memoria abaco 2013

5/27/2018 Memoria Abaco 2013

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Cooperativa Abaco

Memoria Anual2013

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bienvenidos


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Contenido

NUESTRA EMPRESA

Visin, Misin, Valores, Concepto y ObjetivosDirectivaGerencia y Personal Administrativo

Principales Cuentas e Indicadores Financieros

MEMORIA ANUAL

ConvocatoriaMemoria del Consejo de AdministracinMemoria del Consejo de VigilanciaMemoria del Comit de EducacinMemoria del Comit de CrditosMemoria del Comit de RiesgosInforme del Comit Electoral

ESTADOS FINANCIEROS

Dictamen de los Auditores IndependientesBalance GeneralEstado de ResultadosEstado de Cambios en el Patrimonio NetoEstado de Flujos de EfectivoNotas a los Estados Financieros

RESULTADOS ECONMICOS

Propuesta de Distribucin del Remanente 2013

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NUESTRA EMPRESAVISIN, MISIN, VALORES, CONCEPTO

Y OBJETIVOS / DIRECTIVAGERENCIA Y PERSONAL ADMINISTRATIVO

PRINCIPALES CUENTAS E INDICADORES FINANCIEROS

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Consolidar el liderazgo a nivel nacional mediante la innovacin del conceptode ayuda mutua, basado en una alta calidad en los servicios y responsabilidadsocial para con nuestros asociados y la comunidad.

Brindar a nuestros socios experiencias financieras adaptadas a sus necesidadesque apoyen su desarrollo y bienestar, dentro del marco de una institucin queinnova el modelo cooperativo y se compromete con la sociedad.

Socios selectos por su solvencia moral.Personal calificado, competente y comprometido.Trabajo organizado y planificado, enfatizando la importancia de la comunicacin

e integracin.Sinergia entre directivos y gerencias.Servicio eficiente y cordial.Comunicacin constante con el socio.

ABACO viene aplicando desde hace 6 aos el concepto de valor UN MUNDODE SOLUCIONES en referencia al apoyo que los socios reciben a travs denuestros productos y servicios.Teniendo en consideracin las nuevas necesidades de nuestros socios, se propo-ne un Nuevo Concepto de Valor: La cooperacin enriquece su vida.

El concepto enriquecer se manifiesta como resultado de los beneficios intangi-bles que el trabajo en equipo, la ayuda mutua, el apoyo y la cooperacin en smisma le confieren a la vida de las personas, las empresas e inclusive a nuestracomunidad. Este nuevo concepto de valor hace referencia tambin a la integra-cin y a la aceptacin de otros puntos de vista, que al converger e interactuar,permiten a las personas mejorar sus propias vidas.

Objetivo general:Lograr el crecimiento y desarrollo sostenido de ABACO brindando coda vez ms

soluciones a los requerimientos de los socios.

Objetivos especficos:Priorizar el aumento de los indicadores de solvencia y eficiencia de Abaco, atravs del incremento de operaciones y servicios no financieros.Mejorar la Calidad de Servicio, logrando una mayor eficiencia en la atencin,y por ende, mayor satisfaccin de los socios.Mantener a ABACO como lder dentro del sector cooperativo.

Visin

Misin

Valores

NuevoConcepto

de Valor

Objetivos

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Gerencia y Personal AdministrativoGerencia GeneralAna Roco Miyashiro KiyanGerencia de Divisin NegociosIsabel del Pilar Matzumura Miyauchi (r)Kathia Kanashiro Yshiki

Gerencia de Divisin RegionalGermn Matzumura SimabukuroGerencia de Divisin ComercialAndrs Miyashiro TokashikiGerencia de Imagen InstitucionalVernica Miyahira SimabukuroGerencia de RecuperacionesAurora Isabel Martnez ZuluagaGerencia AdministrativaJos Ricardo Claros PachasGerencia de Control de RiesgosFernando Crdova LpezAsistente de GerenciaAna Kajie PinchiDivisin de Negocios PersonasLaura Miyashiro TokashikiGladys Kohashikawa MoromisatoClaudia Iberico IbericoCarmen Uema ShimabukuNathali Romainville Tristn (i)Moraima Juregui NarioSayuri Goto SnchezTatiana Terukina CerdeaKatherine Berrios NakataharaAyumi Uene Tengan (i)

Yeni Oshiro OyakawaMnica Nakamura TairaJulio Ireijo MitsutaJoanna Kubokawa SuguiyamaDivisin de Negocios EmpresasErika Miyahira YonamineGuillermo Riva BaznEmiko Fernndez MatayoshiJesica Tamashiro AliagaCarla Elias LinaresYolanda Fuertes SalazarCinthya Ipanaque GuerreroRafael Serrano GuillnJuan Hercilla CrdenasEspinosa Gonzales Roger (i)Magaly Yamada Reyes

Hctor Gonzales Ramos (r)Juan Mosqueira Loayza (i)Diana Yoshimura Akatsuka (i)Juan Cortz Tejerina (i)Daniel Ramos Guti (i)

Divisin ComercialKaren Lau Endo (i)Luis Salazar CossioRicardo Cruzatt Vela (i)Akira Assayag Masuda (i)Divisin RegionalLourdes Denegri MayauteNicols Tanaka GanikoJorge Iglesias SantolallaAndy Yzena OuchidaDivisin de RecuperacionesJoanna Parra DonatoSandra Effio ChvezImagen InstitucionalCarlos Pereira CastroAdministracinPaola Fossa KawakamiClaudia Yonashiro YzaGaby Nakashima YzumiTeodoro Villalva GavilnContabilidadEdith Tokeshi NakayamaCecilia Paniagua TamamotoPlaneamiento y presupuestoGustavo Asato Moromisato

Tecnologa de la informacinRoberto Montero FloresOscar Pimentel AnguloAlfredo Luyo PrezOperacionesPatricia Takahashi HanedaRaphael Akamine NakamatsuRocio Kobashikawa KatekaruIsabel Kina ShinzatoDivisin Control de RiesgosLuis Cuya ChumpitazLizzet Tupac Yupanqui BensimnAuditora InternaGladys Gonzales RodrguezLissete Cuyuche Yupari

DIRECTIVA (Abril 2013 Marzo 2014)Nombrados en Asamblea General de Delegados el 23 de marzo de 2012

Consejo de Administracin

Presidente Sr. Enrique Miyasato MiyasatoVice Presidente Sr. Javier Otiura CnepaSecret ario Sr. Kiyotake Tamashiro YamashiroVocal Sr. Carlos Miyasato ArakakiVocal Sr. Jose Hung Wong

Suplente Sr. Cesar Jaime Rodriguez DueasSuplente Sr. Carlos Enrique Haji Arroyo

Comit de Riesgos

Presidente : Sr. Jos Trinidad LavadoVicepresidente: Sr. Jos Hung WongSecretario: Sr. Fernando Crdova LpezTitular: Sra. Roco Miyashiro Kiyan (hasta el 31.01.2014)Titular: Sr. Jos Claros Pachas

Titular: Srta. Kathia Kanashiro YshikiTitular: Sr. Andrs Miyashiro TokashikiSuplente: Sr. Germn Matzumura SimabukuroSuplente: Sra. Aurora Martnez Zuluaga

Consejo de Vigilancia

Presidente:Sr. Susumo Miyashiro MiyagusukoVice Presidente:Sr. Jos Trinidad LavadoSecretario:Sr. Alejandro Corzo CauracuriSuplente:Sr. Roberto Sakaguchi Nishizawa

Comit Electoral

Presidente:Sr. Juan Carlos Gibu SonanVice Presidente:Sr. Luis Miguel Maeshiro ShikinaSecretario:Sr. Marcos Hiroki Fukuda TakumaSuplenteSr. Tatsuya Shimizu

Comit de Educacin

Presidente:Sr. Javier Otiura CnepaVice Presidente:Sr. Hector Augusto Kato HanedaSecretario:Sr. Enrique Miyasato OnagaSuplente:Sr. Luis Alfonso Huemura Yoshimoto

Comit de Crdito

Presidente:Sr. Luis Enrique Tamashiro TakanoVicepresidente:Sr. Misael Shimizu MitsumasuSecretario:Sr. Felipe Antonio Kikuchi KatoSuplente:Sr. Rubn Awa MatsukawaSuplente:Sr. Carlos Enrique Haji ArroyoInvitado Representante del CAD:Sr. Jos Hung Wong

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MEMORIA ANUALCONVOCATORIA / MEMORIAS DE LOS CONSEJOS

DE ADMINISTRACIN Y VIGILANCIA / MEMORIAS DELOS COMITS DE EDUCACIN, CRDITO, RIESGOS

E INFORME DEL COMIT ELECTORAL

Pricipales cuentas e indicadores financieros

En miles de Nuevos Soles Variacin Real 2013 2012

To ta l de Act ivos 2 0.75 % 8 81 ,9 34 7 30 ,3 85

Cartera de Crdi tos Neta 18.23% 765,637 647,604

Cartera de Crditos Bruta 18.66% 798,903 673,252

Crdi tos en moneda naciona l 17.59% 308,453 262,304

Crdi tos en moneda ext ranjera 19.35% 490,450 410,948

Obl igaciones con los Asociados 18.60% 766,602 646,381

Obl ig ac iones p or C uentas d e Aho rros -5.54 % 4 5,86 2 4 8,55 0

Obl igaciones por Cuentas a Plazo 20.95% 717,199 592,976

Pa tri mo nio Ne to 15.80% 70,671 61,030

Personal 26.21% 7,980 6,323

En mil es de Nuevos Sol es 2 01 3 2 01 2

Tasa de Mora

C ar te ra venci da y j ud ic ia l 3 .3 % 3 .9 %

C ar te ra Ref inanci ad a 0 .1 % 0 .1 %

Proteccin de Cartera

Provisin para Cartera / Cartera vencida y judicial 139.9% 106.0%

Apalancamiento

Activos ponderados por riesgo / Patrimonio Efectivo - nmero de veces 10.6 10.1

Margen Financiero / Ingreso Financiero 37.1% 33.5%

Margen Financiero Neto/ Gastos Administrativos 156.3% 116.1%

Resul tado Neto / Patrimonio 5.3% 5.1%

Resul tado Neto / Total de Act ivos 0 .4% 0.4%

Posi ci n en e l Sec to r Coopera ti vo 1 1

En total activos 1 1

En total cartera 1 1

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Memoria del Consejo de AdministracinA los seores delegados,

En nombre del Consejo de Administracin que me honro en presidir, me dirijoa ustedes en cumplimiento de las regulaciones vigentes, con el fin de someter aconsideracin de la Asamblea General de Delegados la Memoria del Consejode Administracin y la informacin correspondiente al ejercicio 2013.

A lo largo del 2013, en el Consejo de Administracin me acompaaron como:

Vicepresidente: Sr. Javier Otiura CnepaSecretar io: Sr. Kiyotake Tamashiro YamashiroVocal: Sr. Carlos Miyasato ArakakiVocal: Sr. Jose Hung Wong

A quienes dedico mis primeras palabras de agradecimiento.

Igualmente debo agradecer a los seores miembros del Consejo de Vigilancia, alos seores miembros de los Comits de Educacin, Crdito, Electoral y Riesgos,quienes en cumplimiento de sus responsabilidades han contribuido para alcanzar lasmetas que nos propusimos al inicio de nuestra gestin; debo mencionar que valoroan ms su trabajo, por cuanto cada uno ha respetado sus instancias y funciones.

