TRANG TIN TRONG NƯỚC Diễn biến thị trường

Tin Kinh tế - Chính sách

Bản tin Kinh tế - Tài chính Ngày 06/03/2018

Theo Sở Giao dịch chứng khoán Hà Nội (HNX), tổng giá trị vốn hóa thị

trường trái phiếu Chính phủ (TPCP) tính đến ngày 28/2 đạt 1.009.038 tỷ

đồng, tương đương 20% GDP năm 2017, gấp 6,3 lần so với cuối năm 2009.

Giá trị giao dịch bình quân phiên 2 tháng đầu năm 2018 đã đạt 10.500 tỷ đồng,

tăng gấp 351 lần trong vòng 13 năm, kể từ khi HNX ra đời. Cũng theo HNX,

nhằm mục đích cơ cấu lại thị trường TPCP, tránh tình trạng phát hành trái phiếu

ngắn hạn mà cho vay dài hạn có nhiều rủi ro, nên kỳ hạn phát hành trái phiếu

ngày càng dài ra. Cụ thể, tỷ trọng giao dịch trái phiếu kỳ hạn dài (từ 15 năm trở

lên) trong năm 2016 và 2017 khá cao, chiếm tới 20% và 45% tổng khối lượng

trúng thầu toàn thị trường. Hai tháng đầu năm 2018, kỳ hạn huy động chiếm tỷ

trọng cao nhất trong tháng là kỳ hạn 10 năm (chiếm 32,1%) và 15 năm (21,4%).

Lãi suất huy động vốn qua đấu thấu giảm dần theo thời gian và thường thấp hơn

0,8% đến 2,5%/năm so với lãi suất huy động của ngân hàng. Lãi suất trúng thầu

bình quân tháng 2-2018 giảm trên tất cả các kỳ hạn so với cuối năm 2017.

Thông tin mới nhất từ Bộ Công Thương cho biết, theo kế hoạch đã được

thống nhất, ngày 8/3 tại thành phố. Santiago của Chile, 11 nước thành viên

gồm: Australia, Brunei, Canada, Chile, Nhật Bản, Malaysia, Mexico, New

Zealand, Peru, Singapore và Việt Nam sẽ ký kết Hiệp định Đối tác toàn

diện và tiến bộ xuyên Thái Bình Dương (CPTPP). Bộ Công Thương đang

phối hợp với các bộ, ngành liên quan hoàn tất quy trình pháp lý trong nước để

chuẩn bị cho lễ ký kết Hiệp định. Sau khi được ký kết, Hiệp định CPTPP sẽ

được trình Quốc hội xem xét, thông qua và đưa vào thực hiện. Hiệp định được

kỳ vọng sẽ mở ra một sân chơi mới với quy mô thị trường chiếm khoảng 13,5%

GDP toàn cầu và bao trùm thị trường gần 500 triệu dân, góp phần quan trọng

vào tiến trình tự do hóa thương mại trong khu vực cũng như trên thế giới.

Thị trường tiền tệ ngày 05/3: lãi suất trên thị trường liên ngân hàng đối với

VND giảm nhẹ 0,1; 0,2 điểm phần trăm ở các kỳ hạn 1 tuần, 2 tuần so với phiên

trước, nguồn cung dồi dào, nhu cầu nguồn thấp, lãi suất USD không biến động.

Cùng ngày, NHNN đã phát hành 8.000 tỷ đồng tín phiếu, kỳ hạn 28 ngày, lãi

suất 0,90%/năm, tương ứng với lượng hút ròng 8.000 tỷ đồng.

Tỷ giá USD/VND chính thức ngày 05/3 được công bố ở mức 22.458, giảm 10

VND so với phiên trước, tương ứng mức trần trong giao dịch liên ngân hàng là

23.132. Trong ngày, tỷ giá USD/VND liên ngân hàng giao dịch ở mức 22.763 -

22.771, tăng 5 VND (0,02%) so với phiên giao dịch trước, tỷ giá USD tự do

nằm trong khoảng 22.790 - 22.810. Tương ứng với tỷ giá này, giá vàng thế giới

quy đổi lúc 16h ở mức 00,00 triệu đồng/lượng (1325,66 USD/ounce), giá vàng

SJC tại Hà Nội cùng thời điểm mua vào - bán ra ở mức 36,75 - 36,82 triệu

đồng/lượng, cao hơn giá thế giới khoảng 36,82 triệu đồng/lượng.

