Ojo al ritmo: lo que pasa con la economía del

Valle y Cauca En Cali (45,6%) y norte del Cauca (44,3%) se presentó el mayor porcentaje de empresas afiliadas a las cámaras de comercio que aumentaron sus ventas en el segundo semestre de 2016 frente al semestre inmediatamente anterior. Asimismo, 39% de las empresas afiliadas a la Cámara de Comercio de Cali espera incrementar el valor de sus ventas en el primer semestre de 2017. El mercado nacional fue el principal destino para los bienes y servicios de las empresas afiliadas a las cámaras de comercio del Valle y la Cámara de Comercio del Cauca durante el segundo semestre de 2016 (92,1%).

Respecto a la inversión, 29,9% de las empresas del Valle del Cauca indicó haber invertido durante el segundo semestre de 2016, proporción menor a la reportada en 2015 (31,7%).

Resultados Pág. 2

Destinos de ventas Pág. 4

Perspectivas Pág. 5

Martes, 07 de marzo de 2017 | Informe #87

Enfoque Competitivo Pisando fuerte 21 de febrero de 2017

----------------------------------------- Enfoque Económico Economía del Valle del Cauca: Balance 2016 y perspectivas 2017 14 de febrero de 2017

----------------------------------------- Enfoque Competitivo En la puerta del horno 24 de enero de 2017

----------------------------------------- Enfoque Competitivo El empaque sí importa 21 de diciembre de 2016

----------------------------------------- Enfoque Económico Valle del Cauca y Antioquia: 12 años de progreso 14 de diciembre de 2016

----------------------------------------- Enfoque Económico Historia de cinco ciudades 21 de septiembre de 2016

----------------------------------------- Enfoque Competitivo Sí hay remedio 14 de septiembre de 2016

----------------------------------------- Enfoque Económico Expectativas para fin de año en el Valle: Encuesta Ritmo Empresarial (ERE) II Semestre de 2016 24 de agosto de 2016

----------------------------------------- Enfoque Competitivo ¿Quién dijo helado? 26 de julio de 2016

----------------------------------------- Enfoque Competitivo

2 Esta información llega a ustedes gracias a:

Con el objetivo de medir el pulso económico de la región, la Encuesta Ritmo Empresarial – ERE evaluó la percepción de los empresarios afiliados a las Cámaras de Comercio del Valle del Cauca (CCV)1 y la Cámara de Comercio del Cauca (CCCauca), durante el segundo semestre de 2016 así como sus perspectivas para los primeros seis meses del año en curso.

La ERE consultó a los empresarios sobre el impacto que tendrá la Reforma Tributaria vigente a partir del primero de enero de 2017, las problemáticas que perciben como obstáculos a la competitividad y los factores que imposibilitan incursionar en el mercado internacional.

Según la ERE, en Cali y norte del Cauca 2 fue donde se reportó una mayor proporción de empresas afiliadas a las cámaras de comercio que aumentaron sus ventas durante el segundo semestre de 2016 frente al primer semestre del mismo año (Gráfico 1).

1 Buenaventura, Buga, Cali, Cartago, Palmira, Sevilla y Tuluá

Entre las empresas afiliadas a las CCV, más del 40% de las relacionadas con los sectores agropecuario y minería, construcción e industria, indicaron un aumento en sus ventas durante el segundo semestre de 2016 frente al semestre inmediatamente anterior (50,8%, 44,4% y 42,8%, respectivamente) (Gráfico 2).

Sobre la generación de empleo, 15,6% de los empresarios afiliados a las CCV reportó aumentos en el número de trabajadores durante el segundo semestre de 2016 frente al semestre anterior (Gráfico 3). Asimismo, 11,8% de las empresas reportó disminución en su planta de trabajadores; este porcentaje fue inferior al registrado en julio-diciembre de 2015 (13,7%). En Cali (23,8%) y Tuluá (18,8%) se reportó la mayor proporción de empresas que indicó la creación de nuevos puestos de trabajo durante el segundo semestre de 2016 frente al primer semestre del mismo año.

2 El norte del Cauca se compone de los municipios de Caloto, Corinto,

Guachené, Miranda, Padilla, Puerto Tejada, Santander de Quilichao y Villa Rica.

