1,550

Commodity Last Change Change (%) Gold 1,850.90 -4.30 -0.23% Silver 25.54 0.05 0.21% Copper 3.617 -0.01 -0.40% Nickel 18,095.00 -200.00 -1.09% Oil (WTI) 52.61 -0.16 -0.30% Brent Oil 55.74 -0.03 -0.05% Nat Gas 2.630 0.034 1.31% Coal (ICE) 88.55 2.60 3.03% CPO (Myr) 3,242.00 -40.00 -1.22% Country Index Last Change Change (%) JCI 6,140.17 -118.40 -1.89% NIKKEI 28,546.18 -276.11 -0.96% HSI 29,391.26 -767.75 -2.55% DJIA 30,937.07 -22.93 -0.07% NASDAQ 13,626.07 -9.92 -0.07% S&P 500 3,849.62 -5.74 -0.15% EIDO 23.69 -0.35 -1.46% FTSE 6,654.01 15.16 0.23% CAC 40 5,523.52 51.16 0.93% DAX 13,870.99 227.04 1.66% Major Currencies Last Change Change (%) USD/IDR 14,010.00 -10.00 -0.07% SGD/IDR 10,595.43 42.55 0.40% USD/JPY 103.60 -0.13 -0.13% EUR/USD 1.22 0.0023 0.19% USD/HKD 7.7519 0.0007 0.01% USD/CNY 6.4784 -0.0026 -0.04% Top Gainers Last Change Change (%) LAND 254 50 24.51% GLOB 336 66 24.44% IFSH 530 100 23.26% BNLI 2,900 500 20.83% PORT 500 78 18.48% Top Losers Last Change Change (%) ADHI 1,465 -110 -6.98% ESTI 80 -6 -6.98% ARGO 1,000 -75 -6.98% PANS 1,400 -105 -6.98% KAEF 3,870 -290 -6.97% Top Value Last Change Change % ANTM 2,670 -200 -6.97% BMRI 7,375 75 1.03% BBKP 530 -15 -2.75% BBRI 4,650 -130 -2.72% BBCA 34,100 -1,075 -3.06%

IHSG diprediksi Melemah Resistance 2 : 6,323 Resistance 1 : 6,231 Support 1 : 6,085 Support 2 : 6,031 IHSG diprediksi Melemah. Secara teknikal candlestick membentuk lower high dan lower low dan indikator stochastic yang melebar setelah membentuk deadcross mengindikasikan trend pelemahan masih akan berlangsung. Pergerakan diperkirakan akan terbatas menjelang penetapan suku bunga The Fed pada hari kamis.

www.arthasekuritas.com

Daily Report IHSG: 6,140.17 (-1.90%)

Bursa Amerika Serikat ditutup Melemah Dow Jones ditutup 30,937.07 (-0.07%), NASDAQ ditutup 13,626.07 (-0.07%), S&P 500 ditutup 3,849.62 (-0.15%). Bursa saham US ditutup melemah seiring data laporan keuangan mulai rilis. Investor akan fokus pada komentar dari The Fed, Jerome Powell yang akan memberikan komentarnya tentang kondisi ekonomi dan outlook dari US, serta kebijakan moneter yang akan diambil untuk memulihkan ekonomi US. Investor berharap Powell dan rekannya akan secara gamblang dalam melaksanakan tapering atau pengurangan jumlah pembelian obligasi dari bank sentral. Bursa Asia dibuka menguat setelah IMF meningkatkan target pertumbuhan ekonomi global untuk tahun 2021 dimana ekonomi akan bertumbuh sebesar 5.5%, meningkat dari 5.2% yang diprediksikan pada bulan Oktober 2020.

SUMMARY

IHSG ditutup Melemah. IHSG ditutup di level 6,140.17 (-1.90%). pergerakan didorong oleh Infrastructure (-2.62%) dan Mining (-2.29%). IHSG ditutup melemah diakibatkan minimnya sentiment dari data perekonomian serta adanya kekhawatiran akan kasus covid-19 yang telah menembus angka 1 juta kasus di Indonesia.

