niestabilnoŚĆ systemÓw bankowych

54
NIESTABILNOŚĆ NIESTABILNOŚĆ SYSTEMÓW SYSTEMÓW BANKOWYCH BANKOWYCH Grupa 424

Upload: lacey-bridges

Post on 30-Dec-2015

72 views

Category:

Documents


0 download

DESCRIPTION

NIESTABILNOŚĆ SYSTEMÓW BANKOWYCH. Grupa 424. KRYZYSY BANKOWE. Kryzys bankowy to sytuacja, w której znaczna część sektora bankowego traci bezpieczeństwo. Można to odnosić zarówno do liczby upadłości, jak i udziału poszczególnych banków w rynku. - PowerPoint PPT Presentation

TRANSCRIPT

Page 1: NIESTABILNOŚĆ  SYSTEMÓW  BANKOWYCH

NIESTABILNOŚĆ NIESTABILNOŚĆ SYSTEMÓW SYSTEMÓW BANKOWYCHBANKOWYCH

Grupa 424

Page 2: NIESTABILNOŚĆ  SYSTEMÓW  BANKOWYCH

KRYZYSY BANKOWEKRYZYSY BANKOWE

Page 3: NIESTABILNOŚĆ  SYSTEMÓW  BANKOWYCH

Kryzys bankowyKryzys bankowy to sytuacja, w której to sytuacja, w której znaczna część sektora bankowego traci znaczna część sektora bankowego traci bezpieczeństwo. bezpieczeństwo.

Można to odnosić zarówno do liczby Można to odnosić zarówno do liczby upadłości, jak i udziału poszczególnych upadłości, jak i udziału poszczególnych banków w rynku. banków w rynku.

Symptomem kryzysu jest wzrost Symptomem kryzysu jest wzrost należności zagrożonych oraz powstanie należności zagrożonych oraz powstanie strat w sektorze bankowym. strat w sektorze bankowym.

Bezpieczeństwo banku jest zaś Bezpieczeństwo banku jest zaś równoznaczne z jego wypłacalnością.równoznaczne z jego wypłacalnością.

Page 4: NIESTABILNOŚĆ  SYSTEMÓW  BANKOWYCH

Występuje ono wtedy, gdy wartość Występuje ono wtedy, gdy wartość rynkowa aktywów banku przekracza rynkowa aktywów banku przekracza wartość jego zobowiązań. Do definicji wartość jego zobowiązań. Do definicji tej nie włączono jako kryterium tej nie włączono jako kryterium bezpieczeństwa płynności banku, bezpieczeństwa płynności banku, ponieważ jej utrata ma charakter ponieważ jej utrata ma charakter wtórny do utraty wypłacalności.wtórny do utraty wypłacalności.

Page 5: NIESTABILNOŚĆ  SYSTEMÓW  BANKOWYCH

W literaturze występują W literaturze występują zróżnicowane definicje kryzysu zróżnicowane definicje kryzysu

bankowego, np.bankowego, np. Mianem kryzysu bankowego określa się Mianem kryzysu bankowego określa się

rzeczywisty i potencjalny run na banki rzeczywisty i potencjalny run na banki bądź ich upadłości, które powodują bądź ich upadłości, które powodują zawieszenie regulowania zobowiązań zawieszenie regulowania zobowiązań przez banki względnie wymagają od przez banki względnie wymagają od rządu udzielenia pomocy na dużą skalę, rządu udzielenia pomocy na dużą skalę, aby tego uniknąć.aby tego uniknąć.

Page 6: NIESTABILNOŚĆ  SYSTEMÓW  BANKOWYCH

Kryzys bankowy to sytuacja cechująca Kryzys bankowy to sytuacja cechująca się runem na banki, upadkami się runem na banki, upadkami instytucji finansowych bądź masową instytucji finansowych bądź masową interwencją rządu, a także szerokim interwencją rządu, a także szerokim zachwianiem bezpieczeństwa innych zachwianiem bezpieczeństwa innych instytucji.instytucji.

