lvg - company profile (rome, april 2014)
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Company ProfileRome, April 2014
Disclaimer
• Il dirigente responsabile per la stesura dei documenti finanziari, Francesca Bartoli, dichiara, sullabase di quanto previsto dal secondo comma dell’Art. 154-bis del D.Lgs. n. 58 del 24 febbraio1998 (TUF), che le informazioni contabili contenute in questa presentazione corrispondono allerisultanze documentali, ai libri e alle scritture contabili.
• Alcune delle informazioni incluse in questo documento sono prospettiche e soggette a rischi edincertezze che potrebbero portare a una materiale divergenza dei risultati.
• Ciascuna stima o previsione contenuta in questo documento è riferita alla data corrente e,ulteriormente, ogni ipotesi e circostanza sottostanti o ogni dato citato potrebbero essere soggettia future variazioni. LVenture S.p.A. declina espressamente e non si assume nessuna responsabilitàin relazione a inesattezze delle stime o delle previsioni o in relazione a ogni uso che terze partipossano fare di tali stime o previsioni.
• Questo documento non rappresenta un’offerta o una raccomandazione all’acquisto o allavendita di prodotti finanziari e/o rappresenta nessuna forma di servizio finanziario. Infine, questodocumento non rappresenta un’offerta al pubblico di prodotti finanziaria in Italia, così comedefinita ai sensi dell’art. 1 lettera t del TUF, e in nessun altro Stato o Nazione.
• In aggiunta ai formati standard e agli indicatori richiesti dagli IFRS, questo documento contienenumeri o riclassificazioni e indicatori di perfomance alternativi. L’obiettivo è di aiutare gli utenti avalutare nel miglior modo possibile le performance economico-finanziarie del Gruppo. Tuttaviaqueste riclassificazioni o indicatori non possono essere utilizzati come un sostituto degli standardrichiesti dagli IFRS.
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Agenda
Executive Summary
Group Description
Market Overview
Business Model
Key Success Factors
Financials
Public Offering
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Executive Summary
Holding di partecipazioni in startup innovative: investiamo oggi nelle aziende di successo di domani
Società quotata al MTA di Borsa Italiana: siamo tra i primi operatori di Venture Capital quotati al mondo
Prossimo aumento di capitale da € 4.990.000: continuiamo a cogliere le migliori opportunità di investimento
Il mercato italiano delle startup offre grandi vantaggi: straordinario capitale umano e incentivi fiscali per chi investe
Elevate prospettive di guadagno per gli investitori: entriamo nelle fasi iniziali a basse valutazioni per ottenere alti ritorni
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Executive Summary
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Tra
spare
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Business Angel
Association
Acceleratore
Venture Capital Fund
LVenture Group
ECOSISTEMAGESTIONE DEL RISCHIOSCOUTING E
INVESTIMENTO
TUTELA
INVESTITORE
Scarso
Medio
Elevato
Elevato
Elevata
Media
Elevata
Elevata
Scarsa
Media
Elevata
Elevata
Scarsa
Elevata
Media
Elevata
Medio
Elevato
Scarso
Elevato
Medio
Elevato
Medio
Elevato
Elevato
Medio
Scarso
Elevato
Pochi
Pochi
Pochi
Molti
Medio
Grande
Grande
Grande
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Si
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Si
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No
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Si
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Si
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No
No
Si
