¿Qué camino elijo para llegar a un modelo rentable?

Ing. Agr. Fabricio FontanaCREA 9 de JulioMat. Prof: N° 638

$$

Puesta en escena1.-Chequear que se vean colores, que se vea y escuche en el fondo2.-Rotafolio con plan de vuelo?? O anotar las preguntas que siguen?

AperturaPreguntas al auditorio¿Saben que HOY, los modelos más eficientes están produciendo a 5 $/L aprox?¿Pero también saben que hay modelos que seguramente estén en 8?¿Saben que algunos modelos (considerando empresas eficientes) tienen mayor probabilidad de lograr un bajo costo de producción?¿Si pudieran empezar la empresa de CERO, harían el mismo modelo que están realizando haciendo hoy?

CierrePropuesta de MODELO rentable, resciliente y atractivo

¿Qué hicimos hasta el momento?

CantidadDescripción

-

+

-

+

-

+

Especificidad

OPERATIVO

EJECUTIVO (Control)

EMPRESARIAL

Nivel de análisis

MODELO zonal

Económicos

-

+

-

+

Predicción

OPERATIVO

GERENCIA

EMPRESA

MODELO

Costo reposición ($/Kg vaquillona

a parir producida)

ROS (UN/IN) 10-25% ROTA (IN/Act)

Precio $/L

ROA (UN/Act)

Metas reproductivas

Metas mortandad (G+R+V)

IN carne >0

Crecimiento >0

APVD recría

Carga VT/haVT(1.2-1.9)

L/VO (21-24)

$liq supl. /IN leche 38%-30%

Kg PB/persona

F+extraF

Rel I/GD 1.35-1.6

Pasto cosechado/ha VT (4000-9000Kg/haVT)

GI (>20<14%INT)

Rend. forraje y reservas

Lts/haVT (7000 a >13000)

Aprovechamiento

Calidad de leche

Grs GB/VI (770-830)

4

3

2

1

-40%

-30%

-20%

-10%

0%

10%

20%

30%

40%

50%

- 1,000.0 2,000.0 3,000.0 4,000.0 5,000.0

ROS

-RO

S+

- ROTA +

<10

>25

-40%

-30%

-20%

-10%

0%

10%

20%

30%

40%

50%

- 1,000.0 2,000.0 3,000.0 4,000.0 5,000.0

ROS

-RO

S+

- ROTA +

<10

>25

Año 2013“Brechas”

Año 2014“otra forma de mirar las cosas”

Año 2015“Modelos rentables”

•“Vuelta de rosca” a indicadores

•Modelos de producción

Año 2016“sintonía fina”En diferentes modelos

Plan de vuelo

•Descripción zonal

•¿Qué aprendimos de la información histórica?

•Diferentes caminos (modelos)

•Aterrizaje (¿Conclusiones?)

Descripción•Base en DÓLARES oficiales

•10 ejercicios (05/06 – 14/15)

