1

Brings High Tech to Low Tech2018מאי

Green Energy | Telecommunications | Energy & Infrastructure | Industry & Utilities | Commercial & Public Facilities

2

מידע צופה פני עתיד,כאמורהצעותלקבלהזמנהאו")החברה":להלן(החזקותאפקוןחברתשלהערךניירותלרכישתהצעהמהווהאינההמצגת

.לחברההקשורמידעלהצגתורקאךנועדהוהיא

בדיווחיםלעייןהצורךאתלהחליףמיועדתואינהבלבדמסויימיםנתוניםומציגהבלבדונוחותתמציתלשםנערכהזומצגת.לציבורהחברהשפרסמה

,היתרבין,כולל,כאמור,מידע.1968-ח"תשכ,ערךניירותבחוקכהגדרתו,עתידפניצופהמידעהחברהכללהזובמצגתוודאיתאינההתממשותםאשר,עתידייםענייניםאולאירועיםהמתייחסאחרומידעואומדניםהערכות,מטרות,תחזיות

הערכותעלמבוסס,זהעתידפניצופהמידע.")הקבוצה":להלן(ידהעלהמוחזקותוהחברותהחברהשלבשליטתהואינהלתחוםביחסהערכות,זהובכללזומצגתעריכתבמועדהקבוצהלהנהלתהידועמידעעל,היתרבין,המתבססות,הקבוצה

,זאתמצגתלמועדנכוןשהםכפיהרלוונטייםהשווקיםתנאי,לקוחותיהעםהקבוצהשלהעברניסיון,הקבוצהשלפעילותה.עצמאיבאופןהקבוצההנהלתידיעלנבחנולאאשר,שונותורשויותגופיםידיעלפורסמואשרופרסומיםונתונים

הקבוצהפעילותאתהמאפייניםהסיכוןמגורמי,יתרבין,תושפעעתידפניהצופההמידעשלהתממשותואיאוהתממשותוהגורמים,זאתובכלל,פעילותהותחוםהקבוצהעלהמשפיעיםהחיצונייםובגורמיםהכלכליתבסביבהמהתפתחויותוכן

ניתניםאינםאשר,הרלוונטייםהשווקיםבצרכיאו/והלקוחותבדרישותשינויים,לקוחותיההתנהגות,לעילהמפורטים.הקבוצההנהלתבשליטתמצוייםאינםואשרמראשלהערכה

3

1945נוסדה בשנת

עובדים1,300-כמעסיקה

מגוון יכולות ומוצרים מציעה התשתיות והטכנולוגיותבתחום

הון עצמי של ח"מיליון ש380-כ

נסחרת בבורסה של שווי שוק של -תל אביב

ח"מיליון ש700-כ

מחזור החברה2017בשנת

ח "מיליארד ש1.5-כ

ל"בארץ ובחופעילה

)62%(בשליטת קבוצת שלמה

:חזקות עיקריותהבניהאפקוןהתקנות ושירותיםאפקון

אפקון בקרה ואוטומציהתיבא

DMאטקה

תדיראן טלקום

2014 2015 2016 2017

1,189 1,333 1,435 1,500

הכנסות

2014 2015 2016 2017

7180

9084

רווח תפעולי

2014 2015 2016 2017

4363

43 46

רווח נקי

4

מבנה החזקות

6.1%

6.2%

6.1%

62.02%

ציבור19.6%

27.02.18החזקות בעלי עניין מעודכנים ליום

5

יזמות

(GC ,EPC)קבלנות ראשית

מכאניות-מערכות אלקטרו

בטחון ומתח נמוך, מערכות בקרה

שרות ואחזקה

מספקת את כל שרשרת הערך בעולם התשתיות

6

פרויקטים עתירי טכנולוגיהלוח זמנים מוגדרתקציב נתון"פרויקטי מפתח"