45,6

44,3

36,8

34,6

32,3

27,1

22,7

19,6

33,3

29,1

32,5

35,2

42,0

50,0

50,5

49,0

48,8

48,2

43,7

36,3

21,9

20,5

21,3

15,4

17,2

23,9

28,4

32,2

23,0

34,6

Cali

N. del Cauca

Cartago

Palmira

Tuluá

Sevilla

Buenaventura

Buga

Valle del Cauca

Cauca

Aumentó Se mantuvo igual Disminuyó

34,227,7

38,332,2

46,042,8

47,844,4

45,850,8

39,033,3

35,946,4

39,845,8

35,737,4

32,232,5

38,939,0

36,943,7

29,925,9

21,922,0

18,319,8

20,023,1

15,310,2

24,123,0

Comercio II-15Comercio II-16

Servicios II-15Servicios II-16

Industria II-15Industria II-16

Construcción II-15Construcción II-16

Agro y minería II-15Agro y minería II-16

Valle del Cauca II-15Valle del Cauca II-16

Aumentó Se mantuvo igual Disminuyó

3 Esta información llega a ustedes gracias a:

En materia de inversión, 29,9% de las empresas afiliadas a las CCV indicaron haber realizado alguna durante el segundo semestre de 2016; sin embargo, esta proporción es menor a la reportada en igual semestre de 2015 (31,7%)3. En el norte del Cauca (40,9%) y Cali (37,3%) se encuentra el mayor porcentaje de empresas que indicó haber realizado nuevas inversiones (Gráfico 4).

Entre las empresas afiliadas a la Cámara de Comercio de Cali (CCC), se destacan las del sector servicios: 43,7% indicaron haber realizado inversiones en el segundo semestre de 2016, por encima del porcentaje registrado en el mismo semestre de 2015 (41,9%) y 2014 (30,7%) (Gráfico 5).

3 Esta tendencia guarda correspondencia con la desaceleración de la economía nacional: el PIB de Colombia creció 4,4% en 2014, 3,1% 2015 y 2% en 2016.

Las principales dificultades que reportaron los empresarios para realizar sus actividades durante el segundo semestre de 2016, fueron la elevada competencia (25,2%), la carga tributaria (19,5%) y la falta de demanda (14,6%) (Cuadro 1). En los sectores construcción, agropecuario y minería e industria, la carga tributaria fue un obstáculo relevante para la competitividad de la mayoría de las empresas.

23,8

18,8

17,8

17,0

13,1

11,0

9,5

5,7

15,6

12,3

63,1

72,0

68,4

72,7

80,4

76,8

74,9

83,3

72,6

72,9

13,1

9,1

13,8

10,2

6,5

12,3

15,6

11,0

11,8

14,7

Cali

Tuluá

Cartago

N. del Cauca

Palmira

Sevilla

Buenaventura

Buga

Valle del Cauca

Cauca

Aumentó Se mantuvo igual Disminuyó

39

,2

25

,9

28

,5 33

,3

22

,4

32

,4

34

,4

31

,737

,3

31

,6

27

,6

27

,5

27

,3

24

,2

22

,6 29

,9

40

,9

30

,5

2015 2016

23,1

31,3

31,7

36,2

30,7

30,5

27,4

41,9

48,4

43,0

41,9

39,2

32,0

33,7

35,3

39,8

43,7

37,3

Comercio

Construcción

Agropecuario yminería

Industria

Servicios

Cali

2016 2015 2014

Agropecuario y minería

• Elevada carga tributaria 30,3%• Otros (costos operativos, plaga

de los cultivos, nuevas leyes, acuerdo de paz) 12,1%

• Falta de demanda 10,6%

Industria

• Elevada carga tributaria 21,4%• Falta de demanda 16,4%• Elevada competencia 12,1%

Construcción

• Elevada carga tributaria 30,3%• Falta de demanda 20,2%• Elevada competencia 14,3%

Comercio

• Elevada competencia 31,9%• Elevada carga tributaria 16,9%• Falta de demanda 12,0%

Servicios

• Elevada competencia 25,4%• Elevada carga tributaria 18,9%• Falta de demanda 16,7%

