l'expert comptable face aux risques d'audit des sociétés d'assurance de dommages au maroc

8/14/2019 l'expert comptable face aux risques d'audit des socits d'assurance de dommages au maroc

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INSTITUT SUPERIEUR DE COMMERCE ET

DADMINISTRATION DES ENTREPRISES

MEMOIRE PRESENTE POUR LOBTENTION DU DIPLOMENATIONAL DEXPERTISE COMPTABLE

MAI 2003

LExpert Comptable face aux risques dauditdes socits dassurance de dommages au Maroc

Par

Youssef AIT IHYA

Membres du Jury

PrsidentM. Abdelaziz TALBI Directeur Adjoint la DEPP

Ministre des Finances

Directeur de recherche

M. Mohamed HDID Expert comptable DPLE

Suffragants

M. Ahmed NADIF Expert comptable DPLEM. Khalid MOUNTASSIR Expert comptable DPLE


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PLAN DU MEMOIRE

LExpert Comptable face aux risques daudit des socits dassurance de dommages au Maroc

TABLE DES MATIERES

Note de synthse

Liste des abrviations

Introduction...1

Partie I : ETUDE DU CADRE ORGANISATIONNEL ET10

REGLEMENTAIRE ET EVALUATION DU DISPOSITIF DECONTROLE INTERNE DES SOCIETES DASSURANCE

Chapitre I: Prsentation de lactivit des entreprises dassurance 11

au Maroc

Section I : Les fondements de base de lopration dassurance 11

1.1 Le contrat dassurance...11

1.1.1 Dfinition..11

1.1.2 Caractristiques.121.1.3 Elments du contrat dassurance..12

1.2 Les produits dassurance ..13

1.2.1 Classification technique...13

1.2.2 Classification juridique14

Section 2 : Prsentation du secteur dassurance au Maroc15

2.1 Organisation du secteur dassurance16

2.1.1 Socits et mutuelles dassurance ...16

2.1.2 Intermdiaires...18

2.1.3 Organes dencadrement et de contrle.19

2.2 Quelques donnes sectorielles...21

2.3 Le nouveau code des assurances...22

2.3.1 Principaux apports22

2.3.2 Commentaires...23

2.4 Problmes de secteur..23


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PLAN DU MEMOIRE


Chapitre II : Cadre rglementaire des assurances de dommages au Maroc.25

Section 1 : Contrle des socits dassurance..25

1.1 Contrle de lEtat...25

1.1.1 Objectifs du contrle26

1.1.2 Moyens de contrle..26

1.2 Audit et commissariat aux comptes...27

Section 2 : Rfrentiel comptable en matire dassurance.27

2.1 Apports du nouveau plan comptable.28

2.1.1 Contenu29

2.1.2 Principales innovations29

2.1.3 Faiblesses.30

2.2 Autres obligations permanentes31

2.2.1 Obligations spcifiques31

2.2.1.1 Manuel de procdures.32

2.2.1.2 Inventaires et registres obligatoires.32

2.2.2 Commentaires..32

2.3 Dossier financier et statistique..33

2.3.1 Contenu332.3.2 Commentaires..33

Section 3: Des rgles fiscales spcifiques...34

3.1 Impt sur les socits.34

3.1.1 Rgime dimposition34


3.2 Autres impts.35

3.2.1 Taxe sur la valeur ajoute35

3.2.2 Taxes sur les contrats dassurance ..353.2.3 Commentaires..36

Chapitre 3 : Evaluation du dispositif de contrle interne dune..36

compagnie dassurance

Section 1: Organisation gnrale des entreprises dassurance .36

1.1 Caractristiques gnrales.36

1.1.1 Modle dorganigramme...361.1.2 Dcoupage de lactivit en mga process.37


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PLAN DU MEMOIRE


1.1.3 Organisation de lexploitation...37

1.1.1 Rseau de distribution...38

1.1.5 Organisation comptable38

1.1.6 Organisation informatique39

1.2 Contrle et pilotage de lactivit..39

1.1.1 Contrle de la direction gnrale..39

1.1.2 Inspection gnrale et recouvrement40

1.1.3 Contrle de gestion...40

1.1.4 Audit interne.41

1.1.5 Fonction actuarielle..42

Section 2 : Modle de risque daudit en assurance. 42

2.1 Modle gnral de risque..42

2.2 Application du modle lactivit dassurance42

2.2.1 Les facteurs de risques inhrents...43

2.2.2 Les risques de contrle interne......43

2.2.3 Les risques de contrle analytique.44

2.2.4 Les risques informatiques..45

2.2.5 Les risques de vrification par sondage.46

Section 3 : Les spcificits des assurances de dommages47

3.1 Lassurance Automobile473.1.1 Dfinition 47

3.1.2 Caractristiques47

3.2 Accidents de travail49

3.3 Risques divers 50

Section 4 : Evaluation de contrle interne50

4.1 : Process production..51

4.1.1 Objectifs de contrle interne51

4.1.2 Spcificits et risques daudit..52

4.2 Processus de sinistre55

4.2.1 Objectifs daudit .55

4.2.2 Spcificits et risques daudit.56

4.3 Autres cycles..59

4.3.1 Placements..59

4.3.2 Rassurance.60

4.3.3 Evaluation du systme dinformation..60


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PLAN DU MEMOIRE


Chapitre 4 : Insuffisances pratiques de contrle interne62

Section 1 : Cycle sinistres..62

1.1 Gestion des dossiers sinistres621.2 Evaluation des sinistres.63

Section 2 : Gestion des intermdiaires..64

2.1 Recouvrement des crances64

2.2 Rconciliation de soldes.65

Section 3 : Autres insuffisances.65

3.1 Rconciliation avec les rassureurs..65

3.2 Suivi des placements.65

Chapitre 5 : Elaboration du plan dapproche daudit des comptes66

Section 1 : Procdures analytiques prliminaires.66

1.1 Objectifs.66

1.2 Mise en uvre....66

1.3 Commentaires67

Section 2 : Elaboration du plan dapproche68

2.1 Etapes.68

2.2 Mise en uvre68

2.3 Commentaires69

Conclusion de la premire partie..70

PARTIE II : VALIDATION DES PRINCIPAUX COMPTES SIGNIFICATIFS ..73

DUNE SOCIETE DASSURANCE DE DOMMAGES

Chapitre 1 : Revue analytique globale...74

Section 1 : Revue analytique du compte de rsultat74

1.1 Structure du rsultat technique.75

1.2 Rsultat de placement..77

1.3 Ratios cls et commentaires.78

1.4 Comparaison avec des assureurs du march..81


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PLAN DU MEMOIRE


Section 2 : Revue analytique du bilan....81

2.1 Structure du bilan..82

2.2 Ratios cls et commentaires..82

Chapitre 2 : Les placements affects aux oprations dassurance83

Section 1 : Catgories des placements et spcificits comptables.83

1.1 Catgories des placements et rgles dvaluation83

1.1.1 Placements immobiliers...84

1.1.2 Valeurs mobilires amortissables84

1.1.3 Autres actifs.84

1.2 Rgles dvaluation84

1.3 Provisions pour risques dexigibilit85

Section 2 : Audit des placements...85

2.1 Objectifs daudit.85

2.2 Identification des risques daudit..87

2.3 Approche daudit88

2.3.1 Pralables aux travaux de validation des comptes...88

2.3.2 Contrle des comptes...89

2.3.3 Principales anomalies possibles...892.3.4 Commentaires..90

Section 3 : Couverture des engagements rglements92

3.1 Elments constitutifs des engagements93

3.2 Affectation des placements....93

3.2.1 Intrt de la couverture des placements.93

3.2.2 Dpt des valeurs affectes....93

3.2.3 Inscription des privilges des assurs sur les immeubles..94

Chapitre 3 : Les

intermdiaires94

Section 1 : Caractristiques gnrales.94

1.1 Catgories.95

1.1.1 Les agents dassurances.95

1.1.2 Les courtiers..96

1.1.3 Les coassureurs..96

1.2 Principes de fonctionnement.96


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PLAN DU MEMOIRE


1.2.1 Nature et flux des oprations96

Section 2 : Audit des comptes des intermdiaires.97

2.1 Spcificits comptables.97

2.2 Objectifs daudit992.3 Identification des risques daudit99


2.4.1 Pralables aux travaux de validation des comptes...100

2.4.2 Contrle des comptes...101

2.4.3 Principales anomalies possibles...101


Chapitre 4 : Les provisions techniques...106

Section 1 : Aspects fondamentaux et risques daudit des provisions techniques107

1.1 Aspects fondamentaux.107

1.1.1 Dfinition...107

1.1.2 Structure des provisions techniques...107

1.2 Risques daudit.108

Section 2 : Dtermination et audit des provisions techniques...109

2.1 Les provisions pour sinistres payer...109


2.1.2 Modalits de calcul110

2.1.2.1 Mthode dossier par dossier..111

2.1.2.2 Mthode de la cadence des rglements.112

2.1.2.3 Mthode du cot moyen114

2.1.2.4 Autres mthodes114

2.1.2.5 Mthode de blocage de prime116

2.1.2.6 Chargement de gestion..116

2.1.3 Approche daudit1162.1.3.1 Pralables laudit des provisions de sinistres..117

2.1.3.2 Validation des provisions..117

2.2 Les provisions pour primes..119

2.2.1 Provision pour primes non acquises...119

2.2.1.1 Dfinition...119

2.2.1.2 Modalits de calcul120

