nordnetin aamiaistilaisuus 1.10.2013

www.raute.com

Kansainvälistä osaamista puutuoteteollisuudessa maailmanlaajuisesti

Nordnet 1.10.2013

Tapani Kiiski, toimitusjohtaja

Arja Hakala, talousjohtaja

www.raute.com

Sisällysluettelo Raute ja markkinat sivu 3

Raute on osa puunjalostuksen arvoketjua sivut 4-5

Rauten läsnäolo maailmalla sivu 6

Rauten asiakkaat sivu 7

Liiketoimintaympäristö sivu 8

Vaneri – LVL – ohutviilu sivut 9-14

Raute ja kilpailijat sivu 15

Vanerin tuotanto maailmassa sivu 16-22

Muutokset ovat mahdollisuuksia sivu 23

Rauten tavoitteet sivu 24

Rauten strategia sivu 25

Näkymät 2013 sivu 26

Rauten johto sivu 27-28

Rauten omistajat sivu 29

Osavuosikatsaus 1.1.-30.6.2013 sivut 30-49

www.raute.com 3

Puutuoteteollisuus

• Markkinoiden koko noin 150

miljardia euroa vuodessa

• Vaneriteollisuuden markkinat

noin 30 miljardia euroa vuodessa

• Investoinnit viilu-, vaneri- ja LVL-

tuotantoteknologiaan noin 500-

550 miljoonaa euroa vuodessa

“normaalissa” markkina- ja

taloustilanteessa

Raute on puutuotetoimialaa

maailmanlaajuisesti palveleva

teknologia- ja palveluyritys

Raute ja markkinat

Vanerinkulutus markkina-

alueittain vuonna 2011 (kokonaiskulutus 81,6 milj. m3)

Vanerinvalmistus markkina-

alueittain vuonna 2011 (kokonaistuotanto 84,2 milj. m3)

Kiina 54 %

Muu APAC 18 %

NAM 13%

EMEA 6%

LAM 5% CIS 4%

Kiina 47%

Muu APAC 16%

NAM 18%

EMEA 13%

LAM 4% CIS 3%

www.raute.com 4 4

Projektitoimitukset :

• Tehdasprojektit, erilliset tuotantolinjat,

koneet ja laitteet

• Automaatio, konenäkö, mittausteknologia

Teknologiapalvelut:

• Konsultointi ja liiketoiminnan tukipalvelut

• Kunnossapito ja varaosat

• Modernisoinnit

Rauten asiakkaat

• Viiluteollisuus

• Vaneriteollisuus

• LVL-teollisuus

Raute tuo lisäarvoa

asiakkaidensa

liiketoimintaan

toimittamalla

ratkaisuja

kannattavaa ja

ympäristön kannalta

kestävää

puutuotteiden

tuotantoa varten

Viilua, vaneria ja

LVL:ää käytetään

pääasiallisesti

rakentamisessa ja

huonekaluissa sekä

kuljetusväline- ja

pakkaus-

teollisuudessa

Rauten ratkaisut

Raute osana

puunjalostuksen arvoketjua

www.raute.com 5

Raute osana puunjalostuksen

arvoketjua

Kestävä ja ympäristöystävällinen puu on merkittävä uusiutuva raaka-aine, jonka käyttö esimerkiksi rakentamisessa kasvaa jatkuvasti.

Puutuotteiden markkinoiden arvo maailmanlaajuisesti on noin 150 miljardia euroa. Alan kysyntää ja kannattavuutta ohjaavat yleinen elintason nousu, rakentamisen määräykset, puun saatavuus ja hinta sekä talouden suhdaneet. Teollisuudenala kasvaa erityisesti kehittyvillä markkinoilla.

Puutuoteteollisuus investoi tuotantoteknologiaan tehos-taakseen tuotantoa ja paran-taakseen lopputuotteiden laatua. Investointiaktiivisuus on korkeimmillaan taloussuhdanne-kierron loppuvaiheessa. Uutta tuotantokapasiteettia rakenne-taan etenkin kehittyville markki-noille ja LVL:lle.

Raute toimittaa puutuoteteollisuu-delle koneita ja laitteita kannattavaa ja ympäristön kannalta kestävää puutuotteiden tuotantoa varten. Rauten ratkaisujen avulla asiakas voi parantaa raaka-aineen käytön tehokkuutta, nostaa työn tuotta-vuutta, vähentää energian ja kemikaalien käyttöä, parantaa lopputuotteiden laatua sekä pie-nentää ympäristörasitusta tuotanto-koneiden koko elinkaaren ajan.