Chỉ số chứng khoán 2 sàn đồng loạt giảm điểm sau khi kết thúc phiên giao dịch

ngày 05/3. Tại sàn HCM, VN-Index giảm 27,73 điểm xuống 1093,48 điểm,

tương ứng giảm 2,47% so với phiên trước đó, do hàng loạt các lệnh bán liên tiếp

trong thị trường chủ yếu đến từ các giao dịch trong nước, một loạt các blue

chips giảm giá mạnh, VN30-Index giảm 26,12 điểm xuống mức 1080,8 điểm (-

2,36%). Khối lượng giao dịch tăng lên mức 277,68 triệu đơn vị (9.749,49 tỷ

đồng), trong đó có 116,6 triệu đơn vị thuộc nhóm VN30 (6408,49 tỷ đồng).

Cung - cầu toàn sàn đạt 420,66/379,73 triệu đơn vị, riêng nhóm VN30 đạt

148,04/120,55 triệu đơn vị. Trên sàn Hà Nội, HNX-Index giảm 2,74 điểm (-

2,14%) xuống mức 125,51 điểm. Thanh khoản trên sàn tăng lên mức 70,03 triệu

đơn vị (1.287,44 tỷ đồng. Cung - cầu trên sàn tương ứng đạt 106,92/87,68 triệu

đơn vị. Phiên này khối ngoại bán ròng 8,21 triệu đơn vị ứng với giá trị 195,58 tỷ

đồng trên HoSE. Tại sàn Hà Nội, họ mua ròng 0,97 nghìn đơn vị ứng với giá trị

29,45 tỷ đồng.

Bản tin Kinh tế - Tài chính

Bảng các chỉ số kinh tế vĩ mô

Kỳ trước Kỳ này %YoY

Chỉ số 01/2018 02/2018

CPI (%mm) 0,51% 0,73% 3,15%

IIP (%mm) -3,41% -17,08% 8,00%

Xuất khẩu (tr.USD) 19.654 20.220 40,98%

Nhập khẩu (tr.USD) 19.888 20.040 51,95%

1T/2018 02T/2018 %YoY tích

lũy

Bán lẻ (tỷ đồng) 361.073 703.993 10,10%

FDI đăng ký và bổ

sung (tr.USD) 1.255 3.345 -1,8%

FDI thực hiện (tr.USD) 1.050 1.700 9,68%

Tỷ giá, Vàng, Chứng khoán

05/03 T.đổi %/ngày

USD/VND (NHNN) 21.784/22.458/23.132 -10 -0,04%

USD/VND (TT liên NH) 22.763 - 22.771 +05 +0,02%

Vàng SJC (tr.đ/lượng) 36,82 +0,12 +0,33%

VN-Index 1093,4 -27,73 -2,47%

HNX-Index 125,51 -2,74 -2,14%

VN30-Index 1080,8 -26,12 -2,36%

HNX30-Index

13%

4%

6%

8%

10%

12%

14%

16%

18%

20%

02/15 05/15 08/15 11/15 02/16 05/16 08/16 11/16 02/17 05/17 08/17 11/17 02/18

Tổng mức bán lẻso với cùng kỳ

1.070

1.080

1.090

1.100

1.110

1.120

1.130

1.140

0

5.000

10.000

15.000

20.000

25.000

VN-IndexKLGD (nghìn)

27/02 28/02 01/03 02/03 05/03

Thị trường chứng khoán Mỹ đảo chiều tăng điểm trong phiên giao dịch ngày

thứ Hai khi mối lo về một cuộc chiến tranh thương mại toàn cầu giảm xuống.

Giới đầu tư tin rằng Tổng thống Mỹ Donald Trump sẽ lui một bước trong lời đe

dọa của ông về mạnh tay đánh thuế thép và nhôm nhập khẩu. Kết thúc phiên

05/03, chỉ số Dow Jones tăng 336,7 điểm (+1,37%), lên 24.874,76 điểm. Chỉ số

S&P 500 tăng 29,69 điểm (+1,10%), lên 2.720,94 điểm. Chỉ số Nasdaq tăng

72,84 điểm (+1,00%), lên 7.330,71 điểm. Thị trường chứng khoán châu Âu

cũng hồi phục trở lại trong những phút cuối phiên khi bắt được tín hiệu tích cực

từ phố Wall. Chứng khoán châu Âu đã liên tiếp giảm trong những phiên trước

đó và giảm xuống mức thấp nhất 6 tháng cuối tuần qua. Kết thúc phiên

05/03, chỉ số FTSE 100 tại Anh tăng 46,08 điểm (+0,65%), lên 7.115,98 điểm.

