binckbank n.v. · binckbank is de online bank voor beleggers èn spaarders binckbank –in één...

1 Algemene vergadering 2018

Algemene vergadering

24 april 2018

BinckBank N.V.


Dhr. John van der Steen

AGENDAPUNT 1Opening


Dhr. Vincent Germyns (Bestuursvoorzitter)

Dhr. Evert-Jan Kooistra (CFRO)

AGENDAPUNT 2Presentatie Jaarverslag 2017

(Ter bespreking)


Verslagboekjaar

2017

Toelichting Jaarcijfers 2017

VincentGermyns

Evert-JanKooistra

AGENDA PRESENTATIE JAARVERSLAG


▪ Kernactiviteiten presteren goed, niettegenstaande markten met lage volatiliteit

▪ Oplevering van nieuwe diensten conform planning:

- acceleratie 12-18 maanden na overname Pritle

▪ ‘Derisking’ van het kernbedrijf in 2017

▪ Nu focus op Relaunch Binck 2018

▪ Gecorrigeerd jaarresultaat +15%:

- FY17 € 34,9 miljoen (FY16 € 30,5 miljoen)

- Winst per aandeel (WPA) FY17 € 0,52 (FY16 € 0,45)

▪ Voorgesteld dividend € 0,26 (interim-dividend € 0,03 & slotdividend € 0,23)

Strategische transformatie op schema

Solide jaarresultaat 2017

2017 – Goede stappen voorwaarts

82%

7%6%4%

1%

NL BE FR IT ES


Solide track record in online trading & discretionair beheer. Als online broker marktleider in Nederland & België en toonaangevend in Frankrijk

BinckBank is de online bank voor beleggers èn spaarders

BinckBank – In één oogopslag

Unique selling pointsBinckBank (2017)

Sterke Europese footprint met leidende posities op online brokerage in Nederland, België en Frankrijk ondersteund door sterke merknaam

Uniek, technisch hoogstaand, ‘state of the art’ platform, vanuiteen aanpak waarin klantbehoeften en UX centraal staan

Track record van succesvolle innovatieve financiële diensten, Binck opereert als fintech pur sang

Groot groeipotentieel op alle thuismarkten, naast bestaande brokerage en trading diensten binnen Zelf beleggen, ook vanuit de verbreding op het

gebied van Laten Beleggen, Spaarbroker, ZelfstandigeVermogensbeheerders en hypotheken

Commitment van de organisatie door alle lagen met multidisciplinairewerkwijze (lean & agile), activeren van ondernemende & innovatieve cultuur

75%

10%

6%3%

6%

NL BE FR IT Group

20%

53%

9%

14%4%

Netto rente F&C - Transact.rel.F&C - AM F&C - OverigFin. Instr.

Inkomsten per land uitoperationele activiteiten

Inkomsten uit operationeleactiviteiten naar type

FTE per land

€ 149m € 149m

Over het algemeen: de nieuwe strategie van Rethink Binck ontsluit eensignificant groeipotentieel die aansluit op fundamentele wijzigingen in de

klantomgeving579FTE

• 2012 Besluit om volledig te focussen op Retail & distributie

• 2015 Bestuurswijziging (CEO/COO) en nieuwe strategie ‘Rethink’ Binck met navigator rol en focus op Trading, Investing & Savings

• 2016 - 2017 ‘Redesign’ van Binck met productontwikkeling & innovaties om toekomstige groei te realiseren (bijv. Laten Beleggen: Binck Comfort, Binck Pensioen en ook Binck Sparen)

Tevens focus op kernactiviteiten en distributie door het verder ‘derisken’ van bedrijfsvoering (bijv. Alex claims, twee AFM-boetes, afbouw TOM, de rechtszaak TOM - Euronext en de verkoop Able & Think ETF’s )

2018: Start ‘Relaunch’ van Binck: commercialiseren nieuwe diensten en blijven innoveren


Een periode van interne focus is afgerond

Nieuwe productenTransformatieproces

1

2

3

4

Product Segment Land Live

▪ Binck Comfort Investing BE dec 2016

▪ Binck Forward Investing NL april 2017

▪ Binck Pensioen Investing NL juli 2017

▪ Binck Comfort Investing NL sept 2017

▪ Securities lending Trading NL + BE sept 2017

▪ Zero Fee trading Binck turbo Trading NL okt 2017

▪ Binck Sparen Savings NL feb 2018


AlgemeenMarktontwikkelingen vs netto transactie-inkomsten

98,6

79,2 79,6

16,7

15,8

11,1

7

9

11

13

15

17

19

-

10.000

20.000

30.000

40.000

50.000

60.000

70.000

80.000

90.000

100.000

2015 2016 2017

* €

1.0

00

Netto transactie-inkomsten Gemiddelde VIX (Bloomberg)