Page 7: NIESTABILNOŚĆ  SYSTEMÓW  BANKOWYCH

Zakres działań na Zakres działań na rzecz bezpieczeństwa rzecz bezpieczeństwa systemów bankowychsystemów bankowych

Page 8: NIESTABILNOŚĆ  SYSTEMÓW  BANKOWYCH

Międzynarodowy Fundusz Walutowy- Międzynarodowy Fundusz Walutowy- kodeksy dobrej praktyki dotyczące wielu kodeksy dobrej praktyki dotyczące wielu aspektów związanych z funkcjonowaniem aspektów związanych z funkcjonowaniem sektora finansowegosektora finansowego

Bazylejski Komitet Nadzoru Bankowego- Bazylejski Komitet Nadzoru Bankowego- promuje dobrą praktykę w zakresie promuje dobrą praktykę w zakresie sprawowania nadzoru nad bankami i sprawowania nadzoru nad bankami i kształtowania regulacji ostrożnościowychkształtowania regulacji ostrożnościowych

banki centralne- rola pożyczkodawcy banki centralne- rola pożyczkodawcy ostatniej instancji, systemy nadzoru ostatniej instancji, systemy nadzoru bankowego, systemy gwarantowania bankowego, systemy gwarantowania depozytówdepozytów

Page 9: NIESTABILNOŚĆ  SYSTEMÓW  BANKOWYCH

Działania na rzecz Działania na rzecz stabilności systemów stabilności systemów

finansowychfinansowych

Page 10: NIESTABILNOŚĆ  SYSTEMÓW  BANKOWYCH

Regulacje ostrożnościoweRegulacje ostrożnościowe

Page 11: NIESTABILNOŚĆ  SYSTEMÓW  BANKOWYCH

Rozwiązania Bazylejskiego Komitetu Rozwiązania Bazylejskiego Komitetu Nadzoru Bankowego w celu Nadzoru Bankowego w celu

zwiększenia bezpieczeństwa banków:zwiększenia bezpieczeństwa banków: przepływ informacji między nadzorami przepływ informacji między nadzorami

bankowymi różnych krajów,bankowymi różnych krajów, nadzorowanie międzynarodowych grup nadzorowanie międzynarodowych grup

bankowych oraz holdingów finansowych,bankowych oraz holdingów finansowych, włączenie do pomiaru adekwatności włączenie do pomiaru adekwatności

kapitałowej ryzyka rynkowego,kapitałowej ryzyka rynkowego, oparcie pomiaru adekwatności kapitałowej na oparcie pomiaru adekwatności kapitałowej na

trzech filarach, tzw. Nowa Umowa Kapitałowa,trzech filarach, tzw. Nowa Umowa Kapitałowa,

Page 12: NIESTABILNOŚĆ  SYSTEMÓW  BANKOWYCH

c.d.:c.d.: Określenie zasad i metodologii Określenie zasad i metodologii

efektywnego nadzoru bankowego,efektywnego nadzoru bankowego, Określenie wymogów w zakresie Określenie wymogów w zakresie

informacji przekazywanych przez banki informacji przekazywanych przez banki w celu zwiększenia przejerzystości,w celu zwiększenia przejerzystości,

Określenie dobrej praktyki w zakresie Określenie dobrej praktyki w zakresie zarządzania ryzykiem,zarządzania ryzykiem,

Określenie dobrej praktyki dla Określenie dobrej praktyki dla prowadzenia przez banki kontroli prowadzenia przez banki kontroli wewnętrznejwewnętrznej

Page 13: NIESTABILNOŚĆ  SYSTEMÓW  BANKOWYCH

4 podstawowe standardy właściwego 4 podstawowe standardy właściwego nadzoru wg. Komitetu Bazylejskiegonadzoru wg. Komitetu Bazylejskiego

Wszystkie banki działające w skali międzynarodowej Wszystkie banki działające w skali międzynarodowej powinny być objęte nadzorem bankowym kraju powinny być objęte nadzorem bankowym kraju macierzystego,macierzystego,

Rozpoczynanie działalności w danym kraju powinno Rozpoczynanie działalności w danym kraju powinno być poprzedzone otrzymaniem zgody nadzoru być poprzedzone otrzymaniem zgody nadzoru bankowego kraju przyjmującego oraz bankowego kraju przyjmującego oraz macierzystego,macierzystego,

Nadzór bankowy kraju macierzystego ma prawo Nadzór bankowy kraju macierzystego ma prawo pozyskiwania informacji na temat działalności banku pozyskiwania informacji na temat działalności banku za granicą,za granicą,

Gdy kraj przyjmujący stwierdzi, że powyższe Gdy kraj przyjmujący stwierdzi, że powyższe standardy nie są przestrzegane, może podjąć standardy nie są przestrzegane, może podjąć działania restrykcyjne bądź zakazać prowadzenia działania restrykcyjne bądź zakazać prowadzenia działalności na terenie danego kraju.działalności na terenie danego kraju.