2.2.1.3 Approche daudit...120

2.2.2 Provision pour primes acquises non mises121

2.2.2.1 Dfinition..1212.2.2.2 Approche daudit.....121


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PLAN DU MEMOIRE


2.3 Provisions pour risques en cours.121


2.3.2 Modalits de calcul122

2.3.3 Approche daudit122

2.4 Principales anomalies possibles..123

2.5 Opinion daudit124

Chapitre 5 : La rassurance.126

Section 1 : Diffrents modes de rassurance..126

1.1 Gnralits126


1.1.2 Plan de rassurance127

1.1.3 Trait de rassurance.127

1.2 La rassurance lgale..128

1.3 La rassurance conventionnelle.128

1.3.1 Traits proportionnels128

1.3.2 Traits non proportionnels.131

1.4 La rassurance facultative..131

1.5 Spcificits comptables131

Section 2 : Audit des comptes de rassurance.132

2.1 Objectifs daudit.132

2.2 Identification des risques daudit..132


2.3.1 Pralables aux travaux de validation des comptes133

2.3.2 Contrle des comptes1342.3.3 Principales anomalies possibles136

Chapitre 6 : Apprciation des risques fiscaux lis lactivit dassurance137

Section 1 : Taxe sur les assurances.137

1.1 Prambule137

1.2 Points de discorde entre ladministration fiscale et les compagnies dassurance.137

Section 2 : Impt sur les socits et Taxe sur la valeur ajoute144


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PLAN DU MEMOIRE


2.1 Impt sur les socits....144

2.2 Taxe sur la valeur ajoute146

Conclusion de la deuxime partie 148

Conclusion gnrale..150

Annexes

Bibliographie

Lexique

Table des matires


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LExpert Comptable face aux risques daudit des socits dassurances de dommages au Maroc 1

INTRODUCTION


11/121

INTRODUCTION


Au cours de mon stage dexpertise comptable, effectu dans un cabinet daudit et de

commissariat aux comptes, jai eu participer et conduire des missions daudit de

compagnies dassurance de dommages.

A travers ces missions, jai t confront la complexit de lactivit des assurances et

la difficult lie laudit des entreprises de ce secteur, lesquelles trouvent leurs origines

dans :

- limportance du volume des oprations traites aussi bien en terme de nombre que

de valeur ;

- limportance des provisions techniques inscrites au bilan dune compagnie

dassurance et les difficults lies lapprciation des provisions pour sinistres

payer des risques automobile et accident de travail du fait :

du caractre incertain et alatoire des engagements ;

de la lenteur du rglement des sinistres de ces catgories ;

des divergences de rsultats des diffrentes mthodes statistiques. Ces

divergences rsultent soit de lincohrence des donnes historiques, soit des

changements dans la politique interne de rglement ou de liquidation des

dossiers.

- la rigidit du cadre rglementaire, notamment en matire de rgles destimation des

provisions et dvaluation des placements.

Les spcificits et difficults ci-dessus mont incit engager une rflexion sur

lapproche et lattitude adopter par lauditeur pour se prononcer sur les comptes dune

compagnie dassurance de dommages.

Par ailleurs, les entreprises dassurance prsentent la particularit dadopter, pour les

mmes oprations, des procdures de traitement diverses et dvoluer dans un univers

fortement informatis.

Dans ce contexte, nous avons constat lors des missions de rvision que nous avons

effectues dans ce secteur, que les dmarches de rvision gnralement mises en uvre


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INTRODUCTION


lors du contrle des autres branches dactivit, savraient inadaptes ou trop lourdes

mettre en pratique.

Cette situation rsulte du fait que par rapport aux autres secteurs conomiques, lactivit

dassurance se caractrise par linversion du cycle de production et par la dure de son

processus. En effet, les compagnies dassurance dfinissent leurs tarifs et encaissent

leurs primes avant de connatre le prix de revient de leurs prestations.

La connaissance du cot des sinistres pourra mme demander plusieurs annes du fait

du dcalage existant entre la survenance dun sinistre et le rglement de lindemnit

correspondante en assurance de dommages.

Les spcificits des risques daudit de lactivit dassurance sont lies principalement

aux facteurs ci-aprs :

Un environnement organisationnel complexe

Lactivit dassurance se caractrise par limportance du volume de transactions et par

la diversit quant leurs natures. Lampleur des informations grer se traduit par la

complexit des traitements et de lorganisation mettre en place. En effet, les fonctionstechnique et informatique jouent un rle central dans la russite du processus de

production des informations relatives lactivit dune compagnie dassurance.

Par consquent, lauditeur ou le commissaire aux comptes doit apprcier la qualit de

lorganisation et du systme dinformation adopts par la compagnie dassurance.

Autrement dit, et compte tenu du volume trs important des transactions de faible valeur

enregistres dans certaines branches, notamment les branches automobiles, accident de

travail et maladie, lvaluation du contrle interne aura une place centrale dans la

stratgie globale daudit des compagnies dassurance de dommages.

Un environnement rglementaire prudentiel

Lassurance met en jeu des capitaux importants qui ne sont pas la proprit des

entreprises dassurances, mais constituent le gage des assurs et bnficiaires de

contrats. Cest pourquoi, lEtat intervient, travers la Direction des Assurances et de la


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INTRODUCTION


Prvoyance Sociale pour dune part, garantir les droits des assurs lindemnisation et,

dautre part sassurer de la solvabilit long terme des compagnies dassurance.

Le contrle de lEtat caractre contraignant et prudentiel se manifeste travers

notamment limposition :

de rgles en matire dvaluation des provisions techniques et des placements ;

de la structure des placements ;

de contrle permanent de la DAPS ;

dun audit externe.

Un rfrentiel comptable rnov

Parmi les innovations entres en vigueur depuis 1997, le plan comptable des assurances.

A ce titre, les comptes des socits dassurance sont rgis par des rgles strictes en

matire dvaluation et de prsentation de linformation. La complexit des oprations

comptables dassurance ncessite un investissement important dans la comprhension

du systme et la vrification de sa conformit eu gard la rglementation comptable en

vigueur.

Des rgles fiscales spcifiques

La prise de connaissance des spcificits fiscales des entreprises dassurance et ltude

des principaux risques fiscaux constituent aussi une proccupation des auditeurs lors de

leurs missions de rvision des comptes dune compagnie dassurance.

Ces caractristiques spcifiques la rglementation et la complexit des oprations

des entreprises dassurance de dommages se traduisent naturellement sur la structure deleurs tats de synthse par :

limportance des actifs immobiliss affects aux oprations dassurance ;

la particularit du fonctionnement des oprations ralises avec les

intermdiaires ;

linscription au passif des provisions techniques qui reprsentent les

engagements pcuniairesdes socits dassurance ;


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INTRODUCTION


limpact sur les comptes du recours la rassurance du fait de son caractre

lgal ou conventionnel.

Le rle de lauditeur externe et / ou des commissaires aux comptes est primordial pour :

- vrifier la correcte application des mesures rglementaires et principalement

celles concernant lvaluation des provisions techniques et la dprciation des

actifs ;

- se prononcer sur le caractre suffisant des provisions techniques par rapport aux

engagements de la compagnie vis vis des assurs ;

- se prononcer sur la ralit et la recouvrabilit des actifs, principalement les

placements et les crances sur les intermdiaires ;

- sassurer de la ralit des cessions en rassurance par rapport aux engagements

comptabiliss ;

- sassurer de la reprsentation des engagements de la compagnie par des actifs ;

- attirer lattention des actionnaires et des pouvoirs publics dans le cas o la

solvabilit de la compagnie est compromise.