•6 CREAs (9 de julio, Bolivar, Infosura, Lincoln,

SMC, TAV +1 ejercicio TP)+ 1 gestión del CREA

C-9J

•49 empresas promedio/año

•TOTAL: 384 casos analizables

•Los datos expresados en Litros son corregidos

al 3.5% GB

Variable Casos %VO 502 100%VT 502 100%

Sup VT 502 100%Sup TT 502 100%%GB 485 97%%Prt. 414 82%

Gastos Directos 413 82%Margen $/Ha TT 413 82%

Estruc.+Adm 384 76%Amort. 411 82%

Resultado 384 76%

0

200

400

600

800

1000

1200

0

2000

4000

6000

8000

10000

12000

14000

16000

2005

-06

2006

-07

2007

-08

2008

-09

2009

-10

2010

-11

2011

-12

2012

-13

2013

-14

2014

-15

VT

lts/h

a VT

N°VT y prod leche 3.5% GB/ha VT

lts/ha VT VT

0%5%

10%15%20%25%30%35%40%

<500 <1000 1000-2000 <2000

%

VT/empresa

Distribución de lts producidos y N° empresas porVT/empresa , ej 14/15

Miles Lt N°empresas

55,704 VT

412,419 Mil lt

56 empresas

66% de empresas con menos de 1000 VT, producen el 36% de los lts

20,0

20,5

21,0

21,5

22,0

22,5

23,0

23,5

24,0

24,5

25,0

1,00

1,10

1,20

1,30

1,40

1,50

1,60

1,70

1,80

1,90

2,00

2005

-06

2006

-07

2007

-08

2008

-09

2009

-10

2010

-11

2011

-12

2012

-13

2013

-14

2014

-15

lts 3

.5%

GB/

VO.d

ía

VT/h

a VT

Carga y producción individual

vt/haVT lts/VO.día

-4,0%

-2,0%

0,0%

2,0%

4,0%

6,0%

8,0%

10,0%

12,0%

14,0%

-200

-

200

400

600

800

1.000

2005

-06

2006

-07

2007

-08

2008

-09

2009

-10

2010

-11

2011

-12

2012

-13

2013

-14

2014

-15

ROA

(%)

u$s/

ha T

TRenta y RPP

Promedio de Res c/alq/ha TT Promedio de ROA c/alq

0

2000

4000

6000

8000

10000

12000

14000

16000

-500

-

500

1.000

1.500

2.000

2.500

3.000

3.500

4.000

4.500

2005

-06

2006

-07

2007

-08

2008

-09

2009

-10

2010

-11

2011

-12

2012

-13

2013

-14

2014

-15

lts/h

a VT

u$s/

ha T

T

CT-INT-RPP y lts/haVT

Promedio de INT/haTT Promedio de CT con alq/haTT

Promedio de Res c/alq/ha TT2 Promedio de Lts/Ha VT

-20,0%

-15,0%

-10,0%

-5,0%

0,0%

5,0%

10,0%

15,0%

20,0%

25,0%

2005

-06

2006

-07

2007

-08

2008

-09

2009

-10

2010

-11

2011

-12

2012

-13

2013

-14

2014

-15

%Renta c/alq por ejercicio

ROA prom - desv +desv

0,00

0,10

0,20

0,30

0,40

0,50

0,60

2005

-06

2006

-07

2007

-08

2008

-09

2009

-10

2010

-11

2011

-12

2012

-13

2013

-14

2014

-15

u$s/

litro

Costo por litro 3.5% GB c/alq por ejercicio

Costo/litro - desv +desv

-4%

-2%

0%

2%

4%

6%

8%

10%

12%

14%

0,00

0,05

0,10

0,15

0,20

0,25

0,30

0,35

0,40

2005

-06

2006

-07

2007

-08

2008

-09

2009

-10

2010

-11

2011

-12

2012

-13

2013

-14

2014

-15

ROA

(%)

u$s/

litro

Costo por litro 3.5% GB c/alq y ROA

Costo/litro RPP

-4%

-2%

0%

2%

4%

6%

8%

10%

12%

14%

16%

- 0,05 0,10 0,15 0,20 0,25 0,30 0,35 0,40 0,45 0,50

ROA

c/al

q

u$s/litro 3.5%GB

Costo por litro 3.5% GB y Renta

Comentarios

•Base con “n” importante (para ser de datos reales)

•Empresas grandes (66% mas de 500 VT, 35% mas de 1000 VT)

•Un buen ejercicio 14/15. Mas adelante veremos que la realidad es

diferente

•Una disminución del costo de producción en el ejercicio 14/15

•Gran variabilidad entre empresas, como todos los años

Indicadores

“Si hay modelos más rentables que otros”

-20%

-15%

-10%

-5%

0%

5%

10%

15%

20%

25%

30%

35%

- 0.1 0.2 0.3 0.4 0.5 0.6 0.7 0.8 0.9

ROS

ROTA

-RO

S+

- +

<0%

0% -15%

>15%

Metas

RelI/GD

$supl/IN leche

1,31

1,6

36%

28%

ROS

GI (% del INT)

9%

15%

ROA

RENTA sobre INGRESOS

ROTACION de Activos

ROS ROTA

U.N./Ingreso Ingreso/ACTIVO

Factores que determinan el ROS y ROTA:

Costo por Litro3,5% GB Lts/ha VT (carga y prod ind)

Activo (u$s/ha TT)