Rauten ratkaisuilla asiakkaat tuottavat viilua, vaneria ja LVL:ää (Laminated Veneer Lumber), joita käytetään pääasiassa rakentamisessa ja huonekaluissa sekä kuljetusväline- ja pakkaus-teollisuudessa. Viilupohjaisten tuotteiden kysyntä maailmalla on kasvussa

www.raute.com

Paikallinen läsnäolo maailmalla

Raute

Edustaja

Chile, Santiago

4 henkilöä

Pohjois-Amerikka: Vancouver, Memphis

50 henkilöä, 9,4 %

Suomi: Nastola, Kajaani, Jyväskylä


Venäjä: Moskova, Pietari

8 henkilöä

Singapore

6 henkilöä

Kiina, Shanghai


6

Australia, Myrtleford

1 henkilö

Latvia, Riika

1 henkilö

Henkilöstön määrä 30.6.2013

www.raute.com

7

Rauten asiakkaat

Raute on

markkinajohtaja

vaneri- ja LVL-

teollisuuden uuden

kapasiteetin

konetoimittajana

koko maailmassa

Rauten tyypillinen asiakas

Viilu-, vaneri- tai LVL-tehdas, joista pienimmät ovat yksityisiä perheyrityksiä ja

suurimmat kuuluvat isoihin metsäkonserneihin, jotka valmistavat vanerin ja LVL:n

lisäksi mm. sellua, paperia ja sahatuotteita

Vaneriteollisuudessa

kansainvälistyminen ja

integraatio markkina-

alueiden välillä vasta

alkamassa.

Uusia toimijoita alalle vetävät

tyypillisesti käyttämättömät,

hakkuumittaan kasvavat

metsävarat, joille etsitään

kannattavaa käyttöä.

Rauten markkinaosuuden

kaikista vaneriteollisuuden

koneinvestoinneista

arvioidaan olevan 15-20

prosenttia.

Erityisen vahva markkina-

asema Rautella on LVL-

teollisuudessa. Noin puolet

maailman LVL:stä tuotetaan

Rauten toimittamilla koneilla.

www.raute.com 8

Liiketoimintaympäristö

Puutuotteiden

kysynnän ajureita

•Yleinen elintason nousu

•Rakentamismääräykset

•Ympäristötietoisuuden

lisääntyminen

•Puun saatavuus ja hinta

•Talouden suhdanteet

Puutuoteteollisuus

• Isoista metsäkonserneista pieniin

perheomisteisiin yrityksiin

• Uudet tehtaat yleensä perinteisiä

suurempia

• Kansainvälistyminen ja

integraatio ei kovin pitkällä

• Uusia toimijoita alalle tuovat

hakkuumittaan kasvavat

istutusmetsävarat

• Kehittyvien markkinoiden

merkitys kasvussa

Puutuoteteollisuuden

haasteet ja

mahdollisuudet •Kustannustehokkaat ja

ympäristöystävälliset

tuotantomenetelmät

• Istutuspuun käytön

lisääntyminen

•Lopputuotteiden

laatuvaatimukset ja

standardointi

Rauten kilpailijat ovat tyypillisesti

• paikallisesti tai alueellisesti toimivia

• yhteen tai muutamaan prosessiin tai

teknologiaan keskittyneitä

pieniä tai keskisuuria yrityksiä

www.raute.com

Vaneri

• Vaneri on liimoitetuista ja

ristikkäin ladotuista viiluista

kuumapuristettu levy

• Käyttökohteita:

– rakentaminen

– huonekalut

– kuljetus

– materiaalitoiminnot

9

www.raute.com 10

Vanerin tuotantoteknologia

Märkäviilun

käsittely

Kuivaviilun

käsittely

Levyn

jatkokäsittely

Ladonta ja

puristus

Automaatio:

• Koneautomaatio

• Konenäkö

• Mittaus ja lajittelu

• Tuotannonohjaus- ja laadunvalvontatiedon hallinta

www.raute.com

LVL • LVL (Laminated Veneer Lumber) on

samansuuntaisista viiluista liimattu ja

kuumapuristettu, kantavissa

rakenteissa käytettävä puutuote


– palkit, tolpat, I-palkkien paarteet

– kalusteiden rungot, karmit, portaat

ym.

11

www.raute.com 12

LVL:n tuotantoteknologia

Kuivaviilun

käsittely Märkäviilun

käsittely

LVL-ladonta ja

esipuristus

LVL-puristus

LVL-palkinkäsittely

Automaatio:

• Koneautomaatio

• Konenäkö

• Mittaus ja lajittelu

• Tuotannonohjaus- ja laadunvalvontatiedon hallinta

LVL = Laminated Veneer Lumber,

viilupalkki

www.raute.com

Ohutviilu

• Puusta höyläämällä tai

sorvaamalla valmistettu ohut viilu

– kohteisiin, joissa visuaalisuus

tärkeää


– huonekalut

– seinä- ja ovipaneelit

– lattiapinnoitteet

13

www.raute.com 14

Ohutviilun tuotantoteknologia

Viilun höyläys

Viilun

silityskuivaus

www.raute.com

Raute ja kilpailijat

Rauten kilpailuedut:

• Johtavat teknologiat ja innovaatiot

• Asiakkaiden liiketoiminnan aito tuntemus

• Puulevyjen tuotantoprosessin

kokonaisosaaminen

• Pitkäaikainen kokemus

maailmanlaajuisista projektitoimituksista

• Kattava teknologian ja palvelujen tarjonta

• Ainutlaatuinen huolto- ja

varaosapalvelutarjonta

• Paikallinen läsnäolo maailmanlaajuisesti

15

www.raute.com 16 16

Vanerintuotanto ja –kulutus

Vanerintuotanto ja –kulutus

vuosina 2000, 2005, 2010 ja 2011 (milj. m3)

Vanerinkulutus loppukäyttökohteittain 2011

Kokonaiskulutus 81,6 milj. m3

Rakentami-nen 36 %

Huonekalut 28 %

Pakkaus 11%

Kuljetus 6%

Lattiat 5%

Muut 14%

Vanerintuotanto markkina-alueittain vuosina 2000, 2005, 2010 ja 2011

0

10

20

30

40

50

60

70

80

90

2000 2005 2010 2011

Production Consumption

0

10

20

30

40

50

60

70

80

90

NAM EMEA CIS LAM Kiina APAC(ilmanKiinaa)

Yhteensä

2000 2005 2010 2011

www.raute.com 17

Painopiste kehittyvillä markkinoilla

NAM (Pohjois-Amerikka) Maailman suurin LVL-tuotantoalue ja

maailman toiseksi suurin vanerin-

valmistusalue

Investoinnit painottuvat modernisointi-

tyyppisiin tehostamishankkeisiin ja

korvausinvestointeihin.

Pyrkii vahvistamaan asemaansa

automaatio-osaamisella.

► Asiakasteollisuuksien kokonaisvaltaiset

strategiset investoinnit ja teknologia-

palvelut.

EMEA (Eurooppa ja Afrikka) Eurooppa on kehittynyt markkina, jossa

tuotantoteknologian taso yleisesti

korkea.

Suurin toimija. Tavoitteena säilyttää

johtava asema ja syventää yhteistyötä

asiakkaiden kanssa heidän tuotantopro-

sessiensa tehostamiseksi pitkäjänteisesti.

►Tuotantotehokkuus ja laadun

parantaminen.

CIS (Venäjä) Suuret raaka-ainevarat ja kehittyvä

talous.

Vanerin vienti ja kotimaan kysyntä

kasvussa.

Markkinajohtaja.

► Suuret metsävarat ja kehittyvä talous.

Teknologiapalvelut.

LAM (Etelä-Amerikka) Suurimpia vanerintuotannon kasvualueita.

Vahva asema Chilessä ja toimituksia

Brasiliaan.

► Paikallisen metsäteollisuuden rakenne,

runsaat istutuspuuvarat ja panostukset korkean

jalostusasteen tuotteisiin.

KIINA Maailman suurin vanerinvalmistaja

Käsityövaltaista tuotantoa, yksin-

kertaista teknologiaa ja paikallisia

valmistajia.

Tavoitteena kasvaa merkittäväksi

toimijaksi.

► Laatuvaatimusten nousu.

APAC (MUU AASIAN JA

TYYNENMEREN ALUE) Voimakas siirtyminen luonnon-

varaisista metsistä istutuspuihin.

Vahvuus: pieniläpimittaisen istutus-

puuraaka-aineen käsittely.

► Istutusmetsien mahdollistama

vanerintuotannon uusi kasvu.

Rauten asema ►Kasvumahdollisuudet

Markkina-alueen osuus vanerintuotannosta vuonna 2011.

13%

5%

6%

4%

54%

18%

www.raute.com

Eurooppa

Eurooppa

• Suomessa on perinteisesti

ollut vahva vaneriteollisuus

• Jatkossa painopiste on

tuotantotehokkuuden ja

laadun parantamiseen

tähtäävissä hankkeissa

Raute ja Eurooppa

• Raute suurin toimija

Euroopassa

• Tavoitteena on säilyttää hyvä

tunnettuus, maine ja asema

pitkäjänteisenä kumppanina

• Asiakaspohjan laajentaminen

pienempiin tehtaisiin on

kasvumahdollisuus

Vanerintuotannon ja –kulutuksen

kehitys Euroopassa (milj. m3)

Osuus Rauten uusista

tilauksista 2010-2012

18

0,0

2,0

4,0

6,0

8,0

10,0

12,0

2000 2005 2010 2011

EMEA Plywood production, Million m3EMEA Plywood consumption, Million m3

Plywood production

1 000 m3

EUROPE TOTAL 2 495 2 625

% world total 3 % 3 %

Finland 980 1 034

Italy 310 310

Baltic states (Estonia, Latvia, Lithuania)266 306

Spain 248 299

France 222 214

Poland 145 189

Sweden 84 84

Romania 64 66

Bulgaria 31 29

Portugal 20 24

Czech Republic 19 22

Other 373 355

Source: Indufor (FEIC)