LVenture Group è un operatore di Venture Capital con un approccio differente:
integra al suo interno acceleratore, capitali ed ecosistema, garantendouna riduzione del rischio di investimento e ritorni potenziali superiori
è un società quotata, garantendo agli investitori liquidità dell’asset,trasparenza e tutela
5
Agenda
Executive Summary
Company Description
Market Overview
Business Model
Key Success Factors
Financials
Public Offering
6
La Nostra MissionCREIAMO VALORE TRASFORMANDO GIOVANI STARTUP INNOVATIVE IN AZIENDE DI SUCCESSO
Investiamo capitali ridotti in startup digitali innovative durante le loro fasi iniziali
di vita
Supportiamo attivamente le nostre startup accelerando lo
sviluppo, monitorando i risultati e attirando altri investitori
Attesi elevati capital gain dalla vendita delle nostre partecipazioni
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Chi SiamoTEAM DI IMPRENDITORI E INVESTITORI SERIALI CON UN TRACK RECORD DI SUCCESSO
Luigi Capello CEO & Founder
Paolo CelliniBoard Member
Roberto MagnificoBoard Member
Augusto CoppolaDirector
Stefano PighiniChairman
Imprenditore seriale, Business Angel, Professore LUISS
Imprenditore seriale, advisor in startup
innovative
Business Angel e Manager in: Philip Morris, Enel, Eni
Partner in fondi di VC e Manager in: Seat PG, Disney
Advisor e manager in: Lehman Brothers,
Barclays Capital, UBS
Giovanni GazzolaCOO & Founder
Francesca BartoliCFO
Manager con 20 anni di esperienza in ICT
(Olivetti, GFI)
Manager in società di revisione e gruppi
assicurativi (SACE, INA)
+50 EspertiProfessional Advisor
Corporate manager, imprenditori seriali,
business angel
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Cosa Abbiamo FattoDAL 2012 ABBIAMO INVESTITO IN 22 STARTUP E CREATO UN ECOSISTEMA STRAORDINARIO
Oltre 1.000 proposte di investimento
analizzate
22 startup partecipate con un investimento medio di € 120k
200 posti di lavoro creati nelle startup
Oltre €2,7 Milioni investiti in startup e €5,9 Milioni da
co-investitori
+50 advisor+20 partner
+120 eventi organizzati con
+8.000 partecipanti
2.000 mq alla Stazione Centrale di
Roma Termini
DEAL FLOW PORTFOLIO OCCUPAZIONE ECOSISTEMA LOCATIONINVESTIMENTI
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INVESTIREMO IN 15 NUOVE STARTUP L’ANNO E CI ESPANDEREMO ALL’ESTERO
Attivare canale di proposte di investimentointernazionali
Investire in 15 nuove startup
ogni anno
Creare 150 nuovi posti di lavoro ogni
anno
Investire altri €5 Milioni in startup e €10 Milioni da
co-investitori
Espandere network tramite partnership con
corporate e operatori
internazionali
Ampliamento spazi a Roma per creazione Tech Hub di riferimento
DEAL FLOW PORTFOLIO OCCUPAZIONE INVESTIMENTI ECOSISTEMA LOCATION
Cosa Faremo
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Agenda
Executive Summary
Company Description
Market Overview
Business Model
Key Success Factors
Financials
Public Offering
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IL MERCATO DIGITALE STA ESPLODENDO E VOGLIAMO COGLIERE LE MIGLIORI OPPORTUNITÀ
Perché Investiamo Nelle Startup Digitali
3,5% GDPin miliardi
2,1% GDP
Source: Boston Consulting Group
CAGR11,5%
$5.000.000
$500.000
$50.000 $5.000
2000 2005 2009 2011
Source: NESTA, PEHub
Open Source
Cloud+
AWS
Startup di sviluppatori
€ 21
€ 24
2010 2016
VALORE ECONOMICO INTERNET ITALIA COSTO PER LANCIARE UNA STARTUP DIGITALE
Fonte: Audiweb , IAB,Osservatorio Politecnico di Milano
• Utenti attivi: 28,1 mln almese e 13,6 mln al giorno
• Mercato e-commerce: €11,2mld (+17%)
• Mercato online advertising:€1,5 mld (+7,7%)
L’economia digitale è in forte crescita e si creano costantemente nuoveopportunità
