konjunktuur 2 (177) · konjunktuur 2 (177) 1. majanduse üldolukord 2011. a juunis ja 6 kuu pärast...

Konjunktuur 2 (177)1. Majanduse üldolukord 2011. a juunis ja 6 kuu pärast (L. Kuum)

2. Konjunktuuribaromeetrid: juuni 2011

2.1. Tööstusbaromeeter (K. Martens)

2.2. Töötleva tööstuse investeeringud (K. Martens)

2.3. Ehitusbaromeeter (A. Vanamölder)

2.4. Kaubandusbaromeeter (A. Vanamölder)

2.5. Teenindusbaromeeter (R. Kippa)

2.6. Tarbijabaromeeter (M. Josing)

3. Eesti majandusarengust 1993-2010 ja prognoos 2011 (L. Kuum)

4. Riikide rahvusvaheline konkurentsivõime 2011: IMD edetabel (L. Kuum)

5. EKI toidukorvi maksumus: II kvartal 2011 (V. Vähi)

6. Tubakatoodete tarbimine ja kaubandus 2010. aastal (E. Orro)

7. Eesti alkoholiturg 2010. aastal (E. Orro)

8. Eesti piimaturg 2010. aastal (K. Nittim)

9. Maailmamajanduse konjunktuur: 2011. a II ja III kv (B. Pulver)

Maailmamajanduse üldolukord

IFO ekspertide hinnangud 1991 - aprill 2011

5,8

1

5

9

91 92 93 94 95 96 97 98 99 00 01 02 03 04 05 06 07 08 09 10 11

Maailma majanduskliima indeks ja majanduskasv

Eesti peamiste kaubanduspartnerite majandusolukord 2011. a aprillis

6,25,4Venemaa

7,45,0Leedu

4,3

8,8

8,5

6,3

Majanduse üldolukord aprillis

(hea/halb)

5,7Läti

5,4Saksamaa

7,7Soome

6,6Rootsi

Ootused6 kuu pärast

(parem/halvem)

Allikas: IFO World Economic Survey

KOGU MAJANDUS

Eesti majanduse üldolukord – juuni 2011(ekspertide hinnangute jagunemine juunis 2011, %)

hea 44rahuldav 50halb 6

HINNE 6,6

123456789

199319941995 1996199719981999 2000200120022003 200420052006 2007200820092010 2011

H. VitsurA. PaabutV. Kraft

A. SäälikM. MilderA. Kokk

A. SaarniitH. MeeritsM. Kitsing

J. ReiljanL. KuumJ. Järve

A. ReheA. KuningasA. Järvan

A. PurjuK. KukkM. Ivask

EKI ekspertide paneel 2011

Eesti majandusolukord – juuni 2011(ekspertide hinnangute jagunemine juunis 2011, %)

INVESTEERINGUD

ERATARBIMINE

hea 22rahuldav 56halb 22

HINNE 5,0

hea 33rahuldav 50halb 17

HINNE 5,7

123456789

19931994 19951996 199719981999 20002001 20022003 20042005 20062007 200820092010 2011

123456789

19931994199519961997 199819992000200120022003 200420052006200720082009 20102011

2,32,6Ekspordibarjäärid5,96,6Rahvusvahelise konkurentsivõime vähesus

Probleemi olulisus (max=9)

3,24,3Kapitali vähesus1,62,6Välisvõlad1,911,9Eelarve defitsiit6,36,2Kvalifitseeritud tööjõu puudus

6,36,65,42,6

Juuni 2011

5,4Inflatsioon7,7Tööpuudus6,6Nõudluse vähesus3,0

Märts 2011Valitsuse majanduspoliitika ebatäiuslikkus

Majandusarengut takistavad probleemid Eestis(ekspertide hinnangud)

KOGU MAJANDUS

Eesti majanduse üldolukord 6 kuu pärast(ekspertide hinnangute jagunemine juunis 2011, %)

parem 78sama 22halvem 0

HINNE 8,2

1

2

3

4

5

6

7

8

9

1993 1994 1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011

PAREM

HALVEMpraegu(hea - halb)

6 kuu pärast(parem - halvem)

Eesti majandusolukord 6 kuu pärast(ekspertide hinnangute jagunemine juunis 2011, %)

parem 78sama 22halvem 0

HINNE 8,1

parem 56sama 44halvem 0

HINNE 7,2

praegu(hea - halb)

6 kuu pärast(parem - halvem)

INVESTEERINGUD

ERATARBIMINE

1

3

5

7

9

1993 1995 1997 1999 2001 2003 2005 2007 2009 2011

1

3

5

7

9

1993 1995 1997 1999 2001 2003 2005 2007 2009 2011

Eesti majanduskliimaindeks juunis 2011

7,3

1.0

5.0

9.0

92 93 94 95 96 97 98 99 00 01 02 03 04 05 06 07 08 09 10 11

HEA

RAHULDAV

HALB

EESTI MAJANDUSKELL juuni 2011TÕUS BUUM

KRIIS LANGUS

parem

halvem

hea

halb

Väliskaubanduse arenguootused, juuni 2011(ekspertide hinnangute alusel, max=9)

3,9

8,3

8,3

märts2011

3,0

8,3

7,9

dets

2,1

8,6

8,4

sept20102009

2,7

7,8

7,8

juuni

4,3

7,6

8,3

juuni

5,2

6,9

7,9

märts

5,0

7,0

8,0

dets

5,9

5,7

7,4

sept

7,4

3,7

4,3

juuni

Kaubavahetuse saldo

Eksport

Import

EKI suveprognoos 2011

14 mld €

18%

10,5 mld € (kasv 20%)10,8 mld € (kasv 17%)

0,3%

830€ (kasv 4,8%) .