Chỉ số DAX tại Đức tăng 177,16 điểm (+1,49%), lên 12.090,87 điểm. Chỉ số

CAC 40 tại Pháp tăng 30,65 điểm (+0,60%), lên 5.167,23 điểm. Trên thị trường

chứng khoán châu Á, lo ngại về cuộc chiến thương mại toàn cầu sau tuyên bố

trước đó của Tổng thống Mỹ, các chỉ số đồng loạt giảm điểm trong phiên giao

dịch đầu tuần mới, trong đó chứng khoán Hồng Kông có phiên giảm mạnh nhất

3 tuần. Kết thúc phiên 05/03, chỉ số Nikkei 225 tại Nhật Bản giảm 139,55 điểm

(-0,66%), xuống 21.042,09 điểm. Chỉ số Hang Seng tại Hồng Kông giảm

697,06 điểm (-2,28%), xuống 29.886,39 điểm. Chỉ số Shanghai Composite tại

Thượng Hải tăng 2,4 điểm (+0,07%), lên 3.256,93 điểm.

Giá vàng quay đầu giảm nhẹ trong phiên giao dịch đầu tuần khi đồng USD hồi

phục. Kết thúc phiên 05/03, giá vàng giao ngay giảm 2,22 USD (-0,17%),

xuống 1.319,95 USD/ounce.

Giá dầu thô tiếp tục đà tăng mạnh trong phiên giao dịch đầu tuần mới khi dự

báo nhu cầu dầu tăng mạnh, trong khi OPEC không tăng sản lượng. Kết thúc

phiên 05/03, giá dầu thô Mỹ tăng 1,32 USD/thùng (+2,16%), lên 62,57 USD/

thùng.

TRANG TIN QUỐC TẾ

Diễn biến thị trường

Tỷ giá, Vàng, Dầu

05/03 %/ngày Hỗ trợ Kháng cự

EUR/USD 1,234 0,15% 1,222-1,218 1,248-1,242

GBP/USD 1,385 0,33% 1,372-1,367 1,401-1,394

USD/JPY 106,19 0,44% 105-104,7 107,4-106,8

Vàng 1319,95 -0,17% 1311-1305 1337-1332

Dầu(NY) 62,57 2,16% 60,46-59,83 64,9-63,84

Chỉ số chứng khoán toàn cầu

Chỉ số Nước 05/03 % Ngày % /

01/01/17

DOWJONES Mỹ 24.874,76 1,37% 25,87%

NASDAQ Mỹ 7.330,71 1,00% 36,18%

S&P 500 Mỹ 2.720,94 1,10% 21,53%

FTSE 100 Anh 7.115,98 0,65% -0,38%

DAX Đức 12.090,87 1,49% 5,31%

NIKKEI 225 Nhật 21.042,09 -0,66% 10,09%

SHANGHAI TQ 3.256,93 0,07% 4,94%

PG Bank Research

Viện quản lý nguồn cung Mỹ (ISM) cho biết lĩnh vực dịch vụ tăng trưởng chậm

lại trong tháng 2 khi chỉ số nhà quản trị mua hàng (PMI) giảm còn 59,5 điểm

trong tháng 2 từ mức 59,9 điểm của tháng 1, nhưng vẫn cao hơn mức dự báo 59

điểm của các chuyên gia. PMI dịch vụ giảm một phần do tăng trưởng việc làm

trong ngành dịch vụ giảm, chỉ số lao động giảm còn 55 điểm trong tháng 2 từ

mức 61,6 điểm hồi tháng 1.

Cơ quan thống kê Châu Âu (Eurostat) cho biết doanh số bán lẻ Khu vực đồng

tiền chung Châu Âu (Eurozone) giảm nhẹ 0,1% so với tháng trước trong tháng

1 đúng như kỳ vọng sau khi giảm 1% vào tháng 12. Doanh số bán thực phẩm,

đồ uống và thuốc lá giảm 0,2% trong khi doanh số phi thực phẩm giảm 0,3%.

So với cùng kỳ năm trước, doanh số bán lẻ tháng 1 tăng 2,3%, cao hơn mức

tăng 2,1% trong tháng 12, cao hơn mức tăng dự báo 2% của các chuyên gia.

