo propriu. Canalizare si statie de epurare biologica proprie la standarde europene, ceea ce permite

descarcarea directa in raul Buzau. Bretele de iesire betonate (2) oficiale la DN 10.

Suprafata desfasurata 64.000 mp (intravilan curs constructii) din care cca 7.000 mp platforme betonate.

Constructii ferma - cca 11.000 mp (grajduri, magazii, moara furajera, padocuri, sediu administrativ).

Capacitate ospitare - 16- 18.000 capete/serie.

Constructii abator - cca 5.000 mp (abator, grajd primire, grajd selectie, sediu administrativ, etc).

Capacitate taiere - 200- 250 capete/ora.

Linie de transare si ambalare la caserole in atmosfera controlata cu o capacitate de 200 capete/zi.

Abatorul poate fi vazut pe adresa www.carpaticlamb.ro, iar ferma www.frankfurt.ro.

12


3.3. CARPATIC LAMB SRL

CARPATIC LAMB SRL este o societate comerciala cu raspundere limitata, cu capital integral privat,

care a luat fiinta in anul 2004. Este inscrisa la Registrul Comertului sub nr. J23/1225/2004 avand un

capital social de 812.900 lei.

Obiectul de activitate

Conform codului CAEN societatea are ca obiect principal de activitate productia si conservarea carnii

exclusiv de ovine.

Desi este a treia tara din Europa din punct de vedere al efectivului de ovine, circa 9.000.000 de

capete ovine matca, Romania nu a exportat carne de ovine pana in prezent, motivul fiind lipsa

abatoarelor specializate, care sa indeplineasca standardele impuse de Uniunea Europeana.

Majoritatea exporturilor de ovine de pana acum – aproximativ 2.000.000 capete/an – au fost in viu,

ca materie prima, nu ca produs finit.

In acest sens, in octombrie 2006, s-a deschis primul si, de altfel, singurul abator specializat doar in

sacrificarea ovinelor din tara noastra. Carpatic Lamb, situat in localitatea Vernesti, din judetul Buzau

este un abator modern care functioneaza cu respectarea standardelor Uniunii Europene.

Proiectul, finantat prin programul SAPARD, a necesitat o investitie de 4,5 milioane de Euro, fiind

realizat cu sprijinul Uniunii Europene si al Guvernului Romaniei, in numai 11 luni. Suprafata totala a

abatorului si a anexelor acestuia este de 22.000 mp.

Construit la standarde internationale, abatorul Carpatic Lamb dispune de utilaje moderne si

performante de ultima generatie, linia de productie, complet automatizata, avand o capacitate de

300 capete/ora. Echipamentele din dotare – linia de taiere Bulgarelli, tunelul de refrigerare York si

statia de epurare din Cipru – confera abatorului siguranta si calitate in activitatea de sacrificare a

ovinelor.

Carpatic Lamb ofera clientilor sai o gama de produse avand la baza carnea de ovine: carcasa oaie,

carcasa tineret ovin, organe, intestine si burti ovine. Calitatea produselor este atent controlata,

indeplinind toate standardele Uniunii Europene privind siguranta alimentelor, animalele fiind

selectionate din propria ferma apartinand societatii Frankfurt Impex Prod SRL.

De asemenea, este unicul abator din Romania care produce, in premiera nationala, caserole in

atmosfera controlata, continand diverse specialitati de miel (pentru gatit, grill, zahana etc.).

Produse transate si ambalate in atmosfera controlata:

pulpa miel grill (pulpa spate miel cu os feliata)

spata (pulpa fata) de miel costita si muschiulet miel cotlete de miel mix grill miel (cotlet, muschi, costita) ceafa miel feliata carne pentru ciorba miel organe drob miel (ficat, rinichi, inima, plamani, prapure) CARPATIC'S CORONA - organe de miel (ficat, rinichi, inima, limba, creier, momite, fudulii).

13

1. Societatea SC CARPATIC LAMB SRL

2. Sediul social Com. Balotesti, Sat Saftica, Str. Pinilor, nr. 7,et.1,camera 2 judetul Ilfov

3. Forma juridica si data infiintarii

Societate cu raspundere limitata, conform Legii nr. 31/1990, inmatriculata la Oficiul Registrului Comertului, sub nr. J23/1225/2004; Codul de inregistrare fiscala: RO 16675446

4. Structura asociatilor Dumitriu Stela – 65 parti sociale reprezentand 65% din capitalul social

SC FRANKFURT IMPEX PROD SRL – 35 parti sociale reprezentand 35%

din capitalul social

5. Conducerea societatii CATA VALI VALENTIN - administrator special

Cabinet de Insolventa Chiriac Marin – administrator judiciar

6. Obiect principal de activitate

Cod CAEN – 1011 – Productia si conservarea carnii

7. Capital social 812.900 Ron – capital integral privat

8. Numar de parti sociale si valoarea nominala

100 parti sociale cu o valoare nominala de 8.129 Ron fiecare


Produsele sunt naturale, fara conservanti si cu un continut scazut de colesterol (societatea este prima si singura de pe piata care a scos o intreaga gama de miel transat ambalat in caserole).

Carnea de miel contine o mare cantitate de zinc si fier. Fierul este vital pentru formarea de celule

rosii, iar zincul este esential pentru crestere si pentru sistemul imunitar. Zincul si fierul continut in

carnea de miel si oaie este asimilat de organism mai repede decat din orice alta sursa. Aceasta carne

este o sursa foarte bogata de proteina de calitate.

Datorita nivelului profesionist de abatorizare/transare, carnea vine cu un continut cat se poate de

mic de grasime (o anumita cantitate de grasime trebuie sa ramana insa, pe carne pentru a-i asigura

savoarea).

Jumatate din cantitatea de grasime continuta de carnea de miel este nesaturata, grasime care nu

este asimilata si care este benefica pentru organism.

Carnea de miel este o foarte buna sursa de vitamine B (B12 in mod deosebit). Aceasta vitamina este

esentiala in reactiile metabolice. De asemenea sunt continute si o serie de alte minerale benefice

organismului precum cupru, magneziu si selenium.

14


3.4. Scurt istoric - date de identificare FRANKFURT IMPEX PROD SRL

Pentru a avea o imagine fidela, completa si pentru a intelege activitatea desfasurata de Carpatic

Lamb trebuie sa prezentam si societatea Frankfurt Impex Prod.

FRANKFURT IMPEX PROD SRL este o societate comerciala cu raspundere limitata, cu capital integral

privat, care a luat fiinta in anul 1995. Este inscrisa la Registrul Comertului sub nr. J23/2611/2008

avand un capital social de 200 lei.

Obiectul de activitate

Conform codului CAEN societatea are ca obiect principal de activitate cresterea ovinelor si caprinelor.

S.C. FRANKFURT IMPEX PROD S.R.L. este o ferma zootehnica de crestere si ingrasare intensiva pentru

ovine si tineret ovin destinate exportului si abatorizarii. Animalele sunt atent selectionate, activitatea

fermei desfasurandu-se cu respectarea normelor si legislatiei Uniunii Europene, ferma avand statut

de centru de colectare autorizat pentru comertul intracomunitar.