Page 14: NIESTABILNOŚĆ  SYSTEMÓW  BANKOWYCH

Efektywny nadzór bankowy to 25 Efektywny nadzór bankowy to 25 zasad, które dotyczą kwestii:zasad, które dotyczą kwestii:

Warunków wstępnych efektywnego Warunków wstępnych efektywnego nadzoru bankowegonadzoru bankowego

Licencjonowania i strukturyLicencjonowania i struktury Regulacji i wymogów ostrożnościowychRegulacji i wymogów ostrożnościowych Metod ciągłego nadzoru bankowegoMetod ciągłego nadzoru bankowego Wymogów informacyjnychWymogów informacyjnych Formalnych uprawnień nadzorcówFormalnych uprawnień nadzorców Bankowości transgranicznej Bankowości transgranicznej

Page 15: NIESTABILNOŚĆ  SYSTEMÓW  BANKOWYCH

Przejrzysta informacja powinna Przejrzysta informacja powinna dawać możliwość oceny:dawać możliwość oceny:

Wyników finansowych bankuWyników finansowych banku Pozycji finansowej (kapitał, Pozycji finansowej (kapitał,

wypłacalność, płynność)wypłacalność, płynność) Strategii i metod zarządzania ryzykiemStrategii i metod zarządzania ryzykiem Ekspozycji na różne rodzaje ryzyka Ekspozycji na różne rodzaje ryzyka Zasad ewidencji księgowej Zasad ewidencji księgowej Działalności podstawowej, zarządu i Działalności podstawowej, zarządu i

nadzoru właścicielskiegonadzoru właścicielskiego

Page 16: NIESTABILNOŚĆ  SYSTEMÓW  BANKOWYCH

Kryzysy bankowe w Kryzysy bankowe w krajach skandynawskichkrajach skandynawskich

Norwegia/SzwecjaNorwegia/Szwecja

Page 17: NIESTABILNOŚĆ  SYSTEMÓW  BANKOWYCH

NorwegiaNorwegiaCzynniki zewnętrzne:Czynniki zewnętrzne: Spadek realnego PKB (lata1970-1999)Spadek realnego PKB (lata1970-1999) Rosnąca inflacjaRosnąca inflacja Utrata części tradycyjnych rynków zbytu Utrata części tradycyjnych rynków zbytu

(wyjątek: rynek stoczniowy, ropa naftowa)(wyjątek: rynek stoczniowy, ropa naftowa) Załamanie cen ropy naftowej na świecie- Załamanie cen ropy naftowej na świecie-

1985r. (doprowadziło do pogłębienia 1985r. (doprowadziło do pogłębienia deficytu budżetowego)deficytu budżetowego)

Page 18: NIESTABILNOŚĆ  SYSTEMÓW  BANKOWYCH

Czynniki wewnętrzne:Czynniki wewnętrzne: 80’- liberalizacja- deregulacja80’- liberalizacja- deregulacja 83’- wzrost gospodarczy:83’- wzrost gospodarczy:

Zwiększenie eksportuZwiększenie eksportu Wzrost inwestycji/konsumpcjiWzrost inwestycji/konsumpcji Poprawa sytuacji gospodarczej na świeciePoprawa sytuacji gospodarczej na świecie

85’-88’- zwiększony popyt na nieruchomości 85’-88’- zwiększony popyt na nieruchomości (rynek budowlany i mieszkaniowy)(rynek budowlany i mieszkaniowy)

87’- początek tendencji spadkowej w usługach, 87’- początek tendencji spadkowej w usługach, przemyśle, budownictwie:przemyśle, budownictwie:

Ujemna stopa oszczędności (popyt konsumpcyjny)Ujemna stopa oszczędności (popyt konsumpcyjny) Zadłużanie gospodarstw domowychZadłużanie gospodarstw domowych Wzrost stóp procentowych- większe obciążenie Wzrost stóp procentowych- większe obciążenie

odsetkamiodsetkami

Page 19: NIESTABILNOŚĆ  SYSTEMÓW  BANKOWYCH

Kryzys w Norwegii:Kryzys w Norwegii:

1987- pierwsze banki ponoszą straty1987- pierwsze banki ponoszą straty 1990- załamanie całego sektora 1990- załamanie całego sektora

bankowegobankowego 1991-1992- rozwiązywanie sytuacji 1991-1992- rozwiązywanie sytuacji

kryzysowejkryzysowej 1993- koniec kryzysu1993- koniec kryzysu

Page 20: NIESTABILNOŚĆ  SYSTEMÓW  BANKOWYCH

Dotychczasowe regulacjeDotychczasowe regulacje Wysokości stóp procentowych dla depozytów i Wysokości stóp procentowych dla depozytów i

kredytówkredytów Przepływy kapitału z zagranicą (kontrola Przepływy kapitału z zagranicą (kontrola

podaży pieniądza)podaży pieniądza) Rezerwy obowiązkowe i dodatkoweRezerwy obowiązkowe i dodatkowe Pułapy przyrostu akcji kredytowejPułapy przyrostu akcji kredytowej

SKUTEK: popyt na kredyty SKUTEK: popyt na kredyty >> podaż kredytów podaż kredytów

racjonowanie kredytówracjonowanie kredytów

+ słaby nadzór bankowy.+ słaby nadzór bankowy.

Page 21: NIESTABILNOŚĆ  SYSTEMÓW  BANKOWYCH

Polityka bankówPolityka banków

-10

-5

0

5

10

15

20

25

30

35

zmiana akcji kredytowej saldo rezerw do aktywów

Page 22: NIESTABILNOŚĆ  SYSTEMÓW  BANKOWYCH

Każda z branż intensywnie Każda z branż intensywnie finansowanych przez banki po finansowanych przez banki po

okresie boomu przeżyła załamanieokresie boomu przeżyła załamanie Wzmożony popyt na kredytyWzmożony popyt na kredyty Ujemna stopa oszczędnościUjemna stopa oszczędności Pozyskiwanie przez banki innych źródeł Pozyskiwanie przez banki innych źródeł

niż operacje z klientami niż operacje z klientami → pożyczki:→ pożyczki: Na rynkach zagranicznychNa rynkach zagranicznych Od banku centralnego (polityka niskich Od banku centralnego (polityka niskich

stóp % prowadzona przez BC)stóp % prowadzona przez BC)

Page 23: NIESTABILNOŚĆ  SYSTEMÓW  BANKOWYCH

Zyskowność sektora bankowego w Zyskowność sektora bankowego w latach 1986-1993 (% aktywów)latach 1986-1993 (% aktywów)

-5

-4

-3

-2

-1

0

1

2

3

1986 1987 1988 1989 1990 1991 1992 1993

banki komercyjne banki oszczędnościowe

Page 24: NIESTABILNOŚĆ  SYSTEMÓW  BANKOWYCH

Działania interwencyjne i Działania interwencyjne i zarządzanie sytuacją zarządzanie sytuacją

kryzysowąkryzysową

Page 25: NIESTABILNOŚĆ  SYSTEMÓW  BANKOWYCH

Pomoc (bez gwarancji) dla banków Pomoc (bez gwarancji) dla banków komercyjnych i oszczędnościowych w komercyjnych i oszczędnościowych w

latach 88-93 (mln NOK)latach 88-93 (mln NOK)

0

2000

4000

6000

8000

10000

12000

14000

1988 1989 1990 1991 1992 1993

banki komercyjne banki oszczędnościowe

Page 26: NIESTABILNOŚĆ  SYSTEMÓW  BANKOWYCH

Pomoc dla 3 największych banków Pomoc dla 3 największych banków komercyjnych (mln NOK)komercyjnych (mln NOK)

0

1000

2000

3000

4000

5000

6000

7000

8000

9000

1991 1992 1993

Den norske Bank Christiania Bank Fokus Bank

Page 27: NIESTABILNOŚĆ  SYSTEMÓW  BANKOWYCH

Koszty restrukturyzacji sektora Koszty restrukturyzacji sektora bankowego w Norwegii (mln NOK)bankowego w Norwegii (mln NOK)