Compte tenu de ces lments, lobjet du prsent mmoire est de proposer au rviseur

contractuel ou au commissaire aux comptes, une mthodologie de contrle qui lui

permettra dexcuter sa mission de rvision en mettant laccent sur les principales zones

de risques spcifiques lactivit dassurance.

En premier lieu, pour tre en mesure de raliser des travaux daudit dune compagnie

dassurance et exprimer ainsi une opinion sur la sincrit de ses tats de synthse, le

commissaire aux comptes, se doit dacqurir une parfaite connaissance du secteur lui

permettant didentifier les zones de risque daudit.

En second lieu, il doit drouler les procdures daudit compte tenu des spcificits

cites plus-haut et des difficults suivantes :

Lassurance est une prestation de services caractre immatriel, les tests de

validation par comptage de lexistant sont limits.


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INTRODUCTION


Les tests de conformit lors de lexamen du systme de contrle interne ne sont pas

toujours suffisants du fait du volume important des oprations. De mme, les

faiblesses du contrle interne ne peuvent tre totalement compenses par des tests

de validation sur les comptes.

Lessentiel du rsultat de lexercice et prs de 70% du bilan est le rsultat

destimations, principalement en ce qui concerne les provisions pour sinistres

payer.

De ce fait, lauditeur devra adapter son approche daudit au cas spcifique des

compagnies dassurances de dommages, notamment en ce qui concerne :

la revue du circuit trsorerie (rglements de sinistres, encaissement des primes),

la validation du niveau des rserves techniques constitues,

la revue du systme dinformation et la fiabilit des fichiers informatiques

constituant la base de calcul des provisions pour sinistres payer,

lanalyse de lvolution de la formation du rsultat technique.

Par ailleurs, ce mmoire soulve certaines questions fondamentales qui se posent, aussi

bien pour les auditeurs que pour les professionnels du secteur :

Existe-t-il des mthodes simples quun auditeur peut lui-mme mettre en oeuvre

pour sassurer du caractre suffisant de ces provisions ?

Le commissaire aux comptes est-il tenu de contrler uniquement le respect de la

rglementation en matire dvaluation des provisions techniques ou doit-il utiliser

dautres mthodes statistiques ?

Les rgles dvaluation imposes aux socits dassurance, dont les rsultats sont

parfois jugs aberrants par le management des compagnies ou insuffisants par les

auditeurs externes, doivent-elles tre obligatoirement retenues par ces entreprises?


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INTRODUCTION


Ce mmoire a pour ambition, entre autre, de fournir une contribution dans leffort de

normalisation des missions daudit et de commissariat aux comptes des socits

dassurance de dommages, en mettant profit les connaissances accumules sur le

secteur et notre exprience acquise sur le terrain.

LIMITES DE LETUDE

Il nest pas de notre intention de traiter, dans le prsent mmoire, de lassurance de

capitalisation et ses techniques daudit.

Notre objectif est dlaborer un guide pouvant rpondre aux questions pratiques que

peuvent se poser les professionnels dans le cadre de lexercice des missions daudit et

de commissariat aux comptes des socits dassurance de dommages notamment en

matire:

de risques daudit et de facteurs de risques ;

de spcificits techniques et rglementaires ;

de la dmarche gnrale adopter ;

et dopinion daudit.

Par ailleurs, il ne sera tenu compte que de lanalyse des domaines et comptes

significatifs des socits dassurance de dommages. Nous procderons, ainsi, lanalyse

des spcificits des catgories automobile et accidents de travail , tout en passant

en revue les autres catgories. La matire est certes intressante, mais vaste et trs

dense.

METHODOLOGIE

Cette tude, dtaille dans le plan ci-aprs, comporte deux parties :

La premire partie vise prsenter, analyser et commenter les cadres rglementaire

et organisationnel spcifiques aux socits dassurance de dommages.

Dans le premier chapitre, nous avons tenu prsenter, aprs rappel des notions

juridiques fondamentales dassurance, un bref aperu sur le secteur dassurance au

Maroc et son positionnement dans lconomie nationale. Ce chapitre prliminaire


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INTRODUCTION


constitue, notre avis, la premire tape de la prise de connaissance de lorganisation

des socits dassurance et de leurs caractristiques gnrales.

Le deuxime chapitre expose le cadre rglementaire spcifique aux socits dassurance

notamment en matire :

de contrle de lEtat,

du rfrentiel comptable,

et des rgles fiscales spcifiques au secteur.

Le troisime chapitre expose les principaux risques lis au contrle interne et leur

impact sur ltendue des travaux de validation des comptes.

Lvaluation du dispositif du contrle interne constitue le noyau central de la dmarche

gnrale daudit des compagnies dassurance.

La premire section traite de lorganisation gnrale dune compagnie dassurance et

prsente des insuffisances pratiques en matire de contrle et de pilotage dactivit des

entreprises dassurance.

Les autres sections ont pour objectifs danalyser les domaines dintervention

significatifs en matire de contrle interne. Les rsultats de cette phase sont utiliser

pour laborer le plan dapproche daudit des comptes la clture de lexercice.

La deuxime partie traitera des principaux points comptables et daudit significatifs

dune socit dassurance de dommages en prcisant notamment:

les risques daudit ;

et la dmarche daudit adopter.

Cette deuxime partie comprend six chapitres traitant des risques lis aux comptes des

socits dassurance de dommages, et de la mthodologie gnrale suivre pour la

ralisation des missions daudit ou de commissariat aux comptes. Ces points daudit

sarticulent autour des lments suivants :


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INTRODUCTION


revue analytique globale des comptes du bilan et du rsultat ;

validation des placements affects aux oprations dassurance ;

validation des comptes des intermdiaires ;

validation des provisions techniques et des cessions de rassurance ; apprciation des risques fiscaux lis lactivit de lassurance.

En conclusion, nous rcapitulerons les difficults et les problmes pratiques rencontrs

lors de laudit des entreprises dassurance de dommages au Maroc et nous reprendrons

une synthse de la dmarche daudit adopter face aux principaux risques auxquels est

confront lexpert comptable dans lexercice de sa mission de rvision.


19/121


PARTIE II

VALIDATION DES PRINCIPAUX COMPTES SIGNIFICATIFS

DUNE SOCIETE DASSURANCE DE DOMMAGES


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PARTIE II : VALIDATION DES PRINCIPAUX COMPTES SIGNIFICATIFS DUNE SOCIETE DASSURANCE DEDOMMAGES


CHAPITRE I : REVUE ANALYTIQUE GLOBALE

Dans le cadre de la rvision des comptes des compagnies dassurance, la revue analytique constitue un

outil pertinent danalyse de lvolution globale des diffrents postes du rsultat et de bilan. En analysant

la structure des tats de synthse, elle permet dapprcier les politiques adoptes par les compagnies

dassurance sur une priode bien dtermine, et constitue ce titre un moyen de contrle en soit

permettant de dtecter les ventuelles erreurs ou anomalies dans les valuations. Aussi, la revue

analytique permet de corroborer les rsultats des autres procdures de contrle, (notamment les

conclusions dcoulant de lapprciation de la fiabilit du contrle interne, de lapprciation des risques

informatiques, et des tests de validation de comptes en particulier, le calcul des provisions pour sinistres

payer).

Le prsent chapitre mettra en vidence des techniques pratiques adopter par lauditeur ou/et le

commissaire aux comptes dans lexercice de sa mission de rvision.

Section 1 : Revue analytique du compte de rsultat

En raison de limportance des provisions techniques constitues pour faire face aux

sinistres, les variations des estimations ont un effet immdiat sur le rsultat de ces

entreprises. Ainsi, la signification du rsultat des entreprises dassurance nest pas

totalement comparable celle des autres entreprises. On peut admettre que la tendance

des rsultats observs au cours dau moins trois exercices est une notion plus pertinente

que la performance dun exercice isol.

Par ailleurs, le rsultat de placement, autre point daudit significatif, mrite dtre

analys.


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1.1 Structure du rsultat technique

Le rsultat de la compagnie peut faire lobjet dune analyse selon la structure suivante :

. Primes acquises (+)

. Charges de sinistres (-)

_____________________Marge technique brute

. Frais dacquisition (-)

. Rsultat de rassurance (+/-)

_____________________Marge technique nette de rassurance

. Frais gnraux

. Rsultat financier____________________Rsultat technique

Lanalyse de la marge technique est raliser par branche, en exploitant les tats

rglementaires du compte rendu financier et statistique, et sur une priode suffisamment

longue (3 annes minimum).