20112010

www.raute.com 19 19

Venäjä

Venäjä

• Suuret raaka-ainevarat ja kehittyvä

talous

• Vahva markkina-alue, jossa

vanerintuotanto on kaksin-

kertaistunut viime vuosien aikana

• Vanerin viennin sekä kotimaan

kysynnän arvioidaan kasvavan

Raute ja Venäjä

• Raute markkinajohtaja Venäjällä

• Suuret metsävarat ja kehittyvä

talous antavat hyvät

kasvumahdollisuudet

• Rautella kasvumahdollisuuksia myös

teknologiapalveluissa

Vanerintuotannon ja –

kulutuksen kehitys Venäjällä

(milj. m3)



www.raute.com 20 20

Aasian ja

Tyynenmeren alue

Kiina

• Maailman suurin vanerinvalmistajamaa

• Käsityövaltaista tuotantoa ja yksinkertaista

teknologiaa, paikalliset valmistajat vahvoja

Muu Aasian-Tyynenmeren alue

• Istutusmetsät mahdollistavat

vanerintuotannon uuden kasvun

Raute ja Aasian-Tyynenmeren alue

• Pieniläpimittaisen istutuspuuraaka-aineen

käsittely on Rauten vahvuus

• Kiinassa lopputuotteen laatuvaatimusten

nousu tarjoaa mahdollisuuksia. Tavoitteena

kasvaa merkittäväksi toimijaksi Kiinassa

Vanerintuotannon ja –kulutuksen

kehitys Aasian-Tyynenmeren

alueella (milj. m3)



APAC TOTAL 51 482 58 759 60 067

% world total 70 % 72 % 71 %

China 36 220 45 327 45 298

Malaysia 4 837 3 901 4 226

Indonesia 3 353 2 996 3 325

Japan 2 586 2 287 2 645

India 2 154 2 154 2 521

Republic of Korea 667 494 494

New Zealand 416 366 257

Australia 130 118 120

Other 1 119 1 116 1 181

Source: Indufor/Faostat

Plywood production

1 000 m32009 2010 2011

www.raute.com 21 21

Etelä-Amerikka Etelä-Amerikka

• Yksi suurimmista vanerintuotannon

kasvualueista

• Kasvaa ja kehittyy voimakkaasti

Raute ja Etelä-Amerikka

• Mahdollisuuksia tarjoavat paikallisen

metsäteollisuuden rakenne, runsaat

istutuspuuvarat sekä panostukset korkean

jalostusasteen tuotteisiin

• Rautella vahva asema Chilessa ja lupaavia

toimituksia Brasiliaan

• Kasvupotentiaalia edelleen

Vanerintuotannon ja –kulutuksen kehitys

Etelä-Amerikassa

(milj. m3)



www.raute.com 22 22

Pohjois-Amerikka Pohjois-Amerikka

• Maailman toiseksi suurin vanerin

valmistaja ja maailman suurin LVL-tuottaja

• Rakentamisen käyttökohteilla poikkeuksellisen suuri

osuus

• Toipuminen rakentamisen taantumasta käynnissä,

mutta vie aikaa

• Investointeja lähinnä modernisointityyppisiin

hankkeisiin

Raute ja Pohjois-Amerikka

• Paikallisilla laitevalmistajilla vankka asema

• Rautella kasvumahdollisuuksia

asiakasteollisuuksien kokonais-

valtaisissa strategisissa investoin-

neissa sekä teknologiapalveluissa

• Raute pyrkii vakiinnuttamaan asemaansa alueella

automaatio-osaamisella

Vanerintuotannon ja -kulutuksen

kehitys Pohjois-Amerikassa

(milj. m3)



www.raute.com 23 23 23 23

Muutokset ovat mahdollisuuksia

Eurooppa

• Nykyisen kapasiteetin

kehittäminen

Afrikka

• Puun jalostaminen

paikallisesti

Venäjä

• Tuotantoteknologian

uusiminen

• Metsävarojen

hyödyntäminen

• Vientituotteet

Trendejä

• Uusiutuvana raaka-aineena puun

käyttö lisääntyy

• Ympäristötietoisuus kasvaa ja

ympäristönormit tiukentuvat

• Kiristyvä kilpailu vaatii

kustannustehokkaampia

valmistusmenetelmiä

• Energia kallistuu

• Kehittyvien markkinoiden

merkitys kasvaa

Aasian-Tyynenmeren alue

• Istutusmetsävarat

• Kiinassa kasvavat

laatuvaatimukset ja

“teollistuminen”

Etelä-Amerikka

• Istutusmetsävarat

• Nykyaikaistaminen

Pohjois-Amerikka

• Korvausinvestoinnit

talouden elpymisen myötä

Rauten kannalta

• Puun lisääntyvä käyttö kasvattaa puutuoteteknologian kysyntää

• Kehittyvien markkinoiden merkitys kasvaa

• Tunnistettava erilaiset asiakastarpeet ja tarjottava huipputeknologian lisäksi ratkaisuja, joissa

automaatiolla ei luoda ratkaisevaa kilpailuetua

• Teknologiapalveluiden osuus kasvaa erityisesti perinteisillä markkinoilla

www.raute.com 24 24

Rauten tavoitteet

Strategiset päätavoitteet

• Kannattavuuden

parantaminen

• Parempi suhdanne-

vaihteluihin sopeutuminen

• Hallittu kasvu

Taloudelliset tavoitteet

• Kannattavuus hyvä kaikissa

suhdannetilanteissa

• Markkinoita nopeampi

kasvu

• Hyvä vakavaraisuus

• Sijoittajille kilpailukykyinen

tuotto

Kannattavia ratkaisuja kaikkiin asiakastarpeisiin!