IHSG Statistics

Prev: 6,258.57

Low – High: 6,123 – 6,269

Vol (Mil Lembar): 19,690

Value (Rp Miliar): 17,596

Frequency: 1,465,888

Contact: Research@arthasekuritas.com

27 January 2021

2

88.55

99.10

21

-Oct

-20

23

-Oct

-20

25

-Oct

-20

27

-Oct

-20

29

-Oct

-20

31

-Oct

-20

2-N

ov

-20

4-N

ov

-20

6-N

ov

-20

8-N

ov

-20

10

-No

v-2

01

2-N

ov-

20

14

-No

v-2

01

6-N

ov-

20

18

-No

v-2

02

0-N

ov-

20

22

-No

v-2

02

4-N

ov-

20

26

-No

v-2

02

8-N

ov-

20

30

-No

v-2

02

-Dec

-20

4-D

ec-2

06

-Dec

-20

8-D

ec-2

01

0-D

ec-2

01

2-D

ec-2

01

4-D

ec-2

01

6-D

ec-2

01

8-D

ec-2

02

0-D

ec-2

02

2-D

ec-2

02

4-D

ec-2

02

6-D

ec-2

02

8-D

ec-2

03

0-D

ec-2

01

-Jan

-21

3-J

an-2

15

-Jan

-21

7-J

an-2

19

-Jan

-21

11

-Jan

-21

13

-Jan

-21

15

-Jan

-21

17

-Jan

-21

19

-Jan

-21

21

-Jan

-21

23

-Jan

-21

25

-Jan

-21

27

-Jan

-21

45

55

65

75

85

95

105COAL PRICE INDEX

Newcastle Coal Spot Price (US$/MT) CCTD Bohai-Rim Steam-Coal Spot Price (US$/MT)

3,242

2,500

2,700

2,900

3,100

3,300

3,500

3,700

3,900

21

-Oct

-20

23

-Oct

-20

25

-Oct

-20

27

-Oct

-20

29

-Oct

-20

31

-Oct

-20

2-N

ov-

20

4-N

ov-

20

6-N

ov-

20

8-N

ov-

20

10

-Nov

-20

12

-Nov

-20

14

-Nov

-20

16

-Nov

-20

18

-Nov

-20

20

-Nov

-20

22

-Nov

-20

24

-Nov

-20

26

-Nov

-20

28

-Nov

-20

30

-Nov

-20

2-D

ec-2

04

-Dec

-20

6-D

ec-2

08

-Dec

-20

10

-Dec

-20

12

-Dec

-20

14

-Dec

-20

16

-Dec

-20

18

-Dec

-20

20

-Dec

-20

22

-Dec

-20

24

-Dec

-20

26

-Dec

-20

28

-Dec

-20

30

-Dec

-20

1-J

an-2

13

-Jan

-21

5-J

an-2

17

-Jan

-21

9-J

an-2

11

1-J

an-2

11

3-J

an-2

11

5-J

an-2

11

7-J

an-2

11

9-J

an-2

12

1-J

an-2

12

3-J

an-2

12

5-J

an-2

12

7-J

an-2

1

MPOC CPO PRICE (MYR/MT)

Date Country Event Actual Forecast Previous

25 Jan 2021 IDN FDI 5.50% 1.10%

26 Jan 2021 USA CB Consumer Confidence (Jan) 89.3 89.0 88.6

27 Jan 2021 USA Crude Oil Inventories -1.167M 4.351M

28 Jan 2021 USA Fed Interest Rate Decision 0.25% 0.25%

USA Initial Jobless Claims 878K 900K

Commodity Daily Price Movements

Upcoming Economic Event

3

PT Bumi Serpong Damai Tbk (BSDE) membukukan angka pra-penjualan atau marketing sales sebesar Rp 6.5 Tn sepanjang 2020 lalu. Pencapaian tersebut sama dengan pencapaian pra-penjualan tahun 2019. Segmen residensial, khususnya rumah

tapak menjadi kontributor tertinggi angka pra-penjualan. Segmen tersebut berkontribusi sebesar 65% atau sebesar Rp 4.2