La revue analytique du rsultat technique peut tre effectue par branche dassurance,

grce au compte de rsultat par branche. Cette analyse suppose lexistence dune

comptabilit analytique fiable et exploitable, notamment en matire de rpartition des

frais gnraux par destination.

Cette analyse dtaillera par branche les lments centraux suivants :

volution des primes mises,

volution de la sinistralit,

volution des commissions alloues aux intermdiaires,

volution du rsultat des oprations de rassurance.


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Marge technique brute

La marge technique brute de chaque exercice doit tre ventile en :

marge de lexercice dinventaire,

marge sur exercices antrieurs.

Cette ventilation permet de faire apparatre lincidence de :

lexcdent ou linsuffisance des provisions techniques constitues lexercice

prcdent sur le rsultat de lexercice.

lexcdent ou linsuffisance des provisions de primes mettre et annuler

constitues lexercice prcdent sur le rsultat de lexercice.

Par ailleurs, pour une analyse plus fine des excdents ou insuffisances de provisions, une dcomposition

par exercice de survenance est ncessaire.

A noter que cette incidence se calcule par la diffrence entre les provisions constitues lexercice

prcdent et la somme des sinistres pays au cours de lexercice dinventaire et les provisions constitues

au cours de ce mme exercice :

Boni ou mali = Provision de sinistres de survenance en N-1 constitue en N-1

(provision de sinistres de survenance Y constitue en N + paiements de sinistres de

survenance N-1 intervenu en N).

Frais dacquisition

Il sagit principalement des commissions de courtage. Le ratio (Commissions/Primes mises) des

exercices analyss doit tre calcul et compar entre les diffrents exercices tudis. Toute variation

significative doit tre investigue et explique.

Rassurance

Effectuer une analyse comparative des cessions de lexercice par rapport celles des

exercices de rfrence en comparant les ratios suivants :


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Primes cdes/Primes acquises brutes,

Part de rassureurs dans les provisions pour sinistres payer/Provisions pour

sinistres payer, Sinistres pays cds/Sinistres pays.

Mettre en vidence les variations significatives des ratios ci-dessus, expliquer les

variations anormales des taux de cession et investiguer auprs des responsables

techniques de la compagnie, labsence de variations attendues ou les raisons des

variations importantes.

Frais gnraux

Lanalyse de lvolution des frais gnraux doit se faire par rapport au budget et en

liaison avec lvolution des missions et des sinistres.

Par ailleurs, et en labsence de systmes de comptabilit analytique, il convient de

drouler les travaux suivants :

analyse comparative des charges, entre au moins deux exercices comptables et

explication des variations enregistres,

analyse de lvolution du ratio frais gnraux/ chiffre daffaires et rapprochement

aux donnes prvisionnelles.

1.2 Rsultat de placement

Lvolution du rsultat de placementdoit tre lie lvolution des placements rglements. Ces

derniers sont galement lis lvolution du chiffre daffaire, des crances sur les intermdiaires et

des charges de sinistres.

Le suivi du rsultat de placement pourrait tre effectu en analysant lvolution dun exercice un

autre des indicateurs cits en annexe 12.


24/121



Par ailleurs, lanalyse des diffrents paramtres du rsultat ci-dessus, doit tre effectue

en utilisant les diffrents ratios et en se basant ventuellement sur les rapports du

contrle de gestion.

1.3 Ratios cls et commentaires

Analyse des taux de sinistralit

Lanalyse des taux de sinistralit consiste comparer sur plusieurs exercices lvolution

du ratio S/P. Le S reprsente la charge de sinistres et le P constitue les primes

acquises.

La charge de sinistres est gale la somme des sinistres pays chaque anne au titre

dun mme exercice et des provisions pour sinistres payer la clture du dernier

exercice inventori.

Il est vident que le taux de sinistralit dun exercice volue au fur et mesure de la

liquidation des sinistres. Ce rapport, qui dtermine lquilibre du rsultat technique de la

branche ainsi que les sous catgories la constituant, permet :

dapprcier la validit des provisions pour sinistres constitues en fin dexercice,

danalyser les rsultats techniques de chaque branche.

Par ailleurs, afin dapprcier la cohrence des charges de sinistres thoriques

dtermines en utilisant dautres mthodes statistiques, il convient de suivre le ratio S/P

par exercice de survenance en utilisant les charges de sinistres ainsi dtermines.


25/121



Les boni/mali de liquidation

Cette mthode permet dapprcier la politique de provisionnement de la compagnie. Le calcul des

boni /mali, fait sous forme triangulaire, mentionne lvolution par exercice comptable de la charge de

sinistres des exercices de survenance ainsi que les taux de variation.

Les variations significatives doivent tre investigues pour dceler les ventuelles

insuffisances de provisions ou un ventuel changement de politique de provisionnement

de la compagnie.

Les cadences de rglements

Elles permettent de mesurer la rapidit avec laquelle les sinistres sont rgls. Lanalyse de la cadence derglement permet de disposer dindications prcieuses sur le niveau des provisions de lexercice par

rapport aux exercices prcdents.

Les variations importantes des cadences observes doivent faire lobjet dinvestigations

afin de sassurer de leur vraisemblance et de labsence dune sous-estimation de

provisions pour sinistres payer. Les variations peuvent tre :

lies la structure des sinistres de lexercice : les sinistres importants sont plus

nombreux, ce qui ralentit la cadence,

lies la nature des risques survenus dans lexercice (proportion plus ou moins

leve de risques cadence longue),

de causes internes la gestion des sinistres : volution des procdures de

dtermination des sinistres.

Les cots moyens

La comparaison des cots moyens par branche et par exercice de survenance fournit dimportantes

informations sur le niveau des provisions et sur lvolution de la sinistralit en nombre et en valeur.

Lanalyse du cot moyen apporte galement une assurance sur la cohrence et lhomognit du

provisionnement dun exercice par rapport un autre. Sur un nombre lev de sinistres, le cot moyen ne

connat que de faibles variations. Une analyse pertinente, consiste comparer ce cot moyen par branche

et par exercice de survenance. Cette analyse peut tre dcline sur plusieurs paramtres : les dossiers clos,

les dossiers en cours.


26/121



Pour dceler un niveau de provisionnement anormal, il est ncessaire de comparer pour

chaque branche et sur plusieurs exercices le cot moyen de tous les sinistres avec le

cot moyen des seuls dossiers clos.

La frquence

La frquence des sinistres correspond au nombre de sinistres survenus par rapport au nombre de contrats

en portefeuille. Cest un indicateur pertinent de la qualit du portefeuille de la compagnie. Lanalyse de la

frquence permet de dceler une tendance la dgradation ou lamlioration du portefeuille et den

dduire un niveau de provisions constituer pour lexercice de survenance en-cours. Ce paramtre doit

tre tudi par branche et par exercice de survenance.

Taux de clture des sinistres

Le taux de clture des sinistres reprsente le pourcentage des dossiers clos une date

donne sur le total des dossiers sinistres ouverts. Ce taux est dtermin par exercice de

survenance, il est inversement proportionnel la dure de liquidation des sinistres.

Lanalyse de ce taux permet de valider une date donne, le niveau des provisions en

cours par comparaison avec celui des exercices prcdents.

Toute variation significative doit faire lobjet dinvestigation auprs de la direction

technique.

Les projections par triangulation

Les tats du dossier financier et statistique peuvent servir de base pour comparer

lvolution de lactivit de chaque branche au fil des exercices. La mthode de

triangulation (terme utilis par les professionnels) permet une analyse de la liquidation

de chaque exercice sur les exercices suivants.

Cette mthode peut tre utilise pour autant dindicateurs quon juge utiles. Nous

pouvons retenir, titre dexemple, les indicateurs suivants :

Paiements de lexercice,

Provision de sinistres payer,


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Primes acquises,

Nombre de sinistres dclars,

Nombre de sinistres en-cours.

Au moyen de ces indicateurs, il est ais de disposer des ratios cits ci-haut : taux desinistralit la fin de chaque exercice comptable, les boni / mali, les cadences de

rglements et les cots moyens des sinistres.

Pour une meilleure analyse du niveau des provisions techniques, les professionnels ou

les auditeurs doivent regrouper ces diffrents paramtres sous forme de tableau de bord,

et ainsi, faire le lien entre les diffrentes volutions de chacun des paramtres prcits.

