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第二章 電子金融

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本章大綱

2.1 電子金融之定義與特性

2.2 電子銀行

2.3 線上投資銀行

2.4 網路與投資理財

2.5 結論

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電子金融之定義與特性

定義

指金融機構透過電子設備，結合現代科技提供之各式自動

化服務

電子金融之特性 :

自動化與個人化之服務

多元化的傳播管道

降低交易成本，創造雙贏局面

突破時間與空間之限制

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電子銀行(1/6)

電子銀行之歷史沿革

電子銀行中較為熟知之作業項目

– 自動化服務

– 企業銀行

– 家庭銀行

– 網路銀行

– 虛擬銀行

– 行動銀行

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表2.1 資訊與銀行業之結合——銀行業務比較(1/2)

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表2.1 資訊與銀行業之結合——銀行業務比較(2/2)

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電子銀行(2/6)

網路銀行之優勢

– 線上即可開戶、交易、查詢

– 方便性

– 低成本

– 產品多樣化

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電子銀行(3/6)

美國網路銀行發展現況

1995年10月，美國3家銀行聯合在互聯網上成立了全球第一家網路銀行安全第一網路銀行(Security First Network Bank, SFNB) 。

至1996年底，美國就有近2000家銀行、儲蓄、信貸機構在網路上設置網點，並在2000年達到7500家。

美國網路銀行的發展模式可分為兩類型：

– 虛擬銀行(Virtual Banking or Internet-only-Banking)

– 依附在傳統型銀行之下的網路銀行

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電子銀行(4/6)

台灣電子銀行發展概況

台灣銀行業者架設網站最早可追溯到1995年下半年，網站功能僅為客戶提供非帳務性查詢類服務（如利率、匯率

等）或銀行簡介項目 。

1 9 9 7年 1月台灣第一家金融電子資料交換 ( Financial Electronic Data Interchange, FEDI)付款系統啟用。

財政部於1999年5月25日公布「個人電腦銀行業務及網路銀行業務服務契約範本」，至此，銀行大部分的業務皆可利

用網際網路來完成。

2000年8月，財政部修定「金融機構辦理電子銀行業務安全控管作業基準」，自此台灣正式進入網路銀行的時代。

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圖2.1 金融FEDI付款系統架構

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電子銀行(5/6)

目前台灣電子銀行的市場現況為：

– 個人電腦銀行

– 網路銀行

– 加值型服務

– 行動銀行

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表 2.2 台灣網路銀行服務項目(1/2)

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表 2.2 台灣網路銀行服務項目(2/2)

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表 2.3 行動銀行（隨身銀行）與電話銀行之差異

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電子銀行(6/6)

電子銀行發展趨勢

無人銀行的潮流

網路與資訊家電結合的行動銀行

產業界跨入金融界

附加價值產品

提供電子支付服務

國際化

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圖2.2 電子銀行的整合

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線上投資銀行(1/6)

網路創投業務(e-Capital)

網路創投公司提供新創業者能快速籌集資金、專注於產品

與市場並協助上市，較以往創投業者提供快速性、方便性

以及便宜的資金管道。

導入網路創投公司帶來之效益

– 對於創業公司

– 對於資金供給者

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線上投資銀行(2/6)

網路創投公司之類型

– 資金仲介型

– 網路創投入口網站

– 創投公司型

– 配合資金供給者型

網路創投公司之發展

– 創投市場之結構調整

– 服務內容的增加

– 與線上投資銀行業者競爭與合作

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線上投資銀行(3/6)

電子承銷(e-Offering)

為何發行公司選擇電子承銷商

網路承銷業務配銷程序(以Wit Capital為例)

電子承銷商之發展限制

– 傳統的投資銀行

– 大型電子券商

– 電子承銷本身之限制

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表 2.4 1999年美國網路承銷業務市場

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線上投資銀行(4/6)

電子券商

美國網路下單之現況

– 美國的網路交易始於1995年，1996年美國證管會正式核准券商可經由網路進行證券交易；全美截至2008年底，網路券商開戶總數已達7000萬戶。

– 網路交易的優勢來自低廉的手續費、快速得知市場訊息以及隨時可得的即時金融資訊，傳統券商於1998年後，競相加入此市場 。

– 美國券商原可分為三類完全服務券商(Full Service Broker)折扣券商(Discount Broker) 線上券商(Online Broker)

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表 2.5 網路券商與傳統券商之比較

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表2.6 美國券商傳統分類

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表2.7 美國網路券商服務之比較

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線上投資銀行(5/6)