Kasvu

Kannat-

avuus

Sopeutuminen

www.raute.com 25

Kannattavia ratkaisuja kaikkiin

asiakastarpeisiin

Haluttu ratkaisutoimittaja, jolla houkuttelevat ratkaisut eri asiakastarpeisiin globaalisti

Luotettu, paikallinen koko elinkaaren aikainen kumppani tuotantoprosessin optimoimisessa

Kustannustehokkaat ja ketterät prosessit sekä korkea laatu globaalissa verkostossa

Kolmen johtavan toimittajan joukossa valituilla kehittyvillä markkinoilla niille kohdennetulla tuotevalikoimalla Haluttu työpaikka, jossa

osaavat ihmiset saavuttavat yhdessä hyviä tuloksia

www.raute.com 26 26

Näkymät vuodelle 2013

Liiketoimintaympäristö:

• Maailmantalouden ja rahoitus-

markkinoiden elpyminen ja

vakiintuminen edelleen epävarmoja

• Puutuoteteollisuuden näkymät

epävarmat pitemmällä tähtäimellä

• Epävarmuus heijastuu Rauten

asiakkaiden investointipäätöksiin.

• Teknologiapalveluiden aktiivisen

kysynnän jatkuminen pidempään

ennakoi valmiutta päätöksentekoon

myös suuremmista investoinneista.

• Suurehkoja hankkeita neuvottelu-

vaiheessa, mutta toteutuminen ja

ajoitus epävarmaa.

Raute:

• Neuvotteluvaiheessa olevia hankkeita

uskotaan käynnistyvän lähitulevai-

suudessa.

• Teknologiapalveluissa päästään

takaisin kasvu-uralle.

• Koko vuoden 2013 tulosnäkymät

heikentyneet

– Liikevaihdon arvioidaan laskevan vuodesta

2012.

– Liiketuloksen arvioidaan heikkenevän

edellisestä vuodesta merkittävästi, mutta olevan

voitollinen.

www.raute.com 27 27

Rauten hallitus

Erkki Pehu-Lehtonen s. 1950, diplomi-insinööri

Hallituksen puheenjohtaja

2009–

Hallituksen jäsen

2009–-

Hallituksen työvaliokunnan

ja nimitysvaliokunnan

puheenjohtaja

Erkki Pehu-Lehtonen toimi

Pöyry Oyj:n hallituksen

neuvonantajana vuosina

2008–2010 ja toimitus-

johtajana vuosina

1999–2008.

Samanaikaiset

luottamustoimet:

Hallituksen jäsen:

Metso Oyj 2010–

Ilpo Helander s. 1942, kauppaneuvos,

diplomi-insinööri

Hallituksen jäsen 2008–

Ilpo Helander toimi

vuosina 1991–2004

Oy Electrolux Ab:n

toimitusjohtajana ja

hallituksen

puheenjohtajana

sekä Electrolux Euroopan

varatoimitusjohtajana.

Samanaikaiset

luottamustoimet:

Hallituksen jäsen:

Reka Kumi Oy 2007–

Teknos Oy 2007–

CT-Logistics Oy 2008–

Talent-Center Oy 2010–

Risto Hautamäki s. 1945, diplomi-

insinööri

Hallituksen jäsen

2009–

Hallituksen

työvaliokunnan

jäsen

Risto Hautamäki toimi

Metso Paperin toimitus-

johtajana 2005–2007 ja

Tamfelt Oyj:n toimitus-

johtajana 1995–2005.

Ei samanaikaisia

luottamustoimia

Mika Mustakallio s. 1964,

kauppatieteiden

maisteri, CEFA

Hallituksen vara-

puheenjohtaja 2012–

Hallituksen jäsen 2004–

Hallituksen työvalio-

kunnan ja nimitys-

valiokunnan jäsen

Mika Mustakallio on

MORS Software Oy:n

toimitusjohtaja 2006– ja

pankkien riskienhallinnan

asiantuntija. Vuodesta

2001 alkaen hän on

yrittäjänä ollut luomassa

innovatiivisia reaali-

aikaisia riskienhallinta-

järjestelmiä pankeille.

Ei samanaikaisia

luottamustoimia

Pekka Suominen s. 1976,

kauppatieteiden

maisteri

Hallituksen jäsen

2010–

Pekka Suominen toimi

Business Managerina

Talentum Events Oy:ssä

2007–2012.