1808

5979

13079

200 645

3180

1808

6118,91

13842,82

245,87 710,73

3663,83

0

2000

4000

6000

8000

10000

12000

14000

16000

1988 1989 1990 1991 1992 1993

łączne koszty koszty urealnine

Page 28: NIESTABILNOŚĆ  SYSTEMÓW  BANKOWYCH

SZWECJASZWECJA Deregulacja rynku finansowego w okresie Deregulacja rynku finansowego w okresie

dobrej koniunkturydobrej koniunktury Rosnąca inflacja, słaby wzrost Rosnąca inflacja, słaby wzrost

gospodarczygospodarczy Osłabienie popytu na towary Osłabienie popytu na towary

eksportowane (recesja na świecie)eksportowane (recesja na świecie) BezrobocieBezrobocie Przegrzanie budownictwa i rynku Przegrzanie budownictwa i rynku

nieruchomości ->transakcje spekulacyjne nieruchomości ->transakcje spekulacyjne (zadłużanie firm z rynku nieruchomości) (zadłużanie firm z rynku nieruchomości)

Page 29: NIESTABILNOŚĆ  SYSTEMÓW  BANKOWYCH

Kryzys w SzwecjiKryzys w Szwecji

Faza początkowa: 1990-1991Faza początkowa: 1990-1991 Faza kulminacyjna: 1991-1993Faza kulminacyjna: 1991-1993 Faza uzdrowienia: 1994-1995Faza uzdrowienia: 1994-1995

Page 30: NIESTABILNOŚĆ  SYSTEMÓW  BANKOWYCH

Polityka bankówPolityka banków

-30

-20

-10

0

10

20

30

40

zmiana akcji kredytowej saldo rezerw do aktywów

Page 31: NIESTABILNOŚĆ  SYSTEMÓW  BANKOWYCH

Czynniki polityki banków, które Czynniki polityki banków, które doprowadziły do pogorszenia ich doprowadziły do pogorszenia ich

kondycjikondycji Brak informacji dla zarządu o standingu Brak informacji dla zarządu o standingu

banku, w tym jakości portfela kredytowegobanku, w tym jakości portfela kredytowego Niedokładna analiza decyzji o udzieleniu Niedokładna analiza decyzji o udzieleniu

wysokich kwotowo kredytówwysokich kwotowo kredytów Brak przejrzystości struktur organizacyjnych Brak przejrzystości struktur organizacyjnych

bankówbanków Skupienie na ocenie wartości zabezpieczenia Skupienie na ocenie wartości zabezpieczenia

zamiast na ocenie realnej zdolności do zamiast na ocenie realnej zdolności do regulowania płatnościregulowania płatności

Obniżanie wymogów kredytowych na rzecz Obniżanie wymogów kredytowych na rzecz większego udziału w rynkuwiększego udziału w rynku

Brak kontroli wew. oraz zarządzania ryzykiemBrak kontroli wew. oraz zarządzania ryzykiem

Page 32: NIESTABILNOŚĆ  SYSTEMÓW  BANKOWYCH

Pomoc (bez gwarancji) dla sektora Pomoc (bez gwarancji) dla sektora bankowego w latach 91-93 (mln SEK)bankowego w latach 91-93 (mln SEK)

0

5000

10000

15000

20000

25000

30000

35000

40000

1991 1992 1993

Nordbanken Gota Bank b. oszczędnościowe

Page 33: NIESTABILNOŚĆ  SYSTEMÓW  BANKOWYCH

Portfel kredytowy i straty banków Portfel kredytowy i straty banków szwedzkich w latach 90-93 (mld SEK)szwedzkich w latach 90-93 (mld SEK)

050

100150200250300350400450500

portfel kredytowy straty

Page 34: NIESTABILNOŚĆ  SYSTEMÓW  BANKOWYCH

Straty 6 banków szwedzkich z Straty 6 banków szwedzkich z tytułu złych kredytów (mld SEK)tytułu złych kredytów (mld SEK)

