2017年9月期 中間决算説明会資料 抜粋 ·...
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証券コード 6965www.hamamatsu.com
2017年5⽉10⽇
2017年9⽉期 中間決算説明会
注意事項
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1.業績概要2.通期⾒通・ビジネス展開3.トピックス
1百万円未満切り捨て
(単位:百万円)
2017年9⽉期 第2四半期連結実績と通期予想
2016年9⽉期 2017年9⽉期
上半期 下半期 通期 上半期 前上半期⽐ 下半期(予想)
通期(予想)
前期⽐(予想)
売上⾼ 62,843 59,009 121,852 64,953 103.4% 62,546 127,500 104.6%
営業利益 11,101 9,442 20,544 11,161 100.5% 10,238 21,400 104.2%
経常利益 11,189 8,861 20,050 11,978 107.1% 10,521 22,500 112.2%
当期純利益 7,882 6,537 14,419 8,917 113.1% 7,382 16,300 113.0%
1株当たり純利益(単位:円) 49.02 41.21 90.23 56.69 115.6% 46.92 103.61 114.8%
配当⾦(単位:円) 17 17 34 17 - 17 34 -為替レート 実績レート 実績レート 前提レート
⽶ドル 118.39 - 111.77 111.51 - - 110.00 -
ユーロ 130.05 - 124.02 119.45 - - 115.00 -
利益額
2
売上⾼・利益実績推移と2017年9⽉期計画・修正(連結)
売上⾼
(単位:百万円)
2010年9⽉期
2011年9⽉期
2012年9⽉期
2013年9⽉期
2014年9⽉期
2015年9⽉期
2016年9⽉期
2017年9⽉期
(当初計画)
2017年9⽉期
(修正計画)
売上⾼(左軸) 90,959 101,858 98,067 102,156 112,092 120,691 121,852 122,500 127,500
経常利益(右軸) 16,059 22,216 18,350 17,883 22,531 24,658 20,050 19,600 22,500
当期利益(右軸) 11,491 13,702 11,206 11,529 15,155 16,598 14,419 14,400 16,300
0
5,000
10,000
15,000
20,000
25,000
30,000
0
20,000
40,000
60,000
80,000
100,000
120,000
140,000
3
地域別売上⾼実績(連結)
北⽶:⽶国欧州:ドイツ、フランス、イギリスアジア・中国:イスラエル、インド、中国、韓国、台湾その他:オーストラリア
(単位:百万円)
地域 2016年9⽉期 2017年9⽉期上半期 下半期 通期 通期占有⽐ 上半期 上半期⽐ 占有⽐
⽇本国内 19,163 17,095 36,258 29.8% 19,677 102.7% 30.3%
北⽶ 17,379 15,325 32,704 26.8% 16,817 96.8% 25.9%
欧州 14,943 15,194 30,133 24.7% 15,766 105.5% 24.3%
アジア・中国 11,217 11,271 22,489 18.5% 12,555 111.9% 19.3%
その他 139 121 261 0.2% 136 97.8% 0.2%
合計 62,843 59,009 121,852 100.0% 64,953 103.4% 100.0%
⽇本国内
30.3%
北⽶
25.9%
欧州
24.3%
アジア・中国
19.3%
2016年9⽉期(通期)121,852百万円
2017年9⽉期(上期)64,953百万円
売上⾼ 地域別推移(連結)
4
期中平均レート ⽶ドル 111.77円ユーロ 124.02円
⽶ドル 111.51円ユーロ 119.45円
⽇本国内29.8%
北⽶26.8%
欧州24.7%
アジア・中国18.5%
5
設備投資(⽀払ベース)及び減価償却費 実績と計画(単位:百万円)
上期 下期 上期 下期 上期下期
(計画)
2015年9⽉期 2016年9⽉期 2017年9⽉期
