apresentação da teleconferência 3 t07

Teleconferência e WebcastTeleconferência e Webcast

Novembro 2007

Aviso Legal

Esta apresentação pode incluir declarações que representem expectativas sobreeventos ou resultados futuros de acordo com a regulamentação de valores mobiliáriosg çbrasileira e internacional, Essas declarações estão baseadas em certas suposições eanálises feitas pela Companhia de acordo com sua experiência e o ambienteeconômico e nas condições de mercado e nos eventos futuros esperados, muitos dosquais estão fora do controle da Companhia Fatores importantes que podem levar aquais estão fora do controle da Companhia, Fatores importantes que podem levar adiferenças significativas entre os resultados reais e as declarações de expectativassobre eventos ou resultados futuros incluem a estratégia de negócios da Companhia,as condições econômicas brasileira e internacional, tecnologia, estratégia financeira,g gdesenvolvimentos do setor de portuário e marítimo, condições do mercado financeiro,condições do comércio internacional, incerteza a respeito dos resultados de suasoperações futuras, Em razão desses fatores, os resultados reais da Companhia podemdiferir significativamente daqueles indicados ou implícitos nas declarações dediferir significativamente daqueles indicados ou implícitos nas declarações deexpectativas sobre eventos ou resultados futuros,

2

Consolidado

Comentários:Comentários:

Receita Resultado Operacional18,1 %

Aumentos nos VolumesFoco em Serviços mais RentáveisConquista de Novos ClientesRecuperação de Margens

243,0

287,0

12,3 %

Recuperação de Margens92,9 104,3

26,344,9 53,3

20,8

3T06 3T07 9M06 9M07

26,5 % 18,6 %

22,4% 25,2% 18,5% 18,6%Margem

Operacional

40 4

Lucro Líquido 30,3 %

66 2

EBITDA25,9 %

31,0

40,4

14,019,2

36,9 %

23,930,8

52,6

66,2

28,9 %

3

3T06 3T07 9M06 9M07

15,1% 18,4% 12,8% 14,1%Margem Líquida

3T06 3T07 9M06 9M07

25,7% 29,5% 21,6% 23,1%Margem EBITDA

Pontos de Destaques

Companhia de Navegação das LagoasCompanhia de Navegação das LagoasIncorporação da CNL na Saveiros Camuyrano, ambas subsidiárias da Wilson Sons Ltd,

gerando ganhos de sinergia que serão explorados a partir de 2008

DragaportDragaportDragaport firmou contrato para a venda das dragas Macapá e Boa Vista I à empresa de

dragagem norte americana Great Lakes Dredge & Dock Company, LLC, por US$ 25 milhõesdragagem norte americana Great Lakes Dredge & Dock Company, LLC, por US$ 25 milhões

Expansão Tecon RGExpansão Tecon RGConclusão do 3º berço – obras civis – para o final de 1T082 STS e 4 RTGs em montagem, 1 STS a ser entregue em 4T07

PSVsPSVs2 PSVs em construção – 1 com lançamento ao mar previsto para 4T07 e entrega para 1T08

Renovação da Frota de RebocadoresRenovação da Frota de RebocadoresEntrega do Mercurius em Agosto/07 e do Saturno em Outubro/07

2 PSVs em construção 1 com lançamento ao mar previsto para 4T07 e entrega para 1T08

Volans para PetrobrasVolans para PetrobrasRenovação do contrato de Rebocador VOLANS para a operação de Off-Loading para a

Entrega do Mercurius em Agosto/07 e do Saturno em Outubro/07.

4

Renovação do contrato de Rebocador VOLANS para a operação de Off Loading para a Petrobras

Terminais Portuários

TEUs (‘000)TEUs (‘000)

RECEITA LÍQUIDA (US$MM)RECEITA LÍQUIDA (US$MM)INDICADORES OPERACIONAISINDICADORES OPERACIONAIS

Var. =9,2% Var. =19,2%Us ( 000)Us ( 000)

297271102 107

237 242Var. =2,2%

653 662Var. =1,3%

182 186

75 81

65 68

29 29

36,840,2

89,8

107,1

125 98

81

9M06 9M07

42 38

29 29

3T06 3T07Longo Curso CheioLongo Curso VazioC b

3T06 3T07 9M06 9M07

EBITDA (US$MM) E MARGEM EBITDA (%)EBITDA (US$MM) E MARGEM EBITDA (%)CabotagemOutros

Receita (US$ MM) e Participação Brasco (%)Receita (US$ MM) e Participação Brasco (%)

10,3%10,9% 34,5%33,3%

EBITDA (US$MM) E MARGEM EBITDA (%)EBITDA (US$MM) E MARGEM EBITDA (%)

