1. Ken Uw Klant (KYC) Overzicht van Regelgeving Mr. Ellen HovingTel: +31(0)6 41 007 140Juni 2009

2. KYC: Overzicht regelgeving

KYC: Het kader

Financial Action Taskforce (FATF)

Maatregelen tegen terrorisme financiering:

• Patriot Act, Sanctiewetgeving, Freezelists

Vernieuwingen EU derde richtlijn witwassen

Implementatie in nationale wetgeving: Wwft

De pijlers van Wwft

Wwft Wft / CDD

Problemen in de praktijk

3. KYC : het kader 1988 1991 1994 2001 2005 2008

FATF: 40 aanbevelingen

EU-richtlijn ter bestrijding van witwassen

Wet Melding Ongebruikelijke Transacties

Wet Identificatie bij dienstverlening

CDD: banken en verzekeraars

FATF: 9 aanbevelingen terrorisme

Derde EU-richtlijn 2005

Wwft: 1 augustus 2008

4. Financial Action Taskforce (FATF)

Opgericht op initiatief van de G 7 in 1989

Nederland is op verzoek toegetreden in 1991

40 Aanbevelingen gericht ter voorkoming van witwassen

In 2001 9 speciale Aanbevelingen ter voorkoming van terrorismefinanciering

In 2003 herziening van de aanbevelingen standaard en methodologie

5. Pijlers bestrijden witwassen

Voorkomen dat criminelen zelf controle krijgen over de financile kanalen waarlangs kan worden witgewassen

• Via sectorale wetgeving; Wft

• Wet inzake geldtransactiekantoren

• Wet toezicht trustkantoren

Transparantie creren in het financile en economische verkeer: KYC

Signaleren van witwassen praktijken: MOT

6. Na 9 / 11 MaatregelenVoorkomen financiering van terrorisme

USA Patriot Act

Sanctiewetgeving

Freezelists / Zwarte lijsten

7. 9 /11: USA Patriot Act

The Uniting and Strengthening America by Providing Appropriate Tools Required to Intercept and Obstruct Terrorism Act of 2001

Patriot Act: vereist KYC-beleid

Doel KYC beleid:identiteitsfraude, witwassen en terreurfondsen tegen te gaan:

• Beleid, procedures en controles tegengaan witwassen

• Compliance Officer belast met AML programma

• Opleidingen personeel

• Audits

• Melden suspicious transacties via suspicious activity reporting (SARs )

8. Sanctiewetgeving

Diverse regimes wereldwijd: VN, USA en Europa

Verschillende regelgeving en sancties

Gericht tegen transacties met een aangewezen land, regimes, entiteiten of individu

Letten op:

• Locatie (handels)activiteiten

• Nationaliteit betrokkene: opdrachtgever, begunstigde, betrokken banken

• Aard van de goederen: wapens, diamanten, bepaalde technologie / kennis

• Betrokken munteenheid; waar vindt de clearance plaats

• Doorvoer, schip / transport , door wie en welke goederen

9. US Economische Sancties

Office of Foreign Assets Control (OFAC) is belast met de uitvoering van US sanctie bepalingen

OFAC heeft uitgebreide bevoegdheden:

• vergunningen afgeven voor uitzonderingen op sancties

• onderzoek doen naar mogelijke overtredingen

• strafmaatregelen opleggen bij niet naleving en ontwijken van US sanctie bepalingen

OFAC countries sanctions programmas: bijv. Birma, Cuba, Iran en Syri

Gevolg: Transacties kunnen worden verboden of beperkt

10. Bijvoorbeeld Iran

Verbod op vrijwel alle transacties met een Iraans element

Verbod op het faciliteren van verboden transacties met Iran

Niet extraterritoriaal, buitenlandse dochters van US bedrijven, indien rechtspersoon naar buitenlands recht, vallen er buiten

11. Waarop te letten: Iran

Iraanse elementen

(Rechts-) persoon

• Opdrachtgever

• Begunstigde

• Correspondent Bank

Iraanse goederen of diensten

Iraanse doorvoer

Iraans schip/transport

U.S. elementen

(Rechts-) persoon

• Opdrachtgever

• Begunstigde

• Correspondent Bank

U.S. goederen of diensten

U.S. doorvoer

U.S. schip/transport

U.S. dollar

Casus: Een Iraans bedrijf in Dubai geeft opdracht aan NL bankDubai om een documentair krediet te openen in euros ten gunste van een Amerikaans bedrijf NL Bank kantoor in Manchester 12. freeze lists & zwarte lijsten

OFAC-listverbiedt transacties metSpecially Designated Nationals (SDNs)

FBI most wanted list

EU-lijst

PEP-list

Interactie EU en US regels

US regels reiken in het algemeen verder dan EU regels

De EU freeze list en de US SDN (Specially Designated Nationals) list bevatten veel dezelfde personen en bedrijven

13. Vernieuwingen EU derde Richtlijn witwassen

Vernieuwingen gebaseerd op FATF standaard

Uitgangspunten:

• Principle based

• Risk based approach

Wijzigingen:

• Uitbreiding CDD

• UBO

• Peps

14. Wet voorkoming witwassen en financieren van terrorisme (Wwft) Aanpassing wet MOT aan 3e AML (weinig aanpassingen) Aanpassing WID aan 3e AML Samenvoeging beide wetsvoorstellen in 1 wet Identificatie en CDD worden Clintenonderzoek MOT WID CDD Wwft 15. Scope Wwft

Wet van toepassing op instellingen, w.o. :

• Financile dienstverlener; verzekeraar en bank

• Handelaren in goederen die contante betalingen van 15.000 of meer accepteren

• Diensten verleend door o.a. advocaten, accountants, belastingadviseur en notarissen

Dienstbegrip uit WID en MOT vervalt

Pijlers van de wet:

• Clintenonderzoek

• Meldingsplicht

16. Clintenonderzoek

Wanneer en wat bij clintenonderzoek?