-30%

-

500

1.000

1.500

2.000

17Q1 17Q2 17Q3 17Q4 18Q1

*1

.00

0

Transacties Nederland

0

50

100

150

200

250

300

350

17Q1 17Q2 17Q3 17Q4 18Q1

*1

.00

0Transacties Frankrijk

0

50

100

150

200

250

300

350

17Q1 17Q2 17Q3 17Q4 18Q1

*1

.00

0

Transacties België


TradingKernbedrijf online brokerage draait goed

▪ Terugkeer volatiliteit in 1e kwartaal 2018 leidt tot hoge handelsvolumes

▪ Alle landen draaien goed in competitieve markten

0

50

100

150

200

17Q1 17Q2 17Q3 17Q4 18Q1

*1

.00

0

Transacties Italië

+26%+30%

+31%+20%


TradingNieuwe initiatieven in 2017

▪ Nieuwe ProTrader webbased trading app voor zeer actieve klanten, meteen uitgerold in allelanden

▪ Nieuwe website (MVC) voor alle Binck klanten, nieuwe technologie biedt scherm responsievemogelijkheden

▪ Binck turbo: schrappen transactiekosten in Nederland, inkomsten Nederland & België 2017: € 5,7m (2016: € 2,5m)

▪ Opt in Securities Lending dienst met 50/50 delen in de opbrengsten voor klanten in Nederland & België

▪ Optimalisatie van online opening proces leidt tot conversieverbetering van lead naar 1e trade

▪ Pilots gestart binnen Trade with Color: ProBeleggen in NL & BE, Trade Ideas in NL

▪ Mobiele app steeds vaker gebruikt: Logins > 35% en transacties >25% via mobiele apps


TradingProTrader webbased app

▪ ProTrader Web volledig vernieuwd voor zeer actieve beleggers

▪ State of the art platform

▪ Web based platform, ontwikkeld in nauwe samenwerking met klanten, ookcross border

▪ Relatief kleine groep zeer actieve klanten, die veeleisend zijn en hoge standaardenhanteren voor hun Trading omgeving

▪ Ontwerp met nieuwe software code

▪ Toekomstvast & state of the art


Online actief discretionair beheer gebaseerd op persoonlijk risico profiel (‘risk appetite’) van de klant

Laten Beleggen – Binck Comfort

▪ Binck Comfort biedt individueel discretionairportefeuille beheer (asymmetrische aanpak)

▪ USP is de combinatie van het oogmerk van groeimet oog voor vermogensbehoud

▪ Hiervoor krijgt de klant een persoonlijk beheerplandat actief beheerd wordt a.d.h.v. een voorafvastgelegde risicobereidheid. Hierin wordt de buffer bepaald. Deze beperkt de negatieve impact van dalende beurzen

▪ U weet wat u betaalt. Vooraf inzichtelijke kostenvan maximaal 1,41%

▪ Beschikbaar vanaf €10.000

▪ Mogelijkheid om jaarlijks de buffer in de portefeuille te wijzigen


▪ Innovatieve en kostenefficiënte online portefeuillebeheerpropositie voor doelgericht beleggen

▪ Overname van robo-adviseur Pritle in maart 2017 heeft strategie met 12-18 maanden versneld

Laten Beleggen – Binck Forward

▪ Volledig geautomatiseerd online beleggen voor één of meerdere doelen

▪ Ook Binck Pensioen (juli 2017)

▪ Nadruk op vermogensgroei (symmetrisch)

▪ Automatische afbouw van beleggingsrisico tot moment dat klant geld nodig heeft

▪ Binck Forward: lage kostenstructuur

▪ Gebruik van indexfondsen met lage kosten (max. 0,28% pj)

▪ Lage servicekosten (0,5% pj)

▪ Optimale wereldwijde spreiding in indexfondsen van aandelen, obligaties, beursgenoteerde vastgoedbedrijven en geldmarkten.