Ei samanaikaisia

luottamustoimia

Erkki Pehu-Lehtonen, Joni Bask, Risto Hautamäki, Ilpo Helander, Mika Mustakallio ja Pekka Suominen ovat riippumattomia yhtiöstä..

Erkki Pehu-Lehtonen, Ilpo Helander ja Risto Hautamäki, ovat riippumattomia merkittävistä osakkeenomistajatahoista.

Joni Bask s. 1975, diplomi-

insinööri

Hallituksen jäsen

2012–

Joni Bask on toiminut

vuodesta 2003 alkaen

Varian Medical Systems

Finland Oy:ssä, jossa

Team Leaderina

tuotekehitysryhmässä

2011– .

Ei samanaikaisia

luottamustoimia

www.raute.com 28

Rauten johtoryhmä

Tapani Kiiski s. 1962, TkL, DI

toimitusjohtaja ja konserni-

johtaja 16.3.2004–

Yhtiön palveluksessa:

2002–

Nimitetty johtoryhmään:

16.3.2004

Aikaisempi työkokemus:

Raute-konserni 2002–

2004: teknologiajohtaja,

myyntijohtaja; KCI Kone-

cranes International Oyj

1994–2002: eri tehtäviä,

mm. tietohallintojohtaja;

Kone Oy, Kone Cranes

1985–1994: eri tehtäviä,

mm, tuotekehityspäällikkö,

tuotekehitysjohtaja

Arja Hakala s. 1957, KTM, MBA

talousjohtaja, toimitusjoh-

tajan sijainen 8.10.2003–


1990–


1.1.2001


Raute-konserni 1990–2003:

hallintojohtaja; Luhta Oy

1985–1990: laskenta-

päällikkö

Timo Kangas s. 1965, teknikko

johtaja, EMEA

1.1.2012–


2004–


1.10.2004


Raute-konserni 2004-

2011: johtaja, teknologia-

palvelut, huoltoliike-

toiminnan päällikkö;

YIT Oyj, 1999–2004,

metsä-, paperi- ja

elintarviketeollisuuden

projektien kunnossa-

pito- ja laitemyynti-

tehtävät

Petri Strengell s. 1962, DI,

johtaja, teknologia

ja operaatiot 11.10.2004–


1987–


1.6.2004


Raute-konserni 1987–

2004: eri tehtäviä,

mm. suunnittelupäällikkö,

tuotantojohtaja

Petri Lakka s. 1965, Tkl. DI

johtaja, teknologiapalvelut

1.1.2012-


2011-


26.9.2011


Raute 2011: liiketoiminnan

kehitysjohtaja; Ramboll

Finland Oy 2008-2011:

Teollisuus ja energia –toimi-

alan toimialajohtaja; Metso

Paper Oy 1996-2008: mm.

Metso Paper Servicen

tuotekehitysjohtaja, kunnos-

sapito- ja asiantuntijapalve-

luiden johtaja sekä kartonki-

koneiden huoltoliiketoiminnan

johtaja Pohjois-Amerikassa.

Jaakko Pöyry Oy 1994-1996:

paperitehdassuunnittelun

prosessi-insinööri

www.raute.com 29 29

Rauten suurimmat omistajat SUURIMMAT OSAKKEENOMISTAJAT 30.6.2013 K-sarjan A-sarjan Osakkeiden

osakkeet osakkeet määrä

(20 ääntä (1 ääni yhteensä

osaketta osaketta

kohti) kohti)

1. Sundholm Göran - 624 398 624 398

2. Mandatum Life Unit-Linked - 181 900 181 900

3. Mustakallio Kari Pauli 60 480 56 900 117 380

4. Laakkonen Mikko - 115 349 115 349

5. Suominen Pekka 48 000 62 429 110 429

6. Suominen Tiina Sini-Maria 48 000 62 316 110 316

7. Siivonen Osku Pekka 50 640 53 539 104 179

8. Kirmo Kaisa Marketta 50 280 41 826 92 106

9. Sijoitusrahasto Alfred Berg Small Cap Finland - 90 143 90 143

10. Mustakallio Mika Tapani 57 580 29 270 86 850

11. Keskiaho Kaija Leena 33 600 51 116 84 716

12. Särkijärvi Anna Riitta 60 480 22 009 82 489

13. Relander Harald - 74 000 74 000

14. Mustakallio Ulla Sinikka 53 240 15 862 69 102

15. Mustakallio Marja Helena 43 240 16 047 59 287

16. Särkijärvi Timo 12 000 43 256 55 256

17. Särkijärvi-Martinez Anu Riitta 12 000 43 256 55 256

18. Suominen Jukka Matias 24 960 27 964 52 924

19. Mustakallio Kai Henrik 47 420 4 594 52 014 20. Keskinäinen työeläkevakuutusyhtiö Varma - 51 950 51 950

YHTEENSÄ 601 920 1 668 124 2 270 044

Osuus osakkeiden kokonaismäärästä, % 60,7 55,4 56,7

Osuus osakkeiden kokonaisäänimäärästä, % 60,7 55,4 60,0

Hallintarekisteröidyt - 131 670 131 670

Muut osakkaat 389 241 1 213 803 1 603 044

YHTEENSÄ 991 161 3 013 597 4 004 758

www.raute.com

Osavuosikatsaus 1.1.-30.6.2013

30.7.2013

Tapani Kiiski, toimitusjohtaja

www.raute.com

Markkinat

31 31 31


• Epävarmuus maailmantalouden ja

rahamarkkinoiden kehityksestä

jatkuu.