Internet permette la nascita di startup innovative che generano velocementeelevati ricavi e alti margini
Le startup digitali hanno un bisogno ridotto di capitali per poter iniziare ilbusiness
Gli investitori sono attratti dall’investire in startup che dopo pochi anni possonogenerare alti fatturati con importanti marginalità
KEY FIGURES INTERNET ITALIA 2013
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INVESTIAMO NELLE FASI INIZIALI A BASSE VALUTAZIONI PER OTTENERE ALTI CAPITAL GAIN
Il Nostro Posizionamento Nella Filiera Del Funding
PRESEED
MICROSEED
SEEDEARLYSTAGE
LATERSTAGE EXIT
• Università• Incubatori• Competizioni• Percorsi
formativi
• Family & Friends• Grants• Acceleratori• Business Angels
• Business Angels• Seed Venture
Capital funds
• Early Stage Venture Capital Funds
• Growth Venture Capital Funds
• Banche• Private Equity
• Trade Sale• Merger• IPONo investimento €20mila-60mila €60mila-500mila €500mila-5 milioni >€5 milioni
Posizionamento nella fase iniziale divita della startup
Investimenti ridotti in più tranche abasse valutazioni
Multipli di uscita superiori
FIL
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A D
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UN
DIN
G D
ELLE
STA
RTU
P
GAP DI CAPITALI: Scarsa disponibilità di capitali e operatori nella fase seed
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Agenda
Executive Summary
Company Description
Market Overview
Business Model
Key Success Factors
Financials
Public Offering
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APPROCCIO UNICO CHE INTEGRA GLI ELEMENTI CHIAVE PER IL SUCCESSO DELLE STARTUP
Il Nostro Modello
Il nostro acceleratore LUISS ENLABS guida le startup nella loro fase di avvio
Forniamo i capitali iniziali alla startup per sviluppare
vendite e clienti
L’ecosistema creato supporta le startup nella crescita e nella ricerca di clienti, partner e investitori
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TRAFORMIAMO GIOVANI STARTUP IN AZIENDE DI SUCCESSO
L’Acceleratore LUISS ENLABS
LUISS ENLABS - la fabbrica delle startup – è l’Acceleratore di startup, così
chiamato dopo la joint venture del 2012 con l’università LUISS
Il primo esempio in cui Università, Venture Capital e sistema imprenditoriale
sono connessi insieme
Controllato al 100% da LVenture Group di cui rappresenta il canale di
approvvigionamento per investimenti micro-seed
LUISS ENLABS gestisce un Programma di Accelerazione che guida e supporta
la startup nelle sue fasi di avvio
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UN INTENSO PROGRAMMA SVILUPPATO PER DARE MASSIMO SUPPORTO ALLE STARTUP
Il Programma di Accelerazione LUISS ENLABS
Il periodo di ammissione avviene due volte l'anno
Le startup sono scelte attraverso un processo di selezione di 1 mese in
collaborazione con il Board of Advisor
Il programma dura cinque mesi nei quali le startup sono fisicamente negli
spazi di LUISS ENLABS e quotidianamente assistite e monitorate
Investor Day
Acceleration Program
Application & Selection
• 3 advisor dedicati
• Spazio di lavoro moderno e arredato
• Business tuning & sviluppo
• Corsi di imprenditorialità di alta qualità
• Consulenza di supporto
• Business Networking
• Investor Networking
Cosa viene offerto alle startupIl processo di accelerazione
1 Mese 5 Mesi Giornata finale
Le startup sono selezionate insieme al board degli advisor
Le startup partecipano ad un intenso programma di apprendimento imprenditoriale
Alla fine del programma le startup presentano davanti ad una platea di investitori
Standard Deal
€ 30mila cash + € 30mila di servizi
