investment center & transfer pricing hansen mowen

INVESTMENT CENTER & TRANSFER PRICING

ANGGOTA KELOMPOKC1C014010C1C014055C1C014061C1C014080C1C014085C1C014089C1C014094C1C014095

Dziki Pratama PPMuhamad Ade GDelima Dewi EWIndri Fitriatun NUsrotun NajahCipta HarjantiDinda Sekar CDelfina Novianti

Sentralisasi

• Sentralisasi adalah pemusatan pada manajemen atas untuk mengambil semua wewenang keputusan. Semua fungsi utama perusahaan (misalnya fungsi-fungsi pemasaran, produksi, dan personalia), dalam perusahaan sentralis, di kendalikan oleh manajemen atas.

Kelebihan Sentralisasi

• Sumber daya yang disentralkan dapat digunakan sepenuhnya, dibandingkan jika dibagi ke kelompok kecil. Jadi sentralisasi memanfaatkan economies of scale.

• Penggabungan sumber daya akan mencapai efisiensi dan akan dilakukan lebih banyak tugas kompleks.

• Garis wewenang langsung memberikan pengendalian yang lebih baik terhadap sumber daya.

Kekurangan Sentralisasi

• Jika fungsi tertentu semakin besar sampai ke tingkat tertentu, maka manajemen teras semakin sulit untuk melakukan pengendalian.

• Mengkombinasi aktivitas-aktivitas ke fungsi-fungsi yang disentralkan membuat organisasi menjadi lebih kompleks, dan karena itu sulit dikelola.

• Jika fungsi-fungsi organisasi menjadi terlalu besar, maka masalah-masalah efisiensi dan pengendalian mulai muncul.

Desentralisasi

• Desentralisasi adalah pendelegasian wewenang kepada manajer pelaksana, yang jenjangnya lebih rendah, untuk mengambil keputusan tertentu di unit organisasi yang dipimpinnya. Semakin rendah jenjang manajer yang diberi delegasi wewenang, maka semakin besarlah desentralisasi. Pendelegasian wewenang dapat mengatasi kelemahan-kelemahan sentralisasi.

Kelebihan Desentralisasi• Pengambilan keputusan operasi menjadi lebih cepat, karena

dilakukan oleh manajer pelaksana.• Kualitas keputusan menjadi lebih baik, karena keputusan diambil

oleh orang yang paling mengetahui keadaan.• Manajemen teras dapat lebih berkonsentrasi pada isu-isu kebijakan

dan perencanaan strategik, karena keputusan-keputusan harian dilakukan oleh manajer pelaksana.

• Memotivasi manajer pelaksana untuk mencapai tujuan perusahaan, karena manajer pelaksana diberi kebebasan mengambil keputusan merasa terikat dengan akibat-akibat keputusannya.

• Kaderisasi bagi para manajer pelaksana untuk mengelola seluruh aspek di fungsi mereka masing-masing.

• Menyediakan alat yang baik bagi manajemen teras untuk menilai potensi para manajer pelaksana untuk naik ke jenjang manajemen yang lebih tinggi.

Kekurangan Desentralisasi

• Jika manajer pelaksana tidak kompeten, maka desentralisasi menyebabkan manajer tersebut tidak dapat mengendalikan operasi perusahaan dengan baik.

• Di perusahaan besar, sulit mengukur prestasi seluruh unit organisasi dengan sistem pengukuran yang sama.

• Desentralisasi mungkin menimbulkan suboptimization, yaitu keuntungan unit organisasi tertentu yang merugikan perusahaan secara keseluruhan.

Return On Investment (ROI)

Contoh SoalPenjualan Rp 2.400.000,00Laba Rp 288.000,00Investasi (awal tahun) Rp 1.600.000,00

= = 1,8 atau 18%

ROI yang dicapai 18% terdiri atas perputaran investasi 1,5 kali dan profit margin 12%

Kelebihan ROI

1. ROI mendorong manajer SBU (Strategic Business Unit) untuk memperhatikan saling hubungan antara penjualan, biaya, dan investasi.

2. ROI mendorong manajer SBU untuk menghemat biaya

3. ROI mencegah investasi yang dipandang berlebihan.

Kekurangan ROI

• ROI mendorong manajer untuk tidak melakukan investasi yang akan menurunkan ROI rerata SBU.

• ROI mendorong manajer untuk memfokuskan laba jangka pendek (short run) yang merugikan perusahaan jangka panjang (long run).

Residual Income (RI)

• RI, sebagai alternatif untuk mengukur prestasi SBU, adalah selisih antara laba SBU dan kembalian minimal yang telah ditetapkan oleh kantor pusat.

Contoh Soal

• Anggaplah sebuah perusahaan mensyaratkan kembalian minimal 12% untuk setiap aktiva SBU. SBU yang laba operasi bersihnya setahun Rp 400.000 dan investasinya Rp 3.000.000, maka RI nya adalah Rp 40.000, seperti perhitungan berikut.