R² = 0,9166

-0,30

-0,20

-0,10

-

0,10

0,20

0,30

0,40

0,50

0,10 0,12 0,14 0,16 0,18 0,20 0,22 0,24

ROS

(%)

u$s/L

ROS y CT/L 3,5% GB con recupero

Cuartilsegún ROA ROA ROS ROTA

Res c/alq/ha TT

Baja (<0%) -7% -15% 0.51 -

206

Medio (0-15%) 6% 12% 0.54 366

Alto (>15%) 21% 28% 0.75 787

Total general 4% 6% 0.57 253

Características de las empresas por tercil de ROA

$/litroCT con alq/lt

Ing carne/l

0.26 0.30 0.010

0.29 0.28 0.026

0.27 0.23 0.036

0.28 0.28 0.023

LtsVO/dia

Lts/Ha VT

Carga VT/ha

VT

KgPasto/haVT

22.0 9,388 1.4 5,561

23.0 11,840 1.7 7,660

22.7 12,030 1.7 7,202

22.6 11,077 1.6 6,900

Promedio histórico (2005-2015)

Ejercicio 14/15

Campo N° emp

Res c/alq

u$s/ha TT

ROA c/alq ROTA ROS

Lts/Ha VT

LtsVO/dia

Carga VT/haVT

Kg PV/HA

VT

GD alim/IN

leche

CT con alq/lt y

recIng

carne/l

Top 11 11 906 7% 0.30 22% 14580 23.4 2.0 1232 32% 0.29 0.02

2.-Ni en el mejor año de relación I/P, los planteos intensivos superaron el resto

2 formas de verlo:

1.-Los planteos de mayor productividad tuvieron la misma renta que las TOP 11, con un costo algo superior.

Intensivo (TP) 10 910 6% 0.35 17% 15434 27.7 1.8 1146 43% 0.33 0.01

Peor resultado 37 900 7% 0.32 22% 13836 24 1.9 1143 35% 0.30 0.03

Modelos contrastantes - simulación

Past. Int Corral

Carga (VT/Ha VT) 2 2.2

Lts/VO/Día 23.1 29.4% GB 3.64% 3.10%

% Proteína 3.36% 3.00%

Kg GB/Ha VT (*) 522 586

Consumo estim. VO(KgMS/cab*día) 20.5 25Existencias (VT) 1523 1770

Rotación1 2 3 4 5 6 7 8

Past. Int PI PP VI Mz s VI Mz sVV

Corral PI PP Mz s s inv Mz s cc Mz s s inv Mz s cc Mz s

Past. Int CorralComposición Concentrados

Maíz 55% 40%Afrechillo Trigo 30% 13%

Pellet Soja y/o Girasol 15% 47%

Kg TC /VO.díaConcentrados Ofrecidos 9.50 10.5Heno 0.5 2Silo pastura 8Silo cebada 5Silo Maíz 8 25

Kg MS/VO.díaPastoreo directo (Kg MS/VO.día) 8

Alimentación

Past. Int Corral

% Mortandad Vaca Adulta 8% 10%

% Descarte Vaca Adulta 18% 20%

% Preñez en Vacas 89% 86%% Mortandad al Parto (Natimortos) 5% 5%

% Preñez en Vaquillonas 92% 91%

% Reposición 26% 30%

% Mortandad en Guachera 4.0% 3.0%

% Mortanda en Recría 3.0% 3.0%

Reproducción y pérdidas

Min Prom Max

reducción forraje consumido (%) -20% 0% 10%Precio leche ($/l) 3.9 4.5 5.2

Precio Maíz (u$s/Tn) 159 178.5 198

Precio Soja (u$s/Tn) 281 294 314Tipo de cambio ($/u$s) 15 16.6 18.76

Min Prom Max

Pastoril Int Prod. Ind (l/VO.día) 21 23.1 25.5

Rinde de silo (Tn MM/ha) 30 40 50

Corral Prod. Ind (l/VO.día) 27 29.5 32.5

Rinde de silo (Tn MM/ha) 35 42 55

Variables de entrada

Dos tipos de resultados

Resultado promedio(lo vemos habitualmente)

SensibilizaciónPoder evaluar el riesgoHerramienta: Risk

Simulación de Resultados TAMBO: COSTO LITROcon datos promedio Past. Int CorralRESUMEN DE COSTOS $ x Litro $ x LitroGastos Directos 4.12 3.95Gastos Indirectos (Estr+Adm) 0.33 0.66