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FORNIAMO I CAPITALI INIZIALI PER SCALARE I FATTURATI
Seed Venture Capital
LVenture Group è uno dei più importanti operatori di Venture Capital in Italia
Opera con risorse finanziarie ridotte, investimenti seed (€ 50-200k), effettuati
in più tranche, per massimizzare il ritorno
Seleziona ed investe nelle più promettenti imprese provenienti dal mercato
Effettua investimenti aggiuntivi, follow on, nelle startup che hanno partecipato
al Programma di Accelerazione
Conoscenza estesa ed approfondita dello scenario tecnologico italiano e delle
iniziative innovative
Rapporti privilegiati con i principali protagonisti del settore: università,
professionisti, centri per l’innovazione, centri di trasferimento tecnologico,
principali fondi italiani di Venture Capital e i maggiori operatori privati e
pubblici
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ABBIAMO COSTRUITO L’ECOSISTEMA IDEALE DOVE FAR CRESCERE LE NOSTRE STARTUP
L’Ecosistema
Fondamentale per la crescita delle startup è l’ecosistema in cui si sviluppano
LVenture Group è riuscita a costruire un ecosistema d’eccezione con i principali
attori del settore, in continua espansione
SPONSOR UNIVERSITÀ PARTNER ADVISOR BANCHE INVESTITORI AZIENDE• Wind
• SAS
• Deloitte
• LUISS
• Roma Tre
• Sapienza
• Wind Business Factor
• InnovActionLab
• Codemotion
• Ustart
• SiamoSoci
• Startup Sauna
+50 advisor con esperienza manageriale e/o imprenditoriale nei principali campi dell’ICT
• Unicredit Network investitori:
• IAG
• FILAS
• Zernike Meta Venture
• United Venture
• Innogest
• 360 Capital
• Amazon
• Kaspersky
• Samsung
• Microsoft
• …
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INVESTIAMO OGNI ANNO IN 15 NUOVE STARTUP CON L’OBIETTIVO DI USCIRE DOPO 4 ANNI
Modello di Business
7 Startup12 Startup
3 Startup
6 Startup
Ogni 12 mesi A partire dal 48° mese
Sele
zio
ne
EXIT
Micro-seed: € 60.000 Seed: € <200.000IRR Atteso:
30%
Deal F
low
12 startup vengono selezionate per entrare nell’Acceleratore LUISS ENLABS con uninvestimento fino a € 60.000
3 startup vengono selezionate contemporaneamente dal mercato per entrare nelPortafoglio con un intervento diretto di LVenture Group fino a un massimo di € 200.000
7 startup, finito il Programma di Accelerazione di LUISS ENLABS, ricevono un investimentofollow-on da LVenture Group fino a € 200.000
6 startup del Portafoglio di LVenture Group, a partire dal 48° mese, conseguono un exit
Ritorno atteso medio sulle startup all’exit pari a 5 volte il valore degli investimenti*
*Multiplo ottenuti da analisi portafoglio di YCombinator, acceleratore di riferimento del settore
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IL NOSTRO DEAL FLOW PROPRIETARIO PERMETTE LA SELEZIONE DELLE MIGLIORI OPPORTUNITÀ
Il Deal Flow
LVenture Group ha attivato canali efficaci in grado di supportare la diffusionedella propria proposizione di valore nei confronti delle startup target
Il deal flow proprietario conta 400 nuove proposte di investimento annue econsente un ottimo livello di selezione
Eventi
Università
Official Website
Incubatori
Venture Capital
Eventi organizzati per presentare l’attività dell’acceleratore e raccogliere business idea
Sito ufficiale dove è possibile fare applicationonline e la submission della business idea
Accordi con università italiane (es. LUISS, Sapienza, Roma Tre)C
AN
ALI
Accordi con incubatori
Accordi con VC
AssociazioniAccordi e partnership con associazioni di promozione dell’imprenditoria (es. Mind The Bridge, Startup Weekend, Innovaction Lab)
DEAL FLOW ORIGINATION
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INVESTIAMO NEI PRINCIPALI SETTORI DIGITALI SEGUENDO RIGIDI CRITERI DI SELEZIONE