Capacitatea fermei este de 16-18.000 capete. Ferma exporta ovine si tineret ovin, din toate

categoriile de varsta si greutate, in functie de solicitarile clientilor, avand o capacitate de export de

3.500 - 4.200 capete/saptamana.

Incepand cu anul 2008, dupa o analiza elaborata a pietei, o parte din efectivul fermei este destinat

abatorizarii si comercializarii atat pe pietele interne cat si pe cele externe.

Frankfurt Impex Prod satisface solicitarile clientilor pentru diverse piete ale Uniunii Europene: Grecia,

Spania, Italia, Franta. Pe piata interna produsele sunt comercializate prin lanturile de magazine

CARREFOUR si METRO CASH & CARRY.

Miei sunt achizitionati de la producatori (crescatori de ovine – cca. 98% din parcul de ovine al

Romaniei este la particulari) pe borderouri de achizitii, ce este bun de livrat imediat (greutate

optima) se livreaza, iar restul ramane in ferma cca. 5 - 6 saptamani la ingrasat.

In aceasta perioada se face tratamentul sanitar-veterinar (deparazitare interna si externa), sunt tunsi

si pusi la ingrasat.

Animalele urmeaza un ciclu special de ingrasare pe baza de furaje concentrate cu proteina (speciale

pentru miei), fan sau lucerna si porumb, pe parcursul a 2-3 luni, in functie de greutatea avuta in

momentul achizitionarii. Cantitatea de furaje concentrate din alimentatie creste treptat in primele 10

zile (de la 100 gr./zi la 1kg/zi), aceasta fiind de fapt perioada de adaptare, in care miei scad in

greutate, dupa care, revin in urmatoarele 10 zile la greutatea la care au fost achizitionati. Practic,

doar dupa aceasta perioada incepe perioada de ingrasare efectiva, care dureaza cca. 30 - 40 de zile,

timp in care animalele iau in greutate cca. 150 - 200 gr./zi, in functie de categoria de greutate si de

rasa mielului. In anul 2009, pretul furajelor a fost de 165 - 170 euro/tona si el variaza in functie de

pretul cerealelor.

15

1. Societatea SC FRANKFURT IMPEX PROD SRL

2. Sediul social Com. Balotesti, Sat Saftica, Str. PINILOR, nr. 7, et.1,cam1, judetul Ilfov

3. Forma juridica si data infiintarii

Societate cu raspundere limitata, conform Legii nr. 31/1990, inmatriculata la Oficiul Registrului Comertului, sub nr. J23/2611/2008;

Codul de inregistrare fiscala: RO 7745160

4. Structura asociatilor Dumitriu Stela – 20 parti sociale reprezentand 100% din capitalul social

5. Conducerea societatii Dumitriu Stela - administrator special

FINECO INSOLVENCY SPRL – administrator judiciar

6. Obiect principal de activitate

Cod CAEN – 0145 – Cresterea ovinelor si caprinelor

7. Capital social 200 Ron – capital integral privat

8. Numar de parti sociale si valoarea nominala

20 parti sociale cu o valoare nominala de 10 Ron fiecare


Dupa ciclul de ingrasare sunt vanduti ori in viu ori in carcasa, prin abatorizare, in Comunitatea

Europeana, deorece atat ferma cat si abatorul sunt autorizate pentru comertul intracomunitar.

S.C. FRANKFURT IMPEX PROD S.R.L. ofera clientilor sai o gama larga de produse avand la baza carnea

de ovine, produse atat sub forma de carcasa cat si transate si ambalate in atmosfera controlata:

carcasa oaie

carcasa tineret ovin

organe, intestine, burti ovine

Linia de produse "NATURA".

Aceasta diversificare a activitatii companiei a fost posibila in urma colaborarii cu abatorul de ovine Carpatic Lamb, abator construit si functionand dupa standardele Uniunii Europene, avand ca actionari, in exclusivitate, aceeasi proprietari ca si ai SC FRANKFURT IMPEX PROD SRL.

Atat abatorul Carpatic Lamb cat si ferma de ovine Frankfurt SRL dispun de o echipa manageriala de

exceptie, condusa de domnulCATA VALI VALENTIN –mana dreapta a D-lui Mihai Vili Dumitriu, presedintele

Patronatului Crescatorilor si

Exportatorilor Romani de Ovine – PACERO, un profesionist cu o vasta experienta in cresterea,

sacrificarea si comercializarea ovinelor, precum si de un colectiv de tehnicieni, bine instruiti, capabili

sa asigure sacrificarea ovinelor in conformitate cu specificul preferat de clienti: italienesc, grecesc,

frantuzesc sau halal.

16

DENUMIRE INDICATOR 2005 2006 2007 2008 2009

Cifra de afaceri neta 0 2.150.653 1.119.293 556.409 6.660.592

Venituri din exploatare 0 2.356.263 1.201.052 2.395.931 6.838.235

Cheltuieli din exploatare 117.548 2.664.892 2.269.015 1.517.494 6.726.559

Rezultatul din exploatare -117.548 -308.629 -1.067.963 878.437 111.676

Venituri financiare 28.089 535.746 30.422 9.563 82.148

Cheltuieli financiare 112.077 638.752 680.278 1.801.370 275.962

Rezultatul financiar -83.988 -103.006 -649.856 -1.791.834 -193.814

Venituri extraordinare 0 0 0 0 0

Cheltuieli extraordinare 0 0 0 0 0

Rezultatul brut -201.536 -411.635 -1.717.819 -913.397 -82.138

Impozit pe profit 0 0 0 0 5.733

Rezultatul net -201.536 -411.635 -1.717.819 -913.397 -87.871


3.5. Evolutia financiara 2005 – 2009

Desi in anul 2009, trendul din acest sector zootehnic este crescator, numarul total de ovine

sacrificate fiind mai mare cu 3% comparativ cu anul 2008, conform datelor de la Institutul National

de Statistica, tăierile în unităţile industriale specializate, deţin in 2009 doar o pondere de 1,78% din

totalul sacrificărilor de ovine, in scadere cu 28% fata de anul 2008. lei

Analizand cifra de afaceri, observam, o evolutie descendenta a acesteia pana in anul 2008, si un

adevarat salt in 2009. In anul 2008, chiar daca societatea a inregistrat profit din activitatea de

exploatare, rezultatul net a fost negativ. Cheltuielile cu dobanzile bancare detin o mare parte din

„vina” deoarece nivelul acestora s-a triplat in anul 2008 fata de anul 2007.

Tendinta scazuta va continua probabil si in 2010, primele semne de reviriment asteptandu-se in anul

2011. Este foarte important de semnalat caracterul puternic sezonier al acestei activitati. Cu ocazia

sarbatorilor Pascale se inregistreaza un varf de volum, care deregleaza totodata si preturile pe piata.

La polul opus, lunile de iarna sunt de conservare.

Rolul managerului de a putea echilibra aceste oscilatii in contextul unor rate si cheltuieli fixe este

determinant. Un grafic de plati liniar nu este o solutie de redresare pentru societate.

17


4. Perspective de redresare

Pentru a putea intelege si aprecia perspectivele reale de redresare ale societatii, trebuie pornit de la

analiza financiară a situatiei actuale, diagnosticul economic, activele societatii, mijloacele financiare

disponibile, precum si aspecte legate de alte constrangeri interne si externe la nivelul societatii si a

pietei.