4,5%

5,5%

Pankade koondlaenuportfell (aasta lõpul)

Tööstustoodangu mahuindeks

Kaupade eksportKaupade import

Reaalpalk

Keskmine palk

Sisemajanduse koguprodukt, kasv

Tarbijahinnaindeks

Eesti majanduse arengu prognoos 2011-2014(konsensusprognoos)

€

tuh in

mld €

mld €

%

mld €

%

mld €

982913857811Keskmine kuupalk

40,748,257,667,9Registreeritud tööpuudus (aasta keskmine)

13,512,711,510,1Kaupade import jooksevhindades

12,111,110,29,3Kaupade eksport jooksevhindades

3,33,33,24,2Tarbijahinnaindeks

4,74,23,83,2Kapitali kogumahutus põhivarasse jooksevhindades

3,74,44,34,4Sisemajanduse koguprodukt, reaalkasv

18,717,616,515,4Sisemajanduse koguprodukt jooksevhindades

2014201320122011Näitaja

Ettevõtjate prognoosid ja tarbijate ootused

juuli 2011Marje Josing

• Juunis Euroopa Liidu majandususaldusindeks oli 104,4 punkti.Võrreldes märtsiga on langus 3 punkti, võrreldes maiga langus 1 punkt.

• Majandususaldusindeks on kõrgeim Saksamaal (114,5), Rootsis (113,9), Leedus (109,8) Belgias (107,9), Prantsusmaal (106,3). Madalaim on usaldus Kreekas (70,0), Portugalis (84,6), Küprosel (81,1)

• Eesti majandususaldusindeks oli juunis 108,5. Võrreldes maiga langus 0,6 punkti, võrreldes märtsiga langus 2,3 punkti.

60

70

80

90

100

110

120

2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011

EL Eesti Soome Läti Leedu Rootsi

Majandususaldusindeks (ESI)(1990-2011 keskmine =100)

Majandususaldusindeks Euroopa Liidus (märts 2011/juuni 2011, 1990-2011 =100)

78.4

102.9

107.4

110

110.6

110.8

106.6

117.6

116.8

70.0

103.1

104.4

106.3

106.5

108.5

109.8

113.9

114.5

0 20 40 60 80 100 120 140

Kreeka

Läti

EL

Prantsusmaa

Soome

Eesti

Leedu

Rootsi

Saksamaa

märts.11 juuni.11

Eesti kindlustunde indikaatorid(sesoonselt silumata)

-80

-60

-40

-20

0

20

40

60

2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011

Ehitus Tööstus Kaubandus Teenindus Tarbijad

Kindlustunde indikaatorid (sesoonselt silutud)

-80

-60

-40

-20

0

20

40

60

2006 2007 2008 2009 2010 2011

Kaubandus Ehitus Tööstus Teenindus

Tarbijate kindlustunde indikaator(sesoonselt silutud andmed)

-60

-50

-40

-30

-20

-10

0

10

20

30

40

2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011

Eesti EL Soome Läti Leedu Rootsi

Tööstusettevõtete toodangu mahu prognoos järgnevaks 3 kuuks (protsentjaotus ja saldo)

12

55

33

0%

20%

40%

60%

80%

100%

2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011-60

-40

-20

0

20

40

60

Väheneb Sama Suureneb saldo

Protsentjaotus Saldo

Tööstusettevõtete lepingute maht ja tootmisvõimsuste rakendatus

0

1

2

3

4

5

6

7

2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011

• Lepingud tagasid 2011a. IIkvartalis töö 3,3 kuuks

• Tootmisvõimsuste rakendatus II kvartalis 72% (I kv 69%).

• 51 % ettevõtete hinnangul piirab käibe kasvu nõudluse puudus, 14% seadmete-materjalide puudus, 9% tööjõu puudus

kuud

Ehitustööde mahu prognoos järgnevaks 3 kuuks (% ettevõtetest )

71

27

1

0%

20%

40%

60%

80%

100%

2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011

Kasvab Sama Väheneb

Ehitusettevõtete lepingute maht ja tootmisvõimsuste rakendatus

0

1

2

3

4

5

6

2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011

• Lepingud tagasid 2011a. II kvartalis töö 3,6 kuuks (aasta tagasi 2,7 kuud)

• Tootmisvõimsuste rakendatus II kvartalis 68% (aasta tagasi 58%).