Settori e Criteri di investimento
ICT E-COMMERCE ONLINE MEDIA GAMING APPS
TECNOLOGIA TEAM MERCATO VANTAGGI COMPETITIVI
MODELLO DI BUSINESS
“Tecnologie dell’Informazione e
della Comunicazione” per trasmissione,
ricezione ed elaborazione dati
[Google, Microsoft]
Insieme delle applicazioni dedicate alla comunicazione e
gestione delle transazioni commerciali
in rete[Amazon, Zalando]
Piattaforme di condivisione,
interazione e analisi di contenuti informativi,
pubblicitari e multimediali
[Facebook, Youtube]
Società di produzione e distribuzione di
contenuti interattivi per l’intrattenimento
[Zynga (Farmville), Rovio (Angry Birds)]
Progetti di sviluppo e commercializzazione di
software applicativi destinati a qualsiasi
tipologia di dispositivo[Instagram, Spotify]
Internazionale, ampio e in rapida crescita
Solidi, esclusivi e difficilmente replicabili
Sostenibile e scalabile
Eterogeneo e completo in termini di competenze
Emergente, dirompente ed innovativa
SET
TOR
IC
RIT
ER
I
22
MASSIMIZZIAMO IL RITORNO VENDENDO LE NOSTRE PARTECIPAZIONI AD ALTI MULTIPLI
Exit
L’attività di valorizzazione delle partecipazioni vede tutte le attività legate allacessione delle quote in possesso di LVenture Group nelle società di portafoglio
La strategia di exit è mediante operazioni di Merger & Acquisition e Initial PubblicOffering
Vendita della startup ad altri
M&A IPO
Quotazione della startup in borsa
LVenture Group fornisce assistenza alle proprie partecipate al fine di supportarledurante la fase di exit e per valorizzare al meglio le proprie quote dipartecipazione detenute nelle startup di portafoglio
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ABBIAMO INVESTITO FINO AD OGGI IN 22 STARTUP PER UN TOTALE DI € 2,5 MILIONI
Portafoglio
Startup che dopo aver partecipato al programma di accelerazione di LUISS ENLABS hanno ricevuto un investimento “follow on” da parte di LVenture Group o da un altro investitore
1° PROGRAMMA DI ACCELERAZIONE 2° PROGRAMMA DI ACCELERAZIONE
3° PROGRAMMA DI ACCELERAZIONE 4° PROGRAMMA DI ACCELERAZIONE
INVESTIMENTI SEED DIRETTI
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Agenda
Executive Summary
Company Description
Market Overview
Business Model
Key Success Factors
Financials
Public Offering
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IL NOSTRO MODELLO MASSIMIZZA I RISULTATI E RIDUCE I RISCHI
Fattori Chiave Di Successo
L’approccio integrato permette di ottenere risultati amplificati rispetto ad un
operatore classico di Venture Capital non integrato e di massimizzare i ritorni
degli investimenti
Apporto di valore tramite un programma di accelerazione
Deal flow di alta qualità e due diligence approfondita
Portfolio con investimenti ridotti e diversificati
Alta diversificazione del rischio
Incrementa i multipli di uscita fino a 5,3x
Fonte: Studio dell’Angel Capital Education Foundation (ACEF)
Incrementa i multipli di uscita fino a 2,8x
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IL NOSTRO APPROCCIO AL SEED SUPERA I LIMITI DEGLI APPROCCI TRADIZIONALI
I Vantaggi Competitivi
VCs
Angels
Seed Money
Entrepreneurialapproach
Operationalsupport
Network sizeLater round financing
Professional approach
Investment termssimplicity
Process efficiency
LVenture Group: soluzione integrata
Negoziazione basse valutazioni
Processi professionali
Approccio imprenditoriale
Portfolio diversificato
Capacità a investire piccole somme
Round successivi e supporto dedicato
Business Angels:
Limitati capitali
Supporto limitato
Deal flow limitato
Piccolo portfolio
Venture Capital:
Non disponibile a piccoli investimenti