設備投資(連結) 7,283 7,054 3,888 5,426 6,901 10,299
減価償却費(連結) 3,585 4,976 4,704 5,183 4,413 5,387
6,901
10,299
4,413 5,387
0
2,000
4,000
6,000
8,000
10,000
12,000
設備投資
減価償却
設備投資
減価償却
2017年9⽉期 下半期主な設備投資計画
・新⾙⼯場建物 15億円・化合物半導体⼯場建物 14億円
研究開発費 実績と予想
6
(百分率)
(単位:百万円)
通期 通期 通期 上期 下期 通期 上期下期
(修正計画)通期
(修正計画)
2013年9⽉期
2014年9⽉期
2015年9⽉期
2016年9⽉期 2017年9⽉期
研究開発費(連結)
10,885 10,977 11,615 5,862 6,010 11,872 5,824 6,575 12,399
研究開発費売上⾼⽐率(連結)
10.7% 9.8% 9.6% 9.3% 10.2% 9.7% 9.0% 10.5% 10.1%
0.0%
2.0%
4.0%
6.0%
8.0%
10.0%
12.0%
0
2,000
4,000
6,000
8,000
10,000
12,000
14,000
1.業績概要2.通期⾒通・ビジネス展開3.トピックス
2014年9⽉期 2015年9⽉期 2016年9⽉期2017年9⽉期(当初計画)
2017年9⽉期(修正計画)
2018年9⽉期(当初計画)
2019年9⽉期(当初計画)
売上⾼(左軸) 112,092 120,691 121,852 122,500 127,500 131,100 141,600
経常利益(右軸) 22,531 24,658 20,050 19,600 22,500 22,000 27,900
当期利益(右軸) 15,155 16,598 14,419 14,400 16,300 16,500 20,400
0
5,000
10,000
15,000
20,000
25,000
30,000
0
20,000
40,000
60,000
80,000
100,000
120,000
140,000
160,000
利益額
7
業績計画 (連結)(2014年9⽉期-2019年9⽉期)
売上⾼
(単位:百万円)
0
5,000
10,000
15,000
20,000
25,000
30,000
35,000
40,000
45,000
50,000
55,000
業界別売上⾼ 計画(連結)(単位:百万円)
8
放射線検査⽤(X-CT, PET, Gamma Camera, ⻭科⽤画像)検体検査⽤(DNA, ⾎液分析)
半導体製造装置⽤(故障解析, ステルス ダイシング)⾮破壊検査装置⽤(X線⾮破壊検査,⾷品検査,⼿荷物検査)FA機器⽤(UV Cure, ロータリーエンコーダ)
分析機器⽤(物質材料, ⽔質, 環境分析)
⾼エネルギー物理⽤他(Neutrino Detection, LHC Project)
分光計測⽤、放射線検出⽯油探査他
⾃動⾞センサーMOST通信他
医⽤機器 産業機器 分析機器 学術研究 計測機器 輸送機器2017年9⽉期
(修正計画) 47,950 35,178 15,246 7,220 6,062 4,585
2016年9⽉期 45,686 32,037 14,967 6,027 5,627 4,961 2015年9⽉期 44,916 30,017 15,980 6,125 7,386 4,288 2014年9⽉期 39,729 27,293 14,803 6,840 7,908 3,892 2013年9⽉期 38,464 23,343 11,932 7,677 7,728 3,080
0
5,000
10,000
15,000
20,000
25,000
30,000
35,000
40,000
45,000
9
(単位:百万円)
※百万円未満切捨
放射線検査⽤(X-CT, PET, Gamma Camera, ⻭科⽤画像)検体検査⽤(DNA, ⾎液分析)
半導体製造装置⽤(故障解析, ステルス ダイシング)⾮破壊検査装置⽤(X線⾮破壊検査,⾷品検査,⼿荷物検査)FA機器⽤(UV Cure, ロータリーエンコーダ)
分析機器⽤(物質材料, ⽔質, 環境分析)
⾼エネルギー物理⽤他(Neutrino Detection, LHC Project)
分光計測⽤、放射線検出⽯油探査他
⾃動⾞センサーMOST通信他
業界別売上⾼ 計画(単体)