• Ehitustööde hindade tõusu järgneva 3 kuu jooksul prognoosis 73% firmadest(aasta tagasi 31%).

kuud

Kaubandusettevõtete müügi prognoos järgnevaks 3 kuuks (protsentjaotus ja saldo)

14

29

57

0%

20%

40%

60%

80%

100%

2006 2007 2008 2009 2010 2011-80

-60

-40

-20

0

20

40

60

80

Väheneb Sama Suureneb saldo

Protsentjaotus Saldo

Ettevõtjate hinnang töötajate arvu muutumisele järgneval 3 kuul (saldo) ja tarbijate hinnang töötuse muutumisele järgneval 12 kuul (saldo)

-80

-60

-40

-20

0

20

40

60

2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011

Tarbija Tööstus Ehitus Kaubandus Teenindus

Töötus kahaneb

Töötus kasvab

Töötajate arv suureneb

Töötajate arv väheneb

ETTEVÕTJAD TARBIJAD

Töötajate arv järgneva 3 kuu jooksuljuuni 2011, % vastanud firmadest

50

0

50

50

Restoranid

17

6

71

23

Kaubandus

5332124812Saldo

805336Väheneb

799758824676Sama

13337155118Suureneb

ReklaamTurismITTransportEhitusTööstus

Töötajate arv 3 kuu pärast ehituses (protsentjaotus ja saldo)

0%

20%

40%

60%

80%

100%

2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011-80

-60

-40

-20

0

20

40

60

80

Suureneb Sama Väheneb Saldo

Protsentjaotus Saldo

Hindade muutus järgneva 3 kuu jooksuljuuni 2011, % vastanud firmadest

33

0

67

33

Restoranid

40

6

48

46

Kaubandus

13165297324Saldo

005303Langevad

888485652770Sama

131610337327Tõusevad

ReklaamTurismITTransportEhitusTööstus

Harmoneeritud tarbijahinnaindeks (%)

1,26,9Iirimaa1,712,6Rootsi2,211,4Prantsusmaa2,016,3Tšehhi2,410,9Saksamaa3,215,6Euroopa Liit4,844,5Läti5,034,9Leedu5,533,4Eesti8,544,1Rumeenia

2011 mai/2010 mai2011 mai/2005Riik

Hinnatasemete võrdlus (2010, EU27=100)

143123

120104

10097

8875

7269

6363

51

0 20 40 60 80 100 120 140 160

Taani

Soome

Rootsi

Saksamaa

EU 27

Hispaania

Portugal

Eesti

Tšehhi

Läti

Poola

Leedu

Bulgaaria

EUROSTAT

Keskmised tööjõukulud tunnis Euroopas (2008, EUR)

21.7834.98

31.6431.53

28.9127.08

16.8112.22

7.857.67

5.855.88

2.56

9

0 5 10 15 20 25 30 35 40

EU 27

Taani

Rootsi

Prantsusmaa

Saksamaa

Soome

Kreeka

Portugal

Tsehhi

Eesti

Poola

Leedu

Läti

Bulgaria

EUROSTAT

THHI ja Maastrichti kriteerium (%, mai 2011, 12 kuu keskmine)

-0.2

1.5 1.7 1.9 1.92.6

2.2

4.5

7.5

-1

0

1

2

3

4

5

6

7

8

Iirimaa

Rootsi

Saksa

maaPran

tsusm

aa EU

Euroala Ees

tiRum

eenia

Kriteerium= 2,6

Tooraine hinnaindeks maailmaturul(2005 =100)

20406080

100120140160180200220

2002

2003

2004

2005

2006

2007

2008

2009

2010

2011

Tooraine PõllumajandustooreIMF

Toorainehindade tõus maailmaturul (%)

52

24 23

102

125

61

34 3451

17

81

020406080

100120140

Toorna

fta

Gaas

Kuld Mais

Nisu

Vask

Suhku

r

Kohvi

Sealih

a

Puuvil

l

Aastases võrdluses (juuni11/juuni10)

EKI toidukorvi maksumus(€, 4 inimest, juuni, 1 nädal)

44414244

4750

595756

67

0 10 20 30 40 50 60 70 80

2002

2003

2004

2005

2006

2007

2008

2009

2010

2011

Tõus võrreldes eelmise juuniga 19,8%,

võrreldes märtsiga 3,1%

Toidukaupade hinnamuutus(jaehind Eesti tavakauplustes)

0.920.895.531.247.791.910.80.641.391.591.67

Juuni 2011(€/kg või €/l)

70.612.2Kapsas

61.223.0Suhkur

67.87.2Kartulid (pakitud)13.07.0Sealiha kondita-2.02.5Muna M (10 tk) 26.310.3Või 20.5-0.5Hapukoor (20% kile)22.60.0Piim (pure 2,5%)19.8-1,5Piim (kile 2,5%)

14.42.6Sai13.34.4Leib

Juuni 11/Juuni 10 (%)

Juuni 11/märts 11 (%)

Täiendav info• www.ki.ee

• Marje@ki.ee

• TÄNAN