Cơ quan nghiên cứu Sentix cho biết niềm tin nhà đầu tư Châu Âu đã giảm

mạnh trong tháng 3 xuống mức 24 điểm từ mức 31,9 điểm của tháng 2, thấp

hơn nhiều dự báo giảm còn 30,9 điểm của các chuyên gia kinh tế, chủ yếu do sự

sụt giảm tại Đức. Chỉ số thành phần phản ánh điều kiện hiện tại giảm còn 45,8

điểm trong tháng 3 từ mức 49,5 điểm tháng trước đó, chỉ số kỳ vọng giảm còn

4,3 điểm từ mức 15,5 điểm hồi tháng 2.

Tại Đại hội nhân dân toàn quốc diễn ra ngày hôm qua tại Bắc Kinh, Thủ tướng

Lý Khắc Cường cho biết Trung Quốc sẽ giữ mục tiêu tăng trưởng năm 2018

vẫn ở mức 6,5% bất chấp tăng trưởng kinh tế năm 2017 vượt mục tiêu và đạt

6,9%. Các chuyên gia cũng kỳ vọng tăng trưởng kinh tế năm nay sẽ chậm lại

khi Chính phủ Trung Quốc có xu hướng ổn định hệ thống tài chính, kiềm chế

nợ công và giảm thiểu ô nhiễm môi trường. Bên cạnh đó, năm 2018, Trung

Quốc đã đặt giới hạn thâm hụt ngân sách ở mức 2,6% GDP, thấp hơn mức 3%

của năm 2017, nâng ngưỡng thu nhập cá nhân phải chịu thuế, đồng thời kiểm

soát lạm phát ở mức xung quanh 3%, tương đương mức lạm phát năm trước.

Bảng lãi suất một số Ngân hàng Trung Ương

NHTƯ Đồng

tiền Kỳ trước Kỳ này

Cuộc

họp tới

Mỹ USD 1,25%-1,5%

1,25%-

1,5% 22/03/18

Châu Âu

EUR 0,00% 0,00% 08/03/18

Anh

GBP 0,50% 0,50% 22/03/18

Nhật

JPY -0,10% -0,10% 09/03/18

Úc

AUD 1,50% 1,50% 06/03/18

Tin Kinh tế

Giờ Chỉ số kinh tế công bố hôm

trước

Kỳ này/

(Dự báo)

Kỳ

trước

18:00 Doanh số bán lẻ Châu Âu m/m -0,1%/(0,3%)

-1%

23:00 PMI sản xuất Mỹ 59,5/(58,9)

59,9

Giờ Chỉ số kinh tế công bố hôm

nay Dự báo

Kỳ

trước

23:00 Số đơn đặt hàng nhà máy Mỹ -0,4% 1,7%

PG Bank Research

Mọi chi tiết và câu hỏi liên quan đến bản tin này xin vui lòng liên hệ:

Phòng Nghiên cứu và Phân tích

Khối Dịch vụ Ngân hàng Đầu tư

Ngân hàng TMCP Xăng dầu Petrolimex

Tầng 24, Tòa nhà Mipec, 229 phố Tây Sơn, Quận Đống Đa, Hà Nội.

Tel : +(84 4) 6 281 1298 Fax: +(84 4) 6 281 1299

Email: research.pgbank@petrolimex.com.vn Website: www.pgbank.com.vn

Blog: pgbankresearch.wordpress.com

Thông tin liên hệ

Khuyến cáo sử dụng

Những thông tin được cung cấp trên đây do Phòng Nghiên cứu và Phân tích - Khối Đầu tư - PG Bank

thu thập từ các nguồn được coi là đáng tin cậy. Việc cung cấp các thông tin này chỉ phục vụ mục đích

tham khảo. PG Bank không chịu bất kỳ trách nhiệm nào về những hậu quả có thể gây ra do việc sử

dụng thông tin của bài viết. Các thông tin trên có thể thay đổi theo diễn biến của thị trường và PG

Bank không có trách nhiệm phải thông báo về những thay đổi này.

Bùi Quỳnh Vân

Chuyên viên Phân tích

Email: vanbq.pgbank@petrolimex.com.vn

Tel: +(84 4) 6 281 1298 Ext: 243

Nguyễn Thị Diệu Linh

Chuyên viên Phân tích

Email: linhntd.pgbank@petrolimex.com.vn

Tel: +(84 4) 6 281 1298 Ext: 644

Đỗ Kim Thoa

Chuyên viên Phân tích

Email: thoadk.pgbank@petrolimex.com.vn

Tel: +(84 4) 6 281 1298 Ext: 390