1.4 Comparaison avec des assureurs du march

Les ratios prcdemment voqus, et dtermins pour une socit donne, peuvent tre

utilement compars aux mmes ratios dtermins par catgorie pour un chantillon

dacteurs du march. Une telle comparaison permet de situer lentreprise dans son

march. En pratique, cette comparaison ne peut tre ralise que si les auditeurs et/ou

les commissaires aux comptes interviennent sur plusieurs compagnies dassurance.

Section 2 : Revue analytique du bilan

Linversion du cycle de production se traduit directement sur la prsentation du bilan dune compagnie

dassurance. En effet, les provisions techniques destines faire face aux charges prvisibles concernant

lexcution des contrats passs entre les assurs et la compagnie dassurance reprsentent environ 78%

du passif dune compagnie.

La revue analytique du bilan permet lauditeur de cerner lvolution des postes

significatifs dun exercice lautre. Les explications obtenues corroborent les rsultats

obtenus des travaux drouls sur ces modules.

2.1 Structure de bilan


28/121



Pour mettre en vidence limportance des modules daudit traiter avec vigilance, nous

prsentons ci-joint un modle indicatif de bilan dune compagnie dassurance (modle

issu dun sminaire EY).

Actif % Passif %

Actif immobilis

Placements

54

53

Financement permanent

Provisions techniques

83

78

Actif circulant

Part des rassureurs

Cessionnaires

Intermdiaires

39

12

02

25

Passif circulant

Rassureurs et coassureurs

17

09

Trsorerie 07

Total 100 Total 100

2.2 Ratios cls et commentaires

Lauditeur est amen dans lexercice de sa mission de rvision dune compagnie dassurance faire une

revue analytique du bilan. Il dispose cet effet, dune batterie dindicateurs dont nous citons titre

indicatif :

- volution des provisions techniques par branche et par catgorie,

- volution des tardifs,

- volution des placements et apprciation de la politique financire,

- analyse de la structure bilantielle,

- volution des crances contentieuses, taux de provisionnement des crances sur les

intermdiaires,

- volution des comptes courants des rassureurs et des cessions,

CHAPITRE II : LES PLACEMENTS AFFECTES AUX OPERATIONS

DASSURANCE

Le cycle des placements constitue un module significatif soumis lexamen de lauditeur ou/et du

commissaire aux comptes lors de la rvision des comptes dune compagnie dassurance.


29/121



Les compagnies dassurance grent des masses financires importantes du fait de la

constitution de provisions techniques et de lchelonnement sur plusieurs annes de la

liquidation des engagements.

Section 1 : Catgories des placements et spcificits comptables

Les placements sont soumis une rglementation spcifique qui a pour objectifs la

scurit et la rentabilit permettant de garantir aux engagements de confronter la marge

de solvabilit et de contribuer au bon quilibre du rsultat.

Les rgles gnrales rgissant les placements rglements sont rgies par larrt du 10

juin 1996, et par la circulaire N 01/2002 du 13 mai 2002.

1.1 Catgories des placements et rgles dvaluation

Les dispositions de larrt du 10 juin 1996 ne rglementent que les actifs reprsentatifs

des engagements techniques. Les autres placements sont rgis par les rgles de droit

commun.

Les actifs reprsentatifs des engagements techniques rpondent des schmas

spcifiques de comptabilisation et de suivi ds leur entre lactif des compagnies. Il

peuvent tre scinds en trois types : les placements immobiliers, les valeurs mobilires

et les autres actifs.


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1.1.1 Placements immobiliers

Le patrimoine immobilier dune compagnie dassurance est rpartit en trois catgories :

Le sige social et les autres immeubles dexploitation,

Les biens immobiliers, dtenus directement ou travers des socits civiles

immobilires destins tre vendus,

Les biens immobiliers servant de placements locatifs.

1.1.2 Valeurs mobilires amortissables

Les valeurs mobilires amortissables rglementes correspondent lensemble des titres

revenus fixes en reprsentation des engagements savoir :

Les obligations et autres valeurs mises ou garanties par lEtat,

Les parts dOPCVM.

1.1.3 Autres actifs

Les autres actifs, ne relevant ni des placements immobiliers ni des valeurs mobilires

amortissables, comprennent essentiellement les lments suivants :

Les prts,

Les parts sociales et actions,

Les autres titres revenus variables.

1.2 Rgles dvaluation

Les rgles dvaluation des placements affects aux oprations dassurance peuvent tre

schmatises comme suit :


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A lentre :

Placements Rgles dvaluation

Placements immobiliers Prix dachat ou de revient

Obligations Prix dachat pied de coupon

Prts Daprs les actes qui en font foi

Valeurs mobilires Prix dachat hors prorata et frais dachat

Immobilisations Prix dachat ou de revient hors droits de mutation, frais

dacte et de notaire

A linventaire :

Placement Rgles dvaluation

Biens immobiliers destins

la vente

Prix de revient ou valeur dexpertise diminu dun

amortissement annuel de 4%


aux placements locatifs

Prix de revient ou valeur dactualisation des loyers

diminu dun amortissement annuel de 4%

Immeubles Prix de revient diminu dun amortissement annuel de 4%

Valeurs mobilires

amortissables AT

Prix dachat ou valeur nette de remboursement ou cours de

la bourse au jour de linventaire

Valeurs mobilires cotes Cours de la bourse le plus bas linventaire quand la

moins value latente est de 25% du prix dachat

Titres non cots Valeur vnale

Actions SICAV et FCP Dernier prix de rachat publi au jour de linventaire

A la cession

Le traitement des cessions est similaire aux sorties des actifs sagissant des

immobilisations ou des valeurs mobilires.


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1.3 Provisions pour risque dexigibilit

La provision pour risque dexigibilit doit tre constate linventaire en cas

dobservation, aprs constatation de la provision pour dprciation, dune moins value

latente globale sur le portefeuille hors les valeurs mobilires amortissables. Elle

concerne tous les placements autres que les valeurs amortissables. Les valeurs de

ralisation retenir pour chacune des catgories de placements est la suivante :

Pour les valeurs mobilires cotes en bourse, le cours le plus bas du jour de

linventaire et pour les actions de socits dinvestissement capital variable et les

parts de fonds communs de placements, le dernier prix de rachat publi au jour de

linventaire. la valeur ainsi calcule doit tre corrige de la provision pour

dprciation dj constitu conformment larticle 24 de larrt du 10 juin 1996,

Pour les immeubles et les parts ou actions des socits immobilires non cotes, la

valeur estime est celle prvue larticle 24 susvis, sauf si une valeur rsultant

dune expertise est infrieure la valeur dachat, auquel cas cette valeur est retenue.

Section 2 : Audit des placements

Le niveau des provisions techniques et la qualit des placements constituent les deux

lments cls permettant dassurer la solvabilit long terme des compagnies

dassurance. Par consquent, ce module demeure une des plus importantes

proccupations tant pour les responsables financiers des compagnies dassurance que

pour les contrleurs externes.

2.1 Objectifs daudit

Lobjectif majeur de laudit des placements est de sassurer que ces comptes fournissent

une image fidle des oprations ralises par la compagnie.


33/121



Les principaux objectifs recherchs dans ce cadre sont :

la correcte comptabilisation des oprations,

la ralit des mouvements et des soldes comptables de clture,

lexhaustivit des dprciations effectues,

la prise en compte des revenus et plus values ralises,

la correcte application de la rglementation en matire de reprsentation des

engagements,

le respect de principe de spcialisation des exercices.

2.2 Identification des risques daudit

Le tableau suivant rsume les principaux risques daudit des placements et lapproche

mettre en uvre par le rviseur des comptes.

Risques Approche daudit

Risque de perte dinformations

Non saisie des mouvements

Suivi manuel des mouvements

Analyse critique des procdures (contrle

interne)

Evolution anormales des oprations

sur les placements

Revue analytique

Tests par sondage des mouvements

Mouvements non rels

Mouvements non enregistrs

Tests par sondage des principaux

mouvements par catgorie de placements

Revue des tats de rapprochementbancaires

Circularisation des dpositaires de titres

Sur/sous provisionnement des

placements

Contrle des rgles dvaluation la

clture (amortissements, provisions)

Non rattachement lexercice Contrle du cut off des oprations et

revenus


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Non respect de la rglementation Contrle de la couverture des provisions

techniques

Non prise en compte de

produits/charges (cession,dividendes, intrts)

Contrle par sondage des principaux

revenus

2.3 Approche daudit

Quelles sont les implications des spcificits des placements affects aux oprations

dassurance lors dun audit dune compagnie dassurance ? Telle est la question

laquelle nous essayerons dapporter des lments de rponse dans cette sous section.