+טכנולוגיות ומוצרים מובילים

מתבססים על מערכי שיווק והפצה תומכי ביצוע פרויקטיםחדשניים

7

טכנולוגיותחדשניות ומתקדמות

,מערכות בקרהכיבוי אש ובטחון

V-Alertסנסורים

לבטחון

MAGOSמים להגנה על "מכ

נכסים קריטיים

PULSE C4Iבטחון

DM, חדרי מצב

מרכזי שליטה ומולטימדיה

PULSEבקרה תעשייתית

& BMS

Harmony Gatewayפתרונות

לשערי נמלים

Fast Passב בטחון "שו

ומעברים

TIBAמערכות חניה

בקרת גבייה&

8

מהלכים אסטרטגיים עיקרייםשיפור בהיצע ושלמות הפתרונות של אפקון

One Stop Shop

, שליטה טובה יותר בכסף, כרטיס הכניסה לעבודות איכותיות-גידול בקבלנות הראשית•מקסום היקף פעילות מערכות וטכנולוגיות

)AAA(מובילים מתן שירותים ללקוחות•

DBOT / PPPכניסה לפרויקטים•

מוצרים/חיזוק והשלמת היצע פתרונות-טכנולוגיות •

נמוך-מערך שרות ואחזקה בתחום אלקטרומכני וטכנולוגיות מתח•

9

המשך צמיחהומקסום היכולות הקיימות

מוצרים/השלמת היצע פתרונות-על בסיס הקיים צמיחה •

אקסוגניתצמיחה •

תכנון ביצוע, בניה עתירי מערכותפרויקטייבדגש על גידול בצבר הפרויקטים •

בין היחידות השונות למען הצלחה ומקסום הרווח מהפרויקטים מקסום הסינרגיה •

פרויקטיםויכולת להשתלב במגהחוסן פיננסי גבוה •

10

היצע טכנולוגיות אפקון

רכישת חברה בתחום האינטגרציה-הרחבת הצעת הערך של טכנולוגיות

TIBAמערכות חניה

בקרת גבייה&

MAGOSמים להגנה "מכ

על נכסים קריטיים

DM תכנון והקמה ניהול , איפיוןמספקת שירותיואינטגרציה בפרויקטים עתירי ידע וטכנולוגיה

החברה הינה . לארגונים המובילים בישראלחדרי , "חכמים"מומחית בתחום הקמת חדרים

מרכזי שליטה ומייצגי מולטימדיה , קים"חפ, מצבוספקית מובילה של פתרונות , מתקדמים

הבקרה , מולטימדיה מתקדמים בתחום האבטחה)מערכות ניהול וידאו ועוד(והשליטה

מ הנדסה.רכישת חברת ד

כניסה מהירה לתחום צומח

אופטימיזציה של שרשרת הערך

שיפור כושר התחרותיות

חדשנות ככלי אסטרטגי

:תחומים משיקים בפעילות הנרכשתsafe city-הקמת מערכות בקרה ל-מערכות בקרה בחדרי מצב וביטחון-VC-ופתרונות מולטימדיה -

Harmony Gatewayפתרונות

לשערי נמלים

Fast Passב בטחון "שו

ומעברים

PULSE C4Iבטחון

PULSEבקרה

& תעשייתית BMS

V-Alertסנסורים לבטחון

11

פרויקטים למבנים ותשתיותאפקוןלמערכות בהתקנות ושרות שירות הוגן עוסקת

, פעילה בשוק המוסדי. מיזוג אוויר עצמאיותתעשייתי ופרטי ובעלת מוניטין רב באזור , מסחרירכישת החברה תיתן מענה להרחבת תיק . הצפון

השילוב , בתחום מיזוג אוויראפקוןהשירות של פריסה , יביא להגדלת תיק השירות של שירות הוגן

הרחבת ביצוע . רחבה ופעילות מול לקוחות חדשים.א"במפרויקטים קטנים ובינוניים

רכישת חברת שירות הוגן

כניסה מהירה לתחום צומח

אופטימיזציה של שרשרת הערך

שיפור כושר התחרותיות

שלמות הפתרונותאפקוןשל

:תחומים משיקים בפעילות הנרכשתהרחבת תיק שירות בתחום מיזוג אוויר-הקמת מערכות מיזוג אוויר -