▪ Laagdrempelig. Beschikbaar vanaf € 10,- per maand

0%

20%

40%

60%

80%

100%

25 23 20 18 15 13 10 8 5 3 0

Po

rtfo

lio a

lloca

tie

in %

Resterende looptijd in jaren

Aandelen Beursgenoteerde vastgoedbedrijven Obligaties Geldmarkten


Mobiele app inhouse ontwikkeld, bekroond tot beste mobiele handelsapp in 2017*

Mobiele app

▪ Mobiele platform groeit verder van 15% in 2015 to 25% van de transacties in 2017

▪ Opnieuw ontworpen ism klanten

▪ Ook Binck Sparen en Binck LatenBeleggen toegankelijk

▪ Erkenning voor meestgebruikersvriendelijke app (UX) voorklanten*

▪ Unieke gebruikersvriendelijkefunctionaliteit, zoals one swipe trading

*IEX Netprofiler research ‘17


SparenBinck biedt nu ook een vooruitstrevend spaarproduct

▪ Lancering Binck Sparen in februari 2018

▪ Europees depositosparen van start met twee spaarbanken

▪ Rente bij 1 jarige looptijd tot 1,05%

▪ Aansluiten van additionele partnerbankengaat door

▪ Partnership met Duitse Raisin


Betrouwbaarheid, veiligheid en transparantie op kosten & werkwijze zijn belangrijker dan prijs

Waarom kiezen k lanten voor Binck?

Stijgende klanttevredenheid1Toelichting

1 Voor Binck in totaliteit, bron klantonderzoeken. 2 Voor Binck NL, bron Simon Kucher Survey

Klanttevredenheid stijgt gestaag

focus op klantbelang centraal &

doorgronden van klantmotivatie (customer centricity)

Gebruikersvriendelijk platform & UX zijn cruciaal en

onderscheidend. Een uitstekende klantenservice en

klantondersteuning versterkt dit verder

Dit, in combinatie met lagere kosten t.o.v. grootbanken, zijn

de belangrijkste redenen waarom klanten overstappen naar

Binck

Top 3 motivatie voor overstap klanten naar Binck2

7,1

7,3 7,3

7,5 7,5

2014 2015 2016 2017 Q1 2018

87%

86%

82%

0% 10% 20% 30% 40% 50% 60% 70% 80% 90% 100%

Betrouwbaarheid

Veiligheid effecten

Transparantie op kosten & werkwijze


BinckBank wil als navigator klanten assisteren bij het realiseren van hun (financiële) doelstellingen. Hiervoor bieden wij niet alleen een breed palet aanhoogwaardige online diensten maar ambiëren wij ook klanten die oplossingen te bieden die aansluiten bij hun behoefte

Strategische ambit ie – Binck ’s gewenste prof ie l

BINCK ALSNAVIGATOR

BREED PALETAAN DIENSTEN

IN ALLE LANDEN

STABIELERE INKOMSTENSTROMEN UIT

ACTIVITEITEN

LEIDENDE POSITIE IN THUISMARKTEN

(OOK IN FRANKRIJK & CHALLENGER ITALIE)

#1


Lokale teams dicht bij hun klanten om optimaal in te spelen op (lokale) klantbehoeften

2018 Relaunch Binck – Sterke internat ionale footpr int

▪ Allereerste markt▪ Markt positie: #1▪ Rekeningen: 487k▪ Transacties: 5,4m▪ AuA: € 20,9 mrd▪ AuM: € 1 ,1 mrd▪ Klanttevredenheid: 7,3

▪ Lancering België in 2006▪ Markt positie: #1 ▪ Rekeningen: 71k▪ Transacties: 0,8m▪ AuA: € 3,5 mrd▪ AuM: € 30m▪ Klanttevredenheid: 8,2

▪ Lancering Frankrijk in 2008

▪ Markt positie: #3▪ Rekeningen: 67k▪ Transacties: 0,9m▪ AuA: € 0 ,9 mrd▪ Klanttevredenheid: 7,6

▪ Lancering Italië in 2012▪ Markt positie: challenger▪ Rekeningen: 7k▪ Transacties: 0,6m▪ AuA: € 0 ,7 mrd▪ Klanttevredenheid: 7,7▪ Zeer actieve klantenbasis

▪ Lancering Spanje in 2006▪ Focus op Nederlandse &

Belgische beleggers in Spanje

▪ Welvarende doelgroep, veelal gepensioneerd


▪ BinckBank is martkleider in Nederland en België. Dit is een uitstekende uitgangspositie voor een verdere uitrol van nieuwe producten en diensten dankzij

cross selling mogelijkheden

▪ Sterke reputatie zorgt voor groeipotentie door verdere uitbouw van de marktposities in Frankrijk en Italië