• Puutuoteteollisuuden käyttöasteet

pysyneet hyvinä.

– Investointien painopiste pienehköissä

kone- ja laiteinvestoinneissa sekä

modernisoinneissa.

– Kunnossapidon ja varaosien kysyntä

hyvällä tasolla.

• Pohjois-Amerikan vaneriteolli-

suudessa elpymisen merkkejä.

• Useita isoja hankkeita vireillä.

Raute:

• Ensimmäisen vuosipuoliskon

uudet tilaukset edelleen

alhaisella tasolla huolimatta

kohtuullisesta toisesta

vuosineljänneksestä.

– 70 % uusista tilauksista Q2:lla.

• Teknologiapalveluiden tilaukset

kasvoivat lähes 40 %.

– Kasvu pääosin modernisoinneista.

www.raute.com

Me 1-6 2013 1-6 2012

Liikevaihto 43,2 37,5

Liiketulos 0,6 0,1

Uudet tilaukset:

• projektitoimitukset

• teknologiapalvelut

16

18

63

13

Tilauskanta 40 73

32

1-6 2013 lyhyesti

32 32 32

Me Q2 2013 Q2 2012

Liikevaihto 19,8 22,4

Liiketulos -0,3 0,6

Uudet tilaukset:

• projektitoimitukset

• teknologiapalvelut

15

9

8

7

Q2

• Uusia tilauksia kohtuullisesti.

• Tilauskanta kasvoi 3 Me.

• Liikevaihto jäi alhaiseksi

– tilauskannan ajoitus

– edellisten neljännesten heikko tilauskertymä.

• Liiketulos tappiollinen

– vastaa alhaiseksi jäänyttä liikevaihtoa

1-6 2013

• Uudet tilaukset alhaisella tasolla Q1 takia.

• Tilauskanta laski 10 Me.

• Liikevaihto kasvoi 15% vertailukauden

alhaisesta tasosta.

• Liiketulos parani.

