1

CHIẾN LƯỢC PHÁT TRIỂN

Tập đoàn sẽ phát triển dựa vào hai mảng chính như sau:

Nông nghiệp: bao gồm cao su, mía đường, cọ dầu

Bất động sản: dự án Myanmar đóng vai trò chủ lực

Các lĩnh vực bán bớt hoặc tách ra:

Thủy điện: bán các dự án tại Việt Nam

Các dự án căn hộ tại Việt Nam: tách các công ty con sở hữu

các dự án căn hộ ra khỏi Tập đoàn

Khoáng sản: dần dần thu hẹp hoạt động

Ngành gỗ, đá: bán cổ phần cho người lao động

2

I. NGÀNH NÔNG NGHIỆP

1. Cao su và cọ dầu:

Đến cuối năm nay tổng diện tích trồng xong là 48.000 ha,

trong đó bao gồm 4.000 ha cọ dầu trồng thử nghiệm

3

Lợi thế cạnh tranh:

Dự án liền vùng, diện tích lớn

Vị trí thuận lợi, gần sông

Áp dụng cơ giới hóa trong việc trồng, chăm sóc và khai thác

(sử dụng hệ thống tưới nước nhỏ giọt Israel)

Tỷ suất lợi nhuận cao (giá bán hiện tại khoảng 46 triệu

đồng/tấn trong khi đó giá thành bình quân khoảng 23 triệu

đồng/tấn)

Đội ngũ cán bộ quản lý có nhiều năm kinh nghiệm

I. NGÀNH NÔNG NGHIỆP

4

I. NGÀNH NÔNG NGHIỆP

2. Mía đường:

Tổng diện tích mía đã trồng là 10.000 ha

5

Lợi thế cạnh tranh:

Quỹ đất trồng mía lớn, liền vùng, gần sông

Vùng nguyên liệu gần nhà máy

Áp dụng cơ giới hoá trong việc trồng (sử dụng hệ thống

tưới nước nhỏ giọt Israel) và thu hoạch mía nên giá thành

thấp (giá thành mía trung bình khoảng 296.000đ/tấn mía

cây; giá thành đường trung bình 4.320.000đ/tấn đường) ->

Tỷ suất lợi nhuận cao

Đội ngũ cán bộ quản lý có kinh nghiệm

I. NGÀNH NÔNG NGHIỆP

6

II. NGÀNH THỦY ĐIỆN

Các dự án tại Việt Nam:

Đã bán 6 dự án tại Việt Nam trong tháng 6/2013

Giảm được số dư nợ vay 1.876 tỷ đồng

Doanh thu 2.099 tỷ đồng

Các dự án tại Lào:

Tiếp tục xây dựng dự án Nậm Kông 2 tại Lào, công suất

66MW, dự kiến hoàn thành cuối năm 2014

Có thể xem xét bán tiếp hoặc giữ lại tùy theo điều kiện

kinh doanh

7

III. NGÀNH BẤT ĐỘNG SẢN

Kế hoạch tái cấu trúc:

Tách các công ty con sở hữu những dự án căn hộ tại

Việt Nam ra khỏi Tập đoàn

Giữ lại dự án Myanmar và một số dự án trực thuộc

công ty Phát triển Nhà Hoàng Anh

8

III. NGÀNH BẤT ĐỘNG SẢN

Lợi ích của việc tái cấu trúc ngành bất động sản:

Tách các công ty con sở hữu những dự án không sinh

lời sẽ giúp cho báo cáo tài chính hợp nhất của HAG

giảm được số dư nợ vay, cải thiện các chỉ số tài chính

Công ty PT Nhà Hoàng Anh chỉ giữ lại dự án Myanmar

và một vài dự án tốt tại Việt Nam, tăng tính hấp dẫn đối

với nhà đầu tư, dễ dàng huy động vốn, IPO…

Việc lập kế hoạch kinh doanh và tài chính của HAG sẽ

dễ dàng hơn, dễ hiểu hơn đối với nhà đầu tư, công tác

tiếp xúc và trình bày cho nhà đầu tư được thuận lợi hơn

9

III. NGÀNH BẤT ĐỘNG SẢN

Các bước tái cấu trúc ngành bất động sản:

Bước 1: Công ty PT Nhà Hoàng Anh bán cổ phần Công ty

An Phú cho Công ty HAGL mẹ

o Vốn điều lệ của Công ty An Phú là 360 tỷ đồng

o HAGL đang nắm giữ 99,9%, 2 cổ đông nhỏ nắm giữ

0,1%

10

III. NGÀNH BẤT ĐỘNG SẢN

Các bước tái cấu trúc ngành bất động sản:

Bước 2: Công ty PT Nhà Hoàng Anh bán cổ phần/ vốn

góp trong các công ty con sau đây sang cho Công ty An

Phú bằng giá trị số dư khoản đầu tư:

o Công ty Đông Nam (khoản đầu tư 1.119 tỷ đồng, dự

án Hiệp Bình Phước 35,3 ha)

o Phú Hoàng Anh (khoản đầu tư 309 tỷ đồng, đang

còn dự án PHA 2)

o Phúc Bảo Minh (khoản đầu tư 245 tỷ đồng, dự án

căn hộ tại Lũy Bán Bích)

o Minh Tuấn (khoản đầu tư 149 tỷ đồng, dự án đất

nền tại Quận 9 đang bán) 11

III. NGÀNH BẤT ĐỘNG SẢN

Các bước tái cấu trúc ngành bất động sản:

Bước 2 (tiếp theo):

o Minh Thành (khoản đầu tư 129 tỷ đồng, đang sở

hữu dự án căn hộ tại Hóc Môn)

o Hoàng Anh Incomex (khoản đầu tư 64 tỷ đồng, dự

án căn hộ đang xây)

o Hoàng Anh Mê Kông (khoản đầu tư 118 tỷ đồng,

còn khoảng 60 căn hộ Cần Thơ)

o Hợp đồng hợp tác đầu tư dự án Bình Chánh (khoản

đầu tư 710 tỷ đồng)

12

III. NGÀNH BẤT ĐỘNG SẢN

Các bước tái cấu trúc ngành bất động sản:

Bước 2 (tiếp theo):

o Hoàng Nguyên (khoản đầu tư 267 tỷ đồng, thực

hiện công tác xây dựng)

o Hoàng Anh Viễn Đông (khoản đầu tư 7,6 tỷ đồng,

cung cấp dịch vụ quản lý căn hộ)

o An Tiến (khoản đầu tư 189 tỷ đồng, đã bán hết)

o Hoàng Thơ (khoản đầu tư 10 tỷ đồng, mua bán cung

ứng vật tư)

o Công ty HASCO (khoản đầu tư 18 tỷ đồng, cung

cấp dịch vụ quản lý căn hộ) 13

III. NGÀNH BẤT ĐỘNG SẢN

Các bước tái cấu trúc ngành bất động sản:

Bước 2 (tiếp theo):

Phương pháp thanh toán: An Phú vay tiền của Công

ty mẹ để thanh toán các khoản mua công ty con và

dự án nêu trên, tiếp theo Công ty PT Nhà Hoàng

Anh điều động số tiền này để trả nợ cho Công ty

mẹ, tổng cộng khoảng 3.083 tỷ đồng.

Biện pháp đảm bảo khoản tiền An Phú vay của

Công ty mẹ: ông Đoàn Nguyên Đức đứng ra bảo

lãnh cá nhân.

14

III. NGÀNH BẤT ĐỘNG SẢN

Các bước tái cấu trúc ngành bất động sản:

Bước 3: Bán cổ phần Công ty An Phú

Đối tượng được quyền mua:

o Cổ đông sở hữu cổ phần HAG tại ngày chốt danh

sách: hưởng quyền mua dựa trên tỷ lệ sở hữu cổ

phiếu HAG

o Trái chủ sở hữu trái phiếu chuyển đổi của HAG:

hưởng quyền mua dựa trên tỷ lệ cổ phần được

chuyển đổi từ trái phiếu

o Cổ đông thiểu số của Công ty PT Nhà: theo tỷ lệ sở

hữu cổ phần Công ty PT Nhà 15

III. NGÀNH BẤT ĐỘNG SẢN

Các bước tái cấu trúc ngành bất động sản:

Bước 3 (tiếp theo):

Giá chào bán: bằng mệnh giá (10.000 đồng/CP),

tổng giá trị chào bán khoảng 360 tỷ đồng

Đồng thời, Công ty HAGL mẹ chi cổ tức theo mức

500 đồng/CP để cổ đông có nguồn tiền mua cổ phần

Công ty An Phú. Tổng giá trị cổ tức khoảng 360 tỷ

đồng

16

III. NGÀNH BẤT ĐỘNG SẢN

Các dự án còn lại sau khi tái cấu trúc thuộc Công ty

PT Nhà Hoàng Anh:

Khu phức hợp Hoàng Anh Myanmar với diện tích đất

73.358 m2, diện tích sàn xây dựng 600.723 m2

Khu phức hợp Văn phòng và TTTM Kênh Tẻ tại đường

Nguyễn Hữu Thọ, phường Tân Hưng, quận 7, Tp.

HCM, với diện tích đất 15.719,6 m2, diện tích sàn xây

dựng 155.384 m2

Khu phức hợp căn hộ - TTTM - Văn phòng đường 2/9

tại Đà Nẵng với diện tích đất 26.847 m2, diện tích sàn

xây dựng 333.336 m2

17

III. NGÀNH BẤT ĐỘNG SẢN

Các dự án còn lại sau khi tái cấu trúc thuộc Công ty

PT Nhà Hoàng Anh (tiếp theo):

Khu căn hộ ven sông Tân Phong tại phường Tân

Phong, quận 7, với diện tích đất 28.127 m2, diện tích

sàn xây dựng 185.638 m2

Khu căn hộ Hoàng Anh Bangkok tại quận Chatuchak,

Tp. Bangkok, Thái Lan, với diện tích đất 5.042,8 m2,

diện tích sàn xây dựng 15.571 m2

18

III. NGÀNH BẤT ĐỘNG SẢN

Dự án Myanmar:

Vị trí dự án: Đẹp nhất thành phố Yangon

Triển vọng kinh tế tại Myanmar: Sẽ tăng trưởng nhanh và

thị trường bất động sản mang lại lợi nhuận cao

19

III. NGÀNH BẤT ĐỘNG SẢN

Dự án Myanmar (tiếp theo):

Kế hoạch: Đẩy mạnh đầu tư xây dựng vì nguồn cung văn phòng

cho thuê, khách sạn cao cấp, căn hộ cho thuê còn thiếu nhiều so

với nhu cầu. Giá thuê văn phòng tại Yangon hiện nay trên 80

USD/m2/tháng; Giá thuê khách sạn khoảng 300 USD/phòng/đêm.

Lợi thế cạnh tranh:

o HAGL được cấp đất sớm với giá rẻ, khoảng 740 USD/m2 cho

thời gian 70 năm.

o Kinh nghiệm quản ly chi phi xây dựng tốt và quy trinh xây

dựng khep kin gồm các công ty xây dựng, nguồn gỗ, đá tự sản

xuất.

20

IV. NGÀNH GỖ, ĐÁ

Tách ra khỏi Tập đoàn bằng cách bán cổ phần cho người lao

động.

21

V. Dự phóng số liệu vốn chủ sở hữu và nợ vay

22

Vốn chủ SH Nợ vay

Số dư tại ngày 31/12/2012 9.753 16.131

Phát hành cổ phiếu cho cổ đông hiện hữu 1.052

Chuyển đổi trái phiếu Credit Suisse 1.419 -1.526

Bán các công ty thủy điện -1.876

Tăng nợ trong kỳ 1.866

Lợi nhuận sau thuế 368

Chênh lệch tỷ giá và các khoản khác 66

Số dư tại ngày 30/6/2013 12.658 14.595

Tách các công ty bất động sản -1.882

Tách công ty gỗ -374

Số dư sau tái cấu trúc 12.339

Số dư tiền ngày 30/6/2013: 2.376 tỷ đồng

Số tiền thu từ bán các khoản đầu tư đến cuối tháng 8/2013: 2.100 tỷ đồng

Trân trọng cảm ơn!

23