Minore approccio imprenditoriale
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ELEMENTI UNICI E DISTINTIVI CHE GARANTISCONO IL SUCCESSO
Perché investire in LVenture Group
DEAL FLOW MANAGEMENTSELEZIONEDeal flow di alta qualità convisibilità sulle miglioriopportunità del mercatoitaliano
Selezione accurata tramiteprocesso professionale di duediligence e con il supporto deipropri Advisor
Management esperto, conforte esperienza nel campostartup e nella gestione disocietà di investimento
Approccio proattivo conintensivo programmaimprenditoriale, mentoringadvisoring e business networking
MODELLO INTEGRATO EXITACCELERAZIONEL’integrazione tra acceleratore,VC ed Ecosistema permette diincrementare il tasso disuccesso delle startup
Investendo nelle fasi iniziali imultipli di uscita sonopotenzialmente superioripermettendo elevati capital gain
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L’ESSERE QUOTATI PORTA GRANDI VANTAGGI AI NOSTRI INVESTITORI
Perché una Società Quotata
Possibilità per gli azionistidi liquidare il proprioinvestimento su unmercato regolamentato
ASSET LIQUIDO
Maggior tutela per l’azionistagarantita dalle best practicedelle società quotate e daicontrolli esercitati dalleautorità di vigilanza
TUTELA
Trasparenza riguardol’andamento finanziario, ilgoverno societario e laretribuzione delmanagement
TRASPARENZA
Visibilità internazionale siaper LVenture Group sia perle startup di portafoglio
VISIBILITÀ
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IL MERCATO ITALIANO È GIOVANE E IN RAPIDA ESPANSIONE
Perché investire in Italia
Capitale umano di primario livello
Forza lavoro qualificata a basso costo ideale per sostenere gli sviluppiiniziali delle giovani startup
Eccellente know-how su tecnologia, design e creatività
Competizione molto bassa negli investimenti VC all’interno di uneconomia di € 2mila miliardi
Grandi agevolazioni fiscali per gli investimenti in startup in arrivo con ilnuovo decreto del Ministero dello Sviluppo Economico
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LOCATION ESCLUSIVA E GRANDI ASSET PER LO SVILUPPO DI UN ECOSISTEMA FERTILE
Perché Roma
LVenture Group e LUISS ENLABS si trovano all’interno della Stazione Centrale diRoma Termini
Roma è una delle maggiori città universitarie d’Europa con 22 universitàfrequentate da circa 290.000 studenti
Il contesto universitario è dinamico ed internazionale, questo la rende un postoottimale per lo sviluppo di idee innovative
La Stazione Termini è una sede strategica: punto di accesso alla capitale con unpassaggio giornaliero di oltre 450.000 persone
La Stazione Termini è un nodo nevralgico per i trasporti e collegamenti sianazionali ed internazionali
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Agenda
Executive Summary
Company Description
Market Overview
Business Model
Key Success Factors
Financials
Public Offering
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Capitalizzazione
2014 Febbraio Marzo
0,05
0,10
0,15
0
Fonte: Borsa Italiana
Capitale Sociale: € 3.954.000Azioni in circolazione: 106.500.000Prezzo 1° Trimestre 2014: min 0,048 – max 0,188Capitalizzazione al 31/03/2014: € 15.975.000Media volumi scambiati giornalmente: 4.447.844
53%~
ANDAMENTO TITOLO 1° TRIMESTRE 2014
LV.EN. Holding Srl
EnLabs SrlPartecipazioni in 22 startup
100% < 25%
STRUTTURA AZIENDALE
Le azioni di LVenture Group sono negoziate in Borsa Italiana (MTA). Dal 2013LVenture Group S.p.A. (già Le Buone Società S.p.A.) è controllata da LV.EN.Holding S.r.l.. Il cambio di controllo è avvenuto nel 2013 in occasionedell'aumento di capitale di € 5 Milioni del 2013
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Guidelines