www.raute.com 33

Tuloslaskelma ja tunnusluvut

Me 1-6 2013 1-6 2012 2012

Liikevaihto 43,2 37,5 101,3

Liiketulos 0,6 0,1 5,0

Rahoitustuotot ja -kulut 0,2 +0,0 -0,3

Tulos ennen veroja 0,8 0,1 4,8

Tuloverot -0,2 -0,3 -1,8

Kauden tulos 0,6 -0,2 3,0

Osakekohtainen tulos, euroa 0,16 -0,05 0,75

Liiketoiminnan rahavirta 6,2 4,4 1,9

Sijoitetun pääoman tuotto (ROI), % 6,2 2,7 15,0

Nettovelkaantumisaste, % -49,0 -59,6 -33,5

Omavaraisuusaste, % 53,1 44,9 48,0

Henkilöstö (kirjoilla) 533 505 503

www.raute.com 34

Tase

Me 30.6.2013 30.6.2012 31.12.2012

Aineettomat hyödykkeet 3,6 2,4 3,2

Aineelliset hyödykkeet 8,1 8,2 7,9

Muut pitkäaikaiset varat 0,9 2,3 0,8

Vaihto-omaisuus 5,6 6,9 7,1

Myyntisaamiset ja muut saamiset 15,8 19,0 24,5

Rahavarat 19,8 25,8 19,5

Varat yhteensä 53,9 64,5 63,1

Oma pääoma 22,9 20,8 24,1

Pitkäaikaiset velat 4,6 8,6 6,2

Saadut ennakkomaksut 10,8 18,2 12,8

Lyhytaikaiset velat 15,6 16,9 20,0

Oma pääoma ja velat yhteensä 53,9 64,5 63,1

www.raute.com 35

0

20

40

60

80

100

120

140

2008 2009 2010 2011 2012 1-6 2013

Q1 Q2 Q3 Q4 Me

Uudet tilaukset

www.raute.com 36

Uudet tilaukset 1−6 2013

Projekti-toimitukset

47 %

Teknologia-palvelut

53 %

Eurooppa 28 %

Venäjä 28 %

Aasian-Tyynen-

meren alue 5 %

Pohjois-Amerikka

26%

Etelä-Amerikka

13%

www.raute.com 37

Tilauskanta

0

10

20

30

40

50

60

70

80

90

2008 2009 2010 2011 2012 1-6 2013

Q1 Q2 Q3 Q4

Me

www.raute.com 38

Liikevaihto

0

20

40

60

80

100

120

2008 2009 2010 2011 2012 1-6 2013

Me Q1 Q2 Q3 Q4

www.raute.com 39

Liikevaihto 1-6 2013

Venäjä 15%

Aasian-Tyynen-

meren alue 5 %

Pohjois-Amerikka

10%

Eurooppa 47%

Etelä-Amerikka

24%

Projekti-toimitukset

67 %

Teknologia-palvelut

33 %

www.raute.com 40

-12,0

-10,0

-8,0

-6,0

-4,0

-2,0

0,0

2,0

4,0

6,0

8,0

2008 2009 2010 2011 2012 1-6 2013

1-3 1-6 1-9 1-12 Me

Liiketulos

www.raute.com 41 41

Osakekohtainen tulos

-2,50

-2,00

-1,50

-1,00

-0,50

0,00

0,50

1,00

1,50

2008 2009 2010 2011 2012 1-6 2013

Tulos per osake Osinko euroa

www.raute.com

Panostukset tulevaisuuteen

0%

1%

2%

3%

4%

5%

6%

7%

8%

9%

0,0

1,0

2,0

3,0

4,0

5,0

6,0

7,0

8,0

9,0

2008 2009 2010 2011 2012 1-6 2013

Me

T&K-investoinnit Investoinnit Tuotekehityskulut

Tuotekehitysmenot liikevaihdosta, % Investoinnit liikevaihdosta, %

www.raute.com 44

Sijoitetun pääoman tuotto (ROI)

Oman pääoman tuotto (ROE)

-40%

-30%

-20%

-10%

0%

10%

20%

30%

2008 2009 2010 2011 2012 1-6 2013

ROI

ROE

www.raute.com 45

-80%

-70%

-60%

-50%

-40%

-30%

-20%

-10%

0%

10%

20%

30%

40%

50%

60%

70%

80%

2008 2009 2010 2011 2012 30.6.2013

Omavaraisuusaste ja

nettovelkaantumisaste

Omavaraisuusaste Nettovelkaantumisaste (gearing)

www.raute.com 46

0

100

200

300

400

500

600

700

2008 2009 2010 2011 2012 30.6.2013

Henkilöstö

Efektiivinen, keskimäärin Kokonaismäärä, keskimäärin

www.raute.com 47

1 350

1 400

1 450

1 500

1 550

1 600

1 650

1 700

1 750

1 800

1 850

2008 2009 2010 2011 2012 30.6.2013

Kotitaloudet 77,0 %

Johto 5,8 %

Yritykset 3,3 %

Instituutiot 10,5 %

Ulkomaiset 0,1 %

Hallintarekisteröidyt 3,3 %

Osakkeenomistajat

Osakkeenomistajien määrä Omistus 30.6.2013

www.raute.com 48

25,6

29,9

38,8

24,8

36,0 35,0

0

5

10

15

20

25

30

35

40

45

2008 2009 2010 2011 2012 30.6.2013

6,40

7,47

9,70

6,20

9,00 8,74

0,0

2,0

4,0

6,0

8,0

10,0

12,0

14,0

2008 2009 2010 2011 2012 30.6.2013

Kauden päätöskurssi Keskikurssi

K-sarjan osakkeet on arvostettu A-sarjan osakkeen arvon mukaisesti.

Markkina-arvo, Me Osakekurssi, euroa

Markkina-arvo

www.raute.com 49 49

Näkymät vuodelle 2013


• Maailmantalouden ja rahoitus-

markkinoiden elpyminen ja

vakiintuminen edelleen epävarmoja

• Puutuoteteollisuuden näkymät

epävarmat pitemmällä tähtäimellä

• Epävarmuus heijastuu Rauten

asiakkaiden investointipäätöksiin.

• Teknologiapalveluiden aktiivisen

kysynnän jatkuminen pidempään

ennakoi valmiutta päätöksentekoon

myös suuremmista investoinneista.

• Suurehkoja hankkeita neuvottelu-

vaiheessa, mutta toteutuminen ja

ajoitus epävarmaa.

Raute:

• Neuvotteluvaiheessa olevia hankkeita

uskotaan käynnistyvän lähitulevai-

suudessa.

• Teknologiapalveluissa päästään

takaisin kasvu-uralle.

• Koko vuoden 2013 tulosnäkymät

heikentyneet

– Liikevaihdon arvioidaan laskevan vuodesta

2012.

– Liiketuloksen arvioidaan heikkenevän

edellisestä vuodesta merkittävästi, mutta olevan

voitollinen.

www.raute.com

Kiitos mielenkiinnostanne!

www.raute.com

Yhteystiedot Tapani Kiiski

toimitusjohtaja

0400 814 148

[email protected]

Arja Hakala

talousjohtaja

0400 710 387

[email protected]

nordnetin aamiaistilaisuus 1.10.2013

Economy & Finance