4.1. Situatia financiara la 31 decembrie 2009 lei

ACTIV 31.12.2009 % PASIV 31.12.2009 %

Cash si echivalent 7.611 0,07% Credite pe termen scurt 3.058.007 26,30%

Creante imobilizate, garantii 216 0,00% Furnizori 83.130 0,71%

Creante curente 164.040 1,41% Furnizori imobilizari - 0,00%

Avansuri trezorerie - 0,00% Dobanzi - 0,00%

Furnizori debitori – material 123 0,00% Salarii+Buget 24.336 0,21%

Debitori diversi - 0,00% Clienti creditori 791 0,01%

Provizioane - 0,00% Scadenta curenta a DTL - 0,00%

ACTIVE CURENTE 171.990 1,48% Datorii curente 3.166.264 27,23%

Marfuri si Produse finite 117.971 1,01% Credite pe termen lung 5.394.628 46,40%

Materii prime, material - 0,00% Decontari cu asociatii 451.330 3,88%

Materiale consumabile 6.241 0,05% Decontariincursdeclarificare - 0,00%

Ambalaje - 0,00% DTL 5.845.958 50,28%

STOCURI TOTAL 124.211 1,07% TOTAL DATORII 9.012.221 77,51%

ACTIVE CIRCULANTE TOTAL 296.202 2,55% Ven. Inreg. in avans - 0.00%

IMOB. NECORPORALE TOTAL 8.038 0,07% Operat.incursderegularizare - 0,00%

Terenuri 325.517 2,80% Alte pasive 5.145.310 44,25%

Cladiri 6.568.264 56,49% 0,00%

Masinisiutilaje,inc.mijl.detransport 4.269.232 36,72% Capital social 812.900 6,99%

Mobilier, birotica,Ob.inventar 57.629 0,50% Rezerve din reevaluare - 0,00%

Imobilizari corporale in curs - 0,00% Subventii pt.investitii 5.145.310 44,25%

IMOB. CORPORALE TOTAL 11.220.641 96,51% Profit/pierdere (87.871) (0,76%)

IMOB. FINANCIARE TOTALE - 0,00% Rezultatul reportat (3.255.692) (28,00%)

ACTIVE IMOBILIZATE TOTAL 11.228.679 96,58% CAPITALURI PROPRII 3.315.295 (21,77%)

Chelt inregistrate in avans 101.988 0,88% Capitalul permanent 3.315.295 28,51%

ACTIV TOTAL 11.626.868 100,00% PASIV TOTAL 11.626.868 100,00%

Se observa puternicul dezechilibru existent la nivelul activelor circulante: 296.202 lei, fata de pasivele

curente 3.166.264 lei la aceeasi perioada, aceasta fiind principala sursa a insolventei.

Subventiile pentru investitii reprezinta suma alocata prin programul SAPARD.

18


4.2. Activele societatii

Imobilizarile corporale cuprind terenul pe care este construit abatorul de ovine de 21.021 mp impreuna cu constructiile aferente de 3.447 mp, din satul Vernesti, comuna Vernesti, judetul Buzau. In martie 2009, in plina criza imobiliara abatorul a fost evaluat la 2,95 milioane de euro, iar valoarea bunurilor mobile aferente reprezentand: instalatii tehnologice si frigorifice, linie de taiere, , minitractoare, statie de epurare este de 1,41 milioane de euro. In total, valoarea abatorului se ridica la 4,36 milioane de euro.

4.3. Mijloacele financiare disponibile

Pe plan intern, distribuirea produselor se face prin intermediul Frankfurt Impex Prod SRL care are

incheiate contracte cadru cu reteaua de magazine Carrefour si Metro Cash&Carry. Pentru carcase de

miel societatea are ca parteneri externi: Italia, Grecia si Franta,Iordania,Iran. Totodata, abatorul

realizeaza venituri suplimentare si din prestari de servicii sub forma sacrificarilor de ovine din alte surse

decat din ferma proprie.

4.4. Cererea pieţei faţă de oferta debitorului

Particularitatile produselor - naturale, fara conservanti si cu un continut scazut de colesterol, gama

larga de produse avand la baza carnea de ovine, produse atat sub forma de carcasa cat si transate si

ambalate in atmosfera controlata in conditiile indeplinirii tuturor standardelor Uniunii Europene

ofera societatilor o pozitie favorizata pe nisa de piata pe care functioneaza, satisfacand solicitarile

clientilor pentru diverse piete ale Uniunii Europene si tarile arabe: Grecia, Spania, Italia, Franta,Iordania,Iran.

Patrunderea pepiete mai stabile, cum ar fi cele din lumea araba reprezinta un obiectiv, dar si o

oportunitate pentru aceasta societate deoarece ar atenua din caracterul sezonier al activitatii desfasurate.

4.5. Măsuri concordante cu ordinea publică

Planul de redresare respecta legislatia in vigoare, administratorul judiciar si cel special avand ca

responsabilitati respectarea tuturor prevederilor legale.

4.6. Modalitatea de selecţie, desemnare şi înlocuire a administratorilor şi a directorilor

Prin plan nu sunt propuse masuri cu privire la schimbarea sau inlocuirea administratorului special al

debitoarei. Din contra, se considera ca succesul acestui plan depinde de pastrarea administratorului

in functia de conducere, in persoana domnului Cata Vali Valentin-mana dreapta a fostului administrator

decedat Dl. Mihai Vili Dumitriu, presedintele Patronatului Crescatorilor si Exportatorilor Romani de

Ovine – PACERO un profesionist cu o vasta experienta in cresterea, sacrificarea si comercializarea ovinelor.

4.7 Descarcarea de gestiune Potrivit prevederilor art. 137 alin. 2 din Legea nr. 85/2006, la data confirmarii planului de reorganizare,

debitorul este descarcat de diferenta dintre valoarea obligatiilor pe care le avea înainte de confirmarea

planului si cea prevazuta în prezentul plan de reorganizare.

4.8 Remuneratia administratorului judiciar

Planul de reorganizare prevede o remunatie lunara fixa a administratorului judiciar in cuantum de 1.500 lei, exclusiv TVA.

19


5. Masuri adecvate pentru punerea in aplicare a planului

Masurile adecvate sunt stabilite conform art. 95 alin (6). si se refera la:

5.1. Restructurarea operationala, financiara si corporativa a debitorului

Principalele masuri au in vedere:

A. păstrarea, în întregime de către debitor, a conducerii activităţii sale, inclusiv dreptul de

dispoziţie asupra bunurilor din averea sa, cu supravegherea activităţii sale de către administratorul

judiciar desemnat în condiţiile legii;

Tinand cont de specificul societatii, de modul in care conducerea firmei cunoaste si administreaza

situatia, de cauzele ce au generat starea de insolventa, se doreste pastrarea in intregime a conducerii

activitatii de catre actuala echipa de management - administrare, dreptul de a dispune de bunuri

fiind sub supravegherea administratorului judiciar. Aceasta conditie este deosebit de importanta

pentru asigurarea succesului planului de reorganizare.