台灣電子券商

– 1995年2月台灣股票交易全面實施款券劃撥交割制度。

– 1997年7月大信證券為台灣第一個推出網路股票交易的業務部門。

– 1999年，國內上網人數持續成長，配合券商促銷活動，國內網路下單占大盤比例、開戶數、下單量金額均呈大

幅成長的趨勢。

– 近年才開辦的期貨電子下單更能明顯感受到網路交易的驚人成長。

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圖2.3 台灣網路下單累積開戶數及占市場總金額成交比

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線上投資銀行(6/6)

電子券商之發展趨勢

– 市場整合趨勢

– 減少對交易佣金依賴度

– 完全服務型券商與銀行的加入

– 多樣化交易管道

– 金融商品多樣化

– 加值服務

– 服務國際化

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圖2.4 網路下單多元化

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網路與投資理財(1/3)

理財規劃

理財就是運用有限錢財，透過安排以增加收入並不斷累積

財富，來達成某些目標。

網路理財規劃工具

– 理財EQ測試

– 理財試算程式

– 認識各項投資工具、與資產配置的調整

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網路與投資理財(2/3)

理財網站

理財網站的分類

– 電子金融機構提供的研究報告– 媒體或科技業的跨行轉型– 其他具特色的理財網站

科技報導網站

基金理財網站

我國的理財網站

– 金融機構提供之網路資訊– 媒體或科技業的跨行轉型– 其他具特色的理財網

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網路與投資理財(3/3)

網路理財發展趨勢

建立互動

網路下單

網路多媒體

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結論(1/3)

傳統銀行在網路空間裡開起了分行，證券商亦設立分號，創投

公司也將網路視為另一種行銷管道。更有E*Trade 這樣的虛擬證券商崛起，直接在網路上提供各式各樣的金融服務。我們可

以在網路上查詢存款餘額、繳付各式帳單、進行股票交易，而

這些，不過是網路金融最基本的功能，還有更多的金融機構在

網路上提供消費者更多便利、快捷的解決方案。

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結論(2/3)

金融電子化可以提高服務質量，透過發達的電子通訊網絡，使

金融服務能够突破時間和空間的限制。傳統上銀行業務是櫃檯

交易，需要客戶不斷走動來維持，離各分行分布點較遠的客戶

更受時間和空間的限制，而金融電子化可以促進虛擬化金融市

場的形成與發展，這樣時間和空間的局限性就因而消失。理論

上只要有網路和通訊到達的地方，都可以成爲銀行的市場範

圍，客戶可以在家中、辦公室或其他地方通過網路享受銀行服

務，萬事達國際組織指出，網際網路將使傳統金融業務從定點

方式變爲隨時隨地方式，而未來的銀行將致力於提供三A 式服務：任何時候 (Anytime)、任何地點 (Anywhere)、任何方式(Anyway)。

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結論(3/3)

網路金融革命科技潮流，未來有一天虛擬網路空間將部分取代

實體的金融服務與資本市場，未來的數位金融將創造出目前實

體市場所不能提供的各項服務。金融業的歷史正在邁向一個新

的里程碑，金融市場與科技的整合是21世紀的重大發展，網路金融市場發展中的問題也不容忽視，包括：網路金融市場安全

和技術問題、網路金融市場監管問題，以及網路金融市場人才

問題。

第二章 電子金融本章大綱電子金融之定義與特性電子銀行(1/6)表2.1 資訊與銀行業之結合——銀行業務比較(1/2)表2.1 資訊與銀行業之結合——銀行業務比較(2/2)電子銀行(2/6)電子銀行(3/6)電子銀行(4/6)圖2.1 金融FEDI付款系統架構電子銀行(5/6)表 2.2 台灣網路銀行服務項目(1/2)表 2.2 台灣網路銀行服務項目(2/2)表 2.3 行動銀行（隨身銀行）與電話�銀行之差異電子銀行(6/6)圖2.2 電子銀行的整合線上投資銀行(1/6)線上投資銀行(2/6)線上投資銀行(3/6)表 2.4 1999年美國網路承銷業務市場線上投資銀行(4/6)表 2.5 網路券商與傳統券商之比較表2.6 美國券商傳統分類表2.7 美國網路券商服務之比較線上投資銀行(5/6)圖2.3 台灣網路下單累積開戶數及占市場總金額成交比線上投資銀行(6/6)圖2.4 網路下單多元化網路與投資理財(1/3)網路與投資理財(2/3)網路與投資理財(3/3)結論(1/3)結論(2/3)結論(3/3)