Tn. Marketing sales sepanjang 2020 tersebut mencerminkan 90% dari target Rp 7.2 Tn. Target tersebut ditetapkan di awal tahun, sebelum pandemi dan tidak direvisi turun. Hal ini merupakan pencapaian positif dimana sepanjang tahun 2020

perekonomian terganggu akibat pandemic.

Sumber: Kontan

PT AKR Corporindo Tbk (AKRA) akan menyediakan dana belanja modal atau capital expenditure (capex) sekitar Rp 250

miliar - Rp 300 miliar pada tahun ini untuk berbagai pengembangan bisnis. Capex yang dikeluarkan tahun ini tidak jauh berbeda dengan tahun lalu. Sebagian capex AKRA di tahun ini akan digunakan untuk pengembangan bisnis perdagangan

dan distribusi BBM dan kimia dasar. AKRA juga mengucurkan dana belanja modal untuk kebutuhan infrastruktur logistik.

capex AKRA di tahun ini rencananya juga akan dipakai untuk pengembangan SPBU BP-AKR lewat anak usahanya PT Aneka

Petroindo Raya.

Sumber: Kontan

PT Emdeki Utama Tbk (MDKI) mendapat fasilitas kredit dari Bank Rakyat Indonesia (BRI) dengan nilai total Rp 34.08 miliar. Fasilitas kredit tersebut adalah untuk keperluan fasilitas kredit modal kerja (KMK), KMK-import line dan Bank Garansi plafond. Per kuartal III-2020, pendapatan MDKI ini turun tipis dari Rp 251.68 miliar menjadi Rp 250.11 miliar. Penurunan

pendapatan disebabkan pasar ekspor yang menurun dari Rp 20.45 miliar menjadi Rp 13.31 miliar. Hal ini menyebabkan

laba periode berjalan MDKI tercatat turun tipis dari Rp 31.09 miliar menjadi 30.46 miliar.

Sumber: Kontan

PT Ciputra Development Tbk (CTRA) menetapkan nilai penerbitan global bond sebesar SGD 100 mn atau setara Rp1 tn

dengan kupon 6% dan jatuh tempo pada 2 Februari 2026. Global bond y ini merupakan bagian dari program Medium term

notes global CTRA senilai SGD400 mn yang ditargetkan terbit pada 2 Februari 2021. Hasil dari penerbitan surat utang akan digunakan untuk refinancing pinjaman ataupun modal kerja untuk tujuan umum. Hal ini termasuk refinancing senior notes

sebesar SGD150 mn dengan bunga 4.85% dan jatuh tempo pada tahun 2021. CTRA akan menggelar tender offer obligasi

senior notes yang jatuh tempo pada 2021 yang berlangsung pada 18 Januari – 9 Februari 2021.

Sumber: Investor Daily

PT Bank Rakyat Indonesia Tbk menargetkan bisnis kredit kepeilikan rumah (KPR) pada tahun ini tumbuh sebesar 15-17%

YoY. Lini KPR yang diandalkan memiliki ticket size sebesar Rp400 juta sampai dengan Rp 2 bn. Bisnis KPR BBRI mengalami penguatan sebesar 10.9% YOY pada tahun 2020 dimana pencapaian tersebut lebih tinggi daripada rata-rata industri. BBRI

yakin seiring dengan kondisi ekonomi yang membaik pada tahun 2021, maka BBRI yakin untuk mencapai target tersebut.

BBRI akan menggelar KPR BRI Expo 2021 dari 26 Januari – Maret 2021 yang akan menghadikan sebanyak 200 project properti pilihan.