B. obţinerea de resurse financiare pentru susţinerea realizării planului şi sursele de provenienţă a

acestora;

Planul de reorganizare se bazeaza pe cele 4 forme de indestulare a creditorilor, aflate la dispozitia

companiei:

1. venituri rezultate din activitatea de exploatare: contracte in derulare, de productie si

comercializare atat la intern cat si la extern, conform obiectului principal de activitate al

societatii - Cresterea ovinelor si caprinelor, inclusiv vanzarea pieilor – 25.696.323lei;

Prestari de servicii – abatorizare - 1.018.447 lei

2. contributia codebitorului FRANKFURT IMPEX PROD SRL

In baza contractului de credit in care societatea inrudita este parte in calitate de codebitor, si

conform planului de reorganizare a acestei societati, SC Frankfurt Prod Impex distribuie in contul

datoriei pe care Carpatic Lamb SRL o are fata de creditorul garantat, conform art.95 alin 6 pct. E

Legea 85/2006, o parte din bunurile averii sale.

Doar in cazul in care planul conform caruia co-debitorul SC Frankfurt Prod Impex isi aduce

contributia la stingerea datoriilor SC Carpatic Lamb SRL, esueaza, se va lua in considerare o

varianta alternativa in care se propune atragerea de finantatori sau valorificarea unor active ca

surse de finantare, dupa cum urmeaza:

3. atragerea de investitori - care sa preia 30%-40% din partile sociale, asigurand astfel o infuzie

de capital de 1,5 – 2 milioane de euro.

4. valorificarea unor active – valorificarea unor parcele din terenul aferent abatorului de ovine

de 21.021 mp. Lichidarea parţială sau totală a activului debitorului în vederea executării

planului se face potrivit art. 116 – 120.

20


Venituri** Sume (lei)

Vanzari de marfuri 25.696.323

Prestari de servicii 1.018.447

Venituri rezultate in urma distribuirii * 8.463.008

Total varianta 1 35.177.778

Varianta alternativa

Valorificarea activelor / atragerea de investitori 7.125.000

Total varianta alternativa 33.839.770 * Operatiune conform Art. 95, alin. 6, pct.E din Legea 85/2006

**Valori fara TVA preluate din anexa bugetul de venituri si cheltuieli

C. transmiterea tuturor sau a unora dintre bunurile averii debitorului către una ori mai multe

persoane fizice sau juridice, constituite anterior ori ulterior confirmării planului;

Nu este cazul. In conditiile in care se va considera oportun, cu acordul administratorului judiciar pot fi

luate in considerare si astfel de operatiuni.

D. fuziunea debitorului, în condiţiile legii;

Nu este cazul.

E. lichidarea tuturor sau a unora dintre bunurile averii debitorului, separat ori în bloc, libere de

orice sarcini, sau distribuirea acestora către creditorii debitorului, în contul creanţelor pe care

aceştia le au faţă de averea debitorului;

Aceasta operatiune va fi realizata conform planului de reorganizare depus de catre SC Frankfurt

Impex Prod SRL. In calitate de co-debitor in contractele dintre debitoare si Alpha Bank, SC Frankfurt

Impex Prod SRL si-a manifestat intentia, prin planul de reorganizare depus, de a distribui in contul

creantelor bancii, o parte din propria sa avere.

Detalii privind modul de realizare a distribuirii sunt prezentate in anexa Extras Plan SC Frankfurt

Impex Prod SRL – punctul E.

F. lichidarea parţială sau totală a activului debitorului în vederea executării planului se face potrivit

art. 116-120;

Desi prezentul plan se bazeaza pe contributia semnificativa a co-debitorului SC Frankfurt Impex Prod

SRL, se are in vedere si o varianta alternativa, pentru situatia in care planul respectiv esueaza. In

acest caz, prezenta reorganizare urmareste si posibilitati alternative precum vanzarea unor active.

Tinand cont ca valoarea totala a activului evaluat este de peste 2,6 milioane de euro, iar masa

credala reprezinta doar 2,3 milioane euro, o valorificare parţială sau totală a activului debitorului în

vederea executării planului este luata in considerare. Suma minima obtinuta din aceasta operatiune

este preconizata a fi 7.500.000 lei (1,7 milioane euro).

G. modificarea sau stingerea garanţiilor reale, cu acordarea obligatorie, în beneficiul creditorului

garantat, a unei garanţii sau protecţii echivalente, în condiţiile prevăzute la art. 39 alin.(2) lit.c);

In urma distribuirii de catre codebitor catre creditorul bancar a unor active in contul creantelor pe

care acesta le detine la Carpatic Lamb, vor fi stinse toate creditele societatii. Astfel toate bunurile

21

CREDITE CARPATIC LAMB (EURO)

FELUL

CREDITULUI

VALOAREA

EURO

DATA

ACORDARE

DATA

SCADENTA

REST DE

RAMBURSAT

GARANTII VALOARE

IPOTECA

EVALUARE

GARANTII*

CREDIT TERMEN 2.000.000,00 11.07.2007 11.07.2015 1.421.875,00 IP.I FERMA

IP.I ABATOR 2.000.000,00 4.521.963

CREDIT TERMEN 300.000,00 04.05.2009 03.05.2012 300.000,00 IP.I FERMA

IP.I ABATOR 2.000.000,00 4.358.700

FACILITATE CREDIT 200.000,00 04.05.2009 24.04.2010 200.000,00 IP.II

ABATOR 250.000,00

TOTAL 2.500.000,00 1.921.875,00 4.250.000,00 8.880.663


care sunt constituite ca si garantii in cadrul contractelor de credit, ipotecate in favoarea bancii, vor

ramane pe aceasta cale fara obiect si vor deveni libere de sarcini.

H. prelungirea datei scadenţei, precum şi modificarea ratei dobânzii, a penalităţii sau a oricărei alte

clauze din cuprinsul contractului ori a celorlalte izvoare ale obligaţiilor sale;

Realizarea acestor obiective ale planului, este determinanta pentru succesul sau. Gradul de

indatorare, dobanzile in continua crestere, ratele lunare se impun a fi astfel eliminate, puctul de

echilibru al activitatii curente, in urma acestor modificari, mutandu-se la un nivel mult mai jos.

In aceste conditii, strategia de reorganizare se bazeaza pe stingerea tuturor creditelor bancare prin

distribuirea unor bunuri din averea co-debitorului catre creditorii garantati ai debitorului, în contul

creanţelor pe care aceştia le au faţă de averea acestuia. Toate sumele datorate creditorului bancar,

inclusiv cele din timpul procedurii, vor fi achitate integral prin aceasta operatiune.

Situatia creditelor in momentul intrarii in procedura:

*conform raport de evaluare 15 martie 2009 la un curs de schimb 1 euro = 4,28 lei

In vederea atingerii obiectivelor sale, pana la finalizarea operatiunilor de distribuire a activelor in

contul creantelor, planul de reorganizare propune:

1. Data scadenţei, se modifica dupa cum urmeaza: toate creditele vor avea scadenta comuna la

data de 31 iulie 2013, dar nu mai tarziu de ultima luna a planului de reorganizare;

2. Modificarea ratei dobânzii, a penalităţii: se stabileste o dobanda corelata la capacitatea de

sustenabilitate din partea debitoarei, cotata la nivelul Euribor-ului, pentru toate creditele

societatii; nivelul penalitatii de intarziere: dobanda de baza + 2,5% p.a.;

3. Alte clauze din cuprinsul contractului ori a celorlalte izvoare ale obligaţiilor sale:

- perioada de gratie: creditele vor prevedea o perioada de gratie pana la realizarea

distribuirii activelor in contul creantelor de catre co-debitor.

