1

Obrazac IPL Izvjetaj ostalih pravnih lica

2

3

4

Bilans stanja drutva

Pozicija Napomene Prethodna godina Tekua godinaAktivaStalna imovina 90717656 135705789

Neuplaeni upisani kapitalNematerijalna imovina 21711348 237123Nekretnine, postrojenja i oprema 60398270 126961750Stalna imovina namijenjena prodajiDugorona potraivanjaDugoroni finansijski plasmani 8608038 8417556Odloeni porezi 89360

Obrtna imovina 9125357 8335261Zalihe 963097 970231Potraivanja od kupaca 7434048 6921936Kratkoroni finansijski plasmani 125133 133Gotovina i gotovinski ekvivalenti 599584 438680Unaprijed plaeni trokovi 3495Obraunati nenaplaeni prihodi 4281Ostala obrtna imovina

Ukupna aktiva 99843013 144041050PasivaKapital i rezerve 91579001 136662092

Upisani kapital 133958144 133958144Emisiona premijaRevalorizaciona rezerva 30727150 2214440Ostale rezerve 1012672 1004274Nerasporeeni dobitak/gubitak (74118965) (514766)Manjinski interes

Dugorone obaveze 1511535 740318Dugorone obaveze 583672 505407Odloeni porezi 132012Dugorona rezervisanjaOstale dugorone obaveze 927863 102899Odloeni prihodi

Kratkorone obaveze 6752477 6638640Kratkorone obaveze iz poslovanja 2668036 2501697Karatkorone finansijske obaveze 1493023 1772263Tekui dio dugoronih kreditaObaveze za poreze 2409836 2364680Obaveze ze dividendeKratkorona rezervisanjaObraunate obaveze 181582

Ukupna pasiva 99843013 144041050

5

Bilans uspjeha drutvaPrihod 22132507 18896608Cijena kotanja prodatih proizvoda (ili robe)

Bruto profitOstali poslovni prihodi 645182 2962552Trokovi prodajeAdministrativni trokovi (12719605) (14100198)Ostali poslovni rashodi (9704562) (11564912)

Profit od poslovnih aktivnosti 353522 (3805950)Neto finansijski troak (243395) 271579Udio u profitu pridruenih pravnih lica

Profit prije oporezivanjaPorez na profitNeto profit/gubitak od diskontinuiranog poslovanja

Neto profit/gubitak za obraunski period 110127 (3534371)

Bilans novanih tokova drutvaGotovinski tokovi iz operativnih aktivnosti

Gotovinska primanja iz poslovne aktivnosti 22908343 21933754Gotovinske isplate dobavljaima i zaposlenima (23575254) (21152185)Gotovina generisana iz poslovnih aktivnostiOdlivi gotovine na ime plaene kamate (229349) (172968)Odlivi gotovine na ime plaenog poreza na dobitOdlivi gotovine na ime isplaenih dividendi

Neto gotovina iz operativnih aktivnosti (896256) (608601)Gotovinski tokovi iz aktivnosti investiranja

Prilivi od prodaje postrojenja i opreme 212 2892Prilivi od prodaje dugoronih ulaganja 84258Prilivi od primljene kamate 4682 4903Prilivi od primljenih dividendi

Odliv po osnovu kupovine imovine, postrojenja i opreme (487816) (744759)Odlivi po osnovu ostalih investiranjaTrokovi razvoja

Neto gotovina iz aktivnosti investiranja (482922) (652706)Gotovinski tokovi iz aktivnosti finansiranja

Priliv od emitovanja akcijskog kapitalaPriliv od dugoronog uzajmljivanja 10665205 7235200Odliv na ime ponovne kupovine sopstvenih akcijaOdliv po osnovu povraaja pozajmljenih sredstava (8588512) (7426043)Odliv po osnovu obaveza za finansijski lizing (17692) (15993)Odliv po osnovu trokova transakcija (39433) (35947)