BinckBank ’s le idende marktposit ies

Toelichting

Marktleiderschap in NL bestendigd dankzij hoge klant-tevredenheid met nieuw gebruiksvriendelijk platform, uitstekende service, niettegenstaande toegenomen

concurrentie

Marktleider in België in afgelopen jaren als hoogwaardige, innovatieve dienstverlener met goed geprijsde proposities

Met de benoeming van een nieuwe landenmanager in Frankrijk is het management team compleet vernieuwd en is

de marktpositie van Binck in Frankrijk versterkt

In Italië kent Binck “double digit” groei, gedreven door eenaanhoudend groeiende groep van zeer actieve beleggers

Nederland België

Frankrijk Italië

2017

2017

#1

#3 CHALLENGER

POSITIE

2017

#1


Fundamentele trends in de markt onderstrepen toekomstig groeipotentieel

Trends en groeipotent ieel (1/2)

Attractieve markten Trends

Na

vig

ato

r

▪ PSD2 maakt het betalingsverkeer voor klanten eenvoudigeren voorziet in de mogelijkheid om een integraal beeld van klanten te vormen voor banken zonder over betalingsverkeerinfrastructuur te hoeven te beschikken

▪ Dit faciliteert mogelijkheden voor een vergroting van het productaanbod zonder te investeren in de daarvoornoodzakelijke infrastructuur

▪ Kunstmatige intelligentie & “machine learning” zullenintrede doen om dienstverlening naar klanten verder teverbeteren

Binck’s actieve thuismarkten zijn bovengemiddeld vermogend

Online bankieren penetratie zet ook buiten NL voort

EU-28 Nederland Belgie Frankrijk Italie Spanje

2012 2013 2014 2015 2016

€ 85k€ 80k

€ 53k € 53k

Financieel vermogen per capita EU gemiddelde


Fundamentele trends in de markt onderstrepen toekomstig groeipotentieel

Trends en groeipotent ieel (2/2)

Attractieve markten Trends

Tra

din

g

▪ Trend van toegenomen belangstelling voor Zelf Beleggen rekeningen houdt aan, mede als gevolg van de lagerentestanden

▪ MiFID2 zorgt voor betere bescherming van de particulierebelegger met een toegenomen zorgplicht voor execution only aanbieders.

▪ Introductie van en vraag naar lage kosten instrumenten(turbo/etc)

Inve

stin

g

▪ Toename van producten met lage kosten, zoals ETF’s zorgenvoor druk op marges en AuM bij traditionele aanbieders

▪ Robo-advies concurreert met traditionele vormen van advies & beheer

▪ Individueel pensioenbeleggen (introductie Binck Pensioen)

Sa

vin

g

▪ Oligopolie voor grootbanken, echter nieuwe toetreders en specialisten slagen erin aanzienlijk marktaandeel te veroveren

▪ EU Single Markt voor spaardeposito’s kent in de praktijk veledrempels

▪ Stimuleringsprogramma met ruime liquiditeitsverschaffing door ECB leidt tijdelijk tot beperkte vraag naar retail spaargeld

Binck’s actieve thuismarkten zijn bovengemiddeld vermogend

Online bankieren penetratie zet ook buiten NL voort

EU-28 Nederland Belgie Frankrijk Italie Spanje

2012 2013 2014 2015 2016

€ 85k€ 80k

€ 53k € 53k

Financieel vermogen per capita EU gemiddelde


Awards 2017

▪ Binck Nederland – “beste broker” volgens IEX Netprofiler (al 8x!)

▪ Binck Nederland – Binck Forward “beste online wealth manager” volgens CashCow

▪ Binck België – “Investor bank of the year”

▪ Binck Frankrijk – “Best customer service of France”

▪ Binck Italië bekroond met “best online broker for investing in certificates and structured products”


Inzetten op ‘excellence’ & medewerkerstevredenheid

Organisat ie & Personeel

Cultuur & kernwaarden: ‘Empower & Guide’

▪ Customer centricity▪ Lean six sigma project▪ Reconnect Binck▪ Stimuleren innovatie & ondernemingsspirit: Hackaton

Management & talentontwikkeling:

▪ Leiderschapsontwikkeling: ‘leverage (y)our own potential’▪ Inzet E-learning tools▪ Lunch & learn sessies

Vitaliteit:

▪ Bootcamp, gezonde maaltijden & BinckBank Tour voor medewerkers▪ Stress awareness workshops & coachingsprogramma

Intensivering communicatie:

▪ Bewerkstelligen communicatievere organisatie▪ Formats ontwikkelen en toepassen om dialoog te bevorderen▪ Inzet communicatie-instrumenten (MyBinck, Narrow casting en ook

evenementen)

0

50

100

150

200

250

300

Retail ICT Able Operations Othersupport

FTE's naar afdeling

2015

2016

2017

Man538

(77%)

Vrouw159

(23%)

Man/ vrouw ratio2016

Man482

(76%)

Vrouw149

(24%)

Man/vrouw ratio2017

FTE’s naar afdeling

Man / vrouw ratio

697 631

6%

42%

28%

19%

5%

6%

40%

29%

19%

6%

7%

39%

30%

18%

6%

0 - 2 4

2 5 - 3 4

3 5 - 4 4

4 5 - 5 4

5 5 - 7 0

2015 2016 2017

FTE’s naar leeftijd


Levering innovaties: UX als USP, met kortere time to market tegen lagere kosten

Organisat ie & IT (1/2)

IT organisatie & innovatie

▪ Wegwerken van legacy

▪ Vereenvoudigen van de complexiteit

▪ Implementatie van cloud strategie

▪ UX gedreven & Design Thinking methodiek

▪ Stimuleren van ondernemende en innovatieve cultuur


Levering innovaties: UX als USP, met kortere time to market tegen lagere kosten

Organisat ie & IT (2/2)

Deliverables van onze innovatiestrategie

▪ Nieuwe producten & diensten

▪ Agile manier van werken in multidisciplinaire teams

▪ Release cycles verkort naar (twee)wekelijkse cycli

▪ Customer centric & iteratieve prototyping

▪ Migratie naar nieuw datacenter in maart 2017, besparing van 60% op energie & kosten

▪ API voor koppeling met externe partnerships

▪ Infrastructuur gereed voor kunstmatige intelligentie (AI) & machine learning – van belang voor Navigator rol


Overzicht met projecten voor wet - en regelgeving

I

201820172016

TO

PIC

S

▪ MiFIDII, marktmisbruik regelgeving, PRIIPS & andere nieuwe wet- & regelgeving legden groot beslag op organisatie▪ MiFIDII beschermt retail investor & vergroot transparantie van de financiële markten▪ GDPR is nieuwe Europese privacy wetgeving

▪ Ondanks de spanning op de organisatie en de hoge druk van wet- & regelgeving is BinckBank er in 2017 in geslaagd een groot aantal innovaties op te leveren voor haar klanten

MiFID IIMiFID II leftovers

4th AML Directive

PRIIPS

EMIR

GDPR

DGS 3.0

SFTR

DGS directive

Common reporting standards

Market abuse regulation

Change in giraal effectenverkeer


Verslag boekjaar 2017Corporate Governance

Over boekjaar 2017 is voor het eerst gerapporteerd op grond van de Herziene

Nederlandse Corporate Governance Code. BinckBank voldoet aan nagenoeg alle

‘principles’ en ‘best practices’ bepalingen van de “Code” en de “Code Banken.” (zie

blz. 47 t/m 53 jaarverslag)