Consolidato (in migliaia di €) 2013 2014 2015 2016 2017
Ricavi e proventi diversi 174k 721k 987k 1.235k 1.342k
Costi operativi (1.317k) (1.634K) (1.779k) (1878K) (1.953k)
EBITDA (1.143k) (913k) (792K) (643K) (611K)
EBIT (1.218k) (1.262k) (1.370k) (1.451k) (1.960k)
Risultato prima delle imposte
(1.301k) (1.236k) (733k) 1.241k 3.792k
Risultato netto d’esercizio (1.123k) (1.179k) (688k) 1.239k 3.780k
Per quanto riguarda i dati qui riportati si fa riferimento al disclaimer di pagina 1Per maggiori informazioni è possibile consultare il sito nella sezione “Investitori”
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Guidelines
Consolidato (in migliaia di €) 2013 2014 2015 2016 2017
Attività non correnti 2.595k 4.396k 6.455k 9.413k 11.888k
Attività correnti 1.600k 2.925k 9.426k 7.719k 9.122k
TOTALE ATTIVO 4.195k 7.321k 15.881k 17.132k 21.010k
Totale Patrimonio 3.958k 7.094k 15.657k 16.896k 20.678k
Passività non correnti 1k 215k 217k 229k 237k
Passività correnti 236k 12k 7k 7k 95k
TOTALE PASSIVO 4.195k 7.321k 15.881 17.132k 21.010k
Per quanto riguarda i dati qui riportati si fa riferimento al disclaimer di pagina 1Per maggiori informazioni è possibile consultare il sito nella sezione “Investitori”
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Agenda
Executive Summary
Company Description
Market Overview
Business Model
Key Success Factors
Financials
Public Offering
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Obiettivi Strategici
LVenture Group ha avviato il processo per ottenere una dotazione dicapitale sufficiente a finanziare gli investimenti nelle startup:
PER COGLIERE LE MIGLIORI OPPORTUNITÀ E PERSEGUIRE GLI OBIETTIVI PREVISTI DA PIANO
24 investimenti Micro-seed in startup partecipanti alprogramma di LUISS ENLABS per un importo di ~€1,1 milioninel periodo 2014-2015 e ulteriori 40 investimenti per un totaledi ~€ 2,3 milioni nel 2016-2017
22 investimenti Seed (di cui il 60% provenienti dal programmadi accelerazione di LUISS ENLABS) per un importo di €3,6milioni nel periodo 2014-2015 e ulteriori 30 per un totale di €7milioni nel 2016-2017
Completamento del processo di rafforzamento organizzativo dellasocietà
Ampliamento dell’Acceleratore LUISS ENLABS e sviluppo dell’area dibusiness delle consulenze e della formazione alle imprese
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Struttura Del ProcessoOPERAZIONE STRUTTURATA IN DUE PARTI: CON E SENZA DIRITTO DI OPZIONE
Aumento di capitale con diritto di opzione: per dotarsi delle risorse finanziarienecessarie per sostenere gli obiettivi strategici definiti nel Piano Industriale
• importo di €4.990.000 (comprensivo dell’eventuale sovrapprezzo)
• mediante emissione di azioni ordinarie, da offrire in opzione agli Azionistidella Società
• date di trattazione dei diritti e di sottoscrizione degli stessi definite dalConsiglio di Amministrazione a valle della prossima Assemblea Soci che siterrà in data 30 Aprile 2014
• da concludersi in ogni caso entro il 30 settembre 2014
Delega al CdA per aumento di capitale senza diritto di opzione (riservato): percogliere le eventuali opportunità strategiche di business
• importo massimo di €4.990.000 (comprensivo dell’eventualesovrapprezzo), in una o più tranche entro 5 anni a partire dal 30 aprile2014
• mediante emissione di azioni ordinarie con esclusione del diritto diopzione
• da effettuarsi con conferimenti in natura e/o a favore di soggettiindividuati dal CdA
Alla prossima Assemblea Soci del 30 Aprile 2014 verrà proposto:
Via Giovanni Giolitti 34, 00185 Rome (Italy)
+39 06 4547 3124
lventuregroup.com
@LVentureGroup
LVenture Group S.p.A.