• Identificeren van clint en identiteit verifiren

• Identificeren UBO en identiteit verifiren

• Maken van een risico-inschatting

• Monitoren relatie en transacties

17. Identificatie en verificatie

Identificatie : vragen naar en opnemen van identiteitsgegevens

Verificatie : Vaststellen dat opgegeven identiteit overeenkomt met de werkelijke identiteit

Hoe : aan de hand van documenten, gegevens of inlichtingen uit betrouwbare en onafhankelijke bron

Uitvoeringsregels wijst documenten aan waarmee hieraan kan worden voldaan

Uitbesteden van identificatie

18. Vereenvoudigd Clintenonderzoek

Financile instellingen in de EU en FATF jurisdicties

Beursgenoteerde ondernemingen

Binnenlandse overheidsinstanties

Europese instantie

Clinten die geld aanhouden op rekeningen van notarissen en advocaten

19. Verscherpt Clintenonderzoek

Als risico op witwassen of terrorismefinanciering hoog is:

• Bij non-face contact

• Correspondentbank relaties met bank niet in EU

• Politiek prominentepersonen (PEP)

20. UBO en PEP

Ultimate Beneficial Owner (UBO)

• 25% of meer van de aandelen of stemrecht in rechtspersoon of andere wijze van feitelijke zeggenschap

• Begunstigde van 25% of meer van het vermogen van een stichting of trust

UBO identificeren en risk based verifiren

PEP: Politiek Prominente Persoon

• Wat is een PEP

• Wat te doen

• Waarom verplichtingen t.a.v. PEP

21. Meldplicht Ongebruikelijke Transacties

Op basis van indicatoren, genoemd in Uitvoeringsbesluit Wwft :

• Indicatorenstelsel die deels verschillen per instelling

• Onder te verdelen in:

• • Objectieve: altijd melden

• • Subjectieve indicatoren:

• • • Vermoeden van witwassen

• • • Meldingsplicht op basis inschatting instelling zelf

• Melding transactie aan FIU- Nederland

• Melding binnen 14 dagen nadat ongebruikelijke karakter bekend is geworden

• Verplichting om informatie over begunstigde te melden

• Vrijwaringen blijven ongewijzigd

22. Wwft - Wft I

Wet op het financieel toezicht

• Waarborgen voor Integere Bedrijfsvoering

• • Tegengaan van belangenverstrengeling

• • Voorkomen van strafbaar handelen

• • Aandacht voor niet-integere klanten

• Uitgewerkt in Besluit Prudentile Regels / BGFO

• • Melding incidenten

• • Beoordeling betrouwbaarheid integriteitsgevoelige functies

• • Customer Due Diligence

23. CDD Beleid

Beleid rond klantacceptatie: Risk based benadering

Ken uw Klant: identificatie en verificatie

Risicoclassificatie: clint, product en dienst

Transactie monitoring Integreren in overige processen

Documentatie en vastlegging

24. Problemen in de praktijk: Identificatieproblemen & privacy

Identificatieproblemen

• Hoe weet je of je de juiste persoon voor je hebt: mevrouw De Vries ofJansen-de Vries

• Personen achter de organisatie

• Standaardisatie bij grote wereldwijd opererende instellingen

• Controle op documenten, niet op personen;

• • Integriteit van het document

• • Link document en de persoon die erbij hoort

• Identiteitsfraude is een steeds groter probleem

25. Problemen in de praktijk: Identificatieproblemen & privacy

WBP: consequenties voor CDD-werkzaamheden

• Melding : Check of de i.k.v. CDD te verwerken persoonsgegevens passen binnen de melding van de gegevensverwerking bij het CBP

• Transparantie : meedelen welke informatie van klant is verkregen en met welk doel verwerkt; Privacystatement & productinformatie

• Inzagerecht : binnen 4 weken meedelen in welke risicocategorie hij valt, wat de classificatie voor hem inhoudt en welke gegevens van hem zijn verzameld

• Kwaliteit:gegevens dienen accuraat, volledig en up to date te zijn en noodzakelijk gelet op de doeleinde van verwerking

• Beveiliging van persoonsgegevens : Hoe gevoeliger de gegevens des beter dient de beveiliging te zijn

• Internationale doorgifte : adequaat niveau van bescherming / BCR / Contract

26. Ken Uw Klant (KYC) Overzicht van Regelgeving Vragen?Mr. Ellen HovingTel: +31(0)6 41 007 140Juni 2009