Meer aandacht voor cultuur en lange termijn waardecreatie van de vennootschap


Verslagboekjaar

2017

Toelichting Jaarcijfers 2017

VincentGermyns

Evert-JanKooistra

AGENDA PRESENTATIE JAARVERSLAG


Financieel resultaat 2017in € miljoen 2017 2016 ‘17 vs ‘16 2015

Netto-rentebaten 30,0 26,3 14% 25,7

Netto-provisiebaten 105,9 109,1 -3% 131,5

Overige operationele inkomsten 13,1 12,3 7% 13,0

Totale operationele inkomsten 149,0 147,7 1% 170,2

Personeelskosten 53,0 51,6 3% 53,0

Afschrijvingen 26,8 26,2 2% 27,3

Overige operationele lasten 61,8 60,3 2% 50,1

Totale operationele lasten 141,6 138,1 3% 130,4

Resultaat uit bedrijfsactiviteiten 7,4 9,6 -23% 39,8

Netto resultaat 8,5 4,6 85% 30,7

Grondslag voor dividend (Gecorrigeerd netto resultaat) 34,9 30,5 15% 55,5

in € 2017 2016 2015

Winst per aandeel 0,13 0,07 0,42

Gecorrigeerde winst per aandeel 0,52 0,45 0,79

Dividend per aandeel 0,26 0,23 0,39

Koers bij aanvang boekjaar 5,50 7,95 7,05

Slotkoers 4,43 5,50 7,95

Dividendrendement (obv slotkoers jaareinde) 5,9% 4,2% 4,9%

0,0

10,0

20,0

30,0

40,0

50,0

60,0

70,0

80,0

90,0

2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017

* €

mln

Gecorrigeerde nettowinst IFRS netto resultaat


Gecorr igeerde netto winst– in histor isch perspect ief

Alex acquisitieWinst verdubbelt

Financiële crisisWeinig concurrentieVeel volatiliteit

Concurrentie komt opVolatiliteit verdwijnt in nasleep financiële crisisRentestanden geld- en kapitaalmarkten dalen

Zeer lage marktvolumesHistorisch lage renteCompliance kosten nemen toeInvesteringen in transformatie

Positieve winstontwikkeling


Ontwikkelingen binnen het rentebedrijf in boekjaar 2017

BinckBank Rentebedri j f

Ontwikkelingen op belangrijkste driversVerdienmodel rentebedrijf

Netto-rentebatenc. 20% van operationele

inkomsten

Rentebaten

Rentelasten

Effectenkrediet

Rente %

Hypotheken

Rente %

Beleggingsportefeuille

Rente %

Kasmiddelen & bankiers

Rente %

Spaargeld klanten

Rente %

Geld op effectenrekeningen

Rente %

2015FY 2016FY 2017FY

€ 356m € 982m € 1,138m

-/-0.20% -/-0.40% -/-0.40%

€ 1,996m € 1,524m € 1,128m

0.45% 0.43% 0.34%

€ 502m € 438m € 562m

4.06% 3.69% 3.43%

n.a. € 521m € 736m

n.a. 1.70% 1.79%

€ 221m € 228m € 220m

0.25% 0.15% 0.05%

€ 2,369m € 3,081m € 3,163m

0.00% 0.00% 0.00%

1


Opbouw netto-rentebaten

Rentebaten en Rentelasten (€m)

9,9 7,8 4,8

17,4 17,2

17,5

2,0 1,3

1,6

3,7 12,5

(2,6) (3,2)(5,7)(1,3) (0,6)

(0,5)(0,2)

2015 2016 2017

Obligaties EffectenkredietSRD HypothekenContanten (negatieve rente) Spaargeld klantenSWAP kosten

Netto-rentebaten

€ 25.7m € 26.3m € 30.0m

▪ Rentebaten uit effectenkrediet : stabiel▪ Rentebaten uit hypotheken : stijgen▪ Rentebaten uit beleggingsportefeuille : dalen▪ Rentelasten : stijgen

0


BinckBank Provis iebedri j f

Ontwikkelingen op belangrijkste driversVerdienmodel provisiebedrijf

2

Netto-provisiebatenc. 70% van de operationele

inkomsten

Transactie gerelateerdeprovisiebaten

Beheerd vermogen (AuM)

Beheervergoeding0,30% - 1%

Gemiddelde opbrengst per transactie

Aantal transacties

Servicefees, BPO, Able & overige inkomsten

Vermogensbeheervergoedingen

Overige provisiebaten

Securities lending

Financiële instrumenten–turbos

Overige batenc. 10% van de operationele

inkomsten

9,3m 7,7m 7,7m

€ 10,61 € 10,25 € 10,21

€ 1,7mrd € 1,3mrd € 1,1mrd

BPO-inkomsten zijn afgebouwd (omzet FY17 €4,6m); Able is verkocht (omzet FY17 €5,9m)

€ 2,0m € 2,5m € 5,7m

2015FY 2016FY 2017FY


Laten Beleggen – beheerd vermogen

AuM groei van de nieuwe initiatieven (€m)Ontwikkeling beheerd vermogen Alex (€m)

(2.479)

644

2.392

3

(95)

494 960

2012 Instroom Opnames Rente Mgmt &

perf. fees

Marktontw. 2017

Netto uitstroom Alex in 2017: ca € 60m tot € 70m per kwartaal

AuM groei uit nieuwe initiatieven is nog onvoldoende om verlies van beheerd vermogen bij Alex te compenseren