רכישת חברה בתחום השירות-הרחבת הצעת הערך בתחום הפרויקטים למבנים

בניהאפקוןתכנון וביצוע של

הנדסה פרויקטיאזרחית

מערכות אפקון, א"מ, חשמל

, אינסטלציהחשמל לתעשייה

ואנרגיה

אפקוןמפעלותנ"מייצור לוחות

ג"ומ

12

31.12.17ניתוח מצבת הנכסים וההתחייבויות -) ח"מיליוני ש(מאזן אפקון

פילוח נכסים

סך מאזן 1,426

פילוח התחייבויות

סך מאזן 1,426

הון עצמי382 /27%

התחייבויות שוטפות615 /43%

חוב פיננסיפרויקט הרוח

152 /11%

התחייבויות פיננסיות לזמן

קצר וארוך268 /19%

נכסים שוטפים772 /54%

מזומנים227 /16%

נכסיםבלתי שוטפים

208 /15%

נכס פיננסיפרויקט הרוח

218 /15%

13

)31.12.17-נכון ל(צבר הזמנות

התפתחות צבר הזמנות התפלגות צבר מגזר פרויקטים

48%23%

17%

5%3%

4%בניה

מסחרי

תעשייה

גמרים

מפעל

ל"חו

1,430ח"מיליוני ש

1,430 1,526

976 1,016

203 215 228 196

25 41 53 69

1,644 1,743

1,225 1,240

31/12/201731/12/201631/12/201531/12/2014

פרויקטים למבנים ותשתיות בקרה ואוטומציה תקשורת התאמות כ"סה

31.12.17ח בהם זכתה החברה לאחר "מיליון ש400-לא כולל פרויקטים נוספים בהיקף של כ

14

צמיחה בהכנסות-2017עיקרי התוצאות

2014 2015 2016 2017

1,189

1,3331,435 1,500

הכנסות

2014 2015 2016 2017

71

8491

רווח תפעולי מגזרי

87

2014 2015 2016 2017

43

63

43 46

רווח נקי

15

37.5

52.3 53.944.6

2014 2015 2016 2017

שני

ליומי

ח"

רווח תפעולי מגזריתכנון והקמה

באיכות גבוהה של פרויקטי הנדסה

אזרחית ומערכות תחת קורת גג אחת

התמחות בניהול ותכנון הנדסי של

פרויקטים חשמל -משולבים

א ואינסטלציה"מ

חבירה לשותפים בינלאומיים

בפרויקטי תשתית גדולים

מבנים ותשתיות

805948 1,003

1,109

2014 2015 2016 2017

שני

ליומי

ח"הכנסות

פרויקטיביצוע Turn keyמורכבים

ופרויקטים גדולים

16

ח"מליון ש500מעל : היקף כספי•ר"מ75,000-כ•משרדים ומעבדות -עילי •חניונים ומרכז אנרגיה-תת קרקעי •גמרים, הקמה, רכש, תכנון, ייזום•זיווד מלא כולל כל המערכות •

מערכות מתח נמוך , האלקטרומכאניותומערכות בקרה

LEED PLATINUMמבנה ירוק •מבנה חכם•

PTK1

מחקר ופיתוח לחברת , קמפוס משרדיםהיי טק מהגדולות והמובילות בעולם

17

ח"שמליון170מעל : היקף כספי•קומות 25, ר"מ80,000שטח של •

משרדיםמפלסים5, תת קרקעי35,000•קבלן ראשי ומערכות•, כולל כל המערכות האלקטרומכאניות•

מערכות מתח נמוך ומערכות בקרהגימור באיכות גבוהה ביותר•מבנה ירוק•

מגדל אלייד

לקוחן"נדלאלייד

18

:תוכןר"מ30,000שטח של •עבודות גמר•בקרה ותקשורת, מערכות חשמל••HVAC ,מתקנים סניטרייםחיפוי אדריכלי•מעבדות•חדרי הרצאות•גימור באיכות גבוהה ביותר•מבנים ירוקים•