Sumber: Investor Daily

News Compilation

BSDE 1,120 (-3.86%) BUKUKAN MARKETING SALES 6.5 Tn DI 2020

AKRA 2,940 (-3.60%) SIAPKAN CAPEX Rp 300 MILIAR TAHUN INI

MDKI 228 (-5.00%) MENDAPAT PINJAMAN DARI BBRI SEBESAR 34.08 MILIAR

BBRI 4,650 (-2.71%) TARGETKAN BISNIS KPR TUMBUH 15-17% TAHUN 2021

CTRA 945 (-4.06%) TAWARKAN GLOBAL BOND SETARA Rp1 Tn

4

ASSA Adi Sarana Armada Tbk (Target Price: 870 – 900)

BJTM Bank Pembangunan Daerah Jawa Timur Tbk (Target Price: 880 – 900)

Entry Level: 790 – 820 Stop Loss: 780 Breakdown support. Sell/Take Profit.

Entry Level: 825 – 850 Stop Loss: 810 Mengalami koreksi. Breakdown support. Sell/Cutloss

Daily Technical Analysis

5

DMAS Prudelta Lestari Tbk (Target Price: 244 – 250)

Entry Level: 230 – 236 Stop Loss: 226 Masih bergerak dalam trend konsolidasi jangka pendek. Terlihat ada peningkatan volume dan potensi untuk menguat,

6

Stocks Call Buy Date Entry Range Call Price Last Gain/Loss From Call

Target Price Range Stop Loss

ASSA SELL 12 Jan 2021 790 – 820 730 780 +6.85% 870 – 900 780 DMAS HOLD 26 Jan 2021 230 – 236 232 230 -0.86% 244 – 250 226 BJTM SELL 26 Jan 2021 825 – 850 840 785 -6.55% 880 – 900 810

BUY Direkomendasikan untuk beli. Indikator teknikal menunjukkan signal beli dengan sentimen netral/positif.

Spec BUY Direkomendasikan untuk beli namun bersifat spekulatif. Indikator teknikal menunjukkan signal beli dengan sentimen netral/negatif, atau Indikator teknikal netral/negatif dengan sentimen positif.

HOLD Direkomendasikan untuk tahan jika sudah beli sebelumnya. Indikator teknikal netral dan sentimen netral.

SELL Direkomendasikan untuk jual. Indikator teknikal menunjukkan signal jual dengan sentimen netral/negatif

ADD Direkomendasikan untuk tahan jika sudah beli sebelumnya atau boleh menambah posisi kepemilikan saham, namun boleh beli jika belum. Indikator teknikal menunjukkan signal beli dengan sentimen netral/positif. (Entry level/Stop Loss/Target Price upgraded)

Artha Sekuritas Trading Portfolio

Other watch list:

MIKA, BRPT, LSIP, MDKA

7

Disclaimer

We have based this document on information obtained from sources we believe to be reliable, but we do not make

any representation or warranty nor accept any responsibility or liability as to its accuracy, completeness or

correctness. Expressions of opinion contained herein are those of Artha Sekuritas Indonesia only and are subject to

change without notice. Any recommendation contained in this document does not have regard to the specific

investment objectives, financial situation and the particular needs of any specific addressee. This document is for

the information of the addressee only and is not to be taken as substitution for the exercise of judgment by the

addressee. This document is not and should not be construed as an offer or a solicitation of an offer to purchase or

subscribe or sell any securities.

PT Artha Sekuritas Indonesia

A Member of the Indonesia Stock Exchange

Rukan Mangga Dua Square Blok F no.40

Jalan Gunung Sahari Raya no.1

Ancol, Pademangan, Jakarta Utara 14420

Telephone +(62) (21) 6231 2626

Fax +(62) (21) 6231 2525

Email cs@arthasekuritas.com

www.arthasekuritas.com

mailto:cs@arthasekuritas.comhttp://www.arthasekuritas.com/