In aceste conditii, planul prevede o forma realista de rambursare integrala a tuturor datoriilor

creditorului bancar, inclusiv dobanzi in timpul procedurii, in conditii de garantii indestulatoare, in

cadrul duratei reglementate prin lege de executare a planului.

22


I. emiterea de titluri de valoare de către debitor sau oricare dintre persoanele menţionate la lit. C şi

D, în condiţiile prevăzute de Legea nr. 31/1990, republicată, cu modificările şi completările

ulterioare, şi de Legea nr. 297/2004, cu modificările şi completările ulterioare.

In urma realizarii operatiunii mentionate la punctul E, datoria pe care debitorul o are fata de Alpha

Bank va fi preluata de catre Frankurt Prod Impex, ca urmare a distribuirii de catre acesta a unor

active din propriul patrimoniu, in calitate de codebitor. In scopul unui plan de reorganizare ce

prevede achitarea in cea mai mare parte a debitelor, si nu mutarea lor de pe un debitor pe altul, SC

Carpatic Lamb SRL va majora capitalul social cu 1.500.000 euro, adica cu 6.440.550 lei.

Diferenta pana la suma integrala a datoriei fata de co-debitor va fi achitata prin plan, in cadrul

programului de plati a creantelor din timpul procedurii.

J. modificarea actului constitutiv al debitorului, în condiţiile legii;

Ca urmare a conversiei datoriei in parti sociale, mentionate la punctul I, capitalul social va fi majorat

cu echivalentul in lei a sumei de 1.500.000 euro, adica 6.500.000 lei, respectandu-se prevederile Legii

31/1990.

K. prin derogare de la prevederile lit. J, planul de reorganizare nu poate prevedea conversia

creanţelor bugetare în titluri de valoare;

Nu este cazul.

L. inserarea în actul constitutiv al debitorului - persoană juridică - sau al persoanelor menţionate la

lit. C şi D a unor prevederi:

a) de prohibire a emiterii de acţiuni fără drept de vot;

b) de determinare, în cazul diferitelor categorii de acţiuni ordinare, a unei distribuţii corespunzătoare

a votului între acestei categorii;

c) în cazul categoriilor de acţiuni preferenţiale cu dividend prioritar faţă de alte categorii de acţiuni,

de reglementare satisfăcătoare a numirii administratorilor reprezentând categoriile de acţiuni

respective în ipoteza neonorării obligaţiei de plată a dividendelor.

Nu este cazul.

23

Grupa TABEL Final PLAN REORGANIZARE

%

creanţe garantate 8,463,008 8,463,008 100% Grupa I Art. 121, alin. 1, pct. 2 din Legea

85/2006 privind procedura Insolventei

scadente 445,865 445,865 100%

creanţe nescadente 8,017,143 8,017,143 100%

creanţe salariale

Grupa II, art. 123 pct.2 din Legea 85/2006

privind procedura insolventei

3,392 3,392 100%

creanţe bugetare 87,773 87,773 100%

Grupa III Art. 123 pct. 4 din Legea 85/2006 privind procedura Insolventei

creante chirografare privilegiate

Grupa IV, art. 96 alin.1 din Legea 85/2006

privind procedura Insolventei

49.555 49.555 100%

alte creanţe chirografare 1.334.928 1.267.229 94.9% Grupa V Art. 123 pct. 7 din Legea

85/2006 privind procedura Insolventei

A. Furnizori 883.598 883.598 100%

B. Subordonate 451,330 383,631 85%

Total 9,938,656 9,870.957 100%

creanţe curente

Grupa VI, art. 123 pct.3 din Legea 85/2006 privind procedura insolventei

Grupa I, art. 121 alin.1, pct.2 din Legea

85/2006 privind procedura insolventei

0

0

310,412

183,290

100%

100%

Total 9,938,656 10,364.659


6. Categoriile de creante

Conform tabelului definitiv al SC CARPATIC LAMB SRL depus de administratorul judiciar Cabinetul

Individual de Insolventa Chiriac Marin UNPIR in data de 15.02.2010SI refacut in urma incheierilor din

data de 12.03.2010 si 23.04.2010, date de Tribunalul Bucuresti- Sectia VII-a Comerciala si redepus la

data de 07.06.2010, structura centralizata se prezinta in felul urmator: lei

6.1. Creante garantate

Grupa creantelor garantate conform art.121, alin.1, pct.2 din Legea 85/2006 privind procedura

insolventei este formata din:

garantii reale imobiliare de natura ipotecilor si cesiune pe cont in suma de 445.865 lei –

Alpha Bank S.A.;

24

Nume si prenume salariat Suma (lei)

Nicolescu Monica 878

Cana Petrica 1.509

Alexe Alexandru 1.005

TOTAL CREANTE SALARIALE 3.392

Beneficiar Suma (lei)

S.C. Comagraprod S.R.L. 47.981 S.C. Efe Energy S.R.L. 1.574

TOTAL CREANTE 49.555

Beneficiar Suma (lei)

S.C. Unicom 3N 2000 S.R.L. 9.768

Ionescu Daniela 4.723


creanta admisa provizoriu pana la scadenta7, conform art.64, alin.(4) din Legea 85/2006

privind procedura insolventei, in suma de 8.017.143 lei – Alpha Bank S.A.

6.2. Creantele salariale

reprezinta sume izvorate din contractele de munca inaintea intrarii in procedura in suma de 6.839 lei,

tabelul salariatilor prezentandu-se astfel:

6.3. Creante bugetare

In aceasta grupa se regasesc creante datorate:

Primariei Vernesti in suma de 8.492 lei;

Directiei Generale a Finantelor Publice Buzau in suma de 7.682 lei;

Directiei Generale a Finantelor Publice Ilfov in suma de 59.982 lei;

Directia de Sanatate Veterinara Buzau in suma de 11.617 lei.

6.4. Creante chirografare privilegiate8

desprinse din grupa de creante chirografare conform art. 96 alin. 1, cu admiterea administratorului

judiciar, creante ce cuprind:

6.5. Alte creante chirografare

reprezinta creantele rezultate din livrări de produse, prestări de servicii sau alte lucrări conform

art.123, pct.4 din Legea 85/2006 privind procedura insolventei, formate din:

7 Conform contractului de Credit nr. 144/1 si 2 si anexelor la contract. 8 Art. 96. - (1) În vederea administrării eficiente a procedurii, planul poate desemna o categorie separată de creanţe, compusă numai din acele creanţe chirografare care, în sensul art. 49 alin. (1), aparţin furnizorilor fără

de care activitatea debitorului nu se poate desfăşura şi care nu pot fi înlocuiţi

25


Dumitriu Stela 5.000

SERBAN ION 864.107

S.C. Frankfurt Impex Prod S.R.L. (*) 451.330

TOTAL CREANTE 1.334.928

*creante subordonate conform art.123, pct.9

lit a) din Legea 85/2006

Creantele subordonate - reprezinta creditele acordate persoanei juridice debitoare de către un

asociat sau acţionar deţinând cel puţin 10% din capitalul social, respectiv din drepturile de vot în

adunarea generală a asociaţilor, ori, după caz, de către un membru al grupului de interes economic

conform art.123, pct.9 lit.a) din Legea 85/2006 privind procedura insolventei.