75

35

9

30

0

10

20

30

40

50

60

70

80

1990 1991 1992 I półrocze93'straty z tytułu złych kredytów

Page 35: NIESTABILNOŚĆ  SYSTEMÓW  BANKOWYCH

Kryzysy bankowe w Kryzysy bankowe w Ameryce PołudniowejAmeryce Południowej

Meksyk/ArgentynaMeksyk/Argentyna

Page 36: NIESTABILNOŚĆ  SYSTEMÓW  BANKOWYCH

WstępWstępZarówno Meksyk jak i Argentyna doświadczały Zarówno Meksyk jak i Argentyna doświadczały zjawisk kryzysowych kilkakrotnie. Poniżej zjawisk kryzysowych kilkakrotnie. Poniżej zaprezentujemy kryzys meksykański, określany zaprezentujemy kryzys meksykański, określany mianem kryzysu mianem kryzysu tequili, tequili, oraz powiązany z nim oraz powiązany z nim kryzys argentyński. Argentyna nie była jedynym kryzys argentyński. Argentyna nie była jedynym krajem, który odczuł jego skutki. Można więc krajem, który odczuł jego skutki. Można więc mówić o załamaniu regionalnym, którego mówić o załamaniu regionalnym, którego zarzewiem była dewaluacja waluty zarzewiem była dewaluacja waluty meksykańskiej. Oprócz tych dwóch krajów meksykańskiej. Oprócz tych dwóch krajów wystąpiły one również w innych krajach wystąpiły one również w innych krajach Ameryki Łacińskiej :Ameryki Łacińskiej : Boliwii, Brazylii, Boliwii, Brazylii, Ekwadorze, Paragwaju oraz Wenezueli.Ekwadorze, Paragwaju oraz Wenezueli.

Page 37: NIESTABILNOŚĆ  SYSTEMÓW  BANKOWYCH

MeksykMeksykPoczątkiem Początkiem kryzysu bankowego kryzysu bankowego był (jak był (jak

zwykle) zwykle) kryzys finansowy, kryzys finansowy, spowodowany spowodowany min:min:

niewłaściwą prywatyzacją sektora niewłaściwą prywatyzacją sektora bankowegobankowego

złymi regulacjami nadzorczymizłymi regulacjami nadzorczymi niskimi kwalifikacjami kadry zarządzającejniskimi kwalifikacjami kadry zarządzającej boomem kredytowymboomem kredytowym defraudacjami czy osłabieniem gospodarki defraudacjami czy osłabieniem gospodarki

po poprzednim kryzysiepo poprzednim kryzysie

Page 38: NIESTABILNOŚĆ  SYSTEMÓW  BANKOWYCH

Bodźce „zewnętrzne” kryzysu Bodźce „zewnętrzne” kryzysu bankowegobankowego

Pierwszą przyczyną był pogłębiający się Pierwszą przyczyną był pogłębiający się deficyt obrotów bieżącychdeficyt obrotów bieżących (głównie (głównie 1990-93)1990-93)

Rozszerzenie przedziału wahań Rozszerzenie przedziału wahań kursu kursu pesopeso oraz spadek oraz spadek rezerw walutowychrezerw walutowych spowodowało nerwową reakcję spowodowało nerwową reakcję inwestorówinwestorów

To odzwierciedliło się To odzwierciedliło się dewaluacją pesodewaluacją peso, , ucieczką inwestorów, znacznym ucieczką inwestorów, znacznym wzrostem stóp procentowych i inflacjiwzrostem stóp procentowych i inflacji

Page 39: NIESTABILNOŚĆ  SYSTEMÓW  BANKOWYCH

Inflacja(%)

0

20

40

60

80

100

120

140

Inflacja(%)

Wysokość inflacji i PKB w latach 1970-2000 (żródło MFW)Wysokość inflacji i PKB w latach 1970-2000 (żródło MFW)

PKB(%)

-8

-6

-4

-2

0

2

4

6

8

10

12

PKB(%)

Page 40: NIESTABILNOŚĆ  SYSTEMÓW  BANKOWYCH

Kurs peso/dolar w latach 1992-Kurs peso/dolar w latach 1992-1998 (Banco de Mexico)1998 (Banco de Mexico)

Peso/Dolar

0

2

4

6

8

10

12

Lata

1992

-I II

1993

-I II

1994

-I II

1995

-I II

1996

-I II

1997

-I II

1998

-I

Peso/Dolar

Page 41: NIESTABILNOŚĆ  SYSTEMÓW  BANKOWYCH

Bodźce „wewnętrzne”- słabość Bodźce „wewnętrzne”- słabość meksykańskiego systemu meksykańskiego systemu

bankowegobankowegoPrzestarzałe zasady rachunkowości Przestarzałe zasady rachunkowości (dot. min księgowania należności (dot. min księgowania należności

zagrożonych)zagrożonych)Brak zarządzania ryzykiem płynności Brak zarządzania ryzykiem płynności

(nierównowaga w strukturze (nierównowaga w strukturze Aktywa/Pasywa)Aktywa/Pasywa)

Ogólnie- Ogólnie- zła liberalizacja rynku zła liberalizacja rynku finansowego i niedostateczny nadzór finansowego i niedostateczny nadzór

bankowy bankowy były głównymibyły głównymiprzyczynami kryzysu bankowegoprzyczynami kryzysu bankowego!!