Subtotal Directos + Indirectos 4.45 4.61Recupero Ingresos Hacienda 0.19 0.06

Subtotal Directos + Indirectos - Recupero Ingresos Hac. 4.27 4.55Amortizaciones Directas 0.09 0.09Intereses Capital Hacienda 0.37 0.30Intereses Capital Explotación (Mejoras+Maquinarias) 0.09 0.13Intereses Capital Tierra (Valor Arrendamiento) 0.55 0.37

TOTAL COSTOS (con recupero de hacienda) 5.37 5.44

TOTAL COSTOS (SIN recupero de hacienda) 5.56 5.50

Tenemos un DATO Tenemos una DISTRIBUCIÓN

-

0.20

0.40

0.60

0.80

1.00

1.20

-50% -40% -30% -20% -10% 0% 10% 20%

Prob

abili

dad

acum

ulad

a

ROA: Renta/Activo (%)

Probabilidad de obtener ROA

Intensivo Pastoril

Simulación de Resultados TAMBO: COSTO LITROcon datos promedio

Past. Int Corral DifRESUMEN DE COSTOS $ x Litro $ x LitroGastos Directos 4.12 3.95Gastos Indirectos (Estr+Adm) 0.33 0.66

Subtotal Directos + Indirectos 4.45 4.61 4%Recupero Ingresos Hacienda 0.19 0.06Subtotal Directos + Indirectos - Recupero Ingresos Hac. 4.27 4.55 7%Amortizaciones Directas 0.09 0.09Intereses Capital Hacienda 0.41 0.41Intereses Capital Explotación (Mejoras+Maquinarias) 0.09 0.13Intereses Capital Tierra (Valor Arrendamiento) 0.55 0.37

TOTAL COSTOS (con recupero de hacienda) 5.41 5.55 3%

TOTAL COSTOS (SIN recupero de hacienda) 5.60 5.61 0%

Margen Neto (u$s/ha TT) -346 -541 56%

ROA (renta sobre activo) -12% -20% 67%

Corral

Pastoril intensivo-

0,20

0,40

0,60

0,80

1,00

1,20

-50% -40% -30% -20% -10% 0% 10% 20%

Prob

abili

dad

acum

ulad

a

ROA: Renta/Activo (%)

Probabilidad de obtener ROA

Intensivo Pastoril

ROA (%)Min Prom Max CV

Corral -43.0% -19.4% 4.5% -40%Past. Intensivo -33.9% -12.6% 8.7% -60%

Corral

Pastoril intensivo

-35,0%

-30,0%

-25,0%

-20,0%

-15,0%

-10,0%

-5,0%

0,0%

5,0%

3,5 4 4,5 5 5,5

ROA

$/litro H

ROA y precio de leche

Pastoril Int. Corral

-25,0%

-20,0%

-15,0%

-10,0%

-5,0%

0,0%150 160 170 180 190 200

ROA

Precio del maíz (u$s/Tn)

ROA y precio del maíz

Pastoril Int. Corral

-30,0%

-25,0%

-20,0%

-15,0%

-10,0%

-5,0%

0,0%19 21 23 25 27 29 31 33 35

ROA

Prod. ind (Lt/VO.día)

ROA y producción individual

Pastoril Int. Corral

-0,3

-0,25

-0,2

-0,15

-0,1

-0,05

013,00 14,00 15,00 16,00 17,00 18,00 19,00 20,00

ROA

Tipo de cambio

ROA y TC según modelo

Pastoril Int. Corral

Desv

ío %

5.555.41

8.04 Max: 63%

Prom: 24%6.88

Min: -20%4.33

Max: 13%6.11

64

-32

RESTO

<00-15

>15

Puntos productivos “GRUESOS”

Puntos de mejora

Lts c/ha VT 9000 >12000

Lts/VO.día 22 23

VT/ha VT 1.4 1.7

Kg F/ha VT 5000 >7000

GI 15-9 <9%

% supl 36-28 <28%

Ing. carne <0 +

Sintonía FINA

Modelo con mayor probabilidad de lograrlo

PI

ROA

Aterrizando y resumiendo

•Con información histórica podemos decir que las empresas con mayor ROS

son las empresas con mayor renta y mayor estabilidad

•Estas no difieren en parámetros productivos con respecto al tercil medio.