Panorama 2013

Este ao estuvo marcado por un entorno macroeconmico estable, a pesar delos anuncios del retiro de estmulos monetarios por parte de la Reserva Federalde los EEUU y de una desaceleracin econmica de los pases desarrollados.

Latinoamrica y en especial el Per sufrieron las consecuencias de dichas polticasexternas, pero nuestro pas sum 15 aos de crecimiento continuo; en el ao2013, el crecimiento del PBI fue de 5,02%, inferior a la de los ltimos aos.

Se registr un menor crecimiento en la inversin privada y un ligero incremento enla inversin pblica, pero no fueron suficientes para mantener los resultados de la

demanda interna de los ltimos aos. Los sectores ms dinmicos siempre fueron, el deconstruccin, aunque en menor medida que en los ltimos aos; y por el otro lado elsector financiero, el cual tuvo un avance de 9,07%, consolidndose como uno de losms dinmicos, ya que se registr un incremento de los ahorros del orden del 21,4%.

Asimismo en el sector financiero las adquisiciones de entidades por otras msgrandes y las fusiones, han seguido generando una dinmica de fortalecimientoy consolidacin entre las instituciones financieras.

La rigurosidad de la supervisin en torno a los indicadores de morosidad y decalidad de cartera, han exigido a las instituciones financieras a mejorar suspolticas de evaluacin crediticia y seguimiento de sus carteras. A pesar de ellonuestra Cooperativa ha venido gestionando y desarrollndose de acuerdo con

las exigencias del mercado y la coyuntura econmica. Igualmente, desplegamoslos esfuerzos necesarios para consolidar nuestras estrategias comerciales.

Al final de este ejercicio nos hemos mantenido como LDERES en el sector coope-rativo del pas, en Activos Totales, Colocaciones y Depsitos, sin descuidar nuestrosprincipios de ayuda mutua, integridad, eficiencia y compromiso con los asociados.

En ese sentido, al finalizar el 2013 hemos alcanzado un remanente neto de S/.3748 miles de Nuevos Soles, superior en 21% con respecto al ejercicio anterior.De igual manera y cumpliendo con las exigencias normativas, hemos mantenidonuestro rendimiento sobre el patrimonio en el orden del 5,3%, (5,1% en el 2012).

En nmero de asociados hemos superado los 10,900, con un crecimiento de

8,7% respecto al ejercicio anterior (5,5% en el 2012).

Todo este crecimiento obtenido ha sido acompaado con niveles adecuadosde morosidad del 3,3% (3,9% en el 2012) y cobertura de cartera en 139,9%(106,0% en el 2012).

Igualmente, hemos tenido un crecimiento por encima del 18% en nuestrosdepsitos y colocaciones, con respecto al ao anterior; gracias a la confianzade nuestros asociados con respecto a la gestin realizada, generndose as, uncrculo virtuoso de crecimiento.

Seguimos los lineamientos estratgicos muy atentos a la coyuntura econmicadel pas y el desarrollo del sector financiero, orientando nuestros esfuerzos enmejorar e innovar los productos y servicios, reforzando la gestin de riesgos ymanteniendo un slido posicionamiento de la imagen institucional.

Todas estas acciones han permitido mantener una fortaleza financiera estable,tal como lo indica la empresa Class & Asociados S.A., empresa Clasificadorade Riesgo, quien ratific la calificacin de B- por tercer perodo consecutivo.

Dentro de esa misma lnea de fortalecimiento, el Banco Interamericano de

Desarrollo (BID), a travs de Fondo Multilateral de Inversiones (FOMIN), haaprobado recientemente un nuevo proyecto de innovacin financiera que buscaseguir contribuyendo con el desarrollo de nuestro pas, proyecto que por primeravez permitir al banco otorgar un crdito subordinado a una Cooperativa deAhorro y Crdito, en condiciones que fortalecer nuestra solvencia patrimonial,convirtindose en un nuevo impulso para ABACO, lo que nos permitir seguirdesarrollndonos y creciendo en servicios.

Perspectivas y Retos para el futuro

Las actividades econmicas para el prximo ao seguirn sujetas al ciclo eco-nmico global, especficamente a las polticas econmicas de EEUU y China,los que afectarn bsicamente a los pases exportadores de materias primas.

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Para nuestro pas, los expertos estiman que el crecimiento se dar alrededor de5,5% en los prximos aos, liderado por nuevos proyectos mineros y los sectoresde servicios y comercio enfocados al interior del pas.

El sector financiero seguir consolidndose, buscando organizaciones con mayorcobertura y continuarn siendo los motores de crecimiento de la mediana ypequea empresa, pero con menores mrgenes de intermediacin.

Por ello, ABACO debe proponerse grandes retos, atendiendo eficientemente lossegmentos en los que se desarrolla, buscando ofrecer productos y servicios inno-vadores que permitan a los asociados continuar con su expansin y crecimiento.

Buscaremos implementar nuevas herramientas tecnolgicas, todas estas orien-tadas a ofrecer un mejor servicio para nuestros asociados.

Seguiremos manteniendo los compromisos con nuestra sociedad tanto en elmbito social y educacional, as como en el cuidado del medio ambiente, con loque estamos seguros contribuiremos con el desarrollo general de la comunidady de nuestro pas.

Continuaremos fortaleciendo los distintos aspectos de la gestin de nuestraorganizacin, el desarrollo humano, la calidad de vida de nuestros colabora-dores, promoviendo programas de capacitacin, recreacin y salud preventiva,al interior de ABACO.

Estamos seguros que todas estas acciones se convierten en un nuevo reto paranuestra cooperativa, las cuales nos van a permitir fortalecer la estructura yconsolidar lo avanzado.

Antes de finalizar quiero agradecer en primer lugar a todos los asociados por laconfianza depositada en nuestra gestin, tambin agradecer nuevamente a losrganos directivos por su apoyo invalorable.

Finalmente, expresar un reconocimiento a nuestros colaboradores y a la gerenciapor el esfuerzo, dedicacin y compromiso mostrado.

Muchas Gracias,

Enrique Miyasato MiyasatoPresidente del Consejo de Administracin

Memoria del Consejo de VigilanciaEn cumplimiento con las disposiciones estatutarias y en concordancia con la LeyGeneral de Cooperativas, pongo a consideracin de esta Asamblea GeneralOrdinaria de Delegados, la Memoria Anual del Consejo de Vigilancia corres-pondiente al ejercicio concluido el 31 de Diciembre de 2013.

Tal como lo establece el Estatuto de la Cooperativa la labor del Consejo de Vigi-lancia ha estado centrado en evaluar el alcance y funcionamiento del sistema decontrol interno, as como de supervisar y controlar el estricto cumplimiento de losacuerdos emanados del Consejo de Administracin, las labores de la Gerencia yde los distintos organismos que componen nuestra Cooperativa, de las normasemitidas por la Superintendencia de Banca, Seguros y AFP y las disposiciones dela Federacin Nacional de Cooperativas de Ahorro y Crdito del Per.

De conformidad con el numeral 1, del artculo 4 del Reglamento del Consejo de Vigi-lancia, para el ao 2013 este Consejo estuvo integrado por los siguientes asociados:

Presidente: Sr. Susumo Miyashiro Miyagusuko.Vicepresidente: Sr. Jos Trinidad Lavado.Secretario: Sr. Alejandro Corzo Cauracuri.Suplente: Sr. Roberto Sakaguchi Nishizawa.

De acuerdo con las atribuciones y obligaciones hemos trabajado en coordi-nacin con la Unidad de Auditoria Interna de la Cooperativa, centrados prio-ritariamente en el cumplimiento del programa presentado el 25 de marzo de2013 ante esta digna Asamblea; logrndose como resultado de este trabajo enconjunto las siguientes actividades:

Verificar que los fondos en caja, bancos, los valores y ttulos estn debidamentesalvaguardados.

Verificar la veracidad de los informes contables. Revisar los libros de actas del Consejo de Administracin y Comits, as como

verificar el cumplimiento de los acuerdos aprobados. Realizar el anlisis y evaluacin del riesgo crediticio conforme alo establec ido

por la Superintendencia de Banca, Seguros y AFP - SBS y las recomendaciones

dadas por la Federacin Nacional FENACREP con la finalidad de constatar quese cumpla con la Res. SBS N 11356-2008 y los reglamentos correspondientes,entre ellos mantener un nivel de provisiones adecuado para cubrir las posiblescontingencias que puedan derivarse de la Cartera de Crditos.

Realizar con la ayuda de la Unidad de Control de Riesgos, el seguimiento a losRiesgos Integrales de la Cooperativa (Crediticio, Liquidez, inters y Cambiario)efectuando las recomendaciones que de ellos se deriven.

Vigilar el curso de los juicios en que la institucin fuera parte. Proponer al Consejo de Administracin la terna de sociedades auditoras con-

tratables de conformidad con la Res. SBS N 741-2001. Revisar las actividades de los rganos de la Cooperativa para asegurar que

son veraces y guardan conformidad con la Ley, el Estatuto, los acuerdos de laAsamblea y Reglamentos Internos.

En el 2013 el Consejo de Vigilancia ha efectuado doce (12) sesiones ordinarias,asimismo durante nuestra gestin hemos debatido y reflexionado conjuntamentecon el Consejo de Administracin en temas especficos en los cuales nuestraopinin ha sido solicitada, adoptndose las decisiones ms convenientes parala Cooperativa, teniendo como objetivo primordial proteger los intereses de losasociados y el mantenimiento de la buena imagen institucional.

Como resultado de la ejecucin de las actividades de control y supervisin sobreaspectos financieros, administrativos y de control interno, hemos emitido informesque incluyen observaciones, as como recomendacionesy alternativas de mejoraspara la optimizacin de los procesos operativos vigentes. Dichas recomendacio-nes han sido consideradas por el Consejo de Administracin y la Gerencia. Deigual forma, hemos realizado el seguimiento de las observaciones formuladas

por los otros rganos de control. En ese sentido, el estado de las observacionesest en 52% implementadas, 20% en proceso y 28% no implementadas.

Al 31 de Diciembre de 2013 de acuerdo a las normas establecidas, nuestros EstadosFinancieros fueron examinados por la sociedad de auditora externa Llerena, Argote& Asociados S. Civil de R.L., cuyo dictamen se adjunta a la presente Memoria.

Quiero expresar mi agradecimiento a los distinguidos asociados que me hanacompaado en este Consejo, por su dedicacin y excelencia profesional puestasal servicio de nuestra Cooperativa, as tambin a la Unidad de Auditora Interna.

De igual forma, aprovecho la oportunidad para felicitar a la Gerencia y a todoel personal de la Cooperativa por la labor realizada y el apoyo brindado anuestras funciones. Expresamos tambin nuestro reconocimiento al Consejo deAdministracin por su gestin.

Finalmente, en nombre del Consejo de Vigilancia, quiero agradecer a todos losdelegados por la confianza depositada en nosotros.

Muchas gracias.

Susumo Miyashiro MiyagusukoPresidente del Consejo de Vigilancia

Total Obligaciones con los Asociados en MMS/.Ranking COOPAC'S

ABACO COOP 2 COOP3

2009 2010 2011 2012 2013447 514 594 646 767346 382 448 508 644

247 295 412 479 601

Total Cartera de Crdito en MMS/.Ranking Coopac's

ABACO COOP 2 COOP3

2009 2010 2011 2012 2013465 531 659 673 799260 329 343 418 551171 213 241 348 530

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Memoria del Comit de EducacinEstimados Delegados y Asociados:

De acuerdo con la ley y los estatutos vigentes, someto a consideracin laMemoria del Comit de Educacin correspondiente al ejercicio Abril 2013 aMarzo 2014 de nuestra Cooperativa ABACO.

