O CDB - Certificado de Depósito Bancário é um título de crédito (físico ou escritural) e o RDB - Recibo de Depósito Bancário é um recibo que ao serem emitidos geram a obrigação das instituições emissoras pagar ao aplicador, ao final do prazo contratado, o capital inicial mais a remuneração prevista.

Depósitos a prazo (CDB e RDB)

São títulos de renda fixa, emitidos por bancos comerciais, múltiplos, de investimento ou de desenvolvimento.

Depósitos a prazo (CDB e RDB)

Podem ser:

pré-fixado -

pós-fixado -

Depósitos a prazo (CDB e RDB)

o investidor sabe, no momento da aplicação, quanto irá receber no vencimento (ex. 2% a.m.)

o rendimento é composto por uma taxa de juros definida no momento da aplicação e ainda é atrelado a algum índice (ex. 1,7% a.m. + TR)

O público-alvo dos CDBs são tanto pessoas físicas como as jurídicas.

Depósitos a prazo (CDB e RDB)

Pode também ser contratado com taxas flutuantes.

Quando a taxa flutua, varia, segundo o seu comportamento no mercado financeiro.

Depósitos a prazo (CDB e RDB)

Exemplo de aplicação de taxa flutuante:

Vamos supor que um investidor tenha feito uma aplicação em depósito a prazo por cinco dias, renováveis diariamente.

Depósitos a prazo (CDB e RDB)

Não há prazo máximo.

Depósitos a prazo (CDB e RDB)

O prazo mínimo varia conforme o indexador:

Depósitos a prazo (CDB e RDB)

Taxa Prazo Mínimo

Pré-fixada 1 dia

DI (flutuante)

TR 1 mês

Indíce de Preços (inflação)

1 ano

A principal diferença entre os dois é que o CDB, sendo um título caracterizado pelo certificado, pode ser negociado por meio de transferência.

O RDB, sendo um recibo, é inegociável e intransferível.

Depósitos a prazo (CDB e RDB)

Em regra não podem ser resgatados antes do prazo contratado.

Todavia, se acertado com o banco, os recursos poderão ser liberados antecipadamente, mas há o risco de não serem abonados rendimentos.

Depósitos a prazo (CDB e RDB)

Esses investimentos podem ter a incidência de quatro alíquotas distintas de Imposto de Renda na Fonte sobre os seus rendimentos, conforme o prazo da aplicação:

Depósitos a prazo (CDB e RDB)

Depósitos a prazo (CDB e RDB)

Alíquota Prazo da Aplicação

22,5% até 180 dias

20,0% entre 181 dias e 360 dias

17,5% entre 361 dias e 720 dias

15,0% 721 dias ou mais

O CDI, Certificado de Depósito Interbancário ou Certificado de Depósito Interfinanceiro, é o depósito a prazo realizado entre duas instituições bancárias ou financeiras.

Essa operações são realizadas normalmente no curto prazo, em geral com o prazo de um dia.

Depósitos a prazo (CDB e RDB)