医⽤機器 産業機器 分析機器 学術研究 計測機器 輸送機器2017年9⽉期
(修正計画) 41,608 32,290 12,290 5,929 5,279 4,447
2016年9⽉期 37,840 28,844 11,650 4,795 4,701 4,553 2015年9⽉期 37,167 27,081 12,316 4,716 5,875 3,992 2014年9⽉期 32,968 23,985 11,491 5,642 6,312 3,649 2013年9⽉期 29,918 20,330 9,249 5,744 5,864 2,854
放射線検査装置28.6%
検体検査装置7.8%
その他の医⽤機器1.1%
半導体製造装置13.2%⾮破壊検査装置
8.3%FA機器4.5%
その他の産業⽤機器1.6%
分析機器(材料、⽔質、環境等)
12.0%
学術研究5.7%
計測機器4.8%
輸送機器3.6%
光学・写真機器1.6%
通信・情報機器1.5%
⺠⽣機器0.7%
その他5.0%
⾎液検査⽤光センサー他
10
2017年9⽉期 通期(連結)業界別構成⽐予想
医⽤機器37.6%
産業機器27.6%
分析機器12.0%
その他22.8%
⻭科画像センサー
1.業績概要2.通期⾒通・ビジネス展開3.トピックス
マイクロフォーカスX線源
2,433 2,257 2,635
3,151 3,761 3,668 3,815
0
1,000
2,000
3,000
4,000
2011年 2012年 2013年 2014年 2015年 2016年 2017年
(予想)
売上⾼(連結)(単位:百万円)
タイプ サイズ 出⼒ 拡⼤率 分野 市場占有率
開放型 ⼤ ⾼
⾃動⾞関連部
品
航空機
など
獲得余地あり
密封型 中 中
半導体
電池
基盤
など
世界トップ
⾼さ:約70cm質量:約100kg
⾼さ:約30cm質量:約30kg
17
マイクロフォーカスX線源
光電変換技術や真空管技術を背景に製品化。開放型と密封型の両⽅のラインアップに加え、⾼分解能化や⾼出⼒化、⼩型化といった性能向上で、インラインでも使⽤される。
近年はスマーフォトン、Liイオン電池などの素⼦の微細化により、⼯業⽤CT検査が製造現場でも⾏われるようになっている。
18
⾮破壊検査⽤製品
(単位:百万円)
3,404
1,478
2,232
2,828
0
2,000
4,000
6,000
8,000
10,000
12,000
2017年9⽉期 通期売上⾼予想(連結)
合計 9,942
⼿荷物検査⽤Siフォトダイオード
マイクロフォーカスX線源
X線ラインセンサカメラ、X線TDIカメラ
(その他)
19
光半導体事業 展開新⾙⼯場新1棟 竣⼯
• 5⽉から稼働を開始
• 建物:鉄⾻造、4階建(25m)、建築⾯積:2,659m2、延床⾯積:9,342m2
• ⼯程:ダイシング⼯程、組⽴⼯程、検査⼯程
• 製品:チップ・オン・ボード、⾮破壊応⽤製品、医療機器⽤MPPC、⾞載製品など
• ⽣産能⼒:新⾙⼯場全体で⽉産400万個から⽉産1,000万個へ
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⾼エネルギー・素粒⼦ 実験計画動向光電⼦増倍管関連
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実験⼤別 実験名 実験の種類 実験場所 納⼊開始時期 納⼊数量
地下実験
Hyper-Kamiokande ニュートリノ、陽⼦崩壊 ⽇本 2018年 82,000本
14,000本
LZ7(7t) /SURF ダークマター ⽶国 2016年 460本180本
JUNO(Daya Bay II) ニュートリノ 中国 2016年 5,000本
深海実験KM3NeT ニュートリノ 欧州 2014年 175,000本
Baikal-GVD/バイカル湖 ニュートリノ ロシア 2015年 10,000本
氷中実験IceCube-PINGU
/南極 ニュートリノ 南極2018年 60,000 ~
78,000本IceCube-HEX
/南極 2019年 282,000 ~300,000本
地表実験 CTA ガンマ線望遠鏡 南北半球 2015年 96,000本
衛星実験 K-EUSO 宇宙線実験 ISS 2018年 2,000本
加速器実験RICH/LHC-B
/CERN衝突型実験(Higgs) 欧州 2016年 3,550本
RICH/CBM/GSI 固定ターゲット実験 欧州 2015年 1,100本