6.6. Creante curente

Reprezinta creditele, dobânzile şi cheltuielile aferente, acordate de instituţii de credit după

deschiderea procedurii in suma de 183.290 lei, precum şi creanţele rezultate din continuarea

activităţii debitorului după deschiderea procedurii conform art. 123, pct.3 din Legea 85/2006 privind

procedura insolventei, creante curente bugetare in suma de 310,412 lei.

6.7. Categorii de creante nedefavorizate

Categoriile de creanţe care nu sunt defavorizate, în sensul legii:

creantele salariale

creantele bugetare

creante chirografare privilegiate conform art. 96 alin.(1)

alte creante chirografare

Creanţele nedefavorizate prin plan vor fi considerate prezente la votarea planului şi sunt socotite că

au acceptat planul, asa cum rezulta din art. 101 din L85/2006 pct D.

6.8. Categorii de creante defavorizate si tratamentul acestora

Conform art 95 din L85 mentionam:

a) tratamentul categoriilor de creanţe defavorizate9;

In conformitate cu prevederile legii 85/2006, creantele garantate sunt devaforizate prin plan.

De asemenea, in vederea participarii la vot si a respectarii art. 100 alin. 5 prin care se prevede - categoriile

care, direct sau indirect, controlează, sunt controlate sau se află sub control comun cu debitorul, în sensul

legislaţiei pieţei de capital, pot participa la şedinţă, dar pot vota cu privire la plan doar în cazul în care

acesta le acordă mai puţin decât ar primi în cazul falimentului - titularul, Frankfurt Impex Prod

consimte un tratament mai puţin favorabil pentru creanţele sale conform art. 96 alin. (2).

Fiecare categorie defavorizată de creanţe este supusă unui tratament corect şi echitabil prin plan, adica nicio creanţă nu va primi mai puţin decât ar fi primit în cazul falimentului si nici o categorie sau nici o creanţă aparţinând unei categorii nu primeşte mai mult decât valoarea totală a creanţei sale.

9 Categoria de creanţe defavorizate este prezumată a fi categoria de creanţe pentru care planul de reorganizare prevede cel puţin una dintre modificările următoare pentru oricare dintre creanţele categoriei respective:

a) o reducere a cuantumului creanţei; b) o reducere a garanţiilor sau a altor accesorii, cum ar fi reeşalonarea plăţilor în defavoarea creditorului;

c) valoarea actualizată cu dobânda de referinţă a Băncii Naţionale a României

26


b) dacă şi în ce măsură debitorul, membrii grupului de interes economic, asociaţii din societăţile

în nume colectiv şi asociaţii comanditaţi din societăţile în comandită vor fi descărcaţi de

răspundere;

Cu privire la raspunderea membrilor organelor de conducere si respectiv descarcarea de raspundere,

actiunile privind atragerea raspunderii membrilor organelor de conducere ale debitoarei pentru

faptele prevazute la art. 138 din legea 85/2006 se prescriu in termenul indicat explicit de legea

insolventei. Administratorul judiciar a intocmit raportul privind cauzele care au condus la insolventa

debitoarei, acest raport fiind analizat in adunarea creditorilor. Nu se impune atragerea raspunderii

administratorilor.

c) despăgubiri ce urmează a fi oferite titularilor tuturor categoriilor de creanţe, în comparaţie cu

valoarea estimativă ce ar putea fi primită prin distribuire în caz de faliment; valoarea

estimativă se va calcula la data propunerii planului.

Creditorii garantati si cei bugetari vor fi despagubiti in cuantum de 100% din valoarea totala a

debitului, iar creditorii chirografari in cuantum de 100% din valoarea totala a debitului.

Planul stabileste acelaşi tratament pentru fiecare creanţă din cadrul unei categorii distincte, cu

excepţia cazului în care deţinătorul unei creanţe din categoria respectivă consimte un tratament mai

puţin favorabil pentru creanţa sa.

Remuneraţiile persoanelor angajate în temeiul, art. 19 alin. (2), art. 23, şi alte cheltuieli administrative vor fi achitate trimestrial din documentele din care rezulta.

27


7. Programul de plata a creantelor10

7.1. Flux de numerar, desfasurator plati

Prognoza veniturilor si a cheltuielilor pe urmatorii 3 ani, fluxurile de numerar aferente si platile in

cadrul planului sunt prezentate in:

- anexa Fluxul de numerar;

- anexa Programul de plata al creantelor.

Conform art.3 alin.22 din Legea 85/2006, prin program de plată a creanţelor se înţelege tabelul de

creanţe care cuprinde cuantumul sumelor pe care debitorul se obligă să le plătească creditorilor, prin

raportare la tabelul definitiv de creanţe şi la fluxurile de numerar aferente planului de reorganizare.

Acesta cuprinde cuantumul sumelor datorate creditorilor conform tabelului definitiv de creanţe pe

care debitorul se obligă să le plătească acestora, termenele la care debitorul urmează să plătească

aceste sume, precum si modul de realizare a distribuirii activelor debitorilor in contul creantelor

creditorilor sai.

In conformitate cu prevederile art. 102 alin. (5) si 122 din legea 85/2006 platile catre creditori vor fi

realizate dupa urmatoarele reguli:

- platile se vor efectua trimestrial in data de 25 a ultimei luni din fiecare trimestru, cu o perioada de

gratie asa cum rezulta din programul de plati, in cuantumul prezentat in anexe.

Prima luna a fluxului de numerar si scadentarul de plata a datoriilor in cadrul planului de reorganizare

se considera luna urmatoare sentintei prin care planul de reorganizare se confirma de catre

judecatorul sindic.

In aceste conditii, in perioada de 36 de luni de derulare a planului de reorganizare, se asigura recuperarea integrala a creantelor garantate, salariale, a celor bugetare,chirografare,creantele stabilite conf.art.96 alin.(1) , inscrise in tabelul definitiv de creante, precum si a celor nascute in timpul procedurii iar pentru cele chirografare subordonate se asigura o recuperare intr-un cuantum de 85%.

10

anexa Programul de plata al creantelor prezinta detaliat modul de decontare pe fiecare creditor in parte

28


7.2. Despăgubiri in caz de faliment

Pentru a analiza despagubiri ce urmează a fi oferite titularilor tuturor categoriilor de creanţe, în

comparaţie cu valoarea estimativă ce ar putea fi primită prin distribuire în caz de faliment, trebuie

inteleasa situatia conjunturala actuala. Activele Carpatic Lamb SRL, nu sunt doar imobilizari

corporale, ele reprezinta un ansamblu deosebit de specializat, pe o piata cu particularitati specifice.

O valorificare a acestuia, la valori apropiate de raportul de evaluare este putin probabila. Pe de alta

parte, intreruperea activitatii si trecerea bunurilor in conservare, ar diminua mult valoarea acestora.