Var. =12,8%

32.6%29 7%

Var. =31,0%

11.04 0

3,8%2,7%

13,9

12,3

35.0

26.7

29.7%

5

3.5

9M06 9M07

1,0

4,0

3T06 3T073T06 3T07 9M06 9M07

Rebocadores

INDICADORES OPERACIONAISINDICADORES OPERACIONAIS

Número de ManobrasNúmero de Manobras

RECEITA LÍQUIDA (US$MM)RECEITA LÍQUIDA (US$MM)

Var. =22,6% Var. =23,0%

Var. =6,7%

ú e o de a ob asú e o de a ob as

14 100 15 044 42 80742 645

Var. =0,4%

33,4

41,014,100 15,044 42,80742,645

85,9

105,7


3T06 3T07

3T06 3T07 9M06 9M07

9M06 9M07

16,4

40,1%

30,7%

Var. =60,4%

37,4

35,4%

31,2%

Var. =39,4%Receita (US$ MM) e Participação Operações Receita (US$ MM) e Participação Operações

Especiais (%)Especiais (%)

7,0% 5,6%

10,2

30, %

26,8

0,9%41,0 0,9%

105,7

6

3T06 3T07 9M06 9M079M06 9M073T06 3T07

33,485,9

Logística


Quantidade de ViagensQuantidade de ViagensVar. =34,4% Var. =33,3%

Quantidade de ViagensQuantidade de Viagens

13,4

18,0

35,5

47,3

16.982 17.805 46.784 49.733


3T06 3T07

Total de OperaçõesTotal de Operações

9M06 9M073T06 3T07 9M06 9M07

8,6%10%

Var. =14,7%7,7%

7,7%

Var. =32,7%

1,51,3

22

25

22

253,6

2,7

7

3T06 3T073T06 3T07 9M06 9M07 9M06 9M06

Agenciamento Marítimo


Escalas Atendidas (‘000)Escalas Atendidas (‘000)Var. = 32,5% Var. = 3,7%

5,5 14 6 15,2

Escalas Atendidas (‘000)Escalas Atendidas (‘000)

5,04 1

4,1

5,5

3T06 3T07

14,6 15,2

9M06 9M07

1,7 1,4

3T06 3T07

Bills of Lading Processados (‘000)Bills of Lading Processados (‘000)

4,1

9M06 9M07

3T06 3T07 9M06 9M07

27,1 27,2EBITDA (US$MM) E MARGEM EBITDA (%)EBITDA (US$MM) E MARGEM EBITDA (%)

77,3 80,1

44,6%39,8%

3T06 3T07

Containers Controlados (‘000)Containers Controlados (‘000) 46,3%

82,8%

Var. =-25,9%

9M06 9M07

Var. =-7,5%

6,5 6,0

50,554,1

2,53,4

139,7155,7

8

9M06 9M073T06 3T07 3T06 3T079M06 9M07

Offshore


Quantidade de PSVsQuantidade de PSVsVar. =53,0% Var. =-14,2%

3,0

Quantidade de PSVsQuantidade de PSVs

6,77,6

2

32,0

2

3

3T06 3T07


3T06 3T07

Quantidade de Dias OperaçõesQuantidade de Dias Operações

9M06 9M07 9M06 9M07

40,1%

53,5%

Var. =14,7%

38,2%

32,3%

Var. =35,0%

1,21,1

184

262

547

6962,9

2,2

9

3T06 3T073T06 3T07 9M06 9M07 9M06 9M07

Atividades Não-Segmentadas - EBITDA

3T07 (US$MM)3T07 (US$MM) 9M07 (US$MM)9M07 (US$MM)