2.3.1 Pralables aux travaux de validation des comptes

Au pralable la mission daudit des placements, le rviseur contractuel ou lgal doit

prendre connaissance des lments suivants :

La structure des placements et leur volution,

Les modalits et rgles dvaluation de ces actifs,

Le suivi des placements.

Par ailleurs, les principaux documents de base servant au contrle des placements sont :

Tableau de mouvements dexercice par catgorie,

Attestations dlivres par les dpositaires,

Etats dtaills des acquisitions et cessions de lexercice,

Tableau de calcul des provisions pour dprciation,

Cours boursier la fin dexercice,

Etats dtaills des plus ou moins valus ralises,

Etats des revenus par catgorie (obligations, immeubles, dividendes, ),

Etats financiers des SCI,

Expertises du patrimoine immobilier de la compagnie,

Tableau de couverture des provisions techniques.


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2.3.2 Contrle des comptes

Les principaux contrles drouler pour le module des placements sont :

Circularisation des dpositaires des titres (ralit des actifs).

Validation par sondage des principaux mouvements de lexercice par catgorie.

Validation des revenus et produits financiers (dividende, plus values, revenus

fixes des obligations) et sassurer du respect du cut off.

Comparaison des valeurs boursires au 31 dcembre du portefeuille de titres

cots aux valeurs comptables.

Apprciation des tats financiers des SCI et autres socits dont les titres ne sont

pas cots.

Exploitation des expertises immobilires pour constituer des ventuelles

provisions.

Contrle de la couverture des provisions techniques.

Revue analytique.

2.3.3 Principales anomalies possibles

Compte tenu du contexte et de notre connaissance de lenvironnement des compagnies

dassurance de dommages, les principales anomalies possibles sont notamment :

Le rsultat dune compagnie dassurance de dommage dpend troitement du

rsultat des placements. Certaines compagnies procdent en fin dexercice des

oprations daller retour, soit pour rajeunir le portefeuille, soit pour pallier les

insuffisances du rsultat technique. Ces oprations sont parfois porteuses derreurs

de calcul et de suivi.

Le suivi des mouvements des placements est gnralement manuel. Ce suivi est

parfois source derreurs et consommateur de temps.


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Le respect du cut off des dividendes et intrts de bons de trsor nest pas toujours

vrifi. Les dividendes ne sont pas comptabiliss suivant les dcisions des

assembles gnrales ordinaires, mais lencaissement.

Les provisions pour dprciation des placements immobiliers ne sont pas

comptabilises bien que les expertises effectues justifient leur constitution.

Les provisions pour dprciation (non constitues) sur les titres non cots ne

rpondent pas souvent des critres fonds et objectifs.

Les dprciations des titres cots ne sont pas systmatiquement prises en compte en

raison parfois de leur importance. Cette situation est dautant plus renforce par la

forte chute conjoncturelle des cours de la bourse de Casablanca ces derniers

exercices.

Les mthodes dvaluation des placements ne sont pas toujours correctement

appliques (inclusion des frais dachat, valuation des sorties, activation des frais

dacquisition des titres,).

Les modes de comptabilisation des oprations sur les placements ne sont pas parfois

conformes aux normes comptables en vigueur.

2.3.4 Commentaires

Nous reviendrons dans ce cadre aux insuffisances pratiques lies au cycle de placements

et aux amliorations apporter par le lgislateur.

La rglementation marocaine des assurances prvoit des rgles de placement en

terme de nomenclature, de rpartition et de dispersion des actifs. Ces rgles sont

communes toutes les catgories dassurance.

En pratique, la gestion des actifs dune compagnie devrait tre en ligne avec des engagements. A notre

avis, les rgles de gestion des actifs dune assurance assurant par exemple, le risque TPV ne devraient


37/121



pas tre les mmes que celles applicables par les autres socits assurant les autres catgories de

dommages.

Cette situation sexplique, bien entendu, par le dficit important du rsultat technique

de ces compagnies et les difficults de recouvrement jointes au volume important des

dcaissements annuels induits par les sinistres droulement long.

Par consquent, les placements qui seraient adquats pour ces compagnies seraient

les emprunts obligataires qui gnrent des revenus fixes srs, sur des dures plus ou

moins cohrentes la dure de vie des sinistres.

La mthode prconise par la rglementation marocaine en matire dvaluation des

valeurs mobilires amortissables a pour inconvnients :

dimputer la dcote lexercice de ralisation dachat,

de ne pas prvoir de traitement de la surcote.

Du fait que les dcotes et les surcotes correspondent lvolution des taux dintrt

sur le march, nous prconisons que :

la dcote soit amortie sur la dure de vie rsiduelle des titres,

la surcote soit porte en produits sur la dure rsiduelle des titres.

Le fait que la rglementation a prvu de dprcier des titres cots ligne par ligne,

lorsque la moins value latente la clture de lexercice atteint 25%, a pour

consquences que de faibles transactions effectues par des petits porteurs la findexercice peuvent faire diluer la moins value et la ramener un taux infrieur

25%. Par consquent, on propose de retenir comme cours dvaluation la moyenne

des cours de bourse du dernier mois.

En matire des immeubles, la rglementation marocaine ne prvoit pas dobligation

pour les compagnies dassurance de faire expertiser priodiquement leurs


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patrimoines immobiliers rglements. Cette situation devrait tre renforce du fait

que le secteur de limmobilier au Maroc est actuellement en crise.

Lorsque la valeur de remboursement est infrieur la valeur dachat, le traitement

donner aux valeurs de ces actifs sanalyse comme suit :

Biens Traitement de valeur

Sige social et immeubles

dexploitation

Valeur nette si les biens sont dtenus dans une

perspective long terme


la vente

Si la valeur dachat est suprieure celle dexpertise,

constater une provision pour dprciation


aux placements locatifs

Si lactualisation des loyers au taux de march des

emprunts obligataires donne une valeur suprieure, il ny

a pas lieu de constituer de provisions bien que la valeur

dexpertise soit infrieure la valeur dachat

Par ailleurs, nous proposons que les biens immobiliers destins la vente devraient tre

expertiss sur des priodes rcurrentes de 4 5 annes.

Section 3 : Couverture des engagements rglements

La liste des engagements admis en reprsentation des rserves techniques est trs large.

Cependant le lgislateur a fix, selon les cas, les pourcentages daffectation de ces

placements avec un minimum et un maximum ne pas dpasser.

Il a prvu par ailleurs, lvolution de ces placements, le dpt des valeurs affectes ainsi

que la conservation du privilge des assurs sur les immeubles.


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3.1 Elments constitutifs

Les engagements rglements sont constitus des lments suivants :

les provisions techniques brutes (y compris la rserve de garantie),

les postes du passif correspondant aux autres cranciers privilgies,

les dpts de garantie des intermdiaires, assurs et tiers,

la rserve pour remboursement demprunts.

3.2 Affectation des placements

Les valeurs admises en reprsentation des engagements peuvent tre rparties en deux

catgories : les actifs rglements et les crances rglementes.

Les conditions de reprsentation des placements sont prsentes en annexe 13.

3.2.1 Intrt de la couverture des engagements

Le respect de la couverture des engagements rglements par une compagnie

dassurance est primordial du fait que cette couverture permet la compagnie dtre en

mesure de payer les sinistres tout moment. Dailleurs, lors de la liquidation des cinq

compagnies en 1995, ces dernires ntaient pas capables dhonorer leurs engagements.

Le contrle du respect de cette rgle par la compagnie dassurance doit tre prvu par

lauditeur dans son programme de travail.

3.2.2 Dpt des valeurs affectes

Les entreprises dassurance doivent, en ce qui concerne les oprations directes ralises

au Maroc, dposer ou inscrire en compte Bank Al Maghrib ou dans un tablissement

de crdit agr, des valeurs ou espces reprsentant le total des cautionnements, des

provisions techniques et de la rserve de garantie au jour de linventaire.


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Le dpt ou linscription en compte est justifi par des attestations dlivres par les

tablissements dpositaires. Ces attestations doivent prciser, sparment pour les

cautionnements et pour les rserves techniques, que les valeurs ou espces dposes

sont affectes la garantie des engagements des entreprises dassurance intresses et

ne peuvent faire lobjet dun retrait quaprs autorisation du Ministre des Finances.

3.2.3 Inscription des privilges des assurs sur les immeubles

La reprsentation des provisions techniques par des immeubles est justifie par la

production dun certificat attestant linscription du privilge spcial sur les titres

fonciers au profit des assurs et bnficiaires de contrats.