מכון ויצמןמבנה ביוכמיה

לקוחמכון וייצמן

19

קומות20חדרים301

מכאניות-כל המערכות האלקטרוהסבה של בניין משרדים לבית מלון

Wyndham Grand Hotel, Frankfurt

לקוחWyndham

20

:תוכן הפרויקטבניה ותכנון של פרויקט בניינים •

מרוביםמבני בטון•בניה וחיפוי מתכת•עבודות גמר•מכאניות-עבודות אלקטרו•

תחנת כח דליה 800MW-צפית

לקוחAlstom Switzerland

21

ח"שמליון300-כ: היקף כספיתחנת השנאה (ם"תהרי14הקמת •

ברחבי המדינה כחלק מפרויקט ) רכבתיתחשמול הרכבת הכבדה

, שלד מבנה, ביצוע עבודות תשתית •גמר ופיתוח, מערכות אלקטרומכניות

המרה ממתח עליון -עבודות חשמל •ביצוע כל מערכות ממתח . למתח גבוה

גבוה עד למתח נמוך מאודGISהינו מסוג ר"התה•

(Gas Insulated Substation)

חשמול רכבת

לקוחרכבת ישראל/ SEMI

22

253264

293 296

2014 2015 2016 2017

שני

ליומי

ח"

הכנסות

טכנולוגיות בקרה מתקדמות

תעשייתית בקרה , ביטחון,ומבנה

גילוי אש ומדידת מים

TIBAמערכות בקרה

וניהול של חניונים

Pulseתוכנת SCADAמערכת

מובילה פרי פיתוח עצמי

בקרה ואוטומציה

DM אינטגרציה

ופתרונות בתחום המולטימדיה ואודיו

וידאו

מאגוספיתוח ייצור ושיווק

מים "מכשל מתקדמים להגנת

מתקנים

שירות ואחזקה תמיכה בכל הדיספלינות

27.731.4 34.0 35.4

2014 2015 2016 2017

שני

ליומי

ח"

רווח תפעולי מגזרי

GM V-Alertגדרות חכמות

וסנסורים לביטחון

23

אספקה והתקנה של מערכות מצרים-הגבול בגבול ישראל

-Vאספקה והתקנה של מערכות Alert של אפקון על גדר גבולמטר בשילוב מערכות 5.5בגובה

, מים"ראיית יום ולילה ומכהקשורים כולם לתוכנת השליטה

PULSEוהבקרה האינטגרטיבית של אפקון

גבולות ישראל

24

:תוכן הפרויקט•C&Cאש וביטחון••PAמעקב וניתוח וידיאו•תקשורת•בקרת כניסה•בקרת גישה•מערכת כרטוס וחיוב•

ארנה ירושלים

אולם קבוצת הכדורסל של הפועל ירושלים מקומות 12,000

25

PULSE IoTתוכנת

)דיסציפלינארי-מולטי(רב תחומי מאפשרת שילוב בעמדת מפעיל PULSE-תוכנת ה

חיסכון , ניהול מבנים, אחודה של יישומי בקרהגילוי אש ויישומים נוספים, ביטחון, באנרגיה

PULSE MOBILEמודול המאפשר ניהול התראות ושליטה על ידי בעלי

טאבלטאו מסמארטפוןתפקידים מכל מקום ובכל זמן

פעילות גלובליתהתוכנה מותקנת אצל אלפי לקוחות בישראל

מדינות בעולם40-ובכ

חדשניPULSEהינה תוכנת שליטה ובקרה

התוכנה . י אפקון"המפותחת ע IoT-מתקדמת למאפשרת במאמץ מינימלי בנית אפליקציות

מתוחכמות לניהול בקרה תעשייתית ומבנים חכמים

26

מערכת ניהול חניוןיציאה , מערכות כניסה

ותשלום עבור בעלי חניונים ומפעילים המבוססת על

טכנולוגיות מתקדמות לזיהוי הרכב באמצעות

, לוחיות זיהוי, ברקודכרטיסים מגנטיים

ואפליקציות מובייל

SPARKהתוכנה המתקדמת

בעולם לניהול אינטגרטיבי של חניונים

מ להגדיל הכנסות "עולשפר רווחיות

PARK BLUEבקרת , ניווט, שירות הזמנותוניהול מלאי , כניסה ויציאה

מ למקסם "לחניונים עשימוש במלאי החניות

הקיים

פעילותבארץ ובמספר רב של

, מדינות כולל ישראל, צפון ודרום אמריקהאוסטרליה ואירופה

אמריקה

מערכות ניהול חניונים

27

110

105

115 117

2014 2015 2016 2017

שני

ליומי

ח"הכנסות

13.1 13.0

14.5

12.4

2014 2015 2016 2017

שני

ליומי

ח"

רווח תפעולי מגזרי

ייצוג של מגוון ספקים מובילים בתחומים מגווניםחשמל תעשייתי

, מכשור ובקרהזיווד , כבלים

ואלקטרוניקה

נציגויות מובילותABB ,OMRON, G.C.