En esta nueva oportunidad, el Comit de Educacin estuvo conformado por lossiguientes asociados:

Vicepresidente: Sr. Hctor Kato HanedaSecretario: Sr. Enrique Miyasato OnagaSuplente : Sr. Luis Alfonso Huemura Yoshimoto

Como es una caracterstica de ABACO, mantenemos desde hace muchosaos una estrecha relacin de amistad y cooperacin con las institucionesde la colectividad NIKKEI y TUSAN especialmente, pero con el pasar deltiempo y con la continua integracin de nuestras comunidades es que estasrelaciones se han ampliado a otras instituciones y colectividades pero siemprecon la identificacin propia de ABACO y con la filosof a de AYUDA MUTUAy COOPERACIN.

A continuacin, me permito detallar a esta Asamblea las principales actividadesinstitucionales llevadas a cabo por este Comit:

Asamblea General de Delegados. Realizada e l 25 de marzo del 2013. Da de la Madre. Envo de tarjeta de saludos a asociadas y relacionadas. Da del Padre. Envo de tarjeta de saludos a asociados, directivos, dele-

gados e instituciones relacionadas. Celebracin del 32 Aniversario de Cooperativa Abaco. Lo celebra-

mos realizando un Brindis muy especial y significativo, donde tuvimosla oportunidad de rencontrarnos con muchos asociados y amigos conquienes compartimos gratos momentos. Y como cada ao, tuvimos unacelebracin junto con los nios ABAKIDS quienes tambin tuvieron laposibilidad de festejar el aniversario. Durante esta celebracin tuvimos la

Charla Magistral dictada por el Sr. Fernando Chiappe, Gerente Generalde Mtrica Consultora, con el tema Evolucin del Entorno Econmicoy del Mercado Peruano: Lineamientos Comerciales para el 2014 diser-tacin que gener mucha expectativa y preguntas que fueron absueltaspor nuestro expositor.

Navidad 2013. Envo de presentes y calendario con saludo navideo aasociados, directivos, delegados e instituciones relacionadas.

Auspicios y Donaciones

Promocin al Deporte Donacin Trofeo para el Campen Pre-infantil Damas en el UNDOKAI

AELU.

Auspicio a Negreiros Nikkei Club para la categora Pre-Infantil de Bisbol convestimenta deportiva y maletines.

Auspicio al Colegio La Victoria por UNDOKAI, apoyando al Equipo SHIRO.

Apoyo Institucional y Promocin de la Cultura Auspicio para la Exposicin Fotogrfica del Sr. Vctor Nishio Vemos la belleza

de todo cuando lo miramos con el corazn. Donacin a la Asociacin Femenino Peruano Japonesa para la realizacin del

tradicional KEIROKAI. Donacin a la Asociacin Peruano Japonesa del Callao por su 87

Aniversario . Donacin a la Asociacin Peruano Japonesa para la realizacin del e vento

por el 140 Aniversario de las relaciones de Amistad entre Per y Japn.

Auspicio por la 41 Semana Cultural de Japn para la realizacin del XXIIMatsuri 2013 de La Asociacin Estadio La Unin. Convenio con la Asociacin Peruano China para el apoyo de diversos eventos. Auspicio al UNDOKAI organizado por el Colegio La Victoria. Apoyo econmico a la ASOCIACION ENMANUEL para realizacin de la

Chocolatada Navidea Donacin a la Asociacin Estadio La Unin para la realizacin de actividades

por su 60 aniversario.

Comunicacin a Los Asociados

Mejora en los diferentes canales de comunicacin a los socios para ladifusin de las diferentes actividades, as como los servicios y promocionesexclusivamente diseadas para ellos, a travs de medios virtuales, correosdirectos as como los murales informativos en nuestra plataforma de aten-cin. Mantenimiento del Buzn de Sugerencias, a travs de encuestas ycartas dirigidas al Presidente del Consejo de Administracin, a fin de contarcon un canal directo de comunicacin permanente que permita conocerlas inquietudes y comentarios de los asociados.

Elaboracin y envo mensual de tarjetas de saludo de cumpleaos a todoslos asociados.

Publicaciones

Continuando con las actividades que refuercen nuestra presencia ante la Colec-tividad, hemos participado a travs de publicaciones en los principales mediosde prensa de las comunidades nikkei y tusan, principalmente.

Entre los ms importantes mencionaremos la publicacin del aviso institucionalpor el Da de la Amistad Peruano Japonesa, el saludo por Fiestas Patrias y saludopor Ao Nuevo.

Finalmente, antes de concluir con esta Memoria del Comit de Educacin, sola-mente me queda agradecer a todos los directivos, a las gerencias y en especial

a los colaboradores, que hacen posible que las actividades programadas tantointernas como externas y de proyeccin social sean posibles de realizar.

Muchas gracias,

Javier Otiura CnepaPresidente del Comit de Educacin

Total Activos en MMS/.Ranking Coopacs

ABACO COOP 2 COOP3

2009 2010 2011 2012 2013513 569 691 730 882372 404 472 534 674283 331 450 524 681

Desarrollo del Patrimonio en MMS/.

ABACO

2009 2010 2011 2012 201346,515 47,886 60,068 61,030 70,671

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Memoria del Comit de CrditoConforme a los Estatutos de nuestra Cooperativa, cumplo con someter a consi-deracin la Memoria Anual del Comit de Crdito correspondiente al ejercicioterminado al 31 de diciembre de 2013.

Durante el 2013, la economa mundial vino mostrando signos importantes de recu-peracin, aunque subsisten elementos que generan incertidumbre en los mercadosfinancieros globales. Los principales factores de incertidumbre estn asociados a unamayor desaceleracin de la economa china, a los problemas fiscales en los EstadosUnidos, a la volatilidad de los flujos de capitales y a una mayor cada de los precios delos metales. En este escenario, se podra desacelerar la actividad econmica interna, loque impactara negativamente en el ingreso de las familias as como de las empresasy, por ende, en los indicadores de calidad de cartera de las entidades financieras.

Esta coyuntura afect en nuestra economa haciendo que el Nuevo Sol estuvierasujeto a la fluctuacin de los mercados globales, influenciados por los temoresrespecto al comienzo de los recortes de los estmulos monetarios implementadospor la Reserva Federal de Estados Unidos. Como resultado, el precio del dlarcerr en S/. 2.80 soles en el 2013, nivel superior al del ao previo de S/. 2.55soles, con lo que registr una depreciacin de 9.80 por ciento del Nuevo Sol.

Sin embargo, a pesar de ello, en el ao 2013, el crecimiento de nuestro pas fuede 5,02%, explicado por el resultado favorable de todos los sectores especialmentePesca (12,66%), Financiero y Seguros (9,07%) as como Construccin (8,56%).

En relacin a los crditos del sistema financiero otorgados a las empresas, sedesaceleraron respecto al ao anterior. Las medidas de saneamiento de carteraemprendidas por algunas entidades (sobre todo en los segmentos de pequeasy medianas empresas) han incidido en dicho proceso de desaceleracin en elotorgamiento de crditos durante el 2013.

En el segmento de hogares, la implementacin de medidas correctivas porlas entidades financieras en su poltica de crditos y las medidas prudencialestomadas por las autoridades a inicios de ao devinieron en una menor tasa decrecimiento anual de los crditos de consumo e hipotecario.

Por otro lado, en los ltimos doce meses, se aprecia una leve reduccin de larentabilidad del sistema financiero, especialmente en las entidades no bancariasespecializadas en el segmento minorista (consumo y MYPE), cuya morosidadse ha incrementado. Estas entidades vienen tomando medidas correctivas y esconveniente reforzar su nivel patrimonial mediante aportes de capital.

En el primer semestre de 2013, las empresas corporativas reportaron indicadorescon resultados mixtos. El mayor crecimiento de las ventas se observa en el sectorindustrial, acompaado de indicadores de rentabilidad y solvencia adecuados.

Con respecto al mercado de dinero, se observa que la liquidez en monedanacional se redujo mientras que en moneda extranjera se increment.

Dentro de esta coyuntura el sistema de Cooperativas de Ahorro y Crdito (COO-PAC) contina cumpliendo un papel muy importante en el desarrollo de eco-nomas slidas y de alta sostenibilidad tanto en Lima como en las 23 diferentesregiones del Per con un crecimiento sostenido desde el 2009.

Al 31 de diciembre de 2013, en el Sistema Cooperativo de Ahorro y Crdito, lossaldos totales de los activos ascienden a S/. 6,852 millones, las colocacionesbrutas a S/. 5,351 millones, y los depsitos por regiones fueron S/. 4,928 millones.

Con respecto a la Cooperativa de Ahorro y Crdito ABACO, durante el 2013, elComit de Crdito ha evaluado y otorgado crditos con prioridad en el sector per-sonas, comercial y los prstamos a travs de entidades especializadas en pequeas ymicroempresas, aprobando durante todo el 2013 US$383millones de dlares.

Durante el 2013, el Comit evalu y otorg los siguientes crditos:(Expresado en miles de dlares americanos)

2013 2012

Crditos en Moneda Nacional (equivalente a S/. 314,800) 112,831 85,789

Crditos en Moneda Extranjera 114,927 84,964

Crditos Tanomoshi 10 14

Cartas Fianza en Moneda Nacional(Equivalente a S/.3,363)

1,205 492

Cartas Fianza en Moneda Extranjera 408 77

Descuento de Letras en Moneda Nacional(Equivalente a S/.269)

96 93

Descuento de Letras en Moneda Extranjera 413 1,066

Crditos con Cesin Documentaria M/N(Equivalente a S/. 287,006)

102,870 164,779

Crditos con Cesin Documentaria M/E 49,811 75,497

Total de Crditos otorgados con su equivalencia enMoneda Extranjera

382,572 412,771

t.c. 2.790

Durante el 2013, el Comit de Crdito e stuvo integrado por los siguientes asociados:

Vicepresidente: Sr. Misael Shimizu MitsumasuSecretar io: Sr. Felipe Kikuchi KatoSuplente : Sr. Jos Hung WongSuplente: Sr. Ruben Awa Matsukawa

En nombre de los miembros del comit, expreso nuestro sincero y especial agradeci-miento al equipo profesional de colaboradores vinculados a todas las operaciones decrdito, por su esfuerzo y compromiso con la gestin crediticia del ejercicio del ao 2013.

Finalizo agradeciendo, en nombre del Comit de Crdito, a las Gerencias,al Consejo de Administracin y a los seores asociados, por su reiteradaconfianza y por el continuo apoyo brindado.

Muchas gracias,

Luis Tamashiro TakanoPresidente del Comit de Crdito

Participacin de las Divisiones en Crditos Totales(En Porcentajes)

Empresas Personas Regional Comercial Otros

2009 2010 2011 2012 2013

46.80% 43.60% 43.60% 33.37% 23.39%

40.40% 39.80% 39.80% 43.71% 48.35%

10.20% 14.20% 14.20% 19.70% 23.09%

0.00% 0.00% 0.00% 0.00% 1.49%

2.60% 2.40% 2.40% 3.22% 3.68%

18 19


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Memoria del Comit de RiesgosA los seores delegados y asociados:

A partir del ao 1998 la Superintendencia de Banca, Seguros y AFP, puso envigencia la normativa para que las empresas de operaciones mltiples querealizan operaciones afectas a riesgos de mercado, comenzasen a implementarestndares de identificacin y administracin de dichos riesgos. Seguidamente,dichas exigencias fueron extendindose al resto de empresas del sistema financie-ro junto con otra normativa para cuantificar otros riesgos como el operacional,de tasa de inters, de liquidez y riesgo pas.