La main leve de ce privilge ne peut tre accorde que sur autorisation expresse du

Ministre des Finances qui, dans ce cas, exige de la socit propritaire, de dposer

pralablement la radiation de linscription, la contre-valeur (montant pour lequel

limmeuble a t affect) en titres dans les conditions prvues par la rglementation en

vigueur.

CHAPITRE III : LES INTERMEDIAIRES

Avant danalyser les particularits daudit des comptes des intermdiaires, nous prsenterons tout dabord

leurs caractristiques et fonctionnement. Nous mettrons laccent notamment sur la nature de leurs

relations avec les entreprises dassurance.

Section 1 : Caractristiques gnrales

La distribution des produits dassurance est gnralement confie des intermdiaires constitus par :

Les agents dassurance,

Les courtiers.

Il est noter que pour les mutuelles dassurance, les oprations sont ralises par des bureaux directs

installs dans les diffrentes rgions du Royaume.

1.1 Catgories


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Si lagent dassurance est dpendant de lassureur, le courtier est un commerant mandataire par lassur.

La coassurance quant elle, permet le partage des risques en coassurance.

1.1.1 Les agents dassurance

Les agents dassurance sont des personnes physiques ou morales qui reprsentent une compagnie dans

une territorialit bien dtermine o elle constitue une extension de la socit. Ils sont titulaires dun

mandat dagent dassurance.

Le chiffre daffaires des compagnies dassurance ralis par lintermdiaire des agents dassurance

reprsente environ 20 30%.

Par ailleurs, il faut distinguer entre un agent gnral et un agent particulier selon les pouvoirs de gestion

plus ou moins tendus. Ainsi, un agent est gnral sil recherche, souscrit et gre les contrats qui peuvent

lui tre confis par la compagnie. Ses pouvoirs de gestion sont fixs par le trait de nomination.

Par contre, un agent est particulier, si seulement il recherche et souscrit des contrats pour le compte dune

compagnie sans tre autoris accepter des risques et rgler des sinistres.

Les rmunrations des intermdiaires, fixes par le Dahir de 1977, prennent la forme de commissions

dapport et de gestion (article 3 du dcret).

Commission Nature

Dapport Elle correspond la rmunration de lacquisition dune opration dassurance est

calcule sur la base dun pourcentage de la prime verse

De gestion Elle constitue la contrepartie des travaux dadministration et dencaissement effectus

par lagent dassurance

Les commissions sont fixes, de gr gr, sauf pour certaines catgories dassurance pour lesquelles les

commissions sont rglementes (Auto et Incendie).

1.1.2 Les courtiers

Les courtiers sont des personnes physiques ou morales ayant la qualit de commerants et disposant dun

agrment auprs de la DAPS pour exercer le courtage dassurance. Ils crent une relation contractuelle

entre le client et la compagnie contre des commissions quils peroivent sur chaque relation laquelle ils

ont contribue.

1.1.3 Les coassureurs


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La coassurance est une technique par laquelle plusieurs assureurs prennent conjointement en charge un

risque ou un programme dassurance. Ces situations interviennent notamment pour lassurance de risques

trs significatifs en valeur

1.2 Principes de fonctionnement

Les agents dassurances et courtiers interviennent dans les flux dinformation de la socit dassurance en

tant quapporteurs daffaires, et commissionns ce titre.

Un des cycles significatifs dans une compagnie dassurance est le cycle production / intermdiaire.

Quelles sont donc les caractristiques des relations dune compagnie avec les agents et courtiers

dassurance ?

Pour les agents dassurances, les traits de nomination prvoient pour les compagnies la possibilit

deffectuer un certain nombre de contrles sur les oprations ralises. Ces contrles portent

principalement sur :

La correcte tenue des registres des actes de polices et des avenants,

Lexploitation des tats des nouvelles affaires et avenants de modification manquants,

Lexploitation des tats des impays (ralit des primes),

Le suivi des quittances malus.

Concernant les courtiers, la seule obligation qui leur incombe, de par la rglementation en vigueur, est

dadresser la compagnie les documents suivants :

Etat de la production du jour (quotidiennement),

Bordereau de production comptant du mois,

Bordereau de production terme du mois,

Bordereau des annulations comptant du mois,

Bordereau des encaissements du mois,

Bordereau des rglements de sinistres de mois.

Section 2 : Audit des comptes des intermdiaires

Pour adapter son approche au contexte particulier de la socit, lauditeur doit prendre connaissance des

modalits de gestion et des contrles mis en place par la compagnie pour matriser son activit.


43/121



Quelles sont donc les spcificits des comptesdes intermdiaires et la dmarche gnrale mettre en

uvre pour les auditer ?

2.1 Spcificits comptables

Les compagnies dassurance utilisaient, avant la mise en place du nouveau plan comptable intervenu en

1997, des comptes courants pour comptabiliser toutes les oprations ralises avec les intermdiaires. Les

oprations y transitant sont principalement :

Au dbit

Les primes brutes,

Les commissions sur les annulations,

La TVA sur les commissions sur primes,

Les ajustements de prime,

Les rglements de prime,

Les rglements effectus par la compagnie.

Au crdit

Les sinistres rgls par les intermdiaires (gestionnaires),

Les annulations de primes

Les commissions sur les primes,

La TVA sur les commissions sur annulations,

Les ristournes de prime,

Les rglements de lintermdiaire.

Cette procdure de comptabilisation, non conforme aux nouvelles dispositions comptables en vigueur, ne

permet ni de justifier facilement les soldes de clture des crances sur les intermdiaires, ni de renseigner

sur lge de ces crances pour une ventuelle dprciation.

Pour pallier ces anomalies, le nouveau plan comptable prvoit une nomenclature de comptes utiliser en

fonction des besoins de la compagnie dassurance. Ainsi a-t-il prvu les comptes de primes retournes,

contentieuses, en recouvrement droit, recevoir auprs des intermdiaires, autres primes, comptes

courants, crances douteuses, effets recevoir

Lutilisation de ces comptes dpend essentiellement de la nature prcise de lopration et devrait

sappuyer sur les rconciliations avec les diffrents intermdiaires.


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Par ailleurs, il faut signaler que la rglementation marocaine est muette quant aux mthodes de

dprciation des crances des intermdiaires. Un projet dinstruction de la DAPS existe depuis 1997 mais

na toujours pas t adopt.


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2.2 Objectifs daudit

Laudit des comptes des intermdiaires sassimile, en partie, laudit de comptes de tiers sauf que le

volume des oprations en instance est trs important. En effet, les travaux drouler correspondent larevue des soldes notamment en terme dantriorit, analyse des suspens, analyse des rgles de

provisionnement et validation du niveau des commissions et de lintressement.

Les principaux objectifs daudit des comptes des intermdiaires peuvent se rsumer comme suit :

Correcte comptabilisation des oprations,

Ralit des soldes de clture,

Exhaustivit des oprations avec les intermdiaires,

Exhaustivit des provisions pour dprciation,

Cut off des primes.

2.3 Identification des risques daudit

Le tableau suivant rsume les risques daudit des comptes des intermdiaires et lapproche daudit

mettre en uvre par lauditeur.

Risques Approche daudit

Retard de transmission des informations

Non suivi des intermdiaires /

production

Revue de procdures de contrle interne

Validation des primes mettre et annuler

Non justification des soldes

Dtournement des fonds (sinistres

fictifs..)

Circularisation des intermdiaires

Rconciliation de soldes et analyse des mouvements

Evolution anormale des crances Revue analytique

Sous provisionnement des crances. Exhaustivit des provisions constitues

Application des taux rglementaires

Cut off des primes Contrle de la sparation des exercices

2.4 Approche daudit

Dans le cadre daudit de compagnies dassurances, le process production / intermdiaires revt une

importance capitale. De ce fait, laudit des comptes des intermdiaires est en grande partie couvert par les

travaux raliss au niveau de la phase intrimaire. Toutefois, certains contrles de validit la clture

sont galement ncessaires pour apprcier le risque daudit de ces comptes, notamment les procdures de

confirmation de solde, lanalyse de la balance ge et les travaux de cut-off.


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2.4.1 Pralables aux travaux de validation des comptes

Avant de dfinir son approche daudit des comptes des intermdiaires, lauditeur doit, dune part prendre

connaissance des modalits de gestion adoptes par la compagnie et dautre part, exploiter les rsultats decontrle interne notamment en matire de tests de la correcte mise jour des comptes des intermdiaires,

calcul des primes, ralit des crances, suivi de recouvrement,

Par ailleurs, les principaux documents de base obtenir auprs des services de la compagnie sont :

Etats des comptes courants des intermdiaires des services financiers et inspection,

Rconciliation des soldes avec les intermdiaires,

Etats de dtermination des provisions pour dprciation des intermdiaires,

Balance ge des crances.