–

20

40

60

80

100

Binck Comfort BE Binck Comfort NL Binck Forward

+€ 8m

+€ 2m

Inflow Q4

+€ 10m


Overzicht operat ionele lasten

ToelichtingTotale operationele lasten

Personeelskosten vormen een groot vast deel van de kosten

Externe advieskosten zijn hoog als gevolg van implementerennieuwe wet- & regelgeving, wegwerken IT legacy en

investeringen in transformatie

Andere hoge kostenposten zijn: IT, markt data & marketing

53,0 51,6 53,0

27,3 26,2 26,8

11,4 13,3 14,5

10,5 11,1 10,1

13,5 17,2 15,9 2,3

2,5 2,4 7,3 8,4 9,1 5,1 7,8 9,8 130,4

138,1 141,6

2015 2016 2017

Personeelskosten Afschrijvingen

Marketingkosten Automatiseringskosten

Audit en professionele diensten Huisvestingskosten

Markt data en informatiekosten Overige

Cost/income ratio (excl IFRS-afschrijving)

81%79%64%


Sol ide kapitaalposit ie

Toelichting

CET1 ratio en leverage ratio zijn belangrijke bancaire ratios

Daling ratio’s door aandeleninkoop (2016), groei van de balans en beleggingen in hypotheken

Buffers geven marge om tegenvallers op te vangen

CET1 ratio Leverage ratio

CET1 capital RWA

40,2%

31,9% 30,8%

2015 2016 2017

7,1%

6,7%

6,6%

2015 2016 2017

254

246

250

2015 2016 2017

631 769 809

2015 2016 2017

Groei van BinckBank kan gefinancieerdworden uit eigen kapitaal



Mevr. Hanny Kemna

AGENDAPUNT 3Verantwoording uitvoering beloningsbeleid

(Ter bespreking)


Bi j aankondig ing van de stemming

Voorafgaand aan de stemming:

▪ Plaats de smartcard aan de bovenzijde met de

goudkleurige chip naar voren

▪ Uw naam verschijnt in het display

Tijdens de stemming:

▪ De stemkeuzes verschijnen op het display

▪ Druk op toets 1, 2 of 3

▪ Uw stemkeuze verschijnt op het display

▪ Uw laatste keuze geldt


TESTVRAAG ➢Zal het vertrouwen onder beleggers toenemen in 2018?

U kunt nu stemmen

Tijdens stemming: ▪ De stemkeuzes verschijnen op het display

▪ Druk op toets 1, 2 of 3

▪ Uw stemkeuze verschijnt op het display

▪ Uw laatste keuze geldt


TESTVRAAG ➢Zal het vertrouwen onder beleggers toenemen in 2018?

Stemming gesloten



AGENDAPUNT 4Jaarrekening over het boekjaar 2017


Toelichting op jaarrekeningcontrole 2017

Externe accountant Deloitte: Dhr. Remy Maarschalk

AGENDAPUNT 4AVoorstel tot vaststelling van de jaarrekening over het boekjaar 2017

(Ter stemming)


Controleverklar ing van de onafhankel i jke accountant



(Ter stemming)

45

U kunt nu stemmen

Voor

Tegen

Onthouding


(Ter stemming)

Algemene vergadering 2018



(Ter stemming)

Stemming gesloten

Voor

Tegen

Onthouding


AGENDAPUNT 4BToelichting op het reserverings- en dividendbeleid

(Ter bespreking)


AGENDAPUNT 4CVoorstel tot:

I. Vaststelling van het slotdividend 2017

II. Het doen van een uitkering ten laste van de overige reserves en

III. Het vaststellen van de datum van betaalbaarstelling van voornoemde uitkeringen

(Ter stemming)

49

U kunt nu stemmen

Voor

Tegen

Onthouding






(Ter stemming)

50

Stemming gesloten

Voor

Tegen

Onthouding






(Ter stemming)


AGENDAPUNT 5Voorstel tot verlening van kwijting aan de leden van het bestuur voor het door hen gevoerde bestuur tijdens het boekjaar 2017

(Ter stemming)

52

U kunt nu stemmen

Voor

Tegen

Onthouding


(Ter stemming)


53

Stemming gesloten

Voor

Tegen

Onthouding


(Ter stemming)



AGENDAPUNT 6Voorstel tot verlening van kwijting aan de leden van de raad van commissarissen voor het door hen gehouden toezicht tijdens het boekjaar 2017

(Ter stemming)

55

U kunt nu stemmen

Voor

Tegen

Onthouding


(Ter stemming)


56

Stemming gesloten

Voor

Tegen

Onthouding


(Ter stemming)