Page 42: NIESTABILNOŚĆ  SYSTEMÓW  BANKOWYCH

Udział należności zagrożonych w Udział należności zagrożonych w należnościach ogółemnależnościach ogółem

0

2

4

6

8

10

12

1990 1991 1992 1993 1994 1995 1996 1997 1998

%

%

Page 43: NIESTABILNOŚĆ  SYSTEMÓW  BANKOWYCH

Rentowność aktywów w meksykańskim Rentowność aktywów w meksykańskim sektorze bankowym (1991-99)sektorze bankowym (1991-99)

%

-7

-6

-5

-4

-3

-2

-1

0

1

2

%

Page 44: NIESTABILNOŚĆ  SYSTEMÓW  BANKOWYCH

Działania interwencyjneDziałania interwencyjneDoraźne:Doraźne:

Przejęcie kontroli nad bankami z poważnymi Przejęcie kontroli nad bankami z poważnymi problemami finansowymi przez Nadzórproblemami finansowymi przez Nadzór

Program wspierania płynności banków w walutach Program wspierania płynności banków w walutach obcychobcych

Program czasowego dokapitalizowania bankówProgram czasowego dokapitalizowania banków

Inne:Inne: Wprowadzenie zasad zarządzania ryzykiemWprowadzenie zasad zarządzania ryzykiem Rachunkowość zgodna z międzynarodowymi Rachunkowość zgodna z międzynarodowymi

standardamistandardami Audyt zewnętrzny, agencje ratingoweAudyt zewnętrzny, agencje ratingowe Minimalne standardy przy udzielaniu kredytówMinimalne standardy przy udzielaniu kredytów

Page 45: NIESTABILNOŚĆ  SYSTEMÓW  BANKOWYCH

ZakończenieZakończenie

Kryzys trwający od Kryzys trwający od XII.1994 XII.1994 przezwyciężono dopiero w roku przezwyciężono dopiero w roku 20012001, , koszty choć ogromne, są bardzo koszty choć ogromne, są bardzo trudne do oszacowania( finansowe, trudne do oszacowania( finansowe, społeczne), o społeczne), o 11%11% wzrosła liczba wzrosła liczba ludzi żyjących na skraju ubóstwa, ludzi żyjących na skraju ubóstwa, płace realne spadły średnio o płace realne spadły średnio o 50%,50%, a a obciążenia podatkowe wzrosły…obciążenia podatkowe wzrosły…

Page 46: NIESTABILNOŚĆ  SYSTEMÓW  BANKOWYCH

ArgentynaArgentyna

Page 47: NIESTABILNOŚĆ  SYSTEMÓW  BANKOWYCH

Kryzys bankowy 1994-1995Kryzys bankowy 1994-1995 Kryzys bankowy w Argentynie miał swe Kryzys bankowy w Argentynie miał swe

źródło we wstrząsie zewnętrznym jakim źródło we wstrząsie zewnętrznym jakim był kryzys meksykański, który był kryzys meksykański, który spowodował spowodował odpływ depozytów z odpływ depozytów z banków,banków, transfer z peso do dolaratransfer z peso do dolara

Czynnikami wewnętrznymi były Czynnikami wewnętrznymi były natomiast: natomiast: stały deficyt rachunku stały deficyt rachunku bieżącego, niski poziom oszczędności bieżącego, niski poziom oszczędności krajowych, pogarszająca się sytuacja krajowych, pogarszająca się sytuacja fiskalna kraju oraz zła sytuacja fiskalna kraju oraz zła sytuacja finansowa banków lokalnych. finansowa banków lokalnych.