Pornind de la principiul L85/2006, conform caruia reorganizarea judicara primeaza lichidarii, analiza

estimativa a despagubirilor ce urmează a fi oferite în caz de faliment, nu reflecta indeajuns avantajele

reorganizarii. Acestea se refera la:

pastrarea locurilor de munca;

indestularea tuturor creditorilor intr-o maniera covarsitoare (procentul cel mai mic revenind

administratorului societatii);

durata de indestulare a creantelor salariale, bugetare, chirografare privilegiate, conform

programului de plati este mult mai scurta in cazul reorganizarii judiciare, aceste categorii

urmand a fi achitate din profit;

pastrarea la conducerea societatii unor specialisti care cunosc atat piata de desfacere, cat si

potentialii investitori;

Tinand cont de prevederile art. 123, creanţele vor fi plătite, în cazul falimentului, în următoarea

ordine:

1. taxele, timbrele sau orice alte cheltuieli aferente procedurii instituite prin prezenta lege, inclusiv

cheltuielile necesare pentru conservarea şi administrarea bunurilor din averea debitorului, precum şi

plata remuneraţiilor persoanelor angajate în condiţiile art. 10, art. 19 alin. (2), art. 23, 24 şi ale art. 98

alin. (3), sub rezerva celor prevăzute la art. 102 alin. (4);

2. creanţele izvorâte din raportul de muncă;

3. creanţele reprezentând creditele, cu dobânzile şi cheltuielile aferente, acordate de instituţii de

credit după deschiderea procedurii, precum şi creanţele rezultând din continuarea activităţii

debitorului după deschiderea procedurii;

4. creanţele bugetare;

5. creanţele reprezentând sumele datorate de către debitor unor terţi, în baza unor obligaţii de

întreţinere, alocaţii pentru minori sau de plată a unor sume periodice destinate asigurării mijloacelor

de existenţă;

6. creanţele reprezentând sumele stabilite de judecătorul-sindic pentru întreţinerea debitorului şi a

familiei sale, dacă acesta este persoană fizică;

7. creanţele reprezentând credite bancare, cu cheltuielile şi dobânzile aferente, cele rezultate din

livrări de produse, prestări de servicii sau alte lucrări, precum şi din chirii;

8. alte creanţe chirografare;

9. creanţele subordonate.

29

Tip creanta Plan

reorganizare Faliment *

I. Creante garantate 8.463.008 8.463.008

A. Scadenta 445.865 445.865

B. Nescadenta 8.017.143 8.017.143

II. Creante salariale 3.392 3.392

III. Creante bugetare 87.773 87.773

IV. Creante chirografare (conf. art.96, alin.1)** 49.555 49.555

V. Alte creante chirografare 1.267.229 1.289.795

A. Furnizori 883.598 883.598

B. Subordonate*** 383.631 406.197

SUBTOTAL 9.870.957 9.893.523

VI. Debite din timpul perioadei de observatie 493.702 493.702

A. Bugetare 310.412 310.412

B. Dobanzi din perioada de observatie 183.290 183.290

Total**** 10.364.659 10.387.225


Dar, conform art. 121, „ (1) Fondurile obţinute din vânzarea bunurilor din averea debitorului, grevate, în favoarea creditorului, de ipoteci, gajuri sau alte garanţii reale mobiliare ori drepturi de retenţie de orice fel, vor fi distribuite în următoarea ordine: 1. taxe, timbre şi orice alte cheltuieli aferente vânzării bunurilor respective, inclusiv cheltuielile necesare pentru conservarea şi administrarea acestor bunuri, precum şi plata remuneraţiilor persoanelor angajate în condiţiile , art. 19 alin. (2), art. 23. 2. creanţele creditorilor garantaţi, cuprinzând tot capitalul, dobânzile, majorările şi penalităţile de orice fel, precum şi cheltuielile. (2) În cazul în care sumele realizate din vânzarea acestor bunuri ar fi insuficiente pentru plata în întregime a respectivelor creanţe garantate, creditorii vor avea, pentru diferenţă, creanţe chirografare care vor veni în concurs cu cele cuprinse în categoria corespunzătoare, potrivit naturii lor, prevăzute la art. 123, şi vor fi supuse dispoziţiilor art. 41. Dacă după plata sumelor prevăzute la alin. (1) rezultă o diferenţă în plus, aceasta va fi depusă, prin grija lichidatorului, în contul averii debitorului. (3) Un creditor cu creanţă garantată este îndreptăţit să participe la orice distribuire de sumă făcută

înaintea vânzării bunului supus garanţiei lui. Sumele primite din acest fel de distribuiri vor fi scăzute

din cele pe care creditorul ar fi îndreptăţit să le primească ulterior din preţul obţinut prin vânzarea

bunului supus garanţiei sale, dacă aceasta este necesară pentru a împiedica un astfel de creditor să

primească mai mult decât ar fi primit dacă bunul supus garanţiei sale ar fi fost vândut anterior

distribuirii.”

lei- sume fara TVA

* valoare estimativa

** in cazul falimentului acesta categorie devine chirografara conform art.123 pct.7

*** creditori care consimt sa ia mai putin decat in cazul falimentului pentru a putea vota

**** sunt cuprinse si creantele din timpul perioadei de observatie (bugetare si bancare) in

suma de 493.702 lei.

30


Total Plan de reorganizare: 10.364.659lei Total Faliment: 10.387.225lei

Strategia de faliment11 a fost elaborata tinand cont de urmatoarele premise:

activitatea curenta este intrerupta, veniturile aferente dispar;

terenurile extravilane de cca 21.000 mp si constructiile aferente de cca 3.500 mp vor fi

valorificate la pret de lichidare, aprox. 65% din pretul care s-ar putea obtine in conditii

normale;

prioritate au debitele nascute in timpul procedurii.

Simularea situatiei de faliment a fost efectuata pe baza evaluarii din martie 2009,actualizata in 2013 in conditiile in care activele urmeaza a fi valorificate pana la inceputul anului 2017 la valoarea de lichidare din raport, la un curs mediu de 4.50 lei/euro.

Tinand cont de valoarea mare a activelor comparativ cu masa credala, in caz de faliment procentele

de indestulare ar fi:




chirografari conform art 96 alin.(1) 100%

alte creante chirografare 100% ( 90% in cazul creantelor subordonate)

creante nascute in timpul procedurii 100%.

11 Anexa „Simulare faliment” prezinta fluxul de numerar aferent acestei situatii

31


8. Concluzii

Infiintat cu sprijinul Uniunii Europene si al Guvernului in cadrul unui program SAPARD, Carpatic Lamb

este singurul abator specializat in sacrificarea ovinelor din Romania. Situat in localitatea Vernesti, din

judetul Buzau este un abator modern de peste 22.000 mp, fiind rezultatul unei investitii de peste 4,5

milioane de Euro, ce functioneaza cu respectarea standardelor Uniunii Europene.

Efortul sustinut al familiei Dumitriu si al societatii Frankfurt Impex Prod SRL pentru realizarea acestei

investitii s-a dovedit insa a se finaliza intr-o conjunctura mai putin favorabila, o suprapunere

nefericita transpusa intr-o scadere brusca a consumului datorat crizei economice, cu expirarea

perioadei de gratie la creditul de investitii si ajungerea la scadenta a unor rate peste nivelul

sustenabil, cu majorarea generala a costurilor finantarii, intr-un context legislativ ce nu incurajeaza

nici exportul, nici agricultura. Decapitalizarea firmei a fost rapida si cu efecte imediate.