AGENDAPUNT 7Samenstelling raad van commissarissen



AGENDAPUNT 7A-1Kennisgeving van te vervullen vacature

(Ter bespreking)


AGENDAPUNT 7A-2Gelegenheid tot het doen van een aanbeveling voor de benoeming van een lid van de raad van commissarissen

(Ter bespreking)


AGENDAPUNT 7A-3Kennisgeving van de voordracht van de raad van commissarissen voor de te vervullen vacature

(Ter bespreking)


AGENDAPUNT 7A-4Voorstel tot benoeming van de heer J.W.T. van der Steen tot lid van de raad van commissarissen

(Ter stemming)

62

U kunt nu stemmen

Voor

Tegen

Onthouding


(Ter stemming)


63

Stemming gesloten

Voor

Tegen

Onthouding


(Ter stemming)



AGENDAPUNT 7B-1Kennisgeving van te vervullen vacature

(Ter bespreking)


AGENDAPUNT 7B-2Gelegenheid tot het doen van een aanbeveling voor de benoeming van een lid van de raad van commissarissen

(Ter bespreking)


AGENDAPUNT 7B-3Kennisgeving van de voordracht van de raad van commissarissen voor de te vervullen vacature

(Ter bespreking)


AGENDAPUNT 7B-4Voorstel tot benoeming van mevrouw C.J. van der Weerdt-Norder tot lid van de raad van commissarissen

(Ter stemming)

68

U kunt nu stemmen

Voor

Tegen

Onthouding


(Ter stemming)


69

Stemming gesloten

Voor

Tegen

Onthouding


(Ter stemming)



AGENDAPUNT 7C-1Kennisgeving van te vervullen vacature

(Ter bespreking)


AGENDAPUNT 7C-2Gelegenheid tot het doen van een aanbeveling voor de benoeming van een lid van de raad van commissarissen

(Ter bespreking)


AGENDAPUNT 7C-3Kennisgeving van de voordracht van de raad van commissarissen voor de te vervullen vacature

(Ter bespreking)


AGENDAPUNT 7C-4Voorstel tot benoeming van mevrouw J.M.A. Kemna tot lid van de raad van commissarissen

(Ter stemming)

74

U kunt nu stemmen

Voor

Tegen

Onthouding


(Ter stemming)


75

Stemming gesloten

Voor

Tegen

Onthouding


(Ter stemming)



AGENDAPUNT 8Voorstel van de Prioriteit en in kennisstelling door de raad van commissarissen van de voorgenomen herbenoeming van de heer V.J.J. Germyns tot lid van het bestuur

(Ter bespreking)


AGENDAPUNT 9Voorstel van de vergadering van houders van prioriteitsaandelen (De “Prioriteit”) om de Prioriteit aan te wijzen als orgaan dat bevoegd is te besluiten tot (I) Uitgifte van gewone aandelen in het kapitaal van BinckBank, (II) Het verlenen van rechten tot het nemen van gewone aandelen in het kapitaal van BinckBank en (III) Het beperken of uitsluiten van het aan aandeelhouders toekomende voorkeursrecht

(Ter stemming)

78

U kunt nu stemmen

Voor

Tegen

Onthouding


(Ter stemming)


79

Stemming gesloten

Voor

Tegen

Onthouding


(Ter stemming)



AGENDAPUNT 10Voorstel van de Prioriteit om het bestuur te machtigen, mits na verkregen goedkeuring van de Prioriteit, gewone aandelen in het kapitaal van BinckBank of daarvoor uitgegeven certificaten, anders dan om niet, te verkrijgen

(Ter stemming)

81

U kunt nu stemmen

Voor

Tegen

Onthouding


(Ter stemming)


82

Stemming gesloten

Voor

Tegen

Onthouding


(Ter stemming)



AGENDAPUNT 11Aanwijzing van de externe accountant Deloitte

(Ter stemming)

84

U kunt nu stemmen

Voor

Tegen

Onthouding


(Ter stemming)


85

Stemming gesloten

Voor

Tegen

Onthouding


(Ter stemming)



AGENDAPUNT 12Rondvraag

(Ter bespreking)

Zijn er vragen?


AGENDAPUNT 13Sluiting

Wilt u bij het verlaten van de zaal uw stemkastje en stemkaartje weer inleveren?

Hartelijk dank voor uw aanwezigheid

binckbank n.v. · binckbank is de online bank voor beleggers èn spaarders binckbank –in één...

Documents