En ese contexto, los integrantes del Consejo de Administracin anticipndose ala regulacin para la gestin de riesgos en las Cooperativas de Ahorro y Crditono Autorizadas a Captar Recursos del Pblico, en Noviembre del 2007 decidi

la implementacin de la Unidad de Riesgos que permita la medicin y controlde los riesgos a los que se enfrentaba.

Para fortalecer la gestin de riesgos, en Marzo del 2010,se aprueba la creacindel Comit Integral de Riesgos, integrado por un miembro del Consejo de Ad-ministracin, el Gerente General y los Gerentes de las Unidades de Negocios,Comercial y Riesgos entre otros. El Comit tiene la responsabilidad de revisar yaprobar las propuestas de modificacin de las polticas de riesgos y desarrollaun monitoreo permanente de problemas potenciales que podran afectar elcumplimiento de las estrategias de la Cooperativa.

La adopcin del enfoque de gestin integral de riesgos es un proceso que abarcaa toda la Cooperativa, desde el Consejo de Administracin, quienes definen laspolticas bsicas, los diversos comits, la alta Gerencia, las Gerencias especializadas,hasta extenderla a todos los colaboradores, lo cual significa elevar el nivel de exigen-cia en todas sus unidades y divisiones lo que permitir una eficiente administracin,acorde con los niveles de apetito y tolerancia establecidos por la Cooperativa.

Gestin de Riesgos Especficos

a) Riesgo de Mercado

La Cooperativa define el Riesgo de Mercado como la probable prdida ensus posiciones dentro y fuera de balance como consecuencia de las fluctua-ciones en los precios de mercado. La normativa vigente no incluye dentrode su alcance a las Cooperativas; sin embargo, Abaco lo gestiona comobuena prctica, concentrndose en la gestin del Riesgo de Tasa de Intersy el Riesgo de Tipo de Cambio.

- Riesgo de Tasa de IntersEl Riesgo de Tasa de Inters se define como la posibilidad de prdidasfinancieras relacionadas a movimientos adversos en las tasas de inters,que afectan a los remanentes y al valor patrimonial. El Manual de gestinde Riesgo de Mercado, respecto a la gestin de este riesgo, toma comoreferencia la Resolucin SBS N 7197-2012 y sus modificatorias.

La medicin se realiza con los indicadores de Ganancias en Riesgo y ValorPatrimonial en Riesgo para los que se ha establecido un nivel de alerta de3% (el lmite regulatorio para entidades financieras es del 5%) y 8% (nivelreferencial 10%) del Patrimonio Efectivo respectivamente.

Al cierre del ejercicio 2013, Abaco registra un importe de Gananciasen Riesgo de S/. 4398M (9.83% PE Lmite Mximo 5% PE) y de ValorPatrimonial en Riesgo de S/. 12675M (28.33% PE).

- Riesgo de Tipo de CambioEl Riesgo de Tipo de Cambio se define como la probabilidad de prdidagenerada por la apreciacin o depreciacin de las monedas en las cuales

se encuentran denominadas las inversiones realizadas con los recursos delas carteras administradas. El Manual de Gestin de Riesgo de Mercado,respecto a este riesgo, toma como referencia la Resolucin SBS N 1455-2003 y sus modificatorias.

Se ha elegido como modelo interno el Valor en Riesgo (VaR) Histrico,por adaptarse mejor a las caractersticas de volumen y complejidad de susoperaciones, asumiendo los supuestos ms conservadores para su clculo.A lo largo del ejercicio 2013, Abaco ha permanecido con holgura pordebajo de los lmites mximos regulatorios, a excepcin de la posicin desobreventa en el ltimo trimestre del 2013.

La Posicin Global en moneda extranjera de fin de ao 2013 fue desobreventa en un nivel de S/. 15088M. El Valor en Riesgo regulatoriofue de S/. 295M (1.98% PE) y el histrico de S/. 397M (2.66% PE). Laexposicin global de sobreventa fue de 34% (Lmite mximo 10%) y la desobrecompra -34% (Lmite mximo 50%).

- Riesgo de LiquidezAbaco define el Riesgo de Liquidez como el riesgo de no poder obtenerrpidamente el efectivo necesario para cumplir con sus compromisos de

pago, tanto de acreedores financieros como de socios de la cooperativa.El Manual de Riesgo de Liquidez toma como referencia la Resolucin N9075-2012 y sus modificatorias.

Se ha adoptado como buena prctica, los requerimientos mnimos deliquidez en moneda nacional y extranjera establecidos por la SBS.

La Cooperativa ha continuado con el proceso de disminuir la concentracin dela cartera de crditos y de las captaciones, con el objetivo de atomizar lo msposible sus fuentes de recursos. Es poltica de la Cooperativa mantener activos derpida convertibilidad a efectivo con miras de cumplir sus requerimientos diarios deliquidez. La Gerencia de Administracin y Finanzas analiza diaria y mensualmentelas necesidades de liquidez y fuentes de financiacin.

Al 31 de diciembre de 2013 el Ratio de Liquidez en Moneda Nacional fue de0.88% (Lmite Mnimo 10%) y el de Moneda Extranjera fue de 15.51% (LmiteMnimo 25%).

Contamos con un Plan de Contingencia por Riesgo de Liquidez. El plan com-prende un diagnstico de la situacin de liquidez, especificacin de objetivos, unconjunto de acciones o actividades para gestionar los requerimientos de fondeo,mejora de la administracin del disponible y reduccin del riesgo cambiario. Elplan incluye el mantenimiento de una serie de lneas de crdito las que, debidoa las condiciones del mercado, estn garantizadas con recursos propios y seencuentran disponibles para atender probables contingencias de liquidez.

b) Riesgo de CrditoEl Riesgo de Crdito se define como la posibilidad de incurrir en prdidasy disminucin del valor de sus activos, debido a que sus socios-deudores

fallen en el cumplimiento oportuno o cumplan de manera imperfecta lascondiciones acordadas en los contratos de crdito.El Manual de Gestin delRiesgo de Crdito se gua por lo establecido en la Resolucin SBS 3780-2011.

Abaco ha definido su nivel de apetito y tolerancia al riesgo los que se encuen-tran establecidos en las polticas para la evaluacin, otorgamiento, segui-miento, control y recuperacin de las exposiciones afectas a Riego de Crdito.

El seguimiento y monitoreo de este riesgo se realiza aplicando herramientasy metodologas a nivel individual, mediante la evaluacin de la clasificacinregulatoria de deudores y clculo de provisiones a travs de revisiones mues-trales en forma mensual e identificacin de alertas tempranas; y a nivel dela exposicin global mediante el seguimiento de indicadores de calidad decartera, concentracin, migraciones de la calificacin de riesgos, entre otros.

Abaco ha establecido polticas y procedimientos para la cobranza y recu-peracin, ha dispuesto la creacin de la Divisin de Recuperaciones coninfraestructura fsica y logstica. Los procesos judiciales cuentan con polticasde asesoras externas, archivos con toda la documentacin pertinente y pro-cedimientos de cobranzas.

c) Riesgo OperacionalEl Riesgo Operacional se define como la posibilidad de ocurrencia de pr-didas financieras por deficiencias o fallas en los procesos internos, en latecnologa de informacin, en las personas o por ocurrencia de eventosexternos adversos. La definicin incluye el riesgo legal y excluye los riesgosestratgico y reputacional.

La gestin de este riesgo en la Cooperativa se encuentra en proceso de im-plementacin y se ejecutar de acuerdo con los lineamientos contenidos enel Manual de Riesgo Operacional y disposiciones del Consejo y la GerenciaGeneral, tomando como referencia la Resolucin SBS N 2116-2009, las Cir-culares Nros. 139-2009 y 140-2009 y sus respectiv as modificatorias. Comoparte del proceso de implementacin de la gestin de Riesgo Operacional,

atendiendo lo sugerido en la normativa vigente, ABACO ha adoptado comomarco referente el estndar internacional COSO.

Por disposicin de la alta Gerencia, a mediados del 2013 se ha dado ini-cio al proceso de mapeo de todos los procesos de la Cooperativa, comoherramienta bsica para la implementacin de la Sub-Unidad de RiesgoOperacional, la gestin de Continuidad de Negocio y la gestin de Seguridadde la Informacin.

Jos Trinidad LavadoPresidente del Comit de Riesgos

Riesgo Crediticio (Categoras) en %

No Criticada Criticada

2009 2010 2011 2012 201392.65 93.39 95.77 94.28 95.237.35 6.61 4.23 5.72 4.77

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Informe del Comit ElectoralEn nombre del Comit Electoral, tengo el honor de dirigirme a la Asambleae informar en resumen la gestin del Comit del perodo Abril 2013 Marzo2014 el cual se instal en sesin del 26 de marzo 2013.

Los integrantes del Comit hemos sesionado en forma ordinaria desde esafecha, cumplindose las funciones y actividades contenidas en el Plan Anualde Trabajo, se prepararon y ejecutaron las elecciones generales para la reno-vacin de delegados por tercios realizada con fecha 27 de febrero del 2014,segn la convocatoria publicada en el Diario Oficial El Peruano, habindosedesarrollado el proceso eleccionario con total normalidad.

Consecuencia de la renovacin por tercios ef ectuada este ao, a partir de lapresente sesin, los delegados elegidos se incorporan a la Asamblea General

por el perodo comprendido de Marzo del 2014 a Febrero del 2017. Expresoel agradecimiento del Comit a todos los delegados por la aceptacin delencargo y para quienes solicito un voto de aplauso de bienvenida.

Finalmente, extiendo mi agradecimiento al Seor Luis Miguel Maeshiro Shiki-na, al Seor Marco Fukuda Takuma y Seor Tatsuya Shimizu, por su apoyo ydedicacin en favor de la institucin.