Page 48: NIESTABILNOŚĆ  SYSTEMÓW  BANKOWYCH

1991 1992 1993 1994 1995 1996 199740

60

80

100

120

140

160

180

Kurs wymiany peso/dolar

Lata

Peso

/Dol

ar

Page 49: NIESTABILNOŚĆ  SYSTEMÓW  BANKOWYCH

1991 1992 1993 1994 1995 1996 1997 19980

10

20

30

40

50

Zmiana wielkości depozytów.

Depozyty ogółem Depozyty walutowe Depozyty w peso

Lata

Depo

zyty

[mld

Pes

o]

Page 50: NIESTABILNOŚĆ  SYSTEMÓW  BANKOWYCH

Zmiany wielkości depozytów i Zmiany wielkości depozytów i kredytów dla sektora prywatnegokredytów dla sektora prywatnego

Wyszczególnienie

Depozyty ogółem (%) -11 -7,1 -9,9 -2,5 9,1Depozyty w peso (%) -14,2 -14 -9,5 0,7 9,5Depozyty w USD (%) -7,9 -0,5 -10,2 -5,2 8,7Kredyty ogółem (%) -2,1 0,6 -2,9 0 0,1

20.12.1994 r.-lipiec 1995 r.

Faza I: 20.12.1994 r – luty 1995 r.

Faza II:marzec 1995 r.

Faza III kwiecień –

14.05.1995 r.

Faza IV: 15.05 –

VII.1995 r.

Page 51: NIESTABILNOŚĆ  SYSTEMÓW  BANKOWYCH

1991 1992 1993 1994 1995 1996 1997 19980

10

20

30

40

50

60

Wielkość kredytów

Kredyty ogółem Kredyty walutowe Kredyty w peso

Lata

Kred

yty

(mld

peso

)

Page 52: NIESTABILNOŚĆ  SYSTEMÓW  BANKOWYCH

Zmiany wielkości depozytów w Zmiany wielkości depozytów w bankach w okresie grudzień bankach w okresie grudzień

1994-grudzień 19951994-grudzień 1995

Zmiany (%)Banki państwowe Banki prywatne

Sektor ogółemKrajowe Lokalne Krajowe Zagraniczne

Depozyty -4,2 -2,2 2,5 11 -52,9 -4,5

Inne ( w tym banki hurtowe i

spółdzielcze)

Page 53: NIESTABILNOŚĆ  SYSTEMÓW  BANKOWYCH

Działania interwencyjneDziałania interwencyjne Rezygnacja BC z różnicy między ceną kupna Rezygnacja BC z różnicy między ceną kupna

i sprzedaży USDi sprzedaży USD Zmiana rachunków bieżących banków w Zmiana rachunków bieżących banków w

CBA na jeden denominowany w dolarachCBA na jeden denominowany w dolarach Program tworzenia nowych źródeł płynności Program tworzenia nowych źródeł płynności

sektora bankowegosektora bankowego Zwiększono możliwości BC w zakresie Zwiększono możliwości BC w zakresie

utrzymywania płynności sektora bankowegoutrzymywania płynności sektora bankowego Wprowadzono system gwarantowania Wprowadzono system gwarantowania

depozytówdepozytów Nałożenie na banki obowiązku poddania się Nałożenie na banki obowiązku poddania się

badaniu jednego lub dwóch audytorów badaniu jednego lub dwóch audytorów

Page 54: NIESTABILNOŚĆ  SYSTEMÓW  BANKOWYCH

ZakończenieZakończenie W rezultacie kryzysu przestało W rezultacie kryzysu przestało

funkcjonować ogółem funkcjonować ogółem 41 banków41 banków. . Największa redukcja miała miejsce w Największa redukcja miała miejsce w sektorze banków spółdzielczych, gdzie sektorze banków spółdzielczych, gdzie działalność zakończyły działalność zakończyły 32 banki32 banki..

Kryzys zwiększył koncentrację w Kryzys zwiększył koncentrację w systemie bankowym. 5 największych systemie bankowym. 5 największych banków (Banco de la Nacion, Provincia banków (Banco de la Nacion, Provincia de Buenos Aires, Galicia, Rio de la Plata i de Buenos Aires, Galicia, Rio de la Plata i Citybank) posiadało w 1994 r. Citybank) posiadało w 1994 r. 36,3%36,3% ogółu depozytów a w grudniu 1995 r. ogółu depozytów a w grudniu 1995 r. 46,1%46,1%..