Valle del Cauca y Cauca

• Elevada competencia 25,2%• Elevada carga tributaria 19,5%• Falta de demanda 14,6%

4 Esta información llega a ustedes gracias a:

Según la percepción de los empresarios afiliados a las CCV y CCCauca, 82,4% indicó que la Reforma Tributaria, vigente desde el primero de enero de 2017, impactará negativamente su desempeño. La industria y el comercio fueron los sectores con mayor proporción de empresas que espera un efecto negativo de dicha reforma (85,0% y 84,0%, respectivamente) (Gráfico 6). Asimismo, 88,9% de las empresas industriales y 87,3% de las comerciales en el Valle del Cauca y Cauca, considera que pagará más impuestos en 2017 que en 2016 tras la reforma tributaria.

El principal destino de ventas de las empresas afiliadas a las CCV y CCCauca, con bienes y servicios transables, fue el mercado nacional (92,1%); 7,9% de las empresas indicó vender en el exterior durante el segundo semestre de 2016 (Gráfico 7). En los sectores agropecuario y minería (17,9%) e industrial (15,1%) del Valle del Cauca y Cauca, se encuentra el mayor porcentaje de empresas que reportó exportaciones de bienes y servicios durante el segundo semestre de 2016.

Agropecuario y minería

Industria

Servicios

Construcción

Comercio

Valle del Cauca y Cauca

Las principales razones que manifestaron los empresarios de los dos departamentos, para no incursionar en el mercado internacional durante el segundo semestre de 2016 fueron la suficiencia del mercado interno (26,4%), falta de interés en exportar (26,0%), desconocimiento de trámites (15,2%) y falta de financiación (10,0%). EE.UU. (28,4%) y Ecuador (28,4%) fueron los principales destinos de ventas de los empresarios del Valle del Cauca y Cauca que sí exportaron en el segundo semestre de 2016 (Gráfico 8).

85,0

84,0

82,4

80,0

72,7

82,4

11,1

10,7

11,8

14,5

27,3

12,6

3,9

5,2

5,9

5,5

0,0

5,0

Industria

Comercio

Construcción

Servicios

Agropecuario y minería

Valle del Cauca y Cauca

Negativamente No tendrá impacto Positivamente

82,1

17,9 15,1

84,9 90,2

9,8

90,9

9,1

97,2

2,8

92,1

7,9

No Si

28,4

21,6

20,3

14,9

2,7

1,4

10,8

EE.UU.

Ecuador

Alianza del Pacífico

Centroamérica

Puerto Rico

Venezuela

Otro*

5 Esta información llega a ustedes gracias a:

De acuerdo con los resultados de la ERE, en el primer semestre de 2017, 66,6% de los empresarios afiliados a las CCV espera incrementar o mantener el valor de sus ventas frente al segundo semestre de 2016. Las empresas afiliadas a la CCC, se mostraron más optimistas frente a sus pares en otras cámaras de comercio del departamento y del Cauca, en términos de la posibilidad de aumentar sus ventas en el primer semestre de 2017 frente al semestre inmediatamente anterior (Gráfico 9).

Los sectores construcción y servicios del Valle del Cauca y Cauca registraron el mayor porcentaje de afiliados que espera aumentar el número de trabajadores en el primer semestre de 2017 (24,4% y 16,6% respectivamente) (Gráfico 10). Entre las empresas afiliadas a las CCV y CCCauca, 84,3% indicó que mantendrá o incrementará los empleos en sus empresas durante los primeros seis meses de 2017.

Las perspectivas de los empresarios del Valle del Cauca indican que 22,9% de ellos espera una situación mejor o mucho mejor de la economía departamental en los próximos seis meses. Esta cifra se encuentra por debajo del nivel reportado un año antes (29,3%).

En Tuluá (34,9%) se registró la mayor proporción de firmas que espera una situación más favorable de la economía regional (Gráfico 11).