Gracias,

Juan Carlos Gibu SonanPresidente del Comit Electoral

Poblacin de Asociados(En nmero de asociados)

hombres mujeres persona jurdica total de asociados

2009 2010 2011 2012 20135,221 5,401 5,571 5,813 6,4332,504 2,621 2,743 2,918 3,1081,107 1,191 1,261 1,380 1,4488,832 9,213 9,575 10,111 10,989

ESTADOS FINANCIEROSDICTAMEN DE LOS AUDITORES INDEPENDIENTES / BALANCE

GENERAL / ESTADO DE RESULTADOS / ESTADO DECAMBIOS EN EL PATRIMONIO NETO / ESTADO DE

FLUJOS DE EFECTIVO / NOTAS A LOS ESTADOS FINANCIEROSEquivalencias:S/. = Nuevo SolUS$ = Dlar Estadounidense

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Balance GeneralAl 31 de diciembre de 2013 y 2012 (Notas 1, 2, 3, 19 y 20)(Expresado en miles de nuevos soles)

Activo Notas 31.12.2013 31.12.2012

Disponible 4 63,533 49,324

Inversiones negociables y a vencimiento 8,378 0

Cartera de crditos, neto 5 765,637 647,604

Cuentas por cobrar, neto 8,036 12,148

Bienes realizables y adjudicados, neto 132 925

Inversiones permanentes, neto 6 31,001 18,347

Mobiliario y equipos, neto 7 1,308 1,619

Otros activos 3,909 418

Total activo 881,934 730,385

Cuentas contingentes y de orden 13

Contingentes deudoras 5,489 2,388

Cuentas de orden deudoras 3,734,606 3,134,460

Total 3,740,095 3,136,848

Balance GeneralAl 31 de diciembre de 2013 y 2012 (Notas 1, 2, 3, 19 y 20)(Expresado en miles de nuevos soles)

Pasivo y patrimonio neto Notas 31.12.2013 31.12.2012

Obligaciones con los asociados 8 766,602 646,381

Adeudos y obligaciones financieras a corto plazo 9 28,278 5,893

Otras cuentas por pagar 2,424 1,520

Adeudos y obligaciones financieras a largo plazo 9 11,053 9,485

Otros pasivos 2,906 6,076

Total pasivo 811,263 669,355

Patrimonio neto

Capital social 10 47,957 39,585

Reserva facultativa 11 13,156 13,156

Reserva cooperativa 12 5,810 5,190

Resultado neto del ejercicio 3,748 3,099

Total patrimonio neto 70,671 61,030

Contingencias 18

Total pasivo y patrimonio neto 881,934 730,385

Cuentas contingentes y de orden 13

Contingentes acreedoras 5,489 2,388

Cuentas de orden acreedoras 3,734,606 3,134,460

Total 3,740,095 3,136,848

Las notas a los estados financieros adjuntas son parte integrante de este estado.

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Estado de ResultadosPor los aos terminados el 31 de diciembre de 2013 y 2012 (Notas 1, 2, 3, 19 y 20)(Expresado en miles de nuevos soles)

Notas 31.12.2013 31.12.2012

Ingresos financieros

Intereses por disponibles 2,127 1,638

Intereses y comisiones por cartera de crditos 14 62,457 59,431

Intereses por cuentas por cobrar 129 12

Valor razonable de inversiones permanentes 6 (c) 9,360 0

Ganancia por diferencia de cambio de operaciones varias 1,047 1,174

Ingresos por inversiones negociables 227 548

Total ingresos financieros 75,347 62,803

Gastos financieros

Intereses y comisiones por obligaciones con los asociados 15 (45,538) (40,297)

Intereses por adeudos y obligaciones del sistema financiero (1,549) (1,488)

Prdida por diferencia de cambio de operaciones varias (120) 0

Otros (175) (2)

Total gastos financieros (47,382) (41,787)

Margen financiero bruto 27,965 21,016

Provisin para desvalorizacin de inversiones del ejercicio 6 (b) 0 (837)

Recupero por desvalorizacin de inversiones del ejercicio 6 (b.1) 3,266 0

Provisiones para incobrabilidad de crditos del ejercicio 5 (d) (16,910) (15,423)

Recuperaciones para incobrables de crditos de ejercicios anteriores 5 (d) 7,993 9,094

Margen financiero neto 22,314 13,850

Ingresos por servicios financieros 971 893

Gastos por servicios financieros (219) (169)

Margen operacional 23,066 14,574

Gastos de administracin 16 (14,274) (11,932)

Margen operacional neto 8,792 2,642

Van 8,792 2,642

Estado de ResultadosPor los aos terminados el 31 de diciembre de 2013 y 2012 (Notas 1, 2, 3, 19 y 20)(Expresado en miles de nuevos soles)

Notas 31.12.2013 31.12.2012

Vienen 8,792 2,642

Provisiones, depreciaciones y amortizaciones

Provisiones para incobrabilidad de cuentas por cobrar (712) (562)

Provisiones para bienes realizables, recibido en pago, adjudi-cacin

(793) 0

Depreciacin de mobiliario y equipos 7 (419) (368)

Amortizacin de gastos (197) (204)Total provisiones, depreciaciones y amortizaciones (2,121) (1,134)

Resultados de operacin 6,671 1,508

Otros ingresos y gastos

Ingresos diversos 340 3,284

Gastos diversos (2,595) (632)

Total otros ingresos y gastos (2,255) 2,652

Resultado antes del impuesto a la renta 4,416 4,160

Impuesto a la renta 17 (a) (668) (1,061)



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Estado de Cambios en el Patrimonio NetoPor los aos terminados el 31 de diciembre de 2013 y 2012 (Notas 1, 2, 3, 10, 11 y 12)(Expresado en miles de nuevos soles)

Detalle CapitalsocialReserva

facultativaReserva

cooperativaResultado neto

del ejercicioTotal

patrimonio neto

Saldos al 01 de enero de 2012 39,569 13,012 4,616 2,871 60,068

Distribucin del resultado neto:

- A reserva cooperativa y facultativa 0 144 574 (718) 0

- A capital social 2,153 0 0 (2,153) 0

Aporte de asociados, neto (2,137) 0 0 0 (2,137)

Resultado neto del ejercicio 0 0 0 3,099 3,099

Saldos al 31 de diciembre de 2012 39,585 13,156 5,190 3,099 61,030

Distribucin del resultado neto:

- A reserva cooperativa y facultativa 0 0 620 (620) 0

- A capital social 2,479 0 0 (2,479) 0

Aportes de asociados 5,893 0 0 0 5,893

Resultado neto del ejercicio 0 0 0 3,748 3,748

Saldos al 31 de diciembre de 2013 47,957 13,156 5,810 3,748 70,671


Estado de Flujos de EfectivoPor los aos terminados el 31 de diciembre de 2013 y 2012 (Notas 1, 2, 3 y 4)(Expresado en miles de nuevos soles)

N ot as 31.12. 2013 31.12.2012

Conciliacin del resultado neto con el efectivo proveniente de las actividades de operacin


Ajustes al resultado neto del ejercicio:

Ganancia en venta de:

Inversiones temporales (227) (548)

Bienes realizables y adjudicados (167) (3,110)

Prdida por provisin para lmite de actualizacin de: Inversiones permanentes 6 (b) 0 837

Bienes realizables y adjudicados 793 562

Ganancia por actualizacin de inversiones permanentes 6 (c) (9,360) 0

Depreciacin de mobiliario y equipos 7 (a) 419 368

Provisin para riesgos de incobrabilidad 5 (d) 16,910 15,423

Provisin para cuentas por cobrar 713 0

Recupero de:

Provisin para bienes realizables y adjudicados 0 (1,551)

Provisin para riesgo de incobrabilidad 5 (d) (7,993) (9,094)

Provisin para inversiones permanentes 6 (b) (3,266) 0

(Aumento) disminucin en intereses, comisiones y otras cuentas por cobrar 3,400 (5,323)

Aumento en otros activos (3,219) (21)

Aumento (disminucin) en otros pasivos (1,930) 2,652

Flujos netos de efectivo proveniente de las actividades de operacin (179) 3,294

Flujos de efectivo de las actividades de inversin

Compra de mobiliario y equipos 7 (109) (455)

Ingreso por venta de bienes realizables y adjudicados 168 3,110

Flujos netos de efectivo proveniente de (destinado a) las actividades de inversin 59 2,655

Flujos de efectivo de las actividades de financiamiento

Aumento de obligaciones con los asociados, neto 120,221 52,161

Aumento (disminucin) de adeudos y obligaciones financieras, neto 23,953 (16,143)

Aporte pagado (devolucin de aportes), neto 10 5,894 (2,137)

Van... 150,068 33,881

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Notas a los Estados FinancierosAl 31 de diciembre de 2013 y 2012

1. Antecedentes y actividad econmica principal.

La Cooperativa de Ahorro y Crdito ABACO (en adelante la Cooperativa),fue constituida en 1981 de conformidad con el Decreto Legislativo N 85, LeyGeneral de Cooperativas, cuyo Texto nico Ordenado fue aprobado por DecretoSupremo N 074-90-TR. El domicilio legal de la Cooperativa es Av. CoronelAndrs Reyes N 420, Piso 3, distrito de San Isidro, Lima - Per.

La Cooperativa se dedica principalmente a la realizacin de operacione s deahorro y crdito con sus asociados y a brindarles los servicios que requieran enconcordancia con sus fines.

Las operaciones de la Cooperativa estn reguladas por la Superintendenciade Banca, Seguros y AFP - SBS y son supervisadas directamente por la FederacinNacional de Cooperativas de Ahorro y Crdito del Per (FENACREP).

Los estados financieros al 31 de diciembre de 2012 fueron aprobados por laAsamblea General Ordinaria de Delegados de fecha 25 de marzo de 2013. Losestados financieros del ejercicio 2013 han sido emitidos con la autorizacin dela Gerencia y aprobados por el Consejo de Administracin de la Cooperativacon fecha 27 de enero de 2014 y sern presentados a la Asamblea General deDelegados para la aprobacin en los plazos establecidos por Ley. En opinin dela Gerencia de la Cooperativa, los estados financieros del ejercicio 2013 sernaprobados por la Asamblea General de Delegados sin modificaciones.

2. Principios y prcticas contables significativos.

En la preparacin y presentacin de los estados financieros adjuntos laGerencia de la Cooperativa ha observado el cumplimiento de las normas de laSuperintendencia de Banca y Seguros y AFPs - SBS vigentes en el Per al 31 dediciembre de 2013 y 2012.

A continuacin se presentan los principales principios contables utilizados enla preparacin de los estados financieros de la Cooperativa:

(a) Bases de preparacin.

Los estados financieros adjuntos han sido preparados en nuevos soles a partirde los registros de contabilidad de la Cooperativa, de acuerdo con las normasestablecidos por la Superintendencia de Banca, Seguros y AFP - SBS para lascooperativas de ahorro y crdito no autorizadas a operar con recursos del pblicovigentes en el Per al 31 de diciembre de 2013 y 2012, respectivamente.

Supletoriamente, cuando no haya normas especficas de la Superintendenciade Banco, Seguros y AFP - SBS, se consideran las Normas Internacionales de

Informacin Financiera (NIIF), oficializadas en el Per a travs de resolucionesemitidas por el Consejo Normativo de Contabilidad (CNC) a esas fechas.

Las normas que entraron en vigencia para el ao 2013 se enumeran a con-tinuacin y ninguna de ellas tuvo efecto importante que mereciera revelarse enlos estados financieros adjuntos.

NIC 1 Presentacin de las partidas de otros resultados integrales - Modifica-ciones a la NIC 1.

NIIF 10 Estados Financieros Consolidados.

La NIIF 10 reemplaza a la NIC 27 (2008) Estados financieros consolidadosy separados y a la interpretacin SIC - 12 Consolidacin - Entidades decometido especfico.

NIIF 11 Acuerdos Conjuntos.

La NIIF 11 reemplaza a la NIC 31 Participaciones en negocios conjuntos yla interpretacin SIC - 13 Entidades controladas conjuntamente - Aportesno monetarios de los participantes, y requiere que los negocios conjuntos seclasifiquen sea como:- Operaciones conjuntas - donde las partes con control conjunto tienen

derechos a activos y obligaciones por pasivos, o,- Negocios conjuntos - donde las partes con control conjunto tienen dere-

chos a los activos netos de la participada.

Los negocios conjuntos se contabilizan siguiendo el mtodo de la participa-cin patrimonial (la NIIF 11 no permite la consolidacin proporcional).

NIIF 12 Informacin a revelar sobre participacion es en otras entidades.

La NIIF 12 establece los requisitos sobre informacin a revelar relacionadoscon la participacin de la entidad en subsidiarias, acuerdos conjuntos, aso-ciadas y entidades estructuradas.

NIIF 13 Medicin del valor razonable.