Neto gotovina od aktivnosti investiranja 2019568 (242783)Neto poveanje gotovine i gotovinskih ekvivalenata 640390 (286888)

Gotovina i gotovinski ekvivalenti na poetku perioda 97368 724717Efekti kursnih razlika na kraju perioda (13041) 851

Gotovina i gotovinski ekvivalenti na kraju perioda 724717 438680

6

Izvjetaj o promjenama neto imovine (kapitala) drutvaPripada vlasnicima kapitala matinog pravnog lica manjinski

interesUkupnokapital

Naziv pozicije Akcijski kapital

Ostalerezerve

Rezerveprevoda

Nerasporedena dobit

Ukupno

Saldo na 31. 12.2007. 133958144 1012672 30727150 (74118965) 91579001 91579001Promjene u raunovodstvenoj politiciPonovo iskazani saldoViak/manjak na revalorizaciju nekretnina 108623300 108623300 108623300Ulaganja raspoloiva za prodaju:Dobici/gubici po osnovu vrednovanja ukljueni direktno uPreneeno na bilans uspjeha po osnovu prodajeZatita novanih tokova:Dobici/gubici prenijeti na kapital (8398) 137136010 74118965 (63025443) (63025443)Prenos na dobitak/gubitak periodaPrenos u poetno stanje zatienih stavkiKursne razlikePorez na stavke direktno preuzete iz kapitala ili direktnoNeto prihod priznat direktno u kapitalProfit za period (514766) (514766) (514766)Ukupno priznati prihodi i rashodi za periodDividendeEmisija akcijskog kapitalaIzdate opcije na akcijski kapitalSaldo na dan 31.12.2008. 133958144 1044274 2214440 (514766) 136662092 136662092

6

Pojanjenja i komentari odbora direktora (ili izvrnog direktora drutva sa ogranienomodgovornou ukoliko odbor direktora nije formiran)

- Prihodi po djelatnostima- prihodi od prodaje proizvoda i usluga (18.896.608,45),- ostali poslovni dobici (366.259,14 - luke dozvole, parking, saobraajnice,

ostalo),- ostali poslovni prihodi (2.591.291,52).

- Opis proizvoda i usluga

Djelokrug djelatnosti Drutva definisanih Statutom Drutva (jun, 2008. godine) su:- pretovar, utovar i istovar robe,- skladita i stovarita rad skladinih objekata za sve vrste robe i skladitenje robe

u slobodnim zonama, rad silosa za itarice, stovarita za opte terete stovarite hladnjaa i dr., kao i skladitenje raznovrsne robe,

- usluge u pomorskom saobraaju aktivnosti u vezi sa prevozom putnika i robe,rad terminalskih objekata u Luci, pilotaa, remorkaa, spasavanje na moru,pruanje usluga putnika u pomorskom saobraaju, ienje mora, obavljanjepomorske plovidbe prevoza robe i putnika,

- aktivnost drugih posrednika u saobraaju poslovi pedicije, otpremanje robe,poslovanje, rukovanja robom kao to su pakovanje, prepakivanje, sortiranje,mjerenje robe i dr.,

- pruanje turistiko ugostiteljskih usluga hotel sa restoranom,- gajenje usjeva i zasada, povrtlarstvo i hortikultura,- uzgoj ivotinja,- vaenje kamena,

7

- odravanje i opravka motornih vozila,- iznajmljivanje lukih saobraajnih sredstava,- trgovina na veliko i posredovanje u trgovini,- trgovina na malo,- projektovanje graevinskih i drugih objekata,- ininjering,- konsalting i menadment poslovi,- kupovina i prodaja nekretnina za sopstveni raun,- sportske aktivnosti,- traenja izgubljenih lica i zatite,- spoljno trgovinski poslovi, uvoz izvoz iz oblasti registrovanih djelatnosti,- meunarodno agencijski poslovi,- poslovi posredovanja u spoljnotrgovinskom prometu,- zastupanje u prometu roba i usluga,- izvoenje investicionih radova u inostranstvu i ustupanje investicionih radova

stranom licu u zemlji,- zastupanje stranih firmi,- konsignacioni poslovi,- malogranini promet,- reexport,- usluge iz oblasti registrovanih djelatnosti.