Laba SBU Rp 400.000,00Kembalian minimal Rp 3.000.000 x 12% Rp 360.000,00Residual Income Rp 40.000,00

Kelebihan RI

• Dapat menggunakan kembalian minimal yang berbeda-beda untuk berbagai jenis aktiva

Kekurangan RI

• RI mendorong manajer untuk berpandangan jangka pendek.

• RI adalah ukuran profitabilitas absolut, yakni dalam angka rupiah. Jadi, apabila tingkat investasi dua SBU berbeda, maka pembandingan langsung prestasi dua SBU tersebut tidak adil.

Penetapan Harga Transfer

Harga Tansfer adalah harga yang dibebankan untuk suatu komponen oleh divisi penjual pada divisi penjual pada divisi pembeli di perusahaan yang sama.

Dampak Harga Transfer

1. Pengukuran Prestasi Divisi2. Laba Perusahaan3. Otonomi

Dampak harga transfer terhadap divisi-divisi yang melakukan transfer dan perusahaan secara keseluruhan

ABC, Inc.Divisi A Divisi C

Memproduksi komponen dan mentransfernya ke C dengan harga transfer $30 per unit.

Harga transfer = $30 per unitPendapatan bagi AMeningkatkan laba bersihMeningkatkan ROI

Membeli komponen dari A dengan harga transfer $30 per unit. dan menggunakan komponen itu untuk memproduksi produk akhir.

Harga transfer = $30 per unitBiaya bagi CMenurunkan laba bersihMenurunkan ROI

Tujuan Penetapan Harga Transfer

1. Evaluasi prestasi divisi secara akurat 2. Keselarasan tujuan antara divisi dan

perusahaan3. Tetap terjaganya otonomi divisi

Kebijakan Penetapan Harga Transfer

1. Harga Transfer Minimum2. Harga Transfer Maksimum

Pedoman Penetapan Harga Transfer

1. Harga Pasar2. Harga Transfer Berdasarkan Biaya3. Harga Transfer yang Dinegoisasikan

Harga Pasar• Anggaplah divisi furniture dari suatu perusahaan

memproduksi tempat tidur lipat. Divisi matras dari perusahaan yang sama memproduksi matras, termasuk matras yang cocok untuk tepat tidur lipat. Jika matras ditransfer dari divisi matras ke divisi furniture, maka muncul peluang penetapan harga transfer. Dalam hal ini, divisi matras adalah divisi penjual dan divisi furniture adalah pembeli. Misalkan, jika matras bisa dijual kepada pembeli dari luar seharga $50 maka harga $50 ini adalah harga pasar. Divisi matras tentu tidak akan menjual matras ke divisi furniture dengan harga kurang dari $50. sama halnya, divisi furniture tidak akan mau membayar lebih dari $50 per matras.

Harga Transfer Berdasarkan Biaya

• Anggaplah biaya penuh dari matras adalah sbb:

Bahan baku langsung $15Tenaga kerja langsung 5Overhead variabel 3Overhead tetap 5Biaya penuh $28

Jadi harga transfer adalah $28 per matras. Jumlah ini akan dibayarkan ke divisi matras oleh divisi furnitre. Perhtikan bahwa harga tranfer ii tidak memungkinkan adanya laba untuk divisi pejual (divisi matras) . Divisi mtras mungkin akan berusaha mengurangi produksi untuk matras dari tempat tidur lipa dan meingkatkan produksi matras yang akan dijual ke pihak luar. Untuk mengurangi keinginan ini , manajemen puncak bisa mendefinisikan biaya sebagai “biaya plus”. Dalam hal ini anggaplah perusahaan mengijinkan penetapan haga transfer sesuai biaya plus 10%. Jadi harga transfer adalah $30,80 ($28 + (0,10 x $28)).

Harga Transfer yang Dinegoisasikan• Anggaplah matras untuk tempat tidur lipat biasanya dijual seharga

$50 dan biaya penuh adalah $28. komisi penjualan sebesar $5 umumnya dibayarkan kepada tenaga penjual. Biaya tersebut tidak perlu di keluarkan untuk tenaga internal. Dalam hal ini, terdapat rentang penawaran. Rentang ini mulai dari harga transfer minimum hingga maksimum.

• Misal, harga transfer minimum adalah $45 ($50 harga pasar - $5 komisi penjualan yang bisa dihindari pada penjualan internal). Harga transfer maksimum adalah $50 (harga pasar luar yang harus dibayar oleh divisi furniture jika membeli matras secara eksternal). Berapa harga tranfer aktualnya? Tergantung keahlian negosisi dari manajer ivisi matras dan divisi furniture. Setiap harga transfer yang berada diantara $45 dan $50 akan dimungkinkan .

Terimakasih