La NIIF 13 establece el marco para determinar la medicin del valor razonable yla informacin a revelar relacionada con la medicin del valor razonable. Comoresultado, la gua y exigencias relacionadas con la medicin del valor razonable queanteriormente se ubicaban en otras NIIF ahora han sido ubicadas en la NIIF 13.

Se ha resuelto por norma del Consejo, que se contine aplicando perma-nentemente el mtodo de participacin patrimonial en los estados financierosseparados, para las valuaciones de las inversiones en subsidiarias en adicin alos mtodos del costo y del valor razonable estipulados en la NIC 27.

Estas normas han sido aplicadas por la Cooperativa en lo que correspondey no han tenido ningn efecto importante en la preparacin de los estadosfinancieros de los aos 2013 y 2012.

Estado de Flujos de EfectivoPor los aos terminados el 31 de diciembre de 2013 y 2012 (Notas 1, 2, 3 y 4)(Expresado en miles de nuevos soles)

N ot as 31.12. 2013 31.12.2012

Vienen... 150,068 33,881

Compra de inversiones negociables. (8,378) 0

Aumento en cartera de crditos, neto (127,361) (14,420)

Compra de inversiones permanentes 0 (9,501)

Flujos netos de efectivo proveniente de las actividades de financiamiento 14,329 9,960

Aumento neto de efectivo del ejercicio 14,209 15,909

Saldo de efectivo al inicio del ejercicio 4 49,324 33,415

Saldo de efectivo al finalizar el ejercicio 4 63,533 49,324

Las notas a los estados f inancieros adjuntas son parte integrante de este estado.

32 33


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(b) Uso de estimaciones.

La preparacin de los estados financieros requiere que la Gerencia realiceestimaciones que afectan las cifras reportadas de activos y pasivos, de ingresosy gastos y la divulgacin de eventos significativos en las notas a los estadosfinancieros. Los resultados finales podran diferir de dichas estimaciones. Lasestimaciones son continuamente evaluadas y estn basadas en la experienciahistrica y otros factores. Las estimaciones ms significativas en relacin conlos estados financieros adjuntos corresponden a la provisin para crditos decobranza dudosa, la valorizacin de las inversiones, la estimacin de la vidatil y el valor recuperable de los mobiliarios y equipos, la provisin para bienesrealizables y adjudicados y la valorizacin de instrumentos financieros.

(c) Activos y pasivos financieros.

Los activos y pasivos financieros presentados en el balance general corres-

ponden al efectivo, la cartera de crditos, las obligaciones con los asociados,las obligaciones financieras y otras cuentas por cobrar y por pagar.

Los activos financieros se compensan cuando la Cooperativa tiene el derecholegal de compensarlos y la Gerencia General de la Cooperativa tiene la intencinde cancelarlos sobre una base neta o de realizar el activo y cancelar el pasivosimultneamente.

(d) Transacciones en moneda extranjera.

Los activos y pasivos en moneda extranjera se registran al tipo de cambiofijado por la Superintendencia de Banca, Seguros y AFP - SBS, (Ver Nota 3) y seexpresan en moneda peruana al cierre de cada mes utilizando el tipo de cambiofijado a esa fecha. Las ganancias o prdidas que se generan entre el tipo decambio de liquidacin de las transacciones o de cierre del balance general y eltipo de cambio con el que fueron inicialmente registradas las operaciones sonreconocidas en el estado de resultados en el perodo en que se generan comoparte del rubro ganancia (prdida) por diferencia en cambio.

(e) Moneda funcional y moneda de presentacin.

La Cooperativa prepara y presenta sus estados financieros en nuevos soles,que es la moneda funcional que le corresponde.

(f) Instrumentos financieros.

Los instrumentos financieros se definen como cualquier contrato que da lugar,simultneamente, a un activo financiero en una entidad y a un pasivo financiero oa un instrumento de capital en otra entidad. Los instrumentos financieros incluyena los instrumentos primarios como son las cuentas por cobrar, las cuentas porpagar, las acciones representativas del capital, los depsitos y adeudos y otrasobligaciones financieras. Asimismo, se considera como instrumentos financierosa todos los crditos indirectos.

La clasificacin de un instrumento financiero como pasivo financiero o comoinstrumento de patrimonio se hace de conformidad con la esencia del acuerdocontractual que los origina. Los intereses, dividendos, prdidas y gananciasrelacionados con un instrumento financiero clasificado como pasivo financierose reconocen como ingresos y gastos en el estado de resultados.

(g) Valor razonable.

El valor razonable es el monto por el que un activo puede ser intercam-biado entre un deudor y un vendedor debidamente informados, o puedeser cancelada una obligacin, entre un deudor y un acreedor con suficienteinformacin, bajo los trminos de una transaccin de libre competencia.Los valores de los principales instrumentos financieros de la Cooperativason los siguientes:

(i) El valor en libros de los activos y pasivos corrientes es similar a su valor ra-

zonable debido a su vencimiento en el corto plazo.(ii) El valor en libros de los adeudos y otras obligaciones financieras, incluyen-

do su parte corriente, es similar a su valor razonable sobre la base de lacomparacin de sus tasas de inters con las vigentes en el mercado paradeudas similares.

(h) Disponible (Nota 4).

El rubro fondo disponible que se incluye en el estado de flujo de efectivoincluye todos los saldos en efectivo.

(i) Cartera de crditos y provisin por riesgo de incobrabilidad de lacartera de crditos (Nota 5).

Los crditos directos se registran cuando se realiza el desembolso de los fon-dos a favor de los asociados. Los crditos indirectos (contingentes) se registrancuando se emiten los documentos que soportan dichas facilidades de crdito.

Se consideran como refinanciados a los crditos directos respecto del cual seproducen variaciones del plazo y/o monto del contrato original que obedecena dificultades en la capacidad de pago del deudor.

La provisin por riesgo de incobrabilidad de la cartera de crditos es determi-nada por la Gerencia de la Cooperativa siguiendo los criterios establecidos enlas normas vigentes Reglamento para la evaluacin y clasificacin del deudory la exigencia de provisiones; segn la cual los crditos otorgados se clasificanen corporativos, grandes empresas, medianas empresas, pequeas empresas,microempresas, consumo revolvente, consumo no revolvente e hipotecariospara vivienda. Asimismo, en cumplimiento de dicha resolucin, la Gerenciaperidicamente efecta revisiones y anlisis de la cartera de crditos, clasifi-cando su cartera en una de las siguientes categoras: normal, con problemaspotenciales, deficiente, dudoso o prdida, dependiendo del grado de riesgo deincumplimiento del pago de cada prstamo.

En el caso de los crditos no minoristas (crditos corporativos, grandes empre-sas y medianas empresas), a fin de clasificar los crditos otorgados en una de lascategoras indicadas en el prrafo anterior, se consideran los factores indicadosen dicha resolucin, tales como la experiencia de pagos del prstamo especfico,la historia de las relaciones comerciales de la Cooperativa con los asociados, lahistoria de las operaciones, la capacidad de pago y disponibilidad de fondos delasociado, la situacin de los colaterales y las garantas, los estados financieros delasociado, la clasificacin de riesgo otorgado al asociado por otras institucionesfinancieras del mercado, as como otros factores relevantes. En el caso de crditosminoristas (crditos pequeas empresas, microempresas, consumo revolvente,consumo no revolvente e hipotecarios para vivienda), la clasificacin se realiza,principalmente, sobre la base del nmero de das de atraso en los pagos.

El clculo de la provisin es realizado segn la clasificacin otorgada y consi-derando porcentajes especficos, los cuales varan si los crditos estn respaldadoso no por garantas preferidas autoliquidables - CGPA (depsitos en efectivo y

derechos de carta de crdito), o garantas preferidas de muy rpida realizacin -CGPMRR (instrumentos de deuda pblica emitidos por el Gobierno Central, valoresmobiliarios pertenecientes al ndice Selectivo de la Bolsa de Valores de Lima, entreotros) o garantas preferidas - CGP (primera prenda sobre instrumentos financie-ros o bienes muebles e inmuebles, primera prenda agrcola o minera, seguro decrdito a la exportacin, entre otros). Las garantas recibidas son consideradas asu valor estimado de realizacin determinado por tasadores independientes.

De acuerdo con lo establecido en la Resolucin SBS No.11356-2008, de fecha18 de noviembre de 2008, modificada por Resolucin SBS No. 14353-2009 defecha 30 de octubre de 2009, a partir de diciembre de ese ao las cooperativasdeban constituir provisiones adicionales sobre la categora de crditos clasifica-dos como normales. A partir de entonces, las provisiones genricas para dichoscrditos estaran conformadas por dos componentes: (i) el componente fijo y (ii) elcomponente procclico, segn los porcentajes establecidos en la tabla siguiente:

Tipos de crditoTasa de provisin

Fija % Procclica % Total %

Corporativos 0.70 0.40 1.10

Grandes empresas 0.70 0.45 1.15Medianas empresas 1.00 0.30 1.30

Pequeas empresas 1.00 0.50 1.50

Microempresas 1.00 0.50 1.50

Consumo revolvente 1.00 1.50 2.50

Consumo no revolvente 1.00 1.00 2.00

Hipotecario para vivienda 0.70 0.40 1.10

La Cooperativa, en base a la Resolucin SBS N 9641-2010, se ha adecuado ala Resolucin SBS N11356-2008 a partir del 01 de enero de 2011.

No obstante a lo establecido en la norma indicada, mediante Circular N B-2193-2010 publicada en setiembre de 2010, la Superintendencia de Banca, Seguros yAFP - SBS estableci la activacin de la regla procclica por lo que las cooperativasestn obligadas a constituir provisiones adicionales por el componente procclico.Por otro lado, para los deudores clasificados en una categora de riesgo diferentea Normal se han aplicado las siguientes tasas:

Otras categoras CSG % CGP % CGPMRR % CGPA %

Con problemas potenciales 5.00 2.50 1.25 1.00

Deficientes 25.00 12.50 6.25 1.00

Dudoso 60.00 30.00 15.00 1.00

Prdida 100.00 60.00 30.00 1.00

Asimismo, para el clculo de provisiones de los deudores clasificados en lascategoras de dudoso o prdida por ms de 36 y 24 meses, respectivamente, elvalor de la garanta no es tomado en cuenta y se calcula la provisin requeridacomo si tales crditos no estuvieran respaldados con garanta alguna.

Las provisiones para los crditos directos e indirectos o contingentes se pre-sentan deduciendo el saldo de los mismos en el activo (Ver Nota 5).

(j) Bienes realizables y adjudicados.

Los bienes realizables y adjudicados son registrados inicialmente al valorde adjudicacin judicial, extrajudicial, valor de mercado o valor insoluto de ladeuda, el que sea menor. Asimismo, de acuerdo con las normas de la Super-intendencia de Banca, Seguros y AFP - SBS, la Cooperativa debe constituir lassiguientes provisiones para los bienes realizables y adjudicados:

20% del nuevo valor asignado en la fecha de adjudicacin para todos los

bienes recibidos. Para bienes diferentes a inmuebles, se provisiona el saldo, neto de la provisin inicial

del 20%, indicada en el prrafo anterior, en un plazo no mayor de 18 meses. Para bienes inmuebles se registra una provisin mensual por desvalorizacin

a partir del mes 18 de su adjudicacin, la cual deber ser constituida lineal-mente en un plazo mximo de cuarentidos (42) meses. Asimismo, el valor netoen libros de los bienes inmuebles es comparado anualmente con el valor derealizacin inmediato determinado por un perito independiente y; en el casoque ste valor sea menor, se constituye una provisin adicional. En el casoque el valor de realizacin inmediato del bien inmueble sea mayor al valorneto en libros no se registra un incremento en el valor en libros del bien.