Desi este a treia tara din Europa din punct de vedere al efectivului de ovine, circa 9.000.000 de

capete ovine matca, Romania nu a exportat carne de ovine pana in prezent, motivul fiind lipsa

abatoarelor specializate, care sa indeplineasca standardele impuse de Uniunea Europeana.

Majoritatea exporturilor de ovine de pana acum – aproximativ 2.000.000 capete/an – au fost in viu,

ca materie prima, nu ca produs finit.

In aceste conditii, sunt deplin justificate eforturile administratorilor indreptate spre reorganizarea

acestei societati, lider de piata in domeniul cresterii ovinelor si caprinelor, cu active mult peste

nivelul datoriilor.

Reorganizarea societatii isi propune o recapitalizare a societatii, printr-un control intern sporit si o

politica comerciala sustinuta.

Prezentul plan trebuie analizat si interpretat in stransa corelatie cu planul de reorganizare al SC

Frankfurt Prod Impex SRL, plan care prevede o reorganizare a creditelor bancare, a costurilor si a

garantiilor aferente in conditiile in care societatea nu are capacitatea de a plati lunar dobanda si

trimestrial rata, intocmite conform unui grafic ce nu a tinut cont nici de recesiunea economica, nici

de perioada de implementare dupa finalizarea investitiei.

Pornind de la aceste considerente, planul de reorganizare al SC Frankfurt Prod propune (conform

prevederilor art. 95 alin. 6 litera E) distribuirea unor bunuri din propria avere către creditorii

debitorului, în contul creanţelor pe care aceştia le au faţă de averea acestuia, – atat cele aferente in

calitate de debitor principal cat si in calitate de codebitor pentru SC Carpatic Lamb SRL.

Co-debitorul SC Frankfurt Impex Prod SRL va distribui creditorului garantat Alpha Bank SA, conform

propriului plan de reorganizare, un ansamblu functional din cadrul propriului patrimoniu pana la

concurenta sumei de 2.600.000 euro (expunerea totala a celor doua societati fata de aceasta banca).

Este vorba de creante pe care Alpha Bank SA le-a agreat atat ca obiect cat si ca valoare, prin

contractul de ipoteca semnat intre parti.

32


In urma acestei operatiuni, SC Frankfurt Impex Prod SRL va detine o creanta nascuta in timpul

procedurii fata de SC Carpatic Lamb.

Deoarece scopul planului nu este de a transfera datoriile de pe un creditor pe altul, ci de a diminua

pasivul inscris la masa credala, SC Carpatic Lamb SRL va converti in parti sociale, partial aceasta

datorie pe care o are fata de co-debitorul sau.

Din totalul sumei de 1,9 milioane de euro, suma de 1,5 milioane euro va contribui la majorarea

capitalului social al SC Carpatic Lamb SRL, diferenta de 400 mii euro urmand a fi achitata prin

prezentul plan.

Doar in cazul in care planul conform caruia co-debitorul SC Frankfurt Prod Impex isi aduce contributia

la stingerea datoriilor SC Carpatic Lamb SRL, esueaza, se va lua in considerare o varianta alternativa

in care se propune atragerea de finantatori sau valorificarea unor active ca surse de finantare.

Sunt indicate prin plan si alte masuri adecvate pentru punerea sa in aplicare conform art. 95 din

L85/2006, printre care amintim:

- prelungirea datei scadenţei;

- modificarea ratei dobânzii;

- modificarea garantiilor reale cu acordarea obligatorie, în beneficiul creditorului garantat, a

unei garanţii sau protecţii echivalente, în condiţiile prevăzute la art. 39 alin. (2) lit. c).

Prin aceste masuri se urmareste atat atingerea unui echilibru al activitatii societatii cat si satisfacerea

creditorului intr-o masura eficienta, rapida, net superioare celei in care s-ar fi indestulat in calitate de

faliment.

Valoarea totala a creantelor propuse pentru a fi achitate de debitoare in urma aprobarii planului de

reorganizare este de 10.320.479 lei.

Programul de plata presupune plata creantelor, dupa cum urmeaza:

creantele garantate 100%; creantele bugetare 100%; creantele salariale 100%; chirografari privilegiati conform art 96 alin.(1) 100%; alte creante chirografare 100% (creditorii care consimt a fi indestulati mai putin decat in cazul

falimentului, in scopul participarii la vot, vor primi 85% din valoarea creantelor lor); creante nascute in timpul procedurii 100%.

Fiecare categorie defavorizată de creanţe este supusă unui tratament corect şi echitabil prin plan,

adica nici o creanţă nu va primi mai puţin decât ar fi primit în cazul falimentului si nici o categorie sau

nici o creanţă aparţinând unei categorii nu primeşte mai mult decât valoarea totală a creanţei sale.

Vor fi considerate creante nedefavorizate si vor fi considerate ca au acceptat planul creantele ce se vor

achita integral in termen de 30 de zile de la confirmarea planului prezente, asa cum rezulta din art. 101

din L85/2006 pct D.

Platile se vor efectua trimestrial in data de 25 a ultimei luni din trimestru, cu o perioada de gratie asa

cum rezulta din programul de plati, in cuantumul prezentat in anexe.

33


In statisticile UNPIR, reorganizarile judiciare au o rata de succes foarte scazuta. Fie datorita faptului

ca societatiile solicita protectia legii in mod tardiv, fie ca nu exista din start orizonturi reale de

redresare.

In urma analizei facute, tinand cont de faptul ca SC Carpatic Lamb SRL este o companie solvabila,

avand un produs competitiv si o tehnologie moderna, se poate aprecia ca in conditiile unui plan

viabil, precum si a unei sustineri din partea creditorilor, succesul reorganizarii judiciare se bazeaza pe

premise reale.

La intocmirea planului au participat si membrii comitetul creditorilor. Solutia cea mai buna de

despagubire a titularilor de creante o reprezinta derularea contractelor existente cat si a celor aflate

in negociere, precum si modalitatea de distribuire si valorificarea a activelor imobilizate ale

debitoarei fara ca aceasta sa afecteze activitatea curenta a societatii.

Administrator Special,

Cata Vali Valentin

34


Anexe

Extras plan Frankfurt Impex Prod SRL

Tabel definitiv al creantelor

Flux de numerar

Programul de plata al creantelor

Flux de numerar - varianta alternativa

Programul de plata al creantelor - varianta alternativa

Raport de evaluare actualizat

Contracte de ipoteca

35

ANEXA EXTRAS PLAN DE REORGANIZARE FRANKFURT IMPEX PROD SRL

EXTRAS

PLAN DE REORGANIZARE

FRANKFURT IMPEX PROD SRL

„Societate in insolventa, in insolvency, en procedure collective”

2010

ANEXA EXTRAS PLAN DE REORGANIZARE FRANKFURT IMPEX PROD SRL

2

Prezent

plan de reorganizare carpatic lamb srlplan de reorganizare carpatic lamb srl onform art. 101. din...

Documents