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2.4.2 Contrle des comptes

Le contrle des comptes des intermdiaires appelle les deux objectifs suivants : ralit des crances et

exhaustivit des provisions. Dans ces conditions, lanalyse dtaille des provisions constitue une tapeincontournable des travaux de rvision de lauditeur.

En effet, les principaux travaux mettre en uvre sont :

Circulariser les intermdiaires les plus importants et exploiter les confirmations de soldes.

Exploiter les rponses aux confirmations effectues dans le cadre de contrle interne.

Rapprocher les soldes comptables avec la situation du dpartement inspection. Les carts relevs

sont investiguer.

Sassurer quil ny a pas lieu de constituer des provisions pour dprciation sur les impays

anciens.

2.4.3 Principales anomalies possibles

A ce niveau, les principales anomalies possibles sont les suivantes :

Certaines compagnie utilisent toujours un compte courant collectif des intermdiaires pour

enregistrer toutes les oprations ralises (primes, sinistres, commissions,...). Ce schma decomptabilisation constitue une irrgularit comptable.

Le problme de justification des soldes comptables des crances sur les intermdiaires concerne les

oprations antrieures lexercice 1997, date de mise en vigueur du NPCA. Lapurement de ces

crances est toujours dactualit pour certaines compagnies.

La classification des crances sur les intermdiaires, en conformit avec le nouveau plan comptable,

nest pas toujours respecte par les compagnies dassurance.

Le taux de rponse aux confirmations de soldes des intermdiaires est trs faible. La cible ntant pas

par ailleurs reprsentative de lencours total. Du mme, les rponses reues sont gnralement

inexploitables.

Les compagnies dassurance nadoptent pas les mmes bases pour valuer les provisions pour

dprciation des crances sur les intermdiaires.

2.4.4 Commentaires


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Ralit des crances

Il convient de noter que la procdure de confirmation de solde constitue un volet important de la

dmarche daudit des crances dune manire gnrale. Toutefois, dans le cadre de laudit des comptesdintermdiaires, et vu le retard accus dans le traitement des oprations par les agents et courtiers, ainsi

que le manque dorganisation pour la plupart dentre eux, il savre que cette procdure laisse perplexe

lauditeur, dans la mesure o :

- Les taux de rponses sont trs faibles,

- Certaines rponses sont inexploitables,

- Certaines rponses font apparatre des carts significatifs du fait de limportance du dcalage du

traitement des informations par les intermdiaires.

Par ailleurs, il semble que certaines compagnies dassurance ne parviennent toujours pas se conformer

aux nouvelles rgles comptables de ventilation des crances sur les intermdiaires, ce qui laisse une

incertitude lie la fiabilit du contrle interne. Nanmoins, cette incertitude est attnuer du fait que les

soldes des comptes courants sont de moins en moins significatif dune part et dautre part ces comptes

font gnralement lobjet de dprciation.

Compte tenu de ce qui prcde, les commissaires aux comptes ne jugent pas utile de mentionner de

rserve dans le rapport de certification, position que nous partageons.

Exhaustivit des provisions

Pour revenir aux aspects pratiques daudit des provisions pour dprciation des crances sur les

intermdiaires, nous tudierons les mthodes adoptes par les compagnies dassurance au Maroc.

Ainsi, et en labsence de dispositions spcifiques la dprciation des crances sur les intermdiaires,

chaque compagnie adopte une procdure spcifique qui rpond, bien entendu, ses orientations et

proccupations.

Projet de la DAPS

Le projet de la DAPS prvoit la dprciation des primes impayes de la manire suivante :

Crances Nature Taux %

Crances pr douteuses Impays entre 3 mois et un an 25

Crances douteuses Impays entre 1 an et deux ans 50

Crances compromises Impays dpassant deux ans avec une action judiciaire 100


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Bases de provisions

Du fait que la rglementation est muette sur les lments prendre en considration pour dterminer les

bases de provisions utiliser, on peut tre amen utiliser diverses bases :


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Compagnies Base de calcul

1 + Primes impays brutes totales

- Commissions verser aux intermdiaires

- Taxes dassurance sur les primes impayes





- Taxes dassurance sur les primes impayes

- Part de rassureurs incluse dans les crances


Lanalyse des diffrents facteurs se prsente comme suit :

Commissions verser: il nous parat normal de dduire de la base ce montant puisque la commission

nest payable lintermdiaire quen cas dencaissement.

Taxes sur les assurances : la dduction de cette taxe est contestable dans la mesure o

ladministration fiscale considre que la taxe sur les primes impayes nest pas rcuprable.

Part des rassureurs dans les primes : le rassureur, tant donn quil prend le risque de couverture,peut contester le fait quon lui fait subir le risque de non recouvrement.

A notre avis, la position prudente serait de retenir comme base de calcul de la provision pour dprciation

des crances sur les intermdiaires : les primes impayes brutes, dduction faite des commissions incluses

dans ces primes impayes.


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Comparaison des taux de provisionnement

Si les bases de calcul des provisions sont diffrents dune compagnie une autre, il en est de mme pour

les niveaux de provisionnement des primes impayes.

Les niveaux diffrents des provisions constitues par rapport aux crances globales (contentieuses etcrances non contentieuses) rsultent gnralement de la diffrence des mthodes adoptes au niveau :

des bases de calcul des provisions,

et des mthodes de provisionnement.

Pour lvaluation des provisions pour dprciation des primes impayes, nous proposons deux

approches :

lapproche rtrospective base sur la cadence de lvolution des primes impayes des exercices

antrieurs ;

lapproche base sur le projet de circulaire de la DAPS en matire de provisionnement des

crances sur les intermdiaires.

La comparaison entre ces deux mthodes permet davoir une ide sur le niveau de la provision que doit

constituer la compagnie dassurance.

Il est entendu que tout cart significatif entre ces deux mthodes doit faire lobjet danalyse et de

validation par les responsables de la compagnie et les commissaires aux comptes.

A noter que la mthode base sur le projet de circulaire de la DAPS en matire de dprciation des

crances sur les intermdiaires risque de faire double emploi avec la provision pour annulation de primes

(PAP), dans la mesure o le calcul est bas sur des lments statistiques. Toutefois, compte tenu du fait

que :

les provisions pour annulation de primes concernent les exercices les plus rcents,

les crances rcentes ne sont que faiblement provisionnes (0%, 25% ou 50%),

limpact de ce risque de double emploi ne devrait pas tre significatif, mais ne devrait pas pour autant tre

perdu de vue par lauditeur. Cest la raison pour laquelle, nous prconisons davantage lutilisation de la

mthode de la cadence pour lvaluation des provisions pour dprciation des comptes dintermdiaires,

de manire carter tout risque de double emploi.

CHAPITRE IV : LES PROVISIONS TECHNIQUES


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Les provisions techniques enregistres au passif du bilan sont constitues pour faire face aux

engagements pris par les compagnies dassurance. Revtant une grande importance en matire

dassurance, les provisions techniques reprsentent le module le plus dlicat cerner, tant pour le

management des compagnies dassurance, que pour les contrleurs externes.

En effet, une valuation insuffisante de ces provisions aurait un impact direct sur la sincrit du rsultat

de la socit. Les responsables financiers et directeurs des compagnies peuvent y trouver un terrain de

prdilection pour faire varier les rsultats en fonction des objectifs recherchs.

Les provisions techniques dfinies rglementairement et applicables aux socits dassurance de

dommages sont les suivantes :

Provisions pour sinistres payer,

Provisions pour ajustements de primes : provisions pour primes non acquises et provisions pour

risques en cours,

Provisions mathmatiques de rente.

Le prsent chapitre traite les particularits daudit des provisions techniques. Dans un premier temps,

nous tudierons les aspects fondamentaux et risques daudit spcifiques aux provisions. Constituant la

base de lexcution permanente des contrats dassurance, ces provisions mritent la plus grande attention

de la part des auditeurs.

En second lieu, nous analyserons les rgles dvaluation et la dmarche daudit pratique mettre en

uvre pour cerner les diffrentes catgories. Par ailleurs, nous limiterons notre prsentation analyser le

module de provisions techniques dans son cadre global de rvision des comptes dune compagnie. Ce

module a dj fait lobjet de deux mmoires dexpertise comptable.

l'expert comptable face aux risques d'audit des sociétés d'assurance de dommages au maroc

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