•Como siempre decimos puede haber diferentes caminos para llegar a un

planteo rentable, peroooo……

Planteo que coseche mas de 7000 Kg forraje/ha VT, con mas del 40% de la dieta como

pastoreo directo un % de pasturas de gramíneas en la rotación.

En esta zona, aprox 1.8 a 2 VT/ha VT (solo a modo de referencia).

Atractivo simpleRentable, resciliente Alto ROS

2592 3069 3822 3538 3886 4402 3940 3745 2428 3029 3015

10441306

1032 1474 11161727

1583 1509

1022 1413 1202

3809 3137 2832 2687 2739 1550 2282 2169 3840 3458 3564

1.481.65

1.51

1.82 1.902.19

2.052.21

2.03 1.94

2.30

0.0

0.5

1.0

1.5

2.0

2.5

3.0

0%10%20%30%40%50%60%70%80%90%

100%

2005-06 2006-07 2007-08 2008-09 2009-10 2010-11 2011-12 2012-13

Alimentación (Kg MS / VO / Año)Composición y CARGA (VT/Ha)

Kg MS Concentrados / VO / Año Kg MS Voluminosos/ VO / Año Kg MS Pasto / VO / Año CARGA VT/HA

4304 39933141

46436009

3883

6639 6589

11558

865810194

0

2000

4000

6000

8000

10000

12000

14000

2005-06 2006-07 2007-08 2008-09 2009-10 2010-11 2011-12 2012-13 2013-14 2014-15 2015-16

Kg

/ Ha

PASTO "COSECHADO"/HA PP+VI efectiva

2592 3069 3822 3538 3886 4402 3940 3745 2428 3029 3015

10441306

1032 1474 11161727

1583 1509

1022 1413 1202

3809 3137 2832 2687 2739 1550 2282 2169 3840 3458 3564

1.481.65

1.511.82 1.90

2.192.05

2.212.03 1.94

2.30

0.0

0.5

1.0

1.5

2.0

2.5

3.0

0%10%20%30%40%50%60%70%80%90%

100%

2005-06 2006-07 2007-08 2008-09 2009-10 2010-11 2011-12 2012-13

Alimentación (Kg MS / VO / Año)Composición y CARGA (VT/Ha)

Kg MS Concentrados / VO / Año Kg MS Voluminosos/ VO / Año Kg MS Pasto / VO / Año CARGA VT/HA

Con producciones individuales moderadas (22 a 24 lts/VO.día)dietas simples.

Con la mayor cantidad de concentrado en sala posible bajo costo de reparto (menos

maquinaria).

Atractivo simpleRentable, resciliente Alto ROS

2592 3069 3822 3538 3886 4402 3940 3745 2428 3029 3015

10441306 1032 1474 1116

17271583 1509

1022 1413 1202

3809 3137 2832 2687 2739 1550 2282 2169 3840 3458 3564

22,724,0

25,826,8 26,4 26,0 26,6

23,622,7

24,324,9

16,018,020,022,024,026,028,030,0

0%10%20%30%40%50%60%70%80%90%

100%

2005-06 2006-07 2007-08 2008-09 2009-10 2010-11 2011-12 2012-13

Alimentación (Kg MS / VO / Año)Composición y PRODUCCION INDIVIDUAL (Lts/VO/Día)

Kg MS Concentrados / VO / Año Kg MS Voluminosos/ VO / Año Kg MS Pasto / VO / Año Lts/VO/Día

Complemento afuera de la sala (lo mínimo indispensable) con dietas simples (silo y/o

afrechillo), heno autoconsumo en algunas oportunidades, ofrecido con mixer y/o

autoconsumo permite mantener altas cargas.

Algo estacionado o estacionado mayor eficiencia en las tareas y uso del personal.

Que crezca vegetativamentemayor probabilidad de lograrlo con cruzas o Jersey.

Con Activo (u$s) moderado me permite tener una buena rotación de activo con

producciones moderadas.

Atractivo simpleRentable, resciliente Alto ROS

Muchas gracias

A Uds por su atención y respeto

A Uds por generar la información

A la zona por la organización

A la mesa de asesores por los aportes

Ing. Agr. Fabricio FontanaCREA 9 de Juliofcfont@yahoo.com.ar