מגוון רחב של לקוחות

, OEM, בוני לוחות, סיטונאי חשמל, קבלני חשמל

מוסדות ולקוחות סופיים

סחר

28

!תחת קורת גג אחת... כל היצרנים המובילים... כל המוצרים

29

-4.3-3.1

1.50.5

Q1/17 Q2/17 Q3/17 Q4/17שני

ליומי

ח"

רווח תפעולי מגזרי

140 132 138

111

2014 2015 2016 2017

שני

ליומי

ח"

הכנסות

בית תוכנה למערכות תקשורת ארגוניות

רשת הפצה רחבה הממוקדת

,ב"ארה, בישראלסין והודו

נוכחות רחבה בתחום מוקדי

השירות הטלפוני

תקשורת

ביצוע פרויקטים לתשתיות תקשורת

פאסיביות ואקטיביות

תיקי שירות לקוחות מותקנים

מהגדולים בישראל בתחום

הארגוני

30

אנרגיית רוח

בעלות 21.25MWייצור כולל של ח"מש200-כוללת של כ

–סגירה פיננסית עם בנק הפועלים 80%חוב של

אפקון מספקת את בניית האתרים )EPC( , תפעול ותחזוקה)O&M(

שנה 20למשך 04/2016חיבור לרשת החשמל ב

31

)ח"מיליון ש(חוב פיננסי והון עצמי

non-recourseכולל אשראי להבטחת הון עצמי לחוות הרוח ובנטרול מימון בנקאי *

222 201 216

174

23 52

228 254

284

333 353

382

31.12.12 31.12.13 31.12.14 31.12.15 31.12.16 31.12.17

44% 43%

49%

הון עצמי

נטו, חוב פיננסי

נטוCAP-חוב נטו ל

34%

6%12%

32

)31.12.17-נכון ל(מבנה החוב הפיננסי

134.9

51.6

non-recourseפרויקטי רוח **כללי

ח"במילוני שסך החוב הפיננסי נטו

100.3, 37%

167.8, 63%

ח"אג אשראי בנקאי

ח"במילוני ש268.0: **סך האשראי

*חוב פיננסי נטואשראי לפי סוגים

השקעות לזמן קצר וארוך , פקדונות, שווה מזומנים, אשראי בניכוי מזומנים* )פרויקט רוח(N/Rללא אשראי **

33

מצבת החוב)ח"מיליון ש(31.12.17יתרות פיננסיות ליום פריסת פרעונות מאוחד

39,400 39,400

19,722

36,000 36,000

28,400 58,400

2018 2019 2020 ואילך2021

)כולל הרחבות(' סדרה ג

א"הלוואות ז

:ח והלוואות עתידית לפי שנים"פריסת תשלומי אג

ח וההלוואות ליום "מ המשוקלל של האג"המחשנים1.9-הינו כ31.12.17

דירוג אשראי

216.5יתרת מזומנים ושווי מזומנים

186.5פיננסי נטוחוב

N/R1134.9מפרויקטיחוב פיננסי נטו

N/R151.6מפרויקטי חוב פיננסי נטו בניכוי חוב

1Non Recourse ,בניכוי מזומנים ו: נטו-DSRA

ilA-/Stable-מעלות

A3.il-מידרוג

34

טכנולוגיות מובילות ל"בארץ ובחו

איתנות פיננסית בצמיחה מתמשכת

:עבורפתרונות שלמים מספקת אנרגיה ותשתיות•תעשיה ושירותים•מתחמי מסחר ומבני ציבור•

השותפה הטובה ביותר , אפקוןלביצוע פרויקט מוצלח

פתרונות רב תחומיים עבור , הנדסה אזרחית

, בקרה, אלקטרומכניקהמערכות גז טבעי ותקשורת

והכל מבוסס על איכות גבוהה

35

Brings High Tech to Low Tech

Green Energy | Telecommunications | Energy & Infrastructure | Industry & Utilities | Commercial & Public Facilities

!תודה