39,046,0

28,232,0

28,043,4

26,416,4

26,340,7

20,639,5

18,140,6

28,937,8

34,1

27,1

32,132,0

35,537,8

29,422,2

39,167,7

52,251,1

41,630,7

45,835,4

37,739,2

28,4

34,2

29,022,0

36,330,3

42,734,3

34,515,9

21,58,2

37,929,8

36,124,0

33,323,0

37,5

38,7

Cali I-17Cali I-16

Buga I-17Buga I-16

Buenaventura I-17Buenaventura I-16

Cartago I-17Cartago I-16

Tuluá I-17Tuluá I-16

Palmira I-17Palmira I-16

Sevilla I-17Sevilla I-16

Valle de Cauca I-17Valle de Cauca I-16

N. del Cauca I-17

Cauca I-17

Aumentarán Se mantendrán iguales Disminuirán

24,4

16,6

8,7

16,7

16,1

13,5

53,8

67,5

75,5

69,7

71,1

70,8

21,8

15,9

15,7

13,6

12,9

15,7

Construcción

Servicios

Comercio

Agropecuario y minería

Industria

Valle del Cauca y Cauca

Aumentará Se mantendrá Igual Disminuirá

34,940,1

28,131,4

21,336,4

19,622,0

17,221,2

16,833,3

15,025,9

22,929,3

22,7

17,5

38,744,0

40,839,4

34,627,3

34,335,3

37,956,1

41,928,1

47,733,3

39,539,0

30,7

34,6

26,315,9

31,029,2

44,136,4

46,142,7

44,822,8

41,338,5

37,440,8

37,631,8

46,6

47,9

Tuluá I-17Tuluá I-16

Cali I-17Cali I-16

Buenaventura I-17Buenaventura I-16

Buga I-17Buga I-16

Cartago I-17Cartago I-16

Sevilla I-17Sevilla I-16

Palmira I-17Palmira I-16

Valle de Cauca I-17Valle de Cauca I-16

N. del Cauca I-17

Cauca I-17

Mucho mejor o mejor Igual Peor o mucho peor

6 Esta información llega a ustedes gracias a:

En conclusión, la ERE reflejó un desempeño empresarial positivo en el segundo semestre de 2016, aunque con resultados más moderados que los registrados un año antes. Al respecto, 33,3% de los afiliados a las CCV indicaron mayores ventas durante el segundo semestre de 2016 frente al primer semestre del mismo año, cifra inferior a la reportada para el segundo semestre de 2015: 39,0%. La ERE también permitió validar una mayor generación de empleo en el Valle del Cauca: 88,2% de las empresas mantuvo o aumentó su planta de trabajadores en julio-diciembre de 2016, porcentaje superior al registrado para la segunda mitad de 2015 (86,3%). Cabe destacar, que la elevada competencia, la carga tributaria y la falta de demanda fueron las principales dificultades que reportaron los empresarios en el segundo semestre de 2016. Los resultados de la ERE para el primer semestre de 2017, permiten anticipar que la senda de crecimiento económico se mantendrá, pero con un menor dinamismo al registrado en 2015 y 2016.

• Entrevista telefónica, con aplicación de cuestionario estructurado (11 preguntas)Técnica

• Directivos y personal a cargo del área financieraGrupo objetivo

• Estratificado por Cámara de Comercio y sector económico con selección aleatoria en marco de lista

Tipo de muestreo

• 1.957 encuestas realizadas a los afiliados de las siete Cámara de Comercio del Valle del Cauca y la Cámara de Comercio del Cauca

Tamaño de muestra

• Afiliados según cámara de comercio: menor a 6%. • Sectores económicos: menor a 10%Margen de error

• Febrero de 2017Medición

• SemestralFrecuencia

• Área de jurisdicción de las cámaras de comercio de Buenaventura, Buga, Cali, Cartago, Palmira, Sevilla, Tuluá y Cauca

Cobertura

• Entrevista telefónica, con aplicación de cuestionario estructurado (11 preguntas)Técnica

• Directivos y personal a cargo del área financieraGrupo objetivo

• Estratificado por sector económico con selección aleatoria en marco de lista

Tipo de muestreo

• 480 encuestas realizadas a los afiliados de la Cámara de Comercio de Cali

Tamaño de muestra

• Agregado de empresas: menor a 5%. Sectores económicos: menor a 10% (agropecuario y minería inferior al 13%)

Margen de error

• Febrero de 2017Medición

• SemestralFrecuencia

• Cali, Jamundí, Vijes y YumboCobertura