- Dobit ili gubitak

Ukupni ostvareni prihodi iznose 22,3 miliona , a ukupni ostvareni rashodi iznose 25,8miliona . Iskazani poslovni rezultat je negativan u iznosu od 3,5 miliona .

Ono to prilikom ove kratke analize o iskazanom gubitku i nainu kako je nastao ubilansima Luke Bar za 2008.godinu, treba navesti, s obzirom da je 2009.godina planiranaza privatizaciju Luke Bar, Odbor direktora zajedno sa izvrnim menadmentom imao je zacilj da u Zavrnom raunu za 2008.godinu isisti sve ono to predstavlja optereene idubiozu u bilansima i vue korijene iz ranijih godina, to bezbolnije po Luku i njeneakcionare, a u skladu sa zakonom i meunarodnim standardima.

Trebalo je da:1. pokrijemo kumulirane gubitke iz predhodnih godina, ali ne na raun akcijskog

kapitala, ve kroz reprocjenu vrijednosti osnovnih sredstava koja bi obezbijediladovoljan nivo revalorizacionih rezervi za njihovo pokrie,

2. isknjiimo iz Aktive Luke sve ono to bi po Zakonu o lukama trebalo da pripadnedravi, ali ne na raun akcijskog kapitala, ve takoe iz revalorizacionih rezervikoje e se dobiti reprocjenom imovine i

3. otpiemo sva sumnjiva i sporna potraivanja od kupaca iz ranijih godina za koja, uovom momentu, ne vidimo mogunost da budu naplaena, a njihovo pokrie datraimo u prihodima iz tekueg poslovanja.

8

Na iskazani negativan rezultat poslovanja u bilansu uspjeha su uticali:1. enormni skok troka amortizacije (za 2,99 miliona vie nego u 2007. godini),

nastao kao rezultat kalkulacije amortizacije na znatno veu reprocijenjenuvrijednost sredstava. Reprocjena vrijednosti je bila potrebna da se iz ostvarenihrevalorizacionih rezervi koje su dobijene, izvri pokrie kumuliranih gubitaka uiznosu od 72,9 miliona i pokrije isknjienje infrastrukture u Dravno vlasnitvo uskladu sa zakonom o lukama, u iznosu od 60,08 miliona ;

2. visok troak otpisa sumnjivih i spornih potraivanja, dugoronih finansijskihplasmana i plaenih avansa (1,79 miliona ).

Gubitak iskazan u bilansu stanja iznosi 514,7 hiljada . Uveani trokovi amortizacije poosnovu reprocjene iznose 2,93 miliona , a odloena poreska sredstva nastala po osnovurazliitog obrauna amortizacije u raunovodstvene i poreske svrhe 89,3 hiljade , tako daukupni trokovi amortizacije sadrani u bruto gubitku iznose 3,02 miliona , to ini vie od85% bruto gubitka. U skladu sa MRS 16, navedeni iznos gubitka je pokriven izrevalorizacionih rezervi prenosom na nerasporeenu dobit. Preostali iznos amortizacije uiznosu od 2,7 miliona pokriven je iz ukupnog prihoda tekue godine.

Iz navedenog se moe zakljuiti da je iskazani negativni finansijski rezultat iskljuivoposljedica reprocjene imovine (vie obraunata amortizacija u iznosu od 3,02 miliona ) iotpisa sumnjivih i spornih potraivanja iz ranijih godina (1,79 miliona ), to ukupno iznosi4,81 miliona , to je za 1,28 miliona vie od iskazanog gubitka.Kao faktore koji su, takoe, negativno uticali na ostvareni rezultat poslovanja potrebno jenavesti:

3. visok troak radne snage i