-4,5 -4,8+1,7

-1,7

-1,2

-1,4

-12,4

-18,8

+0,6

+1,7

-2,8-1,7

-0,8

6 7

-1,2

-3,4

EBIT

DA

3T0

6

rédi

to F

isca

l de

esso

Tra

nsita

do e

Julg

ado

ços p

ara

Terc

eiro

sno

Est

alei

ro

ão n

o re

sulta

do d

aD

raga

port

Out

ros

EBIT

DA

3T0

7

EBIT

DA

9M

06

umen

to n

asaç

ões p

agas

aos

mpr

egad

os

dito

Fis

cal d

ees

so T

rans

itado

em Ju

lgad

o

rviç

os p

ara

ros n

o Es

tale

iro

ção

no re

sulta

doa

Dra

gapo

rt

Out

ros

EBIT

DA

9M

07

10

Cr

Proc

e

Serv

iç n

Red

uçã

Au

boni

fica

em Cré

Proc

e e

Ser

Terc

eir

Redu

ç da

Lucro Líquido - Trimestre

8,14,2

US$ MM

11,5

0,7 1,71,8 2,1

Evento não Recorrente

0,2

19,2

1,1

14 0

18,1

14,0

o Lí

quid

o 3T0

6

Rec

eita

s

de in

sum

os e

éria

s pr

imas

sas

de p

esso

al

Dep

reci

ação

eam

ortiza

ção

tras

des

pesa

sop

erac

ionai

s

o na

venda

de

imob

iliza

do

ado

Finan

ceiro

Líqu

ido

IRPJ

e C

SLL

o Lí

quid

o 3T0

7

dito

Fis

cal de

sso

Tran

sita

dom

Julg

ado

o Lí

quid

o 3T0

7Aju

stad

o

11

Lucr

o

Cust

os

mat

é

Des

pes

Ou o

Res

ultad

ativ

o i

Res

ulta

Lucr

o

Cré

dPr

oces em

Lucr

o

Lucro Líquido – YTD

19,25,343,9

US$ MM

1,15,03,2

0,6

16,31,4

Eventos nãoRecorrentes

Evento não Recorrente

31,039,3

40,4

2,8

29,5

3,01,4

o 9M

06

ipaç

ão

ipaç

ão

men

tos

ust

ado

ecei

tas

pri

mas

esso

al

tiza

ção

cion

ais

e at

ivo

Líquid

o

e C

SLL

o 9M

07

nsi

tado

ust

ado

Lucr

o Lí

quid

o

ção

de

par

tic

sidiá

ria

ção

de

Part

icve

ntu

re

o de

Inve

stim

ido

9M

06 A

ju Re

e m

atér

ias

p

espes

as d

e p

ação

e a

mor

t

pes

as o

per

ac

o na

venda

de

mob

iliza

do

Fin

ance

iro

L

IRPJ

e

Lucr

o Lí

quid

o

Proc

esso

Tra

nulg

ado

ido

9M

07 A

ju

L

do

na

aquis

içde

subs

do

na

Alie

naç

em j

oint

na

Alie

naç

ão

Lucr

o Lí

qu

s de

insu

mos D

e

Dep

reci

a

Outr

as d

es

Res

ult

ado im

Res

ultad

o L

to F

isca

l de

Pem

Ju

Lucr

o Lí

qu

12

Res

ult

a

Res

ult

a d

Perd

a

Cust

o s

Cré

dit

Investimento e Endividamento

CAPEX (US$MM)CAPEX (US$MM)

EVOLUÇÃO DO CAPEX (US$ MM)EVOLUÇÃO DO CAPEX (US$ MM)

ALAVANCAGEMALAVANCAGEM

DETALHAMENTO DO ENDIVIDAMENTODETALHAMENTO DO ENDIVIDAMENTO

52,4 R$ Denominado

US$ Denominado

Ç ( $ )Ç ( $ )

0 8

109,4 123,6

1 2 1 4

124,2

(US$ MM) 31/12/2006 30/06/2007 30/09/2007Var. =103,2% Var. =68,5%

31,1

9M06 9M07

12,4

25,2

3T06 3T07

Endividamento Total

R$ Denominado

110,2

0,8 1,2

124,9 125,7

1,4

CAPEX POR SEGMENTO (US$ MM) CAPEX POR SEGMENTO (US$ MM)

(US$MM) 3T07 3T06 9M07 9M06 (US$ MM) 31/12/2006 30/06/2007 30/09/2007

INDICADORES DE ALAVANCAGEMINDICADORES DE ALAVANCAGEM

l õ

Endividamento Total

Longo Prazo

Curto PrazoTerminais Portuários 5,3 1,0 14,0 8,8

Rebocadores 2,7 3,2 10,7 5,4

Logística1 0 0 1 1 4 0 2 (54 6)

110,2

95,2

14,9

124,9

108,8

16,1

(171 3)

125,7

109,8

15,9

(175 7)

Dívida/Caixa Líquido

Caixa e Aplicações1,0 0,1 1,4 0,2

Agenciamento Marítimo0,2 0,0 0,6 0,2

Offshore 15,9 6,5 25,1 14,7

55,6

(54,6)

(45,6)

(171,3)(175,7)

(50,9)

13

At. Não Segmentadas0,1 1,5 0,6 1,7

Wilson Sons 25,2 12,4 52,4 31,1

Destaques Financeiros Consolidados

RECEITA LÍQUIDA (US$MM)RECEITA LÍQUIDA (US$MM) EBITDA (US$MM)EBITDA (US$MM)

47,9

49,1

76,2

66,2

217,7

285,2

334,1

287,0

18% 26%maior que

9M06

26% maior que

9M06

2004 2005 2006 9M072004 2005 2006 9M07

CAPEX (US$MM)CAPEX (US$MM)

36 2

42,2

52,4

( $ )( $ )

20,2

36,2

69% maior que

9M06

14

2004 2005 2006 9M07

9M06

Relação com Investidores

Felipe Gutterres – Representante Legal - Relações com InvestidoresInvestidores

Tel: 55(21)2126-4222

Sandra Calcado – Relações com Investidores

Tel: 55(21)2126-4263( )

BOVESPA: WSON11

Bloomberg: WSON11 BZ

Reuters: WSON11 SAReuters: WSON11.SA

15

www.wilsonsons.com.br/ri [email protected]

apresentação da teleconferência 3 t07

Documents