Al 31 de diciembre de 2013 y 2012, los bienes adjudicados estn presentadosal costo o valor de realizacin el menor. El valor de realizacin inmediata hasido determinado por tasadores independientes.

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(k) Inversiones permanentes, neto (Nota 6).

Estn representadas por las inversiones en asociadas y aquellas mantenidasa largo plazo en entidades consideradas por la Cooperativa.

La clasificacin depende del propsito para lo cual se adquirieron las inver-siones. La Gerencia determina la clasificacin de sus inversiones en la fecha desu reconocimiento inicial y reevala esta clasificacin a la fecha de cada cierre.

Las inversiones en sus asociadas estn registradas, al cierre, al valor departicipacin patrimonial. Es decir, son originalmente registradas al costo yluego se van ajustando para reflejar las operaciones de la empresa emisora.Los resultados de sta afectan el valor de las inversiones en forma proporcionala dicha participacin patrimonial y se acreditan a resultados; en caso de existirun deterioro permanente de la inversin, procede a constituir una provisin paradesvalorizacin de inversiones. Los dividendos ganados en efectivo reducen el

valor de tales inversiones.

(l) Mobiliario y equipos, neto (Nota 7).

El rubro mobiliario y equipos se presentan al costo de adquisicin, menos ladepreciacin acumulada y el importe acumulado de las prdidas por deteriorodel activo de ser aplicable.

El costo histrico de adquisicin comprende su precio de compra, incluyendoaranceles e impuestos de compra no reembolsables y cualquier costo directa-mente atribuible para ubicar y dejar al activo en condiciones de trabajo y uso. Losdesembolsos incurridos despus de que el activo se haya puesto en operacin,tales como reparaciones, costos de mantenimiento y de reacondicionamiento,se cargan a los resultados del perodo en que se incurran los costos.

En el caso en que se demuestre claramente que los gastos resultaran en be-neficios futuros por el uso de tales activos, ms all de su rendimiento estndaroriginal evaluado, los gastos sern capitalizados como un costo adicional detales activos.

La depreciacin es calculada siguiendo el mtodo de lnea recta, las mismasque, en opinin de la Gerencia, son adecuadas para extinguir el costo al fin dela vida til estimada de los bienes. Las tasas anuales de depreciacin utilizadasdurante el perodo comprendido entre el 01 de enero de 2013 y el 31 de di-ciembre de 2013 fueron las siguientes:

Muebles y enseres : 10 por ciento (10 aos) Equipos de oficina : 10 por ciento (10 aos) Equipos de cmputo : 25 por ciento (04 aos) Unidades de transporte : 20 por ciento (05 aos)

La estimacin de la vida til y el mtodo de depreciacin seleccionado sonrevisados peridicamente para asegurar que el mtodo y el perodo de la de-

preciacin sean consistentes con el beneficio econmico y las expectativas devida de las partidas de mobiliario y equipos.

Cuando se venden o retiran los activos, se elimina su costo y depreciacinacumulada y cualquier ganancia o prdida que resulte de su disposicin seincluye en los resultados del ejercicio.

(m)Otros activos.

Los activos intangibles incluidos en el rubro Otros activos del balance ge-neral, estn relacionados principalmente con las inversiones efectuadas en laadquisicin y desarrollo del software de cmputo utilizado en las operacionesde la Cooperativa y se amortizan bajo el mtodo de lnea recta sobre la basede su vida til estimada. Estos activos se registran al costo.

Un activo intangible se reconoce como tal, si es probable que los beneficios

econmicos futuros que generen fluyan a la Cooperativa y su costo puede sermedido confiablemente.

(n) Adeudos y obligaciones financieras (Nota 9).

Los adeudos y obligaciones financieras se reconocen en la fecha en que losfondos se reciben, netos de los costos incurridos en la transaccin. Cualquier dife-rencia entre los fondos recibidos (neto de los costos de la transaccin) y el montoa desembolsar se reconoce en el estado de resultados en el plazo del prstamo.

(o) Provisiones.

Se reconoce una provisin slo cuando existe una obligacin presente (legalo implcita) como resultado de un evento pasado y es probable que se requie-ran recursos para cancelar la obligacin y se pueda estimar confiablemente elmonto de la obligacin. Las provisiones se revisan cada perodo y se ajustanpara reflejar la mejor estimacin que se tenga a la fecha del balance general.

(p) Ingresos y gastos.

Los ingresos y gastos por intereses son registrados en los resultados del perodoen que se devengan, en funcin al tiempo de vigencia de las operaciones que losgeneran y a las tasas de inters pactadas libremente con los asociados; exceptoen el caso de los intereses generados por crditos en situacin de vencidos, refi-nanciados, reestructurados y en cobranza judicial, as como los intereses de loscrditos clasificados en las categoras de dudoso y prdida, los cuales se reconocencomo ingresos en la medida en que son cobrados. Cuando la Gerencia determinaque la condicin financiera del deudor ha mejorado a tal punto que desaparecela duda en cuanto a la recuperacin del principal se restablece la contabilizacinde los intereses sobre la base de lo devengado.

Las comisiones por servicios financieros se reconocen como ingresos cuando seperciben. Los otros ingresos y gastos son registrados en el perodo en que se devengan.

(q) Compensacin por tiempo de servicios.

La provisin para la compensacin por tiempo de servicios del personal seconstituye por el ntegro de los derechos indemnizatorios de acuerdo con lalegislacin vigente y se muestra neto de los depsitos efectuados con carctercancelatorio en las instituciones financieras elegidas por los trabajadores.

(r) Contingencias.

Un activo contingente no se reconoce en los estados financieros, pero serevela cuando su grado de ocurrencia es probable.

Los pasivos contingentes no se reconocen en los estados financieros. Estos serevelan en notas a los estados financieros, a menos que la posibilidad de quese desembolse un flujo econmico sea remota.

(s) Reserva cooperativa (Nota 12).

La reserva cooperativa se constituye estatutariamente destinando anualmenteno menos del 20% del remanente que presenten los resultados anuales.

(t) Norma s que no han tenido efecto en la aplicacin en el ejercicio 2013son las siguientes:

Estados financieros consolidados, acuerdos conjuntos e informacin a revelarde participaciones en otras entidades: Gua de transicin (modificaciones aNIIF 10, NIIF 11 y NIIF 12).

NIC 1 Presentacin de Estados Financieros - (mejoras a las NIIF (Ciclo 2009 - 2011)). NIC 16 Propiedades, planta y equipo - (mejoras a las NIIF (Ciclo 2009 - 2011)). NIC 19 Beneficios a los empleados (revisada 2011). NIC 27 Estados Financieros Separados (modificaciones). NIC 28 Inversiones en Asociadas y Negocios Conjuntos (modificaciones). NIC 32 Instrumentos Financieros: Presentacin de las NIIF (Ciclo 2009 - 2011). CINIIF 20 Costos de desmonte en la fase de produccin de una mina a cielo

abierto.

Debido a que las normas indicadas en los prrafos precedentes slo aplican enforma supletoria a las desarrolladas en las normas de la Superintendencia deBanca, Seguros y AFP - SBS, las mismas no tendrn ningn efecto importante enla preparacin de los estados financieros adjuntos, a menos que la Superinten-dencia de Banca, Seguros y AFP - SBS las adopte en el futuro. La Cooperativano ha estimado el efecto en sus estados financieros si dichas normas fueranadoptadas por la Superintendencia de Banca, Seguros y AFP - SBS.

3. Transacciones en moneda extranj era y exposicin al riesgo de cambio.

Las operaciones en moneda extranjera se efectan a los tipos de cambiodel mercado libre. Al 31 de diciembre de 2013, los tipos de cambio promedioponderado del mercado libre publicados por la Superintendencia de Banca,

Seguros y AFP - SBS para las transacciones en dlares estadounidenses fueron deS/.2.794 para la compra y S/.2.796 para la venta por cada US$1.00 (S/.2.549para la compra y S/.2.551 para la venta al 31 de diciembre de 2012 por cadaUS$1.00), respectivamente. Al 31 de diciembre de 2013, el tipo de cambio uti-lizado para la contabilizacin de las cuentas del activo y del pasivo en monedaextranjera fue de S/.2.795 por cada US$1.00 (S/.2.550 al 31 de diciembre de2012 por cada US$1.00).

La Cooperativa al 31 de diciembre de 2013 y 2012 tena activos y pasivosen dlares estadounidenses (expresado en miles) como sigue:

31.12.2013 31.12.2012

Activos:

Fondos disponibles 21,991 6,978

Inversiones negociables y a vencimiento 2,998 0

Cartera de crditos, neto 167,710 153,018

Cuentas por cobrar, neto 204 323

Inversiones permanentes, neto 115 115

Otros activos 94 151

Total activos 193,112 160,585

Pasivos:

Obligaciones con los asociados (192,177) (152,066)

Adeudos y obligaciones financieras a corto plazo (2,894) (2,073)

Adeudos y obligaciones financieras a largo plazo (2,912) (2,310)

Cuentas por pagar 0 (17)

Otros pasivos (527) (951)

Capital social (5,569) (4,120)

Total pasivos (204,079) (161,537)

Posicin pasiva, neta (10,967) (952)

36 37

5 C d di


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La Cooperativa al 31 de diciembre de 2013, ha registrado una ganancianeta por diferencia en cambio neta de S/.927 mil (ganancia neta por diferenciaen cambio de S/.1,174 mil al 31 de diciembre de 2012), el cual se presenta enel estado de resultados.

Adicionalmente, la Cooperativa al 31 de diciembre de 2013, tiene crditosindirectos o contingentes en moneda extranjera por US$1,791 mil equivalente aS/.5,489 mil. (US$355 mil equivalente a S/.907 mil, al 31 de diciembre de 2012).

Al 31 de diciembre de 2013 y 2012, la Gerencia de la Cooperativa hadecidido asumir el riesgo cambiario de esta posicin, por lo que no ha realizadooperaciones con productos derivados para su cobertura.

4. Disponible.

A continuacin se presenta la composicin del rubro (expresado en miles

de nuevos soles):

31.12.2013 31.12.2012

Efectivo 818 660

Cuentas bancarias en entidadesfinancieras locales (a)

61,454 48,062

Cuentas bancarias en entidadesfinancieras del exterior (b)

1,137 522

Rendimiento devengado de disponible 124 80

Total 63,533 49,324

(a) La Cooperativa al 31 de diciembre de 2013, mantiene saldos en sus cuentascorrientes en bancos locales (S/.3,052 mil), cuentas de ahorros (S/.2,353 mil)y depsitos a plazo (S/.56,049). Tales fondos estn denominados en nuevossoles (S/.1,633 mil) y en dlares estadounidenses (US$21,403 mil equivalente aS/.59,821 mil). Las cuentas de ahorros y depsitos a plazos devengan interesesa tasas de mercado.

(b) Los saldos de las cuentas corrientes en entidades financieras del exterior al31 de diciembre de 2013, estn denominados en dlares estadounidenses(US$406 mil equivalente a S/.1,137 mil). Tales saldos son de libre disponibilidady devengan intereses a tasas de mercado.

5. Cartera de crditos, neto.

A continuacin se presenta la composicin del rubro (expresado en miles denuevos soles):

Crditos directos 31.12.2013 31.12.2012

Crditos vigentes 771,879 646,331

Crditos refinanciados 549 535

Crditos vencidos 8,792 12,883

Crditos en cobranza judicial 17,683 13,503

Sub total 798,903 673,252

Re ndimi ent o de ve ng ado de c r di tos v ige nt es 4 ,033 2, 503

Sub total 802,936 675,755

Menos:

P rovi si n pa ra ri esgos d e i ncob ra bi li da d (37 ,2 99 ) ( 28 ,1 51 )

Total crditos directos 765,637 647,604

(a) Los crditos estn referidos a los prstamos otorgados a los asociados dela Cooperativa en las diferentes modalidades, menos la provisin por riesgode incobrabilidad que es revisada peridicamente por la Gerencia General,para ajustarla a los niveles que consideren necesarios para cubrir prdidaspotenciales en la cartera de crditos.

(b) De acuerdo a las normas de la Superintendencia de Banca, Seguros y AFP- SBS, la cartera de crditos de la Cooperativa, al 31 de diciembre de 2013 y2012 est clasificada por riesgo (expresado en miles de nuevos soles):

Saldo al 31.12.2013 Saldo al 31.12.2012

Directos Contingentes Total % Directos Contingentes Total %

(Nota 13) (Nota 13)

Normal 761,438 4,697 766,135 95.25 634,716 1,758 636,474 94.20

Con problemas potenciales 7,187 0 7,187 0.89 13,139 0 13,139 1.95

Deficiente 8,324 792 9,116 1.13 2,081 629 2,710 0.40

Dudoso 779 0 779 0.10 13,062 0 13,062 1.93

Prdida 21,175 0 21,175 2.63 10,254 0 10,254 1.52

Total 798,903 5,489 804,392 100.00 673,252 2,387 675,639 100 .00

(c) Los crditos indirectos o contingentes estn representados por fianzas quegarantizan obligaciones de ciertos asociados ante terceros por un valor deS/.5,489 mil (S/.2,387 mil al 31 de diciembre de 2012), los mismos que sepresentan en la Nota 13 a los estados financieros.

(d) El movimiento de la provisin por riesgo de incobrabilidad al 31 de diciem-bre de 2013 y 2012 fue el siguiente (expresado en miles de nuevos soles):

31.12.2013 31.12.2012

Saldos iniciales (28,151) (23,055)

Adiciones debitadas a resultados (16,910) (15,423)

Recuperos 7,993 9,094

Castigo de cuentas 1,769 206

Diferencia en cambio, neto (2,000) 1,027

Saldos finales (37,299) (28,151)

38 39

6 Inversiones permanentes neto 7 Mobiliario y equipos neto


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6. Inversiones permanentes, neto.

A continuacin se presenta la composicin del rubro (expresado en miles de nuevos soles):

Nombre del EmisorClase deInversin

Porcentaje departicipacin

Valor brutoen libros

31.12.2013

Valorrazonable de

inversiones31.12.2013

Provisinpara desva-

lorizacin deinversiones

Valor netoen libros

31.12.2013

Valor departicipacinpatrimonial31.12.2013

Valor deinversin

31.12.2012

EDPYME Alternativa Acciones 34.18% 6,092 0 (780) 5,312 5,361 5,042

Abaco Corporacin S.A.C. Acciones 85.00% 412 517 0 929 929 314

Capital Markets Investment Corp. Acciones 91.28% 1,300 0 (979) 321 390 292

Terras Inmobiliaria S.A. Acciones 99.81% 2,603 2,195 0 4,798 4,798 2,603

Abaco Investment S.A.C. Acciones 99.99% 5,036 4,594 0 9,630 9,630 1,963

MICREDITO S.A.C. Acciones 98.11% 5,580 0 (2,027) 3,553 3,375 3,823CAMAINCO S.A.C. Acciones 97.07% 4,101 2,054 0 6,155 6,155 4,006

INVACFIN S.A.C. Acciones 85.00% 1 0 (1) 0 0 0

Otras 492 0 (189) 303 85 304

Total 25,617 9,360 (3,976) 31,001 30,723 18,347

(a) Las inversiones permanentes estn referidas a acciones comunes en empre-sas y aportaciones en cooperativas y se presentan netas de la provisin paradesvalorizacin de inversiones, que resulta de comparar el valor en libros de lainversin con el valor de participacin patrimonial al 31 de diciembre de 2013 y2012. Las inversiones permanentes fueron adquiridas con la finalidad de brindarservicios adicionales a los asociados de la Cooperativa.

(b) El movimiento de la provisin para desvalorizacin de inversiones al31 de diciembre de 2013 y 2012 fue el siguiente (expresado en miles denuevos soles):

31.12.2013 31.12.2012

Saldos iniciales (7,156) (6,370)

Adiciones aplicadas a resultados 0 (837)

Recupero por desvalorizacin de Inversionesdel ejercicio (b.1)

3,266 0

Diferencia en cambio (86) 51

Saldos finales (3,976) (7,156)

(b.1) Co rresponde a la recuperacin de la desvalorizacin de las inversio-nes de ABACO Investment S.A.C. al 31 de diciembre de 2013 (Ver estadode resultados).

(c) El aumento del valor razonable de las inversiones permanentes por la va-luacin bajo el mtodo de participacin patrimonial por el perodo 2013, es elsiguiente (expresado en miles de nuevos soles): (Ver estado de resultados).

31.12.2013

ABACO Corporacin S.A.C. 219

ABACO Investement S.A.C. 4,594

CAMAINCO S.A.C. 1,905

Terras Inmobiliaria S.A. 2,642

Total 9,360

La Gerencia de la Cooperativa considera que las provisiones para desvalori-zacin de inversiones efectuadas al 31 de diciembre de 2013 y 2012, cubrenrazonablemente el valor recuperable de las inversiones, por lo que no es nece-sario efectuar mayor provisin.

7. Mobiliario y equipos, neto.

A continuacin se presenta el movimiento y composicin del rubro (expresado en miles de nuevos soles):

DetalleMuebles y

enseresEquipos de

oficinaEquipos de

cmputoUnidades de

transporteSaldos al

31.12.2013Saldos al

31.12.2012

Costo:

Saldos iniciales 920 777 1,830 84 3,611 3,158

Adiciones 2 24 84 0 110 455

Total costo 922 801 1,914 84 3,721 3,613

Depreciacin acumulada:

Saldos iniciales (368) (301) (1,241) (84) (1,994) (1,626)

Adiciones (a) (74) (52) (293) 0 (419) (368)

Total depreciacin acumulada (442) (353) (1,534) (84) (2,413) (1,994)

Valor neto 480 448 380 0 1,308 1,619

(a) La depreciacin del ejercicio 2013, se presenta en el estado de resultadospor S/.419 mil (S/.368 mil en el ejercicio 2012).

(b) La Cooperativa al 31 de diciembre de 2013, mantiene seguros sobre losprincipales activos, de conformidad con las polticas establecidas por la Geren-cia. En opinin de la Gerencia sus polticas de seguros son consistentes con lasprcticas y riesgos ante eventuales prdidas.8. Obligaciones con los asociados.


31.12.2013 31.12.2012

Obligaciones a la vista 225 0

Obligaciones por cuenta de ahorros (a) 45,862 48,550

Obligacione s por c uentas a plazo (b) 717 ,199 592 ,976

Otras obligaciones 2,285 4,450

Otros gastos por obligaciones con losasociados

1,031 405

Total 766,602 646,381

(a) Corresponden a cuentas de ahorros de los asociados, estn denominadasen nuevos soles (S/.20,035 mil) y en dlares estadounidenses (US$9,240 milequivalente a S/.25,827 mil).

(b) Estn referidos a los depsitos a plazos mantenidos por los asociados en laCooperativa, estn denominados en nuevos soles (S/.206,642 mil) y en dlaresestadounidenses (US$182,668 mil equivalente a S/.510,557 mil), los cualestienen vencimiento corriente en su mayora.

40 41

9. Adeudos y obligaciones financieras. 31.12.2013 31.12.2012 15. Intereses y comisiones por obligaciones con los asociados.


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y g

A continuacin se presenta la composicin del rubro (expresado en miles de nuevos soles):

Acreedor Vencimiento Moneda Corto plazo Largo plazo Total

Instituciones Financieras del Pas:

Corporacin Financiera de Desarrollo COFIDE:

Prstamo para capital de trabajo 2014-2020 US$ 7, 871 8,139 16,010

Prstamo para capital de trabajo 2018 S/. 672 2,914 3,586

BBVA Continental:

Prstamo para capital de trabajo 2014 S/. 9,800 0 9,800

Banco Interamericano de Finanzas:Prstamo para capital de trabajo 2014 S/. 9,674 0 9,674

Fondo Mi Vivienda:

Lnea de crdito 2019 US$ 212 0 212

Gastos por pagar de adeudos y obligaciones financieras 49 0 49

Total al 31 de diciembre de 2013 28,278 11,053 39,331

Total al 31 de diciembre de 2012 5,893 9,485 15,378

Los adeudos y obligaciones financieras estn denominados en nuevos soles (S/.23,054 mil) y en dlares estadounidenses (US$5,806 mil equivalente a S/.16,277 mil).

10. Capital social.

El capital social de la Cooperativa al 31 de diciembre de 2013 ascendi aS/.47,957 mil (S/.39,585 mil al 31 de diciembre de 2012), el cual est repre-sentado por certificados de aportaciones nominativas, indivisibles y transferibles.

Por acuerdo de la Asamblea Ordinaria de Delegados de fecha 25 de marzode 2013, se aprob la capitalizacin del remanente neto del ejercicio 2012 porS/.3,099 mil (S/.2,153 mil en el ejercicio 2011). Asimismo, durante el ejercicio2013 hubo nuevos aportes ordinarios y extraordinarios de asociados por la sumade S/.5,893 mil (en el ejercicio 2012 los aportes fueron inferiores a los retiros,cuyo importe neto fue de S/.2,137). Estos aportes y retiros de asociados fueronaprobados en las sesiones del Consejo de Administracin.

11. Reserva facultativa.

La Cooperativa, de acuerdo con sus estatutos y por decisin de la AsambleaGeneral de Delegados, constituye una reserva que tiene el carcter de especial

o facultativa, y se forma por las transferencias del remanente del ejercicio a lamencionada reserva. Al 31 de diciembre de 2013, la reserva facultativa ascendia S/.13,156 mil (S/.13,156 mil al 31 de diciembre de 2012).

12. Reserva cooperativa.

De conformidad con la Ley de Cooperativas, se debe transferir a un fondo de reservaun monto no menor al 20% del remanente neto de cada ejercicio. Esta reserva podrser destinada nicamente a cubrir prdidas u otras contingencias imprevistas y no debeser distribuida entre los asociados. Al 31 de diciembre de 2013, la reserva cooperativaascendi a S/.5,810 mil (S/.5,190 mil al 31 de diciembre de 2012). Por acuerdo deAsamblea de Delegados de fecha 25 de marzo de 2013, se aprob incrementar lareserva cooperativa en S/.620 mil (S/.574 mil al 31 de diciembre de 2012).

13. Cuentas contingentes y de orden.


Cuentas contingentes:

Cartas fianzas 5,489 2,387

Sub total 5,489 2,387

Cuentas de orden:

Avales 2,259,536 2,131,435

Hipotecas 492,556 282,532

Depsitos en garanta 271,186 222,571

Acciones 1,933 1

memoria abaco 2013

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